关于国美通讯设备股份有限公司 2017 年年度报告事后审核问询函 相关问题的专项说明 大华核字[2018]002684 号 大 华 会 计 师 事 务 所 (特 殊 普 通 合 伙 ) Da Hua Certified Public Accountants(Special General Partnership) 关于国美通讯设备股份有限公司 2017 年年度报告事后审核问询函 相关问题的专项说明 目 录 页 次 关于国美通讯设备股份有限公司 一、 2017 年年度报告事后审核问询函 1-21 相关问题的专项说明 关于国美通讯设备股份有限公司 2017 年年度报告事后审核问询函 相关问题的专项说明 大华核字[2018]002684 号 上海证券交易所: 由国美通讯设备股份有限公司转来的《关于对国美通讯设备股份有限公司 2017 年年度报告的事后审核问询函》(上证公函【2018】0304 号,以下简称问询 函)奉悉。我们已对问询函所提及的国美通讯设备股份有限公司(以下简称 “上 市公司”、“公司”或“国美通讯”)财务事项进行了审慎核查,现汇报如下: 二、本期经营情况 6.根据年报披露,本期海外销售营业收入为 9.25 亿元,占比 42.7%。第一 大客户为印度运营商 Reliance Retail Limited,第二和第三大客户分别为具有 外贸服务业务的供应链公司,海外销售对公司业绩影响重大。同时,外币金融资 产中的应收账款为 3.86 亿元,余额较高。请公司补充披露以下信息:(1)海外 业务的生产、运输和销售模式和信用政策;(2)结合上述业务环节,披露海外业 务的收入确认政策以及具体的会计处理方式;(3)涉及海外应收账款的平均回款 期,对相关风险的管控措施;(4)会计师对海外销售业务所实施的审计程序。 公司回复: (1)海外业务的生产、运输和销售模式和信用政策 公司海外业务销售均由德景电子子公司香港德景贸易有限公司(下称”香港 德景”)开展经营,所销售产品主要由德景电子生产,其生产采取以销定产的生 产模式。 1 大华核字[2018]002684 号审核报告 公司海外业务销售存在两种交货模式,一种为香港本地客户,由香港德景直 接委托货代公司运输至客户指定收货地点,另一种为需要出口报关销往国外产 品,对于该类产品,公司直接委托货代进行报关,货代在产品报关、离港后通知 企业完成出货并将货运提单交付公司。 公司海外业务销售模式主要为基于德景电子 ODM 模式开展的贸易业务,海外 客户的订单产品由德景电子出货至香港德景,由香港德景实现对最终 ODM 客户 的销售。 公司海外销售信用政策一般是 OA 60 天、90 天。 (2)结合上述业务环节,披露海外业务的收入确认政策以及具体的会计处理 方式 公司海外销售收入在满足以下条件时确认:公司已按客户要求将货物送至指 定收货点验收或根据合同约定将产品报关、离港,取得提单,产品销售收入金额 确定,取得收款凭证且相关的经济利益很可能流入,产品相关的成本能够可靠地 计量。 具体会计处理如下: 公司海外业务销售均委托专业的外包货代公司办理,对于收货地点由客户指 定为香港本地的,公司在货物运送至对方指定地点,交付验收时确认收入;对于 需要出口报关产品销售,公司在将货物报关出口,离港,取得提单时确认收入。 相应会计处理为: 借:应收账款 贷:营业收入 同时结转相对应成本 借:营业成本 贷:存货 (3)涉及海外应收账款的平均回款期,对相关风险的管控措施 公司海外客户应收账款的平均回款期在 60 天~90 天,对于海外客户回款风 险,公司主要通过以下途径予以管控,一是业务开展前期,对客户实际经营业务 及背景进行深入了解,在确定客户信用可靠,不存在交易风险的情况下签订框架 供货协议;在具体业务开展时,公司会对每笔业务单独签订订单,并约定结算周 2 大华核字[2018]002684 号审核报告 期,单笔订单执行完毕,公司业务部门对交易予以记录,并按期跟进客户回款; 对于超期货款,公司会采取暂停供货,加紧催收的措施,从目前公司海外业务开 展情况来看,公司 2017 年年底大额应收账款均已在 2018 年第一季度实现回款。 (4)会计师对海外销售业务所实施的审计程序 针对海外业务我们执行了如下审计程序: ①对德景电子销售与回款的内部控制执行测试,验证相关内部控制制度设计 合理性和运行的有效性; ②执行收入穿行测试及细节测试,检查公司海外销售收入确认的物流单据、 装箱单据,验证销售收入和应收账款确认的真实性和准确性; ③对重要大客户印度 Reliance Retail Limited、主板客户 World Fair International Holdings Limited、Great Long Corporation Limited、Victory Land International Trading Limited、锐伟通讯技术有限公司执行走访程序, 查看客户的实际经营场所,验证交易的真实性; ④向交易客户发函,询证公司与对方单位 2017 年度的交易发生额及应收账 款余额; ⑤执行收入截止性测试,检查是否存在提前确认收入情况。 会计师核查意见: 我们对公司海外业务收入确认执行了检查,包括收入确认政策以及具体的会 计处理,通过上述审计程序的执行,公司海外收入确认政策及会计处理合理适当, 符合企业会计准则规定,通过上述收入确认政策的执行,我们未发现公司海外收 入确认存在异常现象。 8.公司第四季度营业收入大幅上升为约 11.5 亿元,占全年营业收入总额的 52.32%。且归属于上市公司股东的扣非后净利润前三季度均为负,第四季度为 2957 万元,公司主要业务和利润均集中在第四季度。请公司结合主营业务具体 情况和行业特性,包括但不限于各业务板块的合同签订、生产和交货周期,结 算、收入确认和成本费用政策等,说明第四季度营业收入和净利润突增的原因。 公司回复: 3 大华核字[2018]002684 号审核报告 公司收购德景电子后进行业务转型,并于 2017 年 1 月将家电零售业务相关 资产出售,主营业务变更为智能移动通讯终端产品的研发、生产与销售,主要包 括 ODM 业务、OEM 业务和自有品牌手机业务。公司于 2017 年开展自有品牌手机 业务,由于该块业务处于起步阶段,自有品牌手机出货量相对较少,且公司开展 自有品牌业务在品牌推广、渠道建设、研发等方面投入较大,导致自有品牌业务 亏损;同时公司因家电业务置出,安置原家电业务人员产生 970.74 万元职工安 置费,为支付购买德景电子股权价款向山东龙脊岛建设有限公司借款 5 亿元,年 利率为 6%,2017 年产生利息支出 3,000 万元;上述因素导致公司 2017 年净利润 较同期下降。 公司主要业务和利润集中于第四季度,主要是因为德景电子第四季度收入和 利润增加。部分手机品牌厂商在第三和第四季度集中推出新机型,对德景电子订 货量增加;其次,受国际政治局势影响,印度市场客户将订单交付推迟到了四季 度,如 Reliance Retail Limited。上述原因造成德景电子 2017 年下半年特别是第 四季度订单执行较为集中。 德景电子第四季度主要客户情况(单位:万元): (1)海外整机业务客户: 2017 年 信用 期末 占期末应收 截止本报告 截止本报告签 客户名称 第四季度 账龄 政策 应收账款 账款比例 签发日回款 发日回款比例 销售额 15 天 Reliance Retail Limited OA15 天 36,008.20 6,532.10 7.47% 6,532.10 100.00% 内 印度 Reliance Retail Limited 为公司 2017 年 4 月份签订订单,受国际形势影响, 出货推迟至 2017 年第四季度,导致第四季度出货量大幅增加。 (2)主板客户第四季度情况: 截止本 2017 年 信用 期末 占期末应收 截止本报告 报告签 客户名称 第四季度 账龄 政策 应收账款 账款比例 签发日回款 发日回 销售额 款比例 WORLD FAIR INTERNATIONAL 月结 7,762.12 5,512.80 6.30% 60 天内 5,512.80 100.00% HOLDINGS LIMITED 60 天 GREAT LONG CORPORATION 月结 9,483.87 4,432.00 5.07% 60 天内 4,432.07 100.00% LIMITED 60 天 4 大华核字[2018]002684 号审核报告 VICTORY LAND 月结 INTERNATIONAL TRADING 7,359.47 4,424.96 5.06% 60 天内 4,424.96 100.00% 60 天 LIMITED 月结 锐伟通讯技术有限公司 14,384.23 11,980.01 13.69% 60 天内 11,980.01 100.00% 60 天 公司本期第四季度积极开拓国内外主板客户业务,四家主板客户公司本期完 成出货量 940 万片,实现销售金额 3.89 亿元。 (3)主要国内整机物料客户: 2017 年 截止本报 截止本报告 信用 期末 占期末应收 客户名称 第四季度 账龄 告签发日 签发日回款 政策 应收账款 账款比例 销售额 回款 比例 新石器龙码(北京) 120 天 月结 60 天 7,302.56 7,037.96 8.04% 4,083.90 58.03% 科技有限公司 内 公司与新石器龙码公司于 2017 年 9 月初签订供货协议,于 2017 年 10 月开 始正式出货,导致年底销售量集中在第四季度。 会计师核查意见: 我们结合问题 6 第(4)问中对公司海外销售业务执行的审计程序,重点检 查了公司第四季度收入的确认,经核查,由于公司第四季国外印度 Reliance Retail Limited 客户的集中交货以及公司本期主板业务的开拓导致公司第四季 度收入大幅增长,上述增长符合公司的实际经营情况,上述业务交易收入及成本 费用确认符合公司一贯收入、成本确认政策。 9.技术研发是公司的核心竞争力之一,公司本期研发投入高达 1.3 亿元, 其中 68.61%资本化,资本化比重较高。鉴于去年可比数据主要为家电业务,缺 乏可比性。请公司结合德景电子以往年度数据,补充披露研发相关信息:(1)结 合研发流程,针对性的披露研发费用资本化的会计政策,包括但不限于确认标准 和时点等;(2)相关研发项目的实施主体、应用产品、项目进展和拟达到的目标, 并预计对公司未来发展的影响;(3)2016 年度德景电子研发人员的数量,对变动 情况进行分析;(4)2016 年度德景电子研发投入总额及占营业收入的比重,本 年度是否较上年发生显著变化;(5)结合具体研发项目、形成专利,以及使用目 的等,对比 2016 年数据,说明研发投入资本化的依据,并对研发投入资本化的 比重及变化情况的合理性进行分析。 5 大华核字[2018]002684 号审核报告 公司回复: (1)结合研发流程,针对性的披露研发费用资本化的会计政策,包括但不限 于确认标准和时点等 本公司将内部研究开发项目的支出,区分为研究阶段支出和开发阶段支出。 研究阶段的支出,于发生时计入当期损益。开发阶段的支出,同时满足下列 条件的,才能予以资本化,即:完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上 具有可行性;具有完成该无形资产并使用或出售的意图;无形资产产生经济利益 的方式,包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在 市场,无形资产将在内部使用的,能够证明其有用性;有足够的技术、财务资源 和其他资源支持,以完成该无形资产的开发,并有能力使用或出售该无形资产; 归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。不满足上述条件的开发支出 计入当期损益。 本公司研究开发项目在满足上述条件,通过技术可行性及经济可行性研究, 形成项目立项后,进入开发阶段。 已资本化的开发阶段的支出在资产负债表上列示为开发支出,自该项目达到 预定可使用状态之日转为无形资产。 (2)相关研发项目的实施主体、应用产品、项目进展和拟达到的目标,并 预计对公司未来发展的影响 公司研发业务主要分为两块,一块是子公司德景电子原有的 ODM 研发业务, 另一块是公司成立的上海爱优威软件开发有限公司(以下简称“爱优威”)进行 的国美自有品牌手机的 ROM 系统及软件研发业务,公司本期研发投入金额 1.3 亿元,主要为德景电子 ODM 业务研发投入金额 4567 万元,上海爱优威软件开发 有限公司技术研发投入金额 7895 万元。 上海爱优威主要进行国美自有品牌手机 ROM 系统及软件技术的研发,本期开 发的主要项目有 GMOS1.O/2.0/3.0 操作系统,运用于公司自有品牌 K1、U1、S1、 U7、U7MINI、S7 等型号手机,具体研发项目开展情况如下: 金额 项目 项目开展及应用 技术成果 (万元) GMOS 操作 GMOS1.0 已结项,应用于 K1、U1、S1 操作系统的研发已形成人脸识别 4,101.62 系统 等机型;GMOS2.0 未结项,应用于 U7、 解锁软件、具备身份验证功能的取 6 大华核字[2018]002684 号审核报告 U7MINI、S7 等机型;GMOS3.0 研发过 卡组件及终端等 100 多项技术成 程中。 果。 自有品牌手机 K1、U1、S1、T1 及 L11 公司的手机型号研发项目已取得 自有品牌手 3,690.32 均已结项;本期 12 月上市的 U7 及近 手机(K1)外观专利、出行计划的管 机型号项目 期上市的 U7MINI、S7 等项目未结项。 理方法等 70 多项技术成果。 合计 7,791.94 GOME OS 为公司自行研发的操作系统,目前 OS1.0 已结项,OS2.0、OS3.0 仍在研发中。操作系统作为手机核心竞争力,承载着产品提升用户体验最重要的 使命,是国美手机持续打造并不断深入优化的软件系统,将从使用场景、智能性、 安全性等多个维度共同打造核心产品竞争力。 自有品牌手机研发项目包括公司已上市、研发中的手机型号。作为手机厂商, 根据消费市场用户群体的功能需求、体验需求、外观需求制订产品规划,推出符 合市场需求的产品,是不断提升市场份额、提高品牌知名度的重要因素。操作系 统和手机项目的研发,对公司自有品牌的业务发展影响较大。 德景电子研发项目的主要研究内容为银联、北斗通讯、公网集群、数据加密 等技术,已应用于公司多款手机产品。主要研发项目情况: 项目 研究内容 合计 应用产品 已合作客户 项目 1 数据加密相关技术 57.46 G08A 青岛海信等 项目 2 警用行业通讯终端 24.32 GXXA 广州海格等 项目 3 银联 POS 终端 494.33 G05 擎亚国际等 项目 4 石墨烯相关技术 63.53 L93F 重庆墨希等 项目 5 北斗通讯终端 236.82 GXX 广州海格等 项目 6 医疗信息终端 263.40 G07 莹浦通科技等 合计 1139.86 (3)2016 年度德景电子研发人员的数量,对变动情况进行分析 2017 年 2016 年 研发人员 总人数 研发人员 总人数 271 2271 339 1979 2017 年因公司开展自有品牌业务,德景电子部分软件研发人员转入上海爱 优威。 7 大华核字[2018]002684 号审核报告 (4)2016 年度德景电子研发投入总额及占营业收入的比重,本年度是否较上 年发生显著变化 德景电子 2016 年、2017 年研发投入总额及占营业收入比重情况如下: 单位:万元 项目 2016 年 2017 年 费用化 3,592.52 3,414.23 资本化(开发支出) 1,231.81 1,152.91 研发投入合计 4,824.33 4,567.14 营业收入 175,935.80 213,824.68 研发投入占收入比重 2.74% 2.14% 德景电子本年度研发投入占比较同期有所下降,本期整体研发投入金额比上 期减少 257.19 万元。德景电子本期研发投入减少,主要是德景电子研发团队参 与国美自有品牌手机研发业务。公司 2017 年度推出国美 U1、K1、S1、U7 等型 号手机,德景电子对上述手机硬件等进行研发投入,部分研发支出确认为产品开 发成本,结转计入产品销售成本。 (5)结合具体研发项目、形成专利,以及使用目的等,对比 2016 年数据, 说明研发投入资本化的依据,并对研发投入资本化的比重及变化情况的合理性 进行分析 各公司 2016—2017 年度研发投入资本化情况如下: 2017 年 2016 年 公司 项目 金额 占比 金额 占比 费用化 3,414.23 74.76% 3,592.52 74.47% 德景 资本化(开发支出) 1,152.91 25.24% 1,231.81 25.53% 电子 合计 4,567.14 100.00% 4,824.33 100.00% 费用化 103.17 1.31% 上海 资本化(开发支出) 7,791.94 98.69% 爱优威 合计 7,895.11 100.00% 备注:上述列报各公司研发投入金额合计和合并报表反映研发投入差异 574.20 万元, 为编制非同一控制下合并报表对德景电子长期资产评估增值部分导致的折旧摊销费用对研 发费用的影响。 德景电子研发投入费用化与资本化比例结构来看,本期资本化比例和上期基 本保持稳定,不存在大幅变动的情况。 8 大华核字[2018]002684 号审核报告 上海爱优威研发投入资本化比重相比德景电子较高,主要是由于上海爱优威 主要从事 ROM 系统、软件技术及外观包装专利等的开发。上海爱优威本期新开发 的主要项目达 12 项,本年度上述技术开发项目已实现大量技术成果并广泛应用 于公司推出的自有品牌手机。截止 2018 年 3 月份上海爱优威提交专利申请 243 项,取得证书 21 项;提交软著申请 44 项,取得证书 37 项。公司上述已取得的 技术成果的研发项目,是在原有德景电子 ODM 整机技术研发的基础上,依据公司 自有品牌手机软硬件明确的市场定位需求进行,公司的研发项目较多、成本投入 大,同时研发方向明确,项目可行性高。各个研发项目基本都达到预期,应用于 公司自有品牌手机的各个型号,故将以上各项目的研发投入做资本化处理。 会计师核查意见: 经核查,我们认为公司研发资本化较为谨慎,符合实际情况及会计准则规定。 公司本年度研发投入资本化比重较高,主要是子公司上海爱优威本期投入 ROM 系统及软件技术开发已形成大量技术成果,相应研发投入资本化比重较高。 11. 年报披露,劳务外包工时总数为 212 万小时,报酬总额为 3624 万元, 且公司存货中涉及委托加工物资。前期,德景电子存在外协生产模式,年报未 明确本期是否仍存在外协生产模式,以及上述项目为公司 OEM 业务相关亦或外 协生产相关,请公司补充说明: (1)劳务外包的具体内容,是否为主营业务相 关,是否涉及外协生产;(2)若涉及外协生产,请明确自主生产与外协生产出货 比例,外协生产模式的前五大生产商、具体生产模式及会计处理等;(3) 委托 加工物资的具体用途和大幅上升的原因,若涉及外协加工,请明确相关物资管 控风险,以及公司采取的应对措施。 公司回复: (1)劳务外包的具体内容,是否为主营业务相关,是否涉及外协生产 本期公司发生的劳务外部具体情况如下: 公司名称 劳务外包工时(小时) 报酬总额(万元) 外包劳务内容 上海爱优威 59,334.00 662.54 软件开发、测试 德景本部 1,228,872.21 1,827.71 接受工人劳务派遣 惠州分公司 619,230.50 828.22 接受工人劳务派遣 惠州德恳电子 217,772.00 305.87 接受工人劳务派遣 9 大华核字[2018]002684 号审核报告 合计 2,125,208.71 3,624.34 公司年报披露的劳务外包,包括爱优威部分研发业务外包(软件开发、测试) 外包和德景电子部分工厂工人的劳务派遣,年报披露的劳务外包不等同于外协生 产。 (2)若涉及外协生产,请明确自主生产与外协生产出货比例,外协生产模 式的前五大生产商、具体生产模式及会计处理等 ①公司 2017 年自主生产与外协生产出货比例: 单位:万台 2017 年 整机 主板 项目 自产 外协 合计 自产 外协 合计 产量合计 650.45 150.27 800.72 1,157.85 1,359.88 2,517.73 占比 81.23% 18.77% 100.00% 45.99% 54.01% 100.00% ②公司 2017 年度外协生产的前五大生产商 本期外协 外协加工产品 序号 外协厂商名称 加工费(元) /服务 第一名 深圳市文威实业有限公司 7,281,404.65 主板贴片、整机组装 第二名 深圳市赛兔数码科技有限公司 3,983,307.09 主板贴片 第三名 深圳市锐业科技开发有限公司 2,402,399.57 主板贴片 第四名 惠州市海俊电子科技有限公司 2,200,720.94 主板贴片、整机组装 第五名 深圳市永盈电子有限公司 2,000,193.74 主板贴片 ③外协具体生产模式: 外协生产是德景电子为解决产能不足采取的生产模式。外协生产在弥补产能 不足、快速满足客户需求方面发挥了重大作用。经过多年的自主生产加工和外协 生产监督管理,德景电子逐步建立了完善的外协生产模式,通过对外协厂商的选 择、评价与考核、外协生产与技术、产品质量管理等进行制度化管理,使外协工 厂生产的产品质量及效率能够满足德景电子不断增长的订单需要。 德景电子每月对外协厂商月度考核,考核主要内容包括:(1)外协厂产能 空余;(2)外协厂客户分布与变化;(3)上月生产质量数据;(4)上月交付 达成率;(5)已发现问题的改善进度;(6)工厂运营情况、员工流失率及员 工工资发放。为了尽可能降低外协加工的风险,2015 年起,德景电子按照“单一 外协厂不能承接德景电子订单总量的三分之一”的要求进行外协生产任务的分 10 大华核字[2018]002684 号审核报告 配,以确保如外协厂产能与质量发生变故,德景电子可以快速将订单转回德景电 子本部或者其他外协厂生产。 ④涉及外协工厂的会计处理 德景电子将直接运抵外协工厂的外购材料成本及相关外购材料的运费等作 为委托加工物资的初始入账成本;每月末根据各工厂完工产品数量、实际委托加 工物资使用量计算的加权平均出库成本、支付给各外协工厂的加工费分项确认完 工产品成本。 (3)委托加工物资的具体用途和大幅上升的原因,若涉及外协加工,请明 确相关物资管控风险,以及公司采取的应对措施。 公司两期委托加工物资具体对比情况如下: 项目 2017 年 12 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 同比增减 委托加工物资 150,314,565.80 51,929,404.03 189.46% 公司委托加工物资分为:①生产主板的贴片物料,②生产整机的组包物料, 其具体用途为生产产成品主板与整机的主要耗材; 公司期末委托加工物资大幅增长主要是由于本期末订单仍处于集中交货期, 公司为满足订单需求量,除自主生产外,同时委托外部工厂批量加工,上述委托 加工物资公司 2018 年已实现加工出货,公司 2018 年 1 月份消化年底库存商品、 发出商品及委托加工物资出货情况如下: 客户简称 金额 产品类别 Reliance Retail Limited 143,175,502.69 整机 锐伟通讯技术有限公司 79,147,359.24 主板 北京联美智科商业有限公司 52,174,100.90 整机 中国移动通信集团终端有限公司 17,457,987.17 整机 青岛海信通信有限公司 7,066,721.71 整机 合计 299,021,671.71 针对外协加工所产生的物资管控风险,公司主要从以下几方面进行风险把 控:首先,外协生产厂商的选择经过严格评估及审核,合作的厂商必须符合行业 标准及公司相关产品生产管理规定;公司与正式合作的外协厂商签订委托加工协 议,明确外协工厂管理职责,同时公司定期跟踪外协厂商生产出货、产品质量情 况,进行综合评估,要求其不断改善;在人员安排管控方面,公司对外协厂商根 据生产订单情况,安排驻厂质量、工程、计划管理人员,对质量、工艺、物资等 11 大华核字[2018]002684 号审核报告 进行现场管理,同时公司每月末会安排驻厂人员对外协物资进行盘点,输出盘点 报告进行对账核查,确保委托加工物资帐实相符。 会计师核查意见: 经核查,公司本期委托加工物资大幅增长主要是由于公司期末仍然处于集中 出货期,公司为保证按客户要求准时交货,期末充分利用外协工厂产能,导致委 外加工物资大幅增长。 三、财务状况 12. 本期应收账款余额为 9.1 亿元,比上年同期增长 90.33%,且绝大多数 为 6 个月以内应收账款,占本年度营业收入的 41.4%。应收账款前五名共计 4.69 亿元,占比高达 50.26%。应收账款余额快速增长且主要集中于下半年,且大客 户集中度较高,其质量和回款情况对公司业绩影响重大,请公司补充披露:(1) 结合德景电子近两年营业收入变化情况、信用政策、回款情况等,说明应收账 款余额大幅增长的合理性;(2)结合季度营业收入和应收账款的变化情况,说 明收入确认政策和相关会计处理的依据和恰当性,是否存在集中大额确认收入 的情形;(3)逐一披露应收账款前五名名称和金额。 公司回复: (1)结合德景电子近两年营业收入变化情况、信用政策、回款情况等,说 明应收账款余额大幅增长的合理性; ①德景电子近两年营业收入及应收账款变动情况: 单位:万元 项目 2017 年 12 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 变动比率 /2017 年度 /2016 年度 应收账款余额 87,486.46 45,599.44 91.86% 营业收入 213,824.68 175,935.80 21.54% 应收账款周转率 3.21 4.66 -31.12% 德景电子 2017 年度应收账款增长幅度高于营业收入增长幅度导致本期应收 账款周转率相对上期下降,本期末应收账款增长主要是由于各大手机品牌厂商一 般选择在第三或第四季度推出新机型,导致下半年对德景电子订货量增加;其次, 受国际政治局势影响,公司新开拓印度市场主要客户 RelianceRetailLimited 将订 12 大华核字[2018]002684 号审核报告 单交付推迟到了第四季度,造成德景电子 2017 年下半年订单执行较为集中,年 末产生的应收账款较多。 ②应收账款的信用政策及回款情况 德景电子主要信用政策如下: 客户类型 信用政策 新合作客户 30 天 一般稳定合作客户 60-90 天 行业终端合作客户 90-120 天 按订单招投标客户 预付 20%以上货款、尾款月结 30 天 德景电子与客户结算方式确定后,不轻易变更,且严格执行,2016 年与 2017 年前十名应收账款客户及期后回款情况如下: 2016 年末应收账款前十名客户回款情况如下: 单位:万元 占期末应 序 期末应收 2017 年回 2017 年回款 客户名称 信用政策 收账款比 账龄 号 账款 款 比例 例 1 TCL COMMUNICATION LIMITED 月结 90 天 16,864.17 36.98% 1-6 个月 16,864.17 100.00% 深圳市联合利丰供应链管理 2 月结 90 天 10,780.48 23.64% 1-6 个月 10,780.48 100.00% 有限公司 收到发票后 60 3 深圳市年富供应链有限公司 8,280.61 18.16% 1-6 个月 8,280.61 100.00% 天 4 北京元心科技有限公司 月结 120 天 2,690.16 5.90% 1-6 个月 2,690.16 100.00% 70%预付, 5 惠州 TCL 移动通信有限公司 1,837.53 4.03% 1-6 个月 1,837.53 100.00% 到货 30%尾款 6 惠州海弘科技有限公司 月结 60 天 992.25 2.14% 1-6 个月 992.25 100.00% 7 浙江大华科技有限公司 月结 90 天 749.35 1.61% 1-6 个月 749.35 100.00% 深圳同兴达科技股份有限公 8 月结 60 天 581.53 1.25% 1-6 个月 581.53 100.00% 司 20%订金+月结 重庆红辣椒科技有限责任公 1 年以 9 78%+2%售后质 305.92 0.66% 274.78 89.82% 司 内 保金 中兴通讯(杭州)有限责任公 10 月结 30 天 288.85 0.62% 1-6 个月 288.85 100.00% 司 合计 - 43,370.86 95.00% - 43,339.72 99.93% 2017 年末应收账款前十名客户回款情况如下: 单位:万元 13 大华核字[2018]002684 号审核报告 占期末应 截止本报 截止本报告 序 期末 客户名称 信用政策 收账款比 账龄 告签发日 签发日回款 号 应收账款 例 回款 比例 收到发票后 60 120 天 1 深圳市年富供应链有限公司 12,006.91 13.72% 8,503.14 70.82% 天 内 2 锐伟通讯技术有限公司 月结 60 天 11,980.01 13.69% 60 天内 11,980.01 100.00% 深圳市联合利丰供应链管理有 3 月结 90 天 8,596.00 9.83% 90 天内 8,596.00 100.00% 限公司 4 郑州市富瑞通科技有限公司 月结 90 天 7,288.54 8.33% 90 天内 7,288.54 100.00% 新石器龙码(北京)科技有限公 120 天 5 月结 60 天 7,037.96 8.04% 4,083.90 58.03% 司 内 6 Reliance Retail Limited 货到后 15 天 6,532.10 7.47% 15 天内 6,532.10 100.00% WORLD FAIR INTERNATIONAL 7 月结 60 天 5,512.80 6.30% 60 天内 5,512.80 100.00% HOLDINGS LIMITED GREAT LONG CORPORATION 8 月结 60 天 4,432.00 5.07% 60 天内 4,432.07 100.00% LIMITED VICTORY LAND INTERNATIONAL 9 月结 60 天 4,424.96 5.06% 60 天内 4,424.96 100.00% TRADING LIMITED 120 天 10 青岛海尔通信有限公司 月结 90 天 4,139.04 4.73% 1,907.39 46.08% 内 合计 - 71,950.32 82.24% - 63,260.91 87.92% 如上表所示,德景电子主要客户信用政策未发生变更,应收账款回收情况 良好。 (2)结合季度营业收入和应收账款的变化情况,说明收入确认政策和相关 会计处理的依据和恰当性,是否存在集中大额确认收入的情形; 单位:万元 项目 一季度 二季度 三季度 四季度 营业收入 35,928.71 25,524.90 43,659.63 114,748.61 应收账款 38,598.64 38,682.58 66,200.90 91,831.64 公司第四季度营业收入环比第三季度增长 162.83%,第四季度应收账款环比 增长 38.72%,应收账款增幅明显低于收入增长金额,公司第四季度收入增长原 因见问题 8 回复。 公司收入确认政策和具体处理依据: 公司已根据合同约定将产品交付给购货方,且产品销售收入金额已确定,已 经收回货款或取得了收款凭证且相关的经济利益很可能流入,产品相关的成本能 够可靠地计量。 14 大华核字[2018]002684 号审核报告 公司业务包括家电零售业务、通讯设备制造业务、自主品牌手机销售业务、 软件技术服务业务,本公司家电零售业务在收到客户货款并将货物交付客户时确 认收入实现;通讯设备制造业务在产品交付客户验收后确认收入;自主品牌手机 业务在手机产品交付客户,验收合格后确认收入实现;技术服务收入在技术服务 成果转移验收时确认。 公司第四季度业务较大增长,主要是受公司海外客户开拓及主板销售增加导 致,不存在集中大额确认收入的情形。 (3)逐一披露应收账款前五名名称和金额 占应收账款期末余 单位名称 期末余额 已计提坏账准备 额的比例(%) 深圳市年富供应链有限公司 120,069,060.44 12.86 1,200,690.60 锐伟通讯技术有限公司 119,800,057.22 12.84 1,198,000.57 深圳市联合利丰供应链管理有限公司 85,959,993.53 9.21 903,766.38 郑州市富瑞通科技有限公司 72,885,431.71 7.81 728,854.32 新石器龙码(北京)科技有限公司 70,379,551.85 7.54 703,795.52 合计 469,094,094.75 50.26 4,735,107.39 会计师核查意见: 针对公司应收账款确认我们结合公司销售收入确认执行了以下核查程序: 公司收入确认原则为:在满足收入确认基本条件下,通讯设备制造业务在产 品交付客户验收后确认收入;技术服务收入在技术服务成果转移验收时确认。 针对公司应收账款确认我们结合公司销售收入检查执行了以下核查程序: ① 对公司销售与回款的内部控制执行测试,验证相关内部控制制度设计合 理性和运行的有效性。 ② 执行收入穿行测试及细节测试,验证德景电子销售收入和应收账款确认 的真实性和准确性; ③ 对重要大客户执行走访程序,验证客户及交易的真实性; ④ 向交易客户发函,询证德景电子与对方单位 2017 年度的交易发生额及应 收账款余额; ⑤ 执行收入截止性测试,检查德景电子是否存在提前确认收入情况; ⑥ 将公司应收账款坏账计提比例与同业公司政策进行比较,对比分析坏账 政策是否合理; ⑦ 获取并符合公司应收账款账龄划分明细表,并重新测算当期坏账计提比 15 大华核字[2018]002684 号审核报告 例,检查坏账计提是否充分。 经上述程序核查,公司收入及应收账款相关会计政策合理审慎,收入金额真 实准确,不存在集中大额确认收入的情形,公司应收账款信用政策执行有效、应 收账款期后回收情况良好。 13.报告期内存货余额为 4.91 亿元,同比增长 70%,其中,原材料增幅为 43.68%,委托加工物资增幅为 189%。存货增长幅度较大,请公司补充披露: (1)结合存货发出政策、上下游议价能力、市场变化情况、本年业务发展等,分 析各类型存货快速增长的原因;(2)本期新增的发出商品项目的具体内容和产生 原因,以及未对其计提存货跌价减值准备的主要依据。 公司回复: (1)结合存货发出政策、上下游议价能力、市场变化情况、本年业务发展等, 分析各类型存货快速增长的原因: 公司本期末各类型存货相对上期变动情况如下: 项目 2017 年 12 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 变动比例 原材料 177,670,586.47 124,201,188.88 43.05% 发出商品 99,587,044.16 100.00% 库存商品 65,091,266.14 110,562,121.67 -41.13% 委托加工物资 149,412,663.49 51,239,714.61 191.60% 合计 491,761,560.26 286,003,025.16 71.94% 本期存货相对上期总体增长 71.94%,其中主要为委托加工物资、发出商品和 原材料的增长。其中委托加工物资增长情况详见问题 11 第(3)问“委托加工物 资的具体用途和大幅上升的原因,若涉及外协加工,请明确相关物资管控风险, 以及公司采取的应对措施”之相关回复。 本期末发出商品为德景电子出货至郑州市富瑞通科技有限公司(简称“郑州 富瑞通”)整机物料,郑州富瑞通为设立在郑州航空港实验区综合保税区手机厂 商,该批整机物料由郑州富瑞通安排加工生产成整机后,出口至香港德景,最终 由香港德景实现交货至公司最终客户印度 Reliance Retail Limited 公司,由于 本年度对印度运营商客户 Reliance Retail Limited 订单量较高,导致公司期末 16 大华核字[2018]002684 号审核报告 对郑州富瑞通发出整机物料金额较大,由于该部分整机物料在上述整个业务流程 中尚未加工完成,未实现对最终客户的销售出货,因而确认为发出商品。 公司 2017 年度对 Reliance Retail Limited 整体订单量及 2017 年度、2018 年 1 月份生产出货情况如下: 公司名称 订单总量 2017 年出货量 2018 年 1 月销售量 Reliance Retail Limited 3,000,000.00 2,018,520.00 838,140.00 本期末原材料较同期增长 43.05%,主要是公司考虑到春节假期原因,为防止 采购供货出现中断,公司针对后续 2018 年初大批量出货提前安排备货导致。 (2)本期新增的发出商品项目的具体内容和产生原因,以及未对其计提存货 跌价减值准备的主要依据 本期新增的发出商品项目为全套整机物料,共计 570480 套,具体产生原因 见上述回复(1);未对其计提存货跌价减值准备的依据为期末发出商品对应为 富瑞通客户订单,其综合毛利率为 7.96%,公司对于存在合同订单产品,以销售 订单价格作为可变现净值的计算基础,由于该类订单产品整体毛利率高于德景电 子销售费用率,存货可变现净值大于 0,因而该类发出商品不存在跌价风险,公 司不需要对该类存货项目计提存货跌价减值准备。 会计师核查程序: (1)对公司采购与付款、生产与仓储循环的相关内部控制的设计和运行有 效性进行了评估和测试; (2)通过对公司管理层的访谈,对公司期末存货变化的情况及原因进行了解, 评估其变动的合理性; (3)通过对公司期末存货的现场盘点,观察公司存货的保管、储存情况,确认 期末存货的数量及品质情况; (4)实地走访郑州市富瑞通科技有限公司、印度 Reliance Retail Limited 公司, 了解实际业务开展情况,并发函函证交易额情况; (5)对公司期末存货可变现净值进行重新计算并与存货成本进行比较以验证 公司存货跌价准备计提是否充分。 17 大华核字[2018]002684 号审核报告 经核查,我们认为,公司期末存货余额同比增长主要是由于公司期末订单量 较大,仍处于集中出货期,期末发出商品主要为针对印度 Reliance Retail Limited 公司订单,由于该项目产品为已签订订单产品,综合毛利率为盈利状态,因而不 存在减值风险,公司期末存货大幅增长符合公司的实际生产情况,具有合理性; 公司期末存货经减值测试已充分计提存货跌价准备。 16. 年报披露,应收票据期末余额中商业承兑汇票由 2016 年度的 4.8 万元 骤升为 5502 万元,涨幅较大,且期末尚未到期且尚未终止确认的商业承兑汇票 为 9287 万元,高于应收商业承兑票据余额。请补充披露:(1)结合销售政策、 产生应收票据的交易情况、交易对手方明细、上下游关系等说明商业承兑汇票 余额快速上涨的原因;(2)应收票据的终止确认政策和上述会计处理的依据。 公司回复: (1)结合销售政策、产生应收票据的交易情况、交易对手方明细、上下游关 系等说明商业承兑汇票余额快速上涨的原因 公司期末应收票据商业承兑汇票明细如下: 序 截止本回复截 出票人 票据前手 出票日 到期日 票据金额 号 止日票据情况 1 浙江大华科技有限公司 浙江大华科技有限公司 2017/12/28 2018/7/5 8,021,720.87 在手 深圳市联合利丰供应链 深圳市联合利丰供应链管 2018 年 3 月托 2 2017/12/29 2018/3/29 35,000,000.00 管理有限公司 理有限公司 收回款 深圳市兴飞科技有限公 2018 年 3 月托 3 深圳市兴飞科技有限公司 2017/12/28 2018/3/28 12,000,000.00 司 收回款 合计 55,021,720.87 各出票人 2017 年度与公司的交易金额及期末应收账款余额情况如下: 序 2017 年度 交易 2017 年 12 月 31 日 出票人 信用政策 号 销售金额 内容 应收账款 1 浙江大华科技有限公司 57,838,787.81 OEM 8,447,044.27 月结 30 天 深圳市联合利丰供应链 主板/ 2 282,859,367.10 85,959,993.53 电汇或承兑;月结 90 天 管理有限公司 整机 甲方可以选择承兑汇票、商票或者电 深圳市兴飞科技有限公 3 17,917,681.24 主板 2,236,089.86 汇的方式支付;预付 40%,收到货合 司 格后一周内付 60%尾款 18 大华核字[2018]002684 号审核报告 公司本期末应收票据大幅增加主要是公司交易客户根据协议约定选择按照 票据结算导致,各商业承兑汇票出票人、承兑人均为公司子公司德景电子常年合 作客户,上述票据大部分已于 2018 年 3 月办理银行托收回款。 (2)应收票据的终止确认政策和上述会计处理的依据 公司销售回款收取的承兑汇票主要系客户开具或者背书转让的银行承兑汇 票和商业承兑汇票,银行承兑汇票的承兑人是商业银行,由于商业银行具有较高 的信用,银行承兑汇票到期不获支付的可能性较低,公司已转移该项金融资产所 有权上几乎所有的风险和报酬,故本公司将已背书或贴现的银行承兑汇票予以终 止确认。公司期末已背书或贴现且资产负债表日尚未到期的商业承兑汇票明细如 下: 出票人 承兑人 前手单位 出票日 到期日 汇票金额 深圳市联合利丰供应链 深圳市联合利丰供应链 深圳市联合利丰供应链 2017/12/27 2018/3/27 29,000,000.00 管理有限公司 管理有限公司 管理有限公司 深圳市联合利丰供应链 深圳市联合利丰供应链 深圳市联合利丰供应链 2017/12/6 2018/3/9 28,400,000.00 管理有限公司 管理有限公司 管理有限公司 深圳市联合利丰供应链 深圳市联合利丰供应链 深圳市联合利丰供应链 2017/12/25 2018/3/26 28,000,000.00 管理有限公司 管理有限公司 管理有限公司 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/11/16 2018/2/26 1,000,000.00 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/11/16 2018/2/26 1,000,000.00 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/12/1 2018/3/1 1,000,000.00 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/12/1 2018/3/1 1,000,000.00 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/12/20 2018/3/20 890,350.00 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/12/20 2018/3/20 788,151.07 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/12/1 2018/3/1 554,250.00 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/12/25 2018/3/23 548,725.44 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/10/27 2018/1/31 200,000.00 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/10/27 2018/1/31 200,000.00 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/10/27 2018/1/31 200,000.00 中国电子系统工程第三 中国电子财务有限责任 浙江大华科技有限公司 2017/7/5 2018/1/5 50,000.00 建设有限公司 公司 青岛海信通信有限公司 海信集团财务有限公司 青岛海信通信有限公司 2017/10/27 2018/1/31 40,355.00 19 大华核字[2018]002684 号审核报告 合计 92,871,831.51 上述票据承兑人中海信集团财务有限公司、中国电子财务有限责任公司均为 大型集团财务公司,资信状况及信用级别较高,深圳市联合利丰供应链管理有限 公司为公司常年合作客户,信用级别良好,因而上述票据到期不获兑付的风险较 小,因而公司在上述票据背书或贴现时实际已将其予以终止确认,年报已重新对 该项披露做修订。截止本回复截止日,上述商业票据均已兑付完毕。 会计师核查意见 经核查,我们认为虽然公司应收票据期末余额较期初增长较大,但均为公司 正常经营业务客户交易开具,具有合理性;公司终止确认应收票据金额的情形属 于符合已转移金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬可终止确认该金融资产 的情形,符合企业会计准则的相关规定。 依据《企业会计准则解释第 5 号》,企业对采用附追索权方式出售的金融资 产,或将持有的金融资产背书转让,应当根据《企业会计准则第 23 号——金融 资产转移》的规定,确定该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬是否已经转 移。企业已将该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的,应当 终止确认该金融资产。 依据《票据法》第四十四条“付款人承兑汇票后,应当承担到期付款的责 任。”,因此,对于银行承兑汇票,由于承兑银行为承担到期付款责任的第一人, 其兑付能力不存在无法到期兑付的情况,该类金融资产所有权上几乎所有的风险 和报酬已经转移,终止确认是合理的;对于商业承兑票据由于公司上述票据承兑 人为主要为大型集团财务公司,资信状况及信用级别较高,公司认为该类票据到 期不获承兑的风险较小,因而在票据背书或贴现时予以终止确认。 专此报告,请予察核。 20