2017 年半年度报告
公司代码：600323 公司简称：瀚蓝环境
瀚蓝环境股份有限公司
2017 年半年度报告
重要提示
一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完
整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、 未出席董事情况
未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名
董事 李志斌 出差 林耀棠
三、 本半年度报告未经审计。
四、 公司负责人金铎、主管会计工作负责人吴志勇及会计机构负责人（会计主管人员）王天华声
明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
无
六、 前瞻性陈述的风险声明
√适用 □不适用
本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投
资者注意投资风险
七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
否
八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
九、 重大风险提示
报告期内，不存在对公司生产经营产生实质性影响的特别重大风险。公司已在本报告中详细
阐述公司在生产经营过程中可能面临的各种风险及应对措施，敬请查阅“第四节 经营情况讨论与
分析”之“可能面对的风险”。
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目录
第一节 释义..................................................................................................................................... 3
第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 4
第三节 公司业务概要 ..................................................................................................................... 5
第四节 经营情况的讨论与分析 ..................................................................................................... 7
第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 13
第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 18
第七节 董事、监事、高级管理人员情况 ................................................................................... 20
第八节 公司债券相关情况 ........................................................................................................... 21
第九节 财务报告 ........................................................................................................................... 24
第十节 备查文件目录 ................................................................................................................. 108
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第一节 释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
公司、本公司 指 瀚蓝环境股份有限公司及前身“南海发展股份有限公司”
南海控股公司 指 广东南海控股投资有限公司
供水集团 指 佛山市南海供水集团有限公司
城建投公司 指 佛山市南海城市建设投资有限公司
燃气有限公司 指 佛山市南海燃气有限公司
燃气发展公司 指 佛山市南海燃气发展有限公司
创冠香港 指 创冠环保（香港）有限公司
创冠中国 指 创冠环保（中国有限公司）
绿电公司 指 佛山市南海绿电再生能源有限公司
顺控环投 指 广东顺控环境投资有限公司
西江供水 指 佛山市西江供水有限公司
贵阳京环 指 贵阳京环环保科技有限公司
黄石二期 指 创冠环保（黄石）有限公司二期垃圾焚烧发电项目
新一厂、一厂改扩建项目 指 南海垃圾焚烧发电一厂改扩建项目
牡丹江瑞嘉 指 牡丹江瑞嘉环保服务有限公司
BOT 指 建设-经营-移交，市指政府通过契约授予投资者或经营者以
一定期限的特许专营权，许可其融资建设和经营特定的公用
基础设施，并准许其通过向用户收取费用或出售产品以清偿
贷款，回收投资并赚取利润；特许权期限届满时，该基础设
施无偿移交给政府
TOT 指 移交—经营—移交，是指政府部门将建设好的项目的一定期
限的产权和经营权，有偿转让给投资人，由其进行运营管理；
投资人在一个约定的时间内通过经营收回全部投资和得到合
理的回报，并在合约期满之后，再交回给政府部门或原单位
特许经营权 指 经特定程序而获得的对有限自然资源开发利用、公共资源配
置以及直接关系公共利益的特定行业的市场准入权
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第二节 公司简介和主要财务指标
一、 公司信息
公司的中文名称 瀚蓝环境股份有限公司
公司的中文简称 瀚蓝环境
公司的法定代表人 金铎
二、 联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 黄春然 汤玉云
广东省佛山市南海区桂城南海 广东省佛山市南海区桂城南海
联系地址
大道财联大厦22楼 大道财联大厦22楼
电话 0757-86280996 0757-86280996
传真 0757-86328565 0757-86328565
电子信箱 600323@grandblue.cn 600323@grandblue.cn
三、 基本情况变更简介
公司注册地址 广东省佛山市南海区桂城南海大道建行大厦
公司注册地址的邮政编码 528200
公司办公地址 广东省佛山市南海区桂城南海大道建行大厦
公司办公地址的邮政编码 528200
公司网址 www.grandblue.cn
电子信箱 600323@grandblue.cn
四、 信息披露及备置地点变更情况简介
公司选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报
登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点 公司董事会秘书办公室
五、 公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上海证券交易所 瀚蓝环境 600323 南海发展
六、 公司主要会计数据和财务指标
(一) 主要会计数据
单位：元 币种：人民币
本报告期 本报告期比上年
主要会计数据 上年同期
（1－6月） 同期增减(%)
营业收入 1,962,036,237.25 1,724,333,189.00 13.79
归属于上市公司股东的净利润 314,288,553.39 261,856,683.24 20.02
归属于上市公司股东的扣除非经常
287,653,696.30 249,221,773.87 15.42
性损益的净利润
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经营活动产生的现金流量净额 434,570,118.03 464,280,606.24 -6.40
本报告期末比上
本报告期末 上年度末
年度末增减(%)
归属于上市公司股东的净资产 4,985,840,316.31 4,824,246,039.22 3.35
总资产 13,621,352,863.52 13,272,671,899.91 2.63
(二) 主要财务指标
本报告期 本报告期比上年同期
主要财务指标 上年同期
（1－6月） 增减(%)
基本每股收益（元／股） 0.41 0.34 20.59
稀释每股收益（元／股） 0.41 0.34 20.59
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股） 0.38 0.33 15.15
加权平均净资产收益率（%） 6.31 5.78 增加0.53个百分点
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 5.77 5.51 增加0.26个百分点
七、 非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
非经常性损益项目 金额
非流动资产处置损益 -80,133.70
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符
合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助 22,146,620.98
除外
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 14,625,909.90
少数股东权益影响额 -884,440.78
所得税影响额 -9,173,099.31
合计 26,634,857.09
第三节 公司业务概要
一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明
(一)主要产品和服务
公司主营业务包括固废处理业务、供水业务、污水处理业务以及燃气业务。
固废处理业务：拥有完整的固废处理产业链，包括前端的垃圾压缩转运；中端的垃圾填埋、 生
活垃圾焚烧发电、污泥干化处理、餐厨垃圾处理、危险废物处理处置；以及末端的渗滤液处理、
飞灰处理等。
供水业务：拥有供水服务全产业链，实现厂网一体化运营，包括取水、制水、输水到终端客
户服务。
污水处理业务：包括生活污水处理和工业废水处理。拥有包括生活污水收集管网维护、泵站
管理、污水处理厂运营管理的污水处理服务全产业链。
燃气业务：包括管道天然气、瓶装燃气等供应及销售。
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(二)主要经营模式
污水处理业务和固废处理业务：均采用特许经营的模式，通过与当地政府或市政管理部门签
订 BOT 或 TOT 特许经营协议，在特许经营的范围内提供相应服务。
供水业务：永续经营，通过自建自来水厂及铺设自来水管并提供相应供水服务。
燃气业务：根据政府部门核发的《燃气经营许可证》，在特许经营的范围内提供相应服务。
(三)行业情况
公司业务为环境服务业，为城市发展和人们生活所必须，总体经营稳定，没有明显的行业周
期性，宏观经济的起伏波动不会对本行业形成较大影响。
公司旗下供水、污水处理和燃气业务主要集中在佛山市南海区，在南海区占有相对垄断地位。
在南海区，供水业务处于行业发展成熟期，污水处理业务及燃气业务随城市发展及环保要求提升
尚有一定发展空间。公司旗下固废处理业务处于行业发展的扩张期，受益于行业大发展，公司固
废处理业务已拓展至全国 18 个城市。
二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明
√适用 □不适用
单位：万元
项目名称 本期期末数 上期期末数 变动金额 变动比例 情况说明
存货 16,832.75 22,295.36 -5,462.61 -24.50% 本期安装工程结算转出。
本期增加对顺控环投的投资以及确认
长期股权投资 36,138.07 16,144.83 19,993.23 123.84% 西江供水、顺控环投和贵阳京环投资
收益。
本期固定资产累计折旧金额超过新增
固定资产 332,748.17 342,452.77 -9,704.60 -2.83%
固定资产原值。
黄石二期项目、 绿电餐厨项目和绿电
无形资产 623,126.32 602,747.92 20,378.39 3.38%
一厂改扩建项目完工转入无形资产。
本期将已完工项目从在建工程结转入
在建工程 121,671.79 125,604.91 -3,933.12 -3.13%
无形资产。
三、报告期内核心竞争力分析
√适用 □不适用
（一）完整的环境服务产业链及固废处理的“瀚蓝模式”
公司定位于“综合环境服务领跑者”，已形成包括供水、污水处理、固废处理、城市燃气供
应等循环相扣的完整环境服务产业链，具备为城市提供环境服务可持续发展规划、提供综合环境
服务的能力。“综合环境服务”的理念和成功实践在国内是较为先进和独特的。
公司在固废领域，已形成生活垃圾转运、焚烧发电、卫生填埋、渗滤液处理、飞灰处理等完
整的生活垃圾处理纵向一体化优势，也形成了生活垃圾处理、餐厨垃圾处理、污泥处理、粪便处
理、危废处理等协同资源化的横向协同一体化优势。具备提供固废全产业链综合环境投资及服务
能力。
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公司投资建设并运营的“南海固废处理环保产业园”，是目前国内唯一已建成并成功运营的
具有完整固废处理产业链的固废处理产业园，产业园以垃圾焚烧发电项目为能源核心，配置生活
垃圾转运、污泥处理、餐厨垃圾处理、渗滤液处理、飞灰处理等完整的生活垃圾处理设施，各处
理环节实现资源共享、资源互换，以高效协同的方式，完成生活垃圾的无害化处理、资源化循环
利用。同时，产业园模式在节省土地资源、降低处理成本、减少污染物排放便利监管等方面的特
点十分突出，具有社会成本最小化的显著优势，被称之为固废处理的“瀚蓝模式、南海经验”。
国家住建部等四部委在 2016 年底发文表示“要积极推进产业园建设，统筹不同类型垃圾处理”，
我司具有项目成功经验，形成示范效应，形成了固废处理的竞争优势。公司连续 3 年被评选为中
国固废处理行业十大影响力企业，已经获得业内和政府的高度认可，公司的品牌影响力越来越大。
(二)以“城市好管家、行业好典范、社区好邻居”为核心的社会责任体系
公司专注于环境服务产业，由于环境服务业与公众的健康、生活品质及城市的品质息息相关，
且多以 BOT 形式提供服务，服务时间长，企业是否具备高度的社会责任感，是否保证项目长期稳
定运营，能否赢得政府和公众的信任，是各地方政府选择环境服务商的重要标准之一。公司秉持
“城市好管家、行业好典范、社区好邻居”的社会责任理念，潜心耕耘，以规范自律的建设和运
营管理提供高品质的产品和服务，以示范项目的带动来促进行业的可持续发展和合作伙伴的共赢，
以改善美化社区环境、推动多方监管赢得社区的信任，实现人与自然和谐相处的目标，体现了富
有社会责任感的企业精神和较高水平的运营管理能力，获得社会的认同，在对外拓展中形成了独
特竞争优势。在固废领域，公司在化解邻避效应、建立邻利、邻亲关系方面，亦积累了丰富经验。
(三)工程建设平台和运营管理平台的建立
公司通过信息化的现代管理手段，建立了规范高效的运营管理和工程建设管理平台，如自主
研发的远程控制和实时运营管理系统等，已成功应用在供排水、固废处理项目中，并具有可复制
性，为公司工程建设和运营管理水平的提升提供保证，并能为客户提供更优质的环境服务，是公
司运营管理软实力的优势所在。
第四节 经营情况的讨论与分析
一、经营情况的讨论与分析
报告期内，公司围绕年度经营计划，持续聚焦环境服务产业，对内抓工程建设和运营管理，
对外积极拓展业务，取得了较好成绩。
2017 年上半年，公司实现营业收入 196,203.62 万元，同比增长 13.79%；实现营业利润
37,635.96 万元，同比增长 16.10%；归属于母公司股东的净利润 31,428.86 万元，同比增长 20.02%；
加权平均净资产收益率 6.31%，同比上升 0.53 个百分点。
固废处理业务：报告期内，实现主营营业收入 67,899 万元，同比增长 6.44%。在新增产能有
限的情况下，公司进一步强化成本管理，实施长周期生命管理，提升管理水平，使发电效率取得
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明显提升，推动综合效益进一步提升。扩建项目黄石二期项目（400 吨/日）于去年底建成后，报
告期内基本实现满负荷运行；新建项目大连项目（1000 吨/日）已基本完工，待政府相关配套工
作完成后，将进入生产运营阶段；顺德固废产业园项目工程进展顺利，主厂房结构已封顶，设备
安装工作全面铺开。对外拓展方面，报告期内中标广东省开平市固废综合处理中心一期一阶段 PPP
项目，为产业园项目，包括开平市第一座生活垃圾焚烧发电厂（一期 600 吨/日，二期 300 吨/日）、
渗滤液处理中心（200 立方米/日）、填埋场（75 万立方米）及相关配套工程，以及湿地生态公园
的建设、维护与管理。“瀚蓝模式”的再次异地复制，体现了公司固废处理模式优势得到市场认
可，进一步提升公司在广东省乃至全国固废处理产业园建设领域的影响力和竞争力。
供水业务：报告期内，实现主营业务收入 40,650 万元，同比增加 6.99%。收入增长主要来源
于西樵镇、里水镇等售水量增加。供水各分子公司开展系列工作治理水损，使公司总的水损率有
所下降。
污水处理业务：报告期内，实现主营业务收入 8,999 万元，同比上升 15.38%。收入增长主要
来源于新增的南海区污水收集管网运营管理业务。该业务丰富了公司污水处理业务产业链，打造
公司污水处理业务板块厂网一体化的创新运营模式。
燃气业务：报告期内，实现主营业务收入 66,889 万元，同比增加 15.30%。收入增长主要来
源于铝型材行业企业的天然气置换以及其他新客户的拓展。江西瀚蓝项目开局良好，加气母站进
入试运行，拓展了一些工业用户，将积极推进高压管线项目的相关工作
(一) 主营业务分析
1 财务报表相关科目变动分析表
单位:元 币种:人民币
科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）
营业收入 1,962,036,237.25 1,724,333,189.00 13.79
营业成本 1,351,465,646.45 1,137,711,815.38 18.79
销售费用 32,083,306.46 27,639,826.05 16.08
管理费用 110,330,691.28 111,181,930.64 -0.77
财务费用 88,464,328.11 111,045,088.81 -20.33
经营活动产生的现金流量净额 434,570,118.03 464,280,606.24 -6.40
投资活动产生的现金流量净额 -552,834,300.31 -449,163,140.78 -23.08
筹资活动产生的现金流量净额 59,712,486.92 -105,798,047.59 156.44
研发支出 14,405,083.99 18,289,471.24 -21.24
营业收入变动原因说明:供水业务售水量增长、固废板块内新增项目投产、燃气业务销售上升。
营业成本变动原因说明:供水业务和燃气业务销售量增加、固废板块内新增项目投产使得成本增加。
销售费用变动原因说明:房地产和燃气销售费用增加。
财务费用变动原因说明:提前归还部分贷款以及发行公司债利率较低使得总体融资成本下降。
经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:电费回收较慢。
投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:本年支付股权转让款及顺控增资款增加。
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筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:上半年借款增加 。
研发支出变动原因说明:绿电公司研发支出减少。
2 其他
(1) 公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明
□适用 √不适用
(二) 资产、负债情况分析
√适用 □不适用
1. 资产及负债状况
单位：万元
本期期末数 上期期末数 本期期末金额
项目名称 本期期末数 占总资产的 上期期末数 占总资产的 较上期期末变 情况说明
比例（%） 比例（%） 动比例（%）
主要是固废业务部分外地
新项目电力业务许可证办
理进度影响电费及可再生
应收账款 42,375.46 3.11 26,190.87 1.97 61.79
能源补贴回款、污水处理和
餐厨垃圾处理业务政府结
算进度延后。
主要是固废工程及燃气采
预付款项 5,339.14 0.39 2,235.24 0.17 138.86
购预付款项增加。
长期股权 主要是支付顺控环投增资
36,678.07 2.69 16,144.83 1.22 127.18
投资 款和牡丹江瑞嘉收购款。
应付票据 0 475.00 0.04 -100.00 主要是应付票据到期付款。
应付利息 2,551.90 0.19 1,069.88 0.08 138.52 主要是计提公司债利息。
主要是公司确认 2016 年分
应付股利 15,325.28 1.13 60.00 0 25,442.13
红。
其他流动 主要是预付设备工程款到
2,050.09 0.15 1,172.71 0.09 74.82
负债 货结转。
主要是母公司新增银行借
长期借款 265,499.81 19.49 223,232.01 16.82 18.93
款。
2. 截至报告期末主要资产受限情况
√适用 □不适用
项目 期末账面价值 受限原因
货币资金 5,498,562.27 使用受限的保证金存款
应收账款 41,720,630.87 质押借款
无形资产 4,189,266,206.96 质押借款
长期股权投资 2,362,000,000.00 质押借款
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2017 年半年度报告
合计 6,598,485,400.10
截至报告期末，不存在主要资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押，必须具备一定条件
才能变现、无法变现、无法用于抵偿债务的情况，以及该等资产占有、使用、受益和处分权利受
到限制的情况和安排。
(三) 投资状况分析
1、 对外股权投资总体分析
√适用 □不适用
2017 年 6 月 30 日长期股权投资账面余额是 36,138.07 万元，比 2016 年底余额增加 19,993.23
万元，增幅 123.84%。增加的主要原因是报告期内公司对顺控环投增资 20,000 万元和确认西江供
水和贵阳京环的投资损益。
(四) 重大资产和股权出售
□适用 √不适用
(五) 主要控股参股公司分析
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
佛山市南海绿电再生能源有限公司
项目
2017 年 1-6 月 2016 年 1-6 月
主要业务 垃圾处理及余热发电、污泥处理 垃圾处理及余热发电、污泥处理
注册资本 499,100,000.00 499,100,000.00
总资产 2,118,790,607.82 2,172,761,625.11
净资产 1,104,149,839.63 943,069,111.57
营业收入 257,758,128.26 241,939,229.13
营业利润 75,647,084.82 73,795,489.23
净利润 90,879,944.47 69,635,145.54
贡献的净利润占
公司合并净利润 26.71 24.31
比例（%）
佛山市南海燃气发展有限公司
项目
2017 年 1-6 月 2016 年 1-6 月
管道液化石油气及液化石油气的供应， 管道液化石油气及液化石油气的供应，燃
主要业务 燃气工程及其技术咨询和信息服务（仅 气工程及其技术咨询和信息服务（仅供办
供办理资质证） 理资质证）
注册资本 56,975,000.00 56,975,000.00
总资产 1,277,713,731.34 1,069,109,737.56
净资产 748,770,141.56 643,244,077.29
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2017 年半年度报告
营业收入 703,784,988.97 593,487,153.56
营业利润 105,382,237.28 140,195,109.60
净利润 77,752,884.18 106,347,073.26
贡献的净利润占
公司合并净利润 22.85 37.12
比例（%）
创冠环保（中国）有限公司
项目
2017 年 1-6 月 2016 年 1-6 月
主要业务 垃圾处理及余热发电、污泥处理 垃圾处理及余热发电、污泥处理
注册资本 1,661,620,691.15 1,661,620,691.15
总资产 4,078,611,164.26 3,779,819,902.27
净资产 1,946,230,018.37 1,670,466,741.05
营业收入 287,205,271.43 270,427,494.03
营业利润 78,298,855.59 69,389,495.44
净利润 69,257,018.13 61,826,697.65
贡献的净利润占
公司合并净利润 20.36 21.58
比例（%）
(六) 公司控制的结构化主体情况
□适用 √不适用
二、其他披露事项
(一) 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动
的警示及说明
□适用 √不适用
(二) 可能面对的风险
√适用 □不适用
1、政策风险
随着中国城镇化建设、人口持续增加和政府对环保的日益重视、相关立法逐渐完善，公司从
事的水务行业、固废处理行业及燃气供应行业发展前景向好。随着市场环境逐步成熟，市场化程
度逐步提高，市场规模扩大，国家产业政策存在随之调整的可能性，可能对公司相关业务发展造
成一定的影响，比如环保行业税费政策的调整等。
对策：加强对产业政策和监管政策的研究，把握行业发展趋势，巩固公司传统优势行业，积
极发展符合国家政策，前景向好的环境服务产业。
2、环保风险
环保标准与环境执法趋严，以及环境治理效果导向的环境治理模式的到来，对公司运营服务
水平提出了更高的要求。
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对策：严格恪守企业社会责任治理要求，践行“城市好管家、行业好典范、社区好邻居”的
理念，继续做强“社会责任品牌”，引领公司项目运营和项目建设，并层层分解落实安全环保稳
定运行责任，通过常态化的检查、监测技术和手段提升运行管理水平，实现长期、稳定、安全、
合规运行。
3、产品质量风险
自来水的质量与人民生活和身体健康息息相关，不符合卫生标准的饮用水会给人身健康带来
危害。公司历来重视产品质量，采用国际国内较先进的生产技术，工艺合理，设备先进，自动化
程度较高，生产的自来水质量指标优于国家卫生标准。但如果水源保护不当，原水水质污染严重，
将影响到自来水的质量，从而有可能对公司的供水业务造成一定的不利影响。
对策：公司将加强生产管理和质量控制，采用先进的技术、设备和生产工艺，对公司所属水
厂从取水到送水的全过程进行实时监控，定时定点抽样检验，同时加强与环保、水利等部门的联
系和沟通，建立原水水质实时监测和预警系统，研究和建立原水水质突发性污染应急处理系统，
确保自来水水质符合国家标准。
4、安全生产管理风险
公司从事的业务，特别是燃气业务和固废业务是安全生产风险高危领域，对公司安全生产管
理提出很高的要求。
对策：公司高度重视安全生产，层层落实安全生产责任制，完善与安全生产有关的内部控制
制度和流程，加强安全生产的监督检查和整改落实工作，重视安全生产意识培养，从源头上防范
和控制安全生产风险。
5、市场竞争风险
行业竞争不断加剧和新的竞争者不断涌入，环境服务市场竞争更加激烈；综合化、系统化产
业园较易被复制和模仿。
对策：进一步整合、理顺内部资源，进一步做强综合环境服务品牌，充分利用上市公司的资
本平台，发挥资本市场的作用，积极寻求并把握新的市场机遇，争取实现进一步对外扩张。
6、财务风险
公司长期以来经营稳健、财务结构稳定、无不良信用记录，同时也非常注意负债期限结构管
理和销售现金管理。目前公司的资产负债率较同行业稍高，但公司经营活动产生的现金流充沛且
保持稳定，总体而言，财务风险较低。但公司正在建设（含拟建）的项目对资金的需求量较大，
债务规模可能会继续攀升，负债规模的提高将对公司的经营带来一定的影响。
对策：公司将全面系统规划公司资金需求，进一步提高公司资金整体使用效率，发挥资金统
一调配作用，满足资金需求，节约资金整体成本。探索股权融资和债券融资等多样化融资方式，
同时与银行建立良好的合作关系，最大程度上支持和满足公司快速发展对资金的需求，并有效控
制财务成本。
7、管理风险
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2017 年半年度报告
公司目前建立了健全的管理制度体系和组织运行模式，但是随着未来公司资产规模和经营规
模的扩张，公司经营决策、组织管理、风险控制的难度增加。公司面临组织模式、管理制度、管
理人员的能力不能适应公司快速发展的风险。
对策：公司将进一步提高公司治理水平，确保重大决策的科学高效，最大限度地降低经营决
策风险和公司治理风险。加强公司组织架构和管理流程、管理体制的完善，加强人才培养，适应
公司快速发展的需要。
(三) 其他披露事项
√适用 □不适用
2015年4月，公司与复星集团属下的复星惟实一期股权投资基金合伙企业（有限合伙）（以下
简称“复星惟实”）合资设立上海复蓝投资管理有限公司（以下简称“复蓝投资”），公司以自
有资金出资人民币15,000万元，占复蓝投资注册资本的30%；复星惟实出资人民币35,000万元，占
复蓝投资注册资本的70%。双方出资根据双方拟投项目进度分批到位。截至目前，因未有具体投资
项目，公司未注入任何资金。
由于市场变化等原因，截至目前复蓝投资未有实质经营和投资项目，经双方友好协商，公司
将持有的复蓝投资股权以零对价转让给复星集团。
第五节 重要事项
一、股东大会情况简介
决议刊登的指定网站的
会议届次 召开日期 决议刊登的披露日期
查询索引
2016 年年度股东大会 2017 年 6 月 29 日 www.sse.com.cn 2017 年 6 月 30 日
二、利润分配或资本公积金转增预案
(一) 半年度拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案
是否分配或转增 否
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2017 年半年度报告
三、承诺事项履行情况
(一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
√适用 □不适用
承诺 承诺 是否有履 是否及时
承诺背景 承诺方 承诺时间及期限
类型 内容 行期限 严格履行
在瀚蓝环境本次重大资产重组实施（即购买燃气发展
公司 30%股权所须支付的股份发行完成）后 36 个月 2014-12-25 至
资产注入 燃气有限公司 是 是
内，在符合国有资产管理相关法律法规的前提下，将 2017-12-24
完成将所持燃气发展 30%股权注入瀚蓝环境的工作。
将不以直接或间接的方式在中国大陆从事与瀚蓝环
境（包括瀚蓝环境的下属公司，下同）相同或相似的 本承诺函持续有效，
创冠香港、林
业务，以避免与瀚蓝环境的生产经营构成可能的直接 且不可变更或撤销，
积灿、城建投
解决同业竞争 的或间接的业务竞争；保证将采取合法及有效的措 直至创冠香港对瀚蓝 否 是
公司
施，促使本人/创冠香港拥有控制权的企业不在中国 环境不再有重大影响
大陆从事或参与与瀚蓝环境的生产经营相竞争的任 为止。
何活动的业务。
将善意履行作为瀚蓝环境股东的义务，充分尊重瀚蓝
与重大资产重组 本承诺函持续有效，
环境的独立法人地位，保障瀚蓝环境独立经营、自主
相关的承诺 创冠香港、林 且不可变更或撤销，
决策。）保证本人/本公司以及本人/本公司控股或实
解决关联交易 积灿、城建投 直至创冠香港对瀚蓝 否 是
际控制的其他公司或者其他企业或经济组织今后原
公司 环境不再有重大影响
则上不与瀚蓝环境（包括瀚蓝环境的下属公司，下同）
为止。
发生关联交易。
在本次重大资产重组中取得的瀚蓝环境股份自发行
创冠香港、林
结束之日起的 36 个月内不进行转让，但按照各方签 2014 年 12 月 25 日至
股份限售 积灿、城建投 是 是
署的《业绩补偿协议》进行回购或者赠送的股份除外， 2017 年 12 月 24 日
公司
之后按照中国证监会及上交所的有关规定执行。
创冠中国 2014 年度、2015 年度、2016 年度实现的净
盈利预测及补 利润分别不低于 6,844.23 万元、10,504.69 万元和
创冠香港 2014-2016 年度 是 是
偿 16,379.95 万元。若经审计，创冠中国在上述补偿期
限内实际实现的净利润未能达到当年净利润指标的，
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2017 年半年度报告
创冠香港应以现金形式向公司补偿净利润指标与实
际净利润之间的差额（即利润差额）。如创冠香港未
能按照承诺履行现金补偿义务的，公司在现金补偿期
限届满之日起将创冠香港所持股份赠送给除创冠香
港外的公司其他股东
燃气发展公司 2014 年度、2015 年度、2016 年度实现
的净利润分别不低于 12,966.86 万元、13,124.73 万
元和 13,244.62 万元。若经审计，标的股权在上述补
偿期限内实际实现的净利润未能达到城建投公司承
盈利预测及补
城建投公司 诺的当年承诺净利润，城建投公司应以现金形式向公 2014-2016 年度 是 是
偿
司补偿承诺净利润与实际净利润之间的差额（即利润
差额）的 30%。如城建投公司在期限内未能向公司足
额补偿的，公司有权依法向法院申请执行城建投公司
所持增发股份以补足差额。
与首次公开发行 供水集团及其子公司今后不从事与本公司构成同业
解决同业竞争 供水集团 2000 年 12 月 20 日起 否 是
相关的承诺 竞争的业务。
其他对公司中小 在公告终止公司本次非公开发行股票事项后 1 个月 2016-12-21
其他 公司 是 是
股东所作承诺 内，不再筹划同一事项。 至 2017-1-20
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2017 年半年度报告
四、聘任、解聘会计师事务所情况
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
□适用 √不适用
五、破产重整相关事项
□适用 √不适用
六、重大诉讼、仲裁事项
□本报告期公司有重大诉讼、仲裁事项 √本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项
七、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情况
□适用 √不适用
八、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
□适用 √不适用
九、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(一) 相关股权激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
□适用 √不适用
(二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
□适用 √不适用
员工持股计划情况
□适用 √不适用
其他激励措施
□适用 √不适用
十、重大关联交易
(一) 资产收购或股权收购、出售发生的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况
√适用 □不适用
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在公司 2014 年度重大资产重组中，创冠香港承诺创冠中国 2016 年实现的净利润（扣除非经
常性损益）为不低于 16,379.95 万元。经广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）审计，创
冠中国 2016 年度实现的扣除非经常性损益后的净利润 13,198.35 万元。创冠中国 2016 年度实际
盈利数小于承诺盈利数 3,181.60 万元，盈利承诺完成率为 80.58%。
公司于 2017 年 6 月 23 日收到创冠香港支付的第一笔业绩补偿款 1361.20 万元，于 2017 年 7
月 12 日收到剩余业绩补偿款 1820.40 万元。至此，创冠香港 2016 年度业绩补偿承诺已履行完毕。
(二) 共同对外投资的重大关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
(三) 关联债权债务往来
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
√适用 □不适用
事项概述 查询索引
收到创冠香港业绩补偿款 www.sse.com.cn
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
十一、 重大合同及其履行情况
1 托管、承包、租赁事项
□适用 √不适用
2 担保情况
√适用 □不适用
单位: 元 币种: 人民币
公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
报告期内担保发生额合计（不包括对子公司
的担保）
报告期末担保余额合计（A）（不包括对子
公司的担保）
公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计
公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B） 1,015,097,622.02
担保总额占公司净资产的比例(%) 17.84
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的
金额（C）
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直接或间接为资产负债率超过70%的被担保
对象提供的债务担保金额（D）
担保总额超过净资产50%部分的金额（E）
上述三项担保金额合计（C+D+E）
未到期担保可能承担连带清偿责任说明
十二、 上市公司扶贫工作情况
□适用 √不适用
十三、 属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其子公司的环保情况说明
□适用 √不适用
十四、 其他重大事项的说明
(一) 与上一会计期间相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况、原因及其影响
√适用 □不适用
2017 年 6 月 12 日开始实施的《企业会计准则第 16 号——政府补助》第十一条规定：与企业
日常活动相关的政府补助，应当按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。与企业
日常活动无关的政府补助，应当计入营业外收支。故本年将与企业日常活动相关的政府补助（增
值税退税）调整至其他收益列支，上年同期在营业外收入列支。
(二) 报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况、更正金额、原因及其影响
□适用 √不适用
第六节 普通股股份变动及股东情况
一、 股本变动情况
(一) 股份变动情况表
1、 股份变动情况表
报告期内，公司股份总数及股本结构未发生变化。
2、 股份变动情况说明
□适用 √不适用
3、 报告期后到半年报披露日期间发生股份变动对每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如
有）
□适用 √不适用
(二) 限售股份变动情况
□适用 √不适用
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2017 年半年度报告
二、 股东情况
(一) 股东总数:
截止报告期末普通股股东总数(户) 34270
(二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位:股
前十名股东持股情况
股东名称 报告期内增 期末持股数 持有有限售条 质押或冻结情况
比例(%) 股东性质
（全称） 减 量 件股份数量 股份状态 数量
佛山市南海供水
0 137,779,089 17.98 无 国有法人
集团有限公司
广东南海控股投
0 96,813,730 12.63 无 国有法人
资有限公司
创冠环保（香港）
0 91,019,417 11.88 91,019,417 质押 91,014,523 境外法人
有限公司
佛山市南海城市
建设投资有限公 0 46,534,611 6.07 46,534,611 无 国有法人
司
福建省华兴集团
3,537,439 18,074,881 2.36 未知 国家
有限责任公司
广东恒健资本管
0 15,000,000 1.96 未知 国有法人
理有限公司
香港中央结算有
-2,961,594 11,579,216 1.51 未知 其他
限公司
李贵山 0 10,000,000 1.31 未知 境内自然人
广东省盐业集团
0 10,000,000 1.31 未知 国有法人
有限公司
长城国融投资管
0 8,857,744 1.16 未知 其他
理有限公司
前十名无限售条件股东持股情况
股份种类及数量
股东名称 持有无限售条件流通股的数量
种类 数量
佛山市南海供水集团有限公司 137,779,089 人民币普通股 137,779,089
广东南海控股投资有限公司 96,813,730 人民币普通股 96,813,730
福建省华兴集团有限责任公司 18,074,881 人民币普通股 18,074,881
广东恒健资本管理有限公司 15,000,000 人民币普通股 15,000,000
香港中央结算有限公司 11,579,216 人民币普通股 11,579,216
李贵山 10,000,000 人民币普通股 10,000,000
广东省盐业集团有限公司 10,000,000 人民币普通股 10,000,000
长城国融投资管理有限公司 8,857,744 人民币普通股 8,857,744
BILL & MELINDA GATES 8,526,954 8,526,954
人民币普通股
FOUNDATION TRUST
魁北克储蓄投资集团 6,912,590 人民币普通股 6,912,590
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2017 年半年度报告
上述股东关联关系或一致行动 1、佛山市南海供水集团有限公司为广东南海控股投资有限公司的全资子公司，存在
的说明 关联关系。
2、佛山市南海供水集团有限公司、广东南海控股投资有限公司、佛山市南海城市建
设投资有限公司同属南海公资办控制，为一致行动人。
3、除上述情况外，公司未知其他股东之间是否存在关联关系，也未知其他股东之间
是否属于《上市公司股东变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
√适用 □不适用
单位：股
有限售条件股份可上市交易情况
持有的有限售条
序号 有限售条件股东名称 新增可上市交 限售条件
件股份数量 可上市交易时间
易股份数量
1 创冠环保（香港）有限公司 91,019,417 2017 年 12 月 25 日 法定原因
2 佛山市南海城市建设投资有限公司 46,534,611 2017 年 12 月 25 日 法定原因
(三) 战略投资者或一般法人因配售新股成为前 10 名股东
□适用 √不适用
三、 控股股东或实际控制人变更情况
□适用 √不适用
第七节 董事、监事、高级管理人员情况
一、持股变动情况
(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动情况
□适用 √不适用
(二) 董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□适用 √不适用
二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用 □不适用
姓名 担任的职务 变动情形
黄志河 董事、副总裁 离任
王章勇 董事 离任
徐勇 独立董事 离任
陈慧霞 财务负责人 离任
李丽萍 董事、副总裁 选举
姚杰聪 董事 选举
杨格 独立董事 选举
吴志勇 副总裁、财务负责人 聘任
公司董事、监事、高级管理人员变动的情况说明
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√适用 □不适用
报告期内，公司董事会、监事会进行了换届。独立董事徐勇不再连任新一届董事会独立董事；
董事黄志河、王章勇不再连任新一届董事会董事。
公司 2016 年年度股东大会选举林耀棠、金铎、章民驹、李丽萍、李志斌、姚杰聪、纪建斌、
麦志荣、杨格为第九届董事会董事，其中纪建斌、麦志荣、杨格为独立董事。选举任振慧、罗红
第九届监事会监事。公司工会会员代表大会选举伍志雄为第九届监事会职工监事。
第九届董事会第一次会议选举林耀棠为第九届董事会董事长、金铎为副董事长；聘任金铎为
总经理；聘任章民驹、李丽萍、谢义忠、雷鸣、刘泳全、吴志勇为副总经理，聘任吴志勇为财务
负责人（兼任）；聘任黄春然为董事会秘书。
第九届监事会第一次会议选举任振慧为第九届监事会主席。
第八节 公司债券相关情况
√适用 □不适用
一、公司债券基本情况
单位:亿元 币种:人民币
债券余 利率 还本付息方
债券名称 简称 代码 发行日 到期日 交易场所
额 （%） 式
瀚蓝环境股份有限 按年付息、
上海证券交
公司 2016 年公司债 16 瀚蓝 01 136797 2016-10-26 2021-10-26 10 3.05 到期一次还
易所
券（第一期） 本
二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式
名称 广发证券股份有限公司
办公地址 广州市天河北路 183 号大都会广场 19 楼
债券受托管理人
联系人 蒋伟驰、谢柯
联系电话 020-87555888
名称 中诚信证券评估有限公司
资信评级机构
办公地址 上海市西藏南路 760 号 8 楼
三、公司债券募集资金使用情况
√适用 □不适用
公司严格按照募集说明书中列明的募集资金使用计划，将资金用于偿还银行借款以及补充流
动资金。截至 2017 年 6 月 30 日，募集资金已使用 999,339,799.39 元，期末余额为 660,200.61
元。
四、公司债券评级情况
√适用 □不适用
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中诚信证券评估有限公司于 2017 年 5 月 11 日出具的对公司及公司发行的“瀚蓝环境股份有
限公司 2016 年公司债券（第一期）”进行最新的跟踪评级《信用等级通知书》（信评委函字（2017）
跟踪 089 号），评级结果：公司主体信用等级为 AA+,评级展望稳定，本期债券的信用等级为 AA+。
五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况
□适用 √不适用
报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他偿债保障措施未发生变更。
六、公司债券持有人会议召开情况
□适用 √不适用
报告期内，未发生须召开债券持有人会议的事项，未召开债券持有人会议。
七、公司债券受托管理人履职情况
√适用 □不适用
公司债券受托管理人广发证券股份有限公司于 2017 年 5 月 12 日出具《瀚蓝环境股份有限公
司 2016 年公司债受托管理事务年度报告（2016 年度）》，并于 2017 年 5 月 16 日披露于上海证
券交易所网站 www.sse.com.cn。
八、截至报告期末和上年末（或本报告期和上年同期）下列会计数据和财务指标
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
本报告期末比上年度末增减
主要指标 本报告期末 上年度末 变动原因
（%）
流动比率 0.66 0.59 11.86
速动比率 0.60 0.52 15.38
资产负债率 58.23% 58.26% -0.03
贷款偿还率 100 100
本报告期
上年同期 本报告期比上年同期增减(%) 变动原因
（1-6 月）
EBITDA 利息保障倍 盈利能力增强，
7.92 6.21 27.54
数 利息支出减少
利息偿付率 100 100
九、关于逾期债项的说明
□适用 √不适用
十、公司其他债券和债务融资工具的付息兑付情况
□适用 √不适用
十一、 公司报告期内的银行授信情况
√适用 □不适用
报告期内银行授信情况及使用情况正常,按期偿还贷款及利息,未发生展期及减免情况。
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2017 年半年度报告
十二、 公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况
√适用 □不适用
报告期公司严格执行公司债券募集说明书相关约定主承诺，未对债券投资者利益产生影响。
十三、 公司发生重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响
□适用 √不适用
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第九节 财务报告
一、审计报告
□适用 √不适用
二、财务报表
合并资产负债表
2017 年 6 月 30 日
编制单位: 瀚蓝环境股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注七 期末余额 期初余额
流动资产：
货币资金 1 1,106,435,365.29 1,169,323,010.24
结算备付金
拆出资金
以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产
衍生金融资产
应收票据
应收账款 2 423,754,586.60 261,908,732.33
预付款项 3 53,391,383.35 22,352,361.27
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款 4 58,603,744.87 57,266,597.76
买入返售金融资产
存货 5 168,327,479.74 222,953,602.02
划分为持有待售的资产
一年内到期的非流动资产 6 4,618,134.80 5,300,417.34
其他流动资产 7 69,196,747.73 65,942,719.62
流动资产合计 1,884,327,442.38 1,805,047,440.58
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产 8 19,272,571.26 19,272,571.26
持有至到期投资
长期应收款 9 49,752,583.92 51,131,914.21
长期股权投资 10 361,380,655.86 161,448,338.00
投资性房地产 11 18,163,457.00 18,629,933.56
固定资产 12 3,327,481,692.35 3,424,527,660.65
在建工程 13 1,216,717,866.09 1,256,049,086.81
工程物资 14 5,134,166.04 4,438,728.99
固定资产清理 4,544.00
生产性生物资产
油气资产
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无形资产 15 6,231,263,160.25 6,027,479,210.41
开发支出
商誉 16 327,125,219.17 327,125,219.17
长期待摊费用 17 53,478,118.75 56,123,554.27
递延所得税资产 18（1） 53,756,754.73 48,866,765.64
其他非流动资产 19 73,494,631.72 72,531,476.36
非流动资产合计 11,737,025,421.14 11,467,624,459.33
资产总计 13,621,352,863.52 13,272,671,899.91
流动负债：
短期借款
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融负债
衍生金融负债
应付票据 20 4,750,000.00
应付账款 21 948,295,583.02 1,027,086,675.72
预收款项 22 248,081,275.04 248,683,516.87
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 23 92,662,328.21 116,309,092.92
应交税费 24 89,200,121.09 103,903,890.21
应付利息 25 25,518,993.85 10,698,849.93
应付股利 26 153,252,803.60 600,000.00
其他应付款 27 606,220,754.43 634,421,227.77
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
划分为持有待售的负债
一年内到期的非流动负债 28 668,862,792.49 905,722,584.38
其他流动负债 29 20,500,911.04 11,727,135.51
流动负债合计 2,852,595,562.77 3,063,902,973.31
非流动负债：
长期借款 30 2,654,998,065.57 2,232,320,110.60
应付债券 31 993,941,039.02 993,241,039.00
其中：优先股
永续债
长期应付款 32 211,653,747.41 227,036,696.86
长期应付职工薪酬 33 17,700,669.54 17,700,669.54
专项应付款
预计负债
递延收益 34 1,029,111,497.73 1,042,903,041.22
递延所得税负债 18（2） 171,405,899.03 156,049,142.17
其他非流动负债
非流动负债合计 5,078,810,918.30 4,669,250,699.39
负债合计 7,931,406,481.07 7,733,153,672.70
25 / 108
2017 年半年度报告
所有者权益
股本 35 766,264,018.00 766,264,018.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 36 1,738,143,638.00 1,738,143,638.00
减：库存股
其他综合收益
专项储备 37 37,802,028.06 37,243,500.76
盈余公积 38 384,908,779.74 384,908,779.74
一般风险准备
未分配利润 39 2,058,721,852.51 1,897,686,102.72
归属于母公司所有者权益合计 4,985,840,316.31 4,824,246,039.22
少数股东权益 704,106,066.14 715,272,187.99
所有者权益合计 5,689,946,382.45 5,539,518,227.21
负债和所有者权益总计 13,621,352,863.52 13,272,671,899.91
法定代表人：金铎 主管会计工作负责人：吴志勇 会计机构负责人：王天华
母公司资产负债表
2017 年 6 月 30 日
编制单位:瀚蓝环境股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注十五 期末余额 期初余额
流动资产：
货币资金 229,929,410.91 319,444,442.99
以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产
衍生金融资产
应收票据
应收账款 1 1,373,158.51 5,255,957.91
预付款项 1,843,214.98 1,250,724.59
应收利息
应收股利
其他应收款 2 479,083,505.12 321,645,582.96
存货 48,605,799.34 42,744,236.69
划分为持有待售的资产
一年内到期的非流动资产 157,574.27 727,710.75
其他流动资产 528,996.73
流动资产合计 760,992,663.13 691,597,652.62
非流动资产：
可供出售金融资产 19,272,571.26 19,272,571.26
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 3 5,432,516,832.56 4,986,516,832.56
投资性房地产
固定资产 1,824,862,529.56 1,876,053,668.04
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2017 年半年度报告
在建工程 131,786,098.29 118,253,536.10
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 87,047,526.15 172,325,479.93
开发支出
商誉
长期待摊费用 9,301,416.90 9,008,103.23
递延所得税资产 3,203,361.45 1,160,833.59
其他非流动资产 10,749,177.77 10,749,177.77
非流动资产合计 7,518,739,513.94 7,193,340,202.48
资产总计 8,279,732,177.07 7,884,937,855.10
流动负债：
短期借款
以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融负债
衍生金融负债
应付票据
应付账款 185,696,914.05 211,008,562.02
预收款项 51,215,963.03 53,044,512.00
应付职工薪酬 38,923,189.06 41,340,319.98
应交税费 13,297,874.58 21,754,574.55
应付利息 20,933,352.34 5,598,630.11
应付股利 153,252,803.60
其他应付款 405,224,915.28 466,770,232.05
划分为持有待售的负债
一年内到期的非流动负债 253,200,000.00 436,000,000.00
其他流动负债 6,776.15
流动负债合计 1,121,745,011.94 1,235,523,606.86
非流动负债：
长期借款 947,423,330.88 408,250,000.00
应付债券 993,941,039.02 993,241,039.00
其中：优先股
永续债
长期应付款
长期应付职工薪酬
专项应付款
预计负债
递延收益 851,305,970.43 868,869,390.89
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 2,792,670,340.33 2,270,360,429.89
负债合计 3,914,415,352.27 3,505,884,036.75
所有者权益：
股本 766,264,018.00 766,264,018.00
其他权益工具
其中：优先股
27 / 108
2017 年半年度报告
永续债
资本公积 2,140,679,305.11 2,140,679,305.11
减：库存股
其他综合收益
专项储备
盈余公积 384,908,779.74 384,908,779.74
未分配利润 1,073,464,721.95 1,087,201,715.50
所有者权益合计 4,365,316,824.80 4,379,053,818.35
负债和所有者权益总计 8,279,732,177.07 7,884,937,855.10
法定代表人：金铎 主管会计工作负责人：吴志勇 会计机构负责人：王天华
合并利润表
2017 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注七 本期发生额 上期发生额
一、营业总收入 1,962,036,237.25 1,724,333,189.00
其中：营业收入 40 1,962,036,237.25 1,724,333,189.00
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 1,600,815,669.00 1,400,156,250.69
其中：营业成本 40 1,351,465,646.45 1,137,711,815.38
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
税金及附加 41 18,743,904.75 12,577,589.81
销售费用 42 32,083,306.46 27,639,826.05
管理费用 43 110,330,691.28 111,181,930.64
财务费用 44 88,464,328.11 111,045,088.81
资产减值损失 45 -272,208.05
加：公允价值变动收益（损失以“－”号
填列）
投资收益（损失以“－”号填列） -4,038,346.63
其中：对联营企业和合营企业的投资 -4,038,346.63
收益
汇兑收益（损失以“－”号填列）
其他收益 19,177,375.31
三、营业利润（亏损以“－”号填列） 376,359,596.93 324,176,938.31
加：营业外收入 46 57,218,095.93 46,450,888.65
其中：非流动资产处置利得 46,442.87 16,894.08
减：营业外支出 47 1,484,078.29 1,577,286.54
其中：非流动资产处置损失 126,576.57 202,407.29
28 / 108
2017 年半年度报告
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 432,093,614.57 369,050,540.42
减：所得税费用 48 91,882,703.78 82,563,580.62
五、净利润（净亏损以“－”号填列） 340,210,910.79 286,486,959.80
归属于母公司所有者的净利润 314,288,553.39 261,856,683.24
少数股东损益 25,922,357.40 24,630,276.56
六、其他综合收益的税后净额
归属母公司所有者的其他综合收益的税
后净额
（一）以后不能重分类进损益的其他综
合收益
1.重新计量设定受益计划净负债或
净资产的变动
2.权益法下在被投资单位不能重分
类进损益的其他综合收益中享有的份额
（二）以后将重分类进损益的其他综合
收益
1.权益法下在被投资单位以后将重
分类进损益的其他综合收益中享有的份额
2.可供出售金融资产公允价值变动
损益
3.持有至到期投资重分类为可供出
售金融资产损益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额
6.其他
归属于少数股东的其他综合收益的税后
净额
七、综合收益总额
归属于母公司所有者的综合收益总额
归属于少数股东的综合收益总额
八、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股) 0.41 0.34
（二）稀释每股收益(元/股) 0.41 0.34
法定代表人：金铎 主管会计工作负责人：吴志勇 会计机构负责人：王天华
母公司利润表
2017 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注十五 本期发生额 上期发生额
一、营业收入 4 301,577,240.70 289,308,769.17
减：营业成本 4 182,777,398.69 191,465,374.16
税金及附加 2,182,595.53 1,672,397.36
销售费用
管理费用 19,419,581.75 22,074,400.27
财务费用 38,858,029.21 48,861,347.20
资产减值损失
加：公允价值变动收益（损失以“－”号
29 / 108
2017 年半年度报告
填列）
投资收益（损失以“－”号填列） 70,000,000.00
其中：对联营企业和合营企业的投资 70,000,000.00
收益
其他收益 3,020,198.56
二、营业利润（亏损以“－”号填列） 131,359,834.08 25,235,250.18
加：营业外收入 32,957,296.28 32,849,127.80
其中：非流动资产处置利得 1,550.00 9,746.80
减：营业外支出 174,848.87 175,844.87
其中：非流动资产处置损失 18,023.87 175,844.86
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 164,142,281.49 57,908,533.11
减：所得税费用 24,626,471.44 16,588,835.49
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 139,515,810.05 41,319,697.62
五、其他综合收益的税后净额
（一）以后不能重分类进损益的其他综合
收益
1.重新计量设定受益计划净负债或净
资产的变动
2.权益法下在被投资单位不能重分类
进损益的其他综合收益中享有的份额
（二）以后将重分类进损益的其他综合收
益
1.权益法下在被投资单位以后将重分
类进损益的其他综合收益中享有的份额
2.可供出售金融资产公允价值变动损
益
3.持有至到期投资重分类为可供出售
金融资产损益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额
6.其他
六、综合收益总额
七、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股)
（二）稀释每股收益(元/股)
法定代表人：金铎 主管会计工作负责人：吴志勇 会计机构负责人：王天华
合并现金流量表
2017 年 1—6 月
单位：元 币种：人民币
项目 附注七 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 1,895,109,343.11 1,770,210,314.37
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
30 / 108
2017 年半年度报告
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 18,977,065.86 10,540,358.45
收到其他与经营活动有关的现金 49（1） 98,157,793.03 57,063,856.66
经营活动现金流入小计 2,012,244,202.00 1,837,814,529.48
购买商品、接受劳务支付的现金 1,026,698,495.51 882,723,966.37
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 254,377,904.87 211,298,528.97
支付的各项税费 225,500,475.76 177,642,916.32
支付其他与经营活动有关的现金 49（2） 71,097,207.83 101,868,511.58
经营活动现金流出小计 1,577,674,083.97 1,373,533,923.24
经营活动产生的现金流量净额 434,570,118.03 464,280,606.24
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金 5,832,000.00
处置固定资产、无形资产和其他长 18,281.16 22,541.46
期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的
现金净额
收到其他与投资活动有关的现金 49（3） 15,528,098.14 21,259,096.01
投资活动现金流入小计 21,378,379.30 21,281,637.47
购建固定资产、无形资产和其他长 290,751,333.24 450,766,041.60
期资产支付的现金
投资支付的现金 236,193,001.90 19,105,317.50
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的 45,020,000.00
现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 49（4） 2,248,344.47 573,419.15
投资活动现金流出小计 574,212,679.61 470,444,778.25
投资活动产生的现金流量净额 -552,834,300.31 -449,163,140.78
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 924,700.00
其中：子公司吸收少数股东投资收 924,700.00
到的现金
取得借款收到的现金 813,151,633.97 752,538,154.84
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 814,076,333.97 752,538,154.84
偿还债务支付的现金 639,673,501.65 758,796,425.63
31 / 108
2017 年半年度报告
分配股利、利润或偿付利息支付的 106,677,166.15 99,539,776.80
现金
其中：子公司支付给少数股东的股
利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金 49（5） 8,013,179.25
筹资活动现金流出小计 754,363,847.05 858,336,202.43
筹资活动产生的现金流量净额 59,712,486.92 -105,798,047.59
四、汇率变动对现金及现金等价物的 -96.08 81.29
影响
五、现金及现金等价物净增加额 50（1） -58,551,791.44 -90,680,500.84
加：期初现金及现金等价物余额 1,159,488,594.46 1,368,309,440.01
六、期末现金及现金等价物余额 50（2） 1,100,936,803.02 1,277,628,939.17
法定代表人：金铎 主管会计工作负责人：吴志勇 会计机构负责人：王天华
母公司现金流量表
2017 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 310,828,813.86 314,827,435.92
收到的税费返还 3,020,198.56 3,796,399.81
收到其他与经营活动有关的现金 23,942,066.48 81,712,418.29
经营活动现金流入小计 337,791,078.90 400,336,254.02
购买商品、接受劳务支付的现金 108,933,936.19 86,694,126.32
支付给职工以及为职工支付的现金 42,367,439.62 44,333,564.74
支付的各项税费 48,807,092.58 34,092,013.27
支付其他与经营活动有关的现金 59,966,141.54 35,535,626.80
经营活动现金流出小计 260,074,609.93 200,655,331.13
经营活动产生的现金流量净额 77,716,468.97 199,680,922.89
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金 332,500.00 1,148,444.44
处置固定资产、无形资产和其他长 6,849.15 9,746.80
期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的
现金净额
收到其他与投资活动有关的现金 15,412,116.60 116,071,882.18
投资活动现金流入小计 15,751,465.75 117,230,073.42
购建固定资产、无形资产和其他长 43,068,842.97 104,663,111.98
期资产支付的现金
投资支付的现金 361,483,129.16 186,000,000.00
取得子公司及其他营业单位支付的
现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 108,248,344.47 20,000,000.00
投资活动现金流出小计 512,800,316.60 310,663,111.98
投资活动产生的现金流量净额 -497,048,850.85 -193,433,038.56
32 / 108
2017 年半年度报告
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金 688,373,330.88 279,900,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 101,668.57
筹资活动现金流入小计 688,474,999.45 279,900,000.00
偿还债务支付的现金 332,280,184.03 323,823,430.00
分配股利、利润或偿付利息支付的 26,227,005.06 37,844,668.83
现金
支付其他与筹资活动有关的现金 150,460.56
筹资活动现金流出小计 358,657,649.65 361,668,098.83
筹资活动产生的现金流量净额 329,817,349.80 -81,768,098.83
四、汇率变动对现金及现金等价物的
影响
五、现金及现金等价物净增加额 -89,515,032.08 -75,520,214.50
加：期初现金及现金等价物余额 319,444,442.99 445,927,906.86
六、期末现金及现金等价物余额 229,929,410.91 370,407,692.36
法定代表人：金铎 主管会计工作负责人：吴志勇 会计机构负责人：王天华
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2017 年半年度报告
合并所有者权益变动表
2017 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
本期
归属于母公司所有者权益
项目 其他权益
工具 其他 一般 少数股东权益 所有者权益合计
减：库
股本 优 永 资本公积 综合 专项储备 盈余公积 风险 未分配利润
其 存股
先 续 收益 准备
他
股 债
一、上年期末余额 766,264,018.00 1,738,143,638.00 37,243,500.76 384,908,779.74 1,897,686,102.72 715,272,187.99 5,539,518,227.21
加：会计政策变更 -
前期差错更正 -
同一控制下企业
合并
其他
二、本年期初余额 766,264,018.00 1,738,143,638.00 37,243,500.76 384,908,779.74 1,897,686,102.72 715,272,187.99 5,539,518,227.21
三、本期增减变动金额 558,527.30 161,035,749.79 -11,166,121.85 150,428,155.24
（减少以“－”号填
列）
（一）综合收益总额 314,288,553.39 25,922,357.40 340,210,910.79
（二）所有者投入和减 924,700.00 924,700.00
少资本
1．股东投入的普通股 924,700.00 924,700.00
2．其他权益工具持有
者投入资本
3．股份支付计入所有
者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 -153,252,803.60 -30,000,000.00 -183,252,803.60
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东） -153,252,803.60 -153,252,803.60
的分配
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2017 年半年度报告
4．其他 -30,000,000.00 -30,000,000.00
（四）所有者权益内部
结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备 558,527.30 558,527.30
1．本期提取 3,512,874.00 3,512,874.00
2．本期使用 2,954,346.70 2,954,346.70
（六）其他 -8,013,179.25 -8,013,179.25
四、本期期末余额 766264018.00 1,738,143,638.00 37,802,028.06 384,908,779.74 2,058,721,852.51 704,106,066.14 5,689,946,382.45
上期
归属于母公司所有者权益
其他权益
项目
工具 其他 一般 少数股东权益 所有者权益合计
减：库
股本 优 永 资本公积 综合 专项储备 盈余公积 风险 未分配利润
其 存股
先 续 收益 准备
他
股 债
一、上年期末余额 766,264,018.00 1,745,222,419.47 32,260,938.62 369,540,897.90 1,481,112,906.26 519,447,076.26 4,913,848,256.51
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业
合并
其他
二、本年期初余额 766,264,018.00 1,745,222,419.47 32,260,938.62 369,540,897.90 1,481,112,906.26 519,447,076.26 4,913,848,256.51
三、本期增减变动金额 2,796,881.47 185,230,281.44 32,520,745.29 220,547,908.20
（减少以“－”号填
列）
（一）综合收益总额 261,856,683.24 24,630,276.56 286,486,959.80
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2017 年半年度报告
（二）所有者投入和减
少资本
1．股东投入的普通股
2．其他权益工具持有
者投入资本
3．股份支付计入所有
者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 -76,626,401.80 -76,626,401.80
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东） -76,626,401.80 -76,626,401.80
的分配
4．其他
（四）所有者权益内部
结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备 2,796,881.47 2,796,881.47
1．本期提取 3,690,545.04 3,690,545.04
2．本期使用 893,663.57 893,663.57
（六）其他 7,890,468.73 7,890,468.73
四、本期期末余额 766,264,018.00 1745222419.47 35057820.09 369,540,897.90 1666343187.70 551,967,821.55 5,134,396,164.71
法定代表人：金铎 主管会计工作负责人：吴志勇 会计机构负责人：王天华
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2017 年半年度报告
母公司所有者权益变动表
2017 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
本期
项目 其他权益工具 其他综合 专项储
股本 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
优先股 永续债 其他 收益 备
一、上年期末余额 766,264,018.00 2,140,679,305.11 384,908,779.74 1,087,201,715.50 4,379,053,818.35
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 766264018.00 2,140,679,305.11 384908779.74 1,087,201,715.50 4,379,053,818.35
三、本期增减变动金额 -13,736,993.55 -13,736,993.55
（减少以“－”号填
列）
（一）综合收益总额 139515810.05 139,515,810.05
（二）所有者投入和减
少资本
1．股东投入的普通股
2．其他权益工具持有
者投入资本
3．股份支付计入所有
者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 -153252803.60 -153,252,803.60
1．提取盈余公积
2．对所有者（或股东） -153,252,803.60 -153,252,803.60
的分配
3．其他
（四）所有者权益内部
结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
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2017 年半年度报告
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 766,264,018.00 2,140,679,305.11 384,908,779.74 1,073,464,721.95 4,365,316,824.80
上期
项目 其他权益工具 其他综合 专项储
股本 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
优先股 永续债 其他 收益 备
一、上年期末余额 766264018.00 2,140,679,305.11 369,540,897.90 1,025,517,180.75 4,302,001,401.76
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 766,264,018.00 2,140,679,305.11 369,540,897.90 1,025,517,180.75 4,302,001,401.76
三、本期增减变动金额 -35,306,704.18 -35,306,704.18
（减少以“－”号填
列）
（一）综合收益总额 41,319,697.62 41,319,697.62
（二）所有者投入和减
少资本
1．股东投入的普通股
2．其他权益工具持有
者投入资本
3．股份支付计入所有
者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 -76626401.80 -76,626,401.80
1．提取盈余公积
2．对所有者（或股东） -76,626,401.80 -76626401.80
的分配
3．其他
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2017 年半年度报告
（四）所有者权益内部
结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 766,264,018.00 2,140,679,305.11 369,540,897.90 990210476.57 4,266,694,697.58
法定代表人：金铎 主管会计工作负责人：吴志勇 会计机构负责人：王天华
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2017 年半年度报告
三、公司基本情况
1. 公司概况
√适用 □不适用
注册地：广东省佛山市。
总部地址：广东省佛山市南海区桂城南海大道财联大厦。
主要经营活动：城市生活垃圾处理、污水处理、燃气供应及自来水的生产和供应。
财务报告批准报出日：2017 年 08 月 17 日。
2. 合并财务报表范围
√适用 □不适用
公司本期纳入合并财务报表范围共有佛山市南海瀚蓝环保投资有限公司、佛山市南海瀚蓝房
地产有限公司、创冠环保（中国）有限公司、佛山市南海燃气发展有限公司等 4 家子公司，详见
本附注 九、1“在其他主体中的权益”。
四、财务报表的编制基础
1. 编制基础
本公司财务报表以持续经营为编制基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部发布的《企
业会计准则——基本准则》（财政部令第 33 号发布、财政部令第 76 号修订）、于 2006 年 2 月
15 日及其后颁布和修订的 41 项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释及其
他相关规定（以下合称“企业会计准则”），以及中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公
司信息披露编报规则第 15 号——财务报告的一般规定》（2014 年修订）的披露规定编制。
2. 持续经营
√适用 □不适用
公司自本报告期末至少 12 个月内具备持续经营能力，无影响持续经营能力的重大事项。
五、重要会计政策及会计估计
具体会计政策和会计估计提示：
√适用 □不适用
1. 遵循企业会计准则的声明
本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、
经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。
2. 会计期间
本公司会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
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2017 年半年度报告
3. 营业周期
√适用 □不适用
12 个月
4. 记账本位币
本公司的记账本位币为人民币。
5. 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
√适用 □不适用
—同一控制下的企业合并
参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的，为同
一控制下的企业合并。通常情况下，同一控制下的企业合并是指发生在同一企业集团内部企业之
间的合并，除此之外，一般不作为同一控制下的企业合并。
本公司作为合并方在企业合并中取得的资产、负债，按照合并日在最终控制方合并财务报表
中的账面价值计量。同一控制下的控股合并形成的长期股权投资，本公司以合并日应享有被合并
方账面所有者权益的份额作为形成长期股权投资的初始投资成本，相关会计处理见长期股权投资；
同一控制下的吸收合并取得的资产、负债，本公司按照相关资产、负债在被合并方的原账面价值
入账。本公司取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，
调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
本公司作为合并方为进行企业合并发生的各项直接相关费用，包括支付的审计费用、评估费
用、法律服务费等，于发生时计入当期损益。为企业合并发行的债券或承担其他债务支付的手续
费、佣金等，计入所发行债券及其他债务的初始计量金额。企业合并中发行权益性证券发生的手
续费、佣金等费用，应当抵减权益性证券溢价收入，溢价收入不足冲减的，冲减留存收益。
同一控制下的控股合并形成母子关系的，母公司在合并日编制合并财务报表，包括合并资产
负债表、合并利润表和合并现金流量表。合并资产负债表，以被合并方有关资产、负债的账面价
值并入合并财务报表，合并方与被合并方在合并日及以前期间发生的交易，作为内部交易，按照
“合并财务报表”有关原则进行抵消；合并利润表和现金流量表，包含合并方及被合并方自合并
当期期初至合并日实现的净利润和产生的现金流量，涉及双方在当期发生的交易及内部交易产生
的现金流量，按照合并财务报表的有关原则进行抵消。
—非同一控制下的企业合并
参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制下的企业合
并。
企业合并成本的确定：企业合并成本包括购买方为进行企业合并支付的现金或非现金资产、
发行或承担的债务、发行的权益性证券等在购买日的公允价值。为企业合并发生的直接相关费用
计入当期损益。通过多次交换交易分步实现的企业合并，合并成本为每一单项交易成本之和。
非同一控制下的控股合并取得的长期股权投资，本公司以购买日确定的企业合并成本（不包
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2017 年半年度报告
括应自被投资单位收取的现金股利和利润），作为对被购买方长期股权投资的初始投资成本；非同
一控制下的吸收合并取得的符合确认条件的各项可辨认资产、负债，本公司在购买日按照公允价
值确认为本企业的资产和负债。本公司以非货币资产为对价取得被购买方的控制权或各项可辨认
资产、负债的，有关非货币资产在购买日的公允价值与其账面价值的差额，作为资产的处置损益，
计入合并当期的利润表。
非同一控制下的企业合并中，企业合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价
值份额的差额，确认为商誉；在吸收合并情况下，该差额在母公司个别财务报表中确认为商誉；
在控股合并情况下，该差额在合并财务报表中列示为商誉。
企业合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，本公司计入合
并当期损益（营业外收入）。在吸收合并情况下，该差额计入合并当期母公司个别利润表；在控
股合并情况下，该差额计入合并当期的合并利润表。
6. 合并财务报表的编制方法
√适用 □不适用
--合并范围的确定原则
以控制为基础确定合并财务报表的合并范围，母公司控制的特殊目的主体也纳入合并财务报
表的合并范围。如果母公司是投资性主体，且不存在为其投资活动提供相关服务的子公司，则不
应编制合并财务报表。
--合并报表采用的会计方法
公司合并财务报表按照《企业会计准则第 33 号－合并财务报表》及相关规定的要求编制，合
并时合并范围内的所有重大内部交易和往来业已抵销。子公司的股东权益中不属于母公司所拥有
的部分作为少数股东权益在合并财务报表中股东权益项下单独列示。
子公司与公司采用的会计政策或会计期间不一致的，在编制合并财务报表时，按照公司的会
计政策或会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。
对于非同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并财务报表时，以购买日可辨认净资产
公允价值为基础对其个别财务报表进行调整；对于同一控制下企业合并取得的子公司，视同该企
业合并于合并当期的年初已经发生，从合并当期的年初起将其资产、负债、经营成果和现金流量
纳入合并财务报表，并对前期比较财务报表按上述原则进行调整。
7. 合营安排分类及共同经营会计处理方法
□适用 √不适用
8. 现金及现金等价物的确定标准
公司根据《企业会计准则——现金流量表》的规定，对持有时间短（一般不超过 3 个月）、
流动性强、可随时变现、价值变动风险很小的短期投资，确认为现金等价物。
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2017 年半年度报告
9. 外币业务和外币报表折算
√适用 □不适用
—对发生的非本位币经济业务公司按业务发生当日中国人民银行公布的市场汇价的中间价折
合为本位币记账；月终对外币的货币项目余额按期末中国人民银行公布的市场汇价的中间价进行
调整。按照期末汇率折合的记账本位币金额与账面记账本位币金额之间的差额作为“财务费用-
汇兑损益”计入当期损益；属于与购建固定资产有关的借款产生的汇兑损益，按照借款费用资本
化的原则进行处理。
—外币报表折算的会计处理方法：
若公司境外经营子公司、合营企业、联营企业和分支机构采用与公司不同的记账本位币，在
将公司境外经营通过合并报表、权益法核算等纳入到公司的财务报表中时，需要将境外经营的财
务报表折算为以公司记账本位币反映。在对其进行折算前，公司调整境外经营的会计期间和会计
政策，使之与公司会计期间和会计政策相一致，根据调整后会计政策及会计期间编制相应货币的
财务报表，再按照以下方法对境外经营财务报表进行折算：
――资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，所有者权益项目
除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。
――利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率或即期汇率的近似汇率折算。
――产生的外币财务报表折算差额，在编制合并财务报表时，在合并资产负债表中所有者权
益项目的“其他综合收益”项目列示。
10. 金融工具
√适用 □不适用
－金融资产的分类：
公司根据持有资产的目的、业务本身性质及风险管理要求，将金融资产在初始确认时划分为
四类：
――以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，包括交易性金融资产和指定为以公
允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产；
――持有至到期投资：到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有
至到期的非衍生金融资产；
――应收款项：在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产
――可供出售金融资产。
－金融负债的分类：
公司根据业务本身性质及风险管理要求，将金融负债在初始确认时划分为二类：
――以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债和指定为以公
允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债；
――其他金融负债。
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2017 年半年度报告
－金融资产和金融负债的计量：
――初始计量
企业初始确认金融资产或金融负债，应当按照公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用应当直接计入当期损益；对于其他类别的金
融资产或金融负债，相关交易费用应当计入初始确认金额。
――金融资产的后续计量
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产：按照公允价值进行后续计量，且不扣除
将来处置该金融资产时可能发生的交易费用。
可供出售金融资产：按照公允价值进行后续计量，除与套期保值有关外，其变动直接计入所
有者权益，在该金融资产终止确认转出时，计入当期损益。
持有至到期投资、应收款项：采用实际利率法，按摊余成本计量。在发生减值、摊销或终止
确认时产生的利得或损失，计入当期损益，但该金融资产被指定为套期项目的除外。
――金融负债的后续计量
采用实际利率法，按摊余成本对金融负债进行后续计量。但是，下列情况除外：
―――以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，应当按照公允价值计量，且不扣
除将来结清金融负债时可能发生的交易费用。
―――与在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权
益工具结算的衍生金融负债，应当按照成本计量。
―――不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同，或
没有指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，应当在
初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：
――――按照《企业会计准则第 13 号——或有事项》确定的金额；
――――初始确认金额扣除按照《企业会计准则第 14 号——收入》的原则确定的累计摊销额
后的余额。
――金融资产转移的确认依据和计量方法：
已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，应当终止确认该金融资产；
保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不应当终止确认该金融资产。在判断是否已
将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给了转入方时，应当比较转移前后该金融资产未
来现金流量净现值及时间分布的波动使其面临的风险。公司将金融资产转移区分为金融资产整体
转移和部分转移。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，应当将下列两项金额的差额计入当期损益：
―――所转移金融资产的账面价值；
―――因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额之和。
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2017 年半年度报告
金融资产部分转移满足终止确认条件的，应当将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确
认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计
入当期损益：
―――终止确认部分的账面价值；
―――终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确
认部分的金额之和。
金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认所该金融资产，并将收到的对价确认为一项
金融负债。
――金融资产的减值
公司年末对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产的账面价值进
行检查，有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备。计提减值准备时，对单项金额
重大的进行单独减值测试；对单项金额不重大的，在具有类似信用风险特征的金融资产组中进行
减值测试。主要金融资产计提减值准备的具体方法分别如下：
―――可供出售金融资产能以公允价值可靠计量的，以公允价值低于账面价值部分计提减值
准备，计入当期损益；可供出售金融资产以公允价值不能可靠计量的，以预计未来现金流量（不
包括尚未发生的未来信用损失）现值低于账面价值部分计提减值准备，计入当期损益。可供出售
金融资产发生减值时，即使该金融资产没有终止确认，原直接计入所有者权益的因公允价值下降
形成的累计损失，应当予以转出，计入当期损益。
―――持有至到期的投资以预计未来现金流量（不包括尚未发生的未来信用损失）现值低于
账面价值部分计提减值准备，计入当期损益。
11. 应收款项
(1).单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项
√适用 □不适用
公司将单个法人主体欠款余额超过人民币 200
单项金额重大的判断依据或金额标准 万元的应收款项划分为单项金额重大的应收款
项
对单项金额重大的应收款项单独进行减值测
试，经测试发生了减值的，按其未来现金流量
单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法
现值低于其账面价值的差额，确定减值损失，
计提坏账准备
(2).按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项：
√适用 □不适用
按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）
账龄组合 账龄分析法
关联方组合 对列入关联方组合的应收款项不计提坏账准备
组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的
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√适用 □不适用
账龄 应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%)
1 年以内（含 1 年） 5 5
1－2 年 8 8
2－3 年 10 10
3－4 年 20 20
4－5 年 50 50
5 年以上 100 100
(3).单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项：
√适用 □不适用
单项计提坏账准备的理由 有客观证据表明其发生了减值
对有客观证据表明其已发生减值的单项金额非重大的应收款项，单
坏账准备的计提方法
独进行减值测试，确定减值损失，计提坏账准备
－对应收票据、预付款项以及长期应收款，公司单独进行减值测试，有客观证据表明其发生
了减值的，根据未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认为减值损失，计提减值准备。
－应收款项计提坏账准备后，有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观上与确认该损
失后发生的事项有关，原确认的坏账准备应当予以转回，计入当期损益。
12. 存货
√适用 □不适用
—存货的分类：存货分为原材料、在途材料、库存商品、工程施工、周转材料等大类。
—存货的核算：购入原材料等按实际成本入账，发出时的成本采用加权平均法核算；产成品
和自制半成品入库时按实际生产成本核算，发出采用加权平均法核算。
—存货的盘存制度：采用永续盘存制。存货定期盘点，盘点结果如果与账面记录不符，于期
末前查明原因，并根据企业的管理权限，经董事会或股东大会批准后，在期末结账前处理完毕。
—存货跌价准备的确认和计提：按照单个存货项目以可变现净值低于账面成本差额计提存货
跌价准备。产成品和用于出售的材料等直接用于出售的，以该存货的估计售价减去估计的销售费
用和相关税费后的金额，确定其可变现净值；需要经过加工的材料存货，以所生产的产成品的估
计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现
净值；公司于每年中期期末及年度终了按存货成本与可变现净值孰低法计价，对预计损失采用备
抵法核算，提取存货跌价准备并计入当期损益。
13. 长期股权投资
√适用 □不适用
—长期股权投资的分类
公司的长期股权投资包括对子公司的投资、对合营企业和联营企业的投资。
—投资成本的确定
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——与同一控制下的企业合并，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或发行权益
性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面
价值的份额作为长期股权投资的投资成本，为企业合并发生的直接相关费用计入当期损益；
公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，在个别财务报表和合
并财务报表中，将按持股比例享有在合并日被合并方所有者权益账面价值的份额作为初始投资成
本。合并日之前所持被合并方的股权投资账面价值加上合并日新增投资成本，与长期股权投资初
始投资成本之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
——与非同一控制下的企业合并，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始投资
成本。公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资， 区分个别财务报
表和合并财务报表进行相关会计处理：1) 在个别财务报表中，以购买日之前所持被购买方的股权
投资的账面价值与购买日新增投资成本之和，作为该项投资的初始投资成本；购买日之前持有的
被购买方的股权涉及其他综合收益的，在处置该项投资时将与其相关的其他综合收益转入当期投
资收益。2) 在合并财务报表中，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的
公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益； 购买日之前持有的被
购买方的股权涉及其他综合收益的，与其相关的其他综合收益转为购买日所属当期投资收益。
——除企业合并形成以外的：以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作
为投资成本。投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出；发行权
益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为投资成本；通过非货币性资
产交换（该项交换具有商业实质）取得的长期股权投资，其投资成本以该项投资的公允价值和应
支付的相关税费作为换入资产的成本；通过债务重组取得的长期股权投资，债权人将享有股份的
公允价值确认为对债务人的投资。
—后续计量及损益确认方法
对被投资单位能够实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对具有共同控制、重大影响的
长期股权投资，采用权益法核算。
——确定对被投资单位具有重大影响的依据
对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同
控制这些政策的制定的，认定为重大影响。
—减值测试方法及减值准备计提方法
对子公司、联营企业及合营企业的投资，在资产负债表日有客观证据表明其发生减值的，按
照账面价值高于可收回金额的差额计提相应的减值准备。
14. 投资性房地产
(1).如果采用成本计量模式的：
折旧或摊销方法
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—投资性房地产的确认标准：已出租的建筑物；已出租的土地使用权；已出租的投资性房地
产租赁期届满，因暂时空置但继续用于出租的，仍作为投资性房地产。
—初始计量方法：取得的投资性房地产，按照取得时的成本进行初始计量，外购投资性房地
产的成本，包括购买价款和可直接归属于该资产的相关税费；自行建造投资性房地产的成本，由
建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出构成；以其它方式取得的投资性房地产的
成本，适用相关会计准则的规定确认。
—后续计量方法：以成本模式计量，采用与固定资产和无形资产相同的方法计提折旧或进行
摊销。
—期末以成本模式计量的投资性房地产由于市价持续下跌等原因导致其可收回金额低于账面
价值的，按资产的实际价值低于账面价值的差额计提减值准备。
15. 固定资产
(1).确认条件
√适用 □不适用
—固定资产标准：
为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一年的有形资产。
—固定资产的分类为：管道沟槽、房屋及建筑物、构筑物及其他辅助设施、机器设备、运输
设备、电子及其它设备、钢管。
—固定资产计价：固定资产按实际成本计价。
—固定资产折旧：
――固定资产折旧根据固定资产的原值和预计可使用年限及估计的剩余价值按直线法计算。
――已计提减值准备的固定资产在计提折旧时，按照该项固定资产计提减值后的净额以及尚
可使用年限重新计算确定折旧率和折旧额。
(2).折旧方法
√适用 □不适用
类别 折旧方法 折旧年限（年） 残值率（%） 年折旧率（%）
管道沟槽 20 0-5 4.75-5
房屋及建筑物 33-40 0-5 2.38-3.03
构筑物及其他辅
20 0-5 4.75-5
助设施
机器设备 10 0-5 9.50-10
运输设备 8 0-5 11.88-12.50
电子及其他设备 5 0-5 19-20
钢管 40 0-5 2.38-2.5
－固定资产减值准备的计提
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公司于资产负债表日对固定资产逐项进行检查，如果由于市价持续下跌，或技术陈旧、损坏、
长期闲置等原因导致其可回收金额低于账面价值的，则按照其差额计提固定资产减值准备，固定
资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。可收回金额根据资产的公允价值减去处置费
用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。资产未来现金流量的现值则按
照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行
折现后的金额加以确定。
16. 在建工程
√适用 □不适用
－在建工程的类别
公司在建工程分项目核算，包括建筑工程、安装工程、技术改造工程和大修理工程等。
－在建工程的计量
在建工程以实际成本计价，按照实际发生的支出确定其工程成本，工程达到预定可使用状态
前因进行试运转发生的净支出计入工程成本。工程达到预定可使用状态前所取得的试运转过程中
形成的、能够对外销售的产品，其发生的成本计入在建工程成本，销售或结转为产成品时，按实
际销售收入或者预计售价冲减在建工程成本。在建工程发生的借款费用，符合借款费用资本化条
件的，在所购建的固定资产达到预定可使用状态前，计入在建工程成本。
―在建工程结转为固定资产的时点
在建工程按各项工程所发生的实际支出核算，在达到预定可使用状态时转作固定资产。所建
造的固定资产已达到预定可使用状态，但尚未办理竣工决算手续的，自达到预定可使用状态之日
起，根据工程预算、造价或者工程实际成本等，按估计的价值转入固定资产，并计提固定资产的
折旧，待办理了竣工决算手续后再对原估计值进行调整。购建或者生产符合资本化条件的资产而
借入的专门借款或占用了一般借款发生的借款利息以及专门借款发生的辅助费用，在所购建或者
生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之前根据其发生额予以资本化。
－在建工程减值准备的确认标准、计提方法
期末对在建工程逐项进行检查，如果有证据表明，在建工程已经发生了减值，则计提减值准
备。在建工程减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
—BOT 项目的核算
——BOT 建设—经营—移交，是指政府通过契约授予投资者或经营者以一定期限的特许专营
权，许可其融资建设和经营特定的公用基础设施，并准许其通过向用户收取费用或出售产品以清
偿贷款，回收投资并赚取利润；特许权期限届满时，该基础设施无偿移交给政府。
BOT 项目按实际发生的项目建造支出确认建造成本，待项目竣工验收投入运营后转入无形资
产核算。
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17. 借款费用
√适用 □不适用
购建或者生产符合资本化条件的资产而借入的专门借款或占用了一般借款发生的借款利息以
及专门借款发生的辅助费用，在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可
销售状态之前，根据其资本化率计算的发生额予以资本化。除此以外的其它借款费用在发生时计
入当期损益。符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预
定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。同时满足下列条件时，借款
费用开始资本化：（1）资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产
而以支付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；（2）借款费用已经发生；（3）
为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息
费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后
的金额确定为应予以资本化的费用。
为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用了一般借款的，公司根据累计资产支出超过专
门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本
化的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。
符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续超过 3 个月
的，暂停借款费用的资本化。在中断期间发生的借款费用确认为费用，计入当期损益，直至资产
的购建或者生产活动重新开始。如果中断是所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可
使用或者可销售状态必要的程序，借款费用继续资本化。
购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，停止借款费用资本
化。
18. 无形资产
(1). 计价方法、使用寿命、减值测试
√适用 □不适用
－无形资产的确定标准和分类
无形资产是指公司拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产，包括土地使用权、
特许经营权、非专利技术及软件等。
—无形资产计价：
——外购无形资产的成本，按使该项资产达到预定用途所发生的实际支出计价。
——内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益，开发阶段的支出，能够符
合资本化条件的，确认为无形资产成本。
——投资者投入的无形资产，按照投资合同或协议约定的价值作为成本，但合同或协议约定
价值不公允的除外。
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——接受债务人以非现金资产抵偿债务方式取得的无形资产，或以应收债权换入无形资产的，
按换入无形资产的公允价值入账。
——非货币性交易投入的无形资产，以该项无形资产的公允价值和应支付的相关税费作为入
账成本。
——接受捐赠的无形资产，捐赠方提供了有关凭据的，按凭据上标明的金额加上应支付的相
关税费计价；捐赠方没有提供有关凭据的，如果同类或类似无形资产存在活跃市场的，按同类或
类似无形资产的市场价格估计的金额，加上应支付的相关税费，作为实际成本；如果同类或类似
无形资产不存在活跃市场的，按接受捐赠的无形资产的预计未来现金流量现值，作为实际成本；
自行开发并按法律程序申请取得的无形资产，按依法取得时发生的注册费，聘请律师费等费用，
作为实际成本。
——以建设经营移交方式（BOT）取得的项目特许经营权，按实际发生的项目建造支出确认成
本。
——以受托经营移交方式（TOT）取得的项目特许经营权，按特许经营权支出确认成本。
—无形资产摊销：使用寿命有限的无形资产，在估计该使用寿命的年限内按直线法摊销；无
法预见无形资产为公司带来未来经济利益的期限的，视为使用寿命不确定的无形资产，使用寿命
不确定的无形资产不进行摊销。BOT 及 TOT 项目特许经营权摊销期限按照受托经营期限或者所建
资产可使用寿命确定。
(2). 内部研究开发支出会计政策
√适用 □不适用
—公司内部研究开发项目开发阶段的支出满足资本化的条件：
——从技术上来讲，完成该无形资产以使其能够使用或出售具有可行性。
——具有完成该无形资产并使用或出售的意图。
——无形资产产生未来经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场
或无形资产自身存在市场；无形资产将在内部使用时，证明其有用性。
——有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或
出售该无形资产。
——归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠计量。
19. 长期待摊费用
√适用 □不适用
长期待摊费用按照实际发生额入账，为取得期限在 1 年以上的融资而发生的服务费摊销方法如下：
类别 摊销方法 摊销年限
融资服务费 直线法 取得的长期借款合同期限
其他项目采用直线法在受益期或规定的摊销年限内摊销。
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长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益的，将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入
当期损益。
20. 预计负债
√适用 □不适用
公司发生与或有事项相关的义务并同时符合以下条件时，在资产负债表中确认为预计负债：
（1）该义务是公司承担的现时义务；（2）该义务的履行很可能导致经济利益流出企业；（3）该
义务的金额能够可靠地计量。
在资产负债表日，考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素，按照履行
相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行计量。
如果清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方补偿的，补偿金额在基本确定能够收到
时，作为资产单独确认，且确认的补偿金额不超过预计负债的账面价值。
21. 收入
√适用 □不适用
—销售商品收入的确认方法：
当下列条件同时满足时，确认商品销售收入：
——公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；
——公司既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施控制；
——与交易相关的经济利益能够流入公司；
——相关的收入和成本能够可靠地计量。
公司供水业务收入根据营业部门统计的实际销售数量，按照物价部门核定的销售单价计算确
认。
公司固废处理业务中的售电收入在所属各项目公司垃圾焚烧产生的热能转为电力后，经传输
到各地区或省级电网公司控制或所有的电网时即确认收入。
公司燃气业务收入中的管道天然气收入根据营业部门统计的实际销售数量，按照物价部门核
定的销售单价计算确认；液化石油气以送达至用户，与用户确认的送气量及约定的销售单价计算
确认收入。
—提供劳务收入的确认方法：
在提供劳务交易的结果能够可靠估计的情况下，公司于资产负债表日按完工百分比法确认相
关的劳务收入。如提供劳务交易的结果不能够可靠估计且已经发生的劳务成本预计能够得到补偿
的，按已经发生的劳务成本金额确认收入，并按相同金额结转成本；发生的劳务成本预计不能够
全部得到补偿的，按能够得到补偿的劳务成本金额确认收入，并按已经发生的劳务成本作为当期
费用；发生的劳务成本预计全部不能够得到补偿，应按已经发生的劳务成本作为当期费用，不确
认收入。
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提供劳务交易的结果能够可靠估计是指：（1）收入金额能够可靠计量；（2）相关经济利益
很可能流入公司；（3）交易的完工进度能够可靠地确定；（4）交易已发生和将发生的成本能够
可靠计量。
公司污水处理业务收入和固废处理业务中的处置收入是根据与特许经营权授予方签订的特许
经营协议，按照实际结算处理量确认。供水及燃气工程安装业务收入以达到通水、通气条件为确
认收入的时点。
—提供他人使用公司资产取得收入的确认方法。
当下列条件同时满足时予以确认：
——与交易相关的经济利益能够流入公司；
——收入的金额能够可靠地计量。
22. 政府补助
政府补助是指公司从政府无偿取得货币性资产和非货币性资产，不包括政府作为所有者投入
的资本。政府补助分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。政府补助在能够满足政
府补助所附的条件，且能够收到时确认。
政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照
公允价值计量；公允价值不能够可靠取得的，按照名义金额计量。按照名义金额计量的政府补助，
直接计入当期损益。
(1)、与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法
√适用 □不适用
与资产相关的政府补助，确认为递延收益，并在相关资产的使用寿命内平均分配计入当期损
益。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关费用和损失的，确认为递延收益，并在确
认相关费用的期间计入当期损益；用于补偿已经发生的相关费用和损失的，直接计入当期损益。
(2)、与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法
√适用 □不适用
已确认的政府补助需要返还时，存在相关递延收益余额的，冲减相关递延收益账面余额，超
出部分计入当期损益；不存在相关递延收益的，直接计入当期损益。
23. 递延所得税资产/递延所得税负债
√适用 □不适用
－递延所得税资产
——本公司以未来期间很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由
可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产。但是同时具有下列特征的交易中因资产或负债的初始
确认所产生的递延所得税资产不予确认：
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———该项交易或事项不属于企业合并；
———交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)。
——本公司对与子公司、联营公司及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列
条件的，确认相应的递延所得税资产：
———暂时性差异在可预见的未来可能转回；
———未来很可能获得用来抵扣暂时性差异的应纳税所得额。
——本公司对于能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，以很可能获得用来抵扣，可抵
扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。
－递延所得税负债，除下列情况产生的递延所得税负债以外，本公司确认所有应纳税暂时性
差异产生的递延所得税负债：
——商誉的初始确认；
——同时满足具有下列特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：
———该项交易不是企业合并；
———交易或事项发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）。
——本公司对与子公司、联营公司及合营企业投资产生相关的应纳税暂时性差异，同时满足
下列条件的：
———投资企业能够控制暂时性差异的转回的时间；
———该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。
24. 租赁
(1)、经营租赁的会计处理方法
□适用 √不适用
(2)、融资租赁的会计处理方法
√适用 □不适用
公司将资产转让给融资租赁专门机构后再原物租回，根据协议条款判断转让资产是否满足收
入确认条件。如转让资产回租属于融资交易，则本公司不确认销售收入。公司在承租开始日，将
取得的转让价款扣除履约风险（保证）金（将用于抵付最后到期的租金）后作为长期应付款的入
账价值，采用实际利率法在融资租赁付款期内计入财务费用。
25. 其他重要的会计政策和会计估计
√适用 □不适用
（1）所得税的会计处理方法
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2017 年半年度报告
所得税的会计处理采用资产负债表债务法核算。资产负债表日，公司按照可抵扣暂时性差异与适
用所得税税率计算的结果，确认递延所得税资产及相应的递延所得税收益；按照应纳税暂时性差
异与适用所得税税率计算的结果，确认递延所得税负债及相应的递延所得税费用。
（2）利润分配
根据公司章程，公司的税后净利润按下列顺序分配：
—弥补以前年度的亏损；
—提取 10%法定盈余公积；
—提取任意公积金；
—支付股东股利。
26. 重要会计政策和会计估计的变更
(1)、重要会计政策变更
√适用 □不适用
其他说明
本报告期内公司会计政策变更的内容和原因：根据财政部 2017 年 6 月 12 日发布的《企业会
计准则第 16 号－政府补助》（财会（2017）15 号），公司对 2017 年 1 月 1 存在的政府补助采用
未来适用法处理，对 2017 年 1 月 1 日至本准则施行之日之间新增的政府补助根据本准则进行调整。
对 2017 年 1-6 月财务报表累计影响为：“其他收益”科目增加约 1,917.74 万元，“营业外收入”
科目减少约 1,917.74 万元。
(2)、重要会计估计变更
□适用 √不适用
六、税项
1. 主要税种及税率
主要税种及税率情况
√适用 □不适用
税种 计税依据 税率
增值税
—销项税 3%、5%、6%、11%、13%、17% 水费 3%、检测、送瓶、服务收入、
设计审图收入 6%，安装工程收入
3%、11%，租金收入 5%、11%，运
输收入 11%，销售天然气和液化
石油气收入 13%，销售电力及原
材料收入、维修收入 17%
—进项税 7%-17% 进货成本、运费、施工费等
营业税 3%，5% 安装、工程收入 3%，检测、租金、
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送瓶费、服务收入 5%（自 2016
年 5 月 1 日营改增后无此税种）
城市维护建设税 5%、7% 应纳营业税、增值税等流转税
教育费附加 3%、2% 应纳营业税、增值税等流转税
企业所得税 25% 应税所得额
存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明
□适用 √不适用
2. 税收优惠
√适用 □不适用
―税收优惠及批文
——增值税：根据财政部国家税务总局《资源综合利用产品和劳务增值税优惠目录》（财税
【2015】78 号），从 2015 年 7 月 1 日起，对使用垃圾以及利用垃圾发酵产生的沼气生产的电力、
热力在满足技术标准和相关条件后继续享受增值税即征即退 100%的政策。公司所属各项目公司电
力收入的增值税按照上述政策在取得税局认定审批后享受即征即退 100%的政策。
根据财政部国家税务总局 《关于调整完善资源综合利用产品及劳务增值税政策的通知》（财
税【2011】115 号），原对垃圾处理、污泥处理处置劳务免征增值税。根据财政部国家税务总局
《资源综合利用产品和劳务增值税优惠目录》（财税【2015】78 号），从 2015 年 7 月 1 日起，
对垃圾处理、污泥处理处置劳务享受增值税即征即退 70%的政策。公司所属各项目公司垃圾处理
收入和污泥处理收入的增值税按照上述政策在取得税局认定审批后享受增值税即征即退 70%的政
策。
――企业所得税：根据《中华人民共和国企业所得税法》及《中华人民共和国企业所得税法
实施条例》，符合条件的环境保护、节能节水项目，包括公共污水处理、公共垃圾处理、沼气综
合开发利用、节能减排技术改造、海水淡化等自项目取得第一笔生产经营收入所属纳税年度起，
第一年至第三年免征企业所得税，第四年至第六年减半征收企业所得税。公司各污水处理项目及
佛山市南海绿电再生能源有限公司以及创冠中国各项目公司按照上述政策享受所得税减免优惠。
七、合并财务报表项目注释
1、 货币资金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
库存现金 222,391.74 149,546.40
银行存款 1,100,714,411.28 1,164,089,048.06
其他货币资金 5,498,562.27 5,084,415.78
合计 1,106,435,365.29 1,169,323,010.24
其中：存放在境外的款
项总额
其他说明
—货币资金期末余额比期初余额减少 62,887,644.95 元，降幅为 5.38%。
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2017 年半年度报告
—截至 2017 年 6 月 30 日，公司货币资金不存在抵押、冻结，或有潜在收回风险的情形。
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2017 年半年度报告
2、 应收账款
(1). 应收账款分类披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 账面 账面
比例 计提比例
金额 比例(%) 金额 计提比例(%) 价值 金额 金额 价值
(%) (%)
单项金额重大并单独计
提坏账准备的应收账款
按信用风险特征组合计
438,716,390.78 100.00 14,961,804.18 3.41 423,754,586.60 276,870,536.51 100.00 14,961,804.18 5.40 261,908,732.33
提坏账准备的应收账款
单项金额不重大但单独
计提坏账准备的应收账
款
合计 438,716,390.78 / 14,961,804.18 / 423,754,586.60 276,870,536.51 / 14,961,804.18 / 261,908,732.33
—应收账款期末余额较期初增加 161,845,854.27 元，增幅为 61.79%，主要系固废业务部分外地新项目电力业务许可证办理进度影响电费及可再生
能源补贴回款、污水处理和餐厨垃圾处理业务政府结算进度延后。
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2017 年半年度报告
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄
应收账款 坏账准备 计提比例
1 年以内
其中：1 年以内分项
1 年以内 411,668,103.49 12,052,883.51 5.00
1 年以内小计 411,668,103.49 12,052,883.51 5.00
1至2年 25,847,862.67 2,067,829.01 8.00
2至3年 232,298.97 23,229.90 10.00
3至4年 144,335.16 28,867.03 20.00
4至5年 69,591.53 34,795.77 50.00
5 年以上 754,198.96 754,198.96 100.00
合计 438,716,390.78 14,961,804.18 3.41
(2). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：
√适用 □不适用
单位名称 期末余额 账龄 占应收账款总 坏账准备期末余
额的比例(%) 额
福建省电力有限公司泉州电业局 58,695,468.55 1 年以内 13.38 2,934,773.43
国网冀北电力有限公司 51,610,801.52 1 年以内 11.76 2,580,540.08
国网湖北省电力公司 38,197,191.81 1 年以内 8.71 1,909,859.59
广东电网有限责任公司佛山供电局 22,897,732.00 1 年以内 5.22 1,144,886.60
国网福建省电力有限公司福州电业局 22,266,719.76 1 年以内 5.08 1,113,335.99
合计 193,667,913.64 / 44.14 9,683,395.69
3、 预付款项
(1). 预付款项按账龄列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账龄
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内 34,007,766.92 63.70 13,692,019.25 61.26
1至2年 17,437,524.50 32.66 7,144,612.87 31.96
2至3年 1,472,081.98 2.76 1,052,719.20 4.71
3 年以上 474,009.95 0.89 463,009.95 2.07
合计 53,391,383.35 100.00 22,352,361.27 100.00
(2). 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况：
√适用 □不适用
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单位名称 与本公司关 金额 预付时间 未结算原因
系
无锡雪浪环境科技股份有限公司 2014 年、2015 尚未达到验
非关联方 12,629,380.00
年、2017 年 收条件
无锡市华星东方电力环保科技有限
非关联方 4,076,000.00 2017 年 4 月 尚未到货
公司
江苏中环电气有限公司 2016 年 9 月
非关联方 3,336,019.20 尚未到货
-2017 年 3 月
佛山威立雅垃圾填埋处理有限公司 预付垃圾填
非关联方 3,122,848.41 2017 年 6 月
埋费
中国石化销售有限公司广东佛山石
非关联方 1,857,884.84 2017 年 5－6 月 预付油款
油分公司
合计 -- 25,022,132.45
其他说明
√适用 □不适用
—预付账款期末余额较期初余额增加 31,039,022.08 元，增幅 138.86%；主要原因系固废工
程预付款项增加。
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2017 年半年度报告
4、 其他应收款
(1). 其他应收款分类披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 账面 账面
计提比例 计提比例
金额 比例(%) 金额 价值 金额 比例(%) 金额 价值
(%) (%)
单项金额重大并单
独计提坏账准备的 33,441,298.62 45.11 33,441,298.62 25,762,307.19 35.26 25,762,307.19
其他应收款
按信用风险特征组
合计提坏账准备的 40,693,537.14 54.89 15,531,090.89 38.17 25,162,446.25 47,307,589.51 64.74 15,803,298.94 33.41 31,504,290.57
其他应收款
单项金额不重大但
单独计提坏账准备
的其他应收款
合计 74,134,835.76 / 15,531,090.89 / 58,603,744.87 73,069,896.70 / 15,803,298.94 / 57,266,597.76
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2017 年半年度报告
期末单项金额重大并单项计提坏帐准备的其他应收款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
其他应收款
其他应收款 坏账准备 计提比例 计提理由
（按单位）
创冠环保（香港）有限公司 33,441,298.62 可全额收回,故不计提坏账准备
合计 33,441,298.62 / /
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄 其他应收款 坏账准备 计提比例
1 年以内
其中：1 年以内分项
1 年以内 9,597,661.08 1,073,298.73 5.00
1 年以内小计 9,597,661.08 1,073,298.73 5.00
1至2年 3,389,157.67 271,132.61 8.00
2至3年 7,694,359.50 769,435.95 10.00
3至4年 2,042,805.50 408,561.10 20.00
4至5年 9,921,781.78 4,960,890.89 50.00
5 年以上 8,047,771.61 8,047,771.61 100.00
合计 40,693,537.14 15,531,090.89 38.17
(2). 其他应收款按款项性质分类情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
押金保证金 32,667,013.99 32,637,664.12
备用金 3,070,538.82 2,421,023.19
往来及代垫费用 31,978,053.52 36,535,247.98
保险理赔款 1,776.00 254,950.00
其他 6,417,453.43 1,221,011.41
合计 74,134,835.76 73,069,896.70
(3). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占其他应收款期
坏账准备
单位名称 款项的性质 期末余额 账龄 末余额合计数的
期末余额
比例(%)
创冠环保（香港）有
往来款 33,441,298.62 1 年以内 45.11
限公司
贵阳市城管局 投标保证金 8,000,000.00 4-5 年 10.79 4,000,000.00
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2017 年半年度报告
佛山市南海区大沥
镇水头社区居民委 保证金 5,000,000.00 2-3 年 6.74 500,000.00
员会
佛山市南海区环境
代垫款 3,677,808.60 2-5 年 4.96 2,795,904.26
运输和城市管理局
哈尔滨市劳动保障
押金保证金 1,679,481.00 1 年以内 2.27 83,974.05
监察局
合计 / 51,798,588.22 / 69.87 7,379,878.31
5、 存货
(1). 存货分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目 跌价准 跌价准
账面余额 账面价值 账面余额 账面价值
备 备
原材料 64,535,751.08 64,535,751.08 56,607,114.19 56,607,114.19
低值易耗
品
库存商品 1,271,865.03 1,271,865.03 1,581,162.57 1,581,162.57
工程施工 102,519,863.63 102,519,863.63 164,765,325.26 164,765,325.26
合计 168,327,479.74 168,327,479.74 222,953,602.02 222,953,602.02
(2). 期末建造合同形成的已完工未结算资产情况：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 余额
累计已发生成本 193,546,919.31
累计已确认毛利
减：预计损失
已办理结算的金额 91,027,055.68
建造合同形成的已完工未结算资产 102,519,863.63
其他说明
√适用 □不适用
—公司于期末对存货进行全面清查，未发现由于遭受毁损、陈旧过时或可变现净值低于账面
成本等原因而需计提跌价准备的情形，故不计提存货跌价准备。
—截至 2017 年 6 月 30 日，公司存货期末余额中不含借款费用资本化金额。
6、 一年内到期的非流动资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
一年内到期的长期待摊费用 463,480.28 1,145,762.82
一年内到期的长期应收款 4,154,654.52 4,154,654.52
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2017 年半年度报告
合计 4,618,134.80 5,300,417.34
7、 其他流动资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
待抵扣进项税 66,671,697.91 62,269,110.63
预缴税金 2,525,049.82 3,673,608.99
合计 69,196,747.73 65,942,719.62
其他说明
—期末公司将预计能够于下后期抵扣的待抵扣增值税进项税重分类至“其他流动资产”。
8、 可供出售金融资产
(1). 可供出售金融资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目 减值准 减值准
账面余额 账面价值 账面余额 账面价值
备 备
可供出售债务工具：
可供出售权益工具：
按公允价值计量的
按成本计量的 19,272,571.26 19,272,571.26 19,272,571.26 19,272,571.26
合计 19,272,571.26 19,272,571.26 19,272,571.26 19,272,571.26
(2). 期末按成本计量的可供出售金融资产
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
账面余额 减值准备 在被投
本期
被投资 资单位
现金
单位 本期 本期 本期 本期 持股比
期初 期末 期初 期末 红利
增加 减少 增加 减少 例(%)
广东发展银行
9,272,571.26 9,272,571.26
北京易二零壹号环
境投资中心(有限 10,000,000.00 10,000,000.00 12.5
合伙)
合计 19,272,571.26 19,272,571.26 /
9、 长期应收款
(1) 长期应收款情况：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额 折现率
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2017 年半年度报告
坏账 坏账 区间
账面余额 账面价值 账面余额 账面价值
准备 准备
九江明净污水处理厂
39,786,776.36 39,786,776.36 40,484,773.32 40,484,773.32 8.25%
污水收集系统项目
丹灶镇城区污水处理
9,965,807.56 9,965,807.56 10,647,140.89 10,647,140.89 8.25%
项目污水收集系统
合计 49,752,583.92 49,752,583.92 51,131,914.21 51,131,914.21 /
其他说明
√适用 □不适用
—公司与佛山市南海区九江镇人民政府签订《佛山市南海区九江明净污水处理厂污水收集系
统项目委托管理（建设）协议书》，由公司下属佛山市南海区九江镇净蓝污水处理有限公司负责九
江污水收集系统项目的投资建设，建成后移交佛山市南海区九江镇人民政府，投资成本及回报由
九江镇政府分 20 年向公司支付。
—公司与佛山市南海区丹灶镇人民政府签订《佛山市南海区丹灶镇城区污水处理项目污水收
集系统投资、建设、移交》协议，由公司下属佛山市南海区丹灶镇污水处理有限公司负责丹灶镇
城区污水处理项目污水收集系统的投资建设，建成后移交佛山市南海区丹灶镇政府，投资成本及
回报由丹灶镇政府分 15 年向公司支付。
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2017 年半年度报告
10、 长期股权投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增减变动 减值准
期初 期末
被投资单位 减少 权益法下确认的 其他综合 其他权 宣告发放现金股 计提减 其 备期末
余额 追加投资 余额
投资 投资损益 收益调整 益变动 利或利润 值准备 他 余额
一、合营企业
佛山市西江供水 45,193,364.56 -8,196,870.94 36,996,493.62
有限公司
小计 45,193,364.56 -8,196,870.94 36,996,493.62
二、联营企业
贵阳京环环保有 26,423,164.16 4,440,932.43 -5,832,000.00 25,032,096.59
限公司
广东顺控环境投 89,831,809.28 209,802,664.49 -282,408.12 299,352,065.65
资有限公司
小计 116,254,973.44 209,802,664.49 4,158,524.31 0.00 -5,832,000.00 324,384,162.24
合计 161,448,338.00 209,802,664.49 -4,038,346.63 0.00 -5,832,000.00 361,380,655.86
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2017 年半年度报告
11、 投资性房地产
投资性房地产计量模式
(1). 采用成本计量模式的投资性房地产
单位：元 币种：人民币
项目 房屋、建筑物 土地使用权 在建工程 合计
一、账面原值
1.期初余额 32,547,831.93 32,547,831.93
2.本期增加金额
（1）外购
（2）存货\固定资产\在
建工程转入
（3）企业合并增加
3.本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出
4.期末余额 32,547,831.93 32,547,831.93
二、累计折旧和累计摊销
1.期初余额 13,917,898.37 13,917,898.37
2.本期增加金额 466,476.56 466,476.56
（1）计提或摊销 466,476.56 466,476.56
3.本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出
4.期末余额 14,384,374.93 14,384,374.93
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
（1）计提
3、本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 18,163,457.00 18,163,457.00
2.期初账面价值 18,629,933.56 18,629,933.56
其他说明
√适用 □不适用
—截至 2017 年 6 月 30 日，公司投资性房地产不存在资产受限情况。
—公司于期末对各项投资性房地产进行检查，未发现由于遭受毁损而不具备生产能力和转让价值、
长期闲置或技术落后受淘汰等原因而需计减值价准备的情形，故不计提投资性房地产减值准备。
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2017 年半年度报告
12、 固定资产
(1). 固定资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
构筑物及其他 电子及其他设
项目 管道沟槽 房屋及建筑物 机器设备 运输工具 钢管 合计
辅助设施 备
一、账面原值：
1.期初余额 1,637,230,790.61 401,223,130.67 738,372,489.92 156,654,096.28 56,201,182.91 151,138,573.34 1,697,904,259.23 4,838,724,522.96
2.本期增加金额 8,013,057.68 12,029,214.86 3,013,636.61 4,281,389.11 3,754,795.12 1,502,499.91 32,594,593.29
（1）购置 0.00 0.00 1,153,513.10 4,281,389.11 3,754,795.12 9,189,697.33
（2）在建工程转入 8,013,057.68 12,029,214.86 1,860,123.51 1,502,499.91 23,404,895.96
（3）企业合并增加
（4）其他增加
3.本期减少金额 890,911.45 1,146,839.63 1,579,908.79 3,617,659.87
（1）处置或报废 890,911.45 1,146,839.63 1,579,908.79 3,617,659.87
（2）其他减少
4.期末余额 1,644,352,936.84 401,223,130.67 750,401,704.78 158,520,893.26 60,482,572.02 153,313,459.67 1,699,406,759.14 4,867,701,456.38
二、累计折旧
1.期初余额 544,143,769.96 112,449,234.25 224,570,948.95 64,799,106.91 33,307,583.18 111,464,496.99 323,200,799.83 1,413,935,940.07
2.本期增加金额 56,440,438.19 7,777,267.94 19,652,701.37 6,822,056.79 2,534,305.21 7,004,861.29 28,296,079.46 128,527,710.25
（1）计提 56,440,438.19 7,777,267.94 19,652,701.37 6,822,056.79 2,534,305.21 7,004,861.29 28,296,079.46 128,527,710.25
（2）外购增加 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
（3）企业合并增加 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
3.本期减少金额 44,523.11 0.00 0.00 970,511.87 0.00 1,489,773.55 0.00 2,504,808.53
（1）处置或报废 44,523.11 0.00 0.00 970,511.87 0.00 1,489,773.55 0.00 2,504,808.53
（2）其他减少 0.00
4.期末余额 600,539,685.04 120,226,502.19 244,223,650.32 70,650,651.83 35,841,888.39 116,979,584.73 351,496,879.29 1,539,958,841.79
三、减值准备
1.期初余额 244,296.80 0.00 0.00 0.00 0.00 16,625.44 0.00 260,922.24
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2017 年半年度报告
2.本期增加金额 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
（1）计提 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
（2）企业合并增加 0.00
3.本期减少金额 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
（1）处置或报废 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
（2）其他减少 0.00
4.期末余额 244,296.80 0.00 0.00 0.00 0.00 16,625.44 0.00 260,922.24
四、账面价值
1.期末账面价值 1,043,568,955.00 280,996,628.48 506,178,054.46 87,870,241.43 24,640,683.63 36,317,249.50 1,347,909,879.85 3,327,481,692.35
2.期初账面价值 1,092,842,723.85 288,773,896.42 513,801,540.97 91,854,989.37 22,893,599.73 39,657,450.91 1,374,703,459.40 3,424,527,660.65
(2). 暂时闲置的固定资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 账面原值 累计折旧 减值准备 账面价值 备注
管道沟槽 306,705.40 62,408.60 244,296.80 不适用
电子及其他设备 23,000.00 6,374.56 16,625.44 不适用
13、 在建工程
(1). 在建工程情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
固废工程 567,840,345.63 567,840,345.63 677,750,033.92 677,750,033.92
燃气工程 54,111,442.65 54,111,442.65 39,967,819.06 39,967,819.06
供水工程 167,474,059.57 167,474,059.57 142,806,964.45 142,806,964.45
污水工程 70,827,338.56 70,827,338.56 51,233,165.00 51,233,165.00
瀚蓝广场 356,464,679.68 356,464,679.68 344,291,104.38 344,291,104.38
合计 1,216,717,866.09 1,216,717,866.09 1,256,049,086.81 1,256,049,086.81
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2017 年半年度报告
—在建工程期末余额较期初余额减少了 39,331,220.72 元，降幅为 3.13%,主要系主要是黄石二期垃圾发电项目、绿电一厂改扩建项目和绿电餐厨项目
完工转出所致。
—截至 2017 年 6 月 30 日，公司在建工程不存在资产受限情况。
—公司于期末对各项建工程进行检查，未发现因长期停建而需计提减值准备的情形，故未计提在建工程减值准备。
(2). 重要在建工程项目本期变动情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期
工程累计 本期利息
期初 本期转入固定资 其他 期末 工程进 利息资本化累 其中：本期利
项目名称 预算数 本期增加金额 投入占预 资本化率 资金来源
余额 产金额 减少 余额 度 计金额 息资本化金额
算比例(%) (%)
金额
燃气市政管工程 86,111,017.80 34,266,913.98 11,732,808.28 7,002,266.20 38,997,456.06 53.42 53.42% 其他
大连一期垃圾发 金融机构贷
540,732,400.00 227,654,933.04 152,411,294.18 380,066,227.22 70.38 95.00% 18,176,961.86 7,487,328.67 4.9-5.10
电项目 款及其他
黄石二期垃圾发 其他
127,000,000.00 103,783,897.04 19,281,669.22 123,065,566.26 96.90 100.00%
电项目
绿电一厂改扩建 金融机构贷
779,000,000.00 39,983,982.38 6,752,483.25 44,121,159.18 2,615,306.45 99.50 100.00% 45,169,142.29 5.145
项目 款及其他
绿电餐厨项目 金融机构贷
190,830,000.00 184,413,747.19 14,617,721.29 198,702,102.91 329,365.57 105.00 100.00% 18,304,809.63 1,570,707.04 4.72-4.92
款及其他
里水大石厂污水 其他
49,924,601.85 32,383,981.36 387,229.79 32,771,211.15 65.64 99.00%
厂一期
瀚蓝广场 843,560,000.00 344,291,104.38 12,173,575.30 356,464,679.68 42.26 65.5% 其他
大沥工业废水厂 34,250,084.89 12,667,011.39 20,078,047.32 32,745,058.71 95.61 95.00% 268,770.81 268,770.81 4.75 其他
哈尔滨餐厨项目 153,800,000.00 77,150,339.02 20,297,553.12 97,447,892.14 63.36 89.24% 其他
九江水厂至沙头 其他
68,722,433.51 65,761,909.24 7,637,467.34 73,399,376.58 106.81 99.00%
供水管道工程
廊坊污水站二期 48,169,000.00 19,224,242.03 19,224,242.03 43.15 100% 其他
牡丹江瑞嘉项目 121,634,500.00 5,795,501.59 4,829,738.54 10,625,240.13 8.74 9.63% 其他
合计 3,043,734,038.05 1,147,377,562.64 270,199,587.63 372,891,094.55 1,044,686,055.72 / / 81,919,684.59 9,326,806.52 / /
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2017 年半年度报告
14、 工程物资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
专用材料 5,114,378.18 4,419,443.88
专用设备 19,787.86 19,285.11
合计 5,134,166.04 4,438,728.99
其他说明：
—截至 2017 年 6 月 30 日，公司工程物资不存在资产受限情况。
—公司于期末对工程物资进行全面清查，未发现由于遭受毁损、陈旧过时或市价低于成本等
原因而需计提跌价准备的情形，故不计提工程物资跌价准备。
15、 无形资产
(1). 无形资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 土地使用权 供水经营权 特许经营权 软件使用权 合计
一、账面原值
1.期初余额 252,473,723.34 37,000,000.00 7,117,977,849.54 5,632,514.44 7,413,084,087.32
2.本期增加金额 0.00 0.00 363,849,019.72 640,735.91 364,489,755.63
(1)购置 0.00 0.00 0.00 640,735.91 640,735.91
(2)内部研发 0.00
(3)企业合并增加 0.00
(4)在建工程转入 363,849,019.72 363,849,019.72
3.本期减少金额
(1)处置
(2)其他减少
4.期末余额 252,473,723.34 37,000,000.00 7,481,826,869.26 6,273,250.35 7,777,573,842.95
二、累计摊销
1.期初余额 37,205,809.49 15,691,666.92 1,330,500,168.28 2,207,232.22 1,385,604,876.91
2.本期增加金额 2,792,870.09 916,666.68 156,581,208.37 415,060.65 160,705,805.79
（1）计提 2,792,870.09 916,666.68 156,581,208.37 415,060.65 160,705,805.79
（2）企业合并增
加
3.本期减少金额
(1)处置
(2)其他减少
4.期末余额 39,998,679.58 16,608,333.60 1,487,081,376.65 2,622,292.87 1,546,310,682.70
三、减值准备
1.期初余额
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2017 年半年度报告
2.本期增加金额
（1）计提
（2）企业合并增
加
3.本期减少金额
(1)处置
(2)其他减少
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 212,475,043.76 20,391,666.40 5,994,745,492.61 3,650,957.48 6,231,263,160.25
2.期初账面价值 215,267,913.85 21,308,333.08 5,787,477,681.26 3,425,282.22 6,027,479,210.41
其他说明：
√适用 □不适用
——无形资产软件使用权本期增加主要系燃气发展和创冠公司增加软件使用权所致。
——无形资产特许经营权本期增加数主要系子公司创冠黄石二期垃圾发电项目 BOT 特许经营
权、绿电一厂改扩建项目和绿电餐厨项目完工转入所致。
——公司于期末对各项无形资产进行检查，未发现因现有无形资产超出法定使用期限和在报
告期内市价持续下跌而需计提减值准备的情形，故不计提无形资产减值准备。
16、 商誉
(1). 商誉账面原值
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增加 本期减少
被投资单位名称或
期初余额 企业合并形 期末余额
形成商誉的事项 其他增加 处置 其他减少
成的
创冠环保（中国）有
327,125,219.17 327,125,219.17
限公司
合计 327,125,219.17 327,125,219.17
17、 长期待摊费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加金额 本期摊销金额 其他减少金额 期末余额
改良维护工程 33,830,807.21 4,934,737.34 4,916,670.01 118,649.89 33,730,224.65
融资服务费 20,026,709.13 0.00 2,520,087.54 0.00 17,506,621.59
土地租金 2,266,037.93 0.00 24,765.42 0.00 2,241,272.51
合计 56,123,554.27 4,934,737.34 7,461,522.97 118,649.89 53,478,118.75
其他说明：
—长期待摊费用本期增加主要系本期增加供水改良维护工程。
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2017 年半年度报告
—长期待摊费用本期其他减少数主要系将剩余摊销年限在 1 年以内的长期待摊费用转到一年
内到期的非流动资产核算。
18、 递延所得税资产/ 递延所得税负债
(1). 未经抵销的递延所得税资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目 可抵扣暂时性差 递延所得税 可抵扣暂时性差 递延所得税
异 资产 异 资产
资产减值准备 19,279,354.86 3,832,411.88 19,279,354.86 3,832,411.88
工资发放与计提差异 19,615,971.96 4,903,992.99 3,878,162.52 969,540.63
可抵扣亏损 99,714,212.46 24,928,553.11 110,647,111.11 23,951,061.68
资产大修 7,567,697.98 1,891,924.50 7,567,697.98 1,891,924.50
政府补助 6,713,026.91 1,678,256.73 7,902,165.71 1,469,139.89
抵消无形资产土地入账
66,347,384.32 16,521,615.52 67,010,748.24 16,752,687.06
差异
合计 219,237,648.49 53,756,754.73 216,285,240.42 48,866,765.64
(2). 未经抵销的递延所得税负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
应纳税暂时性差 递延所得税 应纳税暂时性差 递延所得税
异 负债 异 负债
非同一控制企业合并
212,229,818.28 53,057,454.57 216,901,785.12 54,225,446.28
资产评估增值
可供出售金融资产公
允价值变动
长期资产折旧摊销年
347,287,230.24 86,821,807.56 381,125,551.61 92,376,051.75
限差异
会计与税法确认收入
126,106,547.60 31,526,636.90 41,948,556.93 9,447,644.14
的时间差
合计 685,623,596.12 171,405,899.03 639,975,893.66 156,049,142.17
其他说明：
√适用 □不适用
—非同一控制企业合并资产评估增值差异系 2014 年合并创冠中国时确认合并日资产评估增
值额而引起的暂时性差异，现在 BOT 项目特许经营期间摊销增值额，转出对应的递延所得税负债
1,167,991.71 元。
—长期资产折旧摊销年限差异系创冠中国所属项目公司的无形资产-特许经营权会计与税务
摊销年限差异而引起的暂时性差异。
—会计与税法确认收入引起的暂时性差异系创冠中国所属项目公司的垃圾发电收入的部分会
计与税务确认时点不同而引起的暂时性差异。
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2017 年半年度报告
19、 其他非流动资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
预付工程及设备款 50,294,631.72 50,831,476.36
预付股权转让款 23,200,000.00 21,700,000.00
合计 73,494,631.72 72,531,476.36
20、 应付票据
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
种类 期末余额 期初余额
银行承兑汇票 0.00 4,750,000.00
合计 0.00 4,750,000.00
本期末已到期未支付的应付票据总额为 0 元。
21、 应付账款
(1). 应付账款列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付账款 948,295,583.02 1,027,086,675.72
合计 948,295,583.02 1,027,086,675.72
(2). 账龄超过 1 年的重要应付账款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 未偿还或结转的原因
暂估未付的供水整合资产收购款 108,555,069.55 未结算完成
浙江省二建建设集团有限公司 27,030,133.71 工程未结算
日本三菱重工环境.化学工程株式会社 20,407,462.52 工程未结算
广州自来水专业建安有限公司 17,364,556.62 工程未结算
日本三菱株式会社 16,656,083.00 工程未结算
佛山市南海区里水镇人民政府 16,000,000.00 BOT 工程未完工
中国能源建设集团广东火电工程总公司 12,070,131.11 工程未结算
东莞市建工集团有限公司 11,988,148.62 工程未结算
广州市市政工程维修处 10,396,990.11 工程未结算
广东省基础工程公司 8,771,737.44 工程未结算
杭州新世纪能源环保工程股份有限公司 8,622,643.36 工程未完工结算
普拉克环保系统（北京）有限公司 8,554,446.00 工程未完工结算
合计 266,417,402.04 /
22、 预收款项
(1). 预收账款项列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
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项目 期末余额 期初余额
预收款项 248,081,275.04 248,683,516.87
合计 248,081,275.04 248,683,516.87
其他说明
√适用 □不适用
—账年龄超过 1 年的重要预收款项合计 55,030,114.56 元,主要是未结算工程款。
23、 应付职工薪酬
(1).应付职工薪酬列示：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、短期薪酬 116,261,061.27 229,811,293.41 255,391,075.99 90,681,278.69
二、离职后福利-设定提存计划 48,031.65 13,638,055.11 11,705,037.24 1,981,049.52
三、辞退福利
四、一年内到期的其他福利
合计 116,309,092.92 243,449,348.52 267,096,113.23 92,662,328.21
(2).短期薪酬列示：
√适用 □不适用
单位：元 币种:人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、工资、奖金、津贴和补贴 114,704,094.19 189,830,788.09 215,579,845.50 88,955,036.78
二、职工福利费 127,847.85 17,108,512.98 17,199,439.63 36,921.20
三、社会保险费 4,111.55 6,769,652.20 6,771,674.97 2,088.78
其中：医疗保险费 1,802.50 5,806,005.79 5,807,808.29 0.00
工伤保险费 2,180.25 502,531.67 502,702.24 2,009.68
生育保险费 128.80 461,114.74 461,164.44 79.10
四、住房公积金 143,692.00 13,707,703.57 13,422,082.30 429,313.27
五、工会经费和职工教育经费 1,281,315.68 2,394,636.57 2,418,033.59 1,257,918.66
六、短期带薪缺勤 0.00 0.00
七、短期利润分享计划 0.00 0.00
合计 116,261,061.27 229,811,293.41 255,391,075.99 90,681,278.69
(3).设定提存计划列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
1、基本养老保险 45,668.63 11,278,658.55 11,274,796.15 49,531.03
2、失业保险费 2,363.02 406,246.68 408,609.70 0.00
3、企业年金缴费 0.00 1,953,149.88 21,631.39 1,931,518.49
合计 48,031.65 13,638,055.11 11,705,037.24 1,981,049.52
24、 应交税费
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
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2017 年半年度报告
项目 期末余额 期初余额
增值税 22,423,696.97 25,702,713.90
营业税 329,254.24
城市维护建设税 1,278,255.99 1,575,731.45
企业所得税 59,191,248.53 66,074,111.07
房产税 1,481,277.64 2,783,549.10
土地使用税 2,701,321.35 5,704,808.94
个人所得税 958,461.11 513,335.03
教育费附加 625,516.89 742,976.04
地方教育附加 289,742.88 372,375.59
堤围防护费 1,025.60 1,025.60
其他税费 249,574.13 104,009.25
合计 89,200,121.09 103,903,890.21
其他说明：
—本报告期各项税金执行的税率及税收优惠政策详见附注六。
—应交税费期末余额较期初余额减少 14,703,769.12 元，主要系应交企业所得税、
增值税、房产税和土地使用税减少。
25、 应付利息
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
长期借款应付利息 2,729,463.78 3,166,372.66
公司债券应付利息 20,933,352.34 5,598,630.11
长期应付款应付利息 1,856,177.73 1,933,847.16
合计 25,518,993.85 10,698,849.93
其他说明：
√适用 □不适用
—应付利息期末余额较期初余额增加了 14,820,143.92 元，增幅为 138.52%；主要原因系公司
是计提债券利息尚未支付，因此导致期末公司债券应付利息余额增加。
26、 应付股利
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付股利 153,252,803.60 600,000.00
合计 153,252,803.60 600,000.00
其他说明：
— 截 至 2017 年 6 月 30 日 ， 应 付 股 利 系 公 司 2016 年 度 利 润 分 配 方 案 的 现 金 股 利
153,252,803.60 元尚未支付。
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2017 年半年度报告
27、 其他应付款
(1). 按款项性质列示其他应付款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
股权转让款 229,700,000.00 302,653,337.51
押金保证金 165,781,834.68 157,050,990.35
水资源费 18,827,496.12 19,004,468.94
代收及往来款 93,121,387.45 87,845,418.10
未付费用等其他 98,790,036.18 67,867,012.87
合计 606,220,754.43 634,421,227.77
其他说明
√适用 □不适用
—其他应付款期末余额较期初余额减少 28,200,473.34 元,降幅为 4.45%；主要系燃气公司和
固废投资公司应付股权转让款减少。
—账龄超过 1 年的重要其他应付款合计 316,721,630.03 元,主要是应付创冠环保(香港)有限
公司股权转让款以及项目工程保证金,工程未完工。
28、 1 年内到期的非流动负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
1 年内到期的长期借款 625,651,795.00 846,401,908.00
1 年内到期的长期应付款 42,847,447.49 58,561,826.38
1 年内到期的长期应付职工薪酬 363,550.00 758,850.00
1 年内到期的应付债券 0.00 0.00
合计 668,862,792.49 905,722,584.38
29、 其他流动负债
其他流动负债情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
待转销项税额 20,500,911.04 11,727,135.51
合计 20,500,911.04 11,727,135.51
—其他流动负债期末余额较期初余额增加 8,773,775.53 元,增幅为 74.82%；主要系固废业务
待转销项税额增加。
30、 长期借款
(1). 长期借款分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
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2017 年半年度报告
质押、保证借款 762,850,000.00 835,753,679.00
质押、抵押借款 36,000,000.00
质押借款 881,390,000.00 947,660,000.00
保证借款 313,334,734.69 298,656,431.60
信用借款 697,423,330.88 114,250,000.00
合计 2,654,998,065.57 2,232,320,110.60
长期借款分类的说明：
——质押借款：质押物为各 BOT 项目的污水处理费收费权、垃圾处理费收费权、垃圾发电收
费权、创冠中国 100%股权、成功环保 100%股权及樵南水务 60%股权。
——保证借款：保证人为本公司、创冠中国及其关联方，详见附注十二、关联方及关联方交
易和附注十四、承诺及或有事项。
其他说明，包括利率区间：
√适用 □不适用
长期借款利率区间为：4.41%-5.40%
31、 应付债券
(1). 应付债券
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
公司债券 993,941,039.02 993,241,039.00
合计 993,941,039.02 993,241,039.00
(2). 应付债券的增减变动：（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
债券 发行 债券 发行 期初 本期 按面值计提利 本期 期末
面值 溢折价摊销
名称 日期 期限 金额 余额 发行 息 偿还 余额
公司债券 1,000,000,000.00 2016.10.26 5 年 1,000,000,000.00 993,241,039.00 15,334,722.23 700,000.02 993,941,039.02
合计 / / / 1,000,000,000.00 993,241,039.00 15,334,722.23 700,000.02 993,941,039.02
其他说明：
√适用 □不适用
—公司对该应付债券交易费用采用实际利率法，按摊余成本对其进行后续计量。
32、 长期应付款
(1). 按款项性质列示长期应付款：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 期末余额
售后租回形成融资租赁 211,653,747.41 227,036,696.86
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2017 年半年度报告
33、 长期应付职工薪酬
√适用 □不适用
(1) 长期应付职工薪酬表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
一、离职后福利-设定受益计划净负债 17,700,669.54 17,700,669.54
二、辞退福利
三、其他长期福利
合计 17,700,669.54 17,700,669.54
(2) 设定受益计划变动情况
设定受益计划义务现值：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
一、期初余额 17,700,669.54 14,695,802.37
二、计入当期损益的设定受益成本
1.当期服务成本
2.过去服务成本
3.结算利得（损失以“－”表示）
4、利息净额
三、计入其他综合收益的设定收益成
本
1.精算利得（损失以“－”表示）
四、其他变动
1.结算时支付的对价
2.已支付的福利
五、期末余额 17,700,669.54 14,695,802.37
设定受益计划净负债（净资产）
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
一、期初余额 17,700,669.54 14,695,802.37
二、计入当期损益的设定受益成本
三、计入其他综合收益的设定收益成
本
四、其他变动
五、期末余额 17,700,669.54 14,695,802.37
设定受益计划的内容及与之相关风险、对公司未来现金流量、时间和不确定性的影响说明：
√适用 □不适用
设定受益计划系燃气发展员工福利计划，涵盖部分现有退休人员及在职员工（正式退休后）
的退休福利计划，该计划主要涉及利率风险及福利水平增长风险，其中利率风险指计算计划福利
义务现值时所采用的折现率的选取依据是中国国债收益率，国债收益率的下降会产生精算损失；
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2017 年半年度报告
福利水平增长风险指计算计划福利义务现值时所采用的各项福利增长率假设的选取依据是各项福
利的历史增长率水平和公司管理层对各项福利增长率的长期预期，若实际福利增长率水平高于精
算假设，会产生精算损失。
设定受益计划重大精算假设及敏感性分析结果说明
√适用 □不适用
设定受益计划重大精算假设：
精算假设 确定标准
折现率 同期国债市场利率
离职率 0%
福利增长率 0%
死亡率 按照广东省统计局公布的最新的人口平均寿命确定福利终止时间
正式退休年龄 男：干部—60 岁 工人—60 岁 女：干部—55 岁 工人—50 岁
敏感性分析结果说明：
精算假设 对计划福利义务现值的影响（元） 对计划福利义务现值的影（%）
折现率+0.25% -7,556.12 -0.05
折现率-0.25% 7,523.74 0.05
34、 递延收益
递延收益情况
√适用 □不适用
单位：元 币种人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 形成原因
政府补助 1,042,903,041.22 18,068,200.00 31,859,743.49 1,029,111,497.73 见注释
合计 1,042,903,041.22 18,068,200.00 31,859,743.49 1,029,111,497.73 /
涉及政府补助的项目：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
负债项目 期初余额 本期新增补助 本期计入营业 其他变动 期末余额 与资产相关/与
金额 外收入金额 收益相关
新桂城水厂迁移补偿 864,869,390.89 19,041,620.46 845,827,770.43 与资产相关
省实验室专项补助 1,478,200.00 1,478,200.00 与收益相关
供水管道迁改、改造工程
49,391,905.57 188,159.82 49,203,745.75 与资产相关
补助
福清边坡工程补助 4,051,212.32 93,131.28 3,958,081.04 与资产相关
建阳飞灰仓库补助款 765,000.00 135,000.00 630,000.00 与资产相关
黄石 2012 年能源建设项
目省预算内固资定产投资 500,000.00 500,000.00 与资产相关
计划
黄石下达城镇污水垃圾处
理设施及污水管网工程项 12,426,666.75 319,999.98 12,106,666.77 与资产相关
目 2010 年第一批中央预
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2017 年半年度报告
算内投资计划
绿电污泥处置项目的竞争
性资金以及污泥项目节能 1,368,125.00 41,250.00 1,326,875.00 与资产相关
专项资金
绿电“贵广铁路南广线罗
与收益及资产相
村段”拆迁及工人工资补 4,345,690.65 88,687.56 4,257,003.09
关
偿款
绿电“处置市政污泥关键
技术与设备研发项目”补 400,000.00 400,000.00 0.00 与收益相关
助
绿电“餐厨废弃物资源化
利用和无害化处理试点工 18,000,000.00 641,025.64 17,358,974.36 与资产相关
作项目”补助
绿电一厂改扩建项目贴息
9,249,999.96 16,590,000.00 10,910,868.75 14,929,131.21 与资产相关
资金
美佳污水东南污水厂改
53,505,050.08 53,505,050.08 与资产相关
（迁）建项目补偿款
牡丹江餐厨废弃物收运处
6,000,000.00 6,000,000.00 与资产相关
理 BOT 工程项目
瑞曼迪斯扶持欧洲重点招
100,000.00 100,000.00 与资产相关
商项目落户资金
哈尔滨节能专项资金 400,000.00 400,000.00 与资产相关
哈尔滨关于预拨餐厨废弃
物资源化利用和无害化试 11,530,000.00 11,530,000.00 与资产相关
点城市补助资金
哈尔滨餐厨废弃物资源化
利用和无害化处理项目补 6,000,000.00 6,000,000.00 与资产相关
助资金
合计 1,042,903,041.22 18,068,200.00 31,859,743.49 1,029,111,497.73 /
其他说明：
√适用 □不适用
——公司于 2017 年 1 月收和 6 月分别收到佛山市南海区经济和科技促进局拨付的 2015 年和
2016 年省财政研究开发补助专项资金共计 1,478,200.00 元，将按专项项目进度进行摊销。
——公司子公司南海绿电 2017 年 3 月收到一厂改扩建项目 2016 年度贴息资金 1,659 万元。
作为与资产相关的政府补助，在资产使用寿命内平均分配。截至 2017 年 6 月 30 日，递延收益余
额 14,929,131.21 元。
35、 股本
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本次变动增减（+、一）
期初余额 发行 公积金 期末余额
送股 其他 小计
新股 转股
股份总数 766,264,018.00 766,264,018.00
36、 资本公积
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
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2017 年半年度报告
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
资本溢价（股本溢价） 1,734,553,937.41 1,734,553,937.41
其他资本公积 3,589,700.59 3,589,700.59
合计 1,738,143,638.00 1,738,143,638.00
37、 专项储备
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
安全生产费 37,243,500.76 3,512,874.00 2,954,346.70 37,802,028.06
合计 37,243,500.76 3,512,874.00 2,954,346.70 37,802,028.06
其他说明：
专项储备系子公司燃气发展的安全生产费。
38、 盈余公积
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
法定盈余公积 292,526,398.65 292,526,398.65
任意盈余公积 92,382,381.09 92,382,381.09
合计 384,908,779.74 384,908,779.74
39、 未分配利润
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期 上期
调整前上期末未分配利润 1,897,686,102.72 1,481,112,906.26
调整期初未分配利润合计数（调增+，
调减－）
调整后期初未分配利润 1,897,686,102.72 1,481,112,906.26
加：本期归属于母公司所有者的净利 314,288,553.39 261,856,683.24
润
减：提取法定盈余公积
提取任意盈余公积
应付普通股股利 153,252,803.60 76,626,401.80
期末未分配利润 2,058,721,852.51 1,666,343,187.70
2017 年 6 月 29 日，公司 2016 年年度股东大会审议通过 2016 年度利润分配方案：以公司总股本
股为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利 2.0 元（含税），共派发现金红利 153,252,803.60
元。
40、 营业收入和营业成本
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
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2017 年半年度报告
主营业务 1,844,371,513.15 1,298,075,018.72 1,675,965,812.09 1,109,470,285.96
其他业务 117,664,724.10 53,390,627.73 48,367,376.91 28,241,529.42
合计 1,962,036,237.25 1,351,465,646.45 1,724,333,189.00 1,137,711,815.38
41、 税金及附加
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
营业税 90,336.55 2,194,238.32
城市维护建设税 6,793,905.69 6,092,782.37
教育费附加 2,973,807.71 2,577,943.70
地方教育附加 1,961,996.02 1,712,625.42
房产税 3,629,508.87
土地使用税 2,282,929.96
堤围防护费 1,397.17
车船使用税 126,842.36
印花税 883,180.42
合计 18,743,904.75 12,577,589.81
其他说明：
—税金及附加本期发生额较上期增加了 6,166,314.94 元，增幅为 49.03%；主要系原管理费
用列支的税费自上年 5 月开始变为在税金及附加科目列支、营业收入增加后增值税对应的附加税
增加所致。
42、 销售费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
工资薪酬 26,062,735.93 22,522,184.84
车辆使用费 616,459.80 524,205.87
租赁费 792,122.87 756,986.85
维修保养费 364,433.35 778,880.65
办公费 641,102.58 494,513.11
业务招待费 369,541.10 259,779.79
水电费 212,756.05 225,237.66
服装费 212,945.32 3,629.96
其他 2,811,209.46 2,074,407.32
合计 32,083,306.46 27,639,826.05
43、 管理费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
工资薪酬 37,766,472.80 26,940,910.81
会务费 1,041,776.43 827,880.84
租赁费 4,423,874.17 3,740,668.61
83 / 108
2017 年半年度报告
住房公积金 4,038,650.89 3,583,484.10
业务费 3,928,865.37 3,756,594.05
折旧及摊销 8,845,138.51 8,125,400.10
社会保险 4,299,848.03 3,495,901.49
运费 2,712,787.19 2,581,918.65
办公费 1,761,097.71 5,686,878.15
电费 911,449.50 1,018,581.30
咨询顾问费 1,750,611.97 4,134,832.04
职工教育经费 1,085,870.32 2,550,752.19
工会经费 1,456,879.47 1,139,922.25
税金 821,997.41 6,885,249.29
差旅费 2,185,468.54 1,623,703.67
堤围费 476,255.06
董事会费 458,189.71 359,264.62
职工福利费 4,229,954.24 4,145,960.79
技术科研费 14,405,083.99 18,289,471.24
物料消耗 612,569.75 521,007.91
修理费 608,306.67 407,959.56
其他 11,752,813.58 9,417,713.21
财产保险费 1,232,985.03 1,471,620.71
合计 110,330,691.28 111,181,930.64
其他说明：
—管理费用本期发生额较上期减少了 851,239.36 元，降幅为 0.77%；主要系技术科研费减少。
44、 财务费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
利息支出 94,977,717.08 120,420,974.35
利息收入 -7,749,545.82 -10,486,433.59
手续费支出 1,236,060.77 944,310.27
汇兑损益 96.08 166,237.78
合计 88,464,328.11 111,045,088.81
其他说明：
—财务费用本期发生额较上期减少 22,580,760.70 元，降幅为 20.33%；主要系提前归还部分
贷款以及发行公司债利率较低使得总体融资成本下降。
45、 资产减值损失
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
一、坏账损失 -272,208.05
二、存货跌价损失
三、可供出售金融资产减值损失
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2017 年半年度报告
四、持有至到期投资减值损失
五、长期股权投资减值损失
六、投资性房地产减值损失
七、固定资产减值损失
八、工程物资减值损失
九、在建工程减值损失
十、生产性生物资产减值损失
十一、油气资产减值损失
十二、无形资产减值损失
十三、商誉减值损失
十四、其他
合计 -272,208.05
46、 营业外收入
营业外收入情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
计入当期非经常性损益
项目 本期发生额 上期发生额
的金额
非流动资产处置利得 46,442.87 16,894.08
合计
其中：固定资产处置 46,442.87 16,778.08
利得
政府补助 22,146,620.98 2,561,642.87
滞纳金收入 13,677.18 75,160.24
代收污水处理费手续 1,233,183.58 1,551,299.40
费
增值税即征即退 11,438,097.94
桂城水厂迁移补偿 19,041,620.46 15,452,435.40
其他 14,736,550.86 15,355,358.72
合计 57,218,095.93 46,450,888.65
—营业外收入本期发生额较上期增加了 10,767,207.28 元，增幅为 23.18%；主要系增加政府补助
和桂城水厂迁移补偿款。
计入当期损益的政府补助
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
补助项目 本期发生金额 上期发生金额 与资产相关/与收益相关
创冠公司土地使用税退税补贴 198,270.00 与收益相关
创冠公司节能减排专项补助 1,700,000.00 与收益相关
创冠公司飞灰项目补贴 6,395,000.00 135,000.00 与收益相关
创冠公司工程项目补贴 413,131.26 413,131.26 与资产相关
佛山市政府财政国库支付中心 2017
24,100.00 与收益相关
年度省价格监测信息采集补助资金
农村饮用水增值税减免额 1,618,717.95 1,265,267.24 与收益相关
绿电污泥项目资产性补偿摊销 41,250.00 41,250.00 与资产相关
一厂改项目贴息资金 10,910,868.75 250,000.02 与资产相关
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2017 年半年度报告
重点污染源自动监控系统建设费补助 85,680.00 43,200.00 与收益相关
罗村站办公楼拆迁补偿款 37,322.67 与资产相关
绿电“贵广铁路南广线罗村段”拆迁
88,687.56 与资产相关
及工人工资补偿款
绿电“餐厨废弃物资源化利用和无害
641,025.64 与资产相关
化处理试点工作项目”补助
九江水司海寿村过河供水管工程政府
100,000.02 100,000.02 与资产相关
补助
九江水司教育路北延线自来水管工程
7,938.18 7,938.18 与资产相关
政府补助
九江水司龙高公路供水管网政府补助 41,544.00 41,544.00 与资产相关
九江水司九江大道-太和庄段改造工
4,744.38 4,744.38 与资产相关
程自来水管工程政府补助
九江水司海寿岛给水管迁改工程政府
1,010.10 1,010.10 与资产相关
补助
九江水司进港路自来水管拆迁工程政
9,958.14 与资产相关
府补助
九江大道河清二村回迁户主管工程政
4,301.76 4,301.76 与资产相关
府补助
西岸庆云大道南延线供水管道回迁工
2,812.44 2,812.44 与收益相关
程补偿
朗沙路改造工程沿江南路扩建 DN500
9,697.68 9,697.68 与资产相关
管拆迁补偿款
北湖二路扩建工程（桂丹路-机场路西
6,153.12 6,153.12 与资产相关
延线段）改造 DN200 管拆迁补偿款
经济促进局支付扶持奖励金 40,000.00 与收益相关
合计 22,146,620.98 2,561,642.87 /
47、 营业外支出
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
计入当期非经常性损益
项目 本期发生额 上期发生额
的金额
非流动资产处置损失合计 126,576.57 202,407.29
其中：固定资产处置损失 126,576.57 202,407.29
对外捐赠 590,975.91 162,691.97
罚款支出 427,223.50 191,811.16
物资报废 88,005.86 85,058.72
税收滞纳金 9,886.80 16.84
其他 241,409.65 935,300.56
合计 1,484,078.29 1,577,286.54
48、 所得税费用
(1) 所得税费用表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
当期所得税费用 78,649,685.81 74,959,955.98
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2017 年半年度报告
递延所得税费用 13,233,017.97 7,603,624.64
合计 91,882,703.78 82,563,580.62
(2) 会计利润与所得税费用调整过程：
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
项目 本期发生额
利润总额 432,093,614.57
按法定/适用税率计算的所得税费用 108,023,403.64
子公司适用不同税率的影响 -21,866,679.14
调整以前期间所得税的影响 -705,747.63
不可抵扣的成本、费用和损失的影响 1,891,857.81
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差 4,320,537.92
异或可抵扣亏损的影响
其他影响 219,331.18
所得税费用 91,882,703.78
49、 现金流量表项目
(1). 收到的其他与经营活动有关的现金：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
利息收入 9,198,759.03 11,849,772.47
与收益相关的政府补助 9,150,094.84 2,020,858.86
往来净额等其他 79,808,939.16 43,193,225.33
合计 98,157,793.03 57,063,856.66
收到的其他与经营活动有关的现金说明：
－收到的其他与经营活动有关的现金本期发生额较上期增加了 41,093,936.37 元,增幅为
72.01%；主要系今年绿电收到贴息、创冠晋江收飞灰补贴以及母公司收污水退税款。
(2). 支付的其他与经营活动有关的现金：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
付现管理费用、销售费用 27,645,541.40 44,457,541.31
手续费支出 1,201,162.86 1,181,907.55
捐赠支出 590,975.91 162,691.97
其他 41,659,527.66 56,066,370.75
合计 71,097,207.83 101,868,511.58
支付的其他与经营活动有关的现金说明：
－支付的其他与经营活动有关的现金本期发生额较上期减少了 30,771,303.75 元，增幅为 30.21%；
主要系本年付现的管理费用、销售费用和支付的代收代付款减少。
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2017 年半年度报告
(3). 收到的其他与投资活动有关的现金
√适用 □不适用
单位：元 币种:人民币
项目 本期发生额 上期发生额
与资产相关的政府补助 218,661.04
工程保证金净收入 1,800,000.00 3,024,982.18
收创冠环保（香港）业绩补偿 13,612,116.60 13,286,900.00
收回金沙厂超额投资本金 3,783,200.00
其他 115,981.54 945,352.79
合计 15,528,098.14 21,259,096.01
收到的其他与投资活动有关的现金说明：
－收到的其他与投资活动有关的现金本期发生额较上期减少 5,730,997.87 元，降幅为 26.96%；
主要系去年同期收回金沙厂超额投资本金。
(4). 支付的其他与投资活动有关的现金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
工程保证金净支出 525,400.00
支付湖北凯程公司收购定金 1,500,000.00
其他 748,344.47 48,019.15
合计 2,248,344.47 573,419.15
(5). 支付的其他与筹资活动有关的现金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
支付股份发行费用及融资租赁手续费
南北联合清算分配剩余财产 8,013,179.25
合计 8,013,179.25
支付的其他与筹资活动有关的现金说明：
－支付的其他与筹资活动有关的现金本期发生额较上期增加了 8,013,179.25 元,增幅为 100%；
主经系今年南北联合清算分配剩余财产。
50、 现金流量表补充资料
(1) 现金流量表补充资料
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流
量：
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2017 年半年度报告
净利润 340,210,910.79 286,486,959.80
加：资产减值准备 -272,208.05
固定资产折旧、油气资产折耗、生产 128,994,186.81 102,632,755.77
性生物资产折旧
无形资产摊销 160,705,966.14 136,398,865.79
长期待摊费用摊销 7,461,522.97 10,993,172.27
处置固定资产、无形资产和其他长期 -27,573.00 46,464.50
资产的损失（收益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号 63,533.39 116,739.35
填列）
公允价值变动损失（收益以“－”号
填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 94,977,717.08 117,868,750.60
投资损失（收益以“－”号填列） 4,038,346.63
递延所得税资产减少（增加以“－” -4,889,989.09 1,302,692.18
号填列）
递延所得税负债增加（减少以“－” 15,356,756.86 4,670,252.27
号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列） 54,626,122.28 -1,525,519.27
经营性应收项目的减少（增加以 -165,200,314.58 -167,509,766.41
“－”号填列）
经营性应付项目的增加（减少以 -205,952,710.78 -33,578,746.86
“－”号填列）
其他 4,477,850.58 6,377,986.25
经营活动产生的现金流量净额 434,570,118.03 464,280,606.24
2．不涉及现金收支的重大投资和筹
资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 1,100,936,803.02 1,277,628,939.17
减：现金的期初余额 1,159,488,594.46 1,368,309,440.01
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -58,551,791.44 -90,680,500.84
(2) 现金和现金等价物的构成
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
一、现金 1,100,936,803.02 1,159,488,594.46
其中：库存现金 222,391.74 149,546.40
可随时用于支付的银行存款 1,100,714,411.28 1,159,339,048.06
可随时用于支付的其他货币资
金
可用于支付的存放中央银行款
项
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2017 年半年度报告
存放同业款项
拆放同业款项
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额 1,100,936,803.02 1,159,488,594.46
其中：母公司或集团内子公司使用
受限制的现金和现金等价物
其他说明：
√适用 □不适用
—期末使用受限超过三个月及其他不可随时变现的货币资金从现金及现金等价物中剔除，具体如
下：
项目 期末余额 期初余额
银行存款－民工工资保证金
其他货币资金 5,498,562.27 9,834,415.78
合计 5,498,562.27 9,834,415.78
51、 所有权或使用权受到限制的资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末账面价值 受限原因
货币资金 5,498,562.27 使用受限的保证金存款
应收账款 41,720,630.87 质押借款
无形资产 4,189,266,206.96 质押借款
长期股权投资 2,362,000,000.00 质押借款
合计 6,598,485,400.10 /
其他说明：
注：长期股权投资 2,362,000,000.00 元用于质押借款系本公司分别以本公司账面价值为
2,200,000,000.00 元的创冠中国 100%股权、子公司瀚蓝供水账面价值为 162,000,000.00 元的樵
南水务 60%股权质押取得并购借款。
52、 外币货币性项目
(1). 外币货币性项目：
√适用 □不适用
单位：元
期末折算人民币
项目 期末外币余额 折算汇率
余额
货币资金 4,056.54
其中：美元 590.72 6.7753 4,002.31
欧元 7.84 6.9170 54.23
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2017 年半年度报告
八、合并范围的变更
1、 非同一控制下企业合并
□适用 √不适用
2、 同一控制下企业合并
□适用 √不适用
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2017 年半年度报告
九、在其他主体中的权益
1、 在子公司中的权益
(1). 企业集团的构成
√适用 □不适用
子公司 持股比例(%) 取得
主要经营地 注册地 业务性质
名称 直接 间接 方式
佛山市南海瀚蓝环保投资有限公司 佛山南海 佛山南海 环保投资 100 100 投资取得
佛山市南海瀚蓝房地产有限公司 佛山南海 佛山南海 房地产 100 100 投资取得
佛山市南海燃气发展有限公司 佛山南海 佛山南海 燃气供应 70 70 同一控制下企业合并
创冠环保（中国）有限公司 福建、湖北 福建厦门 固废运营 100 100 非同一控制下企业合并
佛山市瀚成水环境治理有限公司 佛山南海 佛山南海 环境治理 100 100 投资取得
佛山市南海区官窑诚发市场经营有限公司 佛山南海 佛山南海 物业经营 100 100 投资取得
(2). 重要的非全资子公司
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
子公司名称 少数股东持股比例 本期归属于少数股东的损益 本期向少数股东宣告分派的股利 期末少数股东权益余额
佛山市南海燃气发展有限公司 30% 23,519,829.83 30,000,000.00 195,615,189.07
(3). 重要非全资子公司的主要财务信息
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
期末余额 期初余额
子公司名称
流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 非流动负债 负债合计 流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 非流动负债 负债合计
佛山市南海燃气发
32,129.59 95,652.71 127,782.30 51,135.22 1,770.07 52,905.29 32,601.12 95,987.20 128,588.32 49,772.38 1,770.07 51,542.45
展有限公司
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2017 年半年度报告
本期发生额 上期发生额
子公司名称 综合收益总 经营活动现金 经营活动现金
营业收入 净利润 营业收入 净利润 综合收益总额
额 流量 流量
佛山市南海燃气发展有
703,784,988.97 77,752,884.18 77,752,884.18 164,033,086.25 593,487,153.56 106,347,073.26 106,347,073.26 135,634,044.46
限公司
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2017 年半年度报告
十、与金融工具相关的风险
√适用 □不适用
本公司的主要金融工具包括货币资金、应收账款、应付账款、银行借款等，这些金融工具
主要与经营及融资相关，各项金融工具的详细情况详见本附注五相关项目，与这些金融工具相
关的风险，以及本公司为降低这些风险所采取的风险管理政策如下所述。 ―信用风险
信用风险是指金融工具的一方不履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。本公司主要
提供供水、污水处理、固废处理和燃气供应等服务，主要客户是政府和广大市民。公司提供的
产品和服务一般都是与广大市民生活息息相关，是生产和生活所必须，公司主要通过 BOT 合同
约定政府的付款义务，从总体看，公司面临的信用风险较低。
―利率风险
利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。
本公司面临的利率风险主要来源于银行借款。公司通过建立良好的银企关系，对授信额度、授
信品种以及授信期限进行合理的设计，保障银行授信额度充足，满足公司各类融资需求。同时
公司大部分银行借款的利率都约定了跟随基准利率的调整而调整，较为有效地防范了利率波动
带来的风险。
―流动性风险
流动风险，是指企业在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺
的风险。本公司的政策是确保拥有充足的现金以偿还到期债务。流动性风险由本公司的财务部
门集中统一管控。财务部门通过监控银行存款余额、以及对未来 6 个月现金流量的滚动预测，
确保公司在所有合理预测的情况下拥有充足的资金偿还债务。
十一、 公允价值的披露
本报告期内，公司无应按《企业会计准则第 39 号一一公允价值计量》所需披露的公允价值
计量的资产或负债。
十二、 关联方及关联交易
1、 本企业的母公司情况
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
母公司对本企业
注册 母公司对本企业
母公司名称 注册地 业务性质 的表决权比例
资本 的持股比例(%)
(%)
佛山市南海供水集团有限公 佛山市 供水、安装、 8,000 17.98 17.98
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2017 年半年度报告
司 南海区 工程设计等
佛山市 项目投资和管
广东南海控股投资有限公司 5,000 30.61 30.61
南海区 理
本企业最终控制方是佛山市南海区公有资产管理委员会。
其他说明：
广东南海控股投资有限公司通过持有佛山市南海供水集团有限公司 100%股权间接持有本公
司 17.98%股权，同时直接持有本公司 12.63%的股权，故直接加间接持有本公司股权比例和表决
权比例为 30.61%。
2、 本企业的子公司情况
本企业子公司的情况详见附注九。
3、 其他关联方情况
√适用 □不适用
其他关联方名称 其他关联方与本企业关系
佛山市南海燃气有限公司 母公司的控股子公司
佛山市南海城市建设投资有限公司 参股股东
创冠环保（香港）有限公司 参股股东
林积灿 其他
创冠环保(国际)有限公司 其他
创冠环保股份有限公司 其他
佛山市瑞兴能源发展有限公司 股东的子公司
佛山市南海裕泉自来水有限公司 股东的子公司
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2017 年半年度报告
4、 关联交易情况
(1). 关联租赁情况
本公司作为承租方：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
出租方名称 租赁资产种类 本期确认的租赁费 上期确认的租赁费
佛山市南海供水集团有限公司 办公楼 799,092.08 767,923.92
关联租赁情况说明
√适用 □不适用
———承租情况：
出租方名称 承租方名称 租赁资产种类 租赁起始日 租赁终止日 租赁费定价依据 本期租赁费 上期租赁费
佛山市南海燃气有限公司 燃气发展 办公楼 2014.1 2015.8 基于市场定价 184,278.08 312,000.00
佛山市南海燃气有限公司 燃气发展 各经营点 2016.1.1 2015.12.31 基于市场定价 41,828.57 37,721.15
佛山市南海燃气有限公司 燃气发展 运输工具 2016.1.1 2016.12.31 基于市场定价 0.00 24,000.00
合计 1,025,198.73 1,141,645.07
———出租情况：
出租方名称 承租方名称 房产/土地名称 租赁期限 免租期 租赁收益定价 本期租金收益 上期租金收益
依据
燃气发展 (注) 佛山市瑞兴能源发 南海市狮山区塘头村 2013.5.1-2033.4.30 2013.5.1-2 基于市场定价 69,874.05 146,340.00
展有限公司 “淡元”地段 014.06.30
燃气发展 佛山市瑞兴能源发 狮山镇桃园西路中段、 2013.3.1-2033.2.28 2013.3.1-2 基于市场定价 98,551.35 206,400.00
展有限公司 环保发电厂以南地段 013.8.31
燃气发展 (注) 佛山市瑞兴能源发 南海区丹灶镇“桂丹 2013.5.1-2033.4.30 2013.5.1- 基于市场定价
展有限公司 路仙岗饲料厂西”地 建设期
段
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2017 年半年度报告
燃气发展 佛山市瑞兴能源发 南海区三山港区唐地 2012.4.1-2027.3.30 基于市场定价 55,725.05 116,707.20
展有限公司 岗南海气库内
燃气发展 佛山市瑞兴能源发 宿舍 2014.4.1-2015.3.31 基于市场定价 3,184.86 2,379.60
展有限公司
合 计 227,335.31 471,826.80
注：2013 年 5 月，佛山市瑞兴能源发展有限公司与佛山市南海燃气发展有限公司签订关于“ 南海区丹灶镇“桂丹路仙岗饲料厂西”地段”的租赁
协议，约定免租期自 2013 年 5 月 1 日至 2013 年 10 月 31 日，佛山市瑞兴能源发展有限公司将在土地上建设加气库，由于尚未开始建设，佛山市南海燃
气发展有限公司尚未将上述用地交付给佛山市瑞兴能源发展有限公司使用，后于 2013 年 10 月签订《补充协议》约定将免租期延长至建设期，目前南海
区丹灶镇“桂丹路仙岗饲料厂西”地段尚未开始建设，故此未有租金发生。
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2017 年半年度报告
(2). 关联担保情况
关联担保情况说明
√适用 □不适用
担保是否已
担保方 被担保方 担保金额 担保起始日 担保到期日
经履行完毕
创冠环保（惠安）
林积灿 195,000,000.00 2013-12-6 2021-12-9 否
有限公司
创冠环保(国 创冠环保（黄石）
124,000,000.00 2009-7-17 2021-7-16 否
际)有限公司 有限公司
创冠环保(国
创冠环保（廊坊）
际)有限公司、 47,316,170.00 2010-9-26 2022-9-26 否
有限公司
林积灿
合计 366,316,170.00
(3). 关键管理人员报酬
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
关键管理人员报酬 6,019,200.00 3,919,575.75
5、 关联方应收应付款项
(1). 应收项目
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
期末余额 期初余额
项目名称 关联方
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
其他应收款 创冠环保（香港）有限公司 33,441,298.62 25,762,307.19
(2). 应付项目
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
项目名称 关联方 期末账面余额 期初账面余额
应付账款 佛山市瑞兴能源发展有限公司 68,747.13 54,955.53
预收款项 佛山市瑞兴能源发展有限公司 38,290.00
其他应付款 创冠环保(香港)有限公司 200,000,000.00 200,000,000.00
其他应付款 佛山市瑞兴能源发展有限公司 150,770.40 150,770.40
注：截至财务报告发出日，公司已累计支付创冠香港股权转让款 16.5 亿元，其中：发行股份
支付 7.5 亿元，支付现金对价 9 亿元，剩余 2 亿元待达到相关付款条件时再予支付。
十三、 承诺及或有事项
1、 重要承诺事项
本报告期内，不存在需要披露的重大承诺事项。
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2017 年半年度报告
2、 其他
√适用 □不适用
—对内担保
担保人 被担保人 担保金额 担保开始日 担保到期日 担保是否已经
履行完毕
本公司 佛山市南海区丹灶镇污水处理有限公司 515,625.00 提款日 2017/12/31 否
公司作为担保人为全资子公司佛山市南海丹灶镇污水处理有限公司向中国银行佛山南海支行
借款提供最高 1800 万元的信用担保，担保期限至 2017 年 12 月 31 日，保证人对借款人的担保债
务承担连带保证责任。佛山市南海丹灶镇污水处理有限公司以收费权作为质押，就该项担保与公
司签订了反担保质押合同。报告期内，担保余额为 515,625.00 元。
十四、 其他重要事项
1、 分部信息
(1). 公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因
√适用 □不适用
公司在内部管理上无报告分部。
2、 其他
√适用 □不适用
桂城水厂迁移补偿款部分到位情况
——公司于 2011 年 9 月 22 日与南海区人民政府签订《桂城水厂整体迁移协议书》，对公司
下属的桂城水厂进行整体迁移，南海区人民政府将对公司进行货币补偿，具体补偿款按实际发生
的费用计算。2012 年 3 月 8 日，公司与佛山市南海区土地储备中心签订《佛山市南海区国有土地
使用权收回协议书》，公司同意佛山市南海区土地储备中心有偿收回公司下属桂城水厂位于南海
区桂城石肯村民委员会“民海围”地段其中一宗土地使用权面积 90036.70 平方米，鉴于公司购买
狮山镇小塘“推猪岗”地块（用于建设南海新桂城水厂）土地使用权的价格为 34,390,000.00 元，
根据南府复[2012]53 号文的有关精神，收回上述土地使用权补偿费总额为人民币 34,390,000.00
元。该补偿费包括收回土地使用权补偿、地上建（构）筑物、地下埋藏物等一切补偿。同时双方
同意上述土地移交时间为桂城水厂迁移工程完成之后，桂城水厂迁移工程完成之前，公司可以无
偿使用该土地。2012 年公司收到前述补偿款项 34,390,000.00 元，公司于 2012 年冲减原桂城水
厂土地账面净值 20,835,899.72 元后，将余额 13,554,100.28 元作为与资产相关的政府补助。
2015 年 9 月，公司与佛山市南海区土地储备中心签订《桂城水厂搬迁重置补偿补充协议》约
定可按已完工程评估值 80%预付补偿款共计 978,533,163.00 元，扣除已支付的 34,390,000.00 元
后剩余待支付 944,143,163.00 元分期支付，2015 年、2016 年分别收到 514,143,163.00 元和
430,000,000.00 元。公司将收到的补偿款 978,533,163.00 元扣除搬迁费用及资产报废损失金额
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2017 年半年度报告
41,652,194.95 元及搬迁费用 398,022.88 元后按新桂城水厂资产折旧进度综合分摊计入营业外收
入，2015 确认了 9-12 月摊销收益共计 12,694,413.64 元计入营业外收入,2016 年摊销收益
38,083,240.92 元计入营业外收入,2017 年 1-6 月摊销收益 19,041,620.46 元计入营业外收入。由
于新桂城水厂部分辅助工程及部分管网仍在建设中，迁移补偿款总额尚未最终确定。
已签 BOT 和 PPP 特许经营协议待建项目情况
—孝感市垃圾焚烧发电厂项目
2010 年 4 月，公司全资子公司创冠环保（孝感）有限公司（以下简称“创冠孝感”）与孝感
市城市管理局签署了《孝感市生活垃圾焚烧发电厂 BOT 项目特许经营权协议》。由创冠孝感按合
同约定投资建设运营一座设计处理能力为 1050 吨/日，一期建设规模为 700 吨/日的垃圾焚烧发电
厂。截至报告日，由于项目选址发生变化，该项目暂时停工。
—贵阳市生活垃圾焚烧发电 BOT 特许经营项目
2013 年 5 月，本公司与贵州省贵阳市城市管理局签署了《贵阳市生活垃圾焚烧发电 BOT 特许
经营项目特许经营协议》。由创冠环保（中国）有限公司设立项目公司投资建设运营一座设计处
理能力为日处理生活垃圾 2000 吨的垃圾焚烧发电厂，特许经营期为 30 年（含建设期）。截至报
告日，贵阳市生活垃圾焚烧发电 BOT 特许经营项目由于选址原因而尚未实施。
—开平市固废综合处理中心一期一阶段 PPP 特许经营项目
2017 年 5 月,本公司与开平市环境卫生管理处、广东耀南建筑工程有限公司共同签署了《开
平市固废综合处理中心一期一阶段 PPP 项目合同》。由佛山市瀚蓝固废处理投资有限公司按合同
约定设立项目公司投资建设立运营一座日处理能力为 900 吨/日，一期一阶段规模为 600 吨/日的
垃圾焚烧发电厂（配套建设规模 200M3/d 的渗滤液处理中心和库容 75 万立方的填埋厂），特许经
营期为 28 年（自合同生效日起）。截止报告日，该项目处于环评阶段。
拟运营项目情况
—大连金州新区生活垃圾焚烧处理项目
2012 年 7 月，本公司与大连金州新区城市管理与行政执法局签署了大连金州新区生活垃圾焚
烧处理项目（一期）BOT 项目法人招标文件附件的《特许经营协议》。由本公司设立项目公司创
冠环保（大连）有限公司投资建设运营一座设计处理能力为日处理生活垃圾 1000 吨的垃圾焚烧发
电厂。特许经营期为 27 年（含建设期），特许经营期内，垃圾处理价格为 78 元/吨，可按合同约
定进行调整。2015 年 9 月 23 日，项目开工建设，截至报告日，项目已基本完工，预计将于 2017
年 8 月开始试运行。
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2017 年半年度报告
十五、 母公司财务报表主要项目注释
1、 应收账款
(1). 应收账款分类披露：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类 账面 账面
计提比例 计提比例
金额 比例(%) 金额 价值 金额 比例(%) 金额 价值
(%) (%)
单项金额重大并单独计提坏
账准备的应收账款
按信用风险特征组合计提坏
1,996,523.19 100.00 623,364.68 31.22 1,373,158.51 5,879,322.59 100.00 623,364.68 10.60 5,255,957.91
账准备的应收账款
单项金额不重大但单独计提
坏账准备的应收账款
合计 1,996,523.19 / 623,364.68 / 1,373,158.51 5,879,322.59 / 623,364.68 / 5,255,957.91
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄
应收账款 坏账准备 计提比例
1 年以内 1,372,469.99 121,628.06 5.00
其中：1 年以内分项 1,372,469.99 121,628.06 5.00
1 年以内小计 1,372,469.99 121,628.06 5.00
1至2年 56,412.11 4,512.97 8.00
2至3年 23,096.97 2,309.70 10.00
3至4年 30,590.51 6,118.10 20.00
4至5年 50,315.53 25,157.77 50.00
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2017 年半年度报告
5 年以上 463,638.08 463,638.08 100.00
合计 1,996,523.19 623,364.68
(2). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：
√适用 □不适用
单位名称 期末余额 账龄 占应收账款总额的比例(%) 坏账准备期末余额
佛山市南海区万科乐恒置业有限公司 36,732.15 1 年以内 1.81 1,836.61
佛山南海万达广场有限公司 27,457.15 1 年以内 1.38 1,372.86
佛山市南海区豪基物业管理有限公司 23,480.95 1 年以内 1.18 1,174.05
佛山市粤腾投资有限公司 22,106.35 1 年以内 1.11 1,105.32
佛山市南海区恒艺物业管理有限公司 21,314.75 5 年以上 1.07 21,314.75
合计 131,091.35 6.57 26,803.58
2、 其他应收款
(1). 其他应收款分类披露：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 账面 账面
计提比例 计提比
金额 比例(%) 金额 价值 金额 比例(%) 金额 价值
(%) 例(%)
单项金额重大并单独
计提坏账准备的其他
应收款
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2017 年半年度报告
按信用风险特征组合
计提坏账准备的其他 481,721,307.91 100.00 2,637,802.79 0.55 479,083,505.12 324,283,385.75 100.00 2,637,802.79 0.81 321,645,582.96
应收款
单项金额不重大但单
独计提坏账准备的其
他应收款
合计 481,721,307.91 / 2,637,802.79 / 479,083,505.12 324,283,385.75 / 2,637,802.79 / 321,645,582.96
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄
其他应收款 坏账准备 计提比例
1 年以内 731,496.75 110,499.46 5.00
其中：1 年以内分项 731,496.75 110,499.46 5.00
1 年以内小计 731,496.75 110,499.46 5.00
1至2年 2,891,200.00 231,296.00 8.00
2至3年 5,608,880.00 560,888.00 10.00
3至4年 560,000.00 112,000.00 20.00
4至5年 720,000.00 360,000.00 50.00
5 年以上 1,263,119.33 1,263,119.33 100.00
合计 11,774,696.08 2,637,802.79
(2). 其他应收款按款项性质分类情况
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
往来款 469,946,611.83 310,771,367.83
个人备用金 805,880.00 825,880.00
押金及保证金 10,701,600.00 12,440,000.00
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2017 年半年度报告
其他 267,216.08 246,137.92
合计 481,721,307.91 324,283,385.75
(3). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占其他应收款期末余额 坏账准备
单位名称 款项的性质 期末余额 账龄
合计数的比例(%) 期末余额
佛山市南海瀚蓝房地产有限公司 往来款 232,503,828.95 1-3 年 48.27
佛山市南海燃气发展有限公司 往来款 50,010,000.00 1 年以内 10.38
佛山市南海区里水污水处理有限公司 往来款 42,731,016.67 1-2 年 8.87
创冠环保（黄石）有限公司 往来款 40,106,333.33 1 年以内 8.33
佛山市南海区九江镇净蓝污水处理有限公司 往来款 30,000,000.00 1 年以内 6.23
合计 / 395,351,178.95 82.08
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2017 年半年度报告
3、 长期股权投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
对子公司投资 5,432,516,832.56 5,432,516,832.56 4,986,516,832.56 4,986,516,832.56
合计 5,432,516,832.56 5,432,516,832.56 4,986,516,832.56 4,986,516,832.56
(1) 对子公司投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期计 减值准
被投资单位 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 提减值 备期末
准备 余额
佛山市南海瀚蓝环保
1,744,470,000.00 296,000,000.00 2,040,470,000.00
投资有限公司
佛山市南海瀚蓝房地
280,000,000.00 280,000,000.00
产有限公司
佛山市南海燃气发展
730,141,649.56 730,141,649.56
有限公司
创冠环保（中国）有限
2,135,000,000.00 65,000,000.00 2,200,000,000.00
公司
佛山市南海区官窑诚
96,905,183.00 96,905,183.00
发市场经营有限公司
佛山市瀚诚水环境治
180,923,837.25 95,923,837.25 85,000,000.00
理有限公司
合计 4,986,516,832.56 541,923,837.25 95,923,837.25 5,432,516,832.56
4、 营业收入和营业成本：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 285,409,256.47 171,419,002.76 277,658,290.43 183,060,613.88
其他业务 16,167,984.23 11,358,395.93 11,650,478.74 8,404,760.28
合计 301,577,240.70 182,777,398.69 289,308,769.17 191,465,374.16
5、 投资收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益 70,000,000.00
权益法核算的长期股权投资收益
合计 70,000,000.00
十六、 补充资料
1、 当期非经常性损益明细表
√适用 □不适用
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2017 年半年度报告
单位：元 币种：人民币
项目 金额 说明
非流动资产处置损益 -80,133.70 详见附注七、46 和 47
越权审批或无正式批准文件的税收返还、
减免
计入当期损益的政府补助（与企业业务密
切相关，按照国家统一标准定额或定量享 22,146,620.98 详见附注七、46
受的政府补助除外）
计入当期损益的对非金融企业收取的资金
占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的
投资成本小于取得投资时应享有被投资单
位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提
的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合
费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允
价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至
合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生
的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保
值业务外，持有交易性金融资产、交易性
金融负债产生的公允价值变动损益，以及
处置交易性金融资产、交易性金融负债和
可供出售金融资产取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转
回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性
房地产公允价值变动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当
期损益进行一次性调整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 14,625,909.90 详见附注七、46 和 47
其他符合非经常性损益定义的损益项目
所得税影响额 -9,173,099.31
少数股东权益影响额 -884,440.78
合计 26,634,857.09
2、 净资产收益率及每股收益
√适用 □不适用
报告期利润 加权平均净资产 每股收益
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2017 年半年度报告
收益率（%） 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润 6.31 0.41 0.41
扣除非经常性损益后归属于公司普
5.77 0.38 0.38
通股股东的净利润
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第十节 备查文件目录
载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的
会计报表。
备查文件目录
报告期内中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公
告的原稿。
法定代表人：金铎
董事会批准报送日期：2017 年 8 月 17 日
修订信息
□适用 √不适用
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