深圳市沃特新材料股份有限公司
2017 年度财务决算报告
一、财务报表审计情况
公司 2017 年财务报表已经瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)审计，并出具
了标准无保留意见的审计报告。会计师的审计意见是：公司财务报表在所有重
大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了深圳沃特 2017 年 12 月 31 日
的合并及母公司财务状况，以及 2017 年度的合并及母公司经营成果和现金流
量。
二、公司 2017 年度有关财务数据及指标分析
（一）财务状况
单位：万元
资产 2017 年 12 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 变动率
流动资产：
其中：货币资金 15,394.13 8,779.33 75.35%
应收账款 24,339.45 16,877.61 44.21%
存货 16,962.45 11,084.84 53.02%
其他流动资产 14,063.38 633.91 2118.51%
非流动资产：
固定资产 16,064.93 14,939.17 7.54%
在建工程 2,755.82 1,057.89 160.50%
无形资产 4,380.93 4,671.57 -6.22%
资产总计 98,170.63 65,105.20 50.79%
负债和所有者权益 2017 年 12 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 变动率
流动负债：
其中：短期借款 20,959.50 14,291.62 46.66%
应付账款 9,574.64 9,097.90 5.24%
负债合计 35,533.40 29,452.63 20.65%
所有者权益：
股本 7,843.15 5,882.35 33.33%
资本公积 31,174.07 10,181.65 206.18%
盈余公积 2,345.04 1,732.69 35.34%
未分配利润 21,226.71 17,802.93 19.23%
负债和所有者权益总计 98,170.63 65,105.20 50.79%
货币资金期末增长 75.35%，主要系本报告期发行新股所致。
应收账款期末增长 44.21%，主要系本报告期销售额增长所致。
存货期末增加 53.02%，主要系本报告期为满足订单增加，储备原材料所
致。
其他流动资产期末增加 2118.51%，主要系本报告期利用闲置募集资金及自
有资金理财所致。
在建工程期末增加 160.50%，主要系本报告期工程项目投入建设所致。
短期借款期末增加 46.66%，主要系本期增加信用贷款所致。
股本和资本公积期末增加主要系本报告期发行新股所致。
（二）经营业绩
单位：万元
项目 2017 年度 2016 年度 变动率
一、营业总收入 76,492.88 63,094.55 21.24%
二、营业总成本 72,224.89 58,238.49 24.02%
其中：营业成本 62,457.15 50,649.80 23.31%
税金及附加 556.55 271.34 105.11%
销售费用 2,482.94 1,568.00 58.35%
管理费用 5,715.11 4,920.60 16.15%
财务费用 576.56 741.21 -22.21%
资产减值损失 436.58 87.54 398.72%
加：其他收益 422.23
三、营业利润 4,690.22 4,856.06 -3.42%
加：营业外收入 1,370.09
减：营业外支出 32.65 52.29 -37.56%
四、利润总额 4,657.57 6,173.85 -24.56%
减：所得税费用 621.43 658.03 -5.56%
五、净利润 4,036.14 5,515.82 -26.83%
报告期营业收入增长 21.24%，主要系公司报告期内扩展产品线，积极开发
新客户，销售额增加引致。
报告期税金及附加增长 105.11%，主要系报告期销售额及房产相关税费增
加引致。
报告期销售费用增加 58.35%，主要系报告期招聘多名营销人员，薪酬费用
增加引致。
报告期资产减值损失增加 398.72%，主要系报告期应收款增加所致。
（三）现金流量
单位：万元
项目 2017 年度 2016 年度 变动率
一、经营活动产生的现金流量：
经营活动现金流入小计 65,084.03 68,520.07 -5.01%
经营活动现金流出小计 73,421.87 64,415.49 13.98%
经营活动产生的现金流量净额 -8,337.85 4,104.58 -303.14%
二、投资活动产生的现金流量：
投资活动现金流入小计 2.50
投资活动现金流出小计 19,582.12 4,496.07 335.54%
投资活动产生的现金流量净额 -19,582.12 -4,493.57 335.54%
三、筹资活动产生的现金流量：
筹资活动现金流入小计 47,652.59 18,210.10 161.68%
筹资活动现金流出小计 12,872.94 15,865.77 -18.86%
筹资活动产生的现金流量净额 34,779.64 2,344.33 1383.56%
四、汇率变动对现金及现金等价物的影
-53.11 59.30 -189.56%
响
五、现金及现金等价物净增加额 6,806.56 2,014.63 237.86%
加：期初现金及现金等价物余额 7,259.33 5,244.70 38.41%
六、期末现金及现金等价物余额 14,065.89 7,259.33 93.76%
经营性现金流量净额减少 303.14%，主要系报告期销售额增加，引致应收
账款增加；收到的承兑汇票增加，不能及时转换为现金；承兑汇票贴现减少；
报告期为满足销售增加需求，储备原材料库存等因素所致。
投资活动产生的现金流量净额减少 335.54%，主要系报告期内利用闲置募
集资金理财所致。
筹资活动产生的现金流量净额增加 1383.56%，主要系报告期发行新股所
致。
（四）主要财务指标
项目 2017 年度 2016 年度 增减额（比例）
流动比率 2.11 1.54 37.01%
偿债能力 速动比率 1.62 1.25 29.60%
资产负债率 36.20% 45.24% -9.04%
应收账款周转天数 96.99 89.68 8.15%
经营效率
存货周转天数 80.83 74.53 8.45%
毛利率 18.35% 19.72% -1.37%
销售净利率 5.28% 8.74% -3.46%
盈利能力 净资产收益率 8.21% 15.47% -7.26%
基本每股收益 0.59 0.94 -37.23%
基本每股收益（扣除
0.54 0.77 -29.87%
非经常性损益）
其他 每股经营活动产生的 -1.21 0.70 -272.85%
净现金流量
归属上市公司股东的
7.99 6.06 31.85%
每股净资产（元/股）
流动比率、速动比率本报告期增加，主要原因是报告期发行新股货币资金
增加；销售额增长，应收款增加；为满足销售增长需求，储备原材料库存增加
所致。
净资产收益率降低 7.26%，主要原因是报告期发行新股摊薄净资产收益
率。
每股经营活动产生的净现金流量减少 272.85%，主要系报告期销售额增
加，引致应收账款增加；收到的承兑汇票增加，不能及时转换为现金；承兑汇
票贴现减少；报告期为满足销售增加需求，储备原材料库存所致。
深圳市沃特新材料股份有限公司
董事会
二〇一八年四月二十日