常州天晟新材料股份有限公司
2018年度财务决算报告
一、会计师对公司2018年度财务报告的审计意见
公司2018年度财务报告经瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）审计，并出具了
标准无保留意见审计报告。
二、2018年经营完成情况及说明
（一）主要会计数据
单位：元
2018 年 2017 年 本年比上年增减 2016 年
营业收入（元） 904,549,750.64 772,336,483.85 17.12% 822,425,253.45
归属于上市公司股东的净利
16,193,787.58 -37,322,560.80 143.39% 9,213,338.09
润（元）
归属于上市公司股东的扣除
3,983,219.38 -41,535,445.34 109.59% 7,116,915.80
非经常性损益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净
7,445,143.22 11,187,966.34 -33.45% -18,450,074.99
额（元）
基本每股收益（元/股） 0.05 -0.11 143.39% 0.03
稀释每股收益（元/股） 0.05 -0.11 143.39% 0.03
加权平均净资产收益率 1.36% -3.11% 4.47% 0.76%
本年末比上年末
2018 年末 2017 年末 2016 年末
增减
资产总额（元） 2,068,868,771.92 2,064,465,552.27 0.21% 2,009,369,424.84
归属于上市公司股东的净资
1,198,083,723.02 1,178,440,304.14 1.67% 1,223,217,481.75
产（元）
2018年度实现营业收入90,454.98万元，同比增长17.12%；实现营业利润3,210.06
万元，同比增长220.93%；归属于上市公司股东的净利润1,619.38万元，同比增长
143.39%。
（二）报告期内公司资产负债构成情况
单位：元
2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 变动幅度
资产项目 占本期总 占本期总
金额 金额 （%）
资产比重 资产比重
货币资金 245,469,288.17 11.86% 237,540,644.22 11.51% 3.34%
应收票据及应收账
517,050,092.65 24.99% 473,144,608.70 22.92% 9.28%
款
预付款项 43,981,187.53 2.12% 52,821,419.60 2.56% -16.74%
其他应收款 12,322,771.70 0.60% 12,809,750.03 0.62% -3.80%
存货 342,604,736.65 16.56% 357,012,988.55 17.29% -4.04%
其他流动资产 3,580,052.47 0.17% 5,176,136.85 0.25% -30.84%
可供出售金融资产 2,000,000.00 0.10%
长期股权投资 32,632,749.76 1.58% 2,745,555.30 0.13% 1088.57%
固定资产 381,588,681.24 18.44% 412,169,241.42 19.96% -7.42%
在建工程 8,025,915.39 0.39% 10,463,727.87 0.51% -23.30%
无形资产 159,260,045.64 7.70% 168,182,323.18 8.15% -5.31%
开发支出 5,817,583.45 0.28%
商誉 295,180,567.77 14.27% 295,180,567.77 14.30% 0.00%
长期待摊费用 7,892,996.35 0.38% 12,041,140.90 0.58% -34.45%
递延所得税资产 11,275,515.69 0.55% 17,437,035.39 0.84% -35.34%
其他非流动资产 6,004,170.91 0.29% 1,922,829.04 0.09% 212.26%
资产总计 2,068,868,771.92 100.00% 2,064,465,552.27 100.00% 0.21%
（1）其他流动资产报告期末比期初下降 30.84%，主要系待抵扣的增值税进项税额减
少所致；
（2）报告期末可供出售金融资产 200.00 万元，主要系增加可供出售权益工具所致；
（3）长期股权投资报告期末比期初上升 1088.57%，主要系投资中铁轨道交通装备有
限公司所致；
（4）报告期末开发支出无余额，主要系开发支出已全部转入无形资产所致；
（5）长期待摊费用报告期末比期初下降 34.45%，主要系摊销长期待摊费用所致；
（6）递延所得税资产报告期末比期初下降 35.34%，主要系可抵扣亏损减少所致；
（7）其他非流动资产报告期末比期初上升 212.26%，主要系预付设备款增加所致。
单位：元
变动幅
2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日
度
负债项目
占本期总 占本期总负
金额 金额 （%）
负债比重 债比重
短期借款 483,450,000.00 55.53% 468,720,000.00 52.99% 3.14%
应付票据及应付
154,230,914.26 17.71% 254,442,038.03 28.76% -39.38%
账款
预收款项 5,072,960.54 0.58% 10,640,574.91 1.20% -52.32%
应付职工薪酬 10,527,850.23 1.21% 11,181,388.88 1.26% -5.84%
应交税费 30,421,775.80 3.49% 23,583,321.57 2.67% 29.00%
其他应付款 4,187,394.00 0.48% 9,774,958.78 1.10% -57.16%
一年内到期的非
110,000,000.00 12.63% 20,000,000.00 2.26% 450.00%
流动负债
长期借款 40,000,000.00 4.59% 60,000,000.00 6.78% -33.33%
长期应付款 11,000,000.00 1.26% -
递延收益 20,599,352.18 2.37% 23,321,288.20 2.64% -11.67%
递延所得税负债 1,187,500.00 0.14% 2,962,500.00 0.33% -59.92%
负债合计 870,677,747.01 100.00% 884,626,070.37 100.00% -1.58%
（1）应付票据及应付账款期末比期初下降 39.38%，主要系应付票据及应付账款减少所致；
（2）预收款项报告期末比期初下降 52.32%，主要系预收货款减少所致；
（3）其他应付款报告期末比期初下降 57.16%，主要系其他应付款项减少所致；
（4）一年内到期的非流动负债期末比期初上升 450.00%，主要系融资租赁借款于一
年内到期所致；
（5）长期借款报告期末比期初下降 33.33%，主要系长期借款减少所致；
（6）报告期末长期应付款 1,100.00 万元，主要系新增保理融资所致；
（7）递延所得税负债报告期末比期初下降 59.92%，主要系非同一控制企业合并资产
评估增值下降所致。
（三）报告期公司现金流量构成情况
单位：元
项目 2018 年 2017 年 同比增减
经营活动现金流入小计 987,048,825.15 841,151,685.87 17.34%
经营活动现金流出小计 979,603,681.93 829,963,719.53 18.03%
经营活动产生的现金流量净额 7,445,143.22 11,187,966.34 -33.45%
投资活动现金流入小计 83,165,325.06 224,494,735.64 -62.95%
投资活动现金流出小计 130,805,365.72 234,138,723.73 -44.13%
投资活动产生的现金流量净额 -47,640,040.66 -9,643,988.09 -393.99%
筹资活动现金流入小计 854,126,781.48 815,915,834.00 4.68%
筹资活动现金流出小计 829,568,730.15 746,340,984.63 11.15%
筹资活动产生的现金流量净额 24,558,051.33 69,574,849.37 -64.70%
现金及现金等价物净增加额 -13,320,504.40 67,159,933.57 -119.83%
（1）公司2018年经营活动产生的现金流量净额较上年同期下降33.45%，主要原因系
购买商品接受劳务支付的现金增加所致；
（2）公司2018年投资活动产生的现金流量净额较上年同期下降393.99%，主要原因
系本报告期比上年同期投资净流入减少所致；
（3）公司2018年筹资活动产生的现金流量净额较上年同期下降64.70%，主要原因系
报告期比上年同期支付其他与筹资活动有关的现金增加所致。
（四）主要财务指标分析
项目 指标 2018 年 2017 年 同比增减
销售毛利率 25.77% 28.14% -2.37%
盈利能力
净资产收益率（加权） 1.36% -3.11% 4.47%
流动比率（倍） 1.46 1.43 0.03
偿债能力 速动比率（倍） 1.03 0.98 0.05
资产负债率 42.08% 42.85% -0.77%
应收账款周转率 2.18 1.89 0.29
营运能力
存货周转率 1.92 1.68 0.24
1）盈利能力分析
报告期公司销售毛利率较上年同期下降2.37%，主要系发泡材料及应用类产品毛
利率同比有所下降所致；
报告期公司加权平均净资产收益率较上年同期上升4.47%，主要系资产减值及开
发支出费用化下降所致；
2）偿债能力分析
报告期公司流动比率较上年同期上升0.03，速动比率较去年同期上升0.05，资产
负债率较去年同期下降0.77%，主要系资产金额较上年同期有所增长所致；
3）营运能力分析
报告期存货周转率较上年同期上升0.24，存货变现速度略有上升；应收账款周转
率较去年同期上升0.29；存货与应收账款需加快变现，以减少资金占用。
常州天晟新材料股份有限公司
董事会
二〇一九年四月
