江苏宝利国际投资股份有限公司 2018 年度财务决算报告 江苏宝利国际投资股份有限公司 2018 年度财务决算报告 各位股东: 江苏宝利国际投资股份有限公司(以下简称“江苏宝利”或“本公司”)2018 年度财务 决算报告所涉及的财务数据已经立信会计师事务所审计, 出具了标准无保留意见审计报 告,报告认为公司财务报表已经按照企业会计准则的规定编制,在所有重大方面公允地反 映了公司 2018 年财务状况和经营成果。 报告期内,公司在董事会的领导下,管理层积极作为,坚定“沥青+通航”两大主营 业务发展方向,以市场开拓为核心,以业务协同整合为主线,以资本市场为依托,明晰发 展思路,上下齐心协力,努力践行公司长期发展战略强化公司核心竞争力,努力提升公司 产品和服务品质,稳步推进各项业务顺利开展,使公司在经营业绩、市场服务、技术研发 和企业管理水平等各方面都取得了良好的成绩,公司经营业绩保持稳健上升的发展态势。 2018 年度,公司实现营业收入【204,984.33】万元,较去年同期增长【25,006.39】 万元,同比增长【13.89】%。实现归属于母公司净利润【4,147.76】万元,较去年同期增 长【395.99】万元,同比增长【10.55】%。 (一)聚焦“沥青+通航”主业、产销规模稳定增长 报告期,公司沥青业务在上游布局、销售布局上取得了优异的成绩。上游布局上,除 了中石化“东海牌”、中石油“昆仑牌”、韩国 S-Oil、韩国 GS,还采购了韩国 SK 沥青。 与新加坡 Shell 达成了年度战略合作关系,并同中海油积极建立联系。在销售布局上,公 司华东、华中、西北、西南地区沥青销售业绩稳步推进,华东、西北及西南沥青销量同比 增幅较大。其中西南地区(四川宝利)是 2018 年新组建的销售团队,经过不懈努力,实 现沥青销量同比增长近 3 倍,并开拓了船板交货等新的业务模式;西北市场(四川宝利) 稳扎稳打,提高了终端用户的需求转化率,深度维护原有的贸易商用户,沥青销量实现了 60%的增长;公司在华东市场依然极大占据江苏市场份额,同时积极扩张业务版图至上海、 安徽等市场。基于现有销售区域外,公司实现了华南等盲区市场的开拓,与新加坡 Shell 在广西钦州港进行了深度合作,基于良好的上游资源,公司在广西及云南市场顺利打开局 面,完成了既定的沥青销售目标。 公司通航业务在直升机贸易、租赁、运营三个板块持续发力,进一步完善服务体系, 优化业务结构,形成了以俄罗斯直升机业务为主,其他品牌二手机业务为辅的特色品牌发 第1页 共 8页 江苏宝利国际投资股份有限公司 2018 年度财务决算报告 展战略。报告期,公司高效优质的完成了俄系主流直升机 KA32 的质保服务,完成了国内 KA32 直升机主要零部件发动机、主减速器、主桨毂等部件的引进与境外送修。同时,与俄 罗斯直升机公司、HSC、红色十月等公司建立了战略合作伙伴关系,已具备提供俄系直升 机售前、售中、售后的各个环节的深度服务能力。同时,公司引进了若干架空客二手“小 松鼠”直升机,在直升机选型、进出口、三证办理上向客户提供高附加值服务。截至报告 期末,公司与多个国家地区的二手机贸易商建立了稳定的合作渠道,储备了一批性价比高 的二手机源。 在航空业务方面,创新推出租售平台、大力发展江苏华宇运营业务、完善现有的产业 链,宝利航空已初步完成了覆盖从飞机销售、配套金融服务、航材销售等后期服务的产业 布局。 现根据公司 2018 年已审计的财务报告,将财务决算情况汇报如下: 一、 合并会计报表范围变化 控股公司合并持股比例 序号 单位名称 变更期间 备注 2018 年度 2017 年度 增减变动 江苏宝利再生资源利用有限公 2018 年 10 月 11 0% 100% -100% 股权转让 1 司 日 吉林宝利航空装备制造有限公 0% 100% -100% 2018 年 6 月 7 日 注销 2 司 二、 重要会计政策、会计估计的变更 1、会计政策变更 执行《财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知》 财政部于 2018 年 6 月 15 日发布了《财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表 格式的通知》(财会(2018)15 号),对一般企业财务报表格式进行了修订。本公司执 行上述规定对财务报表的影响如下: 会计政策变更的内容和原因 审批程序 受影响的报表项目名称和金额 (1)资产负债表中“应收票据”和“应收账 “应收票据”和“应收账款”合并列示为 款”合并列示为“应收票据及应收账款”;“应 董事会决 “ 应 收 票 据 及 应 收 账 款 ”, 期 末 余 额 付票据”和“应付账款”合并列示为“应付 议 42,144.01 万元,年初余额 50,986.54 万元; 票据及应付账款”;“应收利息”和“应收股 “应付票据”和“应付账款”合并列示为 第2页 共 8页 江苏宝利国际投资股份有限公司 2018 年度财务决算报告 会计政策变更的内容和原因 审批程序 受影响的报表项目名称和金额 利”并入“其他应收款”列示;“应付利息” “ 应 付 票 据 及 应 付 账 款 ”, 期 末 余 额 和“应付股利”并入“其他应付款”列示。 14,228.17 万元,年初余额 16,846.18 万元; “应收利息”和“应收股利”并入“其他 应收款”列示,调增“其他应收款”期末 余额 248.99 万元,年初余额 280.02 万元; “应付利息”和“应付股利”并入“其他 应付款”列示,调增“其他应付款”期末 余额 242.05 万元,年初余额 276.68 万元。 调减“管理费用”本期发生额 6,678.78 万 (2)在利润表中新增“研发费用”项目,将 元,上期发生额 4,623.36 万元,重分类至 原“管理费用”中的研发费用重分类至“研 “研发费用”。 董事会决 发费用”单独列示;在利润表中财务费用项 新增“利息费用”本期发生额 7,376.57 万 议 下新增“其中:利息费用”和“利息收入” 元,上期发生额 5,930,62 万元,新增“利 项目。比较数据相应调整。 息收入”本期发生额 778.43 万元,上期发 生额 708.79 万元。 2、会计估计变更 本期公司主要会计估计未发生变更。 单位:万元 本年比 本年比上年 项目(合并报表) 2018 年度 2017 年度 上年 变动额 变动% 归属于母公司所有者的净利润 4,147.76 3,751.77 395.99 10.55% 基本每股收益 0.0450 0.0407 0.0043 10.57% 经营活动产生的现金流量净额 19,618.76 36,470.78 -16,852.02 -46.21% 归属于母公司所有者权益 123,163.81 119,775.50 3,388.31 2.83% 资产负债率 58.19% 60.74% -2.55% 三、报告期内利润表主要项目分析 单位:万元 本年比上 项目(合并报表) 2018 年度 2017 年度 本年比上年 年 第3页 共 8页 江苏宝利国际投资股份有限公司 2018 年度财务决算报告 变动额 变动% 主营业务收入 202,573.61 179,977.94 22,595.67 12.55% 主营业务成本 173,171.49 157,685.93 15,485.56 9.82% 主营业务毛利 29,402.12 22,292.01 7,110.11 31.90% 主营业务毛利率% 14.51% 12.39% 2.12% 销售费用 6,076.75 4,427.74 1,649.01 37.24% 管理费用 8,556.16 8,585.55 -29.39 -0.34% 财务费用 8,953.32 3,742.32 5,211.00 139.25% 研发费用 6,678.78 4,623.36 2,055.42 44.46% 资产减值损失 -2,181.83 6,089.85 -8,271.68 -135.83% 其他收益 847.4 382.68 464.72 121.44% 投资收益 563.01 4,862.86 -4,299.85 -88.42% 资产处置收益 3,759.90 240.65 3,519.25 1,462.39% 营业外收入 2,099.66 6,231.24 -4,131.58 -66.30% 营业外支出 2,918.21 1,179.50 1,738.71 147.41% 所得税费用 1,494.84 940.08 554.76 59.01% 主要变动项目说明: 主营业务毛利同比增长 31.90%,主要系沥青业务版块收入增长以及毛利率同比微增所致; 销售费用同比增长 37.24%, 主要系本报告期内运输费用同比增加所致; 财务费用同比增长 139.25%,主要系本报告期内美元汇率上升产生的汇兑损失及票据贴现 支出同比增加所致; 研发费用同比增长 44.46%,主要系本报告期内研发直接材料投入同比增加所致; 资产减值损失同比下降 135.83%,主要系:1、本报告期内应收款项坏账准备金转回;2、 上年同期计提固定资产减值准备所致; 其他收益同比增长 121.44%,主要系本报告期内收到的与日常经营相关的政府补助同比增 加所致; 投资收益同比下降 88.42%,主要系:1、本报告期内宝利建设回购期 BT 项目投资收益同比 减少;2、处置再生资源股权产生的投资损失所致; 资产处置收益同比增长 1,462.39%,主要系本报告期内宝利股份滨江库拆迁处置固定资产 利得所致; 营业外收入同比下降 66.30%,主要系上年同期非同一控制企业合并净资产大于投资成本形 成的收益所致; 第4页 共 8页 江苏宝利国际投资股份有限公司 2018 年度财务决算报告 营业外支出同比增长 147.41%,主要系本报告期内支付违约金及投资者赔偿款所致; 所得税费用同比增长 59.01%,主要系本报告期内计提的企业所得税费用同比增加所致。 四、报告期内资产主要项目分析 单位:万元 本年比上年 本年比上年 项目(合并报表) 2018 年度 2017 年度 变动额 变动率% 货币资金 64,447.73 11,177.48 20.98% 53,270.25 一年内到期的非流动 10,555.15 -6,649.54 -38.65% 资产 17,204.69 长期应收款 1,470.96 -651.12 -30.68% 2,122.08 在建工程 27.58 -376.22 -93.17% 403.80 长期待摊费用 144.98 -122.55 -45.81% 267.54 主要变动项目说明: 货币资金年末数比年初数增长 20.98%,主要系本报告期内投资活动及经营活动现金净额增 加所致; 一年内到期的非流动资产年末数比年初数减少 38.65%,主要系本报告期内 BT 项目投资款 部分收回重分类一年内到期的非流动资产的部分减少所致; 长期应收款年末数较年初数减少 30.68%,主要系本报告期内应收融资租赁款本金减少所致; 在建工程年末数较年初数减少 93.17%,主要系本报告期内在建工程转固所致; 长期待摊费用年末数较年初数减少 45.81%,主要系本报告期内长期待摊费用摊销所致。 五、报告期内负债主要项目分析 单位:万元 本年比上年 本年比上年 项目(合并报表) 2018 年度 2017 年度 变动额 变动率% 第5页 共 8页 江苏宝利国际投资股份有限公司 2018 年度财务决算报告 其他应付款 2,536.18 -11,381.07 -81.78% 13,917.25 一年内到期的非流动 3,162.61 1,777.63 128.35% 负债 1,384.98 长期借款 11,840.00 9,637.39 437.54% 2,202.61 长期应付款 630.00 -1,260.00 -66.67% 1,890.00 预计负债 -11.55 -100.00% 11.55 主要变动项目说明: 其他应付款年末数较年初数减少 81.78%,主要系本报告期内支付江苏华宇股权转让款所致; 一年内到期的非流动负债年末数较年初数增长 128.35%,主要系本报告期内长期借款重分 类至一年内到期的非流动负债所致; 长期借款年末数较年初数增长 437.54%,主要系本报告期内长期银行借款增加所致; 长期应付款年末数较年初数减少 66.67%,系本报告期内按期偿还应付融资租赁款本金所致; 预计负债年末数较年初数减少 100%,系上年同期未决诉讼计提预计负债所致。 六、报告期内股东权益主要项目分析 单位:万元 本年比上 本年比上年 项目(合并报表) 2018 年度 2017 年度 年 变动额 变动率% 股本 92,160.00 92,160.00 - - 资本公积 3,525.60 3,525.60 - - 其他综合收益 -135.90 -298.05 162.15 54.40% 盈余公积 4,864.15 4,296.69 567.46 13.21% 未分配利润 22,749.96 20,091.26 2,658.70 13.23% 归属于母公司所有者权益合计 123,163.81 119,775.50 3,388.31 2.83% 主要变动项目说明: 其他综合收益年末数较年初数增长 54.40%,系本报告期内外币报表折算差额所致。 第6页 共 8页 江苏宝利国际投资股份有限公司 2018 年度财务决算报告 七、报告期内现金流量主要项目分析 单位:万元 本年比 本年比上年 项目(合并报表) 2018 年度 2017 年度 上年 变动额 变动率% 经营活动现金流入小计 245,897.91 208,063.72 18.18% 37,834.19 经营活动现金流出小计 226,279.16 171,592.94 31.87% 54,686.22 经营活动产生的现金流量净额 19,618.76 36,470.78 -46.21% -16,852.02 投资活动现金流入小计 48,832.52 33,712.30 44.85% 15,120.22 投资活动现金流出小计 38,085.03 83,609.61 -54.45% -45,524.58 投资活动产生的现金流量净额 10,747.49 -49,897.31 121.54% 60,644.80 筹资活动现金流入小计 200,428.67 212,499.37 -5.68% -12,070.70 筹资活动现金流出小计 228,029.32 184,104.37 23.86% 43,924.95 筹资活动产生的现金流量净额 -27,600.66 28,395.00 -197.20% -55,995.66 现金及现金等价物净增加额 2,528.10 14,910.96 -83.05% -12,382.86 主要变动项目说明: 本报告期内现金及现金等价物净增加额较上年度下降 83.05%,主要原因是本报告期内 筹资活动和经营活动产生的现金流量净额同比减少所致。分析如下: 1、经营活动产生的现金流量净额较上年度下降 46.21%,主要原因是本报告期内支付的 货款同比增加所致。 2、投资活动产生的现金流量净额较上年度增长 121.54%,主要原因:(1)上年同期购 置直升机等固定资产支出较高;(2)本报告期内理财产品到期收回同比增加所致。 3、筹资活动产生的现金流量净额较上年度下降 197.20%,主要原因:(1)本报告期内 宝利航空归还江苏航空产业集团欠款;(2)本报告期内支付的银行保证金同比增加所 致。 第7页 共 8页 江苏宝利国际投资股份有限公司 2018 年度财务决算报告 八、综合分析 本年比上年 项目(合并报表) 2018 年度 2017 年度 增减-% 流动比率 130.06% 114.61% 13.48% 应收帐款周转天数(年) 88.66 -23.19% 68.10 存货周转天数(年) 48.26 29.24% 62.37 净资产收益率 3.41% 3.15% 8.25% 经营活动产生的现金流量净额/销售 9.57% 20.26% -52.76% 额 -% 主要变动项目说明: 应收账款周转天数本年较上年下降 20.56 天, 主要原因是本年度加大应收款清收力度, 应收款回款增加现金流入所致; 存货周转天数本年较上年增加 14.11 天, 主要原因是子公司增大冬储备货所致; 经营活动产生的现金流量净额/销售额本年较上年下降 52.76%,主要原因是本年经营活 动产生的现金流量净额同比较少,销售额同比增加所致。 深化加强企业运营管理、将沥青业务做大、做强,将航空业务做深、做精,提高企业 的赢利能力及资产的运营效率,仍是企业经营管理的重中之重的任务。 江苏宝利国际投资股份有限公司董事会 2019 年 4 月 29 日 第8页 共 8页