证券代码：000802 证券简称：北京文化 公告编号：2018-027
北京京西文化旅游股份有限公司
关于对 2017 年年报问询函回复的公告
本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，没有虚
假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
北京京西文化旅游股份有限公司（以下简称“北京文化”或“公
司”）于近期收到深圳证券交易所《关于对北京京西文化旅游股份有
限公司的年报问询函》，公司接到问询函后，对有关问题进行了认真
核实和了解，并按照相关要求及时向深圳证券交易所作出回复。现就
有关情况公告如下：
1. 你公司年报显示，营业收入前五名影视作品为： 战狼 2》、 狄
仁杰秋官课院》、《奇侦异案》、《少年神探宋慈》、《拼图》，分别实现
营业收入 3 亿元、8,490 万元、6,792 万元、6,226 万元和 6,132 万
元，合计占年度销售总额的 43.65%；该等金额与前五大客户对应，
即前述影视作品客户分别为北京聚合影联文化传媒有限公司（以下简
称“聚合影联”）、光环时代影视文化有限公司、泰然众合影业有限公
司、浙江省永康顺心影视文化有限公司、北京方名泰和影视文化发展
有限公司。
（1）我部关注到，除《战狼 2》，你公司去年年报披露的经营计
划表中，并无其他 4 部影视作品的拍摄计划，你公司在今年年报经营
情况中，亦未说明实际经营情况与去年经营计划存在重大差异的事实
和原因。请你公司说明存在差异的原因，同时列表说明该 4 部影视作
1
品的作品类型、你公司投资时间金额和方式、开拍时间、资质许可取
得情况、主要演职人员、销售时点的项目进度、目前是否已放映或播
出。（2）我部关注到，除《战狼 2》外的 4 部影视作品，客户均为影
视文化公司，非电视剧或网络剧的终端客户；经网络查阅相关企业信
息，我部关注到，这些影视文化公司成立时间较短，最早一家成立于
2014 年，泰然众合影业有限公司、北京方名泰和影视文化发展有限
公司均于 2017 年 6 月方成立。请你公司说明这些影视文化公司的主
要背景及与你公司交易外的经营情况概况、你公司与之建立商业联系
的契机或逻辑，结合该等影视作品的投资情况、演职人员阵容、项目
进度等情况，对比同行业上市公司情况，说明交易金额是否符合同行
业正常水平。（3）请报备你公司主营业务收入的具体构成明细，其中
影视业务请备注对应的影视作品。
答：（1）公司在定期报告披露的经营计划表中项目均为报告期内
已经内部立项且已签署相关投资协议的项目，公司为了披露信息的真
实准确性，未将未签署投资协议、项目具有不确定性或处于筹备或早
期开发阶段的项目在定期报告经营计划表中进行披露。
四部影视作品的具体情况如下：
《少年神
《狄仁杰秋官课院》 《奇侦异案》 《拼图》
探宋慈》
作品类型 电视剧 网络电视剧 电视剧 电视剧
投资时间 2017 年 3 月 2017 年 5 月 2017 年 1 月 2017 年 9 月
投资方式 联合投资 主控 主控 参投
投资比例 50% 100% 100% 15%
开拍时间 2017 年 10 月 待定 待定 2017 年 5 月
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资质许可 已取得制作许可证 金盾报批中 待定 已取得制作许可证
主要演职 导演／编剧：钱雁秋 原著：先笙 总导演/编 导演：郑晓龙、梦继
人员 主演：高旻睿、樊驿宁、 编剧：孙莹 剧：钱雁秋 主演：王雷、刘涛
柯蓝、麦迪娜、张子健、 总制片人：曹平
刘奕君
项目进度 拍摄制作中 剧本审核中 前期筹备中 后期制作
（2）公司《狄仁杰秋官课院》、《奇侦异案》、《少年神探宋慈》、
《拼图》项目的合作公司背景及销售原因如下：
（A）、《狄仁杰秋官课院》：光环时代影视文化有限公司（以下简
称“光环时代”）为光环新网（股票代码 300383）关联公司光环传媒
（前身为新视界文化传媒有限公司）在霍尔果斯注册的公司，用于享
受财税政策。该公司是中国大陆地区集影视产品创作生产、数字电影
卫星传输、一站式影视后期技术服务于一体的综合性传媒机构。该公
司业务包括电影、电视剧及各类影视作品投资、制作、宣传、发行，
电影信息化管理及数字电影卫星传输和影视产品二级市场的开发、运
营，以及涵盖 CG、全景式声音特效等最前沿的一站式影视后期技术
服务。该公司拥有强大的影视内容制作能力、成功的影视投资经验以
及广泛的发行渠道和丰厚的业内外资源。该公司曾出品《少帅》、《那
年花开月正圆》、《人民的名义》、《生死缉毒》、《爱情没有暂住证》和
《台湾往事》等脍炙人口的作品。
《神探狄仁杰》系列作为行业内为数不多的成功系列 IP，具有
较高的市场知名度和商业价值，《狄仁杰秋官课院》项目是公司子公
司世纪伙伴与钱雁秋编剧及导演合作的项目，钱雁秋导演自 2002 年
开始创作《神探狄仁杰》系列作品，本项目是钱雁秋狄仁杰系列的第
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五部作品。
该项目规模较大，预计制作及销售周期较长，公司子公司世纪伙
伴得以利用行业资源及专业团队参与了项目前期开发，但为避免过多
占用公司资金，同时由于项目为非公司主控，为避免项目超支超期等
不可预见的风险，世纪伙伴经收益与风险的评估，决定将项目权益进
行转让。受让方通过垫资和承担一定后期风险的形式，换取折价购入
及最终销售的差额利润，以及知名作品所带来的市场知名度。
（B）、《奇侦异案》：泰然众合影业有限公司（以下简称“泰然众
合”）是泰然集团文化板块关联公司。该公司拥有一批影视策划、制
作、发行、整合营销等多方向复合人才，拥有丰富的影视行业经验和
国内与国际资源。该公司与最高人民检察院影视中心（全国唯一检察
官题材专题片、电影和电视剧的影视审批机构）以及公安部金盾影视
文化中心（全国唯一公安题材专题片、电影和电视剧的影视审批机构）
（以下简称“金盾”）均有深度战略合作伙伴关系，在涉案类型影视
作品上有着立项、审批、开发、制作等特殊性渠道和资源。
公司于 2015 年开始洞悉到主旋律商业化军旅及警匪题材影片的
商业及市场价值，并开始布局。电影方面，公司已成功推出《解救吾
先生》、《战狼 2》等影片，获得了良好的口碑及经济收益。电视剧网
剧方面，公司于 2016 年与金盾达成战略合作协议，双方深度合作“警
法刑侦国防题材系列”影视剧项目的开发创作计划。泰然众合为专注
于公检法题材影视作品的细分领域影视公司，较公司拥有更深入的细
分领域行业资源及优势，由于政策变化，出于风险和资金占用周期的
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考量，公司将项目已开发成果转让给了对项目有更强管控运作能力的
合作伙伴，公司因此在平衡风险的前提下得以锁定一定利润。
（C）、《少年神探宋慈》：浙江省永康顺心影视文化有限公司为顺
心影视的关联公司，该公司是国内一家以影视剧剧本创作、前期拍摄、
后期制作、宣传、发行为主要业务，并涉及艺人经纪、电影、网剧、
数字电影、娱乐营销、剧本孵化等业务领域的影视制作公司，曾出品
了《良心》、《谈判冤家》、《嘿，孩子》、《淘婚记》、《缘来幸福》等脍
炙人口的作品。
该项目同为钱雁秋导演的原创古装剧，钱雁秋导演从业多年，其
作品在行业内拥有良好的口碑和过往业绩，世纪伙伴利用行业资源及
专业团队与钱雁秋导演合作进行了项目前期开发，但考虑到公司目前
整体古装剧开发创作比例及市场占有率等诸多因素，基于风险控制的
考虑，经审慎决策，世纪伙伴以较低绝对收益将已开发项目成果进行
了转让，从而减少公司的整体投入，并以较低风险提前锁定了低风险
所对应的收益。公司以适当收益将已开发项目成果转让给其他影视公
司为电视剧行业平衡资金、收益和风险的一种操作方式。
（D）、《拼图》：北京方名泰和影视文化发展有限公司（以下简称
“方名泰和”）为新晋入行的影视公司，拥有一定的资金实力。
公司子公司摩天轮利用其行业资源，参与了《拼图》项目的投资，
《拼图》项目的导演为中国顶级影视导演郑晓龙，其执导的电视剧《甄
嬛传》、《芈月传》、《幸福像花儿一样》等均有极好的过往业绩。《拼
图》项目在摩天轮销售时已完成首轮电视台及新媒体的预售，因此，
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为提前回收资金、避免项目后期超支、超期、宣发及销售回款等的不
可预见风险，摩天轮以该项目首轮预售的价格销售给了方名泰和，方
名泰和以资金投入和承担后期风险为代价，取得了该知名项目的投资
权，作为新晋行业的影视公司，扩大了其行业知名度，以及若不产生
超支所带来的后续的二轮三轮等销售的利润。
《狄仁杰秋官课院》、《奇侦异案》、《少年神探宋慈》、《拼图》四
个项目所产生的项目毛利约为 72.21%、92.67%、39.17%、53.85%。
下表为同行业影视上市公司电视剧网剧板块的整体毛利率情况汇总，
公司从事电视剧网剧的子公司的整体毛利以及子公司摩天轮的《拼图》
项目的项目毛利基本符合行业平均情况。《狄仁杰秋官课院》项目产
生了较高项目毛利的原因为项目转让的为项目前期已投入的项目资
金，因此单项目毛利率与完片总收入总成本毛利不完全具有可比性。
同时，项目本身为知名 IP 的延生作品，具有较高的市场知名度和商
业价值，公司虽以较高毛利转让，但转让收益的绝对金额对于该项目
如按照合理的制作成本及周期完成制作及销售所带来的最终收益对
比已进行了一定程度的折价，受让方通过垫资和承担一定后期风险的
形式，换取折价购入及最终销售的差额利润，以及知名作品所带来的
市场知名度。《奇侦异案》项目产生了较高项目毛利的原因为本项目
转让的为项目前期已开发成果，因此单项目毛利率与完片不完全具有
可比性，本项目实际转让的单集利润约为 44.5 万/集，按照本项目预
算 150 集 2.25 亿总成本计算，实际转让项目毛利约为 24.2%，相对
于行业毛利处于折价情况。
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股票代码 产品 2014年 2015年 2016年 2017年
600*** 电视剧 - 38.17% 48.52% 54.22%
300*** 电视剧 36.59% 40.39% 28.95% -
002*** 电视剧 - 46.55% 49.73% 55.21%
300*** 电视剧 67.30% （40.72%） 44.47% 43.96%
002*** 电视剧 63.00% 49.06% 48.01% 23.11%
002*** 影视剧 - 48.68% 29.30% 42.05%
300*** 电视剧 45.07% 42.47% 62.38% 49.58%
300*** 电视剧 39.62% 36.92% 23.85% 26.89%
002*** 电视剧 49.62% 49.47% 48.95% 53.12%
000802 世纪伙伴（主营业务 55.54% 44.74% 63.18% 55.41%
为电视剧网剧）
注：上述同行业数据来源巨潮网各家公司年报财务数据计算，可能存在偏差，仅供参考。
（3）我公司主营业务收入的构成及分类项目前五明细如下：
单位：元
作品项目 金额 占总收入比例
电影小计： 513,492,032.52 38.87%
其中：
300,156,098.11 22.72%
战狼 2
电影 铁道飞虎 54,569,126.21 4.13%
二代妖精 47,288,301.55 3.58%
南极之恋 28,000,000.00 2.12%
2017 年收 芳华 25,704,327.79 1.95%
入构成及 电视剧网剧小计： 484,823,562.92 36.70%
主要影视 其中：
剧项目明 84,905,660.70 6.43%
狄仁杰秋官课院
细 电视剧网
奇侦异案 67,924,528.56 5.14%
剧
少年神探宋慈 62,264,151.18 4.71%
拼图 61,320,754.72 4.64%
津门飞鹰 59,622,641.74 4.51%
综艺 70,375,923.14 5.33%
艺人经纪 137,510,778.20 10.41%
旅游文化 89,307,053.42 6.76%
其他 25,492,163.70 1.93%
合计 1,321,001,513.90 100.00%
2. 你公司年报“分季度主要财务指标”部分显示，公司业绩季
度间波动较大，报告期净利润集中体现在第四季度，上年度亦有同样
情况；“收入政策”部分显示，电影片票房分账收入确认政策为：在
电影片完成摄制并经电影电视行政主管部门审查通过取得《电影片公
映许可证》，电影片于院线、影院上映后按双方确认的实际票房统计
及相应的分账方法所计算的金额确认。请你公司：（1）结合行业周期
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或波动特点说明业绩集中体现在第四季度的原因；（2）说明电影票房
分账收入确认时点是否具有较大的不确定性，影院上映后到收入确认
需经过的主要过程、周期、重要时点和标志；（3）请你公司以《战狼
2》为例，说明从票房收入到你公司营业收入的演变过程、各阶段分
成情况、收入构成和确认的时点，尤其是公司与登峰国际、聚合影联
在票房分配中具体的结算流程和资金分配；（4）报备《战狼 2》的营
业成本，包括主要科目及金额。
答：（1）电影影片在院线、影院上映后，院线及影院结算方（通
常为中影或华夏）一般于落片后 4-6 个月完成影片结算，然后再由影
片发行方向各投资方进行结算，因此上半年上映的影片通常于四季度
进行结算确认；下半年上映的影片虽然在年内还没有完成结算，但根
据会计收入确认政策要将年内已上映但未结算的影片收入进行预估，
同时结转对应成本，因此造成年内上映的影片收益集中体现在四季度；
2017 年我公司的影片基本集中在下半年上映，随着公司影片数量逐
步增加，为了更真实反映公司经营情况，公司考虑未来将年内上映影
片按季度预估收益。
（2）根据目前行业政策，电影票房分账收入是以发行方出具的
结算单为确认依据，如年末尚无结算单则按实际票房进行收入预估，
因此收入确认时点不存在较大不确定性；影片自影院上映后到收入确
认需经过的主要过程为：影片上映—影片落片—院线及影院结算方
（通常为中影或华夏）与发行方结算—发行方向各投资方结算—收入
确认；影片自上映到落片周期一般为一个月，个别影片会根据票房调
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整此周期时间，院线及影院结算方（通常为中影或华夏）自影片落片
后 4-6 个月完成对发行方的结算及回款，发行方对投资方的结算时间
以双方签订的协议为准；影片上映日及落片日为重要时点，以院线及
影院结算方（通常为中影或华夏）出具的发行通知为准。
（3）我公司于 2016 年 6 月与北京聚合影联文化传媒有限公司（以
下简称“聚合影联”）及北京登峰国际文化传播有限公司（以下简称
“登峰国际”）共同签署影片《战狼 2》投资拍摄协议书，协议约定
我公司投资 500 万元，按 10%收取固定投资收益；于 2016 年 8 月与
聚合影联及登峰国际共同签署了电影《战狼 2》发行合作协议书，协
议约定我公司与聚合影联共同为登峰国际做影片票房 8 亿的保底发
行（聚合影联为发行结算方），在影片上映前分期支付保底金额 1.4
亿元，影片上映后 3 个月内支付剩余保底金额 77,594,240.00 元，合
计保底金额 217,594,240.00 元，其中我公司支付 1.4 亿元；2017 年
7 月我公司与霍尔果斯五洲电影发行有限公司签署了联合宣发协议，
将其引入作为联合保底发行方；《战狼 2》于 2017 年 7 月 27 日上映，
10 月 28 日落片，截至 2017 年 12 月 31 日，《战狼 2》尚未完成结算，
根据会计收入确认原则，年末需对已上映影片按实际票房进行收入预
估 ， 经 票 房 网 （ http://www.cbooo.cn/ ） 查 询 ， 累 计 票 房
5,678,720,000.00 元人民币，扣除国家电影专项资金（5%）及相关
税费后，再乘以制片方通常分账比例（约 43%），剩余金额再扣除中
影服务费（1%预估），得到剩余可分配票房，我公司按上述协议相关
约 定 进 行 收 入 预 估 ， 预 估 金 额 为 300,156,098.11 元 ， 其 中
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132,200,000.00 元为票房保底收入，167,484,400.00 元为票房分成
收入，上述收入确认时点均为 2017 年 12 月 31 日；我公司投资登峰
国际的 500 万元影片投资款于 2017 年 9 月收回，同时收到固定收益
50 万元，在收到款项当月确认该项收益金额 471,698.11 元。
本项目主要执行发行方及结算方均为聚合影联，票房收入到达聚
合影联账户后，聚合影联按上述协议相关约定，按顺序分配票房收入，
分配顺序如下：
A、先行抵扣聚合影联为此影片垫付的宣发费用；
B、票房保底方收取票房保底收入；
C、发行方票房分成收入；
D、余款归登峰国际所有。
截止目前我公司分别于 2017 年 12 月收到聚合影联支付的票房保
底回款 1.4 亿，2018 年 1 月与 2 月相继收到票房分成回款 1.5 亿元，
共计收到票房回款 2.9 亿元。
《战狼 2》项目财务数据具体测算过程如下：
单位：万元
战狼 2 保底发行收入预计
项目名称
合计
总票房 80,000.00 150,000.00 567,872.00
票房收益区间 80,000.00 70,000.00 417,872.00 567,872.00
电影专项基金 5% 4,000.00 3,500.00 20,893.60 28,393.60
影院税金 6.72% 5,376.00 4,704.00 28,081.00 38,161.00
净票房（总票房*88.28%） 70,624.00 61,796.00 368,897.40 501,317.40
分成比率（投资方）43% 30,368.32 26,572.28 158,625.88 215,566.48
中影数字分成比率 1% 706.24 617.96 3,688.97 5,013.17
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票房净收入（投资方） 29,662.08 25,954.32 154,936.91 210,553.31
影片发行费代理费比例 5.85% 12.625% 7.575%
影片发行费代理费 1,735.23 3,276.73 11,736.47 16,748.44
（4）我公司于 2017 年 12 月 31 日确认《战狼 2》营业成本金额
共计 132,237,372.12 元，明细如下：
A、票房保底成本 132,200,000.00 元；
B、项目直接相关运营成本 37,372.12 元。
3. 你公司年报显示，三家存在业绩承诺的子公司（摩天轮、世
纪伙伴、星河文化）均完成或累计完成业绩承诺，其中世纪伙伴扣非
后净利润仅超过承诺业绩约 8 万元。请你公司：（1）分别说明三家公
司的前五大客户及供应商情况，并说明摩天轮、世纪伙伴营业收入前
五名的影视剧名称、类型、收入金额和占比情况，说明星河文化收入
前五名的主要项目、收入金额和占比情况；（2）说明三家子公司之间
及其与上市公司或上市公司其他子公司之间是否存在经营往来，存在
的，说明该等交易合计占该子公司同类型业务的比例，比例重大的，
说明主要交易的内容、金额；（3）报备三家子公司业绩承诺期的汇总
财务报表。
答：（1）(A）、摩天轮、世纪伙伴、星河文化三家对赌公司前五
大客户及供应商情况如下：
摩天轮前五大客户
单位：元
占全部销
序
年度 销售客户名称 销售金额 售收入比
号
例%
2017 年 1 北京方名泰和影视文化发展有限公司 61,320,754.72 33.71%
11
度
2 北京耀莱影视文化传媒有限公司 56,474,279.79 31.05%
3 北京国盾传媒有限公司 40,000,000.00 21.99%
4 华夏电影发行有限责任公司 10,731,537.79 5.90%
国家新闻出版广电总局电影卫星频道
5 9,554,654.19 5.25%
节目制作中心
合计 178,081,226.49 97.90%
世纪伙伴前五大客户
单位：元
序 占全部销售
年度 销售客户名称 销售金额
号 收入比例%
1 光环时代影视文化有限公司 84,905,660.70 18.96%
2 泰然众合影业有限公司 67,924,528.56 15.17%
2017 年
3 浙江省永康顺心影视文化有限公司 62,264,151.18 13.91%
度
4 北京珑合兄弟影业有限公司 58,490,566.26 13.06%
5 霍尔果斯德威影视传媒有限公司 35,849,056.74 8.00%
合计 309,433,963.44 69.10%
星河文化前五大客户
单位：元
占全部销售
年度 序号 销售客户名称 销售金额
收入比例%
1 霍尔果斯观达影视文化传播有限公司 13,603,773.07 9.89%
2 江苏明月光电科技有限公司 12,877,358.13 9.36%
2017 年
3 霍尔果斯柠萌影视传媒有限公司 12,226,415.14 8.89%
度
4 北京华垣盛兴置业有限公司 9,150,943.14 6.65%
5 安徽广播电视台 8,490,565.72 6.17%
合计 56,349,055.20 40.96%
摩天轮前五大供应商
单位：元
序 占全部采购
年度 供应商名称 采购金额
号 金额比例%
2017 年
1 东阳市乐视花儿影视文化有限公司 30,000,000.00 30.53%
度
12
2 恒业影业（北京）有限公司 8,347,808.63 8.50%
3 北京京西文化旅游股份有限公司 5,960,000.00 6.07%
4 刘震云 5,500,000.00 5.60%
5 北京鲸鱼映像影视文化传媒有限公司 3,180,599.47 3.24%
合计 52,988,408.10 53.93%
世纪伙伴前五大供应商
单位：元
占全部采
年度 序号 供应商名称 采购金额 购金额比
例%
1 上海金非默影视工作室 72,300,000.00 13.43%
2 上海广目天影视传播有限公司 71,340,000.00 13.25%
2017 年
3 张黎（上海）影视文化工作室 62,935,940.00 11.69%
度
4 海宁剧制文化投资管理有限公司 35,000,000.00 6.50%
5 北京爱克赛文影视制作有限公司 25,450,000.00 4.73%
合计 267,025,940.00 49.60%
星河文化前五大供应商
单位：元
占全部采购
年度 序号 供应商名称 采购金额
金额比例%
1 南京道格影视文化工作室 21,635,500.00 43.57%
2 南京德合影视文化工作室 8,644,000.00 17.41%
2017 年
3 南京同歌影视文化工作室 4,760,000.00 9.56%
度
4 南京焦俊艳影视文化工作室 4,020,000.00 8.10%
5 南京蛇槃兔影视文化工作室 2,400,000.00 4.83%
合计 41,459,500.00 83.47%
（B）、摩天轮、世纪伙伴公司营业收入前五名的影视剧名称、类
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型、收入金额和占比情况如下：
摩天轮前五部剧
单位：元
占全部销售
年度 序号 影视剧名称 类型 销售收入
收入比例%
1 《拼图》 电视剧 61,320,754.72 33.71%
2 《铁道飞虎》 电影 56,474,279.79 31.05%
2017 年 3 《南极之恋》 电影 28,000,000.00 15.39%
度
4 《有完没完》 电影 20,400,602.08 11.22%
5 《英雄本色 2018》 电影 12,000,000.00 6.60%
合计 178,195,636.59 97.96%
世纪伙伴前五部剧
单位：元
占全部销
年度 序号 影视剧名称 类型 销售收入 售收入比
例%
1 《狄仁杰秋官课院》 电视剧 84,905,660.70 18.96%
2 《奇侦异案》 电视剧 67,924,528.56 15.17%
3 《少年神探宋慈》 电视剧 62,264,151.18 13.91%
2017 年
度
4 《津门飞鹰》 电视剧 59,622,641.74 13.32%
5 《说好的幸福》 电视剧 35,849,056.74 8%
合计 310,566,038.92 69.36%
（C）、星河文化收入前五名的主要项目、收入金额和占比情况如
下：
单位：元
占全部收入
年度 序号 项目名称 类型 收入金额
金额比例%
1 《超感》 电视节目策划 13,641,626.84 9.92%
2017 年
2 《明月眼镜》 广告策划 12,877,358.13 9.36%
度
3 《南方有乔木》 电视节目策划 12,426,754.75 9.04%
14
4 《北京庄园》 广告策划 9,150,943.14 6.65%
5 《我们的征途》 综艺节目策划 8,490,565.72 6.17%
合计 56,587,248.58 41.14%
（2）摩天轮、世纪伙伴、星河文化三家子公司之间及其与上市
公司或上市公司其他子公司之间存在经营往来情况如下：
（A）、摩天轮公司 2017 年度向母公司北京文化支付电影《英雄
本色 2018》的投资款 596 万元。占同类交易 12.30%；转让电影《他
乡囚徒》项目，金额 180.23 万元，占同类交易比例 3.72%；
（B）、 星河文化公司 2017 年度向母公司北京文化支付电影《英
雄本色 2018》的投资款 235 万元。占同类交易的 24.61%；
（C)、星河文化公司 2017 年度向世纪伙伴公司收取电视剧《沧
海丝路》的演员代理收入 23.1 万元, 占同类交易的 0.30 %；
（D）、母公司北京文化 2017 年度退回星河文化公司《英雄本色
2018》投资款，用于星河文化公司直接支付项目背景音乐版权费
156.13 万元。占同类交易的比例 0.93%。
（3）详见深交所报备附件（摩天轮、世纪伙伴、星河文化三家
子公司汇总财务报表）
4. 你公司年报显示，本年度公司实现营业收入 13.2 亿元，同比
增加 42.57%；实现扣非后净利润 3 亿元，同比增加 64.44%。但你公
司合并利润表显示，销售费用、管理费用、财务费用、税金及附加均
较上期下滑，请你公司说明该等费用与营收利润变动趋势不一致的原
因。
答：本报告期公司营业收入及扣非后净利润同比增加较多主要是
15
源于公司目前主营业务的收入及利润的增长，也就是影视项目的收入
及利润的增长，而公司的管理费用、销售费用等多为与公司日常运营
相关的人员及管理费用，在一定周期内相对固定，与项目利润没有完
全直接对应的比例关系。此外，本期销售费用、管理费用、财务费用、
税金及附加均较上期下滑主要是因为上年同期合并范围中包括龙泉
宾馆、国色天香和灵山分公司，而上述公司或资产均已于上年进行了
处置或剥离，本报告期不再产生相应的相关管理销售等费用，若剔除
该等影响，公司的营业成本、管理费用等均随着现有业务规模处于正
常上升趋势，具体数据如下表：
单位：万元
2016 年 2016 年 调整口径
2016 年龙 调整后变动
项目 2017 年 2016 年 灵山分 重庆国 后 2016 年
泉宾馆 比例
公司 色天香 报表
营业收入 132,100.15 92,655.03 3,816.15 0.00 88,838.88 48.70%
营业成本 67,657.73 42,957.97 4,263.34 0.00 38,694.63 74.85%
营业税金
及附加 403.56 830.68 168.51 0.30 661.87 (39.03%)
销售费用 2,161.66 2,856.13 123.62 2.78 2,729.73 (20.81%)
管理费用 19,233.32 19,658.57 723.33 908.60 266.42 17,760.21 8.29%
财务费用 (2,506.99) (953.28) 0.03 (126.61) (5.82) (820.88) (405.40%)
营业税金及附加较上年减少的原因：
（A）2016 年 5 月开始实施营改增政策，之前已发生营业税 183.85
万元；
（B）2016 年通过定向增发收购世纪伙伴和星河文化公司，增发
增加的股本、资本公积及股权支付对价共产生印花税 248.26 万元。
销售费用本期较上年同期减少的主要原因是摩天轮 2016 年《我
16
的新野蛮女友》影片宣发费用计入销售费用，本期所有项目宣发费用
均计入生产成本。
财务费用较上年同期减少是因为本期理财收入较上年同期增加。
5. 你公司年报“营业收入构成”部分，未对行业的不同产品进
行细分，与业务概述中分产品为电影、电视、艺人经纪等情况不一致，
请你公司进行补充披露分产品情况；同时，对占公司营业收入或营业
利润 10%以上的产品，还应补充披露其营业收入、营业成本、毛利率，
并分析其变动情况。
答：（1）、公司营业收入构成按产品分类情况如下：
单位：元
2017 年 2016 年
同比增减
金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重
营业收入合计 1,321,001,513.90 100% 926,550,274.27 100% 42.57%
分产品
电影 513,492,032.52 38.87% 153,303,556.76 16.55% 234.95%
电视剧网剧 484,823,562.92 36.70% 389,987,929.61 42.09% 24.32%
艺人经纪 137,510,778.20 10.41% 136,425,679.19 14.72% 0.80%
综艺 70,375,923.14 5.33% 111,628,758.36 12.05% -36.96%
旅游景区 89,307,053.42 6.76% 123,324,594.01 13.31% -27.58%
其他 25,492,163.70 1.93% 11,879,756.34 1.28% 114.58%
（2）、占公司营业收入或营业利润 10%以上的产品营业收入、营
业成本、毛利率情况：
单位：元
营业收入比上 营业成本比上 毛利率比上
营业收入 营业成本 毛利率
年同期增减 年同期增减 年同期增减
分产品
电影 513,492,032.52 309,681,455.73 39.69% 234.95% 195.45% 8.06%
电视剧网剧 484,823,562.92 248,353,158.20 48.77% 24.32% 60.62% -11.58%
艺人经纪 137,510,778.20 41,297,318.89 69.97% 0.80% 28.00% -6.38%
2017 年公司电影业务加速发展，收入增长较快，同比增加
36,018.8 万元，成本也随之增加，尤其是《战狼 2》项目，仅此一项
产生的收入约为人民币 3 亿元。2017 年公司电视剧网剧业务稳定发
展，收入同比增加 9,483.57 万元。2017 年公司艺人经纪业务稳定发
17
展，收入与上年同期基本持平。
公司影视业务以项目为单位进行核算，每个项目毛利会因自身实
际情况有所差异，因此综合到每类产品后，毛利率每年会在一定范围
内有不同程度的增减。
6. 你公司年报“营业成本构成”部分显示，影视经纪行业中“非
主控分账成本”为 3.53 亿元，占营业成本的 52.19%，同比增长 1.68
倍；“人工工资”及“劳务薪酬”合计 909 万，占营业成本的 1.35%，
同比减少约 90%。请你公司：（1）说明“非主控分账成本”的概念，
补充列示 2017 年及 2016 年影视及经纪业务中非主控分账成本的明细，
并分析各主要明细 2017 年较 2016 年的变动原因及合理性；（2）说明
在“人工工资”及“劳务薪酬”两个科目金额明显较小的情况下，编
剧、导演、演员等人员的劳务费用核算的主要会计科目。
答：（1）在电影、电视剧、综艺节目等项目拍摄或发行过程中，
负责拍摄或发行的执行主导单位为主控方，项目其他参与方则根据投
资比例或是协议约定享有收益分配、成本分担的相关权利义务，为非
主控方，我公司投资参与非主控项目产生的项目成本均在“非主控分
账成本”中列示，具体明细如下：
单位：元
类型 2017 年 2016 年
电视剧 37,018,471.10 43,833,627.08
电影 245,819,886.47 62,147,862.90
院线 3,565,228.43 3,242,301.67
综艺 66,685,247.25 22,500,000.00
小计 353,088,833.25 131,723,791.65
2017 年电视剧及院线业务稳定发展，非主控分账成本变化较小；
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电影业务加速发展，2017 年电影业务收入同比增加 36,018.8 万元，
成本也随之增加，尤其是《战狼 2》项目，仅此一项产生的非主控分
账成本就为 1.33 亿元；综艺业务 2017 年结算的三个项目为参投项目，
成本均在非主控分账成本中体现，而上年同期结算的综艺项目我公司
有参与其中制作，成本分别在原材料、劳务报酬、宣发成本、非主控
分账成本中体现，因此综艺业务的非主控分账成本比上年同期有较大
增加。
（2）“人工工资”科目主要核算内容为：公司员工因参与项目过
程而直接产生的工资、社保等成本；“劳务薪酬”科目主要核算内容
为：项目成本中临时劳务人员的酬金，包含主要演职人员（编剧、导
演、演员等）；2017 年我公司结转成本的项目中委托制作的项目占比
较高，即我公司未直接参与项目制作及核算，因此我公司营业成本中
的“人工工资”、“劳务酬金”等明细科目金额下降；编剧、导演、演
员等人员的劳务费均在负责项目制作方的成本中体现，项目制作方会
就我公司所投成本金额开具相应发票，我公司就所取得发票计入营业
成本中的“原材料”明细科目。
7. 你公司“合并利润表”显示，公司实现营业收入 13.2 亿元，
管理费用 1.92 亿元；“母公司利润表”显示，母公司实现营业收入
5.4 亿元，管理费用 1.36 亿元。请你公司说明母公司管理费用率显
著高于合并报表的原因，列表对比母公司与三家存在业绩承诺的子公
司（摩天轮、世纪伙伴、星河文化）近三年的毛利率、管理费用率、
销售费用率，分析差异及原因；列表对比公司与同行业上市公司近三
19
年的毛利率、管理费用率、销售费用率，分析差异及原因。
答：（一）母公司与三家子公司毛利率、管理费用率、销售费用
率分析如下：
（A）、各公司 2014-2017 年毛利率的情况：
2014 年 2015 年 2016 年 2017 年
母公司 94.25% 88.21% 52.50% 43.39%
摩天轮 35.55% 42.76% 40.23% 45.99%
世纪伙伴 55.54% 44.74% 63.18% 55.41%
星河文化 86.38% 80.51% 77.07% 69.97%
a、2014 年—2015 年母公司毛利率较高是因为前期母公司主要收
入为景区旅游收入，毛利率较高；2015 年后随着公司转型影视文化
行业，母公司开展了影视文化相关业务，收入来源来生变化，行业毛
利率差异较大，因此毛利率变化较大；
b、摩天轮、世纪伙伴、星河文化毛利率相对稳定。
(B)、各公司 2014-2017 年管理费用率情况
2014 年 2015 年 2016 年 2017 年
母公司 77.90% 120.65% 71.84% 25.21%
摩天轮 6.58% 10.23% 3.52% 5.83%
世纪伙伴 2.32% 1.24% 1.66% 1.94%
星河文化 14.91% 12.91% 12.44% 15.15%
母公司管理费用率在 2014-2016 年期间较高，主要是因为公司在
转型过程中拓展新业务，需要吸引人才，因此人力成本、管理成本及
股权激励成本等均有所增加，同时此三年为公司转型初期，母公司新
业务处于建设和开拓阶段，营业收入较低，因此造成管理费用占收入
比重较高。目前母公司业务稳步发展，收入逐年增加，管理费用占收
入比重已大幅下降。
三家业绩承诺公司的管理费用率在报告期内处于相对平稳状态，
20
母公司在 2017 年的管理费用率高于三家业绩承诺公司的主要原因包
括：1、传统旅游景区业务的管理费用率高于影视业务；2、母公司承
担了上市公司所必须的公共职能费用，例如高管费用、证券审计等公
共部门的人员、管理及中介费用；3、除通过收购的形式外，母公司
为了进一步吸引人才，承担了一定股权激励成本等。
（C）、各公司 2014-2017 年销售费用率情况
2014 年 2015 年 2016 年 2017 年
母公司 2.53% 1.66% 1.47% 0.37%
摩天轮 0.00% 23.61% 10.45% 7.75%
世纪伙伴 7.75% 5.67% 1.08% 1.05%
星河文化 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%
（二）、公司与同行上市公司对比
（A）、毛利率对比情况表
序号 股票代码 2014 年 2015 年 2016 年 2017 年
1 002*** 49.45% 62.97% 60.96% 57.36%
2 600*** 17.92% 41.79% 54.22% 55.98%
3 000802 48.76% 48.46% 53.64% 48.78%
4 300*** 60.92% 50.28% 51.18% 45.45%
5 300*** 39.32% 33.68% 49.45% 41.28%
6 300*** 46.71% 35.99% 41.92% 47.52%
7 002*** 19.18% 49.39% 33.61% 44.85%
8 601*** 37.45% 35.37% 31.21% 27.07%
9 000*** 74.58% 41.45% 29.70% 46.79%
10 300*** 40.43% 37.20% 25.34% 26.57%
11 600*** 20.54% 23.50% 20.71% 21.25%
（B）、管理费用率对比情况表
序号 股票代码 2014 年 2015 年 2016 年 2017 年
1 002*** 6.27% 47.28% 29.80% 26.14%
2 600*** 12.82% 11.48% 14.15% 17.85%
3 000802 31.49% 46.71% 21.22% 14.56%
4 300*** 9.61% 10.75% 15.61% 14.14%
21
5 300*** 4.42% 5.71% 8.76% 9.49%
6 300*** 4.00% 4.76% 8.36% 7.34%
7 002*** 9.58% 8.26% 3.14% 4.07%
8 601*** 12.06% 11.98% 8.25% 9.14%
9 000*** 57.19% 6.36% 5.30% 8.20%
10 300*** 8.77% 5.68% 4.45% 5.38%
11 600*** 6.33% 5.84% 5.67% 5.34%
（C）、销售费用率对比情况表
序号 股票代码 2014 年 2015 年 2016 年 2017 年
1 002*** 9.81% 13.00% 12.26% 9.38%
2 600*** 1.35% 3.93% 1.28% 1.62%
3 000802 1.18% 14.29% 3.08% 1.64%
4 300*** 13.81% 15.12% 23.19% 18.38%
5 300*** 0.83% 0.86% 4.00% 4.47%
6 300*** 3.40% 3.74% 4.22% 3.21%
7 002*** 4.15% 3.03% 2.70% 5.85%
8 601*** 2.28% 2.07% 1.85% 2.38%
9 000*** 14.01% 2.21% 2.03% 6.92%
10 300*** 6.92% 9.34% 7.26% 6.24%
11 600*** 1.66% 1.47% 1.58% 1.36%
注：上述同行业数据来源巨潮网各家公司年报财务数据计算，可能存在偏差，仅供参考。
公司选取了 10 家同行业上市公司进行对比，公司毛利率、管理
费用率、销售费用率均属于同行业正常水平范围。公司在 2014-2016
年期间管理费用率较高，主要因为公司在转型过程中开始拓展新业务，
需要吸引人才，所导致人员、管理、及股权激励成本等增加，但同时
公司转型期间，新业务仍处于建设和开拓阶段，营业收入较低，造成
管理费用占收入的比重较高。目前公司业务稳步发展，收入逐年增加，
管理费用占收入比重已大幅下降。
8. 你公司年报显示，2015 年，你公司与北京高览投资有限公司
（简称“高览投资”）共同出资 1,000 万人民币设立了北京高览文化
投资管理有限公司（简称“高览文化”），其中公司投资 30%，高览投
22
资 70%；高览文化发起设立了北京高览投资管理中心（有限合伙）（又
名“北京文化投资基金”），资金规模 1.05 亿元，公司认购 8,000 万
元。请你公司说明是否控制北京文化投资基金并将其纳入合并范围，
若否，请结合《合伙协议》对利润分配的约定，进一步说明在上市公
司既参与其 GP 出资，又作为 LP 的主要认购方的情况下，仍认为你公
司不能控制该基金的原因，同时说明该基金的控制认定情况。请会计
师进行核查并发表明确意见。
答：（A）、公司不控制北京文化投资基金及不纳入合并范围的说
明
根据《企业会计准则第 33 号--合并财务报表》相关规定，合并
财务报表的合并范围应当以控制为基础予以确定。同时结合证监会会
计部《2015 年上市公司年报会计监管报告》提及的“结构化主体纳
入合并报表范围的判断，应根据企业会计准则及相关规定，对于上市
公司发起设立、管理或投资的结构化主体，当公司拥有对结构化主体
的权力、享有可变回报，并且有能力运用对结构化主体的权力来影响
其回报的金额时，应将该结构化主体纳入合并范围”。因此，关于公
司是否对北京文化投资基金进行控制，分析说明如下：
（a）是否控制北京文化投资基金（即是否拥有结构化主体的权
力）说明
北京文化与高览投资共同出资 1,000 万元人民币设立北京高览
文化投资管理有限公司，其中北京文化投资 30%，高览投资 70%，高
览投资享有对北京高览文化投资管理有限公司的控制权。在北京高览
23
投资管理中心（有限合伙）中，北京文化为有限合伙人，执行合伙人
（普通合伙人）为北京高览文化投资管理有限公司，负责管理基金日
常运营等事务。从管理决策来看，《合伙协议》约定：“投资决策委员
会是本基金决策机构，由三人组成，由普通合伙人聘用”。因此，北
京文化对北京高览文化投资管理有限公司、北京高览投资管理中心
（有限合伙）均不具有控制权，故北京文化无法控制该基金。
（b）是否有能力运用对结构化主体的权力来影响其回报的金额
说明
从收益分配机制来看，可变回报按如下顺序分配，1）有限合伙
人按照实缴出资比例，收回投资本金；补充协议约定，基金分配金额
不足以满足北京文化全部累计实缴出资额，北京文化实际收到的投资
款与北京文化全部累计实缴出资额之差额部分，高览投资支付给北京
文化，2）以上分配之后的余额由北京高览文化投资管理有限公司优
先提取 20%，3）以上分配之后的余额的 80%按全体合伙人实缴出资额
进行分配，20%归于普通合伙人。因此，北京文化作为基金有限合伙
人虽然享有可变回报，但是与普通合伙人具有显著不同的性质，普通
合伙人的收益与基金的经营活动最相关，而北京文化收回本金后，在
普通合伙人提取 20%超额收益后，再按照 80/20 分配原则，虽享受该
项基金剩余可变回报，但不具有能力运用对结构化主体的权力来影响
其回报的金额。
综上所述，公司无法控制北京文化投资基金（即无法拥有结构化
主体的权力），且不具有能力运用对结构化主体的权力来影响其回报
24
的金额。因此，公司未将该基金纳入合并报表范围。
（B）、年审会计师对上述问题的专项审核意见：
审计过程中，我们（年审会计师）执行了检查公司决议及相关合
同，对高览投资进行专项函证等审计程序，通过实施的审计程序，我
们认为，虽然北京文化在该基金中享有可变回报，但对该基金不具有
控制定义中的“权力”要素，且不具有有能力运用对结构化主体的权
力来影响其回报的金额，因此，我们判断，上市公司对该基金不具有
控制，北京文化未将该基金纳入合并范围，符合企业会计准则的规定。
9. （1）你公司年报显示，公司存在运用募投资金 4 亿元购买银
行理财产品的情形。请你公司说明该委托理财是否符合《主板上市公
司规范运作指引》第 6.3.2、第 6.3.10 条、第 6.3.11 条、第 7.1.3
条的规定，相关交易是否已履行了相应的审议程序及信息披露义务。
（2）你公司年报显示，公司存在计入当期损益的对非金融企业收取
的资金占用费约 370 万元。请你公司说明交易实质，相关交易是否已
履行了相应的审议程序及信息披露义务。
答：（1）公司在不影响募集资金投资计划正常进行的前提下使用
暂时闲置的募集资金进行现金管理，符合《主板上市公司规范运作指
引》等法律法规的规定，投资的产品满足保本要求。公司使用暂时闲
置的募集资金进行现金管理已履行相应的审批程序及信息披露义务，
具体情况如下：
（A）、公司第六届董事会第二十二次会议审议通过了《关于使用
部分闲置募集资金购买理财产品的议案》，同意公司使用对全资子公
25
司艾美投资进行增资的闲置募集资金购买不超过 25,000 万元的理财
产品（具体内容详见 2016 年 4 月 30 日巨潮资讯网上披露的《关于使
用部分闲置募集资金购买理财产品的公告》，公告编号：2016-45）。
公司独立董事、监事会、保荐机构发表明确同意意见。
（B）、公司第六届董事会第二十五次会议和 2016 年第三次临时
股东大会审议通过了《关于使用部分闲置募集资金和自有资金购买理
财产品的议案》，同意公司使用不超过 15,000 万元的闲置募集资金和
不超过 65,000 万元的自有资金购买理财产品（具体内容详见 2016 年
6 月 15 日巨潮资讯网上披露的《关于使用部分闲置募集资金和自有
资金购买理财产品的公告》，公告编号：2016-76；2016 年 7 月 1 日
巨潮资讯网上披露的《2016 年第三次临时股东大会决议公告》，公告
编号：2016-85）。公司独立董事、监事会、保荐机构发表明确同意意
见。
（C）、公司第六届董事会第四十次会议审议通过了《关于使用部
分闲置募集资金购买理财产品的议案》，同意公司使用不超过 25,000
万元的闲置募集资金购买理财产品（具体内容详见 2017 年 4 月 26 日
巨潮资讯网上披露的《关于使用部分闲置募集资金购买理财产品的公
告》，公告编号：2017-025）。公司独立董事、监事会、保荐机构发表
明确同意意见。
2017 年度公司使用暂时闲置的募集资金进行现金管理单日最高
余额为 40,000 万元，具体情况如下：
委托方 受托方 理财金额 产品名称 产品类型 收益率 起息日 到期日 资金
（万元） 来源
北京文化 厦门国际银 32,000 结构性存款 保本浮动收益 4.00% 2017.3.24 2017.5.8 募投
26
行 资金
北京文化 华夏银行北 4,000 七天通知存款 保本浮动收益 1.80% 2017.1.25 2017.7.17 募投
三环支行 资金
北京文化 华夏银行北 4,000 七天通知存款 保本浮动收益 1.76% 2017.4.26 2017.8.10 募投
三环支行 资金
合计 40,000
（2）该交易为 2016 年转让子公司重庆国色天香现代园艺开发有
限公司（以下简称“重庆国色天香”）46.8%的股权，协议约定交易对
手方聚匠鑫国际文化艺术（北京）有限公司（非公司关联方）三年之
内付清股权转让款 4,680 万，并在款项付清前每年向公司支付 8%/年
的资金占用利息。重庆国色天香子公司主要以经营公园、花卉交易市
场、游乐设施市场等项目，建设周期较长，期间该子公司一直未正常
营业。公司 2014 年底开始向影视文化行业转型，为了更好的发展影
视文化业务，决定按公司实缴出资 4,680 万元转让重庆国色天香子公
司 46.8%股权。交易金额未超过公司净资产 10%以上，未达到公司董
事会审议标准。公司于 2016 年年报中报告期内取得和处置子公司的
情况表中，披露了相关情况。
10. 你公司年报显示，鉴于经营管理方面的考虑，由子公司艾美
影院（甲方）与北京明星时代影院投资有限公司（乙方）签订《电影
院经营委托协议书》，将宁夏大世界商务广场电影院委托乙方经营管
理。委托管理的核心条款为：若经审计后的年度净利润为盈利，双方
各得 50%；若为亏损，则全部由乙方承担，亏损金额由乙方于 5 个工
作日内支付给甲方。富德生命人寿为公司持股 5%以上股东，同时是
乙方股东重庆水木诚德文化产业股权投资基金合伙企业（有限合伙）
出资人，本次委托经营构成关联交易。请你公司：（1）说明该委托经
营公司的会计处理原则，盈利和亏损时涉及的具体会计科目和分录；
27
（2）说明委托经营以来宁夏大世界商务广场电影院的业绩表现，若
持续亏损，结合会计处理说明是否存在由关联方承担公司相应亏损调
节公司利润的情形。
答：（1）宁夏大世界商务广场电影院委托经营的会计处理原则是
根据外部独立审计机构出具的艾美银川分公司审计报告，以其中利润
表中的年度净利润数为基准，根据实际情况做相应调整后（调整因素
包含但不限于如银川分公司使用艾美总公司资产当年计提的折旧费
用调整等），如盈利：借记管理费用，贷记其他应付款，如亏损：借
记其他应收款，贷记营业外收入。
（2）基于影院业务涉及大量资金和管理投入，公司经审慎考量，
做出战略性调整，公司董事会和股东大会也对原投入影院的募集资金
进行了变更，目前影院业务已不作为公司的主要发展业务。宁夏大世
界商务广场电影院为公司目前唯一的影院项目，基于管理专业性、管
理成本等因素的考量，公司对该影院实行了委托经营。基于委托经营
协议，自委托以来，宁夏大世界商务广场电影院 2016 年亏损金额为
4,353,716.85 元， 2017 年亏损金额为 3,450,457.75 元，2017 年比
2016 年减少亏损 903,259.10 元；明星时代为受托经营，按照合同履
行合同义务，影院如亏损我公司将收到明星时代的补亏金额计入营业
外收入，对我公司扣非后的净利润不产生影响，因此不存在由关联方
承担公司相应亏损调节公司利润的情形。
11. 你 公 司 年 报 显 示 ， 2017 年 度 计 提 资 产 减 值 准 备 总 额
6,585.16 万元，其中，对存货电影《二代妖精》计提存货跌价准备
28
3,101.57 万元，对应收天视卫星传媒股份有限公司 1,591 万元全额
计提减值准备。请你公司：（1）结合相关协议及未来预期收益，说明
电影《二代妖精》的存货减值迹象、存货跌价准备计提比例和测算依
据、计提测算过程及会计处理；（2）说明对天视卫星传媒股份有限公
司应收账款的具体性质、形成时间、计提减值准备的原因，说明该应
收款作为单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项，在过往年度
未计提减值而于当期全额计提减值的原因。
答：（1）我公司于 2017 年 1 月与工夫影业及水木诚德签署了《二
代妖精》联合保底发行协议，主要内容为我公司对工夫影业进行 5 亿
票房的保底，并分期支付 74,734,962.50 元的保底费用；截至 2017
年 12 月 31 日，票房收入为 1.69 亿，截至年报出具日前，该项目已
在院线落片，票房收入为 2.92 亿。公司于资产负债表日（2017 年 12
月 31 日）按照会计准则及通行行业惯例，对基于资产负债表日正在
上映的影片根据排片率、上座率等行业指标、同档期上映电影等各项
因素预估其票房总收入，并结合项目其他收入等情况判断是否发生减
值，综合评估后我们认为《二代妖精》存在减值迹象，因此对项目进
行存货跌价准备计提，具体测试过程如下：
单位：元
序
项目 金额 计算说明
号
截止 2017 年 12 月 31 日中国票房网票房
A1 2017 年票房收入 169,100,000.00
数据
A2 2017 年可分配收入 47,288,301.55 根据各方投资协议计算
截止 2018 年 2 月 28 日中国票房网票房
A3 预计总收入 316,310,000.00
数据以及 2018 年签署版权合同
A4 可分配收入总额 84,971,327.84 根据各方投资协议计算
A5 预计 2018 年可分配收入 37,683,026.29 =A4-A2
A6 二代妖精总成本 147,612,962.50
29
根据计划收入比例法计
A7 53.46% =A1/A3
算 2017 年成本结转比例
A8 2017 年结转成本 78,914,204.29 =A6*A7
A9 2017 年末结存成本 68,698,758.21 =A6-A8
A10 计提存货跌价准备金额 31,015,731.92 =A9-A5
会计处理：
a: 借：应收账款 47,288,301.55
贷：营业收入 47,288,301.55
b: 借：营业成本 78,914,204.29
贷：库存商品 78,914,204.29
c: 借：资产减值损失 31,015,731.92
贷：存货跌价准备 31,015,731.92
(2) 公司子公司世纪伙伴电视剧《勇敢的心》于 2014 年由天视
卫星传媒股份有限公司发行，发行收入金额为 3,981.54 万元，形成
应收账款金额为 1,590.97 万元，世纪伙伴自 2014 年开始按账龄正常
计提坏账准备，截至 2016 年末按会计政策计提坏账 318.19 万元，2017
年按会计政策如继续按账龄计提，累计应计提坏账比例为 50%，共计
计提 795.49 万，但因天视卫星传媒主管人员变动，该项目对接工作
停滞，且无回函等因素，主审会计师认为该笔款项极有可能形成坏账，
基于谨慎性原则考虑对该项目剩余金额作为单项金额重大并单项全
额计提坏账准备。
12. 你公司年报“经营情况讨论与分析”部分显示，前五大客户
供应商中关联方购销金额如下：
关联方名称 交易类型 本期发生额（元）
聚合影联 销售 300,156,098.11
30
工夫影业 采购 75,877,962.50
郭帆文化 采购 72,456,218.18
但你公司年报财务报告附注部分显示，三家公司交易金额如下：
关联方名称 关联交易内容 本期发生额（元）
聚合影联 电影发行 183,087,200.00
工夫影业 电影发行 91,477,962.50
郭帆文化 电影制作 72,456,218.18
请你公司说明聚合影联与工夫影业两处披露金额存在差异的原
因。
答：前五大客户中聚合影联列示金额 300,156,098.11 元为我公
司就《战狼 2》影片应得票房分账款金额及我公司前期支付的保底费
用，附注中关联交易聚合影联列示金额 183,087,200.00 元为我公司
应收聚合影联票房分账的金额。
前五大客户中工夫影业列示金额 75,877,962.50 元为本报告期
内发生金额，附注中关联交易工夫影业列示金额 91,477,962.50 元为
累计关联交易金额，包含上期发生数。
13. 你公司年报财务报告人力成本的各项披露如下：
财务报表项目 披露金额类型 金额（元）
销售费用 人力资源费用 1,638,928.14
管理费用 人力资源费用 91,158,446.28
小计 92,797,374.42
31
财务报表项目 披露金额类型 金额（元）
应付职工薪酬 本期增加 93,867,861.97
应付职工薪酬 本期减少 92,867,960.70
此外，合并现金流量表中，支付给职工以及为职工支付的现金金
额为 87,162,097.29 元。请你公司：（1）说明在销售费用与管理费用
中计提的人力资源费用与应付职工薪酬本期增加金额存在差异的原
因；（2）说明应付职工薪酬本期减少金额与合并现金流量表中支付给
职工以及为职工支付的现金金额存在差异的原因。
答：（1）应付职工薪酬本期增加金额分别计入销售费用、管理费
用、生产成本三个科目，所以销售费用与管理费用中计提的人力资源
费用与应付职工薪酬本期增加金额存在一定差异。
（2）合并现金流量表中支付给职工以及为职工支付的现金金额
为扣缴个人所得税后的金额，应付职工薪酬本期减少金额为含税金额，
因此存在一定差异。
14. 请你公司结合本年度资产负债的变动情况及本年度筹资活
动及投资活动的现金流情况，补充说明本年度公司主要资金融入、融
出的基本情况及变动原因，相关会计科目在资产负债表、利润表、现
金流量表中的勾稽关系，相关融资活动是否已履行了审议程序和披露
义务。
答：本年度相关融资活动均已按相关规定履行了审议程序和披露
义务，主要筹资活动及投资活动的现金流情况对应资产负债的变动情
况列表如下（未对利润表产生影响）：
32
现金流量表项目 金额（元） 主要项目内容 资产负债表项目 审批和披露情况
融入资金：
处置灵山分公司
已经第六届董事
会第二十五次会
处置固定资产、无 处置灵山分公司收回
货币资金增加、其他 议审议通过和
形资产和其他长 二期款 1,083 万元，处
11,531,330.00 应收款、固定资产、 2016 年第三次
期资产所收回的 置固定资产等长期资
长期待摊费用减少 临时股东大会审
现金净额 产 70.13 万元。
议通过（公告编
号：2016-72、75、
85）
公司 2016 年非
公开发行收购标
收到其他与投资 收到拉萨华光股权收 银行存款增加，其他 的拉萨群像的预
15,000,000.00
活动有关的现金 购款 1,500 万元。 应收款减少 付款，因调整方
案放弃收购该公
司，退回的款项
融出资金：
购建固定资产、无
购买固定资产及装修 固定资产、在建工程、
形资产和其他长
5,632,458.26 改造工程支出共 长期待摊费用增加，
期资产所支付的
563.25 万元 货币资金减少
现金
支付公司股权款 900 万
可供出售金融资产和
元；西藏星河桥文化传
投资支付的现金 13,600,000.00 长期股权投资增加，
媒有限公司股权款 10
货币资金减少
万元
收购摩天轮已经
公司第五届董事
取得子公司及其 会第二十八次会
支付第五笔摩天轮公 长期应付款减少，货
他营业单位支付 25,000,000.00 议审议通过（公
司收购款 2,500 万元 币资金减少
的现金净额 告编号：
2013-53、54）
支付其他与投资 支付影视文化综合体 长期应收款增加，货
50,000,000.00
活动有关的现金 项目保证金 5,000 万元 币资金减少
2016 年分红方
支付股利上市公司股
分配股利、利润或 案已经 2016 年
东股利 5,586.74 万元； 货币资金减少，未分
偿付利息所支付 57,688,554.14 度股东大会审议
功做事发放股东丁晟 配利润减少
的现金 通过（公告编号：
股利 182.12 万元。
2017-18、26）
回购注销已经第
货币资金减少；股本
六届董事会第四
支付其他与筹资 股权激励回购款支出 和资本公积减少；长
4,025,000.00 十二次会议审议
活动有关的现金 402.5 万元 期应付款减少，库存
通过（公告编号：
股增加
2017-36、38、57）
融入融出资金净
-129,414,682.40
额
15. 你公司年报显示，证书编号为（京）字第 05230 号的广播电
33
视节目制作经营许可证、（藏）字第 00067 号的广播电视节目制作经
营许可证有效期将分别于 2018 年 3 月 9 日、2018 年 3 月 31 日到期。
请你公司补充说明上述许可证到期对公司的影响，到期后拟采取的后
续安排及预计时间进展。
答：证书编号为（京）字第 05230 号的广播电视节目制作经营许
可证，由于工作人员提供证照为原证照（旧），目前该证照已经更新，
有效期至 2018 年 7 月 14 日，属于正常有效期范围内；藏）字第 00067
号的广播电视节目制作经营许可证，已经向当地监管机构提交续签手
续，新证已办出。上述证照有效期一般为 2 年，有效期前 30 天，办
理延续即可，不会对公司产生影响。具体情况如下：
序
证书名称 证书编号 被许可人 许可范围 发证机关 有效期截止日 后续安排
号
1 广播电视节 （京）字第 北京文化 动画片、专题片、电 北京市新闻出 2018年7月14日 正常有效期
目制作经营 05230号 视综艺，不得制作时 版广电局 内，到期前30
许可证 政新闻及同类专题、 天申请办理续
专栏等广播电视节目 证
2 广播电视节 （藏）字第 西藏星河京艺文 专题、专栏、综艺、 西藏自治区新 2020年3月31日 已取得新证
目制作经营 00067号 化传媒有限公司 动画片、广播剧、电 闻出版广电局
许可证 视剧等
16. 其他披露问题：（1）完善披露董监高人员持股变动表。（2）
比照《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第 1 号——上市公司
从事广播电影电视业务（2016 年修订）》的规定，在财务报表项目附
注中，补充披露报告期末存货余额前五名的电影、电视剧及其他类型
影视作品的名称、拍摄或者制作进度、合计账面余额及其占公司全部
存货余额的比例。
答：（1）董监高人员持股变动表如下：
本期增 本期减
其他增
任职 年 任期起始 任期终止 期初持股数 持股份 持股份 期末持股数
姓名 职务 性别 减变动
状态 龄 日期 日期 （股） 数量 数量 （股）
（股）
（股） （股）
34
董事长、 2015 年 06 2018 年 03
宋歌 现任 男 51 3,150,000 0 0 0 3,150,000
总裁 月 30 日 月 10 日
2016 年 03 2018 年 03
娄晓曦 副董事长 现任 男 57 0 0 0 0 0
月 29 日 月 10 日
2016 年 03 2018 年 03
陶蓉 副董事长 现任 女 41 800,000 0 0 0 800,000
月 29 日 月 10 日
董事、高 2015 年 09 2018 年 03
彭佳曈 现任 男 33 2,550,000 0 0 0 2,550,000
级副总裁 月 22 日 月 10 日
2011 年 06 2018 年 03
丁江勇 董事 现任 男 49 1,450,000 0 0 0 1,450,000
月 08 日 月 10 日
董事、副 2014 年 08 2018 年 03
杜扬 现任 女 54 800,000 0 0 0 800,000
总裁 月 14 日 月 10 日
2016 年 05 2018 年 03
邸晓峰 独立董事 现任 男 57 0 0 0 0 0
月 27 日 月 10 日
2016 年 10 2018 年 03
李华宾 独立董事 现任 男 51 0 0 0 0 0
月 21 日 月 10 日
2017 年 11 2018 年 03
褚建国 独立董事 现任 男 54 0 0 0 0 0
月 07 日 月 10 日
监事会主 2013 年 03 2018 年 03
刘伟 现任 男 64 0 0 0 0 0
席 月 27 日 月 10 日
2015 年 03 2018 年 03
张润波 监事 现任 男 55 0 0 0 0 0
月 10 日 月 10 日
2017 年 05 2018 年 03
张雅萍 职工监事 现任 女 43 350,000 0 0 0 350,000
月 11 日 月 10 日
2015 年 06 2018 年 03
邓勇 副总裁 现任 男 53 1,800,000 0 0 0 1,800,000
月 30 日 月 10 日
董事会秘
2012 年 12 2018 年 03
陈晨 书、副总 现任 男 34 1,100,000 0 0 0 1,100,000
月 06 日 月 10 日
裁
2009 年 10 2018 年 03
于晓萍 财务总监 现任 女 51 914,500 0 0 0 914,500
月 16 日 月 10 日
2015 年 03 2017 年 03
李洪君 职工监事 离任 男 51 30,000 0 0 0 30,000
月 10 日 月 29 日
2011 年 06 2017 年 06
张富根 独立董事 离任 男 57 0 0 0 0 0
月 08 日 月 07 日
董事、总 2015 年 09 2017 年 12
夏陈安 离任 男 50 3,050,000 0 0 0 3,050,000
裁 月 22 日 月 08 日
合计 -- -- -- -- -- -- 15,994,500 0 0 0 15,994,500
（2）报告期末存货余额前五名明细：
项目名称 类型 拍摄及制作进度
《爱我就别想太多》 电视剧 发行中
《沧海丝路》 电视剧 制作中
《武动乾坤》 电视剧 制作中
《天使的眼睛》现改名《穿过沧海只为见到你》 电影剧 制作中
《烟花易冷》 电视剧 发行中
项目名称 合计账面金额 占存货余额的比例(%)
存货前五名 428,830,397.87 64.80%
特此公告。
35
北京京西文化旅游股份有限公司
董事会
2018 年 5 月 11 日
36
