2014 年年度报告
公司代码：600604 900902 公司简称：市北高新 市北 B 股
上海市北高新股份有限公司
2014 年年度报告
二Ｏ一五年三月二十七日
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2014 年年度报告
重要提示
一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，
不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、 公司全体董事出席董事会会议。
三、 立信会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
四、 公司负责人丁明年、主管会计工作负责人戴勇斌及会计机构负责人（会计主管人员）张颂燕
声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
公司拟以2014年末总股本566,449,190 股为基数，按每10 股派现金人民币0.03元（含税）向
全体股东分配利润，共分派现金红利人民币1,699,347.57元，占2014年度归属上市公司股东净利
润的11.57%。
六、 前瞻性陈述的风险声明
本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请
投资者注意投资风险。
七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
否
八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
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目录
第一节 释义及重大风险提示 ......................................................................................................... 4
第二节 公司简介 ............................................................................................................................. 4
第三节 会计数据和财务指标摘要 ................................................................................................. 6
第四节 董事会报告 ......................................................................................................................... 8
第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 22
第六节 股份变动及股东情况 ....................................................................................................... 32
第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 35
第八节 公司治理 ........................................................................................................................... 40
第九节 内部控制 ........................................................................................................................... 44
第十节 财务报告 ........................................................................................................................... 46
第十一节 备查文件目录 ................................................................................................................. 151
附：年报英文版
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第一节 释义及重大风险提示
一、 释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
闸北区国资委 指 上海市闸北区国有资产监督管理委员会
市北集团 指 上海市北高新（集团）有限公司
市北高新/公司/上市公司 指 上海市北高新股份有限公司
开创公司/开创 指 上海开创企业发展有限公司
市北高新园区/市北园区/园区 指 上海市市北高新技术服务业园区
南通公司 指 上海市北高新南通有限公司
南通科技城 指 市北高新（南通）科技城
市北发展 指 上海市北生产性企业服务发展有限公司
泛业投资 指 上海泛业投资顾问有限公司
产业载体 指 为企业提供工作及功能空间的房产及物业
聚能湾 指 上海聚能湾企业服务有限公司
市北祥腾 指 上海市北祥腾投资有限公司
本次重大资产重组/本次重组/ 指 市北高新本次向市北集团发行股份购买标的资产并募集配
本次交易 套资金的行为
二纺机 指 上海二纺机股份有限公司，现更名为市北高新
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
上交所 指 上海证券交易所
新城万嘉 指 上海新城万嘉房地产有限公司
绿地地产 指 绿地地产集团有限公司
新三板 指 全国中小企业股份转让系统
维珍创意 指 北京维珍创意科技股份有限公司
腾龙电子 指 腾龙电子技术（上海）股份有限公司
新建标准厂房项目 指 南通科技城云院一期项目/南通科技城 M13235 地块项目
二、 重大风险提示
公司已在本报告中详细描述了存在的风险事项，敬请查阅董事会报告中董事会关于公司报告
期内经营情况的讨论与分析的内容。
第二节 公司简介
一、 公司信息
公司的中文名称 上海市北高新股份有限公司
公司的中文简称 市北高新
公司的外文名称 SHANGHAI SHIBEI HI-TECH CO.,LTD.
公司的外文名称缩写 SHIBEI HI-TECH
公司的法定代表人 丁明年
二、 联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 胡申 姚云
联系地址 上海市江场三路262号1楼 上海市江场三路262号1楼
电话 021-66528130 021-66528130
传真 021-56770134 021-56770134
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2014 年年度报告
电子信箱 zhengquan@shibei.com zhengquan@shibei.com
三、 基本情况简介
公司注册地址 上海市共和新路3088弄2号1008室
公司注册地址的邮政编码 200072
公司办公地址 上海市江场三路262号1楼
公司办公地址的邮政编码 200436
公司网址 www.shibeiht.com
电子信箱 zhengquan@shibei.com
四、 信息披露及备置地点
公司选定的信息披露报纸名称 《上海证券报》和香港《大公报》
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn
公司年度报告备置地点 董事会办公室
五、 公司股票简况
公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上海证券交易所 市北高新 600604 二纺机
B股 上海证券交易所 市北B股 900902 二纺B股
六、 公司报告期内注册变更情况
（一） 基本情况
注册登记日期 2012 年 9 月 12 日
注册登记地点 上海市共和新路 3088 弄 2 号 1008 室
企业法人营业执照注册号 310000400065302（市局）
税务登记号码 310108607225505
组织机构代码 60722550-5
（二） 公司首次注册情况的相关查询索引
公司首次注册情况详见 2011 年年度报告公司基本情况。
（三） 公司上市以来，主营业务的变化情况
2012 年 4 月，中国证监会以《关于核准上海二纺机股份有限公司重大资产重组方案的批
复》（证监许可[2012]438 号）批准公司与市北集团资产重组，公司主营业务由纺织机械生产
转变为园区产业载体开发经营及园区产业投资的综合运营商。
2012 年 9 月 7 日召开的公司 2012 年第二次（暨第三十五次）临时股东大会审议通过了
《关于变更公司名称和经营范围的议案》。
2012 年 10 月 11 日，公司领取了新的《企业法人营业执照》。经上海市工商行政管理局批准，
公司经营范围变更为：企业管理咨询，投资管理咨询，商务信息咨询。
2012 年 12 月 27 日召开的公司 2012 年第三次（暨第三十六次）临时股东大会审议通过
了《关于调整公司经营范围的议案》。
2013 年 1 月 31 日，公司领取了新的《企业法人营业执照》。经上海市工商行政管理局核
准，公司的经营范围变更为：企业管理咨询；投资管理咨询；商务信息咨询；会展服务（主
办、承办除外）；建筑规划方案咨询；物业管理；建筑装饰材料批发；佣金代理（拍卖除外）。
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（四） 公司上市以来,历次控股股东的变更情况
公司于 2012 年 8 月 23 日收到市北集团转来的中国证券登记结算有限责任公司上海分公
司《过户登记确认书》。按照资产置换的实施方案，公司原控股股东太平洋机电（集团）有限
公司持有的本公司 237,428,652 股 A 股股份（占公司总股本 41.92%）无偿划转至市北集团的
过户手续已于 2012 年 8 月 22 日完成。本次股份无偿划转完成后，太平洋机电（集团）有限
公司不再持有本公司股份。公司的控股股东变更为市北集团，直接持有公司 237,428,652 股 A
股股份，占公司总股份数的 41.92%。公司的实际控制人变更为上海市闸北区国资委。
七、 其他有关资料
名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）
公司聘请的会计师事务所（境内） 办公地址 上海市南京东路 61 号 4 楼
签字会计师姓名 翟小民、姚向飞
第三节 会计数据和财务指标摘要
一、 报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标
(一) 主要会计数据
单位：元币种：人民币
本期比上年同
主要会计数据 2014年 2013年 2012年
期增减(%)
营业收入 123,242,093.56 426,218,178.74 -71.08 306,194,851.13
归属于上市公司 14,691,311.42 171,824,495.15 -91.45 146,573,527.40
股东的净利润
归属于上市公司 13,526,855.48 170,859,824.69 -92.08 145,748,679.73
股东的扣除非经
常性损益的净利
润
经营活动产生的 -582,968,127.77 -268,443,671.94 不适用 6,391,419.69
现金流量净额
本期末比上年
2014年末 2013年末 同期末增减（% 2012年末
）
归属于上市公司 1,288,072,397.02 1,290,941,010.49 -0.22 1,134,977,092.66
股东的净资产
总资产 3,292,895,060.19 2,163,519,644.36 52.2 1,575,797,549.61
(二) 主要财务指标
2014 2013 本期比上年同期增减 2012
主要财务指标
年 年 (%) 年
基本每股收益（元／股） 0.03 0.30 -91.45 0.26
稀释每股收益（元／股） 0.03 0.30 -91.45 0.26
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股 0.02 0.30 -92.08 0.26
）
加权平均净资产收益率（%） 1.14 14.17 减少13.03个百分点 13.81
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益 1.05 14.09 减少13.04个百分点 13.73
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率（%）
二、 境内外会计准则下会计数据差异
(一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东
的净资产差异情况
□ 适用√不适用
(二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净
资产差异情况
□ 适用√不适用
三、 非经常性损益项目和金额
√适用□ 不适用
单位:元币种:人民币
附注（如适
非经常性损益项目 2014 年金额 2013 年金额 2012 年金额
用）
非流动资产处置损益 39,329.48 -84
越权审批，或无正式批准文件，或
偶发性的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助，但与公 1,709,999.96 1,161,924.06 500,840.96
司正常经营业务密切相关，符合国
家政策规定、按照一定标准定额或
定量持续享受的政府补助除外
计入当期损益的对非金融企业收取 785,768.00
的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营
企业的投资成本小于取得投资时应
享有被投资单位可辨认净资产公允
价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害
而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、
整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超
过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司
期初至合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事
项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效
套期保值业务外，持有交易性金融
资产、交易性金融负债产生的公允
价值变动损益，以及处置交易性金
融资产、交易性金融负债和可供出
售金融资产取得的投资收益
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单独进行减值测试的应收款项减值 5,500.00
准备转回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的
投资性房地产公允价值变动产生的
损益
根据税收、会计等法律、法规的要
求对当期损益进行一次性调整对当
期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入 63,270.85 154,426.62 -10,000.00
和支出
其他符合非经常性损益定义的损益
项目
少数股东权益影响额 -214,191.73 -60,078.79 -132,609.05
所得税影响额 -439,452.62 -291,517.43 -319,152.24
合计 1,164,455.94 964,670.46 824,847.67
第四节 董事会报告
一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析
2014 年是全面贯彻落实党的十八届三中全会精神、深化改革的开局之年，也是上海启动
新一轮国资改革的重要一年。面对复杂严峻的国内外经济形势，公司董事会和管理层带领全
体员工，主动适应经济发展新常态，紧紧围绕打造国内领先的“精品园区综合运营商”的愿景
目标，以“深度转型、内涵发展”为主线，卯足干劲，爬坡奋进，积极突破公司发展过程中面
临的瓶颈问题，不断优化公司的业务模式，努力探索公司战略转型和可持续发展之道，启动
重大资产重组事项，各项工作稳步有序推进。
1、产业载体集中建设和拓展
自 2014 年起，公司进入了产业载体的集中建设期。报告期内，公司自行开发的可供租售
在建项目有三个，总建筑面积超过了 24 万平方米，其中，市北云立方（万荣路 1268 号产业
建设项目）已于年底前基本完工，市北智汇园（闸北区 334 街坊 87 丘产业载体建设项目）
和南通科技城云院一期项目（南通科技城 M13235 地块一期项目）在报告期内均开工建设，
预计都将于 2015 年内完工。报告期内，公司与品牌开发商新城万嘉合作开发的香溢紫郡苑一
期项目（南通科技城 CR13043 地块一期项目）以及与绿地地产合作开发的绿地中环广场（闸
北区 336 街坊 18 丘地块项目）也正在稳步推进并于报告期内均实现了预售。2014 年 12 月，
公司进一步加大了拓展力度，公司旗下两家控股子公司分别竞得闸北区市北高新技术服务业
园区 N070501 单元 14-06 地块和松江区永丰街道新城主城 H 单元 H14-08 号地块。通过打造
一批适合总部型、创新型、科技型企业办公的绿色低碳产业载体和配套设施，将为公司未来
几年业绩的稳步提升和可持续发展提供强有力的保障。
2、产业孵化及股权投资不断深入
报告期内，公司旗下的国家级科技企业孵化器上海聚能湾企业服务有限公司被评为“上
海市科技企业加速器试点单位”，创新孵化模式得到了进一步完善，并形成了一套完整的“科
技苗圃-孵化器-加速器”科技孵化产业生态链。截至 2014 年底，苗圃项目 86 项，孵化器企业
79 家，加速器企业 20 家，孵化器企业中高新技术企业 11 家，双软认定企业 20 家，高新技
术成果转化项目 12 项，两家孵化器企业完成股份制改造，其中热像科技于 2015 年 1 月成功
在新三板挂牌。报告期内，公司将股权投资聚焦于新三板市场， 月初，公司出资人民币 4671.8
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2014 年年度报告
万元投资新三板挂牌公司北京维珍创意科技股份有限公司，持有该公司 710 万股股份，占其
股本总额的 19.11%，成为该公司第二大股东；6 月底，公司又以自有资金人民币 937.5 万元
参股新三板挂牌公司腾龙电子技术(上海)股份有限公司，持有该公司 75 万股股份，占其增资
后股本总额的 4.76%。通过产业孵化与股权投资，公司将分享优质企业高速增长的成果，实
现股东利益的最大化。
3、重大资产重组不断推进
在上海启动新一轮国资改革的大背景之下，公司控股股东市北集团顺应形势，同时兑现
借壳二纺机时做出的承诺，实现控股股东产业载体类资产的整体上市，报告期内，公司开展
了重大资产重组事项。本次重大资产重组主要是公司拟向控股股东市北集团发行股份购买其
持有的市北发展和泛业投资 100%股权；同时采用询价方式向不超过 10 名符合条件的特定投
资者非公开发行股份募集配套资金，募集配套资金总额不超过本次交易总额的 25%。本次重
组对上市公司来说一方面能够大幅提升公司的资产质量和资本实力，增强公司的盈利能力和
持续发展能力，另一方面公司的治理结构也将进一步规范和完善，有效地解决潜在同业竞争
和进一步减少关联交易。公司于 2014 年 12 月 15 日召开的 2014 年第二次临时股东大会审议
通过了本次重大资产重组方案及相关议案，并于股东大会审议通过后及时将申请材料上报至
中国证监会，2014 年 12 月 25 日，公司收到中国证监会出具的《中国证监会行政许可申请受
理通知书》(141809 号)。截至报告期末，关于本次重大资产重组事项，中国证监会仍在审核
中。
(一) 主营业务分析
1 利润表及现金流量表相关科目变动分析表
单位:元 币种:人民币
科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）
营业收入 123,242,093.56 426,218,178.74 -71.08
营业成本 57,246,401.06 180,505,229.98 -68.29
销售费用 2,514,158.50 207,749.25 1,110.19
管理费用 33,728,150.22 34,129,311.07 -1.18
财务费用 18,494,640.03 8,528,073.70 116.87
经营活动产生的现金流量净额 -582,968,127.77 -268,443,671.94 不适用
投资活动产生的现金流量净额 -209,285,088.40 -154,534,947.73 不适用
筹资活动产生的现金流量净额 909,378,160.18 179,565,432.17 406.43
研发支出 0 0 0
营业收入：本期园区产业载体销售收入大幅减少，委托管理收入减少。
营业成本：本期园区产业载体销售收入减少，相应的结转成本也减少。
销售费用：本期销售宣传费大幅增加。
财务费用：本期公司流动资金贷款增加所致。
2 收入
(1) 驱动业务收入变化的因素分析
报告期内公司实现营业收入 12,324.21 万元，同比下降 71.08%，主要原因是由于公司用于可
销售的园区产业载体库存较少，导致了公司产业载体板块销售收入大幅下降，由上年度 3.06 亿元
下降至本年度的 1800 万元。另外，公司本期进行重大资产重组，解决关联交易及同业竞争问题，
终止了与重组标的公司及标的资产的委托管理合同，导致了公司商务服务收入大幅下降。
(2) 主要销售客户的情况
前五名客户的营业收入情况：
营业收入 2014 年 2013 年
前五名客户的营业收入 77,642,229.30 194,913,329.06
前五名客户的营业收入占营业收入的比例 63.00% 45.73%
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2014 年年度报告
3 成本
(1) 成本分析表
单位：元
分行业情况
本期金
上年同
本期占 额较上
成本构 期占总 情况
分行业 本期金额 总成本 上年同期金额 年同期
成项目 成本比 说明
比例(%) 变动比
例(%)
例(%)
房地产业 房地产 5,769,680.01 10.08 144,125,989.41 79.85 -96
租赁和商 租 赁 和 51,476,721.05 89.92 36,379,240.57 20.15 41.5
务服务业 商 务 服
务
合计 57,246,401.06 100 180,505,229.98 100 -68.29
分产品情况
本期金
上年同
本期占 额较上
成本构 期占总 情况
分产品 本期金额 总成本 上年同期金额 年同期
成项目 成本比 说明
比例(%) 变动比
例(%)
例(%)
园区产业 房地产 5,769,680.01 10.08 144,125,989.41 79.85 -96
载体销售
园区产业 租赁 33,515,520.13 58.55 20,464,497.68 11.34 63.77
载体租赁
委托服务 商 务 服 17,961,200.92 31.37 15,914,742.89 8.82 12.86
收入 务
合计 57,246,401.06 100 180,505,229.98 100 -68.29
分行业房地产：系本期园区产业载体销售大幅减少所致。
分产品房地产：系本期园区产业载体销售大幅减少所致。
4 费用
单位：元
项目 2014 年 2013 年 本报告期比上年同期增减
销售费用 2,514,158.50 207,749.25 1110.19%
管理费用 33,728,150.22 34,129,311.07 -1.18%
财务费用 18,494,640.03 8,528,073.70 116.87%
销售费用：本期销售宣传费大幅增加。
财务费用：本期公司流动资金贷款增加所致。
5 研发支出
公司无研发支出。
6 现金流
现金流情况：单位：元
10
2014 年年度报告
本报告期比上年同
项目 2014 年 2013 年
期增减（%）
经营活动产生的现金流量净额 -582,968,127.77 -268,443,671.94 不适用
投资活动产生的现金流量净额 -209,285,088.40 -154,534,947.73 不适用
筹资活动产生的现金流量净额 909,378,160.18 179,565,432.17 406.43
筹资活动产生的现金流量金额变动说明：报告期内公司获得控股股东财务资助；在建项目获得金
融机构融资。
7 其他
(1) 公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明
详见本报告第五节“四、资产交易、企业合并事项”。
(2) 发展战略和经营计划进展说明
详见本节“一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析”。
(二) 行业、产品或地区经营情况分析
1、 主营业务分行业、分产品情况
单位:元币种:人民币
主营业务分行业情况
营业收入 营业成本 毛利率比
毛利率
分行业 营业收入 营业成本 比上年增 比上年增 上年增减
（%）
减（%） 减（%） （%）
房地产业 18,037,000.00 5,769,680.01 68.01 -94.11 -96 增加
15.09 个
百分点
租赁和商 105,205,093.56 51,476,721.05 51.07 -12.37 41.5 减少
务服务业 18.63 个
百分点
合计 123,242,093.56 57,246,401.06 53.55 -71.08 -68.29 增加
-4.10 个
百分点
主营业务分产品情况
营业收入 营业成本 毛利率比
毛利率
分产品 营业收入 营业成本 比上年增 比上年增 上年增减
（%）
减（%） 减（%） （%）
园区产业 18,037,000.00 5,769,680.01 68.01 -94.11 -96 增加
载体销售 15.09 个
百分点
园区产业 50,109,308.09 33,515,520.13 33.12 -0.35 63.77 减少
载体租赁 26.18 个
百分点
委托及其 55,095,785.47 17,961,200.92 67.4 -21.04 12.86 减少 9.79
他服务收 个百分点
入
合计 123,242,093.56 57,246,401.06 53.55 -71.08 -68.29 减少 4.10
个百分点
主营业务分行业和分产品情况的说明
（一）持有土地在建或待建项目
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2014 年年度报告
土地面积 建设 权益
项目名称 地块名称 开发主体
（平方米） 状态 占比
信息产业园（万荣路
闸北区 334 街坊 90 上海开创企业发
1268 号产业建设项 22,600.00 在建 100%
丘地块 展有限公司
目）
闸北区 334 街坊 87
闸北区 334 街坊 87 上海开创企业发
丘产业载体建设项 37,210.90 在建 100%
丘地块 展有限公司
目
C12051 地块建设项 市北高新（南通） 上海市北高新南
自 3,748.20 在建 100%
目 科技城 C12051 地块 通有限公司
行
市北高新（南通） 上海市北高新南
开 新建标准厂房项目 114,507.35 在建 100%
科技城 M13235 地块 通有限公司
发
市北高新技术服务 市北高新技术服务
上海市北高新欣
区 N070501 单元 区 N070501 单元 49,981.80 待建 51%
云投资有限公司
14-06 地块 14-06 地块
松江区永丰街道新
松江区永丰街道 H 上海松宏置业有
城主城 H 单元 H14-08 38,843.10 待建 45%
单元 H14-08 号地块 限公司
号地块项目
闸北区 336 街坊 18 上海闸北绿地企
合 绿地中环广场项目 31,420.10 在建 20%
丘地块 业发展有限公司
作
市北高新（南通）
开 南通新城香溢紫郡 南通新城创置房
科技城 CR13043 地 185,575.84 在建 20%
发 一期 地产有限公司
块
期后事项：2015 年 3 月 20 日，上海市北高新欣云投资有限公司取得了上海市闸北区市场监督管
理局颁发的《营业执照》，完成了工商注册登记手续（详见公司于 2015 年 3 月 24 日披露的《关于
控股子公司完成工商登记的公告》）。
公司第七届董事会第四十次会议于 2015 年 1 月 27 日审议批准公司控股子公司上海市北祥腾有限
公司出资设立全资子公司上海松宏置业有限公司，注册资本为人民币 43,000 万元（详见公司于
2015 年 1 月 28 日披露的《关于第七届董事会第四十次会议决议公告》）。
（二）房地产出租情况
平均单位
楼面面积 月平均出租
地区 2 2 出租率 期限 租金（元/ 租金收入（元）
（M ） 面积（M ）
月）
上海市闸北区 48,418.41 40,759.20 84.18% 中长期 99.65 48,738,194.13
上海市黄浦区 83.92 83.92 100.00% 中长期 21.45 21,600.00
上海市静安区 8,849.39 36.00 0.41% 中长期 354.17 153,000.00
上海市普陀区 4,984.00 4,984.00 100.00% 中长期 20.01 1,196,513.96
合计 62,335.72 45,863.12 91.05 50,109,308.09
（三）房地产销售情况
年内已竣工 在建楼面 报告期内已 报告期内 每平方米 可供出售
种类
楼宇面积 面积 售楼面面积 销售金额 平均售价 楼面面积
工业楼宇 -- 244,428.04 901.85 18,037,000.00 20,000.00 --
（四）财务融资情况
存货项目名称 融资途径 期末融资总金额 本期利息金额 利率
信息产业园（万荣路 1268 号产业 银行借款 450,000,000.00 22,744,852.41 6.36%
12
2014 年年度报告
建设项目）
闸北区 334 街坊 87 丘产业载体建
银行借款 369,000,000.00 6,283,733.33 6.10%
设项目
（五）下一年度新开工计划
项目名称 开发主体 地区 土地面积（平方米）
松江区永丰街道新城主城 H 上海松宏置业有限 上海松江区
38,843.10
单元 H14-08 号地块项目 公司
市北高新技术服务区 上海市北高新欣云 上海闸北区
49,981.80
N070501 单元 14-06 地块 投资有限公司
2、 主营业务分地区情况
单位：元币种：人民币
地区 营业收入 营业收入比上年增减（%）
上海 123,242,093.56 -71.08
主营业务收入主要发生在上海。
(三) 资产、负债情况分析
1 资产负债情况分析表
单位：元
本期期末金
本期期末数 上期期末数
额较上期期
项目名称 本期期末数 占总资产的 上期期末数 占总资产的
末变动比例
比例（%） 比例（%）
（%）
货币资金 218,008,865.21 6.62 100,914,038.86 4.66 116.03
应收账款 27,113,949.98 0.82 131,447,702.62 6.08 -79.37
其他应收款 399,233,479.00 12.12 26,075,564.24 1.21 1,431.06
存货 1,282,512,079.81 38.95 898,330,939.21 41.52 42.77
可供出售金融 110,557,824.03 3.36 54,462,600.00 2.52 103
资产
固定资产 157,394,876.66 4.78 47,710,743.54 2.21 229.89
在建工程 11,808,623.77 0.36 746,509.38 0.03 1,481.85
短期借款 500,000,000.00 15.18 100,000,000.00 4.62 400
应付账款 200,192,526.10 6.08 101,422,969.23 4.69 97.38
预收账款 1,004,068.62 0.03 35,359,694.83 1.63 -97.16
应付职工薪酬 4,396,613.17 0.13 2,650,432.93 0.12 65.88
应交税费 5,542,866.10 0.17 62,315,671.31 2.88 -91.11
应付利息 2,500,628.76 0.08 765,805.48 0.04 226.54
其他应付款 406,148,979.73 12.33 255,366,218.24 11.8 59.05
一年内到期的 17,500,000.00 0.53 5,500,000.00 0.25 218.18
非流动负债
长期借款 807,343,007.46 24.52 285,602,296.67 13.2 182.68
2 其他情况说明
货币资金：本期公司与上海市北高新（集团）有限公司、上海祥腾投资有限公司共同投资设
立上海市北祥腾投资有限公司，公司持股 45%，列入公司合并报表范围。
13
2014 年年度报告
应收账款：上海开创企业发展有限公司 2014 年产业载体销售应收款项全部收回。
其他应收款：支付闸北区市北高新技术服务业园区 N070501 单元 14-06 地块土地出让金。
存货：上海开创企业发展有限公司开发的万荣路 1268 号产业建设项目已接近完工结算状态；
上海开创企业发展有限公司开发的闸北区 334 街坊 87 丘地块项目以及上海市北高新南通有限公司
M13235 地块都已经开工建设。
可供出售金融资产：根据《企业会计准则第 2 号-长期股权投资》，公司对持有的不具有控制、
共同控制、重大影响的股权投资，不作为长期股权投资核算，应适用《企业会计准则第 22 号-
金融工具确认和计量》，作为可供出售金融资产进行核算，并对其采用追溯调整法进行调整。
固定资产：本期全资子公司上海市北高新南通有限公司 C12051 地块建设项目达到预定可使
用状态结转至固定资产。
在建工程：本期控股孙公司越光投资管理（上海）有限公司光通大厦改建项目本期发生较大
改建成本。
短期借款：本期公司接受上海市北高新（集团）有限公司提供的流动资金委托贷款。
应付账款：本期上海开创企业发展有限公司万荣路 1268 号产业建设项目已接近完工结算状态，
在建产业载体建造应付款项增加。
应交税费：本期园区产业载体销售减少。
其他应付款：本期子公司与参股公司的往来款增加。
长期借款：本期上海开创企业发展有限公司闸北区 334 街坊 87 丘地块项目开工建设，融资规
模扩大。
(四) 核心竞争力分析
作为国内精品园区综合运营商，公司的核心竞争力主要表现为：
1、精品化的产业载体开发运营能力
公司近年来紧紧围绕“一区一城”（市北高新园区和市北南通科技城）建设，在“产城融合”
的发展理念下，深度挖掘产业发展要求和企业实际需求，以国际化的眼光，运用先进绿色环保技
术，倡导低碳经济，同时突出城市化功能建设，不断完善园区功能配套，优化产业发展环境，打
造了一批高品质的符合总部型、创新型、知识密集型企业办公的绿色低碳产业载体和配套服务设
施，积累了丰富的产业载体精品化开发运营的经验和能力。
此外，公司设立的全资子公司上海创越投资有限公司，将市北高新多年积累的园区运营经验，
运用到价值被低估的工业或商业不动产中，通过高品质的改造，挖掘和提升其潜在价值，发挥园
区运营的资源优势、服务优势和客户优势，探索市北园区区域外产业载体的开发运营，为公司不
断创造新的利润增长点。
2、特色化的产业集聚和培育能力
作为上海“创新驱动，转型发展”的成功案例，公司经营的市北高新园区聚焦“四新经济”，
不断优化产业结构，打造特色服务平台，完善产业服务功能，已经形成了以总部经济为主导，以
新一代信息技术、节能环保和检验检测等为特色的产业发展新格局。在上海市经信委开展的《上
海市开发区综合评价》中，园区连续多年综合发展指数在全市 5 平方公里以下开发区中排名第一，
单位土地利润、单位土地税收产出强度在全市开发区中排名第二，园区投资环境指数和发展质量
指数在全市开发区中排名第四。截止 2014 年年底，市北高新园区注册企业 2000 余家，2014 年园
区实现二三产业营业总收入达 1410 亿元，其中，第三产业营业收入达 1368 亿元，园区产业集聚
能力越来越强，经济带动效应愈发明显。
同时，公司旗下的国家级科技企业孵化器--上海聚能湾企业服务有限公司， 2014 年又成为
了“上海市科技企业加速器试点单位”，形成了一套完整的“科技苗圃-孵化器-加速器”科技孵化
产业生态链，创新孵化模式日趋成熟，产业培育功能进一步凸现。目前，聚能湾孵化器委托管理
孵化载体 3 万平方米，苗圃项目 86 项，孵化器企业 79 家，加速器企业 20 家；孵化器企业中高新
技术企业 11 家，双软认定企业 20 家，高新技术成果转化项目 12 项，两家孵化器企业完成股份制
改造，其中热像科技于 2015 年 1 月成功在新三板挂牌。
3、精细化的公司运营管理能力
当前，城市运营与区域产业融合发展的趋势愈发明显，产业园区作为城市的一部分，园区内
城市功能的完善，区域经济与产业经济的转型升级，对未来经营产业园区提出了很高的要求。公
14
2014 年年度报告
司围绕打造城市精品园区运营商的发展愿景，凝聚了一支专门从事区域规划、开发建设、经营管
理的专业人才队伍，并注重企业目标和团队成员目标的综合统一，为公司经营发展提供了强大的
人力资源保障。
同时，公司也不断加大学习探索的力度，以提升董事层和经营层的综合能力和素质。公司管
理层从战略高度把握发展方向，制定科学有效的团队规划和科学民主的决策，并充分尊重公司的
每一个成员，给予成员充分的发展空间，通过适当的渠道积极引入成员参与到公司的决策讨论中，
共同推动公司发展。
(五) 投资状况分析
1、 对外股权投资总体分析
1）报告期内投资情况：
单位：万元
项目 2014 年 2013 年 增减变动幅度（%）
报告期内投资额 39,888.09 29,102.00 37.06 %
2）报告期内被投资公司情况单位：万元
占被投资
被投资公 公司权益
注册资本 经营范围 备注
司名称 的比例
（%）
公司持股 70%，上海开创企业
上海市北
房地产经营开发、投资与 发展有限公司持股 30%，报告
高新南通 30,000 100
资产管理、咨询等 期内实收资本增加至 30,000
有限公司
万元
上海市北高新南通有限公司
南通新城
持股 20%，上海新城万嘉房地
创置房地 房地产经营开发、物业管
85,000 20 产有限公司持股 80%，报告期
产有限公 理等
内实收资本增加至 85,000 万
司
元
公司持股 45%，上海市北高新
上海市北 实业投资、资产管理、投
（集团）有限公司持股 20%，
祥腾投资 50,000 资管理、企业形象策划， 45
上海祥腾投资有限公司持股
有限公司 投资咨询
35%
上海创越 投资咨询，企业管理咨询，
投资有限 3,000 市场营销策划，商务信息 100 公司持股 100%
公司 咨询等
越光投资
投资管理，实业投资，企 公司全资子公司上海创越投
管理（上
2,500 业管理咨询，市场营销策 90 资有限公司持股 90%，上海光
海）有限公
划，商务信息咨询等 通信公司持股 10%
司
公司持股 20%，绿地地产集团
上海闸北
企业管理咨询，投资咨询， 有限公司持股 60%，上海东方
绿地企业
79,300 物业管理，绿化养护，房 20 证券创新投资有限公司持股
发展有限
地产开发经营等 20%
公司
北京维珍 技术开发，技术服务，技 公司报告期内出资 4，672.02
3715.68 19.11
创意科技 术咨询，产品设计，模型 万元
15
2014 年年度报告
股份有限 设计等
公司
光电子器件，计算机软件
腾龙电子
生产，从事货物和技术的
技术（上
1575 进出口业务，电子产品的 4.76 公司报告期内出资 937.5 万元
海）股份有
技术开发，技术开发，技
限公司
术服务，技术咨询等
北极绒（上 从事纺织技术领域内的技
公司持股 1.87%，报告期内该
海）纺织科 术开发、技术转让、技术
8539.3258 1.87 公司实收资本变更为
技发展有 咨询，服装服饰、针纺织
8539.3258 万元
限公司 品、日用百货的销售等
在计算机软件、通信、网
上海华艾 公司和全资孙公司上海聚能
络等专业技术领域内从事
软件有限 2,353 5.95 湾企业服务有限公司合计出
技术开发、技术咨询，计
公司 资 3,542 万元持有
算机网络工程等
(1) 持有其他上市公司股权情况
单位：元
占该公 报告期所 会计
证券 证券 最初投资 报告期 股份
司股权 期末账面值 有者权益 核算
代码 简称 成本 损益 来源
比例（%） 变动 科目
400008 水仙 A3 3,040,000 0.37 1,821,600.00 0 0 可 供 认购
出 售
金 融
资产
400010 鹫峰 5 150,000 0.37 150,000 0 0 可 供 认购
出 售
金 融
资产
合计 3,190,000 / 1,971,600.00 / /
(2) 持有非上市金融企业股权情况
最初投 占该公 期末账 报告期 报告期所
所持对象 持有数 会计核 股份
资金额 司股权 面价值 损益 有者权益
名称 量（股） 算科目 来源
（元） 比例（%） （元） （元） 变动（元）
上海银行 71,000 103,660 0.0024 71,000 可供出 受让
股份有限 售金融
公司 资产
合计 71,000 103,660 / 71,000 / /
2、 募集资金使用情况
(1) 募集资金总体使用情况
□ 适用√不适用
16
2014 年年度报告
(2) 募集资金承诺项目情况
□ 适用√不适用
(3) 募集资金变更项目情况
□ 适用√不适用
(4) 其他
报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。
3、 主要子公司、参股公司分析
上海市北高新股份有限公司控股、参股公司：单位：万元
注册 持有
公司名称 经营范围 总资产 净资产 营业收入 净利润
资本 股权
工业园区开
上海开创
发、经营、管
企业发展 10,000 100% 250,538.94 115,702.97 8,444.61 1,859.55
理，房屋租赁
有限公司
等
房地产经营开
上海市北
发、投资与资
高新南通 30,000 70% 38831.67 29750.87 0 -243.11
产管理、咨询
有限公司
等
实业投资、资
上海市北 产管理、投资
祥腾投资 50,000.00 45% 管理、企业形 20,835.51 7,309.44 0 23.73
有限公司 象策划，投资
咨询
投资咨询，企
业管理咨询，
上海创越 市场营销策
投资有限 3,000 100% 划，商务信息 2544.04 2328.67 75.82 -885.33
公司 咨询，企业形
象策划，物业
管理等
管理咨询，投
资咨询，物业
管理，绿化养
上海闸北
护，房地产开
绿地发展 79,300 20% 119,293.41 78,449.46 0 -775.05
发经营，建筑
有限公司
材料（钢材、
水泥除外）的
批发等
上海开创企业发展有限公司 2014 年度实现主营业务收入 8444.61 万元，较 2013 年的 36973.70 万
元下降 77%，主要原因是开创公司用于可销售的园区产业载体库存较少，导致了公司产业载体板
块销售收入大幅下降。
上海开创企业发展有限公司控股、参股公司：单位：万元
注册 持有
公司名称 经营范围 总资产 净资产 营业收入 净利润
资本 股权
上海聚能湾 以服务外包方式
1,000 100% 1055.61 947.23 191.85 67.25
企业服务有 从事企业投资管
17
2014 年年度报告
限公司 理、物业管理等
上海电气工 工业园区开发、经
业园区管理 200 51% 营、管理，房屋租 1526.87 1413.38 51.83 -319.89
有限公司 赁等
上海中铁市
实业投资，房地产
北投资发展 20,000 40% 35861.75 27888.53 13216.30 2146.74
开发、销售等
有限公司
上海市北高 房地产经营开发、
新南通有限 30,000 30% 投资与资产管理、 38831.67 29750.87 0 -243.11
公司 咨询等
上海创越投资有限公司控股公司：单位：万元
注册 持有
公司名称 经营范围 总资产 净资产 营业收入 净利润
资本 股权
越光投资管理
投资管理、实业投资、
（上海）有限 2,500 90% 1779.26 1778.43 37.96 -685.99
企业管理咨询等
公司
上海市北高新南通有限公司参股公司：单位：万元
注册 持有
公司名称 经营范围 总资产 净资产 营业收入 净利润
资本 股权
南通新城创 投资管理、实业
置 房 地 产 有 85,000 20% 投资、企业管理 101,850.71 84,194.18 0 -805.82
限公司 咨询等
4、 非募集资金项目情况
√适用□ 不适用
单位:元币种:人民币
项
目
项目进 收
项目名称 项目金额 本年度投入金额 累计实际投入金额
度 益
情
况
南通科技城云院 214,871,500.00 53.24% 83,836,644.38 114,387,927.06 在
一期项目/南通科 建
技城 M13235 地块项
目/新建标准厂房
项目
闸北区 334 街坊 87 1,267,415,500.00 44.96% 91,398,970.03 569,825,284.55 在
丘产业载体建设项 建
目
闸北区市北高新技 317,383,420.00 317,383,420.00 待
术 服 务 业 园 区 建
N070501 单元 14-06
地块项目
松江区永丰街道新 84,400,000.00 84,400,000.00 待
18
2014 年年度报告
城 主 城 H 单元 建
H14-08 号地块项目
信息产业园（万荣 777,140,000.00 79.05% 359,840,670.24 614,329,469.22 在
路 1268 号产业建设 建
项目）
合计 2,259,427,000 / 936,859,704.65 1,700,326,100.83 /
二、董事会关于公司未来发展的讨论与分析
(一) 行业竞争格局和发展趋势
全球创新中心赋予“新机遇”。当前，“大力实施创新驱动发展战略，加快建设具有全球影响
力的科技创新中心”已经成为上海市委跨年度推进的一号调研课题。在此背景下，作为区域经济
发展的重要增长极和高新技术产业集聚区，市北高新将始终围绕“科技进步大方向，产业革命大
趋势，集聚人才大举措”，对标全球影响力、聚焦科技创新、实施深度转型，向创新要活力、要动
力、要效益，力争在上海建设全球创新中心过程中体现出中心城区高新技术产业园的优势和功能。
宏观政策变化带来“新挑战”。在国内经济迈向新常态进程中，“四新”经济迅速崛起并成为
上海新一轮经济发展的驱动力。与此同时，随着国务院 62 号文出台以及上海进一步明确街道取消
招商职能，产业园区之间的竞争形势将有很大的变化。未来，产业园区的发展不再拼政策、拼优
惠，而是更加注重拼服务、拼环境，产业与城市运营将更为紧密地结合。市北高新作为城市精品
园区运营商，地处中心城区的区位、土地资源、管理水平和服务模式等方面的经验优势在市场化
竞争中将更为凸显，公司对“产城融合”的园区开发实践也将积累足够的后发优势。下一步，公
司将继续坚持“精品化”路线，将服务、综合运营优势进一步放大，同时也在“走出去”战略的
实施过程中复制和推广。
行业格局变化催生“新思维”。2014 年是产业地产的快速发展期，既有传统房地产商万科、
绿地的进入，更有阿里巴巴等互联网企业进入，而传统产业地产公司也在快速持续发力，行业竞
争日趋激烈，行业格局发生变化。尤其是要重视互联网元素与产业地产的融合所带来的新理念和
新思维给传统地产行业带来的冲击。公司将主动学习互联网思维，积极探索应用型、现代管理技
术，提前布局，力争在产业地产的新一轮发展进程中占据先发优势。
国企改革发力呼唤“新作为”。当前，上海国资国企改革正处于关键时期，改革持续发力。作
为闸北区属国有控股上市公司，公司将不断强化以市场为导向的意识和能力，更加注重企业的盈
利能力和可持续发展。同时，公司也将抓住“四新”经济迅速崛起并成为上海新一轮经济驱动力
的有利契机，聚焦产业发展新动态，谋划好公司战略新布局。
(二) 公司发展战略
公司将坚持以成为国内领先的“精品园区运营专家”为愿景，紧紧围绕“深度转型、内涵发
展”的工作主线，努力成为国内园区开发运营行业中具有较强市场竞争力和影响力的企业。
未来，公司将借助上海打造具有全球影响力的科技创新中心的有利契机，紧紧围绕“四新”
经济，继续秉承“运营市场化、业务多元化、团队专业化”的总体战略定位，进一步加快推进战
略转型步伐，重点聚焦主营业务做大做强，不断深入拓展经营领域。同时，在实现园区产业载体
类资产整体上市的基础上，盘活现有资产，提高市场竞争能力和内部活力，坚持市场化可持续经
营的道路。力争公司整体实力和核心竞争力实现质的提升，基本实现发展方向更加明确、业务定
位更加清晰、盈利能力持续上升、管理模式科学有效的发展目标。
(三) 经营计划
2015 年，公司将紧紧围绕“深度转型、内涵发展”工作主线，坚定不移地发展“四新”经济，
坚定不移地用创新驱动发展战略统领园区产业集聚，坚定不移地践行国资国企改革，继续稳步实
施产业载体开发与产业投资，进一步把业务拓展做精做深，以多元化的经营和更好的业绩回报股
东。
1、进一步加大产业载体开发
19
2014 年年度报告
2015 年，公司将继续积极围绕“一区一城”（市北高新园区和南通科技城）建设，重点做好
市北云立方（万荣路 1268 号产业建设项目）、市北智汇园（闸北区 334 街坊 87 丘产业载体建设
项目）、南通科技城云苑一期项目（南通科技城 M13235 地块项目）和闸北区市北高新技术服务
业园区 N070501 单元 14-06 地块的开发建设和推广租售工作。与此同时，在项目开发建设过程中，
继续深入推进“产城融合”的园区运营理念，依托园区在企业服务、综合管理等方面的经验优势，
在产业园区内部加快完善城市生活配套，统筹规划各类功能要素、产业要素、生活要素的合理配
置，将市北高新园区和南通科技城打造成为产业园区与城市生活空间一体化的新型“产业社区”，
树立智慧型城市产业综合体典范，并将这种运营模式逐步形成可复制可推广的经验，从而探索品
牌输出的新形式。
2、进一步深化产业投资模式
2015 年，公司一方面将紧紧依托市北高新园区的产业优势和丰富的优质企业资源，通过与招
商和企业服务环节建立更紧密的互动配合机制，构建起一套具有“市北特色”的常态化、可持续
的产业投资模式；另一方面充分发挥聚能湾国家级科技企业孵化器的平台优势，逐步加大对初创
阶段和创业阶段企业的股权投资，同时整合政策、产业、人才等资源精心呵护企业，助力企业快
速成长，最终分享企业高速成长的成果。
3、进一步促进产业集群发展
公司将牢牢抓住“技术、产业、人才”这三大关键要素，力争成为上海建设全球创新中心的
重要一环。2015 年，公司将聚焦“四新经济”，重点引进和培育一批具有自主研发能力、掌握核
心技术的科技创新型企业；瞄准新一代信息技术云计算、节能环保等战略性新兴产业以及“检验
检测”为代表的专业服务业发展；构建市北高新园区产业服务体系，打造特色服务平台、完善产
业服务功能、深化产业服务内涵；营造鼓励“大众创业、万众创新”的园区科技人才创新创业的
良好环境。
4、进一步探索国资改革路径
在上海启动新一轮国资改革的大背景之下，公司将借助上海打造具有全球影响力的科技创新
中心的有利契机，从过去注重园区开发、招商引资向以深化服务与环境营造、投资引领与产业引
领为着力点的发展模式转变。同时，不断强化市场化经营和竞争意识，注重发挥品牌影响力和扩
大融资能力，努力在“国资证券化”和“品牌走出去”的道路上走得更快、更踏实、更有成效。
(四) 因维持当前业务并完成在建投资项目公司所需的资金需求
为确保公司 2015 年经营计划的顺利实施，满足开发建设资金需求，公司将综合考虑公司的资
本结构、盈利能力、外部市场环境等多种因素，以股东利益最大化为核心，利用银行借款、资本
市场融资等多种手段进行持续融资，合理降低财务运行成本，提高公司融资能力。
(五) 可能面对的风险
1、宏观调控政策风险。国家宏观调控政策覆盖园区综合运营的各个阶段，包括土地供给政策、
财税政策、融资方式和渠道限制、环境保护和社会责任等各个方面，均对公司盈利目标的实现产
生一定的影响。在宏观层面上，需要经营层密切关注宏观形势、市场及行业发展动向，深入研判
政策走势，制定应对措施。
2、产业投资风险。随着市北高新园区内产业集聚效应的增强，园区内陆续涌现出一批具有良
好发展潜力的优质企业，有望为上市公司的可持续发展创造新的利润增长点。但是，投资项目自
初始投资至达到成熟盈利状态需要一定的培育期，若上述被投资企业因受宏观环境变化或自身战
略失误等因素影响失去了发展能力，上市公司可能存在无法通过上述产业投资来实现预期业绩的
风险。
3、财务风险。园区产业载体开发经营及产业投资业务属于资金密集型行业，充足的现金流对
企业的发展至关重要。随着公司业务的发展，经营规模的扩大，对公司的融资能力提出了更高的
要求。如国家财经政策、产业政策及银行信贷政策发生较大变化，将可能导致资金筹措不足或需
支付较高成本。公司将合理安排融资计划，尝试多种融资渠道，加强资金管理，确保资金面安全。
20
2014 年年度报告
三、董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
(一) 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
□ 适用√不适用
(二) 董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明
□ 适用√不适用
(三) 董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明
□ 适用√不适用
四、利润分配或资本公积金转增预案
(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况
1、报告期内，公司现金分红政策的执行情况：
公司第七届董事会第二十五次会议于2014年3月27日审议通过了《2013年度利润分配预案》：
根据立信会计师事务所（特殊普通合伙）出具的公司2013年审计报告，2013年度公司实现归属于
上市公司股东的净利润为人民币17,182万元。根据公司《章程》规定，利润分配不低于当年实现
可分配利润的10%，公司拟以2013年末总股本566,449,190 股为基数，按每10 股派现金人民币0.31
元（含税）向全体股东分配利润，共分派现金红利人民币17,559,924.89元。该方案符合公司章程
及审议程序的规定，充分保护了中小投资者的合法权益，独立董事对该分配方案发表了独立意见，
并同意将其提交股东大会审议。公司2013年度股东大会于2014年6月25日审议通过了上述预案（详
见公司于2014年6月26日披露的《2013年度股东大会会决议公告》）。
2013 年度利润分配的实施方案详见公司于 2014 年 7 月 22 日披露的《关于 2013 年度利润分
配实施公告》。2014 年 7 月 29 日和 8 月 13 日，公司已委托中国证券登记结算有限公司上海分公
司通过其资金清算系统分别向股权登记日登记在册的 A 股和 B 股股东派发了 2013 年度现金红利。
2、报告期内，公司利润政策的调整情况：
公司根据中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》（证监发【2012】
37 号）、《上市公司监管指引第 3 号——上市公司现金分红》（证监会公告[2013]43 号）以及《上
海证券交易所上市公司现金分红指引》等文件的要求，并结合公司实际情况，修改完善了《公司
章程》中有关利润分配政策的条款，同时制订了《股东分红回报规划（2015 年-2017 年）》（详见
公司于 2014 年 11 月 29 日披露的《关于修改公司章程的公告》和《股东分红回报规划（2015 年
-2017 年）》），并经公司第七届董事会第三十七次会议和 2014 年第二次临时股东大会审议通过。
3、公司利润政策的合规性说明：
报告期内，公司利润分配方案严格按照《公司章程》和相关规定执行，审议程序和机制完备，
有明确的分红标准及分配比例，既实现对投资者的合理投资回报又兼顾公司的可持续发展。独立
董事已尽职履责并发挥了应有的作用，中小股东有充分表达意见和诉求的机会，切实维护了中小
股东的合法权益。
(二) 报告期内盈利且母公司未分配利润为正，但未提出现金红利分配预案的，公司应当详细披露
原因以及未分配利润的用途和使用计划
□适用√不适用
(三) 公司近三年（含报告期）的利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案
单位：元币种：人民币
占合并报表
分红年度合并报
每 10 股送 每 10 股派 现金分红的数 中归属于上
分红 每 10 股转 表中归属于上市
红股数 息数(元) 额 市公司股东
年度 增数（股） 公司股东的净利
（股） （含税） （含税） 的净利润的
润
比率(%)
21
2014 年年度报告
2014 年 0.00 0.03 0.00 1,699,347.57 14,691,311.42 11.57
2013 年 0.00 0.31 0.00 17,559,924.89 171,824,495.15 10.22
2012 年 0.00 0.28 0.00 15,860,577.32 146,573,527.40 10.82
五、积极履行社会责任的工作情况
详见公司于 2015 年 3 月 27 日在上海证券交易所网站上披露的《2014 年度社会责任报告书》。
第五节 重要事项
一、重大诉讼、仲裁和媒体普遍质疑的事项
□ 适用√不适用
22
2014 年年度报告
二、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况
□ 适用√不适用
三、破产重整相关事项
本年度公司无破产重整相关事项。
四、资产交易、企业合并事项
√适用□ 不适用
(一) 公司收购、出售资产和企业合并事项已在临时公告披露且后续实施无变化的
事项概述及类型 查询索引
公司全资子公司开创公司建设闸北区 334 街坊 87 丘产业载体建 2014 年 3 月 6 日披露的
设项目，项目投资估算为人民币 12.67 亿元（含已支付的土地出让 《关于第七届董事会第二
金），建设周期不超过二年。 十四次会议决议公告》
2014 年 3 月 22 日披露
的《2014 年第一次临时股东
大会决议公告》
公司经与有关各方论证和协商，拟通过发行股份购买资产的方式 2014 年 5 月 27 日披露的
收购控股股东市北集团相关资产，该交易将构成重大资产重组。公 《重大资产重组停牌公告》
司股票自2014年5月27日起因重大资产重组事项停牌。 2014 年 8 月 9 日披露的
2014年8月8日，公司召开第七届董事会第三十一次会议审议通 《关于第七届董事会第三
过了《关于<上海市北高新股份有限公司发行股份购买资产并募集配 十一次会议决议公告》及其
套资金暨关联交易预案>的议案》及其他相关议案，并于2014年8月9 他相关文件
日披露了相关文件并公告复牌。 2014 年 11 月 29 日披露
2014年11月27日，公司召开第七届董事会第三十七次会议审议 的《关于第七届董事会第三
通过了《关于公司发行股份购买资产并募集配套资金方案的议案》 十七次会议决议公告》及其
及其他相关议案。 他相关文件
2014年12月15日，公司召开2014年第二次临时股东大会审议通 2014 年 12 月 16 日披露
过了关于公司发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易的方案 的《2014 年第二次临时股东
及相关议案，并于股东大会审议通过后及时将申请材料上报至中国 大会决议公告》
证监会。 2014 年 12 月 26 日披露
2014 年 12 月 25 日，公司收到中国证监会出具的《中国证监会 的《关于收到<中国证监会
行政许可申请受理通知书》(141809 号)。 行政许可申请受理通知书>
的公告》
公司控股子公司上海市北高新欣云投资有限公司以成交总价 2014 年 12 月 26 日披露
105,091万元竞得出让面积为49,981.8平方米的上海市北高新园区 的《关于控股子公司竞得土
14-06地块的土地使用权。 地使用权的公告》
公司控股子公司市北祥腾以成交总价42,200万元竞得出让面积 2014 年 12 月 27 日披露
为38,843.1平方米的上海市松江区永丰街道新城主城H单元H14-08 的《关于控股子公司竞得土
号地块 地使用权的公告》
期后事项：2015 年 1 月 26 日，公司收到中国证监会下发的《中国证监会行政许可项目审查一次
反馈意见通知书》（141809 号）（详见公司于 2015 年 1 月 27 日披露的《关于收到<中国证监会行
政许可项目审查一次反馈意见通知书>的公告》）。公司与相关中介机构已按照上述通知书的要求，
在规定的期限内将书面回复意见报送至中国证监会行政许可受理部门。2015 年 2 月 5 日，公司召
开第七届董事会第四十一次会议审议通过了《关于签订附生效条件的<发行股份购买资产补充协议
（二）>的议案》（详见公司于 2015 年 2 月 6 日披露的《关于第七届董事会第四十一次会议决议公
告》）。2015 年 3 月 9 日，公司召开第七届董事会第四十二次会议审议通过了《关于签订附生效条
件的<盈利预测补偿协议之补充协议>的议案》（详见公司于 2015 年 3 月 10 日披露的《关于第七届
董事会第四十二次会议决议公告》）。2015 年 3 月 18 日，公司收到通知，中国证监会上市公司并
购重组审核委员会（以下简称“并购重组委”）将于近日审核公司发行股份购买资产并募集配套
资金暨关联交易之重大资产重组事项。公司股票已于 2015 年 3 月 19 日开市起停牌，待公司收到
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2014 年年度报告
并购重组委审核结果后公告并复牌（详见公司于 2015 年 3 月 19 日披露的《关于中国证监会上市
公司并购重组审核委员会审核公司重大资产重组事项的停牌公告》）。本次发行股份购买资产并募
集配套资金暨关联交易事宜尚需获得中国证监会核准后方可实施。
五、公司股权激励情况及其影响
□ 适用√不适用
六、重大关联交易
√适用□ 不适用
(一) 与日常经营相关的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
事项概述 查询索引
公司于 2014 年 3 月 27 日召开第七届董事会第二十五次会议审议通过了 2014 年 3 月 29 日披
《2014 年度预计日常关联交易的议案》，公司对 2014 年度可能与控股股东 露的《2014 年度预
市北集团发生的日常关联交易进行了预计。上述议案业经 2013 年度股东大 计日常关联交易事
会审议批准。报告期内公司日常关联交易实施情况详见本报告财务报表附 项的公告》
注“九、（五）关联交易情况”。 2014 年 6 月 26 日披
露的《2013 年度股
东大会决议公告》
(二) 资产收购、出售发生的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
事项概述 查询索引
市北高新发行股份购买资产并募集配套资金暨 详见本节“四、资产交易、企业合并事项”
关联交易
(三) 共同对外投资的重大关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
事项概述 查询索引
公司与控股股东市北集团、上海祥腾投资有限公 2014 年 7 月 1 日披露的《关于对外投资暨关联
司共同以现金方式出资人民币 50,000 万元设立 交易公告》
上海市北祥腾投资有限公司，其中公司出资人民 2014 年 8 月 19 日披露的《关于对外投资进展的
币 22,500 万元，持有其 45%股权。2014 年 8 月 公告》
18 日，上海市北祥腾投资有限公司取得了上海
市工商行政管理局闸北分局颁发的《企业法人营
业执照》，完成了工商注册登记手续。
公司与控股股东市北集团共同以现金方式出资 2014 年 12 月 4 日披露的《关于对外投资暨关联
人民币 11 亿元设立上海市北高新欣云投资有限 交易公告》
公司，其中公司出资人民币 5.61 亿元，持有其
51%股权。
2、 关联债权债务往来
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
事项概述 查询索引
公司控股股东市北集团为公司全资子公司开创 2014 年 6 月 17 日披露的《关于 2013 年度股东
24
2014 年年度报告
公司申请人民币 7.5 亿元的银团贷款提供担保， 大会增加临时提案的公告》
并由公司提供反担保。报告期内进展情况详见本 2014 年 6 月 26 日披露的《2013 年度股东大会
报告财务报表附注“九、（五）关联方交易”。 决议公告》
公司控股股东市北集团向公司及其子公司提供 2014 年 7 月 30 日披露的《关于第七届董事会第
总额不超过 50,000 万元的财务资助，实际金额 三十次会议决议公告》
以到账金额为准，期限为一年，资金使用成本按
照中国人民银行同期贷款基准利率执行，公司及
其子公司对该项财务资助无相应抵押或担保。报
告期内进展情况详见本报告财务报表附注“九、
（五）关联方交易”。
公司控股股东市北集团向公司及其控股子公司 2014 年 12 月 4 日披露的《关于接受控股股东财
提供总额不超过 110,000 万元的财务资助，实际 务资助的公告》
金额以到账金额为准，期限为一年，年利率执行
中国人民银行同期贷款基准利率，公司及其控股
子公司对该项财务资助无相应抵押或担保。报告
期内进展情况详见本报告财务报表附注“九、
（五）关联方交易”。
七、重大合同及其履行情况
1 托管、承包、租赁事项
□ 适用√不适用
2 担保情况
√适用□ 不适用
单位: 元币种: 人民币
公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
担保 担保
担保
方与 发生 是否 是否 关
担保 担保 是否 担保 担保
担保 上市 被担 担保 日期 担保 存在 为关 联
起始 到期 已经 是否 逾期
方 公司 保方 金额 (协议 类型 反担 联方 关
日 日 履行 逾期 金额
的关 签署 保 担保 系
完毕
系 日)
报告期内担保发生额合计（不包括对子公
司的担保）
报告期末担保余额合计（A）（不包括对子
公司的担保）
公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计 750,000,000
报告期末对子公司担保余额合计（B） 750,000,000
公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B） 750,000,000
担保总额占公司净资产的比例(%) 56.10%
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保
25
2014 年年度报告
的金额（C）
直接或间接为资产负债率超过70%的被担
保对象提供的债务担保金额（D）
担保总额超过净资产50%部分的金额（E）
上述三项担保金额合计（C+D+E）
未到期担保可能承担连带清偿责任说明
担保情况说明 经公司2014年度股东大会审议批准，公司全资子公司上
海开创企业发展有限公司向上海浦东发展银行股份有
限公司上海分行（牵头行）申请总额人民币7.5亿元的
银团贷款，用途为“闸北区334街坊87丘产业载体建设项
目”，由公司控股股东上海市北高新（集团）有限公司
将为开创公司申请银团贷款提供保证担保，并由本公司
将向市北集团提供反担保。
八、承诺事项履行情况
√适用□ 不适用
(1). 上市公司、持股 5%以上的股东、控股股东及实际控制人在报告期内或持续到报告期内的
承诺事项
如
未
能
如未
及
是 能及
是 时
否 时履
否 履
承 承诺 及 行应
承 有 行
承诺 诺 承诺 时间 时 说明
诺 履 应
背景 类 内容 及期 严 未完
方 行 说
型 限 格 成履
期 明
履 行的
限 下
行 具体
一
原因
步
计
划
收购 解 市 1、本次重大资产置换完成后，市北集团将继 2012 否 是
报告 决 北 续严格按照《公司法》等法律、法规、规章等 年4月
书或 关 集 规范性文件的要求以及上市公司《公司章程》 11 日
权益 联 团 的有关规定，行使股东权利或者敦促董事依法
变动 交 行使董事权利，在股东大会以及董事会对有关
报告 易 涉及市北集团事项的关联交易进行表决时，履
书中 行回避表决的义务。
所作 2、本次重大资产置换完成后，市北集团与上
承诺 市公司之间将尽量减少关联交易。在进行确有
必要且无法规避的关联交易时，保证按市场化
原则和公允价格进行公平操作，并按相关法
律、法规、规章等规范性文件的规定履行交易
程序及信息披露义务。保证不通过关联交易损
害上市公司及其他股东的合法权益。
26
2014 年年度报告
收购 股 市 市北集团因本次交易新持有的股份自登记在 2012 是 否 见 说
报告 份 北 其名下之日起三十六个月内不转让，之后按照 年8月 明
书或 限 集 中国证监会及上交所的有关规定执行。 22 日
权益 售 团 -2015
变动 年8月
报告 21 日
书中
所作
承诺
收购 解 市 1、为避免市北集团及现在或将来成立的全资 2012 否 是
报告 决 北 子公司、附属公司和其他控制的公司与上市公 年4月
书或 同 集 司的潜在同业竞争，市北集团及关联公司不会 11 日
权益 业 团 以任何形式直接或间接地在现有业务以外新
变动 竞 增与上市公司及其下属公司相同或相似的业
报告 争 务，包括不在中国境内外通过投资、收购、联
书中 营、兼并、受托经营等方式从事与上市公司及
所作 其下属公司相同或者相似的业务。
承诺 2、如市北集团及关联公司未来从任何第三者
获得的任何商业机会与上市公司主营业务有
竞争或可能有竞争，则市北集团及关联公司将
立即通知上市公司，并尽力将该商业机会给予
上市公司。
收购 其 市 市北集团作为第一大股东将继续保持上市公 2012 否 是
报告 他 北 司的独立性，在资产、人员、财务、机构和业 年4月
书或 集 务上遵循“五分开”原则。 11 日
权益 团
变动
报告
书中
所作
承诺
解 市 1、为避免市北集团及控制的其他公司、企业 2014 否 是
决 北 或者其他经济组织与上市公司的潜在同业竞 年8月
同 集 争，市北集团及关联公司不会以任何形式直接 6日
业 团 或间接地在现有业务外新增与市北高新、泛业
竞 投资和市北发展及其控制的其他公司、企业或
争 者其他经济组织相同或相似的业务，包括不在
中国境内外通过投资、收购、联营、兼并、受
与重
托经营等方式从事与市北高新、泛业投资和市
大资
北发展及其控制的其他公司、企业或者其他经
产重
济组织相同或相似的业务。
组相
2、在作为市北高新控股股东期间，如市北集
关的
团及关联公司遇到市北高新、泛业投资与市北
承诺
发展及其控制的其他公司、企业或者经济组织
主营业务范围内的业务机会，市北集团及关联
公司将该等合作机会让予市北高新、泛业投资
与市北发展及其控制的其他公司、企业或者其
他经济组织。市北集团若违反上述承诺，将承
担因此给市北高新、泛业投资与市北发展及其
控制的其他公司、企业或者其他经济组织造成
27
2014 年年度报告
的一切损失。
解 市 本次发行股份购买资产完成后，市北集团将继 2014 否 是
决 北 续严格按照《公司法》等法律、法规、规章等 年8月
关 集 规范性文件的要求以及上市公司《公司章程》 6日
联 团 的有关规定，行使股东权利或者敦促董事依法
交 行使董事权利，在股东大会以及董事会对有关
易 涉及市北集团事项的关联交易进行表决时，履
行回避表决的义务。
市北集团在作为市北高新的控股股东期间，市
北集团及控制的其他公司、企业或者其他经济
与重
组织将尽量减少与市北高新、泛业投资和市北
大资
发展及其控制的其他公司、企业或者其他经济
产重
组织之间的关联交易。对于确有必要且无法避
组相
免而发生的关联交易，市北集团及控制的其他
关的
公司、企业或者其他经济组织将遵循市场原则
承诺
以公允、合理的市场价格进行，根据有关法律、
法规、规章等规范性文件的规定履行关联交易
决策程序，依法履行信息披露义务和办理有关
报批手续，不损害市北高新及其他股东的合法
权益。
市北集团若违反上述承诺，将承担因此而给市
北高新、泛业投资与市北发展及其控制的其他
公司、企业或者其他经济组织造成的一切损
失。
与重 其 市 市北集团进一步保持上市公司的独立性，在资 2014 否 是
大资 他 北 产、人员、财务、机构和业务上遵循“五分开” 年8月
产重 集 原则。 6日
组相 团
关的
承诺
其 市 一、市北集团不存在《收购管理办法》第六条 2014 否 是
他 北 规定的下列情形： 年8月
集 1、利用上市公司的收购损害被收购公司及其 6日
团 股东的合法权益；2、负有数额较大债务，到
与重
期未清偿，且处于持续状态；3、最近 3 年有
大资
重大违法行为或涉嫌重大违法行为；4、最近 3
产重
年有严重的证券市场失信行为；5、法律、行
组相
政法规规定以及中国证监会认定的不得收购
关的
上市公司的其他情形。
承诺
二、市北集团最近五年内没有受过行政处罚
（与证券市场明显无关的除外）、刑事处罚或
者涉及与经济纠纷有关的重大民事诉讼或者
仲裁。
与重 其 市 市北集团不存在泄露本次发行股份购买资产 2014 否 是
大资 他 北 事宜的相关内幕信息及利用该内幕信息进行 年8月
产重 集 内幕交易的情形。 6日
组相 团 市北集团若违反上述承诺，将承担因此而给市
关的 北高新造成的一切损失。
承诺
与重 其 市 市北集团对本次市北高新拟购买资产不存在 2014 否 是
28
2014 年年度报告
大资 他 北 任何形式的资金占用，市北集团将维护上市公 年8月
产重 集 司资产的独立性，确保本次交易完成后，上市 6日
组相 团 公司不会出现被控股股东及其关联方资金占
关的 用的情形，也不会出现对控股股东及其关联方
承诺 违规担保的情形。
与重 其 市 市北集团为本次发行股份购买资产事宜所提 2014 否 是
大资 他 北 供的有关信息真实、准确和完整，不存在虚假 年8月
产重 集 记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对所提供 6日
组相 团 信息的真实性、准确性和完整性承担个别和连
关的 带的法律责任。
承诺
股 市 市北集团此次认购市北高新的股份自在中国 2014 否 是
与重
份 北 证券登记结算有限责任公司上海分公司完成 年8月
大资
限 集 登记之日起三十六个月内不进行转让或上市 6日
产重
售 团 交易，之后按照中国证券监督管理委员会和上
组相
海证券交易所的有关规定执行。市北集团若违
关的
反上述承诺，将承担因此给市北高新造成的一
承诺
切损失
其 市 在本次交易完成后 6 个月内，如市北高新股票 2014 否 是
与重
他 北 连续 20 个交易日的收盘价低于发行价或者交 年 11
大资
集 易完成后 6 个月期末收盘价低于发行价的，市 月 27
产重
团 北集团在本次交易中认购的市北高新股票的 日
组相
锁定期自动延长至少 6 个月。市北集团若违反
关的
上述承诺，则违规减持所得将归上市公司所
承诺
有。
股 市 在增持计划实施期间及法定期限内不减持持 2013 是 否 见 说
其他 份 北 有的市北高新股份。 年 11 明
承诺 限 集 月 13
售 团 日
说明：详见本节“十、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、持有 5%以上股份的股东、实际
控制人、收购人处罚及整改情况”。
九、聘任、解聘会计师事务所情况
单位：万元币种：人民币
是否改聘会计师事务所： 否
原聘任 现聘任
境内会计师事务所名称 立信会计师事务所 立信会计师事务所（特殊普通合伙）
（特殊普通合伙）
境内会计师事务所报酬 75 75
境内会计师事务所审计年 14 14
限
名称 报酬
内部控制审计会计师事务 立信会计师事务所 45
所 （特殊普通合伙）
财务顾问 湘财证券股份有限公 --
司
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
29
2014 年年度报告
公司第七届董事会第二十五次会议和 2013 年度股东大会审议通过了《聘请 2014 年度财
务审计机构和内部控制审计机构的议案》，决定聘请立信会计师事务所（特殊普通合伙）为公
司 2014 年度财务审计机构和内部控制审计机构，聘期为一年。
十、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、持有 5%以上股份的股东、实际控制人、收购人处
罚及整改情况
2013 年 12 月 27 日至 2014 年 1 月 3 日期间，市北集团通过上海证券交易所交易系统卖
出上海市北高新股份有限公司 A 股股份合计 2,536,700 股，因违背了市北集团 2012 年 4 月 11
日在《收购报告书》中作出的“本次收购的股份自股份登记至名下之日起三年内不进行转让”
和 2013 年 11 月 14 日作出的“在增持计划实施期间及法定期限内不减持持有的市北高新股份”
的承诺，收到中国证券监督管理委员会上海监管局《关于对上海市北高新（集团）有限公司
采取出具警示函措施的决定》（沪证监决[2014]4 号）。中国证券监督管理委员会上海监管局决
定对市北集团予以警示，将相关违规行为记入诚信档案。2014 年 10 月 8 日，中国证券监督
管理委员会上海监管局就上述事项立案调查并出具《行政处罚决定书》（沪[2014]3 号），对市
北集团进行如下处罚：依据《中华人民共和国证券法》的相关规定，上海证监局对市北集团
短线交易上海市北高新股份有限公司 A 股股票行为进行了立案调查、审理，市北集团买卖市
北高新 A 股股票行为违反了《证券法》第四十七条第一款的规定，根据《证券法》第一百九
十五条，上海证监局决定对市北集团给予警告，并处以 3 万元罚款。此次事件系公司控股股
东市北集团的相关人员在未经市北集团授权下擅自违规买卖公司股票，完全系个人行为。事
件发生后，上市公司和控股股东高度重视，采取了多项应急和整改措施。今后上市公司和控
股股东一定要引以为戒，加强培训，深入学习，不断完善内控制度，确保此类事件不再发生。
十一、可转换公司债券情况
□ 适用√不适用
十二、执行新会计准则对合并财务报表的影响
本公司于 2014 年 7 月 1 日起执行财政部于 2014 年修订及新颁布的《企业会计准则第 2
号——长期股权投资》（修订）等七项准则，并按照相关准则中的衔接规定进行追溯调整，同
时对 2013 年度、2012 年度财务数据进行了重新列报并根据《企业会计准则第 2 号——长期
股权投资》（修订）将本公司对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没
有报价、公允价值不能可靠计量的投资从长期股权投资中分类至可供出售金融资产核算，并
进行了追溯调整。该项调整对归属于母公司股东权益影响为零，追溯调整前后财务报表项目
主要影响如下：
1 长期股权投资准则变动对于合并财务报告影响（一）
单位：元币种：人民币
2013年1月1日 2013年12月31日
被投资
交易基本信息 归属于母公司 长期股权投资 可供出售金融 归属于母公司
单位
股东权益（+/-） （+/-） 资产（+/-） 股东权益（+/-）
上海水仙 -1,821,600.00 1,821,600.00
电器股份
有限公司
北京鹫峰 -150,000.00 150,000.00
科技开发
股份有限
30
2014 年年度报告
公司
上海华艾 -35,420,000.00 35,420,000.00
软件有限
公司
上海银行 -71,000.00 71,000.00
股份有限
公司
北 极 绒 -17,000,000.00 17,000,000.00
（上海）
纺织科技
发展有限
公司
合计 / -544,626,000.00 544,626,000.00
长期股权投资准则变动对于合并财务报告影响（一）的说明：
执行修订后的《企业会计准则第2号-长期股权投资》，仅对可供出售金融资产和长期股权投资
两个报表项目金额产生影响，对本公司2013年度经营成果和现金流量未产生影响。
十三、其他重大事项的说明
√适用□ 不适用
1、公司第七届董事会第二十六次会议于 2014 年 4 月 3 日审议通过了《关于投资北京维珍创
意科技股份有限公司的议案》，同意公司以人民币 6.58 元/股的价格认购北京维珍创意科技股份有
限公司拟定向发行的 670 万新股，占维珍创意在实施 2013 年度利润分配及资本公积金转增股本方
案和本次定向发行后股本总额的 18.03%；同时，董事会授权公司经营层通过全国中小企业股份转
让系统以不超过人民币 6.58 元/股的价格征集并受让维珍创意现有股东不超过 40 万股股份（详见
公司于 2014 年 4 月 4 日披露的《市北高新关于对外投资的公告》）。2014 年 4 月 18 日召开的维珍
创意 2014 年第一次临时股东大会审议通过了《北京维珍创意科技股份有限公司股票发行方案》，
同意维珍创意向公司以人民币 6.58 元/股的价格定向发行 670 万新股，占维珍创意在实施 2013
年度利润分配及资本公积金转增股本方案和本次定向发行后股本总额的 18.03%（详见公司 2014
年 4 月 19 日披露的《关于对外投资进展的公告》）。在 2014 年 7 月 24 日到 2014 年 7 月 28 日期间，
公司经营层根据董事会授权，通过全国中小企业股份转让系统以人民币 6.58 元/股的价格成功征
集并受让维珍创意原股东持有的合计 40 万股股份。截至 2014 年 7 月 28 日，公司共持有维珍创意
710 万股股份，占维珍创意股本总额的 19.11%（详见 2014 年 7 月 30 日披露的《关于对外投资进
展的公告》）。
2、公司第七届董事会第二十九次会议于 2014 年 6 月 30 日审议通过了《关于参股腾龙电子
技术（上海）股份有限公司的议案》，同意公司以自有资金人民币 937.5 万元通过增资形式参股全
国中小企业股份转让系统挂牌公司腾龙电子技术（上海）股份有限公司（证券代码 430157，证券
简称“腾龙电子”），取得其增资后股本总额的 4.76%（详见公司于 2014 年 7 月 1 日披露的《关
于第七届董事会第二十九次会议决议公告》）。
3、公司第七届董事会第三十九次会议于 2014 年 12 月 10 日审议通过了《关于控股子公司参
加松江区永丰街道 H 单元 40-05 号地块竞买的议案》。公司董事会决定公司控股子公司市北祥腾参
与松江区永丰街道 H 单元 40-05 地块（以下简称：“40-05 号地块”）的竞买（详见公司于 2014 年
12 月 11 日披露的《关于第七届董事会第三十九次会议决议公告》）。2014 年 12 月 25 日，出让面
积为 26983.2 平方米的 40-05 号地块被上海卓世投资管理有限公司（以下简称：卓世）以成交总
价 32500 万元竞得。根据公司章程的有关规定，董事长批准市北祥腾与 40-05 号地块竞得方卓世，
以及上海首创正恒置业有限公司（以下简称：首创）和上海新城万嘉房地产有限公司（以下简称：
新城万嘉）成立项目公司合作开发 40-05 号地块。各方占项目公司的股权比例依次为：市北祥腾
占 28%，首创占 28%，新城万嘉占 28%，卓世占 16%。
4、公司第七届董事会第三十九次会议于 2014 年 12 月 10 日审议通过了《关于控股子公司参
加松江区永丰街道 H 单元 30-02 号地块竞买的议案》。公司董事会决定公司控股子公司市北祥腾参
31
2014 年年度报告
与松江区永丰街道 H 单元 30-02 号地块（以下简称：“30-02 号地块”）的竞买（详见公司于 2014
年 12 月 11 日披露的《关于第七届董事会第三十九次会议决议公告》）。2014 年 12 月 24 日，出让
面积为 18932.2 平方米的 30-02 号地块被江苏新城地产股份有限公司（以下简称：江苏新城）以
成交总价 22800 万元竞得。根据公司章程的有关规定，公司董事长批准市北祥腾与 30-02 号地块
竞得方江苏新城、以及首创和上海轶伟投资管理有限公司（以下简称：轶伟）成立项目公司合作
开发 30-02 号地块。各方占项目公司的股权比例依次为：市北祥腾占 28%，首创占 28%，轶伟占
28%，江苏新城占 16%。
第六节 股份变动及股东情况
一、 股本变动情况
(一) 股份变动情况表
1、 股份变动情况表
报告期内，公司股份总数及股本结构未发生变化。
2、 股份变动情况说明
报告期内，公司股份无变动情况。
(二) 限售股份变动情况
报告期内，公司无限售股份变动情况。
二、 证券发行与上市情况
(一) 截至报告期末近 3 年历次证券发行情况
截止报告期末近 3 年，公司未有证券发行与上市情况。
(二) 公司股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况
报告期内没有因送股、配股等原因引起公司股份总数及结构的变动。
(三)现存的内部职工股情况
报告期末公司无内部职工股。
三、 股东和实际控制人情况
(一) 股东总数:
截止报告期末股东总数(户) 51,428
年度报告披露日前第五个交易日末的股东总数 49,352
(户)
(二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位:股
前十名股东持股情况
质押或冻
持有有限
股东名称 报告期内 期末持股数 比例 结情况 股东
售条件股
（全称） 增减 量 (%) 股份 数 性质
份数量
状态 量
上海市北高新（集团） 1,561,679 237,582,852 41.94 国有法人
无
有限公司
32
2014 年年度报告
SHENYIN WANGUO 1,179,609 2,272,729 0.40 境外法人
未知
NOMINEES (H.K.) LTD.
曲辰 0 2,200,000 0.39 境内自然
未知
人
张俊秋 1,947,700 1,947,700 0.34 境内自然
未知
人
CHU WEN HUA 20,000 1,362,600 0.24 境外自然
未知
人
招商证券香港有限公司 1,316,000 1,324,600 0.23 未知 境外法人
CITIBANK NA H.K. S/A 1,306,400 1,306,400 0.23 境外法人
GOLDMAN SACHS 未知
INTERNATIONAL
GUOTAI JUNAN -285,331 1,200,000 0.21 境外法人
SECURITIES(HONGKONG) 未知
LIMITED
国元证券经纪（香港） 254,040 1,061,500 0.19 境外法人
未知
有限公司
陈小敏 -70,000 1,060,000 0.19 境内自然
未知
人
前十名无限售条件股东持股情况
持有无限售条件 股份种类及数量
股东名称
流通股的数量 种类 数量
上海市北高新（集团）有限公司 237,582,852 人民币普通股 237,582,852
SHENYIN WANGUO NOMINEES (H.K.) LTD. 2,272,729 境内上市外资股 2,272,729
曲辰 2,200,000 境内上市外资股 2,200,000
张俊秋 1,947,700 人民币普通股 1,947,700
CHU WEN HUA 1,362,600 境内上市外资股 1,362,600
招商证券香港有限公司 1,324,600 境内上市外资股 1,324,600
CITIBANK NA H.K. S/A GOLDMAN SACHS 1,306,400 1,306,400
境内上市外资股
INTERNATIONAL
GUOTAI JUNAN SECURITIES(HONGKONG) 1,200,000 1,200,000
境内上市外资股
LIMITED
国元证券经纪（香港）有限公司 1,061,500 境内上市外资股 1,061,500
陈小敏 1,060,000 人民币普通股 1,060,000
上述股东关联关系或一致行动的说明 未知
表决权恢复的优先股股东及持股数量的 无
说明
四、 控股股东及实际控制人变更情况
(一) 控股股东情况
1 法人
单位：万元币种：人民币
名称 上海市北高新（集团）有限公司
单位负责人或法定代 丁明年
表人
成立日期 1999 年 4 月 7 日
组织机构代码 13469964-6
注册资本 200,000
33
2014 年年度报告
主要经营业务 投资与资产管理，市政工程，企业管理咨询，物业管理，在计算机技术
专业领域内的技术咨询、技术服务、技术开发、技术转让，经济信息咨
询服务（除经纪）。
未来发展战略 紧紧围绕“把市北高新园区建设成国内一流、国际有一定影响力的科技
园区”这一总体目标，坚持“走出去”和“证券化”战略，更好地支持
和服务区域经济社会发展。
报告期内控股和参股 无
的其他境内外上市公
司的股权情况
2 报告期内控股股东变更情况索引及日期
报告期内控股股东无变更。
(二) 实际控制人情况
1 法人
名称 上海市闸北区国有资产监督管理委员会
单位负责人或法定代表人 吴郁
组织机构代码 42508242-7
主要经营业务 依照《中华人民共和国公司法》、《企业国有资产监督管理暂行条例》
等法律、法规，经上海市闸北区人民政府授权代表上海市闸北区人
民政府履行出资人职责，负责监管闸北区区属国有资产，行使对所
属国有资产监督管理和经营的权利，以维护国有资产出资人的权益，
实现国有资产的保值增值。
2 报告期内实际控制人变更情况索引及日期
报告期内实际控制人无变更。
3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
五、 其他持股在百分之十以上的法人股东
截止本报告期末公司无其他持股在百分之十以上的法人股东。
34
2014 年年度报告
第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、持股变动情况及报酬情况
(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
单位：股
报告期内从公司领
报告期在其股东
姓名 职务(注) 性别 年龄 任期起始日期 任期终止日期 取的应付报酬总额
单位领薪情况
（万元）（税前）
丁明年 董事长 男 61 2012-09-07 2015-09-07 0 是
周群 副董事长 女 48 2012-09-07 2015-09-07 0 是
张弛 董事、总经理 男 49 2014-06-25 2015-09-07 36.18 否
张羽祥 董事 男 52 2012-09-07 2015-09-07 0 是
徐军 独立董事 男 46 2012-09-07 2015-09-07 12.11 否
孙勇 独立董事 男 54 2012-09-07 2015-09-07 12.11 否
吕巍 独立董事 男 50 2012-09-07 2015-09-07 12.11 否
张青 监事长 女 54 2012-09-07 2015-09-07 0 是
李炜勇 监事 男 47 2014-03-21 2015-09-07 17.3 否
许向东 职工监事 男 47 2012-09-07 2015-09-07 19.8 否
黄之阳 董事、总经理（辞职） 男 47 2012-09-07 2014-05-31 10.74 否
刘芹羽 副总经理 女 35 2012-09-07 2015-09-07 44.1 否
董事会秘书（辞职）、
戴勇斌 男 40 2012-09-07 2015-09-07 21.8 否
财务总监
胡申 董事会秘书 男 33 2014-03-05 2015-09-07 19.5 否
合计 / / / / / 205.75 /
姓名 主要工作经历
历任上海市闸北区劳动局副局长、地区办副主任、经委副主任等，现任上海市北高新（集团）有限公司董事长，上海市北高新股份有限公司
丁明年
董事长。
周群 历任闸北区城市发展投资总公司北城进出口公司副总经理、上海市北高新（集团）有限公司总经理助理、副总经理等，现任上海市北高新（集
35
2014 年年度报告
团）有限公司党委书记、总裁，上海市北高新股份有限公司副董事长。
历任上海住总（集团）总公司市场发展部总经理助理、上海安居房发展中心开发部经理兼项目总指挥、上海新黄浦（集团）有限公司开发部
张弛 总经理兼项目总指挥、上海外滩源投资发展有限公司（筹）副总经理、上海浦江镇投资发展有限公司董事副总经理、上海新黄浦（集团）有
限公司益丰置业分公司总经理、上海市北高新（集团）有限公司副总裁，现任上海市北高新股份有限公司董事、总经理。
历任上海蔬菜集团北郊副食品交易市场有限公司财务科长、总经理助理、副总经理、上海市北工业新区投资经营有限公司财务部经理、招商
张羽祥
部经理等，现任上海市北高新（集团）有限公司副总裁兼总会计师。
历任宁波市律师事务所律师，国浩律师集团（上海）事务所合伙人，上海市邦信阳律师事务所合伙人，现任上海市锦天城律师事务所高级合
徐军 伙人，兼任安徽绿雨种业股份有限公司独立董事、上海科华生物工程股份有限公司独立董事，江苏达海智能系统股份有限公司独立董事、海
通证券股份有限公司内核委员。
历任中国建设银行股份有限公司上海分行信贷员，现任众华会计师事务所(特殊普通合伙）首席合伙人，兼任长江精工钢结构（集团）股份有
孙勇
限公司独立董事、上海柴油机股份有限公司独立董事、上海摩恩电气股份有限公司独立董事。
历任复旦大学管理学院经济管理系助教、讲师、培训部副主任、北欧项目和 IMBA 项目主任、经济管理系副教授、市场营销系教授、管理学
吕巍 院院长助理，上海交通大学安泰管理学院工商管理系教授、博导、安泰管理学院副院长，现任交通大学安泰经济与管理学院工商管理系教授、
博导。
历任新疆交通厅炼油厂厂办秘书、新疆自治区经济委员会经济信息情报研究所办事员、上海闸北区民防办党办主任、闸北区机关党工委副书
张青 记、工会主席、纪工委书记等，现任上海市北高新（集团）有限公司党委副书记、工会主席、纪委书记、综合党委书记，上海市北高新股份
有限公司监事会主席。
历任煤炭科学研究总院上海分院财务处副处长，上海新黄浦置业股份有限公司财务经理，上海精文投资有限公司财务融资部副总经理，上海
李炜勇
市北高新（集团）有限公司财务部副经理、投资管理部副经理，现任上海市北高新股份有限公司监事。
历任上海申达集团上棉二厂技术员、车间主任、分厂厂长；上海申达股份有限公司外贸事业部主管；上海申达集团有限公司人力资源部主管；
许向东 上海世纪出版集团译文出版社人力资源部经理；上海市北高新（集团）有限公司人力资源部经理等，现任上海市北高新股份有限公司人力资
源部经理，上海市北高新股份有限公司职工监事。
历任北京思源集团市场总监、上海市北高新（集团）有限公司总经理助理、副总经理等，上海市北高新股份有限公司董事、总经理（报告期
黄之阳
辞职）。
历任上海市北科技创业有限公司北京办事处招商经理、深圳办事处主任、副总经理、上海市北高新（集团）有限公司招商中心主任、招商总
刘芹羽
监，现任上海市北高新股份有限公司副总经理。
历任上海中亚饭店计财部经理、上海富兰德林会计师事务所有限公司审计经理、上海市北高新（集团）有限公司总会计师助理、财务部副经
戴勇斌
理、上海市北高新股份有限公司董事会秘书，现任上海市北高新股份有限公司财务总监。
历任上海莱恩达投资有限公司投资部总监助理，上海市北高新（集团）有限公司研究室研究员、大客户经理、资产管理部副经理、投资服务
胡申
中心主任助理，上海电气工业园区管理有限公司副总经理，上海创越投资有限公司副总经理等，现任上海市北高新股份有限公司董事会秘书。
36
2014 年年度报告
(二) 董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□ 适用√不适用
二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况
(一) 在股东单位任职情况
√适用□ 不适用
任职人员 任期终
股东单位名称 在股东单位担任的职务 任期起始日期
姓名 止日期
上海市北高新（集团）有
丁明年 董事长 1999 年 3 月 1 日
限公司
上海市北高新（集团）有
周群 党委书记、总裁 2007 年 7 月 1 日
限公司
上海市北高新（集团）有 党委副书记、工会主席、纪
张青 2006 年 4 月 1 日
限公司 委书记
上海市北高新（集团）有
张羽祥 副总裁、总会计师 2006 年 12 月 1 日
限公司
(二) 在其他单位任职情况
√适用□ 不适用
任职人 在其他单位
其他单位名称 任期起始日期 任期终止日期
员姓名 担任的职务
上海市北高新集团（南通） 董事长 2010 年 8 月 12 日
周群
有限公司
市北高新集团（香港）有限 董事长
周群
公司
上海上大科技园发展有限公 董事
周群
司
周群 上海数据港股份有限公司 董事长
周群 上海乾通投资发展有限公司 董事
周群 上海中冶祥腾投资有限公司 董事
上海市北生产性企业服务发 执行董事
张弛
展有限公司
上海市北高新集团（南通） 董事
张羽祥
有限公司
张羽祥 上海数据港股份有限公司 董事
上海市北科技创业投资有限 董事长 2011 年 11 月 23 日
张羽祥
公司
上海闸北市北高新小额贷款 董事长 2012 年 9 月 27 日
张羽祥
股份有限公司
上海万通世纪互联信息技术 副董事长 2014 年 9 月 23 日
张羽祥
有限公司
张羽祥 上海乾通投资发展有限公司 监事
上海中铁市北投资发展有限 董事长 2014 年 7 月 1 日
张羽祥
公司
徐军 上海市锦天城律师事务所 高级合伙人
众华会计师事务所(特殊普 首席合伙人
孙勇
通合伙）
37
2014 年年度报告
上海交通大学安泰管理学院 工商管理系
吕巍
教授、博导
上海闸北市北高新小额贷款 董事 2014 年 11 月 30
黄之阳
股份有限公司 日
上海中铁市北投资发展有限 董事 2014 年 11 月 30
黄之阳
公司 日
上海闸北绿地企业发展有限 董事
刘芹羽
公司
三、董事、监事、高级管理人员报酬情况
董事、监事、高级 董事、监事的报酬由董事会提出方案后提交股东大会决定，高级管理人员的
管理人员报酬的决 报酬由董事会决定。
策程序
董事、监事、高级 公司董事、监事的报酬根据公司股东大会决议确定；高级管理人员根据公司
管理人员报酬确定 有关制度按岗位和绩效发放报酬。
依据
董事、监事和高级 董事长丁明年、副董事长周群、董事张羽祥、监事会主席张青在公司控股股
管理人员报酬的应 东市北集团领取报酬；董事张弛、监事李炜勇、监事许向东、董事黄之阳（辞
付报酬情况 任）按照其在公司所任管理职位领取报酬。报告期内公司取薪的董事、监事
和高级管理人员应付报酬共计为 205.75 万元（税前）。
报告期末全体董 报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际获得报酬合计 205.75 万元（税
事、监事和高级管 前），其中独立董事实际获得报酬合计 36.33 万元（税前）。
理人员实际获得的
报酬合计
四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
姓名 担任的职务 变动情形 变动原因
张弛 董事、总经理 选举 选举、聘用
黄之阳 董事、总经理 离任 工作调动
李炜勇 监事 聘任 选举
戴勇斌 董事会秘书 离任 工作变动
胡申 董事会秘书 聘任 聘用
五、公司核心技术团队或关键技术人员情况
报告期内公司核心技术团队或关键技术人员未发生变动。
六、母公司和主要子公司的员工情况
(一) 员工情况
母公司在职员工的数量 92
主要子公司在职员工的数量 38
在职员工的数量合计 130
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数 0
专业构成
专业构成类别 专业构成人数
生产人员 0
销售人员 43
技术人员 43
38
2014 年年度报告
财务人员 12
行政人员 32
合计 130
教育程度
教育程度类别 数量（人）
硕士及以上 8
本科 70
专科及以下 52
合计 130
(二) 薪酬政策
薪酬政策的原则：
1、公平、公正、透明的原则，使薪酬管理制度科学化、规范化、合理化。
2、按劳分配与“责、权、利”相结合的原则，使薪酬与岗位价值高低，履行责任义务相符。
3、激励与约束并重的原则，使薪酬的发放与考核、奖惩挂钩，与激励机制挂钩。
4、长远发展的原则，使薪酬水平与公司持续健康发展的目标相符。
薪资的构成：
1、收入由基本薪资、年度绩效奖、年度福利三部分组成。
2、基本薪资根据经营规模、岗位职责、从业资历等因素综合确定，按月平均税前发放；年度
福利由节日、高温、劳防等津贴统一按季节发放；年度绩效奖以年度经营目标为考核基础，
根据完成年度工作目标情况进行考核评分，并核定其个人奖金。
3、按照国家和公司规定，享受和缴纳各项社会保险及公积金，并由公司代扣代缴。
(三) 培训计划
培训宗旨：本着以人为本的理念，提升全体员工的整体素质和岗位胜任力，提高员工对企业
文化的理解和认同，提升执行力和团队合作意识。
2014 年主要培训项目：
1、新员工培训：以了解公司文化、各项规章制度、工作职责、户外拓展等为主的集训和日常
专人带教培训。
2、管理人员培训：了解上市公司各项规章制度和运作规则，加强董、监事会建设、加强公司
法人治理，充实必备的上市股份公司管理岗位知识，从而提高公司管理人员的综合素质和业
务能力。
3、专业技术人员培训：以职（执）业资格准入为主要培训目标，结合通用性技能为培训内容，
以特定岗位、特定部门为培训对象的专项培训方案，并与员工职业生涯发展相结合，旨在改
进员工的知识，技能。
39
2014 年年度报告
(四) 专业构成统计图
(五) 教育程度统计图
(六) 劳务外包情况
劳务外包的工时总数 0
劳务外包支付的报酬总额 0
第八节 公司治理
一、公司治理及内幕知情人登记管理等相关情况说明
报告期内，公司严格按照《公司法》、《中华人民共和国证券法》以及《上市公司治理准则》
等国家有关法律法规之规定，不断完善公司法人治理结构，依法规范运作，建立健全内部管理和
控制制度，深入加强信息披露工作，积极开展投资者关系管理，规范公司运营和提高公司治理水
平。股东大会是公司的最高权力机构，董事会是公司的日常决策机构，下设战略委员会、薪酬与
考核委员会、提名委员会、审计委员会四个专门委员会。董事会向股东大会负责，对公司经营活
动中的重大事项进行审议并做出决定，或提交股东大会审议。监事会是公司的监督机构，负责对
公司董事、管理层的行为及公司的财务进行监督。公司总经理由董事会聘任，在董事会的领导下，
全面负责公司的日常经营管理活动。
公司董事会制定了《内幕信息知情人登记管理制度》，本报告期内，公司按照该制度的规定，
对公司定期报告披露等事项中涉及内幕信息的相关人员情况作了登记备案。
40
2014 年年度报告
二、股东大会情况简介
决议
决
决议刊登的指 刊登
会议 召开 议
会议议案名称 定网站的查询 的披
届次 日期 情
索引 露日
况
期
2014 2014 《关于闸北区 334 街坊 87 丘产业载体建设项目投资的议案》；《关 全 2014
年 第 年 3 于选举第七届监事会监事的议案》 部 www.sse.com.cn 年 3
一 次 月 审 月
临 时 21 议 22
股 东 日 通 日
大会 过
2013 2014 《2013 年年度报告》；《2013 年度董事会工作报告》；《2013 年度监全 2014
年 度 年 6 事会工作报告》；《2013 年度独立董事述职报告》；《2013 年度财务 部 www.sse.com.cn 年 6
股 东 月 决算和 2014 年度财务预算》；《2013 年度利润分配预案》；《聘请 审 月
大会 25 2014 年度财务审计机构和内部控制审计机构的议案》；《2014 年度 议 26
日 预计日常关联交易的议案》；关于公司全资子公司申请银团贷款并 通 日
由公司控股股东为贷款提供担保及公司提供反担保暨关联交易的 过
议案》；《关于选举张弛先生为公司董事的议案》
2014 2014 《关于公司符合发行股份购买资产并募集配套资金条件的议案》； 全 www.sse.com.cn 2014
年 第 年 《关于公司发行股份购买资产并募集配套资金方案的议案》；关于 部 年
二 次 12 公司发行股份购买资产并募集配套资金符合<关于规范上市公司重 审 12
临 时 月 大资产重组若干问题的规定>第四条规定的议案》；《关于本次重大 议 月
股 东 15 资产重组构成关联交易的议案》；《关于签订附生效条件<发行股份 通 16
大会 日 购买资产协议>、<发行股份购买资产补充协议>的议案》；《关于签 过 日
订附生效条件<盈利预测补偿协议>的议案》；《关于<上海市北高新
股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易报告
书（草案）>及其摘要的议案》；《关于评估机构的独立性、评估假
设前提的合理性、评估方法与评估目的的相关性及评估定价的公允
性的议案》；《关于批准本次重大资产重组相关审计报告、盈利预测
审核报告、备考盈利预测审核报告及评估报告的议案》；《关于<上
海市北高新股份有限公司股东分红回报规划（2015-2017）>的议
案》；《关于提请股东大会批准上海市北高新（集团）有限公司免于
发出要约方式增持公司股份的议案》；关于提请公司股东大会授权
公司董事会办理本次发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交
易相关事项的议案》；《关于修订<公司章程>及三会规则的议案》；
《关于公司<累积投票制实施细则>的议案》；《关于公司<募集资金
管理制度>的议案》； 关于<上海市北高新股份有限公司关于防范因
本次重大资产重组事项摊薄即期回报的措施>的议案》。
股东大会情况说明
2014 年 6 月 13 日，公司收到控股股东市北集团《关于向上海市北高新股份有限公司 2013 年度股东大会提
出临时提案的函》，市北集团提议将《关于公司全资子公司申请银团贷款并由公司控股股东为贷款提供担保及公司
提供反担保暨关联交易的议案》和《关于选举张弛先生为公司董事的议案》作为临时提案，提交公司 2014 年 6
月 25 日召开的 2013 年度股东大会审议。详见公司于 2014 年 6 月 17 日披露的《关于 2013 年度股东大会增加临
时提案的公告》。
41
2014 年年度报告
三、董事履行职责情况
(一) 董事参加董事会和股东大会的情况
参加股东
参加董事会情况
大会情况
董事 是否独
本年应参 以通讯 是否连续两 出席股东
姓名 立董事 亲自出 委托出 缺席
加董事会 方式参 次未亲自参 大会的次
席次数 席次数 次数
次数 加次数 加会议 数
丁明年 否 17 17 5 0 0 0 3
周群 否 17 17 6 0 0 0 3
张弛 否 11 11 4 0 0 0 2
黄之阳 否 5 5 1 0 0 0 1
张羽祥 否 17 17 5 0 0 0 3
徐军 是 17 17 6 0 0 0 0
孙勇 是 17 17 5 0 0 0 0
吕巍 是 17 17 7 0 0 0 0
年内召开董事会会议次数 17
其中：现场会议次数 8
通讯方式召开会议次数 5
现场结合通讯方式召开会议次数 4
(二) 独立董事对公司有关事项提出异议的情况
报告期内，公司独立董事未对公司本年度的董事会议案及其他非董事会议案事项提出异议。
(三) 其他
报告期内，公司独立董事未对公司本年度的董事会议案提出异议。
四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议
报告期内，公司董事会各专门委员会按照各自工作细则的规定，以认真负责、勤勉诚信的态
度忠实履行各自职责，董事会战略委员会在公司所处宏观环境和行业趋势研判和分析，公司战略
定位和新一年度经营计划等方面，提出了许多建设性意见和建议；董事会审计委员会在公司聘任
审计机构、编制定期报告、监督指导审计机构工作、关联交易、重大资产重组过程中，充分发挥
了审计监督的功能；董事会薪酬委员会对公司董事和高管的年度履职情况进行了有效监督；董事
会提名委员会对公司高级管理人员的候选人进行了审查并提出了建议。董事会各专门委员会为完
善公司治理结构、促进公司发展起到了积极的作用。
五、监事会发现公司存在风险的说明
报告期内，监事会对监督事项无异议。
六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能
保持自主经营能力的情况说明
公司控股股东为市北集团，市北集团在业务以及生产经营方面与本公司不存在交叉情形；本
报告期内市北集团没有超越股东大会直接或间接干预公司的决策和经营活动；公司在人员、资产、
财务方面与控股股东相互分开，机构和业务方面与控股股东相互独立，具备独立完整的业务及自
42
2014 年年度报告
主经营能力，公司董事会、监事会和内部机构能够独立运作。公司业务经营、机构运作、财务核
算均独立，并独立承担经营责任和风险，公司重大决策能够按照法定程序和规则要求形成。
七、报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况
公司建立了高级管理人员的选择、考评机制，高级管理人员的聘任严格按照有关法律法规、
公司《章程》和董事会专门委员会实施细则的规定进行，同时通过制订《高级管理人员薪酬管理
制度》建立、健全薪酬考核及激励约束制度，使公司高级管理人员的聘任、考评和激励标准化、
程序化、制度化。公司根据年度工作目标和经营计划的完成情况及岗位职责完成情况，对公司高
级管理人员进行考核并发放年度绩效薪酬。报告期内，公司未实施股权激励。
43
2014 年年度报告
第九节 内部控制
一、内部控制责任声明及内部控制制度建设情况
1、董事会对于内部控制责任的声明
建立健全并有效实施内部控制是公司董事会的责任；监事会对董事会建立与实施内部控制进
行监督；管理层负责组织领导公司内部控制的日常运行。
公司内部控制的目标是：确保国家法律、法规和本公司《内部控制制度》的贯彻执行，合理
保证业务记录、财务信息和其他管理信息的及时、真实和完整，提高风险管理体系的有效性，促
进本公司发展战略和经营目标的全面实施和充分实现。由于内部控制存在固有局限性，故仅能对
实现上述目标提供合理保证。
2、与财务报告相关的内部控制制度的完善情况
公司建立了独立的会计机构，在财务管理和会计核算方面均设置了较为合理的岗位和职责权
限，并配备了相应的会计人员以保证财会工作的顺利进行。会计机构人员分工明确，各岗位能够
起到相互牵制的作用，批准、执行和记录职能分开。
公司根据《企业会计准则》等法律法规的要求，制定了适合公司的会计制度和财务管理规定，
从财务部门的组织形式、会计核算业务标准、会计业务处理程序、资金授权管理体系、资金内部
控制系统、会计报告的编制和信息披露及内部审计等方面，建立起各子公司统一执行的业务规范。
公司财务管理符合相关规定，在对财务相关环节进行了严格控制的同时让制度得到了有效的执行
和落实。
3、内部控制制度建设情况
为进一步提升公司风险防范能力，全面贯彻五部委颁布的《企业内部控制基本规范》，公司持
续对内控体系进行修订和完善，使之符合公司的实际运营。2014 年，公司修订了《公司章程》、《董
事会议事规则》、《股东大会议事规则》、《监事会议事规则》、《内幕信息知情人管理制度》等五项
规章制度，同时新制定了《保密制度》、《募集资金管理制度》、《累积投票制实施细则》、《股东分
红回报规划（2015-2017）》等四项规章制度。此外，公司还根据部门设置的调整，相应修订了《内
控制度》“第 309 号——房产销售及租赁”及《内控手册》的“16.1 销售管理”和“17.1 租赁等制
度”中的相关职能部门的工作职责及权限范围。至此，公司已初步建立起较完善的风险管理和内
部控制体系，贯穿于公司经营管理活动的各个层面和各个环节，进一步提升了企业整体的规范治
理水平。
4、内控监督检查情况
本年度公司审计室针对工程预算部、工程规划部、资产管理部、招商中心等部门进行了内部
控制审计，审计结果均符合控制要求，未发现重大或重要缺陷。
公司根据《内部控制检查评价制度》对内部控制及其执行情况进行检查，识别了公司在个别
内控风险点方面存在的不足，编制了风险清单，并提出了相对应的整改方案，督促相关部门进行
整改。
公司已根据基本规范、评价指引及其他相关法律法规，对公司截至 2014 年 12 月 31 日的内部
控制设计与运行的有效性进行了评价。报告期内，公司对纳入评价范围的业务与事项均已建立了
内部控制，并得以有效执行，达到了公司内部控制的目标，不存在重大缺陷与重要缺陷。
综上，公司建立了较为完整合理的风险管理和内部控制体系，能较好地控制风险，不存在违
反五部委颁布的《企业内部控制基本规范》及其配套指引规定的情况，公司内部控制制度运行有
效，为公司的正常经营需要提供了有效的保证。2015 年公司将根据外部经营环境的变化、相关部
门和政策新规定的要求，持续不断地完善公司的内部控制制度。
详见公司于 2015 年 3 月 27 日在上海证券交易所网站上披露的《2014 年度内部控制评价报告》。
是否披露内部控制自我评价报告：是
二、内部控制审计报告的相关情况说明
公司聘请了立信会计师事务所(特殊普通合伙)对公司 2014 年度财务报告内部控制实施情况进
行审计，并出具了标准无保留的《内部控制审计报告》。详见公司于 2015 年 3 月 27 日在上海证券
44
2014 年年度报告
交易所网站上披露的《内部控制审计报告》。
是否披露内部控制审计报告：是
三、年度报告重大差错责任追究制度及相关执行情况说明
2013 年 3 月 28 日，公司第七届董事会第八次会议审议通过了《年报信息披露重大差错责任
追究制度》，并将该制度于 3 月 30 日在上交所网站予以披露。详见 2013 年 3 月 29 日公司于上交
所网站披露的《第七届董事会第八次会议决议公告》，以及 3 月 30 日披露的《年报信息披露重大
责任追究制度》。报告期内公司未出现年报重大信息差错。
45
2014 年年度报告
第十节 财务报告
一、审计报告
审计报告
信会师报字[2015]第 111269 号
上海市北高新股份有限公司全体股东：
我们审计了后附的上海市北高新股份有限公司（以下简称“市北高新”）的财务报表，
包括 2014 年 12 月 31 日的合并及公司资产负债表，2014 年度的合并及公司利润表、现
金流量表、合并及公司所有者权益变动表以及财务报表附注。
一、 管理层对财务报表的责任
编制和公允列报财务报表是市北高新管理层的责任。这种责任包括：（1）按照企业会计
准则的规定编制财务报表，并使其实现公允反映；（2）设计、执行和维护必要的内部控
制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
二、 注册会计师的责任
我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会
计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册
会计师职业道德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理
保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计
程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的
评估。在进行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，
以设计恰当的审计程序。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计
估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
三、审计意见
我们认为，市北高新财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映
了市北高新 2014 年 12 月 31 日合并及公司财务状况以及 2014 年度合并及公司经营成果
和现金流量。
立信会计师事务所 中国注册会计师：翟小民
（特殊普通合伙）
中国注册会计师：姚向飞
中国上海二 O 一五年三月二十七日
46
2014 年年度报告
二、财务报表
合并资产负债表
2014 年 12 月 31 日
编制单位: 上海市北高新股份有限公司
单位:元币种:人民币
项目 附注 期末余额 期初余额
流动资产：
货币资金 （一） 218,008,865.21 100,914,038.86
结算备付金
拆出资金
以公允价值计量且其变动计入当期损益
的金融资产
衍生金融资产
应收票据
应收账款 （二） 27,113,949.98 131,447,702.62
预付款项 （三） 153,600.00
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利 （四） 22,805.20
其他应收款 （五） 399,233,479.00 26,075,564.24
买入返售金融资产
存货 （六） 1,282,512,079.81 898,330,939.21
划分为持有待售的资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计 1,927,044,779.20 1,156,768,244.93
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产 （七） 110,557,824.03 54,462,600.00
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 （八） 613,117,085.06 508,728,526.42
投资性房地产 （九） 469,002,977.23 394,029,495.83
固定资产 （十） 157,394,876.66 47,710,743.54
在建工程 （十一） 11,808,623.77 746,509.38
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 （十二） 173,860.97
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产 （十三） 3,795,033.27 1,073,524.26
47
2014 年年度报告
其他非流动资产
非流动资产合计 1,365,850,280.99 1,006,751,399.43
资产总计 3,292,895,060.19 2,163,519,644.36
流动负债：
短期借款 （十五） 500,000,000.00 100,000,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
以公允价值计量且其变动计入当期损益
的金融负债
衍生金融负债
应付票据
应付账款 （十六） 200,192,526.10 101,422,969.23
预收款项 （十七） 1,004,068.62 35,359,694.83
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 （十八） 4,396,613.17 2,650,432.93
应交税费 （十九） 5,542,866.10 62,315,671.31
应付利息 （二十） 2,500,628.76 765,805.48
应付股利
其他应付款 （二十一） 406,148,979.73 255,366,218.24
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
划分为持有待售的负债
一年内到期的非流动负债 （二十二） 17,500,000.00 5,500,000.00
其他流动负债
流动负债合计 1,137,285,682.48 563,380,792.02
非流动负债：
长期借款 （二十三） 807,343,007.46 285,602,296.67
应付债券
其中：优先股
永续债
长期应付款
长期应付职工薪酬
专项应付款
预计负债
递延收益 （二十四） 11,288,075.98 12,638,075.94
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 818,631,083.44 298,240,372.61
负债合计 1,955,916,765.92 861,621,164.63
所有者权益
股本 （二十五） 566,449,190.00 566,449,190.00
其他权益工具
其中：优先股
48
2014 年年度报告
永续债
资本公积 （二十六） 272,798,177.10 272,798,177.10
减：库存股
其他综合收益
专项储备
盈余公积 （二十七） 23,617,196.76 23,140,408.10
一般风险准备
未分配利润 （二十八） 425,207,833.16 428,553,235.29
归属于母公司所有者权益合计 1,288,072,397.02 1,290,941,010.49
少数股东权益 48,905,897.25 10,957,469.24
所有者权益合计 1,336,978,294.27 1,301,898,479.73
负债和所有者权益总计 3,292,895,060.19 2,163,519,644.36
法定代表人：丁明年主管会计工作负责人：戴勇斌会计机构负责人：张颂燕
母公司资产负债表
2014 年 12 月 31 日
编制单位:上海市北高新股份有限公司
单位:元币种:人民币
项目 附注 期末余额 期初余额
流动资产：
货币资金 7,110,731.06 7,345,310.79
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融资产
衍生金融资产
应收票据
应收账款 （一） 16,899,488.08 3,324,327.83
预付款项
应收利息
应收股利 22,805.20
其他应收款 （二） 417,158,246.32
存货
划分为持有待售的资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计 441,191,270.66 10,669,638.62
非流动资产：
可供出售金融资产 105,497,824.03 49,402,600.00
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 （三） 1,192,542,318.64 1,021,306,726.30
投资性房地产 858,974.67 1,015,303.59
固定资产 111,559.15 87,484.58
在建工程
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
49
2014 年年度报告
油气资产
无形资产 79,000.00
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产 1,355,135.01 915,881.21
其他非流动资产
非流动资产合计 1,300,444,811.50 1,072,727,995.68
资产总计 1,741,636,082.16 1,083,397,634.30
流动负债：
短期借款 360,000,000.00
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融负债
衍生金融负债
应付票据
应付账款
预收款项 201,014.35 34,917,600.27
应付职工薪酬 4,172,140.02 2,415,124.84
应交税费 -321,057.49 -10,492,621.93
应付利息 660,000.00
应付股利
其他应付款 465,491,922.31 132,333,429.87
划分为持有待售的负债
一年内到期的非流动负债
其他流动负债
流动负债合计 830,204,019.19 159,173,533.05
非流动负债：
长期借款
应付债券
其中：优先股
永续债
长期应付款
长期应付职工薪酬
专项应付款
预计负债
递延收益
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计
负债合计 830,204,019.19 159,173,533.05
所有者权益：
股本 566,449,190.00 566,449,190.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 238,372,548.62 238,372,548.62
减：库存股
50
2014 年年度报告
其他综合收益
专项储备
盈余公积 17,205,992.61 16,729,203.95
未分配利润 89,404,331.74 102,673,158.68
所有者权益合计 911,432,062.97 924,224,101.25
负债和所有者权益总计 1,741,636,082.16 1,083,397,634.30
法定代表人：丁明年主管会计工作负责人：戴勇斌会计机构负责人：张颂燕
合并利润表
2014 年 1—12 月
单位:元币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、营业总收入 123,242,093.56 426,218,178.74
其中：营业收入 （二十九） 123,242,093.56 426,218,178.74
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 125,723,087.66 260,571,094.63
其中：营业成本 （二十九） 57,246,401.06 180,505,229.98
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 （三十） 13,735,237.85 37,489,461.78
销售费用 （三十一） 2,514,158.50 207,749.25
管理费用 （三十二） 33,728,150.22 34,129,311.07
财务费用 （三十三） 18,494,640.03 8,528,073.70
资产减值损失 （三十四） 4,500.00 -288,731.15
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填
列）
投资收益（损失以“－”号填列） （三十五） 15,016,262.77 59,815,065.67
其中：对联营企业和合营企业的投资收 13,803,457.57 59,795,370.27
益
汇兑收益（损失以“－”号填列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列） 12,535,268.67 225,462,149.78
加：营业外收入 （三十六） 1,813,310.46 1,316,350.68
其中：非流动资产处置利得 39,410.50
减：营业外支出 （三十七） 710.17 84.00
其中：非流动资产处置损失 81.02 84.00
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 14,347,868.96 226,778,416.46
减：所得税费用 1,779,529.53 55,444,543.25
五、净利润（净亏损以“－”号填列） （三十八） 12,568,339.43 171,333,873.21
归属于母公司所有者的净利润 14,691,311.42 171,824,495.15
51
2014 年年度报告
少数股东损益 -2,122,971.99 -490,621.94
六、其他综合收益的税后净额
归属母公司所有者的其他综合收益的税后净
额
（一）以后不能重分类进损益的其他综合
收益
1.重新计量设定受益计划净负债或净资
产的变动
2.权益法下在被投资单位不能重分类进
损益的其他综合收益中享有的份额
（二）以后将重分类进损益的其他综合收
益
1.权益法下在被投资单位以后将重分类
进损益的其他综合收益中享有的份额
2.可供出售金融资产公允价值变动损益
3.持有至到期投资重分类为可供出售金
融资产损益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额
6.其他
归属于少数股东的其他综合收益的税后净额
七、综合收益总额 12,568,339.43 171,333,873.21
归属于母公司所有者的综合收益总额 14,691,311.42 171,824,495.15
归属于少数股东的综合收益总额 -2,122,971.99 -490,621.94
八、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股) （三十九） 0.03 0.30
（二）稀释每股收益(元/股) （三十九） 0.03 0.30
法定代表人：丁明年主管会计工作负责人：戴勇斌会计机构负责人：张颂燕
母公司利润表
2014 年 1—12 月
单位:元币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、营业收入 （四） 38,037,739.90 56,333,205.91
减：营业成本 （四） 3,683,776.59 3,380,234.07
营业税金及附加 2,272,866.00 3,392,607.75
销售费用
管理费用 20,457,653.77 19,764,848.71
财务费用 3,764,263.88 -475,874.32
资产减值损失 30,000.00
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）
投资收益（损失以“－”号填列） （五） -507,302.46 -131,276.36
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 -1,550,107.66 -150,971.76
二、营业利润（亏损以“－”号填列） 7,351,877.20 30,110,113.34
加：营业外收入 2,045.64
其中：非流动资产处置利得
减：营业外支出
52
2014 年年度报告
其中：非流动资产处置损失
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 7,351,877.20 30,112,158.98
减：所得税费用 2,583,990.59 20,902,091.06
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 4,767,886.61 9,210,067.92
五、其他综合收益的税后净额
（一）以后不能重分类进损益的其他综合收益
1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的变动
2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益的其
他综合收益中享有的份额
（二）以后将重分类进损益的其他综合收益
1.权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的
其他综合收益中享有的份额
2.可供出售金融资产公允价值变动损益
3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损
益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额
6.其他
六、综合收益总额 4,767,886.61 9,210,067.92
七、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股)
（二）稀释每股收益(元/股)
法定代表人：丁明年主管会计工作负责人：戴勇斌会计机构负责人：张颂燕
合并现金流量表
2014 年 1—12 月
单位：元币种：人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 220,635,595.37 432,978,523.92
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 8,746,812.32
收到其他与经营活动有关的现金 （三十八） 200,020,284.36 630,198,069.06
经营活动现金流入小计 429,402,692.05 1,063,176,592.98
购买商品、接受劳务支付的现金 454,303,448.17 654,743,389.96
客户贷款及垫款净增加额
53
2014 年年度报告
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 22,484,867.81 19,266,673.92
支付的各项税费 95,681,157.24 124,090,241.50
支付其他与经营活动有关的现金 （三十八） 439,901,346.60 533,519,959.54
经营活动现金流出小计 1,012,370,819.82 1,331,620,264.92
经营活动产生的现金流量净额 （三十九） -582,968,127.77 -268,443,671.94
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金 61,190,000.00 80,019,695.40
处置固定资产、无形资产和其他长 50,600.00
期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的
现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 61,240,600.00 80,019,695.40
购建固定资产、无形资产和其他长 37,346,464.37 30,618,643.13
期资产支付的现金
投资支付的现金 233,179,224.03 203,936,000.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的
现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 270,525,688.40 234,554,643.13
投资活动产生的现金流量净额 -209,285,088.40 -154,534,947.73
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 40,071,400.00 2,500,000.00
其中：子公司吸收少数股东投资收 40,071,400.00 2,500,000.00
到的现金
取得借款收到的现金 1,140,000,000.00 358,998,624.56
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 1,180,071,400.00 361,498,624.56
偿还债务支付的现金 205,500,000.00 147,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的 65,193,239.82 28,933,192.39
现金
其中：子公司支付给少数股东的股
利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金 6,000,000.00
筹资活动现金流出小计 270,693,239.82 181,933,192.39
筹资活动产生的现金流量净额 909,378,160.18 179,565,432.17
四、汇率变动对现金及现金等价物的 -30,117.66 50,672.38
影响
五、现金及现金等价物净增加额 （三十八） 117,094,826.35 -243,362,515.12
加：期初现金及现金等价物余额 （三十八） 100,914,038.86 344,276,553.98
54
2014 年年度报告
六、期末现金及现金等价物余额 （三十八） 218,008,865.21 100,914,038.86
法定代表人：丁明年主管会计工作负责人：戴勇斌会计机构负责人：张颂燕
母公司现金流量表
2014 年 1—12 月
单位:元币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 14,639,342.72 87,926,478.35
收到的税费返还 8,746,812.32
收到其他与经营活动有关的现金 612,879,588.11 692,312,453.72
经营活动现金流入小计 636,265,743.15 780,238,932.07
购买商品、接受劳务支付的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 17,136,514.18 13,607,799.29
支付的各项税费 3,573,384.87 35,086,200.34
支付其他与经营活动有关的现金 720,890,531.79 518,351,595.58
经营活动现金流出小计 741,600,430.84 567,045,595.21
经营活动产生的现金流量净额 （六） -105,334,687.69 213,193,336.86
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金 1,020,000.00 19,695.40
处置固定资产、无形资产和其他长
期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的
现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 1,020,000.00 19,695.40
购建固定资产、无形资产和其他长 125,293.70 47,658.00
期资产支付的现金
投资支付的现金 234,952,924.03 249,888,000.00
取得子公司及其他营业单位支付的
现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 235,078,217.73 249,935,658.00
投资活动产生的现金流量净额 -234,058,217.73 -249,915,962.60
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金 360,000,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 360,000,000.00
偿还债务支付的现金
分配股利、利润或偿付利息支付的 20,811,556.65 15,586,071.62
现金
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 20,811,556.65 15,586,071.62
筹资活动产生的现金流量净额 339,188,443.35 -15,586,071.62
四、汇率变动对现金及现金等价物的 -30,117.66 50,672.38
55
2014 年年度报告
影响
五、现金及现金等价物净增加额 -234,579.73 -52,258,024.98
加：期初现金及现金等价物余额 7,345,310.79 59,603,335.77
六、期末现金及现金等价物余额 7,110,731.06 7,345,310.79
法定代表人：丁明年主管会计工作负责人：戴勇斌会计机构负责人：张颂燕
56
2014 年年度报告
合并所有者权益变动表
2014 年 1—12 月
单位:元币种:人民币
本期金额
归属于母公司所有者权益
其他权益工具 其 一
项目 他 专 般
减： 少数股东权益 所有者权益合计
优 永 综 项 风
股本 其 资本公积 库存 盈余公积 未分配利润
先 续 合 储 险
他 股
股 债 收 备 准
益 备
一、上年年末余额 566,449,190.00 272,798,177.10 23,140,408.10 428,553,235.29 10,957,469.24 1,301,898,479.73
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业
合并
其他
二、本年年初余额 566,449,190.00 272,798,177.10 23,140,408.10 428,553,235.29 10,957,469.24 1,301,898,479.73
三、本期增减变动金 476,788.66 -3,345,402.13 37,948,428.01 35,079,814.54
额（减少以“－”号
填列）
（一）综合收益总额 14,691,311.42 -2,122,971.99 12,568,339.43
（二）所有者投入和 40,071,400.00 40,071,400.00
减少资本
1．股东投入的普通股 40,071,400.00 40,071,400.00
2．其他权益工具持有
者投入资本
3．股份支付计入所有
者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 476,788.66 -18,036,713.55 -17,559,924.89
1．提取盈余公积 476,788.66 -476,788.66
57
2014 年年度报告
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东） -17,559,924.89 -17,559,924.89
的分配
4．其他
（四）所有者权益内
部结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 566,449,190.00 272,798,177.10 23,617,196.76 425,207,833.16 48,905,897.25 1,336,978,294.27
上期金额
归属于母公司所有者权益
其他权益工具 其 一
项目 他 专 般
减： 少数股东权益 所有者权益合计
优 永 综 项 风
股本 其 资本公积 库存 盈余公积 未分配利润
先 续 合 储 险
他 股
股 债 收 备 准
益 备
一、上年年末余额 566,449,190.00 272,798,177.10 22,219,401.31 273,510,324.25 8,948,091.18 1,143,925,183.84
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业
合并
其他
58
2014 年年度报告
二、本年期年余额 566,449,190.00 272,798,177.10 22,219,401.31 273,510,324.25 8,948,091.18 1,143,925,183.84
三、本期增减变动金 921,006.79 155,042,911.04 2,009,378.06 157,973,295.89
额（减少以“－”号
填列）
（一）综合收益总额 171,824,495.15 -490,621.94 171,333,873.21
（二）所有者投入和 2,500,000.00 2,500,000.00
减少资本
1．股东投入的普通股 2,500,000.00 2,500,000.00
2．其他权益工具持有
者投入资本
3．股份支付计入所有
者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 921,006.79 -16,781,584.11 -15,860,577.32
1．提取盈余公积 921,006.79 -921,006.79
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东） -15,860,577.32 -15,860,577.32
的分配
4．其他
（四）所有者权益内
部结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 566,449,190.00 272,798,177.10 23,140,408.10 428,553,235.29 10,957,469.24 1,301,898,479.73
法定代表人：丁明年主管会计工作负责人：戴勇斌会计机构负责人：张颂燕
59
2014 年年度报告
母公司所有者权益变动表
2014 年 1—12 月
单位:元币种:人民币
本期
其他权益工具 其他 一般
项目 减：库 专项
股本 优先 永续 资本公积 综合 盈余公积 风险 未分配利润 所有者权益合计
其他 存股 储备
股 债 收益 准备
一、上年年末余额 566,449,190.00 238,372,548.62 16,729,203.95 102,673,158.68 924,224,101.25
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额 566,449,190.00 238,372,548.62 16,729,203.95 102,673,158.68 924,224,101.25
三、本期增减变动金额 476,788.66 -13,268,826.94 -12,792,038.28
（减少以“－”号填
列）
（一）综合收益总额 4,767,886.61 4,767,886.61
（二）所有者投入和减
少资本
1．股东投入的普通股
2．其他权益工具持有者
投入资本
3．股份支付计入所有者
权益的金额
4．其他
（三）利润分配 476,788.66 -18,036,713.55 -17,559,924.89
1．提取盈余公积 476,788.66 -476,788.66
2．对所有者（或股东） -17,559,924.89 -17,559,924.89
的分配
3．其他
（四）所有者权益内部
结转
60
2014 年年度报告
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 566,449,190.00 238,372,548.62 17,205,992.61 89,404,331.74 911,432,062.97
上期
其他权益工具 其他 一般
项目 减：库 专项
股本 优先 永续 资本公积 综合 盈余公积 风险 未分配利润 所有者权益合计
其他 存股 储备
股 债 收益 准备
一、上年期末余额 566,449,190.00 238,372,548.62 15,808,197.16 110,244,674.87 930,874,610.65
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 566,449,190.00 238,372,548.62 15,808,197.16 110,244,674.87 930,874,610.65
三、本期增减变动金额 921,006.79 -7,571,516.19 -6,650,509.40
（减少以“－”号填
列）
（一）综合收益总额 9,210,067.92 9,210,067.92
（二）所有者投入和减
少资本
1．股东投入的普通股
2．其他权益工具持有者
投入资本
3．股份支付计入所有者
权益的金额
61
2014 年年度报告
4．其他
（三）利润分配 921,006.79 -16,781,584.11 -15,860,577.32
1．提取盈余公积 921,006.79 -921,006.79
2．对所有者（或股东） -15,860,577.32 -15,860,577.32
的分配
3．其他
（四）所有者权益内部
结转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 566,449,190.00 238,372,548.62 16,729,203.95 102,673,158.68 924,224,101.25
法定代表人：丁明年主管会计工作负责人：戴勇斌会计机构负责人：张颂燕
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2014 年年度报告
三、公司基本情况
(一) 公司概况
上海市北高新股份有限公司（以下简称：“市北高新”、“公司”或“本公司”）前身系上海二
纺机股份有限公司，于 1991 年 12 月 10 日经上海市人民政府办公厅以沪府办[1991]155 号文
批准设立的股份有限公司。1992 年 2 月，经中国人民银行上海市分行以（92）沪人金股字第
5 号文批准，向社会公众公开发行境内上市内资股（A 股）股票并上市交易；1992 年 5 月，
经中国人民银行上海市分行以（92）沪人金 B 股字第 1 号文批准，向社会公众公开发行境内
上市外资股（B 股）股票并上市交易。1995 年 10 月 4 日由国家工商行政管理局换发《企业
法人营业执照》，注册号为 310000400065302 号，公司注册资本为人民币 566,449,190.00 元，
业经大华会计师事务所验证并出具华业字（97）第 1047 号验资报告。
2009 年 9 月 1 日，公司召开第六届第二十六次董事会会议审议通过了《上海二纺机股份有限
公司重大资产置换暨关联交易预案》。本次交易由股份无偿划转、资产置换两部分组成。
2009 年 9 月 1 日，公司原控股股东太平洋机电(集团)有限公司与上海市北高新(集团)有限公司
签署有关股权划转协议，太平洋机电(集团)有限公司拟将其持有的公司 237,428,652 股国有股
(占公司已发行股本总额的 41.92%)无偿划转给市北集团。同日，公司与上海市北高新（集团）
有限公司签署《资产置换协议》，于 2010 年 1 月 18 日双方签订《资产置换协议补充协议》(以
下合称“《资产置换协议》”), 约定公司拟以其除人民币 2 亿元货币资金外的全部资产及负债
与上海市北高新（集团）有限公司合法拥有的上海开创企业发展有限公司 100%股权进行资产
置换(如有资产或负债无法转移则以现金方式调剂)，差额部分以现金方式予以补足。
2012 年 4 月 10 日，公司收到了中国证券监督管理委员会《关于核准上海二纺机股份有限公
司重大资产重组方案的批复》（证监许可[2012]438 号），核准本次的重大资产出售及重大资产
置换方案。
2012 年 8 月 22 日，本公司收到中国证券登记结算有限责任公司上海分公司《过户登记确认
书》，原控股股东太平洋机电集团已将持有的本公司 237,428,652 股 A 股股份（占公司总股
本 41.92%）无偿划转至上海市北高新（集团）有限公司。
2012 年 8 月 23 日，公司依据《资产置换协议》，公司将除人民币 2 亿元货币资金外的全部资
产及负债与上海市北高新（集团）有限公司合法拥有的上海开创企业发展有限公司 100%股权
进行资产置换，并向上海市北高新（集团）有限公司支付差价人民币 1,857,003.79 元。双方
于 2012 年 8 月 31 日签订《资产置换交割确认书》确认完成本次资产置换。
2012 年 9 月 13 日，公司领取了新的《企业法人营业执照》。经上海市工商行政管理局核准，
公司名称变更为：上海市北高新股份有限公司。公司注册资本为 566,449,190.00 元。
公司法定代表人：丁明年。
公司注册地址：上海市共和新路 3088 弄 2 号 1008 室。
公司经营范围：企业管理咨询，投资管理咨询，商务信息咨询，会展服务（主办、承办除外），
建筑规划方案咨询；物业管理；建筑装饰材料的批发、佣金代理（拍卖除外）。（不涉及国营
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2014 年年度报告
贸易管理商品，涉及配额、许可证管理商品的，按国家有关规定办理申请；涉及行政许可的
凭许可证经营）。
本财务报表业经公司董事会于 2015 年 3 月 25 日批准报出。
(二) 合并财务报表范围
截至 2014 年 12 月 31 日，本公司合并财务报表范围内子公司如下：
子公司层级 子公司名称
二级子公司 上海开创企业发展有限公司
二级子公司 上海市北高新南通有限公司
二级子公司 上海创越投资有限公司
二级子公司 上海市北祥腾投资有限公司
三级子公司 上海聚能湾企业服务有限公司
三级子公司 越光投资管理（上海）有限公司
三级子公司 上海电气工业园区管理有限公司
本期合并财务报表范围及其变化情况详见本附注“八、合并范围的变更”和“九、在其他主
体中的权益”。
四、财务报表的编制基础
(一) 编制基础
公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部颁布的《企业会计准则—
—基本准则》和各项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释及其他相关
规定（以下合称“企业会计准则”），以及中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信
息披露编报规则第 15 号——财务报告的一般规定》的披露规定编制财务报表。
(二) 持续经营
公司自本报告期末至少 12 个月内具备持续经营能力，无影响持续经营能力的重大事项。
五、重要会计政策及会计估计
(一) 遵循企业会计准则的声明
公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经
营成果和现金流量等有关信息。
64
2014 年年度报告
(二) 会计期间
自公历 1 月 1 日至 12 月 31 日止为一个会计年度。
本报告期自 2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日止。
(三) 营业周期
本公司营业周期为 12 个月。
(四) 记账本位币
采用人民币为记账本位币。
(五) 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
1、 同一控制下企业合并
本公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日在被合并方的账面价值计量。被合并各
方采用的会计政策与本公司不一致的，本公司在合并日按照本公司会计政策进行调整，在此
基础上按照调整后的账面价值确认。
在合并中取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，
调整资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。
本公司为进行企业合并而发生的各项直接相关费用，包括为进行企业合并而支付的审计费用、
评估费用、法律服务费等，于发生时计入当期损益。
企业合并中发行权益性证券发生的手续费、佣金等，抵减权益性证券溢价收入，溢价收入不
足冲减的，冲减留存收益。
2、 非同一控制下的企业合并
本公司在购买日对作为企业合并对价付出的资产、发生或承担的负债按照公允价值计量。公
允价值与其账面价值的差额，计入当期损益。
本公司在购买日对合并成本进行分配，确认所取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有
负债的公允价值。
本公司对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商
誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，经复核后，计
入当期损益。
企业合并中取得的被购买方除无形资产外的其他各项资产（不仅限于被购买方原已确认的资
产），其所带来的经济利益很可能流入本公司且公允价值能够可靠计量的，单独确认并按公允
价值计量；公允价值能够可靠计量的无形资产，单独确认为无形资产并按公允价值计量；取
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2014 年年度报告
得的被购买方除或有负债以外的其他各项负债，履行有关义务很可能导致经济利益流出本公
司且公允价值能够可靠计量的，单独确认并按照公允价值计量；取得的被购买方或有负债，
其公允价值能可靠计量的，单独确认为负债并按照公允价值计量。
本公司在企业合并中取得的被购买方的可抵扣暂时性差异，在购买日不符合递延所得税资产
确认条件的，不予以确认。购买日后 12 个月内，如取得新的或进一步的信息表明购买日的相
关情况已经存在，预期被购买方在购买日可抵扣暂时性差异带来的经济利益能够实现的，确
认相关的递延所得税资产，同时减少商誉，商誉不足冲减的，差额部分确认为当期损益；除
上述情况以外，确认与企业合并相关的递延所得税资产，计入当期损益。
非同一控制下企业合并，购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中
介费用以及其他相关管理费用，应当于发生时计入当期损益；购买方作为合并对价
发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，应当计入权益性证券或债务性证券的
初始确认金额。
(六) 合并财务报表的编制方法
1、 合并范围
本公司合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，所有子公司（包括本公司所控制的单独
主体）均纳入合并财务报表。
2、 合并程序
本公司以自身和各子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，编制合并财务报表。本公
司编制合并财务报表，将整个企业集团视为一个会计主体，依据相关企业会计准则的确认、
计量和列报要求，按照统一的会计政策，反映本企业集团整体财务状况、经营成果和现金流
量。
所有纳入合并财务报表合并范围的子公司所采用的会计政策、会计期间与本公司一致，如子
公司采用的会计政策、会计期间与本公司不一致的，在编制合并财务报表时，按本公司的会
计政策、会计期间进行必要的调整。对于非同一控制下企业合并取得的子公司，以购买日可
辨认净资产公允价值为基础对其财务报表进行调整。对于同一控制下企业合并取得的子公司，
以其资产、负债（包括最终控制方收购该子公司而形成的商誉）在最终控制方财务报表中的
账面价值为基础对其财务报表进行调整。
子公司少数股东应占的所有者权益和、当期净损益和当期综合收益中属于少数股东的份额分
别在合并资产负债表中所有者权益项目下、和合并利润表中净利润项目下和综合收益总额项
目下单独列示。子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益
中所享有份额而形成的余额，冲减少数股东权益。
66
2014 年年度报告
（1）增加子公司或业务
在报告期内，若因同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则调整合并资产负债表的期初
数；将子公司或业务合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；将子公
司或业务合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表，同时对比较报表的相关
项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起在以前期间一直存在。
因追加投资等原因能够对同一控制下的被投资方实施控制的通过多次交易分步实现同一控制
下企业合并时，视同参与合并的各方在最终控制方开始控制时即以目前的状态存在进行调整。
在取得被合并方控制权之前持有的股权投资，在取得原股权之日与合并方和被合并方同处于
同一控制之日孰晚日起至合并日之间已确认有关损益、其他综合收益以及其他净资产变动，
分别冲减比较报表期间的期初留存收益或当期损益。
在报告期内，若因非同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则不调整合并资产负债表期
初数；将该子公司或业务自购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；该子公
司或业务自购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。
因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资方实施控制的，通过多次交易分步实现非同
一控制下企业合并时，对于购买日之前持有的被购买方的股权，本公司按照该股权在购买日
的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益。购买日之前持
有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益以及除净损益、其他综合收益和利润
分配之外的其他所有者权益变动的，与其相关的其他综合收益、其他所有者权益变动转为购
买日所属当期投资收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的
其他综合收益除外。
（2）处置子公司或业务
①一般处理方法
在报告期内，本公司处置子公司或业务，则该子公司或业务期初至处置日的收入、费用、利
润纳入合并利润表；该子公司或业务期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。
因处置部分股权投资或其他原因丧失了对被投资方原有子公司控制权时，对于处置后的剩余
股权投资，本公司按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与
剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持
续计算的净资产的份额与商誉之间之和的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。与原有子
公司股权投资相关的其他综合收益或除净损益、其他综合收益及利润分配之外的其他所有者
权益变动，在丧失控制权时转为当期投资收益。
②分步处置子公司
通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，处置对子公司股权投资的各项
交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明应将多次交易事项作为
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2014 年年度报告
一揽子交易进行会计处理：
ⅰ．这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；
ⅱ．这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；
ⅲ．一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；
ⅳ．一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。
处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，本公司将各项交易作
为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每一次处置
价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合
收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易不属于一揽子交易的，在丧失控制权之前，
按附注三（六）2、（4）“不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资的相关政策”
进行会计处理；在丧失控制权时，按处置子公司附注三（六）2、（2）①“一般处理方法”进
行会计处理。
（3）购买子公司少数股权
本公司因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司自购买
日（或合并日）开始持续计算的可辨认净资产份额之间的差额，调整合并资产负债表中的资
本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。
（4）不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资
在不丧失控制权的情况下因部分处置对子公司的长期股权投资而取得的处置价款与
处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额
之间的差额，调整合并资产负债表中的资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本
溢价不足冲减的，调整留存收益。
(七) 合营安排分类及会计处理方法
合营安排分为共同经营和合营企业。
当本公司是合营安排的合营方，享有该安排相关资产且承担该安排相关负债时，为共同经营。
本公司确认与共同经营中利益份额相关的下列项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会
计处理：
（1）确认本公司单独所持有的资产，以及按本公司份额确认共同持有的资产；
（2）确认本公司单独所承担的负债，以及按本公司份额确认共同承担的负债；
（3）确认出售本公司享有的共同经营产出份额所产生的收入；
（4）按本公司份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；
68
2014 年年度报告
（5）确认单独所发生的费用，以及按本公司份额确认共同经营发生的费用。
本公司对合营企业投资的会计政策见本附注“三、（十三）长期股权投资”。
(八) 现金及现金等价物的确定标准
在编制现金流量表时，将本公司库存现金以及可以随时用于支付的存款确认为现金。将同时
具备期限短（从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知现金、价值变动风险
很小四个条件的投资，确定为现金等价物。
(九) 金融工具
金融工具包括金融资产、金融负债和权益工具。
1、 金融工具的分类
管理层按照取得持有金融资产和承担金融负债的目的，将其划分为：以公允价值计量且其变
动计入当期损益的金融资产或金融负债，包括交易性金融资产或金融负债；持有至到期投资；
应收款项；可供出售金融资产；其他金融负债等。
2、 金融工具的确认依据和计量方法
（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（金融负债）
取得时以公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息）
作为初始确认金额，相关的交易费用计入当期损益。
持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益，期末将公允价值变动计入当期损益。
处置时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益，同时调整公允价值变动
损益。
（2）持有至到期投资
取得时按公允价值（扣除已到付息期但尚未领取的债券利息）和相关交易费用之和作为初始
确认金额。
持有期间按照摊余成本和实际利率计算确认利息收入，计入投资收益。实际利率在取得时确
定，在该预期存续期间或适用的更短期间内保持不变。
处置时，将所取得价款与该投资账面价值之间的差额计入投资收益。
（3）应收款项
公司对外销售商品或提供劳务形成的应收债权，以及公司持有的其他企业的不包括在活跃市
场上有报价的债务工具的债权，包括应收账款、应收票据、预付账款、其他应收款、长期应
收款等，以向购货方应收的合同或协议价款作为初始确认金额。
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2014 年年度报告
收回或处置时，将取得的价款与该应收款项账面价值之间的差额计入当期损益。
（4）可供出售金融资产
取得时按公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息）
和相关交易费用之和作为初始确认金额。
持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益。年末以公允价值计量且将公允价值变动
计入资本公积（其他资本公积）。
处置时，将取得的价款与该金融资产账面价值之间的差额，计入投资损益；同时，将原直接
计入所有者权益的公允价值变动累计额对应处置部分的金额转出，计入投资损益。
（5）其他金融负债
按其公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。采用实际利率法与摊余成本进行后续
计量。
3、 金融资产转移的确认依据和计量方法
公司发生金融资产转移时，如已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方，
则终止确认该金融资产；如保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则不终止确
认该金融资产。
在判断金融资产转移是否满足上述金融资产终止确认条件时，采用实质重于形式的原则。公
司将金融资产转移区分为金融资产整体转移和部分转移。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：
（1）所转移金融资产的账面价值；
（2）因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额（涉及转移的金
融资产为可供出售金融资产的情形）之和。
金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部
分和未终止确认部分（在此种情况下，所保留的服务资产应当视同未终止确认金融资产的一
部分）之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：
（1）终止确认部分的账面价值；
（2）终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认
部分的金额（涉及转移的金融资产为可供出售金融资产的情形）之和。
金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产，所收到的对价确认为一项金融
负债。
4、 金融负债终止确认条件
金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，则终止确认该金融负债或其一部分；本公司若
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2014 年年度报告
与债权人签定协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债，且新金融负债与现存金融负
债的合同条款实质上不同的，则终止确认现存金融负债，并同时确认新金融负债。
对现存金融负债全部或部分合同条款作出实质性修改的，则终止确认现存金融负债或其一部
分，同时将修改条款后的金融负债确认为一项新金融负债。
金融负债全部或部分终止确认时，终止确认的金融负债账面价值与支付对价（包括转出的非
现金资产或承担的新金融负债）之间的差额，计入当期损益。
本公司若回购部分金融负债的，在回购日按照继续确认部分与终止确认部分的相对公允价值，
将该金融负债整体的账面价值进行分配。分配给终止确认部分的账面价值与支付的对价（包
括转出的非现金资产或承担的新金融负债）之间的差额，计入当期损益。
5、 金融资产（不含应收款项）减值准备
除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外，本公司于资产负债表日对金融资产
的账面价值进行检查，如果有客观证据表明某项金融资产发生减值的，计提减值准备。
（1）可供出售金融资产的减值准备：
年末如果可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度下降，或在综合考虑各种相关因素后，
预期这种下降趋势属于非暂时性的，就认定其已发生减值，将原直接计入所有者权益的公允
价值下降形成的累计损失一并转出，确认减值损失。
（2）持有至到期投资的减值准备：
持有至到期投资减值损失的计量比照应收款项减值损失计量方法处理。
(十) 应收款项
1、 单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项
单项金额重 房产销售业务：应收款项单项金额 1,000 万元以上，或各应收款项科目余额前 10
大的判断依 名且金额超过 100 万元，或超过各应收款项账目余额 10%以上的款项且金额超过
据或金额标 100 万元。
准 租赁销售业务：应收款项单项金额 200 万元以上，或各应收款项账目余额前 10 名
且金额超过 100 万元，或超过各应收款项账目余额 10%以上的款项且金额超过 100
万元。
非房产、租赁销售业务：应收款项单项金额 500 万元以上，或各应收款项账目余
额前 10 名且金额超过 100 万元，或超过各应收款项账目余额 10%以上的款项且金
额超过 100 万元。
单项金额重 对于单项金额重大的应收款项，单独进行减值测试。有客观证据表明其发生了减
71
2014 年年度报告
大并单项计 值的，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损失，并据此
提坏账准备 计提相应的坏账准备。短期应收款项的预计未来现金流量与其现值相差很小，在
的计提方法 确定相关减值损失时，不对其预计未来现金流量进行折现。
2、 按组合计提坏账准备的应收款项：
确定组合的依据
账龄组合 以应收款项的账龄为信用风险特征划分组合
关联方组合 以与债务人是否为关联关系为信用风险特征划分组合
按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）
账龄组合 账龄分析法
关联方组合 公司对期末关联方应收账款单独进行减值测试，除非有证据表明存在无法收
回部分或全部款项的，通常不计提坏账准备。
除已单项计提减值准备的应收款项外，公司根据以前年度与之相同或相类似的、按账龄段划
分的具有类似信用风险特征的应收款项组合的实际损失率为基础，结合现时情况确定以下坏
账准备计提的比例。
按组合计提坏账准备的计提方法：账龄分析法
各账龄段应收款项组合计提坏账准备的比例具体如下：
（1）房产销售、租赁销售业务组合
账 龄 计提比例（%）
合同约定收款期内 0.00
超过合同约定收款期 3 个月以内 10.00
（2）非房产、租赁销售业务组合
账 龄 计提比例（%）
半年以内 0.00
半年至一年 10.00
一至二年 30.00
二至三年 80.00
三年以上 100.00
72
2014 年年度报告
3、 单项金额虽不重大但单独计提坏账准备的应收款项：
单项计提坏账准备的理由
坏账准备的计提方法 对单项金额不重大但个别信用风险特征明显不同，已有客
观证据表明其发生了减值的应收款项，按账龄分析法计提
的坏账准备不能反映实际情况，本公司单独进行减值测试，
根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减
值损失，并据此计提相应的坏账准备。
(十一) 存货核算方法
1、存货的分类
存货分类为：开发成本、开发产品、低值易耗品等。
2、 房地产开发的核算方法
（1）开发用土地的核算方法：
房产开发过程中的土地出让金、契税和拆迁补偿费，根据成本核算对象，按照实际成本记入―开
发成本－土地征用及拆迁补偿费‖项目，待开发房产竣工后，按实际可售建筑面积，分摊记入
―开发产品‖。
（2）公共配套设施费用的核算方法：
不能有偿转让的公共配套设施：按面积分配记入可供出售的开发产品成本。
能有偿转让的公共配套设施：以各配套设施项目独立作为成本核算对象，归集开发成本。
（3）开发成本按实际成本入账，待项目完工并验收合格，但尚未决算的，按预计成本记入开
发产品，并在决算后按实际发生数与预计成本的差额调整开发产品。
（4）开发产品按实际成本入账，发出开发产品成本按实际销售面积占可销售面积比例结转相
应的开发产品成本。
3、 低值易耗品的摊销方法
低值易耗品采用一次摊销法。
4、 存货的盘存制度
采用永续盘存制。
5、 存货跌价准备的计提方法
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2014 年年度报告
期末对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低提取或调整存货跌价准备。期
末按照单个存货项目计提存货跌价准备；但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类别
计提存货跌价准备；与在同一地区生产和销售的产品系列相关、具有相同或类似最终用途或
目的，且难以与其他项目分开计量的存货，则合并计提存货跌价准备。
以前减记存货价值的影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并在原已计提的存货跌价
准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。
(十二) 划分为持有待售资产
本公司将同时满足下列条件的组成部分（或非流动资产）确认为持有待售：
（1）该组成部分必须在其当前状况下仅根据出售此类组成部分的惯常条款即可立即出售；
（2）公司已经就处置该组成部分（或非流动资产）作出决议，如按规定需得到股东批准
的，已经取得股东大会或相应权力机构的批准；
（3）公司已与受让方签订了不可撤销的转让协议；
（4）该项转让将在一年内完成。
(十三) 长期股权投资
1、 共同控制、重大影响的判断标准
共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分
享控制权的参与方一致同意后才能决策。本公司与其他合营方一同对被投资单位实施共同控
制且对被投资单位净资产享有权利的，被投资单位为本公司的合营企业。
重大影响，是指对一个企业的财务和经营决策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其
他方一起共同控制这些政策的制定。本能够对被投资单位施加重大影响的，被投资单位为本
公司联营企业。
2、 投资成本的确定
（1）企业合并形成的长期股权投资
同一控制下的企业合并：公司以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式以及以发行权益
性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表
中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付
的现金、转让的非现金资产、所承担债务账面价值以及发行股份的面值总额之间的差额，调
整资本公积中的股本溢价；资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。
因追加投资等原因能够对同一控制下的被投资单位实施控制的，在合并日根据合并后应享有
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2014 年年度报告
被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额，确定长期股权投资的初始
投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加
上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整股本溢价，股本溢价不足
冲减的，冲减留存收益。
非同一控制下的企业合并：公司按照购买日确定的合并成本作为长期股权投资的初始投资成
本。因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的，按照原持有的股权投
资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始投资成本。
为企业合并而发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用于发生时
计入当期损益；作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券
或债务性证券的初始确认金额。
（2）其他方式取得的长期股权投资
以支付现金方式取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。
以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。
在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，
非货币性资产交换换入的长期股权投资以换出资产的公允价值和应支付的相关税费础确定其
初始投资成本，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货
币性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入长期股权投资的初始投
资成本。
通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照公允价值为基础确定。
3、 后续计量及损益确认
（1）成本法核算的长期股权投资
公司对子公司的长期股权投资，采用成本法核算。除取得投资时实际支付的价款或对价中包
含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润外，公司按照享有被投资单位宣告发放的现金股利
或利润确认当期投资收益。
（2）权益法核算的长期股权投资
对联营企业和合营企业被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核
算。初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，不调整
长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公
允价值份额的差额，计入当期损益。
公司按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认投资
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2014 年年度报告
收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；按照被投资单位宣告分派的利润
或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；对于被投资单位除净损
益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并
计入所有者权益。
在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位可辨认净资产的公允价
值为基础，并按照公司的会计政策及会计期间，对被投资单位的净利润进行调整后确认。在
持有投资期间，被投资单位编制能够提供合并财务报表的，应当以合并财务报表中的净利润、
其他综合收益和其他所有者权益变动中归属于被投资单位的金额为基础进行核算。
公司与联营企业、合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照应享有的比例计算归属于公
司的部分，予以抵销，在此基础上确认投资收益。与被投资单位发生的未实现内部交易损失，
属于资产减值损失的，全额确认。公司与联营企业、合营企业之间发生投出或出售资产的交
易，该资产构成业务的，按照附注三（五）、（六）中披露的相关政策进行会计处理。
在公司确认应分担被投资单位发生的亏损时，按照以下顺序进行处理：首先，冲减长期股权
投资的账面价值。其次，长期股权投资的账面价值不足以冲减的，以其他实质上构成对被投
资单位净投资的长期权益账面价值为限继续确认投资损失，冲减长期应收项目等的账面价值。
最后，经过上述处理，按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，按预计承担的义务
确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现盈利的，公司在扣除未确认的
亏损分担额后，按与上述相反的顺序处理，减记已确认预计负债的账面余额、恢复其他实质
上构成对被投资单位净投资的长期权益及长期股权投资的账面价值，同时确认投资收益。
（3）长期股权投资的处置
处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益。
采用权益法核算的长期股权投资，在处置该项投资时，采用与被投资单位直接处置相关资产
或负债相同的基础，按相应比例对原计入其他综合收益的部分进行会计处理。因被投资单位
除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动而确认的所有者权益，按比
例结转入当期损益。
因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处置后的剩余股
权改按金融工具确认和计量准则核算，其在丧失共同控制或重大影响之日的公允价值与账面
价值之间的差额计入当期损益。原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在终
止采用权益法核算时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。
因被投资方除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动而确认的所有者
权益，在终止采用权益法核算时全部转入当期损益。
因处置部分股权投资等或其他原因丧失了对被投资单位原有子公司控制权的，在编制个别财
务报表时，对于剩余股权，按其账面价值确认为长期股权投资或其他相关金融资产。处置后
的剩余股权能够对被投资单位原有子公司实施共同控制或重大影响的，改按权益法核算，并
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2014 年年度报告
对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整；处置后的剩余股权不能对被投资单
位实施共同控制或施加重大影响的，改按金融工具确认和计量准则的有关规定进行会计处理，
其在丧失控制之日的公允价值与账面价值间的差额计入当期损益。
处置的股权是因追加投资等原因通过企业合并取得的，在编制个别财务报表时，处置后的剩
余股权采用成本法或权益法核算的，购买日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的
其他综合收益和其他所有者权益按比例结转；处置后的剩余股权改按金融工具确认和计量准
则进行会计处理的，其他综合收益和其他所有者权益全部结转。
(十四) 投资性房地产
(1).如果采用成本计量模式的：
折旧或摊销方法
投资性房地产是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产，包括已出租的土地
使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权、已出租的建筑物（含自行建造或开发活动完
成后用于出租的建筑物以及正在建造或开发过程中将来用于出租的建筑物）。
公司对现有投资性房地产采用成本模式计量。对按照成本模式计量的投资性房地产－出租用
建筑物采用与本公司固定资产相同的折旧政策，出租用土地使用权按与无形资产相同的摊销
政策执行。
公司对存在减值迹象的，估计其可收回金额，可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减
值损失。
投资性房地产减值损失一经确认，不再转回。
(十五) 固定资产
1、 固定资产确认条件
固定资产指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有，并且使用寿命超过一个会计年
度的有形资产。固定资产在同时满足下列条件时予以确认：
（1）与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业；
（2）该固定资产的成本能够可靠地计量。
2、 固定资产的分类
房屋建筑物、专用设备、运输设备、办公电子设备等。
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2014 年年度报告
3、 固定资产的初始计量
固定资产取得时按照实际成本进行初始计量。
外购固定资产的成本，以购买价款、相关税费、使固定资产达到预定可使用状态前所发生的
可归属于该项资产的运输费、装卸费、安装费和专业人员服务费等确定。
购买固定资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，固定资产的成本
以购买价款的现值为基础确定。
自行建造固定资产的成本，由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出构成。
债务重组取得债务人用以抵债的固定资产，以该固定资产的公允价值为基础确定其入账价值，
并将重组债务的账面价值与该用以抵债的固定资产公允价值之间的差额，计入当期损益。
在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，
换入的固定资产以换出资产的公允价值为基础确定其入账价值，除非有确凿证据表明换入资
产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资产的账面价值和应
支付的相关税费作为换入固定资产的成本，不确认损益。
以同一控制下的企业吸收合并方式取得的固定资产按被合并方的账面价值确定其入账价值；
以非同一控制下的企业吸收合并方式取得的固定资产按公允价值确定其入账价值。
融资租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者
作为入账价值。
4、 固定资产折旧计提方法
固定资产折旧采用年限平均法分类计提，根据固定资产类别、预计使用年限和预计净残值率
确定折旧率。
类别 折旧方法 折旧年限（年） 残值率（%） 年折旧率（%）
房屋建筑物 年限平均法 20－40 5 2.38-4.75
专用设备 年限平均法 10 5 9.5
运输设备 年限平均法 5 5 19
办公电子设备 年限平均法 5 5 19
(十六) 在建工程
1、 在建工程的类别
在建工程以立项项目分类核算。
2、 在建工程结转为固定资产的标准和时点
在建工程项目按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的全部支出，作为固定资产的入
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2014 年年度报告
账价值。所建造的固定资产在建工程已达到预定可使用状态，但尚未办理竣工决算的，自达
到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或者工程实际成本等，按估计的价值转入固
定资产，并按本公司固定资产折旧政策计提固定资产的折旧，待办理竣工决算后，再按实际
成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折旧额。
3、 在建工程的减值测试方法、减值准备计提方法
公司在每期末判断在建工程是否存在可能发生减值的迹象。
在建工程存在减值迹象的，估计其可收回金额。有迹象表明一项在建工程可能发生减值的，
企业以单项在建工程为基础估计其可收回金额。企业难以对单项在建工程的可收回金额进行
估计的，以该在建工程所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。
可收回金额根据在建工程的公允价值减去处置费用后的净额与在建工程预计未来现金流量的
现值两者之间较高者确定。
当在建工程的可收回金额低于其账面价值的，将在建工程的账面价值减记至可收回金额，减
记的金额确认为在建工程减值损失，计入当期损益，同时计提相应的在建工程减值准备。
在建工程的减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
(十七) 借款费用
1、 借款费用资本化的确认原则
借款费用，包括借款利息、折价或者溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑差
额等。
公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，
计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。
符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用
或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。
借款费用同时满足下列条件时开始资本化：
（1）资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现金、
转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；
（2）借款费用已经发生；
（3）为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
2、 借款费用资本化期间
资本化期间，指从借款费用开始资本化时点到停止资本化时点的期间，借款费用暂停资本化
的期间不包括在内。
当购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资
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2014 年年度报告
本化。
当购建或者生产符合资本化条件的资产中部分项目分别完工且可单独使用时，该部分资产借
款费用停止资本化。
购建或者生产的资产的各部分分别完工，但必须等到整体完工后才可使用或可对外销售的，
在该资产整体完工时停止借款费用资本化。
3、 暂停资本化期间
符合资本化条件的资产在购建或生产过程中发生的非正常中断、且中断时间连续超过 3 个月
的，则借款费用暂停资本化；该项中断如是所购建或生产的符合资本化条件的资产达到预定
可使用状态或者可销售状态必要的程序，则借款费用继续资本化。在中断期间发生的借款费
用确认为当期损益，直至资产的购建或者生产活动重新开始后借款费用继续资本化。
4、 借款费用资本化金额的计算方法
对于为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入的专门借款，以专门借款当期实际发生的
借款费用，减去尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资
收益后的金额，来确定借款费用的资本化金额。
对于为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用的一般借款，根据累计资产支出超过专门
借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资
本化的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。
借款存在折价或者溢价的，按照实际利率法确定每一会计期间应摊销的折价或者溢价金额，
调整每期利息金额。
(十八) 无形资产
1、 无形资产的计价方法
（1）公司取得无形资产时按成本进行初始计量：
外购无形资产的成本，包括购买价款、相关税费以及直接归属于使该项资产达到预定用途所
发生的其他支出。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，
无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。
债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，以该无形资产的公允价值为基础确定其入账价值，
并将重组债务的账面价值与该用以抵债的无形资产公允价值之间的差额，计入当期损益；
在非货币性资产交换具备商业实质且换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，
非货币性资产交换换入的无形资产以换出资产的公允价值为基础确定其入账价值，除非有确
凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资
产的账面价值和应支付的相关税费作为换入无形资产的成本，不确认损益。
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2014 年年度报告
以同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按被合并方的账面价值确定其入账价值；
以非同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按公允价值确定其入账价值。
内部自行开发的无形资产，其成本包括：开发该无形资产时耗用的材料、劳务成本、注册费、
在开发过程中使用的其他专利权和特许权的摊销以及满足资本化条件的利息费用，以及为使
该无形资产达到预定用途前所发生的其他直接费用。
（2）后续计量：
在取得无形资产时分析判断其使用寿命。
对于使用寿命有限的无形资产，在为企业带来经济利益的期限内按直线法摊销；无法预见无
形资产为企业带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产，不予摊销。
2、 无形资产使用寿命及摊销
（1）使用寿命有限的无形资产的使用寿命估计情况：
无形资产类别 预计使用寿命
软件 5年
每年末，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核。
经复核，本年末无形资产的使用寿命及摊销方法与以前估计未有不同。
（2）使用寿命不确定的无形资产的判断依据：
截至本年末，公司无使用寿命不确定的无形资产。
（3）无形资产的摊销：
对于使用寿命有限的无形资产，在为企业带来经济利益的期限内按直线法摊销；无
法预见无形资产为企业带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产，不
予摊销。
(十九) 商誉
是指在非同一控制下的企业合并中，公司作为购买方取得对其他参与合并企业控制权，支付
的合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额。初始确认后的商
誉，应当以其成本扣除累计减值准备后的金额计量。
(二十) 长期待摊费用
长期待摊费用为已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在一年以上的各项费用。
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2014 年年度报告
1、 摊销方法
长期待摊费用在受益期内平均摊销。
2、 摊销年限
长期待摊费用在受益期内平均摊销，其中：
经营租赁方式租入的固定资产改良支出，按剩余租赁期与租赁资产尚可使用年限两者中较短
的期限平均摊销。
(二十一) 长期资产减值
1、长期股权投资
成本法核算的、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，其减值损
失是根据其账面价值与按类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间
的差额进行确定。
其他长期股权投资，如果可收回金额的计量结果表明，该长期股权投资的可收回金额低于其
账面价值的，将差额确认为减值损失。
长期股权投资减值损失一经确认，不再转回。
2、 固定资产、在建工程、无形资产、商誉等长期非金融资产
对于固定资产、在建工程、无形资产等长期非金融资产，公司在每年末判断相关资产是否存
在可能发生减值的迹象。
因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进
行减值测试。
资产存在减值迹象的，估计其可收回金额。可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后
的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。
当资产的可收回金额低于其账面价值的，将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额
确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。
资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用在未来期间作相应调整，以使该资产在
剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除预计净残值）。
长期非金融资产资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
有迹象表明一项资产可能发生减值的，企业以单项资产为基础估计其可收回金额。
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2014 年年度报告
(二十二) 职工薪酬
1、 短期薪酬
本公司在职工为本公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当
期损益或相关资产成本。
本公司为职工缴纳的社会保险费和住房公积金，以及按规定提取的工会经费和职工教育经费，
在职工为本公司提供服务的会计期间，根据规定的计提基础和计提比例计算确定相应的职工
薪酬金额。
职工福利费为非货币性福利的，按照公允价值计量。
2、 离职后福利
（1）设定提存计划
本公司按当地政府的相关规定为职工缴纳基本养老保险和失业保险，在职工为本公司提供服
务的会计期间，按以当地规定的缴纳基数和比例计算应缴纳金额，确认为负债，并计入当期
损益或相关资产成本。
除基本养老保险外，本公司还依据国家企业年金制度的相关政策建立了企业年金缴费制度（补
充养老保险）。本公司按职工工资总额的一定比例向当地社会保险机构缴费，相应支出计入当
期损益或相关资产成本。
（2）设定受益计划
本公司根据预期累计福利单位法确定的公式将设定受益计划产生的福利义务归属于职工提供
服务的期间，并计入当期损益或相关资产成本。
设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价值所形成的赤字或盈余确认为一项设定
受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，本公司以设定受益计划的盈余和资产
上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产。
所有设定受益计划义务，包括预期在职工提供服务的年度报告期间结束后的十二个月内支付
的义务，根据资产负债表日与设定受益计划义务期限和币种相匹配的国债或活跃市场上的高
质量公司债券的市场收益率予以折现。
设定受益计划产生的服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相
关资产成本；重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且
在后续会计期间不转回至损益。
在设定受益计划结算时，按在结算日确定的设定受益计划义务现值和结算价格两者的差额，
确认结算利得或损失。
3、 辞退福利
本公司在不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时，或确认与涉
及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时（两者孰早），确认辞退福利产生的职工薪酬负债，
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2014 年年度报告
并计入当期损益。
(二十三) 预计负债
1、预计负债的确认原则
与对外担保、未决诉讼或仲裁、产品质量保证、裁员计划、亏损合同、重组义务、固定资产
弃置义务等或有事项相关的业务同时符合以下条件时，确认为负债：
（1）该义务是本公司承担的现时义务；
（2）该义务的履行很可能导致经济利益流出企业；
（3）该义务的金额能够可靠地计量。
2、 预计负债的计量方法
预计负债按照履行现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事项有
关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。每个资产负债表日对预计负债的账面价值进行
复核。有确凿证据表明该账面价值不能反映当前最佳估计数的，按照当前最佳估计数对该账
面价值进行调整。
本公司清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方补偿的，补偿金额在基本确定能够收
到时，作为资产单独确认，确认的补偿金额不超过预计负债的账面价值。
(二十四) 收入确认原则
1、 销售商品
公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；公司既没有保留与所有权相联系的
继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经
济利益很可能流入企业；相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销售收
入实现。
其中房地产销售当同时满足下述标准时确认收入：
(1)工程已经竣工验收，办妥房地产移交手续；
(2)具有经购买方认可的销售合同或其他结算通知书；
(3)经验收，买卖双方签署了房地产交接书；
(4)履行了合同规定的义务，价款已经取得或确信可以取得；
(5)成本能够可靠地计量。
2、 提供劳务
在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，采用完工百分比法确认提供劳务收入。
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2014 年年度报告
提供劳务交易的完工进度，可以选用下列方法：
（1）已完工作的测量；
（2）已经提供的劳务占应提供劳务总量的比例；
（3）已经发生的成本占估计总成本的比例。
按照已收或应收的合同或协议价款确定提供劳务收入总额，但已收或应收的合同或协议价款
不公允的除外。资产负债表日按照提供劳务收入总额乘以完工进度扣除以前会计期间累计已
确认提供劳务收入后的金额，确认当期提供劳务收入；同时，按照提供劳务估计总成本乘以
完工进度扣除以前会计期间累计已确认劳务成本后的金额，结转当期劳务成本。
在资产负债表日提供劳务交易结果不能够可靠估计的，分别下列情况处理：
（1）已经发生的劳务成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的劳务成本金额确认提供劳务
收入，并按相同金额结转劳务成本。
（2）已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿的，将已经发生的劳务成本计入当期损益，不
确认提供劳务收入。
3、 让渡资产使用权
与交易相关的经济利益能够流入企业，收入的金额能可靠地计量时，按合同或协议规定确认
为收入。
其中出租物业收入按以下标准确认：
（1）具有承租人认可的租赁合同、协议或其他结算通知书；
（2）履行了合同规定的义务，且价款已经取得或确信可以取得；
（3）出租开发产品成本能够可靠地计量。
对提供免租期租赁收入确认：将租金总额在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分
配。
(二十五) 政府补助
1、类型
政府补助，是本公司从政府无偿取得的货币性资产与非货币性资产。分为与资产相关的政府
补助和与收益相关的政府补助。
2、会计处理
与购建固定资产、无形资产等长期资产相关的政府补助，确认为递延收益，按照所建造或购
买的资产使用年限分期计入营业外收入；
与收益相关的政府补助，用于补偿企业以后期间的相关费用或损失的，取得时确认为递延收
益，在确认相关费用的期间计入当期营业外收入；用于补偿企业已发生的相关费用或损失的，
85
2014 年年度报告
取得时直接计入当期营业外收入。
(二十六) 递延所得税资产/递延所得税负债
对于可抵扣暂时性差异确认递延所得税资产，以未来期间很可能取得的用来抵扣可抵扣暂时
性差异的应纳税所得额为限。对于能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，以很可能获
得用来抵扣可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。
对于应纳税暂时性差异，除特殊情况外，确认递延所得税负债。
不确认递延所得税资产或递延所得税负债的特殊情况包括：商誉的初始确认；除企业合并以
外的发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）的其他交易或事项。
当拥有以净额结算的法定权利，且意图以净额结算或取得资产、清偿负债同时进行时，当期
所得税资产及当期所得税负债以抵销后的净额列报。
当拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利，且递延所得税资产及递延
所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者是对不同的纳税主
体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产及负债转回的期间内，涉及的纳税主体
意图以净额结算当期所得税资产和负债或是同时取得资产、清偿负债时，递延所得税资产及
递延所得税负债以抵销后的净额列报。
(二十七) 租赁
1、 经营租赁会计处理
（1）公司租入资产所支付的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分摊，
计入当期费用。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费用，计入当期费用。
资产出租方承担了应由公司承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金总额中扣
除，按扣除后的租金费用在租赁期内分摊，计入当期费用。
（2）公司出租资产所收取的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分摊，
确认为租赁相关收入。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费用，计入当期费用；如金额
较大的，则予以资本化，在整个租赁期间内按照与租赁相关收入确认相同的基础分期计入当
期收益。
公司承担了应由承租方承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金收入总额中扣
除，按扣除后的租金费用在租赁期内分配。
2、 融资租赁的会计处理方法
（1）融资租入资产：公司在承租开始日，将租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中
较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额作
为未确认的融资费用。公司采用实际利率法对未确认的融资费用，在资产租赁期间内摊销，
86
2014 年年度报告
计入财务费用。公司发生的初始直接费用，计入租入资产价值。
（2）融资租出资产：公司在租赁开始日，将应收融资租赁款，未担保余值之和与其现值的差
额确认为未实现融资收益，在将来收到租金的各期间内确认为租赁收入。公司发生的与出租
交易相关的初始直接费用，计入应收融资租赁款的初始计量中，并减少租赁期内确认的收益
金额。
(二十八) 终止经营
终止经营是满足下列条件之一的已被本公司处置或被本公司划归为持有待售的、在经营和编
制财务报表时能够单独区分的组成部分：
（1）该组成部分代表一项独立的主要业务或一个主要经营地区；
（2）该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个主要经营地区进行处置计划的一部分；
（3）该组成部分是仅仅为了再出售而取得的子公司。
(二十九) 关联方
一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，以及两方或两方以上同受一方控制、
共同控制的，构成关联方。关联方可为个人或企业。仅仅同受国家控制而不存在其他关联方
关系的企业，不构成本公司的关联方。
本公司的关联方包括但不限于：
（1）本公司的母公司；
（2）本公司的子公司；
（3）与本公司受同一母公司控制的其他企业；
（4）对本公司实施共同控制的投资方；
（5）对本公司施加重大影响的投资方；
（6）本公司的合营企业，包括合营企业的子公司；
（7）本公司的联营企业，包括联营企业的子公司；
（8）本公司的主要投资者个人及与其关系密切的家庭成员；
（9）本公司或其母公司的关键管理人员及与其关系密切的家庭成员；
（10）本公司的主要投资者个人、关键管理人员或与其关系密切的家庭成员控制、共同控制
的其他企业。
(三十) 重要会计政策和会计估计的变更
1、 重要会计政策变更
√适用□ 不适用
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2014 年年度报告
（1）执行财政部于 2014 年修订及新颁布的准则
本公司已执行财政部于 2014 年颁布的下列新的及修订的企业会计准则：
《企业会计准则—基本准则》（修订）、
《企业会计准则第 2 号——长期股权投资》（修订）、
《企业会计准则第 9 号——职工薪酬》（修订）、
《企业会计准则第 30 号——财务报表列报》（修订）、
《企业会计准则第 33 号——合并财务报表》（修订）、
《企业会计准则第 37 号——金融工具列报》（修订）、
《企业会计准则第 39 号——公允价值计量》、
《企业会计准则第 40 号——合营安排》、
《企业会计准则第 41 号——在其他主体中权益的披露》。
(2)本公司执行上述企业会计准则的主要影响如下：
执行《企业会计准则第 2 号——长期股权投资》（修订）本公司根据《企业会计准则第 2 号——
长期股权投资》（修订）将本公司对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场
中没有报价、公允价值不能可靠计量的投资从长期股权投资中分类至可供出售金融资产核算，
并进行了追溯调整。
执行《企业会计准则第 9 号——职工薪酬》（修订）本公司根据《企业会计准则第 9 号——职
工薪酬》（修订）将本公司辞退福利、基本养老保险及失业保险单独分类至辞退福利及设定提
存计划核算，并进行了补充披露。
执行《企业会计准则第 30 号——财务报表列报（修订）》，本公司根据《企业会计准则第 30
号——财务报表列报》（修订）将本公司核算在其他非流动负债的政府补助分类至递延收益核
算，并进行了补充披露。
(3)上述会计政策变更对本期和上期财务报表的主要影响如下：
对 2013 年 12 月 31 日/2013 年度相关财务报
会计政策变更的内容和原因 审批程序
表项目的影响金额
《企业会计准则第 2 号—— 2014 年 10 月 29 日第七届董 长期股权投资 -54,462,600.00
长期股权投资》 事会第三十六次会议审议通 可供出售金融资产 54,462,600.00
《企业会计准则第 30 号—— 过了《关于会计政策变更的议 递延收益 12,638,075.94
财务报表列报（修订）》 案》 其他非流动负债 -12,638,075.94
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2014 年年度报告
对 2013 年 1 月 1 日/2012 年度相关财务报表
会计政策变更的内容和原因 审批程序
项目的影响金额
《企业会计准则第 2 号—— 2014 年 10 月 29 日第七届董 长期股权投资 -2,072,600.00
长期股权投资》 事会第三十六次会议审议通 可供出售金融资产 2,072,600.00
《企业会计准则第 30 号—— 过了《关于会计政策变更的议 递延收益 13,500,000.00
财务报表列报（修订）》 案》 其他非流动负债 -13,500,000.00
(4)本次会计政策变更，仅对上述财务报表项目列示产生影响，对公司 2013 年末和 2012 年末
资产总额、负债总额和所有者权益总额以及 2013 年度和 2012 年度净利润未产生影响。
(5)本报告期公司除上述会计政策变更之外，其他主要会计政策未发生变更
2、 重要会计估计变更
□ 适用√不适用
本报告期主要会计估计未变更。
六、税项
(一) 主要税种及税率
税种 计税依据 税率
增值税 按税法规定计算的销售货物和应税劳务收入 17%
为基础计算销项税额，在扣除当期允许抵扣
的进项税额后，差额部分为应交增值税
营业税 25% 5%
城市维护建设税 25% 7%
上海市北高新南通有限公 25% 3%
司
上海创越投资有限公司 25% 超率累进税率
企业所得税 25% 附注四(三)
(二) 报告期内公司土地增值税政策
土地增值税实行四级超率累进税率：增值额未超过扣除项目金额 50%的部分，税率为 30%；
增值额超过扣除项目金额 50%、未超过扣除项目金额 100%的部分，税率为 40%；增值额超过
89
2014 年年度报告
扣除项目金额 100%、未超过扣除项目金额 200%的部分，税率为 50%；增值额超过扣除项目
金额 200%的部分，税率为 60%。
本报告期内，在公司项目达到土地增值税清算条件之前，按照预收账款的 2%预缴；达到国家
税务总局 2006 年 12 月 28 日国税发[2006]187 号《关于房地产开发企业土地增值税清算管理
有关问题的通知》文件规定的条件后，公司自行对土地增值税进行清算计提。
(三) 合并报表内公司企业所得税率
公司名称 适用税率
上海市北高新股份有限公司 25%
上海开创企业发展有限公司 25%
上海电气工业园区管理有限公司 25%
上海聚能湾企业服务有限公司 25%
上海市北高新南通有限公司 25%
上海创越投资有限公司 25%
越光投资管理（上海）有限公司 25%
上海市北祥腾投资有限公司 25%
七、合并财务报表项目注释
以下注释项目（含母公司财务报表主要项目注释）除非特别指出，单位金额均为人民币元，
期初指 2013 年 12 月 31 日，期末指 2014 年 12 月 31 日，本期指 2014 年度，上期指 2013 年
度。
(一) 货币资金
1、项目列示
单位：元币种：人民币
项目 期末金额 期初金额
库存现金 74,435.83 52,428.22
银行存款 217,934,275.02 100,861,610.64
其他货币资金 154.36
合计 218,008,865.21 100,914,038.86
截至 2014 年 12 月 31 日，本公司不存在抵押、冻结等限制变现或存放在境外、或有潜在回收风险
的款项。
90
2014 年年度报告
(二) 应收账款
1、 应收账款按种类披露
单位：元币种：人民币
期末金额 期初金额
坏账 坏账
占总 占总
种类 准备 准备
账面金额 比例 坏账准备 账面金额 额比 坏账准备
比例 比例
(%) 例(%)
(%) (%)
单 项 金 额 重 25,461,841.33 93.02 116,260,000.00 88.27
大并单独计
提坏账准备
的应收账款
按 信 用 风 险 1,591,727.46 5.81 5,259.00 0.03 15,127,321.43 11.48 5,259.00 0.03
特征组合计
提坏账准备
的应收账款
其中：房产、 8,313,408.77 6.31
租赁业务应
收款账龄组
合
非房产、租赁 832,948.66 3.04 5,259.00 0.63 1,162,968.09 0.88 5,259.00 0.45
业务应收款
账龄组合
按关联方组 758,778.80 2.77 5,650,944.57 4.29
合计提坏账
准备的应收
账款
单项金额不 319,549.80 1.17 253,909.61 79.46 325,049.80 0.25 259,409.61 79.81
重大但单独
计提坏账准
备的应收账
款
合计 27,373,118.59 / 259,168.61 / 131,712,371.23 / 264,668.61 /
2、截至 2014 年 12 月 31 日，单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款
√适用□ 不适用
单位：元币种：人民币
期末余额
债务人名称
账面余额 坏账准 计提比 计提理由
91
2014 年年度报告
备 例
上海市北高新（集团）有限公司 16,899,488.08 合同期内，预计可收
回
成都鹏博士电信传媒集团股份有限 8,562,353.25 合同期内，预计可收
公司 回
合计 25,461,841.33 / /
3、截至 2014 年 12 月 31 日，单项金额不重大单独计提坏账准备的应收账款
计提比例
债务人名称 账面余额 坏账准备 计提理由
（%）
上海沐明服饰有限公司 21,823.80 21,823.80 100.00 预计无法收回
与客户存在纠纷，扣除保证金后
曾卫星 7,294.31 4,987.51 68.38
余额，预计无法收回
与客户存在纠纷，扣除保证金后
陈星 6,821.10 4,053.14 59.42
余额，预计无法收回
上海大有光动力技术有 与客户存在纠纷，扣除保证金后
57,321.80 42,582.80 74.29
限公司 余额，预计无法收回
上海市闸北区飞耀点心 与客户存在纠纷，扣除保证金后
13,103.90 7,808.23 59.59
店 余额，预计无法收回
上海市闸北区勤勇通信 与客户存在纠纷，扣除保证金后
3,148.20 1,870.68 59.42
设备经营部 余额，预计无法收回
与客户存在纠纷，扣除保证金后
上海顺达五金建材商店 6,322.62 3,756.94 59.42
余额，预计无法收回
与客户存在纠纷，扣除保证金后
苏国立 8,532.05 5,082.75 59.57
余额，预计无法收回
与客户存在纠纷，扣除保证金后
天津东洋油墨有限公司 6,125.87 6,125.87 100.00
余额，预计无法收回
与客户存在纠纷，扣除保证金后
冶二力 16,281.15 13,455.69 82.65
余额，预计无法收回
上海大圣探测技术有限 与客户存在纠纷，扣除保证金后
172,775.00 142,362.20 82.40
公司 余额，预计无法收回
合计 319,549.80 253,909.61 79.46
4、组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√适用□ 不适用
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2014 年年度报告
单位：元币种：人民币
期末余额
账龄
应收账款 坏账准备 计提比例(%)
房产、租赁业务应收款
合同约定收款期内
超过合同约定收款期 3 个月以内
小计
非房产、租赁业务应收款
1 年以内
其中：1 年以内分项
半年以内 827,689.66 0.00
半年至一年
1 年以内小计 827,689.66 0.00
1至2年
2至3年
3 年以上 5,259.00 5,259.00 100.00
3至4年
4至5年
5 年以上
合计 832,948.66 5,259.00 0.63
期初金额
账龄
账面余额 坏账准备 计提比例
房产、租赁业务应收款
合同约定收款期内 8,313,408.77 0.00%
超过合同约定收款期 3 个月以内
小计 8,313,408.77 0.00%
非房产、租赁业务应收款
半年以内 1,157,709.09 0.00%
半年至一年
一至二年
二至三年
三年以上 5,259.00 5,259.00 100.00%
小计 1,162,968.09 5,259.00 0.45%
合计 9,476,376.86 5,259.00 0.06%
93
2014 年年度报告
5、组合中，按关联方组合计提坏账准备的应收账款
期末金额
单位名称 性质
关联关系 账面金额 坏账准备
上海数据港股份有限公司 园区产业电费款 同一最终控制方 758,778.80
期初金额
单位名称 性质
关联关系 账面金额 坏账准备
上海市北高新（集团）有限公司 委托服务款 控股股东 3,324,327.83
园区产业电费 同一最终控制
上海数据港股份有限公司 2,120,698.78
款 方
上海中冶祥腾投资有限公司 园区租赁款 联营公司 205,917.96
合计 5,650,944.57
6、本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
本期计提坏账准备金额 0.00 元；本期收回或转回坏账准备金额 5,500.00 元。
7、本报告期内，未发生核销应收账款的情况。
8、按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：
与本公司 款项 占应收账款总额的 坏账准备
债务人排名 欠款金额
关系 年限 比例（%） 期末余额
上海市北高新（集团） 关联方/ 半年
16,899,488.08 61.74
有限公司 客户 以内
成都鹏博士电信传媒集 非关联方 半年
8,562,353.25 31.28
团股份有限公司 /客户 以内
上海数据港股份有限公 关联方/ 半年
758,778.80 2.77
司 客户 以内
上海大圣探测技术有限 非关联方 三年
172,775.00 0.63 142,362.20
公司 /客户 以上
94
2014 年年度报告
上海新市北企业管理服 非关联方 半年
163,697.25 0.60
务有限公司 /客户 以内
合计 26,557,092.38 97.02 142,362.20
(三) 预付款项
1、 预付款项按账龄列示
单位：元币种：人民币
期末金额 期初金额
账龄
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内 153,600.00 100.00%
2、 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况：
排名 与本公司关系 账面余额 账龄 未结算原因
国网上海市电力公司 非关联方/供应商 153,600.00 一年以内 预付电费
(四) 应收股利
单位：元币种：人民币
被投资单位 期末余额 期初余额
上海银行股份有限公司 22,805.20
(五) 其他应收款
1、 其他应收款按种类披露
单位：元币种：人民币
期末金额 期初金额
坏账 坏账
占总额
种类 准备 占总额 准备
账面金额 比例 坏账准备 账面金额 坏账准备
比例 比例(%) 比例
(%)
(%) (%)
单项金额重 396,901,717.17 99.41 23,111,961.24 88.61
大并单独计
提坏账准备
的其他应收
款
95
2014 年年度报告
按信用风险 2,347,761.83 0.59 16,000.00 0.68 2,969,603.00 11.39 6,000.00 0.20
特征组合计
提坏账准备
的其他应收
款
按账龄组合 2,347,761.83 0.59 16,000.00 0.68 2,969,603.00 11.39 6,000.00 0.20
计提坏账准
备的其他应
收款
按关联方组
合计提坏账
准备的其他
应收款
单项金额不
重大但单独
计提坏账准
备的其他应
收款
合计 399,249,479.00 / 16,000.00 / 26,081,564.24 / 6,000.00 /
2、 截至 2014 年 12 月 31 日，单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款
√适用□ 不适用
单位：元币种：人民币
债务人名称 账面余额 坏账准备 计提比例(%) 计提理由
上海光通信公司 3,000,000.00 预计可以收回
闸北区规划和土地管理局 317,382,820.00 预计可以收回
南通市建筑工程管理处 4,819,140.00 预计可以收回
长江新能源开发有限公司 1,099,757.17 预计可以收回
上海市规划和国土资源管理局 70,600,000.00 预计可以收回
合计 396,901,717.17 / /
3、 组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√适用□ 不适用
单位：元币种：人民币
期末余额
账龄 其他应收款 坏账准备 计提比例（%）
1 年以内
96
2014 年年度报告
其中：1 年以内分项
半年以内 2,327,761.83 0.00
半年至 1 年
1 年以内小计 2,327,761.83 0.00
1至2年
2至3年 20,000.00 16,000.00 80.00
3 年以上
合计 2,347,761.83 16,000.00 0.68
期初金额
账龄
账面余额 坏账准备 计提比例（%）
半年以内 2,949,603.00 0.00
半年至 1 年
1至2年 20,000.00 6,000.00 30.00
合计 2,969,603.00 6,000.00 0.20
4、 本报告期未发生核销其他应收款的情况。
5、 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：
单位：元币种：人民币
占其他应收款
与本公司 坏账准备
债务人 期末余额 账龄 期末余额合计
关系 期末余额
数的比例(%)
闸北区规划和土地管理局 非关联方 317,382,820.00 半年以内 79.49
上海市规划和国土资源管 非关联方 70,600,000.00 半年以内 17.68
理局
南通市建筑工程管理处 非关联方 4,819,140.00 半年以内 1.21
上海光通信公司 非关联方 3,000,000.00 半年以内 0.75
长江新能源开发有限公司 非关联方 1,099,757.17 半年以内 0.28
合计 396,901,717.17 / 99.41
97
2014 年年度报告
(六) 存货
1、 项目列示
单位：元币种：人民币
期末金额 期初金额
项目
账面余额 跌价准备 账面余额 跌价准备
开发成本 1,282,512,079.81 254,597,274.46
开发产品 89,526,115.48
拟开发土地 554,207,549.27
合计 1,282,512,079.81 898,330,939.21
2、 拟开发土地
土地面积
项 目 2
拟开工时间 期末金额 期初金额
(M )
闸北区 334 街坊 87 丘产业载体
37,210.90 2014 年 4 月 478,366,314.52
建设项目
C12051 地块建设项目 3,748.20 2014 年 1 月 30,551,282.68
新建标准厂房项目 114,507.35 2014 年 9 月 45,289,952.07
合计 155,466.45 554,207,549.27
98
2014 年年度报告
3、 截至 2014 年 12 月 31 日，存货相关信息情况
宗地面积 建筑面积
项目名称 宗地号 坐落地 土地使用期限 2 2
备注
(M ) (M )
上海市闸北区彭浦镇 334 江场三路 250、252、256、258、
总部经济园北园（注 1） 2003.7.10-2053.7.10 40,214.00 66,639.40 已完工
街坊 68 丘 266、272、278、286、288 号
信息产业园（万荣路 上海市闸北区彭浦镇 334
万荣路 1268 号 2009.1.16-2059.1.15 22,600.00 78,527.00 开发中
1268 号产业建设项目） 街坊 90 丘
市北高新（南通）科技城 南通港闸区市北（南通）科技城
新建标准厂房项目 2013.4.27-2053.2.15 3,748.2 8,409.00 已完工
C12051 地块 规划 G3 路南、中心湖北
市北高新（南通）科技城
C12051 地块建设项目 南通港闸区永福路、集贤路西 2014.1.17-2063.11.17 114,507.35 49,971.04 开发中
M13235 地块
东至汶水路 275 号、上海紫荣工
贸有限公司龙软园区、南至汶水
闸北区 334 街坊 87 丘 上海市闸北区彭浦镇 334
路，西至江场三路，北至江场三 2013.11.15-2063.11.14 37,210.90 115,930.00 开发中
产业载体建设项目 街坊 87 丘
路 151-165 号，上海紫荣工贸有
限公司龙软园区。
合计 218,280.45
注 1：截至 2014 年 12 月 31 日，公司总部经济园北园全部建筑面积已完成销售或指定用途。
99
2014 年年度报告
4、 开发成本
土地面积 开发建筑面 预计竣工时
项目名称 物业类型 开工时间 预计投资总额 期末金额 期初金额
(M2) 积(M2) 间
2013 年 1
信息产业园（万荣路 1268 号产业建设项目） 22,600.00 78,527.00 产业载体 2015 年 2 月 777,136,539.00 614,377,944.70 254,597,274.46
月
2014 年 3
闸北区 334 街坊 87 丘产业载体建设项目 37,210.90 115,930.00 产业载体 2017 年 2 月 1,238,650,000.00 569,825,284.55
月
2014 年 9
新建标准厂房项目 114,507.35 49,971.04 产业载体 2015 年 5 月 257,008,298.00 98,308,850.56
月
2013 年 8
南通科技城办公楼 3,748.20 8,409.00 产业载体 2014 年 12 月 124,748,737.00
月
合计： 178,066.45 252,837.04 2,397,543,574.00 1,282,512,079.81 254,597,274.46
5、 开发产品
土地面积 开发建筑面积
项目名称 2 2
物业类型 竣工时间 期初金额 本期增加 本期减少 期末金额
(M ) (M )
总部经济园北园 40,214.00 66,639.40 产业载体 2010 年 1 月 89,526,115.48 89,526,115.48
南通科技城办公楼 3,748.20 8,409.00 产业载体 2014 年 12 月 114,551,392.50 114,551,392.50
合计 43,962.20 75,048.40 89,526,115.48 114,551,392.50 204,077,507.98
100
2014 年年度报告
6、 计入存货开发成本的借款费用资本化金额
本期确认资本化金额的资本
项目名称 期末金额 期初金额
化率（%）
信息产业园（万荣路 1268 号产
32,511,602.94 9,766,750.53 6.36
业建设项目）
闸北区 334 街坊 87 丘产业载体
6,283,733.33 6.10
建设项目
合计 38,795,336.27 9,766,750.53
注：信息产业园由于设计方案变更，于 2011 年 1 月至 2013 年 8 月期间停工，该期间所发生
的该项目未确认借款费用资本化金额。经测算，2014 年度信息产业园（万荣路 1268 号产业
建设项目）的综合资金成本为 6.36%。
7、 本期各项目融资情况
存货项目名称 融资途径 对外担保总
期末融资总金额 本期利息金额 利率
额
信息产业园（万荣路
1268 号产业建设项目） 银行借款 450,000,000.00 无 22,744,852.41 6.36%
（注 1）
闸北区 334 街坊 87 丘
产业载体建设项目（注 银行借款 369,000,000.00 无 6,283,733.33 6.10%
2、注 3）
注 1、本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司因市北工业园区“万荣路 1268 号产业建
设基础设施”项目建设需要，于 2013 年 6 月 28 日与中国农业银行股份有限公司上海闸北支
行签订《固定资产借款合同》（编号 3101042013000122）金额人民币 45,000.00 万元，总贷款
期限 8 年。合同借款利率为基准利率下浮 5%。融资过程中，本公司发生融资辅助费用 600.00
万元，经测算实际借款年利率为 6.36%。截至 2014 年 12 月 31 日止，公司实际收到农业银行
闸北支行借款本年 45,000.00 万元。
注 2、本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司因新建闸北区彭浦镇 334 街坊 87 丘厂房
（高新创意产业、现代服务业、管理及配套用房）开发和物业经营项目，于 2014 年 8 月 15
日与上海浦东发展银行闸北支行和上海农商银行闸北支行共同签订《银团贷款合同》（编号
98402014280349）金额为人民币 75,000.00 万元，其中上海浦东发展银行闸北支行 65,000.00
万元，上海农商银行闸北支行 10,000.00 万元，总贷款期限 8 年，合同借款利率为基准利率。
101
2014 年年度报告
截至 2014 年 12 月 31 日，公司实际收到借款合计 26,900.00 万元，其中上海浦东发展银行闸
北支行 22,700.00 万元，上海农商银行闸北支行 4,200.00 万元。
注 3、本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司取得上海市北高新（集团）有限公司委
托中信银行股份有限公司上海闸北支行贷款 10,000.00 万元，起始日期 2013-11-1，还款日期
为 2014-10-31，合同借款利率为基准利率。公司闸北区 334 街坊 87 丘产业载体建设项目占用
该项借款。
8、 截至 2014 年 12 月 31 日，用于抵押的存货项目情况详见本附注十一(二)。
(七) 可供出售金融资产
1、 可供出售金融资产分类
单位：元币种：人民币
项目 期末金额 期初金额
（1）可供出售债务工具：
（2）可供出售权益工具： 110,557,824.03 54,462,600.00
（3）其他
合计 110,557,824.03 54,462,600.00
本公司根据《企业会计准则第 2 号——长期股权投资》（修订）将本公司对被投资单位不具有共同
控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的投资从长期股权投资中
分类至可供出售金融资产核算，并进行了追溯调整。
102
2014 年年度报告
2、 期末按成本计量的可供出售金融资产
账面余额 减值准备
被投资 在被投资单位持股比
本 本 本 本期现金红利
单位 例(%)
本期 期 期 期
期初 期末 期初 期末
增加 减 增 减
少 加 少
北京鹫峰科技开发股份有限公 150,000.00 150,000.00 0.37
司
上海水仙电器股份有限公司 3,040,000.00 3,040,000.00 1,218,400.00 1,218,400.00 0.37
海南兴安实业股份有限公司 30,000.00 30,000.00 30,000.00 30,000.00 0.33
上海银行股份有限公司 71,000.00 71,000.00 0.002
北极绒（上海）纺织科技发展有 17,000,000.00 17,000,000.00 1.87
限公司
上海华艾软件有限公司 35,420,000.00 35,420,000.00 5.95 1,190,000.00
北京维珍创意科技股份有限公 46,720,224.03 46,720,224.03 19.11
司
腾龙电子技术（上海）股份有限 9,375,000.00 9,375,000.00 4.76 22,805.20
公司
合计 55,711,000.00 56,095,224.03 111,806,224.03 1,248,400.00 1,248,400.00 / 1,212,805.20
103
2014 年年度报告
3、 可供出售金融资产减值的变动情况
单位：元币种：人民币
可供出售权益 可供出售债务
可供出售金融资产分类 合计
工具 工具
期初已计提减值余额 1,248,400.00 1,248,400.00
本期计提
其中：从其他综合收益转入
本期减少
其中：期后公允价值回升转回 /
期末已计提减值金余额 1,248,400.00 1,248,400.00
(八) 长期股权投资
1. 长期股权投资分类如下
项目 期末金额 期初金额
合营企业
联营企业 613,117,085.06 508,728,526.42
其他股权投资
小计 613,117,085.06 508,728,526.42
减：减值准备
合计 613,117,085.06 508,728,526.42
104
2014 年年度报告
2. 长期股权投资明细情况
单位：元币种：人民币
本期增减变动
减
减 本期计
其他综 其他 值
被投资单位 期初金额 少 权益法下确认的 宣告发放现金股 其 期末金额 提减值 本期现金红利
追加投资 合收益 权益 准
投 投资损益 利或利润 他 准备
调整 变动 备
资
联营企业
上海中铁市 182,967,157.80 8,586,969.36 -80,000,000.00 不 111,554,127.16 80,000,000.00
北投资发展 适
有限公司 用
上海中冶祥 167,312,340.38 8,963,343.09 不 176,275,683.47
腾投资有限 适
公司 用
上海闸北绿 158,449,028.24 -1,550,107.66 不 156,898,920.58
地企业发展 适
有限公司 用
南通新城创 170,000,000.00 -1,611,646.15 不 168,388,353.85
置房地产有 适
限公司 用
小计 508,728,526.42 170,000,000.00 14,388,558.64 -80,000,000.00 613,117,085.06 80,000,000.00
合计 508,728,526.42 170,000,000.00 14,388,558.64 -80,000,000.00 613,117,085.06 80,000,000.00
105
2014 年年度报告
(九) 资性房地产
投资性房地产计量模式
1、 投资性房地产情况
√适用□ 不适用
单位：元币种：人民币
项目 房屋、建筑物
一、账面原值
1.期初金额 415,198,905.44
2.本期增加金额 90,718,094.40
—外购 6,947,738.93
—存货\固定资产\在建工程转入 83,770,355.47
3.本期减少金额
—处置
4.期末余额 505,916,999.84
二、累计折旧和累计摊销
1.期初金额 21,169,409.61
2.本期增加金额 15,744,613.00
—计提或摊销 15,744,613.00
—其他转入
3.本期减少金额
—处置
4.期末余额 36,914,022.61
三、减值准备
1.年初余额
2.本期增加金额
—计提
3、本期减少金额
—处置
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 469,002,977.23
2.期初账面价值 394,029,495.83
2、 2014 年 1 月，本公司将总部经济园北园 13,125.76M2, 账面价值为 83,770,355.47 元的房屋
及其附属建筑物用途改为出租，自改变用途之日起，将相应的存货转至投资性房地产核算。
3、 截至 2014 年 12 月 31 日，公司无未办妥产权证书的投资性房地产。
(十) 固定资产
1、 固定资产情况
单位：元币种：人民币
项目 房屋及建筑物 专用设备 通用设备 运输工具 合计
一、账面原值：
1.期初余额 49,122,392.80 2,074,306.38 2,057,248.47 53,253,947.65
2.本期增加金额 114,517,127.06 33,192.70 218,721.71 114,769,041.47
—购置 33,192.70 218,721.71 251,914.41
106
2014 年年度报告
—在建工程转入
—存货转入 114,517,127.06 114,517,127.06
3.本期减少金额 2,700.60 223,789.95 226,490.55
—处置或报废 2,700.60 223,789.95 226,490.55
4.期末余额 114,517,127.06 49,122,392.80 2,104,798.48 2,052,180.23 167,796,498.57
二、累计折旧
1.期初余额 2,979,465.44 1,395,816.05 1,167,922.62 5,543,204.11
2.本期增加金额 4,666,627.20 146,270.08 260,740.55 5,073,637.83
—计提 4,666,627.20 146,270.08 260,740.55 5,073,637.83
3.本期减少金额 2,619.58 212,600.45 215,220.03
—处置或报废 2,619.58 212,600.45 215,220.03
4.期末余额 7,646,092.64 1,539,466.55 1,216,062.72 10,401,621.91
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
—计提
3.本期减少金额
—处置或报废
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 114,517,127.06 41,476,300.16 565,331.93 836,117.51 157,394,876.66
2.期初账面价值 46,142,927.36 678,490.33 889,325.85 47,710,743.54
2、 截至 2014 年 12 月 31 日，公司固定资产不存在减值情况。
3、 截至 2014 年 12 月 31 日，公司无暂时闲置的固定资产。
4、 截至 2014 年 12 月 31 日，公司无通过融资租赁租入的固定资产。
5、 截至 2014 年 12 月 31 日，公司无通过经营租赁租出的固定资产。
6、 截至 2014 年 12 月 31 日，公司无未办妥产权证书的固定资产。
(十一) 在建工程
1、 在建工程情况
单位：元币种：人民币
期末金额 期初金额
项目 减值准 减值准
账面余额 账面价值 账面余额 账面价值
备 备
光通大厦装修工程 11,808,623.77 11,808,623.77 746,509.38 746,509.38
合计 11,808,623.77 11,808,623.77 746,509.38 746,509.38
107
2014 年年度报告
2、 重大在建工程项目变动情况
单位：元币种：人民币
利息资本 本期利息
项目名 期初 转入固 其他 期末 工程投入占预 工程进 其中：本期利 资金
预算数 本期增加 化累计金 资本化率
称 金额 定资产 减少 金额 算比例(%) 度 息资本化金额 来源
额 (%)
光 通 大 27,037,851.00 746,509.38 11,062,114.39 11,808,623.77 43.67% 43.67% 自筹
厦 装 修
工程
注：本公司三级子公司越光投资管理（上海）有限公司承担对上海光通大厦进行升级改造及运营的任务，改造的面积为 9530 平方米，其中办公区域
为 8849 平方米，改造的项目包括大楼的外立面更新、周边道路环境改善、新增中央空调及内部智能化、内部公共设施装修、屋顶花园改造等，以使
上海光通大厦的大部分硬件设施在改造后能达到或接近甲级写字楼的标准。项目公司的总投资约为 27,037,851.00 元，资金均由公司自筹。本项目计
划从 2013 年 7 月 1 日开始实施，截至 2014 年 12 月 31 日工程已完工 43.67%。
3、 截至 2014 年 12 月 31 日，公司在建工程不存在减值情况。
108
2014 年年度报告
(十二) 无形资产
1、 无形资产情况
单位：元币种：人民币
项目 软件
一、账面原值
1.期初余额
2.本期增加金额 198,410.00
——购置 198,410.00
—内部研发
—企业合并增加
3.本期减少金额
—处置
4.期末余额 198,410.00
二、累计摊销
1.期初余额
2.本期增加金额 24,549.03
—计提 24,549.03
3.本期减少金额
—处置
4.期末余额 24,549.03
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
—计提
3.本期减少金额
—处置
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 173,860.97
2.期初账面价值
期末无形资产中通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例 0.00%
2、 截至 2014 年 12 月 31 日，公司无未办妥产权证书的土地使用权。
(十三) 递延所得税资产/ 递延所得税负债
1、 未经抵销的递延所得税资产
单位：元币种：人民币
期末金额 期初金额
项目 可抵扣暂时性 递延所得税 可抵扣暂时性 递延所得税
差异 资产 差异 资产
109
2014 年年度报告
坏账准备 43,082.80 10,770.70 33,082.80 8,270.70
可供出售金融资产减值 1,248,400.00 312,100.00 1,248,400.00 312,100.00
准备
应付职工薪酬 4,307,564.80 1,076,891.21 2,547,315.64 636,828.91
可抵扣未弥补的亏损 9,581,085.44 2,395,271.36 465,298.60 116,324.65
合计 15,180,133.04 3,795,033.27 4,294,097.04 1,073,524.26
2、 截至 2014 年 12 月 31 日，公司无未经抵销的递延所得税负债
3、 未确认递延所得税资产明细
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
（1）坏账准备 232,085.81 237,585.81
（2）可供出售金融资产减值准备
（3）可抵扣亏损 6,751,141.97 680,058.62
（4）应付职工薪酬 89,048.37 103,117.29
（5）未实现内部利润 477,221.97
合计 7,549,498.12 1,020,761.72
4、 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
单位：元币种：人民币
年份 期末金额 期初金额 备注
2018 年 751,994.69 680,058.62
2019 年 5,999,147.28 未经税务主管部门审核
合计 6,751,141.97 680,058.62 /
(十四) 资产减值准备
本期减少
项目 期初金额 本期增加 期末金额
转回 转销
坏账准备 270,668.61 10,000.00 5,500.00 275,168.61
可供出售金融资产
1,248,400.00 1,248,400.00
减值准备
合计 1,519,068.61 10,000.00 5,500.00 1,523,568.61
(十五) 短期借款
1、 短期借款分类
单位：元币种：人民币
项目 期末金额 期初金额
信用借款 500,000,000.00 100,000,000.00
110
2014 年年度报告
2、截至 2014 年 12 月 31 日，公司不存在已到期未偿还的短期借款。
3、 报告期内，公司的短期借款均为人民币借款。
4、公司的短期借款系由控股股东上海市北高新（集团）有限公司委托中信银行股份有限公司上
海分行和江苏银行上海杨浦支行提供的一年期借款，详见本附注九（五）。
(十六) 应付账款
1、 账龄列示
单位：元币种：人民币
项目 期末金额 期初金额
1 年以内 198,671,014.36 98,186,451.79
1至2年 1,454,278.50
2至3年 339,095.20
3 年以上 1,182,416.54 1,782,238.94
合计 200,192,526.10 101,422,969.23
2、 截至 2014 年 12 月 31 日，应付账款余额中一年以上金额较大的单位列示如下：
单位：元币种：人民币
单位名称 金额 账龄 款项性质
上海挪波商贸有限公司 1,092,308.13 3 年以上 工程款
(十七) 预收款项
1、 预收款项按项目列示
单位：元币种：人民币
项目 期末金额 期初金额
预收委托管理款项 34,236,158.04
预收园区载体销售款
预收园区载体租赁、电费及其他款项 1,004,068.62 1,123,536.79
合计 1,004,068.62 35,359,694.83
2、 截至 2014 年 12 月 31 日，预收款项余额中无账龄超过一年的重要预收款项。
(十八) 应付职工薪酬
1、 应付职工薪酬列示：
单位：元币种：人民币
项目 期初金额 本期增加 本期减少 期末金额
短期薪酬 1,992,287.93 20,930,685.07 19,150,612.83 3,772,360.17
离职后福利-设定提存计 658,145.00 3,263,034.73 3,296,926.73 624,253.00
划
辞退福利 50,045.00 50,045.00
一年内到期的其他福利
合计 2,650,432.93 24,243,764.80 22,497,584.56 4,396,613.17
111
2014 年年度报告
2、 短期薪酬：
单位：元币种:人民币
项目 期初金额 本期增加 本期减少 期末金额
1、工资、奖金、津贴和补贴 1,992,287.93 16,829,789.89 15,049,717.65 3,772,360.17
2、职工福利费 478,770.03 478,770.03
3、社会保险费 1,408,709.12 1,408,709.12
其中：医疗保险费 1,192,310.92 1,192,310.92
工伤保险费 109,151.90 109,151.90
生育保险费 107,246.30 107,246.30
4、住房公积金 1,839,570.00 1,839,570.00
5、工会经费和职工教育经费 244,631.03 244,631.03
6、短期带薪缺勤
7、短期利润分享计划
8、其他短期薪酬 129,215.00 129,215.00
合计 1,992,287.93 20,930,685.07 19,150,612.83 3,772,360.17
3、 离职后福利-设定提存计划
项目 期初金额 本期增加 本期减少 期末金额
基本养老保险费 2,292,600.52 2,292,600.52
失业保险 161,181.21 161,181.21
企业年金缴费 658,145.00 809,253.00 843,145.00 624,253.00
合计 658,145.00 3,263,034.73 3,296,926.73 624,253.00
(十九) 应交税费
单位：元币种：人民币
项目 期末金额 期初金额
增值税 -31,463.92 -40,573.02
营业税 -3,595.98 10,438,843.58
企业所得税 795,393.42 16,596,436.56
个人所得税 119,116.91 378,698.59
城市维护建设税 2,914.70 730,848.46
教育费附加 1,249.17 313,220.78
地方教育费附加 832.77 206,221.87
河道管理费 416.39 106,899.48
土地增值税 25,643,471.40
房产税 4,206,743.64 3,909,098.23
契税 3,838,910.27
城镇土地使用税 433,328.70 193,595.11
印花税 17,930.30
合计 5,542,866.10 62,315,671.31
(二十) 应付利息
1、 应付利息按项目列示
单位：元币种：人民币
112
2014 年年度报告
项目 期末金额 期初金额
短期借款利息 916,666.67 183,333.33
分期付息到期还本的长期借款利息 1,583,962.09 582,472.15
合计 2,500,628.76 765,805.48
2、 截至 2014 年 12 月 31 日，公司无重要的已逾期未支付的利息情况。
(二十一) 其他应付款
1、 账龄分析
单位：元币种：人民币
账龄 期末金额 期初金额
一年以内 404,388,601.18 253,495,241.05
一至二年 906,271.78 503,215.20
二至三年 283,506.08 945,016.72
三年以上 570,600.69 422,745.27
合计 406,148,979.73 255,366,218.24
2、 截至 2014 年 12 月 31 日，其他应付款余额中无账龄超过一年的大额其他应付款。
(二十二) 一年内到期的非流动负债
1、 一年内到期的非流动负债明细
单位：元币种：人民币
项目 期末金额 期初金额
一年内到期的长期借款 17,500,000.00 5,500,000.00
2、 一年内到期的长期借款
单位：元币种：人民币
项目 期末金额 期初金额
抵押借款 17,500,000.00 5,500,000.00
保证借款
信用借款
合计 17,500,000.00 5,500,000.00
3、 金额较大的一年内到期的长期借款
单位：元币种：人民币
币 利 率 期末金额 期初金额
贷款单位 借款起始日 借款终止日
种 (%)
江苏银行股份有限 2013 年 3 月 2014 年 2 月 CNY 6.878 2,000,000.00
公司上海分行
江苏银行股份有限 2013 年 3 月 2014 年 8 月 CNY 6.900 3,500,000.00
公司上海分行
上海农村商业银行 CNY 6.878
2011 年 3 月 2015 年 10 月 10,000,000.00
闸北支行
江苏银行股份有限 2013 年 3 月 2015 年 2 月 CNY 6.878
3,500,000.00
公司上海分行
江苏银行股份有限 2013 年 3 月 2015 年 8 月 CNY 6.878 4,000,000.00
113
2014 年年度报告
公司上海分行
合计 17,500,000.00 5,500,000.00
(二十三) 长期借款
1、 长期借款分类
单位：元币种：人民币
项目 期末金额 期初金额
抵押借款 777,343,007.46 245,602,296.67
保证借款 30,000,000.00 40,000,000.00
合计 807,343,007.46 285,602,296.67
2、 长期借款明细前五名
单位：元币种：人民币
借款 起 借款 终 币
贷款单位 利率 期末金额 期初金额
始日 止日 种
农业银行闸北支行 2013 年 2021 年
CNY 6.36% 443,343,007.46 173,102,296.67
（注 1） 8月 8月
上海浦东发展银行闸 2014 年 2017 年
CNY 6.00% 227,000,000.00
北支行 8月 8月
江苏银行股份有限公 2013 年 2022 年
CNY 6.4575% 65,000,000.00 72,500,000.00
司上海分行 3月 2月
上海农村商业银行闸 2011 年 2016 年
CNY 6.00% 30,000,000.00 40,000,000.00
北支行 3月 3月
上海农村商业银行闸 2014 年 2017 年
CNY 6.00% 42,000,000.00
北支行（注 2） 8月 8月
合计 807,343,007.46 285,602,296.67
注 1：本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司因市北工业园区“万荣路 1268 号产业建
设基础设施”项目建设需要，于 2013 年 6 月 28 日与中国农业银行股份有限公司上海闸北支
行签订《固定资产借款合同》（编号 3101042013000122）金额人民币 45,000 万元，总贷款期
限 8 年，本金分期归还。合同借款利率为基准利率下浮 5%。融资过程中，本公司发生融资辅
助费用 600 万元，经测算实际借款年利率为 6.36%。截至 2014 年 12 月 31 日，公司实际收到
农业银行闸北支行借款本金 45,000.00 万元，利息调整余额-665.70 万元。
注 2：本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司因新建闸北区彭浦镇 334 街坊 87 丘厂房
（高新创意产业、现代服务业、管理及配套用房）开发和物业经营项目，于 2014 年 8 月 15
日与上海浦东发展银行闸北支行和上海农商银行闸北支行共同签订《银团贷款合同》（编号
98402014280349）金额为人民币 75,000.00 万元，其中上海浦东发展银行闸北支行 65,000.00
万元，上海农商银行闸北支行 10,000.00 万元，合同借款利率为基准利率。截至 2014 年 12
月 31 日，公司实际收到上海浦东发展银行闸北支行借款 22,700.00 万元, 上海农商银行闸北
支行 4,200.00 万元。
3、 报告期内，公司的长期借款均为人民币借款。
(二十四) 递延收益
1、 项目列示
单位：元 币种人民币
项目 期末金额 期初金额
114
2014 年年度报告
亚太通讯枢纽项目 11,288,075.98 12,638,075.94
2、 计入递延收益的政府补助
单位：元币种：人民币
项目 期初金额 本期新增 本期计入营业外收 其他 期末金额 与资产相关/
补助金额 入金额 变动 与收益相关
亚 太 通 讯 12,638,075.94 1,349,999.96 11,288,075.98 与资产相关
枢纽项目
注：根据闸发改投备[2011]29 号上海市建设项目备案意见，同意本公司二级子公司上海开创企业
发展有限公司建设上海市市北高新技术服务业园区亚太通讯枢纽项目，项目拨款总额
13,500,000.00 元。公司于 2011 年 8 月 22 日收到国家服务业发展资金配套拨款 4,500,000.00 元，
2011 年 10 月 20 日收到闸北区财政局配套资金 4,500,000.00 元，2012 年 9 月 7 日收到闸北区财
政局配套资金 4,500,000.00 元。
(二十五) 股本
单位：元币种：人民币
本次变动增减（+、一）
项目 期初金额 发行 公积金 期末金额
送股 其他 小计
新股 转股
股份总 566,449,190.00 566,449,190.00
数
(二十六) 资本公积
单位：元币种：人民币
本期增 本期减
项目 期初金额 期末金额
加 少
资本溢价（股本溢价） 29,441,508.88 29,441,508.88
（1）投资者投入的资本 29,441,508.88 29,441,508.88
（2）同一控制下企业合并的影响
（3）其他
其他资本公积 243,356,668.22 243,356,668.22
（1）被投资单位除净损益外所有者权益其他变 180,574,141.92 180,574,141.92
动
（2）可供出售金融资产公允价值变动产生的利
得或损失
（3）原制度资本公积转入 38,918,112.90 38,918,112.90
（4）大股东捐赠 23,864,413.40 23,864,413.40
合计 272,798,177.10 272,798,177.10
(二十七) 盈余公积
单位：元币种：人民币
项目 期初金额 本期增加 本期减少 期末金额
法定盈余公积 23,140,408.10 476,788.66 23,617,196.76
115
2014 年年度报告
(二十八) 未分配利润
单位：元币种：人民币
项目 本期金额 上期金额
期初未分配利润 428,553,235.29 273,510,324.25
加：本期归属于母公司所有者的净利润 14,691,311.42 171,824,495.15
减：提取法定盈余公积 476,788.66 921,006.79
提取任意盈余公积
应付普通股股利 17,559,924.89 15,860,577.32
转作股本的普通股股利
期末未分配利润 425,207,833.16 428,553,235.29
(二十九) 营业收入和营业成本
1、 营业收入、营业成本
单位：元币种：人民币
本期金额 上期金额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 123,242,093.56 57,246,401.06 426,218,178.74 180,505,229.98
其他业务
合计 123,242,093.56 57,246,401.06 426,218,178.74 180,505,229.98
2、 主营业务（分行业）
单位：元币种：人民币
本期金额
产品名称
营业收入 营业成本
房地产业 18,037,000.00 5,769,680.01
租赁和商务服务业 105,205,093.56 51,476,721.05
合计 123,242,093.56 57,246,401.06
上期金额
产品名称
营业收入 营业成本
房地产业 306,160,189.74 144,125,989.41
租赁和商务服务业 120,057,989.00 36,379,240.57
合计 426,218,178.74 180,505,229.98
3、 主营业务（分产品）
单位：元币种：人民币
本期金额
产品名称
营业收入 营业成本
园区产业载体销售 18,037,000.00 5,769,680.01
园区产业载体租赁 50,109,308.09 33,515,520.13
委托及其他服务收入 55,095,785.47 17,961,200.92
合计 123,242,093.56 57,246,401.06
116
2014 年年度报告
上期金额
产品名称
营业收入 营业成本
园区产业载体销售 306,160,189.74 144,125,989.41
园区产业载体租赁 50,285,494.13 20,464,497.68
委托及其他服务收入 69,772,494.87 15,914,742.89
合计 426,218,178.74 180,505,229.98
4、 主营业务（分地区）
单位：元币种：人民币
本期金额
地区
营业收入 营业成本
上海市闸北区 121,644,419.53 45,977,193.22
上海市黄浦区 21,600.00 2,074,266.81
上海普陀区 1,196,513.96 144,106.80
上海静安区 379,560.07 9,050,834.23
江苏省
合计 123,242,093.56 57,246,401.06
上期金额
地区
营业收入 营业成本
上海市闸北区 424,588,080.88 179,873,182.97
上海市黄浦区 21,600.00 12,222.12
上海普陀区 76,960.00 475,718.09
上海静安区 1,531,537.86 144,106.80
合计 426,218,178.74 180,505,229.98
5、 本期房地产出租情况
（单位：平方米）
月平均出 平均单位
地区 楼面面积 出租率 期限 租金收入
租面积 租金（月）
上海市闸北区 48,418.41 40,759.20 84.18% 中长期 99.65 48,738,194.13
上海市黄浦区 83.92 83.92 100.00% 中长期 21.45 21,600.00
上海市静安区 8,849.39 36.00 0.41% 中长期 354.17 153,000.00
上海普陀区 4,984.00 4,984.00 100.00% 中长期 20.01 1,196,513.96
合计 62,335.72 45,863.12 50,109,308.09
6、 房产销售面积情况
（单位：平方米）
年内已竣工 在建楼面面 可供出售 报告期内已 报 告期 内 销售 每平方米
种类
工程楼面积 积 楼面面积 售楼面面积 金额 平均售价
工业楼宇 244,428.04 (注) 901.85 18,037,000.00 20,000.00
注：2014 年 1 月，本公司将总部经济园北园楼面面积 13,125.76M2, 账面价值为 83,770,355.47 元
117
2014 年年度报告
的房屋及其附属建筑物用途改为出租，自改变用途之日起，将相应的存货转至投资性房地产核算。
其中主要项目销售面积情况： (单位：平方米)
项目 本期金额 上期金额
总部经济园北园产业载体 901.85 871.05
创业产业园产业载体
前沿产业园产业载体 13,653.57
合 计 901.85 14,524.62
7、 公司前五名客户的营业收入情况
占公司全部营业收入
客户名称 营业收入总额
的比例
雷尼绍（上海）管理有限公司 18,037,000.00 14.64%
成都鹏博士电信传媒集团股份有限公司 23,024,394.09 18.68%
上海市北生产性企业服务发展有限公司 8,931,351.99 7.25%
上海创辉企业管理有限公司 5,900,854.93 4.79%
上海市北高新（集团）有限公司 21,748,628.29 17.65%
合计 77,642,229.30 63.00%
(三十) 营业税金及附加
单位：元币种：人民币
项目 本期金额 上期金额 计缴标准
营业税 5,112,553.95 20,614,735.56 5%
城市维护建设税 376,220.63 1,448,647.95 7%
教育费附加 161,138.20 620,848.91 3%
地方教育费附加 110,082.75 413,899.65 2%
河道管理费 51,253.85 206,949.73 1%
房产税 6,481,028.48 9,598,943.92 12%
土地增值税 1,442,959.99 4,585,436.06
合计 13,735,237.85 37,489,461.78
(三十一) 销售费用
单位：元 币种：人民币
类别 本期金额 上期金额
销售宣传推介费 2,240,157.50 207,749.25
中介业务费 259,571.00
交易税费 14,430.00
合计 2,514,158.50 207,749.25
118
2014 年年度报告
(三十二) 管理费用
单位：元币种：人民币
类别 本期金额 上期金额
职工薪酬及福利 20,716,317.13 18,442,156.63
业务招待费 379,973.88 989,195.02
差旅费 1,479,249.29 1,635,407.43
咨询服务费 2,842,346.82 3,500,337.52
邮电费 240,376.22 219,219.39
会务费 1,218,112.21 2,102,278.21
租赁及物业费 2,828,390.97 2,584,618.74
税费 1,562,411.88 842,050.42
办公费 857,890.24 952,568.75
折旧 407,010.63 531,970.29
其他 1,196,070.95 2,329,508.67
合计 33,728,150.22 34,129,311.07
(三十三) 财务费用
单位：元币种：人民币
类别 本期金额 上期金额
利息支出 19,307,964.83 9,904,086.62
减：利息收入 -1,121,585.10 -1,340,141.59
汇兑损益 30,117.66 -50,672.38
手续费及其他 278,142.64 14,801.05
合计 18,494,640.03 8,528,073.70
(三十四) 资产减值损失
单位：元币种：人民币
项目 本期金额 上期金额
坏账损失 4,500.00 -318,731.15
可供出售金融资产减值损失 30,000.00
合计 4,500.00 -288,731.15
(三十五) 投资收益
1、 投资收益明细情况
单位：元币种：人民币
项目 本期金额 上期金额
权益法核算的长期股权投资收益 13,803,457.57 59,795,370.27
可供出售金融资产等取得的投资收益 1,212,805.20 19,695.40
其他投资收益
合计 15,016,262.77 59,815,065.67
2、 可供出售金融资产取得的投资收益
被投资单位 本期金额 上期金额
上海银行股份有限公司 22,805.20 19,695.40
119
2014 年年度报告
上海华艾软件有限公司 1,190,000.00
合计 1,212,805.20 19,695.40
3、 按权益法核算的长期股权投资收益
被投资单位 本期金额 上期金额
上海中铁市北投资发展有限公司 8,586,969.36 53,813,557.04
上海中冶祥腾投资有限公司 8,378,242.02 6,132,784.99
上海闸北绿地企业发展有限公司 -1,550,107.66 -150,971.76
南通新城创置房地产有限公司 -1,611,646.15
合计 13,803,457.57 59,795,370.27
4、 报告期内，本公司投资收益汇回无重大限制。
(三十六) 营业外收入
1、 营业外收入细情况
单位：元币种：人民币
发生额 计入当期非经常性损益的金额
项目
本期发生额 上期发生额 本期金额 上期金额
1、非流动资产处置利得合计 39,410.50 39,410.50
其中：固定资产处置利得 39,410.50 39,410.50
2、政府补助 1,349,999.96 861,924.06 1,349,999.96 861,924.06
3、扶持基金 360,000.00 300,000.00 360,000.00 300,000.00
3、其他 63,900.00 154,426.62 63,900.00 154,426.62
合计 1,813,310.46 1,316,350.68 1,813,310.46 1,316,350.68
2、 政府补助/扶持基金明细
单位：元币种：人民币
具体性质和
项目 形式 取得时间 本期金额 上期金额 说明
内容
财政资 2011 年、2012 与资产相
亚太通讯枢纽项目 政府补助 1,349,999.96 861,924.06
金 年 关
上海市科技创业孵 财政资 与收益相
财政扶持款 2013 年 360,000.00 300,000.00
化器 金 关
合计 1,709,999.96 1,161,924.06 /
(三十七) 营业外支出
单位：元币种：人民币
发生额 计入当期非经常性损益的金额
项目
本期金额 上期金额 本期金额 上期金额
1、非流动资产处置损失合计 81.02 84.00 81.02 84.00
其中：固定资产处置损失 81.02 84.00 81.02 84.00
2、公益性捐赠支出
3、其他 629.15 629.15
合计 710.17 84.00 710.17 84.00
120
2014 年年度报告
(三十八) 所得税费用
1、 所得税费用表
单位：元币种：人民币
项目 本期金额 上期金额
按税法及相关规定计算的当期所得税 4,501,038.54 56,371,419.37
递延所得税费用 -2,721,509.01 -926,876.12
合计 1,779,529.53 55,444,543.25
2、 会计利润与所得税费用调整过程：
项目 本期发生额
利润总额 14,347,868.96
按法定[或适用]税率计算的所得税费用 3,586,967.25
子公司适用不同税率的影响
调整以前期间所得税的影响 299,072.08
非应税收入的影响 -3,754,065.69
不可抵扣的成本、费用和损失的影响 33,355.81
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损 -1,375.00
的影响
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差 1,615,575.08
异或可抵扣亏损的影响
其他
所得税费用 1,779,529.53
(三十九) 基本每股收益和稀释每股收益的计算过程
计算公式：
1、 基本每股收益
基本每股收益=P0÷S
S= S0＋S1＋Si×Mi÷M0-Sj×Mj÷M0-Sk
其中：P0 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利
润；S 为发行在外的普通股加权平均数；S0 为期初股份总数；S1 为报告期因公积金转增股本
或股票股利分配等增加股份数；Si 为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj 为报告期
因回购等减少股份数；Sk 为报告期缩股数；M0 报告期月份数；Mi 为增加股份次月起至报告
期期末的累计月数；Mj 为减少股份次月起至报告期期末的累计月数。
2、 稀释每股收益
稀释每股收益=P1/(S0＋S1＋Si×Mi÷M0-Sj×Mj÷M0-Sk+认股权证、股份期权、可转换债券
等增加的普通股加权平均数)
其中，P1 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的
净利润，并考虑稀释性潜在普通股对其影响，按《企业会计准则》及有关规定进行调整。公
司在计算稀释每股收益时，应考虑所有稀释性潜在普通股对归属于公司普通股股东的净利润
或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润和加权平均股数的影响，按照其稀释
程度从大到小的顺序计入稀释每股收益，直至稀释每股收益达到最小值。
计算过程：
（1）基本每股收益
基本每股收益以归属于本公司普通股股东的合并净利润除以本公司发行在外普通股的加权平
121
2014 年年度报告
均数计算：
项目 本期金额 上期金额
归属于本公司普通股股东的合并净利润 14,691,311.42 171,824,495.15
本公司发行在外普通股的加权平均数 566,449,190.00 566,449,190.00
基本每股收益（元/股） 0.03 0.30
普通股的加权平均数计算过程如下：
项目 本期金额 上期金额
期初已发行普通股股数 566,449,190.00 566,449,190.00
加：本期发行的普通股加权数
减：本期回购的普通股加权数
期末发行在外的普通股加权数 566,449,190.00 566,449,190.00
（2）稀释每股收益
稀释每股收益以调整后的归属于本公司普通股股东的合并净利润除以调整后的本公司发行在
外普通股的加权平均数计算：
项目 本期金额 上期金额
归属于本公司普通股股东的合并净利润（稀释） 14,691,311.42 171,824,495.15
本公司发行在外普通股的加权平均数（稀释） 566,449,190.00 566,449,190.00
稀释每股收益（元/股） 0.03 0.30
普通股的加权平均数（稀释）计算过程如下：
项目 本期金额 上期金额
计算基本每股收益时期末发行在外的普通股加权平均数 566,449,190.00 566,449,190.00
可转换债券的影响
股份期权的影响
期末普通股的加权平均数（稀释） 566,449,190.00 566,449,190.00
(四十) 现金流量表项目
1、 收到的其他与经营活动有关的现金：
单位：元币种：人民币
项目 本期金额 上期金额
利息收入 1,121,585.10 1,514,649.75
政府补助及扶持金 423,900.00 300,000.00
上海市北高新（集团）有限公司 138,418,708.00 315,000.00
上海中铁市北投资发展有限公司 20,000,000.00
上海中冶祥腾投资有限公司 87,600,000.00
上海光大电力工程技术有限公司 12,075,200.00
上海住总集团建设发展有限公司 166,199,982.00
上海临天下建筑装潢工程有限公司 1,105,816.18
上海市市北高新技术服务业园区管理委员会 785,768.00 15,000,000.00
河南省防腐保温有限公司上海第二分公司 29,000,000.00
福州联丰建筑装饰工程有限公司上海分公司 25,000,000.00
上海市规划和国土资源管理局 258,152,000.00
上海绿地建筑工程有限公司 10,617,200.00
122
2014 年年度报告
南通市土地市场服务中心 20,000,000.00
南通新城创置房地产有限公司 36,500,000.00
其他 2,770,323.26 3,318,221.13
合计 200,020,284.36 630,198,069.06
2、 支付的其他与经营活动有关的现金：
单位：元币种：人民币
项目 本期金额 上期金额
水电费 308,083.71 425,976.17
业务招待费 379,973.88 879,015.72
咨询服务费 2,842,346.82 3,499,917.52
差旅费 1,479,249.29 1,635,407.43
办公费 857,890.24 952,568.75
会务费 1,218,112.21 2,102,278.21
租赁及物业费 2,789,664.47 2,584,618.74
宣传费 2,277,364.50
支付上海市市北高新技术服务业园区管理委员会往来款 15,000,000.00
支付336街坊18丘地块竞买保证金 201,848,000.00
南通新城创置房地产有限公司 2,000,000.00
南通市建筑工程管理处 3,422,140.00
闸北区规划和土地管理局 317,382,820.00
上海市规划和国土资源管理局 70,600,000.00
支付南通市土地市场服务中心土地保证金款项 21,111,961.24
支付上海市北高新（集团）有限公司往来款 5,967,301.28
上海住总集团建设发展有限公司 166,199,982.00
上海中铁市北投资发展有限公司 1,074,783.48 98,713,200.00
上海市北高新集团（南通）有限公司 630,000.00
上海中冶祥腾投资有限公司 8,803,239.76
上海光大电力工程技术有限公司 12,075,200.00
其他 5,793,176.96 18,567,033.76
合计 439,901,346.60 533,519,959.54
3、 现金流量表补充资料
单位：元币种：人民币
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流
量：
净利润 12,568,339.43 171,333,873.21
加：资产减值准备 4,500.00 -288,731.15
固定资产折旧、油气资产折耗、生产 20,818,250.83 12,161,776.34
性生物资产折旧
无形资产摊销 24,549.03
长期待摊费用摊销
处置固定资产、无形资产和其他长期
资产的损失（收益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号 -39,329.48 84.00
填列）
123
2014 年年度报告
公允价值变动损失（收益以“－”号
填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 19,338,082.49 9,853,414.24
投资损失（收益以“－”号填列） -15,016,262.77 -59,815,065.67
递延所得税资产减少（增加以“－” -2,721,509.01 -926,876.12
号填列）
递延所得税负债增加（减少以“－”
号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列） -553,310,837.39 -541,240,815.91
经营性应收项目的减少（增加以 -268,982,262.12 59,891,935.23
“－”号填列）
经营性应付项目的增加（减少以 204,348,351.22 80,586,733.89
“－”号填列）
其他
经营活动产生的现金流量净额 -582,968,127.77 -268,443,671.94
2．不涉及现金收支的重大投资和筹
资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 218,008,865.21 100,914,038.86
减：现金的期初余额 100,914,038.86 344,276,553.98
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 117,094,826.35 -243,362,515.12
4、 现金和现金等价物的构成
单位：元币种：人民币
项目 期末金额 期初金额
一、现金 218,008,865.21 100,914,038.86
其中：库存现金 74,435.83 52,428.22
可随时用于支付的银行存款 217,934,275.02 100,861,610.64
可随时用于支付的其他货币资 154.36
金
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额 218,008,865.21 100,914,038.86
八、合并范围的变更
(一) 其他原因的合并范围变动
（1）本期新增合并单位 1 家：2014 年 8 月 15 日，本公司与上海祥腾投资有限公司以及本公
司控股股东上海市北高新（集团）有限公司共同出资组建上海市北祥腾投资有限公司，持股
比例分别为 45.00%、35.00%和 20.00%。上海市北高新（集团）有限公司将其持有的股份委托
本公司进行管理，故本公司对该子公司享有 65.00%的表决权，本公司拥有实质控制权。
124
2014 年年度报告
（2）本期无减少合并单位。
(二) 本期新纳入合并范围的子公司情况
单位：元币种：人民币
名称 期末净资产 本期净利润
上海市北祥腾投资有限公司 73,094,361.19 237,261.19
九、在其他主体中的权益
(一) 在子公司中的权益
1、 企业集团的构成
子公司 主要经 持股比例(%) 取得
注册地 业务性质
名称 营地 直接 间接 方式
上海市北高新南通有限公司 南通 南通 房地产业 100 设立
上海创越投资有限公司 上海 上海 服务业 100 设立
越光投资管理（上海）有限公司 上海 上海 服务业 90 设立
上海市北祥腾投资有限公司 上海 上海 服务业 45 设立
上海电气工业园区管理有限公 上海 上海 服务业 51 同一控制下合并
司(注 1)
上海聚能湾企业服务有限公司 上海 上海 服务业 100 同一控制下合并
(注 2)
上海开创企业发展有限公司（注 上海 上海 房地产业 100 同一控制下合并
3）
注 1：上海电气工业园区管理有限公司成立于 2003 年 4 月 8 日，注册资本 200 万元，分别由上海
市北高新（集团）有限公司出资 102 万元、上海电气企业发展有限公司出资 98 万元共同投资组建。
2009 年 12 月 4 日，经上海市闸北区国有资产监督管理委员会闸国资【2009】122 号《关于同意
将市北高新集团持有的 13－1#地块等房地产和 51%上海电气园区管理有限公司等股权无偿划转至
上海开创企业发展有限公司的批复》，上海市北高新（集团）有限公司将其持有 51%的股权无偿划
转至二级子公司上海开创企业发展有限公司。
注 2：上海聚能湾企业服务有限公司成立于 2004 年 1 月 8 日，设立时注册资本 5,000 万元，分别
由上海市北高新（集团）有限公司出资 4,250 万元、上海市北工业新区科技发展有限公司出资 250
万元，上海印刷厂出资 500 万元共同投资组建，持股比例分别为 85%、10%、5%。2008 年 11 月，
经上海聚能湾企业服务有限公司股东会决议同意，公司减资 4,000 万元，分别由上海市北高新（集
团）有限公司减资 3,250 万元、上海市北工业新区科技发展有限公司减资 250 万元，上海印刷厂
减资 500 万元。减资后上海聚能湾企业服务有限公司注册资本变更为 1,000 万元，上海市北高新
（集团）有限公司持有股权增至 100%。2009 年 12 月 4 日，经上海市闸北区国有资产监督管理委
员会闸国资[2009]122 号《关于同意将市北高新集团持有的 13－1#地块等房地产和 51%电气园区
管理公司等股权无偿划转至上海开创企业发展有限公司的批复》批准，上海市北高新（集团）有
限公司将其持有的 100%股权无偿划转至二级子公司上海开创企业发展有限公司。
注 3：公司与上海市北高新(集团)有限公司于 2009 年 9 月 1 日签订《资产置换协议》、于 2010 年
1 月 18 日签订《资产置换协议补充协议》,约定本公司拟以其除人民币 2 亿元货币资金外的全部资
产及负债与上海市北高新(集团)有限公司合法拥有的上海开创企业发展有限公司 100%股权进行资
产置换(如有资产或负债无法转移则以现金方式调剂),差额部分以现金方式予以补足。2012 年 8 月
27 日，上海市北高新(集团)有限公司根据约定将其持有上海开创企业发展有限公司（以下简称上
海开创）100%股权划转至本公司，并完成工商变更登记。
在子公司的持股比例不同于表决权比例的说明：
125
2014 年年度报告
上海市北祥腾投资有限公司成立于 2014 年 8 月 15 日，注册资本 50,000.00 万元人民币，由本公
司、上海祥腾投资有限公司以及本公司的控股股东上海市北高新（集团）有限公司共同出资成立，
持股比例分别为 45.00%、35.00%和 20.00%。上海市北高新（集团）有限公司将其持有的 20.00%
股权委托本公司进行管理，故本公司对该子公司享有 65.00%的表决权。截至 2014 年 12 月 31 日，
出资额分别为本公司 3,278.57 万元，上海祥腾投资有限公司 2,550.00 万元，上海市北高新（集团）
有限公司 1,457.14 万元，合计实际出资额占注册资本的 14.57%，已经完成工商登记。
2、 重要的非全资子公司
单位:元币种:人民币
少数股
本期归属于少数股东 本期向少数股东宣 期末少数股东权益
子公司名称 东持股
的损益 告分派的股利 余额
比例
越光投资管理（上 10% -685,993.72 0.00 1,778,427.35
海）有限公司
上海市北祥腾投资 55% 130,493.65 0.00 40,201,893.65
有限公司
上海电气工业园区 49% -1,567,471.92 0.00 6,925,576.25
管理有限公司
子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：
上海市北祥腾投资有限公司成立于 2014 年 8 月 15 日，注册资本 50,000.00 万元人民币，由本公
司、上海祥腾投资有限公司以及本公司的控股股东上海市北高新（集团）有限公司共同出资成立，
持股比例分别为 45.00%、35.00%和 20.00%。上海市北高新（集团）有限公司将其持有的 20.00%
股权委托本公司进行管理，故本公司对该子公司享有 65.00%的表决权。截至 2014 年 12 月 31 日，
出资额分别为本公司 3,278.57 万元，上海祥腾投资有限公司 2,550.00 万元，上海市北高新（集
团）有限公司 1,457.14 万元，合计实际出资额占注册资本的 14.57%，已经完成工商登记。
126
2014 年年度报告
3、 重要非全资子公司的主要财务信息
单位:元币种:人民币
期末余额 期初余额
非 非
子公司名 流 流
称 流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 动 负债合计 流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 动 负债合计
负 负
债 债
越光投资 3,579,704.28 14,212,848.86 17,792,553.14 8,279.58 8,279.58 23,990,004.13 871,575.15 24,861,579.28 217,368.53 217,368.53
管理（上
海）有限
公司
上海市北 208,355,074.76 208,355,074.76 135,260,713.57 135,260,713.57
祥腾投资
有限公司
上海电气 15,096,993.24 171,743.27 15,268,736.51 1,134,907.43 1,134,907.43 19,197,683.55 297,780.44 19,495,463.99 2,162,712.62 2,162,712.62
工业园区
管理有限
公司
本期发生额 上期发生额
子公司名称 经营活动现金流 综合收益总 经营活动现金流
营业收入 净利润 综合收益总额 营业收入 净利润
量 额 量
越光投资管理（上 379,560.07 -6,859,937.19 -6,859,937.19 -10,297,785.46 76,960.00 -355,789.25 -355,789.25 -2,400,991.12
海）有限公司
上海市北祥腾投 237,261.19 237,261.19 64,897,974.76
资有限公司
上海电气工业园 518,261.00 -3,198,922.29 -3,198,922.29 -4,441,356.82 9,896,800.61 -928,659.20 -928,659.20 -4,078,112.93
区管理有限公司
127
2014 年年度报告
(二) 在合营安排或联营企业中的权益
1、 重要的合营企业或联营企业
单位:元币种:人民币
持股比例(%)
合营企业或联营企业名称 主要经营地 注册地 业务性质 对合营企业或联营企业投资的会计处理方法
直接 间接
上海中铁市北投资发展有限公司 上海 上海 房地产 40.00 权益法
上海中冶祥腾投资有限公司 上海 上海 房地产 32.00 权益法
上海闸北绿地企业发展有限公司 上海 上海 房地产 20.00 权益法
南通新城创置房地产有限公司 南通 南通 房地产 20.00 权益法
2、 重要联营企业的主要财务信息
单位：元币种：人民币
项目 期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额
上海中铁市北投 上海中冶祥腾投 上海闸北绿地企业发 南通新城创置房地 上海中铁市北投资 上海中冶祥腾投 上海闸北绿地企业 南通新
资发展有限公司 资有限公司 展有限公司 产有限公司 发展有限公司 资有限公司 发展有限公司 城创置
房地产
有限公
司
流动资产 358,589,589.56 556,262,676.39 1,190,578,838.98 1,015,775,455.90 629,189,766.74 611,523,241.67 925,164,881.51
非流动资产 27,906.87 2,355,304.36 2,731,596.06 212,024.47 272,795.83
资产合计 358,617,496.43 556,262,676.39 1,192,934,143.34 1,018,507,051.96 629,401,791.21 611,523,241.67 925,437,677.34
流动负债 79,732,178.52 5,401,165.56 408,439,540.46 146,565,282.70 171,983,896.71 88,672,177.98 133,192,536.12
非流动负债 30,000,000.00
负债合计 79,732,178.52 5,401,165.56 408,439,540.46 176,565,282.70 171,983,896.71 88,672,177.98 133,192,536.12
少数股东权益
归属于母公司 278,885,317.91 550,861,510.83 784,494,602.88 841,941,769.26 457,417,894.50 522,851,063.69 792,245,141.22
股东权益
按持股比例计 111,554,127.16 176,275,683.47 156,898,920.58 168,388,353.85 182,967,157.80 167,312,340.38 158,449,028.24
算的净资产份
128
2014 年年度报告
额
调整事项
--商誉
--内部交易未
实现利润
--其他
对联营企业权 111,554,127.16 176,275,683.47 156,898,920.58 168,388,353.85 182,967,157.80 167,312,340.38 158,449,028.24
益投资的账面
价值
存在公开报价
的联营企业权
益投资的公允
价值
营业收入 132,162,971.27 15,214,000.00 745,871,250.82 362,217,320.57
净利润 21,467,423.41 28,010,447.14 -7,750,538.34 -8,058,230.74 134,533,892.60 30,738,405.53 -754,858.78
终止经营的净
利润
其他综合收益
综合收益总额 21,467,423.41 28,010,447.14 -7,750,538.34 -8,058,230.74 21,467,423.41 30,738,405.53 -754,858.78
本年度收到的 80,000,000.00
来自联营企业
的股利
129
2014 年年度报告
十、与金融工具相关的风险
本公司在经营过程中面临各种金融风险：信用风险、市场风险和流动性风险。公司经营管理
层全面负责风险管理目标和政策的确定，并对风险管理目标和政策承担最终责任。经营管理
层设计和实施能确保风险管理目标和政策得以有效执行的程序。经营管理层通过职能部门递
交的月度工作报告来审查已执行程序的有效性以及风险管理目标和政策的合理性。本公司的
内部审计师也会审计风险管理的政策和程序，并将有关风险及时汇报给审计委员会。
本公司风险管理的总体目标是在不过度影响公司竞争力和应变力的情况下，制定尽可能降低
风险的相关管理政策。
(一) 信用风险
信用风险是指金融工具的一方不履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。本公司主要面
临房屋销售和租赁导致的客户信用风险。在签订新合同之前，本公司会对新客户的信用风险
进行评估，包括外部信用评级和在某些情况下的银行资信证明（当此信息可获取时）。
公司通过对已有客户信用评级的季度监控以及应收账款账龄分析的月度审核来确保公司的整
体信用风险在可控的范围内。在监控客户的信用风险时，按照客户的信用特征对其分组。被
评为“高风险”级别的客户会放在受限制客户名单里，并且只有在额外批准的前提下，公司
才可在未来期间内允许其延迟支付。
(二) 市场风险
金融工具的市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动
的风险，包括外汇风险、利率风险和其他价格风险。
（1）利率风险
利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。本
公司面临的利率风险主要来源于银行长期借款,公司目前的政策是固定利率借款。
于 2014 年 12 月 31 日，在其他变量保持不变的情况下，如果以浮动利率计算的借款利率上升
或下降 100 个基点，则本公司的利息支出将减少或增加约人民币 48.34 万元，影响利息资本
化约人民币 29.03 万元（2013 年：约人民币 13.68 万元，影响利息资本化 3.77 万元）。管理
层认为 100 个基点合理反映了下一年度利率可能发生变动的合理范围。
（2）外汇风险
外汇风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。
本公司本期无外币货币性项目，因此汇率的变动不会对本公司造成风险。
130
2014 年年度报告
(三) 流动性风险
流动风险，是指企业在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。本公司的政策是确保拥有充足的现金以偿还到期
债务。流动性风险由本公司的财务部门集中控制。财务部门通过监控现金余额、可随时变现的有价证券以及对未来 12 个月现金流量的滚动预测，确
保公司在所有合理预测的情况下拥有充足的资金偿还债务。
本公司各项金融负债以未折现的合同现金流量按到期日列示如下：
租赁销售业务
期末余额
项目
1 年以内 1至2年 2至3年 3 年以上 合计
短期借款 500,000,000.00 500,000,000.00
应付账款 198,671,014.36 339,095.20 1,182,416.54 200,192,526.10
预收账款 1,004,068.62 1,004,068.62
其他应付款 404,388,601.18 906,271.78 283,506.08 570,600.69 406,148,979.73
应付利息 2,500,628.76 2,500,628.76
一年内到期的非流动负债 17,500,000.00 17,500,000.00
长期借款 30,000,000.00 777,343,007.46 807,343,007.46
合计 1,124,064,312.92 30,906,271.78 622,601.28 779,096,024.69 1,934,689,210.67
期初余额
项目
1 年以内 1至2年 2至3年 3 年以上 合计
短期借款 100,000,000.00 100,000,000.00
应付账款 98,186,451.79 1,454,278.50 1,782,238.94 101,422,969.23
预收账款 35,359,694.83 35,359,694.83
131
2014 年年度报告
其他应付款 253,495,241.05 503,215.20 945,016.72 422,745.27 255,366,218.24
应付利息 765,805.48 765,805.48
一年内到期的非流动负债 5,500,000.00 5,500,000.00
长期借款 17,500,000.00 30,000,000.00 769,843,007 .46 817,343,007 .46
合计 493,307,193.15 19,457,493.70 30,945,016.72 772,047,991.67 1,315,757,695.24
132
2014 年年度报告
十一、 关联方及关联交易
(一) 本企业的母公司情况
母公司
注 母公司对
母公 法定 对本企
关联 企业 册 业务 注册资本 本企业的 组织机构
司名 代表 业的持
关系 类型 地 性质 (万元) 表决权比 代码
称 人 股比例
址 例(%)
(%)
上 海
市 北
高 新
控 股 国 有 上 丁明 房地
（ 集 200,000.00 42.00 42.00 13469964-6
股东 企业 海 年 产业
团 ）
有 限
公司
本企业的母公司情况的说明
注：上海市北高新（集团）有限公司持有本公司股权比例 41.94%，其全资子公司市北高新集团(香
港)有限公司持有本公司股权比例 0.06%，上海市北高新集团有限公司直接或间接持有本公司股权
比例 42.00%。
本企业最终控制方是上海市北高新（集团）有限公司
(二) 本企业的子公司情况
表决
子公 注 法定 持股
企业类 注册资本 权 组织机构
公司名称 司类 册 代表 业务性质 比例
型 （万元） 比例 代码
型 地 人 (%)
(%)
二级
上海开创企业发 有限责 上
子公 张弛 房地产业 10,000.00 100.00 100.00 75697816-4
展有限公司 任公司 海
司
二级
上海市北高新南 有限责 南
子公 张弛 房地产业 30,000.00 100.00 100.00 06018576-4
通有限公司 任公司 通
司
三级
上海电气工业园 有限责 上 张银
子公 服务业 200.00 51.00 51.00 74879735-5
区管理有限公司 任公司 海 祥
司
三级
上海聚能湾企业 有限责 上
子公 王健 服务业 1,000.00 100.00 100.00 75793501-9
服务有限公司 任公司 海
司
133
2014 年年度报告
二级
上海创越投资有 有限责 上 马德
子公 服务业 3,000.00 100.00 100.00 06931112-2
限公司 任公司 海 娟
司
三级
越光投资管理（上 有限责 上 马德
子公 服务业 2,500.00 90.00 90.00 07117089-1
海）有限公司 任公司 海 娟
司
二级
上海市北祥腾投 有限责 上 张羽
子公 服务业 50,000.00 45.00 65.00 31225118-3
资有限公司 任公司 海 祥
司
(三) 本企业合营和联营企业情况
金额单位：万元
本企业在被
注
企业 法定代 业务 注册 本企业持股 投资 关联 组织机
被投资单位名称 册
类型 表人 性质 资本 比例(%) 单位表决权 关系 构代码
地
比例(%)
上海中铁市北投资 国有 上 房地 20,00 6607660
张安民 40.00 40.00 联营
发展有限公司 企业 海 产业 0.00 6-0
上海中冶祥腾投资 国有 上 房地 30,00 6694477
张孟星 32.00 32.00 联营
有限公司 企业 海 产业 0.00 9-5
上海闸北绿地企业 国有 上 房地 79,30 0637543
费军 20.00 20.00 联营
发展有限公司 企业 海 产业 0.00 8-7
南通新城创置房地 国有 南 房地 35,00 0914876
王晓松 20.00 20.00 联营
产有限公司 企业 通 产业 0.00 4-2
(四) 其他关联方情况
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系 组织机构代码
上海创辉企业管理有限公司 同受控股股东控制 67116062-X
上海市北高新集团（南通）有限公司 同受控股股东控制 56030455-5
上海市北高新园区职业技能培训中心 同受控股股东控制 55594529-4
上海泛业投资顾问有限公司 同受控股股东控制 66776018-X
上海市北商务服务有限公司 同受控股股东控制 69299719-7
上海数据港股份有限公司 同受控股股东控制 69724150-8
上海市北生产性企业服务发展有限公司 同受控股股东控制 59035678-6
上海市北高新集团(南通)有限公司 同受控股股东控制 56030455-5
134
2014 年年度报告
上海闸北市北高新小额贷款股份有限公司 同受控股股东控制 05459982-1
上海市北高新健康管理咨询服务有限公司 同受控股股东控制 78428633-3
市北高新集团(香港)有限公司 同受控股股东控制
(五) 关联交易情况
1、 存在控制关系且已纳入本公司合并报表范围的子公司，其相互间交易及母子公司交易已作抵
销。
2、 采购商品/接受劳务情况
单位：元币种：人民币
关联方 关联交易内容 本期金额 上期金额
上海市北高新（集团）有限公司 宽带费用及其它 80,000.00 230,000.00
上海市北高新（集团）有限公司 水电费 244,047.09 822,629.35
上海市北高新（集团）有限公司 资金使用费 15,041,000.00 1,033,333.33
上海市北商务服务有限公司 会务费 873,177.76 1,508,096.30
3、 采购固定资产、投资性房地产等长期资产情况
单位名称 关联交易内容 本期金额 上期金额
上海中铁市北投资发展有限公司 购入固定资产 42,700.00
上海中冶祥腾投资有限公司（注 1） 购入投资性房地产 7,308,000.00 127,963,675.30
上海中冶祥腾投资有限公司（注 1） 购入固定资产 25,841.55
注 1：本公司向关联方上海中冶祥腾投资有限公司采购固定资产及投资性房地产，2013 年度关联
采购金额为 127,989,516.85 元。2014 年度关联采购金额为 7,308,000.00 元。
4、 出售商品/提供劳务情况表
(1) 提供劳务收入
单位：元币种：人民币
单位名称 关联交易内容 本期金额 上期金额
上海市北高新（集团）有限公司（注 1） 土地整理服务 16,536,600.00 30,086,100.00
上海市北高新（集团）有限公司（注 2） 租赁管理服务 5,450,819.02 11,984,796.39
上海创辉企业管理有限公司（注 3） 工 程 建 设 管 理 服 5,900,854.93 8,196,631.24
务
上海市北生产性企业服务发展有限公司（注 4）工 程 建 设 管 理 服 8,931,351.99 4,512,540.41
务
注 1：本公司为控股股东上海市北高新（集团）有限公司提供土地整理顾问策划服务。根据双方
签署的《委托服务协议》，上海市北高新（集团）有限公司按照一级土地整理上市成交金额的 1%
支付委托管理费，2013 年度、2014 年度结算金额分别为 30,086,100.00 元、16,536,600.00 元。
注 2：本公司为控股股东上海市北高新（集团）有限公司提供市北高新技术服务业园区产业载体
的租赁经营服务。根据双方签署的《委托服务协议》，上海市北高新（集团）有限公司按照园区经
营租赁收入金额的 20%支付委托管理费，2014 年度结算金额 5,450,819.02 元，2013 年度结算金额
11,984,796.39 元。
注 3：本公司为上海创辉企业管理有限公司提工程建设管理服务。根据双方签署的《委托服务协
议》，上海创辉企业管理有限公司按照当期工程项目实际发生的工程成本 3%支付委托管理费，2014
年度结算金额 5,900,854.93 元，2013 年度结算金额 8,196,631.24 元。
135
2014 年年度报告
注 4：本公司为上海市北生产性企业服务发展有限公司提工程建设管理服务。根据双方签署的《委
托服务协议》，上海市北生产性企业服务发展有限公司按照当期工程项目实际发生的工程成本 3%
支付委托管理费，2014 年度结算金额 8,931,351.99 元，2013 年度结算金额 4,512,540.41 元。
(2) 电费
单位名称 本期金额 上期金额
上海数据港股份有限公司 3,958,538.97 4,128,442.92
本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司（以下简称“开创公司”）为上述关联方所租赁的园
区产业载体的权利人，供电部门每月先向本公司结算的电费，再由开创公司向关联方收取应当由
其承担的电费，交易价格为供电部门与开创公司的结算单价。
5、 关联租赁情况
(1) 公司出租情况：
单位：元币种：人民币
租赁资产 租赁起始 租赁终止 租赁费定价 本期确认的租赁
出租房名称 承租方名称
种类 日 日 依据 费
上海开创企业发展有 上海数据港股份有限 房屋 2011-6-15 2016-9-15 园区市场价 1,152,673.90
限公司 公司
上海开创企业发展有 上海中冶祥腾投资有 房屋 2014-1-1 2014-1-31 园区市场价 199,909.64
限公司 限公司
(2) 公司承租情况：
单位：元币种：人民币
租赁资产 租赁起始 租赁费定 本期确认的租赁
出租方名称 承租方名称 租赁终止日
种类 日 价依据 费
上海市北高新（集团）有限 上 海 聚 能 湾 企 业 服 房屋 2014-1-1 2014-4-30 园区市场 83,220.48
公司 务有限公司 价
上海市北生产性企业服务 上 海 聚 能 湾 企 业 服 房屋 2014-5-1 2016-12-31 园区市场 169,908.48
发展有限公司 务有限公司 价
上海市北高新（集团）有限 上 海 开 创 企 业 发 展 房屋 2012-4-1 2017-3-31 园区市场 2,396,578.75
公司 有限公司 价
6、 关联担保情况
单位：元币种：人民币
担保是否已
担保方 被担保方 担保金额 担保起始日 担保到期日
经履行完毕
上海市北高新（集 上 海 开 创 企 业 30,000,000.00 2011-03-14 债 务 的 履 行 期 限 否
团）有限公司 发展有限公司 届满之日起 2 年
上海市北高新（集 上 海 开 创 企 业 10,000,000.00 2011-03-13 债 务 的 履 行 期 限 否
团）有限公司 发展有限公司 届满之日起 2 年
7、 关联方资金拆借
(1) 向关联方拆出资金
无
(2) 向关联方拆入资金
单位：元币种：人民币
关联方 期初金额 拆入金额 归还金额 期末金额 原因
上海市北高新（集 100,000,000.00 600,000,000.00 200,000,000.00 500,000,000.00 委 托 借
团）有限公司 款（注 1）
136
2014 年年度报告
上海市北高新（集 35,428,600.00 35,428,600.00 资 金 拆
团）有限公司 借（注 2）
上海中冶祥腾投资 191,163,841.55 2,476,955.44 188,686,886.11 资 金 拆
有限公司 借（注 3）
上海中铁市北投资 20,000,000.00 60,000,000.00 80,000,000.00 资 金 拆
发展有限公司 借（注 4）
上海市北高新（集 102,990,000.00 102,990,000.00 资 金 拆
团）有限公司 借（注 5）
注 1：本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司于 2013 年 10 月 29 日与中信银行股份有限公
司上海分行签订委托贷款合同，上海市北高新（集团）有限公司借入资金 200,000,000.00 元，贷
款期限一年，自 2013 年 10 月 31 日至 2014 年 10 月 31 日。截至 2014 年 12 月 31 日，本公司已归
还上述款项。2013 年和 2014 年公司累计应支付利息金额为 9,308,333.33 元，其中：2013 年已结
算利息金额为 1,033,333.33 元,2014 年已结算利息金额为 8,275,000.00 元。截至 2014 年 12 月
31 日，上述借款利息已全部支付完毕。
本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司于 2014 年 8 月 6 日与中信银行股份有限公司上海分
行签订资金管理委托贷款合同，上海市北高新（集团）有限公司提供不超过 500,000,000.00 元的
委托贷款额度，委托期限至 2017 年。截至 2014 年 12 月 31 日，本公司拆入资金 140,000,000.00
元，应支付利息结算金额 3,126,666.67 元，其中 256,666.67 元利息尚未支付。
本公司于 2014 年 8 月 6 日与江苏银行股份有限公司上海闸北支行签订对公客户委托贷款合同，向
上海市北高新（集团）有限公司借入资金 360,000,000.00 元，贷款期限一年，自 2014 年 10 月
27 日至 2015 年 10 月 26 日，贷款利率为 6.00%。截至 2014 年 12 月 31 日，本公司拆入资金
360,000,000.00 元，应支付利息结算金额 3,639,333.33 元，其中 660,000.00 元利息尚未支付。
注 2：本公司二级子公司上海市北祥腾投资有限公司收到控股股东上海市北高新集团有限公司溢
缴的首期出资款 35,428,600.00 元，作为该公司的无息往来款。
注 3：2013 年 9 月，根据上海中冶祥腾投资有限公司股东会决定，上海中冶祥腾投资有限公司按
照持股比例将闲置资金提供给各股东，本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司获得 8,670
万元，该款项于上海中冶祥腾投资有限公司清算结束时结清。
2013 年 9 月，根据上海中冶祥腾投资有限公司股东会决定，上海中冶祥腾投资有限公司将其剩余
房源按其股权比例销售给各股东，并将不超过相应销售款项的资金提供给各该股东使用，于公司
清算结束时结清。本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司购买房地产物业作价
135,271,675.30 元，其中 111,771,841.55 元由本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司使
用，于上海中冶祥腾投资有限公司清算结束时结清。截至 2014 年 12 月 31 日止，本公司二级子公
司上海开创企业发展有限公司已归还 8,802,600.00 元，第三方债权债务转移 982,355.44 元。
注 4：2013 年 11 月，根据上海中铁市北投资发展有限公司股东会决定，上海中铁市北投资发展有
限公司按照持股比例将闲置资金提供给各股东，本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司获
得 8,000 万元。截至 2014 年 12 月 31 日止，本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司尚未归
还该项往来款，冲减 2014 年度分配红利款项。
注 5：本公司与控股股东上海市北高新（集团）有限公司联合竞拍闸北区市北高新技术服务业园
区 N070501 单元 14-06 地块，根据双方签署《联合竞买协议》，上海市北高新（集团）有限公司应
于 2014 年 12 月 11 日前缴纳 10,299 万元竞买保证金。截至 2014 年 12 月 31 日，本公司实际收到
10,299 万元。
137
2014 年年度报告
(六)关联方应收应付款项
1、 应收项目
单位:元币种:人民币
项目 关联方 期末金额 期初金额
应收账款 上海市北高新（集团）有限公司 16,899,488.08 3,324,327.83
应收账款 上海数据港股份有限公司 758,778.80 2,120,698.78
应收账款 上海中冶祥腾投资有限公司 205,917.96
2、 应付项目
单位:元币种:人民币
项目 关联方 期末金额 期初金额
应付账款 上海市北商务服务有限公司 121,238.00
应付账款 上海中冶祥腾投资有限公司 21,525,675.30
其他应付款 上海市北高新（集团）有限公司 138,418,708.00 5,967,301.28
其他应付款 上海数据港股份有限公司 180,229.00 180,229.00
其他应付款 上海市北高新集团（南通）有限公司 315,000.00
其他应付款 上海中铁市北投资发展有限公司 20,000,000.00
其他应付款 上海中冶祥腾投资有限公司 188,686,886.11 191,163,841.55
其他应付款 上海创辉企业管理有限公司 24,893,348.99
预收账款 上海市北高新（集团）有限公司 144,494.53
预收账款 上海创辉企业管理有限公司 30,794,203.92
预收账款 上海市北生产性企业服务发展有限公司 3,787,459.59
应付利息 上海市北高新（集团）有限公司 916,666.67 183,333.33
短期借款 上海市北高新（集团）有限公司 500,000,000.00 100,000,000.00
十二、 或有事项
(1) 未决诉讼或仲裁形成的或有负债及其财务影响
截至 2014 年 12 月 31 日，本公司无未决诉讼或仲裁形成的或有负债。
(2) 为其他单位提供债务担保形成的或有负债及其财务影响
截至 2014 年 12 月 31 日，本公司无为其他单位提供债务担保形成的或有负债。
(3) 其他或有事项
截至 2014 年 12 月 31 日，本公司无需要披露的其他或有事项。
十三、 承诺事项
1、 重要承诺事项
根据公司章程的规定，在实施现金分红不影响公司的正常经营和长远发展的前提下，公司连续三
年以现金方式累计分配的利润不少于三年内实现的年均可分配利润的 30%。特殊情况下无法按照
上述最低现金分红比例确定当年利润分配方案的，公司应当在年度报告中披露具体原因以及独立
董事的明确意见。
138
2014 年年度报告
2、 抵押资产情况（金额单位：万元）
抵押权人 抵押金额 抵押时间 抵押物 抵押人 权证号
江 场 西 路 363-371 上海开创企 沪 房 地 闸 字
江苏银行股份有限公司 7,250.00 2013 年 3 月至
（ 单 ）、 377-383 业发展有限 (2012)第 010485
上海分行（注 1） 万元 2022 年 2 月
（单）、387 号 公司 号
中国农业银行股份有限 上海开创企 沪 房 地 闸 字
44,334.30 2013 年 8 月至
公司上海闸北支行（注 万荣路 1268 号 业发展有限 (2013)第 014768
万元 2021 年 7 月
2） 公司 号
上海浦东发展银行股份 上海开创企 沪 房 地 闸 字
22,700.00 2014 年 8 月至 上海市闸北区彭浦
有限公司上海闸北支行 业发展有限 (2014)第 002998
万元 2017 年 8 月 镇 334 街坊 87 丘
（注 3） 公司 号
上海开创企 沪 房 地 闸 字
上海农村商业银行闸北 4,200.00 2014 年 8 月至 上海市闸北区彭浦
业发展有限 (2014)第 002998
支行（注 3） 万元 2017 年 8 月 镇 334 街坊 87 丘
公司 号
注 1：本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司与江苏银行上海分行签定《经营性物业
抵押借款合同》（编号 JK153113000016），江苏银行同意核定综合授信额度 8,000 万元，品种
为经营性物业抵押贷款，贷款期限 9 年，以租金等收入作为还款付息主要来源，以自有园区
产业载体亚太数据中心全幢房产作抵押担保。
注 2：本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司因市北工业园区“万荣路 1268 号产业建
设基础设施”项目建设需要，于 2013 年 6 月 28 日与中国农业银行股份有限公司上海闸北支
行签订《固定资产借款合同》（编号 3101042013000122）金额人民币 45,000 万元，期限 8 年，
以位于万荣路 1268 号地块房产作抵押(产证号为沪房地闸字（2013）014768 号)。
注 3：本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司因新建闸北区彭浦镇 334 街坊 87 丘厂房
（高新创意产业、现代服务业、管理及配套用房）开发和物业经营项目需要，于 2014 年 8
月 15 日与上海浦东发展银行闸北支行和上海农商银行闸北支行共同签订《银团贷款合同》编
号 98402014280349）金额为人民币 75,000.00 万元，其中上海浦东发展银行闸北支行 65,000.00
万元，上海农商银行闸北支行 10,000.00 万元，合同借款利率为基准利率。以位于上海市闸北
区彭浦镇 334 街坊 87 丘号地块房产作为抵押（产证号为沪房地闸字（2014）第 002998 号）。
3、已签订的正在或准备履行的大额服务协议
2013 年 1 月，本公司与控股股东上海市北高新（集团）有限公司（以下简称“市北集团”）
签订《委托服务协议》，由本公司为市北集团提供土地整理顾问策划和房产租赁经营服务。
（1）服务内容：土地整理顾问策划，包括土地政策建议、土地规划建议、经济评价、土地出
让策略及项目方案策划顾问服务等；市北集团房产的租赁经营，包括客户引进、代理租赁、
客户服务等。
（2）服务期限为 3 年，自 2013 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日。
（3）服务费用：土地整理顾问策划服务费，按照市北集团实际发生的一级土地整理上市金额
的 1%计算。市北集团房产的租赁经营服务费，按照市北集团实际发生租赁收入的 20%计算。
4、已签订的正在或准备履行的大额租赁合同
2013 年 5 月 31 日，本公司三级子公司越光投资管理（上海）有限公司（以下简称甲方）与
上海光通信公司（以下简称乙方）签订《房屋租赁合同》，乙方将其合法拥有的座落在上海市
静安区凤阳路 659 号（南京西路 682 号）上海光通大厦整幢建筑及其附属设施设备出租给甲
方方使用。
租赁标的建筑面积共计 9,530.1 平方米，其中地上建筑面积为 8849.39 平方米，地下建筑面积
为 680.71 平方米，房屋建筑物的用途为商业办公。
合同租赁期限为 2013 年 7 月 1 日至 2028 年 6 月 30 日。
该房屋租金自租赁起始之日起年租金为人民币 1000 万元，后续每年年租金在上一年年租金基
础上递增 4.5%。
139
2014 年年度报告
十四、 资产负债表日后事项
(一) 资产负债表日后利润分配情况
单位：元币种：人民币
拟分配的利润或股利 1,699,347.57
经审议批准宣告发放的利润或股利 1,699,347.57
根据公司于 2015 年 3 月 25 日召开的第七届董事会第四十三次会议决议：拟以公司 2014 年
12 月 31 日总股本 566,449,190 股本为基数，向全体股东每 10 股派发现金股利人民币 0.03 元（含
税），合计派发现金 1,699,347.57 元，剩余未分配利润结转至下年度。该议案尚需提交公司股东
大会审议通过。
(二) 其他资产负债表日后事项说明
截至报告日，本公司无需披露的资产负债表日后事项。
十五、 其他重要事项
(一) 前期重大会计差错更正
1、 追溯重述法
本报告期未发生采用追溯重述法的前期重大会计差错。
2、 未来适用法
本报告期未发生采用未来适用法的前期重大会计差错。
(二) 三级子公司上海电气工业园区管理有限公司的经营情况
本公司三级子公司上海电气工业园区管理有限公司全体股东于 2015 年 1 月 30 日召开临时股
东会，会议决议解散上海电气工业园区管理有限公司，并成立清算组接管上海电气工业园区
管理有限公司清算事宜。截至本报告日，公司已进入清算程序，相关清算工作尚在有序进行
中。
(三) 权益法核算公司上海中冶祥腾投资有限公司的清算进展情况
上海中冶祥腾投资有限公司系本公司二级子公司上海开创企业发展有限公司所属的权益法子
公司，公司于 2013 年 10 月 15 日进入清算程序，截至本报告日，该公司的税务及工商注销手
续尚在办理过程中。
(四) 重大资产重组事项说明
2014 年 8 月 8 日，本公司与上海市北高新（集团）有限公司（以下简称市北集团）签署《发
行股份购买资产协议》。本次交易由本公司拟向市北集团发行股份的方式购买市北集团持有的
上海市北生产性企业服务发展有限公司（以下简称市北发展）、上海泛业投资有限公司（以下
简称泛业投资）两家全资子公司各 100%的股权，同时募集配套资金。
1、本次重大资产重组主要内容
(1)标的资产作价
标的资产的最终交易价格将由双方根据具有证券业务资格的资产评估机构出具的、经主管国
有资产管理部门核准或备案的资产评估报告中确认的标的资产评估值协商确定。
根据上海东洲资产评估有限公司于 2014 年 7 月 31 日出具的沪东洲资评报字【2014】第
0342156 号《企业价值评估报告书》和沪东洲资评报字【2014】第 0343156 号《企业价值评
估报告书》，经上海市国有资产监督管理委员会评估备案，市北发展和泛业投资的评估净值分
140
2014 年年度报告
别为 142,053.98 万元、711.01 万元。
根据标的资产的评估值，本公司将采用发行股份的方式向市北集团支付本次交易对价约为
142,765.00 万元。发行股份的种类为人民币普通股（A 股），每股面值人民币 1.00 元，发行
数量约为 145,827,372 股，发行价格为 9.79 元/股。若本公司股票在定价基准日至发行日期
间再次发生除权、除息的，本次发行价格将作相应调整。
(2)期间损益的归属与确认
自交易基准日（含当日）起至重组交割日（含当日）止，标的公司如实现盈利，或因其他原
因而增加的净资产的部分归本公司所有；如发生亏损，或因其他原因而减少的净资产部分，
由市北集团以现金方式向本公司补偿。
在本次重大资产重组完成后，为兼顾新老股东的利益，由公司新老股东共同享有本次交易前
的滚存未分配利润。
2、本次重大资产置换已获得的授权和批准
(1)2014 年 8 月 8 日，本公司与市北集团签署《发行股份购买资产协议》，约定了本次重大资
产重组范围及相关事项；
(2)2014 年 8 月 8 日，公司召开的第七届董事会第三十一次会议（即本次交易的首次董事会），
审议通过了《关于公司发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易>的预案》等相关议案；
(3)2014 年 11 月 27 日，公司召开的第七届董事会第三十七次会议，审议通过了《关于公司
发行股份购买资产并募集配套资金方案的议案》等相关议案。
(4)2014 年 12 月 5 日，公司收到上海市国有资产监督管理委员会（以下简称“上海市国资委”）
出具的《关于上海市北高新股份有限公司重大资产重组有关问题的批复》（沪国资委产权
﹝2014﹞395 号），上海市国资委原则同意本次发行股份购买资产并募集配套资金的方案。
(5)2014 年 12 月 5 日，公司召开 2014 年第二次临时股东大会，审议通过了《关于公司发行
股份购买资产并募集配套资金方案的议案》等相关议案。
(6)2014 年 12 月 25 日，公司收到中国证监会出具的《中国证监会行政许可申请受理通知书》
(141809 号)。中国证监会决定对公司提交的《上海市北高新股份有限公司发行股份购买资产
核准》行政许可申请予以受理。
(7)2015 年 1 月 26 日，公司收到中国证券监督管理委员会下发的《中国证监会行政许可项目
审查一次反馈意见通知书》（141809 号）。
(8)2015 年 2 月 5 日，公司召开的第七届董事会第四十一次会议，审议通过了《关于签订附
生效条件的<发行股份购买资产补充协议（二）>的议案》。
(9)2015 年 3 月 9 日，公司召开的第七届董事会第四十一次会议，审议通过了《关于签订附
生效条件的<盈利预测补偿协议之补充协议>的议案》
(五) 未来适用法
本报告期未发生采用未来适用法的前期重大会计差错。
十六、 母公司财务报表主要项目注释
(一)应收账款
1、 应收账款按种类披露：
单位：元币种：人民币
期末金额 期初金额
坏 坏
坏账准 坏账准
种类 占总额 账 占总额 账
账面金额 备比例 坏账准备金额 备比例
比例(%) 准 比例(%) 准
(%) (%)
备 备
141
2014 年年度报告
单项金额重大并单独 16,899,488.08 100.00
计提坏账准备的应收
账款
按信用风险特征组合 3,324,327.83 100.00
计提坏账准备的应收
账款
按关联方组合计提坏 3,324,327.83 100.00
账准备的应收账款
单项金额不重大但单
独计提坏账准备的应
收账款
合计 16,899,488.08 / / 3,324,327.83 / /
2、 截至 2014 年 12 月 31 日，单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款
√适用□ 不适用
单位：元币种：人民币
债务人名称 账面余额 坏账准备 计提比例 计提理由
上海市北高新（集团）有限公司 16,899,488.08 预计可以收回
合计 16,899,488.08 / /
3、 组合中，按关联方组合计提坏账准备的应收账款
期初金额
单位名称 性质
关联关系 账面金额 坏账准备
上海市北高新（集团）有限公司 委托服务款 控股股东 3,324,327.83
4、 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
本期计提坏账准备金额 0.00 元；本期收回或转回坏账准备金额 5,500.00 元。
5、 本报告期内，未发生核销应收账款的情况。
6、 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：
占应收账
与本公司关 款项年 坏账准备
债务人排名 欠款金额 款总额的
系 限 期末余额
比例
上海市北高新（集团）有限 半年以
关联方/客户 16,899,488.08 61.74%
公司 内
142
2014 年年度报告
(二)其他应收款
1、 其他应收款分类披露：
单位：元币种：人民币
期末金额 期初金额
种类 占总额比 坏账 坏账准备比例 账面 占总额比 坏账 坏账准备比例
账面金额
例(%) 准备 (%) 金额 例(%) 准备 (%)
单项金额重大并单独计提坏账准备的其他应收款 417,097,120.00 99.99
按信用风险特征组合计提坏账准备的其他应收款 61,126.32 0.01
-按账龄组合计提坏账准备的其他应收款 61,126.32 0.01
其中：房产、租赁业务其他应款账龄组合
非房产、租赁业务其他应款账龄组合 61,126.32 0.01
按关联方组合计提坏账准备的其他应收款
单项金额不重大但单独计提坏账准备的其他应收款
合计 417,158,246.32 / / / /
143
2014 年年度报告
2、 截至 2014 年 12 月 31 日，单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款
√适用□ 不适用
单位：元币种：人民币
期末金额
债务人名称
账面金额 坏账准备 计提比例 计提理由
99,714,300.00 预计可以收
上海市北祥腾投资有限公司
回
317,382,820.00 预计可以收
闸北区规划和土地管理局
回
合计 417,097,120.00 / /
3、 组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√适用□ 不适用
单位：元币种：人民币
期末金额
账龄
账面余额 坏账准备 计提比例
1 年以内
其中：1 年以内分项
半年以内 61,126.32 0.00
半年至 1 年
1 年以内小计 61,126.32 0.00
1至2年
2至3年
3 年以上
3至4年
4至5年
5 年以上
合计 61,126.32 0.00
4、 本报告期未发生核销其他应收款的情况。
5、 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：
单位：元币种：人民币
坏账准
与本公司 占其他应收款合 备
债务人 欠款金额 账龄
关系 计数的比例(%) 期末余
额
闸北区规划和土地管理局 非关联方 317,382,820.00 半年以内 76.08
上海市北祥腾投资有限公司 非关联方 99,714,300.00 半年以内 23.90
合计 / 417,097,120.00 / 99.98
(三)长期股权投资
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
144
2014 年年度报告
减 减
值 值
账面余额 账面价值 账面余额 账面价值
准 准
备 备
对子公司投资 1,035,643,398.06 1,035,643,398.06 862,857,698.06 862,857,698.06
对联营、合营 156,898,920.58 156,898,920.58 158,449,028.24 158,449,028.24
企业投资
合计 1,192,542,318.64 1,192,542,318.64 1,021,306,726.30 1,021,306,726.30
1、 对子公司投资
单位：元币种：人民币
本期 减值
本期 计提 准备
被投资单位 期初余额 本期增加 期末余额
减少 减值 期末
准备 余额
上 海 开 创 企 762,857,698.06 762,857,698.06
业发展有限
公司
上海市北高 70,000,000.00 140,000,000.00 210,000,000.00
新南通有限
公司
上海创越投 30,000,000.00 30,000,000.00
资有限公司
上海市北祥 32,785,700.00 32,785,700.00
腾投资有限
公司
合计 862,857,698.06 172,785,700.00 1,035,643,398.06
注：公司控股股东上海市北高新（集团）有限公司将其持有上海市北祥腾投资有限公司的 20.00%
股权表决权委托本公司管理。
145
2014 年年度报告
2、 对联营、合营企业投资
单位：元币种：人民币
本期增减变动
被投资 期初 期末 本期计提
追加 减少 权益法下确认的投 其他综合 其他权 宣告发放现金 其
单位 金额 金额 减值准备
投资 投资 资损益 收益调整 益变动 股利或利润 他
二、联营企业
上海闸北绿地企业 158,449,028.24 -1,550,107.66 156,898,920.58
发展有限公司
小计 158,449,028.24 -1,550,107.66 156,898,920.58
合计 158,449,028.24 -1,550,107.66 156,898,920.58
146
2014 年年度报告
(四) 营业收入和营业成本：
1、 营业收入、营业成本
单位：元 币种：人民币
本期金额 上期金额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 38,037,739.90 3,683,776.59 56,333,205.91 3,380,234.07
其他业务
合计 38,037,739.90 3,683,776.59 56,333,205.91 3,380,234.07
其他说明：
2、 主营业务（分行业）
本期金额
产品名称
营业收入 营业成本
房地产业
租赁和商务服务业 38,037,739.90 3,683,776.59
合计 38,037,739.90 3,683,776.59
上期金额
产品名称
营业收入 营业成本
房地产业
租赁和商业服务 56,333,205.91 3,380,234.07
合计 56,333,205.91 3,380,234.07
3、 主营业务（分地区）
本期金额
地区
营业收入 营业成本
内销 38,037,739.90 3,683,776.59
上期金额
地区
营业收入 营业成本
内销 56,333,205.91 3,380,234.07
4、 本期房地产出租情况
楼面面积 月平均出 平均单位
地区 2
出租率 期限 租金收入
（M ） 租面积 租金（月）
上海市黄浦区 83.92 83.92 100.00% 中长期 21.45 21,600.00
上海普陀区 4,984.00 4,984.00 100.00% 中长期 20.01 1,196,513.96
合计 5,067.92 5,067.92 1,218,113.96
5、 公司前五名客户的营业收入情况
147
2014 年年度报告
客户名称 营业收入总额 占公司全部营业收入的比例
上海市北高新（集团）有限公司 21,987,419.02 57.80%
上海市北生产性企业服务发展有限公司 8,931,351.99 23.48%
上海创辉企业管理有限公司 5,900,854.93 15.51%
上海美林阁澳门路酒家有限公司 1,196,513.96 3.15%
上海曙晓机械有限公司 21,600.00 0.06%
合计 38,037,739.90 100.00%
(五)投资收益
1、投资收益明细情况
单位：元币种：人民币
项目 本期金额 上期金额
成本法核算的长期股权投资收益
权益法核算的长期股权投资收益 -1,550,107.66 -150,971.76
处置长期股权投资产生的投资收益
以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融资产在持有期间的投资收益
处置以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融资产取得的投资收益
持有至到期投资在持有期间的投资收益
可供出售金融资产在持有期间的投资收益 1,042,805.20 19,695.40
处置可供出售金融资产取得的投资收益
丧失控制权后，剩余股权按公允价值重新
计量产生的利得
合计 -507,302.46 -131,276.36
2、可供出售金融资产等取得的投资收益
被投资单位 本期金额 上期金额
上海银行股份有限公司 22,805.20 19,695.40
上海华艾软件有限公司 1,020,000.00
其他
合计 1,042,805.20 19,695.40
3、按权益法核算的长期股权投资收益
被投资单位 本期金额 上期金额
上海闸北绿地企业发展有限公司 -1,550,107.66 -150,971.76
(六) 现金流量表补充资料
项目 本期金额 上期金额
148
2014 年年度报告
项目 本期金额 上期金额
1、将净利润调节为经营活动现金流量
净利润 4,767,886.61 9,210,067.92
加：资产减值准备 30,000.00
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 162,748.05 164,362.72
无形资产摊销 15,800.00
长期待摊费用摊销
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以
“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）
公允价值变动损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 3,669,450.99 -50,672.38
投资损失（收益以“－”号填列） 507,302.46 131,276.36
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -439,253.80 -915,881.21
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列）
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -430,733,406.57 52,979,672.17
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 316,714,784.57 151,644,511.28
其他
经营活动产生的现金流量净额 -105,334,687.69 213,193,336.86
2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3、现金及现金等价物净变动情况
现金的期末余额 7,110,731.06 7,345,310.79
减：现金的期初余额 7,345,310.79 59,603,335.77
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -234,579.73 -52,258,024.98
149
2014 年年度报告
十七、 补充资料
(一) 当期非经常性损益明细表
单位：元币种：人民币
项目（收益+/损失-） 本期金额 上期金额
非流动资产处置损益 39,329.48 -84.00
越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一 1,709,999.96 1,161,924.06
标准定额或定量享受的政府补助除外）
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资
时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性
金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置
交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投
资收益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 5,500.00
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产
生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整
对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 63,270.85 154,426.62
其他符合非经常性损益定义的损益项目
所得税影响额 -439,452.62 -291,517.43
少数股东权益影响额 -214,191.73 -60,078.79
合计 1,164,455.94 964,670.46
(二) 净资产收益率及每股收益
每股收益
加权平均净资产收益率
本期金额 基本每股收 稀释每股收
（%）
益 益
归属于公司普通股股东的净利润 1.14 0.03 0.03
扣除非经常性损益后归属于公司普通股股 1.05 0.02 0.02
东的净利润
150
2014 年年度报告
加权平均净资产收 每股收益(元)
上期金额
益率 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润 14.17% 0.30 0.30
扣除非经常性损益后归属于公司普
14.09% 0.30 0.30
通股股东的净利润
第十一节 备查文件目录
载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）
备查文件目录
签名并盖章的财务报表。
备查文件目录 载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。
报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及
备查文件目录
公告的原稿。
董事长：丁明年
董事会批准报送日期：2014 年 3 月 25 日
151
2014 Annual Report
Stock code: 600604, 900902 Stock abbr.: Shibei High-tech, Shibei B-share
Shanghai Shibei Hi-tech Co., Ltd.
2014 Annual Report
27 March 2015
1
2014 Annual Report
Important Notes
I. The Board of Directors, the Supervisory Committee, directors, supervisors and senior
management staff of Shanghai Shibei Hi-tech Co., Ltd. (hereinafter referred to as “the Company”)
warrant that the information carried in this report is factual, accurate and complete, without any
false record, misleading statement or material omission. And they shall be jointly and severally
liable for that.
II. All directors of the Company had attended the board session for reviewing this report.
III. BDO China Shu Lun Pan Certified Public Accountants LLP has issued a standard unqualified
audit report for the Company.
IV. Ding Mingnian, Company Principal, Dai Yongbin, the person-in-charge of the accounting work,
and Zhang Songyan, the person-in-charge of the accounting organ (chief of accounting), hereby
declare that they guarantee the factuality, accuracy and completeness of the financial statements in
this report.
V. The Company’s preplan for profit allocation or turning capital reserve into share capital for the
reporting period upon review and approval of the Board of Directors:
The Company planed to base on the total share capital of 566,449,190 at the year-end of 2014, to
distribute a cash dividend of RMB 0.03 (tax included) for every 10 shares held by its shareholders, with
the cash bonus for distribution of the Company of RMB 1,699,347.57, which covered 11.57% of the net
profits attributed to the listed companies of 2014.
VI. Risks notes of forward-looking statements
The forward-looking statements such as the future plan and the development strategy involved in the
report not form into the practical commitments for the investees and please pay attention on the
investment risks.
VII. Did the controlling shareholder or its related parties occupy the Company’s capital for
non-operating purposes?
No
VIII. Did the Company provides guarantees for external parties in violation of the prescribed
decision-making procedure?
No
2
2014 Annual Report
IV. This report is prepared in both Chinese and English. Should there be any discrepancy between
the two versions, the Chinese version shall prevail.
3
2014 Annual Report
Contents
Section I. Explanation & Reminder of Major Risks 5
Section II. Company Profile 6
Section III. Accounting & Financial Highlights 8
Section IV. Report of the Board of Directors 11
Section V. Significant Events 30
Section VI. Change in Shares & Shareholders 52
Section VII. Directors, Supervisors, Senior Management Staff & Employees 55
Section VIII. Corporate Governance 61
Section IX . Internal Control 67
Section X. Financial Report 69
Section XI. Documents Available for Reference 94
4
2014 Annual Report
Section I. Explanation & Reminder of Major Risks
I. Explanation
The items of the left column refer to the explanations of the right column unless otherwise specified.
Explanation of commonly used words
The State-owned Assets Supervision
Zhabei SASAC Refers to Administration Commission of Zhabei
District, Shanghai
Shanghai Shibei Hi-tech (Group) Co.,
Shibei Group Refers to
Ltd.
Shibei Hi-tech/the Company/listed
Refers to Shanghai Shibei Hi-tech Co., Ltd.
company
Shanghai Kaichuang Enterprise
Shanghai Kaichuang/Kaichuang Refers to
Development Co., Ltd.
Shibei High-tech Park/Shibei
Refers to Shanghai Shibei Hi-tech Service Park
Park/Park
Nantong Company Shanghai Shibei Hi-tech Nantong Co.,
Refers to
Ltd.
Nantong Hi-tech Town Refers to Shibei Nantong Hi-tech Town
Shibei Development Shanghai Shibei Productive Enterprise
Refers to
Service Development Co., Ltd.
Fanye Investment Shanghai Fanye Industrial Investment
Refers to
Consulting Co., Ltd.
Industry Carrier Real estate and property providing the
Refers to working and functional space for the
enterprises
Junengwan Shanghai Junengwan Enterprise
Refers to
Service Co., Ltd.
Shibei Shineton Shanghai Shibei Shineton Investment
Refers to
Co., Ltd.
The Major Assets Restructuring/The The behavior the Shibei Hi-tech issued
Restructuring/The Transaction the shares, purchased the target assets
Refers to
and raised the supporting funds from
Shibei Group
Erfangji Shanghai Erfangji Co., Ltd., which
Refers to
currently renamed as Shibei Hi-tech
CSRC China Securities Regulatory
Refers to
Commission
SSE Refers to Shanghai Stock Exchange
Xincheng Wanjia Shanghai Xincheng Wanjia Real Estate
Refers to
Co., Ltd.
Greenland Real Estate Refers to Greenland Real Estate Group Co., Ltd.
NEEQ National Equities Exchange and
Refers to
Quotations
Weizhen Creativity Beijing Weizhen Creative Technology
Refers to
Co., Ltd.
Dragontec Electronic Dragontec Electronic Technique
Refers to
(Shanghai) Co., Ltd.
Newly Built Standard Factory Nantong Hi-tech Town Phase I
Building Project Refers to Project of Yunyuan/Nantong Hi-tech
Town M13235 Plot Project
II. Reminder of major risks
The Company has described in detail the existing risks in this report. Please refer to the discussion and
analysis of the Board of Directors on the operating situation of the reporting period under the Report of
the Board of Directors.
5
2014 Annual Report
Section II. Company Profile
I. Information about the Company
Chinese name of the Company 上海市北高新股份有限公司
Abbr. of the Chinese name of the Company 市北高新
English name of the Company SHANGHAI SHIBEI HI-TECH CO.,LTD.
Abbr. of the English name of the Company SHIBEI HI-TECH
Legal representative of the Company Ding Mingnian
II. For contact
Company Secretary Securities Affairs Representative
Name Hu Shen Yao yun
1/F, 262 Jiangchang Third Rd., 1/F, 262 Jiangchang Third Rd.,
Contact address
Shanghai, P.R.C. Shanghai, P.R.C.
Tel. 021-66528130 021-66528130
Fax 021-56770134 021-56770134
E-mail zhengquan@shibei.com zhengquan@shibei.com
III. Basic information
Rm. 1008, No. 2 Lane 3088, Gonghexin Rd., Shanghai,
Registered address
P.R.C.
Postal code for the registered address 200072
Office address 1/F, 262 Jiangchang Third Rd., Shanghai, P.R.C.
Postal code for the office address 200436
Internet website of the Company www.shibeiht.com
Email address zhengquan@shibei.com
IV. About information disclosure and where this report is placed
Newspapers designated by the Company for information
Securities Times, Ta Kung Pao (HK)
disclosure
Internet website designated by CSRC for disclosing this
www.sse.com.cn
report
Where this report is placed BOD Office
V. Basic information about the stocks of the Company
Basic information about the stocks of the Company
Stock abbreviation
Stock variety Stock exchange Stock abbreviation Stock code
before change
Shanghai Stock
A-share SBGX 600604 EFJ
Exchange
Shanghai Stock
B-share SBBG 900902 EFBG
Exchange
VI. Change of the registered information in the reporting period
(I) Basic information
Registration date 12 Sept. 2012
Rm. 1008, No. 2 Lane 3088, Gonghexin Rd., Shanghai,
Registration place
P.R.C.
Business license No. 310000400065302 (Shanghai)
Registration code of taxation 310108607225505
6
2014 Annual Report
Organizational code 60722550-5
(II) Index for information about the Company’s first registration
For detailed information about the Company‘s first registration, see the basic information about the
Company in the 2011 Annual Report.
(III) Change of the Company’s main business scope since its listing
In Apr. 2012, CSRC approved the asset reorganization of the Company and Shibei Group with the ―Reply
on Approving the Significant Asset Reorganization Plan of Shanghai Erfangji Co., Ltd.‖ (ZJXK [2012]
No. 438). As such, the Company turned from a textile machinery manufacturer into a comprehensive
operator who develops and operates the business carriers and makes business investments in the Shibei
Park.
On 7 Sept. 2012, the ―Proposal on Changing the Company Name and Business Scope‖ was reviewed and
approved at the 2nd Special Shareholders‘ General Meeting for 2012 (the 35th).
On 11 Oct. 2012, the Company secured a new ―Business License for Enterprise as a Legal Person‖. As
approved by the Shanghai Administration for Industry & Commerce, the business scope of the Company
was changed to: consulting services for enterprise management, investment management and business
information.
On 27 Dec. 2012, the ―Proposal on Adjusting the Business Scope of the Company‖ was reviewed and
approved at the 3rd Special Shareholders‘ General Meeting for 2012 (the 36th).
On 31 Jan. 2013, the Company secured a new ―Business License for Enterprise as a Legal Person‖. As
approved by the Shanghai Administration for Industry & Commerce, the business scope of the Company
was changed to: enterprise management consulting; investment management consulting; business
information consulting; exhibition services (not as a sponsor or an undertaker); construction planning
consulting; property management; wholesale of construction decoration materials; and commission agent
services (excluding auctions).
(IV) Changes of the controlling shareholder of the Company since its listing
On 23 Aug. 2012, the Company received from Shibei Group the ―Transfer Registration Confirmation
Letter‖ issued by the Shanghai branch of China Securities Depository and Clearing Co., Ltd. According to
the asset trade-in implementation plan, the transfer formalities concerning the Company‘s former
controlling shareholder Pacific Mechatronic transferring, without compensation, the 237,428,652
A-shares of the Company (accounting for 41.92% of the Company‘s total shares) it had held to Shibei
Group were completed on 22 Aug. 2012. After this transfer, Pacific Mechatronic will no longer hold
shares of the Company. And Shibei Group became the controlling shareholder of the Company, directly
holding 237,428,652 A-shares of the Company, and accounting for 41.92% of the Company‘s total shares.
And the State-owned Assets Supervision Administration Commission of Zhabei District, Shanghai
became the actual controller of the Company.
VII. Other relevant information
BDO China Shu Lun Pan Certified Public
Name
Accountants LLP
CPAs firm engaged by the Company Building No. 4, 61 Nanjing East Road,
Office address
(domestic) Shanghai, P.R.C.
Signing Zhai Xiaomin, Yao Xiangfei
accountants
7
2014 Annual Report
Section III. Accounting & Financial Highlights
I. Accounting and financial highlights of the Company for the recent three years
(I) Accounting highlights
Unit: RMB Yuan
Increase or
decrease of
Accounting highlights 2014 2013 this year 2012
over last
year (%)
Operating revenues 123,242,093.56 426,218,178.74 -71.08 306,194,851.13
Net profit attributable to 14,691,311.42 171,824,495.15 -91.45 146,573,527.40
shareholders of the
Company
Net profit attributable to 13,526,855.48 170,859,824.69 -92.08 145,748,679.73
shareholders of the
Company after
extraordinary gains and
losses
Net cash flows from -582,968,127.77 -268,443,671.94 Inapplicable 6,391,419.69
operating activities
Increase or
decrease of
this
As at 31 Dec. As at 31 Dec. As at 31 Dec.
year-end
2014 2013 2012
than last
year-end
(%)
Net assets attributable to 1,288,072,397.02 1,290,941,010.49 -0.22 1,134,977,092.66
shareholders of the
Company
Total assets 3,292,895,060.19 2,163,519,644.36 52.2 1,575,797,549.61
(II) Financial highlights
Increase or
decrease of this
Financial highlights 2014 2013 2012
year over last year
(%)
Basic EPS (RMB 0.03 0.30 -91.45 0.26
Yuan/share)
Diluted EPS (RMB 0.03 0.30 -91.45 0.26
Yuan/share)
Basic EPS after 0.02 0.30 -92.08 0.26
extraordinary gains and
losses (RMB Yuan/share)
1.14 14.17 Down 13.03 perc 13.81
Weighted average ROE (%)
entage points
Weighted average ROE after 1.05 14.09 Down 13.04 perc 13.73
extraordinary gains and entage points
losses (%)
8
2014 Annual Report
II. Differences between accounting data under domestic and overseas accounting standards
(I) Differences of net profit and net assets attributed to the shareholders of the listed companies
disclosed in financial reports prepared under international and Chinese accounting standards
□ Applicable √ Inapplicable
(II) Differences of net profit and net assets attributed to the shareholders of the listed companies
disclosed in financial reports prepared under overseas and Chinese accounting standards
□ Applicable √ Inapplicable
III. Items and amounts of extraordinary gains and losses
√ Applicable □ Inapplicable
Unit: RMB Yuan
Notes (if
Items 2014 2013 2012
applicable)
Gains/losses on the disposal of 39,329.48 -84
non-current assets (including the
offset part of asset impairment
provisions)
Tax rebates, reductions or exemptions
due to approval beyond authority or
the lack of official approval
documents
Government grants recognized in the 1,709,999.96 1,161,924.06 500,840.96
current period, except for those
acquired in the ordinary course of
business or granted at certain quotas
or amounts according to the country‘s
unified standards
Capital occupation charges on 785,768.00
non-financial enterprises that recorded
into current gains and losses
Gains due to that the investment costs
for the Company to obtain
subsidiaries, associates and joint
ventures are lower than the enjoyable
fair value of the identifiable net assets
of the investees when making the
investments
Gain/loss on non-monetary asset swap
Gain/loss on entrusting others with
investments or asset management
Asset impairment provisions due to
acts of God such as natural disasters
Gain/loss on debt restructuring
Expenses for business reorganization,
such as expenses for staffing,
reorganization etc.
Gain/loss on the part over the fair
value due to transactions with
distinctly unfair prices
Current gains and losses of subsidies
9
2014 Annual Report
acquired from business combination
under the same control as from
period-begin to combination date
Gain/loss on contingent events
irrelevant to the Company‘s normal
business
Gains and losses on change in fair
value from tradable financial assets
and tradable financial liabilities, as
well as investment income from
disposal of tradable financial assets
and tradable financial liabilities and
financial assets available for sales
except for effective hedging related
with normal businesses of the
Company
Reversal of provision for impairment 5,500.00
that made impairment test
independently
Gain/loss on loans obtained by
entrusting others
Gain/loss on change of the fair value
of investing real estate of which the
subsequent measurement is carried
out adopting the fair value method
Effect on current gains/losses when a
one-off adjustment is made to current
gains/losses according to
requirements of taxation, accounting
and other relevant laws and
regulations
Custody fee income when entrusted
with operation
Other non-operation income and 63,270.85 154,426.62 -10,000.00
expenses other than the above
Other gain/loss items that meet the
definition of an extraordinary
gain/loss
Minority interests effects -214,191.73 -60,078.79 -132,609.05
Income tax effects -439,452.62 -291,517.43 -319,152.24
Total 1,164,455.94 964,670.46 824,847.67
10
2014 Annual Report
Section IV. Report of the Board of Directors
I. Discussion and analysis by the Board of Directors on the operations in the reporting period
The year of 2014 remarks the beginning of implementation of the 3rd plenary session of the 18th CPC
spirit and further promotion of reforming. Amid a complicated and harsh economic situation at home and
abroad, the Board of Directors and the management of the Company, leading all employees of the
Company, actively adapted to the new economic momentum, adhered to the goal of becoming a leading
―quality park comprehensive operator‖ in China, followed the general guideline of ―in-depth
transformation and development‖. It made great efforts to actively break through bottlenecks encountered
during the Company‘s development, continuously optimize its business mode, vigorously crave out
solutions to the Company‘s strategic transformation and sustainable development, and initiate material
asset reorganization matters, with all work under stable control and order.
1. Collective construction and expansion of industrial carriers
Since 2014, the Company marched into its era of collective industrial carrier construction. In the reporting
period, it independently developed three projects for sale or leasehold under progress, with the total
construction area over 240,000m2, of which, Shibei Cloud Cube (industrial construction project in No.
1268 of Wanrong Road) and Plot C12051 of Shibei Nantong Hi-tech Town projects have been completed
by the year end; while Shibei Smart Park (the industrial carrier construction project in No. 87, Street 334,
Zhabei) and Nantong Hi-tech Town Cloud Yard Phase I project (Phase I Project of the Plot M13235 of
Nantong Hi-tech Town) have been commenced their construction in the reporting period and are expected
to be completed by the end of 2015. In the reporting period, the project Purple Garden Phase I jointly
developed by the Company and brand real estate developer Xincheng Wanjia (Plot CR13043 of Nantong
Hi-tech Town Phase I) and the project Greenland Central Square with Greenland Real Estate (No.18,
Street 336, Zhabei) were under stable progress and finished their pre-sale during the reporting period. In
December of 2014, the Company further enhanced its expansion. Two controlling subsidiaries
respectively won the bid of Plot 14-06, Unit N070501, Shanghai Shibei Hi-tech Service Park and Plot
H14-08, Unit H, New City of Yongfeng Sub-district, Songjiang District. Developing a batch of green,
low-carbon industrial carrier and supporting facilities that fit HQ, innovative and technology-oriented
enterprises will provide a strong guarantee for the Company‘s performance growth and sustainable
development in the coming years.
2. Further promotion of industrial incubation and equity investment
In the reporting period, Shanghai Junengwan Enterprise Service Co., Ltd., a national technology business
incubator under the Company, was honored ―Pilot Unit for Technology Business Promotor of Shanghai‖,
improved its innovative incubation mode, and formed a whole set of ecological chain for technology
incubation covering ―Technology Garden – Incubator - Promotor‖. By the end of 2014, there have been
86 garden projects, 79 incubators and 20 promotors. Among these, there have been 11 hi-tech enterprises
in incubators, 20 enterprises with software certification, 12 hi-tech fruit conversions, and two incubators
completed their shareholding reform, with IRS listed on New Third Board in January of 2015. In the
reporting period, the Company focused its equity investment on the New Third Board market. At the early
April, the Company invested RMB 46.718 million in ATM VI listed on the New Third Board, holding
7.10 million shares of the latter, taking up 19.11% of the total shares, which makes the Company the
second largest shareholders of ATM VI. In the end of June, the Company also spent its own capital RMB
9.375 million to hold the shares of Dragon Tec, another company listed on New Third Board, holding
750,000 shares of the latter, about 4.76% of the total share capital. Through industrial incubation and
equity investment, the Company will share the rapid growth achievements made by quality enterprise to
maximize its shareholders‘ interests.
3. Carrying forward of material assets reorganization
Amid another tide of state-owned asset reform in Shanghai, Shibei Group, the shareholder of the
Company adapted to this climate, kept the promise made for Shanghai Erfangji Co., Ltd., and fulfilled its
listing of industrial carrier assets. In reporting period, the Company carried out material asset
reorganization. This reorganization was aimed to issue shares to its shareholder – Shibei Group to
purchase 100% equity of Shibei Development and Fanye Investment under held by the Group and
meanwhile, to non-publicly issue shares for fund raising to no more than 10 specified qualified investors
in the manner of inquiry, with such total fund not exceeding 25% of the total amount of this transaction.
11
2014 Annual Report
For listed companies, this reorganization, on one hand, may improve company‘s asset quality and capital
power to enhance their profitability and sustainability; and on the other hand, it may make the company‘s
governance structure more standard and complete, effectively resolve the problem of rival competition
and reduce related transactions. It was resolved in the second extraordinary shareholder meeting convened
on December 15 of 2014 that this material asset reorganization plan and related proposals have been
approved, and related application has been reported to CSRC after such approval. On December 25 of
2014, the Company received Notice on Acceptance of Application for Administrative License of CSRC
(No. 141809). By the end of the reporting period, this material asset reorganization has been still under
the review by CSRC.
(I) Main business analysis
1. Analysis on movements of items in the profit statement and the cash flow statement
Unit: RMB Yuan
Items 2014 2013 YoY +/-%
Operating revenues 123,242,093.56 426,218,178.74 -71.08
Operating costs 57,246,401.06 180,505,229.98 -68.29
Sales expenses 2,514,158.50 207,749.25 1,110.19
Administration expenses 33,728,150.22 34,129,311.07 -1.18
Financial expenses 18,494,640.03 8,528,073.70 116.87
Net cash flows from operating activities -582,968,127.77 -268,443,671.94 Inapplicable
Net cash flows from investing activities -209,285,088.40 -154,534,947.73 Inapplicable
Net cash flows from financing activities 909,378,160.18 179,565,432.17 406.43
R&D expenses 0 0 0
Operating revenues: the sales revenues of the industry carrier of theShibei Park of the reporting period
greatly decreased with the entrusted management revenues reduced.
Operating cost: the sales revenues of the industry carrier of the Shibei Park of the reporting period
decreased and the corresponding cost carried forward had decreased also.
Sales expenses: the sales publicity expenses of the reporting period greatly increased.
Financial expenses: due to the increase of the working capital loans of the Company of the reporting
period.
2. Revenues
(1) Analysis on factors causing changes of business revenues
The Company realized the operating revenues of RMB 123,242,100 during the reporting period which
declined of 71.08% over the same period of the last period with the main reason was the rather sufficient
inventories of the industry carrier of the available Shibei Park that led the greatly decline of the sales
revenues of the industry carrier of the Company that with the revenues of RMB 0.306 billion of the last
year declined to RMB 18 million of this year. Besides, the Company executed the significant assets
reorganization of the reporting period, which solved out the related transactions and the horizontal
competition problems that terminated the entrusted management contracts with the reorganization target
companies and the target assets, thus led to the greatly declined of the commercial service revenues of the
Company.
(2) Major clients
Operating revenues from the top 5 clients:
Operating revenue 2014 2013
Operating revenues from the top 5 clients 77,642,229.30 194,913,329.06
Ratio of the operating revenues from the top 5 clients to 45.73%
63.00%
the total revenues
3. Costs
(1) Cost analysis
Unit: RMB Yuan
Classified by industry
Amount in Proportion Amount in Proportion YoY
Industry Cost item Notes
2014 in total 2013 in total +/-%
12
2014 Annual Report
costs of costs of
2014 (%) 2013 (%)
Real 5,769,680.01 10.08 144,125,989.41 79.85 -96
Real estate
estate
Leasing 51,476,721.05 89.92 36,379,240.57 20.15 41.5
Leasing and
and
business
business
services
services
Total 57,246,401.06 100 180,505,229.98 100 -68.29
Classified by product
Proportion Proportion
Amount in in total Amount in in total YoY
Product Cost item Notes
2014 costs of 2013 costs of +/-%
2014 (%) 2013 (%)
Sale of 5,769,680.01 10.08 144,125,989.41 79.85 -96
business Real
carriers in estate
Shibei Park
Leasing of 33,515,520.13 58.55 20,464,497.68 11.34 63.77
business
Leasing
carriers in
Shibei Park
Entrustment Business 17,961,200.92 31.37 15,914,742.89 8.82 12.86
services services
Total 57,246,401.06 100 180,505,229.98 100 -68.29
Real estate (classified by industry): Due to the considerable decrease of the sales revenue from the
business carriers in Shibei Park.
Real estate (classified by product): Due to the considerable decrease of the sales revenue from the
business carriers in Shibei Park.
4. Expenses
Unit: RMB Yuan
Item 2014 2013 YoY +/-%
Sales expenses 2,514,158.50 207,749.25 1110.19%
Administration
33,728,150.22 34,129,311.07 -1.18%
expenses
Financial
18,494,640.03 8,528,073.70 116.87%
expenses
Sales expenses: The sales promotion expenses increased considerably in the current period.
Financial expenses: The loans for working capital increased in the current period.
5. R&D expenses
There were no R&D expenses.
6. Cash flows
List of cash flows:
Unit: RMB Yuan
Increase/decrease of
the reporting period
Item 2014 2013
compared to the last
year
Net cash flows from the business Inapplicable
-582,968,127.77 -268,443,671.94
activities
Net cash flows from the investment -209,285,088.40 -154,534,947.73 Inapplicable
13
2014 Annual Report
activities
Net cash flows from the financial 406.43
909,378,160.18 179,565,432.17
activities
Notes to the changes of the cash flows from the financial activities: the Company received the financial
aid from the controlling shareholders during the reporting period, and received the financing of the
financial institutions of the projects in construction.
7. Other
(1) Analysis of the execution progress of each financing, significant assets reorganization event of
the previous period of the Company
See details to the Section V. ―IV. Assets transaction and enterprise merger events‖ of the report.
(2) Notes of the development strategy and operating plan progress
See details to this section ―I. Discussion and analysis of the business condition during the reporting period
of the Board of Directors‖.
(II) Operating analysis according to industry, product and region
1. Main business lines classified by industry and product
Unit: RMB Yuan
Main business lines classified by industry
Gross Increase/decrease Increase/decrease Increase/decrease
Operating Operating profit of operating of operating of gross profit
Industry
revenues costs rate revenues over costs over last rate over last year
(%) last year (%) year (%) (%)
18,037,000.00 5,769,680.01 68.01 -94.11 -96 Up 15.09 percen
Real estate
tage point
Leasing and 105,205,093.56 51,476,721.05 51.07 -12.37 41.5 Down 18.63
business percentage point
services
123,242,093.56 57,246,401.06 53.55 -71.08 -68.29 Up -4.10
Total
percentage point
Main business lines classified by product
Gross Increase/decrease Increase/decrease Increase/decrease
Operating Operating profit of operating of operating of gross profit
Product
revenues costs rate revenues over costs over last rate over last year
(%) last year (%) year (%) (%)
Sale of 18,037,000.00 5,769,680.01 68.01 -94.11 -96 Up 15.09
business percentage point
carriers in
Shibei Park
Leasing of 50,109,308.09 33,515,520.13 33.12 -0.35 63.77 Down 26.18
business percentage point
carriers in
Shibei Park
Entrustment 55,095,785.47 17,961,200.92 67.4 -21.04 12.86 Down 9.79
and other percentage point
services
123,242,093.56 57,246,401.06 53.55 -71.08 -68.29 Down 4.10
Total
percentage point
Notes to the main business lines classified by industry and by product
(I) Land-holdings under construction or items to be built
Land area
Project Name of Development Construction Equity
(square
name the parcel subject state percentage
meter)
Self-developed Information Land Lot Shanghai 22,600.00 Under 100%
14
2014 Annual Report
Industrial No. 90 on Kaichuang construction
Park the 334 Enterprise
(Industrial Street of Development
Construction Zhabei Co., Ltd.
Project of District
No. 1268
Wanrong
Road）
Business
Carries
Construction Land Lot
Shanghai
Project of No. 87 on
Kaichuang
Land Lot the 334 Under
Enterprise 37,210.90 100%
No. 87 on Street of construction
Development
the 334 Zhabei
Co., Ltd.
Street of District
Zhabei
District
Land Lot
Land Lot of C12051 Shanghai
Construction of Shibei Shibei-Nantong Under
3,748.20 100%
Project of –Nantong High-tech Co., construction
C12051 Hi-tech Ltd.
Town
Land Lot l
Newly-built of M13235 Shanghai
Standard of Shibei Shibei-Nantong Under
114,507.35 100%
Factory –Nantong High-tech Co., construction
Project Hi-tech Ltd.
Town
Land Plot
Land Plot
14-06,
14-06, Unit
Unit Shanghai
N070501,
N070501, Shibei Hi-tech
Shibei
Shibei Xinyun 49,981.80 To be built 51%
Hi-tech
Hi-tech Investment
Technical
Technical Co., Ltd.
Service
Service
Zone
Zone
Land Lot
Project of
Land Lot
No. H14-08
of No.
of Unit H of Shanghai
H14-08 of
Main Town Songhong
Unit H of
of New Property Co., 38,843.10 To be built 45%
Yongfeng
Town of Ltd.
Street,
Yongfeng
Songjiang
Street,
District
Songjiang
District
Land Lot Shanghai
Greenland
No. 18 on Zhabei
Joint Central Under
the 336 Greenland 31,420.10 20%
development Plaza construction
Street of Enterprise
Project
Zhabei Development
15
2014 Annual Report
District Co., Ltd.
Land Lot
of
Nantong
Phase I of CR13043
Xincheng
Xiangyizijun of Shibei Under
Chuangzhi 185,575.84 20%
of Nantong Hi-tech construction
Real Estate
New Town (Nantong)
Co., Ltd.
Hi-tech
Town
Subsequent events: On 20 Mar. 2015, Shanghai Shibei Hi-tech Xinyun Investment Co., Ltd. obtained the
business license from Shanghai Zhabei Market Supervision Administration and completed the business
registration formalities (for details, see the disclosed by the Company on 24 Mar. 2015).
At the 40th Session of the 7th Board of Directors on 27 Jan. 2015, the Company‘s controlled subsidiary
Shanghai Shibei Xiangteng Co., Ltd. was approved to incorporate a wholly-funded subsidiary—Shanghai
Songhong Property Co., Ltd. with a registered capital of RMB 430 million (for details, see the
disclosed by
the Company on 28 Jan. 2015).
(II) List of real estate rental
Average
Average unit Rental
Floor area monthly Rental
Area 2 Term rent (RMB income (RMB
(M ) rental area rate
Yuan/month) Yuan)
(M2)
Zhabei District Mid-and-long
48,418.41 40,759.20 84.18% 99.65 48,738,194.13
of Shanghai term
Huangpu
Mid-and-long
District of 83.92 83.92 100.00% 21.45 21,600.00
term
Shanghai
Jing‘an District Mid-and-long
8,849.39 36.00 0.41% 354.17 153,000.00
of Shanghai term
Putuo District of Mid-and-long
4,984.00 4,984.00 100.00% 20.01 1,196,513.96
Shanghai term
Total 62,335.72 45,863.12 91.05 50,109,308.09
(III) List of real estate sales
Sold floor
Completed Sales amount Average
Floor area area during
building during the price per Available-for-sale
Category under the
area within reporting square floor area
construction reporting
this year period meter
period
Industrial
244,428.04 901.85 18,037,000.00 20,000.00
premises
(IV) List of financial financing
Total financing Amount of
Financing
Name of inventory project amount at the interests of the Rate
methods
period-end reporting period
DLJZIT (Industrial Construction
Bank loan 450,000,000.00 22,744,852.41 6.36%
Project of No. 1268 Wanrong Road）
Business Carries Construction Project
of Land Lot No. 87 on the 334 Street Bank loan 369,000,000.00 6,283,733.33 6.10%
of Zhabei District
(V) New construction plan of next year
Name of the item Development subject Area Land area (square
16
2014 Annual Report
meter)
Land Lot Project of No. Shanghai Songhong Songjiang District of
H14-08 of Unit H of Main Property Co., Ltd. Shanghai
Town of New Town of 38,843.1
Yongfeng Street, Songjiang
District
2. Main business lines classified by region
Unit: RMB Yuan
Region Operating revenue YoY +/-%
Shanghai 123,242,093.56 -71.08
Main business income mainly occurred in Shanghai.
(III) Asset and liability analysis
1. Asset and liability analysis
Unit: RMB Yuan
Proportion Proportion
in total in total
Item As at 31 Dec. 2014 assets as at As at 31 Dec. 2013 assets as at YoY +/-%
31 Dec. 31 Dec.
2014 (%) 2012 (%)
Monetary funds 218,008,865.21 6.62 100,914,038.86 4.66 116.03
Accounts 27,113,949.98 0.82 131,447,702.62 6.08 -79.37
receivable
Other receivables 399,233,479.00 12.12 26,075,564.24 1.21 1,431.06
Inventories 1,282,512,079.81 38.95 898,330,939.21 41.52 42.77
Available-for-sale 110,557,824.03 3.36 54,462,600.00 2.52 103
financial assets
Fixed assets 157,394,876.66 4.78 47,710,743.54 2.21 229.89
Construction in progress
11,808,623.77 0.36 746,509.38 0.03 1,481.85
Short-term 500,000,000.00 15.18 100,000,000.00 4.62 400
borrowings
Accounts payable 200,192,526.10 6.08 101,422,969.23 4.69 97.38
Prepayments 1,004,068.62 0.03 35,359,694.83 1.63 -97.16
Payroll payable 4,396,613.17 0.13 2,650,432.93 0.12 65.88
Taxes payable 5,542,866.10 0.17 62,315,671.31 2.88 -91.11
Interests payable 2,500,628.76 0.08 765,805.48 0.04 226.54
Other accounts 406,148,979.73 12.33 255,366,218.24 11.8 59.05
payable
Non-current 17,500,000.00 0.53 5,500,000.00 0.25 218.18
liabilities due
within one year
Long-term 807,343,007.46 24.52 285,602,296.67 13.2 182.68
borrowings
2. List of other situation
Monetary capital: the Company and Shanghai Shibei Hi-tech (Group) Co., Ltd. and Shanghai Shineton
Investment Co., Ltd. jointly invested and set up Shanghai Shibei Shineton Investment Co., Ltd. of the
reporting period, and the Company held 45% of the shares which had included into the consolidation
statement scope of the Company.
Other accounts receivable: paid for the land-transferring fees of the land lot of No. 14-06 of unit N070501
of the Zhabei District, Shibei Hi-tech Service Park.
17
2014 Annual Report
Inventories: the industry construction project of No. 1268 on Wanrong Rd. was developed by Shanghai
Kaichuang Enterprise Development Co., Ltd. which had reached the completion settlement state; and
Business Carries Construction Project of Land Lot No. 87 on the 334 Street of Zhabei District developed
by Shanghai Kaichuang Enterprise Development Co., Ltd. and the land lot of No. M13235 of Shanghai
Shibei Nantong Co., Ltd. was both completed the construction.
Available-for-sale financial assets: for the equity investment without control, joint control and significant
influence, the Company would not measure it as the long-term equity investment according to No. 2 of
ASBE-Long-term Equity Investment, which should adopt No. 22 of ASBE-Recognition and Measurement
of Financial Instruments to be measured as available-for-sale financial assets and should be executed by
adopting the retroactive adjustment method.
Fixed assets: Construction project of the land lot of No. C12051 of the wholly owned subsidiary of the
Company, Shanghai Shibei Hi-tech Nantong Co., Ltd. had reached the available state and had carried
forward to the fixed assets.
Construction in progress: the reconstruction project of Guangtong Building of the controlling
sub-subsidiary Yueguang Invesment Management (Shanghai) Co., Ltd. had great reconstruction cost.
Short-term borrowings: the Company accepted the liquidity entrusted loans provided by Shanghai Shibei
Hi-tech (Group) Co., Ltd.
Accounts payable: the industry construction project of No. 1268 on Wanrong Rd. developed by Shanghai
Kaichuang Enterprise Development Co., Ltd. had approached to the completion settlement state and the
accounts payable of the construction in progress of the industry carrier increased.
Tax payable: the sales of industry carrier in Shibei Park decreased.
Other accounts payable: the come-and-go money of the subsidiaries and the joint stock companies of the
reporting period increased.
Long-term borrowings: the Business Carries Construction Project of Land Lot No. 87 on the 334 Street of
Zhabei District of Shanghai Kaichuang Enterprise Development Co., Ltd. started construction and the
financing scale expansion.
(IV) Core competitiveness analysis
As the integrated operator of the domestic boutique park, the core competitiveness of the Company
mainly is:
1. Choicest development and operation ability of industry carrier
In recently years, the Company tightly embraced the construction of ―one area one town‖(Shibei Hi-tech
Park and Shibei Nantong Hi-tech Town), and under the development concept of ―city and industry
integration‖, deeply dug out the industry development requirements and enterprise actual requirements,
made use of the advanced green environmental protection technology and to propose the low-carbon
economy with the international vision, and at the same time extruded the urbanization functional
construction, constantly perfected the functional supporting in Shibei Park, intensified the industry
development environment, which forged green low-carbon industry carrier and mating service
equipments with high quality that met with headquarters type, innovation type and knowledge intensitive
type of enterprise HonoOA and accumulated abundant experience as well as ability of the choicest
development and operation of the industry carrier.
Besides, the wholly owned subsidiary Shanghai Chuangyue Investment Co., Ltd. made use of the
operating experience in Shibei Park by years accumulation of the Shibei Hi-tech, to applied on the
industry or commercial immovable properties of which the value be devaluated, and through high-quality
transformation to dig out as well as enhance its potential value through high-quality transformation, to
exert the resources advantages, service advantages and customers advantages of the operation in Shibei
Park and to explore the development operation of the industry carrier out of the Shibei Park, thus to
constantly create new profits growth point of the Company.
2. Capacity for featured industrial clustering and cultivating
As a successful case for―innovation-driven and transformation for development‖ in Shanghai, Shibei
Hi-tech Service Park operated by the Company focuses on ―four-new economies‖, continuously optimizes
industrial structure, creates featured service platform, and completes industrial service function. It has
formed an industrial development layout oriented by HQ economy and featured with new generation
information technology, energy-saving environmental protection and inspection. During the Overall
Evaluation on Shanghai Development Park carried out by SHEITC, Shibei Hi-tech Service Park has been
ranked No.1 in terms of overall development index among the development parks within 5 km2 for
18
2014 Annual Report
consecutive years, No.2 in terms of tax production per unit land among all development parks throughout
Shanghai, and No.4 in terms of park investment environment index and development quality index among
all development parks throughout Shanghai too. By the end of 2014, there have been more than 2,000
enterprises registered in Shibei Hi-tech Service Park; the total operating revenue from the second and
third industries in the Park reached RMB 141 billion in 2014, of which, 136.8 billion contributed to the
third industry. Obviously, more and more industries cluster in the Park and it plays an increasingly
important role in economy.
Meanwhile, Shanghai Junengwan Enterprise Service Co., Ltd., a national technology business incubator
under the Company, was honored ―Pilot Unit for Technology Business Promotor of Shanghai‖, and
formed a whole set of ecological chain for technology incubation covering ―Technology Garden –
Incubator - Promotor‖. The innovative incubation mode becomes more and more mature, and industrial
cultivation function turns out significant. At present, Junengwan incubator has been appointed to manage
30,000 m2 incubation carrier, 86 garden projects, 79 incubators, and 20 promotors. Among these, there
have been 11 hi-tech enterprises in incubators, 20 enterprises with software certification, 12 hi-tech fruit
conversions, and two incubators completed their shareholding reform, with IRS listed on New Third
Board in January of 2015.
3. Refined operation management ability of the Company
For the moment, the tendency of the integrative development of the urban operation and region industry
had become more and more obvious, for the industry park, which was a part of the city, the perfection of
the urban function inside the Shibei Park and the transformation as well as the upgrade of the region
economy and industry economy had put forward rather high requirements for the future operation of the
industry park. The Company had condensed a professional talent team especially engaged in the region
planning, development construction and operation management by embracing the development vision of
forging the refined park operators, and paid attention on the integration and unity of the enterprise goals
and team members‘ goals, which provided strong human resources guarantee for the operation
development of the Company.
At the same time, the Company constantly enlarged the power of learning and exploring for enhancing the
comprehensive ability and quality of the Directors layer and the operating layer. The management layer
grasped the development director from the strategic height, formulated the scientific and efficient team
planning as well as the scientific and democratic decision, and fully respect each member of the Company,
provided fully development space for them and through appropriate channels to actively guide the
members take part in the decision discussion, thus to jointly promote the development of the Company.
(V) Investment analysis
1. General analysis on external equity investments
1) Investment situation during the reporting period:
Unit: RMB Ten Thousand Yuan
Item 2014 2013 Increase/decrease（%）
Investment amount 39,888.09 29,102.00 37.06 %
during the reporting
period
2) List of the investee companies during the reporting period
Unit: RMB Ten Thousand Yuan
Equity
proportio
Name of the investee Registered n of the
Business scope Notes
companies capital investee
compani
es（%）
Shanghai Shibei-Nantong Real estate management The Company held
30,000 100%
Hi-tech Co., Ltd. and development, 70%, Kaichuang
19
2014 Annual Report
investment and asset held 30%, and the
management, consulting paid-up capital
and so on during the reporting
period added up to
RMB 300 million
Shanghai Shibei
Hi-tech Nantong
Co., Ltd. held 20%
and Shanghai
Nantong Xincheng Real estate operation and Xincheng Wanjia
Chuangzhi Real Estate 85,000 development, property 20 Real Estate Co., Ltd.
Co., Ltd. management and so on held 20% and the
paid-in capital had
added up to 850
million during the
reporting period
The Company held
45%, Shanghai
Industrial investment,
Shibei Hi-tech
assets management,
Shanghai Shibei Shineton (Group) Co., Ltd.
50,000 investment management, 45
Investment Co., Ltd. held 20% and
enterprise image planning
Shanghai Shineton
and investment consulting
Investment Co.,
Ltd. held 35%
Investment consulting,
corporate management
Shanghai Chuangyue consulting, marketing The Company held
3,000 100
Investment Co., Ltd. planning, business 100%
information consulting
and so on
Investment management,
The wholly owned
industrial investment,
subsidiary Shanghai
Yueguang Investment business management
Chuangyue
Management (Shanghai) 2,500 consulting, marketing 90
Investment Co., Ltd.
Co., Ltd. planning, business
held 90% and SOCC
information consulting
held 10%
and so on
The Company held
Enterprise management 20%, Greenland R
consulting, investment eal Estate Group
Shanghai Zhabei consulting, property Co., Ltd. held 6
Greenland Enterprise 79,300 management, green 20 0%, Shanghai Ori
Development Co., Ltd. conservation, real estate ent Securities Inno
development and vation Investment
management, and so on Co., Ltd. held 2
0%
Technology development,
technology service, Contributed RMB
Beijing Weizhen Creative
3715.68 technology consulting, 19.11 46,720,200 during
Technology Co., Ltd.
products design and mode the reporting period
design etc.
Optoelectronic devices,
Dragontec Electronic Contributed RMB
computer software
Technique (Shanghai) 1575 4.76 937.5 million during
production, engages in the
Co., Ltd. the reporting period
import and export service
20
2014 Annual Report
of the loans and
technology, technological
development of the
electronic products,
technological
development, technology
service and technology
consulting etc.
Engaged in technology
development, technology The Company held a
transfer, technical stake of 1.87% in it.
Beijirong (Shanghai)
consulting, apparel, And its paid-in
Textile Technology 8539.3258 1.87
textiles, general capital changed to
Development Co., Ltd.
merchandise sales and so RMB 85,393,258 in
on in the field of textile the reporting period.
technology
Engaged in technology Held by the
development, technical Company and the
consulting, computer wholly owned
network engineering sub-subsidiary
ELECON 2,353 expertise and so on in the 5.95 Shanghai Junengwan
field of computer Enterprise Service
software, Co., Ltd. with the
communications, total amount of
networking 35.42 million
(1) Equity-holdings in other listed companies
Unit: RMB Yuan
Change
Shareholdi of
Gain/lo
ng owners
Stoc Initial ss for
Stock percentage Closing ‘ equity Accounting Equity
k investme reportin
code in the book value in title source
abbr. nt cost g
investee reporti
period
(%) ng
period
40000 3,040,00 0.37 1,821,600. 0 0 Available-for-s
SXA Subscripti
8 0 00 ale financial
3 on
assets
40001 150,000 0.37 150,000 0 0 Available-for-s
Subscripti
0 JF5 ale financial
on
assets
3,190,00 / 1,971,600. / /
Total
0 00
(2) Equity-holdings in non-listed financial enterprises
Change
Shareholdin Gain/loss of
Initial Closing
g in the owners‘
investment Equity-h book
Name of percentage reporting equity in Accounti Equity
cost oldings value
investee in the period reporting ng title source
(RMB (share) (RMB
investee (RMB period
Yuan) Yuan)
(%) Yuan) (RMB
Yuan)
21
2014 Annual Report
Bank of 71,000 103,660 0.0024 71,000 Available
Shangha -for-sale Transfe
i Co., financial r
Ltd. assets
Total 71,000 103,660 / 71,000 / /
22
2014 Annual Report
2. Usage of raised fund
(1) General usage of raised fund
□ Applicable √ Inapplicable
(2) Commitments of raised fund
□ Applicable √ Inapplicable
(3) Changes of raised fund
□ Applicable √ Inapplicable
(4) Other
During the reporting period, there existed no raised fund or situation that previous raised funds were put
into use in this period.
3. Analysis about main subsidiaries and shareholding companies
The holding, joint-stock company of Shanghai Shibei Hi-tech Co., Ltd.:
Unit: RMB Ten Thousand Yuan
Register
Name of the Equit Business Total Net Operation Net
ed
company y scope assets assets revenue profits
capital
Industrial
Shanghai park
Kaichuang development
250,538.9 115,702.
Enterprise 10,000 100% , operation, 8,444.61 1,859.55
4 97
Development management
Co., Ltd. , rental and
so on
Real estate
management
development
Shanghai
and
Shibei-Nanto
30,000 70% investment, 38831.67 29750.87 0 -243.11
ng Hi-tech
asset
Co., Ltd.
management
, consulting
and so on
Industrial
investment,
assets
Shanghai management
Shibei , investment
50,000.0
Shinton 45% management 20,835.51 7,309.44 0 23.73
0
Investment , enterprise
Co., Ltd. image
planning and
investment
consulting
Investment
consulting,
corporate
Shanghai
management
Chuangyue
3,000 100% consulting, 2544.04 2328.67 75.82 -885.33
Investment
marketing
Co., Ltd.
planning,
business
information
23
2014 Annual Report
consulting,
corporate
image
planning,
property
management
and so on
Management
consulting,
investment
consulting,
property
management
Shanghai , green
Zhabei conservation
119,293.4 78,449.4
Greenland 79,300 20% , real estate 0 -775.05
1 6
Development development
Co., Ltd. ,
construction
materials
(steel, except
for cement)
wholesale
and so on
The wholly subsidiary Shanghai Kaichuang Enterprise Development Co., Ltd. realized the revenues of the
main business in Y2014 was of RMB 8444.61 million, which decreased 77% compared to the RMB
36973.7 million of 2013, with the mainly reason was the inventories of the available-for-sale industry
carrier in Shibei Park of Kaichuang Company was rather less that led to the sharply decrease of the sales
revenues of the industry carrier of the Company.
The holding, joint-stock company of Shanghai Kaichuang Enterprise Development Co., Ltd.:
Unit: RMB Ten Thousand Yuan
Name of the Registered
Equity Business scope Total assets Net assets Operation revenue Net profits
company capital
Enterprise
investment
Shanghai
management,
Junengwan
property
Enterprise 1,000 100% 1055.61 947.23 191.85 67.25
management
Service Co.,
and so on by
Ltd.
service
outsourcing
Industrial park
Shanghai
development,
Electric
operation,
Industrial Park 200 51% 1526.87 1413.38 51.83 -319.89
management,
Management
rental and so
Co., Ltd.
on
Shanghai
Industrial
Zhongtie
investment,
Shibei
20,000 40% real estate 35861.75 27888.53 13216.30 2146.74
Investment
development,
Development
sales and so on
Co., Ltd.
24
2014 Annual Report
Real estate
management
development
Shanghai
and
Shibei-Nantong
30,000 30% investment, 38831.67 29750.87 0 -243.11
Hi-tech Co.,
asset
Ltd.
management,
consulting and
so on
The holding company of Shanghai Chuangyue Investment Co., Ltd.:
Unit: RMB Ten Thousand Yuan
Name of Registere
Equit Business Total Net Operation Net
the d
y scope assets assets revenue profits
company capital
Investment
Yueguang management,
Investment industrial
Manageme investment,
2,500 90% 1779.26 1778.43 37.96 -685.99
nt business
(Shanghai) management
Co., Ltd. consulting
and so on
Shanghai Shibei-Nantong Hi-tech Co., Ltd.:
Unit: RMB Ten Thousand Yuan
Name of the Registered
Equity Business scope Total assets Net assets Operation revenue Net profits
company capital
Investment
management,
Nantong
industrial
Xincheng
investment,
Chuangzhi 85,000 20% 101,850.71 84,194.18 0 -805.82
business
Real Estate
management
Co., Ltd.
consulting and
so on
4. Particulars about non-raised-fund projects
√Applicable □ Inapplicable
Unit: RMB Yuan
Name Amount Progress Invested Accumulative Project
amount of 2014 actual invested profits
amount
Nantong Hi-tech 214,871,500.00 53.24% 83,836,644.38 114,387,927.06 Under
Town Phase I construction
Project of
Yunyuan/Nantong
Hi-tech Town
M13235 Plot
Project/Newly
Built Standard
Factory Building
Project
Business Carries 1,267,415,500.00 44.96% 91,398,970.03 569,825,284.55 Under
25
2014 Annual Report
Construction construction
Project of Land
Lot No. 87 on the
334 Street of
Zhabei District
land lot of No. 317,383,420.00 317,383,420.00 To be
14-06 of unit built
N070501 of the
Zhabei District,
Shibei Hi-tech
Service Park
Land Lot Project 84,400,000.00 84,400,000.00 To be
of No. H14-08 of built
Unit H of Main
Town of New
Town of
Yongfeng Street,
Songjiang
District
DLJZIT 777,140,000.00 79.05% 359,840,670.24 614,329,469.22 Under
(Industrial construction
Construction
Project of No.
1268 Wanrong
Road）
Total 2,259,427,000 / 936,859,704.65 1,700,326,100.83 /
II. Discussion and analysis of the board about future development of the Company
(I) Pattern and development trend of industrial competition
The Global Innovation Center endowed ―new opportunity‖. At the present, ―Energetically execute the
innovation-driven development strategy and accelerating to the construction of the science and
technology innovation center owns the global influence‖ had became the No. 1 Research topics promoted
straddling over year of Shanghai Municipal. Under such background, as the significant growth pole and
high-tech industry cluster areas, Shibei Hi-tech will always embrace the ―big direction of science and
progress, big tendency of industry reform and big measure of talent gathering‖, to benchmark the global
influences, to focus on the science and technology innovation, to execute the deeper transformation, to
require for vitality, motivation and efficiency from the innovation and to strive for inflecting the
advantages and functions of the central urban area high-tech industrial park in the process of constructing
the Global Innovation Center in Shanghai.
The macro policies changes brought the ―new challenge‖. In the process of stepping towards the new
normalcy in the domestic economy, the ―four new‖ economy had rapidly risen up and became the driven
power of the new round economy development of Shanghai. And at the same time, as the No. 62
document issued by the State Council and Shanghai had further confirmed that the streets cancelled the
enterprise-establishing function, which would led the great changes of the competition situation between
the industry parks. In the future, the development of the industry park would no longer strive for the
polices and concessions but would pay more attention on the service and environment, and the industry
and urban operation will combine tighter. Shibei Hi-tech as the urban competitive products park operator
with the advantages of locating in the urban center and the experience such as the land resources,
management level and service mode that made it more prominent in the market competition, and the
development practice of the Company on the Shibei Park with ―city and industry integration‖ will also
help to accumulated the sufficient late-mover advantage. And as for the next step, the Company will
continue to insist the ―competitive‖ path that further enlarge the service and comprehensive operating
advantages and at the same time to copy and promote in the execution process in the ―go out‖ policy.
The changes of the industry structure hastened the appearance of the ―new thinking‖. Y2014 was the rapid
26
2014 Annual Report
development period of the industry real estates, not only there was traditional estate agent Vanke, but also
the joining of the internet enterprises such as Alibaba, and the traditional industry real estates were also
rapidly exerting the force continuously, with the industry competition becoming increasingly fierce and
the industry structure had occurred changes. Especially the Company should pay attention on the impact
on the traditional real estate industry from the new concept and new thinking brought by the fusion of the
internet elements and industry real estate. And the Company will initiatively study the internet thinking;
actively explore the application type and modern management technology, to layout in advance and to
strive for the new round development process for taking the first mover advantage in the industry real
estate.
Reform of the state-owned enterprises exerted efforts which called out the ―new deed‖. At the present,
Shanghai state-owned assets state-owned enterprise reform was at the key phase and the reform was
constantly exerting the force. As the state-owned controlled listed company in Zhabei District, the
Company will constantly strengthen the awareness and ability oriented by the market, and will pay more
attention on the profitable ability and sustainable development. At the same time, the Company will also
grasp the favorable opportunity that the ―four new‖ economy was rapidly raised up and become the driven
power of the new round economy, will focus on the new dynamic state of the industry development and
make great efforts to plan for the strategic new overall arrangement.
(II) Development strategy
The Company will stick to the prospection of becoming the domestic leading ―competitive products
operation specialist‖, tightly embrace the working mainline of ―deepin transformation and connotation
filled development‖, and will make great efforts to become the enterprise with stronger market
compositeness and influence among the development operating industry of the domestic parks.
In the future, the Company will in virtue of the favorable opportunity that Shanghai is forging the
scientific technology innovation center with global influences, tightly embrace the ―four new‖ economy,
to constantly in accord with the overall strategic positioning of ―operation marketized, business
diversificated, team professionized‖, to further accelerate the promotion of the strategic transformation
steps, to focus on the main business for making bigger and stronger and to constantly deeply develop the
operation field. At the same time, on the basic of realizing the overall listing of the industry carrier assets
of the Shibei Park, the Company should vitalize the current assets, to improve the market competitiveness
and internal vitality and to insist the path of marketized sustainable operating. To strive for the quality
improvement of the overall strength as well as the core competitiveness that basically realize the
development goals with more definite development direction, more clear business orientation, constantly
enhance of the profitable ability and the scientific and effective management mode.
(III) Operation plan
In 2015, the Company will tightly embrace the working mainline of ―deepin transformation and
connotation filled development‖, to unswervingly develop the ―four new‖ economy, to unswervingly
leading the industrial agglomeration in Shibei Park by innovation-driven development strategy, to
unswervingly execute the State-owned assets reform of state-owned enterprises, and continued to steadily
execute the industry carrier development and industry investment, to further develop the business for
deeper and refined thus to pay back the shareholders with multiple operation and greater performance.
1. Further enlarge the industry carrier development
In 2015, the Company will continue to actively embrace the construction of ―one area one town‖ (Shibei
Hi-tech Park and Nantong Hi-tech Town), to focus on the development construction and promoting
leasing work of Shibei Cloud Cube (Industrial Construction Project of No. 1268 Wanrong Road), Shibei
Zhihui Park (Land Lot No. 90 on the 334 Street of Zhabei District), Nantong Hi-tech Town Yunyuan
Phase I Project (Land Lot Project of unit M13235 of Nantong Hi-tech Town) and Land Lot of No. 14-06
of unit N070501 of the Zhabei District, Shibei Hi-tech Service Park. At the same time, in the process of
the project development construction, the Company continued to deeply promote the park operation
concept of ―city and industry integration‖, depended on the experience advantages such as the enterprise
service, comprehensive management, to accelerate the perfection of the urban lift supporting inside the
industry park, to arrange the planning of the reasonable configuration of each function factor, industry
factor and life factor, to forge the Shibei Hi-tech Park and Nantong Hi-tech Town to be the new type
―Industrial community‖ with integrative space of industry park and urban lift, to build up the example of
27
2014 Annual Report
the smart city industrial synthesis and to lead the operating mode gradually form as the experience that
could be copied as well as be promoted, thus to explore the new method of the brand output.
2. Further deepen the industry investment mode
In 2015, the Company will on one hand tightly depend on the industry advantages of the Shibei Hi-tech
Park and abundant high quality enterprise resource, to construct a set of normalized and sustainable
industry investment mode with ―Shibei characteristics‖ by constructing the tighter mutual coordination
mechanism in the link of enterprise-establishing and enterprise service; on the other hand, to fully exert
the platform advantages of the Junengwan national science and technology business incubator, to
gradually enlarge the equity investment of the enterprise in the initial business starting phase and the
business starting phase, and at the same time to integrate the resources such as the policies, industry and
talents to elaborately protect the enterprises, to assistant the rapidly development of the enterprises that
ultimately could share the results of the high speed growth of the enterprises.
3. Further promote the industrial cluster development
The Company will tightly grasp the three key elements of ―technology, industry and talents‖ to strive for
becoming the important part of the construction of the Global Innovation Center of Shanghai. In 2015, the
Company will focus on the ―four new economy‖, and to pay attention on the introduction and cultivation
of a batch of new type enterprise with scientific technology, independent research and development ability
as well as core technology; to aim at the new generation of the strategic enterprises with information
technology cloud calculation and energy-saving and environmental-protection and the professional
service industry development that represented by the ‖inspection and detection‖; to construct the industry
service system of Shibei Hi-tech Park, to forge the special service platform, to perfect the industry service
function and to deeper the industry service connotation; to build up the favorable environment of
encouraging the scientific talents for innovation and business starting in Shibei Park of ―public business
starting and multitude innovation‖.
4. Further explore the state-owned assets reform path
Under the background of Shanghai starting the new round state-owned assets reform, the Company will
depend on the favorable opportunity that Shanghai is forging the science innovation center with global
influence to lead the development mode change from focus on the Shibei Park development as well as on
the businesses and investment attracting to regard the service and environment furtherance, the
investment leading and industry leading as the point strength. At the same time, constantly strengthen the
marketized operation and competitive awareness, to pay attention on exerting the brand influence and
expanding the financing ability, to make great efforts to ahead quicker, more practical and more effective
on the path of ―state-owned assets securitized‖ and ―brand go-out‖.
(IV) Assets requirements needed by sustaining the current business and completing the investment
projects in progress
For ensure the successful execution of the 2015 operation plan of the Company and satisfy the assets
requirements of the development construction, the Company will comprehensively consider the various
factors such as the capital structure, the profitable ability and the external market environment, to regard
the maximum of the equity interests as the core, to make use of the various methods such as the bank
borrowings and the capital market financing to execute the constantly financing as well as to reasonable
reduce the finance operating cost and to enhance the financing ability of the Company.
(V) Possible risks
1. Policy risks of macro regulation. The macro regulation police of the national covered each phase of the
Shibei Park comprehensive operation, including each aspect such as land supply policy, finance taxes
policy, financing method and channels restriction, environmental protection and social responsibility,
which caused certain influences on the realization of the profit goals of the Company. In the macro level,
the Company needed the management level pay intimate attention on the macro situation, market and
industry development tendency, to deeply study and judge the police trend and to formulate the
countermeasures.
2. Risks of industry investment. As the strengthen of the industry agglomeration effect inside the Shibei
Hi-tech Park, there were a batch of authorized economic operators with favorable development potential
emerged one after another which would hopefully create the profit growth point of the sustainable
development of the listed companies. However, as for the investment projects, to develop from the
28
2014 Annual Report
initial investment to the mature profitable state needs a certain cultivation period, if the above investees
lost the development ability owning to the reasons such as the changes of the macro environment or the
self strategic mistakes, the listed companies may face with the risks that could not realize the estimated
performance through the above industry investment.
3. Finance risks. The development operation and the industry investment business of the Shibei Park
industry carrier were attributed to the assets Intensive industries, so the sufficient cash flow was of great
importance for the development of the enterprises. As the development of the Company business and the
expansion of the operation scale, the financing ability had been put forward the higher requirements of the
Company. If the national financial and economic policies, industry policies and the bank credit policies
had great changes, would possibly cause the insufficient assets financing or should pay for the higher cost.
The Company will reasonable arrange the financing plan, to try various financing channels, to strengthen
the assets management and to ensure the funds face safety.
III. Explanations of the board about non-standard audit report issued by accounting firm
(I) Explanations of the board and the supervisory committee about non-standard audit report
issued by accounting firm
□Applicable √ Inapplicable
(II) Analysis and explanation of the board about reasons and effect of changing accounting policy,
accounting estimation and calculation method
□Applicable √ Inapplicable
(III) Analysis and explanation of the board about reasons and effect of correcting major previous
mistakes
□Applicable √ Inapplicable
IV. Preplan of profit distribution or the transfer of capital reserve
(I) Particulars about the formulation, implement and adjustment of cash bonus policy
1. During the reporting period, the execution situation of the cash bonus policy:
The Company held the 25th Session of the 7th Board of Directors on 27 Mar. 2014, which reviewed and
approved the Preplan of the 2013 Profits Distribution: According to the 2013 Audit Report issued by BDO
China Shu Lun Pan Certified Public Accountants LLP, the Company realized the net profit of RMB
171.82 million which attributed to the shareholders of the listed companies. According to the regulations
of theConstitution of the Company, the profits distribution was not lower than 10% of the distributable
profits of the year, and the Company planed to base on the total shares of RMB 566,449,190 at the
year-end of 2013, to distribute a cash dividend of RMB 0.31 (tax included) for every 10 shares held by its
shareholders, with the cash bonus for distribution of the Company of RMB 17,559,924.89. The proposal
met with the regulations of the Articles of Association and the review process, which fully protect the
legal equities of the medium and small size investors and the Independent Directors published the
independent advice on the distribution plan as well as agreed to submit the plan to be reviewed by the
Annual General Meeting. The Company held the 2013 Annual General Meeting on 25 Jul. 2014, which
reviewed and approved the above preplans (see details to the Announcement on the Resolution of 2013
Annual General Meeting disclosed on 26 Jul. 2014 by the Company).
For the details of the execution plan of the 2013 profits distribution, please refer to the Execution
Announcement on the 2013 Profits Distribution disclosed on 22 Jul. 2014 by the Company. On 29 Jul.
2014 and on 13 Aug. 2014, the Company had entrusted the Shanghai Branch of CSDC to distribute the
2013 cash bonus respectively to the A-Share and B-Share shareholders which registered on the equity
registration date through assets liquidation system.
2. The adjustment situation of the Company profits policies during the reporting period:
According to requirements of the regulations of the Notes on the Related Events of Further Execute the
Cash Bonus of the Listed Company (Z-J-F [2012] No. 37) issued by CSRC, No. 3 of Listed Company
Regulatory Guidelines-Cash Bonus of Listed Company (CSRC Announcement of [2013] No. 43) and the
Listed Company Cash Dividends Guidance of SSE and the actual situating, the Company revised and
perfected the regulations related to the profits distribution polices of the Articles of Association, and at the
same time formulated the Return Plan of the Shareholders Bonus (from 2015-2017), of which the details
was on the Announcement of Revising the Articles of Association and the Return Plan of the Shareholders
29
2014 Annual Report
Bonus (from 2015-2017) disclosed on 29 Nov. 2014 by the Company and both was reviewed and
approved by the 37th Session of the 7th Board of Directors of the Company as well as the 2nd
Extraordinary General Meeting of 2014.
3. Notes of the compliance of the profits distribution policies of the Company:
During the reporting period, the profits distribution plan of the Company was carried out strictly
according to the Articles of Association and the relevant regulation, with the complete review process and
mechanism as well as the definite share out bonus standard and distribution proportion, which had not
only realized the return of the reasonable investment of the investors but also guaranteed the sustainable
development of the Company. And the Independent Director had fulfilled the due diligence
responsibilities and exerted the proper role with the medium and small size shareholders owned the
opportunity to fully express the advice and appeals that practically maintain the legal equities of the
medium and small size shareholders.
(II) During the reporting period, if the company makes profits and the undistributed profit is
positive but does not propose distribution pre-plan of cash bonus, the company should disclose in
detail the reasons, the application and usage plan of undistributed profits
□Applicable √ Inapplicable
(III) Plan or preplan about profit distribution in the latest three years ( including the reporting
period), plan or preplan about the transfer of capital reserve to common shares
Unit: RMB Yuan
Amount
Proportion in
Amount of of Net profit
Amount of Net profit
distributed distributed attributed to
bonus transferred Amount of cash attributed to
dividends shareholders of
shares shareholders
Year shares per10 dividends listed company
per10 of listed
per10 shares （tax included） in consolidated
share company in
share (Yuan) annual statement
(share) consolidated
（share） (tax on dividends
statement (%)
included)
2014 0.00 0.03 0.00 1,699,347.57 14,691,311.42 11.57
2013 0.00 0.31 0.00 17,559,924.89 171,824,495.15 10.22
2012 0.00 0.28 0.00 15,860,577.32 146,573,527.40 10.82
V. Work situation of positively executing the social responsibility
See details on the Report on the Annual Social Responsibility of 2014 disclosed on www.sse.com.cn by
the Company on 27 Mar. 2015.
Section V. Significant Events
I. Significant lawsuits, arbitrations and matters questioned by the media
□ Applicable √ Inapplicable
II. The situation of fund occupied and progress of paying off debts
√ Non-applicable
III. Relevant issues of bankruptcy and reorganization
There were no relevant issues of bankruptcy and reorganization in the Company this year.
IV. Events on transactions in assets and enterprise merger
√ Applicable □ Inapplicable
1. Purchase, sale of assets and enterprise combination events which has been disclosed in temporary
announcements and made no progress or had no change in subsequent implementation
30
2014 Annual Report
Summary and type of event Query index
The Compan‘s wholly-owned subsidiary Shanghai The 24th Meeting of the 7th Session of
Kaichuang the industrial plot in No. 87, Street 334, Zhabei Board of Directors disclosed on 6 Mar.
District, industry carrier construction projectsthe investment 2014
projects was RMB 1.267 billion.( Contain land transfer fund The First Special General Meeting of
paid)and the contruuction term was no more than 2 years. Shareholders of 2014 disclosed on 22 Mar.
2014
Through negotiation and proved with related parties, the Suspend of Significant Assets
Company plan to purchase related assets of controlling Reorganization disclosed on 27 May 2014
shareholder Shibei Hi-tech by issuing share to buy. The Significant assets reorganization extension
transaction will form as significant assets reorganization. resumption disclosed on 26 Jun. 2014.
The Company share was suspended due to significant assets The 31st Meeting of the 7th Session of
reorganization since 27 May 2014. Board of Directors and related documents
On 8 Aug. 2014, the Company held the 31st Meeting of the disclosed on 9 Aug. 2014. The 37th
7th Session of Board of Directors; the meeting reviewed and Meeting of the 7th Session of Board of
approved Proposal on Shibei Hi-tech Purchase Assets Directors and related documents disclosed
Through Issuing Share and Raised Matching Fund Related on 29 Nov. 2014.
Transaction and other related proposals, and disclosed The Second Special General Meeting of
related documents and the resumption of the share on 9 Shareholders of 2014 disclosed on 16 Dec.
Aug. 2014. 2014.
On 27 Nov. 2014, the Company held the 37th Meeting of The Administrative Licensing Application
the7th Session of Board of Directors; the meeting reviewed Acceptance Notice of the China Securities
and approved Proposal on the Company Purchase Assets Regulatory Commission disclosed on 26
through Issuing Share and Raised Matching Capital and Dec. 2014.
other related proposals.
On 15 Dec. 2014, the Company held the Second Special
General Meeting of Shareholders of 2014; the meeting
reviewed and approved Proposal on the Company Purchase
Assets through Issuing Share and Raised Matching Fund
Related Transaction and other related proposals.
After the approval of General Meeting of Shareholders, the
applying materials were timely submitted to China securities
regulatory commission.
On 25 Dec. 2014, the Company received the Administrative
Licensing Application Acceptance Notice of the China
Securities Regulatory Commission issued by China
Securities Regulatory Commission (No. 141809).
The Company‘s controlling subsidiary Shanghai Bei Announcement on Controlling Subsidiary
Chuang Fu Development Co., Ltd. (working title) bid the Biding the Using Rights of Land on 26
land using rights of shanghai Shibei Hi-tech park district Dec. 2014.
14-06 of area of 49981.8 square meters with total
transaction price of RMB 1.05091 billion.
The Company‘s controlling subsidiary Shibei Xiangteng bid Announcement about Controlling
the land using rights of H 14-08 of main city of Xin Cheng Subsidiary Biding the Using Rights of
Yongfeng Street of Songjiang, Shanghai of area of 38,843.1 Land on 27 Dec. 2014.
square meters with total transaction price of RMB 422
million.
After the reporting period: On January 26 of 2015, the Company received Notice on
Feedback of Administrative License after One-time Review of CSRC (No. 141809) issued
by CSRC (see Notification on Receipt of Notice on Feedback of Administrative License
after One-time Review of CSRC disclosed on January 27 of 2015). The Company and
related agency have provided written reply to Acceptance Department of CSRC within time
specified as required by the said Notification. On February 5 of 2015, the Company
convened the 41st Session of the Seventh Board Meeting, on which the Proposal on
31
2014 Annual Report
Conclusion of Supplementary Agreement on Issuing Shares to Purchase Assets (II) with
Effective Conditions has been approved (see Notification on Resolution of the 41st Session
of the Seventh Board Meeting disclosed on February 6 of 2015). On March 9 of 2015, the
Company convened the 42nd Session of the Seventh Board Meeting, on which the Proposal
on Conclusion of Supplementary Agreement to Compensation Agreement on Profitability
Forecast with Effective Conditions has been approved (see Notification on Resolution of the
42nd Session of the Seventh Board Meeting disclosed on March 10 of 2015). On 18 Mar.
2015, the Company received the notice that CSRC Listed Company Acquisition and
Reorganization Examination Commission would examine the Company‘s significant asset
reorganization regarding share offering for asset acquisition and raising the corresponding
funds and the relevant related-party transactions. Trading in the Company‘s shares has been
suspended since 19 Mar. 2015 and will resume upon announcement after the Company
receives the examination result (for details, see the disclosed
by the Company dated 19 Mar. 2015). This share issuance to purchase assets and raise
supporting funds and related transaction may only be carried out after approval by CSRC.
V. The situation and influence of equity incentive
√ Non-applicable
VI. Significant related transaction
(I) Related transactions concerning daily operation
1. Events which has been disclosed in temporary announcements and made no progress or had no change
in subsequent implementation
Summary and type of event Query index
On 27 Mar. 2014, the Company held the 25th Meeting of the 7th Session Announcement on Estimated
of Board of Directors, the meeting reviewed and approved the Proposal Routine Related-party
on Estimated Routine Related-party Transactions for 2014, and the Transactions for
Company estimated the routine related party transactions occurred 2014disclosed on 29 Mar.
between the Company and controlling shareholder Shibei Group. 2014
The Aforesaid proposal was reviewed and approved by General General Shareholders‘
Shareholders‘ Meeting of 2013. during the reporting period, the details Meeting of 2014 disclosed on
of the implement of related routine transactions, refer to(V) Related 26 Jun. 2014.
Transactions, IX of Note to Financial Statement.
(II) Related-party transactions regarding purchase and sales of assets
1. Events which has been disclosed in temporary announcements and made no progress or had no change
in subsequent implementation
Summary and type of event Query index
Shibei Hi-tech‘s Purchasing Assets through Issuing For details, refer to IV. Assets Transaction,
Shares and Raised Matching Fund Related Enterprise Combination
Transactions
32
2014 Annual Report
3. Significant related-party transitions with joint external investments
1. Events which has been disclosed in temporary announcements and made no progress or had no change
in subsequent implementation
Summary and type of event Query index
The Company, controlling shareholders Shibei Announcement on Related-Party Transitions With
Group and Shanghai Xiangteng Investment Co., Joint External Investments disclosed on 1 Jul.
Ltd. all paid in cash of RMB 500 million to set up 2014. 2
Shanghai Shibei Xiangteng Investment Co., Ltd., Progressing Announcement on Joint External
of which the Company invested RMB 225 million, Investments disclosed on 19 Aug. 2014.
held 45% of the equity.On18 Aug. 2014, Shanghai
Shibei Xiangteng Investment Co., Ltd. obtained
Business License of Enterprise Legal Person,
issued by Zhabei Branch of Shanghai
Administration for Industry and Commerce, and
completed the industrial and commercial
registration.
The Company and the controlling shareholder Announcement on Related-Party Transitions With
Shibei Group both paid in cash of RMB 1.1 billion Joint External Investments disclosed on 4 Dec.
to set up Shanghai Shibei Xinyun Investment Co., 2014
Ltd. of which the Company invested 561 million,
held of 51% equity .
2. Significant credits and liabilities with related parties
1. Events which has been disclosed in temporary announcements and made no progress or had no change
in subsequent implementation
Summary and type of event Query index
The Company‘s controlling shareholder Shibei Announcement on newly increase proposals of
Group provided guarantee to the wholly owned 2013 Annual General Meeting of Shareholders
Company Kaichuang Company for the applying of disclosed on 17 Jun. 2014
RMB 750 million of Syndicated loan, and the Resolution Announcement on 2013 Annual General
Company provided counter guarantee. During the Meeting of Shareholders disclosed on 26 Jun. 2014.
reporting period, the details of the progress, refer
to(V) Related Party Transactions, IX of Note to
Financial Statement.
The Company‘s controlling shareholder Shibei Resolution Announcement on the 30th Meeting of
Group and its subsidiary provided financial aid of the 7th Session of the Board of Directors disclosed
no more than RMB 500 million to the Company on 30 Jul. 2014.
and its subsidiaries, the actual amount received was
prevail, the term was one year, the capital using
costs conducted in line with the people's bank of
China benchmark lending rate in the same period.
The Company and its subsidiaries had no relevant
mortgage or guarantee during the reporting period,
the details of the progress, refer to (V) Related
Party Transactions, IX of Note to Financial
Statement.
he Company‘s controlling shareholder Shibei Announcement on Accepting Financial Aid of
Group provide financial aid of no more than Controlling Shareholders disclosed on 4 Dec. 2014.
RMB1.1 billion to the Company and its
subsidiaries the actual amount received was
prevail, the term was one year, the capital using
costs conducted in line with the people's bank of
China benchmark lending rate in the same period.
The Company and its subsidiaries had no relevant
33
2014 Annual Report
mortgage or guarantee during the reporting period,
the details of the progress, refer to (V) Related
Party Transactions, IX of Note to Financial
Statement.
VII. Significant contracts and execution
(I) items related to entrustment, contract and lease
√ Non-applicable
(II) Particulars about guarantees
√Applicable
Guarantees provided by the company for external parties (excluding those for subsidiaries)
Relationship Actual Whether whether
between occurrence existing related
Guaranteed Secured Initial Expiring Complete Overdue Overdue Related
guarantee Amount date (date Type counter party
part party date date or not or not amount relationship
and listed of guarantee guarantee
companies agreement) or not or not
Total amount of external guarantees in reporting period
(excluding guarantees for subsidiaries)
Total balance of external guarantees at period-end (A)
(excluding guarantees for subsidiaries)
Guarantees provided by the Company for subsidiaries
Total amount of guarantees for controlled subsidiaries in reporting 750,000,000
period
Total balance of guarantees for controlled subsidiaries at 750,000,000
period-end (B)
Total amount of guarantees provided by the Company (including guarantees for subsidiaries)
750,000,000
Total amount of guarantees (A+B)
Proportion of total guarantee amount in the Company‘s net assets 56.10%
(%)
Of which:
Guarantee amount provided for shareholders, actual controllers
and its related parties(C)
Amount of debt guarantee provided for the guaranteed party
whose asset-liability ratio is not less than 70% directly or
indirectly (D)
Partial amount of total amount of guarantee is over 50% than
net assets
Total amount of the aforesaid three guaranteed items (C+D+E)
Note to not overdue guarantee may bear joint liquidated
liability.
Notes: Reviewed and approved by 2014 Annual General Meeting of
Shareholders, the Company‘s wholly owned subsidiary Shanghai
Kaichuang apply syndicated loan of total amount RMB 750 million from
Shanghai Branch ( Qiantou Branch) Shanghai Pudong Development Bank
Co., Ltd. used for Industry Carrier Construction Projects in 87 Plot. 334
Street, guaranteed by the Company‘s controlling shareholders Shanghai
Shibei Hi-tech Group Co., Ltd. And the Company provide counter
guarantee to Shibei Group.
Unit: RMB Ten thousand Yuan
34
2014 Annual Report
VIII. Performance of commitments
√Applicable □ Inapplicable
1. Commitments made by the Company or shareholders holding over 5% of the Company’s shares
in the reporting period or such commitments carried down into the reporting period
Reason of
Whether not Notes of
has Whether immediat next plan
Commitme Time and
performa immediat ely and of not
nt Commitm Commitm Commitmen term of
nce ely and strictly immediat
backgroun ent type ent maker t contents commitm
time strictly perform ely and
d ent
limited perform strictly
（ if
or not perform
any）
Commitme Solve Shibei 1. After 11 Apr. No Yes
nts made in related Group completion 2012
acquisition transactio of the
report or in n material
report on assets
changes of replacement,
equity the
Company
will
continue to
be in line
with the
requirements
of related
normative
documents,
laws,
regulations
and rules of
Company
Law and
Articles of
Association
of listed
company,
conduct the
rights of
shareholder
and urged
the directors
conduct
their rights
in law,
perform its
obligations
of avoid a
vote in the
relevant
35
2014 Annual Report
matters
involved in
Shibei
Group
voting on
related party
transactions
in the
General
Meeting of
Shareholders
and the
Board of
Directors.
2. After
completion
of the
material
assets
replacement,
Shibei
Group will
decrease
related
transaction
between
listed
companies.
When in the
actual
necessary
related
transactions,
ensure
conducting
fair
operation in
line with
market-orien
ted principle
and fair
price and
according to
the relevant
laws,
regulations
and the
provisions
of the
regulations
and other
normative
documents
to perform
transaction
procedures
36
2014 Annual Report
and
information
disclosure
obligations
promise not
to damage
the legal
equity of
listed
companies
and other
shareholders
through
related
transactions.
Commitme Share Shibei Due to 22Aug. Yes No See the
nts made in restricted Group Shibei 2012-21 note
acquisition Group‘s Aug.
report or in newly held 2015
report on of shares
changes of were not be
equity transferred
from the
registration
with 36
months,
after that, it
will conduct
in
accordance
with the
relevant
provisions
of the China
securities
regulatory
commission
and the
Shanghai
stock
exchange.
Commitme Solve Shibei 1．In order to 11Apr. No Yes
nts made in horizontal Group avoid the 2012
acquisition competitio potential
report or in n competition
report on of Shihei
changes of Group or the
equity wholly
owned
subsidiaries
affiliated
companies
or other
controlling
companies
with the
37
2014 Annual Report
listed
companies,
Shibei
Group and
the related
companies
will not
directly or
indirectly
newly
increase
same or
similar
business
with listed
companies
and its
subsidiaries
besides the
business
now, which
including
not engaged
in the same
or similar
business
with the
listed
companies
and its
subsidiaries
through the
ways of
acquisition,
joint,
mergers and
entrusted
management
.
2. If Sheibei
Group and
its related
companies
in future
gain any
business
opportunity
with the
listed
company's
main
business has
or may have
competition,
Shibei
Group and
38
2014 Annual Report
its related
companies
will
immediately
notice the
listed
companies
and try
efforts to
give the
opportunitie
s to the
listed
companies.
Other Shibei Shibei 11Apr. No Yes
Group Group as the 2012
as the first
big
shareholders
will
continue to
Commitme
maintain the
nts made in
independenc
acquisition
e of listed
report or in
companies,
report on
in assets,
changes of
personnel,
equity
financial,
institutional
and follow
the principle
of "Five
Separate" on
business.
Solve Shibei 1．In order to 6 Aug. No Yes
horizontal Group avoid the 2014
competitio potential
n competition
of Shihei
Group or the
wholly
owned
Commitme
subsidiaries
nts made
affiliated
related to
companies
significant
assets or other
controlling
reorganizat
companies
ion
with the
listed
companies,
Shibei
Group and
the related
companies
will not
39
2014 Annual Report
directly or
indirectly
newly
increase
same or
similar
business
with listed
companies
and its
subsidiaries
besides the
business
now, which
including
not engaged
in the same
or similar
business
with the
listed
companies
and its
subsidiaries
through the
ways of
acquisition,
joint,
mergers and
entrusted
management
.
2. During
the period of
being a
shareholder
of Shibei
Hi-tech, If
Sheibei
Group and
its related
companies
in future
gain any
business
opportunity
within the
scope of
Shibei
Hi-tech,
industry
investment
and Shibei
Developmen
t and its
controlling
40
2014 Annual Report
enterprise or
other
economic
organization
s‘ main
business has
or may have
competition,
Shibei
Group and
its related
companies
will try
efforts to
give the
opportunitie
s to Shibei
Hi-tech,
industry
investment
and Shibei
Developmen
t and its
controlling
enterprise or
other
economic
organization
s.
If Shibei
Group
violates the
aforesaid
commitment
, will bare
all the losses
to the Shibei
Hi-tech,
industry
investment
and Shibei
Developmen
t and its
controlling
enterprise or
other
economic
organization
s.
Commitme Solve Shibei After 6 Aug. No Yes
nts made related Group completion 2014
related to transactio of the
significant n purchase of
assets assets
reorganizat through
ion issuing
41
2014 Annual Report
shares, he
Company
will
continue to
be in line
with the
requirements
of related
normative
documents,
laws,
regulations
and rules of
Company
Law and
Articles of
Association
of listed
company,
conduct the
rights of
shareholder
and urged
the directors
conduct
their rights
in law,
perform its
obligations
of avoid a
vote in the
relevant
matters
involved in
Shibei
Group
voting on
related party
transactions
in the
General
Meeting of
Shareholders
and the
Board of
Directors.
2. During
the period of
being a
shareholder
of Shibei
Hi-tech,
Shibei
Group will
decrease
related
42
2014 Annual Report
transaction
between
Shibei
Hi-tech,
industry
investment
and Shibei
Developmen
t and its
controlling
enterprise or
other
economic
organization
s. When in
the actual
necessary
related
transactions,
Shibei
Group, it
controlling
other
companies
or other
economy
organization
ensure
conducting
fair
operation in
line with
market-orien
ted principle
and fair
price and
according to
the relevant
laws,
regulations
and the
provisions
of the
regulations
and other
normative
documents
to perform
transaction
procedures
and
information
disclosure
obligations
promise not
to damage
43
2014 Annual Report
the legal
equity of
listed
companies
and other
shareholders
through
related
transactions.
Other Shibei Shibei 6 Aug. No Yes
Group Group as the 2014
as the first
big
shareholders
will
continue to
Commitme
maintain the
nts made
independenc
related to
e of listed
significant
companies,
assets
in assets,
reorganizat
personnel,
ion
financial,
institutional
and follow
the principle
of "Five
Separate" on
business.
Other Shibei I. Shibei 6 Aug. No Yes
Group Group not 2014
existing the
following
situations of
article of
Purchase
Management
Method:
1. Using the
Commitme acquisition
nts made of listed
related to companies
significant to damage
assets the
reorganizat legitimate
ion rights and
interests of
the acquiree
company
and their
shareholders
;
2 The large
amount debt,
which is in
liquidation
44
2014 Annual Report
of
period-end,
and in a
constant
state; 3. In
the recent 3
years having
a major
violation or
alleged
major illegal
behavior; 4.
In the recent
3 years
having
serious
securities
market
dishonest
behavior;
5. Other
circumstanc
es of not
purchase the
listed
companies
confirmed
by Laws,
administrati
ve rules and
regulations
as well as
the China
securities
regulatory
commission.
II. Shibei
Group did
not receive
administrati
ve
punishment
in recent
five years
(excepting
what has
nothing to
do with the
stock market
significantly
), criminal
punishment
or involving
economic
disputes
related
45
2014 Annual Report
major civil
litigation or
arbitration.
Other Shibei There were 6 Aug. No Yes
Group no emissions 2014
of relevant
information
relating to
the purchase
of assets
through
issuing
shares and
Commitme
the use of
nts made
the insider
related to
information
significant
for insider
assets
trading in
reorganizat
Shibei
ion
Group.
If Shibei
Group
violate the
aforesaid
commitment
, will bare
all the losses
to the Shibei
Hi-tech.
Other Shibei Shibei 6 Aug. No Yes
Group Group does 2014
not have any
form of
capital takes
up of Assets
Purchase
Plan of
Shibei
Hi-tech and
Commitme will
nts made maintain the
related to independenc
significant e of the
assets listed
reorganizat companies,
ion ensure after
the
completion
of the
transaction,
the listed
Companies
will not
appear
capital taken
up by
46
2014 Annual Report
controlling
shareholders
and their
affiliates.
Other Shibei The 6 Aug. No Yes
Group information 2014
provided by
Shibei
Group of the
purchase of
assets
through
issuing
shares was
true,
accurate and
complete
Commitme contains no
nts made false
related to information,
significant misleading
assets statement or
reorganizat material
ion omission,
and shall be
jointly and
severally
liable for the
factuality,
accuracy
and
completenes
s of the
information
carried in
this
information.
Share Shibei Due to 6 Aug. No Yes
restricted Group Shibei 2014
Group‘s
newly held
of shares
were not be
Commitme transferred
nts made from the
related to registration
significant with 36
assets months,
reorganizat after that, it
ion will conduct
in
accordance
with the
relevant
provisions
of the China
47
2014 Annual Report
securities
regulatory
commission
and the
Shanghai
stock
exchange. If
Shibei
Group
violate the
aforesaid
commitment
, will bare
all the losses
to the Shibei
Hi-tech.
Other Shibei With the 6 27 Nov. No Yes
Group months after 2014
the
transaction,
if Shibei
Hi-tech
share 20
consecutive
trading
days‘
closing price
was below
the issue
price or 6
months after
the
completion,
Commitme
the final
nts made
closing price
related to
was below
significant
the issue
assets
price, the
reorganizat
locking
ion
period of
Shibei
Group‘s
purchase of
the share of
Shibei
Hi-tech
automaticall
y extending
at least 6
months. If
Shibei
Group
violates the
aforesaid
commitment
, the
48
2014 Annual Report
decrease of
shares
violated will
be
attributable
to listed
companies.
Share Shibei During the 13 Nov. Yes No See the
restricted Group period of the 2013 note
implementat
ion of
increase
holding plan
Other
and within
Commitme
legal time
nt
limit, not
decrease the
holding
shares of
Shibei
Hi-tech.
Note: For details, see the X. Particulars about penalties and rectification of listed companies,
directors, supervisors, senior executives, shareholders owning over 5% equity, actual controllers
and purchasers
IX. Particulars about employing or dismissing accounting firm
Unit: RMB 0‘000 Yuan
Whether hire another
No
accounting firm
Firm former employed Firm now employed
BDO China Shu Lun BDO China Shu Lun Pan Certified Public
Name of accounting firm
Pan Certified Public Accountants LLP
from inside China
Accountants LLP
Payment to accounting firm 75 75
from inside China
Time limit of audit of 13 14
accounting firm from
inside China
Name Payment
BDO China Shu Lun 45
Internal control audit
Pan Certified Public
accounting firm
Accountants LLP
Xiangcai Securities --
Financial consultant
Co., Ltd.
Note:
The Company‘s 25th Meetings of 7th Session of the Board of Directors and the 2013 Annual General
Meeting of Shareholders had reviewed and approved Proposal on Hiring 2014 Annual Financial Audit and
Internal Control Audit Institutions, decided to hire BDO China Shu Lun Pan Certified Public Accountants
LLP as 2014 annual financial audit and internal control audit institutions, serve term was one year.
X. Particulars about penalties and rectification of listed companies, directors, supervisors, senior
executives, shareholders owning over 5% equity, actual controllers and purchasers
49
2014 Annual Report
Note: during 27 Dec. 2013 to 3 Jan. 2014, Shibei Group sold 2.536,700 shares of A share of Shanghai
Shibei Hi-tech Co., Ltd. through the Shanghai stock exchange. For violating the commitment of ―the
acquisition of the shares from the date of the share register to name three years not to transfer‖ from the
Purchase Report issued by Shibei Group on 11 Apr. 2012 and ―during its plan and within the statutory
time limit does not reduce its holdings of Shibei Hi-tech Co., Ltd. issued on 14 Nov. 2013, the Company
had received Decision about Adopting Measures to Issue A warning Letter to Shanghai Shibei Hi-tech
(Group) Co., Ltd. (LZJJ[2014]NO.4) issued by the China Securities Regulatory Commission Regulatory
Authority in Shanghai and caution from the China Securities Regulatory Commission Regulatory
Authority in Shanghai
On Oct.8 of 2014, China Securities Regulatory Commission (Shanghai) investigated the above said
matters and issued Decision on Administrative Punishment (H [2014] No.3), which imposed the
following punishment on Shibei Group: According to related regulations of the Securities Law of the
People‘s Republic of China, CSRC (Shanghai) investigated and reviewed Shibei Group‘s short-term
trading A shares of Shanghai Shibei Hi-tech Co., Ltd. The act of Shibei Group‘s trading of A shares of
Shanghai Shibei Hi-tech Co., Ltd. breaches the rule section 1 of Article 47 under the Securities Law.
Pursuant to Article 195 under the Securities Law, CSRC (Shanghai) decided to render a warning to Shibei
Group and imposed a fine punishment equal to RMB 30,000. This issue is conducted by related personnel
of the Company‘s shareholder Shibei Group to trade the company‘s shares without any authority from
Shibei Group. It is a personal act. After that, the listed company and holding shareholder attached high
importance, and took several emergency and rectification measures. In future, the listed company and
holding shareholder must learn from it, enhance training, keep learning and continue to better inner
control system, in order to avoid similar situations.
XI. Particulars about convertible Company bonds
√Applicable □ Inapplicable
XII. Influence to the consolidated financial statements when conducting new accounting standards
On 1 Jul. 2014, the Company conduct the No. 7 article of Accounting Standards for Enterprises No. 2 -
Long-term Equity Investment (revision) issued by Ministry of Finance, and conduct retroactive
adjustments according to the cohesion of the relevant standards meanwhile re-list the financial data of
2013 and 2012 in line with Accounting Standards for Enterprises No. 2 - Long-term Equity Investment
(revision). And conduct the retroactive adjustments of the investee without common control or significant
influence and with no offer in active market, investment of the fair value cannot be reliably measured
classified into available for sale from long term equity investment. The adjustment had no influence to
equity attributable to parent company, and the influence of the financial statement was as followed:
1. Influence to consolidate financial report from the change of long term equity investment
standard (I)
Unit: RMB Yuan
31 Dec. 2013
1 Jan. 2013
Equity Equity
attributable
Basic trading attributable to
Investee Long-term Available for to
information shareholder of equity shareholder
parent sale assets (+/-)
investment (+/-) of parent
company (+/-) company
(+/-)
Shanghai Narcissus -1,821,600.00 1,821,600.00
Electric Appliances
Co.,Ltd.
Beijing Jiufeng -150,000.00 150,000.00
Science &
Technology
50
2014 Annual Report
Development
Holdings Co., Ltd
Shanghai Aihua -35,420,000.00 35,420,000.00
software Co., Ltd.
Bank of Shanghai -71,000.00 71,000.00
Co., Ltd.
Beijirong( shanghai) -17,000,000.00 17,000,000.00
Textile Technology
Development Co.,
Ltd.
Total / -544,626,000.00 544,626,000.00
Notes:
After conducting the revision of Accounting Standards for Enterprises No. 2-Long-term Equity
Investment, it only had influence to the amount of available for sale financial assets and long-term equity
investment two statement items had no influence to the operating results and cash flow.
XIII. Notes on other material matters
1. On the Company‘s 26th Session of the Seventh Board Meeting on April 3 of 2014, the Proposal on
Investment in ATM VI has been approved, and the Company has been authorized to purchase 6.70 million
new shares to be issued by ATM VI at the price of RMB 6.58/share, taking up 18.03% of the total share
capital after the implementation of 2013 profit distribution and capital public reserve funds conversed to
add share capital and this issuance; meanwhile, the Board also authorized the Company‘s business level to
collect at no more than RMB 6.58/share through national small-and-medium-sized enterprise equity
transfer system and transfer no more than 400,000 shares held by the current shareholders of ATM VI (see
Notification on External Investment of Shibei Hi-tech Park disclosed on April 4 of 2014). On the ATM
AV‘s first extraordinary shareholder meeting on April 18 of 2014, the ATM AV Share Issuance Plan has
been approved, and ATM AV has been authorized to issue 6.70 million new shares to the Company at the
price of RMB 6.58/share, taking up 18.03% of the total share capital after the implementation of 2013
profit distribution and capital public reserve funds conversed to add share capital and this issuance (see
Notification on External Investment Development disclosed on April 19 of 2014). From July 24 of 2014
to July 28 of 2014, the Company‘s business level has been authorized by the Board to collect at no more
than RMB 6.58/share through national small-and-medium-sized enterprise equity transfer system and
transfer 400,000 shares in total held by the original shareholders of ATM VI. By July 28 of 2014, the
Company has held 7.10 million shares of ATM AV in total, taking up 19.11% of the latter‘s share capital
(see Notification on External Investment Development disclosed on July 30 of 2014).
2. On the Company‘s 29th Session of the Seventh Board Meeting on June 30 of 2014, the Proposal on
Holding Shares of Dragon Tec has been approved, and the Company has been authorized to hold the
shares of Dragon Tec (Shanghai) (Securities code 430157, ―Dragon Tec‖), a company listed on national
small-and-medium-sized enterprise share transfer system through capital increase with its own capital
RMB 9.375 million, taking up 4.76% of the total share capital after the capital increase (see Notification
on the Resolution of the 29th Session of the Seventh Board Meeting disclosed on July 1 of 2014).
3. On the Company‘s 39th Session of the Seventh Board Meeting on December 10 of 2014, the Proposal
on Subsidiary‘s Participation in the Bidding of Plot 40-05, Unit H, Yongfeng Sub-district, Songjiang
District has been approved. The Board decided its subsidiary Shibei Xiangteng to participate in the
bidding of Plot 40-05, Unit H, Yongfeng Sub-district, Songjiang District (―Plot 40-05‖ or ―Project‖) (see
Notification on the Resolution of the 39th Session of the Seventh Board Meeting disclosed on December
11 of 2014). On December 25 of 2014, Shanghai Zhuoshi Investment Management Co., Ltd. (―Zhuoshi‖)
won the bid of Plot 40-05 covering 26983.2 m2 at the closing price amounting to RMB 325 million.
According to the Company‘s Articles of Association, the president approved Shibei Xiangteng and
Zhuoshi, the bid winner, and Shanghai Shouchuang Zhengheng Property Co., Ltd. (―Shouchuang‖) to
establish a project company for their joint development of Plot 40-05. Such parties hold equity of the
project company respectively: 28% for Shibei Xiangteng, 28% for Shouchuang, 28% for Xincheng
Wanjia and 16% for Zhuoshi. This project is developed and operated by Zhuoshi, and Shibei
Xiangteng consolidates the financial statements.
51
2014 Annual Report
4. On the Company‘s 39th Session of the Seventh Board Meeting on December 10 of 2014, the Proposal
on Subsidiary‘s Participation in the Bidding of Plot H30-02, Unit H, Yongfeng Street, Songjiang District
has been approved (see Notification on the Resolution of the 39th Session of the Seventh Board Meeting
disclosed on December 11 of 2014). On December 24 of 2014, Jiangsu Xincheng Real Estate Co., Ltd.
(―Jiangsu Xincheng‖) won the bid of Plot 30-02 covering 18932.2 m2at the closing price amounting to
RMB 228 million. According to the Company‘s Articles of Association, the president approved controlled
subsidiary Shibei Xiangteng and Jiangsu Xincheng, the bid winner, Shouchuang, and Shanghai Yiwei
Investment Management Co., Ltd. (―Yiwei‖) to establish a project company for their joint development of
Plot 30-02. Such parties hold equity of the project company respectively: 28% for Shibei Xiangteng, 28%
for Shouchuang, 28% for Yiwei and 16% for Jiangsu Xincheng.
Section VI. Changes in Shares and Particulars about
Shareholders
I. Changes in share capital
(I) Chart on changes in share capital
1. Chart on changes in share capital
No change occurred to the total shares and share capital structure of the Company in the reporting period.
2. Note to changes in shares
During the reporting period, there was no change in shares.
(II)Changes in shares subject to trading moratorium
During the reporting period, there was no change in shares subject to trading moratorium.
II. Particulars about the issuance and listing of securities
(I)The issuance of securities over the past three years before the end of this reporting period
Over the past three years before the end of this reporting period, no security was issued and listed by this
company.
(II)Changes in the sum of shares and structure of shareholders, and changes in structures of
company assets and debts
During the reporting period, there was no change in the total shares or structure of share capital due to
bonus and rationed shares.
(III) Existing internal employees’ shares
By the end of reporting period, the Company has no inner employee share.
III. About shareholders and actual controllers
(I) Number of shareholders and shareholding
Total number of shareholders at the reporting 51,428
period
Total number of shareholders on the fifth trading 49,352
day before the disclosure date of the annual report
(II) Shareholdings of the top 10 shareholders, the top 10 tradable share holders (or non-restricted
shareholders) at the end of the reporting period
Unit: share
Particulars about shares held by the top ten shareholders
Number Amount of pledged or
Increase/decrease Number of Shareholding of frozen shares
Nature of
Full name of shareholder during the shares held at percentage restricted
shareholder
reporting period period-end (%) shares Status Number
held
52
2014 Annual Report
SHANGHAI SHIBEI HI-TECH 1,561,679 237,582,852 41.94 State-owned
Naught
CO., LTD. corporation
SHENYIN WANGUO 1,179,609 2,272,729 0.40 Foreign
Unknown
NOMINEES (H.K.) LTD. corporation
QU CHEN 0 2,200,000 0.39 Domestic
Unknown natural
person
ZHANG JUNQIU 1,947,700 1,947,700 0.34 Domestic
Unknown natural
person
CHU WEN HUA 20,000 1,362,600 0.24 Domestic
Unknown natural
person
CHINA MERCHANTS 1,316,000 1,324,600 0.23 Foreign
Unknown
SECURITIES (HK) CO., LTD. corporation
CITIBANK NA H.K. S/A 1,306,400 1,306,400 0.23
Foreign
GOLDMAN SACHS Unknown
corporation
INTERNATIONAL
GUOTAI JUNAN -285,331 1,200,000 0.21
Foreign
SECURITIES(HONGKONG) Unknown
corporation
LIMITED
GUOYUAN SECURITIES 254,040 1,061,500 0.19 Foreign
Unknown
BROKERAGE (HK) LIMITED corporation
CHEN XIAOMIN -70,000 1,060,000 0.19 Domestic
Unknown natural
person
Shareholdings of the top 10 non-restricted shareholders
Type and amount of shares
Name of shareholder Number of non-restricted shares held
Type Amount
237,582,852 RMB ordinary 237,582,852
SHANGHAI SHIBEI HI-TECH CO., LTD.
shares
SHENYIN WANGUO NOMINEES (H.K.) LTD. 2,272,729 Domestically 2,272,729
listed foreign
shares
QU CHEN 2,200,000 Domestically 2,200,000
listed foreign
shares
ZHANG JUNQIU 1,947,700 RMB ordinary 1,947,700
shares
CHU WEN HUA 1,362,600 Domestically 1,362,600
listed foreign
shares
CHINA MERCHANTS SECURITIES (HK) CO., LTD. 1,324,600 Domestically 1,324,600
listed foreign
shares
CITIBANK NA H.K. S/A GOLDMAN SACHS 1,306,400 Domestically 1,306,400
INTERNATIONAL listed foreign
shares
GUOTAI JUNAN SECURITIES(HONGKONG) 1,200,000 Domestically 1,200,000
LIMITED listed foreign
shares
GUOYUAN SECURITIES BROKERAGE (HK) 1,061,500 Domestically 1,061,500
LIMITED listed foreign
shares
CHEN XIAOMIN 1,060,000 RMB ordinary 1,060,000
shares
Related parties or acting-in-concert parties among the Unknown
shareholders above
Preferred shareholders with resumed voting right and Naught
their shareholdings
IV. Particulars about the controlling shareholder and actual controller
(I) Particulars about the controlling shareholder
53
2014 Annual Report
1. Corporation
Unit: RMB Ten Thousand Yuan
Name of controlling
Shanghai Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd.
shareholder
Company principal /
Ding Mingnian
legal representative
Date of establishment 7 Apr. 1999
Organization code 13469964-6
Registered capital 200,000
Investment and assets management, municipal engineering, enterprise
management consultation, property management, technical consultation,
Business scope
service, development and transfer in field of computer technology,
economical information consulting service (excluding agent service)
Future development Firmly uphold the overall objective of ―to make Shibei Hi-tech Park a
strategy domestically first-class hi-tech park with certain international influence‖,
adhere to the strategies of ―going out‖ and ―securitization‖, and support and
contribute to the local economic and social development in a better way.
Particulars about Naught
shareholdings in other
listed companies
(controlled or
shareholding) at home or
abroad in report period
2. Index and date for changes of controlling shareholder during the reporting period
During the reporting period, there is no change in controlling shareholders.
(II) Particulars about the actual controller
1. Corporation
Name of the actual Shanghai Zhabei District State-owned Assets Supervision and Administration
controller Commission
Company principal /
Wu Yu
legal representative
Organization code 42508242-7
According to the Company Law of PRC, the Interim Regulation on
Supervision and Administration of the State-owned Assets of Enterprises and
other laws and rules, it is authorized by Shanghai Zhabei District People‘s
Government to represent it to perform the duties of an investor, take in charge
Business scope of supervising the state-owned assets in Zhabei District and executing
relevant rights of supervision, administration and operation of such
state-owned assets, so as to protect the interest of the investor of state-owned
assets and further realize the inflation proofing and appreciation of
state-owned assets.
2. Index and date for changes of controlling shareholder during the reporting period
During the reporting period, there is no change in controlling shareholders.
54
2014 Annual Report
3. Relation of the Company and its actual controller in the form of diagram
Shanghai Zhabei State-owned Assets Supervision
and Administration Commission
100%
Shanghai Shibei Hi-tech (Group) Co., Ltd.
100%
41.94% Shibei Hong Kong
0.06%
Shanghai Shibei Hi-tech Co., Ltd.
V. Other corporate shareholders with a stake over 10%
No other corporate shareholders with a stake over 10% up to the end of the reporting period.
Section VII. Directors, Supervisors, Senior Management Staffs
and Employees
I. Particulars about changes in shareholding and remuneration
(I) Particulars about changes in shareholding and remuneration for current directors, supervisors
and senior management staffs as well as those left the office during the reporting period
Unit: Share
Total Total
remuneration remuneration
drawn from the drawn from the
Start Ending Company shareholder‘s
Name Office title Sex Age
date date during the units during the
reporting period reporting period
(RMB‘ 0000) (RMB‘0000)
(before tax)
55
2014 Annual Report
Ding 7 Sept. 7 Sept. 0 Yes
Chairman of the Board Male 61
Mingnian 2012 2015
Vice Chairman of the 7 Sept. 7 Sept. 0 Yes
Zhou Qun Female 48
Board 2012 2015
Zhang Chi Director, GM Male 49 25 Jun. 7 Sep. 36.18 No
2014 2015
Zhang 7 Sept. 7 Sept. 0 Yes
Director Male 52
Yuxiang 2012 2015
7 Sept. 7 Sept. 12.11 No
Xu Jun Independent director Male 46
2012 2015
7 Sept. 7 Sept. 12.11 No
Sun Yong Independent director Male 54
2012 2015
7 Sept. 7 Sept. 12.11 No
Lv Wei Independent director Male 50
2012 2015
7 Sept. 7 Sept. 0 Yes
Zhang Qing Chief supervisor Female 54
2012 2015
Li Weiyong Supervisor Male 47 21 Mar. 7 Sep. 17.3 No
2014 2015
Xu 7 Sept. 7 Sept. 19.8 No
Staff supervisor Male 47
Xiangdong 2012 2015
Huang Director and GM 7 Sept. 31May. 10.74 No
Male 47
Zhiyang (resigned) 2012 2014
7 Sept. 7 Sept. 44.1 No
Liu Qinyu Vice GM Female 35
2012 2015
Secretary to the Board 7 Sept. 7 Sept. 21.8 No
Dai Yongbin Male 40
（(resignation),CFO 2012 2015
Hu Shen Company Secretary 33 5 Mar. 7 Sep. 19.5 No
Male
2014 2015
Total / / / / / 205.75 /
Ding Mingnian: he successively worked as the Deputy Director of the Labor Bureau of Shanghai Zhabei
District, Deputy Director of the District Office and Deputy Director of the Economic and Trade
Commission, now he is the Secretary of the Party Committee and Chairman of the Board of Shanghai
Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd. as well as Chairman of the Board of Shanghai Shibei Hi-Tech Co., Ltd..
Zhou Qun: She successively worked as the Vice GM of Beicheng Import & Export Company of Zhabei
District Urban Development Investment Corporation, Assistant to GM and Vice GM of Shanghai Shibei
Hi-Tech (Group) Co., Ltd., and now she is the Member of the Party Committee and president of Shanghai
Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd., Vice Chairman of the Board of Shanghai Shibei Hi-Tech Co., Ltd..
Zhang Chi: He acted as assistant of GM of Market Development Department of Shanghai Zhuzong Group
Construction Development Co. Ltd., R&D Manager and Project General Director of Shanghai
Comfortable Housing Development Center, R&D Manager and Project General Director of Shanghai
New Huang Pu( Group) Co., Ltd., Deputy GM of Shanghai Bund Yuan Investment Con., Ltd.(raised);
Deputy GM of Shanghai Pujing Town Investment Development Co., Ltd.‘ GM of Shanghai Huangpu
(Group) Co., Ltd. Yifeng Real Estate Branch, Vice President of Shanghai Shibei Hi-tech(Group) Co., Ltd.
Now he acts as director and GM of Shanghai Shibei Hi-tech(Group) Co., Ltd.
Zhang Yuxiang: he successively worked as Chief of Financial Section, Assistant to GM and Vice GM of
Beijiao Subsidiary Foodstuff Trading Market Co., Ltd. of Shanghai Vegetable Group Co., Ltd., Manager
of Financial Department and Merchants Department, now he is the Vice President and concurrently Chief
Accountant of Shanghai Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd.
Xu Jun: He successively worked as the Lawyer of Zhejiang DOS Law Firm, Partner of Grandall Law
Firm (Shanghai), Partner of Shanghai Boss & Young Law Firm, now he is the Senior Partner of Shanghai
Allbright Law Offices, and concurrently the Independent Director of Anhui Green Rain Agricultural
Limited Liability Company. and Shanghai Kehua Bio-engineering Co., Ltd., Independent Director of
Jiangsu Dahai Intelligent System Co., Ltd. and the Member of Internal Accounting of Haitong Securities
Co., Ltd.
56
2014 Annual Report
Sun Yong: he successively worked as the Loan Officer of Shanghai Branch of China Construction Bank,
and now he is the Chief Accountant of Zhonghua Certified Public Accountants, and concurrently the
Independent Director of Changjiang Jinggong Steel Building (Group) Co., Ltd. and Shanghai Morn
Electric Equipment Co., Ltd.
Lv Wei: he successively worked as the Assistant Professor, Lecturer, Vice Director of the Training
Department, Director of the North Europe Project & IMBA Project and Vice Professor of the Economic
Management Department of Management College of Fudan University, and Professor of Marketing
Department as well as Assistant to Dean of Management College; Professor and Tutor of a Ph.D. Student
of Business Administration Department of Antai Economics & Management College of Shanghai Jiao
Tong University, as well as Vice Dean of Antai Management College. Now he is the Vice Dean of Antai
Economics & Management College of Shanghai Jiao Tong University, Professor and Tutor of a Ph.D.
Student of Business Administration Department.
Zhang Qing: she successively worked as the Secretary of Factory Office of the Refinery of Xinjiang
Communications Department, Clerk of the Economic & Information Research Institue of the Economic &
Information Commission of Xinjiang Uyghur Autonomous Region, Director of Party Office of Shanghai
Zhabei District Civil Defense Division, Vice Secretary of Party Working Committee, Chairman of the
Labor Union and Secretary of the Discipline Inspection Working Committee for Zhabei District
Government Authority. Now she is the Vice Secretary of Party Committee, Chairman of the Labor Union,
Secretary of Discipline Inspection Commission and Integrated Secretary of Party Committee of Shanghai
Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd., and the Supervisor of Shanghai Shibei Hi-Tech Co., Ltd.
Li Weiyong: He hassuccessively held the posts of DeputyDivision Chief of Finance Department of Coal
Science Research Institute, Shanghai Branch, Financial Manager of Shanghai New Huang Pu Real Estate
Co., Ltd., Deputy GM of Financing Department of Shanghai Jingwen Investment Co., Ltd. and Deputy
GM of Fiancial Department and Deputy GM of Investment Management Department of Shanghai Shibei
Hi-tech Co., Ltd. Now, he acts as Supervisor and officer of the Audit Room.
Xu Xiangdong: he successively worked as the Technician, Workshop Director and Branch Factory
Manager of Shanghai Cotton Factory II of Shanghai Shenda Group Co., Ltd.; Director of the Foreign
Trade Department of Shanghai Shenda Co., Ltd.; Director of the HR Department of Shanghai Shenda
Group Co., Ltd.; Manager of the HR Department of Shanghai Translation Publishing House of Shanghai
Century Publishing Group; Manager of the HR Department of Shanghai Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd..
Now he is the Manager of the HR Department of Shanghai Kaichuang Enterprise Development Co., Ltd.,
and the Staff Supervisor of Shanghai Shibei Hi-Tech Co., Ltd..
Huang Zhiyang: he successively worked as the Marketing Director of Beijing Syswin Group, Assistant to
GM and Vice GM of Shanghai Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd., and now he is the Director and GM of
Shanghai Shibei Hi-Tech Co., Ltd.( resigned in reporting period).
Liu Qinyu: she successively worked as the Merchants Manager of Beijing Office, Director of Shenzhen
Office and Vice GM of Shanghai Shibei Science & Technology Ventures Co., Ltd.; Director of Merchants
Centre and Merchants Chief of Shanghai Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd.; and Merchants Chief of
Shanghai Kaichuang Enterprise Development Co., Ltd. Now she is the Vice GM of Shanghai Shibei
Hi-Tech Co., Ltd.
Dai Yongbin: he successively worked as the Manager of the Planning and Finance Department of
Shanghai Zhongya Hotel, the Audit Manager of Shanghai Fulandelin Certified Public Accounts Co., Ltd.,
Assistant to Chief Accountant and Vice Manager of Shanghai Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd., and now
he is the CFO and Secretary to the Board of Shanghai Shibei Hi-Tech Co., Ltd.
Hushen: he successively worked as Director Assistant of Investment Department of Shanghai Lai En Da
Investment Co., Ltd., Researcher of Research Office, Key Client Manager, and Deputy Manager of Asset
Management, Director Assistant of Investment Service Center in Shanghai Shibei Hi-tech Group, deputy
GM of Shanghai Electric Industrial Park Management Co., Ltd. and Shanghai Chuangyue Investment Co.,
Ltd.etc. Now, he acts as Secretary of the Board in Shibei Hi-tech Co., Ltd.
57
2014 Annual Report
Equity incentives to authorize to directors, supervisors and senior managers during the reporting period
□ Applicable √ Inapplicable
II. Particulars about post-holding of current directors, supervisors and senior management staffs
and those left the office during the reporting period
(I) Post-holding in shareholders’ units
√Applicable □ Inapplicable
Name of the
person
Ending date
holding any Beginning date
Name of the shareholder‘s unit Position in the shareholder‘s unit of office
post in any of office term
term
shareholder‘s
unit
Ding Shanghai Shibei Hi-Tech Chairman of the Board and
1 Mar. 1999
Mingnian (Group) Co., Ltd. Secretary of the Party Committee
Shanghai Shibei Hi-Tech President and Member of the
Zhou Qun 1 Jul. 2007
(Group) Co., Ltd. Party Committee
Vice Secretary of the Party
Shanghai Shibei Hi-Tech Committee and Chairman of the
Zhang Qing 1 Apr. 2006
(Group) Co., Ltd. Labor Union and Discipline
Inspection Commission
Zhang Shanghai Shibei Hi-Tech Vice President and Chief
1 Dec. 2006
Yuxiang (Group) Co., Ltd. Accountant
(II) Post-holding in other units
√Applicable □ Inapplicable
Name of
the person
Position in other Beginning date Ending date of
holding Name of other unit
unit of office term office term
any post in
other units
Shanghai Shibei Hi-Tech Group President 12 Aug. 2010
Zhou Qun
(Nantong) Co., Ltd
Shanghai Shibei Hi-Tech Group President
Zhou Qun
(Hongkong) Co., Ltd
Shanghai University Science Director
Zhou Qun &Technology Park Development
Co., Ltd.
Shanghai Data Harbor Investment President
Zhou Qun
Co., Ltd.
Shanghai Qiantong Investment Director
Zhou Qun
&Development Co., Ltd.
MCC Shanghai Xiangteng Director
Zhou Qun
Investment Co., Ltd.
Zhang Chi Shanghai Shibei Productive Executive
Enterprise Service Development Director
Co., Ltd.
Zhang Shanghai Shibei Hi-Tech Group Director
Yuxiang (Nantong) Co., Ltd
Zhang Shanghai Data Harbor Investment Director
Yuxiang Co., Ltd.
Zhang Shanghai Shibei Technology President 23 Nov. 2011
Yuxiang Venture Capital Co., Ltd.
Zhang Shanghai Zhabei Shibei Hi-tech President 27 Sep. 2012
Yuxiang Microfinance Co., Ltd.
Zhang Shanghai Wantong Century Vice President 23 Sep. 2014
Yuxiang Internet Information Technology
58
2014 Annual Report
Co., Ltd.
Zhang Shanghai Qiantong Investment Supervisor
Yuxiang &Development Co., Ltd.
Zhang Shanghai Zhongtie Shibei President 1 Jul. 2014
Yuxiang Investment Development Co.,
Ltd.
Xu Jun Shanghai Allbright Law Offices Senior Partner
Zhonghua Certified Public
Sun Yong Chief Accountant
Accountants
Vice Dean,
Antai Economics & Management Professor of
Lv Wei College of Shanghai Jiao Tong Department of
University Business
Administration
Huang Shanghai Zhabei Shibei Hi-tech Director 30 Nov. 2014
Zhiyang Microfinance Co., Ltd.
Huang Shanghai Zhongtie Shibei Director 30 Nov. 2014
Zhiyang Investment Development Co.,
Ltd.
LiuQinyu Shanghai Zhabei Greenland Director
Enterprise Development Co., Ltd.
III. Remuneration for directors, supervisors and senior management staffs
Decision-making procedure of The remuneration of directors and supervisors was proposed by the Board
the remuneration of directors, of Directors and decided by the Shareholders‘ General Meeting, while the
supervisors and senior remuneration of the senior management staffs was decided by the Board
management staffs of Directors.
The remuneration of directors and supervisor was decided by the
Basis on the remuneration of
Shareholders‘ General Meeting, while the remuneration of senior
directors, supervisors and
management staffs was distributed by the positions and performance in
senior management staffs
accordance with relevant system of the Company.
The Chairman of the Board Ding Mingnian, Vice Chairman of the Board
Zhou Qun, Director Zhang Yuxiang and Supervisor Zhang Qing drew
remuneration from the controlling shareholder Shibei Group; Directors,
Particular about actual payment Zhang Chi, Supervisor of Li Weiyong, Supervisor of Xu Xiangdong,
to directors, supervisors and Director of Huang Zhiyang (resigned) drew remuneration from the
senior management staffs Company according to their management positions respectively. During
the reporting period, the total remuneration payable for the directors,
supervisors and senior management staffs drawing remuneration from the
Company was of RMB 2.0575 million (before tax)
Total actual remuneration of At the end of the reporting period, all the senior management staffs gained
the directors, supervisors and a total amount of actual remuneration as RMB 2.0575 million (before
senior management staffs at the tax), of which the independent directors gained a total amount of actual
period-end remuneration as RMB 363,300 (before tax).
IV. Particulars about changes in the directors, supervisors and senior management staffs of the
Company
Name Position Type of change Reason for change
Zhang Chi Director, GM Elected Elected, engagement
Huang Zhiyang Director, GM Left the office Job transferred
Li Weiyong Supervisor Engagement Elected
Dai Yongbin Board Secretary Left the office Job changed
Hu Shen Board Secretary Engagement Engagement
59
2014 Annual Report
V. Particulars about the core technical team or key technicians of the Company
During the reporting period, there is no change in the core technical team or key technicians of the
Company.
60
2014 Annual Report
VI. Particulars about staffs of the Company and main subsidiaries
(I) About employees
Amount of the incumbent employees of the 92
Company
Amount of the incumbent employees of the main 38
subsidiaries
Total amount of the incumbent employees 130
Number of retirees whose retirement pension shall 0
be borne by the Company and the main subsidiaries
Professional structure
Category Number
Production personnel 0
Sales personnel 43
Technical personnel 43
Financial personnel 12
Administrative personnel 32
Total 130
Education level
Category Number
Master degree and above 8
Bachelor degree 70
Technical secondary school and below 52
Total 130
(III) Training plan
Training mission: with the human oriented concept, enhance the integrated quality and position
competency of all the employees, increase the employees‘ understanding and recognition of the enterprise
culture, and improve the executive power and teamwork awareness.
Main training projects in 2014:
1. Training for new employees: it mainly including knowing the corporate culture, various regulations and
responsibilities, etc.
2. Training for management staffs: know various regulations and operating rules of the Company,
reinforce the construction of the Board of Director and Supervisory Committee as well as the corporate
governance of the Company, rich the necessary knowledge of the management positions of the Company,
so as to enhance the integrated quality and business ability of the management personnel of the Company.
3. Training for professional technicians: it‘s a specific training scheme with the professional (practicing)
qualification assess as the main training goal, integrated with the general skills as the training content and
with specific positions and departments as the training targets, which is combined with the employees‘
career development to improve the employees‘ knowledge and skills.
(IV) Chart of the professional structure
61
2014 Annual Report
Sales personnel
Technical personnel
Financial personnel
Administrative personnel
(V) Chart of education level
Master degree and
above
Bachelor degree
Technical secondary school and below
(VI) Particulars about labor outsourcing
Total labor hours of labor outsourcing 0
Total remuneration paid for labor outsourcing 0
Section VIII. Corporate Governance
I. Particulars about the corporate governance and registration management for information
insiders
During the reporting period, the Company continued to perfect its corporate governance structure and
conducted standardized operation in strict accordance with the Company Law of PRC, Securities Law of
PRC, the Governance Rules of Listed Companies and other national laws and rules.
Establish sound internal management and control system, further strengthen the information disclosure,
actively carry out investor relations management, standardize operations and improve the level of
corporate governance. General Meeting of Shareholders is the very top of the power body of the
Company; the Board of Directors is the Company's daily decision-making body, which consists of
Strategy Committee, Remuneration and Appraisal Committee, the Nomination Committee, Auditing
Committee four special committees. Board of directors is responsible to the shareholders meeting, to
review the important matters on the Company's business activities and make decisions, or submitted to the
shareholders‘ meeting.The Board of Supervisors is the supervisory body of the Company, supervised the
62
2014 Annual Report
management and the directors‘ behavior and financial of the Company. The Company General Manager
appointed by the board of directors, under the leadership of the Board of Directors, fully responsible for
the Company's daily operation and management activities.
The Board of Directors of the Company has established "the Insider Information Source Registration
Management System", in the reporting period, the Company in accordance with the regulations of the
provisions of the system, made registration and record relevant insider information related personnel
disclosed in the regular report of the Company.
63
2014 Annual Report
II. Particulars about shareholders’ general meetings
Disclosure
Disclosure
index for the
Convening date of the
Session Name of proposal Resolution website
date resolutions
publishing the
resolutions
The First 21 Mar. Proposal on Industry Carrier Construction All the 22 Mar.
Special 2014 Projects Investment of No. 87, 334 Street of proposals www.sse.com.cn 2014
Shareholders‘ Zhabei District.; Proposal on the Election of are
General the 7th session of the Board of Supervisors approved
Meeting for at the
2014 session
25 Jun. The Annual Report of 2013; Annual Work All the 25 Jun.
2014 Report of the Board of Directors in 2013; proposals www.sse.com.cn 2014
Annual Work Report of the Supervisory are
Committee in 2013; Summary Work Report approved
of Independent Directors of the Company in at the
2013; Annual Financial Statement Report in session
2013 and Annual Financial Budget Report
2013 Annual for 2014; Annual Profit Distribution Pre-plan
Shareholders‘ for 2013; Proposal on Applying the 2014
General Annual Financial Audit and Internal Control
Meeting Audit Institutions; Proposal on Estimated
Daily Related Transaction in 2014. Proposal
on the Wholly Owner Company Applying
Syndicated Loan and The Company
Providing Guarantee and Related Transaction
the Company Providing Counter-Guaranty.
Proposal on the election of Mr. Zhangchi as
the Company‘s Director.
The Second 15 Dec. Proposal on the Company in Line with the All the www.sse.com.cn 16 Dec.
Special 2014 Purchase of Assets through Issuing Shares proposals 2014
Shareholders‘ and Raising Matching Funds; Proposal on are
General the Company Issued Shares to Buy Assets approved
Meeting for and Raised Matching Funds Solutions. at the
2014 Proposal on the 4th Regulation of the session
Provisions of Several Issues of the
Specification of the Material Assets
Reorganization of Listed Companies.
Proposal on the Significant Assets
Reorganization Form Related Transactions;
Proposal on the Effective Conditions
, ; Proposal on
the Effective Conditions ; Proposal on <
Report (draft) and Abstract of Shanghai
Shibei Issuing Share to Buy Assets and
Raising Matching Capital and Related
Transaction; Proposal on the Independence
of the Evaluation Organ, the Rationality of
the Evaluation Assumptions, The Correlation
of Evaluation Methods and Evaluation
Purpose, and the Fairness of the Evaluated
Price; Proposal on Audit Report of
Approving the Material Assets
Reorganization, the Profit Forecast Audit
Report, Pro-Forma Earnings Forecast
Auditing Report and Evaluation Report;
Proposal on Shareholders Dividend Return
Plan of Shanghai Shibei Hi-Tech Co., Ltd.
（2015-2017）; Proposal on Applying the
General Meeting of Shareholders to Approve
Shanghai Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd
64
2014 Annual Report
Away from through Offer to Increase the
Shares; Proposal on Applying the Company
Shareholders' General Committee Authorized
the Board of Directors of the Company for
Related Matters of the Purchase of Assets
through Issuing Shares and Raising
Matching Funds and Associated Business.
Proposal on Revising the Company's Articles
Of Association > and Rules of Three
Committees. Proposal on Cumulative Voting
System Implementation Details of the
Company; Proposal on Raise Money
Management System of the Company;
Proposal on the Prevention of the Material
Assets Reorganization Dilution Immediate
Returns.
Notes:
On 13 Jun. 2014, the Company received Letter of A Temporary Proposal to the 2013 General
Shareholders Meetings of the Controlling Shareholders Shibei Group. Shibei Group Proposed that
―Taking Wholly Owned Subsidiary Company Apply for Syndicated Loans and the Company Controlling
Shareholder Providing Guarantees for Loans and the Company Providing Counter Guarantee and Related
Transactions‖ and ―Proposal on the Election of Mr. Zhang as the Company‘s Directors as Temporary
Proposal submitted to 2013 General Shareholders‘‘ Meeting on 25 Jun. 2014, for details, refer to
Announcement on the 2013 Annual General Meeting Of Shareholders Increasing the Temporary Proposal
disclosed on 17 Jun. 2014.
65
2014 Annual Report
III. Particulars about duty performance of the directors
(I) Particulars about the directors attending the Board of Directors and the Shareholders’ General
Meeting
Particulars
about
attending the
Particulars about attending the Board of Directors
Shareholders‘
General
Independent Meeting
Name of director director or Failing to
not present in
Due Presence Presence by Entrusted person for
Absence Presence
presence in person telecommunication presence two
(times) (times)
(times) (times) (times) (times) consecutive
sessions or
not
Ding No 17 17 5 0 0 0 3
Mingnian
Zhouqun No 17 17 6 0 0 0 3
Zhangchi No 11 11 4 0 0 0 2
Huangzhiyang No 5 5 1 0 0 0 1
Zhang No 17 17 5 0 0 0 3
Yuxiang
Xu Jun Yes 17 17 6 0 0 0 0
Sunyong Yes 17 17 5 0 0 0 0
Lvwei Yes 17 17 7 0 0 0 0
Board sessions held during the year (times) 17
Of which: on-site sessions (times) 8
Sessions held by telecommunication (times) 5
Session held by combining the ways of on-site and 4
telecommunication (times)
(II) Particulars about independent directors propose objection on relevant events
The independent directors didn‘t propose objection on relevant proposals of the Board of Directors or
other none proposals of the Board of Directors during the reporting period.
(III) Other
The independent directors didn‘t propose objection on relevant proposals of the Board of Directors during
the reporting period.
IV. The significant opinion and advices proposed by the special committees under the Board of
Directors for performing duties during the reporting period
During the reporting period, the special committees under the Board of Directors of the Company
performed their duties respectively with the careful, responsible, diligent and honest attitude according
their own work rules, such as the Strategy Committee of the Board of Directors proposed many
constructive opinion and advices on the advance of strategic plan and construction of industrial carrier
projects of the Company; the Audit Committee under the Board conducted the full communication with
the Company and the annual accountants and fully displayed the function of audit supervision when the
Company engaged the audit firm, prepared the periodical reports and conducted related-party transactions;
while the Remuneration Committee under the Board conducted effective supervision on the annual
performance of the directors and senior management staffs of the Company; the Nomination Committee
under the board examined the senior executive candidates and provided suggestions.The special
committees under the Board of Directors played an active role in perfecting the Company‘s corporate
governance structure and promoting its development.
66
2014 Annual Report
V. Explanation on the Supervisory Committee finding the Company exist risks
During the reporting period, the Supervisory Committee had no objection on the supervised events.
VI. Explanation of the Company on Failing to Ensure the Independency and Maintain
Self-operation ability with the controlling shareholder in aspects of business, personnel, assets,
organization and financing
The Company‘s controlling shareholder is Shanghai Shibei Hi-Tech (Group) Co., Ltd., which exist no
cross-situation with the Company in respects of business and production & operation; during the reporting
period, Shibei Group didn‘t surpass the Shareholders‘ General Meeting to directly or indirectly intervene
the Company‘s decision-making and operating activities; the Company separates from the controlling
shareholder in respects of personnel, assets and financing, and independent from the controlling
shareholder in respects of institution and business, and it has independent and complete business and
self-operating ability, while the Board of Directors, the Supervisory Committee and the internal
institutions can operate independently.
The company's business management, operations and financial accounting are independent, and independently take
management responsibility and the risk, the Company major decisions can formed in accordance with the requirements for
legal procedures and rules.
VII. Establishment and execution of the appraisal and incentive mechanisms for senior
management staffs
The Company established the selection and appraisal mechanism for senior management staffs, and the
engagement of senior management staffs was conducted in strict accordance with relevant laws, rules, the
Articles of Association of the Company and the Rules for the Special Committees under the Board,
meanwhile, it established and perfected the Remuneration Appraisal & Incentive Restraint System by
promulgating the Management System on Remuneration of Senior Management Staffs, so as to make the
engagement, appraisal and incentive of the senior management staffs to be standardized, procedural and
institutionalized.
The Company conducted the appraisal on senior management staffs and distributed the annual
performance remuneration according the completion situation of the annual work goal and operating plan
as well as the position duties.
During the reporting period, the Company didn‘t implement any equity incentive plan.
67
2014 Annual Report
Section IX. Internal Control
I. Statement on responsibilities of internal control and the construction of the internal control
system
1. Statement of the Board of Directors on the responsibilities of internal control
The Company‘s Board of Directors has the ultimate responsibility for the establishment, perfection and
effective implementation of the internal control system and the Supervisory Committee will supervise its
establishment and implementation of internal control system; while the management level is responsible
for organizing and leading the routine operation of the internal control of the Company.
The Company‘s goal of internal control is to ensure the implementation of national laws, rules and the
internal rules of the Company, reasonably ensure the timeliness, authenticity and completeness of the
business record, financial information and other management information, increase the effectiveness of
the risks management system and further promote the overall implementation and full realization of the
development strategy and operating goals of the Company. And it can only provide reasonable guarantee
for realizing the above goals due to the internal control has its inherent limitation.
2. Particulars about the perfection of internal control system related with the financial report
The Company established independent accounting department, and set up reasonable positions, duties and
authorities in respect of financial management and accounting, and equipped relevant accountants to
ensure the smooth conduction of financial work. The personnel of the accounting department has clear
labor division, all the position had mutual restraint function with each other, and the approval, executing
and recording functions are separated from each other.
In accordance with the requirements of Enterprise Accounting Standards and other laws and rules, the
Company promulgated the accounting system and financial management rules suitable for the Company,
and established the unified business standards with the subsidiaries in respect of organization form of
financial department, accounting business standards, accounting business handling procedures, funds
authorized management system, funds internal control system, preparation of accounting report,
information disclosure and the internal audit. The Company‘s financial management was in line with
relevant regulations, which made the system to be effectively executed at the same time of conducting
strict control on relevant financial links.
3. Particulars about the construction of internal control system
In order to further enhance the risks prevention ability of Shanghai Shibei Hi-Tech Co., Ltd. and overall
implement the Basic Rules for Enterprise Internal Control issued by the five ministries, the Company
continues to revise and perfect the internal control system, to make it conform to the actual operation. In
2014, the Company revised the Company's Articles of Association, Rules of Procedure of Board of
Directors, the Rules of Procedure of the Shareholders' General Meeting, the Rules of Procedure of the
Board of Supervisors, the Insider Information Source Management System "such five rules and
regulations, meanwhile, newly formulated the "Secrecy System", "Raise Funds Management System",
"Implementing Rules for the Cumulative Voting System, the Dividend Return Plan (2015-2017)," such
four rules and regulations besides, the Company, according to the adjustment of the department setup,
revised the related functional department job responsibilities and scope of authority of"No.309 - Real
Estate Sales and Leasing" in the System of Internal Control and the "16.1 Sales Management" and "17.1
Leasing System" of "Internal Control Manual". At this point, the Company has preliminarily established a
relatively perfect risk management and internal control system throughout all aspects of Company
management activities and each link, which further enhanced the overall level of the standardly
management of enterprises.
4. Internal Control of Supervision and Inspection
68
2014 Annual Report
This year, the Company audit room conducted internal control audit for engineering department, project
planning, asset management, investment promotion center and other departments the audit results
conform to the requirements of the control, there were no significant or important defects.
The Company according to the Internal Control Examination Evaluation System examines the internal
control and implementation. Identify the problems existing in individual risk internal control point,
compiled a list of risk and put forward the corresponding improvement scheme, and urge the relevant
departments for rectification.
The Company according to the basic norm, evaluation guidelines and other relevant laws and regulations
evaluates the design of internal control and the effectiveness of the operation as of 31 Dec. 2014. During
the reporting period, the Company set up internal control for the business and matters into the evaluation
scope, and effectively implement. There is no great or significant deficiency.
In conclusion, the Company established a relatively complete rational risk management and internal
control system, which can better control the risk. There is no violation of Basic Norms of Internal Control
issued by Five Ministries and its supporting guidelines prescribed. The effective implementation of
internal control system provides effective guarantee for the Company's normal operation. In 2015 the
Company according to the change of the external management environment, the requirement of relevant
department and new regulation in policy, continuously perfect the internal control system.
For details, please refer to the internal control self assessment report of 2014 disclosed on the web of
Shanghai Stock Exchange on 27 Mar. 2015.
Whether disclosed the internal control self assessment report: Yes
II. Information about the relevant internal control audit report
See the Internal Control Audit Report disclosed on www.sse.com.cn on 29 Mar. 2014
The Company hired BDO China Shu Lun Pan Certified Public Accountants LLP to audit the internal
control implement of 2014 annual financial report, and issued Internal Control Audit Report with standard
unqualified opinion, for details; refer to Internal Control Audit Report disclosed on the web of Shanghai
Stock Exchange on 27 Mar. 2015.
Whether disclose the Internal Control Audit Report: Yes
III. Explanation on rules of accountability for significant mistakes in annual report information
disclosure and relevant execution
On 28 Mar. 2013, the Companys 8th meeting of 7th session of board of director had review and approved
the Annual Report Disclosure Major Mistake Responsibility System, and it was disclosed on
www.sse.com.cn on 30 Mar. for details see the Announcement on Resolutions of the 8th meeting of 7th
session of board of director, disclosed on 29 Mar. and the Annual Report Disclosure Major Mistake
Responsibility System disclosed on www.sse.com.cn on 30 Mar. During the reporting period, there is no
significant information error in the annual report.
69
2014 Annual Report
Section X. Financial Report
Audit report
XKSBZ[2015]No. 111269
All shareholders of Shanghai Shibei Hi-tech Co., Ltd.:
We have audited financial statements attached of Shanghai Shibei Hi-tech Co., Ltd.:. (hereinafter referred
to as the " Shibei Hi-tech" in), including on Dec. 31, 2014, the consolidated and the Company's balance
sheet, the 2014 consolidated and the Company profit statement, the cash flow statement, and statement of
changes in owners' equity, and notes to financial statements.
I. The management responsibility of financial statements
Preparation and fair presentation of financial statements is the responsibility of the Shibei High-tech
management. This responsibility includes: (1) the preparation of financial statements in accordance with
the provisions of Accounting Standards For Business Enterprises, and make them realize fair reflection;(2)
Design, implement and maintain the necessary internal control, ensure the financial statements without
material misstatement due to fraud or error..
II. The responsibility of the certified public accountants
Our responsibility was on the basis of carrying out audit, publishing financial statements auditing
opinions. We carried out the work in accordance with the provisions of Chinese certified public
accountants auditing standards. Chinese certified public accountants auditing standards require us to
comply with the Chinese CPA professional code of ethics plan and perform the audit to reasonably ensure
that whether there was no material misstatement in the financial statements.
Audit work involved the implementation of audit procedures and obtained about the amounts of the
financial statements and audit evidence disclosed. Audit procedures selection depended on the judgment
of the certified public accountants, including the evaluation to the risk of material misstatement due to
fraud or error assessment in financial statements.
When conducting risk evaluation, certified public accountants considered relevant internal control
associated with the preparation and fair presentation of financial statements, to design appropriate audit
procedures. Audit work also included the evaluation of the appropriateness of accounting policies used
and the reasonableness of accounting estimates made, as well as evaluating the overall presentation of the
financial statements which prepared by the management.
70
2014 Annual Report
We believe that the audit evidence we obtain was sufficient and appropriate, provides the basis for
expressing audit opinions.
III. The audit opinion
We believe that the financial statements of Shibei High-Tech in all major was in accordance with the
provisions of the Accounting Standards for Business Enterprises, fair reflected consolidated and the
Company's financial status and 2014 consolidated and the Company‘s operating results and cash flows on
Dec. 31, 2014 merger and the 2014.
BDO China Shu Lun Pan Certified Public Accountants LLP CAP：Di Xiaomin
CAP：Yao Xiangfei
Shanghai China 27 Mar. 2015
71
2014 Annual Report
II. Financial statements
Monetary unit of notes to financial statements: RMB Yuan
1. Consolidated balance sheet
Prepared by shanghai Shibei Hi-Tech Co.,Ltd.
31 Dec. 2014
Unit: RMB Yuan
Item Notes 31 Dec. 2014 31 Dec. 2013
Current Assets:
Monetary funds （I） 218,008,865.21 100,914,038.86
Settlement reserves
Intra-group lendings
Financial assets measured at fair
value of which changes are recorded
in current profits and losses
Derivative financial assets
Notes receivable
Accounts receivable （II） 27,113,949.98 131,447,702.62
Accounts paid in advance （III） 153,600.00
Premiums receivable
Reinsurance premiums receivable
Receivable reinsurance contract
reserves
Interest receivable
Dividend receivable （IV） 22,805.20
Other accounts receivable （V） 399,233,479.00 26,075,564.24
Financial assets purchased under
agreements to resell
Inventories （VI） 1,282,512,079.81 898,330,939.21
Assets held for sale
Non-current assets due within 1 year
Other current assets
Total current assets 1,927,044,779.20 1,156,768,244.93
Non-current assets:
Loans by mandate and advances
granted
Available-for-sale financial assets （VII） 110,557,824.03 54,462,600.00
Held-to-maturity investments
Long-term accounts receivable
Long-term equity investment （VIII） 613,117,085.06 508,728,526.42
Investing real estate （IX） 469,002,977.23 394,029,495.83
Fixed assets （X） 157,394,876.66 47,710,743.54
Construction in progress （XI） 11,808,623.77 746,509.38
Engineering materials
Disposal of fixed assets
Production biological assets
Oil-gas assets
Intangible assets （XII） 173,860.97
R&D expense
Goodwill
72
2014 Annual Report
Long-term deferred expenses
Deferred income tax assets （XIII） 3,795,033.27 1,073,524.26
Other non-current assets
Total of non-current assets 1,365,850,280.99 1,006,751,399.43
Total assets 3,292,895,060.19 2,163,519,644.36
Current liabilities:
Short-term borrowings （XV） 500,000,000.00 100,000,000.00
Borrowings from Central Bank
Customer bank deposits and due to
banks and other financial institutions
Intra-group borrowings
Financial liabilities measured at fair
value of which changes are recorded
in current profits and losses
Derivative financial liabilities
Notes payable
Accounts payable （XVI） 200,192,526.10 101,422,969.23
Accounts received in advance （XVII） 1,004,068.62 35,359,694.83
Financial assets sold for
repurchase
Handling charges and
commissions payable
Payroll payable （XVIII） 4,396,613.17 2,650,432.93
Tax payable （XIX） 5,542,866.10 62,315,671.31
Interest payable （XX） 2,500,628.76 765,805.48
Dividend payable
Other accounts payable （XXI） 406,148,979.73 255,366,218.24
Reinsurance premiums payable
Insurance contract reserves
Payables for acting trading of
securities
Payables for acting underwriting
of securities
Liabilities held for sale
Non-current liabilities due within 1 （XXII） 17,500,000.00 5,500,000.00
year
Other current liabilities
Total current liabilities 1,137,285,682.48 563,380,792.02
Non-current liabilities:
Long-term borrowings （XXIII） 807,343,007.46 285,602,296.67
Bonds payable
Of which: preferred shares
Perpetual bonds
Long-term payables
Long-term payroll payables
Specific payables
Estimated liabilities
Deferred income （XXIV） 11,288,075.98 12,638,075.94
Deferred income tax liabilities
Other non-current liabilities
Total non-current liabilities 818,631,083.44 298,240,372.61
Total liabilities 1,955,916,765.92 861,621,164.63
73
2014 Annual Report
Owners‘ equity:
Share capital （XXV） 566,449,190.00 566,449,190.00
Other equity instruments
Of which: preferred shares
Perpetual bonds
Capital reserves （XXVI） 272,798,177.10 272,798,177.10
Less: Treasury stock
Other comprehensive income
Specific reserves
Surplus reserves （XXVII） 23,617,196.76 23,140,408.10
Provisions for general risks
Retained profits （XXVIII） 425,207,833.16 428,553,235.29
Total equity attributable to owners of 1,288,072,397.02 1,290,941,010.49
the Company
Minority interests 48,905,897.25 10,957,469.24
Total owners‘ equity 1,336,978,294.27 1,301,898,479.73
Total liabilities and owners‘ equity 3,292,895,060.19 2,163,519,644.36
Legal representative of the Company: Ding Mingnian, Person-in-charge of the accounting work: Dai
Yongbin, Chief of the accounting division: Zhang Songyan
Balance sheet of the Company
31 Dec. 2014
Prepared by shanghai Shibei Hi-Tech Co.,Ltd.
Unit: RMB Yuan
Currency: RMB
Item Notes 31 Dec. 2014 31 Dec. 2013
Current Assets:
Monetary funds 7,110,731.06 7,345,310.79
Financial assets measured at fair value of
which changes are recorded in current
profits and losses
Derivative financial assets
Notes receivable
Accounts receivable （I） 16,899,488.08 3,324,327.83
Accounts paid in advance
Interest receivable
Dividend receivable 22,805.20
Other accounts receivable （II） 417,158,246.32
Inventories
Assets held for sale
Non-current assets due within 1 year
Other current assets
Total current assets 441,191,270.66 10,669,638.62
Non-current assets:
Available-for-sale financial assets 105,497,824.03 49,402,600.00
Held-to-maturity investments
Long-term accounts receivable
Long-term equity investment （III） 1,192,542,318.64 1,021,306,726.30
Investing real estate 858,974.67 1,015,303.59
Fixed assets 111,559.15 87,484.58
Construction in progress
Engineering materials
74
2014 Annual Report
Disposal of fixed assets
Production biological assets
Oil-gas assets
Intangible assets 79,000.00
R&D expense
Goodwill
Long-term deferred expenses
Deferred income tax assets 1,355,135.01 915,881.21
Other non-current assets
Total of non-current assets 1,300,444,811.50 1,072,727,995.68
Total assets 1,741,636,082.16 1,083,397,634.30
Current liabilities:
Short-term borrowings 360,000,000.00
Financial liabilities measured at fair
value of which changes are recorded in
current profits and losses
Derivative financial liabilities
Notes payable
Accounts payable
Accounts received in advance 201,014.35 34,917,600.27
Payroll payable 4,172,140.02 2,415,124.84
Tax payable -321,057.49 -10,492,621.93
Interest payable 660,000.00
Dividend payable
Other accounts payable 465,491,922.31 132,333,429.87
Liabilities held for sale
Non-current liabilities due within 1 year
Other current liabilities
Total current liabilities 830,204,019.19 159,173,533.05
Non-current liabilities:
Long-term borrowings
Bonds payable
Of which: preferred shares
Perpetual bonds
Long-term payables
Long-term payroll payables
Specific payables
Estimated liabilities
Deferred income
Deferred income tax liabilities
Other non-current liabilities
Total non-current liabilities
Total liabilities 830,204,019.19 159,173,533.05
Owners‘ equity:
Share capital 566,449,190.00 566,449,190.00
Other equity instruments
Of which: preferred shares
Perpetual bonds
Capital reserves 238,372,548.62 238,372,548.62
Less: Treasury stock
Other comprehensive income
Specific reserves
Surplus reserves 17,205,992.61 16,729,203.95
75
2014 Annual Report
Retained profits 89,404,331.74 102,673,158.68
Total owners‘ equity 911,432,062.97 924,224,101.25
Total liabilities and owners‘ equity 1,741,636,082.16 1,083,397,634.30
Legal representative of the Company: Ding Mingnian, Person-in-charge of the accounting work: Dai
Yongbin, Chief of the accounting division: Zhang Songyan
Consolidated income statement
Jan to Dec. 2014
Unit: RMB Yuan
Currency: RMB
Item Notes 31 Dec. 2014 31 Dec. 2013
I. Total operating revenues 123,242,093.56 426,218,178.74
Including: Sales income （XXIX） 123,242,093.56 426,218,178.74
Interest income
Premium income
Handling charge and commission
income
II. Total operating costs 125,723,087.66 260,571,094.63
Including: Cost of sales （XXIX） 57,246,401.06 180,505,229.98
Interest expenses
Handling charge and commission
expenses
Surrenders
Net claims paid
Net amount withdrawn for the
insurance contract reserve
Expenditure on policy dividends
Reinsurance premium
Taxes and associate charges （XXX） 13,735,237.85 37,489,461.78
Selling and distribution expenses （XXXI） 2,514,158.50 207,749.25
Administrative expenses （XXXII） 33,728,150.22 34,129,311.07
Financial expenses （XXXIII） 18,494,640.03 8,528,073.70
Asset impairment loss （XXXIV） 4,500.00 -288,731.15
Add: Gain/(loss) from change in fair
value (―-‖ means loss)
Gain/(loss) from investment (―-‖ （XXXV） 15,016,262.77 59,815,065.67
means loss)
Including: share of profits in 13,803,457.57 59,795,370.27
associates and joint ventures
Foreign exchange gains (―-‖ means
loss)
III. Business profit (―-‖ means loss) 12,535,268.67 225,462,149.78
Add: non-operating income （XXXVI） 1,813,310.46 1,316,350.68
Including: Gains on disposal of 39,410.50
non-current assets
Less: non-operating expense （XXXVII） 710.17 84.00
Including: Losses on disposal of 81.02 84.00
non-current assets
IV. Total profit (―-‖ means loss) 14,347,868.96 226,778,416.46
76
2014 Annual Report
Less: Income tax expense 1,779,529.53 55,444,543.25
V. Net profit (―-‖ means loss) （XXXVIII） 12,568,339.43 171,333,873.21
Net profit attributable to owners of 14,691,311.42 171,824,495.15
the Company
Minority shareholders‘ income -2,122,971.99 -490,621.94
VI. After-tax net amount of other
comprehensive incomes
After-tax net amount of other
comprehensive incomes attributable to
owners of the Company
(I) Other comprehensive incomes
that will not be reclassified into gains and
losses
1. Changes in net liabilities or
assets with a defined benefit plan upon
re-measurement
2. Enjoyable shares in other
comprehensive incomes in investees that
cannot be reclassified into gains and
losses under the equity method
(II) Other comprehensive incomes
that will be reclassified into gains and
losses
1. Enjoyable shares in other
comprehensive incomes in investees that
will be reclassified into gains and losses
under the equity method
2. Gains and losses on fair value
changes of available-for-sale financial
assets
3. Gains and losses on
reclassifying held-to-maturity investments
into available-for-sale financial assets
4. Effective hedging gains and
losses on cash flows
5. Foreign-currency financial
statement translation difference
6. Other
After-tax net amount of other
comprehensive incomes attributable to
minority shareholders
VII. Total comprehensive incomes 12,568,339.43 171,333,873.21
Attributable to owners of the 14,691,311.42 171,824,495.15
Company
Attributable to minority shareholders -2,122,971.99 -490,621.94
VIII. Earnings per share
(I) Basic earnings per share （XXXIX） 0.03 0.30
(II) Diluted earnings per share （XXXIX） 0.03 0.30
Legal representative of the Company: Ding Mingnian, Person-in-charge of the accounting work: Dai
Yongbin, Chief of the accounting division: Zhang Songyan
Income statement of the Company
Jan to Dec. 2014
77
2014 Annual Report
Unit: RMB Yuan
Currency: RMB
Item Notes 31 Dec. 2014 31 Dec. 2013
I. Total sales （IV） 38,037,739.90 56,333,205.91
Less: cost of sales （IV） 3,683,776.59 3,380,234.07
Business taxes and surcharges 2,272,866.00 3,392,607.75
Distribution expenses
Administrative expenses 20,457,653.77 19,764,848.71
Financial costs 3,764,263.88 -475,874.32
Impairment loss 30,000.00
Add: gain/(loss) from change in fair value
(―-‖ means loss)
Gain/(loss) from investment (―-‖ means （V） -507,302.46 -131,276.36
loss)
Including: income form investment on -1,550,107.66 -150,971.76
associates and joint ventures
II. Business profit (―-‖ means loss) 7,351,877.20 30,110,113.34
Add: non-operating income 2,045.64
Including: Gains on disposal of
non-current assets
Less: non-operating expense
Including: Losses on disposal of
non-current assets
III. Total profit (―-‖ means loss) 7,351,877.20 30,112,158.98
Less: Income tax expense 2,583,990.59 20,902,091.06
IV. Net profit (―-‖ means loss) 4,767,886.61 9,210,067.92
V. After-tax net amount of other
comprehensive incomes
(I) Other comprehensive incomes that will
not be reclassified into gains and losses
1. Changes in net liabilities or assets with
a defined benefit plan upon re-measurement
2. Enjoyable shares in other
comprehensive incomes in investees that
cannot be reclassified into gains and losses
under the equity method
(II) Other comprehensive incomes that will
be reclassified into gains and losses
1. Enjoyable shares in other
comprehensive incomes in investees that will
be reclassified into gains and losses under the
equity method
2. Gains and losses on fair value changes
of available-for-sale financial assets
3. Gains and losses on reclassifying
held-to-maturity investments into
available-for-sale financial assets
4. Effective hedging gains and losses on
cash flows
5. Foreign-currency financial statement
translation difference
6. Other
VI. Total comprehensive incomes 4,767,886.61 9,210,067.92
VII. Earnings per share
78
2014 Annual Report
(I) Basic earnings per share
(II) Diluted earnings per share
Legal representative of the Company: Ding Mingnian, Person-in-charge of the accounting work: Dai
Yongbin, Chief of the accounting division: Zhang Songyan
Consolidated cash flow statement
Jan to Dec. 2014
Unit: RMB Yuan
Currency: RMB
Item Notes 31 Dec. 2014 31 Dec. 2013
I. Cash flows from operating activities:
Cash received from sale of 220,635,595.37 432,978,523.92
commodities and rendering of service
Net increase of deposits from
customers and dues from banks
Net increase of loans from the central
bank
Net increase of funds borrowed from
other financial institutions
Cash received from premium of
original insurance contracts
Net cash received from reinsurance
business
Net increase of deposits of policy
holders and investment fund
Net increase of disposal of financial
assets measured at fair value of which
changes are recorded into current gains
and losses
Cash received from interest, handling
charges and commissions
Net increase of intra-group
borrowings
Net increase of funds in repurchase
business
Tax refunds received 8,746,812.32
Other cash received relating to （XXXVIII） 200,020,284.36 630,198,069.06
operating activities
Subtotal of cash inflows from operating 429,402,692.05 1,063,176,592.98
activities
Cash paid for goods and services 454,303,448.17 654,743,389.96
Net increase of customer lendings and
advances
Net increase of funds deposited in the
central bank and amount due from
banks
Cash for paying claims of the original
insurance contracts
Cash for paying interest, handling
charges and commissions
Cash for paying policy dividends
Cash paid to and for employees 22,484,867.81 19,266,673.92
79
2014 Annual Report
Various taxes paid 95,681,157.24 124,090,241.50
Other cash payment relating to （XXXVIII） 439,901,346.60 533,519,959.54
operating activities
Subtotal of cash outflows from 1,012,370,819.82 1,331,620,264.92
operating activities
Net cash flows from operating activities （XXXIX） -582,968,127.77 -268,443,671.94
II. Cash flows from investing activities:
Cash received from withdrawal of
investments
Cash received from return on 61,190,000.00 80,019,695.40
investments
Net cash received from disposal of fixed 50,600.00
assets, intangible assets and other
long-term assets
Net cash received from disposal of
subsidiaries or other business units
Other cash received relating to
investing activities
Subtotal of cash inflows from investing 61,240,600.00 80,019,695.40
activities
Cash paid to acquire fixed assets, 37,346,464.37 30,618,643.13
intangible assets and other long-term
assets
Cash paid for investment 233,179,224.03 203,936,000.00
Net increase of pledged loans
Net cash paid to acquire subsidiaries
and other business units
Other cash payments relating to
investing activities
Subtotal of cash outflows from investing 270,525,688.40 234,554,643.13
activities
Net cash flows from investing activities -209,285,088.40 -154,534,947.73
III. Cash Flows from Financing
Activities:
Cash received from capital contributions 40,071,400.00 2,500,000.00
Including: Cash received from minority 40,071,400.00 2,500,000.00
shareholder investments by subsidiaries
Cash received from borrowings 1,140,000,000.00 358,998,624.56
Cash received from issuance of
bonds
Other cash received relating to
financing activities
Subtotal of cash inflows from financing 1,180,071,400.00 361,498,624.56
activities
Repayment of borrowings 205,500,000.00 147,000,000.00
Cash paid for interest expenses and 65,193,239.82 28,933,192.39
distribution of dividends or profit
Including: dividends or profit paid by
subsidiaries to minority shareholders
Other cash payments relating to 6,000,000.00
financing activities
Sub-total of cash outflows from 270,693,239.82 181,933,192.39
financing activities
80
2014 Annual Report
Net cash flows from financing activities 909,378,160.18 179,565,432.17
IV. Effect of foreign exchange rate -30,117.66 50,672.38
changes on cash and cash equivalents
V. Net increase in cash and cash （XXXVIII） 117,094,826.35 -243,362,515.12
equivalents
Add: Opening balance of cash and cash （XXXVIII） 100,914,038.86 344,276,553.98
equivalents
VI. Closing balance of cash and cash （XXXVIII） 218,008,865.21 100,914,038.86
equivalents
Legal representative of the Company: Ding Mingnian, Person-in-charge of the accounting work: Dai
Yongbin, Chief of the accounting division: Zhang Songyan
Cash flow statement of the Company
Jan to Dec. 2014
Unit: RMB Yuan
Currency: RMB
Item Notes 31 Dec. 2014 31 Dec. 2013
I. Cash flows from operating activities:
Cash received from sale of 14,639,342.72 87,926,478.35
commodities and rendering of service
Tax refunds received 8,746,812.32
Other cash received relating to 612,879,588.11 692,312,453.72
operating activities
Subtotal of cash inflows from operating 636,265,743.15 780,238,932.07
activities
Cash paid for goods and services
Cash paid to and for employees 17,136,514.18 13,607,799.29
Various taxes paid 3,573,384.87 35,086,200.34
Other cash payment relating to 720,890,531.79 518,351,595.58
operating activities
Subtotal of cash outflows from operating 741,600,430.84 567,045,595.21
activities
Net cash flows from operating activities (IV) -105,334,687.69 213,193,336.86
II. Cash flows from investing activities:
Cash received from retraction of
investments
Cash received from return on 1,020,000.00 19,695.40
investments
Net cash received from disposal of fixed
assets, intangible assets and other
long-term assets
Net cash received from disposal of
subsidiaries or other business units
Other cash received relating to
investing activities
Subtotal of cash inflows from investing 1,020,000.00 19,695.40
activities
Cash paid to acquire fixed assets, 125,293.70 47,658.00
intangible assets and other long-term
assets
Cash paid for investment 234,952,924.03 249,888,000.00
Net cash paid to acquire subsidiaries
and other business units
81
2014 Annual Report
Other cash payments relating to
investing activities
Subtotal of cash outflows from investing 235,078,217.73 249,935,658.00
activities
Net cash flows from investing activities -234,058,217.73 -249,915,962.60
III. Cash Flows from Financing
Activities:
Cash received from capital contributions
Cash received from borrowings 360,000,000.00
Other cash received relating to
financing activities
Subtotal of cash inflows from financing 360,000,000.00
activities
Repayment of borrowings
Cash paid for interest expenses and 20,811,556.65 15,586,071.62
distribution of dividends or profit
Other cash payments relating to
financing activities
Sub-total of cash outflows from 20,811,556.65 15,586,071.62
financing activities
Net cash flows from financing activities 339,188,443.35 -15,586,071.62
IV. Effect of foreign exchange rate -30,117.66 50,672.38
changes on cash and cash equivalents
V. Net increase in cash and cash -234,579.73 -52,258,024.98
equivalents
Add: Opening balance of cash and cash 7,345,310.79 59,603,335.77
equivalents
VI. Closing balance of cash and cash 7,110,731.06 7,345,310.79
equivalents
Legal representative of the Company: Ding Mingnian, Person-in-charge of the accounting work: Dai
Yongbin, Chief of the accounting division: Zhang Songyan
82
2014 Annual Report
Consolidated statement of changes in owners’ equity
Jan to Dec. 2014
Unit: RMB Yuan
Currency: RMB
2014
Equity attributable to owners of the Company
Item Capital Less: treasury
Other equity instruments Less: Other General reserve stock
Capital Specific Surplus Retained
Share capital Preferred Perpetual treasury comprehensive risk
Other reserve reserve reserve profit
shares bonds stock incomes reserve
I. Balance at 566,449,190.00 272,798,177.10 23,140,408.10 428,553,235.29 10,957,469.24 1,301,898,479.73
the end of the
previous year
Add: change of
accounting
policy
Correction of
errors in
previous
periods
Business
mergers under
the same
control
Other
II. Balance at 566,449,190.00 272,798,177.10 23,140,408.10 428,553,235.29 10,957,469.24 1,301,898,479.73
the beginning
of the year
III. Increase/ 476,788.66 -3,345,402.13 37,948,428.01 35,079,814.54
decrease in the
period (―-‖
means
decrease)
83
2014 Annual Report
(I) Total 14,691,311.42 -2,122,971.99 12,568,339.43
comprehensive
incomes
(II) Capital 40,071,400.00 40,071,400.00
increased and
reduced by
owners
1. 40,071,400.00 40,071,400.00
Common
shares
increased by
shareholders
2. Capital
increased by
holders of
other equity
instruments
3.
Amounts of
share-based
payments
recognized in
owners‘ equity
4. Other
(III) Profit 476,788.66 -18,036,713.55 -17,559,924.89
distribution
1. 476,788.66 -476,788.66
Appropriations
to surplus
reserves
2.
Appropriations
to general risk
provisions
3. -17,559,924.89 -17,559,924.89
Appropriations
84
2014 Annual Report
to owners (or
shareholders)
4. Other
(IV) Internal
carry-forward
of owners‘
equity
1. New
increase of
capital (or
share capital)
from capital
public reserves
2. New
increase of
capital (or
share capital)
from surplus
reserves
3. Surplus
reserves for
making up
losses
4. Other
(V) Specific
reserve
1.
Withdrawn for
the period
2. Used in
the period
(VI) Other
IV. Closing 566,449,190.00 272,798,177.10 23,617,196.76 425,207,833.16 48,905,897.25 1,336,978,294.27
balance
Unit: RMB Yuan
Currency: RMB
85
2014 Annual Report
2013
Equity attributable to owners of the Company
Item Capital Less: tre
Other equity instruments Less: Other General
Capital Specific Surplus Retained reserve stoc
Share capital Preferred Perpetual treasury comprehensive risk
Other reserve reserve reserve profit
shares bonds stock incomes reserve
I. Balance at 566,449,190.00 272,798,177.10 22,219,401.31 273,510,324.25 8,948,091.18 1,143,925,
the end of the
previous year
Add: change of
accounting
policy
Correction of
errors in
previous
periods
Business
mergers under
the same
control
Other
II. Balance at 566,449,190.00 272,798,177.10 22,219,401.31 273,510,324.25 8,948,091.18 1,143,925,
the beginning
of the year
III. Increase/ 921,006.79 155,042,911.04 2,009,378.06 157,973,
decrease in the
period (―-‖
means
decrease)
(I) Total 171,824,495.15 -490,621.94 171,333,
comprehensive
incomes
(II) Capital 2,500,000.00 2,500,
86
2014 Annual Report
increased and
reduced by
owners
1. 2,500,000.00 2,500,
Common
shares
increased by
shareholders
2. Capital
increased by
holders of
other equity
instruments
3.
Amounts of
share-based
payments
recognized in
owners‘ equity
4. Other
(III) Profit 921,006.79 -16,781,584.11 -15,860,
distribution
1. 921,006.79 -921,006.79
Appropriations
to surplus
reserves
2.
Appropriations
to general risk
provisions
3. -15,860,577.32 -15,860,
Appropriations
to owners (or
shareholders)
4. Other
(IV) Internal
87
2014 Annual Report
carry-forward
of owners‘
equity
1. New
increase of
capital (or
share capital)
from capital
public reserves
2. New
increase of
capital (or
share capital)
from surplus
reserves
3. Surplus
reserves for
making up
losses
4. Other
(V) Specific
reserve
1.
Withdrawn for
the period
2. Used in
the period
(VI) Other
IV. Closing 566,449,190.00 272,798,177.10 23,140,408.10 428,553,235.29 10,957,469.24 1,301,898,
balance
Legal representative of the Company: Ding Mingnian, Person-in-charge of the accounting work: Dai Yongbin, Chief of the accounting division: Zhang Songyan
Statement of changes in owners’ equity of the Company
Jan to Dec. 2014
88
2014 Annual Report
Unit: RMB Yuan
Currency: RMB
2014
Other equity instruments Less: Other General Total
Item Capital Specific Surplus Retained
Share capital Preferred Perpetual treasury comprehensive risk owners‘
Other reserve reserve reserve profit
shares bonds stock incomes reserve equity
I. Balance at 566,449,190.00 238,372,548.62 16,729,203.95 102,673,158.68 924,224,101.25
the end of the
previous year
Add: change
of accounting
policy
Correction of
errors in
previous
periods
Other
II. Balance at 566,449,190.00 238,372,548.62 16,729,203.95 102,673,158.68 924,224,101.25
the beginning
of the year
III. Increase/ 476,788.66 -13,268,826.94 -12,792,038.28
decrease in the
period (―-‖
means
decrease)
(I) Total 4,767,886.61 4,767,886.61
comprehensive
incomes
(II) Capital
increased and
reduced by
owners
1.
Common
shares
increased by
89
2014 Annual Report
shareholders
2. Capital
increased by
holders of
other equity
instruments
3.
Amounts of
share-based
payments
recognized in
owners‘ equity
4. Other
(III) Profit 476,788.66 -18,036,713.55 -17,559,924.89
distribution
1. 476,788.66 -476,788.66
Appropriations
to surplus
reserves
2. -17,559,924.89 -17,559,924.89
Appropriations
to owners (or
shareholders)
3. Other
(IV) Internal
carry-forward
of owners‘
equity
1. New
increase of
capital (or
share capital)
from capital
public reserves
2. New
increase of
90
2014 Annual Report
capital (or
share capital)
from surplus
reserves
3. Surplus
reserves for
making up
losses
4. Other
(V) Specific
reserve
1.
Withdrawn for
the period
2. Used
in the period
(VI) Other
IV. Closing 566,449,190.00 238,372,548.62 17,205,992.61 89,404,331.74 911,432,062.97
balance
2013
Other equity instruments Less: Other General Total
Item Capital Specific Surplus Retained
Share capital Preferred Perpetual treasury comprehensive risk owners‘
Other reserve reserve reserve profit
shares bonds stock incomes reserve equity
I. Balance at 566,449,190.00 238,372,548.62 15,808,197.16 110,244,674.87 930,874,610.65
the end of the
previous year
Add: change
of accounting
policy
Correction of
errors in
previous
periods
91
2014 Annual Report
Other
II. Balance at 566,449,190.00 238,372,548.62 15,808,197.16 110,244,674.87 930,874,610.65
the beginning
of the year
III. Increase/ 921,006.79 -7,571,516.19 -6,650,509.40
decrease in the
period (―-‖
means
decrease)
(I) Total 9,210,067.92 9,210,067.92
comprehensive
incomes
(II) Capital
increased and
reduced by
owners
1.
Common
shares
increased by
shareholders
2. Capital
increased by
holders of
other equity
instruments
3.
Amounts of
share-based
payments
recognized in
owners‘ equity
4. Other
(III) Profit 921,006.79 -16,781,584.11 -15,860,577.32
distribution
1. 921,006.79 -921,006.79
92
2014 Annual Report
Appropriations
to surplus
reserves
2. -15,860,577.32 -15,860,577.32
Appropriations
to owners (or
shareholders)
3. Other
(IV) Internal
carry-forward
of owners‘
equity
1. New
increase of
capital (or
share capital)
from capital
public reserves
2. New
increase of
capital (or
share capital)
from surplus
reserves
3. Surplus
reserves for
making up
losses
4. Other
(V) Specific
reserve
1.
Withdrawn for
the period
2. Used
in the period
93
2014 Annual Report
(VI) Other
IV. Closing 566,449,190.00 238,372,548.62 16,729,203.95 102,673,158.68 924,224,101.25
balance
Legal representative of the Company: Ding Mingnian, Person-in-charge of the accounting work: Dai Yongbin, Chief of the accounting division: Zhang Songyan
94
2014 Annual Report
Section XI. Documents Available for Reference
The Financial statements with signatures and seals of the legal representative,
Documents Available for
accounting principal, principal of the accounting organ.
Reference
Originals of auditor‘s report with the seal of the CPAs firm and the seal and
Documents Available for
signature of certified public accountants.
Reference
All the company‘s documents and announcement originals that were publicly
Documents Available for disclosed during the reporting period on the newspapers nominated by
Reference CSRC.
Chairman of the Board: Ding Mingnian
Date when the Board of Directors approved submission of this report: 25 Mar. 2015
95
