国华人寿保险股份有限公司
审 计 报 告
大 信 审 字［ 2011］ 第 5-0062 号
大信会计师事务有限公司
DAXIN CERTIFIED PUBLIC ACCOUNTANTS
目 录
审计报告 第 1–2 页
财务报表 第 3 -8 页
财务报表附注 第 9-45 页
会计师事务所营业执照、资格证书
，
审 计 报 告
大信审字[2011]第 5-0062 号
国华人寿保险股份有限公司全体股东：
我们审计了后附的国华人寿保险股份有限公司（以下简称“贵公司”）财务报表，包括
2010 年 12 月 31 日的资产负债表，2010 年度的利润表、股东权益变动表和现金流量表以及财
务报表附注。
一、管理层对财务报表的责任
按照企业会计准则的规定编制财务报表是贵公司管理层的责任。这种责任包括：（1）设
计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导
致的重大错报；（2）选择和运用恰当的会计政策；（3）作出合理的会计估计。
二、注册会计师的责任
我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会
计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，
计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计
程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。
在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但
目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性
和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
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三、审计意见
我们认为，贵公司财务报表已经按照企业会计准则的规定编制，在所有重大方面公允反
映了贵公司 2010 年 12 月 31 日的财务状况以及 2010 年度的经营成果和现金流量。
大信会计师事务有限公司 中国注册会计师：
中 国 上 海 中国注册会计师：
2011 年 3 月 10 日
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资 产 负 债 表
编制单位：国华人寿保险股份有限公司 2010 年 12 月 31 日 单位：人民币元
项 目 附注 期末余额 年初余额
资 产：
货币资金 七(一) 882,598,003.82 185,547,522.92
拆出资金
交易性金融资产
买入返售金融资产 七(二) 1,151,134,073.98
应收利息 七(三) 111,921,633.50 74,728,008.06
应收保费 七(四) 2,303,913.92 24,024,001.20
应收代为追偿款
应收分保账款 七(五) 5,254,597.58 12,120.75
应收分保未到期责任准备金 七(六) 4,410,938.74 86,318.76
应收分保未决赔款准备金 七(六) 2,039,747.76
应收分保寿险责任准备金 七(六) 503,792.75 183,096.39
应收分保长期健康险责任准备金 七(六) 133,771.31 9,873.42
保户质押贷款 15,741,315.56 12,206,889.99
定期存款 七(七) 1,540,000,000.00 310,000,000.00
可供出售金融资产 七(八) 5,962,544,404.35 5,161,471,247.07
持有至到期投资
长期股权投资
存出资本保证金 七(九) 200,000,000.00 160,000,000.00
投资性房地产
固定资产 七(十) 18,613,001.72 17,379,974.45
在建工程 七(十一) 485,786,229.20 86,634,154.00
无形资产 七(十二) 17,635,466.55 7,049,986.24
独立账户资产
递延所得税资产
其他资产 七(十三) 38,911,958.99 27,721,304.82
资产总计 10,439,532,849.73 6,067,054,498.07
法定代表人：刘益谦 主管会计工作负责人: 李俊 会计机构负责人:徐李敏
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资 产 负 债 表（续）
编制单位：国华人寿保险股份有限公司 2010 年 12 月 31 日 单位：人民币元
项 目 附注 期末余额 年初余额
负 债：
短期借款
拆入资金
交易性金融负债
衍生金融负债
卖出回购金融资产款 七(十四) 1,629,047,500.00 750,800,000.00
预收保费 17,276,381.28 10,027,871.54
应付手续费及佣金 4,751,158.23 10,383,649.95
应付分保账款 七(十五) 6,168,119.68 31,770.08
应付职工薪酬 七(十六) 10,694,744.02 12,361,264.44
应交税费 七(十七) 18,981,575.28 6,403,396.68
应付赔付款 七(十八) 21,921,322.39 5,805,848.13
应付保单红利 47,450,265.90 9,022,735.39
保户储金及投资款 168,580,531.74 141,487,239.04
未到期责任准备金 七(十九) 10,410,351.89 5,127,972.39
未决赔款准备金 七(十九) 7,747,613.45 1,555,146.24
寿险责任准备金 七(十九) 7,009,136,984.01 4,373,875,739.38
长期健康险责任准备金 七(十九) 1,276,136.34 1,403,100.00
长期借款
应付返售证券 254,734,073.98
独立账户负债
递延所得税负债
其他负债 七(二十) 136,111,462.36 24,276,905.99
负债合计 9,344,288,220.55 5,352,562,639.25
所有者权益：
实收资本 七(二十一) 1,000,000,000.00 800,000,000.00
资本公积 七(二十二) 168,147,905.35 52,737,333.66
减：库存股
盈余公积
一般风险准备
未分配利润 七(二十三) -72,903,276.17 -138,245,474.84
所有者权益合计 1,095,244,629.18 714,491,858.82
负债和所有者权益总计 10,439,532,849.73 6,067,054,498.07
法定代表人：刘益谦 主管会计工作负责人: 李俊 会计机构负责人:徐李敏
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利 润 表
编制单位：国华人寿保险股份有限公司 2010 年度 单位：人民币元
项 目 附注 本期金额 上期金额
一、营业收入 4,483,534,902.46 4,090,866,287.74
已赚保费 3,885,495,825.54 3,793,340,585.55
保险业务收入 七(二十四) 3,919,214,072.26 3,796,077,613.92
其中：分保费收入
减：分出保费 32,760,487.15 834,234.96
提取未到期责任准备金 七(二十五) 957,759.57 1,902,793.41
投资收益（损失以“-”号填列） 七(二十六) 573,904,010.76 280,372,655.91
其中：对联营企业和合营企业的投
资收益
填列）
其他业务收入 七(二十七) 24,135,066.16 17,153,046.28
二、营业支出 4,419,813,914.88 4,065,577,594.61
退保金 1,300,024,872.33 78,079,010.48
赔付支出 七(二十八) 19,307,094.83 6,861,354.28
减：摊回赔付支出 7,973,431.34 30,266.29
提取保险责任准备金 七(二十九) 2,641,326,748.19 3,593,665,411.85
减：摊回保险责任准备金 七(三十) 2,484,342.01 192,969.81
保单红利支出 41,259,364.93 9,042,350.30
分保费用
营业税金及附加 30,353,092.39 10,153,071.47
手续费及佣金支出 七(三十一) 147,153,529.00 157,947,953.20
业务及管理费 七(三十二) 259,941,079.77 204,812,389.49
减：摊回分保费用 20,077,002.27 297,077.88
其他业务成本 七(三十三) 10,982,909.06 5,536,367.52
资产减值损失
三、营业利润（亏损以“-”号填列） 63,720,987.58 25,288,693.13
加：营业外收入 七(三十四) 3,265,582.13 2,521,028.00
减：营业外支出 七(三十五) 1,644,371.04 325,727.86
四、利润总额（亏损以“-”号填列） 65,342,198.67 27,483,993.27
减：所得税费用
五、净利润（净亏损以“-”号填列） 65,342,198.67 27,483,993.27
六、每股收益
（一）基本每股收益(元/股)
（二）稀释每股收益(元/股)
七、其他综合收益 115,410,571.69 19,629,235.04
八、综合收益总额 180,752,770.36 47,113,228.31
法定代表人：刘益谦 主管会计工作负责人: 李俊 会计机构负责人:徐李敏
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现 金 流 量 表
编制单位：国华人寿保险股份有限公司 2010 年度 单位：人民币元
项 目 附注 本期金额 上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
收到原保险合同保费取得的现金 3,948,726,663.97 3,580,416,628.73
收到再保业务现金净额 -3,816,180.77 -487,241.46
保户储金及投资款净增加额 27,093,292.70 54,721,701.79
收到其他与经营活动有关的现金 14,495,869.82 17,446,603.50
经营活动现金流入小计 3,986,499,645.72 3,652,097,692.56
支付原保险合同赔付款项的现金 18,952,839.52 7,044,220.78
支付手续费及佣金的现金 152,571,597.20 147,280,475.27
支付保单红利的现金 2,831,834.49 19,614.91
支付给职工以及为职工支付的现金 101,574,904.68 74,775,540.64
支付的各项税费 27,747,813.36 -32,512,250.04
支付其他与经营活动有关的现金 1,350,697,153.56 60,899,735.50
经营活动现金流出小计 1,654,376,142.82 257,507,337.06
经营活动产生的现金流量净额 2,332,123,502.90 3,394,590,355.51
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 12,386,083,281.47 2,757,083,833.60
取得投资收益收到的现金 532,325,941.46 235,099,443.95
收回定期存款收到的现金 90,001,200.00 64,000,000.00
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的 424,180.22 1,528,820.36
现金净额 1,001,998,791.44
投资活动现金流入小计 14,010,833,394.59 3,057,712,097.91
投资支付的现金 13,059,560,828.37 7,002,363,804.32
定期存款支付的现金 1,320,001,200.00
质押贷款净增加额 3,534,425.57 11,956,901.29
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的 429,999,488.25 100,067,820.33
支付其他与投资活动有关的现金
现金 1,905,436,052.06 4,164,170.09
投资活动现金流出小计 16,718,531,994.25 7,118,552,696.03
投资活动产生的现金流量净额 -2,707,698,599.66 -4,060,840,598.12
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 200,000,000.00 200,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 2,033,047,500.00 853,231,350.28
筹资活动现金流入小计 2,233,047,500.00 1,053,231,350.28
偿还债务支付的现金
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 5,621,922.35 4,488,517.75
支付其他与筹资活动有关的现金 1,154,800,000.00 292,431,350.28
筹资活动现金流出小计 1,160,421,922.35 296,919,868.03
筹资活动产生的现金流量净额 1,072,625,577.65 756,311,482.25
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 697,050,480.90 90,061,239.63
加：年初现金及现金等价物余额 185,547,522.92 95,486,283.29
六、期末现金及现金等价物余额 882,598,003.82 185,547,522.92
法定代表人：刘益谦 主管会计工作负责人: 李俊 会计机构负责人:徐李敏
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所有者权益变动表
编制单位：国华人寿保险股份有限公司 2010 年度 单位：人民币元
本 期 金 额
项 目 行次
实收资本 资本公积 减：库存股 盈余公积 一般风险准备 未分配利润 所有者权益合计
一、上年年末余额 1 800,000,000.00 52,737,333.66 -138,245,474.84 714,491,858.82
加：会计政策变更 2
前期差错更正 3
其他 4
二、本年年初余额 5 800,000,000.00 52,737,333.66 -138,245,474.84 714,491,858.82
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） 6 200,000,000.00 115,410,571.69 65,342,198.67 380,752,770.36
（一）净利润 7 65,342,198.67 65,342,198.67
（二）其他综合收益 8 115,410,571.69 115,410,571.69
上述（一）和（二）小计 18 115,410,571.69 65,342,198.67 180,752,770.36
（三）所有者投入和减少资本 19 200,000,000.00 200,000,000.00
1.所有者投入资本 20 200,000,000.00 200,000,000.00
2.股份支付计入所有者权益的金额 21
3.其他 22
（四）利润分配 23
1.提取盈余公积 24
2.提取一般风险准备 25
3.对所有者的分配 26
4.其他 27
（五）所有者权益内部结转 28
1.资本公积转增资本 29
2.盈余公积转增资本 30
3.盈余公积弥补亏损 31
4.其他 32
四、本期期末余额 34 1,000,000,000.00 168,147,905.35 -72,903,276.17 1,095,244,629.18
法定代表人：刘益谦 主管会计工作负责人:李俊 会计机构负责人：徐李敏
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所有者权益变动表
编制单位：国华人寿保险股份有限公司 2010 年度 单位：人民币元
上 期 金 额
项 目 行次
实收资本 资本公积 减：库存股 盈余公积 一般风险准备 未分配利润 所有者权益合计
一、上年年末余额 1 600,000,000.00 33,108,098.62 -165,729,468.11 467,378,630.51
加：会计政策变更 2
前期差错更正 3
其他 4
二、本年年初余额 5 600,000,000.00 33,108,098.62 -165,729,468.11 467,378,630.51
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） 6 200,000,000.00 19,629,235.04 27,483,993.27 247,113,228.31
（一）净利润 7 27,483,993.27 27,483,993.27
（二）其他综合收益 8 19,629,235.04 19,629,235.04
上述（一）和（二）小计 18 19,629,235.04 27,483,993.27 47,113,228.31
（三）所有者投入和减少资本 19 200,000,000.00 200,000,000.00
1.所有者投入资本 20 200,000,000.00 200,000,000.00
2.股份支付计入所有者权益的金额 21
3.其他 22
（四）利润分配 23
1.提取盈余公积 24
2.提取一般风险准备 25
3.对所有者的分配 26
4.其他 27
（五）所有者权益内部结转 28
1.资本公积转增资本 29
2.盈余公积转增资本 30
3.盈余公积弥补亏损 31
4.其他 32
四、本期期末余额 34 800,000,000.00 52,737,333.66 -138,245,474.84 714,491,858.82
法定代表人：刘益谦 主管会计工作负责人:李俊 会计机构负责人：徐李敏
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国华人寿保险股份有限公司
2010 年度财务报表附注
（除特别注明外，本附注金额单位均为人民币）
一、公司基本情况
根据《中华人民共和国公司法》，并经中国保险监督管理委员会保监发改[2004]1259 号
文《关于同意筹建国华人寿保险股份有限公司的批复》及[2007]1381 号文《关于国华人寿保
险股份有限公司开业的批复》的批准，国华人寿保险股份有限公司（以下简称“本公司”或
“国华人寿”）于 2007 年 11 月 8 日由天茂实业集团股份有限公司、上海汉晟信投资有限公
司、上海日兴康生物工程有限公司、上海合邦投资有限公司、海南博伦科技有限公司和海南
凯益实业有限公司共同发起设立，总部设在上海。本公司成立时，注册资本为人民币 3 亿元。
2008 年 5 月，根据股东会决议、修改后章程的规定，本公司将注册资本从人民币 3 亿元
增至人民币 6 亿元。此次增资已经大信会计师事务有限公司上海分公司验证，并出具了大信
沪验字[2008]第 014 号验资报告。
2009 年 8 月，根据股东会决议、修改后章程的规定，本公司将注册资本从人民币 6 亿元
增至人民币 8 亿元。此次增资已经大信会计师事务有限公司上海分公司验证，并出具了大信
沪验字[2009]第 0022 号验资报告。
2010 年 6 月，根据股东会决议、修改后章程的规定，本公司将注册资本从人民币 8 亿元
增至人民币 10 亿元。此次增资已经大信会计师事务有限公司上海分公司验证，并出具了大信
沪验字[2010]第 0006 号验资报告。
截至 2010 年 12 月 31 日，本公司注册资本和股本均为人民币 10 亿元，其中：由天茂实
业集团股份有限公司持有总股本的 20.00%，上海汉晟信投资有限公司持有总股本的 19.00%，
上海日兴康生物工程有限公司持有总股本的 19.00%，上海合邦投资有限公司持有总股本的
19.00%，海南博伦科技有限公司持有总股本的 13.50%，海南凯益实业有限公司持有总股本的
9.50%。
营业执照号码：310000000093588
法定代表人：刘益谦
公司住所：上海市浦东新区金茂大厦 4 层
营业范围：人寿保险、健康保险、意外伤害保险等各类人身保险业务；上述业务的再保
险业务；国家法律、法规允许的保险资金运用业务；经中国保监会批准的其他业务（涉及行
政许可的凭许可证经营）。
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二、财务报表的编制基础
本公司财务报表以持续经营假设为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部 2006
年 2 月 15 日颁布的《企业会计准则》及其应用指南的有关规定，并基于以下所述重要会计政
策、会计估计进行编制。
三、遵循企业会计准则的声明
本公司编制的财务报表符合《企业会计准则》的要求，真实、完整地反映了本公司的财
务状况、经营成果和现金流量等有关信息。
四、重要会计政策和会计估计
1. 会计年度
本公司会计年度为公历年度，即每年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
2. 记账本位币
本公司以人民币为记账本位币。
3. 记账基础
本公司以权责发生制为基础进行会计确认、计量和报告，并采用借贷记账法记账。
4. 计量属性
本公司在对会计要素进行计量时，一般采用历史成本计量；对于按照准则的规定采用重
置成本、可变现净值、现值或公允价值等其他属性进行计量的情形，本公司将予以特别说明。
5. 现金及现金等价物
本公司在编制现金流量表时所确定的现金等价物，是指本公司持有的期限短、流动性强、
易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
6. 外币交易
本公司对发生的外币业务，采用与交易发生日即期汇率近似的汇率折合本位币入账。资
产负债表日，外币货币性项目按资产负债表日即期汇率折算，以历史成本计量的外币非货币
性项目，于资产负债表日仍采用交易发生日的即期汇率折算。
外币汇兑损益，除与购建或者生产符合资本化条件的资产有关的外币专门借款产生的汇
兑损益，在资产达到预定可使用或者可销售状态前计入符合资本化条件的资产的成本，其余
均计入当期损益。
7. 金融工具
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金融工具是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。
（1）金融工具的确认和终止确认
本公司于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
金融资产满足下列条件之一的，终止确认：
a. 收取该金融资产现金流量的合同权利终止；
b. 该金融资产已转移，且符合下述金融资产转移的终止确认条件。
如果金融负债的责任已履行、撤销或届满，则对金融负债进行终止确认。如果现有金融
负债被同一债权人以实质上几乎完全不同条款的另一金融负债所取代，或者现有负债的条款
几乎全部被实质性修改，则此类替换或修改作为终止确认原负债和确认新负债处理，差额计
入当期损益。
（2）金融资产转移
金融资产转移，是指本公司将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方（转
入方）。
本公司已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融
资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产。
本公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情
况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放
弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应
确认有关负债。
（3）金融资产分类和计量
本公司的金融资产于初始确认时分为以下四类：以公允价值计量且其变动计入当期损益
的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。金融资产在初始确认
时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用
直接计入当期损益，其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。
a. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，包括交易性金融资产和初始确认时
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。交易性金融资产是指满足下列条
件之一的金融资产：(a). 取得该金融资产的目的是为了在短期内出售；(b).属于进行集中管理
的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企业近期采用短期获利方式对该组合进
行管理；(c).属于衍生金融工具。对于此类金融资产，采用公允价值进行后续计量，所有已实
现和未实现的损益均计入当期损益。
- 11 -
b. 持有至到期投资
持有至到期投资，是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且本公司有明确意图和能
力持有至到期的非衍生金融资产。对于此类金融资产，采用实际利率法，按照摊余成本进行
后续计量，其终止确认、发生减值或摊销产生的利得或损失，均计入当期损益。
c. 贷款和应收款项
贷款和应收款项，是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资
产。对于此类金融资产，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量，其终止确认、发生
减值或摊销产生的利得或损失，均计入当期损益。
d. 可供出售金融资产
可供出售金融资产，是指初始确认时即指定为可供出售的非衍生金融资产，以及除上述
金融资产类别以外的金融资产。对于此类金融资产，采用公允价值进行后续计量。其折溢价
采用实际利率法进行摊销并确认为利息收入或费用。除减值损失及外币货币性金融资产的汇
兑差额确认为当期损益外，可供出售金融资产的公允价值变动作为资本公积的单独部分予以
确认，直到该金融资产终止确认或发生减值时，在此之前在资本公积中确认的累计利得或损
失转入当期损益。与可供出售金融资产相关的股利或利息收入，计入当期损益。
对于在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，按成本计量。
（4）金融负债分类和计量
本公司的金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
负债、其他金融负债。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，相关交易费
用直接计入当期损益，其他金融负债的相关交易费用计入其初始确认金额。
a. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债和初始确认时
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。交易性金融负债是指满足下列条
件之一的金融负债：(a). 承担该金融负债的目的是为了在近期内回购；(b). 属于进行集中管
理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企业近期采用短期获利方式对该组合
进行管理；(c). 属于衍生金融工具。对于此类金融负债，按照公允价值进行后续计量，所有
已实现和未实现的损益均计入当期损益。
b. 其他金融负债
对于此类金融负债，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。
（5）金融工具的公允价值
存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用活跃市场中的报价确定其公允价值。金融工
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具不存在活跃市场的，本公司采用估值技术确定其公允价值，估值技术包括参考熟悉情况并
自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前
公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。
（6）金融资产减值
本公司于资产负债表日对金融资产的账面价值进行检查，有客观证据表明该金融资产发
生减值的，计提减值准备。表明金融资产发生减值的客观证据，是指金融资产初始确认后实
际发生的、对该金融资产的预计未来现金流量有影响，且企业能够对该影响进行可靠计量的
事项。
a. 以摊余成本计量的金融资产
如果有客观证据表明该金融资产发生减值，则将该金融资产的账面价值减记至预计未来
现金流量(不包括尚未发生的未来信用损失)现值，减记金额计入当期损益。预计未来现金流
量现值，按照该金融资产原实际利率折现确定，并考虑相关担保物的价值。
对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试，如有客观证据表明其已发生减值，确认
减值损失，计入当期损益。对单项金额不重大的金融资产，包括在具有类似信用风险特征的
金融资产组合中进行减值测试。单独测试未发生减值的金融资产（包括单项金额重大和不重
大的金融资产），包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中再进行减值测试。已单项
确认减值损失的金融资产，不包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。
本公司对以摊余成本计量的金融资产确认减值损失后，如有客观证据表明该金融资产价
值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，计入当
期损益。但是，该转回后的账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该金融资产在转回日
的摊余成本。
b. 以成本计量的金融资产
如果有客观证据表明该金融资产发生减值，将该金融资产的账面价值，与按照类似金融
资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失，计入当
期损益。发生的减值损失一经确认，不再转回。
c. 可供出售金融资产
如果有客观证据表明该金融资产发生减值，原直接计入资本公积的因公允价值下降形成
的累计损失，予以转出，计入当期损益。该转出的累计损失，为可供出售金融资产的初始取
得成本扣除已收回本金和已摊销金额、当前公允价值和原已计入损益的减值损失后的余额。
对于已确认减值损失的可供出售债务工具，在随后的会计期间公允价值已上升且客观上
与确认原减值损失确认后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转回，计入当期损益。
- 13 -
可供出售权益工具投资发生的减值损失，不通过损益转回。
8. 买入返售金融资产
买入返售金融资产为按照返售协议约定先买入再按固定价格返售的票据、证券、贷款等
金融资产所融出的资金。买入返售金融资产按买入金融资产实际支付的成本入账，并在金融
资产持有期内按实际利率计提买入返售金融资产利息收入，计入当年损益。
9. 保户质押贷款
保户质押贷款是指在保险合同有效期内，本公司根据投保人的申请以保险合同为质押，
以不超过申请借款时保险合同现金价值的一定百分比发放的贷款。贷款到期时投保人归还贷
款利息后，可办理续贷。保单在贷款期间，如因解约、减保、理赔、满期或年金给付发生退
费或给付时，先将有关款项优先偿还贷款利息和本金，若有余额，再行给付。
10. 固定资产
本公司固定资产按成本进行初始计量。其中，外购的固定资产的成本包括购买价款、相
关税费，以及为使固定资产达到预定可使用状态前所发生的可直接归属于该资产的其他支出。
自行建造固定资产的成本，由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出构成。
购买固定资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，固定资产的成本
以购买价款的现值为基础确定。实际支付的价款与购买价款的现值之间的差额，除应予资本
化的以外，在信用期间内计入当期损益。
除已提足折旧仍继续使用的固定资产和单独计价入账的土地之外，本公司对所有固定资
产计提折旧。折旧方法采用年限平均法。
本公司根据固定资产的性质和使用情况，确定固定资产的使用寿命和预计净残值。并在
年度终了，对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如与原先估计数存在
差异的，进行相应的调整。
本公司的固定资产类别、预计使用寿命、预计净残值率和年折旧率如下：
资产类别 预计使用寿命（年） 预计净残值率 年折旧率
机器设备 3-5 5% 19.00%-31.66%
交通运输设备 8 5% 11.875%
办公家具及其他 5 5% 19.00%
资产负债表日，固定资产按照账面价值与可收回金额孰低计价。若固定资产的可收回金
额低于账面价值，将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，
计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。固定资产减值损失一经确认，在以后会计期
间不再转回。
当固定资产被处置、或者预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资
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产。固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的金额计入
当期损益。
11. 在建工程
本公司自行建造的在建工程按实际成本计价，实际成本由建造该项资产达到预定可使用
状态前所发生的必要支出构成。
已达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的固定资产，按照估计价值确定其成本，并
计提折旧；待办理竣工决算后，再按实际成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折
旧额。
资产负债表日，本公司对在建工程按照账面价值与可收回金额孰低计量，按单项工程可
收回金额低于账面价值的差额，计提在建工程减值准备，计入当期损益，同时计提相应的资
产减值准备。在建工程减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
12. 无形资产
无形资产是指本公司拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产，主要包括软
件使用权等。
无形资产按照成本进行初始计量。购入的无形资产，按实际支付的价款和相关支出作为
实际成本。投资者投入的无形资产，按投资合同或协议约定的价值确定实际成本，但合同或
协议约定价值不公允的，按公允价值确定实际成本。
本公司在取得无形资产时分析判断其使用寿命，划分为使用寿命有限和使用寿命不确定
的无形资产。
使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内采用直线法摊销，并在年度终了，对无形资产
的使用寿命和摊销方法进行复核，如与原先估计数存在差异的，进行相应的调整。本公司取
得的软件使用权按 10 年使用寿命进行摊销。
使用寿命不确定的无形资产不予摊销。本公司在每个会计期间对使用寿命不确定的无形
资产的使用寿命进行复核，当有确凿证据表明其使用寿命是有限的，则估计其使用寿命，按
直线法进行摊销。
资产负债表日，本公司对无形资产按照其账面价值与可收回金额孰低计量，按可收回金
额低于账面价值的差额计提无形资产减值准备，相应的资产减值损失计入当期损益。无形资
产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
13. 长期待摊费用
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本公司长期待摊费用是指已经支出，但受益期限在一年以上（不含一年）的各项费用，
主要包括房屋装修费等。长期待摊费用按费用项目的受益期限分期摊销。
14. 保险合同
（1）保险合同分类
保险合同是指保险人与投保人约定保险权利义务关系，并承担源于被保险人保险风险的
协议。保险合同分为原保险合同和再保险合同。发生保险合同约定的保险责任范围内的事故
可能导致本公司承担赔付保险金责任的，或者当被保险人死亡、伤残、疾病或者达到约定的
年龄、期限时本公司承担给付险金责任的，则本公司承担了保险风险。
本公司与投保人签订的合同，如本公司承担了保险风险，则属于保险合同。如果本公司
与投保人签订的合同使本公司既承担保险风险又承担其他风险的，应按下列情况进行处理：
a. 保险风险部分和其他风险部分能够区分，并且能够单独计量的，可以将保险风险部分
和其他风险部分进行分拆。保险风险部分，确定为原保险合同；其他风险部分按照相关会计
政策进行会计处理。
b. 保险风险部分和其他风险部分不能够区分，或者虽能够区分但不能够单独计量的，以
整体合同为基础进行重大保险风险测试。如果保险风险重大，将整个合同确定为保险合同；
如果保险风险不重大，整个保险合同不确定为保险合同。
（2）重大风险测试
对于本公司与投保人签订的需要进行重大保险风险测试的合同，本公司以保险风险同质
的合同组合为基础进行重大保险风险测试。在进行重大保险风险测试时，本公司需要对保单
是否转移保险风险，保单的保险风险转移是否具有商业实质，以及保单转移的保险风险是否
重大依次进行判断。
（3）保险合同的确认和计量
a. 保险合同收入
本公司于保险合同成立并承担相应保险责任、与保险合同相关的经济利益很可能流入且
保险合同相关的收入能够可靠计量时确认保费收入。
本公司按照保险合同项下实际收到的保费金额确认为预收保费，待保费收入确认条件满
足后转为保费收入。对于寿险保险合同，如合同约定分期收取保费的，本公司根据当期应收
取的保费确定当期保费收入；如合同约定一次性收取保费的，本公司根据一次性应收取的保
费确定当期保费收入。对于非寿险保险合同，本公司根据保险合同约定的保费总额确定当期
保费收入。对于分保费收入，根据相关再保险合同的约定，计算确定分保费收入金额。
保险合同提前解除的，本公司按照保险合同约定计算确定应退还投保人的金额作为退保
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费，计入当期损益。
b. 保险合同成本
保险合同成本指保险合同发生的会导致所有者权益减少的且与向所有者分配利润无关的
经济利益的总流出。保险合同成本主要包括已发生的手续费或佣金支出、赔付成本、保单红
利支出以及提取的各项保险合同准备金等。
赔付成本包括保险人支付的赔款、给付以及在理赔过程中发生的律师费、诉讼费、损失
检验费、相关理赔人员薪酬等理赔费用，和在取得保险合同过程中发生的手续费和佣金一并
于发生时计入当期损益。
c. 保险合同准备金
本公司在资产负债表日计量保险合同准备金。保险合同准备金包括寿险保险合同准备金
和非寿险保险合同准备金。在本财务报表中，寿险保险合同准备金以寿险责任准备金、长期
健康险责任准备金列报，分别有未到期准备金和未决赔款准备金组成；非寿险保险合同准备
金以未到期责任准备金和未决赔款准备金列报。
本公司的寿险合同准备金是在考虑销售渠道、产品责任特则、保单生效年度、保单风险
状况等因素，将具有同质保险风险的保单作为一个计量单元，以保险人履行保险合同相关义
务所需支出的合理估计金额为基础进行计量。
履行保险合同相关义务所需支出指由保险合同产生的预期未来现金流出与预期未来现金
流入的差额，即预期未来净现金流出。其中：预期未来现金流出指本公司为履行保险合同相
关义务所必需的合理现金流出，主要包括：(a). 根据保险合同承诺的保证利益，包括死亡给
付、残疾给付、疾病给付、生存给付、满期给付等；(b). 保险合同的非保证利益，包括保单
红利给付等；(c). 管理保险合同或处理相关赔付必需的合理费用，包括保单维持费用、理赔
费用等。预期未来现金流入指本公司为承担保险合同相关义务而获得的现金流入，包括保险
费和其它收费。本公司以资产负债表日可获取的当前信息为基础确定预期未来净现金流的合
理估计金额 。
本公司在确定保险合同准备金时考虑边际因素并单独计量，在保险期间内将边际计入各
期损益。本公司在保险合同初始确认日不确认首日利得，如有首日损失，计入当期损益。边
际因素包括风险边际和剩余边际。风险边际是指为应对预期未来现金流的不确定性而提取的
准备金；剩余边际是为了不确认首日利得而确认的边际准备金，于保险合同初始确认日确定，
在整个保险期间内摊销。剩余边际的后续计量与预计未来现金流合理估计相关的准备金和风
险边际相对独立，有关假设变化不影响剩余边际后续计量。
本公司在确定保险合同准备金时考虑货币时间价值的影响。货币时间价值影响重大的，
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本公司对相关未来现金流量进行折现。本公司以资产负债表日可获取的当前信息为基础确定
计量货币时间价值所采用的折现率。
本公司在资产负债表日对未到期责任准备金、未决赔款准备金、寿险责任准备金和长期
健康险责任准备金进行充足性测试。本公司按照保险精算方法重新计算确定的相关准备金金
额超过充足性测试日已提取的相关准备金余额的，按照其差额补提相关准备金，计入当期损
益；反之，不调整相关准备金。
保险合同提前解除的，本公司转销相关各项保险合同准备金余额，计入当期损益。
(a).寿险责任准备金及长期健康险责任准备金
本公司在计量人身保险合同的保险责任准备金过程中必须对保险事故发生率假设、退保
率假设、费用假设、保单红利假设、折现率假设等作出重大判断。这些计量假设需要以资产
负债日可获取的当前信息为基础确定。
①. 折现率
对于保险利益不受对应资产组合投资收益影响的长期人身保险合同，本公司在考虑货币
时间价值影响的基础上，以资产负债表日中央国债登记结算有限责任公司编制的 750 日国债
收益率曲线为基准。考虑到流动性、税收和其他因素对本公司传统险贴现率的溢价贡献，本
公司在基准收益率基础上增加 50bp 的溢价。
对于保险利益受对应资产组合投资收益影响的长期人身保险合同，本公司在考虑货币时
间价值影响的基础上，以对应资产投资组合未来预期投资收益率为折现率基础，并在此基础
上附加风险边际。
本公司对传统寿险和分红险采用的折现率假设按照关键时间点列示如下：
2010 年 12 月 31 日
现金流期限 传统险 分红险
1 2.61% 4.60%
2 2.89% 4.60%
3 3.17% 4.60%
4 3.41% 4.60%
5 3.60% 4.60%
6 3.75% 4.60%
7 3.88% 4.60%
8 3.99% 4.60%
9 4.09% 4.60%
10 4.18% 4.60%
11 4.28% 4.60%
12 4.37% 4.60%
13 4.46% 4.60%
14 4.54% 4.60%
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15 4.62% 4.60%
16 4.67% 4.60%
17 4.71% 4.60%
18 4.73% 4.60%
19 4.75% 4.60%
20 4.78% 4.60%
②. 死亡发生率和疾病发生率
死亡发生率假设基于《中国人寿保险业经验生命表（2000-2003）》和公司实际经验，对
当前和未来预期的估计确定。根据保单年度的发展，在生命表基础上考虑核保选择因素作为
死亡发生率的最优估计。风险边际根据不同产品的属性分别增加或减少 5%。
疾病发生率基于再保公司提供的再保费率以及本公司对当前和未来预期的估计等因素制
定，同时考虑 5%的风险边际。
③. 退保率
本公司根据实际经验和预期未来的发展变化趋势，确定合理估计值，作为退保率假设。
退保率假设按照产品类别、交费期限的不同而分别确定。风险边际假设为 5%，风险边际的方
向是严格以不利情景为原则的，即若增加退保率将会导致准备金变小，则风险边际的符号为
负。
④. 费用
本公司根据行业水平和预期未来的发展变化趋势，确定估计值，作为费用假设。未来费
用水平对通货膨胀率反映敏感的，本公司在确定费用假设时考虑通货膨胀率因素的影响。
费用假设主要分为获取费用和维持费用假设，维持费用假设同时考虑 5%的风险边际。
⑤. 保单红利
本公司根据分红险账户的预期投资收益率、红利政策、保单持有人合理预期等因素，确
定红利水平的合理估计值，并满足“保险公司至少应将 70%的分红保险业务的可分配盈余分
配给保单持有人”的规定。
(b). 未决赔款准备金
本公司在评估未决赔款准备金时，参照行业指导比例 2.5%确定风险边际。
(c). 保险合同准备金评估结果
单位：人民币万
元
合理估计负债 风险边际 剩余边际 合计
未到期责任准备金 1,041.04 1,041.04
未决赔款准备金 755.86 18.90 774.76
寿险责任准备金 691,973.26 7,634.76 1,305.68 700,913.70
长期健康险责任准备金 3.91 112.65 4.13 127.61
总计 693,774.07 7,766.30 1,309.81 702,857.11
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15. 非保险合同的确认和计量
本公司将所承保合同中分拆出的其它风险部分和未通过重大保险风险测试的合同确定为
非保险合同。本公司管理这些非保险合同所收取的包括保单管理费等费用，于本公司提供管
理服务的期间内确认为其它业务收入。非保险合同项下的相关负债计入保户储金及投资款，
按公允价值进行初始确认，以摊余成本进行后续计量。
16. 再保险合同的确认与计量
本公司于日常业务过程中进行分出再保险业务。本公司的再保险业务均为转移重大保险
风险的再保险业务。
已分出的再保险安排并不能使本公司免除对保单持有人的责任。在确认原保险合同保费
收入的当期，本公司按照相关再保险合同的约定，计算确定分出保费及应向再保险接受人摊
回的分保费用，计入当期损益。在提取原保险合同未到期责任准备金、未决赔款准备金、寿
险责任准备金、长期健康险责任准备金的当期，本公司按照相关再保险合同的约定，估计再
保险合同相关的现金流量，并考虑相关风险边际计算确定应向再保险接受人摊回的保险合同
准备金，确认为相应的应收分保准备金资产。在确定支付赔付款项金额或实际发生理赔费用
而冲减原保险合同相应准备金余额的当期，本公司冲减相应的应收分保准备金余额；同时，
本公司按照相关再保险合同的约定，计算确定应向再保险接受人摊回的赔付成本，计入当期
损益。在原保险合同提前解除的当期，本公司按照相关再保险合同的约定，计算确定分出保
费、摊回分保费用的调整金额，计入当期损益；同时，转销相关应收分保准备金余额。
作为再保险分出人，本公司将再保险合同形成的资产与有关原保险合同形成的负债在资
产负债表中分别列示，不相互抵销；将再保险合同形成的收入或费用与有关原保险合同形成
的费用或收入在利润表中也分别列示，不相互抵销。
17. 预计负债
当与或有事项相关的义务同时符合以下条件，本公司将其确认为预计负债：
（1）该义务是本公司承担的现时义务；
（2）该义务的履行很可能导致经济利益流出本公司；
（3）该义务的金额能够可靠地计量。
预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或
有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。每个资产负债表日对预计负债的账面
价值进行复核。有确凿证据表明该账面价值不能反映当前最佳估计数的，按照当前最佳估计
数对该账面价值进行调整。
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18. 保险保障基金
本公司按照《保险保障基金管理办法》（保监会令 2008 年第 2 号）的规定缴纳保险保障
基金：
（1）短期健康保险按照当年保费收入的 0.8%缴纳，长期健康保险按照当年保费收入的
0.15%缴纳；
（2）非投资型意外伤害保险按照当年保费收入的 0.8%缴纳，投资型意外伤害保险，有保
证收益的，按照当年业务收入的 0.08%缴纳；无保证收益的，按照当年业务收入的 0.05%缴纳。
（3）有保证收益的人寿保险按照业务收入的 0.15%缴纳，无保证收益的人寿保险按照业
务收入的 0.05%缴纳。
当保险保障基金达到总资产的 1%时，暂停缴纳。 如果保险保障基金余额减少或者总资产
增加，保险保障基金余额占总资产比例低于 1%的，自动恢复缴纳。
19. 职工薪酬
职工薪酬，是指本公司为获得职工提供的服务而给予各种形式的报酬以及其他相关支出。
主要包括工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、社会保险费及住房公积金、工会经费、职
工教育经费、非货币性福利、辞退福利和其他与获得职工提供的服务相关的支出。
（1）辞退福利
本公司在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或者为鼓励职工自愿接受裁减
而提出给予补偿的建议，当本公司已经制定正式的解除劳动关系计划（或提出自愿裁减建议）
并即将实施，且本公司不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议的，确认因解除与职工
的劳动关系给予补偿而产生的预计负债，同时计入当期损益。
公司的职工内部退休计划比照辞退福利处理，符合职工薪酬准则规定的确认条件时，按
照内退计划规定，将自职工停止提供服务日至正常退休日之间期间、公司拟支付的内退人员
工资和缴纳的社会保险费等，确认为预计负债，同时计入当期损益。
（2）其他方式的职工薪酬
本公司在职工提供服务的会计期间，将应付的职工薪酬确认为负债，除辞退福利外，根
据职工提供服务的受益对象计入相应的产品成本、劳务成本、资产成本及当期损益。
20. 保单红利支出
保单红利支出是本公司按分红保险产品的红利分配方法及有关精算结果而估算、计提的
应支付给保户的红利支出。
21. 政府补助
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政府补助，是指本公司从政府无偿取得货币性资产或非货币性资产，但不包括政府作为
企业所有者投入的资本。
（1）确认原则
政府补助同时满足下列条件，予以确认：a. 本公司能够满足政府补助所附条件；b. 本公
司能够收到政府补助。
（2）计量
政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，
按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额（人民币 1 元）计量。
（3）会计处理
与资产相关的政府补助，确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均分配，计入当
期损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。与收益相关的政府补助，分别
下列情况处理：a. 用于补偿企业以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，并在确认
相关费用的期间，计入当期损益。b. 用于补偿企业已发生的相关费用或损失的，直接计入当
期损益。
22. 租赁
如果租赁条款在实质上将与租赁资产所有权有关的全部风险和报酬转移给承租人，该租
赁为融资租赁，其他租赁则为经营租赁。
经营租赁中的租金，本公司在租赁期内各个期间按照直线法确认当期损益。发生的初始
直接费用，计入当期损益。
23. 所得税
本公司的所得税采用资产负债表债务法核算。资产、负债的账面价值与其计税基础存在
差异的，按照规定确认所产生的递延所得税资产和递延所得税负债。
在资产负债表日，对于当期和以前期间形成的当期所得税负债（或资产），按照税法规定
计算的预期应交纳（或返还）的所得税金额计量；对于递延所得税资产和递延所得税负债，
根据税法规定，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。
递延所得税资产的确认以本公司很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和
税款抵减的应纳税所得额为限。
资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核。除企业合并、直接在所有者权
益中确认的交易或者事项产生的所得税外，本公司将当期所得税和递延所得税作为所得税费
用或收益计入当期损益。
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24. 或有负债
或有负债指由过去的事项引起而可能需要本公司承担的义务。由于该等义务发生的机会
由某些不能由本公司完全控制的事件而决定，或是由于该等义务的经济利益的流出并不能可
靠地计量，因此本公司不确认该等义务。当上述不能由本公司完全控制的事件发生或该等义
务的经济利益的流出能够可靠地计量时，则将其确认为预计负债。
25. 重大会计判断和估计
在执行本公司会计政策的过程中，管理层会做出影响资产及负债的呈报金额的重要估计
及判断。基于过往经验及其他因素，包括对在有关情况下视为合理的未来事件的预期，本公
司对该等估计及判断进行持续评估。
重大判断
在应用本公司的会计政策的过程中，管理层除了作出会计估计外，还作出了以下对财务
报表所确认的金额具有重大影响的判断：
（1）金融资产的分类
管理层需要就金融资产的分类作出重大判断，不同的分类会影响会计核算方法及本公司
的财务状况和经营成果。期后，如发现本公司错误判断了金融资产的分类，有可能影响到整
体的金融资产需要进行重分类。
（2）合同的分拆和分类
本公司需要就签发的保单是否既承担保险风险又承担其他风险、保险风险部分和其他风
险部分是否能够区分且是否能够单独计量作出重大判断，判断结果会影响合同的分拆。
同时，本公司需要就签发的保单是否转移保险风险、保险风险的转移是否具有商业实质、
转移的保险风险是否重大作出重大判断，判断结果会影响保险合同的分类。保险合同的分拆
和分类将影响会计核算方法及本公司的财务状况和经营成果。
（3）保险合同准备金的计量单元
在保险合同准备金的计量过程中，本公司需要就作为一个计量单元的保险合同组是否具
有同质的保险风险作出判断，判断结果会影响保险合同准备金的计量结果
（4）可供出售金融资产的减值准备
本公司认为当公允价值大幅或持续下降至低于成本时，就应当计提可供出售权益类金融
资产的减值准备。对何谓“大幅”及“持续”的认定需要判断。进行这些判断时，本公司需
考虑以下因素的影响：股价的正常波动幅度、被投资单位的财务状况、行业及部门的业绩、
科技发展和经营与融资的现金流量等。
会计估计的不确定性
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以下为于资产负债表日有关未来的关键假设以及估计不确定性的其他关键来源，可能会
导致下一会计年度资产和负债账面金额重大调整。
（1）保险合同准备金的估值计量
本公司以资产负债表日可获取的当前信息为基础确定未到期责任准备金计量的各种假
设。
a. 对于未来保险利益不受对应资产组合投资收益影响的保险合同，本公司根据与负债
现金流出期限和风险相当的市场利率确定用于计算未到期责任准备金的折现率。对于未来保
险利益随对应资产组合投资收益变化的保险合同，本公司根据对应资产组合预期产生的未来
投资收益率确定用于计算未到期责任准备金的折现率。
b. 本公司根据实际经验和未来的发展变化趋势确定合理估计值，分别作为如死亡发生
率、疾病发生率、伤残率等保险事故发生率假设、退保率假设和费用假设。未来费用水平对
通货膨胀反应敏感的，本公司在确定费用假设时考虑通货膨胀因素以及本公司费用控制的影
响。
c. 本公司根据分红保险账户的预期投资收益率和红利政策、保单持有人的合理预期等
因素确定合理估计值，作为保单红利假设。
本公司在计量未到期责任准备金时预测未来净现金流出的期间为整个保险期间。
未到期责任准备金是指本公司作为保险人为尚未终止的非寿险业务保险责任提取的准备
金。未到期责任准备金以未赚保费法进行计量。按照未赚保费法，本公司于保险合同初始确
认时，以合同约定的保费为基础，在减去佣金及手续费、营业税、保险保障基金、监管费用
及其它增量成本后计提本准备金。初始确认后，非寿险未到期责任准备金按三百六十五分之
一法进行后续计量。
未决赔款准备金是指本公司作为保险人为非寿险保险事故的赔案提取的准备金，包括已
发生已报案未决赔款准备金、已发生未报案未决赔款准备金和理赔费用准备金。
本公司按最高不超过保单对该保险事故所承诺的保险金额，采用逐案估计法、案均赔款
法等方法，以最终赔付的合理估计金额为基础，同时考虑边际因素，计量已发生已报案未决
赔款准备金。
本公司根据保险风险的性质和分布、赔款发展模式、经验数据等因素，采用链梯法、
Bornhuetter-Ferguson 等方法，以最终赔付的合理估计金额为基础，同时考虑边际因素，计量已
发生未报案未决赔款准备金。
本公司采用逐案预估法和比率分摊法，以未来必需发生的理赔费用的合理估计金额为基
础，计量理赔费用准备金。
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（2）保险合同准备金敏感性分析
由于各假设之间的关系尚无法可靠计量，因此本公司采用敏感性分析衡量在其他主要假
设不变的情况下，单一假设发生合理、可能的变动时，将对本公司长期人身保险合同的保险
责任准备金产生的影响。具体影响如下所示：
单位：万元
2010-12-31 假设变动 准备金变动额 准备金变动比率
贴现率 贴现率增加 25 个基点 -2,529 -0.36%
贴现率 贴现率减少 25 个基点 2,876 0.41%
死亡率、疾病发生率 死亡率增加 10%，年金险减少 10% 107 0.02%
死亡率、疾病发生率 死亡率减少 10%，年金险增加 10% -109 -0.02%
退保率和保单失效率 退保率增加 20% 1,968 0.28%
退保率和保单失效率 退保率减少 20% -3,609 -0.51%
费用 费用增加 10% 117 0.02%
保单红利 分红增加 5% 804 0.11%
短期人身险保险合同
由于短期人身险保险合同准备金的久期均低于 1 年，因此本公司在计量短期人身险保险合
同准备金时不会对预期未来现金流量进行折现。本公司根据未赚保费确定短险人身险的未到
期准备金，并根据索赔进展计算未决赔款准备金。
（3）运用估值技术确定金融工具的公允价值
对于不存在活跃市场的金融工具，采用估值技术确定其公允价值。估值技术包括参考熟
悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工
具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。
本公司采用估值技术确定金融工具的公允价值时，尽可能使用市场参与者在金融工具定
价时考虑的所有市场参数，包括无风险利率、信用风险、外汇汇率、商品价格、股价或股价
指数、金融工具价格未来波动率、提前偿还风险等。
使用不同的估值技术或参数假设可能导致公允价值估计存在较重大差异。
五、会计政策变更、会计估计变更以及重大前期差错更正的说明
（一）报告期会计政策变更
无。
（二）报告期会计估计变更
本公司自 2010 年 5 月 1 日起对无形资产摊销年限进行变更，将原来的“采用直线法按 5
年使用寿命摊销”变更为“采用直线法按 10 年使用寿命摊销”。经测算，此项会计估计变更
对 2010 年度的净利润的影响：增加 2010 年度的净利润约 129 万。
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（三）重大前期差错更正
无。
六、税项
本公司主要应纳税项及税率列示如下：
1. 营业税：
本公司金融保险服务收入适用营业税，税率为 5%。
根据财政部和国家税务总局 1994 年 3 月 29 日财税字（94）002 号《关于对若干项目免
征营业税的通知》，对保险公司开展的一年期以上返还性人身保险业务的保费收入免征营业
税。
本公司业务收入中人身意外伤害保险业务收入、短期健康保险业务收入、买入返售金融
资产收入、买卖证券投资基金、股票及债券的差价收入等按上述税率缴纳营业税。
2. 所得税：
根据 2008 年 1 月 1 日实施的《中华人民共和国企业所得税法》，本公司适用的企业所得
税率自 2008 年 1 月 1 日起按应纳税所得额的 25%计缴。
本公司企业所得税由各分公司就地申报，再由本公司总部统一汇算清缴。
七、财务报表重要项目注释
(一) 货币资金
期末余额 年初余额
项 目
原币金额 折算汇率 折合人民币金额 原币金额 折算汇率 折合人民币金额
现金 167,752.25 167,752.25 60,857.18 60,857.18
其中：人民币
银行存款 882,304,962.66 882,304,962.66 184,731,720.52 184,731,720.52
其中：人民币
结算备付金 125,288.91 125,288.91 754,945.22 754,945.22
其中：人民币
合 计 882,598,003.82 882,598,003.82 185,547,522.92 185,547,522.92
注：本公司不存在因抵押或冻结等对使用有限制、存放在境外、有潜在回收风险的款项。
(二) 买入返售金融资产
项 目 期末余额 年初余额
债券 1,151,134,073.98
买入返售金融资产账面价值 1,151,134,073.98
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(三) 应收利息
项 目 期末余额 年初余额
应收银行存款利息 57,880,543.80 28,996,537.33
应收债权型投资利息 53,760,864.58 45,603,629.44
应收贷款利息 280,225.12 127,841.29
合 计 111,921,633.50 74,728,008.06
(四) 应收保费
项 目 期末余额 年初余额
应收保费 2,303,913.92 24,024,001.20
减：坏账准备
净 额 2,303,913.92 24,024,001.20
1. 应收保费账龄及相应的坏账准备分析如下：
期末余额 年初余额
项 目
账面余额 比例 坏账准备 净额 账面余额 比例 坏账准备 净额
3 个月以内（含 3 个月） 2,303,913.92 100% 2,303,913.92 24,024,001.20 100% 24,024,001.20
合 计 2,303,913.92 100% 2,303,913.92 24,024,001.20 100% 24,024,001.20
2. 应收保费按险种大类列示如下：
期末余额 年初余额
项 目
账面余额 比例 坏账准备 净额 账面余额 比例 坏账准备 净额
寿险 2,085,629.81 2,085,629.81 23,323,780.89 23,323,780.89
意外险 3,711.62 3,711.62 15,236.31 15,236.31
健康险 214,572.49 214,572.49 684,984.00 684,984.00
合 计 2,303,913.92 2,303,913.92 24,024,001.20 24,024,001.20
(五) 应收分保账款
项 目 期末余额 年初余额
应收分保账款 5,254,597.58 12,120.75
减：坏账准备
净 额 5,254,597.58 12,120.75
(六) 应收分保合同准备金
项目 期末余额 年初余额
应收分保未到期责任准备金 4,410,938.74 86,318.76
应收分保未决赔款准备金 2,039,747.76
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应收分保寿险责任准备金 503,792.75 183,096.39
应收分保长期健康险责任准备金 133,771.31 9,873.42
合计 7,088,250.56 279,288.57
(七) 定期存款
到期期限 期末余额 年初余额
1 个月至 3 个月（含 3 个月） 400,000,000.00
3 个月至 1 年（含 1 年） 80,000,000.00
1 年至 2 年（含 2 年） 80,000,000.00
2 年至 3 年（含 3 年） 230,000,000.00
3 年至 4 年（含 4 年） 230,000,000.00
4 年至 5 年（含 5 年） 830,000,000.00
5 年以上
合 计 1,540,000,000.00 310,000,000.00
(八) 可供出售金融资产
项 目 期末公允价值 年初公允价值
债券 3,685,564,810.97 4,120,157,798.74
其中：国债 298,264,800.00
央行票据 97,714,300.00 1,141,202,486.00
金融债券 1,512,020,560.97 2,625,153,955.74
企业债券 1,777,565,150.00 353,801,357.00
债权计划投资 40,000,000.00
权益工具 2,236,979,593.38
其中：基金 330,851,060.27 794,288,668.01
股票 1,906,128,533.11 247,024,780.32
合 计 5,962,544,404.35 5,161,471,247.07
(九) 存出资本保证金
期末余额 年初余额
项 目 存放 存放
金额 存放形式 金额 存放形式
期限 期限
中国农业银行浦东分行 60,000,000.00 定期存款 5年 60,000,000.00 定期存款 5年
中国农业银行浦东分行 60,000,000.00 定期存款 3年 60,000,000.00 定期存款 3年
中国农业银行浦东分行 20,000,000.00 定期存款 1年
招商银行上海分行 20,000,000.00 定期存款 1年 20,000,000.00 定期存款 1年
中国工商银行上海虹口支行 40,000,000.00 定期存款 1年
中国农业银行上海定西路支行 20,000,000.00 定期存款 1年
合计 200,000,000.00 160,000,000.00
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注：依据《中华人民共和国保险法》及《保险公司资本保证金管理暂行办法》（保监发[2007]66 号）的有关规定，本
公司按其注册资本的 20%提取资本保证金，存放于符合中国保监会规定条件的全国性中资商业银行。上述资本保证金仅当
保险公司清算时用于清偿债务。
(十) 固定资产
项 目 年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额
一、原价合计 28,744,888.64 9,311,460.48 1,299,403.33 36,756,945.79
机器设备 19,595,955.03 7,699,476.16 1,299,403.33 25,996,027.86
交通运输工具 6,935,311.41 878,181.00 7,813,492.41
办公家具及其他 2,213,622.20 733,803.32 2,947,425.52
二、累计折旧合计 11,364,914.19 7,458,316.69 679,286.81 18,143,944.07
机器设备 9,558,274.18 6,102,334.32 679,286.81 14,981,321.69
交通运输工具 1,252,373.92 885,027.48 2,137,401.40
办公家具及其他 554,266.09 470,954.89 1,025,220.98
三、固定资产减值准备累计金额合计
机器设备
交通运输工具
办公家具及其他
四、固定资产账面价值合计 17,379,974.45 18,613,001.72
机器设备 10,037,680.85 11,014,706.17
交通运输工具 5,682,937.49 5,676,091.01
办公家具及其他 1,659,356.11 1,922,204.54
(十一) 在建工程
工程项目 年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额
上海金桥金领之都 210,348,452.20 210,348,452.20
武汉光谷金融港 130,365,450.00 130,365,450.00
成都鼓楼国际 83,500,000.00 5,072,093.94 88,572,093.94
郑州郑东新区领袖国际大厦 29,014,788.00 29,014,788.00
济南万达商业广场 23,509,375.00 23,509,375.00
其他 3,134,154.00 8,761,314.46 7,919,398.40 3,976,070.06
合 计 86,634,154.00 407,071,473.60 7,919,398.40 485,786,229.20
(十二) 无形资产
项 目 年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额
一、原价合计 10,409,584.30 12,697,200.65 23,106,784.95
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项 目 年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额
计算机软件系统及其他 10,409,584.30 12,697,200.65 23,106,784.95
二、累计摊销额合计 3,359,598.06 2,111,720.34 5,471,318.40
计算机软件系统及其他 3,359,598.06 2,111,720.34 5,471,318.40
三、无形资产减值准备累计金额合计
计算机软件系统及其他
四、无形资产账面价值合计 7,049,986.24 17,635,466.55
计算机软件系统及其他 7,049,986.24 17,635,466.55
(十三) 其他资产
项 目 期末余额 年初余额
其他应收款 20,697,897.73 17,628,782.85
长期待摊费用 10,844,226.35 7,135,747.32
待摊费用 7,369,834.91 2,956,774.65
合 计 38,911,958.99 27,721,304.82
注（1）：其他应收款主要明细如下：
项 目 内容 年末数
预缴营业税 9,723,035.34
成都信德实业有限公司 支付成都鼓楼国际房楼契税 2,505,000.00
河南福晟置业有限公司 支付郑州领袖国际大厦契税 1,160,591.52
注（2）：长期待摊费用
种 类 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
装修费 6,663,336.69 4,763,739.70 5,345,433.34 6,081,643.05
其他 472,410.63 7,112,000.00 2,821,827.33 4,762,583.30
合计 7,135,747.32 11,875,739.70 8,167,260.67 10,844,226.35
(十四) 卖出回购金融资产款
项 目 期末余额 年初余额
债券 1,532,047,500.00 505,800,000.00
央行票据 97,000,000.00 245,000,000.00
合 计 1,629,047,500.00 750,800,000.00
(十五) 应付分保账款
账 龄 期末余额 年初余额
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3 个月以内（含 3 个月） 6,168,119.68 31,770.08
合 计 6,168,119.68 31,770.08
(十六) 应付职工薪酬
项 目 年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额
一、工资、奖金、津贴和补贴 9,033,271.25 91,700,776.77 91,169,585.77 9,564,462.25
二、职工福利费 11,672.99 160,990.27 173,263.26 -600.00
三、社会保险费 -162,514.56 17,657,607.21 17,680,481.74 -185,389.09
其中：医疗保险费 -18,234.84 4,604,166.15 4,588,271.00 -2,339.69
基本养老保险费 -139,689.19 11,699,745.49 11,758,868.68 -198,812.38
年金缴费
失业保险费 -2,689.66 973,093.11 962,142.85 8,260.60
工伤保险费 -735.62 161,477.92 161,918.66 -1,176.36
生育保险费 -1,165.25 219,124.54 209,280.55 8,678.74
四、住房公积金 -349,616.16 8,592,442.90 8,312,395.48 -69,568.74
五、工会经费和职工教育经费 3,828,450.92 -2,450,818.82 720.00 1,376,912.10
六、非货币性福利
七、辞退福利
八、其他 131,975.88 123,048.38 8,927.50
其中：以现金结算的股份支付
合 计 12,361,264.44 115,792,974.21 117,459,494.63 10,694,744.02
(十七) 应交税费
税 种 期末余额 年初余额 备 注
营业税 16,225,830.30 5,210,745.67
城建税 1,130,696.48 364,752.80
个人所得税 1,040,165.84 517,233.74
教育费附加 486,924.90 156,390.29
其他 154,274.18
合 计 18,981,575.28 6,403,396.68
(十八) 应付赔付款
账 龄 期末余额 年初余额
应付赔付支出 421,823.77 67,568.46
应付退保金 18,172,414.33 1,467,219.15
其他 3,327,084.29 4,271,060.52
合 计 21,921,322.39 5,805,848.13
- 31 -
(十九) 保险合同准备金
期末余额 年初余额
到期期限
原保险合同 再保险合同 合计 原保险合同 再保险合同 合计
未到期责任准备金 10,410,351.89 10,410,351.89 5,127,972.39 5,127,972.39
未决赔款准备金 7,747,613.45 7,747,613.45 1,555,146.24 1,555,146.24
寿险责任准备金 7,009,136,984.01 7,009,136,984.01 4,373,875,739.38 4,373,875,739.38
长期健康险责任
1,276,136.34 1,276,136.34 1,403,100.00 1,403,100.00
准备金
合 计 7,028,571,085.69 7,028,571,085.69 4,381,961,958.01 4,381,961,958.01
注（1）：本公司保险合同准备金的未到期期限如下：
期末余额 年初余额
到期期限
1 年以内(含1 年) 1 年以上 合计 1 年以内(含1 年) 1 年以上 合计
未到期责任准备金 10,410,351.89 10,410,351.89 5,127,972.39 5,127,972.39
未决赔款准备金 7,747,613.45 7,747,613.45 1,555,146.24 1,555,146.24
寿险责任准备金 7,009,136,984.01 7,009,136,984.01 4,373,875,739.38 4,373,875,739.38
长期健康险责任准备金 1,276,136.34 1,276,136.34 1,403,100.00 1,403,100.00
合 计 18,157,965.34 7,010,413,120.35 7,028,571,085.69 6,683,118.63 4,375,278,839.38 4,381,961,958.01
注（2）：原保险合同未决赔款准备金明细如下：
项目 期末余额 年初余额
已发生已报案 2,754,909.59 1,045,707.31
已发生未报案 4,937,815.82 509,438.93
理赔费用 54,888.04
合 计 7,747,613.45 1,555,146.24
(二十) 其他负债
项 目 期末余额 年初余额
其他应付款 126,159,637.01 13,665,343.56
保险保障基金 1,985,633.52 6,045,855.05
预提费用 7,966,191.83 4,565,707.38
合 计 136,111,462.36 24,276,905.99
(二十一) 股本
年初数 本期 本期 年末数
投资者名称
比例 金额 增加 减少 比例 金额
19.99% 159,920,000.00 40,080,000.00 20.00% 200,000,000.00
天茂实业集团股份有限公司
19.00% 152,000,000.00 38,000,000.00 19.00% 190,000,000.00
上海汉晟信投资有限公司
- 32 -
年初数 本期 本期 年末数
投资者名称
比例 金额 增加 减少 比例 金额
19.00% 152,000,000.00 38,000,000.00 19.00% 190,000,000.00
上海日兴康生物工程有限公司
19.00% 152,000,000.00 38,000,000.00 19.00% 190,000,000.00
上海合邦投资有限公司
13.51% 108,080,000.00 26,920,000.00 13.50% 135,000,000.00
海南博伦科技有限公司
9.50% 76,000,000.00 19,000,000.00 9.50% 95,000,000.00
海南凯益实业有限公司
合 计 100% 800,000,000.00 200,000,000.00 100% 1,000,000,000.00
注 1：本年股本增加 2 亿元，已经大信会计师事务有限公司上海分公司验证，并出具大信沪验字[2010]第 0006 号验资
报告。
(二十二) 资本公积
项 目 年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额 变动原因
资本溢价 2,476,838.42 2,476,838.42
其他资本公积 50,260,495.24 115,410,571.69 165,671,066.93
合 计 52,737,333.66 168,147,905.35
注 1：股本溢价系以前年度新增资本款项产生的利息收入。
注 2：其他资本公积为可供出售金融资产公允价值变动。
(二十三) 未分配利润
项 目 本期数 上期数
上年年末余额 -138,245,474.84 -165,729,468.11
加：年初未分配利润调整数
其中：同一控制下企业合并产生的追溯调整
会计政策变更
前期差错更正
其他
本年年初余额 -138,245,474.84 -165,729,468.11
本期增加数 65,342,198.67 27,483,993.27
其中：本期归属于母公司股东的净利润 65,342,198.67 27,483,993.27
其他增加
本期减少数
其中：本期提取盈余公积
本期分配现金股利
本期分配股票股利
其他减少
本期期末余额 -72,903,276.17 -138,245,474.84
其中：董事会已批准的现金股利数
- 33 -
(二十四) 保险业务收入
1. 本公司保险业务收入按险种划分明细如下：
项 目 本期发生额 上期发生额
寿险 3,866,488,738.81 3,765,593,608.05
健康险 13,998,613.86 12,149,248.31
意外险 38,726,719.59 18,334,757.56
合 计 3,919,214,072.26 3,796,077,613.92
2. 本公司保险业务收入按销售方式划分明细如下：
项 目 本期发生额 上期发生额
银行邮政代理 3,813,657,717.21 3,695,635,128.20
个人代理 35,656,466.88 58,598,472.41
员工直销 14,973,640.63 9,214,229.56
保险专业代理 11,849,991.36 15,154,956.00
其他兼业代理 43,076,256.18 17,474,827.75
合 计 3,919,214,072.26 3,796,077,613.92
3. 本公司寿险保险业务收入按年期划分明细如下：
项 目 本期发生额 上期发生额
趸缴业务保费收入 3,809,107,590.44 3,726,368,188.53
期缴业务首年保费收入 81,911,705.81 54,088,699.10
期缴业务续期保费收入 28,194,776.01 15,620,726.29
合 计 3,919,214,072.26 3,796,077,613.92
(二十五) 提取未到期责任准备金
项 目 本期发生额 上期发生额
提取未到期责任准备金 5,282,379.55 1,989,110.41
其中：原保险合同 5,282,379.55 1,989,110.41
再保险合同
摊回未到期责任准备金 4,324,619.98 86,317.00
其中：原保险合同 4,324,619.98 86,317.00
再保险合同
净 额 957,759.57 1,902,793.41
(二十六) 投资收益
项 目 本期发生额 上期发生额
可供出售金融资产 529,664,173.09 257,025,254.57
买入返售金融资产 1,657,131.19
- 34 -
定期存款收入 34,796,629.69 16,953,163.67
存出资本保证金利息收入 7,786,076.79 6,394,237.67
其他
合 计 573,904,010.76 280,372,655.91
(二十七) 其他业务收入
项 目 本期发生额 上期发生额
保单初始费用 10,694,937.36 14,619,160.48
利息收入 12,853,058.47 2,222,180.80
其他 587,070.33 311,705.00
合 计 24,135,066.16 17,153,046.28
(二十八) 赔付支出
1. 赔付支出按保险合同列示如下：
项 目 本期发生额 上期发生额
原保险合同 19,307,094.83 6,861,354.28
再保险合同
合 计 19,307,094.83 6,861,354.28
2. 赔付支出按内容列示如下：
项 目 本期发生额 上期发生额
赔款支出 10,654,458.90 5,125,092.38
死伤医疗给付 6,812,416.51 1,353,259.90
年金给付 1,840,219.42 383,002.00
合 计 19,307,094.83 6,861,354.28
(二十九) 提取保险责任准备金
1. 提取保险责任准备金按保险合同列示如下：
项 目 本期发生额 上期发生额
提取未决赔款准备金 6,192,467.14 691,496.62
其中：原保险合同 6,192,467.14 691,496.62
再保险合同
提取寿险责任准备金 2,635,261,244.67 3,592,659,168.48
其中：原保险合同 2,635,261,244.67 3,592,659,168.48
再保险合同
提取长期健康险责任准备金 -126,963.62 314,746.75
其中：原保险合同 -126,963.62 314,746.75
- 35 -
再保险合同
合 计 2,641,326,748.19 3,593,665,411.85
2. 提取原保险合同未决赔款准备金按构成内容列示如下：
项 目 本期发生额 上期发生额
已发生已报案未决赔款准备金 1,709,202.27 265,041.69
已发生未报案未决赔款准备金 4,428,376.83 426,454.93
理赔费用准备金 54,888.04
合 计 6,192,467.14 691,496.62
(三十) 摊回保险责任准备金
项 目 本期发生额 上期发生额
摊回未决赔款准备金 2,039,747.76
摊回寿险责任准备金 320,696.36 183,096.39
摊回长期健康险责任准备金 123,897.89 9,873.42
合 计 2,484,342.01 192,969.81
(三十一) 手续费及佣金支出
项 目 本期发生额 上期发生额
手续费支出 123,833,025.93 86,750,751.91
佣金支出 23,320,503.07 71,197,201.29
手续费及佣金支出总计 147,153,529.00 157,947,953.20
(三十二) 业务及管理费
项 目 本期发生额 上期发生额
职工工资及福利费 99,024,038.63 77,370,978.21
租赁费 37,015,272.37 32,886,097.41
社会统筹保险费 19,032,398.79 14,336,356.27
业务招待费 16,224,453.70 8,833,893.36
会议费 13,325,154.32 7,990,739.30
折旧费 7,084,139.86 5,897,143.91
业务宣传费 6,868,672.51 2,292,467.61
提取保险保障基金 6,512,514.47 6,045,677.60
邮电费 6,276,444.58 4,848,588.19
长期待摊费用 5,730,655.91 3,848,601.48
住房公积金 5,142,008.31 4,038,439.62
公杂费 5,115,211.74 4,492,760.59
车船使用费 4,616,051.41 4,785,168.81
- 36 -
上交管理费 3,608,666.56 3,363,073.93
差旅费 3,441,813.16 2,811,176.64
印刷费 2,424,367.56 2,002,141.64
低值易耗品摊销 2,206,981.94 1,884,343.68
电子设备运转费 2,184,591.41 2,725,058.58
无形资产摊销 2,111,720.34 2,206,986.73
其他 11,995,922.20 12,152,695.93
合 计 259,941,079.77 204,812,389.49
(三十三) 其他业务成本
项 目 本期发生额 上期发生额
利息支出 5,621,922.35 4,488,517.75
其他 5,360,986.71 1,047,849.77
合 计 10,982,909.06 5,536,367.52
(三十四) 营业外收入
项 目 本期发生额 上期发生额
非流动资产处置利得合计 30,270.00 5,290.00
其中：固定资产处置利得 30,270.00 5,290.00
无形资产处置利得
非货币性资产交换利得
债务重组利得
政府补助利得 3,163,997.00 2,376,000.00
盘盈利得 0.05 139,438.00
捐赠利得
其他 71,315.08 300.00
合 计 3,265,582.13 2,521,028.00
(三十五) 营业外支出
项 目 本期发生额 上期发生额
非流动资产处置损失合计 312,570.98 190,118.84
其中：固定资产处置损失 312,570.98 190,118.84
无形资产处置损失
公益性捐赠支出 885,000.00
盘亏损失 22,574.47
其他 446,800.04 113,034.55
合 计 1,644,371.02 325,727.86
- 37 -
(三十六) 现金流量表补充资料
项 目 本期金额 上期金额
1、将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 65,342,198.67 27,483,993.27
加：资产减值准备
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 7,084,139.86 6,611,719.23
无形资产摊销 2,111,720.34 2,206,986.73
长期待摊费用摊销 8,167,260.66 4,184,612.58
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“－”号填列） 282,300.98 67,965.31
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）
提取各项保险准备金 2,639,800,165.69 3,595,654,524.02
公允价值变动损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列）
投资损失（收益以“－”号填列） -573,904,010.76 -280,372,655.91
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列）
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -29,270,411.13 136,897,218.02
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 212,510,138.59 -98,144,007.74
其他
经营活动产生的现金流量净额 2,332,123,502.90 3,394,590,355.51
2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3、现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额
减：现金的年初余额 185,547,522.92 95,486,283.29
加：现金等价物的期末余额 882,598,003.82 185,547,522.92
减：现金等价物的年初余额
现金及现金等价物净增加额 697,050,480.90 90,061,239.63
八、或有事项
截止审计报告日，本公司无需披露的重大或有事项。
九、承诺事项
截止审计报告日，本公司无需披露的重大承诺事项。
- 38 -
十、资产负债表日后事项
截止审计报告日，本公司无需披露的重大资产负债表日后事项。
十一、关联方关系及其交易
（一）关联方认定标准
根据《企业会计准则第 36 号——关联方披露》，一方控制、共同控制另一方或对另一方
施加重大影响，以及两方或两方以上同受一方控制、共同控制或重大影响的，构成关联方。
（二）关联方关系
1. 母公司及最终控制方情况
无。
2. 其他关联方
公司名称 与本公司的关系 主营业务
化工产品(不含化学危险品)的生产、销售；医药原料药、
医用氧气、医药制剂、针剂、外用药的生产与销售（限持
证的分支机构经营）、五金交电、建筑材料销售；承接装饰
天茂实业集团股份有限公司 本公司股东
工程。经营本企业自产产品及技术的出口业务：经营本企
业生产所需的原辅材料、仪器仪表、机械设备、零配件及
技术的进口业务；经营进料加工和“三来一补”业务
医药投资,化工原料(除危险品),实业投资,投资咨询,商务
上海汉晟信投资有限公司 本公司股东
咨询,百货,建筑材料,钢材,通讯产品及配件,汽车配件
医药投资，聚丙烯丝束，丙纶短纤，化工原料及产品（危
上海日兴康生物工程有限公司 本公司股东 险品），建筑材料，钢材，以生物工程产品的研究、开发、
生产为主的“四技”服务的科技经营
上海合邦投资有限公司 本公司股东 实业投资、投资管理、投资咨询
高新技术的开发、转让及应用，通讯电子产品及技术开发
海南博伦科技有限公司 本公司股东
应用等
土石方工程、装饰工程、水电安装工程、网络工程、钢材、
橡胶制品、日用百货、电子计算机软、硬件开发、机械设
海南凯益实业有限公司 本公司股东
备、五金交电、汽车及摩托车配件、化工原料及产品（化
学危险品除外），通信产品及相关产品
投资管理，经济信息咨询服务，投资咨询，以电子信息技
新理益集团有限公司 本公司股东的 术，生化工程产品的研究、开发和生产为主的“四技”服
控股股东 务，房地产开发经营，百货，建筑材料，钢材，化工原料
及产品（不含危险品），医药投资
化工产品(不含化学危险品)的生产、销售；医药原料药、
医用氧气、医药制剂、针剂、外用药的生产与销售（限持
证的分支机构经营）、五金交电、建筑材料销售；承接装饰
天茂实业集团股份有限公司 本公司股东
工程。经营本企业自产产品及技术的出口业务：经营本企
业生产所需的原辅材料、仪器仪表、机械设备、零配件及
技术的进口业务；经营进料加工和“三来一补”业务
（三）未结算项目款项
- 39 -
期末余额 年初余额
关联方名称 占该项目的 占该项目的
金额 坏账准备 金额 坏账准备
比例(%) 比例(%)
其他应付款：
新理益集团有限公司 2,935,731.37 2,935,731.37
十二、风险管理
1. 内部风险管理的组织架构
（1）根据保监会 2006 年 1 月 5 日发布的《关于规范保险公司治理结构的指导意见（试
行）》的文件精神，本公司成立初期就设立了董事会的专业委员会——审计与风险管理委员会，
在总裁室下设置了专业委员会——风险管理委员会、资产负债管理委员会、预算管理委员会、
产品管理委员会、信息技术管理委员会、核保核赔管理委员会、专业系列人员评审委员会。
风险管理委员会负责建立全面的风险管理机制，对本公司遵守法律法规、监管规定和内部风
险管理制度的执行情况进行定期检查评估，并在审计与风险管理委员会的统一部署下，结合
本公司实际情况，制定年度风险管理计划，风险管理制度、风险管理培训计划等。
（2）风险管理委员会由法律合规部、人事行政部、运营管理部、财务部、营销部、银行
保险部、团体业务部负责人员为主要成员。风险管理委员会审议并通过了《风险管理委员会
章程》、《风险管理方针》、《风险管理策略》等风险管理政策和工具。
（3）公司设立风险评估执行工作组，向各部门、各机构征集风险议题，召开风险管理会
议，针对风险议题所涉及的风险损失、风险收益、以及法律法规等环境因素进行综合评估。
在权衡风险与收益的基础上，提出合理可行的风险管控建议，协调公司各类资源予以实施，
以达到控制、降低、转移风险的目的，并及时跟踪与反馈风险状况信息。
（4）公司认真贯彻落实《人身保险公司全面风险管理实施指引》的精神，加强公司风险
管理工作，推进全面风险管理，夯实风险资本监控的基础。在原有风险管理组织体系的基础
上，公司将法律合规部门的内部架构重新组合，更名为风险合规部，负责组织开展公司的风
险管理文化建设、分析、评估、量化各类重大风险、搭建风险管理模型、建立风险管理信息
系统等工作，具体落实推进公司全面风险管理体系建设。
2. 内部风险管理关键环节的说明
根据美国 COSO 发布的《企业风险管理——整合框架》，企业风险管理包括内部环境、目
标设定、事项识别、风险评估、风险应对、控制活动、信息与沟通、监控八个环节。
（1）内部环境
a. 公司成立初期就在董事会下设立了审计与风险管理委员会，在总裁室下设置了风
险管理委员会、资产负债管理委员会、预算管理委员会、产品管理委员会、信息技术管
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理委员会、核保核赔管理委员会、专业系列人员评审委员会等专业委员会。
b. 风险管理委员会由总裁室、风险合规部、人力资源部、行政部、运营管理部、财
务会计部、营销部、银行保险部、团体业务部负责人组成。
c. 公司设立风险评估执行工作组，向各部门、各机构征集风险议题，召开风险管理
会议，针对风险议题所涉及的风险损失、风险收益、以及法律法规等环境因素进行综合
评估。在权衡风险与收益的基础上，提出合理可行的风险管控建议，协调公司各类资源
予以实施，以达到控制、降低、转移风险的目的，并及时跟踪与反馈风险状况信息。
（2）目标设定
根据中国保险监督委员会 2010 年发布的《人身保险公司全面风险管理实施指引》，人身
保险保险公司风险管理主要侧重于风险管理环境、风险分类、风险识别和评估、风险计量、
风险应对与控制、风险预警、风险监督、风险报告及沟通等环节开展全面风险管理工作。
（3）事项识别
a. 公司在董事会层面设立了审计与风险管理管理委员会，对全面风险管理工作给予组织
保证。审计与风险管理委员会直接向董事会报告，由公司独立董事和高层管理人员组成，审
议并批准公司风险方针、风险策略、风险偏好等重大风险政策，针对公司风险管理方面存在
的重大问题进行分析、评估，并提出改进意见。公司设立风险管理委员会，并向总裁室报告，
其主要职责是执行和维护风险框架。风险管理委员会负责协调、督促各业务职能部门共同协
作，识别各业务职能领域及跨业务领域中存在的风险要素；确保业务、职能部门针对已确定
的风险及时采取适当的行动计划；监督风险控制措施的实施与反馈。
b. 公司将风险管理文化建设融入企业文化建设的全过程，并在企业内部各个层面营造风
险管理文化氛围，不断修订和完善风险管理制度、流程，持续强化风险管理组织建设。公司
每年开展合规知识竞赛、合规知识培训、反洗钱培训等风险文化建设工作，提升了每位员工
的风险管理与合规经营意识，完善了各项业务的流程、制度的建设，加强了公司的风险管理。
c. 公司实行合规经营“一票否决制”，初步建立了合规与风险管理操作体系。公司推行
“自上而下”的合规经营责任制，要求管理层、各职能部门和业务单位负责人对合规经营承
担领导责任，将主要合规风险责任落实到各职能部门和业务单位，逐级确定具体合规风险责
任人。对任何违反合规风险管理相关政策的组织和个人给予追究和处罚。
d. 公司稽核部建立了对重大事件、重大风险和重要业务流程的应急机制，并监督执行，
保证了公司的正常运营。
（4）风险评估
结合公司经营实际和业务特点，公司将经营过程中面临的主要风险分为八类，即市场风
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险、信用风险、保险风险、操作风险、战略风险、声誉风险、流动性风险、资产负债匹配风
险。
（5）风险应对
风险合规部组织开展风险识别、评估工作，并将有关风险事件和评估报告向管理层汇报。
风险合规部与精算部、资产管理部、财务部、企划部、行政部共同开展市场风险、信用风险、
保险风险、战略风险、声誉风险、流动性风险等的监测与控制。公司财务部门、投资部门和
精算部门就资产负债管理量化了资产久期、负债久期等指标，定期撰写书面报告，监测公司
资产负债匹配风险。
作为一家成立时间不长的中小保险公司，公司结合自身业务特点和管理现状，将防范和
化解操作风险作为公司风险管理的重点和突破口。公司在内部推行“4+X+Y”风险管理模式，
研发各业务系列风险矩阵，发布各业务事项和关键环节的风险提示报告，编制内部控制制度
汇编、开展各层面风险排查活动等，采取各种手段和方式对操作风险进行有效识别和合理控
制。
公司目前主要采用“4+X+Y”、流程图、评估访谈、数据分析、实务评估、系统测试等风
险识别和评估方法。在识别和评估操作风险方面，公司主推“4+X+Y”风险管理模式，即通过
每个岗位员工对其日常操作环节中的风险项目进行识别。分析，并采取有针对性的控制措施，
对各个操作环节的风险进行防范、化解和处置。同时，公司通过对各操作环节风险控制情况
进行干预、检查、督促、反馈，以起到防范、化解各类操作风险的作用。
公司根据业务活动中识别的不同风险，采取情景分析、压力测试等方式来计量风险状况。
（6）控制活动
公司已制定、发布了《国华人寿规章制度汇编》、《国华人寿业务流程图》、《国华人
寿风险矩阵——营销部分》、《国华人寿风险矩阵——银保部分》等，分别对公司法人治理
结构、财务制度、销售管理、运营管理、投资运作、业务流程（包括总公司和分支机构）作
了详细划分和指引，建立了较为完整的风险识别、管理机制。
公司推行“4+X+Y”风险管理模式，从各岗位业务事项出发，过程涵盖对风险的识别、评
估、控制和反馈各环节。各岗位人员依据公司发布的各类风险管理工具、结合其专业判断能
力、发挥其执业责任心，对日常业务管理中已识别的风险，采取对应措施进行防范、化解和
处置，并将监控、处置结果及时向各相关方进行反馈。
公司明确了各类重大突发事件应当采取的应急处理机制。各部门定期清理相关制度，核
查突发事件，梳理应急处理流程，不断完善各类重大突发事件的处理机制，以防范重大突发
事件对公司经营所造成的不利影响。
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风险管理委员会及公司管理层根据风险的性质划分不同预警层级，具体为是否违反法律
法规、是否违反公司管理制度、是否违反工作流程等层面。并根据不同的预警层级采取相应
的控制措施和资源配置。
根据风险影响程度和风险发生概率，风险合规部针对不同风险分布状况提出风险应对建
议，并将此建议与业务职能部门充分沟通，达成共识。目前的风险管理建议以《风险提示报
告》形式进行发布。
（7）信息与沟通
公司建立了高效、科学的风险报告及沟通机制。风险管理委员会定期召开工作会议，向
总裁室、各职能部门及时报告各项风险管理工作实施情况以及下一步工作计划。风险管理委
员会全面协调风险管理部门、稽核部门、各业务职能部门之间的信息传递，确保信息沟通顺
畅。风险合规部参于公司各项业务政策的制订，同时与各业务职能部门公司、稽核部采用业
务探讨、联席会议等方式相互交换信息。
（8）监控
各职能部门和业务单位负责日常工作中的风险控制、监测，并对风险管理落实情况进行
自查。风险合规部对各职能部门和业务单位风险管理工作实施情况进行监督检查，从公司层
面对风险管理解决方案进行评估。稽核部对公司全面风险管理体系与流程的执行情况的健全
性、合理性以及有效性进行独立的监督评价。
3. 公司面临的主要风险分析
（1）市场风险
市场风险是指因利率、市场价格、外汇汇率和其他市场价格相关因素的变动引起金融工
具的价值变化，从而导致潜在损失的风险。根据影响金融工具价值的不同因素，公司从利率
风险和汇率风险两个层面计量市场风险。
a. 利率风险。利率风险是固定收益投资的主要风险，它是指当市场利率上升时，固定收
益资产的价格下降所造成的损失。公司资产中有很大比例投资于固定收益品种，因此利率风
险是影响公司资产的主要风险之一。公司选取了利率 VaR、修正久期等指标计量利率风险，同
时还定期进行利率变动的敏感性分析。利率 VaR 计算的是在给定的置信水平和目标时段下由
利率变动引起的最大预期损失；修正久期表示债券价格对利率的敏感程度，是衡量利率风险
的最直接方法。截至 2010 年底，公司固定收益组合加权平均修正久期 3.03 年，VaR 值 171.25
万元。
b. 汇率风险。在当前人民币汇率制度实行有管理的浮动汇率的情况下，公司在事先假定
人民币汇率变动的一定范围的基础上计量外汇风险。公司未持有任何外币资产，故不存在汇
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率风险。
（2）承保风险
2010 年我司承包的风险保额为 5783 亿元，比 2010 年增加 285%，风险保额的增加主要由
新增保单引起。主要风险为死亡率风险和意外发生率风险。此外我司安排了各种再保分出业
务，一定程度上减少了新业务增加带来的承保风险。
（3）资产负债匹配风险
资产负债匹配风险指公司未能按期限及投资回报将资产与负债匹配而产生损失的风险。
公司的资产负债管理体系强调投资部门与业务部门的紧密联系和通力合作，分别从资产和负
债两方面特性进行分析，一方面对各种保险产品未来的现金流、久期、风险承受能力以及流
动性要求等负债特性进行深入研究，另一方面根据资本市场的长期趋势确定合理的长期基准
资产配置框架，并在这个框架内实现投资组合的目标。公司在资产负债匹配管理方面实行了
以下几项行之有效的具体措施：
a. 建立并完善精算部门与投资部门的沟通机制。通过资产管理部门与负债管理部门的充
分沟通，共同分析各产品账户资产及负债的特性并制定相应的投资策略，为实现资产负债的
有效管理奠定重要基础。
b. 强化现金流预测分析。财务部门、精算部门根据产品特性计算出各保险产品的久期和
凸性，并预测现金流数据，投资部门据此构造投资组合，并监测分析现金流变化情况，以便
更好地进行投资规划，从而为实现有效的资产负债管理提供有力的支持。
（4）信用风险
信用风险是公司的债务人到期未能支付本金或利息而引起经济损失的风险。我部门一贯
高度重视信用风险管理，根据中国保监会下发的《关于印发<保险机构债券投资信用评级指引
（试行）的通知》要求，从国内金融业的信用风险管理状况和公司自身情况出发，建立了基
于公司内部评级基础上的标准化信用评估体系，制定并执行《国华人寿保险股份有限公司债
券投资信用评级管理制度》，通过信用风险评估有效控制投资过程中的信用风险。在实际工
作中，近期还将对相关制度进行梳理和修订，以期能够更符合工作需要，更有效控制信用风
险，逐步提升公司的信用风险管理水平。
从交易对手来看，公司绝大部分交易对手是商业银行、证券公司和基金管理公司。从投
资产品来看，目前公司保险资金投资中涉及到信用风险的主要资产为企业债券、银行存款和
证券投资基金等。公司投资部根据风险评估在前，投资交易在后的原则，严格履行评估程序，
有效降低违约风险给公司带来的损失。截至 2010 年底，公司投资资产的信用风险暴露为 15.29
亿元，占总投资资产的 15.01%。信用风险处于公司年初制定的风险预算限额内。
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十三、财务报表的批准
本财务报表业经本公司董事会批准。
国华人寿保险股份有限公司
2011 年 3 月 10 日
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