银信资产评估有限公司关于广东银禧科技股份有限公司
重大资产购买兴科电子科技有限公司 2017 年-2018 年度收
                 益预测实现情况的说明及致歉声明

    经中国证券监督管理委员会《关于核准广东银禧科技股份有限公司向胡恩
赐、陈智勇、许黎明和高炳义购买资产并募集配套资金的批复》（证监许可（2017）
17 号文）核准，广东银禧科技股份有限公司(以下简称“银禧科技”、“公司”)
通过发行股份及支付现金的方式购买兴科电子科技有限公司（以下简称“兴科公
司”或“标的公司”）66.2%股权。

    银信资产评估有限公司（以下简称“银信评估”）接受上市公司的委托，担
任本次重大资产重组购买资产的资产评估机构。

       一、标的公司盈利预测实现情况

    2017 年 1 月 11 日，兴科公司已就本次发行股份购买资产过户事宜办理了工
商变更登记手续，并于 2017 年 1 月 11 日取得了东莞市工商行政管理局重新核发
的《营业执照》。兴科公司股东变更为银禧科技，公司类型变更为有限责任公司
（非自然人投资或控股的法人独资），兴科公司 66.2%股权已过户至广东银禧科
技股份有限公司名下，兴科公司变更为广东银禧科技股份有限公司的全资子公
司。

    根据银信评估出具的《评估报告》中载明的预测数，兴科公司 2016 年-2018
年度预测实现的利润总额分别为 34,078.44 万元、33,181.85 万元、38,206.48 万元，
预计实现净利润分别为 25,558.41 万元、24,886.39 万元、28,654.86 万元。

    1、2016 年度业绩承诺实现情况

    根据立信会计师事务所(特殊普通合伙)出具的兴科电子科技有限公司 2016
年度审计报告（信会师报字[2017]第 ZE10043 号），经审计的兴科公司扣除非经
常性损益后净利润为 28,105.56 万元，较承诺方业绩承诺数 20,000.00 万元多
8,105.56 万元，业绩承诺完成率 140.53%。
    2、2017 年度业绩承诺实现情况

    根据立信会计师事务所(特殊普通合伙)出具的兴科电子科技有限公司 2017
年度审计报告（信会师报字[2018]第 ZE10597 号），经审计的兴科公司扣除非经
常性损益后归属于母公司净利润为 13,248.05 万元，较承诺方业绩承诺数
24,000.00 万元少 10,751.95 万元，业绩承诺完成率 55.20%。2017 年未完成业绩
承诺。

    3、2018 年度业绩承诺实现情况

    根据立信会计师事务所(特殊普通合伙)出具的兴科电子科技有限公司 2018
年度审计报告（信会师报字[2019]第 ZE10315 号），经审计的兴科公司扣除非经
常性损益后归属于母公司净利润为-46,962.61 万元，较承诺方业绩承诺数
29,000.00 万元少 75,962.61 万元，2018 年度未完成业绩承诺。

    4、截至 2018 年度业绩承诺累计实现情况

    截至 2018 年 12 月 31 日止，兴科公司 2016 年至 2018 年累计实现扣除非经
常性损益后的归属于母公司净利润为-5,609.00 万元，2016 年至 2018 年累计承诺
业绩为 73,000.00 万元。业绩承诺方承诺之 2016 年至 2018 年业绩未能实现。

    二、标的公司 2017 年-2018 年未实现盈利预测的主要原因
    兴科公司的 CNC 精密结构件产品主要应用于智能手机等消费电子产品，智
能手机行业的产业链分工协作较为明显，客户集中度较高，主要客户为乐视移动
智能信息技术（北京）有限公司（以下简称“乐视”）等。2017 年行业需求发
生较大变化、乐视发生严重财务困难，乐视对兴科公司的订单大幅减少，导致兴
科公司营业利润大幅下降，未完成 2017 年度业绩承诺。
    2018 年智能手机市场受全球经济形势拖累，且大规模市场智能手机的普及
率越来越高，智能手机出货量再次下滑。根据 IDC 的数据显示，2018 年全球智
能手机出货量为 14 亿部，同比下滑 4.1%。兴科公司自 2018 年以来进行产品升
级转型，开始进行电子烟等非手机产品的研发与生产， 2018 年度第三季度开始，
兴科公司受手机行业影响且电子烟产品的研发与生产并未达到预期效益，其他非
手机产品尚未产生效益。兴科公司 2018 年度主营业务收入及毛利率都出现了大
幅下滑的情况。
    兴科公司 2018 年出现较大亏损的另一个原因是 2018 年底计提了较大金额的
资产减值准备，具体如下：
    1、兴科公司应收乐视的应收账款因乐视的债务危机，在 2017 年由债权转股
权，应收账款转换为易到用车（Easy Go Inc/及北京东方车云信息技术有限公司）
5.57%的股权，账面上形成了 32,475.02 万元可供出售的金融资产。2018 年底因
易到用车出现了重大的债务危机及经营危机，持续经营能力出现了重大的不确定
性，已存在明显的减值迹象，兴科公司根据资产减值测试评估报告计提了
32,475.02 万元金融资产减值准备，导致兴科公司 2018 年的扣除非经常性损益后
的净利润出现了重大亏损。
    2、鉴于兴科公司 2018 年度主营业务收入及产品毛利率均出现了大幅下滑，
生产设备出现了较多的闲置，兴公司科根据资产减值测试评估报告对固定资产计
提了 11,804.80 万元减值准备，对存货等其他资产也计提了相应的减值准备，也
是导致兴科公司 2018 年的扣除非经常性损益后的净利润出现亏损的重大原因。
    兴科公司 2018 年度主营业务收入及毛利率都出现了大幅下滑，同时又对相
关资产计提了大额的减值准备，导致兴科公司 2018 年未能完成业绩承诺。

    三、致歉

    由于以上所述原因，标的公司 2017 年、2018 年盈利预测未实现。银信资产
评估有限公司对标的公司 2017 年、2018 年未达到盈利预测目标深感遗憾并向广
大投资者诚恳致歉。
（此页无正文，为《银信资产评估有限公司关于广东银禧科技股份有限公司重大
资产购买兴科电子科技有限公司 2017 年-2018 年度收益预测实现情况的说明及
致歉声明》签字盖章页）




    经办评估师：



    程伟：                    郭辉：




                                                  银信资产评估有限公司

                                                       2019 年 4 月 25 日