股票简称:S 商社 股票代码:600898
三联商社股份有限公司2006年度报告摘要
1重要提示
1.1本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于http://www.sse.com.cn。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。
1.2公司全体董事出席董事会会议。
1.3山东天恒信有限责任会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
1.4公司负责人张继升，主管会计工作负责人孙梅，会计机构负责人（会计主管人员）孙梅声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。
2公司基本情况简介
2.1基本情况简介
股票简称 S商社
股票代码 600898
上市交易所 上海证券交易所
济南市历下区趵突泉北路12号；山东省济南市北园
注册地址和办公地址
大街409号三联家电商务中心五层
邮政编码 250033
公司国际互联网网址 http://www.slss.com.cn
电子信箱 dshbgs@sanlian.com.cn
2.2联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 宋洪琦 高万
山东省济南市北园大街409号三联家电 山东省济南市北园大街409号三联家电
联系地址
商务中心五层 商务中心五层
电话 0531-83538590、8591 0531-83538590、8591
传真 0531-83538512 0531-83538512
电子信箱 dshbgs@sanlian.com.cn dshbgs@sanlian.com.cn
3会计数据和财务指标摘要
3.1主要会计数据
单位:元币种:人民币
主要会计数据 2006年 2005年 本年比上年增减(%) 2004年
主营业务收入 1,785,633,976.22 2,080,397,288.53 -14.17 2,291,422,040.78
利润总额 10,951,986.79 40,804,538.29 -73.16 55,404,301.81
净利润 1,162,388.59 23,705,000.31 -95.10 35,617,231.75
扣除非经常性损 -7,496,131.93 23,541,144.13 -131.84 35,747,217.12
益的净利润
经营活动产生的
69,602,278.46 -267,146,249.57 —— 64,154,986.91
现金流量净额
2006年末 2005年末 本年末比上年末增减(%) 2004年末
总资产 1,052,987,055.05 1,155,637,263.91 -8.88 810,482,762.23
股东权益（不含
343,413,433.81 342,251,045.22 0.34 318,546,044.91
少数股东权益）
3.2主要财务指标
单位:元
本年比上年增减
主要财务指标 2006年 2005年 2004年
(%)
每股收益 0.0054 0.1091 -95.05 0.1640
净资产收益率（%） 0.34 6.93 减少6.59个百分点 11.15
扣除非经常性损益的净利润为基
-2.18 6.88 减少9.06个百分点 11.19
础计算的净资产收益率（%）
每股经营活动产生的现金流量净
0.3204 -1.2299 0.2953
额
2005年 本年末比上年末增 2004年
2006年末
末 减(%) 末
每股净资产 1.5810 1.5756 0.34 1.4665
调整后的每股净资产 1.5769 1.5741 0.18 1.4599
扣除非经常性损益项目
√适用□不适用
单位:元币种:人民币
非经常性损益项目 金额
处置长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产、其他长期资
22,168.82
产产生的损益
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 9,114,425.00
扣除公司日常根据企业会计制度规定计提的资产减值准备后的其他
-285,106.18
各项营业外收入、支出
以前年度已经计提各项减值准备的转回 73,313.40
债务重组损益 -371,454.99
所得税影响数 105,174.47
合计 8,658,520.52
3.3国内外会计准则差异
□适用√不适用
4股本变动及股东情况
4.1股份变动情况表
单位:股
本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后
比例 发行新 送 公积金转 其 小 比例
数量 数量
(%) 股 股 股 他 计 (%)
一、未上市流通股份
1、发起人股份 15,882,829 7.31 15,882,829 7.31
其中：
国家持有股份 15,882,829 7.31 15,882,829 7.31
境内法人持有股份
境外法人持有股份
其他
2、募集法人股份 83,648,382 38.51 83,648,382 38.51
3、内部职工股
4、优先股或其他
未上市流通股份合计 99,531,211 45.82 99,531,211 45.82
二、已上市流通股份
1、人民币普通股 117,686,622 54.18 117,686,622 54.18
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
已上市流通股份合计 117,686,622 54.18 117,686,622 54.18
三、股份总数 217,217,833 100.00 217,217,833 100.00
4.2股东数量和持股情况
单位:股
报告期末股东总数 29,451
前十名股东持股情况
持有非流通 质押或冻结的股份
股东名称 股东性质 持股比例(%) 持股总数
股数量 数量
山东三联集团有限
其他 47.59 103,371,034 49,765,602 质押100,300,000
责任公司
郑州百文集团有限
国有股东 7.31 15,882,829 15,882,829 冻结14,438,935
公司
登记公司暂扣
南方证券有限公司 其他 1.89 4,106,345 4,106,345
4,106,345
山东泉港文化教育
其他 1.00 2,178,748 2,178,748
发展有限公司
郑州市市区信用合
其他 0.64 1,394,250 1,394,250
作联社营业部
河南金鑫电脑信息
其他 0.56 1,208,350 1,208,350
有限公司
中国人民保险公司
其他 0.51 1,115,400 1,115,400
郑州分公司
中国建设银行郑州
铁道分行京广路支 其他 0.47 1,022,450 1,022,450
行
山东省齐鲁资产管
其他 0.46 1,000,000 0
理有限公司
中国石化集团河南
其他 0.32 691,548 691,548
省石油总公司
前十名流通股股东持股情况
股东名称 持有流通股数量 股份种类
山东三联集团有限责任公司 53,605,432 人民币普通股
山东省齐鲁资产管理有限公司 1,000,000 人民币普通股
江游 630,463 人民币普通股
郭玉喜 624,100 人民币普通股
李杰 597,070 人民币普通股
周锡中 433,000 人民币普通股
李雅非 339,051 人民币普通股
顾敏 311,694 人民币普通股
徐晓明 311,600 人民币普通股
桂有樑 270,800 人民币普通股
（1）前十名流通股股东关联关系的说明
前十名流通股股东中，山东三联集团有限责任公司(以下简称"三联集团")
与其他流通股股东之间不存在关联关系或一致行动人的情况，未知其他流通股
上述股东关联关系或一致行动关系的 股东之间是否存在关联关系或一致行动人情况。
说明 （2）前十名流通股股东和前十名股东之间关联关系的说明
三联集团既是公司第一大股东，又是公司第一大流通股股东，与其他前十
名股东和前十名流通股股东之间不存在关联关系，未知其他股东之间是否存在
关联关系。
4.3控股股东及实际控制人情况介绍
4.3.1控股股东及实际控制人变更情况
□适用√不适用
4.3.2控股股东及实际控制人具体情况介绍
(1)法人控股股东情况
控股股东名称：山东三联集团有限责任公司
法人代表：张继升
注册资本：2,000,000,000元
成立日期：1992年4月28日
主要经营业务或管理活动：房地产开发、物业管理（凭资质证书经营）；家用电器销售、普通货运；许可范围内的进出口业务；对下属企业进行管理；旅游服务（限分支机构经营）
(2)法人实际控制人情况
实际控制人名称：山东三联职工管理中心
法人代表：张继升
注册资本：1,608,929,700元
成立日期：2000年1月31日
主要经营业务或管理活动：募集管理企业内部职工股份
4.3.3公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
5董事、监事和高级管理人员
5.1董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
单位:股币种:人民
年初 年末 股份 报告期内从公司
性 年 变动
姓名 职务 任期起始日期 任期终止日期 持股 持股 增减 领取的报酬总额
别 龄 原因
数 数 数 (万元)税前
张继升 董事长 男 57 2005年1月14日 2008年1月14日 0 0 0 14.4
于其华 董事、总经理 男 43 2005年8月6日 2008年1月14日 0 0 0 13
张欣 董事 女 37 2005年8月6日 2008年1月14日 0 0 0 28
李亭玉 董事 男 54 2005年1月14日 2008年1月14日 0 0 0 2.4
何明珂 独立董事 男 45 2005年1月14日 2008年1月14日 0 0 0 7.8
黄少安 独立董事 男 45 2005年1月14日 2008年1月14日 0 0 0 7.8
任辉 独立董事 男 62 2005年1月14日 2008年1月14日 0 0 0 7.8
韩炳海 监事会召集人 男 50 2005年1月14日 2008年1月14日 0 0 0 1.2
岳现堂 监事 男 34 2005年1月14日 2008年1月14日 0 0 0 5.2
邵杰 监事 女 32 2006年6月27日 2008年1月14日 0 0 0 4.5
宋洪琦 董事会秘书 男 38 2005年1月14日 2008年1月14日 0 0 0 10.7
孙梅 财务总监 女 34 2006年4月7日 2008年1月14日 0 0 0 15.6
合计 / / / / / / 118.4
6董事会报告
6.1管理层讨论与分析
(一)管理层讨论与分析—报告期内公司经营情况的回顾
1、报告期内公司总体经营情况
2006年，公司面对日益激烈的行业形势和竞争态势，坚持锁定中高端的目标顾客群和实施差异化的竞争策略，不断优化产品结构，提高连锁店在当地的市场份额。但是由于前期确实存在资金紧张的问题，导致公司上半年业务萎缩、经营亏损。对此，公司进一步优化管理团队、适时调整营销策略，整合组织架构与业务流程，加强成本控制。在社会各界的支持下，公司正在逐步走出资金困难的现状，从第三季度开始，公司扭转了亏损的局面，但与去年同期相比业绩仍有较大幅度的下滑。
报告期内，公司实现主营业务收入17.85亿元，实现主营业务利润7,426万元，完成净利润116万元，分别较去年同期下降14.17%、28. 8%、95.1%。2006年度公司财务报表已由山东天恒信会计师事务所审计，并出具了标准无保留意见的审计报告。
2、公司主营业务及其经营状况
（1）公司主营业务范围
公司是一家以家电连锁零售为主的商业企业，主营业务为家电类、信息类和通讯类商品的销售。
（2）主营业务分行业、产品情况表
单位:元币种:人民币
主营业务 主营业务 主营业务成 主营业务利润
分行业或
主营业务收入 主营业务成本 利润率 收入比上 本比上年增 率比上年增减
分产品
(%) 年增减(%) 减(%) (%)
减少0.85个
商业 1,785,633,976.22 1,709,540,989.27 4.16% -14.17% -13.4%
百分点
（3）业务分地区情况
单位:元币种:人民币
地区 主营业务收入 主营业务收入比上年增减（％）
山东省 1,785,633,976.22 -14.17%
（4）主要供应商、客户情况
单位:元 币种:人民币
前五名供应商采购金额合计 888,324,713.11 占采购总额比重 49.09%
前五名销售客户销售金额合计 —— 占销售总额比重 ——
说明：公司为商业零售企业，统计前五名销售客户无意义。
3、报告期内公司资产、财务数据、现金流量分析
（1）报告期内公司资产构成同比发生重大变化的说明
项目名称 2006年末 2005年末 本年比上年增减(%) 增减原因
其他应收款 17,949,327.57 10,541,058.03 70.28% 关联方往来
预付帐款 424,010,541.38 544,714,361.74 -22.16% 关联方交付商品
短期借款 145,713,000.00 186,005,000.00 -21.66% 归还贷款
应付票据 339,694,371.54 378,069,806.79 -10.15% 应付供应商承兑汇票余额
根据中国证监会山东监管局对公司的巡检结果，截至2005年末，公司控股股东三联集团通过经营性渠道非经营性占用公司资金21,553.6万元。对该部分非经营性占用资金，公司将其从“预付帐款”科目调至“其他应收款”科目。上述资金占用已于2006年11月底之前彻底清理完毕，详见本报告第十章《重要事项》之关联债权债务往来。
（2）报告期内公司主要财务数据同比发生重大变化的说明
报告期内，公司发生财务费用9,694,789.03元，比上年同期增加6,979,188.16元,增长257%。主要是公司2005年四季度新增贷款1.3亿元，于2006年6、7月陆续到期归还；部分分公司原有差额承兑到期后改为银行贷款，致使报告期内利息支出较去年同期有较大幅度增加。
（3）报告期内公司现金流量构成及变动情况说明
报告期内，公司现金及现金等价物净增加额3，284,985.02元，比2005年同比增加106,238,651.57元。从构成上看，报告期经营活动产生的现金流量净额为69,602,278.46元，比上年同期的-267,146,249.57元增加336,748,528.03元；筹资活动产生的现金流量净额-66,167,257.63元，比去年同期的164,561,749元减少230,729,006.63元。
4、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩
本报告期内无控股公司及参股公司。
（二）、管理层讨论与分析—公司未来发展规划
1、机会分析
（1）家电零售高端市场前景无限
目前家电零售行业竞争的焦点仍然集中于中低端市场，而随着城市居民个人财富的增长和生活质量的提升，相当一批高端消费者对创新产品和技术、专业化服务质量等非价格因素的关注远远超过了对价格变化的关注。公司已经开始积极调整各直营店的商品结构和店面布局，积极把握这一具有战略性机遇。
（2）二、三级城市及农村市场潜力巨大
随着中国城市化率不断提高，以及国家“建设社会主义新农村”国策的逐步实施，中国二、三级市场及农村市场这一尚待开发的市场体系必将释放出巨大的市场潜力。这一市场体系所孕育的市场规模和机会将超过目前的一级市场，即大中城市。
（3）旧家电市场亟待开发
随着家用消费电子产品更新速度“提速”——家电产品的更换不再是因为毁损或使用年限过长。淘汰下来的旧家电可以销往市场体系尚未成熟、相对较落后的欠发达地区，且利润较为可观。这也意味着旧家电市场孕育着较大的市场空间和机会，亟待开发。
（4）家电零售增值业务值得关注
如今，消费者要求零售商除了提供家电销售之外，还要能够提供内容丰富的增值业务和服务，如家电维修、保养，家电消费的咨询、家电包装的回收再利用等等。以往这些增值业务或服务被视为毫无利润可言的非主营业务。然而随着经营理念和竞争形势的改变，围绕消费者需求，而在家电供应链的各个环节可供挖掘的增值业务和服务也将丰富起来，并可为零售商带来丰厚的利润回报。
2、公司发展战略
（1）巩固现有市场优势，提高营运质量
在目前公司面临巨大的市场竞争压力、资金短缺的形势下，要以积极的态度采取多种有力措施，积极巩固公司现有家电连锁业务规模，巩固公司现有市场份额和消费群，提高市场占有率和盈利能力，巩固公司现有竞争优势，争取在发展中逐步解决历史问题。
（2）推动电子商务与现代物流项目产业化
利用现有家电零售的经验、与上游供货商的业务关系等综合优势，利用三联电子商务和现代物流方面已经取得的项目成果，大力发展电子消费品专业物流业务，以现代物流推动销售终端的拓展，以零售、分销业务带动现代物流的发展，从战略的高度积极推动公司战略转型。
（3）围绕中高端客户需求深入开发增值性业务，实现向中高端家电专卖市场的战略转移
既要从服务于消费者、方便于客户的角度，又要从开拓公司业务角度，积极开发具有丰富经济效益的增值性业务，实现向中高端家电专卖市场的战略转移。2007年，将针对现有的直营门店，考虑区位、消费能力、消费习惯、商圈特性等因素，进行高端家电卖场的试点，真正实现业态转型。
（4）制度化、标准化体系的建立与推广
“简单化、标准化、专业化”是连锁经营的本质特征，也是公司2007年的工作重点，2007年，公司将重点进行“管理制度化、业务运作标准化”的管理变革，将实现连锁体系日常管理制度、员工行为规范、人力资源管理、档案管理、资产管理、法务管理、财务管理、采购管理、物流管理、售后服务管理、卖场运作管理、营销管理等各方面的管理制度上的统一。
（5）积极推进信息化建设进程
公司将信息化建设作为2007年工作的重点之一，而且已经成立信息化项目组，通过高层访谈、各部门沟通等方式进行需求调查，目前已经进入业务需求向技术需求转化的阶段。
（6）积极进行业务模式探索与创新
业态革命的思路是公司董事长很多年以前提出并一直倡导的，2007年，商社将在业务模式方面进行实质性的探索与实践，具体表现在如下方面：
①高端卖场试点与推广
结合国内外家电连锁企业的成功经验和相应的理论，针对现有的直营店，根据区域特性、消费能力和习惯等特征，与所辖区域内的特许门店相结合，进行高端卖场的试点，全力打造“商场中的商场”、“永不落幕的家电博览会”。
②区域一体化建设
目前公司的特许体系已经基本覆盖了山东省的二、三级市场，但多年来，特许体系除商品配送对总部有直接贡献外，其它业务方面很难和总部甚至区域内直营店很好的呼应。因此，区域内的直营和特许商品采购联动、营销活动联动等区域一体化建设也是2007年业务模式创新的内容之一。
（7）构建“一体化”体系，强化总部对连锁体系的控制力
①采购与配送体系一体化
改变连锁体系内各直营、特许店独立采购的现状，降低各店地采比例，依托总部平台，加强与上游供应商的谈判能力，直营体系实行总部统一采购、统一配送，以降低采购配送成本。
②财务管理体系垂直化
公司财务体系的垂直管理，即各直营店财务负责人由总部统一任免、统一管理、统一考核，财务管理人员对总部财务管理部门负责。公司直营体系执行统一的财务制度、统一的财务评估指标和口径，以切实为公司决策提供真实的财务数据和决策依据。
（8）理顺业务流程，促进各业务整合，打造无缝业务链
围绕公司既定战略，重构业务流程，促进各业务模块横向与纵向交流，以销售终端为核心进行业务整合，主要加强营销与采购业务、IT支持与经营业务、物流配送与采购业务等三个方面的融合，以打造一条具有较强竞争力的无缝业务链。
3、风险分析
（1）并购风险
目前国内家电连锁行业竞争进入了新的阶段，通过并购等多种手段进行行业整合是这一阶段最明显的特征。出于抢占市场份额、降低竞争成本等不同目的而进行的国内同行业并购日渐增多，形成了强强联合的态势。同时还要注意的是，国外知名的连锁企业也借中国对外资流通业全面开放的机会，通过并购方式大举进入中国家电连锁业，然后再通过后者并购国内其他中小家电连锁企业。国内家电连锁行业大鱼吃小鱼、快鱼吃慢鱼的趋势早已形成，如果不能成为大鱼、快鱼，公司必将面临被并购或者被市场淘汰的命运。
（2）市场占有率下降的风险
由于市场竞争日益激烈，国内主要的竞争对手仍然以低价格为主要的营销手段，公司在公司规模、连锁网络规模、资金等均不占优势的情况下，存在市场占有率下降或市场萎缩的危险。
6.1.1执行新企业会计准则后，公司可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响情况
√适用□不适用
公司自2007年1月1日起开始执行新的会计准则。作为主要从事商品零售业务的商业企业，新准则实行对公司的影响相对较小。
新会计准则实施后对公司的影响主要体现在以下方面：1、对所得税费用的影响，由应付税款法变更为资产负债表债务法，更能准确体现公司当期所得税费用。2、对于商品采购成本的影响，将运费、保险费等相关采购成本进行单独归集，在当期销售商品与库存商品间进行分配，更能准确核算商品采购成本，进而准确核算商品销售利润。
6.2主营业务分行业、产品情况表
请见前述6.1
6.3主营业务分地区情况
请见前述6.1
6.4募集资金使用情况
□适用√不适用
变更项目情况
□适用√不适用
6.5非募集资金项目情况
□适用√不适用
6.6董事会对会计师事务所"非标意见"的说明
□适用√不适用
6.7董事会本次利润分配或资本公积金转增预案
公司本报告期盈利但未提出现金利润分配预案
√适用□不适用
本报告期盈利但未提出现金利润分配预案的原因 公司未分配利润的用途和使用计划
考虑到公司拟使用未分配利润向流通股股东定向
分配，做为股改支付对价，并综合2006年度的经 支付股改对价之后的未分配利润将用于补充公司
营情况，公司2006年度不进行利润分配，也不进 流动资金。
行资本公积金转增股本。
7重要事项
7.1收购资产
□适用√不适用
7.2出售资产
□适用√不适用
7.3重大担保
□适用√不适用
7.4重大关联交易
7.4.1与日常经营相关的关联交易
√适用□不适用
单位:元币种:人民币
向关联方销售产品和提供劳务 向关联方采购产品和接受劳务
关联方 占同类交易金额的 占同类交易金额
交易金额 交易金额
比例(%) 的比例(%)
山东三联集团有限公司 60,254,080.18 3.33
三联家电配送中心有限公司 315,540,221.03 17.44
山东三通电讯有限公司 262,355,847.09 14.50
合计 638,150,148.30 35.27
其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额0元。
7.4.2关联债权债务往来
□适用√不适用
7.4.3 2006年资金被占用情况及清欠进展情况
√适用□不适用
大股东及其附属企业非经营
性占用上市公司资金的余额 报告期清欠总额 清欠金额 清欠时间(月
清欠方式
（万元） （万元） （万元） 份)
期初 期末
现金清偿 12,000 2006年6月
现金清偿 1,150 2006年7月
现金清偿 2,790.55 2006年9月
21,553.60 0 21,747.24 其它 1,636 2006年9月
现金清偿 1,135.09 2006年10月
以资抵债清偿 1,412.6 2006年11月
现金清偿 1,623 2006年11月
截至2005年末，公司控股股东三联集团通过经营性渠道非经营
大股东及其附属企业非经营 性占用公司资金21,553.6万元。公司充分认识到清欠的重要性，以
性占用上市公司资金及清欠 务实的态度深入开展“清欠”工作，截至2006年11月底彻底偿还对
情况的具体说明 公司的全部非经营性占款，其中现金清偿18,698.64万元，商品清偿
1,636万，以资抵债清偿1,412.6万元。
报告期内新增资金占用情况
□适用√不适用
截止2006年末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案
□适用√不适用
7.5委托理财
□适用√不适用
7.6承诺事项履行情况
7.6.1原非流通股东在股权分置改革过程中做出的承诺事项及其履行情况
□适用√不适用
报告期末持股5%以上的原非流通股股东持有的无限售条件流通股数量增减变动情况
□适用√不适用
7.6.2未股改公司的股改工作时间安排说明
√适用□不适用
公司目前已进入股改程序，计划于三月份召开相关股东会议审议公司股权分置改革方案。
7.7重大诉讼仲裁事项
□适用√不适用
8监事会报告
监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和关联交易不存在问题。
9财务报告
9.1审计意见
财务报告 □未经审计 √审计
审计意见 √标准无保留意见 □非标意见
审计意见全文
审计报告
天恒信审报字【2007】1301号
三联商社股份有限公司全体股东：
我们审计了后附的三联商社股份有限公司（以下简称三联商社）财务报表，包括2006年12月31日的资产负债表，2006年度的利润表、股东权益变动表和现金流量表以及财务报表附注。
一、管理层对财务报表的责任
按照企业会计准则和《企业会计制度》的规定编制财务报表是三联商社管理层的责任。这种责任包括：（1）设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报；（2）选择和运用恰当的会计政策；（3）作出合理的会计估计。
二、注册会计师的责任
我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
三、审计意见
我们认为，三联商社财务报表已经按照企业会计准则和《企业会计制度》的规定编制，在所有重大方面公允反映了三联商社2006年12月31日的财务状况以及2006年度的经营成果和现金流量
山东天恒信有限责任会计师事务所 中国注册会计师 李 晖
中国注册会计师 张敬鸿
中国 临沂市 二○○七年一月二十六日
9.2披露比较式合并及母公司的资产负债表、利润表及利润分配表和现金流量表(见附表)
9.3如果与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化，提供具体说明。与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法未发生变化
9.4重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响。
本报告期无重大会计差错更正
9.5报告期内，公司财务报表合并范围未发生重大变化。
9.6新旧会计准则股东权益差异调节表
会计师事务所对新旧会计准则股东权益差异调节表的审阅意见
关于三联商社股份有限公司新旧会计准则
股东权益差异调节表的审阅报告
天恒信专报字【2007】1301号
三联商社股份有限公司全体股东：
我们审阅了后附的三联商社股份有限公司（以下简称三联商社）新旧会计准则股东权益差异调节表（以下简称“差异调节表”）。按照《企业会计准则第38号—首次执行企业会计准则》和“关于做好与新会计准则相关财务会计信息披露工作的通知”（证监发[2006]136号，以下简称“通知”）的有关规定编制差异调节表是三联商社管理层的责任。我们的责任是在实施审阅工作的基础上对差异调节表出具审阅报告。
根据“通知”的有关规定，我们参照《中国注册会计师审阅准则第2101号－财务报表审阅》的规定执行审阅业务。该准则要求我们计划和实施审阅工作，以对差异调节表是否不存在重大错报获取有限保证。审阅主要限于询问公司有关人员差异调节表相关会计政策和所有重要的认定、了解差异调节表中调节金额的计算过程、阅读差异调节表以考虑是否遵循指明的编制基础以及在必要时实施分析程序，审阅工作提供的保证程度低于审计。我们没有实施审计，因而不发表审计意见。
根据我们的审阅，我们没有注意到任何事项使我们相信差异调节表没有按照《企业会计准则第38号—首次执行企业会计准则》和“通知”的有关规定编制。
此外，我们提醒差异调节表的使用者关注，如后附差异调节表中重要提示所述：差异调节表中所列报的2007年1月1日股东权益（新会计准则）与2007年度财务报告中所列报的相应数据可能存在差异。
山东天恒信有限责任会计师事务所
中国注册会计师 李 晖 张敬鸿
中国 临沂市
二○○七年一月二十六日
董事长:张继升
三联商社股份有限公司
二○○七年一月二十六日
资产负债表
2006年12月31日
编制单位:三联商社股份有限公司 单位:元币种:人民币
项目 期末数 期初数
流动资产：
货币资金 304,695,652.59 250,723,977.89
短期投资
应收票据 5,523,567.00 9,425,450.00
应收股利
应收利息
应收账款 7,028,601.60 5,181,509.80
其他应收款 17,949,327.57 10,541,058.03
预付账款 424,010,541.38 544,714,361.74
应收补贴款
存货 103,382,492.99 151,226,586.00
待摊费用 114,616.00 116,051.59
一年内到期的长期债权投资
其他流动资产
流动资产合计 862,704,799.13 971,928,995.05
长期投资：
长期股权投资
长期债权投资
长期投资合计
其中：合并价差(贷差以“-”号表示，合并报表填列)
其中：股权投资差额(贷差以“-”号表示，合并报表填
列)
固定资产：
固定资产原价 229,382,230.90 215,273,775.92
减：累计折旧 38,800,977.19 31,246,809.27
固定资产净值 190,581,253.71 184,026,966.65
减：固定资产减值准备 298,997.79 318,697.79
固定资产净额 190,282,255.92 183,708,268.86
工程物资
在建工程
固定资产清理
固定资产合计 190,282,255.92 183,708,268.86
无形资产及其他资产：
无形资产
长期待摊费用
其他长期资产
无形资产及其他资产合计
递延税项：
递延税款借项
资产总计 1,052,987,055.05 1,155,637,263.91
公司法定代表人:张继升 主管会计工作负责人:孙梅 会计机构负责人:孙梅
资产负债表（续）
2006年12月31日
编制单位:三联商社股份有限公司 单位:元币种:人民币
负债及股东权益：
流动负债：
短期借款 145,713,000.00 186,005,000.00
应付票据 339,694,371.54 378,069,806.79
应付账款 139,664,457.99 160,586,415.37
预收账款 35,965,265.55 51,565,864.71
应付工资 13,392.70
应付福利费 4,199,693.69 3,286,292.45
应付股利 955,946.94 2,098,206.37
应交税金 16,304,905.10 11,342,321.03
其他应交款 1,029,387.14 495,285.33
其他应付款 24,011,844.83 18,211,562.86
预提费用 2,021,355.76 1,725,463.78
预计负债
一年内到期的长期负债
其他流动负债
流动负债合计 709,573,621.24 813,386,218.69
长期负债：
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款
其他长期负债
长期负债合计
递延税项：
递延税款贷项
负债合计 709,573,621.24 813,386,218.69
少数股东权益(合并报表填列)
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 217,217,833.00 217,217,833.00
减：已归还投资
实收资本（或股本）净额 217,217,833.00 217,217,833.00
资本公积 45,079,477.98 45,079,477.98
盈余公积 22,200,008.76 9,479,227.60
其中：法定公益金 12,604,542.30
减：未确认投资损失(合并报表填列)
未分配利润 58,916,114.07 57,869,964.34
拟分配现金股利
外币报表折算差额(合并报表填列)
股东权益合计 343,413,433.81 342,251,045.22
负债和股东权益总计 1,052,987,055.05 1,155,637,263.91
公司法定代表人:张继升 主管会计工作负责人:孙梅 会计机构负责人:孙梅
利润及利润分配表
2006年1-12月
编制单位:三联商社股份有限公司 单位:元币种:人民币
项目 本期数 上年同期数
一、主营业务收入 1,785,633,976.22 2,080,397,288.53
减：主营业务成本 1,709,540,989.27 1,973,960,188.26
主营业务税金及附加 1,829,803.02 2,126,896.09
二、主营业务利润（亏损以“-”号填列） 74,263,183.93 104,310,204.18
加：其他业务利润（亏损以“-”号填列） 27,443,027.27 24,167,860.12
减:营业费用 50,266,737.69 52,072,747.23
管理费用 30,161,805.34 32,694,984.33
财务费用 9,694,789.03 2,715,600.87
三、营业利润（亏损以“-”号填列） 11,582,879.14 40,994,731.87
加：投资收益（损失以“-”号填列） 0
补贴收入 96,737.58 18,797.82
营业外收入 727,629.93 208,991.40
减：营业外支出
四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 10,951,986.79 40,804,538.29
减：所得税 9,789,598.20 17,099,537.98
减：少数股东损益(合并报表填列)
加：未确认投资损失(合并报表填列)
五、净利润（亏损以“-”号填列） 1,162,388.59 23,705,000.31
加：年初未分配利润 57,869,964.34 36,535,464.06
其他转入
六、可供分配的利润 59,032,352.93 60,240,464.37
减：提取法定盈余公积 116,238.86 2,370,500.03
提取法定公益金
提取职工奖励及福利基金(合并报表填列)
提取储备基金
提取企业发展基金
利润归还投资
七、可供股东分配的利润 58,916,114.07 57,869,964.34
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利
转作股本的普通股股利
八、未分配利润(未弥补亏损以“-”号填列) 58,916,114.07 57,869,964.34
补充资料：
1.出售、处置部门或被投资单位所得收益
2.自然灾害发生的损失
3.会计政策变更增加(或减少)利润总额
4.会计估计变更增加(或减少)利润总额
5.债务重组损失 371,454.99
6.其他
公司法定代表人:张继升 主管会计工作负责人:孙梅 会计机构负责人:孙梅
现金流量表
2006年1-12月
编制单位:三联商社股份有限公司 单位:元币种:人民币
项目 本期数
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 1,987,653,312.45
收到的税费返还 167,134.04
收到的其他与经营活动有关的现金 17,192,206.66
经营活动现金流入小计 2,005,012,653.15
购买商品、接受劳务支付的现金 1,776,244,720.52
支付给职工以及为职工支付的现金 18,241,150.91
支付的各项税费 26,403,748.13
支付的其他与经营活动有关的现金 114,520,755.13
经营活动现金流出小计 1,935,410,374.69
经营活动产生的现金流量净额 69,602,278.46
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金
其中：出售子公司收到的现金
取得投资收益所收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金 151,182.76
收到的其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 151,182.76
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 301,218.57
投资所支付的现金
支付的其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 301,218.57
投资活动产生的现金流量净额 -150,035.81
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资所收到的现金
其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金
借款所收到的现金 321,210,000.00
收到的其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 321,210,000.00
偿还债务所支付的现金 366,465,000.00
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 20,912,257.63
其中：支付少数股东的股利
支付的其他与筹资活动有关的现金
其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金
筹资活动现金流出小计 387,377,257.63
筹资活动产生的现金流量净额 -66,167,257.63
四、汇率变动对现金的影响
五、现金及现金等价物净增加额 3,284,985.02
公司法定代表人:张继升 主管会计工作负责人:孙梅 会计机构负责人:孙梅
补充材料
1、将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 1,162,388.59
加：少数股东损益(亏损以“-”号填列)
减：未确认的投资损失
加：计提的资产减值准备 2,339,350.25
固定资产折旧 779,020.65
无形资产摊销
长期待摊费用摊销
待摊费用减少（减：增加） 1,435.59
预提费用增加（减：减少） 295,891.98
处理固定资产、无形资产和其他长期资产的损失(减:收益) -38,026.82
固定资产报废损失
财务费用 19,891,455.25
投资损失（减：收益）
递延税款贷项（减：借项）
存货的减少（减：增加） 47,306,825.75
经营性应收项目的减少(减：增加) 113,528,559.03
经营性应付项目的增加(减：减少) -115,664,621.81
其他(预计负债的增加)
经营活动产生的现金流量净额 69,602,278.46
2．不涉及现金收支的投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3、现金及现金等价物净增加情况：
现金的期末余额 13,181,138.12
减：现金的期初余额 9,896,153.10
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 3,284,985.02
公司法定代表人:张继升 主管会计工作负责人:孙梅 会计机构负责人:孙梅
股东权益调节表
单位:元币种:人民币
项目 注释 项目名称 金额
2006年12月31日股东权益（现行会计准则） 343,413,433.81
1 长期股权投资差额
其中：同一控制下企业合并形成的长期股权投资差额
其他采用权益法核算的长期股权投资贷方差额
2 拟以公允价值模式计量的投资性房地产
3 因预计资产弃置费用应补提的以前年度折旧等
4 符合预计负债确认条件的辞退补偿
5 股份支付
6 符合预计负债确认条件的重组义务
7 企业合并
其中：同一控制下企业合并商誉的账面价值
根据新准则计提的商誉减值准备
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以及可供出
8
售金融资产
9 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
10 金融工具分拆增加的收益
11 衍生金融工具
12 所得税 1,289,576.20
13 其他
2007年1月1日股东权益（新会计准则） 344,703,010.01
公司法定代表人:张继升 主管会计工作负责人:孙梅 会计机构负责人:孙梅