大连三垒机器股份有限公司 2011 年年度报告摘要
证券代码：002621 证券简称：大连三垒 公告编号：003
大连三垒机器股份有限公司 2011 年年度报告摘要
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于巨潮资讯网(http://www.cninfo.com.cn) 。投
资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。
1.2 公司年度财务报告已经立信会计师事务所审计并被出具了标准无保留意见的审计报告。
1.3 公司负责人俞建模、主管会计工作负责人宋文晶及会计机构负责人(会计主管人员)宋文晶声明：
保证年度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 基本情况简介
股票简称 大连三垒
股票代码 002621
上市交易所 深圳证券交易所
2.2 联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 代辉 郭东浩
联系地址 大连高新技术产业园区七贤岭爱贤街 33 号 大连高新技术产业园区七贤岭爱贤街 33 号
电话 0411-84793300 0411-84793300
传真 0411-84791610 0411-84791610
电子信箱 franklin77@163.com dbguodonghao@163.com
§3 会计数据和财务指标摘要
3.1 主要会计数据
单位：元
2011 年 2010 年 本年比上年增减（％） 2009 年
营业总收入（元） 239,491,419.69 217,911,901.45 9.90% 171,884,634.80
营业利润（元） 86,471,640.47 81,776,530.66 5.74% 63,706,394.85
利润总额（元） 105,587,723.97 84,096,260.92 25.56% 64,767,381.75
归属于上市公司股东
88,056,758.93 70,413,201.69 25.06% 54,531,344.02
的净利润（元）
1
大连三垒机器股份有限公司 2011 年年度报告摘要
归属于上市公司股东
的扣除非经常性损益 71,860,487.95 64,915,683.86 10.70% 50,622,111.79
的净利润（元）
经营活动产生的现金
65,049,048.60 102,593,716.94 -36.60% 54,801,043.67
流量净额（元）
本年末比上年末增减
2011 年末 2010 年末 2009 年末
（％）
资产总额（元） 998,940,317.07 379,351,458.17 163.33% 314,948,708.77
负债总额（元） 45,568,429.27 76,459,340.09 -40.40% 82,779,582.76
归属于上市公司股东
950,070,790.15 300,601,985.74 216.06% 230,827,330.15
的所有者权益（元）
总股本（股） 100,000,000.00 75,000,000.00 33.33% 75,000,000.00
3.2 主要财务指标
单位：元
2011 年 2010 年 本年比上年增减（％） 2009 年
基本每股收益（元/股） 1.08 0.94 14.89% 0.73
稀释每股收益（元/股） 1.08 0.94 14.89% 0.73
扣除非经常性损益后的基本
0.88 0.87 1.15% 0.67
每股收益（元/股）
加权平均净资产收益率（％） 25.55% 26.47% -0.92% 24.94%
扣除非经常性损益后的加权
20.85% 24.40% -3.55% 23.15%
平均净资产收益率（％）
每股经营活动产生的现金流
0.65 1.37 -52.55% 0.73
量净额（元/股）
本年末比上年末增减
2011 年末 2010 年末 2009 年末
（％）
归属于上市公司股东的每股
9.50 4.01 136.91% 3.08
净资产（元/股）
资产负债率（％） 4.56% 20.16% -15.60% 26.28%
3.3 非经常性损益项目
√ 适用 □ 不适用
单位：元
非经常性损益项目 2011 年金额 附注（如适用） 2010 年金额 2009 年金额
非流动资产处置损益 14,523.50 28,686.53 0.00
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经
营业务密切相关，符合国家政策规定、按照
19,106,960.00 219,500.00 730,000.00
一定标准定额或定量持续享受的政府补助除
外
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -5,400.00 1,950,514.09 193,611.70
所得税影响额 -2,888,372.52 -297,699.18 -175,601.43
少数股东权益影响额 -31,440.00 -964,971.24 -699,493.54
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合
0.00 4,775,712.20 3,621,369.80
并日的当期净损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值 0.00 -214,224.57 239,345.70
2
大连三垒机器股份有限公司 2011 年年度报告摘要
业务外，持有交易性金融资产、交易性金融
负债产生的公允价值变动损益，以及处置交
易性金融资产、交易性金融负债和可供出售
金融资产取得的投资收益
合计 16,196,270.98 - 5,497,517.83 3,909,232.23
§4 股东持股情况和控制框图
4.1 前 10 名股东、前 10 名无限售条件股东持股情况表
单位：股
本年度报告公布日前一个月末股东总
2011 年末股东总数 9,435 9,241
数
前 10 名股东持股情况
持有有限售条件股份 质押或冻结的股份数
股东名称 股东性质 持股比例（%） 持股总数
数量 量
俞建摸 境内自然人 38.90% 38,895,000 38,895,000 0
俞洋 境内自然人 13.59% 13,590,000 13,590,000 0
金秉铎 境内自然人 5.27% 5,265,000 5,265,000 0
刘平 境内自然人 3.61% 3,607,500 3,607,500 0
黄喜山 境内自然人 3.61% 3,607,500 3,607,500 0
俞洪彬 境内自然人 2.25% 2,250,000 2,250,000 0
丛爱荣 境内自然人 1.44% 1,440,000 1,440,000 0
辛其元 境内自然人 1.44% 1,440,000 1,440,000 0
宋文晶 境内自然人 1.43% 1,425,000 1,425,000 0
姜晓辉 境内自然人 1.13% 1,125,000 1,125,000 0
前 10 名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
中国人寿保险股份有限公司－传统－普通保
869,609 人民币普通股
险产品-005L-CT001 深
泰康人寿保险股份有限公司－万能－个险万
809,930 人民币普通股
能
中原证券股份有限公司 710,000 人民币普通股
泰康人寿保险股份有限公司－分红－团体分
710,000 人民币普通股
红-019L-FH001 深
中国建设银行股份有限公司企业年金计划-中
710,000 人民币普通股
国工商银行
中银国际－华夏－中银国际证券中国红稳定
710,000 人民币普通股
价值集合资产管理计划
曲俊锋 335,900 人民币普通股
西南证券股份有限公司 307,200 人民币普通股
孟宪慧 300,000 人民币普通股
中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分
189,712 人民币普通股
红-005L-FH002 深
公司前十大股东中除俞建模与俞洋为父子关系、俞建模与俞洪彬为叔侄关系存在关联关系外，
上述股东关联关系或一致行
其他股东之间不存在关联关系，也不属于规定的一致行动人。
动的说明
公司未知前十名无限售条件股东是否存在关联关系或是否属于规定的一致行动人。
3
大连三垒机器股份有限公司 2011 年年度报告摘要
4.2 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
§5 董事会报告
5.1 管理层讨论与分析概要
一、公司经营情况
（一）报告期内公司经营情况的回顾
1、总体经营情况概述：
报告期内面对欧洲主权债务危机、人民币升值、世界经济持续低迷及国内宏观调控等复杂、不利的局面，经过董事会、管理
团队及全体员工共同努力，2011 年度公司实现了营业总收入 239,491,419.69 元（较上年同比增长 9.90%）、营业利润 86,471,640.47
元（较上年同比增长 5.74%）、利润总额 105,587,723.97 元（较上年同比增长 25.56%）、归属于上市公司股东的净利润
88,056,758.93 元（较上年同比增长 25.06%）、资产总额 998,940,317.07 元（较上年同比增长 163.33%）、负债总额 45,568,429.27
元（较上年同比减少 40.40%）的良好成绩。另外，2011 年度公司的主要财务指标分别为：基本每股收益 1.08(元/股，较上年
同比增长 14.89%)、加权平均净资产收益率 25.55%(较上年同比减少 0.92%)、资产负债率 4.56%(较上年同比减少 15.60%)，上
述指标反映了公司的基本财务状况也较为良好。
（二）报告期内主要数据分析
1、报告期内，公司主营业务毛利率加权平均较去年同期下降 2.25 个百分点（产品毛利率较去年同期分别下降 2.49 至 5.27 个
百分点），主要原因如下：
欧洲主权债务危机，对公司产品出口有不利影响，本年度出口总额较上年减少，对公司主营毛利率起到了向下拉动作用。下
年度，为应对市场竞争给产品价格带来的负面影响，公司拟通过新产品开发、成本优化、扩大外销比例等方法保证公司整体
的盈利能力。
2、报告期内，公司销售费用增长 13.38%，与销售收入增长 9.74%相比约高 3.64 个百分点，主要原因是由于销售费用中佣金、
运杂费、服务费以及销售人员的职工薪酬、调试费等在报告期内较上年增幅较快所致。
3、报告期内，公司管理费用与去年同期增长 22.79%，主要原因是由于宣传费、技术开发费、无形资产摊销、上市咨询费、
上市差旅费等在报告期内较上年增幅较快所致。其余费用与公司业务增长基本呈线性关系，各项费用基本在控制目标范围内，
故管理费用的增长幅度基本合理。
4、报告期内，公司财务费用大幅降低，主要原因为：汇兑损失大幅减少、无贷款利息支出及利息收入大幅增加所致。
5、报告期内，应收账款账面余额较期初增加了 17.68%，主要原因是报告期内销售收入增加所致，其比例与销售收入的增长
幅度比较基本处于合理水平。
6、报告期内，公司经营活动净现金流减少 38.6 %，主要原因是客户多采用票据结算，公司应收票据的比例增大所致。
7、报告期内流动比率较上年有很大上升，主要是由于募集资金增加影响。由于上市募集资金，资产负债率很低，并较上年同
比减少 15.60%。
二、对公司未来发展的展望
1.行业发展趋势及公司面临的市场竞争格局
（1）行业发展趋势、市场机遇
①国内市场。2012 年中央一号文件再次明确提出，坚持不懈加强农田水利建设，加快推进水源工程建设、大江大河大湖和中
小河流治理、病险水库水闸除险加固，大力推广高效节水灌溉新技术、新设备。对此，今年中央将继续增加中央财政小型农
田水利设施建设补助专项资金，实现小型农田水利重点县建设基本覆盖农业大县。中央一号文件突出强调加快推进农业科技
4
大连三垒机器股份有限公司 2011 年年度报告摘要
创新，并提出，大力推广高效节水灌溉新技术、新设备，扩大设备购置补贴范围和贷款贴息规模，完善节水灌溉设备税收优
惠政策。中央一号文件还提出，创新农田水利建设管理机制，加快推进土地出让收益用于农田水利建设资金的中央和省级统
筹，落实农业灌排工程运行管理费用由财政适当补助政策。
得益于上述政策及国家装备制造业实施的产业振兴规划及此前国家所陆续出台的一系列提振经济发展的重大举措，虽然国际
经济形势仍然低迷，但随着通货膨胀压力逐渐减小和国家“十二五”计划步入第二年，国家的基本建设投资和银行信贷政策
可能的逐步宽松，公司所面临的经济环境仍有向好的趋势。
②国外市场。2012 年随着本轮世界经济危机、欧洲主权债务危机等持续进行，世界经济持续徘徊在低点，复苏乏力，国际塑
机市场需求不景气的状况尚看不到重大改观，外贸出口形势总体仍然严峻。欧美各国为振兴本国经济，各种贸易保护主义政
策仍将会频频发生，中国同其的贸易摩擦问题也会随之增多，欧美等发达国家对中国产品的反倾销调查或征收高额关税等不
利情况将会呈增加势头，这些都客观上将限制各国对塑机设备等的投资需求。受前述因素的影响，我司的塑机设备出口贸易
订单增长率也将面临更多的困难。
综上，公司相信：总体上，2012 的发展仍面临着很好的发展机遇
（2）市场竞争格局
对于双壁波纹管成套制造设备而言，国外竞争对手在性价比方面与本公司相比较并没有明显的竞争优势。国内竞争对手除两
家较大外基本对公司影响较小。与国内竞争对手相比，公司产品价格略高但在规模、技术能力、销售、品牌方面具备较强的
竞争优势。国外竞争对手具备一定的技术、品牌优势，但存在销售价格偏高，售后服务收费偏高的情况，只适合国内极少数
高端客户的部分需求。随着公司产品的知名度、美誉度持续提升及公司综合实力的增强，必将促进公司下年度销售收入较上
年有更大的增长，并进一步巩固、扩大公司的市场优势地位，从而使双壁波纹管制造成套设备的市场竞争格局演化为对公司
更加有利的态势。
2、2012 年公司发展战略、规划
公司将充分利用集塑料管道成套制造装备的研发、设计、生产与销售为一体的高科技、创新型公司以及目前在全球双壁波纹
管成套制造装备供应领域的优势市场地位。下年度，公司将通过实施募集资金投资项目，一方面扩大双壁波纹管自动化生产
线的生产规模，改变目前产能不足的现状，集中精力开拓双壁波纹管自动化生产线高端客户，进一步巩固、提升公司在该领
域的市场份额；一方面加大新产品、新技术的开发，提高公司的生产技术水平和自主创新能力，实现可持续发展。
3、2012 年经营计划和主要经营目标
针对公司的特点和比较竞争优势，公司制定了相应的生产能力扩张计划、产品开发与技术创新计划、主营业务拓展计划、市
场与客户开发计划、品牌提升计划及融资计划。
（1）生产能力扩张计划
设立专门项目部，加快推进“大连三垒塑机装备产业园一期建设项目”建设，争取募投项目按计划周期建成、投产，释放计
划所新增的年产 75 套双壁波纹管自动化生产线及配件的生产能力，缓解目前产能不足的压力，提升公司的生产规模及市场占
有率，同时进一步形成规模优势，增强公司的整体竞争力。
（2）科技创新与新产品开发计划
公司将保持对市场需求情况的快速反应，及时对相应的技术进行研发，并开发出适应市场需求的产品。同时，公司将适时进
行本行业内的前沿性研究，作为公司的技术储备。具体计划如下：
①生产线效率的提升、改进。双壁波纹管生产线的生产速度直接决定下游生产企业的生产效率，其主要取决于挤出机头及成
型机。挤出机头流道结构的设计直接影响波纹管的生产速度，继续坚持采用三维软件进行模拟分析，实现最佳设计；成型机
是影响波纹管生产速度的另外一个重要因素，继续通过提高制造精度、冷却与真空技术，进一步改善成型机的结构，提高生
产速度。
②降低能耗。双壁波纹管在生产环节主要耗用的能源是电力。挤出机和挤出机头用电占全部用电的 85%以上，继续通过加强
挤出机的螺筒、螺杆的结构及长径比的研究，提高电气控制水平和制造精度，缩短管材定型时间，从而降低单位能耗。
③大口径结构壁管开发
大口径结构壁管是未来塑料管道的一个发展趋势，但其在管材成型、管件配套及连接上的难度也随之加大，公司目前已成功
开发直径达 1500mm 的大口径双壁波纹管生产线，直径为 3000mm 的新材料增强一次成型双壁波纹管生产线正在研发之中。
④新型结构壁管研发
方形波纹管。方形波纹管具备安装方便、可靠等优点，公司将在圆形波纹管生产线的基础上进行研发生产；
三壁波纹管。在双壁波纹管外壁再加一层平的外壁形成三壁波纹管，可大幅度增加强度，为非开挖铺设提供一种新型管道；
大口径波纹管打孔机。将大型波纹管打孔，集中铺设于地下形成管道集群来收集雨水，相当于建设了地下水库，补充地下水，
可缓解城市淡水资源缺乏。
⑤改善研发条件。公司将引进国际最先进的电子样机虚拟系统，粘弹性流体分析模拟系统和大型有限元分析系统，缩短开发
周期，降低开发成本，优化设计结构，实现公司创新能力质的飞跃。同时引进先进的产品数据管理系统，有效的分类管理研
发数据，实现产品开发流程规范化。
（3）现有产品升级、改造计划。下年度主要进行：①PP 波纹管生产线改造；②高速 HDPE 生产线持续改造；③ PVC-U 实壁
管生产线成本、功能上改进；④HDPE 实壁管生产线成本、功能上改进；⑤设备外观设计改进。
（4）市场与客户开发计划
公司目前的销售策略仍主要受产能不足状况的制约，随着本次募集资金投资项目的实施，公司的生产能力将得到大幅提升，
5
大连三垒机器股份有限公司 2011 年年度报告摘要
公司将加大其他区域，尤其是国外市场的开拓。积极利用公司产品在国际市场较高的知名度和美誉度，公司 2012 年将有针对
性地加大在重点目标市场的广告宣传力度、加大网络营销宣传、增强网络宣传效果，大力开辟、扩展新的销售区域，提升销
售人员素质，进一步减少售后服务时间及配件供应时间，预计 2012 年外贸出口合同额与 2011 年相比将会有较大的增长。
（5）品牌提升计划
公司下年度继续加强品牌建设和公司文化建设，通过增加参加国际性的展会的数量、增加邀请目标或潜在客户来公司考察等
方式对公司产品进行推广、宣传，以提升公司品牌形象。
（6）人力资源计划
公司拟通过实施人才引进计划，大力引进技术带头人、专家型高级技术人才，建立一支高层次、在业内具有一定影响力的技
术团队，全面提升公司研发团队的水平；通过实施人才培养计划，建立健全员工培训机制，在提供内部基础培训、岗位技能
培训的同时，为员工提供外部学习与交流的机会，提高公司员工的业务能力和视野，提升公司员工整体素质；通过完善激励
机制，设立开发项目奖励、营销目标奖励等制度，形成良好的竞争氛围，逐步形成“一流的企业，一流的人才、一流的待遇”
这一良好的公司形象。通过进一步完善高层、中层及班组的绩效考核工作，通过日常考核提升日常工作质量。
（7）管理提升计划
下年度，公司将继续严格按照证监会、交易所的有关要求，进一步完善公司治理结构，实现公司内部权力机构、执行机构、
监督机构的良好合作与有效相互制衡；加强制度制定与执行，公司拟在现有管理制度基础上，进一步完善内部管理制度，同
时加强授权与监督管理，促进内部管理效率的提高。
（8）抓好财务预算工作，促进年度目标的实现
公司确定了各部门的成本预算和费用预算目标，并将预算完成情况与部门负责人的薪酬挂钩。通过每月反馈预算执行情况，
每季度考核兑现的约束机制促进年度经营目标的实现。在财务预算的框架内，抓好资金的管控工作，实现经营资金的良性运
转循环，避免在应收账款和存货环节沉淀过多的资金。同时利用好公司 ERP 系统等信息平台，缩短装配周期，减少各环节的
资金占用，提高向客户交付产品效率。
（9）做好安全文明生产工作，保持良好的生产环境。
要坚持不懈的抓好 6S 管理，为员工创造一个安全、整洁、舒适的工作环境，保证产品质量和工作效率。
（10）以证监会及财政部现行的内部控制指引为准则，每季度对公司面临的风险进行评估，对可能发生的重要风险制定相应
的措施，避免出现重大的控制风险。
3.资金需求及使用计划
报告期内虽然金融环境紧张，但公司将进一步强化预算管理，对存货和应收账款的资金占用重点控制和考核，提高应收账款
周转率和存货周转率，保证公司的经营资金需求。票据结算在公司销售回款中比重的适当增长不会引起公司资金紧张。现金
分红不会给公司资金带来压力。由于公司的银行信用良好，临时的资金缺口也可以通过票据融资解决。另外公司偿债能力较
强，信贷信誉良好，公司的融资渠道畅通，公司未来资金来源有充足保证。
4.可能面临的风险因素
（1）国家宏观调整政策变动的风险
公司主营塑料管道成套制造装备的研发、设计、生产与销售，主要客户为塑料管道生产企业，主要产品为双壁波纹管自动化
生产线及配套设备。双壁波纹管以其环保、节能、质轻等优点被广泛应用于市政排水、工业排污、光缆电缆护套、农田低压
灌溉等多个领域，上述应用范围大都与国家宏观调整政策密切相关。报告期内，随着农村城市化、工业现代化进程的加快及
国家对上述领域投资力度的加大，公司营收规模及盈利状况均获得了较快发展。如果国家基于宏观调控的需要，对上述领域
的投资政策发生重大变动，将导致下游相关行业发展产生波动，从而会对双壁波纹管的市场需求产生重大影响，进而会对公
司经营造成较大影响。
（2）公司产品较为单一的风险
基于对双壁波纹管市场发展的良好预期，公司一直将主营业务定位于塑料管道成套制造装备的研发、设计、生产与销售，目
前公司已成为国内规模最大、品种系列最为齐全、生产工艺处于行业领先地位的双壁波纹管制造装备供应商之一。突出的行
业地位使公司具有明显的市场竞争优势和较强的盈利能力，但是，目前集中于双壁波纹管生产装备的业务结构亦使公司面临
一定的经营风险。
（3）市场竞争的风险
由于生产双壁波纹管成套装备所需技术含量较高，资金投入较大，专业化程度较强，且为 70 年代方实现批量化生产的新兴产
业，全球专业从事双壁波纹管设备制造的规模化企业数量较少。在国际市场，公司的竞争对手主要来自德国尤尼克公司、德
国德罗斯巴赫公司、加拿大科玛公司等跨国企业。凭借雄厚的技术实力和稳定高效的产品性能，公司不仅在国内形成了明显
的竞争优势，而且在国外高端市场竞争中亦占据了一席之地。报告期内公司主营业务毛利率较高，可能会使生产企业加大投
资规模或吸引新投资者的加入，从而可能会导致市场竞争的加剧，进而会使行业整体利润水平下降。公司在技术、市场、规
模等方面与国内竞争对手相比具有比较竞争优势，在性价比方面与国外竞争对手有竞争优势。但公司如果不能在产能规模、
技术研发、管理水平等方面进一步增强实力，未来将面临更大的竞争压力。
（4）原材料价格变动的风险
公司生产经营所需采购的原材料主要包括机械件、铸锻件等。公司原材料占相应期间产品主营业务成本的比例较高，公司上
述原材料价格的变动将会对公司产品成本构成重大影响，虽然公司可凭借优势竞争地位及时通过改进生产工艺、调整产品价
格等措施最大限度降低该因素对公司盈利所造成的不利影响，但从长期发展趋势来看，公司仍面临一定由于原材料价格变动
6
大连三垒机器股份有限公司 2011 年年度报告摘要
所引发的风险。
（5）汇率风险
凭借雄厚的技术实力和较高的产品知名度，公司产品远销欧美、东南亚、中东、非洲等 40 多个国家和地区。公司将在保持国
内优势竞争地位的同时，继续加大对国外市场的开拓力度，预计未来出口规模将得以持续增加，而人民币汇率仍存在升值的
可能，故公司出口业务面临一定汇率变动的风险。另外，由于公司所需的主要机加工设备一般需从国外采购，因此公司需保
持一定额度的外汇以用于货款支付，同样使公司面临一定的汇率风险。
(6)技术风险
技术优势是公司在双壁波纹管成套装备产品领域处于国内领先地位的最主要因素之一。公司做为国家高新技术企业，目前拥
有 1 项国家行业标准、22 项专利（另 11 项专利申请已获国家专利局受理），同时拥有与生产经营密切相关的非专利技术 27
项。雄厚的技术实力是公司生存和发展的基础，亦是公司保持优势竞争地位的重要因素，上述核心技术亦是公司发展的基础，
如果公司所拥有的重要技术被泄露或专利被侵权，则会对公司生产经营造成一定的负面影响，公司面临着技术泄密风险。
(7) 资产收益率下降的风险
由于公司上市募集资金到位致使公司净资产将大幅增加，而募集资金投资项目产生效益需要一定时间，从而会导致下年等一
定时期内公司净资产收益率出现下降。
（8）投资项目风险
对于公司上市募集资金拟投向的“大连三垒塑机装备产业园一期建设项目”和“大连三垒技术中心建设项目”仍将存在以下
风险：
首先为投资项目效益不确定的风险。公司虽然对募集资金投资项目经过审慎论证，符合公司的实际发展需求，能够提高企业
的整体效益，且对全面提升公司核心竞争力具有重要意义。但在项目实施过程中仍然会存在各种不确定因素，并可能会对项
目的建设进度、实际收益产生一定的影响，从而影响公司的经营业绩。
其次为投资项目导致公司折旧及摊销增加的风险。根据募集资金投资计划，固定资产投资总额为 26,258 万元，无形资产投资
总额为 3,772 万元，以公司现行固定资产折旧和无形资产摊销政策，项目投产后公司年新增固定资产折旧额为 2,113 万元，新
增无形资产摊销额为 130 万元，年新增“折旧+摊销”总计约为 2,243 万元。如届时公司销售未能如期实现，将会对公司盈利
产生一定压力。
（9）人力资源风险
公司的发展需要大批掌握自动化技术、信息技术的技术人才，也需要大批对客户需求、生产工艺以及产品特征深入了解，并
具备丰富项目实施经验的管理人才和市场营销人才。虽然公司目前已形成了一支高素质的技术、管理、营销人才队伍，随着
公司资产和经营规模将迅速扩张，必然对人力资源提出新的更高要求，公司能否及时培养出一批具有相应水平，完全能够适
应公司发展需求的技术、项目管理和市场营销人才将具有一定不确定性。
5.2 主营业务分行业、产品情况表
单位：万元
主营业务分行业情况
营业收入比上
营业成本比上 毛利率比上年增
分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%） 年增减（%）
年增减（%） 减（%）
工业 23,653.29 12,469.29 47.28% 9.74% 14.63% -2.25%
主营业务分产品情况
营业收入比上
营业成本比上 毛利率比上年增
分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%） 年增减（%）
年增减（%） 减（%）
PE 管生产线 16,187.58 8,760.30 45.88% 7.44% 12.61% -2.49%
PVC 管生产线 3,985.68 1,893.90 52.48% 77.30% 99.41% -5.27%
设备 858.89 430.33 49.90% -46.34% -40.54% -4.89%
模具 2,210.68 1,113.23 49.64% 28.11% 37.93% -3.59%
其他 410.47 271.51 33.85% -55.07% -56.05% 1.60%
5.3 报告期内利润构成、主营业务及其结构、主营业务盈利能力较前一报告期发生重大变化的原因说明
□ 适用 √ 不适用
7
大连三垒机器股份有限公司 2011 年年度报告摘要
§6 财务报告
6.1 与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的具体说明
□ 适用 √ 不适用
6.2 重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响
□ 适用 √ 不适用
6.3 与最近一期年度报告相比，合并范围发生变化的具体说明
□ 适用 √ 不适用
6.4 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
□ 适用 √ 不适用
6.5 对 2012 年 1-3 月经营业绩的预计
□ 适用 √ 不适用
8
