关于华夏幸福基业股份有限公司对外担保事项的核查意见


                      中信证券股份有限公司
                 关于华夏幸福基业股份有限公司
                     对外担保事项的核查意见

    中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”或“本保荐人”）作为华夏
幸福基业股份有限公司（以下简称“华夏幸福”或“公司”）非公开发行A股股
票的持续督导保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《上海证券
交易所股票上市规则》（以下简称“《上交所股票上市规则》”）、《上海证券
交易所上市公司持续督导工作指引》等相关规定，对华夏幸福拟对外担保事项进
行了审慎核查，核查情况及核查意见如下：


     一、担保情况概述

    （一）项目情况
    项目一：
    公司下属间接全资子公司九通基业投资有限公司（以下简称“九通投资”）、
九通投资全资子公司武汉鼎鸿园区建设发展有限公司（以下简称“武汉鼎鸿”）
拟与国通信托有限责任公司（以下简称“国通信托”）签署《增资协议》，涉及
国通信托拟发起设立信托计划，并以信托计划项下的信托财产向武汉鼎鸿增资不
超过20亿元。国通信托缴付的资金优先计入注册资本，直至国通信托实缴的注册
资本达到9.6亿元后，剩余的10.4亿元计入资本公积。
    就本次交易中九通投资、邢台鼎兴与英大国际信托签署的所有合同（包括但
不限于《增资协议》、《股权收购协议》（如有）、《分红协议》（如有）），
公司为九通投资全部义务的履行提供不可撤销的连带责任保证担保，九通投资以
其持有的邢台鼎兴52%股权向英大国际信托（代表信托计划）提供质押担保。
    项目二：
    九通投资、九通投资全资子公司湖州鼎泰园区建设发展有限公司（以下简称
“湖州鼎泰”）拟与平安信托有限责任公司（以下简称“平安信托”）签署《增
资协议》，涉及平安信托设立资金信托计划募集信托资金向湖州鼎泰增资。九通
投资向湖州鼎泰进行增资至18亿元后，平安信托拟以其设立的上述信托计划向湖
州鼎泰增资不超过30亿元，缴付的资金中15亿元人民币计入湖州鼎泰注册资本，

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剩余部分将计入湖州鼎泰的资本公积。
    就本次交易中九通投资、湖州鼎泰与平安信托签署的所有合同（包括但不限
于《增资协议》、《股权收购协议》（如有）、《分红协议》（如有）），公司
为九通投资全部义务的履行提供连带责任保证担保，九通投资以其持有的湖州鼎
泰54.55%股权提供质押担保。
    项目三：
    九通投资、九通投资全资子公司邢台鼎兴园区建设发展有限公司（以下简称
“邢台鼎兴”）拟与英大国际信托有限责任公司（以下简称“英大国际信托”）
签署《增资协议》，涉及英大国际信托拟发起设立“英大信托-稳健3号集合资金
信托计划”（以下简称“信托计划”）并以信托计划项下的信托财产向公司间接
全资子公司邢台鼎兴增资6亿元。英大国际信托缴付的资金优先计入注册资本，
直至英大国际信托实缴的注册资本达到3亿元后，剩余的3亿元计入资本公积。九
通投资应在英大国际信托实缴股权增资价款前完成向邢台鼎兴增资2.25亿元。
    就本次交易中九通投资、邢台鼎兴与英大国际信托签署的所有合同（包括但
不限于《增资协议》、《股权收购协议》（如有）、《分红协议》（如有）），
公司为九通投资全部义务的履行提供不可撤销的连带责任保证担保，九通投资以
其持有的邢台鼎兴52%股权向英大国际信托（代表信托计划）提供质押担保。
    （二）公司对本授权履行的内部决策程序
    以上担保已经公司第六届董事会第十八次会议审议通过，按照《上海证券交
易所股票上市规则》的规定，按照担保金额连续十二个月内累计计算原则超过公
司最近一期经审计净资产50%且绝对金额超过5,000万元以上的，应提交股东大会
审议。因此以上担保尚需提交公司临时股东大会审议。


     二、被担保人基本情况

    公司名称：九通基业投资有限公司
    成立日期：2007年10月31日
    注册地址：河北省廊坊市固安县京开路西侧
    法定代表人：胡学文
    注册资本：309,000万元


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    经营范围：对工业园区基础设施建设、房地产开发投资；工业园区基础设施
建设施工。
    截止2017年3月31日，九通投资总资产为39,467,239,991.17元，净资产为
5,211,958,957.46元，2017年1-3月实现营业收入0元，实现净利润-64,995,092.91
元。（注：以上财务数据均为被担保公司单体财务数据）
    与公司的关联关系：九通投资为公司间接全资子公司。


     三、担保协议的主要内容

    项目一：
    1、担保方式：公司提供不可撤销的连带责任保证担保，九通投资以其持有
的武汉鼎鸿 51.02%股权提供质押担保。
    2、担保范围：九通投资、武汉鼎鸿与国通信托签署的所有合同（包括但不
限于《增资协议》、《股权收购协议》（如有）、《分红协议》（如有））中约
定的九通投资全部义务的履行。
    项目二：
    1、担保方式：公司提供不可撤销的连带责任保证担保，九通投资以其持有
的湖州鼎泰 54.55%股权提供质押担保。
    2、担保范围：九通投资、湖州鼎泰与平安信托签署的所有合同（包括但不
限于《增资协议》、《股权收购协议》（如有）、《分红协议》（如有））中约
定的九通投资全部义务的履行。
    项目三：
    1、担保方式：公司提供不可撤销的连带责任保证担保，九通投资以其持有
的邢台鼎兴 52%股权向英大国际信托（代表信托计划）提供质押担保。
    2、担保范围：九通投资、邢台鼎兴与英大国际信托签署的所有合同（包括
但不限于《增资协议》、《股权收购协议》（如有）、《分红协议》（如有））
中约定的九通投资全部义务的履行。


     四、本次担保事项的审批情况

    本次担保事项已经公司第六届董事会第十八次会议审议通过，尚需提交公司


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临时股东大会审议。
    本次担保对象为公司间接全资子公司，公司董事会结合上述公司的经营情
况、资信状况以及对其的控制情况，认为本次担保风险可控，担保对象具有足够
偿还债务的能力，因此同意对上述子公司核定担保额度。


     五、对外担保累计金额及逾期担保的累计金额

    截至目前，本公司及全资、控股子公司的担保总额为人民币 571.13 亿元，
其中本公司与控股子公司或控股子公司相互间提供的担保金额为 569.63 亿元，
占公司最近一期经审计归属于上市公司股东的净资产 253.61 亿的 224.61%，公司
为参股子公司提供的担保金额为 1.5 亿元，占公司最近一期经审计归属于上市公
司股东的净资产 253.61 亿的 0.59%，公司无逾期担保事项。


     六、保荐机构意见

    经核查，中信证券认为：本次担保事项，系为公司间接全资子公司提供的担
保。本次担保事项，有利于公司业务的顺利开展，符合上市公司利益，不存在损
害公司及全体股东利益的情况。该事项截至目前的内部审议程序符合法律法规及
相关文件的规定。
    综上，中信证券对本次华夏幸福对外担保事项无异议。
    （以下无正文）




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