江门甘蔗化工厂（集团）股份有限公司2007年一季度报告
1重要提示
1.1 本公司董事局、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2 董事刘汉德先生因出差在外未能出席本次会议，委托董事局主席周润先生代为行使表决权，独立董事李连华先生因事未能出席本次会议，委托独立董事刘志坚先生代为行使表决权。
1.3公司负责人周润先生、主管会计工作负责人雷忠先生及会计机构负责人冯景锋先生声明：保证2007年第一季度报告中财务报告的真实、完整。
1.4公司2007年第一季度财务会计报告未经审计。
2公司基本情况
2.1主要会计数据及财务指标 单位：（人民币）元
本报告期末比上年度期
本报告期末 上年度期末
末增减（％）
总资产 1,366,458,362.34 1,228,441,356.76 11.24
股东权益（不含少
0.49
数股东权益） 542,762,850.38 540,112,558.61
每股净资产 1.68 1.67 0.60
年初至报告期期末 比上年同期增减（％）
经营活动产生的
-277.87
现金流量净额 -78,892,904.67
每股经营活动产
生的现金流量净 -300.00
额 -0.24
年初至报告期 本报告期比上年同期增
报告期
期末 减（％）
净利润 2,650,291.77 2,650,291.77 -47.91
基本每股收益 0.01 0.01 -50.00
稀释每股收益 0.01 0.01 -50.00
净资产收益率 0.49 0.49 -0.45
扣除非经常性损
益后的净资产收
益率 -0.89 -0.89 0.61
非经常性损益项目 年初至报告期期末金额
以前年度已经计提的坏账准备转回 11,180,000.00
加：营业外收支净额 -18,368.00
减：扣除所得税的影响 3,683,338.56
合计 7,478,293.44
2.2报告期末股东总人数及前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表报告期末股东总数 60125
前十名无限售条件流通股股东持股情况
期末持有无限售条件流通股 种类（Ａ、B、
股东名称（全称）
股份数量 H股或其他）
大连华信信托投资股份有限公司 871,200 A股
张瑞卿 758,233 A股
万正芹 630,000 A股
赵黎华 570,442 A股
刘畅 567,670 A股
夏锡荣 537,661 A股
付兵 420,000 A股
杨虹 293,850 A股
廖燕珊 292,678 A股
陈椿 281,500 A股
3重要事项
3.1公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
□√适用 □不适用
存货比年初增加14172万元，增加78%，主要是本榨季白砂糖产量增加，季产年销，库存增加。
长期股权投资比期初增加2257万元，增加202%，主要是本期江门机械厂纳入合并报表范围，公司对其长期股权投资-2107万元被抵消所致。
营业总收入同比减少7560万元，减少30%，主要是白砂糖、酵母销量减少，价格下跌所致。
财务费用同比增加1367万元，主要是去年收到非经营性资金占用费1331万元。
资产减值损失同比减少1118万元，主要是本期部分收回以前年度采用个别认定法全额计提了坏账准备的中山市江诚工贸发展有限公司的其他应收款800万元和江门浮法玻璃厂的其他应收款318万元，同时转回已计提的坏账准备1118万元。
归属于母公司所有者的净利润同比减少244万元，减少48%，主要是子公司湛江甘化盈利水平下降。
基本每股收益同比减少0.01元，减少50%，主要是子公司湛江甘化盈利水平下降。
3.2重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
□√适用 □不适用
受糖产品榨季供求关系影响，国内糖价维持在较低水平，而公司糖产品受甘蔗原料升价影响，生产成本较高，对糖产品的销售带来较大影响，导致报告期内销售收入及实现利润同比下降，公司将密切关注产品市场变化，把握机遇，适时在较高价位销售食糖，以增强公司盈利能力。
3.3公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
□√适用 □不适用
本公司控股股东—江门市资产管理局在股权分置改革过程中做出了
特别承诺，具体情况如下：
股东名称 特别承诺 承诺履行情况
1、控股股东持有的本公司的股份将自获得上市流通权之
日起，12个月内不上市交易或者转让，其后24个月内不上市交
易。
2、在上述承诺期期满后，控股股东如果通过深圳证券交
江
易所挂牌交易出售股份，出售数量占上市公司股份总数的比例
门
市 在24个月内不超过百分之十。控股股东持有的本公司股份在上
资 述36个月的限售期满后24个月内，只有当股票二级市场的价格
按规定正常履行
产 高于3.00元/股时，方可挂牌交易出售所持股票。如果自非流
管
通股取得流通权之日起至出售股份期间有派息、送股、资本公
理
积金转增股本、配股等事项的，上述最低流通价格应相应进行
局
调整。
3、控股股东同时承诺：如果控股股东违反前述承诺的禁
售和限售条件而出售其所持有的本公司股票，控股股东将出售
股票的全部所得归上市公司所有。
3.4预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□√适用 □不适用
由于目前糖产品盈利水平下降；另外，公司为在2007年6月底前达到新的环保标准，要将原有环保设施升级改造，为保证环保工程的施工，有关生产设备需进行待机维修，导致主导产品产量减少，目前公司正加紧实施环保工程，计划在工程验收后立即恢复满负荷生产，以减少上半年减产的影响，但受上述因素影响，公司年初至下一报告期期末可能会发生亏损。
3.5本次季报资产负债表中的2007年期初股东权益与“新旧会计准则股东权益差异调节表”中的2007年期初股东权益存在差异的原因说明：
□ √适用 □不适用
因“新旧会计准则股东权益差异调节表”计算错误，本次季报资产负债表股东权益调减321,530.83元。
江门甘蔗化工厂（集团）股份有限公司
董 事 局
二OO七年四月二十五日
附录：
1、资产负债表
2、利润表
3、现金流量表
资产负债表
2007年3月31日 金额单位：人民币元
期末余额 年初余额
项目
合并 公司 合并 公司
流动资产：
货币资金 34,143,751.40 21,798,031.04 34,585,837.1714,066,702.82
结算备付金 - - - -
拆出资金 - - - -
交易性金融资产 202,576.91 202,576.91 202,576.91202,576.91
应收票据 1,322,723.98 616,083.98 3,843,396.13523,763.98
应收账款 41,323,097.19 47,447,949.65 59,960,201.7058,020,333.98
预付款项 68,123,920.29 62,399,811.16 60,573,467.6057,941,447.55
应收保费 - - - -
应收分保账款 - - - -
应收分保合同准备金 - - - -
应收利息 - - - -
其他应收款 22,213,828.96 76,045,489.77 24,004,464.3678,194,327.03
买入返售金融资产 - - - -
存货 323,458,735.39 181,321,743.56 181,742,460.88136,229,362.82
一年内到期的非流动资产 - - - -
其他流动资产 11,907,543.44 - 5,643,739.68-
流动资产合计 502,696,177.56 389,831,686.07 370,556,144.43 345,178,515.09
非流动资产： - - - -
发放贷款及垫款 - - - -
可供出售金融资产 - - - -
持有至到期投资 - - - -
长期应收款 - - - -
长期股权投资 33,716,788.37 129,150,914.56 11,146,577.78129,470,914.56
投资性房地产 - - - -
固定资产 498,182,094.52 398,341,621.67 511,112,574.90407,268,766.78
在建工程 25,420,196.32 12,232,063.21 20,416,055.109,463,315.30
工程物资 57,060.21 - 767,010.21-
固定资产清理 -6,624.56 -6,624.56 - -
生产性生物资产 - - - -
油气资产 - - - -
无形资产 218,733,339.02 121,747,460.95 221,098,099.11122,536,160.95
开发支出 - - - -
商誉 - - - -
长期待摊费用 642,838.83 - 258,831.75-
递延所得税资产 66,933,159.07 66,222,729.71 73,002,730.4869,856,229.71
其他非流动资产 20,083,333.00 20,083,333.00 20,083,333.0020,083,333.00
非流动资产合计 863,762,184.78 747,771,498.54 857,885,212.33 758,678,720.30
资产总计 1,366,458,362.34 1,137,603,184.61 1,228,441,356.76 1,103,857,235.39
资产负债表(续)
2007年3月31日 金额单位：人民币元
期末余额 年初余额
项目
合并 公司 合并 公司
流动负债：
短期借款 391,903,520.00 323,020,000.00 305,700,000.00305,700,000.00
向中央银行借款 - - - -
吸收存款及同业存放 - - - -
拆入资金 - - - -
交易性金融负债 - - - -
应付票据 - - - -
应付账款 84,964,037.12 83,102,592.13 60,045,749.1365,651,763.21
预收款项 53,179,330.34 15,517,131.95 61,097,926.0917,136,673.36
卖出回购金融资产款 - - - -
应付手续费及佣金 - - - -
应付职工薪酬 7,412,598.08 815,828.08 4,055,722.501,485,078.00
应交税费 -653,212.51 -1,464,813.72 -2,181,795.16-3,638,730.53
应付利息 - - - -
其他应付款 64,178,307.06 37,331,636.68 45,516,315.5437,887,152.96
应付分保账款 - - - -
保险合同准备金 - - - -
代理买卖证券款 - - - -
代理承销证券款 - - - -
一年内到期的非流动负债 74,737,000.00 74,737,000.00 80,737,000.0080,737,000.00
其他流动负债 18,966,684.56 460,068.32 1,200,000.001,200,000.00
流动负债合计 694,688,264.65 533,519,443.44 556,170,918.10 506,158,937.00
非流动负债： - - - -
长期借款 43,356,447.21 43,356,447.21 43,356,447.2143,356,447.21
应付债券 - - - -
长期应付款 - - - -
专项应付款 4,800,000.00 4,800,000.00 4,800,000.004,800,000.00
预计负债 14,460,000.00 14,460,000.00 14,460,000.0014,460,000.00
递延所得税负债 850.38 850.38 850.38850.38
其他非流动负债 8,245,119.14 8,245,119.14 8,245,119.148,245,119.14
非流动负债合计 70,862,416.73 70,862,416.73 70,862,416.73 70,862,416.73
负债合计 765,550,681.38 604,381,860.17 627,033,334.83 577,021,353.73
所有者权益(或股东权益)：- - - -
实收资本(或股本) 322,861,324.00 322,861,324.00 322,861,324.00322,861,324.00
资本公积 133,083,204.80 133,083,204.80 133,083,204.80133,083,204.80
减：库存股 - - - -
盈余公积 19,259,721.12 19,259,721.12 19,259,721.1219,259,721.12
一般风险准备 - - - -
未分配利润 67,558,600.46 58,017,074.52 64,908,308.6951,631,631.74
外币报表折算差额 - - - -
归属于母公司所有者权益合计 542,762,850.38 533,221,324.44 540,112,558.61 526,835,881.66
少数股东权益 58,144,830.58 - 61,295,463.32-
所有者权益合计 600,907,680.96 533,221,324.44 601,408,021.93 526,835,881.66
负债和所有者权益总计 1,366,458,362.34 1,137,603,184.61 1,228,441,356.76 1,103,857,235.39
利润表
2007年1-3月 金额单位：人民币元
本期金额 上年同期金额
项 目 合并 公司 合并 公司
一、营业总收入 175,851,452.0989,265,348.29251,456,305.23114,017,503.76
其中：营业收入 175,851,452.0989,265,348.29251,456,305.23114,017,503.76
利息收入 - - - -
已赚保费 - - - -
手续费及佣金收入 - - - -
二、营业总成本 172,018,076.3379,247,037.51241,014,633.57114,136,745.75
其中：营业成本 155,700,294.9570,030,512.89221,988,523.62104,665,081.58
利息支出 - - - -
手续费及佣金支出 - - - -
退保金 - - - -
赔付支出净额 - - - -
提取保险合同准备金净额 - - - -
保单红利支出 - - - -
分保费用 - - - -
营业税金及附加 447,770.17428,293.74990,984.32974,639.91
销售费用 2,634,497.741,282,638.784,463,793.17856,996.08
管理费用 16,512,184.0311,335,672.2419,337,009.8213,929,609.70
财务费用 7,903,329.447,349,919.86-5,765,677.36-6,289,581.52
资产减值损失 -11,180,000.00-11,180,000.00
加：公允价值变动收益（损失以"-敽盘盍校◇ - - - -
投资收益（损失以"-敽盘盍校◇ 19,000.0019,000.00-883,940.214,485,506.80
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 - - - -
汇兑收益（损失以"-敽盘盍校◇ - - - -
三、营业利润（亏损以"-敽盘盍校◇ 3,852,375.7610,037,310.789,557,731.454,366,264.81
加：营业外收入 11,632.0011,632.00721,840.00721,840.00
减：营业外支出 55,250.0030,000.0036,000.00
其中：非流动资产处置损失 - - - -
四、利润总额（亏损总额以"-敽盘盍校◇ 3,808,757.7610,018,942.7810,243,571.455,088,104.81
减：所得税费用 3,706,503.793,633,500.0068,914.71
五、净利润（净亏损以"-敽盘盍校◇ 102,253.976,385,442.7810,174,656.745,088,104.81
归属于母公司所有者的净利润 2,650,291.776,385,442.785,088,104.815,088,104.81
少数股东损益 -2,548,037.80- 5,086,551.93-
六、每股收益： - - - -
（一）基本每股收益 0.010.020.020.02
（二）稀释每股收益 0.010.020.020.02
现金流量表
2007年1-3月 金额单位：人民币元
本期金额 上年同期金额
项 目 合并 公司 合并 公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 219,916,445.58 100,355,451.40 287,735,025.68135,996,901.48
客户存款和同业存放款项净增加额 - - - -
向中央银行借款净增加额 - - - -
向其他金融机构拆入资金净增加额 - - - -
收到原保险合同保费取得的现金 - - - -
收到再保险业务现金净额 - - - -
保户储金及投资款净增加额 - - - -
处置交易性金融资产净增加额 - - - -
收到利息、手续费及佣金的现金 - - - -
拆入资金净增加额 - - - -
回购业务资金净增加额 - - - -
收到的税费返还 - - 200,000.00-
收到其他与经营活动有关的现金 45,938,825.75 34,034,886.27 55,047,209.3420,856,135.01
经营活动现金流入小计 265,855,271.33 134,390,337.67 342,982,235.02 156,853,036.49
购买商品、接受劳务支付的现金 248,495,403.27 88,884,338.41 274,316,455.06116,743,252.47
客户贷款及垫款净增加额 - - - -
存放中央银行和同业款项净增加额 - - - -
支付原保险合同赔付款项的现金 - - - -
支付利息、手续费及佣金的现金 - - - -
支付保单红利的现金 - - - -
支付给职工以及为职工支付的现金 29,084,219.72 18,304,542.29 30,040,474.6714,867,578.56
支付的各项税费 4,259,281.98 738,265.05 7,930,408.833,332,435.06
支付的其他与经营活动有关的现金 62,909,271.03 28,848,560.48 51,572,991.5316,497,237.42
经营活动现金流出小计 344,748,176.00 136,775,706.23 363,860,330.09 151,440,503.51
经营活动产生的现金流量净额 -78,892,904.67 -2,385,368.56 -20,878,095.07 5,412,532.98
现金流量表(续)
2007年1-3月 金额单位：人民币元
本期金额 上年同期金额
项 目 合并 公司 合并 公司
二、投资活动产生的现金流量： - - - -
收回投资收到的现金 8,320,000.00 8,320,000.00 14,000.0014,000.00
取得投资收益收到的现金 - - - -
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 36,600.00 36,600.00 27,012.0027,012.00
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 - - - -
收到的其他与投资活动有关的现金 5,000.00 5,000.00 - -
投资活动现金流入小计 8,361,600.00 8,361,600.00 41,012.00 41,012.00
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 4,480,412.84 2,347,221.53 13,395,038.0311,148,838.03
投资支付的现金 - - - -
质押贷款净增加额 - - - -
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 - - - -
支付的其他与投资活动有关的现金 - - - -
投资活动现金流出小计 4,480,412.84 2,347,221.53 13,395,038.03 11,148,838.03
投资活动产生的现金流量净额 3,881,187.16 6,014,378.47 -13,354,026.03 -11,107,826.03
三、筹资活动产生的现金流量： - - - -
吸收投资所收到的现金 1,499,186.76 - 11,020,000.00-
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 - - - -
取得借款收到的现金 112,883,520.00 44,000,000.00 8,100,000.008,100,000.00
发行债券收到的现金 - - - -
收到的其他与筹资活动有关的现金 - - 7,300,466.67-
筹资活动现金流入小计 114,382,706.76 44,000,000.00 26,420,466.67 8,100,000.00
偿还债务所支付的现金 32,680,000.00 32,680,000.00 21,858,000.0015,008,000.00
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 6,826,793.67 6,826,793.67 -6,581,932.91-6,581,932.91
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 - - - -
支付的其他与筹资活动有关的现金 390,888.02 390,888.02 256,645.21256,645.21
筹资活动现金流出小计 39,897,681.69 39,897,681.69 15,532,712.30 8,682,712.30
筹资活动产生的现金流量净额 74,485,025.07 4,102,318.31 10,887,754.37 -582,712.30
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 - - - -
五、现金及现金等价物净增加额 -526,692.44 7,731,328.22 -23,344,366.73 -6,278,005.35
加：年初现金及现金等价物余额 23,050,374.77 14,066,702.82 80,706,515.2146,974,615.62
六、年末现金及现金等价物余额 22,523,682.33 21,798,031.04 57,362,148.48 40,696,610.27