国机重型装备集团股份有限公司
关于开展远期结售汇业务的可行性分析报告

    一、开展远期结售汇业务的目的和背景
    公司因国际业务发展需要，外汇收支结算量不断增长，
在当前国际形势复杂多变、外汇市场波动剧烈的情况下，汇
率波动对公司财务状况和经营成果存在一定影响，公司外汇
风险管理面临一定压力。为持续稳健推进海外市场发展，防
范汇率波动风险，公司合并报表范围内子公司中国重型机械
有限公司、国机重装成都重型机械有限公司拟开展远期结售
汇业务。
    二、远期结售汇业务基本情况
    远期结售汇是指银行与客户签订远期结售汇合约，约定
将来办理结汇或售汇的外汇币种、金额、汇率和期限，在到
期日外汇收入或支出发生时，再按照该远期结售汇合同约定
的币种、金额、汇率办理的结汇或售汇业务。
    1.主要涉及币种。
    公司的远期结售汇业务仅限于实际业务发生的币种(主
要币种为美元)。
    2.业务交易品种。
    公司拟开展的金融衍生业务品种为货币类远期结售汇。
    3.业务规模。
    公司拟开展的远期结售汇业务规模为：预计 2023 年全

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年持仓规模 10800 万美元，预计 2023 年年末净持仓规模 4000
万美元。
    4.交易工具：远期结售汇合约。
    5.交易场所和地点：场外/境内。
    6.交易对手。
    经国家外汇管理局和中国人民银行或所在国家及地区金
融外汇管理当局批准、具有远期结售汇经营资格的金融机构
进行交易，优先选择合作银行。
    7.预计动用的交易保证金和权利金。
    公司将充分利用银行授信办理，预计无需动用交易保证
金和权利金。
    三、开展远期结售汇业务的可行性分析
    受国际环境因素影响，外汇市场波动幅度较大，公司国
际业务经营不确定因素增加。为防范汇率波动风险，公司以
正常生产经营为基础，以具体经营业务为依托，以套期保值、
规避和防范汇率风险为目的开展金融衍生业务，不做投机性
操作，严禁开展无真实业务背景或与实际业务不匹配的金融
衍生业务，符合公司稳健审慎原则。
    四、远期结售汇业务的风险分析
    1.汇率波动风险：汇率波动幅度较大时，银行远期结汇
汇率报价可能低于公司对客户报价汇率，使公司无法按照对
客户报价汇率进行锁定，造成汇兑损失。
    2.内部控制风险：远期结售汇交易专业性较强，复杂程

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度较高，可能会由于内控制度不完善而造成风险。
    3.客户违约风险：客户应收账款发生逾期，货款无法在
预测的回款期内收回，会造成远期结汇延期交割导致公司损
失。
    4.回款预测风险：销售部门根据合同进行回款预测，实
际执行过程中，客户可能会调整合同付款条件，造成公司回
款预测不准，导致远期结汇延期交割风险。
       五、远期结售汇业务的风险控制措施
    1.公司将加强对汇率的研究分析，适时调整交易方案，
以稳定进出口业务和最大程度避免汇兑损失。
    2.公司及相关子公司已制定金融衍生业务管理办法，业
务操作主体已制定业务操作手册和操作方案，在内部控制上，
具备规范的业务操作流程和授权管理体系，明确从业人员条
件、岗位责任和审批权限，实施全过程风险控制；同时加强
相关人员的业务培训，提高相关人员素质，并建立异常情况
报告制度，最大限度的规避风险发生。
    3.公司将高度重视应收账款管理，尽可能避免出现应收
账款逾期的现象，降低客户拖欠和违约风险。
    4.公司将严格按照客户回款计划，控制外汇资金总量及
结售汇时间。同时严格控制远期结售汇规模，将公司可能面
临的风险控制在可承受的范围内。
       六、会计政策及核算原则
    公司根据财政部《企业会计准则第 22 号——金融工具

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确认和计量》《企业会计准则第 24 号——套期会计》《企业
会计准则第 37 号——金融工具列报》等相关规定及其指南，
对拟开展的金融衍生品交易业务进行相应的核算和披露，真
实、公允地反应在资产负债表及损益表相关项目。
    七、开展的远期结售汇业务可行性分析结论
    公司开展远期结售汇业务以正常生产经营为基础，以具
体经营业务为依托，以套期保值、规避和防范汇率风险为目
的，以保障正常经营利润为目标，具有一定的必要性。公司
已完善了相关内控流程，采取的针对性风险控制措施是可行
的。通过开展远期结售汇业务，公司可以锁定未来时点的交
易成本或收益，实现以规避风险为目的的资产保值。综上，
公司开展远期结售汇业务能有效地降低汇率波动风险，具有
必要性和可行性。




                        国机重型装备集团股份有限公司
                                 2023 年 1 月 19 日




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