安徽山鹰纸业股份有限公司
ANHUI SHANYING PAPER INDUSTRY CO.,LTD.
2011 年半年度报告
安徽山鹰纸业股份有限公司
安徽省马鞍山市勤俭路 3 号
二○一一年八月
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
目录
一、 重要提示 ................................................................................................................................2
二、 公司基本情况 ........................................................................................................................2
三、 股本变动及股东情况.............................................................................................................4
四、 董事、监事和高级管理人员情况.........................................................................................7
五、 董事会报告 ............................................................................................................................7
六、 重要事项 ................................................................................................................................9
七、 财务会计报告（未经审计）...............................................................................................14
八、 备查文件目录 ......................................................................................................................92
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安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
一、 重要提示
(一) 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记
载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
(二) 公司全体董事出席董事会会议。
(三) 公司半年度财务报告未经审计。
(四)
公司负责人姓名 王德贤
主管会计工作负责人姓名 汤涌泉
会计机构负责人（会计主管人员）姓名 何加宇
公司负责人王德贤、主管会计工作负责人汤涌泉及会计机构负责人（会计主管人员）何加宇声明：
保证本半年度报告中财务报告的真实、完整。
(五) 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？
否
(六) 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
二、 公司基本情况
(一) 公司信息
公司的法定中文名称 安徽山鹰纸业股份有限公司
公司的法定中文名称缩写 山鹰纸业
公司的法定英文名称 ANHUI SHANYING PAPER INDUSTRY CO.,LTD.
公司的法定英文名称缩写 SHANYING PAPER
公司法定代表人 王德贤
(二) 联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 孙红莉 丁伯节
联系地址 安徽省马鞍山市勤俭路 3 号证券部 安徽省马鞍山市勤俭路 3 号证券部
电话 0555-2826275 0555-2826275
传真 0555-2826369 0555-2826369
电子信箱 stock@shanyingpaper.com stock@shanyingpaper.com
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安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
(三) 基本情况简介
注册地址 安徽省马鞍山市勤俭路 3 号
注册地址的邮政编码 243021
办公地址 安徽省马鞍山市勤俭路 3 号
办公地址的邮政编码 243021
公司国际互联网网址 http://www.shanyingpaper.com
电子信箱 stock@shanyingpaper.com
(四) 信息披露及备置地点
公司选定的信息披露报纸名称 《上海证券报》
登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点 公司证券部
(五) 公司股票简况
公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上海证券交易所 山鹰纸业 600567
(六) 主要财务数据和指标
1、 主要会计数据和财务指标
单位:元 币种:人民币
本报告期末比上年度
本报告期末 上年度期末
期末增减(%)
总资产 6,745,568,387.96 5,399,360,191.28 24.93
所有者权益（或股东权益） 2,969,192,357.69 1,943,135,209.42 52.80
归属于上市公司股东的每
3.93 3.63 8.26
股净资产（元／股）
本报告期比上年同期
报告期（1－6 月） 上年同期
增减(%)
营业利润 1,074,661.20 46,623,547.36 -97.70
利润总额 37,187,000.33 67,561,150.78 -44.96
归属于上市公司股东的净
33,191,919.37 50,631,785.30 -34.44
利润
归属于上市公司股东的扣
12,805,920.49 39,662,320.87 -67.71
除非经常性损益的净利润
基本每股收益(元) 0.05 0.10 -50.00
扣除非经常性损益后的基
0.02 0.07 -71.43
本每股收益(元)
稀释每股收益(元) 0.05 0.09 -44.44
加权平均净资产收益率(%) 1.68 2.81 减少 1.13 个百分点
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经营活动产生的现金流量
-169,652,037.51 -213,606,216.44 不适用
净额
每股经营活动产生的现金
-0.22 -0.40 不适用
流量净额（元）
2、 非经常性损益项目和金额
单位：元 币种：人民币
非经常性损益项目 金额
非流动资产处置损益 141,212.10
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按
28,189,904.42
照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 2,994.11
所得税影响额 -6,966,553.25
少数股东权益影响额（税后） -981,558.50
合计 20,385,998.88
三、 股本变动及股东情况
(一) 股份变动情况表
单位：股
本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后
公积
比例 送 比例
数量 发行新股 金转 其他 小计 数量
(%) 股 (%)
股
一、有限售条件股份 16,538,960 3.09 220,000,000 -16,538,960 203,461,040 220,000,000 29.13
1、国家持股 16,538,960 3.09 -16,538,960 -16,538,960
2、国有法人持股 93,666,600 93,666,600 93,666,600 12.40
3、其他内资持股 126,333,400 126,333,400 126,333,400 16.73
其中： 境内非国有法
106,333,400 106,333,400 106,333,400 14.08
人持股
境内自然人持股 20,000,000 20,000,000 20,000,000 2.65
４、外资持股
其中： 境外法人持股
境外自然人持股
二、无限售条件流通股
518,707,225 96.91 16,538,960 16,538,960 535,246,185 70.87
份
1、人民币普通股 518,707,225 96.91 16,538,960 16,538,960 535,246,185 70.87
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数 535,246,185 100.00 220,000,000 220,000,000 755,246,185 100.00
股份变动的批准情况
4
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报告期内，经证监会证监许可【2011】383 号文《关于核准安徽山鹰纸业股份有限公司非公开发行
股票的批复》核准，公司非公开发行人民币普通股 22,000 万股。
股份变动的过户情况
本次发行新增股份已于 2011 年 4 月 22 日在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司办理完毕登
记托管手续。
(二) 股东和实际控制人情况
1、 股东数量和持股情况
单位：股
报告期末股东总数 99,275 户
前十名股东持股情况
持股比 报告期内 持有有限售条 质押或冻结
股东名称 股东性质 持股总数
例(%) 增减 件股份数量 的股份数量
马鞍山山鹰纸业集团有限
国家 7.83 59,157,540 0 0 无
公司
马鞍山市工业投资有限责
国有法人 5.52 41,666,600 41,666,600 41,666,600 无
任公司
湖南轻盐创业投资管理有
国有法人 3.97 30,000,000 30,000,000 30,000,000 未知
限公司
上海莱乐客投资管理合伙 境内非国有
3.31 25,000,000 25,000,000 25,000,000 未知
企业（有限合伙） 法人
安徽省投资集团有限责任
国有法人 2.91 22,000,000 22,000,000 22,000,000 未知
公司
境内非国有
昆仑信托有限责任公司 2.82 21,333,400 21,333,400 21,333,400 未知
法人
境内非国有
林彬彬 2.65 20,000,000 20,000,000 20,000,000 未知
法人
博弘数君（天津）股权投资 境内非国有
2.65 20,000,000 20,000,000 20,000,000 未知
基金合伙企业（有限合伙） 法人
境内非国有
山西证券股份有限公司 2.65 20,000,000 20,000,000 20,000,000 未知
法人
江苏瑞华投资发展有限公
境内自然人 2.65 20,000,000 20,000,000 20,000,000 未知
司
前十名无限售条件股东持股情况
持有无限售条件股
股东名称 股份种类及数量
份的数量
马鞍山山鹰纸业集团有限公司 59,157,540 人民币普通股
晏娜 4,682,600 人民币普通股
麦琼妹 2,707,262 人民币普通股
李旭东 1,908,800 人民币普通股
许肖莲 1,646,000 人民币普通股
施建国 1,563,400 人民币普通股
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许剑平 1,398,899 人民币普通股
张家界胜汉置业有限公司 1,354,141 人民币普通股
中信证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户 1,248,000 人民币普通股
康志强 1,000,000 人民币普通股
公司控股股东马鞍山山鹰纸业集团有限公司与上述其他
股东无关联关系,公司未知其他股东之间是否存在关联关
上述股东关联关系或一致行动的说明
系或属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规
定的一致行动人。
公司控股股东马鞍山山鹰纸业集团有限公司与马鞍山市工业投资有限责任公司存在关联关系，与上
述其他股东无关联关系。公司未知其他股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司股东持股变动
信息披露管理办法》规定的一致行动人。
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
单位:股
有限售条件股份可上市交易情况
序 持有的有限售
有限售条件股东名称 新增可上市交易 限售条件
号 条件股份数量 可上市交易时间
股份数量
马鞍山市工业投资有 自发行结束之日起三十
1 41,666,600 2014 年 4 月 23 日 41,666,600
限责任公司 六个月内不得转让
湖南轻盐创业投资管 自发行结束之日起十二
2 30,000,000 2012 年 4 月 23 日 30,000,000
理有限公司 个月内不得转让
上海莱乐客投资管理 自发行结束之日起十二
3 25,000,000 2012 年 4 月 23 日 25,000,000
合伙企业 个月内不得转让
安徽省投资集团有限 自发行结束之日起十二
4 22,000,000 2012 年 4 月 23 日 22,000,000
责任公司 个月内不得转让
昆仑信托有限责任公 自发行结束之日起十二
5 21,333,400 2012 年 4 月 23 日 21,333,400
司 个月内不得转让
山西证券股份有限公 自发行结束之日起十二
6 20,000,000 2012 年 4 月 23 日 20,000,000
司 个月内不得转让
博弘数君（天津）股 自发行结束之日起十二
7 20,000,000 2012 年 4 月 23 日 20,000,000
权投资基金合伙企业 个月内不得转让
江苏瑞华投资发展有 自发行结束之日起十二
8 20,000,000 2012 年 4 月 23 日 20,000,000
限公司 个月内不得转让
自发行结束之日起十二
9 林彬彬 20,000,000 2012 年 4 月 23 日 20,000,000
个月内不得转让
马鞍山市工业投资有限责任公司与上述其他股东无关联
关系,公司未知其他股东之间是否存在关联关系或属于
上述股东关联关系或一致行动人的说明
《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致
行动人。
2、 控股股东及实际控制人变更情况
本报告期内公司控股股东及实际控制人没有发生变更。
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四、 董事、监事和高级管理人员情况
(一) 董事、监事和高级管理人员持股变动
报告期内公司董事、监事、高级管理人员持股未发生变化。
(二) 新聘或解聘公司董事、监事、高级管理人员的情况
本报告期内公司无新聘或解聘公司董事、监事、高级管理人员的情况。
五、 董事会报告
(一)报告期内整体经营情况的讨论与分析
报告期内，公司主营业务未发生变化，生产经营平稳有序。造纸项目和污泥发电项目建设工作
均在扎实稳步进行。但是由于 2011 年上半年，国内外经济环境复杂，可预见性较差，国内通货膨
胀不断加剧，原辅材料、能源、人工价格都在上涨，尤其是公司所用造纸主要原材料废纸的价格持
续走高，使得公司生产成本明显上升，压缩了公司产品的利润空间。公司上半年营业收入 203,884.15
万元，同比上升 16.66%；营业成本 178,792.72 万元，同比上升 21.34%；实现利润总额 3,718.70 万
元，同比下降 44.96%；实现净利润 3,319.19 万元，同比下降 34.44%。
2011 年上半年，公司完成造纸产量 45.48 万吨，比上年同期下降 1.89%；完成瓦楞箱板纸箱产
量 2.68 亿平方米，比上年同期增长 2.75%。由于公司 PM1 纸机按照年初计划于今年 5 月上旬开始
停产改造，公司上半年造纸产量略有下降。与此同时，公司产品的产销率达到 100%，产品库存有
下降趋势。公司目前正在加紧项目改造和建设，以进一步提高造纸产能，巩固市场地位，满足市场
需求，扩大市场份额。
(二)公司主营业务及其经营状况
1、主营业务分行业、产品情况表
单位:元 币种:人民币
营业利 营业收入比 营业成本比
分行业或分 营业利润率比上年
营业收入 营业成本 润率 上年同期增 上年同期增
产品 同期增减(%)
(%) 减(%) 减(%)
分行业
造纸行业 2,027,973,494.57 1,777,852,175.43 11.69 18.04 22.27 减少 3.05 个百分点
房地产行业 -100.00 -100.00
分产品
箱板类纸品 1,673,722,508.18 1,469,658,911.30 11.55 22.61 28.37 减少 3.96 个百分点
新闻纸 288,800,498.94 256,438,338.31 10.56 1.22 1.51 减少 0.27 个百分点
文化纸 65,450,487.45 51,754,925.82 20.28 -3.25 -8.44 增加 4.46 个百分点
房地产 -100.00 -100.00
其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品和提供劳务的关联交易总金额 0 万元。
2、主营业务分地区情况
单位:元 币种:人民币
地区 营业收入 营业收入比上年增减(%)
华东 1,455,881,335.83 1.23
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东北 15,346,798.77 343.11
华北 183,285,957.69 291.98
华南 44,920,118.83 -29.51
华中 311,517,364.39 108.69
西北 12,338,688.35 -46.68
西南 4,683,230.71 -61.24
合计 2,027,973,494.57 16.78
3、主营业务盈利能力（毛利率）与上年相比发生重大变化的原因说明
公司主营业务盈利能力下降，主要原因是由于受通货膨胀和市场因素双重影响，与去年同期相比，
公司销售成本上升幅度明显大于产品销售价格上涨幅度。
4、公司在经营中出现的问题与困难
面临的问题和困难主要是受通货膨胀影响，原材料价格尤其是废纸价格持续上涨，居高不下，公司
成本压力增大，压缩了利润率水平。
针对今年公司遇到的复杂环境，公司在如下方面采取措施积极应对：
（1）紧抓销售，及时了解市场需求，调整产品结构，继续加大中部市场的开拓力度；
（2）紧抓生产，在保证产品质量的前提下，尽量提高产品产量。今年上半年，3 号线改造后产量明
显提升，基本抵消了 PM1 纸机改造的停机影响,总体经营保持稳定。
（3）紧抓节能降耗，针对各种原辅材料及能源价格大幅上升的情况，公司采取节电奖励等措施，
大力倡导开源节流、降低消耗；
（4）加强资金筹划，降低财务成本。今年上半年，国家为抑制通货膨胀，多次上调人民币存款准
备金率和存贷款利率，企业融资成本普遍增加，银行贷款难度加大。针对这种情况，公司上半年非
公开发行股票，并发行了短期融资券，为公司生产经营和项目建设提供了有力的资金保证。
(三)公司投资情况
1、募集资金使用情况
单位:万元 币种:人民币
募集 募集资金 本报告期已使用 已累计使用募 尚未使用募 尚未使用募集资金用途
募集方式
年份 总额 募集资金总额 集资金总额 集资金总额 及去向
暂时补充流动资金
非公开
2011 102,498.00 10,048.12 10,048.12 92,449.88 51,000 万元；剩余资金
发行
账户保管。
2、承诺项目使用情况
单位:万元 币种:人民币
变更原
未达到
募集资金 募集资金 是否符 是否符 因及募
承诺项 是否变 项目 预计 产生收 计划进
拟投入金 实际投入 合计划 合预计 集资金
目名称 更项目 进度 收益 益情况 度和收
额 金额 进度 收益 变更程
益说明
序说明
年产 45
万吨造 否 102,498.00 10,048.12 是 见说明 无 不适用 不适用
纸项目
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年产 45 万吨造纸项目正在按计划进度实施，目前该项目主体设备招投标工作已经完成，采购合同
已经签订。由于项目在建，尚未产生收益。
3、非募集资金项目情况
（1）污泥焚烧综合利用项目：截止 2011 年 6 月 30 日，该项目已累计投入资金 9,355.94 万元，现
正处于基建和设备安装阶段。项目建设规模为两台 180T/H 循环流化床锅炉、一台 60MW 汽轮发电
机组。预计 2012 年 6 月份可建成投产。
（2）PM1 纸机节能减排技改工程：截止 2011 年 6 月 30 日，该项目已累计投入资金 22,212.36 万元，
现正处于停机改造设备安装阶段，预计 2011 年 10 月份改造完毕投入生产。
六、 重要事项
(一) 公司治理的情况
对照法律法规，公司已经建立了以股东大会为权力机构、董事会为决策机构、经理层为执行机构、
监事会为监督机构，各司其职、各尽其责、相互协调、有效制衡的法人治理结构和完整、合理、有
效的内部控制制度体系，能够有效保证公司生产经营各项工作的正常开展，公司治理实际状况与中
国证监会有关文件的要求不存在差异。
(二) 报告期实施的利润分配方案执行情况
报告期内，公司遵照 2010 年度股东大会决定，于 2011 年 4 月 27 日披露了 2010 年度利润分配实施
公告，以 2011 年 5 月 3 日为股权登记日、2011 年 5 月 9 为红利发放日组织实施了 2010 年度利润分
配方案。
(三) 报告期内现金分红政策的执行情况
1、公司现金分红政策内容：在公司当年实现的可分配利润（即公司弥补亏损、提取公积金后所余
的税后利润）为正值的情况下，原则上当年应向股东派发一定比例的现金红利；
2、报告期内现金分红政策执行情况：公司股东大会决定 2010 年度利润分配方案为：以公司总股本
535,246,185 股为基数，向全体股东每股派发 0.06 元现金红利（含税），派发现金红利总额为
32,114,771.10 元，剩余未分配利润结转以后年度分配。公司已遵照股东大会决定，于 2011 年 5 月
份组织实施了现金分红方案。
(四) 重大诉讼仲裁事项
本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项。
(五) 破产重整相关事项
本报告期公司无破产重整相关事项。
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(六) 公司持有其他上市公司股权、参股金融企业股权情况
1、 持有非上市金融企业股权情况
占该公司 报告期所
所持对象 最初投资成 持有数量 期末账面价 报告期损益 会计核算 股份
股权比例 有者权益
名称 本（元） （股） 值（元） （元） 科目 来源
（%） 变动（元）
徽商银行
长期股权
股份有限 7,668,000.00 7,668,000 0.14 7,668,000.00 1,128,750.00 购买
投资
公司
(七) 报告期内公司收购及出售资产、吸收合并事项
本报告期公司无收购及出售资产、吸收合并事项。
(八) 报告期内公司重大关联交易事项
1、 与日常经营相关的关联交易
单位:元 币种:人民币
关联交易 关联交易 关联交易 关联交易 占同类交易金
关联交易方 关联关系
类型 内容 定价原则 金额 额的比例(%)
马鞍山市民政印刷有
其他关联人 购买商品 采购原材料 市场价格 4,397,383.60 0.36
限公司
马鞍山同辉纸制品股
其他关联人 购买商品 采购原材料 市场价格 9,593,364.48 0.65
份有限公司
马鞍山市民政印刷有
其他关联人 销售商品 销售纸品电 市场价格 500,380.66 0.03
限公司
马鞍山同辉纸制品股
其他关联人 销售商品 销售纸品 市场价格 13,236,386.29 0.87
份有限公司
本公司生产制作纸筒芯的原纸，但生产过程中需用一定数量的纸筒芯和淋膜复合纸等包装材料，民
政印刷公司生产各类纸筒芯和淋膜复合纸等包装材料。双方可充分利用现有资源和各自优势，相互
合作，共同获得良好的经济效益。
该项交易严格按照市场化原则定价，没有损害公司及股东的利益，且交易量小，不影响公司独立性。
(九) 重大合同及其履行情况
1、 为公司带来的利润达到公司本期利润总额 10％以上（含 10％）的托管、承包、租赁事项
(1) 托管情况
本报告期公司无托管事项。
(2) 承包情况
本报告期公司无承包事项。
(3) 租赁情况
本报告期公司无租赁事项。
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2、 担保情况
单位:元 币种:人民币
公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）
担保
担保
发生 担保
方与 是否 是否
日期 担保 担保 是否 担保 担保
担保 上市 被担 担保 存在 为关 关联关
担保金额 (协 起始 到期 已经 是否 逾期
方 公司 保方 类型 反担 联方 系
议签 日 日 履行 逾期 金额
的关 保 担保
署 完毕
系
日)
马鞍
安徽
山天
山鹰 2008 2008 2015
顺港 连带
纸业 公司 年 7 年 7 年 7 联营公
口有 47,000,000 责任 否 否 0 是 是
股份 本部 月 15 月 15 月 14 司
限责 担保
有限 日 日 日
任公
公司
司
安徽 马鞍
山鹰 山山 2010 2010 2014
连带
纸业 公司 鹰置 年 9 年 10 年 10 股东的
18,000,000 责任 否 否 0 是 是
股份 本部 业有 月 27 月 27 月 27 子公司
担保
有限 限公 日 日 日
公司 司
安徽 马鞍
山鹰 山山 2010 2010 2014
连带
纸业 公司 鹰置 年 9 年 9 年 9 股东的
37,000,000 责任 否 否 0 是 是
股份 本部 业有 月 27 月 29 月 29 子公司
担保
有限 限公 日 日 日
公司 司
报告期内担保发生额合计（不包括对子公司的担保） 0
报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公司的担保） 102,000,000.00
公司对控股子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计 268,088,000.00
报告期末对子公司担保余额合计（B） 320,588,000.00
公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保）
担保总额（A+B） 422,588,000.00
担保总额占公司净资产的比例(%) 14.53
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C） 55,000,000.00
直接或间接为资产负债率超过 70％的被担保对象提供的债
142,150,000.00
务担保金额（D）
担保总额超过净资产 50％部分的金额（E） 0
上述三项担保金额合计（C+D+E） 197,150,000.00
11
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
3、 委托理财及委托贷款情况
(1) 委托理财情况
本报告期公司无委托理财事项。
(2) 委托贷款情况
本报告期公司无委托贷款事项。
4、 其他重大合同
金额不低于 5000 万元的借款合同列示如下：
借款银行 金额 借款日期 到期日期
农行金家庄支行 130,000,000.00 2007-03-16 2012-03-15
农行金家庄支行 60,000,000.00 2007-04-12 2012-04-12
农行金家庄支行 68,000,000.00 2007-04-27 2012-02-27
中行马鞍山分行 80,000,000.00 2007-05-15 2014-05-15
中行马鞍山分行 72,000,000.00 2007-05-16 2014-05-16
马鞍山市农村合作银行 100,000,000.00 2010-09-30 2012-09-29
华夏银行 50,000,000.00 2010-11-18 2011-11-18
徽商银行 60,000,000.00 2011-01-21 2011-07-21
兴业银行合肥分行 50,000,000.00 2011-02-17 2012-02-16
招商银行 50,000,000.00 2011-06-09 2011-12-09
中国进出口银行 64,690,000.00 2011-06-21 2013-06-21
(十) 承诺事项履行情况
1、 公司或持股 5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
承诺事项 承诺内容 履行情况
马鞍山山鹰纸业集团有限公司持有山鹰纸业的非流通股股份自获
得上市流通权之日起，在 36 个月内不上市交易或转让，在该项承
股改承诺 严格履行
诺期满后，通过上海证券交易所挂牌交易出售股份，出售数量占公
司股份总数的比例在 12 个月内不超过 5%，在 24 个月内不超过 10%。
(1) 截至半年报披露日，是否存在尚未完全履行的业绩承诺：否
(2) 截至半年报披露日，是否存在尚未完全履行的注入资产、资产整合承诺：否
(十一) 上市公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人处罚及整改情况
本报告期公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人均未受中国证监会的稽查、
行政处罚、通报批评及证券交易所的公开谴责。
(十二) 其他重大事项的说明
本报告期公司无其他重大事项。
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安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
(十三) 信息披露索引
刊载的报刊名称 刊载的互联网网站
事项 刊载日期
及版面 及检索路径
山鹰纸业关于 2011 年度第一期 上海证券交易所网站
上海证券报(B27 版） 2011 年 5 月 19 日
短期融资券发行的公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业 2011 年第一次临时股 上海证券交易所网站
上海证券报(14 版） 2011 年 5 月 14 日
东大会决议公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业股改限售流通股上市 上海证券交易所网站
上海证券报(B52 版） 2011 年 5 月 11 日
公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业关于召开 2011 年第一 上海证券交易所网站
上海证券报(B32 版） 2011 年 5 月 10 日
次临时股东大会的二次通知 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业关于短期融资券获准 上海证券交易所网站
上海证券报(B32 版） 2011 年 5 月 10 日
发行的公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业关于签订募集资金专 上海证券交易所网站
上海证券报(B16 版） 2011 年 5 月 6 日
户存储三方监管协议的公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业关于非公开发行股票 上海证券交易所网站
上海证券报(B16 版） 2011 年 5 月 6 日
发行结果暨股份变动公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业 2010 年度利润分配实 上海证券交易所网站
上海证券报(B112 版） 2011 年 4 月 27 日
施公告 http://www.sse.com.cn
上海证券交易所网站
山鹰纸业 2011 年第一季度季报 上海证券报(69 版） 2011 年 4 月 25 日
http://www.sse.com.cn
山鹰纸业关于召开 2011 年第一 上海证券交易所网站
上海证券报(69 版） 2011 年 4 月 25 日
次临时股东大会的通知 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业第四届监事会第十二 上海证券交易所网站
上海证券报(69 版） 2011 年 4 月 25 日
次会议决议公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业关于为马鞍山天顺港
上海证券交易所网站
口有限责任公司向银行申请授 上海证券报(69 版） 2011 年 4 月 25 日
http://www.sse.com.cn
信额度提供担保的公告
山鹰纸业关于以闲置募集资金 上海证券交易所网站
上海证券报(69 版） 2011 年 4 月 25 日
暂时补充流动资金的公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业关于以募集资金置换
上海证券交易所网站
预先投入募集资金投资项目自 上海证券报(69 版） 2011 年 4 月 25 日
http://www.sse.com.cn
筹资金的公告
山鹰纸业第四届董事会第十八 上海证券交易所网站
上海证券报(69 版） 2011 年 4 月 25 日
次会议决议公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业 2010 年度股东大会决 上海证券交易所网站
上海证券报(77 版） 2011 年 4 月 6 日
议公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业关于非公开发行 A 股
上海证券交易所网站
股票申请获得中国证券监督管 上海证券报(20 版） 2011 年 3 月 21 日
http://www.sse.com.cn
理委员会核准的公告
上海证券交易所网站
山鹰纸业 2010 年报 上海证券报(B17 版） 2011 年 3 月 10 日
http://www.sse.com.cn
13
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
山鹰纸业关于预计 2011 年日常 上海证券交易所网站
上海证券报(B17 版） 2011 年 3 月 10 日
关联交易公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业关于召开 2010 年度股 上海证券交易所网站
上海证券报(B17 版） 2011 年 3 月 10 日
东大会的通知 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业第四届监事会第十一 上海证券交易所网站
上海证券报(B17 版） 2011 年 3 月 10 日
次会议决议公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业第四届董事会第十七 上海证券交易所网站
上海证券报(B17 版） 2011 年 3 月 10 日
次会议决议公告 http://www.sse.com.cn
山鹰纸业关于非公开发行 A 股
上海证券交易所网站
股票申请获得中国证监会发行 上海证券报(B28 版） 2011 年 2 月 15 日
http://www.sse.com.cn
审核委员会审核通过的公告
山鹰纸业 2010 年度业绩预增公 上海证券交易所网站
上海证券报(B24 版） 2011 年 1 月 13 日
告 http://www.sse.com.cn
七、 财务会计报告（未经审计）
(一) 财务报表
14
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
合并资产负债表
2011 年 6 月 30 日
编制单位:安徽山鹰纸业股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 年初余额
流动资产：
货币资金 1,326,366,513.17 509,159,494.89
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据 738,646,079.16 481,664,874.05
应收账款 605,703,662.65 396,402,839.37
预付款项 46,123,227.39 63,240,076.74
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款 9,102,095.91 9,327,219.22
买入返售金融资产
存货 496,709,188.20 447,438,439.57
一年内到期的非流动
资产
其他流动资产
流动资产合计 3,222,650,766.48 1,907,232,943.84
非流动资产：
发放委托贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 36,801,598.34 36,635,767.72
投资性房地产 17,415,998.55 17,652,979.47
固定资产 2,782,628,606.38 2,884,232,021.16
在建工程 483,678,254.54 352,942,140.42
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 186,473,453.63 188,825,304.83
开发支出
商誉
长期待摊费用 73,251.07 105,807.13
15
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
递延所得税资产 15,846,458.97 11,733,226.71
其他非流动资产
非流动资产合计 3,522,917,621.48 3,492,127,247.44
资产总计 6,745,568,387.96 5,399,360,191.28
流动负债：
短期借款 1,509,766,011.87 1,492,594,762.96
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据 559,522,000.00 536,190,000.00
应付账款 495,560,780.50 404,599,164.82
预收款项 39,105,887.36 33,557,422.62
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 13,545,550.80 16,007,352.17
应交税费 14,786,011.14 29,100,399.48
应付利息 5,135,788.03 4,287,436.92
应付股利 8,455.72 8,455.72
其他应付款 18,513,166.29 18,914,671.22
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动
258,000,000.00 154,000,000.00
负债
其他流动负债 318,103,767.40 20,094,307.39
流动负债合计 3,232,047,419.11 2,709,353,973.30
非流动负债：
长期借款 533,380,000.00 736,690,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款 10,800,000.00 10,800,000.00
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 544,180,000.00 747,490,000.00
负债合计 3,776,227,419.11 3,456,843,973.30
所有者权益（或股东权
益）：
实收资本（或股本） 755,246,185.00 535,246,185.00
资本公积 1,707,834,737.66 902,854,737.66
16
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
减：库存股
专项储备
盈余公积 80,175,859.66 80,175,859.66
一般风险准备
未分配利润 425,935,575.37 424,858,427.10
外币报表折算差额
归属于母公司所有者
2,969,192,357.69 1,943,135,209.42
权益合计
少数股东权益 148,611.16 -618,991.44
所有者权益合计 2,969,340,968.85 1,942,516,217.98
负债和所有者权益
6,745,568,387.96 5,399,360,191.28
总计
法定代表人：王德贤 主管会计工作负责人：汤涌泉 会计机构负责人：何加宇
17
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
母公司资产负债表
2011 年 6 月 30 日
编制单位:安徽山鹰纸业股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 年初余额
流动资产：
货币资金 1,094,879,404.93 402,354,220.14
交易性金融资产
应收票据 689,251,288.73 437,932,237.17
应收账款 822,412,034.66 635,609,350.76
预付款项 41,201,668.42 62,257,811.23
应收利息
应收股利
其他应收款 59,070,207.36 70,106,030.05
存货 275,357,983.38 236,331,459.81
一年内到期的非流动
资产
其他流动资产
流动资产合计 2,982,172,587.48 1,844,591,109.16
非流动资产：
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 397,539,598.34 397,373,767.72
投资性房地产 1,096,728.25 1,122,651.07
固定资产 2,094,975,737.24 2,182,299,513.64
在建工程 463,678,449.76 332,167,614.85
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 148,756,218.69 150,654,783.39
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产 5,649,426.56 4,162,530.84
其他非流动资产
非流动资产合计 3,111,696,158.84 3,067,780,861.51
资产总计 6,093,868,746.32 4,912,371,970.67
流动负债：
短期借款 1,289,676,011.87 1,165,494,762.96
交易性金融负债
18
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
应付票据 464,990,000.00 506,560,000.00
应付账款 227,827,502.62 344,881,570.27
预收款项 40,045,524.24 31,049,355.22
应付职工薪酬 8,189,608.70 9,988,875.12
应交税费 4,445,815.60 10,276,119.21
应付利息 4,954,232.38 3,773,389.24
应付股利 8,455.72 8,455.72
其他应付款 33,106,330.23 43,236,379.65
一年内到期的非流动
258,000,000.00 134,000,000.00
负债
其他流动负债 310,785,475.44 13,720,076.18
流动负债合计 2,642,028,956.80 2,262,988,983.57
非流动负债：
长期借款 533,380,000.00 736,690,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款 10,800,000.00 10,800,000.00
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 544,180,000.00 747,490,000.00
负债合计 3,186,208,956.80 3,010,478,983.57
所有者权益（或股东权
益）：
实收资本（或股本） 755,246,185.00 535,246,185.00
资本公积 1,707,498,048.56 902,518,048.56
减：库存股
专项储备
盈余公积 80,175,859.66 80,175,859.66
一般风险准备
未分配利润 364,739,696.30 383,952,893.88
所有者权益（或股东权益）
2,907,659,789.52 1,901,892,987.10
合计
负债和所有者权益
6,093,868,746.32 4,912,371,970.67
（或股东权益）总计
法定代表人：王德贤 主管会计工作负责人：汤涌泉 会计机构负责人：何加宇
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安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
合并利润表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期金额 上期金额
一、营业总收入 2,038,841,464.29 1,747,669,878.92
其中：营业收入 2,038,841,464.29 1,747,669,878.92
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 2,039,032,305.02 1,701,647,824.28
其中：营业成本 1,787,927,195.63 1,473,451,971.10
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 13,043,117.43 13,416,072.63
销售费用 78,472,860.26 76,362,975.20
管理费用 65,738,698.57 52,424,218.69
财务费用 79,684,831.80 75,914,977.64
资产减值损失 14,165,601.33 10,077,609.02
加：公允价值变动收益（损失以
“－”号填列）
投资收益（损失以“－”号填
1,265,501.93 601,492.72
列）
其中：对联营企业和合营企
165,830.62 -527,257.28
业的投资收益
汇兑收益（损失以“－”号填
列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列） 1,074,661.20 46,623,547.36
加：营业外收入 36,838,975.96 21,108,397.49
减：营业外支出 726,636.83 170,794.07
其中：非流动资产处置损失 75,135.08
四、利润总额（亏损总额以“－”号
37,187,000.33 67,561,150.78
填列）
减：所得税费用 3,227,478.36 15,972,069.18
五、净利润（净亏损以“－”号填列） 33,959,521.97 51,589,081.60
归属于母公司所有者的净利润 33,191,919.37 50,631,785.30
少数股东损益 767,602.60 957,296.30
六、每股收益：
（一）基本每股收益 0.05 0.10
20
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
（二）稀释每股收益 0.05 0.09
七、其他综合收益
八、综合收益总额 33,959,521.97 51,589,081.60
归属于母公司所有者的综合收益
33,191,919.37 50,631,785.30
总额
归属于少数股东的综合收益总额 767,602.60 957,296.30
法定代表人：王德贤 主管会计工作负责人：汤涌泉 会计机构负责人：何加宇
21
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
母公司利润表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期金额 上期金额
一、营业收入 1,528,218,974.40 1,309,105,498.71
减：营业成本 1,368,846,804.93 1,134,370,873.83
营业税金及附加 4,116,738.59 3,655,074.13
销售费用 44,837,057.12 44,112,382.47
管理费用 31,117,340.79 24,770,508.34
财务费用 56,377,179.67 54,668,935.71
资产减值损失 9,912,638.12 4,714,607.66
加：公允价值变动收益（损失以
“－”号填列）
投资收益（损失以“－”号
1,265,501.93 11,347,773.32
填列）
其中：对联营企业和合营
165,830.62 -527,257.28
企业的投资收益
二、营业利润（亏损以“－”号填列） 14,276,717.11 54,160,889.89
加：营业外收入 670,636.27 1,700,143.73
减：营业外支出 64,334.40 -60,615.09
其中：非流动资产处置损失
三、利润总额（亏损总额以“－”号
14,883,018.98 55,921,648.71
填列）
减：所得税费用 1,981,445.46 6,023,611.10
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 12,901,573.52 49,898,037.61
五、每股收益：
（一）基本每股收益
（二）稀释每股收益
六、其他综合收益
七、综合收益总额 12,901,573.52 49,898,037.61
法定代表人：王德贤 主管会计工作负责人：汤涌泉 会计机构负责人：何加宇
22
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
合并现金流量表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期金额 上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 1,988,576,296.63 1,862,626,846.12
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 34,622,289.52 18,567,996.10
收到其他与经营活动有关的现金 7,074,564.19 25,265,612.46
经营活动现金流入小计 2,030,273,150.34 1,906,460,454.68
购买商品、接受劳务支付的现金 1,828,717,285.45 1,771,195,727.73
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 97,586,290.94 116,717,286.49
支付的各项税费 186,797,284.49 153,484,949.66
支付其他与经营活动有关的现金 86,824,326.97 78,668,707.24
经营活动现金流出小计 2,199,925,187.85 2,120,066,671.12
经营活动产生的现金流量净额 -169,652,037.51 -213,606,216.44
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金 1,128,750.00 1,128,750.00
处置固定资产、无形资产和其他长期资产
250,191.51 26,276.08
收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金净
额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 1,378,941.51 1,155,026.08
购建固定资产、无形资产和其他长期资产
134,219,091.76 150,604,855.23
支付的现金
投资支付的现金
23
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净
额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 134,219,091.76 150,604,855.23
投资活动产生的现金流量净额 -132,840,150.25 -149,449,829.15
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 1,026,600,000.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现
金
取得借款收到的现金 1,295,337,777.82 1,213,568,187.50
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 6,818,766.79
筹资活动现金流入小计 2,321,937,777.82 1,220,386,954.29
偿还债务支付的现金 1,035,966,528.91 788,256,579.10
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 94,417,384.42 84,177,871.81
其中：子公司支付给少数股东的股利、利
润
支付其他与筹资活动有关的现金 5,000.00
筹资活动现金流出小计 1,130,383,913.33 872,439,450.91
筹资活动产生的现金流量净额 1,191,553,864.49 347,947,503.38
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 889,061,676.73 -15,108,542.21
加：期初现金及现金等价物余额 390,304,836.44 182,938,409.98
六、期末现金及现金等价物余额 1,279,366,513.17 167,829,867.77
法定代表人：王德贤 主管会计工作负责人：汤涌泉 会计机构负责人：何加宇
24
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
母公司现金流量表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期金额 上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 1,341,327,377.18 1,419,995,963.93
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 5,986,510.04 5,725,438.75
经营活动现金流入小计 1,347,313,887.22 1,425,721,402.68
购买商品、接受劳务支付的现金 1,625,478,314.74 1,207,373,278.46
支付给职工以及为职工支付的现金 42,170,242.41 61,896,737.78
支付的各项税费 54,766,652.01 60,644,204.32
支付其他与经营活动有关的现金 56,938,597.89 49,653,411.51
经营活动现金流出小计 1,779,353,807.05 1,379,567,632.07
经营活动产生的现金流量净额 -432,039,919.83 46,153,770.61
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金 1,128,750.00 11,875,030.60
处置固定资产、无形资产和其他长期资产
57,800.00 8,575.00
收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金净
额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 1,186,550.00 11,883,605.60
购建固定资产、无形资产和其他长期资产
121,170,098.24 146,032,445.27
支付的现金
投资支付的现金
取得子公司及其他营业单位支付的现金净
额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 121,170,098.24 146,032,445.27
投资活动产生的现金流量净额 -119,983,548.24 -134,148,839.67
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 1,026,600,000.00
取得借款收到的现金 1,243,337,777.82 751,868,187.50
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 3,300,000.00
筹资活动现金流入小计 2,269,937,777.82 755,168,187.50
偿还债务支付的现金 899,966,528.91 606,576,579.10
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 88,252,596.05 72,565,115.11
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 988,219,124.96 679,141,694.21
25
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
筹资活动产生的现金流量净额 1,281,718,652.86 76,026,493.29
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 729,695,184.79 -11,968,575.77
加：期初现金及现金等价物余额 318,184,220.14 66,073,103.79
六、期末现金及现金等价物余额 1,047,879,404.93 54,104,528.02
法定代表人：王德贤 主管会计工作负责人：汤涌泉 会计机构负责人：何加宇
26
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
合并所有者权益变动表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
本期金额
归属于母公司所有者权益
项目 少数股东
实收资本 减：库 专项 一般风 所有者权益合计
资本公积 盈余公积 未分配利润 其他 权益
（或股本） 存股 储备 险准备
一、上年年末余额 535,246,185.00 902,854,737.66 80,175,859.66 424,858,427.10 -618,991.44 1,942,516,217.98
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额 535,246,185.00 902,854,737.66 80,175,859.66 424,858,427.10 -618,991.44 1,942,516,217.98
三、本期增减变动金
额（减少以“－”号 220,000,000.00 804,980,000.00 1,077,148.27 767,602.60 1,026,824,750.87
填列）
（一）净利润 33,191,919.37 767,602.60 33,959,521.97
（二）其他综合收益
上述（一）和（二）
33,191,919.37 767,602.60 33,959,521.97
小计
（三）所有者投入和
220,000,000.00 804,980,000.00 1,024,980,000.00
减少资本
1．所有者投入资本 220,000,000.00 804,980,000.00 1,024,980,000.00
2．股份支付计入所有
者权益的金额
3．其他
（四）利润分配 -32,114,771.10 -32,114,771.10
1．提取盈余公积
27
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）
-32,114,771.10 -32,114,771.10
的分配
4．其他
（五）所有者权益内
部结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（六）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（七）其他
四、本期期末余额 755,246,185.00 1,707,834,737.66 80,175,859.66 425,935,575.37 148,611.16 2,969,340,968.85
28
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
单位:元 币种:人民币
上年同期金额
归属于母公司所有者权益
项目 少数股东权
实收资本 减：库 专项 一般风 所有者权益合计
资本公积 盈余公积 未分配利润 其他 益
（或股本） 存股 储备 险准备
一、上年年末余额 483,543,011.00 748,901,000.47 61,978,758.38 290,277,106.30 18,750,430.24 1,603,450,306.39
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额 483,543,011.00 748,901,000.47 61,978,758.38 290,277,106.30 18,750,430.24 1,603,450,306.39
三、本期增减变动金
额（减少以“－”号 51,703,174.00 153,953,737.19 18,517,014.20 -6,392,703.70 217,781,221.69
填列）
（一）净利润 50,631,785.30 957,296.30 51,589,081.60
（二）其他综合收益
上述（一）和（二）
50,631,785.30 957,296.30 51,589,081.60
小计
（三）所有者投入和
51,703,174.00 153,953,737.19 205,656,911.19
减少资本
1．所有者投入资本
2．股份支付计入所有
者权益的金额
3．其他 51,703,174.00 153,953,737.19 205,656,911.19
（四）利润分配 -32,114,771.10 -7,350,000.00 -39,464,771.10
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东） -32,114,771.10 -7,350,000.00 -39,464,771.10
29
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
的分配
4．其他
（五）所有者权益内
部结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（六）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（七）其他
四、本期期末余额 535,246,185.00 902,854,737.66 61,978,758.38 308,794,120.50 12,357,726.54 1,821,231,528.08
法定代表人：王德贤 主管会计工作负责人：汤涌泉 会计机构负责人：何加宇
30
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
母公司所有者权益变动表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
本期金额
项目 实收资本 减：库 专项 一般风
资本公积 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
（或股本） 存股 储备 险准备
一、上年年末余额 535,246,185.00 902,518,048.56 80,175,859.66 383,952,893.88 1,901,892,987.10
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额 535,246,185.00 902,518,048.56 80,175,859.66 383,952,893.88 1,901,892,987.10
三、本期增减变动金额（减少以“－”号
220,000,000.00 804,980,000.00 -19,213,197.58 1,005,766,802.42
填列）
（一）净利润 12,901,573.52 12,901,573.52
（二）其他综合收益
上述（一）和（二）小计 12,901,573.52 12,901,573.52
（三）所有者投入和减少资本 220,000,000.00 804,980,000.00 1,024,980,000.00
1．所有者投入资本 220,000,000.00 804,980,000.00 1,024,980,000.00
2．股份支付计入所有者权益的金额
3．其他
（四）利润分配 -32,114,771.10 -32,114,771.10
1．提取盈余公积
2.提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配 -32,114,771.10 -32,114,771.10
4．其他
（五）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
31
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（六）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（七）其他
四、本期期末余额 755,246,185.00 1,707,498,048.56 80,175,859.66 364,739,696.30 2,907,659,789.52
32
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
单位:元 币种:人民币
上年同期金额
项目 实收资本 减：库 专项 一般风
资本公积 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
（或股本） 存股 储备 险准备
一、上年年末余额 483,543,011.00 748,564,311.37 61,978,758.38 252,293,753.44 1,546,379,834.19
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额 483,543,011.00 748,564,311.37 61,978,758.38 252,293,753.44 1,546,379,834.19
三、本期增减变动金额（减少以“－”号
51,703,174.00 153,953,737.19 17,783,266.51 223,440,177.70
填列）
（一）净利润 49,898,037.61 49,898,037.61
（二）其他综合收益
上述（一）和（二）小计 49,898,037.61 49,898,037.61
（三）所有者投入和减少资本 51,703,174.00 153,953,737.19 205,656,911.19
1．所有者投入资本
2．股份支付计入所有者权益的金额
3．其他 51,703,174.00 153,953,737.19 205,656,911.19
（四）利润分配 -32,114,771.10 -32,114,771.10
1．提取盈余公积
2.提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配 -32,114,771.10 -32,114,771.10
4．其他
（五）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
33
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
4．其他
（六）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（七）其他
四、本期期末余额 535,246,185.00 902,518,048.56 61,978,758.38 270,077,019.95 1,769,820,011.89
法定代表人：王德贤 主管会计工作负责人：汤涌泉 会计机构负责人：何加宇
34
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
(二) 公司概况
1、历史沿革
安徽山鹰纸业股份有限公司（以下简称本公司或公司）前身为马鞍山市山鹰造纸有限责任公司。1999
年 10 月，经安徽省人民政府皖府股字[1999]第 26 号批准证书批准，马鞍山市山鹰造纸有限责任公
司整体变更为安徽山鹰纸业股份有限公司，注册资本为人民币 10,050 万元，其中马鞍山山鹰纸业集
团有限公司持有 93%股份、马鞍山市轻工国有资产经营有限公司持有 5%股份、马鞍山港务管理局
持有 1%股份、马鞍山隆达电力实业总公司持有 0.8%股份、马鞍山市科技服务公司持有 0.2%股份。
经中国证券监督管理委员会证监发行字[2001]55 号文核准，公司于 2001 年 11 月 22 日向社会公众
发行人民币普通股(A 股)6,000 万股，向社会公众发行的人民币普通股(A 股)于 2001 年 12 月 18 日在
上海证券交易所挂牌交易。
经中国证券监督管理委员会证监发行字[2003]第 56 号文核准，公司于 2003 年 6 月 16 日发行可转换
公司债券人民币 25,000 万元。
经中国证券监督管理委员会证监发行字[2004]第 160 号文核准，公司于 2004 年 12 月向社会公众增
加发行人民币普通股(A 股)98,834,499 股。
经中国证券监督管理委员会证监发行字[2007]第 253 号文核准，公司于 2007 年 9 月 5 日发行可转换
公司债券人民币 47,000 万元。
经中国证券监督管理委员会证监许可〔2011〕383 号文核准，公司于 2011 年 4 月向特定投资者非公
开发行人民币普通股(A 股)股票 220,000,000 股。
截至 2011 年 06 月 30 日止，公司股本为人民币 755,246,185.00 元，具体情况见附注。
公司法定代表人为王德贤。注册地: 安徽省马鞍山市勤俭路 3 号。总部地址：安徽省马鞍山市勤俭
路 3 号。
本公司母公司是：马鞍山山鹰纸业集团有限公司
本公司最终控制人是：马鞍山市人民政府
2、所处行业
公司所属行业为造纸行业，
3、经营范围
本公司及子公司（以下简称本集团）经批准的经营范围：纸、纸板、纸箱的制造，公司生产产品出
口及公司生产、科研所需的原辅材料、机械设备、仪器仪表、零配件进口等。
4、主要产品
公司主要产品是包装纸、新闻纸和瓦楞箱板纸箱等。
5、公司在报告期间内主营业务发生变更、股权发生重大变更、发生重大并购、重组的有关说明
无上述事项发生。
(三) 公司主要会计政策、会计估计和前期差错：
1、 财务报表的编制基础：
本公司财务报表以持续经营假设为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部于 2006 年 2 月
15 日颁布的企业会计准则，并基于本附注第二部分所述的主要会计政策、会计估计而编制。
2、 遵循企业会计准则的声明：
本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成
果、股东权益变动和现金流量等有关信息。
3、 会计期间：
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本公司会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
4、 记账本位币：
本公司的记账本位币为人民币。
5、 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
（1）同一控制下的企业合并的会计处理方法
本公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方的账面价值计量。本公司取得的净资
产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发生股份面值总额）的差额，应当调整资本公积；资本
公积不足冲减的，调整留存收益。
（2）非同一控制下的企业合并的会计处理方法
本公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为
商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，首先对取得的
被购买方的各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后
合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额应当计入当期损益。
6、 合并财务报表的编制方法：
(1) （1）合并范围的确定
合并财务报表按照 2006 年 2 月颁布的《企业会计准则第 33 号--合并财务报表》执行。以控制为基
础确定合并财务报表的合并范围，合并了本公司及本公司直接或间接控制的子公司、特殊目的主体
的财务报表。控制是指本公司有权决定被投资单位的财务和经营政策，并能据以从该企业的经营活
动中获取利益。
有证据表明母公司不能控制被投资单位的，不纳入合并报表范围。
（2） 购买或出售子公司股权的处理
本公司将与购买或出售子公司股权所有权相关的风险和报酬实质上发生转移的时间确认为购买日
和出售日。对于非同一控制下企业合并取得或出售的子公司，在购买日后及出售日前的经营成果及
现金流量已适当地包括在合并利润表和合并现金流量表中；对于同一控制下企业合并取得的子公
司，自合并当期期初至合并日的经营成果和现金流量也已包括在合并利润表和合并现金流量表中，
合并财务报表的比较数也已作出了相应的调整。
购买子公司少数股权所形成的长期股权投资，公司在编制合并财务报表时，因购买少数股权新取得
的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司自购买日(或合并日)开始持续计算的净资产
份额之间的差额，调整所有者权益(资本公积)，资本公积不足冲减的，调整留存收益。
（3）当子公司的会计政策、会计期间与母公司不一致时，对子公司的财务报表进行调整。
如果子公司执行的会计政策与本公司不一致，编制合并财务报表时已按照本公司的会计政策对子公
司财务报表进行了相应的调整；对非同一控制下企业合并取得的子公司，已按照购买日该子公司可
辨认的资产、负债及或有负债的公允价值对子公司财务报表进行了相应的调整。
（4）合并方法
在编制合并财务报表时，本公司与子公司及子公司相互之间的所有重大账户及交易将予以抵销。
被合并子公司净资产属于少数股东权益的部分在合并财务报表的股东权益中单独列报。
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7、 现金及现金等价物的确定标准：
本公司之现金等价物指持有期限短（一般是指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为
已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
8、 外币业务和外币报表折算：
（1）外币交易
本公司发生的外币交易，采用交易发生日的即期汇率（通常指中国人民银行公布的当日外汇牌价的
中间价，下同）折合算成人民币记账。
在资产负债表日，对外币货币性项目，采用资产负债表日即期汇率折算，因资产负债表日即期汇率
与初始确认时或者前一资产负债表日即期汇率不同而产生的汇兑差额，计入当期损益。以历史成本
计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其记账本位币金额。以公允
价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，折算后的记账本位币金额与
原记账本位币金额的差额，作为公允价值变动处理，计入当期损益。
（2）外币财务报表的折算
① 资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除"未分
配利润"项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。
② 利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率折算。
按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，在资产负债表中所有者权益项目下单独列示。
③ 现金流量表采用现金流量发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额作为调节项目，在
现金流量表中单独列示。
9、 金融工具：
（1）金融资产和金融负债的分类
本公司按照投资目的和经济实质对拥有的金融资产分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融资产、持有至到期投资、贷款及应收款项和可供出售金融资产四大类。
按照经济实质将金融负债划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负
债两大类。
① 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债：包括交易性金融资产或金融负
债和指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债。
交易性金融资产或金融负债是指满足下列条件之一的金融资产或金融负债：
a、取得该金融资产或承担该金融负债的目的，主要是为了近期内出售或回购；
b、属于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企业近期采用短期获利
方式对该组合进行管理；
c、属于衍生工具。但是，被指定且为有效套期工具的衍生工具、属于财务担保合同的衍生工具、
与在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资挂钩并须通过交付该权益工
具结算的衍生工具除外。
指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债是指满足下列条件之一的金融
资产或金融：
a、该指定可以消除或明显减少由于该金融资产或金融负债的计量基础不同所导致的相关利得或损
失在确认或计量方面不一致的情况；
b、企业风险管理或投资策略的正式书面文件已载明，该金融资产组合、该金融负债组合、或该金
融资产和金融负债组合，以公允价值为基础进行管理、评价并向关键管理人员报告。
② 持有至到期投资：是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至
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到期的非衍生金融资产。主要包括本公司管理层有明确意图和能力持有至到期的固定利率国债、浮
动利率公司债券等。
③ 应收款项：是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。本公司应
收款项主要是指本公司销售商品或提供劳务形成的应收账款以及其他应收款。
④ 可供出售金融资产：是指初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产，以及没有划分为
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款项的金融资产。
⑤ 其他金融负债：指没有划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。
（2）金融资产和金融负债的计量
本公司金融资产或金融负债在初始确认时，按照公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金
融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
本公司对金融资产和金融负债的后续计量方法如下：
① 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，按照公允价值进行后续计量，
公允价值变动及终止确认产生的利得或损失计入当期损益。
② 持有至到期投资，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量，其终止确认、发生减值或摊
销产生的利得或损失计入当期收益。
③ 应收款项，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量，其终止确认、发生减值或摊销产生
的利得或损失计入当期收益。
④ 可供出售金融资产，按照公允价值进行后续计量，公允价值变动形成的利得或损失计入资本公
积。处置可供出售金融资产时，将取得的价款与该金融资产账面价值之间差额计入投资损益；同时，
将原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额对应处置部分的金额转出，计入投资损益。该类金
融资产减值损失及外币货币性金融资产汇兑差额计入当期损益。可供出售金融资产持有期间取得的
利息及被投资单位宣告发放的现金股利，计入投资收益。
⑤ 其他金融负债，与在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资挂钩并须
通过交付该权益工具结算的衍生金融负债按照成本进行后续计量。
不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同，以及没有指定为
以公允价值计量且其变动计入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，在初始确认后按照下
列两项金额之中的较高者进行后续计量：a、《企业会计准则第 13 号--或有事项》确定的金额；b、
初始确认金额扣除按照《企业会计准则第 14 号--收入》的原则确定的累计摊销额的余额。
其他金融负债采用实际利率法，按摊余成本进行后续计量，终止确认或摊销时产生的损益计入当期
损益。
⑥ 公允价值：是指在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。
在公平交易中，交易双方应当是持续经营企业，不打算或不需要进行清算、重大缩减经营规模，或
在不利条件下仍进行交易。存在活跃市场的金融资产或金融负债，活跃市场中的报价应当用于确定
其公允价值。不存在活跃市场的，企业应当采用估值技术确定其公允价值。
⑦ 摊余成本：金融资产或金融负债的摊余成本，是指该金融资产或金融负债的初始确认金额扣除
已偿还的本金，加上或减去采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形
成的累计摊销额，并扣除金融资产已发生的减值损失后的余额。
⑧ 实际利率法，是指按照金融资产或金融负债（含一组金融资产或金融负债）的实际利率计算其
摊余成本及各期利息收入或利息费用的方法。实际利率，是指将金融资产或金融负债在预期存续期
间或适用的更短期间内的未来现金流量，折现为该金融资产或金融负债当前账面价值所使用的利
率。在确定实际利率时，应当在考虑金融资产或金融负债所有合同条款（包括提前还款权、看涨期
权、类似期权等）的基础上预计未来现金流量，但不应当考虑未来信用损失。
（3）金融资产的转移及终止确认
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① 满足下列条件之一的金融资产，予以终止确认：
a、将收取金融资产现金流量的合同权利终止；
b、该金融资产已经转移，且该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；
c、该金融资产已经转移，但是企业既没有转移也没有保留该金融资产所有权上几乎所有的风险和
报酬，且放弃了对该金融资产的控制。
② 本公司在金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项的差额计入当期损益：
a、所转移金融资产的账面价值；
b、因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额之和。
③ 本公司的金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止
确认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计
入当期损益：
a、终止确认部分的账面价值；
b、终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的
金额之和。
④ 金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产，将所收到的对价确认为一项金融
负债。对于采用继续涉入方式的金融资产转移，企业应当按照继续涉入所转移金融资产的程度确认
一项金融资产，同时确认一项金融负债。
（4）金融资产减值测试方法及减值准备计提方法
①本公司在有以下证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备：
a、 发行方或债务人发生严重财务困难；
b、 债务人违反了合同条款，如偿付利息或本金发生违约或逾期等；
c、 债权人出于经济或法律等方面的考虑，对发生财务困难的债务人作出让步；
d、 债务人可能倒闭或进行其他财务重组；
e、 因发行方发生重大财务困难，该金融资产无法在活跃市场继续交易；
f、 无法辨认一组金融资产中的某项资产的现金流量是否已经减少，但根据公开的数据对其进行总
体评价后发现，该组金融资产自初始确认以来的预计未来现金流量确已减少且可计量；
g、 债务人经营所处的技术、市场、经济或法律环境等发生重大不利变化，使权益工具投资人可能
无法收回投资成本；
h、 权益工具投资的公允价值发生严重或非暂时性下跌；
i、 其他表明金融资产发生减值的客观证据。
②本公司在资产负债表日分别不同类别的金融资产采取不同的方法进行减值测试，并计提减值准
备：
a、持有至到期投资：在资产负债表日本公司对于持有至到期投资有客观证据表明其发生了减值的，
应当根据其账面价值与预计未来现金流量现值之间差额计算确认减值损失。
b、可供出售金融资产：在资产负债表日本公司对可供出售金融资产的减值情况进行分析，判断该
项金融资产公允价值是否持续下降。通常情况下，如果可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度
下降，在综合考虑各种相关因素后，预期这种下降趋势属于非暂时性的，可以认定该可供出售金融
资产已发生减值，确认减值损失。可供出售金融资产发生减值的，在确认减值损失时，将原直接计
入所有者权益的公允价值下降形成的累计损失一并转出，计入资产减值损失。
10、 应收款项：
(1) 单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项：
本公司于资产负债表日，将应收账款和其他应收款余额大于
单项金额重大的判断依据或金额标准
50 万元的应收款项划分为单项金额重大的应收款项
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逐项进行减值测试，有客观证据表明其发生了减值的，根据
单项金额重大并单项计提坏账准备的
其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损失，
计提方法
计提坏账准备。
(2) 按组合计提坏账准备应收款项：
确定组合的依据：
组合名称 依据
单项金额重大，单独进行减值测试未发生减值，包含在具有
组合 1 类似信用风险特征的应收款项组合中进行减值测试的应收款
项
单项金额不重大（小于 50 万元）但按信用风险特征（账龄一
组合 2
年以上）组合后该组合的风险较大的应收款项
单项金额不重大（小于 50 万元）且按信用风险特征（账龄一
组合 3
年以内）组合后该组合的风险较小的应收款项
按组合计提坏账准备的计提方法：
组合名称 计提方法
组合 1 账龄分析法
组合 2 账龄分析法
组合 3 账龄分析法
组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的：
账龄 应收账款计提比例说明 其他应收款计提比例说明
1 年以内（含 1 年） 6% 6%
1－2 年 10% 10%
2－3 年 100% 20%
3－4 年 100% 30%
4－5 年 100% 40%
5 年以上 100% 100%
(3) 单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收账款：
单项计提坏账准备的理由 客观证据表明其发生了减值
坏账准备的计提方法 单项确认减值损失
11、 存货：
(1) 存货的分类
本公司存货是指企业在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生
产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。包括原材料、库存商品、在产品等大类。对于从事
房地产开发的子公司，存货还包括房地产开发成本等。
(2) 发出存货的计价方法
加权平均法
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(3) 存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法
①存货可变现净值的确定：产成品、商品和用于出售的材料等直接用于出售的商品存货，以该存货
的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净值。需要经过加工的材料存
货，以所生产的产品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后
的金额，确定其可变现净值。为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，其可变现净值以合同价
格为基础计算。若持有存货的数量多于销售合同订购数量的，超出部分的存货的可变现净值应当以
一般销售价格为基础计算。
②存货跌价准备的计提方法
资产负债表日，公司存货按照成本与可变现净值孰低计量。当其可变现净值低于成本时，提取存货
跌价准备。本公司按照单个存货项目计提存货跌价准备。对于数量繁多、单价较低的存货，按照存
货类别计提存货跌价准备；与在同一地区生产和销售的产品系列相关、具有相同或类似最终用途或
目的，且难以与其他项目分开计量的存货，则合并计提存货跌价准备。
计提存货减值准备以后，如果以前减记存货价值的影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并
在原已计提的存货跌价准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。
(4) 存货的盘存制度
永续盘存制
(5) 低值易耗品和包装物的摊销方法
1) 低值易耗品
一次摊销法
2) 包装物
一次摊销法
12、 长期股权投资：
(1) 投资成本确定
长期股权投资包括本公司持有的能够对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的权益性投资，
或者本公司对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价
值不能可靠计量的长期股权投资。
（1)投资成本确定
本公司分别以下情况对长期股权投资进行计量：
① 合并形成的长期股权投资，按照下列规定确定其投资成本：
a、同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，公司以支付现金、转让非现金资产或承担债务方
式作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初
始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价
值之间的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。公司以发行权益性证券作为
合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资
成本。按照发行股份的面值总额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间
的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。为企业合并发生的各项直接相关费
用，包括为进行企业合并而支付的审计费用、评估费用、法律服务费用等，于发生时计入当期损益。
b、非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，合并成本为在购买日为取得对被购买方的控制
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权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。企业合并成本大于合并中
取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为合并资产负债表中的商誉。企业合并成
本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益（营业外收入）。
为企业合并发生的各项费用，包括为进行企业合并而支付的审计、法律服务、评估咨询等中介费用
以及其他相关管理费用，于发生时计入当期损益；购买方作为合并对价发行的权益性证券或债务性
证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。。
企业通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并的，应当区分个别财务报表和合并财务报表进行
相关会计处理：
（Ⅰ）在个别财务报表中，应当以购买日之前所持被购买方的股权投资的账面价值与购买日新增投
资成本之和，作为该项投资的初始投资成本；购买日之前持有的被购买方的股权涉及其他综合收益
的，应当在处置该项投资时将与其相关的其他综合收益（例如，可供出售金融资产公允价值变动计
入资本公积的部分，下同）转入当期投资收益。
（Ⅱ）在合并财务报表中，对于购买日之前持有的被购买方的股权，应当按照该股权在购买日的公
允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买
方的股权涉及其他综合收益的，与其相关的其他综合收益应当转为购买日所属当期投资收益。购买
方应当在附注中披露其在购买日之前持有的被购买方的股权在购买日的公允价值、按照公允价值重
新计量产生的相关利得或损失的金额。
② 除企业合并形成的长期股权投资以外，其他方式取得的长期股权投资，按照下列规定确定其投
资成本：
a、以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。初始投资成本
包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出，但实际支付的价款中包含的已宣
告但尚未领取的现金股利，应作为应收项目单独核算。
b、以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。
c、投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值作为初始投资成本，但合同或协
议约定价值不公允的除外。
d、通过非货币性资产交换取得的长期股权投资，如果该项交换具有商业实质且换入资产或换出资
产的公允价值能可靠计量，则以换出资产的公允价值和相关税费作为初始投资成本，换出资产的公
允价值与账面价值之间的差额计入当期损益；若非货币资产交换不同时具备上述两个条件，则按换
出资产的账面价值和相关税费作为初始投资成本。
e、以债务重组方式取得的长期股权投资，按取得的股权的公允价值作为初始投资成本，初始投资
成本与债权账面价值之间的差额计入当期损益。
(2) 后续计量及损益确认方法
对子公司的长期股权投资采用成本法核算，编制合并财务报表时按照权益法进行调整。
对被投资单位不具有共同控制或重大影响且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期
股权投资，采用的成本法核算。
对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。
a、采用成本法核算时，追加或收回投资调整长期股权投资的成本。取得被投资单位宣告发放的现
金股利或利润，除取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润
外，按照享有被投资单位宣告发放的现金股利或利润确认当期投资收益。
b、采用权益法核算时，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益的份额，确认投资损益并
调整长期股权投资的账面价值。
当期投资损益为按应享有或应分担的被投资单位当年实现的净利润或发生的净亏损的份额。在确认
应享有或应分担被投资单位的净利润或净亏损时，在被投资单位账面净利润的基础上，对被投资单
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位采用的与本公司不一致的会计政策、以本公司取得投资时被投资单位固定资产及无形资产的公允
价值为基础计提的折旧额或摊销额，以及以本公司取得投资时有关资产的公允价值为基础计算确定
的资产减值准备金额等对被投资单位净利润的影响进行调整，并且将本公司与联营企业及合营企业
之间发生的内部交易损益予以抵销，在此基础上确认投资损益。本公司与被投资单位发生的内部交
易损失，按照《企业会计准则第 8 号--资产减值》等规定属于资产减值损失的则全额确认。
在确认应分担的被投资单位发生的净亏损时，以长期股权投资及其他实质上构成对被投资单位净投
资的长期权益减记至零为限（投资企业负有承担额外损失义务的除外）；如果被投资单位以后各期
实现盈利的，在收益分享额超过未确认的亏损分担额以后，按超过未确认的亏损分担额的金额，依
次恢复长期权益、长期股权投资的账面价值。
对于首次执行日之前已经持有的对联营企业和合营企业的长期股权投资，如存在与该投资相关的股
权投资借方差额，按原剩余期限直线法摊销，摊销金额计入当期损益。
(3) 确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的依据
①存在以下一种或几种情况时，确定对被投资单位具有共同控制：A.任何一个合营方均不能单独控
制合营企业的生产经营活动。B.涉及合营企业基本经营活动的决策需要各合营方一致同意。C.各合
营方可能通过合同或协议的形式任命其中的一个合营方对合营企业的日常活动进行管理,但其必须
在各合营方已经一致同意的财务和经营政策范围内行使管理权。当被投资单位处于法定重组或破产
中，或者在向投资方转移资金的能力受到严格的长期限制情况下经营时，通常投资方对被投资单位
可能无法实施共同控制。但如果能够证明存在共同控制，合营各方仍应当按照长期股权投资准则的
规定采用权益法核算。
②存在以下一种或几种情况时，确定对被投资单位具有重大影响：A.在被投资单位的董事会或类似
权力机构中派有代表。B.参与被投资单位的政策制定过程,包括股利分配政策等的制定。C.与被投资
单位之间发生重要交易。D.向被投资单位派出管理人员。E.向被投资单位提供关键技术资料。
(4) 减值测试方法及减值准备计提方法
本公司在资产负债表日对长期股权投资进行逐项检查，根据被投资单位经营政策、法律环境、市场
需求、行业及盈利能力等的各种变化判断长期股权投资是否存在减值迹象。当长期股权投资可收回
金额低于账面价值时，将可收回金额低于长期股权投资账面价值的差额作为长期股权投资减值准备
予以计提。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
13、 投资性房地产：
投资性房地产指为赚取租金和/或为资本增值而持有的房地产，包括已出租或准备增值后转让的土地
使用权、已出租的建筑物。
（1）采用成本模式计量的投资性房地产的折旧或摊销方法
本公司采用成本模式对所有投资性房地产进行后续计量，按其预计使用寿命及净残值率对建筑物和
土地使用权计提折旧或摊销。投资性房地产的预计使用寿命、净残值率及年折旧(摊销)率列示如下：
投资性房地产类别 预计残值率(%) 预计使用寿命 年折旧（摊销）率(%)
房屋、建筑物 3 30-45 年 2.16-3.23
（2）采用成本模式计量的投资性房地产减值准备计提依据
资产负债表日按投资性房产的成本与可收回金额孰低计价，可收回金额低于成本的，按两者的差额
计提减值准备。如果已经计提减值准备的投资性房地产的价值又得以恢复，前期已计提的减值准备
不得转回。
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安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
14、 固定资产：
(1) 固定资产确认条件、计价和折旧方法：
固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一年，单位价值较
高的有形资产。
固定资产以取得时的实际成本入账，并从其达到预定可使用状态的次月起，采用直线法(年限平均法)
提取折旧。
(2) 各类固定资产的折旧方法：
类别 折旧年限（年） 残值率（%） 年折旧率（%）
房屋及建筑物 30-45 年 3 2.16-3.23
机器设备 8-14 年 3 6.93-12.13
运输设备 6-12 年 3 8.08-16.17
办公设备及其他 6-14 年 3 6.93-16.17
(3) 固定资产的减值测试方法、减值准备计提方法
本公司在资产负债表日对各项固定资产进行判断，当存在减值迹象，估计可收回金额低于其账面价
值时，账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相
应的资产减值准备。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。当存在下列迹象的，表明
固定资产资产可能发生了减值：
① 资产的市价当期大幅度下跌，其跌幅明显高于因时间的推移或者正常使用而预计的下跌；
② 企业经营所处的经济、技术或法律等环境以及资产所处的市场在当期或将在近期发生重大变化，
从而对企业产生不利影响；
③ 市场利率或者其他市场投资回报率在当期已经提高，从而影响企业用来计算资产预计未来现金
流量现值的折现率，导致资产可收回金额大幅度降低；
④ 有证据表明资产已经陈旧过时或其实体已经损坏；
⑤ 资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置；
⑥ 企业内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期，如：资产所创造的净现金
流量或者实现的营业利润（或者损失）远远低于预计金额等；
⑦ 其他表明资产可能已经发生减值的迹象。
(4) 融资租入固定资产的认定依据、计价方法
本公司在租入的固定资产实质上转移了与资产有关的全部风险和报酬时确认该项固定资产的租赁
为融资租赁。融资租赁取得的固定资产的成本，按租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付款额
现值两者中较低者确定。融资租入的固定资产采用与自有固定资产相一致的折旧政策计提租赁资产
折旧。能够合理确定租赁期届满时将会取得租赁资产所有权的，在租赁资产使用年限内计提折旧；
无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资产使用寿命两者中较短
的期间内计提折旧。
15、 在建工程：
（1）在建工程的分类
本公司在建工程以立项项目进行分类。
（2）在建工程结转为固定资产的标准和时点
在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使用状态但尚未办
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理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但
不再调整原已计提的折旧。
（3）在建工程减值测试方法、减值准备计提方法
本公司于资产负债表日对在建工程进行全面检查，如果有证据表明在建工程已经发生了减值，估计
可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计
入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
存在下列一项或若干项情况的，应当对在建工程进行减值测试：
① 长期停建并且预计在未来 3 年内不会重新开工的在建工程；
② 所建项目无论在性能上，还是在技术上已经落后，并且给企业带来的经济利益具有很大的不确
定性；
③ 其他足以证明在建工程已经发生减值的情形
16、 借款费用：
（1）借款费用资本化的确认原则和资本化期间
本公司发生的可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或生产的借款费用在同时满足下列条件
时予以资本化计入相关资产成本：
①资产支出已经发生；
②借款费用已经发生；
③为使资产达到预定可使用状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
其他的借款利息、折价或溢价和汇兑差额，计入发生当期的损益。
符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，且中断时间连续超过 3 个月的，暂
停借款费用的资本化。
当购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，停止其借款费用的资本
化；以后发生的借款费用于发生当期确认为费用。
（2）借款费用资本化金额的计算方法
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，应当以专门借款当期实际发生的利息费
用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或者进行暂时性投资取得的投资收益后的
金额，确定为专门借款利息费用的资本化金额。
购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，一般借款应予资本化的利息金额按累计资
产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率计算。
17、 无形资产：
（1）无形资产的计价方法
无形资产按成本进行初始计量。
（2）无形资产使用寿命及摊销
根据无形资产的合同性权利或其他法定权利、同行业情况、历史经验、相关专家论证等综合因素判
断，能合理确定无形资产为公司带来经济利益期限的，作为使用寿命有限的无形资产；无法合理确
定无形资产为公司带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产。
①对使用寿命有限的无形资产，估计其使用寿命时通常考虑以下因素：①运用该资产生产的产品通
常的寿命周期、可获得的类似资产使用寿命的信息；②技术、工艺等方面的现阶段情况及对未来发
展趋势的估计；③以该资产生产的产品或提供劳务的市场需求情况；④现在或潜在的竞争者预期采
取的行动；⑤为维持该资产带来经济利益能力的预期维护支出，以及公司预计支付有关支出的能力；
⑥对该资产控制期限的相关法律规定或类似限制，如特许使用期、租赁期等；⑦与公司持有其他资
产使用寿命的关联性等。
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②使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实现方式系
统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。
（3）寿命不确定的无形资产的减值测试方法及减值准备计提方法
① 公司在每年年度终了对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核，如果重新复核后仍为
不确定的，应当在资产负债表日进行减值测试。当无形资产的可收回金额低于其账面价值时，将资
产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相无
形资产减值准备。无形资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。存在下列一项或多项以
下情况的，对无形资产进行减值测试：
A.该无形资产已被其他新技术等所替代，使其为企业创造经济利益的能力受到重大不利影响；
B.该无形资产的市价在当期大幅下跌，并在剩余年限内可能不会回升；
C.其他足以表明该无形资产的账面价值已超过可收回金额的情况。
（4）划分内部研究开发项目的研究阶段和开发阶段具体标准
内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段的支出，
同时满足下列条件的，确认为无形资产：①完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可
行性；②具有完成该无形资产并使用或出售的意图；③无形资产产生经济利益的方式，包括能够证
明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，可证
明其有用性；④有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使
用或出售该无形资产；⑤归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
18、 长期待摊费用：
本公司长期待摊费用是指已经发生但应由本年和以后各期负担的分摊期限在 1 年以上的各项费用。
长期待摊费用按实际支出入账，在项目受益期内平均摊销。
19、 预计负债：
（1） 预计负债的确认标准
当与对外担保、未决诉讼或仲裁、产品质量保证、裁员计划、亏损合同、重组义务、固定资产弃置
义务等或有事项相关的义务同时符合以下条件，则将其确认为负债：
① 该义务是公司承担的现时义务；
② 该义务的履行很可能导致经济利益流出公司；
③ 该义务的金额能够可靠地计量。
公司的亏损合同和承担的重组义务符合上述条件的，确认为预计负债。
（2） 预计负债的计量
预计负债按照履行相关现时义务可能导致经济利益流出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与
或有事项相关的风险、不确定性及货币时间价值等因素。货币时间价值影响重大的，通过对相关未
来现金流出进行折现后确定最佳估计数。于资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核，并对账
面价值进行调整以反映当前最佳估计数。因时间推移导致的预计负债账面价值的增加金额，确认为
利息费用。
（3）最佳估计数的确定方法
如果所需支出存在一个金额范围，则最佳估计数按该范围的上、下限金额的平均数确定；如果所需
支出不存在一个金额范围，则按如下方法确定：
① 或有事项涉及单个项目时，最佳估计数按最可能发生的金额确定；
② 或有事项涉及多个项目时，最佳估计数按各种可能发生额及其发生概率计算确定。清偿确认的
负债所需支出全部或部分预期由第三方或其他方补偿的，则补偿金额在基本确定能收到时，作为资
产单独确认。确认的补偿金额不超过所确认负债的账面价值
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20、可转换公司债券
公司发行的同时包含负债和转换选择权成分的可转换债券，初始确认时进行分拆，分别予以确认。
其中，以固定金额的现金或其他金融资产换取固定数量的自身权益工具结算的转换选择权，作为权
益进行核算。
初始确认时，负债部分的公允价值按类似不具有转换选择权债券的现行市场价格确定。可转换债券
的整体发行价格扣除负债部分的公允价值的差额，作为债券持有人将债券转换为权益工具的转换选
择权的价值，计入"资本公积-其他资本公积(股份转换权)"。
初始确认后，可转换债券的负债部分采用实际利率法按摊余成本计量。计入"资本公积-其他资本公
积(股份转换权)"的权益部分价值在债券持有人行使可转换权时，转入"资本公积-股本溢价"。可转换
债券转换时或转换选择权到期时不确认利得或损失。
21、 股份支付及权益工具：
(1) 股份支付的种类：
本公司的股份支付分为以现金结算的股份支付和以权益结算的股份支付。
①以现金结算的股份支付
以现金结算的股份支付，按照本公司承担的以股份或其他权益工具为基础计算确定的负债的公允价
值计量。
授予后立即可行权的以现金结算的股份支付，在授予日以本公司承担负债的公允价值计入相关成本
或费用，相应增加负债。
存在等待期的以现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日以对可行权情况的最佳估计
为基础，按本公司承担负债的公允价值金额，将当期取得的服务计入成本或费用和相应的负债。
②以权益工具结算的股份支付
以权益结算的股份支付，以授予职工权益工具的公允价值计量。
授予后立即可行权的以权益结算的股份支付，在授予日以权益工具的公允价值计入相关成本或费
用，相应增加资本公积。
存在等待期的以权益结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量
的最佳估计为基础，按权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入成本或费用和资本公积。
(2) 权益工具公允价值的确定方法：
① 对于授予职工的股份，其公允价值按公司股份的市场价格计量，同时考虑授予股份所依据的条
款和条件（不包括市场条件之外的可行权条件）进行调整。
②对于授予职工的股票期权，在许多情况下难以获得其市场价格。如果不存在条款和条件相似的交
易期权，公司选择适用的期权定价模型估计所授予的期权的公允价值。
(3) 确认可行权权益工具最佳估计的依据：
在等待期内每个资产负债表日，公司根据最新取得的可行权职工人数变动等后续信息作出最佳估
计，修正预计可行权的权益工具数量，以作出可行权权益工具的最佳估计。
(4) 实施、修改、终止股份支付计划的相关会计处理：
① 授予后立即可行权的以现金结算的股份支付，在授予日以本公司承担负债的公允价值计入相关
成本或费用，相应增加负债。并在结算前的每个资产负债表日和结算日对负债的公允价值重新计量，
将其变动计入损益。
② 完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权的以现金结算的股份支付，在等待期内
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的每个资产负债表日以对可行权情况的最佳估计为基础，按本公司承担负债的公允价值金额，将当
期取得的服务计入成本或费用和相应的负债。
③ 授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在授予日以权益工具的公允价值
计入相关成本或费用，相应增加资本公积。
完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权换取职工服务的以权益结算的股份支付，在
等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按权益工具授予日的
公允价值，将当期取得的服务计入成本或费用和资本公积。
如果修改增加了所授予的权益工具的公允价值，公司按照权益工具公允价值的增加相应地确认取得
服务的增加；如果修改增加了所授予的权益工具的数量，公司将增加的权益工具的公允价值相应地
确认为取得服务的增加；如果公司按照有利于职工的方式修改可行权条件，公司在处理可行权条件
时，考虑修改后的可行权条件。
如果修改减少了授予的权益工具的公允价值，公司继续以权益工具在授予日的公允价值为基础，确
认取得服务的金额，而不考虑权益工具公允价值的减少；如果修改减少了授予的权益工具的数量，
公司将减少部分作为已授予的权益工具的取消来进行处理；如果以不利于职工的方式修改了可行权
条件，在处理可行权条件时，不考虑修改后的可行权条件。
如果公司在等待期内取消了所授予的权益工具或结算了所授予的权益工具（因未满足可行权条件而
被取消的除外，则将取消或结算作为加速可行权处理，立即确认原本在剩余等待期内确认的金额。
22、 收入：
收入确认原则和计量方法：
（1）商品销售收入
本公司商品销售收入同时满足下列条件时才能予以确认：
① 本公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；
② 本公司既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；
③ 收入的金额能够可靠地计量；
④ 相关的经济利益很可能流入企业；
⑤ 相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量。
（2）建造合同收入
① 当建造合同的结果可以可靠地估计时，与其相关的合同收入和合同费用在资产负债表日按完工
百分比法予以确认。完工百分比法，是指根据合同完工进度确认合同收入和合同费用的方法。合同
完工程度按照累计实际发生的合同费用占合同预计总成本的比例确定。
固定造价合同的结果能够可靠估计，是指同时满足下列条件：
a、合同总收入能够可靠地计量；
b、与合同相关的经济利益很可能流入企业；
c、实际发生的合同成本能够清楚地区分和可靠地计量；
d、合同完工进度和为完成合同尚需发生的成本能够可靠地确定。
成本加成合同的结果能够可靠估计，是指同时满足下列条件：
a、与合同相关的经济利益很可能流入企业；
b、实际发生的合同成本能够清楚地区分和可靠地计量。
在资产负债表日，按照合同总收入乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认收入后的金额，确认
为当期合同收入；同时，按照合同预计总成本乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认费用后的
金额，确认为当期合同费用。因合同工程变更而产生的收入、索赔及奖励会在与客户达成协议时记
入合同收入。
② 建造合同的结果不能可靠估计的，分别下列情况处理：
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a、合同成本能够收回的，合同收入根据能够收回的实际合同成本予以确认，合同成本在其发生的
当期确认为合同费用。
b、合同成本不可能收回的，在发生时立即确认为合同费用，不确认合同收入。
③ 如果合同总成本很可能超过合同总收入，则预期损失立即确认为费用。
（3）提供劳务
① 本公司在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，采用完工百分比法确认提供劳务
收入。完工百分比法，是指按照提供劳务交易的完工进度确认收入与费用的方法。
提供劳务交易的结果能够可靠估计，是指同时满足下列条件：
a、收入的金额能够可靠地计量；
b、相关的经济利益很可能流入企业；
c、交易的完工进度能够可靠地确定；
d、交易中已发生和将发生的成本能够可靠地计量。
② 提供劳务交易的结果在资产负债表日不能够可靠估计的，分别下列情况处理：
a、已经发生的劳务成本预计能够得到补偿，按已经发生的劳务成本金额确认提供劳务收入，并按
相同金额结转劳务成本；
b、已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿，将已经发生的劳务成本计入当期损益不确认劳务收
入。
（4）让渡资产使用权
让渡资产使用权收入包括利息收入、使用费收入等，在同时满足以下条件时予以确认：
① 与交易相关的经济利益能够流入企业公司；
② 收入的金额能够可靠地计量。
利息收入金额，按照他人使用本企业货币资金的时间和实际利率计算确定。
使用费收入金额，按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。
23、 政府补助：
（1）政府补助的确认条件
① 企业能够满足政府补助所附条件；
② 企业能够收到政府补助。
（2）政府补助的类型及会计处理方法
② 与资产相关的政府补助，公司取得时确认为递延收益，自相关资产达到预定可使用状态时，在
该资产使用寿命内平均分配，分次计入以后各期的损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、
报废或发生毁损的，将尚未分配的递延收益余额一次性转入资产处置当期的损益。
②与收益相关的政府补助，用于补偿公司以后期间的相关费用或损失的，取得时确认为递延收益，
在确认相关费用的期间计入当期损益；用于补偿公司已发生的相关费用或损失的，取得时直接计入
当期损益。
（3）政府补助的计量
政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价
值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。
（4）已确认的政府补助需要返还的，分别下列情况处理：
①存在相关递延收益的，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益。
②不存在相关递延收益的，直接计入当期损益。
24、 递延所得税资产/递延所得税负债：
本公司采用资产负债表债务法对企业所得税进行核算。
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本公司根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额，按照预期收回该资产或清偿该负债期
间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。
（1）递延所得税资产的确认依据
① 本公司以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时性差
异产生的递延所得税资产。但是同时具有下列特征的交易中因资产或负债的初始确认所产生的递延
所得税资产不予确认：
a、该项交易不是企业合并；
b、交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)。
② 本公司对与子公司、联营公司及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列条件的，
确认相应的递延所得税资产：
a、暂时性差异在可预见的未来很可能转回；
b、未来很可能获得用来抵扣暂时性差异的应纳税所得额。
③ 本公司对于能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，以很可能获得用来抵扣可抵扣亏损和
税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。
（2）递延所得税负债的确认
除下列情况产生的递延所得税负债以外，本公司确认所有应纳税暂时性差异产生的递延所得税负
债：
① 商誉的初始确认；
② 同时满足具有下列特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：
a、该项交易不是企业合并；
b、交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)。
③ 本公司对与子公司、联营公司及合营企业投资产生相关的应纳税暂时性差异，同时满足下列条
件的：
a、投资企业能够控制暂时性差异的转回的时间；
b、该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。
（3）资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足够
的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获
得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。
25、 经营租赁、融资租赁：
（1）经营租赁
①本公司作为经营租赁承租人时，将经营租赁的租金支出，在租赁期内各个期间按照直线法或根据
租赁资产的使用量计入当期损益。作为承租人发生的初始直接费用，计入管理费用，或有租金于发
生时确认为当期费用。出租人提供免租期的，本公司将租金总额在不扣除免租期的整个租赁期内，
按直线法或其他合理的方法进行分摊，免租期内确认租金费用及相应的负债。出租人承担了承租人
某些费用的，本公司按该费用从租金费用总额中扣除后的租金费用余额在租赁期内进行分摊。
②本公司作为经营租赁出租人时，采用直线法将收到的租金在租赁期内确认为收益。初始直接费用，
计入当期损益。金额较大的予以资本化，在整个经营租赁期内按照与确认租金收入相同的基础分期
计入当期损益。如协议约定或有租金的在实际发生时计入当期收益。出租人提供免租期的，出租人
将租金总额在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法或其他合理的方法进行分配，免租期内出租
人也确认租金收入。承担了承租人某些费用的，本公司按该费用自租金收入总额中扣除后的租金收
入余额在租赁期内进行分配。
（2）融资租赁
①本公司作为融资租赁承租人时，在租赁期开始日，将租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付
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款额现值两者中较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，
其差额作为未确认融资费用。在租赁期内各个期间采用实际利率法进行分摊，确认为当期融资费用，
计入财务费用。发生的初始直接费用，应当计入租入资产价值。
在计提融资租赁资产折旧时，本公司采用与自有应折旧资产相一致的折旧政策，折旧期间以租赁合
同而定。如果能够合理确定租赁期届满时本公司将会取得租赁资产所有权，以租赁期开始日租赁资
产的寿命作为折旧期间；如果无法合理确定租赁期届满后本公司是否能够取得租赁资产的所有权，
以租赁期与租赁资产寿命两者中较短者作为折旧期间。
②本公司作为融资租赁出租人时，于租赁期开始日将租赁开始日最低租赁应收款额与初始直接费用
之和作为应收融资租赁款的入账价值，计入资产负债表的长期应收款，同时记录未担保余值；将最
低租赁应收款额、初始直接费用及未担保余值之和与其现值之和的差额作为未实现融资收益，在租
赁期内各个期间采用实际利率法确认为租赁收入，计入租赁收入/业务业务收入。
26、 持有待售资产：
（1）持有待售资产的确认标准
本公司将同时满足下列条件的非流动资产划分为持有待售：
①公司已经就处置该非流动资产作出决议；
②公司已经与受让方签订了不可撤销的转让协议；三是该项转让将在一年内完成。
（2）会计处理方法
对于持有待售的固定资产，公司将调整该项固定资产的预计净残值，使该项固定资产的预计净残值
能够反映其公允价值减去处置费用后的金额，但不得超过符合持有待售条件时该项固定资产的原账
面价值，原账面价值高于调整后预计净残值的差额，应作为资产减值损失计入当期损益。
某项资产或处置组被划归为持有待售，但后来不再满足持有待售的固定资产的确认条件，公司将停
止将其划归为持有待售，并按照下列两项金额中较低者计量：
①该资产或处置组被划归为持有待售之前的账面价值，按照其假定在没有被划归为持有待售的情况
下原应确认的折旧、摊销或减值进行调整后的金额；
②决定不再出售之日的再收回金额。
27、 主要会计政策、会计估计的变更
(1) 会计政策变更
无
(2) 会计估计变更
无
28、 前期会计差错更正
(1) 追溯重述法
无
(2) 未来适用法
无
(四) 税项：
1、 主要税种及税率
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税种 计税依据 税率
增值税 产品、原材料销售收入 17%
营业税 应税营业收入 5% 5%
城市维护建设税 应缴纳流转税额 5%、7% 5%、7%
企业所得税 应纳税所得额 15%、25%
教育费附加 应缴纳流转税额 4%、5%
2、 税收优惠及批文
（1）增值税
根据财政部、国家税务总局财税[2008]第 157 号文《财政部 国家税务总局关于再生资源增值税政策
的通知》的规定，自 2009 年 1 月 1 日起，取消"废旧物资回收经营单位销售其收购的废旧物资免征
增值税"的政策。在 2010 年底以前，对符合条件的增值税一般纳税人销售再生资源缴纳的增值税实
行先征后退政策。对符合退税条件的纳税人 2009 年销售再生资源实现的增值税，按 70%的比例退
回给纳税人；对其 2010 年销售再生资源实现的增值税，按 50%的比例退回给纳税人。
子公司马鞍山市天福纸箱纸品有限公司、扬州山鹰纸业包装有限公司均为福利企业，根据财税
[2007]92 号文《财政部 国家税务总局关于促进残疾人就业税收优惠政策的通知》规定，对安置残
疾人单位的增值税实行由税务机关按单位实际安置残疾人的人数，限额即征即退增值税或减征营业
税的办法。
（2）企业所得税
①2008 年 11 月 19 日安徽山鹰纸业股份有限公司被安徽省科学技术厅、安徽省财政厅、安徽省国家
税务局、安徽省地方税务局认定为高新技术企业，自 2008 年度起适用 15%的所得税率，有效期三
年。
②子公司扬州山鹰纸业包装有限公司为福利企业，根据财税[2007]92 号《财政部 国家税务总局关
于促进残疾人就业税收优惠政策的通知》规定；对于安置残疾人的企业单位支付给残疾人的实际工
资可在企业所得税前据实扣除，并可按支付给残疾人实际工资的 100%加计扣除。对单位按照该通
知规定取得的增值税退税或营业税减税收入，免征企业所得税
③根据财政部，国家税务总局财税字[1999]290 号《技术改造国产设备投资抵免企业所得税暂行办
法》规定，经扬州市邗江地方税务局扬邗地税批字[2008]第 1 号《技术改造国产设备投资准予抵免
企业所得税通知书》批准，扬州山鹰纸业包装有限公司的国产瓦楞纸生产线可抵免所得税的国产设
备投资额为 8,587,124.00 元，其 40%可抵免所得税额，计 3,434,849.60 元，自 2006 年度开始抵免，
截止时间为自设备购置年度起 5 年内。2010 年为该公司享受该抵免政策的第五年，剩余抵免额度为
人民币 0.00 元。
根据财政部，国家税务总局财税字[1999]290 号《技术改造国产设备投资抵免企业所得税暂行办法》
规定，经马鞍山市地方税务局马地税函[2007]第 123 号《技术改造国产设备投资准予抵免企业所得
税通知书》批准，本公司的年产 30 万吨纸板技术改造项目可抵免所得税的国产设备投资额为
145,035,702.89 元，其 40%可抵免所得税额，计 58,014,281.20 元，自 2007 年度开始抵免，截止时间
为自设备购置年度起 5 年内。2010 年为该公司享受该抵免政策的第四年，剩余抵免额度为人民币
50,535,258.06 元。
④2009 年 11 月 11 日子公司马鞍山山鹰纸箱纸品有限公司被安徽省科学技术厅、安徽省财政厅、安
徽省国家税务局、安徽省地方税务局认定为高新技术企业，自 2009 年度起适用 15%的所得税率，
有效期三年。
(五) 企业合并及合并财务报表
52
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
1、 子公司情况
(1) 通过设立或投资等方式取得的子公司
单位:元 币种:人民币
子公司全称 子公司类型 注册地 业务性质 注册资本 经营范围
马鞍山市蓝天废旧物
控股子公司 马鞍山市 贸易企业 2,440,000.00 购销造纸原料、辅助
资回收有限公司
马鞍山市天福纸箱纸
全资子公司 马鞍山市 工业企业 135,000,000.00 生产销售纸制品、纸
品有限公司
马鞍山山鹰纸箱纸品
全资子公司 当涂县 工业企业 60,000,000.00 瓦楞原纸、纸箱、
有限公司
扬州山鹰纸业包装有
全资子公司 扬州市 工业企业 70,000,000.00 生产销售包装制品、
限公司
常州山鹰纸业纸品有
全资子公司 常州市 工业企业 15,000,000.00 瓦楞原纸、纸箱、纸制品
限公司
苏州山鹰纸业纸品有
全资子公司 苏州市 工业企业 60,000,000.00 生产纸制品、纸箱商标印刷
限公司
杭州山鹰纸业纸品有 瓦楞纸箱板销售箱纸板、纱
全资子公司 杭州市 工业企业 55,000,000.00
限公司 管纸生产销售
嘉善山鹰纸业纸品有
全资子公司 嘉善县 工业企业 60,000,000.00 纸制品生产销售
限公司
实质上构成对子
持股比 表决权 是否合
子公司全称 期末实际出资额 公司净投资的其 少数股东权益
例(%) 比例(%) 并报表
他项目余额
马 鞍 山 市 蓝天废 旧 物
2,318,000.00 95 95 是 148,611.16
资回收有限公司
马 鞍 山 市 天福纸 箱 纸
135,000,000.00 100 100 是
品有限公司
马 鞍 山 山 鹰纸箱 纸 品
60,000,000.00 100 100 是
有限公司
扬 州 山 鹰 纸业包 装 有
70,000,000.00 100 100 是
限公司
常 州 山 鹰 纸业纸 品 有
15,000,000.00 100 100 是
限公司
苏 州 山 鹰 纸业纸 品 有
60,000,000.00 100 100 是
限公司
杭 州 山 鹰 纸业纸 品 有
55,000,000.00 100 100 是
限公司
嘉 善 山 鹰 纸业纸 品 有
60,000,000.00 100 100 是
限公司
53
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
(六) 合并财务报表项目注释
1、 货币资金
单位：元
期末数 期初数
项目
外币金额 折算率 人民币金额 外币金额 折算率 人民币金额
现金： / / 693,412.34 / / 380,159.31
人民币 / / 693,412.34 / / 380,159.31
银行存款： / / 789,633,855.52 / / 164,685,826.44
人民币 / / 597,844,017.60 / / 160,014,773.82
美元 29,600,635.15 6.4716 191,563,470.44 705,066.27 6.6227 4,669,442.00
欧元 24,181.46 9.3612 226,367.48 182.89 8.8065 1,610.62
其他货币资
/ / 536,039,245.31 / / 344,093,509.14
金：
人民币 / / 536,034,168.64 / / 344,088,735.75
欧元 542.31 9.3612 5,076.67 542.03 8.8065 4,773.39
合计 / / 1,326,366,513.17 / / 509,159,494.89
（1）期末其他货币资金中 323,284,068.33 元，为票据保证金。
（2）公司上述货币资金除三个月以上到期票据保证金存在使用受限情况外，其他不存在使用受限、
存放境外、有潜在回收风险的情况。
2、 应收票据：
(1) 应收票据分类
单位：元 币种：人民币
种类 期末数 期初数
银行承兑汇票 738,446,079.16 458,314,874.05
商业承兑汇票 200,000.00 23,350,000.00
合计 738,646,079.16 481,664,874.05
(2) 因出票人无力履约而将票据转为应收账款的票据，以及期末公司已经背书给他方但尚未到期的
票据情况
单位：元 币种：人民币
出票单位 出票日期 到期日 金额 备注
公司已经背书给其他方但尚未到期的票据
到期区间为 2011 年 7 月 1 日-2011 年
银行承兑汇票 642,888,768.59
12 月 31 日
合计 / / 642,888,768.59 /
54
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
3、 应收账款:
(1) 应收账款按种类披露：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
(%) (%) (%) (%)
按组合计提坏账准备的应收账款：
1.单项金额重大，
单独进行减值测
试未发生减值，包
含在具有类似信
533,249,968.58 80.25 37,677,657.41 64.10 342,585,880.63 77.65 25,046,455.04 55.93
用风险特征的应
收款项组合中进
行减值测试的应
收款项
2.单项金额不重大
（小于 50 万元）
但按信用风险特
征（账龄一年以 17,338,278.18 2.61 14,565,016.36 24.78 16,752,614.01 3.80 15,035,245.36 33.58
上）组合后该组合
的风险较大的应
收款项
3.单项金额不重大
（小于 50 万元）
且按信用风险特
征（账龄一年以 113,895,967.74 17.14 6,537,878.08 11.12 81,843,172.53 18.55 4,697,127.40 10.49
内）组合后该组合
的风险较较小的
应收款项
组合小计 664,484,214.50 100.00 58,780,551.85 100.00 441,181,667.17 100.00 44,778,827.80 100.00
合计 664,484,214.50 / 58,780,551.85 / 441,181,667.17 / 44,778,827.80 /
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账龄 账面余额 账面余额
坏账准备 坏账准备
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内
640,900,280.87 96.45 38,118,755.94 375,004,276.19 85.00 24,172,858.35
小计
1至2年 5,229,942.64 0.79 2,307,804.92 48,637,030.28 11.02 3,068,524.16
2至3年 3,061,339.24 0.46 3,061,339.24 2,055,048.04 0.47 2,052,132.63
55
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
3至4年 1,117,071.06 0.17 1,117,071.06 1,013,758.28 0.23 1,013,758.28
4至5年 988,840.22 0.15 988,840.22 1,260,574.24 0.29 1,260,574.24
5 年以上 13,186,740.47 1.98 13,186,740.47 13,210,980.14 2.99 13,210,980.14
合计 664,484,214.50 100.00 58,780,551.85 441,181,667.17 100.00 44,778,827.80
(2) 本报告期应收账款中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
本报告期应收账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位的欠款。
(3) 应收账款金额前五名单位情况
单位：元 币种：人民币
与本公 占应收账款总额
单位名称 金额 年限
司关系 的比例（％）
马鞍山同辉纸制品股份有限公司 客户 11,488,001.19 1 年以内 1.73
新华日报社 客户 10,363,148.74 1 年以内 1.56
蒙牛乳业(马鞍山)有限公司 客户 9,314,291.44 1 年以内 1.40
宁波金鼎包装有限公司 客户 8,432,338.76 1 年以内 1.27
江苏盛虹化纤有限公司 客户 7,876,429.79 1 年以内 1.19
合计 / 47,474,209.92 / 7.15
(4) 应收关联方账款情况
单位：元 币种：人民币
占应收账款总
单位名称 与本公司关系 金额
额的比例（％）
马鞍山同辉纸制品股份有限公司 公司最大股东之关联公司 11,488,001.19 1.73
合计 / 11,488,001.19 1.73
4、 其他应收款：
(1) 其他应收款按种类披露：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
(%) (%) (%) (%)
按组合计提坏账准备的其他应收账款：
1.单项金额重大，
单独进行减值测
试未发生减值，包
含在具有类似信 2,602,540.52 25.03 132,306.76 10.22 2,297,658.41 21.97
用风险特征的应
收款项组合中进
行减值测试的其
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他应收款
2.单项金额不重大
（小于 50 万元）
但按信用风险特
征（账龄一年以 2,545,671.76 24.49 308,503.85 23.83 2,544,289.13 24.33 847,578.49 74.96
上）组合后该组合
的风险较大的其
他应收款
3.单项金额不重大
（小于 50 万元）
且按信用风险特
征（账龄一年以 5,248,532.79 50.48 853,838.55 65.95 5,616,043.56 53.70 283,193.39 25.04
内）组合后该组合
的风险较较小的
其他应收款
组合小计 10,396,745.07 100.00 1,294,649.16 100.00 10,457,991.10 100.00 1,130,771.88 100.00
合计 10,396,745.07 / 1,294,649.16 / 10,457,991.10 / 1,130,771.88 /
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收账款：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账龄 账面余额 账面余额
坏账准备 坏账准备
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内
6,391,874.45 61.48 229,513.60 6,246,162.21 59.73 264,454.73
小计
1至2年 1,934,482.73 18.61 193,448.27 1,274,755.02 12.19 127,475.50
2至3年 933,825.33 8.98 186,765.07 2,020,272.02 19.32 41,473.89
3至4年 505,226.81 4.86 151,568.04 188,641.54 1.80 56,307.63
4至5年 163,302.61 1.57 65,321.04 145,166.96 1.39 58,066.78
5 年以上 468,033.14 4.50 468,033.14 582,993.35 5.57 582,993.35
合计 10,396,745.07 100.00 1,294,649.16 10,457,991.10 100.00 1,130,771.88
(2) 本报告期其他应收款中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
本报告期其他应收账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位的欠款。
(3) 其他应收款金额前五名单位情况
单位：元 币种：人民币
与本公 占其他应收款总
单位名称 金额 年限
司关系 额的比例(%)
扬州市邗江区杭集镇人民政府 其他 1,812,902.58 3-4 年 17.44
中华人民共和国马鞍山海关 其他 279,276.28 1-2 年 2.69
中诚信国际信用评级有限责任公司 其他 250,000.00 1 年以内 2.40
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合肥统一企业有限公司 客户 200,000.00 1 年以内 1.92
南京娃哈哈饮料有限公司 客户 200,000.00 1 年以内 1.92
合计 / 2,742,178.86 / 26.37
5、 预付款项：
(1) 预付款项按账龄列示
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账龄
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内 29,244,917.06 63.41 51,013,720.98 80.67
1至2年 9,352,890.13 20.27 6,509,456.29 10.29
2至3年 2,729,294.57 5.92 3,823,093.19 6.05
3 年以上 4,796,125.63 10.40 1,893,806.28 2.99
合计 46,123,227.39 100.00 63,240,076.74 100.00
(2) 预付款项金额前五名单位情况
单位：元 币种：人民币
与本公司
单位名称 金额 时间 未结算原因
关系
新华日报社 供应商 2,256,735.29 1 年以内 合同执行中
马鞍山市人力资源服务有限公司 其他 1,620,572.02 1 年以内 合同执行中
马鞍山创兴投资发展(集团)有限公司 供应商 1,380,000.00 1-2 年 合同执行中
广东市番禹财益机械工业有限公司 供应商 1,280,036.82 1 年以内 合同执行中
无锡市华星电力环保修造有限公司 供应商 1,170,000.00 1 年以内 合同执行中
合计 / 7,707,344.13 / /
(3) 本报告期预付款项中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
本报告期预付账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位的欠款。
6、 存货：
(1) 存货分类
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
项目
账面余额 跌价准备 账面价值 账面余额 跌价准备 账面价值
原材料 367,057,879.04 88,256.38 366,969,622.66 282,837,807.61 88,256.38 282,749,551.23
在产品 2,498,459.11 2,498,459.11 1,096,697.78 1,096,697.78
库存
128,135,910.25 894,803.82 127,241,106.43 164,486,994.38 894,803.82 163,592,190.56
商品
合计 497,692,248.40 983,060.20 496,709,188.20 448,421,499.77 983,060.20 447,438,439.57
(2) 存货跌价准备
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单位：元 币种：人民币
本期减少
存货种类 期初账面余额 本期计提额 期末账面余额
转回 转销
原材料 88,256.38 88,256.38
库存商品 894,803.82 894,803.82
合计 983,060.20 983,060.20
7、 对合营企业投资和联营企业投资:
单位：元 币种：人民币
本企 本企业在
被投资单位 业持 被投资单 期末净资产 本期营业 本期净利
期末资产总额 期末负债总额
名称 股比 位表决权 总额 收入总额 润
例(%) 比例(%)
一、合营企业
二、联营企业
马鞍山天顺
港口有限责 45.71 45.71 177,008,093.00 113,278,546.81 63,729,546.19 12,822,314.33 362,788.49
任公司
8、 长期股权投资:
(1) 长期股权投资情况
按成本法核算：
单位：元 币种：人民币
增减 在被投资单 在被投资单位
被投资单位 投资成本 期初余额 期末余额 减值准备
变动 位持股比例 表决权比例
徽商银行股
7,668,000.00 7,668,000.00 7,668,000.00 0.14% 0.14%
份有限公司
按权益法核算：
单位：元 币种：人民币
在被投 在被投
本期
减值 资单位 资单位
被投资单位 投资成本 期初余额 增减变动 期末余额 现金
准备 持股比 表决权
红利
例 比例
马鞍山天顺
港口有限责 32,000,000.00 28,967,767.72 165,830.62 29,133,598.34 45.71% 45.71%
任公司
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9、 投资性房地产:
(1) 按成本计量的投资性房地产
单位：元 币种：人民币
项目 期初账面余额 本期增加额 本期减少额 期末账面余额
一、账面原值合计 19,030,877.47 19,030,877.47
1.房屋、建筑物 17,530,877.47 17,530,877.47
2.土地使用权 1,500,000.00 1,500,000.00
二、累计折旧和累
1,377,898.00 236,980.92 1,614,878.92
计摊销合计
1.房屋、建筑物 1,286,061.28 221,674.80 1,507,736.08
2.土地使用权 91,836.72 15,306.12 107,142.84
三、投资性房地产
17,652,979.47 -236,980.92 17,415,998.55
账面净值合计
1.房屋、建筑物 16,244,816.19 -221,674.80 16,023,141.39
2.土地使用权 1,408,163.28 -15,306.12 1,392,857.16
四、投资性房地产
减值准备累计金
额合计
1.房屋、建筑物
2.土地使用权
五、投资性房地产
17,652,979.47 -236,980.92 17,415,998.55
账面价值合计
1.房屋、建筑物 16,244,816.19 -221,674.80 16,023,141.39
2.土地使用权 1,408,163.28 -15,306.12 1,392,857.16
本期折旧和摊销额：236,980.92 元。
投资性房地产本期减值准备计提额：0 元。
10、 固定资产:
(1) 固定资产情况
单位：元 币种：人民币
项目 期初账面余额 本期增加 本期减少 期末账面余额
一、账面原值合计： 3,851,211,632.84 14,616,947.15 1,425,184.70 3,864,403,395.29
其中：房屋及建筑物 683,749,766.44 280,830.00 684,030,596.44
机器设备 3,083,515,798.52 8,213,278.94 50,326.78 3,091,678,750.68
运输工具 33,050,479.53 5,527,314.47 791,376.92 37,786,417.08
办公设备及其他 50,895,588.35 595,523.74 583,481.00 50,907,631.09
本期
本期计提
新增
二、累计折旧合计： 966,979,611.68 116,111,824.50 1,316,647.27 1,081,774,788.91
其中：房屋及建筑物 86,086,023.28 8,821,069.00 94,907,092.28
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机器设备 830,605,443.38 103,100,174.19 28,324.83 933,677,292.74
运输工具 19,942,146.16 1,873,890.11 722,345.87 21,093,690.40
办公设备及其他 30,345,998.86 2,316,691.20 565,976.57 32,096,713.49
三、固定资产账面净
2,884,232,021.16 / / 2,782,628,606.38
值合计
其中：房屋及建筑物 597,663,743.16 / / 589,123,504.16
机器设备 2,252,910,355.14 / / 2,158,001,457.94
运输工具 13,108,333.37 / / 16,692,726.68
办公设备及其他 20,549,589.49 / / 18,810,917.60
四、减值准备合计 / /
其中：房屋及建筑物 / /
机器设备 / /
运输工具 / /
办公设备及其他 / /
五、固定资产账面价
2,884,232,021.16 / / 2,782,628,606.38
值合计
其中：房屋及建筑物 597,663,743.16 / / 589,123,504.16
机器设备 2,252,910,355.14 / / 2,158,001,457.94
运输工具 13,108,333.37 / / 16,692,726.68
办公设备及其他 20,549,589.49 / / 18,810,917.60
本期折旧额：116,111,824.50 元。
本期由在建工程转入固定资产原价为：6,186,030.07 元。
11、 在建工程：
(1) 在建工程情况
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
项目
账面余额 减值准备 账面净值 账面余额 减值准备 账面净值
在建工程 484,459,254.54 781,000.00 483,678,254.54 353,723,140.42 781,000.00 352,942,140.42
(2) 重大在建工程项目变动情况
单位：元 币种：人民币
项目名称 期初数 本期增加 转入固定资产 期末数
污泥焚烧综合利用项目 48,484,418.46 45,074,962.16 93,559,380.62
污水处理废气综合利用工程 6,766,729.27 1,747,564.67 8,514,293.94
电布改造项目 7,705,001.31 7,705,001.31
PM3 纸机技改工程 14,878.97 1,954,244.98 1,969,123.95
太平洲项目 781,000.00 781,000.00
PM1 纸机节能减排技改工程 172,360,574.75 49,763,004.00 222,123,578.75
造纸中段废水处理技改工程 17,547,327.38 602,883.67 18,150,211.05
单身宿舍项目 6,259,472.71 3,101,394.73 9,360,867.44
年产 45 万吨造纸项目 73,029,212.00 27,517,845.59 100,547,057.59
61
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
电厂锅炉脱硫系统改造 1,328,935.11 1,328,935.11
年产 80 万吨造纸项目（35 万吨部
210,000.00 210,000.00
分）
综合管网改造工程 210,000.00 210,000.00
新增纸箱加工车间 14,370,891.00 2,061,495.85 16,432,386.85
番禺财益四色水墨印刷机 5,770,325.34 315,704.73 6,086,030.07
制糊机 17,800.00 17,800.00
新生产基地 533,309.23 533,309.23
联合厂房 2,944,926.70 2,944,926.70
新增纸箱设备 71,382.00 71,382.00
烘房 100,000.00 100,000.00
合计 353,723,140.42 136,922,144.19 6,186,030.07 484,459,254.54
工程投 本期利
其中：本期利
入占预 工程 利息资本化 息资本
项目名称 预算数 息资本化金 资金来源
算比例 进度 累计金额 化率
额
（％） （％）
污 泥 焚 烧 综 合利 用 项 自筹、银
437,640,000.00 21.00 30.00 5,030,457.92 2,115,474.16 6.40
目 行贷款
污 水 处 理 废 气综 合 利 自筹、银
8,377,000.00 102.00 90.00 474,014.32 241,989.42 6.40
用工程 行贷款
自筹、银
电布改造项目 15,000,000.00 51.00 60.00 452,505.93
行贷款
自筹、银
PM3 纸机技改工程 68,000,000.00 100.00 100.00
行贷款
太平洲项目 781,000.00 其他来源
PM1 纸机节能减排技 自筹、银
182,000,000.00 122.00 80.00 11,051,469.09 6,664,070.06 6.22
改工程 行贷款
造 纸 中 段 废 水处 理 技 自筹、银
35,000,000.00 52.00 80.00 1,495,965.62 602,883.68 6.40
改工程 行贷款
自筹、银
单身宿舍项目 22,500,000.00 42.00 60.00 483,274.52 300,645.24 6.40
行贷款
自筹、银
年产 45 万吨造纸项目 1,255,990,000.00 8.01 5.00 5,343,676.11 1,241,464.11 6.40 行贷款、
募集
电 厂 锅 炉 脱 硫系 统 改
3,000,000.00 44.30 自筹
造
年产 80 万吨造纸项目 自筹、银
1,002,670,000.00 0.02
（35 万吨部分） 行贷款
自筹、银
综合管网改造工程 80,000,000.00 0.26
行贷款
新增纸箱加工车间 20,000,000.00 82.16 自筹
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番 禺 财 益 四 色水 墨 印
刷机
制糊机 其他来源
新生产基地 其他来源
联合厂房 6,300,000.00 46.74 50 自筹
新增纸箱设备 其他来源
烘房
合计 / / 24,331,363.51 11,166,526.67 / /
(3) 在建工程减值准备
单位：元 币种：人民币
项目 期初数 期末数
太平洲项目 781,000.00 781,000.00
合计 781,000.00 781,000.00
12、 无形资产：
(1) 无形资产情况
单位：元 币种：人民币
项目 期初账面余额 本期增加 本期减少 期末账面余额
一、账面原值合计 197,440,410.27 197,440,410.27
软件系统 2,133,349.05 2,133,349.05
土地使用权 195,247,061.22 195,247,061.22
专利权 60,000.00 60,000.00
二、累计摊销合计 8,615,105.44 2,351,851.20 10,966,956.64
软件系统 1,085,154.51 160,611.24 1,245,765.75
土地使用权 7,514,117.60 2,186,239.98 9,700,357.58
专利权 15,833.33 4,999.98 20,833.31
三、无形资产账面
188,825,304.83 -2,351,851.20 186,473,453.63
净值合计
软件系统 1,048,194.54 -160,611.24 887,583.30
土地使用权 187,732,943.62 - 2,186,239.98 185,546,703.64
专利权 44,166.67 - 4,999.98 39,166.69
四、减值准备合计
五、无形资产账面
188,825,304.83 -2,351,851.20 186,473,453.63
价值合计
软件系统 1,048,194.54 -160,611.24 887,583.30
土地使用权 187,732,943.62 -2,186,239.98 185,546,703.64
专利权 44,166.67 -4,999.98 39,166.69
本期摊销额：2,351,851.20 元。
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13、 长期待摊费用:
单位：元 币种：人民币
项目 期初额 本期增加额 本期摊销额 其他减少额 期末额
装修费用 105,807.13 32,556.06 73,251.07
合计 105,807.13 32,556.06 73,251.07
14、 递延所得税资产/递延所得税负债：
（一）递延所得税资产和递延所得税负债以抵销后的净额列示
(1) 互抵后的递延所得税资产或负债及对应的互抵后可抵扣或应纳税暂时性差异
单位：元 币种：人民币
报告期末互抵后 报告期末互抵后 报告期初互抵后 报告期初互抵后
项目 的递延所得税资 的可抵扣或应纳 的递延所得税资 的可抵扣或应纳
产或负债 税暂时性差异 产或负债 税暂时性差异
递延所得税资产 15,846,458.97 77,512,446.35 11,733,226.71 64,872,268.68
(2) 递延所得税资产和递延所得税负债互抵明细
单位：元 币种：人民币
项目 本期互抵金额
资产减值准备 12,762,817.60
内部未实现利润 2,367,797.76
可弥补亏损 549,418.61
预计负债 166,425.00
合计 15,846,458.97
15、 资产减值准备明细:
单位：元 币种：人民币
本期减少
项目 期初账面余额 本期增加 期末账面余额
转回 转销
一、坏账准备 45,909,599.68 14,353,345.80 187,744.47 60,075,201.01
二、存货跌价准
983,060.20 983,060.20
备
三、可供出售金
融资产减值准备
四、持有至到期
投资减值准备
五、长期股权投
资减值准备
六、投资性房地
产减值准备
七、固定资产减
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值准备
八、工程物资减
值准备
九、在建工程减
781,000.00 781,000.00
值准备
十、生产性生物
资产减值准备
其中：成熟生产
性生物资产减值
准备
十一、油气资产
减值准备
十二、无形资产
减值准备
十三、商誉减值
准备
十四、其他
合计 47,673,659.88 14,353,345.80 187,744.47 61,839,261.21
16、 短期借款：
(1) 短期借款分类
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
质押借款 33,113,500.00
抵押借款 10,100,000.00 10,100,000.00
保证借款 1,191,150,006.52 1,281,055,823.47
信用借款 208,526,005.35 25,325,439.49
票据贴现借款 99,990,000.00 143,000,000.00
合计 1,509,766,011.87 1,492,594,762.96
注 1：抵押借款情况
2008 年 6 月 26 日,扬州山鹰与中国农业银行扬州市邗江支行签订了最高额抵押合同，将扬邗国用
（2005）第 051816 号土地使用权做为抵押物，期限 2008 年 6 月 26 日至 2011 年 6 月 25 日，土地
账面价值 850 万元，抵押作价 3,393.31 万元。2011 年 06 月 30 日，扬州山鹰抵押借款余额为 1000
万元。
2010 年 9 月 10 日，苏州山鹰与交通银行签订 3036 万元额度抵押贷款。抵押物系土地使用权和房产：
土地使用权为 36,581.20 平方米的土地，权利证书编号为吴国用（2003）字第 20386 号；房产系面
积为 24,237.62 平方米的公司房产，权利证书编号:苏房权证吴中字第 00027261 号；2011 年 06 月 30
日，苏州山鹰抵押借款余额为 10 万元。
（2）截至到 2011 年 06 月 30 日，本公司不存在已到期未偿还的短期借款情况。
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17、 应付票据：
单位：元 币种：人民币
种类 期末数 期初数
商业承兑汇票 33,000,000.00
银行承兑汇票 559,522,000.00 503,190,000.00
合计 559,522,000.00 536,190,000.00
下一会计期间（下半年）将到期的金额 559,522,000.00 元。
18、 应付账款：
(1) 本报告期应付账款中应付持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方的款项情况
本报告期应付账款中无应付持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方的款项。
(2) 账龄超过 1 年的大额应付账款情况的说明
单位名称 所欠金额 账龄 未偿还原因 资产负债表日后偿还金额
马鞍山市港务管理局 1,640,216.82 5 年以上 合同期内
马鞍山市国土资源局 4,718,996.35 3-4 年 合同期内
合计 6,359,213.17
19、 预收账款：
(1) 本报告期预收款项中预收持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方情况
本报告期预收账款中无预收持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方的款项。
20、 应付职工薪酬
单位：元 币种：人民币
项目 期初账面余额 本期增加 本期减少 期末账面余额
一、工资、奖金、津贴和补贴 6,783,804.13 72,379,978.32 77,906,464.64 1,257,317.81
二、职工福利费 1,871,197.41 1,688,056.30 183,141.11
三、社会保险费 11,096.98 14,476,840.44 13,779,724.64 708,212.78
①医疗保险费 -2,520.52 3,814,714.08 3,458,474.37 353,719.19
②基本养老保险费 2,974.37 8,745,643.24 8,585,678.03 162,939.58
③年金缴费
④失业保险费 2,548.14 1,146,206.30 1,008,300.06 140,454.38
⑤工伤保险费 2,432.89 444,290.08 421,135.17 25,587.80
⑥生育保险费 5,662.10 325,986.74 306,137.01 25,511.83
四、住房公积金 216,582.00 3,688,468.94 2,811,785.94 1,093,265.00
五、辞退福利
六、其他
工会经费和职工教育经费 8,995,869.06 2,412,675.45 1,104,930.41 10,303,614.10
合计 16,007,352.17 94,829,160.56 97,290,961.93 13,545,550.80
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21、 应交税费：
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
增值税 1,488,095.36 7,512,667.15
营业税 5,916.53 688,217.64
企业所得税 4,726,230.55 5,822,783.62
城市维护建设税 737,161.79 1,327,324.43
房产税 347,678.24 852,349.62
土地使用税 446,279.71 969,907.96
个人所得税 162,832.24 3,204,689.31
印花税 139,076.29 222,824.11
教育费附加 553,327.85 803,097.56
水利基金 4,254,567.45 3,647,274.96
国家重大水利工程建设基金 1,797,452.23 3,913,615.42
地方规费（邗江基金） 127,392.90 135,647.70
合计 14,786,011.14 29,100,399.48
22、 应付利息：
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
分期付息到期还本的长期借款利息 1,362,510.83 1,689,075.00
短期借款应付利息 1,953,277.20 2,598,361.92
短期融资券利息 1,820,000.00
合计 5,135,788.03 4,287,436.92
23、 应付股利：
单位：元 币种：人民币
单位名称 期末数 期初数 超过 1 年未支付原因
马鞍山市科技服务公司 8,455.72 8,455.72 联系不上
合计 8,455.72 8,455.72 /
24、 其他应付款：
(1) 本报告期其他应付款中应付持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方情况
本报告期其他应付款中无应付持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方的款项。
(2) 账龄超过 1 年的大额其他应付款情况的说明
单位名称 所欠金额 账龄 未偿还原因
马鞍山市润达商贸有限责任公司 181,503.24 2-3 年 煤灰款
宁波鸿海再生资源有限公司 390,550.00 2-3 年 承包押金
湖州文峰纸业有限公司 300,000.00 3 年以上 保证金
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马鞍山市顺天劳务有限责任公司 200,000.00 3 年以上 装卸费
刘会文 190,000.00 3 年以上 押金
合计 1,262,053.24
25、 1 年内到期的非流动负债：
(1) 1 年内到期的非流动负债情况
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
1 年内到期的长期借款 258,000,000.00 154,000,000.00
合计 258,000,000.00 154,000,000.00
(2) 1 年内到期的长期借款
1) 1 年内到期的长期借款
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
抵押借款 258,000,000.00
保证借款 154,000,000.00
合计 258,000,000.00 154,000,000.00
2) 金额前五名的 1 年内到期的长期借款
单位：元 币种：人民币
利率 期末数
贷款单位 借款起始日 借款终止日 币种
（％） 本币金额
农行金家庄支行 2007 年 3 月 16 日 2012 年 3 月 15 日 人民币 6.22 130,000,000.00
农行金家庄支行 2007 年 4 月 12 日 2012 年 4 月 12 日 人民币 6.22 60,000,000.00
农行金家庄支行 2007 年 4 月 27 日 2012 年 2 月 27 日 人民币 6.22 68,000,000.00
合计 / / / / 258,000,000.00
1 年内到期的长期借款抵押说明
1 农行马鞍山市金家庄支行 130,000,000.00 元借款抵押物清单
抵押合同号 抵押物名称 数量 抵押作价（万元）借款金额（万元）
马工商动抵字 2007007 机械设备 8,765 台 61,472 13,000
2 农行马鞍山市金家庄支行两笔共 128,000,000.00 元借款抵押物清单
抵押合同号 抵押期间 抵押物名称 抵押作价（万元）
机械设备 8,888.94
最 高 额 抵 押 合 同 废纸脱墨生产线 1,505.40
2007.4.12-2012.2.12
34906200700000382 球网纸机生产线 48,664.92
其他 4,987.51
合计 64,046.77
上述机械设备为一整条生产流水线，价值人民币 6.4 亿元，2007 年 4 月 12 日其中的 3 亿元向农行
设定抵押借款 6,000 万元（马工商动抵字第 2007109 号），2007 年 4 月 27 日剩余 3.4 亿元），向农行
68
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
抵押贷款 6,800 万元（马工商动抵字第 2007016 号）。
26、 其他流动负债
单位：元 币种：人民币
项目 期末账面余额 期初账面余额
水/蒸气费/电 11,640,763.94 15,194,812.66
销售运费 5,487,461.70 3,733,205.71
短期融资券 300,000,000.00
其他 975,541.76 1,166,289.02
合计 318,103,767.40 20,094,307.39
27、 长期借款：
(1) 长期借款分类
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
抵押借款 186,690,000.00 444,690,000.00
保证借款 346,690,000.00 292,000,000.00
合计 533,380,000.00 736,690,000.00
(2) 金额前五名的长期借款
单位：元 币种：人民币
利率 期末数
贷款单位 借款起始日 借款终止日 币种
（％） 本币金额
马鞍山市农村合作
2010 年 9 月 30 日 2012 年 9 月 29 日 人民币 5.85 100,000,000.00
银行
中行马鞍山分行 2007 年 5 月 15 日 2014 年 5 月 15 日 人民币 6.40 80,000,000.00
中行马鞍山分行 2007 年 5 月 16 日 2014 年 5 月 16 日 人民币 6.40 72,000,000.00
中行马鞍山分行 2007 年 4 月 30 日 2014 年 4 月 30 日 人民币 6.40 40,000,000.00
建行金家庄支行 2011 年 1 月 13 日 2018 年 1 月 10 日 人民币 5.76 30,000,000.00
合计 / / / / 322,000,000.00
(3)长期借款抵押借款说明
①中行马鞍山分行三笔共 76,990,000.00 元借款抵押物清单
抵押作价（万借款金额（万
抵押合同号 抵押物名称 数量（平米） 权利证书编号
元） 元）
马国用（2000）字第
马中银抵 07008 长江路南侧土地 138,214.00 4,657.81 1,850.00
6520 号
长江路南侧工业 马房权证金家庄区字
马中银抵 07008 58,080.20 6,018.00 2,407.00
厂房及配套设施 第 2002003693 号
马房权证金家庄区字
勤俭路工业用厂
马中银抵 07008 45,580.01 第 4,230.00 1,692.00
房及配套
99F10225-99F10231
69
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
号
马国用（1999）字第
马中银抵 07009 勤俭路 3 号 119,037.38 4,035.37 1,600.00
6235 号
马国用（2000）字第
马中银抵 07009 勤俭路 3 号 10,639.11 360.67 150.00
6218 号
合计 19,301.85 7,699.00
②中国银行马鞍山分行一笔 40,000,000.00 元借款抵押物清单
抵押合同号 抵押物名称 数量（平米）权利证书编号 抵押作价（万元）借款金额（万元）
房地权证马房字第 2009044163
房地权证马房字第 2009044160
厂房 40,447.44 房地权证马房字第 20090441576,174.10
马中银抵字第
房地权证马房字第 2009044156 4,000.00
002 号
房地权证马房字第 2009044153
土地使用权 30,584.00 马国用（2009）第 81533 号 1,263.12
土地使用权 25,472.45 马国用（2009）第 81535 号 1,052.01
③徽商银行马鞍山分行幸福路支行两笔 69,700,000.00 元借款抵押物清单
抵押合同号 抵押物名称 抵押作价（万元） 借款金额（万元）
2010 年最高额抵字
20 万吨高强瓦楞原纸项目全部机械设备
605001 号 50,803.00 6,970.00
28、 专项应付款：
单位：元 币种：人民币
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数 备注说明
PM1 纸机节能减
6,300,000.00 6,300,000.00 ①
排技改项目
造纸废水厌氧处
4,500,000.00 4,500,000.00 ②
理技改工程
合计 10,800,000.00 10,800,000.00 /
①根据安徽省财政厅财企[2009]1823 号《关于下达 2009 年节能技术改造财政奖励资金(指标)的通
知》，公司获得节能技术改造财政奖励资金 330 万元，该款项将用于 PM1 纸机节能减排技改项目；
根据安徽省发展和改革委员会皖发改投资[2010]1166 号《关于下达 2010 年"三高"项目建设计划的通
知》，公司获得"三高"补助资金 300 万元，该款项将用于 PM1 纸机节能减排技改项目。
②根据安徽省发展和改革委员会《关于下达十大重点节能工程、循环经济和资源节约重大示范项目
2010 年中央预算内投资计划的通知》，公司获得专项资金 450 万元，该款项将用于公司造纸废水厌
氧处理循环利用技改项目。该项目已于 2009 年底完工暂估转入固定资产但竣工决算程序正在进行
中。
70
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
29、 股本：
单位：元 币种：人民币
本次变动增减（+、-）
公积
期初数 期末数
发行新股 送股 金转 其他 小计
股
股 份
535,246,185.00 220,000,000.00 220,000,000.00 755,246,185.00
总数
公司经中国证券监督管理委员会证监许可〔2011〕383 号文核准，公司于 2011 年 4 月向特定投资者
非公开发行人民币普通股(A 股)股票 220,000,000 股。天健会计师事务所有限公司就上述特定投资者
以现金方式认购山鹰纸业非公开发行 A 股股票事宜进行了验证，并出具了天健验〔2011〕1-4 号《验
资报告》
截止 2011 年 06 月 30 日，马鞍山市山鹰纸业集团有限公司作为公司的第一大股东，其持有公司
59,157,540.00 股，持股比例为 7.83%。
30、 资本公积：
单位：元 币种：人民币
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
资本溢价（股本溢价） 889,619,634.88 804,980,000.00 1,694,599,634.88
原制度下资本公积转入 13,235,102.78 13,235,102.78
合计 902,854,737.66 804,980,000.00 1,707,834,737.66
本期公司经中国证券监督管理委员会证监许可〔2011〕 383 号《关于核准安徽山鹰纸业股份有
限公司非公开发行股票的批复》核准，向特定投资者非公开发行人民币普通股(A 股)股票 220,000,000
股，每股发行价格为人民币 4.80 元，公司募集资金总额为人民币 1,056,000,000.00 元，扣除发行费
用人民币 31,020,000.00 元后，实际募集资金净额为人民币 1,024,980,000.00 元，其中增加股本人民
币 220,000,000.00 元，增加资本公积人民币 804,980,000.00 元。
31、 盈余公积：
单位：元 币种：人民币
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
法定盈余公积 80,175,859.66 80,175,859.66
合计 80,175,859.66 80,175,859.66
32、 未分配利润：
单位：元 币种：人民币
项目 金额 提取或分配比例（％）
调整前 上年末未分配利润 424,858,427.10 /
调整后 年初未分配利润 424,858,427.10 /
加：本期归属于母公司所有者的
33,191,919.37 /
净利润
应付普通股股利 32,114,771.10
期末未分配利润 425,935,575.37 /
71
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
33、 营业收入和营业成本：
(1) 营业收入、营业成本
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
主营业务收入 2,027,973,494.57 1,736,618,415.33
其他业务收入 10,867,969.72 11,051,463.59
营业成本 1,787,927,195.63 1,473,451,971.10
(2) 主营业务（分行业）
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
行业名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
造纸行业 2,027,973,494.57 1,777,852,175.43 1,718,069,549.33 1,453,987,401.83
房地产行业 18,548,866.00 8,657,342.03
合计 2,027,973,494.57 1,777,852,175.43 1,736,618,415.33 1,462,644,743.86
(3) 主营业务（分产品）
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
产品名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
箱板类纸品 1,673,722,508.18 1,469,658,911.30 1,365,106,971.46 1,144,833,661.72
新闻纸 288,800,498.94 256,438,338.31 285,312,493.71 252,629,467.65
文化纸 65,450,487.45 51,754,925.82 67,650,084.16 56,524,272.46
房地产 18,548,866.00 8,657,342.03
合计 2,027,973,494.57 1,777,852,175.43 1,736,618,415.33 1,462,644,743.86
(4) 主营业务（分地区）
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
地区名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
华东 1,455,881,335.83 1,276,319,343.93 1,438,171,090.38 1,211,281,285.25
东北 15,346,798.77 13,453,992.20 3,463,439.18 2,917,037.54
华北 183,285,957.69 160,680,274.90 46,758,973.43 39,382,149.88
华南 44,920,118.83 39,379,869.21 63,727,114.32 53,673,350.45
华中 311,517,364.39 273,096,184.66 149,274,083.45 125,724,195.73
西北 12,338,688.35 10,816,888.87 23,141,553.50 19,490,678.72
西南 4,683,230.71 4,105,621.66 12,082,161.07 10,176,046.29
合计 2,027,973,494.57 1,777,852,175.43 1,736,618,415.33 1,462,644,743.86
72
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
(5) 公司前五名客户的营业收入情况
单位：元 币种：人民币
客户名称 营业收入 占公司全部营业收入的比例（％）
武汉雅都包装印刷有限公司 32,187,862.33 1.58
人民日报社 31,032,054.62 1.52
蒙牛乳业(马鞍山)有限公司 28,730,608.35 1.41
格力电器（合肥）有限公司 26,802,603.69 1.31
青岛东方和平贸易有限公司 23,651,888.46 1.16
合计 142,405,017.45 6.98
34、 营业税金及附加：
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额 计缴标准
营业税 33,534.85 860,308.78 应税营业收入 5%
城市维护建设税 7,520,565.67 6,819,793.84 应缴纳流转税额 5%、7%
教育费附加 5,489,016.91 4,007,579.71 4%、5%
土地增值税 1,728,390.30 超额累进
合计 13,043,117.43 13,416,072.63 /
35、 销售费用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
运输费 69,318,982.84 63,094,623.23
工资及奖金 1,791,151.48 5,190,703.90
职工福利费 83,703.02 101,676.22
业务员提成费 1,598,226.83 2,244,028.38
装卸费 1,541,169.03 1,149,022.29
差旅费 196,244.13 120,486.20
招待费 124,102.20 186,540.58
展览费和广告费 260,100.00 593,980.00
租赁费 123,900.00
折旧费 306,778.28 397,675.63
维修费 31,227.95 573.79
打包费 103,645.30 106,679.59
其他 2,993,629.20 3,176,985.39
合计 78,472,860.26 76,362,975.20
36、 管理费用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
工资 12,702,398.86 11,814,244.43
73
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
福利费 1,675,769.47 1,647,073.24
养老保险金 8,202,545.82 7,749,285.65
医疗保险金 3,366,693.70 2,707,444.73
失业保险金 949,191.20 661,459.51
工伤保险 418,996.44 275,802.84
生育保险 299,822.90 242,568.91
住房公积金 1,501,649.50 1,340,581.00
工会经费 1,346,190.07 1,192,929.96
教育经费 1,083,742.38 959,026.17
劳动保护费 214,836.00 204,672.00
办公费 694,152.72 997,152.31
差旅费 689,781.34 707,570.16
业务招待费 743,126.66 1,304,969.10
交通费 140,643.00 129,701.40
通讯费 348,635.86 396,121.60
会议费 23,100.00 21,686.00
修理费 3,332,079.25 447,426.92
财产保险费 472,369.57 736,676.59
水电费 647,558.79 431,409.97
印花税 712,735.04 570,875.70
房产税 1,892,406.29 1,208,994.55
车船使用税 8,400.00 9,430.00
土地使用税 2,488,181.10 1,854,871.84
水利基金 1,362,019.27 1,050,551.50
河道费 384,640.25 410,194.77
折旧 4,164,371.26 3,841,606.84
无形资产摊销 2,367,157.32 1,681,042.71
低值易耗品摊销 8,258.66 5,953.42
排污费 716,705.90 787,900.50
研究开发费 5,547,681.78 804,951.96
诉讼费 25,744.00 40,252.40
中介服务咨询费 822,557.20 2,331,391.00
国家重大水利工程建设基金 1,797,452.23
其它 4,587,104.74 3,858,399.01
合计 65,738,698.57 52,424,218.69
37、 财务费用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
利息支出 76,776,716.37 67,696,012.82
利息收入(收入负数表示） -5,198,136.65 -1,304,583.03
汇兑损益 864,034.95 751,814.26
74
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银行手续费 7,140,950.13 2,667,429.06
其他 101,267.00 6,104,304.53
合计 79,684,831.80 75,914,977.64
38、 投资收益：
(1) 投资收益明细情况
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益 1,128,750.00 1,128,750.00
权益法核算的长期股权投资收益 165,830.62 -527,257.28
其他 -29,078.69
合计 1,265,501.93 601,492.72
(2) 按成本法核算的长期股权投资收益
单位：元 币种：人民币
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
徽商银行股份有限公司 1,128,750.00 1,128,750.00
合计 1,128,750.00 1,128,750.00 /
(3) 按权益法核算的长期股权投资收益
单位：元 币种：人民币
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
马鞍山天顺港口有限责任公司 165,830.62 -527,257.28 业务量增加效益逐渐转好
合计 165,830.62 -527,257.28 /
39、 资产减值损失：
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
一、坏账损失 14,165,601.33 10,077,609.02
二、存货跌价损失
三、可供出售金融资产减值损失
四、持有至到期投资减值损失
五、长期股权投资减值损失
六、投资性房地产减值损失
七、固定资产减值损失
八、工程物资减值损失
九、在建工程减值损失
十、生产性生物资产减值损失
十一、油气资产减值损失
十二、无形资产减值损失
十三、商誉减值损失
十四、其他
75
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
合计 14,165,601.33 10,077,609.02
40、 营业外收入：
(1) 营业外收入情况
单位：元 币种：人民币
计入当期非经常性损益
项目 本期发生额 上期发生额
的金额
非流动资产处置利得合计 141,212.10 28,132.31 141,212.10
其中：固定资产处置利得 141,212.10 28,132.31 141,212.10
政府补助 35,968,132.92 20,661,029.43 28,189,904.42
其他 729,630.94 419,235.75 729,630.94
合计 36,838,975.96 21,108,397.49 29,060,747.46
(2) 政府补助明细
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额 说明
母公司
人力资源财政补贴 37,748.40
金家庄区财政核算中心对股份公司突出
180,000.00
贡献和优胜服务单位奖励
市环保局付在线监控设施运维补助 12,800.00
金家庄工业强区奖励资金 45,000.00
市级环保专项资金 200,000.00
重点出口支持项目贴息（补助）支持资
1,477,000.00
金
股份公司收财政设备进口贴息资金 150,000.00
扬州山鹰
残疾人就业增值税返还 4,037,428.19 2,852,500.02
地方特色产业发展中小企业发展资金奖
500,000.00
励
财政扶持金 6,000.00
天福公司
残疾人就业增值税返还 3,740,800.31 3,721,670.92
马鞍山山鹰
当涂山鹰县经委项目补贴 110,000.00
当涂山鹰科技奖励 30,000.00
劳动局岗位培训补贴 78,400.00
人力资源财政补贴 4,972.80
蓝天公司
再生资源增值税返还 7,214,255.12 12,069,658.49
再生资源回收企业奖励 18,960,638.16
嘉善山鹰
76
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
进口设备贴息费补偿 45,800.00
杭州山鹰
区财政局项目投资补贴 732,500.00
房产税减免 140,105.94
城镇土地使用税减免 161,884.00
杭州节能减排奖励款 120,000.00
合计 35,968,132.92 20,661,029.43 /
(3）本期新增的大额政府补助明细如下：
来源和
项目 金额（万元） 批准文件 批准机关
依据
马鞍山市金家庄区财政局
再生资源回收企业奖励 1,896.06 金商【2011】14 号、17 号
和商务局
合计 1,896.06
41、 营业外支出：
单位：元 币种：人民币
计入当期非经常性损益
项目 本期发生额 上期发生额
的金额
非流动资产处置损失合计 75,135.08
其中：固定资产处置损失 75,135.08
债务重组损失 27,799.65
对外捐赠 262,000.00 80,000.00 262,000.00
非常损失 3,675.00
其他 464,636.83 -15,815.66 464,636.83
合计 726,636.83 170,794.07 726,636.83
42、 所得税费用：
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
按税法及相关规定计算的当期所得税 7,340,710.62 15,079,310.18
递延所得税调整 -4,113,232.26 892,759.00
合计 3,227,478.36 15,972,069.18
43、 基本每股收益和稀释每股收益的计算过程：
本期金额 上期金额
报告期利润
基本每股收益 稀释每股收益 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润 0.05 0.05 0.10 0.09
扣除非经常性损益后归属于公司
0.02 0.02 0.07 0.07
普通股股东的净利润
基本每股收益=P0÷S
S=S0＋S1＋Si×Mi÷M0–Sj×Mj÷M0-Sk
77
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
其中：P0 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利润；S
为发行在外的普通股加权平均数；S0 为期初股份总数；S1 为报告期因公积金转增股本或股票股利
分配等增加股份数；Si 为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj 为报告期因回购等减少股份
数；Sk 为报告期缩股数；M0 报告期月份数；Mi 为增加股份次月起至报告期期末的累计月数；Mj
为减少股份次月起至报告期期末的累计月数。
稀释每股收益=P1/(S0＋S1＋Si×Mi÷M0–Sj×Mj÷M0–Sk+认股权证、股份期权、可转换债券等
增加的普通股加权平均数)
其中，P1 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利
润，并考虑稀释性潜在普通股对其影响，按《企业会计准则》及有关规定进行调整。
44、 现金流量表项目注释：
(1) 收到的其他与经营活动有关的现金
单位：元 币种：人民币
项目 金额
补贴收入 1,713,021.20
利息收入 5,198,136.65
其他 163,406.34
合计 7,074,564.19
(2) 支付的其他与经营活动有关的现金
单位：元 币种：人民币
项目 金额
银行手续费 7,140,040.13
运输费 69,318,982.84
办公费 694,152.72
财产保险费 472,369.57
差旅费 689,781.34
业务招待费 743,126.66
排污费 716,705.90
技术开发费 31,658.00
其他 7,017,509.81
合计 86,824,326.97
45、 现金流量表补充资料：
(1) 现金流量表补充资料
单位：元 币种：人民币
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 33,959,521.97 51,589,081.60
加：资产减值准备 14,165,601.33 5,363,001.36
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产
115,594,803.78 117,298,291.13
折旧
78
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
无形资产摊销 2,367,157.32 1,681,042.71
长期待摊费用摊销 32,556.06 108,120.46
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失
-250,191.51 55,577.77
（收益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）
公允价值变动损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 52,024,091.50 53,751,355.24
投资损失（收益以“－”号填列） -1,265,501.93 -11,347,773.32
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -4,113,232.26 2,894,487.92
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列） -49,270,748.63 -151,181,778.31
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -463,105,657.06 -250,495,369.99
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 130,209,561.92 -33,496,860.32
其他 174,607.31
经营活动产生的现金流量净额 -169,652,037.51 -213,606,216.44
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本 219,223,000.00
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 1,279,366,513.17 167,829,867.77
减：现金的期初余额 390,304,836.44 182,938,409.98
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 889,061,676.73 -15,108,542.21
(2) 现金和现金等价物的构成
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
一、现金 1,279,366,513.17 390,304,836.44
其中：库存现金 693,412.34 380,159.31
可随时用于支付的银行存款 789,633,855.52 164,685,826.44
可随时用于支付的其他货币资金 489,039,245.31 225,238,850.69
可用于支付的存放中央银行款项
存放同业款项
拆放同业款项
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额 1,279,366,513.17 390,304,836.44
(3) 现金流量表补充资料的说明
79
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
现金和现金等价物不含母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物。期初受限资产为
118,854,658.45 元，期末受限资产为 47,000,000.00 元，主要为本期末三个月以上到期票据保证金。
46、 分部报告
1）经营分部的披露内容：
纸品报告分部 房地产报告分部 合计
项目
本期 上期 本期 上期 本期 上期
一、收入总额 2,038,841,464.29 1,729,121,012.92 18,548,866.00 2,038,841,464.29 1,747,669,878.92
二、成本总额 1,787,927,195.63 1,464,794,629.07 8,657,342.03 1,787,927,195.63 1,473,451,971.10
三、费用总额 157,254,676.26 136,726,396.93 5,476,869.59 157,254,676.26 142,203,266.52
四、利润总额 93,659,592.40 127,599,986.92 4,414,654.38 93,659,592.40 132,014,641.30
五、资产总额 6,729,721,928.99 5,228,817,425.91 299,967,626.29 6,729,721,928.99 5,528,785,052.20
其中：流动资产 3,222,650,766.48 1,905,422,643.45 299,515,486.84 3,222,650,766.48 2,204,938,130.29
非流动资产 3,507,071,162.51 3,323,394,782.46 452,139.45 3,507,071,162.51 3,323,846,921.91
六、负债总额 1,475,081,407.24 672,602,680.42 272,748,714.36 1,475,081,407.24 945,351,394.78
（2）经营分部其他披露信息：
A、每一产品和劳务或每一类似产品和劳务组合的对外交易收入
上表中纸品报告分部和房地产报告分部的收入总额全部为对外交易收入。
B、公司没有从其他国家取得的对外交易收入，也没有位于其他国家的非流动资产。
C、企业对主要客户的依赖程度
公司纸品报告分部和房地产报告分部，均无依赖程度较高的客户。
D、资产、负债计量的相关会计政策。
详见上述附注二、公司重要会计政策、会计估计。
(七) 关联方及关联交易
1、 本企业的母公司情况
单位:万元 币种:人民币
母公司对 母公司对
本企业
企业类 注册 法人 业务 注册 本企业的 本企业的 组织机构
母公司名称 最终控
型 地 代表 性质 资本 持股比例 表决权比 代码
制方
(%) 例(%)
马鞍山山鹰 马鞍山
有限责 马 鞍 投资
纸业集团有 周著青 23,000 7.83 7.83 市人民 70492676-8
任公司 山市 公司
限公司 政府
马鞍山山鹰纸业集团有限公司之母公司为马鞍山市工业投资有限责任公司，本公司的最终控制方是
马鞍山市人民政府。
80
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
2、 本企业的子公司情况
单位:万元 币种:人民币
法人 业务 注册 持股比例 表决权比 组织机构
子公司全称 企业类型 注册地
代表 性质 资本 (%) 例(%) 代码
马鞍山市蓝天废旧 有限责任 贸易
马鞍山市 魏支来 244 95 95 15052222-6
物资回收有限公司 公司 企业
马鞍山市天福纸箱 有限责任 工业
马鞍山市 田永霞 13,500 100 100 71171778-8
纸品有限公司 公司 企业
马鞍山山鹰纸箱纸 有限责任 工业
当涂县 钱军 6,000 100 100 79189309-4
品有限公司 公司 企业
扬州山鹰纸业包装 有限责任 工业
扬州市 郭忠能 7,000 100 100 60880307-1
有限公司 公司 企业
常州山鹰纸业纸品 有限责任 工业
常州市 周本英 1,500 100 100 78558138-5
有限公司 公司 企业
苏州山鹰纸业纸品 有限责任 工业
苏州市 汲正翠 6,000 100 100 73333307-2
有限公司 公司 企业
杭州山鹰纸业纸品 有限责任 工业
杭州市 季启兵 5,500 100 100 74345989-1
有限公司 公司 企业
嘉善山鹰纸业纸品 有限责任 工业
嘉善县 汲正翠 6,000 100 100 66393611-7
有限公司 公司 企业
3、 本企业的合营和联营企业的情况
单位:万元 币种:人民币
本企业在
本企业
被投资单位 被投资单 组织机构
企业类型 注册地 法人代表 业务性质 注册资本 持股比
名称 位表决权 代码
例(%)
比例(%)
一、合营企业
二、联营企业
马鞍山天顺
有限责任
港口有限责 马鞍山 于殿奎 交通设施 7,000 45.71 45.71 79507647-0
公司
任公司
单位:元 币种:人民币
期末净资产 本期营业收
被投资单位名称 期末资产总额 期末负债总额 本期净利润
总额 入总额
一、合营企业
二、联营企业
马鞍山天顺港口
177,008,093.00 113,278,546.81 63,729,546.19 12,822,314.33 362,788.49
有限责任公司
4、 本企业的其他关联方情况
81
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系 组织机构代码
马鞍山市民政印刷有限公司 其他 15051709-7
马鞍山同辉纸制品股份有限公司 其他 76904128-2
5、 关联交易情况
(1) 采购商品/接受劳务情况表
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
关联交易定
关联交易内 占同类交 占同类交
关联方 价方式及决
容 金额 易金额的 金额 易金额的
策程序
比例（%） 比例（%）
马鞍山市民
政印刷有限 采购原材料 市场价格 4,397,383.60 0.36 6,571,072.95 0.38
公司
马鞍山同辉
纸制品股份 采购原材料 市场价格 9,593,364.48 0.65 12,046,821.90 0.70
有限公司
马鞍山天顺
港口有限责 装卸费 市场价格 367,994.00 0.06
任公司
出售商品/提供劳务情况表
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
关联交易定
关联交易 占同类交易 占同类交易
关联方 价方式及决
内容 金额 金额的比例 金额 金额的比例
策程序
（%） （%）
马鞍山市民
政印刷有限 销售纸品电 市场价格 500,380.66 0.03 325,739.39 0.02
公司
马鞍山同辉
纸制品股份 销售纸品 市场价格 13,236,386.29 0.87 10,213,242.26 0.50
有限公司
(2) 关联租赁情况
公司出租情况表：
单位：元 币种：人民币
出租方名 租赁收益 年度确认的
承租方名称 租赁资产种类 租赁起始日 租赁终止日
称 定价依据 租赁收益
本公司之 马鞍山同辉纸制 土地、房屋、
2009 年 8 月 1 日 2014 年 7 月 1 日 协议定价 710,954.16
子公司 品股份有限公司 设备(注 1）
公司承租情况表：
82
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
单位：元 币种：人民币
出租方名称 承租方名称 租赁资产种类 租赁起始日 租赁终止日 年度确认的租赁费
马鞍山山鹰纸业
本公司之子公司 土地（注 2） 2009 年 1 月 1 日 2016 年 7 月 1 日 830,000.00
集团有限公司
马鞍山山鹰纸业
本公司 综合服务（注 3） 2009 年 1 月 1 日 2019 年 1 月 1 日 200,000.00
集团有限公司
注 1：2009 年 7 月，马鞍山山鹰纸箱纸品有限公司（简称马鞍山山鹰）与马鞍山同辉纸制品股份有
限公司（简称同辉公司）签订租赁协议，马鞍山山鹰将 21,540 平方米房屋建筑物及其占用的 21,120
平方米土地、一套电气设备出租给同辉公司使用，租期五年（2009 年 8 月至 2014 年 7 月），年租金
合计 710,954.16 元。
注:2：本公司之子公司马鞍山天福纸箱纸品有限公司 2009 年 1 月与马鞍山山鹰集团有限公司签订土
地及厂房租赁协议，天福公司租用集团公司拥有的原马鞍山耐磨公司土地房产，每年支付租金人民
币 83 万元（其中：土地租金 78 万元，厂房租金 5 万元）。租赁期至 2016 年 7 月 30 日。
注 3：根据本公司 2009 年 1 月与马鞍山山鹰纸业集团有限公司签订的综合服务合同，马鞍山山鹰纸
业集团有限公司将其职工食堂、车库、浴池提供给公司使用，公司每年支付综合服务费人民币 20
万元，同时公司职工在使用上述综合服务设施时，按马鞍山山鹰纸业集团有限公司同等标准支付有
关费用。
(3) 关联担保情况
单位：元 币种：人民币
担保 是否履
担保方 被担保方 担保金额
期限 行完毕
马鞍山市工业投资有限责任公司 安徽山鹰纸业股份有限公司 70,000,000.00 否
马鞍山山鹰纸业集团有限公司 安徽山鹰纸业股份有限公司 1,357,840,006.52 否
6、 关联方应收应付款项
上市公司应收关联方款项:
单位:元 币种:人民币
期末 期初
项目名称 关联方
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
应收票据 马鞍山同辉纸制品股份有限公司 704,129.02
应收账款 马鞍山同辉纸制品股份有限公司 11,488,001.19 689,280.07 7,830,702.14 469,842.13
上市公司应付关联方款项:
单位:元 币种:人民币
项目名称 关联方 期末账面余额 期初账面余额
应付账款 马鞍山市民政印刷有限公司 2,117.83
应付账款 马鞍山同辉纸制品股份有限公司 556,936.43
(八) 股份支付：
无
(九) 或有事项：
83
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
1、 为其他单位提供债务担保形成的或有负债及其财务影响：
截止资产负债表日，本公司担保情况见下表：
担保余额
担保人 被担保人
短期借款 长期借款 银行承兑汇票
安徽山鹰纸业股份有限公司 杭州山鹰纸业纸品有限公司 14,100,000.00
安徽山鹰纸业股份有限公司 扬州山鹰纸业包装有限公司 17,232,000.00
安徽山鹰纸业股份有限公司 苏州山鹰纸业纸品有限公司 20,000,000.00 26,206,000.00
安徽山鹰纸业股份有限公司 嘉善山鹰纸业纸品有限公司 28,050,000.00
安徽山鹰纸业股份有限公司 马鞍山市天福纸箱纸品有限公司 90,000,000.00 80,000,000.00
安徽山鹰纸业股份有限公司 马鞍山山鹰纸箱纸品有限公司 15,000,000.00
安徽山鹰纸业股份有限公司 常州山鹰纸业纸品有限公司 30,000,000.00
安徽山鹰纸业股份有限公司 马鞍山天顺港口有限责任公司 47,000,000.00
安徽山鹰纸业股份有限公司 马鞍山山鹰置业有限公司 55,000,000.00
合计 110,000,000.00 102,000,000.00 210,588,000.00
(十) 承诺事项：
无
(十一) 母公司财务报表主要项目注释
1、 应收账款：
(1) 应收账款按种类披露：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
(%) (%) (%) (%)
按组合计提坏账准备的应收账款：
1.单项金额重
大，单独进行
减值测试未
发生减值，包
含在具有类
似信用风险 831,510,010.78 96.96 26,099,335.57 74.29 632,934,934.72 95.76 16,282,758.53 64.30
特征的应收
款项组合中
进行减值测
试的应收款
项
2.单项金额不
重大（小于 50 8,692,578.14 1.02 7,992,202.90 22.75 8,736,175.38 1.33 7,884,393.56 31.14
万元）但按信
84
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
用风险特征
（账龄一年
以上）组合后
该组合的风
险较大的应
收款项
3.单项金额不
重大（小于 50
万元）且按信
用风险特征
（账龄一年 17,341,472.56 2.02 1,040,488.35 2.96 19,261,056.12 2.91 1,155,663.37 4.56
以内）组合后
该组合的风
险较较小的
应收款项
组合小计 857,544,061.48 100.00 35,132,026.82 100.00 660,932,166.22 100.00 25,322,815.46 100.00
合计 857,544,061.48 / 35,132,026.82 / 660,932,166.22 / 25,322,815.46 /
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账龄 账面余额 账面余额
坏账准备 坏账准备
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内
844,341,300.81 98.24 24,123,873.90 647,205,582.40 97.92 15,787,579.47
小计
1至2年 2,438,453.06 0.28 243,845.31 4,432,927.27 0.67 241,579.44
2至3年 1,538,487.19 0.18 1,538,487.19 399,969.23 0.06 399,969.23
3至4年 336,879.98 0.04 336,879.98 288,912.80 0.04 288,912.80
4至5年 286,779.65 0.03 286,779.65 519,880.75 0.08 519,880.75
5 年以上 8,602,160.79 1.23 8,602,160.79 8,084,893.77 1.23 8,084,893.77
合计 857,544,061.48 100.00 35,132,026.82 660,932,166.22 100.00 25,322,815.46
(2) 本报告期应收账款中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
本报告期应收账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位的欠款。
(3) 应收账款金额前五名单位情况
单位：元 币种：人民币
占应收账款总
单位名称 与本公司关系 金额 年限
额的比例(%)
马鞍山山鹰纸箱纸品有限公司 公司之孙公司 122,255,017.16 1 年以内 14.26
扬州山鹰纸业包装有限公司 公司之子公司 117,899,247.27 1 年以内 13.75
嘉善山鹰纸业纸品有限公司 公司之子公司 110,774,136.03 1 年以内 12.92
85
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
马鞍山市天福纸箱纸品有限公司金
公司之子公司 91,379,355.10 1 年以内 10.66
坛分公司
杭州山鹰纸业纸品有限公司 公司之子公司 31,737,393.20 1 年以内 3.70
合计 / 474,045,148.76 / 55.29
(4) 应收关联方账款情况
单位：元 币种：人民币
单位名称 与本公司关系 金额 占应收账款总额的比例(%)
马鞍山山鹰纸箱纸品有限公司 公司之孙公司 122,255,017.16 14.26
扬州山鹰纸业包装有限公司 公司之子公司 117,899,247.27 13.75
嘉善山鹰纸业纸品有限公司 公司之子公司 110,774,136.03 12.92
马鞍山市天福纸箱纸品有限公司金
公司之子公司 91,379,355.10 10.66
坛分公司
杭州山鹰纸业纸品有限公司 公司之子公司 31,737,393.20 3.70
合计 / 474,045,148.76 55.29
2、 其他应收款：
(1) 其他应收款按种类披露：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
(%) (%) (%) (%)
按组合计提坏账准备的其他应收账款：
1.单项金额重大，单
独进行减值测试未
发生减值，包含在具
有类似信用风险特 55,972,308.59 93.37 132,306.76 15.11 66,666,739.82 94.06
征的应收款项组合
中进行减值测试的
其他应收款
2. 单 项 金 额 不 重 大
（小于 50 万元）但
按信用风险特征（账
2,235,312.28 3.73 83,709.54 9.56 1,470,238.50 2.07 665,205.41 86.14
龄一年以上）组合后
该组合的风险较大
的其他应收款
3. 单 项 金 额 不 重 大
（小于 50 万元）且
按信用风险特征（账
1,738,206.41 2.90 659,603.62 75.33 2,741,244.89 3.87 106,987.75 13.86
龄一年以内）组合后
该组合的风险较较
小的其他应收款
86
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
组合小计 59,945,827.28 100.00 875,619.92 100.00 70,878,223.21 100.00 772,193.16 100.00
合计 59,945,827.28 / 875,619.92 / 70,878,223.21 / 772,193.16 /
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收账款：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账龄 账面余额 账面余额
坏账准备 坏账准备
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内小计 9,697,146.05 16.18 140,499.59 10,891,576.27 15.36 106,987.75
1至2年 7,876,524.74 13.14 95,109.91 58,889,185.92 83.09 37,070.59
2至3年 41,682,059.53 69.53 22,002.07 423,802.43 0.60 14,292.41
3至4年 74,204.74 0.12 22,261.42 46,780.00 0.07 14,034.00
4至5年 33,575.48 0.06 13,430.19 45,116.96 0.06 18,046.78
5 年以上 582,316.74 0.97 582,316.74 581,761.63 0.82 581,761.63
合计 59,945,827.28 100.00 875,619.92 70,878,223.21 100.00 772,193.16
(2) 本报告期其他应收款中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
本报告期其他应收账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位的欠款。
(3) 其他应收账款金额前五名单位情况
单位：元 币种：人民币
占其他应收账款
单位名称 与本公司关系 金额 年限
总额的比例(%)
马鞍山市蓝天废旧物资回收有
公司之子公司 47,761,719.76 1 年以内 79.67
限公司
杭州山鹰纸业纸品有限公司 公司之子公司 4,618,338.00 1 年以内 7.70
马鞍山市天福纸箱纸品有限公
公司之子公司 2,645,749.84 1 年以内 4.41
司金坛分公司
苏州山鹰纸业纸品有限公司 公司之子公司 356,735.16 1 年以内 0.60
嘉善山鹰纸业纸品有限公司 公司之子公司 313,443.44 1 年以内 0.52
合计 / 55,695,986.20 / 92.90
(4) 其他应收关联方款项情况
单位：元 币种：人民币
占其他应收账款
单位名称 与本公司关系 金额
总额的比例(%)
马鞍山市蓝天废旧物资回收有限公司 公司之子公司 47,761,719.76 79.67
杭州山鹰纸业纸品有限公司 公司之子公司 4,618,338.00 7.70
马鞍山市天福纸箱纸品有限公司金坛分公司 公司之子公司 2,645,749.84 4.41
苏州山鹰纸业纸品有限公司 公司之子公司 356,735.16 0.60
嘉善山鹰纸业纸品有限公司 公司之子公司 313,443.44 0.52
合计 / 55,695,986.20 92.90
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安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
3、 长期股权投资
按成本法核算
单位：元 币种：人民币
在被投
在被投
本期计 资单位
减值准 资单位
被投资单位 投资成本 期初余额 期末余额 提减值 表决权
备 持股比
准备 比例
例（％）
（％）
马鞍山市蓝天废
旧物资回收有限 2,318,000.00 2,318,000.00 2,318,000.00 95.00 95.00
公司
马鞍山市天福纸
135,000,000.00 135,000,000.00 135,000,000.00 100.00 100.00
箱纸品有限公司
扬州山鹰纸业包
66,170,000.00 66,170,000.00 66,170,000.00 94.53 94.53
装有限公司
苏州山鹰纸业纸
56,250,000.00 56,250,000.00 56,250,000.00 87.50 87.50
品有限公司
杭州山鹰纸业纸
53,000,000.00 53,000,000.00 53,000,000.00 96.36 96.36
品有限公司
嘉善山鹰纸业纸
48,000,000.00 48,000,000.00 48,000,000.00 80.00 80.00
品有限公司
徽商银行股份有
7,668,000.00 7,668,000.00 7,668,000.00 0.14 0.14
限公司
按权益法核算
单位：元 币种：人民币
在被投
减 本期 现 在被投
资单位
值 计提 金 资单位
被投资单位 投资成本 期初余额 增减变动 期末余额 表决权
准 减值 红 持股比
比例
备 准备 利 例（％）
（％）
马鞍山天顺
港口有限责 32,000,000.00 28,967,767.72 165,830.62 29,133,598.34 45.71 45.71
任公司
4、 营业收入和营业成本：
(1) 营业收入、营业成本
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
主营业务收入 1,457,434,541.93 1,245,054,439.76
其他业务收入 70,784,432.47 64,051,058.95
营业成本 1,368,846,804.93 1,134,370,873.83
88
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
(2) 主营业务（分行业）
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
行业名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
造纸行业 1,457,434,541.93 1,296,938,512.24 1,245,054,439.76 1,069,086,544.56
合计 1,457,434,541.93 1,296,938,512.24 1,245,054,439.76 1,069,086,544.56
(3) 主营业务（分产品）
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
产品名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
箱板类纸品 1,103,183,555.54 988,745,248.11 892,091,861.89 759,932,804.45
新闻纸 288,800,498.94 256,438,338.31 285,312,493.71 252,629,467.65
文化纸 65,450,487.45 51,754,925.82 67,650,084.16 56,524,272.46
合计 1,457,434,541.93 1,296,938,512.24 1,245,054,439.76 1,069,086,544.56
(4) 主营业务（分地区）
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
地区名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
华东 1,061,235,666.76 944,369,964.61 956,468,372.51 821,287,354.75
东北 15,012,914.31 13,359,657.80 3,463,439.18 2,973,939.22
华北 108,343,116.98 96,412,124.80 46,758,973.43 40,150,364.30
华南 42,906,896.76 38,181,891.02 63,714,371.24 54,709,396.48
华中 212,914,028.06 189,467,447.66 139,425,568.83 119,720,065.92
西北 12,338,688.35 10,979,923.73 23,141,553.50 19,870,876.87
西南 4,683,230.71 4,167,502.62 12,082,161.07 10,374,547.02
合计 1,457,434,541.93 1,296,938,512.24 1,245,054,439.76 1,069,086,544.56
(5) 公司前五名客户的营业收入情况
单位：元 币种：人民币
占公司全部营业收入的比例
客户名称 营业收入总额
（％）
苏州山鹰纸业纸品有限公司 110,202,345.09 7.56
马鞍山山鹰纸箱纸品有限公司 90,676,164.91 6.22
杭州山鹰纸业纸品有限公司 87,702,175.87 6.02
扬州山鹰纸业包装有限公司 76,672,665.21 5.26
嘉善山鹰纸业纸品有限公司 61,253,824.74 4.20
合计 426,507,175.82 29.26
5、 投资收益：
(1) 投资收益明细
89
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益 1,128,750.00 8,778,750.00
权益法核算的长期股权投资收益 165,830.62 -527,257.28
持有至到期投资取得的投资收益期间取得的投资收益 3,096,280.60
其他 -29,078.69
合计 1,265,501.93 11,347,773.32
(2) 按成本法核算的长期股权投资收益
单位：元 币种：人民币
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
马鞍山山鹰置业有限公司 7,650,000.00 该公司股权已于去年下半年出售
徽商银行股份有限公司 1,128,750.00 1,128,750.00
合计 1,128,750.00 8,778,750.00 /
(3) 按权益法核算的长期股权投资收益
单位：元 币种：人民币
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
马鞍山天顺港口有限责任公司 165,830.62 -527,257.28 业务量增加效益逐渐转好
合计 165,830.62 -527,257.28 /
6、 现金流量表补充资料：
单位：元 币种：人民币
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 12,901,573.52 49,898,037.61
加：资产减值准备 9,912,638.12 5,876,238.32
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产
88,159,617.70 84,245,994.70
折旧
无形资产摊销 1,898,564.70 1,115,285.37
长期待摊费用摊销
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失
（收益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填列） -57,800.00
公允价值变动损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 46,152,141.41 46,951,967.75
投资损失（收益以“－”号填列） -1,265,501.93 -11,347,773.32
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -1,486,895.72 2,894,487.92
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列） -39,026,523.57 -82,500,549.91
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -415,942,408.08 -258,613,769.01
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） -133,285,325.98 207,633,851.18
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安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
其他
经营活动产生的现金流量净额 -432,039,919.83 46,153,770.61
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本 219,223,000.00
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 1,047,879,404.93 54,104,528.02
减：现金的期初余额 318,184,220.14 66,073,103.79
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 729,695,184.79 -11,968,575.77
(十二) 补充资料
1、 当期非经常性损益明细表
单位：元 币种：人民币
项目 金额
非流动资产处置损益 141,212.10
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统
28,189,904.42
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 2,994.11
所得税影响额 -6,966,553.25
少数股东权益影响额（税后） -981,558.50
合计 20,385,998.88
2、 净资产收益率及每股收益
加权平均净资产 每股收益
报告期利润
收益率（%） 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的
1.68 0.05 0.05
净利润
扣除非经常性损益后归属于
0.65 0.02 0.02
公司普通股股东的净利润
3、 公司主要会计报表项目的异常情况及原因的说明
资产负债表项目 期末余额 期初余额 变动比例 变动原因
主要原因是本期定向增发资金
货币资金 1,326,366,513.17 509,159,494.89 161%
到位
应收票据 738,646,079.16 481,664,874.05 53% 本期票据贴现减少所致
应收账款 605,703,662.65 396,402,839.37 53% 随营业收入增长所致
在建工程 483,678,254.54 352,942,140.42 37% 本期项目资金投入增加所致
长期待摊费用 73,251.07 105,807.13 -31% 本期摊销所致
91
安徽山鹰纸业股份有限公司 2011 年半年度报告
资产负债表项目 期末余额 期初余额 变动比例 变动原因
本期可抵扣暂时性差异增加所
递延所得税资产 15,846,458.97 11,733,226.71 35%
致
应交税费 14,786,011.14 29,100,399.48 -49% 期初税费本期缴纳所致
一年内到期的非流动
258,000,000.00 154,000,000.00 68% 长期借款集中到期所致
负债
其他流动负债 318,103,767.40 20,094,307.39 1483% 短期融资券在本期发行所致
本期定向增发股票按面值增加
股本 755,246,185.00 535,246,185.00 41%
股本
本期定向增发股票超过股本部
资本公积 1,707,834,737.66 902,854,737.66 89%
分确认资本公积
利润表项目 本期发生数 上年同期发生数 变动幅度 变动原因说明
资产减值损失 14,165,601.33 10,077,609.02 41% 本期坏账准备计提所致
主要原因是本期确认联营公司
投资收益 1,265,501.93 601,492.72 110%
损益增加所致
营业外收入 36,838,975.96 21,108,397.49 75% 退税本期到账所致
营业外支出 726,636.83 170,794.07 325% 本期支出增加所致
利润总额减少以及本期可抵扣
所得税费用 3,227,478.36 15,972,069.18 -80%
暂时性差异增加所致
现金流量表项目 本期发生数 上年同期发生数 变动幅度 变动原因说明
筹资活动产生的现金 本期定向增发股票和短期融资
1,191,553,864.49 347,947,503.38 242%
流量净额 券发行所致
八、 备查文件目录
1、 载有法定代表人签名的半年度报告文本；
2、 载有单位负责人、主管会计工作的负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报告文本；
3、 报告期内在中国证监会指定报刊上公开披露过的所有文件的正本及公告的原稿。
董事长：王德贤
安徽山鹰纸业股份有限公司
2011 年 8 月 19 日
92