国信证券股份有限公司
关于江苏省农垦农业发展股份有限公司
使用暂时闲置募集资金进行现金管理的核查意见
根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《上海证券交易所股票上市规则》、
《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》等有关规定，作为江苏省农垦农业发
展股份有限公司（以下简称“苏垦农发”或“公司”）首次公开发行的保荐机构，国
信证券股份有限公司（以下简称“国信证券”或“保荐机构”）对公司使用暂时闲置
募集资金进行现金管理事项进行了认真、审慎的核查，核查的具体情况如下：
一、募集资金及投资项目的基本情况
经中国证券监督管理委员会证监许可〔2017〕522号文核准，并经上海证券交易
所同意，公司由主承销商国信证券采用网下向询价对象配售与网上资金申购定价发行
相结合的方式，向社会公众公开发行人民币普通股股票26,000万股，发行价为每股人
民币9.32元，共计募集资金242,320万元，扣除发行费用后，公司本次募集资金净额为
228,845.20万元。上述募集资金到位情况业经天健会计师事务所（特殊普通合伙），
并由其出具《验资报告》（天健验〔2017〕1-21号）。
公司对募集资金采取了专户储存制度。募集资金到账后，已全部存放于经董事会
批准开设的募集资金专项账户内，并与保荐机构、存放募集资金的商业银行签署了募
集资金监管协议。
截至2019年12月31日，募集资金专户存储金额情况如下：
单位：万元
专户银行名称 对应募投项目 账户 初始存放金额 截止日余额
上海浦东发展银行股 大华种业集团改
930101552000601952 13,227.76 0（已销户）
份有限公司南京分行 扩建项目
上海浦东发展银行股 大华种业集团改
93010078801400000060 13,282.14 983.02
份有限公司南京分行 扩建项目
南京银行股份有限公 农业信息化建设
0177230000000118 9,532.90 1,313.04
司阳光广场支行 项目
华夏银行股份有限公 百万亩农田改造 10352000000773101 20,000.00 435.08
1
司南京城东支行 建设项目
华夏银行股份有限公 百万亩农田改造
10356000000743118 20,000.00 2,075.50
司南京大行宫支行 建设项目
江苏银行股份有限公 百万亩农田改造
31020188000164375 55,000.00 975.35
司南京城北支行 建设项目
中国银行南京鼓楼支 农业科学研究院
470270244032 9,317.37 309.74
行 建设项目
中信银行股份有限公 百万亩农田改造
8110501013400884374 20,000.00 1,139.80
司南京分行 建设项目
宁波银行股份有限公 百万亩农田改造
72010122001339079 51,767.17 976.19
司南京分行 建设项目
金太阳粮油收购
江苏银行南通分行 50390188000256324 11,389.56 -
项目
中国农业银行股份有
限公司江苏省分行三 补充流动资金 10114801040212841 30,000.00 0（已销户）
元支行
合计 - - - 8,207.73
注：1、截止日余额为募集资金净额减去募投项目投资金额、投资理财金额、专
户工本费、手续费，加上活期利息和现金管理收益后得出的金额。
2、按照经招股说明书披露的募投项目“大华种业集团改扩建项目”的投资计划，
公司注销了在浦发银行南京分行设立的募集资金专户（账户名称：江苏省农垦农业发
展股份有限公司，银行账号：930101552000601952），将全部金额转入大华种业在浦
发银行南京分行新设立的募集资金专项账户（账户名称：江苏省大华种业集团有限公
司，银行账号：93010078801400000060），具体情况见公司于2017年8月25日披露的
《关于签订募集资金专户存储四方监管协议的公告》（公告编号：2017-015）。
3、2017年12月11日，募投项目“补充流动资金”已实施完毕，公司注销了在中国
农业银行股份有限公司江苏省分行三元支行设立的募集资金专户（账户名称：江苏省
农垦农业发展股份有限公司，银行账号：10114801040212841）。
二、募集资金使用情况
1、募投项目投入及置换情况
根据招股说明书披露，公司募集资金拟投入百万亩农田改造建设项目、大华种业
集团改扩建项目、农业科学研究院建设项目、农业信息化建设项目以及补充流动资金
等用途。2018年、2019年，公司经董事会、股东大会审议通过后对部分募集资金投资
项目进行了调整。截至2019年12月31日，公司实际使用募集资金人民币93,806.94万元
（含募集资金置换先期投入），其中募集资金置换的相关情况如下：
2017年8月14日，公司第二届董事会第十五次会议审议通过了《关于使用募集资
金置换预先已投入募投项目自筹资金的议案》，同意使用募集资金9,133.37万元置换
前期已投入募投项目的自筹资金。上述置换金额经天健会计师事务所（特殊普通合伙）
2
审验，并由其出具了《关于江苏省农垦农业发展股份有限公司以自筹资金预先投入募
投项目的鉴证报告》（天健审〔2017〕1-578号）。保荐机构国信证券出具核查意见
对公司使用9,133.37万元募集资金置换预先已投入募投项目的等额自筹资金事项无异
议。
2、前次使用部分闲置募集资金进行现金管理的基本情况
2019年4月30日，公司2018年度股东大会审议通过了《关于使用暂时闲置募集资
金进行现金管理的议案》，同意公司使用总额度不超过人民币150,000万元（含本数）
的暂时闲置募集资金进行现金管理，用于投资保本型理财产品、结构性存款和大额存
单以及其他低风险、保本型投资产品，在上述额度内滚动使用，授权董事长在上述使
用额度范围内，行使决策权及签署相关法律文件，并由公司管理层组织相关部门具体
实施。监事会、独立董事、保荐机构分别发表了同意使用暂时闲置募集资金进行现金
管理的意见。
截至2019年12月31日，公司使用部分闲置募集资金购买理财产品的资金余额为
14.37亿元，部分理财产品已到期，报告期内取得投资理财收益合计人民币金额为
5,306.04万元，具体情况如下：
收益金
序 投资金额 预期年化
受托方名称 产品名称 起止时间 额（万
号 （万元） 收益率
元）
可提前终止结构性存
江苏银行股份有限公 2018.12.20-2
1 款苏银宁分结构 12,000 3.35% 23.45
司南京城北支行 019.1.10
【2018】554号
可提前终止结构性存
江苏银行股份有限公 2019.1.10-
2 款苏银宁分结构 12,000 2.70% 6.30
司南京城北支行 2019.1.17
【2019】014号
可提前终止结构性存
江苏银行股份有限公 2019.1.25-
3 款苏银宁分结构 12,000 3.00% 14.00
司南京城北支行 2019.2.8
【2019】047号
可提前终止结构性存
江苏银行股份有限公 2018.11.16-2
4 款苏银宁分结构 2,000 4.00% 20.44
司南京城北支行 019.2.18
【2018】502号
中银保本理财-人民币
中国银行股份有限公 2018.12.18-2
5 按期开放理财产品 2,000 3.30% 12.48
司南京鼓楼支行 019.2.25
【JS855262】
上海浦东发展银行股 利多多对公结构性存 2018.12.12-2
6 10,000 4.00% 100.00
份有限公司南京分行 款固定持有期JG902期 019.3.12
宁波银行股份有限公 单位结构性存款 2018.12.13-2
7 50,000 4.20% 517.81
司南京分行 882013号 019.3.13
可提前终止结构性存
江苏银行股份有限公 2018.12.20-2
8 款苏银宁分结构 12,000 4.00% 120.00
司南京城北支行 019.3.20
【2018】540号
中信银行股份有限公 共赢利率结构23480期 2018.12.24-2
9 21,000 4.10% 214.66
司南京分行 人民币结构性存款产 019.3.25
3
品（C181T0180）
利率挂钩型结构性存
南京银行股份有限公 2018.12.27-2
10 款产品 8,000 4.00% 80.00
司阳光广场支行 019.3.27
（21001120185206）
华夏银行慧盈人民币
华夏银行股份有限公 2018.12.28-2
11 单位结构性存款产品 15,000 3.96% 148.09
司南京城东支行 019.3.29
（HY18230326）
中银保本理财-人民币
中国银行股份有限公 2018.12.18-2
12 按期开放理财产品 6,000 3.80% 63.09
司南京鼓楼支行 019.3.29
【JS855290】
华夏银行慧盈人民币
华夏银行股份有限公 2019.1.3-
13 单位结构性存款产品 17,000 3.96% 167.84
司南京大行宫支行 2019.4.4
（HY18230340）
中银保本理财-人民币
中国银行股份有限公 2019.3.6-
14 按期开放理财产品 3,000 3.10% 16.31
司南京鼓楼支行 2019.5.9
【JS874989】
可提前终止结构性存
江苏银行股份有限公 2019.2.18-
15 款苏银宁分结构 5,000 3.90% 56.33
司南京城北支行 2019.6.1
【2019】086号
上海浦东发展银行利
上海浦东发展银行股 多多结构性对公结构 2019.3.13-20
16 11,000 3.85% 104.70
份有限公司南京分行 性存款固定持有期 19.6.11
JG902期
可提前终止结构性存
江苏银行股份有限公 2019.3.20-
17 款苏银宁分结构 12,000 3.90% 122.20
司南京城北支行 2019.6.24
【2019】124号
共赢利率结构25286期
中信银行股份有限公 2019.3.25-
18 人民币结构性存款产 21,000 3.90% 206.43
司南京分行 2019.6.25
品
宁波银行股份有限公 单位结构性存款 2019.3.15-
19 51,000 3.90% 555.83
司南京分行 891060号 2019.6.25
利率挂钩型结构性存
南京银行股份有限公 2019.3.28-
20 款产品 8,000 3.90% 78.00
司阳光广场支行 2019.6.26
（21001120191306）
中银保本理财-人民币
中国银行股份有限公 2019.4.1-
21 按期开放理财产品 6,000 3.10% 43.82
司南京鼓楼支行 2019.6.26
【JS880824】
慧盈人民币单位结构
华夏银行股份有限公 2019.4.3-
22 性存款产品 14,000 4.00% 131.95
司南京城东支行 2019.6.28
（HY19230725）
慧盈人民币单位结构
华夏银行股份有限公 2019.4.10-
23 性存款产品 17,000 3.90% 143.50
司南京大行宫支行 2019.6.28
（HY19230810）
中银保本理财-人民币
中国银行股份有限公 2019.5.10-
24 按期开放理财产品 3,000 3.05% 16.55
司南京鼓楼支行 2019.7.15
【JS888987】
江苏银行股份有限公 苏银宁分结构【2019】 2019.6.3-
25 5,000 3.65% 45.63
司南京城北支行 225号 2019.9.3
上海浦东发展银行利
上海浦东发展银行股 多多结构性对公结构 2019.6.12-
26 10,700 3.70% 97.88
份有限公司南京分行 性存款固定持有期 2019.9.10
JG902期
共赢利率结构27067期
中信银行股份有限公 2019.6.25-
27 人民币结构性存款产 21,000 3.95% 204.53
司南京分行 2019.9.23
品
江苏银行股份有限公 苏银宁分结构【2019】 2019.6.24-
28 12,000 3.75% 112.50
司南京城北支行 254号 2019.9.24
4
利率挂钩型结构性存
南京银行股份有限公 2019.6.27-
29 款产品 8,300 3.80% 78.85
司阳光广场支行 2019.9.25
（21001120192606）
宁波银行股份有限公 单位结构性存款 2019.6.26-
30 40,000 3.70% 121.64
司南京分行 892226号 2019.7.26
宁波银行股份有限公 启盈活期化理财利盈2 2019.6.26-
31 10,000 2.20% 3.01
司南京分行 号（保本） 2019.7.1
中银保本理财-人民币
中国银行股份有限公 2019.6.27-
32 按期开放理财产品 6,000 3.10% 46.88
司南京鼓楼支行 2019.9.27
【JS898294】
慧盈人民币单位结构
华夏银行股份有限公 2019.7.2-
33 性存款产品 16,000 3.97% 147.92
司南京城东支行 2019.9.25
（HY19231657）
慧盈人民币单位结构
华夏银行股份有限公 2019.7.2-
34 性存款产品 12,000 3.97% 110.94
司南京大行宫支行 2019.9.25
（HY19231657）
宁波银行股份有限公 单位结构性存款 2019.7.2-
35 10,000 3.60% 30.58
司南京分行 892310号 2019.8.2
宁波银行股份有限公 单位结构性存款 2019.7.31-
36 42,000 3.50% 229.56
司南京分行 892680号 2019.9.26
宁波银行股份有限公 单位结构性存款 2019.8.7-
37 10,000 3.30% 56.05
司南京分行 892772号 2019.10.8
中银保本理财-人民币
中国银行股份有限公 2019.8.7-
38 按期开放理财产品 3,000 2.85% 14.99
司南京鼓楼支行 2019.10.10
【JS906683】
江苏银行股份有限公 苏银宁分结构【2019】 2019.9.9-
39 5,000 3.65% 46.25
司南京城北支行 417号 2019.12.9
利多多公司JG1002期
上海浦东发展银行股 2019.9.11-
40 人民币对公结构性存 10,700 3.46% 92.58
份有限公司 2019.12.10
款(90天)
共赢利率结构29183期
中信银行股份有限公 2019.9.23-
41 人民币结构性存款产 21,000 3.60% 188.48
司南京分行 2019.12.23
品（C195U01FI）
江苏银行股份有限公 苏银宁分结构【2019】 2019.9.24-
42 12,000 3.70% 111.00
司南京城北支行 460号 2019.12.24
利率挂钩型结构性存
南京银行股份有限公 2019.9.26-
43 款产品 8,000 3.80% 76.84
司阳光广场支行 2019.12.26
（21001120193906）
慧盈人民币单位结构
华夏银行股份有限公 2019.9.27-
44 性存款产品 16,000 3.60% 143.61
司南京城东支行 2019.12.27
（HY19232545）
慧盈人民币单位结构
华夏银行股份有限公 2019.9.27-
45 性存款产品 10,000 3.60% 89.75
司南京大行宫支行 2019.12.27
（HY19232545）
宁波银行股份有限公 单位结构性存款 2019.9.27-
46 42,000 3.30% 106.32
司南京分行 893233号 2019.10.25
宁波银行股份有限公 单位结构性存款 2019.10.9-
47 10,000 3.30% 30.74
司南京分行 893292号 2019.11.12
中银保本理财-人民币
中国银行股份有限公 2019.10.10-2
48 按期开放理财产品 3,000 2.90% 15.25
司南京鼓楼支行 019.12.13
【JS919513】
宁波银行股份有限公 单位结构性存款 2019.10.25-2
49 42,000 3.20% 114.15
司南京分行 893233号 019.11.25
宁波银行股份有限公 单位结构性存款 2019.11.12-2
50 10,000 3.20% 26.30
司南京分行 893292号 019.12.12
合计 - - - 5,306.04
5
三、本次使用闲置募集资金购买银行理财产品的基本情况
1、现金管理额度与期限
公司拟使用最高不超过人民币150,000万元的闲置募集资金进行现金管理，使用期
限为自公司2019年年度股东大会审议批准之日起至2020年年度股东大会召开之日止，
在上述额度内资金可以滚动使用。闲置募集资金现金管理到期后归还至募集资金专
户。
2、投资产品范围
公司拟使用闲置募集资金投资保本型理财产品、结构性存款和大额存单以及其他
低风险、保本型投资产品，投资产品不得质押。以上投资品种不涉及证券投资，不得
用于股票及其衍生产品、证券投资基金和以证券投资为目的及无担保债券为投资标的
的银行理财或信托产品。
3、投资决议有效期
自公司2019年年度股东大会审议批准之日起至2020年年度股东大会召开之日止。
4、实施方式
公司股东大会授权董事会实施现金管理，在额度范围内公司董事会授权董事长行
使该项投资决策权并签署相关合同文件，并由公司管理层组织相关部门具体实施公
司。
5、信息披露
公司将依据上海证券交易所等监管机构的有关规定，充分做好相关信息披露工
作。
四、风险管理措施情况
为了保障对现金管理的有效性，严控风险，公司有关投资保本型理财产品等业务
将严格按照公司内部控制管理相关规定的有关要求开展。
公司购买的为低风险、流动性高的保本型理财产品等，不包括银行等金融机构以
股票及其衍生品种为投资标的的银行理财产品。上述银行理财产品不得用于质押，如
需开立产品专用结算账户的，产品专用结算账户不得存放非募集资金或用作其他用
6
途。
在上述理财产品等存续期间，公司资产财务部将与银行保持密切联系，及时分析
和跟踪理财产品等的进展情况，加强风险控制和监督，保障资金安全。独立董事、监
事会将持续监督。
五、对公司影响分析
公司本次使用部分闲置募集资金投资保本型理财产品等，是在确保公司募投项目
所需资金和保证募集资金安全的前提下进行的，不存在变相改变募集资金用途的情
况，不影响公司日常资金正常周转需要，不影响募集资金项目的正常运转，不影响公
司主营业务的正常发展。同时能够提高资金使用效率，获得一定的投资收益，为公司
和股东获取更多的投资回报。
六、相关批准程序及审核意见
2020年4月28日，公司第三届董事会第十四次会议审议通过《关于使用暂时闲置
募集资金进行现金管理的议案》，同意公司以暂时闲置募集资金不超过人民币150,000
万元进行现金管理。公司独立董事对本事项发表了同意意见。
2020年4月28日，公司第三届监事会第七次会议审议通过了《关于使用暂时闲置
募集资金进行现金管理的议案》。
公司拟召开2019年年度股东大会对该事项进行审议。
公司本次使用暂时闲置募集资金进行现金管理事项，履行了必要的审议程序，符
合相关监管要求。
七、保荐机构核查意见
国信证券查阅了苏垦农发拟使用闲置募集资金进行现金管理事项相关董事会资
料、监事会资料及独立董事意见，经核查后认为，公司使用暂时闲置募集资金进行现
金管理事项己经公司董事会和监事会审议通过，且独立董事己发表了明确同意的独立
意见，履行了必要的审议程序，相关议案尚需提交股东大会审议。公司目前经营状况
良好，在保证公司募投项目资金需求和资金安全、投资风险得到有效控制的前提下，
使用暂时闲置募集资金进行现金管理，不存在变相改变募集用途的行为，符合公司和
全体股东的利益。
7
因此，保荐机构对公司使用最高不超过人民币150,000万元的闲置募集资金进行现
金管理事项无异议。
（以下无正文）
8
（本页无正文，为《国信证券股份有限公司关于江苏省农垦农业发展股份有限公
司使用暂时闲置募集资金进行现金管理的核查意见》之签字盖章页）
保荐代表人：
朱生球 齐百钢
国信证券股份有限公司
年 月 日
9