平安证券股份有限公司

             关于安阳钢铁股份有限公司营业利润比上年

               同期下降 50%以上的专项现场检查报告

    依据《上海证券交易所上市公司持续督导工作指引》第二十六条之（六）规
定：上市公司“业绩出现亏损或营业利润比上年同期下降 50%以上，保荐人应自
知道或应当知道之日起十五日内或本所要求的期限内，对上市公司进行专项检
查”。

    平安证券股份有限公司（以下简称“平安证券”或“保荐机构”）为安阳钢
铁股份有限公司（以下简称“安阳钢铁”或“上市公司”）2018 年非公开发行股
票的保荐机构。由于上市公司 2020 年第三季度报告中显示营业利润较之上年同
期下降幅度较大（50%以上），平安证券对上述事项进行了专项现场检查，现将
现场检查结果书面汇报如下：

    一、本次现场检查的基本情况

    2020 年 10 月 30 日，安阳钢铁发布了 2020 年第三季度报告。报告显示，上
市公司 2020 年 1-9 月实现营业收入 22,633,759,461.55 元，同比下降 3.44%；实
现归属上市公司股东的净利润 18,223,532.84 元，同比下降 95.18%。

    在获悉安阳钢铁 2020 年 1-9 月营业利润下滑的情况后，保荐机构与公司进
行了积极沟通并实施了现场检查。在现场检查过程中，保荐机构通过查阅有关文
件资料、与公司相关人员访谈、财务数据分析等手段，对公司 2020 年 1-9 月经
营业绩同比下滑的主要原因进行了分析，严格履行了持续督导的相关程序及职责。

    二、对现场检查事项发表的意见

    （一）业绩变化情况

                                                                    单位：万元
            项目               2020 年 1-9 月     2019 年 1-9 月    变动率
          营业收入                 2,263,375.95      2,344,049.61      -3.44%
          营业成本                 2,259,000.61      2,294,836.79      -1.56%
          销售费用                   26,378.81         22,693.88      16.24%
             项目               2020 年 1-9 月    2019 年 1-9 月    变动率
           管理费用                   63,529.12        64,485.54       -1.48%
           研发费用                   53,759.50        41,946.29      28.16%
           财务费用                   51,748.80        55,152.10       -6.17%
           投资收益                       38.46            -39.61    -197.10%
           营业利润                    5,572.91        52,615.62      -89.41%
           利润总额                    4,813.39        52,050.11      -90.75%
            净利润                     1,200.95        36,863.70      -96.74%
   归属于母公司股东的净利润            1,822.35        37,808.79      -95.18%

    （二）2020 年 1-9 月年度营业利润大幅下滑的原因

    公司 2020 年 1-9 月营业利润同比大幅下降系营业收入降幅明显高于营业成
本降幅所致。2020 年 1-9 月上市公司营业收入 226.34 亿元，较上年同期 234.40
亿元降低 8.06 亿元，下降幅度 3.44%；成本 225.90 亿元，较上年同期 229.48 亿
元降低 3.58 亿元，下降幅度 1.56%。上市公司营业毛利率大幅降低，导致毛利率
同比下降 1.91 个百分点、毛利同比减少 4.48 亿元。主要原因具体如下：

    1、受疫情影响钢材市场价格处于低位，公司钢材产销量均同比下降

    受新冠疫情影响，中国钢材市场价格自 1 月以来大幅下跌，4 月以后虽有所
上涨，但相比上年同期仍处于低位。根据中国钢铁工业协会监测，中国钢材价格
指数 2020 年 1-9 月平均值为 102.44 点，同比下降 6.14 点，降幅为 5.56%。




                         数据来源：中国钢铁工业协会
    2020 年第一季度，主要受疫情影响，上市公司经营出现亏损。进入二季度，
随着国内疫情得到有效控制，国内经济持续恢复，公司经营状况逐月好转，但上
半年总体上仍处于亏损状态。第三季度，公司经营业绩稳步提升，但受上半年亏
损影响，1-9 月累计盈利同比仍大幅下滑。2020 年 1-9 月，公司钢材销售价格同
比下降 2.17%。同时，公司钢材产销因下游基建行业开工延期等方面也受新冠疫
情影响，较上年同期均有所下降，钢材产量同比降低 1.11%，销量同比降低 1.22%。

    2、原材料价格维持高位限制了成本下降

    铁矿石为钢铁冶炼主要生产原料，受巴西矿难叠加海外新冠疫情影响，2020
年 2 月以来铁矿石价格持续高位导致钢铁生产成本下降有限，压缩了钢企利润空
间。根据中国钢铁工业协会发布的中国铁矿石价格指数，近期变化情况如下：




                        数据来源：中国钢铁工业协会


    2020 年 1-9 月，尽管公司强化降本增效，但受铁矿石等原燃料价格上涨等因
素影响，营业成本降幅明显低于钢材产品价格降幅。

    三、提请上市公司注意的事项及建议

    安阳钢铁 2020 年 1-9 月营业利润下滑的主要原因为受新冠疫情影响导致的
钢材市场价格下跌和公司钢材产销量同比下降；以及海外疫情导致的铁矿石供应
紧张推动原材料价格上涨制约了成本下降等。安阳钢铁在日后的经营过程中应根
据国内外疫情变化和钢铁行业发展趋势合理调整经营策略，进一步加强经营管理，
同时关注成本控制、降低产品能耗以提升主营业务竞争力；此外，对于公司营业
利润同比大幅下降的情况，公司应当做好相关信息披露工作，及时、充分地揭示
相关风险，切实保护投资者的利益。

    四、上市公司是否存在《保荐办法》及本所相关规则规定应向中国证监会
和本所报告的事项

    根据《上海证券交易所上市公司持续督导工作指引》第二十六条的相关规定，
保荐机构需要对上市公司业绩出现亏损或营业利润比上年同期下降 50%以上情
形进行专项现场检查，现场检查报告需要上报上海证券交易所。

    五、上市公司及其他中介机构的配合情况

    上市公司披露 2020 年 1-9 月业绩后，与保荐机构保持了良好的沟通。在现
场检查过程中，上市公司能够及时向保荐机构提供本次现场检查所需文件、材料
及相关信息，积极配合保荐机构的现场检查，并为保荐机构的现场检查提供了必
要的条件和便利。

    六、本次现场检查的结论

    综上，公司 2020 年 1-9 月营业利润较上年同期下降幅度较大，主要系受新
冠疫情影响导致的钢材市场价格下跌和公司钢材产销量出现同比下降；以及海外
疫情导致的铁矿石供应紧张推动原材料价格上涨制约成本下降等。

    本保荐机构将本着勤勉尽责的态度，对安阳钢铁未来经营业绩情况进行持续
关注和督导。

    （以下无正文）
   （本页无正文，为《平安证券股份有限公司关于安阳钢铁股份有限公司营业
利润比上年同期下降 50%以上的专项现场检查报告》之签章页）




   保荐代表人签字：
                      张连江                     甘   露




                                                 平安证券股份有限公司
                                                           年   月   日