证券代码：002260         证券简称：德奥通航         公告编号：2017-095



                 德奥通用航空股份有限公司
         关于签订对外投资《增资协议》的公告
    本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没

有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。


    一、对外投资概述
    根据发展战略需要，德奥通用航空股份有限公司（以下简称“公司”或“甲
方”）有意通过对北京中天易观信息技术有限公司（以下简称“目标公司”“中天
易观”或“丙方”）增资的形式获得中天易观的股权。近日，公司与中天易观及
其股东党小川、张吟雪、王无敌（党小川、张吟雪、王无敌合称为乙方）经友好
协商就相关事宜达成一致，各方签订《增资协议》。
    本次对外投资不构成关联交易；由于本次对外投资事项目前尚未签署后续投
资协议明确最终交易金额，未能确定是否构成重大资产重组。如构成《上市公司
重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组，届时按照重大资产重组流程实施
推进。本次签署《增资协议》涉及的后续事宜，公司将按照《深圳证券交易所股
票上市规则》、《公司章程》等相关规范性文件和制度的规定，根据进展情况和交
易金额履行相应的审批程序和信息披露义务。


    二、交易对手方介绍
    （一）乙方
    党小川（身份证号码：1101081958******16）。
    张吟雪（身份证号码：6501051988******41）。
    王无敌（身份证号码：1101081973******14）。
    （二）丙方
    详见“三、投资标的的基本情况”
       三、投资标的的基本情况
       1、企业名称：北京中天易观信息技术有限公司；
       2、法定代表人：党小川；
       3、统一社会信用代码：91110101062779902D；
       4、类型：有限责任公司(自然人投资或控股)；
       5、注册资本：510 万人民币；
       6、成立日期：2013 年 03 月 08 日；
       7、登记机关：北京市工商行政管理局朝阳分局；
       8、住所：北京市朝阳区惠新东街甲 2 号楼-3 至 25 层 101 内 5 层 504；
       9、经营范围：技术开发、技术推广、技术转让、技术咨询、技术服务；工
程和技术研究；软件开发；销售机械设备、电子产品；货物进出口、技术进出口、
代理进出口。（企业依法自主选择经营项目，开展经营活动；依法须经批准的项
目，经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动；不得从事本市产业政策禁止
和限制类项目的经营活动。）
       10、股东情况
股东               出资比例（%）      认缴出资             实缴出资
党小川             38%                193.8 万元           193.8 万元
张吟雪             34%                173.4 万元           173.4 万元
王无敌             28%                142.8 万元           142.8 万元



       四、对外投资合同的主要内容
       甲方：德奥通用航空股份有限公司
       乙方：党小川
             张吟雪
             王无敌
       党小川、张吟雪、王无敌合称为乙方。
       丙方：北京中天易观信息技术有限公司
       第 1 条增资事项
       1.1 甲方拟向丙方增资并获得 10%至 15%股权（简称“标的股权”）；具体增
资比例由甲方书面通知。
       1.2 目标公司增资前估值初步确定为人民币 2.0 亿元至 2.5 亿元之间，具体
估值最终参考甲方对目标公司的尽职调查结果及甲方认可的第三方专业评估机
构的评估价值；增资款计算标准为：
    [增资款／（增资款+估值）]*100%=增资款获得的目标公司股权比例。
    依据以上标准，增资款中超过注册资本的部分，计入目标公司资本公积。
    第 2 条甲方的权利与义务
    2.1 自本协议订立后 5 日内，甲方向丙方支付 150 万元作为本次增资的定金，
自甲方依据本协议第 1 条的规定完成第三方尽职调查及订立确定的增资协议后，
该定金直接转为增资款的一部分。
    2.2 甲方，有权要求乙方及丙方及时向甲方披露丙方相关业务资质申请的进
度及重要合同的履约情形。
    2.3 甲方，有权要求乙方以公允的合同价款在航空航天遥感测量、三位数据
获取及建模方面给甲方及甲方投资的其他通航业务的其他公司提供专业产品或
者服务；乙方不得拒绝甲方的该等要约。
    第 3 条乙方的权利义务
    3.1 乙方，有权要求甲方以公允的合同价款，向丙方供应通航类产品或者服
务，包括：无人驾驶飞机、飞行控制系统、无人机的维修服务等；甲方不得拒绝
丙方的该等要约。
    3.2 本协议签订后，未经甲方书面同意，乙方不得再与任何其他方就目标公
司的增资、股权转让、质押或设定其他限制性权利事宜进行接触、磋商和/或签
署任何合同、协议和/或承诺性文件。经甲方同意引入目标公司新股东的，乙方
应确保引入的新股东承担本协议及《增资协议》中约定的乙方应承担的义务。
    第 4 条目标公司义务
    4.1 丙方确认：已充分理解本协议内容，并配合甲乙双方就本合同约定之交
易提供协助；配合甲方指定专业机构对目标公司的尽职调查，在尽职调查过程，
保证提供的资料真实、完整，不存在故意误导。
    4.2 本协议签订后，未经甲方书面同意，目标公司不得再与任何其他方就目
标公司的增资事宜进行接触、磋商和/或签署任何合同、协议和/或承诺性文件。
    4.3 若本次增资事项因各方未能协商一致导致未能完成，丙方须按甲方要求
及时归还甲方已支付款项；乙方为本款丙方的归还义务承担连带责任。
    第 5 条违约金、代履行
    5.1 本协议订立后，乙方须保证目标股权不存在被质押等权利限制的情形，
若已经存在的，须尽快解除该等限制；并接受甲方（或甲方指定第三方）代为履
行解除上述限制的行为；甲方（或甲方指定第三方）代为履行解除上述限制的行
为带来的直接损失，由乙方承担。
    5.2 因乙方的原因导致本轮目标股权交割不能或者受到限制，最终导致甲方
利益受损的由乙方承担该等损失。
    第 6 条业绩承诺及安排
    乙方就本次交易承诺与声明如下：
    6.1 基于乙方对丙方的经营具有重大影响等情形，乙方承诺：（1）丙方于
2018 年前取得国家高新技术企业资质；（2）丙方于 2019 年底前取得承担军队项
目所要求的军品资质许可，包括保密资质等；（3）自 2018 年起，丙方达到主营
业务收入以不低于 30%的年增长并且实现公司盈利。
    本款约定的数据须以经过第三方具有证券、期货执业资质的会计事务所审计
数据为准。
    6.2 乙方承诺，丙方在本轮融资完成后 5 年内，其经营指标满足中国证监会，
及深圳证券交易所或上海证券交易所对于公司 IPO 时经营指标的要求。
    6.3 乙方承诺，丙方于 2019 年前取得以下资质：
    （1） 获得“国家高新技术企业”认定证书；
    （2） 获得“国家保密二级企业”资质；
    （3） 获得“装备承研”资质；
    （4） 获得“装备生产许可”资质。
    由于军工管理要求仍处于变化中，具体内容将根据军工管理要求和变化适时
调整，其结果满足公司进入军工项目研制生产所需的资质要求。
    6.4 甲方有权书面要求乙方及丙方提供丙方上一年度的经过具有证券、期货
执业资质的会计师事务所审计的财务报告，但是提出要求的时间须在本年的 2
月份以后。


    五、对外投资的目的、存在的风险和对公司的影响
    1、对外投资的目的
       中天易观是一家从事 3S 综合应用服务的高科技公司，具备覆盖航天航空遥
感数据采集与规范化产品生产、海量数据组织与可视化、行业应用解决方案与平
台技术研发等方面的综合能力，在多尺度三维数据获取与三维实景合成、实景数
据可视化与应用服务、以及在高分辨影像动态监测、综合数据利用、生态环境辅
助决策支持、室内外精确定位服务等应用解决方面具有竞争优势。
    公司出于通航业务战略协同考虑拟达成本次交易。本次交易通过投资中天易
观满足了公司数据获取和处理加工需求，增加了航空航天遥感测量、三维数据获
取及建模等方面的配套服务，补充了公司通航业务中数据图像服务的能力，与公
司现有的通用航空领域产品有效结合。利用公司的产品技术核心优势，帮助中天
易观进行软、硬件产品升级，发挥相互间协同效应，提高公司市场地位及盈利能
力。
    2、存在的风险
       （1）本次公司签订的《增资协议》中约定了业绩承诺，业绩承诺能否有效
执行存在重大不确定性。
       （2）中天易观未来在获取产品订单或服务时，如因服务能力不足或产品性
能无法及时满足新增客户需求，则存在丢失业务机会的风险，并由此对公司未来
的经营业绩造成潜在的损失。
       （3）核心人员能够帮助公司实现战略目标，保持、提高公司的竞争优势，
能够直接提高管理业务能力、经营能力和抵御管理风险能力，公司与中天易观的
合作过程中，由于市场竞争日趋激烈，如双方未来无法为优秀员工提供合理的激
励与事业发展的平台，则面临着优秀管理人员和专业人员流失的风险。
    （4）本次签订的《增资协议》涉及的项目的投资金额较大，其资金来源于
公司自筹、成立产业并购基金等方式获取，但受宏观经济、项目自身发展阶段、
资金计划的可操作性、投资建设进度等多方面因素的影响，资金筹集到位存在重
大不确定性，直接影响到项目实施进度，可能出现实施停滞、延缓甚至失败终止
的情况，对公司经营造成不利影响。
    3、对公司的影响
       公司如与中天易观合作，首先可对公司的数据服务能力形成有效补充；其次
通过业务合作等方式，促进公司无人机产品包括：无人机、飞行平台、飞控系统
等核心技术产品销售；再次，公司开发的无人机可与中天易观系统研发能力进行
结合，通过硬件系统升级改造，形成两者的有效结合，提高各任务场景的效率和
经济性，可在无人机领域具有广泛的实用性应用潜力；最后，公司正推进中的与
深圳市科比特航空科技有限公司的投资合作中，科比特是一家专业从事工业级和
军工级多旋翼无人机系统研发、生产、销售和服务的国家高新技术企业，90%的
核心零部件实现了全自主的研发生产，是通航产业多个细分市场唯一贯通工业级
无人机产业链上下游的企业，具备了大数据采集存储和全自动分析服务、数据处
理服务等服务能力，它与中天易观自身所拥有的数据获取和处理加工能力形成了
正向协同效应，有利于双方产品的应用场景互补，使各自所掌握的技术能充分进
行融合和外延，提升产品的市场竞争能力。
    本次投资从长远来看，将会对公司包括投资收益、利润增长在内的财务状况
和经营成果有正面的影响。本次投资不存在影响公司正常经营的情况。


    六、其他
    公司将根据对外投资的具体进展情况履行审批程序及信息披露义务，公司所
有信息以指定信息披露媒体发布的公告为准，敬请广大投资者注意投资风险。


                                         德奥通用航空股份有限公司董事会
                                                   二〇一七年十一月七日