长航凤凰股份有限公司2010年第一季度季度报告全文
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长航凤凰股份有限公司2010年第一季度季度报告全文
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存
在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负
个别及连带责任。
1.2 公司第一季度财务报告未经会计师事务所审计。
1.3 公司负责人刘锡汉、主管会计工作负责人刘志伟及会计机构负责人(会计主管人
员)马祖新声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
单位：元
本报告期末 上年度期末 增减变动（％）
总资产（元） 7,080,675,813.70 6,332,329,816.50 11.82%
归属于上市公司股东的所有者权益（元） 983,854,723.46 1,031,781,941.96 -4.65%
股本（股） 674,722,303.00 674,722,303.00 0.00%
归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） 1.4582 1.5292 -4.64%
本报告期 上年同期 增减变动（％）
营业总收入（元） 543,953,144.52 448,266,790.34 21.35%
归属于上市公司股东的净利润（元） -47,912,401.46 -32,506,930.68 -47.39%
经营活动产生的现金流量净额（元） -86,349,892.26 -10,051,774.92 -759.05%
每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） -0.1280 -0.0149 -759.06%
基本每股收益（元/股） -0.071 -0.0482 -47.30%
稀释每股收益（元/股） -0.071 -0.0482 -47.30%
加权平均净资产收益率（%） -4.75% -2.25% -2.50%
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） -4.91% -3.97% -0.94%
非经常性损益项目 年初至报告期期末金额
委托他人投资或管理资产的损益 1,583,888.39
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -1,718.58
合计 1,582,169.81
对重要非经常性损益项目的说明
本报告期无重要的非经常性损益说明事项
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2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
报告期末股东总数（户） 106,785
前十名无限售条件流通股股东持股情况
股东名称（全称） 期末持有无限售条件流通股的数量 种类
中国长江航运（集团）总公司 184,006,837 人民币普通股
中国建设银行-长盛同庆可分离交易股票型证
券投资基金
5,999,925 人民币普通股
刘兴明 5,168,974 人民币普通股
周滨 3,558,700 人民币普通股
李貌 3,069,822 人民币普通股
中国银行－友邦华泰盛世中国股票型开放式
证券投资基金
3,049,388 人民币普通股
刘立军 2,405,626 人民币普通股
中国工商银行－广发中证500指数证券投资基
金(LOF)
1,897,969 人民币普通股
朱永翠 1,533,000 人民币普通股
王玮 1,476,995 人民币普通股
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
1、报告期资产构成变化及其原因
单位：人民币万元
资产项目 期末数 期初数 同比增减%
货币资金 84,604.35 60,361.01 40.16%
应收票据 36,907.34 26,885.78 37.27%
应收账款 17,441.68 16,140.44 8.06%
其他应收款 19,730.03 15,897.17 24.11%
预付账款 42,542.31 42,735.02 -0.45%
存货 9,132.43 8,128.72 12.35%
流动资产 211,680.81 170,253.29 23.61%
长期股权投资 6,557.42 6,635.20 -1.17%
固定资产 298,900.91 269,402.72 10.95%
在建工程 190,337.62 185,176.09 2.79%
资产总计 708,067.58 633,232.98 11.82%
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变动原因分析：
（1）货币资金84,604.35万元，较年初增加24,243.34万元，增幅40.16%。主要是
一季度较年初净增加银行借款75,758万元。
（2）应收票据36,907.34万元，较年初增加10,021.57万元，增幅37.27%。主要是
受金融危机影响，客户支付票据较多。
2、报告期公司利润构成同比发生重大变动的说明
单位：人民币万元
主要财务数据 2010年1-3月 2009年1-3月 同比增减%
营业收入 54,395.31 44,826.68 21.35%
营业成本 59003.03 50203.71 17.53%
营业费用 1,000.61 860.49 16.28%
管理费用 1,338.94 1,389.26 -3.62%
财务费用 4,675.53 3,956.89 18.16%
公允价值变动收益 0 2,182.04 -100.00%
投资收益 -77.78 28.28 -375.04%
营业利润 -4,685.50 -3,166.70 -47.96%
营业外净收入 158.21 1,035.47 -84.72%
利润总额 -4,527.28 -2,131.24 -112.42%
净利润 -4,791.24 -3,250.69 -47.39%
变动原因分析：
（1）公允价值变动收益0万元，较上年同期减少2,182.04万元，减幅100.00%。主
要是本报告期公司没有从事股票投资业务。
（2）投资收益 -77.78万元，较上年同期减少106.06万元，减幅375.04%。主要是
本报告期公司投资单位重庆新港长龙物流有限责任公司亏损-78.72万元。
（3）营业外净收入158.21万元，较上年同减少877.26万元，减幅84.72%。主要是
一季度财政返还较上年同期有所减少。
3、公司经营活动、投资活动和筹资活动产生的现金流量的构成情况
单位：人民币万元
项 目 2010年1-3月 2009年1-3月 同比增减%
经营活动产生的现金流量净额 -8,634.99 -1,005.18 -759.05%
投资活动产生的现金流量净额 -36,641.74 -10,216.53 -258.65%
筹资活动产生的现金流量净额 69,528.05 32,358.92 114.87%
现金及现金等价物净增加额 24,243.34 21,137.35 14.69%
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变动原因分析：
说明：（1）经营活动产生的现金流量净额-8634.99万元，较上年同期减少7629.81
万元，减幅759.05%。主要是一季度运输收入回款质量下降，回收票据比例增加。
（2）投资活动产生的现金流量净额-36641.74万元，较上年同期减少26425.21万元，
减幅258.65%。主要是在建船舶建造款较上年同期增加26533万元。
（3）筹资活动产生的现金流量净额69,528.05万元，较上年同期增加37,169.13万元，
增幅114.87%，主要是银行贷款净增加。
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
□ 适用 √ 不适用
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
□ 适用 √ 不适用
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大
幅度变动的警示及原因说明
□ 适用 √ 不适用
3.5 其他需说明的重大事项
3.5.1 证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
3.5.2 报告期接待调研、沟通、采访等活动情况表
接待时间 接待地点 接待方式 接待对象 谈论的主要内容及提供的资料
2010年03月25日 武汉 实地调研 长江证券吴云英 公司经营及发展
2010年03月25日 武汉 实地调研
长江证券公司客户部筹备组
经理池诚 公司经营及发展
2010年03月25日 武汉 实地调研
新华资产管理股份有限公司
权益投资部研究员闫凌云 公司经营及发展
2010年03月25日 武汉 实地调研
工银瑞信基金管理有限公司
研究部张宇帆 公司经营及发展
2010年03月25日 武汉 实地调研
农银汇理基金管理有限公司
研究部分析师陈富权 公司经营及发展
2010年03月25日 武汉 实地调研
建信基金管理公司研究部陶
灿 公司经营及发展
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3.5.3 其他重大事项的说明
√ 适用 □ 不适用
（1）本报告期不存在存在向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担
保的情况；
（2）持股30%以上股东在报告期未提出或实施股份增持计划；
（3）报告期重大合同情况：
1） 武钢进口矿运输合同
该合同由本公司与武钢国际经济贸易总公司于2010年1月份签署，合同约定年运量为
进口矿海运750万吨，长江1100万吨。2010年1-3月份海运完成163万吨，为年进度87%；
江运完成258万吨，为年进度94%。
2） 宝钢矿石、煤炭运输合同
该合同由本公司与宝钢于2007年签订的三年期合同，本年度执行期为2009年4月1
日至2010年3月31日，合同约定海运矿石年运量为590-740万吨，长江灰石170万吨，煤
炭年运量75 万吨，2010年1-3月份海运矿石完成126万吨，按2007年合同检查，为年进
度75-94%；长江灰石27万吨，为年进度68%；煤炭完成19.8万吨，为年进度105.6%。
3） 马钢矿石运输合同
该合同由本公司与马钢国际经济贸易总公司于2009年4月1日签署，执行期至2010
年3月31日。合同运量海运186万吨，江段未明确约定运量，2010年1-3月份海运完成80
万吨，按2009年合同检查，为全年进度的127%，长江完成83.4万吨。
4） 沙钢矿石运输合同
该合同由本公司与江苏沙钢集团有限公司于2010年1月份签署，合同约定年运量1800
万吨，2010年1-3月份完成量283万吨，为年进度63%。
5） 海螺煤炭、水泥熟料运输合同
该合同由本公司与上海海螺物流有限公司于2010年3月签署，合同运量比照上年（2009
年1-12月份实际煤炭完成327万吨，熟料完成33.4万吨），2010年1-3月份煤炭完成73
万吨，熟料完成11万吨。
6） 重钢进口矿运输合同
该合同由本公司与重庆钢铁股份有限公司于2010年1月份签署，合同约定海运年运量
为200万吨，长江未明确约定运量，2010年1-3月份海运完成50万吨，为年进度100%；
长江完成40.5万吨。
7） 华润电力煤炭运输合同
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该合同由本公司与华润电力物流（天津）有限公司于2010年1月签署，合同运量比照
上年（2009年1-12月份实际完成180万吨），2010年1-3月份完成40.3万吨。
8） 上电煤炭运输合同
该合同由本公司与上海电力燃料有限公司于2010年1月签署，合同运量比照上年（2009
年1-12月份实际完成34万吨），2010年1-3 月份完成4.4万吨。
9） 华新煤炭、水泥运输合同
该合同由本公司与华新水泥股份有限公司于2009年1月签署，合同约定年运量约90
万吨，2010年1-3月份煤炭完成7.1万吨，水泥熟料完成9万吨。
10） 扬子石化煤炭运输合同
该合同由本公司与扬子石油化工股份有限公司于2010年元月签署，合同约定年运量约
40万吨，2010年1-3月份完成1.2万吨，为年进度12%。
3.6 衍生品投资情况
□ 适用 √ 不适用
3.6.1 报告期末衍生品投资的持仓情况
□ 适用 √ 不适用
§4 附录
4.1 资产负债表
编制单位：长航凤凰股份有限公司 2010年03月31日 单位：元
期末余额 年初余额
项目
合并 母公司 合并 母公司
流动资产：
货币资金 846,043,502.52 657,379,123.76 603,610,055.84 426,129,473.46
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据 369,073,410.84 325,983,410.84 268,857,756.69 266,280,756.69
应收账款 174,416,797.61 170,206,957.01 161,404,372.07 158,228,168.51
预付款项 425,423,064.59 42,105,046.66 427,350,232.87 48,162,703.58
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息 892,235.91 892,235.91 892,235.91 892,235.91
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应收股利
其他应收款 197,300,275.08 545,127,600.22 158,971,693.01 500,318,728.75
买入返售金融资产
存货 91,324,334.06 59,390,576.09 81,287,214.48 57,387,604.75
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 159,351.85
流动资产合计 2,104,473,620.61 1,801,084,950.49 1,702,532,912.72 1,457,399,671.65
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 65,574,214.28 846,089,016.54 66,352,039.74 846,866,842.00
投资性房地产
固定资产 2,989,009,071.48 2,030,100,028.90 2,694,027,152.81 1,730,802,377.26
在建工程 1,903,376,200.01 1,662,425,793.85 1,851,760,944.22 1,607,044,767.42
工程物资
固定资产清理 149,943.84 149,943.84
生产性生物资产
油气资产
无形资产 1,178,219.54 1,153,786.35 572,455.35 539,822.17
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产 277,306.01 277,306.01
其他非流动资产 16,637,237.93 16,637,237.93 16,807,005.65 16,807,005.65
非流动资产合计 4,976,202,193.09 4,556,555,807.41 4,629,796,903.78 4,202,060,814.50
资产总计 7,080,675,813.70 6,357,640,757.90 6,332,329,816.50 5,659,460,486.15
流动负债：
短期借款 1,570,000,000.00 1,390,000,000.00 1,121,800,000.00 940,000,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据 101,160,000.00 156,160,000.00 87,277,762.38 174,490,000.00
应付账款 258,819,318.99 255,223,789.54 236,703,535.06 196,329,132.06
预收款项 39,481,051.39 14,710,227.07 37,433,716.20 32,522,969.98
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 54,014,485.90 42,866,366.08 65,990,107.62 57,004,014.84
应交税费 -12,969,157.54 -5,494,373.40 -11,485,076.28 -2,129,277.63
应付利息
应付股利 909,942.02 909,942.02 909,942.02 909,942.02
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其他应付款 61,589,584.13 89,995,855.53 42,708,800.02 89,409,205.62
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债 590,000,000.00 540,000,000.00 590,000,000.00 540,000,000.00
其他流动负债 2,009,991.00 2,009,991.00
流动负债合计 2,665,015,215.89 2,486,381,797.84 2,171,338,787.02 2,028,535,986.89
非流动负债：
长期借款 2,581,501,300.00 2,366,501,300.00 2,272,121,100.00 2,057,121,100.00
应付债券
长期应付款 749,920,398.91 658,206,816.91 755,315,483.98 663,601,901.98
专项应付款
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债 2,039,008.00 2,039,008.00
非流动负债合计 3,331,421,698.91 3,024,708,116.91 3,029,475,591.98 2,722,762,009.98
负债合计 5,996,436,914.80 5,511,089,914.75 5,200,814,379.00 4,751,297,996.87
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 674,722,303.00 674,722,303.00 674,722,303.00 674,722,303.00
资本公积 300,255,360.62 299,622,960.76 300,255,360.62 299,622,960.76
减：库存股
专项储备
盈余公积 197,879,821.90 287,278,781.71 197,879,821.90 287,278,781.71
一般风险准备
未分配利润 -181,533,512.96 -415,073,202.32 -133,621,111.50 -353,461,556.19
外币报表折算差额 -7,469,249.10 -7,454,432.06
归属于母公司所有者权益合计 983,854,723.46 846,550,843.15 1,031,781,941.96 908,162,489.28
少数股东权益 100,384,175.44 99,733,495.54
所有者权益合计 1,084,238,898.90 846,550,843.15 1,131,515,437.50 908,162,489.28
负债和所有者权益总计 7,080,675,813.70 6,357,640,757.90 6,332,329,816.50 5,659,460,486.15
4.2 利润表
编制单位：长航凤凰股份有限公司 2010年1-3月 单位：元
本期金额 上期金额
项目
合并 母公司 合并 母公司
一、营业总收入 543,953,144.52 402,747,309.71 448,266,790.34 362,655,193.24
其中：营业收入 543,953,144.52 402,747,309.71 448,266,790.34 362,655,193.24
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 590,030,297.98 465,163,300.19 502,037,080.47 426,968,091.21
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其中：营业成本 503,738,414.50 392,572,825.21 424,607,858.83 361,968,649.16
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备
金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 16,141,010.27 12,368,896.60 15,362,826.99 12,322,355.47
销售费用 10,006,102.45 10,006,102.45 8,604,927.36 8,604,927.36
管理费用 13,389,439.31 8,602,145.91 13,892,599.01 9,866,521.28
财务费用 46,755,331.45 41,613,330.02 39,568,868.28 34,205,637.94
资产减值损失
加：公允价值变动收益
（损失以“-”号填列）
21,820,414.08
投资收益（损失以
“-”号填列）
-777,825.46 -777,825.46 282,843.17 225,285.17
其中：对联营企业
和合营企业的投资收益
-777,825.46 -777,825.46 225,285.17 225,285.17
汇兑收益（损失以“-”
号填列）
三、营业利润（亏损以“-”
号填列）
-46,854,978.92 -63,193,815.94 -31,667,032.88 -64,087,612.80
加：营业外收入 1,583,888.39 1,583,888.39 10,413,155.00 9,713,155.00
减：营业外支出 1,718.58 1,718.58 58,486.76 58,486.76
其中：非流动资产处置
损失
58,486.76 58,486.76
四、利润总额（亏损总额以
“-”号填列）
-45,272,809.11 -61,611,646.13 -21,312,364.64 -54,432,944.56
减：所得税费用 1,988,912.45 8,437,804.04
五、净利润（净亏损以“-”
号填列）
-47,261,721.56 -61,611,646.13 -29,750,168.68 -54,432,944.56
归属于母公司所有者
的净利润
-47,912,401.46 -61,611,646.13 -32,506,930.68 -54,432,944.56
少数股东损益 650,679.90 0.00 2,756,762.00
六、每股收益：
（一）基本每股收益 -0.071 -0.0482
（二）稀释每股收益 -0.071 -0.0482
七、其他综合收益 -14,817.04 12,801.88
八、综合收益总额 -47,276,538.60 -61,611,646.13 -29,737,366.80 -54,432,944.56
归属于母公司所有者
的综合收益总额
-47,927,218.50 -61,611,646.13 -32,494,128.80 -54,432,944.56
归属于少数股东的综
合收益总额
650,679.90 0.00 2,756,762.00
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4.3 现金流量表
编制单位：长航凤凰股份有限公司 2010年1-3月 单位：元
本期金额 上期金额
项目
合并 母公司 合并 母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的
现金
422,800,998.44 326,434,981.38 309,813,447.72 272,041,761.74
客户存款和同业存放款项
净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金
净增加额
收到原保险合同保费取得
的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加
额
处置交易性金融资产净增
加额
收取利息、手续费及佣金的
现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关
的现金
26,315,025.85 31,264,296.30 30,682,462.76 29,764,135.18
经营活动现金流入小计 449,116,024.29 357,699,277.68 340,495,910.48 301,805,896.92
购买商品、接受劳务支付的
现金
240,257,358.16 199,272,072.15 140,312,868.44 134,016,650.09
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项
净增加额
支付原保险合同赔付款项
的现金
支付利息、手续费及佣金的
现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支
付的现金
128,908,470.60 107,776,225.96 118,723,625.78 99,024,886.78
支付的各项税费 19,232,502.90 15,098,768.19 27,235,184.39 15,380,746.42
支付其他与经营活动有关
的现金
147,067,584.89 102,055,793.44 64,276,006.79 58,524,193.65
经营活动现金流出小计 535,465,916.55 424,202,859.74 350,547,685.40 306,946,476.94
经营活动产生的现金
流量净额
-86,349,892.26 -66,503,582.06 -10,051,774.92 -5,140,580.02
二、投资活动产生的现金流量：
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收回投资收到的现金 150,000.00
取得投资收益收到的现金 8,061,600.00 8,061,600.00 57,558.00
处置固定资产、无形资产和
其他长期资产收回的现金净额
7,076,500.00 7,076,500.00
处置子公司及其他营业单
位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关
的现金
投资活动现金流入小计 8,211,600.00 8,061,600.00 7,134,058.00 7,076,500.00
购建固定资产、无形资产和
其他长期资产支付的现金
374,628,976.87 372,332,060.64 109,299,358.55 50,296,087.15
投资支付的现金 41,041,800.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单
位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关
的现金
投资活动现金流出小计 374,628,976.87 413,373,860.64 109,299,358.55 50,296,087.15
投资活动产生的现金
流量净额
-366,417,376.87 -405,312,260.64 -102,165,300.55 -43,219,587.15
三、筹资活动产生的现金流
量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东
投资收到的现金
取得借款收到的现金 1,027,580,200.00 939,380,200.00 1,100,000,000.00 880,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关
的现金
筹资活动现金流入小计 1,027,580,200.00 939,380,200.00 1,100,000,000.00 880,000,000.00
偿还债务支付的现金 270,000,000.00 180,000,000.00 715,000,000.00 535,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息
支付的现金
60,968,447.64 54,983,470.45 61,410,785.11 55,775,602.61
其中：子公司支付给少数股
东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关
的现金
1,331,236.55 1,331,236.55
筹资活动现金流出小计 332,299,684.19 236,314,707.00 776,410,785.11 590,775,602.61
筹资活动产生的现金
流量净额
695,280,515.81 703,065,493.00 323,589,214.89 289,224,397.39
四、汇率变动对现金及现金等价
物的影响
-79,800.00 1,379.81
五、现金及现金等价物净增加额 242,433,446.68 231,249,650.30 211,373,519.23 240,864,230.22
加：期初现金及现金等价物
余额
603,610,055.84 426,129,473.46 640,177,886.00 427,938,800.18
六、期末现金及现金等价物余额 846,043,502.52 657,379,123.76 851,551,405.23 668,803,030.40
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4.4 审计报告
审计意见： 未经审计
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