山东美晨生态环境股份有限公司
公开发行公司债券
2021 年年度受托管理事务报告
受托管理人
东方证券承销保荐有限公司
二0二二年六月
山东美晨生态环境股份有限公司公开发行公司债券 2021 年年度受托管理事务报告
声 明
东方证券承销保荐有限公司（以下简称“东方投行”）编制本报告
的内容及信息均来源于发行人所提供的 2021 年度审计报告、山东美
晨生态环境股份有限公司（以下简称“美晨生态”、“发行人”或“公司”）
提供的证明文件以及第三方中介机构出具的专业意见。
本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资
者应对相关事宜做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作
为东方投行所作的承诺或声明。
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目 录
声 明........................................................................................................ II
第一章 本期债券概况 .............................................................................. 1
第二章 公司债券受托管理人履职情况 .................................................. 2
第三章 发行人的经营与财务状况 .......................................................... 3
第四章 发行人募集资金使用及专项账户运作情况与核查情况 .......... 5
第五章 发行人偿债保障措施的执行情况及本期债券本息偿付情况 .. 6
第六章 与本期债券增信相关的主体或者实体发生的重大变化情况 .. 7
第七章 债券持有人会议召开的情况 ...................................................... 8
第八章 偿债能力和意愿分析 .................................................................. 9
第九章 与发行人偿债能力和增信措施有关的其他情况及受托管理人
采取的应对措施 ......................................................................................10
第十章 发行人报告期内发生的重大事项 ............................................15
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第一章 本期债券概况
一、发行人名称
山东美晨生态环境股份有限公司
二、备案文件和备案规模
经中国证券监督管理委员会于 2017 年 3 月 27 日出具的《关于核
准山东美晨科技股份有限公司向合格投资者公开发行公司债券的批
复》（“证监许可﹝2017﹞409 号”）核准，山东美晨科技股份有限公司
（现更名为：山东美晨生态环境股份有限公司）获批面向合格投资者
公开发行面值总额不超过 4 亿元的公司债券。
三、本期债券的主要条款
债券简称：17 美晨 01
发行规模：4 亿元
债券期限：5 年，附第 3 年末发行人上调票面利率选择权和投资
者回售选择权。
票面利息：5.80%
发行方式：公开发行
监管银行：兴业银行股份有限公司潍坊诸城支行
增信措施：本期债券由深圳市高新投集团有限公司提供全额、无
条件、不可撤销的连带责任保证担保。
信用级别：主体 AA，债项 AAA。
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第二章 公司债券受托管理人履职情况
报告期内，受托管理人依据《管理办法》、《执业行为准则》、上
市规则和其他相关法律、法规、规范性文件及自律规则的规定以及《受
托管理协议》的约定，持续跟踪发行人的资信状况、募集资金使用情
况、公司债券本息偿付情况、偿债保障措施实施情况等，并督促发行
人履行公司债券募集说明书、受托管理协议中所约定的义务，积极行
使债券受托管理人职责，维护债券持有人的合法权益。
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第三章 发行人的经营与财务状况
一、发行人经营情况
发行人主营业务为园林绿化业务与橡胶非轮胎业务。截至 2021
年 12 月 31 日，公司资产总额 1,025,789.85 万元，负债总额 780,790.46
万元，所有者权益 244,999.39 万元，资产负债率 76.12%。2021 年实
现营业收入 207,554.44 万元，净利润-38,660.43 万元，发行人 2021
年归属于母公司净利润为-36,712.60 万元。
二、发行人财务情况
（一）合并资产负债表
单位：元
项目 2021 年度/末 2020 年度/末 增减幅度
流动资产合计 7,980,104,208.40 8,718,054,709.72 -8.46%
非流动资产合计 2,277,794,265.08 1,755,451,729.36 29.76%
资产总计 10,257,898,473.48 10,473,506,439.08 -2.06%
流动负债合计 6,150,322,146.30 5,178,972,312.59 18.76%
非流动负债合计 1,657,582,431.65 2,610,676,593.52 -36.51%
负债合计 7,807,904,577.95 7,789,648,906.11 0.23%
股东权益合计 2,449,993,895.53 2,683,857,532.97 -8.71%
（二）合并利润表
单位：元
项目 2021 年度/末 2020 年度/末 增减幅度
营业收入 2,075,544,445.90 3,065,072,419.56 -32.28%
营业成本 1,723,694,033.00 2,252,281,327.58 -23.47%
营业利润 -389,535,673.70 53,063,207.54 -834.10%
营业外收入 12,409,233.39 978,605.13 1,168.05%
利润总额 -383,004,196.49 51,040,501.09 -850.39%
净利润 -386,604,275.52 26,529,866.32 -1,557.24%
（三）合并现金流量表
单位：元
项目 2021 年度/末 2020 年度/末 增减幅度
经营活动产生的现金
35,179,045.21 -227,378,350.25 115.47%
流量净额
投资活动产生的现金 -366,267,945.11 -271,293,342.62 -35.01%
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项目 2021 年度/末 2020 年度/末 增减幅度
流量净额
筹资活动产生的现金
334,229,907.18 490,103,644.81 -31.80%
流量净额
现金及现金等价物净
2,941,457.17 -9,320,308.12 131.56%
增加额
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第四章 发行人募集资金使用及专项账户运作情况与核查情况
一、本期债券募集资金情况
发行人经证监许可﹝2017﹞409 号文备案，于 2017 年 8 月 1 日
公开发行人民币 40,000.00 万元的公司债券，扣除承销费用后的全部
募集资金已于 2017 年 8 月 2 日划入发行人在兴业银行股份有限公司
潍坊诸城支行开立的债券募集资金专用账户。
二、本期债券募集资金实际使用情况
根 据 “17 美 晨 01” 募 集 说 明 书 ， 本 期 债 券 发 行 所 募 集 资 金
40,000.00 万 元 用 于 补 充 公 司 营 运 资 金 和 偿 还 有 息 负 债 ， 其 中
15,000.00 万元用于补充营运资金，25,000.00 万元用于偿还有息负债。
截至 2021 年 12 月 31 日，所募集的公司债券资金已经全部按照募集
资金规定的用途使用，募集资金已全部使用完毕。
截至本受托管理报告出具日，发行人严格按照募集说明书关于募
集资金用途的约定使用，未出现变更募集资金用途的情况。
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第五章 发行人偿债保障措施的执行情况
及本期债券本息偿付情况
一、发行人偿债保障措施执行情况
为维护本期债券持有人的合法权益，发行人设立了专门的偿付工
作小组，切实将募集资金做到专款专用，充分发挥债券受托管理人作
用，并制定了债券持有人会议规则，严格按照《债券受托管理协议》
以及中国证监会的有关规定进行重大事项信息披露。报告期内，发行
人按照募集说明书的约定执行各项偿债保障措施，未出现未按时偿付
本期债券本金或利息的情形。
二、本期债券的本息偿付情况
17 美晨 01（证券代码：112558.SZ）于 2021 年 8 月 2 日进行付
息，在 2021 年 7 月 28 日（即付息日前三个工作日），发行人已将 2021
年度应付利息及手续费足额按期划付至中国证券登记结算有限公司
深圳分公司要求的账户中。
17 美晨 01 债（证券代码：112558.SZ）的本金兑付日为 2022 年
8 月 1 日。
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第六章 与本期债券增信相关的主体
或者实体发生的重大变化情况
本期债券由深圳市高新投集团有限公司提供全额无条件不可撤
销的连带责任保证担保。截至本报告出具日，深圳市高新投集团有限
公司未发生重大变化。
截至 2021 年末，深圳市高新投集团有限公司总资产为 388.48 亿
元，净资产为 230.56 亿元。2021 年度实现营业收入 28.14 亿元，实
现净利润 11.82 亿元。担保人深圳市高新投集团有限公司经营状况良
好。
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第七章 债券持有人会议召开的情况
截至本报告出具日，未召开债券持有人会议。
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第八章 偿债能力和意愿分析
一、发行人偿债能力分析
最近两年，发行人主要偿债能力指标具体如下：
项目 2021 年末 2020 年末
流动比率 1.30 1.68
速动比率 1.19 1.61
资产负债率（%） 76.12 74.37
发行人最近两年末流动比率分别为 1.68 和 1.30，速动比率分别
为 1.61 和 1.19，资产负债率分别为 74.37%和 76.12%。最近两年发行
人短期偿债指标略有下降，资产负债率略有增长，发行人整体偿债能
力较 2020 年有所弱化，但发行人总体偿债指标较为稳定，且处于行
业合理水平。
二、发行人偿债意愿分析
截至本报告出具日，本期债券未出现延迟支付到期本息的情况，
发行人偿债意愿未发生重大不利变化。
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第九章 与发行人偿债能力和增信措施有关的
其他情况及受托管理人采取的应对措施
根据《公司债券受托管理人执业行为准则》规定和的《山东美晨
科技股份有限公司 2016 年面向合格投资者公开发行公司债券之债券
受托管理协议》的约定，对债券持有人权益有重大影响的事项包括：
（一）发行人名称变更、股权结构或生产经营状况发生重大变化；
（二）发行人变更财务报告审计机构、资信评级机构；
（三）发行人三分之一以上董事、三分之二以上监事、董事长、
总经理或具有同等职责的人员发生变动；
（四）发行人法定代表人、董事长、总经理或具有同等职责的人
员无法履行职责；
（五）发行人控股股东或者实际控制人变更；
（六）发行人发生重大资产抵押、质押、出售、转让、报废、无
偿划转以及重大投资行为或重大资产重组；
（七）发行人发生超过上年末净资产百分之十的重大损失；
（八）发行人放弃债权或者财产超过上年末净资产的百分之十；
（九）发行人股权、经营权涉及被委托管理；
（十）发行人丧失对重要子公司的实际控制权；
（十一）发行人主体或债券信用评级发生变化，或者债券担保情
况发生变更；
（十二）发行人转移债券清偿义务；
（十三）发行人一次承担他人债务超过上年末净资产百分之十，
或者新增借款、对外提供担保超过上年末净资产的百分之二十；
（十四）发行人未能清偿到期债务或进行债务重组；
（十五）发行人涉嫌违法违规被有权机关调查，受到刑事处罚、
重大行政处罚或行政监管措施、市场自律组织作出的债券业务相关的
处分，或者存在严重失信行为；
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（十六）发行人法定代表人、控股股东、实际控制人、董事、监
事、高级管理人员涉嫌违法违规被有权机关调查、采取强制措施，或
者存在严重失信行为；
（十七）发行人涉及重大诉讼、仲裁事项；
（十八）发行人出现可能影响其偿债能力的资产被查封、扣押或
冻结的情况；
（十九）发行人分配股利，作出减资、合并、分立、解散及申请
破产的决定，或者依法进入破产程序、被责令关闭；
（二十）发行人涉及需要说明的市场传闻；
（二十一）发行人未按照相关规定与募集说明书的约定使用募集
资金；
（二十二）发行人违反募集说明书承诺且对债券持有人权益有重
大影响；
（二十三）募集说明书约定或发行人承诺的其他应当披露事项；
（二十四）发行人拟变更债券募集说明书的约定；
（二十五）发行人拟修改债券持有人会议规则；
（二十六）发行人拟变更债券受托管理人或受托管理协议的主要
内容；
（二十七）其他可能影响发行人偿债能力或债券持有人权益的事
项。
2021 年度，发行人重大事项基本情况、处理结果，重大事项公
告和临时受托管理事务报告的披露情况如下所述：
一、发行人董事会、监事会完成换届选举及聘任高级管理人员、
证券事务代表
东方投行于 2021 年 5 月 20 日出具了《关于山东美晨生态环境股
份有限公司董事会、监事会完成换届选举及聘任高级管理人员、证券
事务代表的临时受托管理事务报告》，内容如下：
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发行人于 2021 年 04 月 16 日、2021 年 05 月 10 日分别召开 2021
年第一次职工代表大会、2020 年度股东大会、第五届董事会第一次
会议、第五届监事会第一次会议，顺利完成公司董事会、监事会换届
选举及聘任高级管理人员、证券事务代表工作，相关情况如下：
1、第五届董事会组成情况
公司第五届董事会有 9 名董事组成，其中非独立董事 6 名，董事
3 名，成员如下：
（1）非独立董事：窦茂功先生、庞安全先生、王永刚先生、李
瑞龙先生、徐海芹先生、张磊先生（非原实际控制人）；
（2）独立董事：刘金鑫先生、陈祥义先生、武辉女士。
公司第五届董事会董事任期自 2020 年度股东大会选举通过之日
起三年，董事会成员中兼任公司高级管理人员以及由职工代表担任的
董事人数总计未超过公司董事总数的二分之一。独立董事的人数比例
符合相关法规的要求，独立董事的任职资格和独立性已经深圳证券交
易所备案审核无异议。
2、第五届监事会组成情况
公司第五届监事会由 3 名监事组成，其中非职工代表监事 2 名，
职工代表监事 1 名，成员如下：
（1）非职工代表监事：李磊先生、张淑珍女士；
（2）职工代表监事：张静女士。
第五届监事会监事任期自 2020 年度股东大会选举通过之日起三
年，第五届监事会成员最近两年内未担任过公司董事或者高级管理人
员，监事会中职工代表监事的人数比例符合相关法规要求。
3、公司聘任高级管理人员、证券事务代表情况
（1）总经理：王永刚先生（兼任）
（2）副总经理：庞安全先生（兼任）
（3）副总经理兼董事会秘书：李炜刚先生
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（4）财务总监：郑舒文女士
（5）证券事务代表：张云霞女士
独立董事对上述聘任公司高级管理人员事项发表了同意的独立
意见。上述高级管理人员与及证券事务代表任期与公司第五届董事会
任期一致。
4、部分董事、高级管理人员届满离任情况
（1）因任期（原任期自公司 2017 年度股东大会通过之日即 2018
年 04 月 16 日起三年）届满，郑召伟先生、姜永峰先生不再担任董事
职务，仍在公司任其他职务；李荣华先生、赵向阳先生、郭林先生不
再担任董事、独立董事职务，亦不在公司担任任何职务。
截至《关于董事会、监事会完成换届选举及聘任高级管理人员、
证券事务代表的公告》出具日，郑召伟先生、李荣华先生分别持有公
司股份数量（直接持有和间接持有股份数量合计）为 18,510,962 股、
2,501,647 股，分别占公司总股本的 1.2739%、0.1722%。
郑召伟先生在 2011 年 06 月 29 日首次公开发行公司股份时承诺：
自股份公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理
本人已直接和间接持有的股份公司股份，也不由股份公司回购该部分
股份。同时，在本人担任股份公司董事和高级管理人员期间，每年转
让的股份不超过本人直接和间接持有股份公司股份总数的百分之二
十五，并且在卖出后六个月内不再买入股份公司的股份，买入后六个
月内不再卖出股份公司股份；离职后半年内，不转让其直接或间接持
有的股份公司股份；在申报离任半年后的十二月内通过证券交易所挂
牌交易出售股份公司股票数量占本人所持有股份公司股票总数的比
例不超过 50%。
截至《关于董事会、监事会完成换届选举及聘任高级管理人员、
证券事务代表的公告》出具日，郑召伟先生遵守了上述承诺；李荣华
先生、姜永峰先生、赵向阳先生、郭林先生已严格遵守在任职公司董
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事期间所作出的股份锁定承诺(每年转让的股份不得超过其所持有本
公司股份总数的百分之二十五)。
（2）因任期（原任期与公司第四届董事会任期一致即 2018 年
04 月 16 日起三年）届满，张兵先生、罗旭先生不再担任副总经理职
务，仍在公司任其他职务。
截至《关于董事会、监事会完成换届选举及聘任高级管理人员、
证券事务代表的公告》出具日，张兵先生、罗旭先生未直接及或间接
持有公司股票，上述离任董事及高级管理人员离任后六个月内，将继
续遵守下列限制性规定： 1）每年转让的股份不得超过其所持有本公
司股份总数的百分之二十五；2）离职后半年内，不得转让其所持本
公司股份；3）《公司法》对董监高股份转让的其他规定。
发行人本次董事、监事、高级管理人员及证券事务代表变更，属
于正常人事变动，不会对发行人日常管理、生产经营及本期债券到期
偿付产生重大不利影响。人事变动后发行人治理结构符合法律法规和
公司章程规定。
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第十章 发行人报告期内发生的重大事项
一、发行人董事会、监事会换届选举及聘任高级管理人员、证券
事务代表
发行人于 2021 年 04 月 16 日、2021 年 05 月 10 日分别召开 2021
年第一次职工代表大会、2020 年度股东大会、第五届董事会第一次
会议、第五届监事会第一次会议，顺利完成公司董事会、监事会换届
选举及聘任高级管理人员、证券事务代表工作，相关情况如下：
（一）第五届董事会组成情况
公司第五届董事会有 9 名董事组成，其中非独立董事 6 名，董事
3 名，成员如下：
1、非独立董事：窦茂功先生、庞安全先生、王永刚先生、李瑞
龙先生、徐 海芹先生、张磊先生（非原实际控制人）；
2、独立董事：刘金鑫先生、陈祥义先生、武辉女士。
公司第五届董事会董事任期自 2020 年度股东大会选举通过之日
起三年，董事会成员中兼任公司高级管理人员以及由职工代表担任的
董事人数总计未超过公司董事总数的二分之一。独立董事的人数比例
符合相关法规的要求，独立董事的任职资格和独立性已经深圳证券交
易所备案审核无异议。
（二）第五届监事会组成情况
公司第五届监事会由 3 名监事组成，其中非职工代表监事 2 名，
职工代表监事 1 名，成员如下：
1、非职工代表监事：李磊先生、张淑珍女士；
2、职工代表监事：张静女士。
第五届监事会监事任期自 2020 年度股东大会选举通过之日起三
年，第五届监事会成员最近两年内未担任过公司董事或者高级管理人
员，监事会中职工代表监事的人数比例符合相关法规要求。
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（三）公司聘任高级管理人员、证券事务代表情况
1、总经理：王永刚先生（兼任）
2、副总经理：庞安全先生（兼任）
3、副总经理兼董事会秘书：李炜刚先生
4、财务总监：郑舒文女士
5、证券事务代表：张云霞女士
独立董事对上述聘任公司高级管理人员事项发表了同意的独立
意见。上述高 级管理人员与及证券事务代表任期与公司第五届董事
会任期一致。
（四）部分董事、高级管理人员届满离任情况
1、因任期（原任期自公司 2017 年度股东大会通过之日即 2018
年 04 月 16 日起三年）届满，郑召伟先生、姜永峰先生不再担任董事
职务，仍在公司任其他职务；李荣华先生、赵向阳先生、郭林先生不
再担任董事、独立董事职务，亦不在公司担任任何职务。
截至《关于董事会、监事会完成换届选举及聘任高级管理人员、
证券事务代表的公告》出具日，郑召伟先生、李荣华先生分别持有公
司股份数量（直接持有和间接持有股份数量合计）为 18,510,962 股、
2,501,647 股，分别占公司总股本的 1.2739%、0.1722%。
郑召伟先生在 2011 年 06 月 29 日首次公开发行公司股份时承诺：
自股份公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理
本人已直接和间接持有的股份公司股份，也不由股份公司回购该部分
股份。同时，在本人担任股份公司董事和高级管理人员期间，每年转
让的股份不超过本人直接和间接持有股份公司股份总数的百分之二
十五，并且在卖出后六个月内不再买入股份公司的股份，买入后六个
月内不再卖出股份公司股份；离职后半年内，不转让其直接或间接持
有的股份公司股份；在申报离任半年后的十二月内通过证券交易所挂
牌交易出售股份公司股票数量占本人所持有股份公司股票总数的比
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例不超过 50%。
截至《关于董事会、监事会完成换届选举及聘任高级管理人员、
证券事务代表的公告》出具日，郑召伟先生遵守了上述承诺；李荣华
先生、姜永峰先生、赵向阳先生、郭林先生已严格遵守在任职公司董
事期间所作出的股份锁定承诺（每年转让的股份不得超过其所持有本
公司股份总数的百分之二十五）。
2、因任期（原任期与公司第四届董事会任期一致即 2018 年 04
月 16 日起三年）届满，张兵先生、罗旭先生不再担任副总经理职务，
仍在公司任其他职务。
截至发行人《关于董事会、监事会完成换届选举及聘任高级管理
人员、证券事务代表的公告》出具日，张兵先生、罗旭先生未直接及
或间接持有公司股票，上述离任董事及高级管理人员离任后六个月
内，将继续遵守下列限制性规定：（1）每年转让的股份不得超过其所
持有本公司股份总数的百分之二十五；（2）离职后半年内，不得转让
其所持本公司股份；（3）《公司法》对董监高股份转让的其他规定。
发行人上述董事、监事、高级管理人员及证券事务代表变更，属
于正常人事变动，不会对发行人日常管理、生产经营及本期债券到期
偿付产生重大不利影响。人事变动后发行人治理结构符合法律法规和
公司章程规定。
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（本页无正文，为《山东美晨生态环境股份有限公司公开发行公
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