郑州煤电股份有限公司
2008 年第三季度报告600121 2008 年第三季度报告
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目 录
1 重要提示........................................................................... 2
2 公司基本情况....................................................................... 2
3 重要事项........................................................................... 3
4 附录............................................................................... 6600121 2008 年第三季度报告
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§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2 董事长牛森营、董事严瑞、独立董事余丽、李悦、张铁岗、袁世鹰因公没有出席会议，除董事长
牛森营未委托其他董事代为表决外，其余5 名董事分别委托董事王书伟、独立董事王永康、陈顺兴代
为行使表决权。董事会推举董事宋广太先生代为行使董事长职责。
1.3 公司第三季度财务报告未经审计。
1.4 公司负责人牛森营、主管会计工作负责人李永清及会计机构负责人（会计主管人员）房敬声明：
保证本季度报告中财务报告的真实、完整。
二、公司基本情况简介
2.1 主要会计数据及财务指标
单位:元 币种:人民币
本报告期末 上年度期末
本报告期末
比上年度期
末增减(%)
总资产(元) 3,956,656,470.33 3,177,008,116.83 24.54
所有者权益（或股东权益）(元) 1,628,788,713.50 1,476,816,274.50 10.29
归属于上市公司股东的每股净资产(元) 2.5889 2.3474 10.29
年初至报告期期末
（1-9 月）
比上年同期
增减(%)
经营活动产生的现金流量净额(元) 372,983,284.06 -10.97
每股经营活动产生的现金流量净额(元) 0.5928 -10.98
报告期
（7-9 月）
年初至报告期期末
（1-9 月）
本报告期比
上年同期增
减(%)
归属于上市公司股东的净利润(元) 67,811,496.49 151,972,439.00 37.18
基本每股收益(元) 0.1078 0.2416 37.15
扣除非经常性损益后基本每股收益(元) - 0.2503 -
稀释每股收益(元) 0.1078 0.2416 37.15
全面摊薄净资产收益率(%) 4.16 9.33
增加0.88 个
百分点
扣除非经常性损益后全面摊薄净资产收益率
(%)
4.48 9.67
增加1 个百
分点
非经常性损益项目和金额 单位:元 币种:人民币
非经常性损益项目 年初至报告期期末金额
1、营业外收入 2,387,704.94
2、营业外支出 9,753,961.64
3、所得税影响数 1,841,564.17
合计 -5,524,692.53600121 2008 年第三季度报告
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2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
报告期末股东总数（户） 102,108
前十名无限售条件流通股股东持股情况
股东名称（全称） 期末持有无限售条件流通股的数量种类
郑州煤炭工业(集团)有限责任公司 62,914,000 人民币 普通股
陈锦亮 1,795,801 人民币普 通股
王平 1,172,322 人民币普 通股
吕庄 1,154,846 人民币普 通股
张元美 870,022 人民币普 通股
王占民 833,000 人民币普通股
沈友成 760,000 人民币普通股
武汉汉盛地产股份有限公司 745,130 人民币普通股
肖云 660,800 人民币普通股
王昊尧 656,698 人民币普通股
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√适用 □不适用
1、资产负债表项目与上年度期末相比发生重大变动的说明 单位:元 币种:人民币
项目 2008 年9 月30 日 2007 年12 月31 日增减额 增减比例（%）
货币资金 899,907,974.93 634,174,544.57 265,733,430.36 41.90
应收票据 19,160,678.00 67,742,728.36 -48,582,050.36 -71.72
预付账款 239,737,974.15 482,250,094.25 -242,512,120.10 -50.29
存货 612,568,065.50 414,815,495.50 197,752,570.00 47.67
长期股权投资 374,393,999.44 33,183,999.44 341,210,000.00 1028.24
在建工程 202,133,767.62 34,157,450.68 167,976,316.94 491.77
无形资产 162,506,479.97 9,188,800.00 153,317,679.97 1668.53
长期借款 380,000,000.00 180,000,000.00 200,000,000.00 111.11
注:(1)货币资金较上年末大幅增加,主要原因是本年销售收入增加、回款及时及新增合并河南郑新铁路
有限责任公司报表。
(2)应收票据较上年末减少主要原因是本年采用票据结算所占比例减少及票据到期承回。
(3)预付账款较上年末减少及长期股权投资较上年末增加的主要原因是将预付泰阳证券有限责任公
司投资款转入长期股权投资。
(4)存货较上年末大幅增加，主要原因是子公司郑州煤电长城房产开发投资有限公司开发成本增加。
(5)在建工程增加的主要原因是本年安排维简计划实施及新增合并河南郑新铁路有限责任公司报
表。
(6)无形资产增加的主要原因是购买超化矿采矿权。
(7)长期借款较年初大幅增加是因为新增合并河南郑新铁路有限责任公司报表。600121 2008 年第三季度报告
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2、利润表项目同比发生重大变动的说明 单位:元 币种:人民币
项目 2008 年1-9 月 2007 年1-9 月 增减额 增减比例（%）
营业成本 2,854,605,841.32 2,131,694,098.44 722,911,742.88 33.91
财务费用 15,156,220.61 5,152,261.78 10,003,958.83 194.17
注:(1)营业成本较同期上升的主要原因:一是原材料涨价，导致吨煤成本升高，相应增大煤炭销售成本；
二是子公司郑州煤电物资供销有限公司购销业务扩大，销售收入增加，导致销售成本相应增加。
(2)财务费用较同期上升的主要原因是银行借款增加及借款利率上调。
3、现金流量表项目同比发生重大变动的说明
单位:元 币种:人民币
项目 2008 年1-9 月 2007 年1-9 月 增减额 增减比例（%）
投资活动产生的
现金流量净额
-412,757,177.60 -144,690,300.00 -268,066,877.60 185.27
筹资活动产生的
现金流量净额
305,507,323.90
-77,368,224.25
382,875,548.15 -494.87
注：（1）投资活动产生的现金流量净额较同期发生变动的主要原因是商务楼的建造及新增合并河南郑
新铁路有限责任公司报表。
（2）筹资活动产生的现金流量净额较同期发生变动的主要原因是新增合并河南郑新铁路有限责任
公司报表。
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√适用 □不适用
报告期内，受国内证券市场影响，董事会本着实事求是的态度于7 月22 日召开四届十四次董事会，
审议通过了放弃实施非公开发行股票事宜的议案（内容详见2008 年7 月24 日刊登在《中国证券报》
和《上海证券报》的公司公告）。
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □不适用
作为公司唯一的非流通股股东，郑州煤炭工业（集团）有限责任公司（以下简称郑煤集团）在股
权分置改革中承诺如下：
1、自非流通股份获得“上市流通权”之日起，至少在24 个月内不上市交易或者转让，但经郑煤
集团股东会和本公司股东大会决议通过而进行的定向回购除外。
2、自郑煤集团所持股份获得上市流通权之日24 个月内不上市交易或转让的承诺期满后，通过交
易所挂牌交易出售股份，出售数量占本公司股份总数的比例在12 个月内不超过5%，在24 个月内不超
过10%。
3、在遵守前项承诺及定向回购方案实施后：
⑴出售价格不低于既定的最低出售价格。
⑵郑煤集团确定的当前最低出售价格为4.60 元/股。最低出售价格将按以下规则进行相应调整：
当公司因利润分配或资本公积金转增股本导致公司股份或股东权益发生变化时，最低出售价格的调整
办法及计算公式如下：①送股或转增股本：P=P0/（1+n）；②派息：P=P0-V；③送股或转增股本并同
时派息:P=(P0-V)/(1+n)；其中：P0 为当前最低出售价格（即4.60 元/股），V 为每股派息额，n 为每
股的送股率划转增股本率，P 为调整后的最低出售价格。
4、在公司股权分置改革实施完毕后，郑煤集团无论实施定向回购、向战略投资者转让股份、或在600121 2008 年第三季度报告
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24 个月锁定期满后通过交易所挂牌交易出售股份，其持有的公司股份占公司总股本的比例均不低于
51%。
承诺情况：
自公司2005 年8 月22 日实施股权分置改革方案至今，持有公司有限售条件的流通股股东严格履
行了在股权分置改革时所作出的各项承诺。截止本报告期末，按承诺中相关规定，公司共两次安排有
限售条件流通股上市：2007 年8 月22 日，公司第一次安排有限售条件（仅限股改形成）的31,457,000
股流通股上市；2008 年8 月22 日，公司第二次安排有限售条件（仅限股改形成）的31,457,000 股流
通股上市，两次上市数量共计62,914,000 股（均为郑煤集团持有），剩余268,146,000 股有限售条件
流通股仍由中国证券登记结算有限责任公司上海分公司锁定。
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示
及原因说明
□适用 √不适用
3.5 证券投资情况
□适用 √不适用
郑州煤电股份有限公司
法定代表人：
2008 年10 月21 日600121 2008 年第三季度报告
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§4 附录
4.1 财务报表
资产负债表
编制单位：郑州煤电股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
合并 母公司
资 产
2008 年9 月30 日2007 年12 月31 日2008 年9 月30 日 2007 年12 月31 日
流动资产：
货币资金 899,907,974.93 634,174,544.57 540,825,760.05 566,311,254.57
交易性金融资产 0.00 0.00 0.00 0.00
应收票据 19,160,678.00 67,742,728.36 7,140,000.00 38,559,265.11
应收账款 144,796,980,68 170,741,860.48 54,445,852.95 51,807,374.43
预付款项 239,737,974.15 482,250,094.25 44,929,663.22 25,569,026.72
应收利息 0.00 0.00 0.00 0.00
应收股利 0.00 0.00 0.00 0.00
其他应收款 86,512,040.94 92,838,751.71 329,393,261.59 327,044,566.21
存货 612,568,065.50 414,815,495.50 26,992,271.60 63,174,713.49
一年内到期的非流
动资产 0.00 0.00 0.00 0.00
其他流动资产 0.00 0.00 0.00 0.00
流动资产合计 2,002,683,714.20 1,862,563,474.87 1,003,726,809.41 1,072,466,200.53
非流动资产：
可供出售金融资产 0.00 0.00 0.00 0.00
持有至到期投资 0.00 0.00 0.00 0.00
长期应收款 0.00 0.00 0.00 0.00
长期股权投资 374,393,999.44 33,183,999.44 108,113,999.43 62,483,999.43
投资性房地产 1,639,578.28 1,678,389.16 1,639,578.28 1,678,389.16
固定资产 1,205,611,851.15 1,228,548,923.01 1,188,251,143.62 1,219,873,735.00
在建工程 202,133,767.62 34,157,450.68 103,565,038.45 32,596,928.53
工程物资 0.00 0.00 0.00 0.00
固定资产清理 0.00 0.00
生产性生物资产 0.00 0.00 0.00 0.00
油气资产 0.00 0.00 0.00 0.00
无形资产 162,506,479.67 9,188,800.00 162,398,479.97 9,080,800.00
开发支出 0.00 0.00 0.00 0.00
商誉 0.00 0.00 0.00 0.00
长期待摊费用 0.00 0.00 0.00 0.00
递延所得税资产 7,687,079.67 7,687,079.67 6,660,876.04 6,660,876.04
其他非流动资产 0.00 0.00 0.00 0.00
非流动资产合计 1,953,972,756.13 1,314,444,641.96 1,570,629,115.79 1,332,374,728.16
资产总计 3,956,656,470.33 3,177,008,116.83 2,574,355,925.20 2,404,840,928.69
法定代表人： 公司财务负责人： 会计机构负责人：600121 2008 年第三季度报告
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资产负债表（续）
编制单位：郑州煤电股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
合并 母公司
负债和股东权益
2008 年9 月30 日2007 年12 月31 日2008 年9 月30 日 2007 年12 月31 日
流动负债：
短期借款 504,000,000.00 390,000,000.00 395,000,000.00 390,000,000.00
交易性金融负债 0.00 0.00 0.00 0.00
应付票据 55,000,000.00 0.00 0.00 0.00
应付账款 352,261,037.10 297,030,449.45 71,511,250.31 66,036,744.24
预收款项 144,752,600.50 159,539,373.75 132,077,824.93 130,597,136.44
应付职工薪酬 69,040,680.03 55,308,676.66 64,172,856.78 53,909,880.27
应交税费 17,352,059.78 32,206,998.27 21,475,665.63 31,284,262.10
应付利息 0.00 0.00 0.00 0.00
应付股利 0.00 0.00 0.00 0.00
其他应付款 718,620,733.95 568,526,043.12 259,893,543.45 256,263,261.10
一年内到期的非流
动负债 0.00 0.00 0.00 0.00
其他流动负债 0.00 0.00 0.00 0.00
流动负债合计 1,861,027,111.36 1,502,611,541.25 944,131,141.10 928,091,284.15
非流动负债：
长期借款 380,000,000.00 180,000,000.00 0.00 0.00
应付债券 0.00 0.00 0.00 0.00
长期应付款 0.00 0.00 0.00 0.00
专项应付款 0.00 0.00 0.00 0.00
预计负债 0.00 0.00 0.00 0.00
递延所得税负债 0.00 0.00 0.00 0.00
其他非流动负债 0.00 0.00 0.00 0.00
非流动负债合计 380,000,000.00 180,000,000.00 0.00 0.00
负债合计 2,241,027,111.36 1,682,611,541.25 944,131,141.10 928,091,284.15
所有者权益（或股东权
益）：
实收资本（或股本） 629,140,000.00 629,140,000.00 629,140,000.00 629,140,000.00
资本公积 0.00 0.00 0.00 0.00
减：库存股 0.00 0.00 0.00 0.00
盈余公积 231,921,759.36 231,921,759.36 231,921,759.36 231,921,759.36
未分配利润 767,726,954.14 615,754,515.14 769,163,024.74 615,687,885.18
外币报表折算差额 0.00 0.00 0.00 0.00
归属于母公司所有
者权益合计 1,628,788,713.50 1,476,816,274.50 1,630,224,784.10 1,476,749,644.54
少数股东权益 86,840,645.47 17,580,301.08 0.00 0.00
所有者权益合计 1,715,629,358.97 1,494,396,575.58 1,630,224,784.10 1,476,749,644.54
负债和所有者权益
总计 3,956,656,470.33 3,177,008,116.83 2,574,355,925.20 2,404,840,928.69
法定代表人： 公司财务负责人： 会计机构负责人：600121 2008 年第三季度报告
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合并利润表
编制单位：郑州煤电股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
项目 2008 年7--9 月 2007 年7--9 月 2008 年1--9 月 2007 年1--9 月
一、营业总收入 1,300,975,245.50 972,626,580.62 3,444,469,711.78 2,740,215,535.32
其中：营业收入 1,300,975,245.50 972,626,580.62 3,444,469,711.78 2,740,215,535.32
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 1,203,431,886.56 894,585,894.02 3,235,083,669.69 2,492,420,998.77
其中：营业成本 1,053,055,120.01 770,927,836.90 2,854,605,841.32 2,131,694,098.44
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金
净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 11,118,032.04 10,446,584.64 29,546,257.08 31,644,875.55
销售费用 20,076,717.46 14,400,919.61 44,683,200.85 41,927,283.26
管理费用 114,982,816.59 98,689,965.00 291,092,149.83 282,002,479.74
财务费用 4,199,200.46 120,587.87 15,156,220.61 5,152,261.78
资产减值损失
加：公允价值变动收
益（损失以“－”号
填列）
投资收益（损失以
“－”号填列） 18,382.44 18,382.44 -193,054.28
其中：对联营企业和
合营企业的投资收益
汇兑收益（损失以“-”
号填列）
三、营业利润（亏损
以“－”号填列） 97,561,741.38 78,040,686.60 209,404,424.53 247,601,482.27
加：营业外收入 915,780.00 539,437.07 2,387,704.94 5,810,251.20
减：营业外支出 7,811,571.72 4,219,536.83 9,753,961.64 5,719,111.49
其中：非流动资产处
置净损失
四、利润总额（亏损
总额以“－”号填列） 90,665,949.66 74,360,586.84 202,038,167.83 247,692,621.98
减：所得税费用 23,753,699.59 25,505,761.35 52,269,773.80 82,983,642.45
五、净利润（净亏损
以“－”号填列） 66,912,250.07 48,854,825.49 149,768,394.03 164,708,979.53
归属于母公司所有者
的净利润 67,811,496.49 49,431,117.13 151,972,439.00 165,718,141.71
少数股东损益 -899,246.42 -576,291.64 -2,204,044.97 -1,009,162.18
六、每股收益：
（一）基本每股收益 0.1078 0.0786 0.2416 0.2634
（二）稀释每股收益 0.1078 0.0786 0.2416 0.2634
法定代表人： 公司财务负责人： 会计机构负责人：600121 2008 年第三季度报告
9
母公司利润表
编制单位：郑州煤电股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
项目 2008 年7--9 月 2007 年7--9 月 2008 年1--9 月 2007 年1--9 月
一、营业收入 601,916,058.88 507,434,535.98 1,577,191,547.87 1,495,693,976.42
减：营业成本 378,292,570.68 326,174,927.22 1,053,817,336.23 939,477,515.69
营业税金及附加 10,074,263.5 10,205,907.17 28,019,342.68 31,026,756.84
销售费用 19,464,247.95 14,236,417.61 43,496,841.11 41,384,945.92
管理费用 92,668,314.42 79,123,213.09 227,498,541.84 233,657,702.08
财务费用 3,415,241.45 -1,475,685.07 12,470,844.41 1,294,968.51
资产减值损失
加：公允价值变动收
益（损失以“－”号
填列）
投资收益（损失以
“－”号填列）
-193,054.28
其中：对联营企业和
合营企业的投资收
益
二、营业利润（亏损
以“－”号填列）
98,001,420.88 79,169,755.96 211,888,641.60 248,659,033.10
加：营业外收入 863,242.00 534,339.47 2,312,374.82 5,764,819.80
减：营业外支出 7,626,676.36 4,136,148.53 9,567,497.00 5,634,161.71
其中：非流动资产处
置净损失
三、利润总额（亏损
总额以“－”号填列）
91,237,986.52 75,567,946.90 204,633,519.42 248,789,691.19
减：所得税费用 22,809,496.63 25,461,828.51 51,158,379.86 82,665,980.86
四、净利润（净亏损
以“－”号填列）
68,428,489.89 50,106,118.39 153,475,139.56 166,123,710.33
法定代表人： 公司财务负责人： 会计机构负责人：600121 2008 年第三季度报告
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现金流量表
编制单位：郑州煤电股份有限公司 单位: 元 币种:人民币
合并 母公司
项目
2008 年元--9 月 2007 元--9 月 2008 年元--9 月 2007 元--9 月
一、经营活动产生的
现金流量：
销售商品、提供劳
务收到的现金 2,859,368,528.47 2,349,680,411.55 1,447,410,900.00 1,454,520,100.00
收到的税费返还 - - - -
收到的其他与经
营活动有关的现金 6,150,703.46 6,013,152.27
现金流入小计 2,865,519,231.93 2,349,680,411.55 1,453,424,052.27 1,454,520,100.00
购买商品、接受劳
务支付的现金 1,666,007,405.60 1,221,891,438.00 399,887,998.78 374,139,572.40
支付给职工以及
为职工支付的现金 488,126,417.90 388,759,981.25 453,762,341.00 334,292,787.41
支付的各项税费 276,557,791.37 275,677,711.42 254,065,394.54 291,646,123.72
支付的其他与经
营活动有关的现金 61,844,333.00 44,425,783.12 59,811,084.52 42,433,262.75
现金流出小计 2,492,535,947.87 1,930,754,913.79 1,167,526,818.84 1,042,511,746.28
经营活动产生的
现金流量净额 372,983,284.06 418,925,497.76 285,897,233.43 412,008,353.72
二、投资活动产生的
现金流量：
收回投资所收到
的现金
取得投资收益所
收到的现金 642.46
处置固定资产、无
形资产和其他长期
资产而收回的现金
净额
1,133,598.80 1,133,598.80
处置子公司及其
他营业单位收到的
现金净额
收到的其他与投资
活动有关的现金
现金流入小计 1,134,241.26 1,133,598.80
购建固定资产、无
形资产和其他长期
资产所支付的现金
412,091,418.86 113,820,300.00 250,194,700.00 112,786,619.23600121 2008 年第三季度报告
11
投资所支付的现金 1,800,000.00 30,870,000.00 45,630,000.00 33,870,000.00
取得子公司及其
他营业单位支付的
现金净额
支付的其他与投
资活动有关的现金
现金流出小计 413,891,418.86 144,690,300.00 295,824,700.00 146,656,619.23
投资活动产生的
现金流量净额 -412,757,177.60 -144,690,300.00 -294,691,101.20 -146,656,619.23
三、筹资活动产生的
现金流量：
吸收投资所收到
的现金 24,500,000.00 2,000,000.00
借款所收到的现
金 704,000,000.00 330,000,000.00 395,000,000.00 330,000,000.00
收到的其他与筹
资活动有关的现金
现金流入小计 728,500,000.00 332,000,000.00 395,000,000.00 330,000,000.00
偿还债务所支付
的现金 390,000,000.00 333,000,000.00 390,000,000.00 333,000,000.00
分配股利、利润或
偿付利息所支付的
现金
32,992,676.10 76,368,224.25 21,691,626.75 76,368,224.25
支付的其他与筹
资活动有关的现金
现金流出小计 422,992,676.10 409,368,224.25 411,691,626.75 409,368,224.25
筹资活动产生的
现金流量净额 305,507,323.90 -77,368,224.25 -16,691,626.75 -79,368,224.25
四、汇率变动对现金
及现金等价物的影
响
五、现金及现金等价
物净增加额 265,733,430.36 196,866,973.51 -25,485,494.52 185,983,510.24
加：期初现金及现金
等价物余额 634,174,544.57 207,755,502.97 566,311,254.57 198,158,241.65
六、期末现金及现金
等价物余额 899,907,974.93 404,622,476.48 540,825,760.05 384,141,751.89
法定代表人： 公司财务负责人： 会计机构负责人：
