广汇能源股份有限公司
2017 年度董事会工作报告
2017 年，全球经济复苏超预期为中国提供了较为良好的外部环境，国
内经济稳中趋升稳健增长，实现了平稳健康发展。2017 年我国国内生产总值
（GDP）比上年增长 6.9%，增速较上年加快 0.2 个百分点，总量达到 82.7
万亿元，占世界经济的比重 15%左右，稳居世界第二位，实现了 2010 年以来
经济增长首次提速，CPI 上涨 1.6%超过预期增长幅度。从阶段性变化来看，
中国经济已经从高速增长阶段转向高质量发展阶段。
这一年公司紧紧围绕“强化管理、抢抓机遇、创新突破、转型升级”的
经营指导思想，抓住宏观经济稳中向好、能源产品价格上涨的有利时机，贯
彻创新理念，整合产业资源，统筹协调业务板块发展，加快能源产业转型升
级步伐，积极参与“一带一路”能源开发，拓展海外市场，加强国际能源合
作，公司的整体实力和市场竞争力不断提高。
下面，我代表公司董事会做 2017 年度董事会工作报告，请予以审议：
一、截止2017年12月31日公司股本和股东情况
（一）股本情况
截止2017年12月31日，公司股份总数为5,221,424,684股，报告期内总
股本及股本结构均未发生变动。
（二）股东情况
截止2017年12月31日，公司股东总人数182,152名，公司股份全部为流通
股。
二、公司治理情况和经营情况
（一）公司治理情况
报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准
则》和《上海证券交易所股票上市规则》等有关法律、行政法规等规范性文
件，以及中国证监会、上海证券交易所关于公司治理的有关要求，规范运作，
结合公司实际情况，不断完善公司法人治理结构和公司各项内部管理制度，
建立了相互独立、权责明确、相互监督的股东大会、董事会、监事会和经理
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层，组建了较为规范的公司内部组织机构，明确了董事会、监事会、经理层
的权责范围和工作程序，公司治理结构规范、完善。公司董事会认为公司法
人治理结构的实际状况符合《上市公司治理准则》的要求，不存在差异。公
司治理情况如下：
1.关于股东和股东大会：公司平等对待所有股东，确保股东能充分行使
权利，保护其合法权益；能够严格按照相关法律法规的要求召集、召开股东
大会。公司的治理结构确保所有股东，特别是中小股东享有平等的权利，并
承担相应的义务。公司召开股东大会聘请了律师事务所对股东大会的召集、
召开程序、出席会议人员的资格、表决程序和会议所通过的决议进行见证，
符合《公司法》、《公司章程》以及《公司股东大会议事规则》的规定。
2.关于控股股东与上市公司：报告期内，公司控股股东认真履行诚信义
务，行为合法规范，没有利用其特殊的地位谋取额外的利益。不存在控股股
东违规占用上市公司资金和资产的情况。公司董事会、监事会和内部机构能
够独立运作。公司关联交易公平合理，公司对关联交易的定价依据、协议的
订立以及履行情况均及时、充分地予以披露。
3.关于董事与董事会：公司严格按照《公司法》、《公司章程》规定的
选聘程序选举董事，公司董事会由十一名董事组成，其中四名为独立董事。
公司设内部问责委员会，董事会下设审计委员会、提名委员会、薪酬与考核
委员会、战略委员会四个专业委员会。董事会及各专业委员会制订了相应的
议事规则和工作规程。公司董事能够按照相关法律法规的规定以及《公司董
事会议事规则》的要求认真履行职责，科学决策。
4.关于监事和监事会：公司监事会由五名监事组成，其中两名为职工代
表，人数及人员构成符合法律、法规的要求。根据《公司监事会议事规则》，
各位监事能够严格按照法律法规及《公司章程》的规定认真履行自己的职责，
规范运作，对公司财务以及公司董事、高级管理人员履行职责的合法合规性
进行监督。
5.关于信息披露及透明度：公司董事会设立专门机构并配备相应人员，
依法履行信息披露义务、接待来访、回答咨询。报告期内，公司按照中国证
监会和上海证券交易所的有关规定和要求，制订了《公司 2011 年公司债券
专项偿债资金管理制度》，并对《公司章程》进行了修订。公司法人治理结
构较为完善，与《公司法》和中国证监会相关规定的要求不存在差异。以上
相关制度的制定、实施情况已通过《上海证券报》、《证券时报》、《中国
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证券报》和上海证券交易所网站进行披露。
（二）公司总体经营情况
2017 年，公司实现营业收入 8,137,456,364.54 元，较上年同期增长
94.01%；归属于上市公司股东的净利润 655,383,993.59 元，较上年同期增
长 218.77%；归属于上市公司股东扣除非经常性损益的净利润
746,645,521.06 元，较上年同期增长 5996.91%；经营活动产生的现金流量
净额 2,462,247,549.23 元，较上年同期增长 79.06%。
1.天然气业务板块：创新突破，转型升级，打造新型运营结构
2017 年国内“煤改气”势头强劲，天然气供应短缺，进入采暖季以来，
供需缺口进一步加大，“气荒”现象严重。在“保民生、限工业”的影响下，
LNG 工厂被限气。LNG 供不应求，价格大幅上涨。公司依靠自有气源优势，
坚持“创新突破，转型升级，狠抓终端，开拓市场，稳定生产，提高运力，
降本增效”的工作指导思想，强化管理，统筹产运销发展，拓展国际贸易业
务，不断提高行业竞争力，业绩明显提升。
公司江苏南通港吕四港区 LNG 分销转运站项目一期工程于 2017 年 6 月 4
日正式投入试运行，公司积极把握市场机遇，大力拓展国际贸易业务。报告
期内，安全靠泊 LNG 外轮共计 12 艘次，接卸 LNG47 万吨，外购气销量较上
年同期增长 422.48%。外购气销售量的快速增加，有效提高了华东 LNG 市场
的占有率。项目进口 LNG 资源销售半径不断延伸，LNG 进口贸易利差稳定贡
献利润，成为公司 2017 年度新的利润增长点。公司天然气板块实现了发展
模式从“天然气生产供应商”向“天然气运营贸易商”的实质性转变。
报告期内，公司结转 2016 年在建加注站 6 座，建设完成 5 座，新开工
建设 3 座，新投入运营站点 5 座。全年完成接驳 3.39 万户，累计民用接驳
供应居民户数 40.95 万户。
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本期比上年同期
分类 2017 年 2016 年
增减（%）
产量（万方）： 108,270.62 108,920.58 -0.60
1、吉木乃工厂 47,061.90 43,870.55 7.27
2、哈密新能源工厂 61,208.72 65,050.03 -5.91
销量（万方）： 184,624.37 122,652.42 50.53
其中：1、自产 108,270.62 108,038.71 0.21
2、外购 76,353.75 14,613.71 422.48
2．煤化工板块:哈密新能源公司技改成效显著，稳步推进生产；化工销
售公司积极开拓销售市场，合理控制产品库存
2017 年，煤化工行业遭受了低油价、低成本海外进口产品的冲击，同时
面临着环保要求日益严格的挑战，随着下半年原油价格企稳上扬，油煤价比
触底回升明显，煤化工迎来发展机遇，随着新型煤化工装置不断建成投产，
通过改造优化，新型煤化工产业全过程技术路线已基本打通，进一步验证了
新型煤化工产业在技术路线上的可行性。哈密新能源公司以“双创新”为引
擎，认真落实“降消耗、保质量、增效益、保安全”的质量管控模式。通过
技术改造、工艺参数调整等措施，能耗不断降低，生产效率不断提升。并及
时调整生产策略，最大限度地减少年初事故的影响，基本实现年度达标达产。
报告期内公司入选为 2017 年度中国甲醇生产企业十五强。
2017 年，哈密新能源公司全年评审出管理类创新 182 项，技改类创新
498 项，上报实用新型专利项目 33 项。创新突破成效显著，解决了分子筛装
填难题，取得国家优惠贷款、直供电优惠；实施汽化工艺，降低入炉煤粒径；
开展地下水治理抽采技改，节约水耗成本。投运低温冷冻水装置、氢回收尾
气变压吸附提氢装置及硫化氢提浓装置，优化了产品结构，有效提升了装置
产能。各项创新共计取得优惠、节约成本约 4570 万元。
2017 年，化工销售公司加大市场调研，力推营销创新，拓宽产品销售渠
道，开展运费竞标，降低物流成本。严格合同管理，提升定价地位，提高产
品价格，降低法律风险。全年销售各类产品共计 146.75 万吨。
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本期比上年同期
2017 年 2016 年
产品 增减（%）
名称 产量 销量 产量 销量
产量 销量
（万吨） （万吨） （万吨） （万吨）
甲醇 100.67 102.47 107.67 108.73 -6.50 -5.76
LNG 43.72 43.90 46.46 46.11 -5.90 -4.79
副产品 32.76 33.71 32.86 33.73 -0.30 -0.06
总计 177.15 180.08 186.99 188.57 -5.26 -4.50
3.煤炭板块：立足创新驱动，合理组织生产，发挥产运销整体效能
2017 年以来，我国煤炭行业以“保供应、稳价格”的调控基调，产、运、
需资源配置不断优化。通过化解过剩产能实现脱困发展的效果显现，煤炭行
业由政策主导转换为市场调节，煤炭供需处于紧平衡状态。矿业公司深入开
展创新突破，紧抓煤炭供应偏紧的有利时机，加强原煤生产，开拓客户数量，
加大煤炭销售，通过煤种创新，满足终端需求，与十几家企业达成煤炭供销
协议，实现了兰渝铁路“疆煤入渝”的业务拓展。敏锐捕捉市场信息，及时
调整煤炭外销价格，增加经营收入，充分发挥了公司煤炭业务板块的竞争优
势，保持了稳定生产，达成既定生产目标。2017 年 7 月 20 日，公司获得《国
家发改委关于新疆淖毛湖矿区白石湖露天煤矿一期工程项目核准的批复》。
报告期内，公司入选为 2017 中国煤炭企业煤炭产量 50 强。
本期比上年同期
分类 2017 年 2016 年
增减（%）
煤炭生产量
378.52 207.71 82.23
（万吨）
煤炭销售量
634.34 255.32 148.45
（万吨）
其中：铁销 515.07 145.49 254.02
地销 119.27 109.83 8.60
（注：煤炭生产、销售量不含自用煤；上年数据已同口径剔除）
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4. 加强项目前期管理，提高管理质量，科学把控建设节奏
公司在项目建设中，及时了解国家产业政策，开展市场调研分析，预测
行业发展态势和市场发展状况；对所需资源充分论证，熟悉竞争对手，做好
统筹分析，实施项目评估；对拟建和在建重点项目进行专项资产效益评价，
形成项目立项前期联合评审机制。以加强前期手续办理和基础管理为主，科
学合理地规划项目所需资金，科学把握各项目建设进度。
（1）江苏南通港吕四港区 LNG 分销转运站项目（二期、三期）
二期 1#16 万立方米储罐项目于 2016 年 5 月获得江苏省发改委核准，2016
年 11 月开始开工建设，计划于 2018 年底建成投产，规划设计周转量为 115
万吨/年。
三期 2#16 万立方米储罐及配套项目，陆域增建 1 个 16 万立方米 LNG 储
罐，并配套建设海水气化工程，该项目于 2018 年一季度开工建设，规划设
计周转量为 300 万吨/年。
（2）哈密 1000 万吨/年煤炭分级提质清洁利用项目（试运营）
报告期内清洁炼化公司围绕炭化装置开车，科学编制运营方案，完善操
作规程，强化技术储备，严控工艺指标，排查安全隐患，抓好技改和新项目
建设。积极开展技术攻关，确保生产装置稳定运行和产品质量。该项目设计
分为三个系列，每系列 24 台炭化炉,适用煤种为一八块，其中炭化Ⅲ系列于
2017 年 4 月 13 日开车，炭化Ⅱ系列于 2017 年 8 月 2 日开车，年负荷约 65-80%。
截至报告日，炭化 I 系列小粒煤改造项目 13-24#炭化炉已筑炉完成，正在进
行集气罩安装，预计 2018 年内投入运行。
信汇峡公司由新疆广汇煤炭清洁炼化有限责任公司、山东汇东新能源有
限公司和重庆三峡油漆股份有限公司（000565.SZ）合资成立，于 2017 年 3
月完成注册，项目于 2017 年 3 月正式开工建设，12 月 3 日，加氢项目预分
馏单元实现一次性开车成功，装置预处理能力于 12 月 5 日达到设计能力的
86%，并生产出煤柴、煤沥青、酚油三种产品，为合作三方增加了新的盈利
点，为产业链延伸迈出了坚实的一步。
（3）硫化工项目（试运营）
2017 年陆友硫化工公司针对国内首套硫化氢合成二甲基二硫、甲硫醚生
产工艺，开展技术攻关，解决瓶颈难题。7 月 10 日，硫化氢和二甲基二硫生
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产装置打通流程，产出合格产品。9 月份，实现二甲基二硫连续稳定生产。
创新和技改成效显著，通过对硫化氢合成装置增加氢气电加热器，改进液硫
电加热器的结构形式，实现了稳定生产；通过硫醇合成尾气系统、二硫精馏
系统、硫磺溶液系统的改造，提高了产品质量。安全基础管理有效推进，公
司取得“三项岗位”人员证书、消防验收意见书等，一期项目安全预评价办
理工作正处于加速推进之中。12 月 24 日，二甲基二硫装置和硫化氢合成装
置项目通过环保竣工验收。截止报告日，装置运行负荷约 80-85%。
（4）新疆红柳河至淖毛湖铁路项目
土建工程：路基及桥涵主体工程开工累计完成总量的 100%：完成了路基
土石方 3864.68 万 m；完成了特大桥共 3 座，大桥共 20 座、中桥（不含缓
建段）共 14 座、箱型桥（不含缓建段）共 20 座、涵洞（不含缓建段）共 951
座的全部施工。路基附属工程完成情况：开工累计完成总量的 100%。房屋建
筑主体工程完成情况：开工累计完成总量的 100%。
铺架工程：轨道工程完成了红柳河至淖毛湖站、淖毛湖至淖毛湖东至煤
化工站、淖毛湖至白石湖东站铺架工程。全段正线铺轨 421.23 公里；站线
铺轨 88.03 公里；道岔铺设 222 组。全线已经过工程车通车试验，最高时速
已达 80 公里/小时。
四电工程：完成了电力 10kV 贯通线主体设备安装，完成了接触网专业
混凝土等径杆和钢立柱组立工程量的 98%，完成了部分通信信号专业主体设
备安装。
外电源工程：完成了外电源（南部）工程；外电源（北部）工程除缓建
段（51.5km）外，全部完成。
（5）哈萨克斯坦斋桑油气开发项目
目前区块仍主要处于勘探评价和稠油试采阶段，天然气投入正常生产并
已产生稳定的现金流。自 2013 年 6 月 19 日，主块天然气顺利投产并从哈国
斋桑输送至新疆吉木乃 LNG 工厂，目前斋桑现场生产气井 20 口，开井 16 口，
日产气 145 万方。新井投产 1 口，新钻气井 1 口，完成 26 井次压力监测，
开展了气井排液采气。斋桑区块采用泡沫排水技术，提高气藏构造低部位产
水气井的携液能力，恢复气井产能。2017 年全年，生产和输送天然气 4.99
亿方。区块从 2013 年 6 月开发到目前累计生产和输送天然气 19.72 亿方。
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（6）宏汇煤炭分级提质清洁利用项目
截止报告日，项目所有建设审批手续均已完成，项目设计建设内容已全
部施工完毕，于 2017 年 10 月 18 日完成机械竣工中间交接验收，启动消防
验收报审及试生产准备工作；储运、动力、锅炉、中央控制、计量检验、废
水处理等公辅系统均已投入运行；干馏系统进行热负荷试车，生产出提质煤；
煤气净化回收系统进行热负荷试车，成功回收到轻质焦油、重质焦油，煤气
净化的硫化氢、氨含量等指标合格；制氢系统在完成煤气压缩机、TSA 系统、
PSA1 系统、粗脱硫系统、原料气压缩机、加氢反应器、精脱硫等工序调试的
基础上进行热负荷试车，成功产出氢气；加氢系统已完成反应器催化剂装填、
干燥、系统氮气气密及水联运等相关工作，并进行氢气气密，完成系统硫化
及热负荷试车的准备工作。
（7）中化核心关键技术开发项目
2017 年，项目继续推进关键工艺及核心设备的深层次优化工作，加速启
动试验装置建设的准备工作。在已经申请专利 51 件的基础上继续申请专利 7
件，其中发明专利 4 件，实用新型专利 3 件，专利内容涉及干熄焦与干燥一
体工艺、荒煤气喷淋洗涤除尘工艺及固液分离方法、荒煤气高温除尘器的反
吹清灰装置、气密回转式热工设备的组合式密封结构、半焦干熄焦的多联体
固体余热设备、床层过滤下方周向吹吸气内置法管道设计等多项核心设备和
工艺技术的研发创新。
（8）新疆广汇准东喀木斯特 40 亿方/年煤制天然气项目
煤制气项目：前期项目核准审批所需的《水资源论证报告》、《水土保持
方案》、《节能评估报告》、《建设用地预审意见》及《规划选址论证》等 20
项报告，均已取得国家及自治区级的审核同意批复文件。目前正在推进《环
评报告》和《项目申请报告》等审批工作。
煤制气项目配套煤矿：已取得了《阿拉安道南矿井及选煤厂建设项目未
压覆重要矿产资源及林业占用的函》、《喀木斯特矿区总体规划》、《矿业权设
置方案》、《水资源论证报告》和《水土保持方案》等相关前期项目审批的 14
项报告文件的同意批复。目前正在推进《环评报告》等审批工作。
煤制气项目配套供水工程：目前正常开展枢纽水库下闸蓄水及农业灌溉
等工作。
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5.再融资项目
（1）非公开发行 A 股股票
公司于 2015 年 6 月 8 日、2015 年 6 月 25 日召开董事会第六届第十次会
议、公司 2015 年第二次临时股东大会，审议通过了《关于公司非公开发行 A
股股票发行方案》的相关议案，向中国证监会申请非公开发行募集资金总额
不超过 70 亿元的 A 股股票项目。
公司于 2015 年 11 月 13 日、2015 年 11 月 30 日召开董事会第六届第十
四次会议、2015 年第四次临时股东大会，审议通过了《关于调整公司 2015
年非公开发行 A 股股票发行价格及发行数量的议案》等相关议案。
2016 年 2 月 2 日，公司非公开发行 A 股股票的申请经中国证监会股票发
行审核委员会 2016 年第 24 次工作会议审核获得通过。
公司于 2016 年 12 月 9 日、2016 年 12 月 26 日召开董事会第六届第二十
一次会议、公司 2016 年第三次临时股东大会，审议通过了《关于延长公司
非公开发行股票股东大会决议有效期》和《关于提请股东大会授权董事会全
权办理 2015 年非公开发行股票相关事宜》的议案。
公司于 2017 年 6 月 5 日、2017 年 6 月 21 日召开董事会第六届第二十五
次会议、公司 2017 年第二次临时股东大会，审议通过了《关于公司 2015 年
非公开发行 A 股股票预案（第二次修订稿）的议案》、《关于提请股东大会授
权董事会全权办理 2015 年非公开发行股票相关事宜的议案》等议案。
公司于 2017 年 8 月 14 日召开董事会第七届第二次会议，审议通过了《关
于终止非公开发行 A 股股票事项的议案》等议案。
（详见公司 2015-033、040 号，2016-011、052、053、054 号，2017-032、
033、034、041、043、044、054、057 公告）
（2）配股项目
公司于 2017 年 8 月 14 日、 月 1 日召开董事会第七届第二次会议、2017
年第四次临时股东大会，审议通过了《关于公司配股公开发行证券方案的议
案》等议案。公司于 2017 年 11 月 8 日召开了董事会第七届第五次会议，审
议通过了《关于确定公司配股比例的议案》。2018 年 3 月 13 日，公司董事会
第七届第七次会议审议通过了《关于确定公司配股价格的议案》。2018 年 2
月 1 日，公司收到中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）出
具的《关于核准广汇能源股份有限公司配股的批复》（证监许可[2018]157
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号），公司配股申请获得中国证监会核准批复，核准公司向原股东配售
1,566,427,405 股新股。
本次配股以股权登记日 2018 年 3 月 19 日（T 日）上海证券交易所收市
后公司总股本 5,221,424,684 股为基数，按每 10 股配售 3 股的比例向股权
登记日全体股东配售，共计可配售股份总数为 1,566,427,405 股，均为无限
售条件流通股。本次配股境内投资者的配股缴款期为 2018 年 3 月 20 日至
2018 年 3 月 26 日。
广汇能源股票曾系沪港通标的股票，目前已被移出沪港通标的股票名
单，但仍有部分境外投资者通过沪港通持有广汇能源股票。因境外投资者尚
未完成配股申购程序，基于保护投资者权益的考虑，公司及时向香港证监会
等监管机构提出申请，希望对通过沪港通持有广汇能源的投资者开放认购广
汇能源配股股份的权限。根据公司与香港证监会等监管机构的沟通情况，本
次配股沪港通投资者缴款期为 2018 年 3 月 29 日、2018 年 4 月 3 日及 2018
年 4 月 4 日。
截至 2018 年 4 月 9 日认购缴款结束日，本次配股的认购工作已经完成，
广汇能源境内投资者配股有效认购数量为 1,515,678,586 股，认购金额为人
民币 3,864,980,394.30 元，占本次可配股份总数 1,566,427,405 股的
96.7602%，已超过中国证监会《上市公司证券发行管理办法》中关于“原股
东认购股票的数量未达到拟配售数量百分之七十”视为发行失败的认配率下
限，本次配股发行成功。公司将尽快根据相关规定安排获配股份在上海证券
交易所上市。根据上海证券交易所有关规定，公司股票于 2018 年 4 月 10 日
开市起复牌交易。
本次配股实施结果及上市时间请关注公司将于上海证券交易所网站刊
登的相关公告内容。
（详见公司 2017-054、065、081、082 号，2018-005、020、021、030、
031、037、038 号公告）
三、董事会日常工作情况
2017年，公司董事会认真履行《公司法》和《公司章程》赋予的职责，
切实执行股东大会的决议，充分发挥董事会职能作用。各位董事本着维护股
东权益和公司利益的原则，认真勤勉地为公司的规范运作和正确决策做了大
量工作。
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（一）董事会会议情况及主要决议内容
报告期内，公司董事会按照《公司章程》、《董事会议事规则》的规定组
织召开了8次会议，对提交会议的38项议案进行了讨论，各次会议的召集召
开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。各次会议召开时间和决议内
容如下：
1. 2017年1月24日，召开了董事会第六届第二十三次会议，审议通过了：
（1）《广汇能源股份有限公司 2017 年度投资框架与融资计划》；
（2）《广汇能源股份有限公司 2017 年度担保计划》；
（3）《广汇能源股份有限公司 2017 年度日常关联交易预计》；
（4）《关于更换公司独立董事的议案》；
（5）《关于更换董事会战略委员会成员的议案》；
（6）《关于更换董事会审计委员会成员的议案》；
（7）《关于更换董事会薪酬与考核委员会成员的议案》；
（8）《关于更换内部问责委员会成员的议案》；
（9）《广汇能源股份有限公司关于召开公司 2017 年第一次临时股东大
会的议案》。
2.2017 年 4 月 20 日召开了董事会第六届第二十四次会议，审议通过了：
（1）《公司 2016 年度董事会工作报告》；
（2）《公司 2016 年度独立董事述职报告》；
（3）《公司 2016 年度总经理工作报告》；
（4）《公司 2016 年度财务决算报告》；
（5）《公司 2016 年度利润分配预案》；
（6）《公司 2016 年年度报告及 2016 年年度报告摘要》；
（7）《公司 2016 年度内部控制评价报告》；
（8）《公司 2016 年度内部控制审计报告》；
（9）《公司 2016 年度社会责任报告》；
（10）《公司董事会审计委员会 2016 年度履职情况报告》；
（11）《公司 2017 年第一季度报告》；
（12）《关于修改<公司章程>部分条款的议案》；
（13）《关于增加公司担保范围并提供担保的议案》；
（14）《公司关于控股子公司新疆广汇新能源有限公司安全生产事故的
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问责报告》；
（15）《关于召开公司 2016 年年度股东大会的议案》。
3. 2017 年 6 月 5 日召开了董事会第六届第二十五次会议，审议通过了：
（1）《关于董事会换届选举非独立董事的议案》；
（2）《关于董事会换届选举独立董事的议案》；
（3）《关于公司符合非公开发行 A 股股票条件的议案》；
（4）《关于调整公司 2015 年度非公开发行 A 股股票方案的议案》；
（5）《关于公司 2015 年非公开发行 A 股股票预案（第二次修订稿）的
议案》；
（6）关于公司非公开发行 A 股股票募集资金使用的可行性分析报告（修
订稿）的议案》；
（7）《关于非公开发行股票后填补被摊薄即期回报措施的议案》；
（8）《关于提请股东大会授权董事会全权办理 2015 年非公开发行股票
相关事宜的议案》
（9）听取并审议《关于制定公司未来三年（2017-2019 年）股东回报规
划的议案》；
（10）听取并审议《关于利用公司自有闲置资金进行委托理财的议案》；
（11）听取并审议《关于制定<公司 2011 年公司债券专项偿债资金管理
制度>的议案》；
（12）听取并审议《关于召开公司 2017 年第二次临时股东大会的议案》。
4. 2017 年 6 月 21 日召开了董事会第七届第一次会议，审议通过了：
（1）《关于选举公司董事长的议案》；
（2）《关于公司董事会战略委员会换届选举的议案》；
（3）《关于公司董事会提名委员会换届选举的议案》；
（4）《关于公司董事会审计委员会换届选举的议案》；
（5）《关于公司董事会薪酬与考核委员会换届选举的议案》；
（6）《关于公司内部问责委员会换届选举推举董事的议案》；
（7）《关于聘任公司总经理的议案》；
（8）《关于聘任公司副总经理等高级管理人员的议案》；
（9）《关于聘任公司董事会秘书的议案》；
- 12 -
（10）《关于聘任公司证券事务代表的议案》；
（11）《关于公司第七届董事会董事津贴标准的议案》；
（12）《关于公司符合发行公司债券条件的议案》；
（13）《关于发行公司债券的议案》；
（14）《关于提请股东大会授权公司董事会全权办理公司债券发行相关
事项的议案》；
（15）《关于召开公司 2017 年第三次临时股东大会的议案》。
5. 2017 年 8 月 14 日召开了董事会第七届第二次会议，审议通过了：
（1）《公司 2017 年半年度报告及 2017 年半年度报告摘要》；
（2）《关于公司续聘会计师事务所及 2017 年度审计费用标准的议案》；
（3）《关于变更会计政策的议案》；
（4）《关于聘任杨卫华先生为公司副总经理的议案》；
（5）《关于终止非公开发行 A 股股票事项的议案》；
（6）《关于公司符合配股发行条件的议案》；
（7）《关于公司配股公开发行证券方案的议案》；
（8）《关于公司 2017 年度配股公开发行证券预案的议案》；
（9）《关于公司配股发行股票募集资金使用可行性分析报告的议案》；
（10）《关于公司无需编制前次募集资金使用情况报告的议案》；
（11）《关于配股摊薄即期回报及填补措施的议案》；
（12）《关于董事、高级管理人员、控股股东及实际控制人对保障公司填
补回报措施切实履行的承诺的议案》；
（13）《关于提请股东大会授权董事会全权办理公司本次配股相关事宜的
议案》；
（14）《广汇能源股份有限公司关于召开公司 2017 年第四次临时股东大
会的议案》。
6. 2017 年 9 月 21 日召开了董事会第七届第三次会议，审议通过了：
《关于利用“11 广汇 01”专项偿债账户预存资金获得稳定收益的议案》。
7. 2017 年 10 月 18 日召开了董事会第七届第四次会议，审议通过了：
（1）《公司 2017 年第三季度报告及 2017 年第三季度报告正文》；
- 13 -
（2）《关于对控股子公司新疆广汇煤炭清洁炼化有限责任公司实施债转
股增加注册资本的议案》；
（3）《关于公司符合面向合格投资者公开发行公司债券条件的议案》；
（4）《关于拟公开发行公司债券的议案》；
（5）《关于提请股东大会授权公司董事会全权办理本次公开发行公司债
券发行相关事项的议案》；
（6）《关于召开公司 2017 年第五次临时股东大会的议案》。
8. 2017 年 11 月 8 日召开了董事会第七届第五次会议，审议通过了：
《关于确定公司配股比例的议案》。
（二）董事会对股东大会决议的执行情况
报告期内，公司董事会根据《公司法》和《公司章程》的规定，认真履
行职责，严格执行股东大会决议，各项决议均在股东大会闭会期间圆满完成。
四、对公司未来发展的展望
（一）行业竞争格局和发展趋势
1. 天然气业务
天然气行业是我国国民经济的基础产业，是国家经济发展战略中的重点
产业。相比传统化石燃料和其他新能源，天然气具有经济、环保和能源安全
等优势。根据国家发改委和国家能源局印发的《能源发展“十三五”规划》，
2020 年我国天然气占全国一次性能源消费总量的比重将由 2015 年的 5.90%
提高至 10.00%。国务院办公厅印发的《能源发展战略行动计划（2014-2020
年）》也提出，2020 年我国天然气占全国一次性能源消费总量的比重将提高
至 10%以上。天然气中的 LNG 产品具有运输、储存效率高，生产、运输、使
用方便，安全性好的特点，是一种真正的清洁绿色能源。
长期以来，我国天然气在一次能源消费结构中占比较低。2017 年以来，
受宏观经济增速回升、主要用气行业行情改善，环保政策推动、天然气价格
竞争力回升等因素共同推动，我国天然气消费增量创历史最高，天然气产量
和进口量同比大幅增加。2017 年，国内天然气消费总量 2352 亿立方米，消
费增速同比达 17%,增量超过 340 亿立方米。LNG 在一次能源总消费量中占比
7.0%，较上年上涨 0.6 个百分点。2017 年我国共计进口天然气 955.47 亿立
- 14 -
方米，同比增长 26.99%，对外依存度达到 38.43%。
目前，我国天然气初步形成了多品种、多渠道的多元化供应和“西气东
输、北气南下、海气登陆、就近供应”的供气格局。稳定的供应和初具规模
的基础设施有力支撑了中国天然气的快速发展，天然气消费市场已经遍及内
地 31 个省市自治区。同时，天然气市场化改革有序推进，试点改革探索取
得阶段性突破。这些为未来天然气成为中国主体能源打下了良好基础。通过
推动能源革命，深化体制机制改革，加强国际合作，未来中国将形成市场结
构合理、资源供应多元、储运设施完善、法律法规健全的统一开放、竞争有
序的现代天然气产业体系，天然气将逐步成为中国的主体能源。
2.煤化工业务
煤化工是以煤为原料，经过化学加工使煤转化为气体、液体、固体燃料
以及化学品的过程。传统煤化工是我国国民经济的重要支柱产业，产品广泛
用于农业、钢铁、轻工和建材等行业，对拉动经济增长和保障人民生活具有
举足轻重的作用；新型煤化工投资巨大、技术复杂，但产品可以代替油气资
源，市场容量较大，经济效益和发展前景较好。现代煤化工行业在高油价时
代被认为是保障我国能源安全的重要手段，由于中国“富煤、缺油、少气”
的资源禀赋特点，煤化工对于保障中国能源和化工原料合理的自给率具有不
可替代的作用。在过去几年油价高企的刺激下，我国新型煤化工行业快速发
展，已成为全球煤化工产业化水平最高的国家之一。
在大型现代煤化工项目的驱动下，煤气化技术正在向高能效、大型化和
宽煤种适应性方向发展。2017 年环保督查的持续深化，行业景气度持续高位，
对部分落后产能、小产能及高污染行业拟新增产能带来了较大制约，有效延
长了煤化工行业景气周期。2017 年中国甲醇市场整体处于消化整合的阶段，
上下游受大气综合治理等影响产量缩减明显，年内国内工业用天然气供应严
重不足，导致西北西南天然气制甲醇装置全线停车，第四季度甲醇价格持续
走高。2017 年度甲醇均价同比 2016 年大幅增长。其中西北全年均价涨幅达
22.32%，华东全年均价涨幅达 30.62%。2015-2017 年国内新增甲醇装置以及
下游需求增速缓慢增长，且下游 MTO/CTO 在甲醇消费中比重不断增加，对甲
醇供应/需求的弹性影响显著。
可以预见，随着国内更多煤化工项目的相继投产，未来煤化工产业或进
入新一轮竞争。依托我国西部煤炭资源优势，在西部布局现代煤化工，与石
- 15 -
油化工错位布局，填补区域市场缺口，带动中西部地区向下游延伸，未来煤
化工的创新发展，将进一步转变思路，求新谋变，走精细化、差异化、高端
化的路线，产业才能迎来更大更好的发展空间。
3.煤炭业务
煤炭行业是我国国民经济的基础产业之一，是关系国家经济命脉和能源
安全的重要基础产业。长期来看，在我国一次能源结构中，煤炭主体能源地
位未发生变化。根据国家发改委和国家能源局印发的《能源发展“十三五”
规划》，2020 年我国煤炭消费总量控制在 41 亿吨以内，煤炭消费量占全国一
次性能源消费总量的比重控制在 58%以下，煤炭仍是我国的主体能源。
2017 全年能源消费总量 44.9 亿吨标准煤，比上年增长 2.9%。煤炭消费
量占能源消费总量的 60.4%，比上年下降 1.6 个百分点。2017 年 1-12 月份，
全国累计生产原煤 344,546 万吨，同比增长 3.2%，全年煤炭去产能 1.5 亿吨
年度目标任务已经超额完成。经过两年的去产能，截至目前，全国煤矿总产
能 51-52 亿吨/年，其中形成能力的有效产能 39 亿吨/年以上，在建和技术
改造煤矿产能 12-13 亿吨/年左右。受益于煤炭去产能和调结构，煤炭供求
关系明显改善，经济运行质量大幅提高。行业调控政策已经由“去产能，限
产量”逐渐调整为“保供应，稳煤价”。全年共进口煤炭 22,612 万吨，同比
增长 12.1%，盈利方面看，去产能有序推进，撬动着曾经深陷泥淖的煤炭行
业逐步走出低谷，迎来了复苏迹象，煤炭行业正在从过去的高弹性转向稳增
长，作为煤炭下游需求侧的重要工业领域，以电力和钢铁行业为主的下游产
量回暖，在一定程度上有效提升了煤炭需求。在需求攀升及国家推动优质产
能释放的政策助力下，我国主产地煤矿开工率提高，煤炭产量实现增长。整
体来看，2017 年煤炭行业供给侧结构性改革成效显著，去产能任务完成，优
质产能陆续释放，煤炭供需趋于平稳，煤价回归理性。
未来的行业宏观环境将继续加快结构调整和转型升级，加快企业兼并重
组，延伸产业链条，提高产业集中度和竞争能力。
（二）公司发展战略
公司将继续坚持走专业化道路的发展模式，坚持以实现产业报国、实业
兴疆为己任，实施规模与效益并重的发展策略，充分发挥管理优势、资源协
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同优势、区域优势和上市公司平台优势，发挥龙头企业的带动作用，为促进
我国能源产业的平稳有序发展做出贡献。
结合能源产业的实际，具体而言，公司今后一个时期的战略发展方向是：
致力于能源开发全产业链经营模式，在国家“一带一路”战略布局中重点做
好“四个三”工程：
1．开发三种资源：煤炭、天然气、石油；
2．打造三个基地：东疆煤炭清洁高效利用转化基地，北疆煤炭清洁高
效利用转化基地，哈萨克斯坦油气综合开发基地；
3．建设三个物流园区：甘肃酒嘉、宁夏中卫、江苏启东；
4．打通三条物流通道：淖柳公路、红淖铁路、中哈跨境管线。
公司立足于新疆本土及中亚，面向全球，获取丰富的天然气、煤炭和石
油资源，确立了以能源产业为经营中心、资源获取与转换为方向的产业发展
格局。公司致力成为全球领先的清洁能源贸易商，为中国向绿色可持续发展
的模式转型出力。坚持以保障国家能源安全，实现产业报国、实业兴疆为己
任，全力以赴发展能源产业，全面履行经济、社会和环境三大责任，为国家
海外能源战略、国家管道天然气安全、区域经济社会发展和节能减排发挥重
要的推动作用。
（三）2018 年经营计划
2018 年，公司的总体要求和工作主线是：创新突破，提升质量。经营发
展工作的指导思想是：向内使劲，严守底线，创新驱动，提升质量，开创经
营发展新局面。同时加强项目建设进度管控，关注资金支付比例，实现建设
预定目标。
2018 年重点工作方向
1.天然气板块
天然气公司积极拓展新市场。适应市场发展趋势，创新经营思路，做好
产供销衔接，最大限度提升经营业绩。借助启东海气国际贸易平台，积极开
拓 LNG 采购与销售业务，探索大客户直供模式，缩短海气到货时间，开展网
络营销模式，打造未来最重要的盈利单元。加快启东公司 1#16 万方储罐扩
建工程建设；启动 2#16 万方储罐工程建设；完成外部供配电工程施工图设
计和审查、施工招标，启动开工建设。与华电组建管道合资公司，启动建设
启通天然气管线项目、海水气化项目。
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2.煤化工板块
（1）新疆广汇新能源有限公司
新能源公司确保稳产高产，实现安全生产“四个零”，强化安全执行力。
做好隐患治理，评估整改效果，加强重大危险源、重点部位、关键环节的安
全管理，提升防控能力，确保安全稳定生产。以技改创新为主线，有效提高
装置运行稳定性。进一步优化装置性能，构建合理的产品结构体系。
（2）新疆广汇煤炭清洁炼化有限责任公司
不断增强安全生产主体责任意识，大力推进技改，调整操作规程，修订
工艺指标，加快提升装置负荷。稳定控制产品各项指标，提高产品质量，提
高产品附加值。按计划实施备煤、输煤系统改造、炭化炉Ⅰ系列技改、长效
抑尘项目，为实现年度经营目标奠定坚实基础。
（3）新疆广汇陆友硫化工有限公司
积极做好市场开发和营销工作。开展市场调研，拓宽销售渠道，重点关
注大客户的需求动态，努力实现全产全销。紧盯硫化工行业发展最新态势，
积极主动做好装置的技改和设备维护，延长设备稳定运行周期,提高设备负
荷，深入挖掘装置潜力，实现高负荷安全稳定运行。
（4）新疆广汇化工销售有限公司
要与时俱进创新销售模式，建立高效、快速的市场信息反馈机制，充分
发挥互联网+在线拍卖的营销模式，充分利用市场大数据，探讨与产品期货
市场接轨的有效形式，大幅提升盈利能力。
3.煤炭板块
建立健全安全长效机制。完善各项安全管理规章制度和操作规程，不断
夯实安全管理基础。统筹安排矿区的原煤生产，借助原煤供应和销售渠道优
势，促进煤炭销售，降低提质煤采购成本。加强专利申报和知识产权保护，
提升技术成果转化能力和自主创新能力，转换企业发展动能。
4.新疆红淖三铁路有限公司
组织施工推进计划，完成危化品站设计招标，做好红淖铁路后续建设、
危化品站及配套建设等工作。积极协调铁路总公司和乌鲁木齐铁路局的相关
业务工作，确保 2018 年四季度铁路开通运营。做好鄯善专用线的运营管理，
尽快盘活资产，提升效益。
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2018 年要重点抓好的几项工作
1.严守底线，确保企业安全稳定运行。
2.用新时代新思想指导人才队伍建设，实现人才培养规范化、常态化、
长远化。
3.规范公司三会治理结构，加强资本运作，拓展再融资渠道。
4.提高公司财务系统性管理，规范财务管理核算，防范财务风险。开展
财务人员轮岗，提高其整体素质。
5.进一步强化公司战略发展及投资管控力度，确保战略规划及项目建设
重大决策部署落实到位。
（四）2018 年资金需求、融资计划及担保方式
参照公司 2017 年度融资额度节余情况，结合公司 2018 年度生产经营周
转和项目建设投资，除公司完成配股方案及自筹满足上述资金需求外，2018
年拟通过债权方式融资总额不超过 130 亿元人民币，具体融资计划如下：
1.通过银行借款、票据融资、融资租赁、信托或其他债务融资等方式新
增融资净额 35 亿元人民币。
2.通过银行间市场、交易所债券市场、国家发展及改革委员会或各地发
改委等部门新增注册额度 27 亿元。
以上融资方式可在新增融资净额范围内调剂使用。
3.原融资规模内债券融资安排：
（1）通过银行间债券市场，按期兑付到期债券，再次注册并发行或已
注册债券发行 45 亿元。
（2）通过交易所债券市场，在已获批的额度内发行不超过 20 亿元。
董事会已经获得股东大会授权公司管理层具体办理上述 2018 年度融资
事宜：
（1）在预计总额未突破的前提下，可适度调整 2018 年度授信额度内的
金融产品，具体发行规模授权董事会根据公司资金需求情况和发行时市场情
况，在上述范围内确定，公司年末融资余额不超过融资计划预计总额。
（2）发行的具体方式、分期安排等具体情形提请股东大会授权董事会
根据公司具体情况、法律法规及规范性文件的规定及市场状况确定。
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4.担保方式
（1）用公司及所属控股子公司资产提供抵押担保。
（2）由公司对所属控股子公司或所属控股子公司之间相互提供信用担
保。
（3）由公司控股股东新疆广汇实业投资（集团）有限责任公司提供信
用担保或资产抵押、质押担保。
（五）公司未来发展可能面对的风险
公司在生产经营过程中，积极采取各种措施规避各类风险，但在实际经
营过程中仍有可能存在各类风险和不确定性因素的发生。
1．行业周期性风险
作为重要的基础能源和原料，煤炭行业已发展成为我国国民经济和社会
发展的基础性产业，其与电力、钢铁、建材、化工等行业关联度较高，煤炭
行业的景气度受国民经济发展周期和市场供求关系变化的影响较大。天然气
行业是国民经济运行的基础性产业，其市场需求与国家宏观经济发展密切相
关，经济周期的变化将影响天然气等能源的需求。如果国民经济对能源总体
需求下降，将直接影响煤炭、天然气的销售。
2.行业监管及税费政策风险
政府对能源行业进行监管，其监管政策会影响公司的经营活动，且政府
未来的政策变化也可能会对公司的经营产生影响。税费政策是影响公司经营
的重要外部因素之一。目前政府正积极稳妥地推进税费改革，与公司经营相
关的税费政策未来可能发生调整，可能对公司的经营业绩产生影响。
3.体制及审批风险
公司积极响应国家能源战略，坚持“走出去、拿回来”的指导思想，在
相关能源领域适度开放的条件下，首当其冲率先完成了境外油气资源获取、
民营控股铁路项目建设等前所未有的资源获取与项目承建，完全符合国家总
体政策要求和方向，但在具体实施过程中，却常常遇到无先例可循的尴尬处
境，致使项目落实过程中出现比预期计划有所延误。
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4.市场竞争风险
煤炭行业：受国内调整经济结构、各地加大环保治理、煤炭产能增加以
及进口煤炭冲击等因素影响，导致煤炭供大于求、煤企库存快速上涨、价格
连续大幅下滑。结构性过剩态势难以短时间内改观，市场不确定性的变化将
更加复杂。
LNG 行业方面：行业技术水平不断提高，竞争对手不断增多，受国际原
油价格和煤炭价格持续下跌的冲击，天然气需求增速放缓。公司将面临市场
价格、产品质量、市场渠道等多方面更为激烈的市场竞争，由此可能造成公
司 LNG 市场份额减少、盈利水平下降的风险。
煤化工市场：我国传统煤化工产业存在一定的产能过剩局面，随着技术
水平的提高，更多竞争对手向新型煤化工领域发展，新型煤化工市场竞争将
趋于激烈。
5.产品价格波动风险
公司项目陆续投产以后，产品销售包括煤炭、天然气、煤化工、原油等
多个能源产品，终端市场价格受全球经济及供需情况的影响而波动，走势往
往难以准确判断，将会给公司的盈利能力带来较大的不确定性。
6.海外经营风险
公司在境外经营的油气业务，受项目所在国政治、法律及监管环境影响，
在某些重大方面与发达国家存在差异。这些风险主要包括：政治不稳定、税
收政策不稳定、汇率波动等。
7.汇率风险
公司在国内发展能源产业的同时，积极响应国家 “走出去”战略，在
境外开展油气开采业务，涉及货币兑换。目前国家实行以市场供求为基础、
参考一揽子货币进行调节、有管理的浮动汇率制度，人民币在资本项下仍处
于管制状态。人民币的币值受国内和国际经济、政治形势和货币供求关系的
影响，未来人民币兑其他货币的汇率可能与现行汇率产生较大差异，可能影
响公司经营成果和财务状况。
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8.油气储量的不确定性风险
根据行业特点及国际惯例，公司所披露的原油和天然气储量数据均为评
估数据。公司已聘请了具有国际认证资格的评估机构对公司所拥有的原油和
天然气储量进行评估，但储量估计的可靠性取决于多种因素、假设和变量，
其中许多因素是无法控制的，并可能随着时间的推移而出现调整。评估日期
后进行的钻探、测试和开采结果也可能导致对公司的储量数据进行一定幅度
的修正。
9.安全生产风险
公司从事的天然气、煤炭及煤化工等产品生产、加工和运输过程中存在
不可预见的安全隐患及其他不确定因素，安全风险较高，安全管理难度较大。
公司将不断完善安全管理和风险预控体系，持续抓好安全环保工作，强化红
线意识，坚守底线思维。要对安全环保漏洞“零容忍”，确保安全环保工作
“零事故”。
2017 年宏观经济回暖,经济形势稳中有进，稳中向好的态势持续。能源
产业供给侧结构改革深入推进，煤炭产业加速淘汰落后产能，天然气需求显
著增加。静能寒窗苦守，动能点石成金，在行业低谷我们铸盾为矛。2018
年我们将紧抓机遇，以长缨锐旅之势全面完成各项经营目标，向成为“中国
最具成长力的国际型能源公众公司”奋力前行。
广汇能源股份有限公司董事会
二○一八年四月九日
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