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A股重回庄股时代?

2016年11月20日21:36 来源:摩尔金融精选mp

  

  炒股,怎能不看摩尔

  导 读

  解密庄家,解密庄股。

  整编: 小摩君

  本周末最有吸引力的新闻,无疑是王石的“万科庄股论”。

  咱们先来看原文。

  11月18日,万科创下8年多来的新高29元/股。

  在此背后则是恒大的再度增持,17日晚间,万科A公告称,恒大11月10日-17日继续增持万科A股股份,已合计持有10.43亿股,占总股本的9.452%,总代价约为人民币222.6亿元。

  这也意味着,恒大逼近了二次举牌线。

  迥异于宝能系的增持,万科管理层目前对恒大的增持没有公开态度。11月19日,王石现身万科的媒体交流会,王石对21世纪经济报道记者也没有就恒大持股做出回应。

  截至三季末,万科A总股本110亿股,其中流通股有97.1亿股。目前,在流通股中,华润持有16.83亿股、宝能系持有27.6亿股、安邦持有5.02亿股、万科管理层通过控制的资管计划合计持有7.86亿股,再加上恒大持有的10.43亿股,五方力量合计持有万科A股流通股67.74亿股,占总流通股的69.76%。这也意味着,剩余流通股数量为29.36亿股。

  五方力量对万科形成了高度控盘,A股标杆企业是否已经沦为“庄股”?王石对21世纪经济报道记者表示,“它就是庄股。”

  一般讲,庄股指主力大户大比例持仓,一般最少流通盘的35%以上,多则可达85%流通盘。而目前,五大力量合计持有万科A股流通盘已接近70%,在这种情况下,任何一方或者新外来者的大量增持都能引起万科A股的巨幅波动。

  小散心中的庄家,一向是神秘的。A股到底有没有庄家,庄家到底会是谁,庄家是怎么样运作的?这一系列的问号让很多小散百思而不得其解。今天我们便从庄家的历史渊源,谈谈A股中的坐庄者。

  上方中对庄股的概念进行了解释,即主力大户大比例持仓,一般最少流通盘的35%以上,多则可达85%流通盘。那么很简单,庄家,便是指能影响金融证券市场行情的大户投资者。通常要吃下流通盘的30%-80%,以达到控制股价的目的。

  事实上,自A股市场成立以来,庄家就诞生了。最早的坐庄都是摸石头过河,后来慢慢找到了科学的方法。网上有一篇名为“新中国庄家发展史”对早期的庄家有些许介绍。

  1990年3月,随着深圳股票热潮一流高过一流,庄家活动也兴旺起来。由于种种原因,时的庄家主要是在场外、在街头,用大唱利好(或利空)等手法,来影响股价升跌。

  我国第一次庄家大兵团作战,并永垂股史的战役是:深圳大户联手炒上海股票。1990年6月,深圳股票热潮愈演愈烈。上海却是这里的黎明静悄悄。深圳一群眼光独到的大户,联手携巨资3000万元奔袭上海,大肆购买股票,把上海股价炒得飞起来。

  这一战役之后,庄家活动正式踏入交易所的大雅之堂,不再是街头庄家了,从此,庄家也正式登上中国股市这个历史舞台,成为千百万股民仰视的对象,成为影响股市一种重要力量。

  中国股市的庄家们,导演了不少惊世骇俗的杰作。把爱使股票市盈率炒到高达1550倍,令所有专家瞠目结舌。把没有什么价值的宝安权证,从3元多直炒到20多元。借收购题材延中大幅拉到70元,震惊大江南北。惊心动魄的界龙一战,把熊市牛股推到巅峰。1994年9月浦东板块大爆棚,“强盗”、“妖怪”乱舞,令人难忘。使搏傻理论发挥到淋漓尽致的地步。

  沪股徒弟变大哥

  上海股民股票启蒙的第一课是深圳庄家的炒作,使上海的股价大飚升。所以,庄家行为在沪市有广泛的群众基础,庄家行为远比深股活跃。深股庄家只有在中线或大行情到来时,才敢做庄。沪股却是什么时候都有庄家在活动,即使是长期下跌的熊市也创出熊市牛股的新路。深股庄家是2块钱庄家,典型的打一抢换一个地方的游击队作风。而沪股庄家则是敢于搏尽,敢于赢尽,敢于炒尽题材的拚命三郎。

  从炒作题材上看。深股的起伏一直较多停留在业绩、分红、配股上。而沪股庄家却充分发挥了想象力,创造出首都概念、领袖家乡股、新总理概念股等等。炒作题材丰富多采。从炒作水平看,沪股庄家再次显示了教会徒弟饿死师傅的历史古训,再次证明了青出于蓝胜于蓝的历史规律。令深股舆论上空掀起了一浪高于一浪的向沪股庄家学习的呼声。

  正是由于沪股庄家活跃,使不少股民弃深投沪,使不少股民更喜爱沪股。可以说,沪股从深股的徒弟变成师傅,从小弟弟变成了大哥,活跃的庄家行为功不可没。从这点上说,沪股有关部门要给庄家们记一大功。

  政府是一种特殊的庄家,是庄家之庄的庄上庄。某些时候它会千方百计影响股价的升跌。它影响股价不是为了盈利,也不能把国家财政收入白白输掉,能名利双收最好。

  从股票诞生的第一天起,政府庄家就没有空闲过。1990年中,面对扑面而来的股票热,深圳政府三番五次出台政策,千方百计给股票降温。到1991年9月,股价大幅下跌9成,政府庄家又急得团团转,调集了2亿元,大量吃龙头发展股救市。导演了一草幕由政府大量吃进,拉高股价的典型庄家操作。上海政府也曾多次干预股价升跌。如1993年的8月18日死守申能。此外,取消专户,严禁透支等等,都是政府庄家控制股价过热所采取的影响价格的操作行动。

  政府庄家调控股价中,有一个逐步成熟的过程。初始,为了给股市降温,深圳政府频频更改政策,几乎乱了方寸,而上海政府七次救市的失败,显示了救市水平粗糙。政府庄家是在失误中走向成熟的。1993年初,一个严查透支的规定,就呵退了深股的386点和沪股1560点的狂潮。一次就成功了。三大政策尽管也存在不少问题,但它公布的时机与技术面十分配合,政策的内容看上去十分有效,政策的配套比较完善。重要的是,它确实达到了救市的目的,表明了政府庄家水平前进了一大步。而三大政策存在问题,也表明它仍需不断提高。

  在股市初级阶段,庄家是由个人大户唱主角的。当时庄家的资金也非常有限。那时一二百万就可以在股市上翻云覆雨。在庄家第一次大兵团作战中,深圳调去上海的资金也仅仅2700万。然而,机构从一开始就没有寂寞过。

  1993年9月,发展银行在扭转深股弱势中,就充当了至关重要的角色。1992年在沪股从1500点下跌,就是由几家机构大抛售引发的。随着股市对机构打开大门,尤其是开放证券商自营后,机构到股市翻云覆雨的越来越多。原上海三大证券公司,成了沪股庄家的主力。深圳也涌现出不少的机构庄家。庄家的实力也与往日不可同日而论。今天,几千万也只是小庄家,几个亿的庄家比比皆是。

  个人大户在与机构较量中,由于信息不灵(这在有政策市之称的中国股市中,是致命弱点),资金有限,专业水平不高。几个回合后,基本上被机构打得落荒而逃。时至今天,机构已一统庄家天下。大户庄家风光的日子,一去不复返了。

  中国股市也从个人操纵时代进入了投机时代。

  从以上文章我们可以看出:

  1、庄家身份已经发生转变,从个人大户到机构投资者。

  发生这样的转变,和A股市场的变化密不可分。为什么这样说呢,这个就涉及到另一个概念,股改。

  中国股票市场刚成立的时候,主要都是国有企业上市股票,一般国有企业的控股股东是国家或各级国有资产管理部门。这也是国有股和法人股的由来,国有股和法人股不能像普通股一样上市流通。国有股、法人股、普通股这三者就形成了“同股不同权,同股不同利”局面,不利于股票市场的发展。

  这样就慢慢的开始了“股权分置”。股改的目的是让国有股和法人股“享受”普通股的市场待遇,能够参与市场流通,通过全流通实现同股同权,同股同利。老股民应该都知道,2006年的股权分置也带来一轮轰轰烈烈的大牛市。

  自股改之后,现在的股票市值比以前更大,尤其是流通市值。而股票的流通带来了更活跃的交易,再加上互联网发展带来的信息流通,传统坐庄方式也就行不通了。

  2、坐庄方式从个人坐庄到机构联合坐庄。

  既然流通的盘子大了,个人的资金实力已难以达到操纵股价的目的。那么拥有庞大体量的基金、游资(像近期的温州帮、山东帮)、险资(近期的万科股权大战)担负起了坐庄的“重任”。

  事实上,A股一直以来都有庄家的,自从机构从个体户手里接过接力棒后,坐庄行为更加合法化,同样也比较低调(高调的徐翔已经进去了)。

  而2015年牛市以来,游资实力不断壮大,再次拥有了“呼风唤雨、上天入地”的本领,各种地域游资帮的行为可谓“返璞归真”。加之险资当中的爱马仕太过招摇,大家便感觉到A股有点重回庄股时代的味道。

  其实,这也应了赵老哥的那句话,A股就是一个简单的资金推动型的市场。

  这样读过来,想必大家已经对A股庄家有了一定的了解。A股有没有庄家,庄家是谁?这两个问题我们就解决了。

  接下来我们看看庄家是怎么运作的:

  其实庄家的运作手法,无疑就是建仓、洗盘、拉升、出货,大家都比较清楚。详细来说就是下图这样。但事实上,坐庄涉及到方方面面的很多问题,改天另开一篇文章讲。

  

  我们今天先来看几个现在市场的几种典型庄股。

  1、隐蔽型庄家(宏磊股份

  

  这支票我只说几个点:1、主力目标高远,完全控盘,图形是主力一手做出来的;2、主力拿着70%以上的流通筹码,有些人可能会说从十大流通股东里看不出来,这我只能说too young too simple了。此类的还有一个重庆燃气大家可以看看。

  2、业绩型庄家(多氟多

  

  这个就比较容易说了,多氟多的业绩增长随着新能源汽车的发展而爆发,造就了这支10倍的牛股。类似的还有恒瑞医药贵州茅台,恒瑞医药的老庄家至今没怎么出货,期间也进过一些新庄。

  大家可能会有一个误区,认为一支股票只会有一个庄家。事实上,一些盘子不断扩大达到一定体量的股票,里面会有多个庄家。而盘子小的股票才会出现新庄旧庄打架的情况。此类业绩型庄家是相对来说最温和的。

  3、游资型庄家(名家汇

  

  这个就涉及到大家平时关注的各种游资帮了,他们喜欢做题材,做小盘股和次新股,尤其是次新股。由于大股东股份的锁定导致流通盘极小,这才给了游资客们兴风作浪的机会。

  在这种情况下,他们不需要持股5%以上就可以对股价产生极大的影响,他们来去如风,不会打持久战,但收益往往比长庄庄家还有丰厚。近期比较典型的有四川双马武昌鱼福建金森金轮股份溢多利等等,大家可以挨个看看股票的走势,观摩学习一下大游资的炒作手法。

  4、险资型庄家(万科A)

  

  这是近两年把坐庄从暗处摆到明面的人,如果不是他们的带头,游资或许也不敢这么肆无忌惮。庄上庄虽然会整个停牌审查,但实际上是很宽容的,这里面是有什么政治目的还是利益输送,咱们就不说了。典型的就是万科A、南玻A。

  今天我们就介绍这4种,其实中国A股,无股不庄,按照类型来分,庄家可以分很多。依据其操作的阶段的不同可分为,新庄家,老庄家和被套庄家。依据其炒作手法和风格不同,可分为独庄、跟庄、混庄、帮庄。如果以实力强弱不同,可分为强庄和弱庄。按照投资理念来划分,可分为业绩型庄家、题材型庄家、成长型庄家和投机型庄家。诸多种种,说白了,就是资金的运作。

  最后仍以赵老哥的名言结尾:在我看来股票是最简单的东西,特别是中国的股市,全是资金推动型的。

  来源:《A股重回庄股时代?》 摩尔撰稿人 鬼帝

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