广东万家乐股份有限公司1993年年度报告(摘要)
重要提示
本公司董事会愿就本报告所载资料的真实性、准确信和完整性负共同及个别责任,并确信未遗漏任何重大事项,致使本报告内容有误导成份,本报告内容由本公司董事会负责解释。
一、主要财务指标
指标 1993 1992 1991
- 指标值 比上年增长% 指标值 指标值
营业收入(万元) 148.975 72.4 86,403 52,345
利润总额(万元) 19,515 125.1 8.670 4,778
减少数股东权益后税后利润(万元) 17.291 153.0 6.835 4.111
资产总额(万元) 178,128 28.4 138.735 89.134
股东权益(万元) 97,141 61.3 60.220 17.813
每股净资产(元/股) 2.36 44.8 1.63
每股收益(全面摊薄法)(元/股) 0.42 133.3 0.18
每股收益(加权平均法)(元/股) 0.46 70.4 0.27
每股红利(元/股) 0.32
股东权益比率(%) 54.5 25.6 43.4 20.0
股东权益收益率(%) 22.0 25.7 17.5 23.1
二、年度分配情况
本公司董事会1994年2月28日第五次会议决定:
(一)新老股东均享有1992年11月-1993年12月共14个月的红利分配。
(二)上述14个月的利润分配比例为:(1)提取公积金25%;(2)提取公益金5%;(3)分红基金70%。
(三)分红方案为每10股送4股。此方案须经股东大会通过,并报有关部门复审同意后方可实施。
三、业务回顾
(一)经营情况
本公司与附属、联营企业组成了一个多元化的企业集团,经营范围包括制造业、第三产业及投资发展等,公司的各项业务在1993年度均获长足进步,共实现各项业务收入148975万元,比1992年增长72.4%,完成本年度计划的112.3%,实现税后利润(已减除少数股东权益)17291万元,比1992年增长153.0%,完成年度计划的119.5%。
制造业
1993年度,公司有9家工业企业全面生产,另有2家企业进入试产阶段,全年制造业产品销售收入125053万元。实现税后利润12413万元,分别比上年增长78%和121%。
燃气具产品
本公司控股企业广东省石油气用具发展有限公司是全国最大的燃气具生产厂家,也是全国五百家最大的工业企业之一(1992年排名第320位,1993年尚末公布)。“万家乐”牌热水器更是家喻户晓的国优名牌产品,占国内市场同类产品销售额的三分之一,产品除内销外,还远销港澳、东南亚、南美等地。该公司1993年共生产燃气具产品296万台套,销售收入81617万元,比上年增长49%,占本公司制造业收入的65.3%,是本公司的骨干企业及主要获利来源。
化工油墨产品
本公司控股企业金龙油墨实业公司是全国第三大化工油墨生产厂家,主要生产复合油墨、丝网印刷油墨、铜版油墨等,产品屡获国内国际金奖,市场以内外销各半,1993年度共生产各类油墨5050吨,销售收入16875万元,比上年增长38.3%,人均劳动生产率超过50万元,是要公司拥有的高技术企业。
其他产品
除上述主要产品外,占公司制造业收入10%以下的产品尚有电线电缆、印刷机械、纸类包装印刷、刺绣工艺品、塑料薄膜等产品,本年度均有一定的增长。
处于试产阶段的产品有:万家乐通讯设备有限公司生产的中小型数字程控电话交换机,万家乐家用化学品公司生产的化妆品系列。前者已通过技术鉴定,领取了邮电部进网证,并已获超过1亿元的1994年度订货;后者已通过技术鉴定,正处于市场推广阶段。
第三产业
公司的第三产业的主要收入来源包括贸易及投资收益。全年完成贸易额23922万元,实现利润732万元。年末各项投资余额2亿元(其中短期投资约占65%),纯收益3852万元。
公司上年度完成的主要长期投资为:(1)投资960万元于广东证券公司,占10.32%的股权;(2)房产投资770万元,本公司占100%权益。
投资发展
燃气具项目
正在进行的燃气具项目有两项:(1)本公司控投企业广东省石油气用具发展有限公司投资1.3亿元引进两条热水器生产线,新增年产8-10立升出水量热水器50万台,该项目已累计投资1,05亿元,项目的进展顺利,本年度完成投资6500万元,预期可于1994年下半年投产。(2)与世界著名的燃气具专业厂家日本国百乐满工业株式会社合资经营燃气具配套项目,总投资7000万元,新增年产热电偶,水控电磁阀、燃气具安全保护装置100万件(套)。该项目本年度完成投资2500万元,进展顺利,预期可于1994年下半年投产。
董事会相信,上述燃气具项目建成后,本公司在燃气具领域业已取得的市场和技术优势将得到进一步的巩固和提高,并可为公司带来可观的利润。
大型程控电话交换机项目
属国家重点对外合作项目,也是华南地区唯一的同类厂家,由中加合资经营,项目总投资1.68亿美元,本公司占25%股权,国家邮电部门和电子部门共占35%的股权,世界电讯业巨子加拿大北方电讯公司(NT)占40%的股权。本公司已累计对该项目投资12,700万元,其中本年度完成投资10,300万元,用于征地,厂房建设、装修及配套工程,项目进展顺利,预计将于1994年上半年完成对外引进签约工作,1995年上半年可投入生产。项目达产后,可年产大型程控电话交换机200万门线。
董事会相信,对该项目的投资,将会给公司带来长期稳定的高回报,公司并可借此项目的幅射作用,发展通讯电子产业。
小型程控电话交换机项目
本公司控股企业广东万家乐通讯设备有限公司研制出多种具有国内先进水平的小型程控电话交换机,已取得邮电部进网许可证,根据接获订单,预计1994年可实现销售1亿元。1993年度,本公司对该项目注资3100万元,已购入8层标准厂房一幢,完成了配套工程,部分进口设备已到货,预期1994年第二季可全面投产,将形成50万门线小型程控电话交换机的生产能力。
董事会认为,该项目符合公司发展通讯产业的战略方向,我国小型邮电机局电话设备的数字程控化正开始普及,项目产品的市场容量可观,公司在资金、专业技术方面也具备一定的竞争优势。
通讯电缆项目
本公司附属企业广东万家乐电缆厂,与香港富马公司合资经营广东万家乐电缆有限公司,该公司已基本完成固定资产投资工作,处于安装调试阶段,预计可于1994年第二季度投产,将形成年产通讯电缆100万对公里的生产能力,设备的技术及效率将居国内同业先进水平,并为进一步发展光纤产品预留了厂房和配套能力。公司1993年度对该项目间接注资5600万元。
董事会相信,通讯电缆及光纤的国内外市场均非常广阔,并在成长期,作为公司通讯产业的一部分,该项目的产品综合竞争力将会得到进一步的提高。
建筑装饰玻璃项目
本公司与香港新李英(中国)有限公司(专业厂家)合资兴办广东万家乐建筑装饰玻璃有限公司,生产建筑装饰玻璃、玻璃家具、安全防盗玻璃等玻璃深加工产品,项目总投资约3000万元,本公司占股权55%,该项目已完成配套工程,引进设备将于1994年第一季度到货,预期第二季度可投产,将形成年加工建筑装饰玻、安全防盗玻璃、玻璃家俱60万平方米的生产能力,产品的70%将出口港澳、东南亚市场。公司已对该项目注资1500万元。
董事会相信,随着人民生活水平的提高和第三产业的发展,玻璃深加工产品的市场将进入快速成长期,而目前我国具备现代化批量生产能力的厂家甚少,项目的投资时机和发展前景良好。
房地产项目
本公司斥资1000万元成立全资附属企业广东万家乐房产发展公司,经营商品房及建筑材料,该公司正在兴建两幢建筑面积共10000平方米的信宅楼宇,可望于1994年度推出。
董事会认为,本公司及附属企业有可靠的资源保证,房地产开发建立在相对成本优势的基础上,将会给公司带来稳健的收益。
证券业投资项目
本公司向广东证券公司注资960万元,占该公司10.32%的股权,该公司的其他股东均为广东省省级金融机构,实力雄厚,发展潜质良好。
其他项目
按顺德市市政规划,公司总部办公楼属拆迁建筑,公司斥资465万元购入位于广东省顺德市大良镇环市北路38号的总建筑面积为3095平方米的四层物业作为公司总部,并以898万元之代价取得该物业附属的5258平方米土地使用权(公司总部已于1994年1月迁入新址办公)。
董事会认为,上述物业和土地位于顺德市繁华的中心区,具有良好的商业价值和发展潜质,同时,新的总部办公楼也更能体现公司的社会形象。
(二)经营成果与盈利预测对比
本公司1993年度实现税后利润(已减除少数股东权益)17,291万元,较上次披露(市市公告书1993年12月26日刊登)的盈利预测14,472万元增加2,819万元,增幅19.5%,主要是公司的投资收益于年底到帐,以及制造业的主要利润主要来源于处在免税期的控股企业。
(三)募集资金的运用
1993年度本公司向社会公开发行股票4120万股,扣除发行费用后共筹集资金16,691万元,经公司第三次股东大会决议作下列用途:
(1)投资6000万元于大型程控电话交换机项目;
(2)投资3000万元于燃气具项目;
(3)投资2500万元于小型程控电话交换机项目;
(4)投资1500万元于建筑装饰玻璃项目;
(5)补充流动资金3691万元。
上述投资项目进展顺利,简况请参阅本报告三(1)投资发展部分。
上述资金运用与招股说明书有所不同,兹说明的如下:
(1)鉴于本公司控股企业广东万家乐通讯设备有限公司研制的小型程控电话交换机已获得成功,并获得超过1亿元的94年订单,故在原股金运用计划之外将2500万元用于注资该项目。
(2)由于建筑装饰玻璃市场发展蓬勃,合资伙伴已为合营公司接获3000万元的94年度外销订单,故决定在原股金运用计划之外向控投联营企业广东万家乐建筑装饰玻璃有限公司注资1500万元,使该企业得以迅速形成生产能力,早日占领市场。
(3)大型程控电话交换机属国家重点对外合作项目,为加快完成国内配套工程,决定对该项目提前增加注资1000万元。
(4)原计划投资5000万元的空调压缩机项目原由本公司的大股东广东万家乐集团公司投资兴建,由于该项目的中方股权尚未转到本公司,为保障股东权益,决定放弃对该项目的投资,原计划的投资额用于上述(1)-(3)所述项目。
四、股本及股东持股情况
(截止日期:1993年12月31日)
(一)股本结构:
分类 股份数(万股) 占总股本比例(%)
法人股 26,569.6 64.61
个人股 14,550.4 35.39
其中:内部职工股 10,430.4 25.37
社会公众股(上市流通) 4,120 10.02
总股本 41,120 100
(二)前十名股东持股情况
股东名称 持股数 占总股本比例
1、广东万家乐集团公司 235,924,934 57.37%
2、南方证券有限公司 5,333,333 1.30%
3、工商银行广东省信托投资公司 5,333,333 1.30
4、顺德市顺发投资公司 4,640,000 1.13%
5、广东国际信托投资公司 3,744,400 0.91%
6、广东证券公司 3,680,000 0.89%
7、中国银行广州信托咨询公司 3,520,000 0.86%
8、顺德市建设财务公司 3,520,000 0.86%
9、广发基金会 800,000 0.20%
10、黄小玉 800,000 0.20%
五、董事、监事及高级管理人员及重要职员持股情况及其人员变动情况
(一)董事、监事及高级管理人员持股情况:
李振华 董事长总经理 5万股
何福文 董事、副总经理 4万股
关国权 董事、副总经理 4万股
陈金烈 董事、副总经理 2万股
伍锦程 董事、党委副书记 3万股
曾国源 董事、副总经理 3万股
潘泽明 董事 2万股
彭汉强 董事、财务总监 2万股
李少权 监事长 3万股
彭永聚 监事 2万股
梁怡林 监事 2万股
潘志伟 监事 2万股
孔锦辉 监事 0股
(二)董事、监事及高级管理人员变动情况
1、1993年5月19日本公司第二次股东大会增选潘泽明先生为本公司董事。
2、1993年6月16日本公司董事会任命陈金烈先生、曾国源先生为本公司副总经理。
3、1993年12月8日本公司第三次股东大会同意陈金烈先生辞去本公司监事的职务,增选孔锦辉先生为本公司监事;增选陈金烈先生为本公司董事。
六、重要事项
1、1993年4月10日,本公司抽证券公司投资960万元,占该公司10.32%的股权,已领取股权证书。
2、1993年5月12日,本公司与香港新李英(中国)有限公司签署合资经营“广东万家乐建筑装饰玻璃有限公司”合同,该合同已获有关部门批准、合同总投资464万美元,本公司占股权55%。
3、1993年8月2日,本公司与日本国百乐满工业株式会社、日本汤浅商事株式会社共同签订了合资经营“广东万家乐百乐满燃气具安全装置有限公司”合同,该合同已获在关部门批准。合资公司注册资本为869万美元,本公司占股权75%。
4、本年度无重大诉讼事项。
七、附属公司及关联企业
企业名称 成立日期 注册地 注册资本 拥有权益(%) 主要业务
广东省石油气用具发展有限公司 1985 顺德 USD12,360 85 燃气具系列产品
广东省万家乐通讯设备有限公司 1991 顺德 USD5,000 60 通讯、通讯设备
广东省万家乐电缆有限公司 1991 顺德 USD8,880 45 通讯、电缆、光纤
广东万家乐电缆厂 1986 顺德 RMB7,827 100 导电线材
顺德金龙油墨实业公司 1985 顺德 RMB8,168.50 40 印刷油墨
广东万家乐集团供销公司 1984 顺德 RMB951 100 贸易
广东顺德塑料厂 1965 顺德 RMB4,682 100 塑料薄膜
广东万家乐房产发展公司 1993 顺德 RMB10,000 100 商品房、建筑材料
顺德市万家乐家用化学品公司 1991 顺德 RMB3,680 100 化妆品、洗涤用品
顺德市华南缝纫机针厂 1983 顺德 RMB1,288 100 缝纫机针
胜江丝网印刷机械厂 1987 顺德 USD1,500 60 丝网印刷机纸类包装印刷品
佛山市顺德刺绣工艺总厂 1973 顺德 RMB1,177 100 刺绣、珠绣产品
顺德市二轻冷气工程公司 1993 顺德 RMB581 100 冷气机电及室内装修
广东万家乐建筑装饰玻璃有限 1993 顺德 USD2,320 55 建筑装饰玻璃、玻璃家俱
八、业务展望
(一)1994年发展规划
1994年,本公司计划营业收入18.3亿元,实现税后利润2.35亿元。公司将继续坚持以制造业为主、第三产业为辅的多元化经营战略,加速正在进行的高科技、高附加值项目建设,积极利用外部资源,更加优内部资源配置。建立和不断完善现代化的企业管理机制,努力实现并争取超额完成上述目标。
(1)制造业
争取大型程控电话交换机项目部分投产,保证燃气具扩能、配套项目、小型程控电话交换机项目、通讯电缆项目、建筑装饰玻璃项目,以及正在进行的纸类包装彩印项目全面投产,积极推进日本黑字环流援华的电子薄膜开关项目的进程。上述项目的建成投产,将使公司的制造业的设备技术、产品档次提高到新的水平,产品结构也更趋合理,并可为公司带来长期稳定的回报。
(2)第三产业
本公司全资拥有的金融机构广东万家乐财务公司已获中国人民银行总行批准成立,本公司将斥资5000万元作为注册资金,并充分利用其金融业的特点和优势,将其办成公司的财务融资中心,结算中心。
综合利用现有资源,积极稳妥地发展房地产业务,充分发挥公司资产的优势。
(3)市场拓展
继续巩固和加强国内市场的销售网络和售后服务,不断地推出新的销售方式和服务种类。本公司正在与合作伙伴洽谈,年内争取在国际化经营方面有重大的突破。
(4)资金筹措
本公司的资金筹措与运用均以长、中、短结合,稳健增加为目标,年内拟增加资金投入5亿元,主要通过获利投入、财务公司融资、股东融资及银行贷款、海外优惠贷款等途径获得。公司将在优良的资产基础上充分运用财务杠杆,为股东谋取最大的边际利润。年内公司暂无募股、配股计划。
(5)人才与培训
1994年度,公司拟增加通讯电子、计算机、燃气具、化工、金融、房地产、市场营销、企业形象设计等专业的高层次人才380名,并计划利用公司的人才优势组建广东万家乐工业研究所。公司继续坚持岗前培训,专业再培训的技术培训制度,并深化企业人事制度改革,完善人才的竞争机制和激励机制,真正体现多贡献多得,优胜劣汰的市场法则。
(二)盈利预测
根据经广州会计师事务所审阅溢利预测,本公司1994年1月1日至1994年12月31日止会计年度除税及少数股东权益后利润为21,900万元,按10股送4股后总股本57568万股计,每股税后利润0.38元。
九、其它事项
1、公司基本资料
(1)公司名称:广东万家乐股份有限公司
Guangdong Macro Co., Ltd.
(2)公司地址:广东省顺德市大良镇环市北路38号
(3)邮码:528300 , 电话:(07653)283193
传真:286310
(4)法定代表:李振华
(5)会计师事务所:广州会计师事务所
(6)法律顾问:广东对外经济律师事务所
2、资料查阅、股东咨询、信息披露
公司授权庞志毅先生为本公司信息披露之代表人,授权祁克林小姐、周向峰先生、姚军先生专司本公司股份事务管理及股东咨询。
电话:(07653)283193转股份管理部
公司文件资料查阅地点:本公司总部
十、附录
1、经广州会计师事务所审计的资产负债表、损益表
2、主要会计政策
3、经广州会计师事务所审阅的溢利预测表
广东万家乐股份有限公司
审计报告
致广东万家乐股份有限公司董事会:
我所接受委托,检查验证了本报告随附的第2页至第14页贵公司编制的贵公司及贵公司全资附属企业、联营企业一九九三年十二月三十一日>和截至该日止年度>。
我所的查验,是按照中华人民共和国有关法律、行政法规、财务会计制度和>的规定实施,包括对会计记录的抽查和实际情况下我所认为必需的其他审计程序。
我所认为:
上述合并财务报表在所有重要方面公允地表达了贵公司一九九三年十二月三十一日的财务状况及截至该日止年度经营业绩,并符合中华人民共和国法律、法规的有关规定和会计核算的一般原则。
广州会计师事务所
中国注册会计师:杨传鼎
中国 广州
中国注册会计师:谢德书
环市东路322号
一九九四年二月二十三日
主要会计政策
1、会计年度
公司的会计年度自公历每年一月一日起至十二月三十一日止。
2、长期投资与合并财务报表
公司对被投资企业的长期投资采用下列会计处理方法:拥有被投资企业股权20%以下时,采用成本法核算;拥有被投资企业股权20%至50%且不拥有被投资企业实际控制权时,采用权益法核算;拥有被投资企来股权50%以上或拥有被投资企业实际控制权时,采用权益法以合并财务报表方式核算。
公司合并财务报表对采用权益法以合并财务报表方式核算的各企业之间的业务往来、资金拨出与投入、收取费用相互抵销,少数股东权益予以扣除。
3、货币换算
公司记帐本位币为人民币。对发生的非本位币的经济业务采用固定汇率折合本位币入帐。月份终了,对非本位币的现金、银行存款、债权债务等货币性项目余额按当日国家外汇牌介中间价进行调整,其差额为财务费用计入当期损益。
4、坏帐准备
公司按照>按年末应收款余额(不含合并财务报表的各企业之间的往来款项)的千分之五计提坏帐准备。
5、存货
存货按实际成本计价。存货日常核算,各企业根据各自的特点按照实际成本或计划成本进行,按照实际成本进行存货核算的企业领用或发出的存货亦根据各自的特点分别采用先进先出、加权平均、分批实际等方法确定其实际成本。
低值易耗品各企业根据各自的特点分别采用一次摊销、五五摊销或分期摊销等方法核算。
6、固定资产及其折旧
固定资产除股东投入的按重估价值计价外按实际成本计价,固定资产折旧采用直线法平均计算,并按固定资产类别的原价、估计使用年限及估计残值(原价5%)确定其折旧率如下:
类别 估计使用年限 折旧率(%)
房屋建筑物 20-35 2.71-4.75
机器设备 10-15 4.75-9.50
运输工具 5-8 11.88-19.00
其他设备 5-12 7.92-19.00
公司之中外合资、合作经营企业按有权税务机关批准在合营期限内计提固定资产折旧。
7、在建工程
在建工程除股东投入的按重估价值计价外按实际成本计价。
8、无形资产及其他资产
(1)土地使用权除股东投入的按重估价值计价外按实际成本计价,土地使用权摊销,有规定使用年限的,按规定的使用年限分期摊销;没有规定使用年限的,按六十年摊销。
(2)商誉是股东投入的无形资产,按(即广东省石油气用具发展有限公司采用超额利润贴现法所确定的)重估价值计价,从一九九三年三月起按十年摊销。
(3)专有技术按实际成本计价,按十年的期限摊销。
(4)开办费除股东投入的按重估价值计价外按实际成本计价,按不少于五年的期限摊销。
9、税项
(1)经顺德市税务局直属税务所顺税直字(1993)第0271号文批准,公司一九九三年度按15%的税率计缴所得税。
(2)经有权税务机关批准,公司联营企业一九九三年度享受免征或减半征收企业所得税优惠待遇。
