广东电力发展股份有限公司 2018 年年度报告摘要 证券代码:000539、200539 证券简称:粤电力A、粤电力 B 公告编号:2019-16 广东电力发展股份有限公司 2018 年年度报告摘要 一、重要提示 本年度报告摘要来自年度报告全文,为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划,投资者应当到证监会指定媒 体仔细阅读年度报告全文。 除下列董事外,其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名 饶苏波 董事 因事 文联合 陈泽 董事 因事 王进 李方吉 董事 因事 郑云鹏 张雪球 董事 因事 马晓茜 非标准审计意见提示 □ 适用 √ 不适用 董事会审议的报告期普通股利润分配预案或公积金转增股本预案 √ 适用 □ 不适用 是否以公积金转增股本 □ 是 √ 否 公司经本次董事会审议通过的普通股利润分配预案为:以 5,250,283,986 为基数,向全体股东每 10 股派发现金红利 0.60 元(含 税),送红股 0 股(含税),不以公积金转增股本。 董事会决议通过的本报告期优先股利润分配预案 □ 适用 √ 不适用 二、公司基本情况 1、公司简介 股票简称 粤电力A、粤电力 B 股票代码 000539、200539 股票上市交易所 深圳证券交易所 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘维 秦晓 广东省广州市天河东路 2 号粤电广场南塔 广东省广州市天河东路 2 号粤电广场南塔 办公地址 35 楼 36 楼 传真 (020)85138084 (020)85138084 电话 (020)87570276 (020)87570251 电子信箱 liuw@ged.com.cn qinxiao@ged.com.cn 1 广东电力发展股份有限公司 2018 年年度报告摘要 2、报告期主要业务或产品简介 公司主要从事电力项目的投资、建设和经营管理,电力的生产和销售业务,属中国证监会《上市公司行业分类指引》中的电 力、热力生产和供应业。公司自成立以来,一直坚持“取资于民,用资于电,惠之于众”的经营宗旨和“办电为主,多元发展” 的经营方针,专注于电力主业,电源结构呈多元化发展。除从事大型燃煤发电厂的开发、建设和运营外,还拥有LNG发电、 风力发电和水力发电等清洁能源项目,通过电网公司向用户提供可靠、清洁的能源。截至报告期末,公司可控装机容量为2095 万千瓦,其中燃煤发电可控装机容量1714万千瓦,LNG发电可控装机容量326万千瓦,风电、水电等可再生能源发电可控装 机容量55万千瓦。 公司主要收入来源为电力生产和销售,主营业务收入主要来源于广东省内。公司销售电价分为以国家发改委为主的价格主管 部门根据相关政策核定的标杆电价以及根据《广东电力市场交易基本规则》及其配套文件实施市场交易产生的交易电价。报 告期内,公司售电量709.84亿千瓦时,同比增长4.4%;合并报表售电均价为441.99元/千千瓦时(含税,下同),同比下降9.83 元/千千瓦时,降幅为2.18%;营业总收入2,740,851.42万元,同比增加76,472.21万元,增幅2.87%。 公司主营业务以燃煤发电为主,燃料成本在营业成本中占有较大比重,煤炭价格波动对公司经营业绩影响较大。报告期内, 公司燃料成本1,793,850.50万元,占营业成本的73.98%,受发电量增长及煤价持续上涨影响,同比增加92,096.14万元,增幅 0.92%。 报告期内,公司售电量虽然总体有所增长,但市场化交易价差扩大导致公司合并售电均价持续下降,以及煤价居高不下,对 公司发电业务利润带来较大的负面影响。同时受部分发电资产减值影响,公司全年实现归母净利润47,446.20万元,同比下降 36.16%。 3、主要会计数据和财务指标 (1)近三年主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 √ 是 □ 否 追溯调整或重述原因 会计政策变更 单位:人民币元 本年比上年 2017 年 2016 年 2018 年 增减 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 营业收入 27,408,514,178 26,643,792,057 26,643,792,057 2.87% 22,681,120,022 22,681,120,022 归属于上市公司股东的净利 474,461,997 743,180,431 743,180,431 -36.16% 936,534,941 936,534,941 润 归属于上市公司股东的扣除 412,062,957 718,454,119 718,454,119 -42.65% 1,074,697,758 1,074,697,758 非经常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净 5,999,936,356 3,676,034,503 3,676,034,503 63.22% 8,704,775,818 8,704,775,818 额 基本每股收益(元/股) 0.09 0.14 0.14 -35.71% 0.18 0.18 稀释每股收益(元/股) 0.09 0.14 0.14 -35.71% 0.18 0.18 加权平均净资产收益率 2.02% 3.16% 3.16% -1.14% 3.99% 3.99% 本年末比上年 2017 年末 2016 年末 2018 年末 末增减 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 总资产 73,329,662,306 71,007,415,323 71,007,415,323 3.27% 70,677,003,760 70,677,003,760 归属于上市公司股东的净资 24,227,302,288 23,695,190,653 23,695,190,653 2.25% 23,378,847,225 23,378,847,225 产 会计政策变更的原因及会计差错更正的情况 2 广东电力发展股份有限公司 2018 年年度报告摘要 财务报表列报方式变更 根据《关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知》(财会[2018]15 号)要求,资产负债表中将“应收票据”和“应 收账款”归并至新增的“应收票据及账款”项目,将“应收利息”和“应收股利”归并至“其他应收款”项目,将“固定资产清理”归并 至“固定资产”项目,将“工程物资”归并至“在建工程”项目,将“应付票据”和“应付账款”归并至新增的“应付票据及应付账款” 项目,将“专项应付款”归并至“长期应付款”项目;在利润表中,增设“研发费用”项目列报研究与开发过程中发生的费用化支 出,“财务费用”项目下分拆“利息费用”和“利息收入”明细项目;本公司相应追溯调整了比较数据。该会计政策变更对合并及 公司净利润和股东权益无影响。 (2)分季度主要会计数据 单位:人民币元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 5,812,535,688 8,082,449,491 7,060,929,815 6,452,599,184 归属于上市公司股东的净利润 5,745,879 443,087,639 489,988,070 -464,359,591 归属于上市公司股东的扣除非经 4,330,364 408,811,354 471,207,833 -472,286,594 常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 1,540,043,756 2,255,488,952 1,419,777,849 784,625,799 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 4、股本及股东情况 (1)普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前 10 名股东持股情况表 单位:股 年度报告披露日前 年度报告披露日 报告期末表决权 报告期末普通 一个月末表决权恢 94,746 前一个月末普通 99,561 恢复的优先股股 0 0 股股东总数 复的优先股股东总 股股东总数 东总数 数 前 10 名股东持股情况 持股 持有有限售条 质押或冻结情况 股东名称 股东性质 持股数量 比例 件的股份数量 股份状态 数量 广东省能源集团有限公司 国有法人 67.39% 3,538,005,285 1,893,342,621 中国证券金融股份有限公司 国有法人 2.84% 148,862,420 深圳广发电力投资有限公司 国有法人 2.22% 116,693,602 广东省电力开发公司 国有法人 1.80% 94,367,341 李卓 境内自然人 0.60% 31,542,323 全国社保基金一零三组合 境内非国有法人 0.48% 24,994,982 郑建祥 境内自然人 0.43% 22,567,698 哈尔滨哈里实业股份有限公司 境内非国有法人 0.40% 20,942,645 CHINA INT'L CAPITAL CORP 境外法人 0.29% 15,316,066 HONG KONG SECURITIES LTD 哈尔滨市道里区慈善基金会 境内非国有法人 0.26% 13,722,893 第四大股东广东省电力开发公司为第一大股东广东省能源集团有限公 上述股东关联关系或一致行动的说明 司的全资子公司,二者存在关联关系;其他股东之间是否存在关联关 系或一致行动的情况未知。 第五大股东李卓通过普通证券账户持有本公司股票 35,000 股,通过信 参与融资融券业务股东情况说明(如有) 用交易担保证券账户持有本公司股票 31,507,323 股,合计持有本公司 股票 31,542,323 股。 3 广东电力发展股份有限公司 2018 年年度报告摘要 第八大股东哈尔滨哈里实业股份有限公司通过信用交易担保证券账户 持有本公司股票 20,942,645 股。 第十大股东哈尔滨市道里区慈善基金会通过普通证券账户持有本公司 股票 72,287 股,通过信用交易担保证券账户持有本公司股票 13,650,606 股,合计持有本公司股票 13,722,893 股。 (2)公司优先股股东总数及前 10 名优先股股东持股情况表 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无优先股股东持股情况。 (3)以方框图形式披露公司与实际控制人之间的产权及控制关系 5、公司债券情况 公司是否存在公开发行并在证券交易所上市,且在年度报告批准报出日未到期或到期未能全额兑付的公司债券 是 (1)公司债券基本信息 债券名称 债券简称 债券代码 到期日 债券余额(万元) 利率 广东电力发展股份 有限公司 2012 年公 12 粤电债 112162.SZ 2020 年 03 月 17 日 4,030.65 4.95% 司债券 1、债券兑付情况根据《广东电力发展股份有限公司公开发行 2012 年公司债券募集说明书》 (以下称“募集说明书”),公司分别于 2018 年 1 月 29 日、2018 年 1 月 30 日和 2018 年 1 月 31 日发布了《广东电力发展股份有限公司关于“12 粤电债”票面利率不上调暨债券持有人回 售实施办法的第一次提示性公告》(公告编号:2018-07)、《广东电力发展股份有限公司关于 “12 粤电债”票面利率不上调暨债券持有人回售实施办法的第二次提示性公告》(公告编号: 报告期内公司债券的付息兑 2018-08)、《广东电力发展股份有限公司关于“12 粤电债”票面利率不上调暨债券持有人回售 付情况 实施办法的第三次提示性公告》(公告编号:2018-10)。债券持有人有权在投资者回售申报 期内选择将持有的“12 粤电债”按面值全部或部分回售给公司,回售价格为人民币 100 元/张 (不含利息),回售申报日为 2018 年 1 月 29 日至 2018 年 1 月 31 日。根据中国证券登记结算 有限责任公司深圳分公司提供的债券回售申报数据,“12 粤电债”的回售数量为 11,596,935 张,回售金额为人民币 1,217,087,933.25 元(含利息),剩余托管数量为 403,065 张。公司已 4 广东电力发展股份有限公司 2018 年年度报告摘要 于 2018 年 3 月 16 日将本次“12 粤电债”回售部分债券的本金及利息足额支付至中国证券登 记结算有限责任公司深圳分公司指定银行账户,于 2018 年 3 月 19 日划付至投资者资金账户。 2、债券付息情况 2018 年 3 月 19 日,公司向截止 2018 年 3 月 16 日下午深圳证券交易所收 市后,在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司登记在册的全体本期债券持有人支付了 本年度债券利息。 (2)公司债券最新跟踪评级及评级变化情况 2018年6月11日,中诚信证券评估有限公司对公司及公司发行的“12粤电债”的信用状况进行了跟踪分析,维持公司本次发债 主体信用等级为AAA,评级展望稳定;维持本次债券的信用等级为AAA。(评级结果披露网址:http://www.ccxr.com.cn/、 http://www.cninfo.com.cn,《广东电力发展股份有限公司2012年公司债券跟踪评级报告(2018)》) (3)截至报告期末公司近 2 年的主要会计数据和财务指标 单位:万元 项目 2018 年 2017 年 同期变动率 资产负债率 57.02% 58.17% -1.15% EBITDA 全部债务比 14.34% 7.47% 6.87% 利息保障倍数 1.86 1.99 -6.53% 三、经营情况讨论与分析 1、报告期经营情况简介 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 2018年,广东省全社会用电量6323.4亿千瓦时,同比增长6.1%,增速与去年(6.2%)基本持平。西电送广东全年达1922亿千 瓦时,超送217亿千瓦时,同比增长8.5%。受西电电力、电量双增、新增核电、火电发电装机以及珠三角限煤等因素影响, 公司燃煤机组电量增长受到严重挤压。公司煤机全年完成上网电量占省内购电市场份额的15.4%,同比降低0.2个百分比。公 司全年综合利用小时为4036小时,同比增加143小时。煤机4255小时,同比增加186小时。 2018年,广东市场化交易总成交电量1705.8亿千瓦时,其中一级市场(年度双边协商、年度集中竞争、月度集中竞争)总成 交电量1572.1亿千瓦时,同比增长35.9%,平均成交价差-65.5厘/千瓦时;二级市场(发电合同转让)总成交电量133.7亿千瓦 时,平均成交价格341.9厘/千瓦时。公司市场交易电量合计353.8亿千瓦时,占公司上网电量约49.84%,同比增加94.2亿千瓦 时。 2018年,受市场化交易价差扩大影响,公司合并报表售电均价为441.99元/千千瓦时(含税,下同),同比下降9.83元/千千 瓦时;同时煤价居高不下,对公司发电业务利润带来较大的负面影响。面对严峻的经营形势,公司通过持续优化电力营销体 系积极争抢电量,通过紧抓核心经营要素、完善对标管理体系加强经营管理,多举措冲抵煤炭价格上涨、市场电竞价交易让 利等不利因素影响。在主营业务持续承压的情况下,公司不断强化财务管控意识、活用财务管理手段、提升资金管理水平、 保障公司资金需求、降低资金使用成本。报告期内成功发行四期超短融和一期中票,相比同期贷款基准利率节约融资成本1924 万元。 截至2018年底,公司合并报表口径总资产733.30亿元,同比增长3.27%;归属于母公司股东的权益242.27亿元,同比增长2.25%。 公司实现合并报表口径营业收入274.09亿元,同比增长2.87%;归属于母公司股东的净利润4.74亿元,同比下降36.16%;每 股收益0.09元(去年同期为0.14元)。公司合并报表口径负债合计418.12亿元,资产负债率57.02%。 2018年,公司持续优化调整电源结构,进一步提升风电、天然气发电等清洁能源占比。控股建设的惠州天然气发电项目二期 #4、#5机合计92万千瓦于年内投入商业运行(#6机于2019年1月投运),徐闻曲界风电项目4.95万千瓦整体投运、徐闻石板 岭风电项目22台风机合计4.4万千瓦投入商业运行,全年合计新增清洁能源装机容量101.35万千瓦。截至2018年底,公司可控 装机容量2095万千瓦,其中气电可控装机容量326万千瓦,风电、水电等可再生能源发电可控装机容量55万千瓦,清洁能源 占比从2017年底的14%提升至18%,2018年度实现归母净利润39,630万元,对公司归母净利润的贡献占比达83.53%。 2018年,公司继续贯彻落实广东省政府关于大力发展海上风电、促进产业转型升级的部署和指示精神,加快推进海上风电项 目开发。公司投资开发的珠海金湾、湛江外罗二期、湛江新寮、阳江青洲一期、阳江青洲二期等海上风电项目和广西武宣陆 5 广东电力发展股份有限公司 2018 年年度报告摘要 上风电项目于报告期内获得核准,合计装机容量175.7万千瓦。同时,公司积极响应新发展理念对环境保护、履行社会责任 方面的要求,主动参与生态文明建设。全部完成属下常规燃煤机组的超低排放改造,有序推进火电厂废水零排放项目及广前、 惠州天然气发电机组脱硝改造工作,促进发电企业持续向清洁低碳、安全高效转型。 2018年,董事会组织召开了5次现场会议、2次通讯会议,完成55项董事会议案审批,议题涉及定期报告、内部控制评价、全 面风险管理、利润分配方案、重大投融资、重大关联交易、重要人事任免等,全部议案获得通过并有效执行。董事会还召集 召开了5次股东大会,提交股东大会审议的19项议案全部获得通过并有效执行。公司顺利完成定期报告与临时公告的编制与 披露,全年共发布公告104份,信息披露连续五年获得深圳证券交易所考核“A”级。 2、报告期内主营业务是否存在重大变化 □ 是 √ 否 3、占公司主营业务收入或主营业务利润 10%以上的产品情况 √ 适用 □ 不适用 单位:元 营业收入比上年 营业利润比上年 毛利率比上年同 产品名称 营业收入 营业利润 毛利率 同期增减 同期增减 期增减 电力、蒸气销售 27,125,955,662 24,236,414,355 10.65% 2.78% 4.12% -1.15% 及劳务收入 4、是否存在需要特别关注的经营季节性或周期性特征 □ 是 √ 否 5、报告期内营业收入、营业成本、归属于上市公司普通股股东的净利润总额或者构成较前一报告期发生 重大变化的说明 □ 适用 √ 不适用 6、面临暂停上市和终止上市情况 □ 适用 √ 不适用 7、涉及财务报告的相关事项 (1)与上年度财务报告相比,会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况说明 √ 适用 □ 不适用 财务报表列报方式变更 根据《关于修订印发2018年度一般企业财务报表格式的通知》(财会[2018]15号)要求,资产负债表中将“应收票据”和“应收 账款”归并至新增的“应收票据及账款”项目,将“应收利息”和“应收股利”归并至“其他应收款”项目,将“固定资产清理”归并至 “固定资产”项目,将“工程物资”归并至“在建工程”项目,将“应付票据”和“应付账款”归并至新增的“应付票据及应付账款”项 目,将“专项应付款”归并至“长期应付款”项目;在利润表中,增设“研发费用”项目列报研究与开发过程中发生的费用化支出, “财务费用”项目下分拆“利息费用”和“利息收入”明细项目;本公司相应追溯调整了比较数据。该会计政策变更对合并及公司 净利润和股东权益无影响。 (2)报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无重大会计差错更正需追溯重述的情况。 6 广东电力发展股份有限公司 2018 年年度报告摘要 (3)与上年度财务报告相比,合并报表范围发生变化的情况说明 √ 适用 □ 不适用 本年度新设子公司情况: 注册资本 持股比例 子公司名称 主要经营地 注册地 业务性质 取得方式 (元) (%) 广东粤电珠海海上风电 广东省珠海市 广东省珠海市金湾区 电力 65,000,000 100.00% 投资设立 有限公司 广东粤电臻诚综合能源 广东省茂名市 广东省茂名市茂南区 电力 20,000,000 37.23% 投资设立 有限公司 广东电力发展股份有限公司董事会 董事长:王进 二○一九年四月十二日 7