湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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湖南金德发展股份有限公司
2009 年半年度报告
2009 年8 月12 日湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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目 录
一、公司基本情况........................3
二、主要财务数据和指标.....................4
三、股本变动及主要股东持股情况.................5
四、董事、监事、高级管理人员情况................7
五、董事会报告.........................8
六、重要事项..........................11
七、财务报告..........................15
八、备查文件目录........................56湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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湖南金德发展股份有限公司
2009 年半年度报告
重要提示
1、本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
2、除下列董事外，其他董事出席了审议本次半年报的董事会会议。
未出席董事姓名 未出席会议原因 被委托人姓名
杨文清 因公外地出差 杜红云
3、公司半年度财务报告已经开元信德会计师事务所有限公司审计并被出具了标准无保留意见的审计
报告。
4、公司负责人杜红云、主管会计工作负责人单晓红及会计机构负责人(会计主管人员)单晓红声明：
保证半年度报告中财务报告的真实、完整。
一、公司基本情况
(一)公司法定中文名称：湖南金德发展股份有限公司
公司法定英文名称：HUNAN GINDE DEVELOPMENT CO.,LTD.
公司中文名称缩写：金德发展
公司英文名称缩写：GINDE
(二)公司法定代表人：杜红云
(三)公司董事会秘书：陈筱萍
联系地址：湖南省株洲市天元区株洲大道333 号湖南金德发展股份有限公司
联系电话：0731—22994401
传 真：0731—22990111
电子信箱： xpch@china.com
证券事务代表：黄向群
联系电话：0731—22998766
传 真：0731—22992929
电子信箱：an_xiue@sina.com
(四)公司注册地址：湖南省株洲市车站路1 号湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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邮 编：412008
公司办公地址：株洲市天元区株洲大道333 号金德工业园1 号楼3 楼
邮 编：412007
电子信箱：xpch@china.com
(五)公司选定的信息披露报纸名称：《证券时报》
证监会指定登载公司半年度报告的网站网址：http：//www.cninfo.com.cn
公司半年度报告备置地点：公司董事会秘书处
(六)公司股票上市交易所：深圳证券交易所
股票简称：金德发展
股票代码：000639
(七)其他有关资料：
公司首次注册登记日期、地点：
1987 年3 月18 日 湖南省株洲市车站路1 号
企业法人营业执照注册号：430000000046140
税务登记号码：430204184280878
公司聘请的会计师事务所：开元信德会计师事务所有限公司
办公地点：湖南省长沙市芙蓉中路二段198 号新世纪大厦19-20 层
二、主要财务数据和指标
(一)主要财务数据和指标
单位：（人民币）元
本报告期末 上年度期末
本报告期末比上年度
期末增减（％）
总资产 258,524,404.89 260,833,822.12 -0.89%
归属于上市公司股东的所有者权益 126,033,160.44 128,205,849.85 -1.69%
股本 72,864,935.00 72,864,935.00 0.00%
归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） 1.73 1.76 -1.70%
报告期（1－6 月） 上年同期
本报告期比上年同期
增减（％）
营业总收入 36,231,256.95 60,174,737.12 -39.79%
营业利润 -1,524,890.42 3,829,329.42 -139.82%
利润总额 -1,524,890.42 3,825,329.42 -139.86%
归属于上市公司股东的净利润 -2,172,689.41 1,578,620.75 -237.63%
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-2,172,689.41 1,578,620.75 -237.63%
基本每股收益（元/股） -0.03 0.02 -250.00%
稀释每股收益（元/股） -0.03 0.02 -250.00%
净资产收益率（%） -1.72% 1.23% 下降2.95 个百分点
经营活动产生的现金流量净额 6,700,067.38 -6,338,857.76
每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） 0.09 -0.09
(二)利润表附表(净资产收益率及每股收益指标如下)湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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净资产收益率（％） 每股收益（元）
报告期利润 全面摊薄 加权平均 基本每股收益 稀释每股收益
本年 上年本年 上年本年 上年 本年 上年
归属于公司普通股股东的净利润 -1.72 1.22 -1.72 1.23 -0.03 0.02 -0.03 0.02
扣除非经常性损益后归属于公司普通股股
东的净利润
-1.72 1.22 -1.72 1.23 -0.03 0.02 -0.03 0.02
三、股本变动及主要股东持股情况
（一）公司股份变动情况表（截止2009年6月30日）
单位：股
本次变动前 本次变动增减（+，-） 本次变动后
数量 比例 发行新股送股
公积金
转股
其他小计 数量 比例
一、有限售条件股份 18,758,145 25.74% 18,758,145 25.74%
1、国家持股
2、国有法人持股
3、其他内资持股 18,755,610 25.74% 18,755,610 25.74%
其中：境内非国有法人持股 18,755,610 25.74% 18,755,610 25.74%
境内自然人持股
4、外资持股
其中：境外法人持股
境外自然人持股
5、高管股份 2,535 0.00% 2,535 0.00%
二、无限售条件股份 54,106,790 74.26% 54,106,790 74.26%
1、人民币普通股 54,106,790 74.26% 54,106,790 74.26%
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数 72,864,935 100.00% 72,864,935 100.00%
注：本报告期内公司股份总数及股本结构未发生变化。
（二）股东情况介绍
1、截止报告期末股东总数：6,646 名。
2、截止2009年6月30公司前十名股东、前十名无限售条件股东持股情况表
股东总数 6,646
前10 名股东持股情况
股东名称 股东性质 持股比例 持股总数
持有有限售条件
股份数量
质押或冻结的股份
数量
深圳市赛洛实业发展有限公司 境内非国有法人20.91% 15,235,412 15,235,412 0湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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上海立鹏科技投资有限公司 境内非国有法人4.83% 3,520,198 3,520,198 0
俞德英 境内自然人 1.75% 1,278,490 0 0
沈阳千顺祥经贸有限公司 境内非国有法人1.71% 1,246,415 0 0
胡庆蓉 境内自然人 1.62% 1,183,906 0 0
大象创业投资有限公司 境内非国有法人1.36% 990,000 0 0
株洲中铁电气物资有限公司 境内非国有法人1.22% 892,006 0 0
株洲市国有资产投资经营有限公司 国有法人 1.19% 865,734 0 0
深圳市盈运通投资发展有限公司 境内非国有法人1.08% 788,981
深圳市艾韬投资有限公司 境内非国有法人1.08% 787,200 0 0
前10 名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
俞德英 1,278,490 人民币普通股
沈阳千顺祥经贸有限公司 1,246,415 人民币普通股
胡庆蓉 1,183,906 人民币普通股
大象创业投资有限公司 990,000 人民币普通股
株洲中铁电气物资有限公司 892,006 人民币普通股
株洲市国有资产投资经营有限公司 865,734 人民币普通股
深圳市盈运通投资发展有限公司 788,981 人民币普通股
深圳市艾韬投资有限公司 787,200 人民币普通股
广州畅平建材经销有限公司 781,133 人民币普通股
北京易赢通盛投资顾问有限公司 754,400 人民币普通股
上述股东关联关系或一致行动
的说明
在上述股东中,第一大股东深圳市赛洛实业发展有限公司与其他股东之间不存在关联关系。
公司未知其它股东之间是否存在关联关系，也未知其是否属于《上市公司股东持股变动信息
披露管理办法》规定的一致行动人。
（三）公司前10 名有限售条件股东持股数量及限售条件
序
号
有限售条件股东名称
持有的有限
售条件股份
数量
可上市交易
时间
新增可上市
交易股份
数量
限售条件
2009-09-26 3,643,247
1 深圳市赛洛实业发展有限公司 15,235,412 2010-09-26 7,286,494
2011-09-26 15,235,412
自获得上市流通权之日起，至少36 个月内不
上市交易。在上述期限期满后，通过证券交易
所挂牌交易出售股份数量占公司股份总数的
比例在12 个月内不超过5%，在24 个月内不超
出10%。
2 上海立鹏科技投资有限公司 3,520,198 2009-09-26 3,520,198
该公司目前持有的股份均属限售流通股，上述
股份在2009 年9 月26 日将全部解禁。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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（四）控股股东和实际控制人变化情况
报告期内，公司控股股东及实际控制人均未发生变化。
（五）持有本公司股份5％以上（含5%）股东情况简介
公司名称：深圳市赛洛实业发展有限公司
成立时间：2006 年12 月15 日
注册资本：人民币19648 万元
法人代表：杨文清
注册地址：深圳市罗湖区建设路东方广场1709
注册号码：440301103269090
企业类型：有限责任公司
经营范围：投资兴办实业（具体项目另行申报）；国内商业、物资供销业（不含专营、专控、专卖
商品）；货物、技术进出口（法律、行政法规禁止的项目除外；法律、行政法规限制的项目需取得许可
后方可经营）；经济信息咨询（不含限制项目）；环保产品的技术开发
四、董事、监事、高级管理人员情况
（一）董事、监事、高级管理人员变动情况
报告期内，公司没有解聘或新聘董事、监事、高级管理人员情形。
（二）报告期内公司董事、监事、高级管理人员持有公司股票的情况
姓名 职务 年初持股数
本期增持股
份数量
本期减持股
份数量
期末
持股数
其中:被授
予限性股票
数量
变动原因
陈筱萍 董事、董事会秘书3380 3380 2535
合计 3380 3380 2535
报告期内本公司董事、监事、高级管理人员持有本公司股票未发生变化。
五、董事会报告
（一）经营成果及财务状况分析
1、公司经营成果分析湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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报告期内公司主营业务没有发生变化。公司目前的主要资产为全资子公司株洲金德酒店和控股子公司
浙江金德阀门两大块。
本报告期内公司企业内部生产经营状况一切正常。本公司下属全资子公司株洲金德酒店在面对激烈的
市场竞争形势及甲流盛行影响客源等因素影响，严格内部管理，改善食宿环境，强化优质服务，全面提高
服务质量水平,采取灵活多变的营销策略，采取联合走访的方式，在稳定老客户基础上，大力开发新的大
客户,致使酒店报告期内营业利润与上年同期基本持平；下属控股子公司浙江金德阀门有限公司，报告期
内因受国际金融危机的影响，虽国内房地产市场上半年有所复苏，但由于公司产品市场定位较高,房地产
商为降低成本,不愿选择价格较高的名牌产品,导致公司产品销量一直呈下滑趋势，该公司上半年实现净利
润与上年同期相比下降70.17%。
报告期内，公司共实现营业总收入3623.13 万元,比上年同期下降39.79%；实现利润总额-152.49 万
元，比上年同期下降139.86%；实现归属母公司股东的净利润-217.27 万元，比上年同期下降237.63%；其
中每股收益为-0.03 元，比上年同期下降250%；归属母公司股东的每股净资产1.73 元，比年初下降1.70%；
归属母公司股东的净资产收益率为-1.72%。
2、报告期内公司主要资产情况及财务状况分析
单位：人民币元
项目 期末数 期初数 增减额 增减率(%)
货币资金 67,252,235.44 63,719,694.15 3,532,541.29 5.54%
应收帐款 67,635,297.03 74,143,542.64 -6,508,245.61 -8.78%
2009年1-6 月 2008年1-6 月 增减额 增减率(%)
营业总收入 36,231,256.95 60,174,737.12 -23,943,480.17 -39.79%
销售费用 1,404,477.68 1.689,254.05 -284,776.37 -16.86%
管理费用 4,534,743.43 5,617,547.14 -1,082,803.71 -19.28%
财务费用 3,546,046.21 4,065,635.37 -519,589.16 -12.78%
营业利润 -1,524,890.42 3,829,329.42 -5,354,219.84 -139.82%
归属母公司股东的净利润 -2.172,689.41 1,578,620.75 -3,751,310.16 -237.63%
经营活动产生的现金流量
净额
6,700,067.38 -6,338,857.76 12,038,925.14
注：变动的主要原因:
①报告期内货币资金与年初相比增加5.54%,主要系收回部份销货款所致；
②报告期内公司应收帐款与期初相比减少8.78%,主要系子公司浙江金德阀门收回了部分销货款所致；
③报告期公司营业总收入、营业利润及净利润与去年同期相比分别下降39.79%、139.82%和237.63%，
主要系公司下属控股子公司浙江金德阀门上半年销量下滑所致；湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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④报告期内公司管理费用较去年同期相比下降19.28%,主要是鉴于下属子公司严格控制各项费用所
致;
⑤报告期财务费用下降12.78%，主要系银行下调贷款利率所致;
⑥报告期经营活动产生的现金流量净额为6,700,067.38 元,主要系收回部分货款。
3、主营业务分行业、产品情况
报告期内公司的经营范围包括：生产、销售新型化学建材及其它建筑材料；销售五金、交电、百货、
针纺织品、日用杂品、普通机械、电气机械及器材、铸锻及通用零部件和政策允许的金属材料、化工原料、
化工产品、烟（限零售）；提供汽车运输、住宿、餐饮、航空客运二类（国内）销售代理服务及与酒店相
配套的休闲生活服务等。
单位：元
分行业或分产
品
营业收入 营业成本
毛利率
（%）
营业收入比上
年同期增减（%）
营业成本比上
年同期增减（%）
毛利率比上年同期增减
（%）
管件、阀门 24,433,430.81 17,826,094.03 27.04 -48.05 -49.67 增加2.35 个百分点
酒店餐饮 5,733,632.14 4,857,489.33 15.28 2.01 -6.24 增加7.45 个百分点
酒店客房 5,160,900.67 3,019,095.14 41.50 -21.74 7.84 下降16.05 个百分点
其中：报告期内上市公司向原控股股东沈阳宏元集团有限公司及其子公司销售产品和提供劳务的关联
交易总金额为23,649,792.61 元。
4、主营业务分地区情况
单位:元
项目 营业收入 营业收入比去年同期增减（%）
湖南地区 11,797,826.14 -10.23%
浙江地区 24,433,430.81 -48.05%
（二）报告期内本公司利润构成、主营业务或其结构、主营业务盈利能力未发生重大变化。
（三）报告期内无对利润产生重大影响的其他经营业务活动。
（四）经营中的问题与困难及解决措施：
报告期内，本公司下属全资子公司金德酒店在面对周连激烈的竞争市场以及甲流盛行影响客源等条件
下,以及下属控股子公司浙江金德阀门在面对全球经济危机,经济不景气的客观情况，公司积极应对采取了
如下措施：
1、金德酒店努力围绕年度经营目标任务，重点突出会议客源市场的开拓，充分利用其有利的地理位湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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置，适度地调整房价，改善食宿环境，对内切实加强管理、节能降耗，加强成本控制，抢占市场份额。
2、金德阀门在面对受国内宏观调控需抑制房价上涨过快的影响以及公司主要原材料铜棒价格有上涨
的迹象的特殊情况，金德阀门首先继续强化原材料价格监控储备机制，密切关注原材料的价格变化趋势，
其次坚持管理的技术的创新，从而降低成本，第三继续努力开拓目标市场，努力扩大市场份额，拓宽销售
渠道。
（五）公司报告期投资情况
1、报告期内无募集资金的使用或报告期之前募集资金的使用延续到报告期内的情况。
2、报告期内无非募集资金投资项目情况。
六、重要事项
（一）公司治理情况
公司已严格按照《上市公司治理准则》、《公司法》、《证券法》、中国证监会有关法规和《深圳证
券交易所股票上市规则》的要求，建立健全了各项规章制度，构建和完善了较为合理、有效的内控体系，
确保公司正常规范运作，认真履行信息披露义务。公司治理建设总体上与中国证监会深交所的要求一致。
报告期内，公司根据中国证监会《关于修改上市公司现金分红若干规定的决定》的要求，结合公司实
际情况，对《公司章程》的相应条款进行了修订，明确了现金分配政策。
（二）报告期内实施的利润分配方案执行情况
1、本报告期内公司没有以前期间拟定、在报告期实施的利润分配方案、公积金增股本方案或发行新
股方案。
2、公司2009 年半年度不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本。
（三）重大诉讼仲裁事项
报告期内，公司无重大诉讼、仲裁事项，也无以前期间发生延续到报告期的重大诉讼、仲裁事项。
（四）重大资产交易事项
公司未持有其他上市公司股权，参股商业银行、证券公司、保险公司、信托公司和期货公司等金融企
业股权等情形。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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（六）报告期内公司重大关联交易事项
1、鉴于公司目前资产重组尚未完成，公司目前的资产控制人仍为公司原第一大股东沈阳宏元集团有
限公司，经2009 年8 月11 日召开的第九届董事会第九次会议审议，通过了公司2009 年度日常关联交易
的议案（即公司子公司浙江金德阀门有限公司与金德铝塑复合管有限公司产品配套销售协议等），协议期
限为2009 年1 月1 日至2009 年12 月31 日止，预计全年关联交易总金额在5000 万元以内。报告期内，
浙江金德阀门销售铜管件、阀门给金德铝塑复合管的总金额为2220.92 万元。该关联交易事项将于2009
年8 月12 日在《证券时报》上进行公告。
2、报告期内本公司向关联方销售产品的有关明细如下：
本期发生额 上期发生额
关联方名称 交易内容 定价方式
金额
比例
（%）
金额
比例
（%）
金德铝塑复合管有限公司 铜管件、阀门按市场价格22,209,195.31 90.90% 38,038,779.44 63.21
金元(湖南)化学建材有限公司 酒店消费 按市场价格1,440,597.30 9.67% 2.165.050.10 3.60
合 计 23,649,792.61 40,203,829.54
3、关联交易的定价政策和定价依据
定价政策为：以市场化为原则，双方在参考市场价格的情况下确定协议价。定价依据为：采用询价、
协议或市场行情等多种形式。
（七）关联方债权债务往来情况
1、截止2009 年6 月30 日公司与原控股股东沈阳宏元集团及其关联企业债权债务往来情况如下：
单位：元
名称 其初余额 借方发生额 贷方发生额 期末余额
应收帐款
金德铝塑复合管有限公司 25,087,086.21 25,984,758.54 22,274,236.06 28,797,,608.69
预付账款
浙江金德卫浴有限公司 3,500,000.00 101,188.37 3,398,811.63
预收款项
金元（湖南）化学建材有限公司 257.07 1,440,597.30 1,897,032.00 456,691.77
其他应付款
金元（株洲）新型管业有限公司（房租） 90,000.00 90,000.00
注:截止报告期末，本公司现控股股东和原控股股东及其下属关联单位不存在非经营性占用公司资金
的情况。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
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（八）担保情况
本公司为下属子公司浙江金德阀门有限公司向中国建设银行股份有限公司金华分行借款1000 元提供
担保,该项担保期限为2009 年3 月7 日至2010 年3 月6 日。
截止报告期末，本公司除为子公司浙江金德阀门对外担保总额1000 万元外，无其它担保事项，占公
司当前净资产的7.93%。
（九）独立董事对公司对外担保情况和关联方占用公司资金情况发表如下独立意见
根据中国证监会《关于规范上市公司对外担保行为的通知》（证监发[2005]120号）文和《关于规范
上市公司与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的通知》（证监发[2003]56 号）文的精神及《关
于上市公司建立独立董事制度的指导意见》等有关法律法规和公司章程的规定，我们作为金德发展的独立
董事，秉承实事求是、客观公正的原则，对公司控股股东及其下属子公司占用公司资金情况及对外担保事
项进行了专项核查，并发表独立意见如下：
1、截止2009 年6 月30 日金德发展公司现控股股东深圳市赛洛实业发展有限公司不存在非经营性占用或
经营性占用金德发展公司资金情况，公司目前尚存在原大股东——沈阳宏元集团有限公司及关联方经营性占
用金德发展公司资金情况如下：
资 金 占 用 情 况
2009 年1 月1 日至6 月30 日止计
占用额
资金占用方
名称
2008 年12 月
31 日资金占
用金额 借方发生额 贷方发生额
2009 年6 月30 日
资金占用金额
占用方式
占用
原因
占用方
与上市公
司的关系
金德铝塑复合
管有限公司
25,087,086.21 25,984,758.54 22,274,236.06 28,797,608.69 经营性
阀门、管
件销售
曾受同一
母公司控
制
金元(湖南)化学
建材有限公司
-257.07 1,440,597.30 1,897,032.00 -456,691.77 经营性
餐饮、客
房消费
曾受同一
母公司控
制
合 计 25,086,829.14 27,425,355.84 24,171,268.06 28,340,916.92
我们认为以上资金均属正常的经营性往来，不存在违规占用上市公司资金的情况。
2、对外担保情况：
截止2009 年6 月30 日止，湖南金德发展股份有限公司除为下属控股子公司浙江金德阀门有限公司提
供担保共计1000 万元外，无其他担保事项，占公司当前净资产的7.93%。亦无其它逾期担保事项。
（十）重要合同履行情况
报告期内，公司未发生也没有以前期间发生但延续到报告期的重大托管、承包、租赁其他公司资产或
其他公司托管、承包、租赁本公司资产事项。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
13
（十一）托管情况
本报告期公司无托管事项。
（十一）租赁情况
经公司八届董事会第十三次（临时）会议审议，通过了公司与沈阳宏元集团有限公司下属子公司金元
（株洲）新型管业有限公司续签《办公场所租赁协议》。本报告期内，本公司租赁金元（株洲）新型管业
有限公司办公楼1 号楼，面积约1500 平方米，租金为18 万元。报告期内已支付租金9 万元。
（十二）委托理财情况
本报告期公司无委托理财情况。
（十三）收购、出售资产情况
本报告期公司无收购及出售资产、吸收合并等事项。
（十四）承诺事项
经本公司于2008 年11 月27 日召开的第九届第六次董事会会议讨论，审议通过了《关于公司重大资
产置换及发行股份购买资产暨关联交易的预案》及相关事项，并已于2008 年12 月2 日在《证券时报》和
巨潮资讯上进行了相关披露。
2009 年4 月20 日，公司接控股股东深圳赛洛的通知，被告知因持有武汉赛洛49%的股权的武汉赛洛
的外方股东SK E&S HongKong Corporation Limited，至今尚未签署同意深圳赛洛以置入资产进行本次重
大资产置换及发行股份购买资产的相关法律文件，致使深圳赛洛就以置入资产进行本次重大资产置换及发
行股份购买资产事宜目前不能向相关外资主管部门提交完整、必需的审批文件而难以获得其批准，从而导
致本次重大资产置换及发行股份购买资产工作的进程受阻，不能在《上市公司重大资产重组管理办法》规
定的时间内召开第二次董事会和股东会，本着对公司和投资者负责的原则，控股股东深圳赛洛决定终止本
次重大资产置换及发行股份购买资产工作。
鉴于此本公司承诺在未来三个月内将不再筹划《上市公司重大资产重组管理办法》中所规定的重大资
产重组事项。上述情况公司于2009 年4 月21 日在《证券时报》和巨潮资讯网上刊登了公告。
（十五）原非流通股股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况
根据国务院国资委等五部委《关于上市公司股权分置改革的指导意见》、中国证监会《上市公司股权
分置改革管理办法》及其他相关法律法规的规定，公司于2006年9月进行了股权分置改革。在股权分置改
革方案中，公司前两大非流通股股东深圳市赛洛投资发展有限公司（原沈阳宏元集团有限公司）、上海立湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
14
鹏科技投资有限公司除法定最低承诺外，还做出如下特别承诺：
1、沈阳宏元集团有限公司承诺其持有的非流通股股份自获得上市流通权之日起，在36个月内不上市
交易。期满后，通过证券交易所挂牌交易出售股份数量占公司股份总数的比例在12个月内不超过5%，在24
个月内不超出10%。
2、上海立鹏科技投资有限公司承诺其持有的非流通股股份自获得上市流通权之日起，至少１２个月
内不上市交易。期满后，通过证券交易所挂牌交易出售股份数量占公司总数的比例在１２个月内不超过５
％，在２４个月内不超出１０％。
3、沈阳宏元集团有限公司于2008年3月31日将其持有本公司的15,235,412股有限售条件的流通股全部
协议转让给了深圳市赛洛实业发展有限公司，双方于2008年4月8日在《证券时报》第C41版及巨潮资讯网
上刊登了《详式权益变动报告书》和《简式权益变动报告书》。深圳市赛洛实业发展有限公司在其《详式
权益变动报告书》中承诺：继续履行该部分股份自获得上市流通股之日起36个月内不进行转让。
4、报告期内，公司持股5%以上的股东无自愿追回延长股份限售期、设定或提高最低减持价格等股份
限售承诺的情况。
（十六）会计师事务所情况
本公司半年度报告中财务报告已经开元信德会计师事务所有限公司审计,审计费用为30万元。
（十七）公司、董事会、董事受处罚及整改情况
报告期内，公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人没有受有权机关调查、司法
纪检部门采取强制措施、被移送司法机关或追究刑事责任、中国证监会稽查、中国证监会行政处罚、证券
市场禁入、通报批评、证券市场禁入、认定为不适当人选、被其他行政管理部门处罚及证券交易所公开谴
责的情况。
(十八)报告期公司重要公告索引
序
号 内 容 公告编号 公告时间 披露报刊
1 关于第二大股东减持本公司股份的公告
上海立鹏关于减持金德发展股份的简式权益变动报告书
2009-001 2009-01-05 证券时报A9 版
2 重大资产重组进展公告 2009-002 2009-01-14 证券时报D4 版
3 业绩预告公告 2009-003 2009-01-20 证券时报B9 版
4 股东减持股份公告 2009-004 2009-02-09 证券时报C1 版
5 股东减持股份公告 2009-005 2009-02-12 证券时报A12 版
6 重大资产重组进展公告 2009-006 2009-02-16 证券时报C4 版
7 股东减持股份公告 2009-007 2009-02-18 证券时报A12 版
8 股东减持股份提示性公告 2009-008 2009-02-19 证券时报B8 版
9 重大资产重组进展公告 2009-009 2009-03-18 证券时报D1 版湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
15
10 公司第九届董事会第七次会议决议公告 2009-010 2009-03-25 证券时报D4 版
公司第九届监事会第五次会议决议公告 2009-011
公司2008 年年度报告摘要 2009-012
11 关于中止重大资产置换及发行股份购买资产事宜的公告 2009-013 2009-04-21 证券时报D128 版
12 公司第九届董事会第八次会议决议公告 2009-014 2009-04-22 证券时报D28 版
关于召开2008 年度股东大会的通知 2009-015
公司2009 年第一季度报告 2009-016
13 公司2008 年年度股东大会决议公告 2009-017 2009-05-14 证券时报B12 版
14 关于变更电话号码的公告 2009-018 2009-05-23 证券时报B8 版
15 湖南金德发展股份有限公司公告 2009-019 2009-07-03 证券时报B4 版
16 业绩预告公告 2009-020 2009-07-07 证券时报D8 版
17 重大事项暨停牌公告 2009-021 2009-07-21 证券时报D24 版
18 重大事项进展公告 2009-022 2009-07-28 证券时报B8 版
19 重大事项进展公告 2009-023 2009-08-04 证券时报A9 版
上述信息公告同时刊登在巨潮资讯网站上（http//:www.cninfo.com.cn）。
（十九）报告期接待调研及采访情况
报告期内，公司未接待有关部门的调研及采访。但报告期内有较多投资者打电话咨询公司重组的有关
情况，公司都能认真解释、介绍情况，使其满意。
(二十)其他重要事项
因本公司控股股东深圳市赛洛实业发展有限公司正在筹划本公司控股股权变更暨重大资产重组事宜，
因该重大事项存在不确定性，为避免对公司股价异常波动，经公司申请本公司股票于2009 年7 月21 日起
停牌至今。
目前，公司及相关各方正在就有关事项进行探讨。停牌期间，公司将定期披露该事项的进展情况。
七、财务报告
（一）审计报告（开元信德湘审字(2009)第 096 号）
湖南金德发展股份有限公司全体股东：
我们审计了后附的湖南金德发展股份有限公司(以下简称“金德发展公司”)财务报表，包括2009
年6 月30 日合并及母公司的资产负债表，2009 年1-6 月的合并及母公司利润表、合并及母公司现金
流量表以及财务报表附注。
1、 管理层对财务报表的责任
按照企业会计准则的规定编制财务报表是金德发展公司管理层的责任。这种责任包括：(1)设计、
实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报；湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
16
(2)选择和运用恰当的会计政策；(3)作出合理的会计估计。
2、 注册会计师的责任
我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计
准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施审计
工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决
于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估
时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有
效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评
价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
3、 审计意见
我们认为,金德发展公司财务报表已按照企业会计准则的规定编制,在所有重大方面公允反映了
金德发展公司2009 年6 月30 日合并及母公司的财务状况、2009 年1-6 月合并及母公司的经营成果和
现金流量。
开元信德会计师事务所有限公司 注册会计师：彭奇志、贺焕华
（二）财务报表
1、资产负债表
编制单位：湖南金德发展股份有限公司 2009 年06 月30 日 单位：（人民币）元
期末余额 年初余额
项目
合并 母公司 合并 母公司
流动资产：
货币资金 67,252,235.44 261,740.77 63,719,694.15 612,981.54
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据
应收账款 67,635,297.03 74,143,542.64
预付款项 24,841,474.46 23,405,780.65
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款 376,288.68 41,958,008.68 297,541.45 41,982,600.24
买入返售金融资产
存货 18,313,152.13 16,504,628.25
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计 178,418,447.74 42,219,749.45 178,071,187.14 42,595,581.78湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
17
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 84,852,297.37 84,852,297.37
投资性房地产
固定资产 76,583,078.48 6,680,598.34 79,860,033.43 6,936,171.29
在建工程 803,350.00 533,350.00
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 1,020,134.00 1,053,196.76
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产 1,699,394.67 104,187.76 1,316,054.79 103,913.20
其他非流动资产
非流动资产合计 80,105,957.15 91,637,083.47 82,762,634.98 91,892,381.86
资产总计 258,524,404.89 133,856,832.92 260,833,822.12 134,487,963.64
流动负债：
短期借款 98,400,000.00 73,400,000.00 98,400,000.00 73,400,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据
应付账款 12,498,321.28 14,102,178.64
预收款项 1,143,300.74 797,171.93
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 1,590,701.38 338,961.01 1,615,527.61 309,900.90
应交税费 3,844,512.61 8,331.51 2,914,277.62 48,049.93
应付利息
应付股利 1,379,490.07 1,379,490.07 1,379,490.07 1,379,490.07
其他应付款 1,371,809.70 7,433,831.01 1,296,124.71 4,857,791.49
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债
其他流动负债
流动负债合计 120,228,135.78 82,560,613.60 120,504,770.58 79,995,232.39
非流动负债：
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计
负债合计 120,228,135.78 82,560,613.60 120,504,770.58 79,995,232.39
所有者权益（或股东权益）：湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
18
实收资本（或股本） 72,864,935.00 72,864,935.00 72,864,935.00 72,864,935.00
资本公积 11,287,577.82 6,219,616.16 11,287,577.82 6,219,616.16
减：库存股
专项储备
盈余公积 1,638,787.91 1,638,787.91 1,638,787.91 1,638,787.91
一般风险准备
未分配利润 40,241,859.71 -29,427,119.75 42,414,549.12 -26,230,607.82
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合
计
126,033,160.44 51,296,219.32 128,205,849.85 54,492,731.25
少数股东权益 12,263,108.67 12,123,201.69
所有者权益合计 138,296,269.11 51,296,219.32 140,329,051.54 54,492,731.25
负债和所有者权益总计 258,524,404.89 133,856,832.92 260,833,822.12 134,487,963.64
2、利润表
编制单位：湖南金德发展股份有限公司 2009 年1-6 月 单位：（人民币）元
本期金额 上期金额
项目
合并 母公司 合并 母公司
一、营业总收入 36,231,256.95 60,174,737.12 13,142,145.83
其中：营业收入 36,231,256.95 60,174,737.12 13,142,145.83
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 37,756,147.37 3,196,786.49 56,345,407.70 12,197,225.93
其中：营业成本 25,916,048.77 43,615,106.28 8,151,097.70
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 821,471.92 1,021,913.92 732,674.63
销售费用 1,404,477.68 1,689,254.05 1,258,204.48
管理费用 4,534,743.43 1,229,453.45 5,617,547.14 2,113,335.10
财务费用 3,546,046.21 1,966,234.98 4,065,635.37 609.81
资产减值损失 1,533,359.36 1,098.06 335,950.94 -58,695.79
加：公允价值变动收益（损失以“-”号填列）
投资收益（损失以“-”号填列）
其中：对联营企业和合营企业的投资收
益
汇兑收益（损失以“-”号填列）
三、营业利润（亏损以“-”号填列） -1,524,890.42 -3,196,786.49 3,829,329.42 944,919.90
加：营业外收入
减：营业外支出 4,000.00 4,000.00
其中：非流动资产处置损失
四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） -1,524,890.42 -3,196,786.49 3,825,329.42 940,919.90
减：所得税费用 507,892.01 -274.56 1,758,594.88
五、净利润（净亏损以“-”号填列） -2,032,782.43 -3,196,511.93 2,066,734.54 940,919.90
归属于母公司所有者的净利润 -2,172,689.41 -3,196,511.93 1,578,620.75 940,919.90
少数股东损益 139,906.98 488,113.79
六、每股收益：湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
19
（一）基本每股收益 -0.03 0.02
（二）稀释每股收益 -0.03 0.02
3、现金流量表
编制单位：湖南金德发展股份有限公司 2009 年1-6 月 单位：（人民币）元
本期金额 上期金额
项目
合并 母公司 合并 母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 45,714,853.60 54,294,390.32 12,005,347.73
客户存款和同业存放款项净增加
额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加
额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 57,769.06 2,829,204.30 208,711.54 1,216,092.81
经营活动现金流入小计 45,772,622.66 2,829,204.30 54,503,101.86 13,221,440.54
购买商品、接受劳务支付的现金 30,050,177.76 46,275,330.50 7,163,792.73
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加
额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现
金
5,040,280.69 441,590.30 5,582,013.52 2,387,808.63
支付的各项税费 2,846,242.63 114,180.61 6,783,372.88 1,204,993.88
支付其他与经营活动有关的现金 1,135,854.20 659,669.66 2,201,242.72 12,835.33
经营活动现金流出小计 39,072,555.28 1,215,440.57 60,841,959.62 10,769,430.57
经营活动产生的现金流量净
额
6,700,067.38 1,613,763.73 -6,338,857.76 2,452,009.97
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长
期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到
的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计
购建固定资产、无形资产和其他长
期资产支付的现金
270,000.00 389,205.00 379,500.00
投资支付的现金 1,000,000.00 1,000,000.00
质押贷款净增加额湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度财务报告
20
取得子公司及其他营业单位支付
的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 270,000.00 1,389,205.00 1,379,500.00
投资活动产生的现金流量净
额
-270,000.00 -1,389,205.00 -1,379,500.00
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东投资收
到的现金
取得借款收到的现金 49,000,000.00 24,000,000.00 49,000,000.00 24,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 49,000,000.00 24,000,000.00 49,000,000.00 24,000,000.00
偿还债务支付的现金 49,000,000.00 24,000,000.00 49,000,000.00 24,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的
现金
2,897,469.91 1,965,004.50 3,161,490.19 2,146,602.69
其中：子公司支付给少数股东的股
利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 51,897,469.91 25,965,004.50 52,161,490.19 26,146,602.69
筹资活动产生的现金流量净
额
-2,897,469.91 -1,965,004.50 -3,161,490.19 -2,146,602.69
四、汇率变动对现金及现金等价物的影
响
-56.18 -393.79
五、现金及现金等价物净增加额 3,532,541.29 -351,240.77 -10,889,946.74 -1,074,092.72
加：期初现金及现金等价物余额 63,719,694.15 612,981.54 62,341,616.69 1,961,393.64
六、期末现金及现金等价物余额 67,252,235.44 261,740.77 51,451,669.95 887,300.9225
4、合并所有者权益变动表
编制单位：湖南金德发展股份有限公司 2009 半年度 单位：（人民币）元
本期金额 上年金额
归属于母公司所有者权益 归属于母公司所有者权益
项目 实收资
本（或
股本）
资本公
积
减：库
存股
专项储
备
盈余公
积
一般风
险准备
未分配
利润
其他
少数股
东权益
所有者
权益合
计
实收资
本（或
股本）
资本公
积
减：库
存股
专项储
备
盈余公
积
一般风
险准备
未分配
利润
其他
少数股
东权益
所有
者权
益合
计
一、上年年末余额 72,864,
935.00
11,287,
577.82
1,638,7
87.91
42,414,
549.12
12,123,
201.69
140,32
9,051.5
4
72,864,
935.00
11,287,
577.82
1,638,7
87.91
41,744,
016.06 11,408,
925.67
138,9
44,24
2.46
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额 72,864,
935.00
11,287,
577.82
1,638,7
87.91
42,414,
549.12
12,123,
201.69
140,32
9,051.5
4
72,864,
935.00
11,287,
577.82
1,638,7
87.91
41,744,
016.06 11,408,
925.67
138,9
44,24
2.46
三、本年增减变动金额（减
少以“-”号填列）
-2,172,
689.41
139,90
6.98
-2,032,
782.43
670,53
3.06 714,27
6.02
1,384,
809.0
8
（一）净利润 -2,172,
689.41
139,90
6.98
-2,032,
782.43
670,53
3.06 714,27
6.02
1,384,
809.0
8
（二）直接计入所有者权
益的利得和损失
1．可供出售金融资产
公允价值变动净额
2．权益法下被投资单
位其他所有者权益变动的
影响
3．与计入所有者权益
项目相关的所得税影响
4．其他
上述（一）和（二）小计 -2,172, 139,90 -2,032, 670,53 714,27 1,384,689.41 6.98 782.43 3.06 6.02 809.0
8
（三）所有者投入和减少
资本
1．所有者投入资本
2．股份支付计入所有
者权益的金额
3．其他
（四）利润分配
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）
的分配
4．其他
（五）所有者权益内部结
转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
四、本期期末余额 72,864,
935.00
11,287,
577.82
1,638,7
87.91
40,241,
859.71
12,263,
108.67
138,29
6,269.1
1
72,864,
935.00
11,287,
577.82
1,638,7
87.91
42,414,
549.12 12,123,
201.69
140,3
29,05
1.54
5、 母公司所有者权益变动表
编制单位：湖南金德发展股份有限公司 2009 半年度 单位：（人民币）元
本期金额 上年金额
项目 实收资本
（或股本）
资本公积减：库存股专项储备盈余公积
未分配利
润
所有者权
益合计
实收资本
（或股本）
资本公积减：库存股专项储备盈余公积
未分配利
润
所有者权
益合计
一、上年年末余额 72,864,935
.00
6,219,616.
16
1,638,787.
91
-26,230,60
7.82
54,492,731.
25
72,864,935
.00
6,219,616.
16
1,638,787.
91
-20,240,92
7.76
60,482,411.
31
加：会计政策变更前期差错更正
其他
二、本年年初余额 72,864,935
.00
6,219,616.
16
1,638,787.
91
-26,230,60
7.82
54,492,731.
25
72,864,935
.00
6,219,616.
16
1,638,787.
91
-20,240,92
7.76
60,482,411.
31
三、本年增减变动金额（减
少以“-”号填列）
-3,196,511.
93
-3,196,511.
93
-5,989,680.
06
-5,989,680.
06
（一）净利润 -3,196,511.
93
-3,196,511.
93
-5,989,680.
06
-5,989,680.
06
（二）直接计入所有者权
益的利得和损失
1．可供出售金融资产
公允价值变动净额
2．权益法下被投资单
位其他所有者权益变动的
影响
3．与计入所有者权益
项目相关的所得税影响
4．其他
上述（一）和（二）小计 -3,196,511.
93
-3,196,511.
93
-5,989,680.
06
-5,989,680.
06
（三）所有者投入和减少
资本
1．所有者投入资本
2．股份支付计入所有
者权益的金额
3．其他
（四）利润分配
1．提取盈余公积
2．对所有者（或股东）
的分配
3．其他
（五）所有者权益内部结
转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）3．盈余公积弥补亏损
4．其他
四、本期期末余额 72,864,935
.00
6,219,616.
16
1,638,787.
91
-29,427,11
9.75
51,296,219.
32
72,864,935
.00
6,219,616.
16
1,638,787.
91
-26,230,60
7.82
54,492,731.
2525
（三）财务附注
湖南金德发展股份有限公司(以下简称“本公司”) 系1984 年由株洲市劳动服务公司与其他企
事业单位的劳动服务公司等单位采取集资入股、联合经营形式筹建的经济实体。随着经营发展的需
要，后来扩展到吸收部分个人集资。曾先后使用过“江南联营贸易中心”、“庆云大厦”等名称。1987
年1 月经株洲市经济体制改革办公室批准，规范为“株洲庆云股份有限公司”，1993 年7 月更名为
“株洲庆云发展股份有限公司”，并于同年8 月办理变更登记。1996 年6 月因法定代表人变换，再
次变更登记，注册号18428087。1998 年5 月因增加注册资本办理变更登记。2002 年6 月因变更公
司大股东、公司名称和公司法定代表人办理变更登记，变更后的名称为“湖南金德发展股份有限公
司”，注册号4300001003983。2008 年10 月因变更大股东和公司法定代表人办理工商变更登记，注
册号430000000046140。注册资本7286.4935 万元，注册地为中华人民共和国湖南省株洲市，公司
法定代表人：杜红云。
本公司设立时总股本为3000 万股，每股面值1 元。1988 年10 月，公司向社会个人增募股金
1300 万股,发行价为每股1 元,计1300 万元,形成总股本4300 万股,1992 年11 月12 日,公司以资本公
积金按入股时间先后给原有股东送股,计1216.7 万股,并将公司计入无形资产的土地使用权价值按1:1
比例折成88.295 万股国家股,形成总股本5604.995 万股。经中国证监会发字(1996)第324 号文件批准
和深圳证券交易所深证发(1996)429 号文审核同意，本公司股票2,524.02 万股于1996 年11 月26 日
在在深圳证券交易所挂牌上市交易，上市后总股本5,604.995 万股。1998 年2 月根据湖南省证监会
湘证监字(1998)06 号文件和1997 年5 月13 日本公司第十次股东大会决议，按10 送1.6 股、转1.4
股方案，增加股本1681.4985 万股，增加股本后公司总股本为7286.4935 万股，深圳市赛洛投资发
展有限公司为本公司的控股公司。
根据《关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》(国发【2004】3 号)、《关于上市公
司股权分置改革的指导意见》、《上市公司股权分置改革管理办法》(证监发【2005】86 号)、《上市公
司股权分置改革业务操作指引》及国资委《关于上市公司股权分置改革中国有股股权管理有关问题
的通知》等文件的规定, 公司原大股东沈阳宏元集团有限公司等非流通股股东提出了进行股权分置
改革动议，本公司于2006 年8 月7 日进行股权分置改革。本公司全体非流通股股东向股权分置改
革方案所约定的股份变更登记日(2006 年9 月25 日)登记在册的流通A 股股东每10 股支付3 股对价
股份，共984.38 万股企业法人股。自2006 年9 月26 日起，本公司所有企业法人股即获得上交所上
市流通权，但根据约定的限售条件，由原非流通股股东所持有的1875.561 万股企业法人股目前暂未
实现流通。
本公司及子公司(以下合称“本公司”)主要生产、销售阀门、管件、新型化学建材及其它建筑
材料及提供住宿、餐饮等服务。
本财务报表由本公司董事会于2009 年8 月11 日批准报出。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
26
一、 财务报表的编制基础
本公司以持续经营为基础,根据实际发生的交易和事项，自2007 年1 月1 日起，本公司执行财
政部于2006 年2 月15 日颁布的《企业会计准则—基本准则》和38 项具体会计准则、其后颁布的
企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下简称“企业会计准则”) 进行确
认和计量,在此基础上按照附注四所述的会计政策编制财务报表。
二、 遵循企业会计准则的声明
本公司截至2009 年6 月30 日止期间合并及母公司财务报表符合企业会计准则的要求，真实、
完整地反映了本公司2009 年6 月30 日合并及母公司的财务状况以及2008 年度合并及母公司的经
营成果和现金流量等有关信息。
三、 重要会计政策和会计估计
(一) 会计年度
会计年度为公历1 月1 日起至12 月31 日止。
(二) 记账本位币
记账本位币为人民币。
(三) 记账基础和计价原则
本公司采用权责发生制为记账基础。除部分金融工具以公允价值计量外，本财务报表以历史成
本作为计量基础。如果以后发生减值，则按照相关规定计提相应的减值准备。
(四) 外币折算
1、外币交易
外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币入账。
于资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算
差额除了为购建或生产符合资本化条件的资产而借入的外币专门借款产生的汇兑差额按资本化的
原则处理外，直接计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，于资产负债表日采用交易
发生日的即期汇率折算。
(五) 现金及现金等价物
列示于现金流量表中的现金是指库存现金及可随时用于支付的存款，现金等价物是指持有的期
限短、流动性强、易于转换为已知金额现金及价值变动风险很小的投资。
(六) 金融资产
1、金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、
可供出售金融资产和持有至到期投资。金融资产的分类取决于本公司对金融资产的持有意图和持有
能力。
(a) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
27
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产包括持有目的为短期内出售的交易性金融
资产及直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，该类资产均在交易性金融资
产中核算并在资产负债表中以交易性金融资产列示。
(b) 应收款项
应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产，包括应收账
款和其他应收款等，有关会计政策详见附注四（七)。
(c) 可供出售金融资产
可供出售金融资产包括初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产及未被划分为其他
类的金融资产。自资产负债表日起12 个月内到期的可供出售金融资产在资产负债表中列示为一年
内到期的非流动资产。
(d) 持有至到期投资
持有至到期投资是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且管理层有明确意图和能力持有至
到期的非衍生金融资产。已列示为非流动资产的持有至到期投资如自资产负债表日起12 个月内到
期，则在资产负债表中列示为一年内到期的非流动资产，于取得日起一年内到期的持有至到期投资
在资产负债上列示为其他流动资产。
2、金融资产的确认和计量
金融资产于本集团成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。以公允价值
计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用直接计入当期损益。其他金融
资产的相关交易费用计入初始确认金额。当某项金融资产收取现金流量的合同权利已终止或与该金
融资产所有权上几乎所有的风险和报酬已转移至转入方的，终止确认该金融资产。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和可供出售金融资产按照公允价值进行后
续计量，但在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，按照成本计量；应
收款项以及持有至到期投资采用实际利率法，以摊余成本计量。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的公允价值变动计入公允价值变动损益；在
资产持有期间所取得的利息或现金股利以及在处置时产生的处置损益，计入当期损益。
除减值损失及外币货币性金融资产形成的汇兑损益外，可供出售金融资产公允价值变动计入股
东权益，待该金融资产终止确认时，原直接计入权益的公允价值变动累计额转入当期损益。可供出
售债务工具投资在持有期间按实际利率法计算利息，计入投资收益；可供出售权益工具投资的现金
股利，于被投资单位宣告发放股利时计入投资收益。
金融资产减值
除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外，本公司于资产负债表日对金融资产的
账面价值进行检查，如果有客观证据表明某项金融资产发生减值的，计提减值准备。
以摊余成本计量的金融资产发生减值时，按预计未来现金流量(不包括尚未发生的未来信用损失)湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
28
现值低于账面价值的差额，计提减值准备。如果有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观上
与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，计入当期损益。
当可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度或非暂时性下降，原直接计入股东权益的因公允
价值下降形成的累计损失计入减值损失。对已确认减值损失的可供出售债务工具投资，在期后公允
价值上升且客观上与确认原减值损失后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转回，计入当期
损益。对已确认减值损失的可供出售权益工具投资，在期后公允价值上升且客观上与确认原减值损
失后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转回，直接计入股东权益。在活跃市场中没有报价
且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资发生的减值损失，如果在以后期间价值得以恢复，也不
予转回。
(七) 应收款项
应收款项包括应收账款、其他应收款等。本公司对外销售商品或提供劳务形成的应收账款，按
从购货方应收的合同或协议价款的公允价值作为初始确认金额。应收款项采用实际利率法，以摊余
成本减去坏账准备后的净额列示。
对于单项金额重大的外部应收款项、应收关联公司的应收款项，单独进行减值测试，当存在客
观证据表明本公司将无法按应收款项的原有条款收回所有款项时，根据其预计未来现金流量现值低
于其账面价值的差额，计提坏账准备。
对于单项金额非重大的外部应收款项，与经单独测试后未减值的应收款项，不包括关联方应收
款，一起按信用风险特征划分为若干组合，根据以前年度与之相同或相类似的、具有类似信用风险
特征的应收账款组合的实际损失率为基础，结合现时情况确定本年度各项组合计提坏账准备的比
例，据此计算本年度应计提的坏账准备。本公司按账龄法风险组合及损失率计提坏账准备如下：
账龄 计提坏账准备的损失率
1 年以内 1%
1－2 年 10%
2－3 年 30%
3 年以上 50%
(八) 存货
1、存货的分类
存货包括原材料、产成品、低值易耗品、在产品、库存商品等等，按照实际成本进行初始计量。
2、 存货中原材料、在产品、自制半成品、产成品、生产企业的库存商品等发出时的成本按移
动加权平均法、先进先出法核算，酒店的库存商品取得时按售价计价，售价与实际成本之间的差异，
列进销差价科目核算，期末按销存比例调整营业成本，低值易耗品在领用时采用一次转销法核算成
本。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
29
3、 存货跌价准备按存货成本高于其可变现净值的差额计提。可变现净值按日常活动中，以存
货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额确定。
4、 本公司的存货盘存制度采用永续盘存制。
(九) 长期股权投资
长期股权投资包括本公司对子公司的股权投资、本公司对合营企业和联营企业的股权投资以及
本公司对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不
能可靠计量的长期股权投资。
1、 子公司
子公司是指本公司能够对其实施控制，即有权决定其财务和经营政策，并能据以从其经营活动
中获取利益的被投资单位。在确定能否对被投资单位实施控制时，被投资单位当期可转换公司债券、
当期可执行认股权证等潜在表决权因素亦同时予以考虑。对子公司投资，在本公司个别财务报表中
按照成本法确定的金额列示，在编制合并财务报表时按权益法调整后进行合并。
采用成本法核算的长期股权投资按照初始投资成本计量。被投资单位宣告分派的现金股利或利
润，确认为当期投资收益。财政部于2009 年6 月11 日发布了《企业会计准则解释第3 号》，规定
2009 年1 月1 日前确认的投资收益，仅限于被投资单位接受投资后产生的累积净利润的分配额，从
2009 年1 月1 日起，不再划分是否属于投资前和投资后被投资单位实现的净利润。
购买少数股东权益
财政部于2008 年8 月7 日发布了《企业会计准则解释第2 号》，发布日之前向子公司的少数股
东购买其持有的少数股权，在编制合并财务报表时，因购买少数股权增加的长期股权投资成本，与
按照新取得的股权比例计算确定应享有子公司在交易日可辨认净资产公允价值份额之间的差额，确
认为商誉。与按照新取得的股权比例计算确定应享有子公司自购买日(或合并日)开始持续计算的可
辨认净资产份额之间的差额，除确认为商誉的部分以外，依次调整资本公积及留存收益。
《企业会计准则解释第2 号》发布日之后向子公司的少数股东购买其持有的少数股权，在编制
合并财务报表时，因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司自
购买日(或合并日)开始持续计算的净资产份额之间的差额，应当调整所有者权益(资本公积)，资本公
积不足冲减的，调整留存收益。
2、 合营企业和联营企业
合营企业是指本公司与其他方对其实施共同控制的被投资单位；联营企业是指本公司对其财务
和经营决策具有重大影响的被投资单位。
对合营企业和联营企业投资按照实际成本进行初始计量，并采用权益法进行后续计量。初始投
资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额包含在初始投资成本
中；初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损
益，同时调整长期股权投资成本。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
30
采用权益法核算时，本公司按应享有或应分担的被投资单位的净损益份额确认当期投资损益。
确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单位净投
资的长期权益减记至零为限，但本公司负有承担额外损失义务且符合或有事项准则所规定的预计负
债确认条件的，继续确认投资损失和预计负债。被投资单位除净损益以外股东权益的其他变动，在
持股比例不变的情况下，本公司按照持股比例计算应享有或承担的部分直接计入资本公积。被投资
单位分派的利润或现金股利于宣告分派时按照本公司应分得的部分，相应减少长期股权投资的账面
价值。本公司与被投资单位之间发生的内部交易损益按照持股比例计算归属于本公司的部分，予以
抵销，在此基础上确认投资损益。本公司与被投资单位发生的内部交易损失，属于资产减值损失的，
全额确认该损失，相应的未实现损益不予抵消。
3、 其他长期股权投资
其他本公司对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公
允价值不能可靠计量的长期股权投资，采用成本法核算。
4、 长期股权投资减值
当长期股权投资的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额【附注四（十
四）】。
5、 长期股权投资处置
处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益。采用权益法核算的
长期股权投资，因被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动计入所有者权益的，处置该项投
资时将原计入所有者权益的部分按相应比例转入当期损益。
(十) 固定资产
固定资产包括房屋及建筑物、机器设备、运输工具、计算机及电子设备以及办公设备等。购置
或新建的固定资产按取得时的实际成本进行初始计量。与固定资产有关的后续支出，在相关的经济
利益很可能流入本公司且其成本能够可靠的计量时，计入固定资产成本；对于被替换的部分，终止
确认其账面价值；所有其他后续支出于发生时计入当期损益。
固定资产折旧采用年限平均法并按其入账价值减去预计净残值后在预计使用寿命内计提。对计
提了减值准备的固定资产，则在未来期间按扣除减值准备后的账面价值及依据尚可使用年限确定折
旧额。
固定资产的预计使用寿命、净残值率及年折旧率列示如下：
类别 预计使用寿命 预计净残值率 年折旧率
房屋及建筑物 5-40 年 4% 2.4%至19.2%
机器设备 5-17 年 4% 5.6%至19.2%
运输工具 8-10 年 4% 9.6%至12%
计算机及电子设备 5-10 年 4% 9.6%至19.2%
固定资产装修 5 年 20%湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
31
其 他 4-15 年 4% 6.4 至24%
于每年年度终了，对固定资产的预计使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核并作适当调整。
当固定资产的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额【【附注四（十四）】。
符合持有待售条件的固定资产，以账面价值与公允价值减去处置费用孰低的金额列示。公允价
值减去处置费用低于原账面价值的金额，确认为资产减值损失。
当固定资产被处置、或者预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资产。固
定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的金额计入当期损益。
(十一) 在建工程
在建工程按实际发生的成本计量。实际成本包括建筑费用、其他为使在建工程达到预定可使用
状态所发生的必要支出以及在资产达到预定可使用状态之前所发生的符合资本化条件的借款费用。
在建工程在达到预定可使用状态时，转入固定资产并自次月起开始计提折旧。
当在建工程的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额【附注四（十四）】。
(十二) 无形资产
无形资产包括土地使用权、专利权及非专利技术等，以实际成本计量。使用寿命不确定的无形
资产不摊销，使用寿命有限的资产在使用寿命期内以相关经济利益实现方式为基础合理摊销。其中：
1、 土地使用权
土地使用权按使用年限30 年平均摊销。外购土地及建筑物的价款难以在土地使用权与建筑物
之间合理分配的，全部作为固定资产。
2、无形资产减值
当无形资产的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额【附注四（十四）】。
3、定期复核使用寿命和摊销方法
对使用寿命有限的无形资产的预计使用寿命及摊销方法于每年年度终了进行复核并作适当调
整。
(十三) 长期待摊费用
长期待摊费用包括经营租入固定资产改良及其他已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊
期限在一年以上的各项费用，按预计受益期间分期平均摊销，并以实际支出减去累计摊销后的净额
列示。
(十四) 资产减值
在财务报表中单独列示的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，至少每
年进行减值测试。固定资产、无形资产、以成本模式计量的投资性房地产及长期股权投资等，于资
产负债表日存在减值迹象的，进行减值测试。减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值
的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额
与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认，湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
32
如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。
资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。
上述资产减值损失一经确认，如果在以后期间价值得以恢复，也不予转回。
(十五) 借款费用
发生的可直接归属于需要经过相当长时间的购建活动才能达到预定可使用状态之固定资产的
购建的借款费用，在资产支出及借款费用已经发生、为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活
动已经开始时，开始资本化并计入该资产的成本。当购建的资产达到预定可使用状态时停止资本化，
其后发生的借款费用计入当期损益。如果资产的购建活动发生非正常中断，并且中断时间连续超过
3个月，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建活动重新开始。
借款费用包括借款利息、折价或溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑差额等。
可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的借款费用，在所构建或者生产的符合资本化
条件的资产达到预定可使用状态或者可销售状态前，按借款费用资本化金额的确定原则予以资本
化，计入该项资产成本。其余借款费用在发生当期确认为费用。
符合资本化条件的资产指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用或可
销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。
如果符合资本化条件的资产在购建或生产过程中发生非正常中断、并且中断时间连续超过3 个月
的，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建或生产活动重新开始。
(十六) 借款
借款按公允价值扣除交易成本后的金额进行初始计量，并采用实际利率法按摊余成本进行后续
计量。借款期限短于12 个月(含12 个月)的借款为短期借款，其余借款确认为长期借款，于资产负
债表日12 个月内到期的长期借款在报表上列示为一年内到期的非流动负债。
(十七) 职工薪酬
职工薪酬主要包括工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、社会保险费及住房公积金、工会经
费和职工教育经费等其他与获得职工提供的服务相关的支出。
于职工提供服务的期间确认应付的职工薪酬，并根据职工提供服务的受益对象计入相关资产成
本和费用。
本公司在职工提供服务的会计期间，将应付的职工薪酬确认为负债。
本公司按规定参加由政府机构设立的职工社会保障体系，包括基本养老保险、医疗保险、住房
公积金及其它社会保障制度，相应的支出于发生时计入相关资产成本或当期损益。
在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或为鼓励职工自愿接受裁减而提出给予补偿
的建议，如果本公司已经制定正式的解除劳动关系计划或提出自愿裁减建议并即将实施，同时本公
司不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议的，确认因解除与职工劳动关系给予补偿产生的预
计负债，并计入当期损益。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
33
(十八) 预计负债
因对外提供担保、诉讼事项、品质保证、亏损合同等形成的现时义务，其履行很可能导致经济
利益的流出，在该义务的金额能够可靠计量时，确认为预计负债。对于未来经营亏损，不确认预计
负债。
预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事项
有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流
出进行折现后确定最佳估计数；因随着时间推移所进行的折现还原而导致的预计负债账面价值的增
加金额，确认为利息费用。
于资产负债表日，对预计负债的账面价值进行复核并作适当调整，以反映当前的最佳估计数。
(十九) 政府补助
政府补助是指本集团从政府无偿取得货币性资产和非货币性资产，不包括政府作为所有者投入
的资本。政府补助分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。政府补助在能够满足政府
补助所附的条件，且能够收到时确认。
政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公
允价值计量；公允价值不能够可靠取得的，按照名义金额计量。
与资产相关的政府补助，确认为递延收益，并在相关资产的使用寿命内平均分配计入当期损益。
按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的
相关费用和损失的，确认为递延收益，并在确认相关费用的期间计入当期损益；用于补偿已经发生
的相关费用和损失的，直接计入当期损益。
已确认的政府补助需要返还时，存在相关递延收益余额的，冲减相关递延收益账面余额，超出
部分计入当期损益；不存在相关递延收益的，直接计入当期损益。
(二十) 递延所得税资产和递延所得税负债
递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额(暂时性差
异)计算确认。对于按照税法规定能够于以后年度抵减应纳税所得额的可抵扣亏损，视同暂时性差
异确认相应的递延所得税资产。对于商誉的初始确认产生的暂时性差异，不确认相应的递延所得税
负债。对于既不影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)的非企业合并的交易中产生的
资产或负债的初始确认形成的暂时性差异，不确认相应的递延所得税资产和递延所得税负债。于资
产负债表日，递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税
率计量。
递延所得税资产的确认以本公司很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵
减的应纳税所得额为限。
对子公司、联营企业及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异同时满足下列条件的，确认相应
的递延所得税资产：（1）暂时性差异在可预见的未来很可能转回； （2）未来很可能获得用来抵扣湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
34
可抵扣暂时性差异的应纳税所得额。
对与子公司、联营企业及合营企业投资相关的应纳税暂时性差异，确认相应的递延所得税负债，
但同时满足下列条件的除外：（1）本公司能够控制暂时性差异转回的时间；（2）该暂时性差异在可
预见的未来很可能不会转回。
(二十一) 收入确认
收入的金额按照本公司在日常经营活动中销售商品和提供劳务时，已收或应收合同或协议价款
的公允价值确定。收入按扣除增值税、商业折扣、销售折让及销售退回的净额列示。
(1) 商品销售收入
在已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给买方，既没有保留通常与所有权相联系的继续管
理权，也没有对已售商品实施有效控制，收入的金额能够可靠地计量，相关的经济利益很可能流入
企业，相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销售收入的实现。
A、销售商品
本公司生产铜管件、铜阀门并销售给各地经销商。本公司将铜管件、铜阀门按照协议合同规定
运至约定交货地点，由经销商确认接收后，确认销售收入。产品交付后，经销商具有自行销售铜管
件、铜阀门的权利并承担毁损的风险，本公司不再对售出的铜管件、铜阀门实施有效控制。
(2) 提供劳务收入
在提供劳务交易的结果能够可靠估计的情况下，于资产负债表日按照完工百分比法确认相关劳
务收入。劳务交易的完工程度按己经发生的劳务成本占估计劳务总成本比例确定。
如果提供劳务交易的结果不能够可靠估计，则按已经发生并预计能够补偿的劳务成本金额确认
提供的劳务收入，并将已发生的劳务成本作为当期费用。已经发生的劳务成本如预计不能得到补偿
的则不确认收入。
本公司与其它企业签订的合同或协议包括销售商品和提供劳务时，如销售商品部分和提供劳务
部分能够区分并单独计量的，将销售商品部分和提供劳务部分分别处理；如销售商品部分和提供劳
务部分不能够区分，或虽能区分但不能够单独计量的，将该合同全部作为销售商品处理。
(3) 让渡资产使用权
利息收入按照时间比例为基础采用实际利率计算确定。
经营租赁收入按照直线法在租赁期内确认。
(二十二) 所得税费用的会计处理方法
所得税费用的会计处理采用资产负债表债务法。将当期所得税和递延所得税作为所得税费用或
收益计入当期损益，但不包括下列情况产生的所得税：
(1）企业合并；
(2)直接在所有者权益中确认的交易或事项。
(二十三) 租赁湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
35
实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁为融资租赁。其他的租赁为经营租
赁。
1、经营租赁
经营租赁的租金支出在租赁期内按照直线法计入相关资产成本或当期损益。
2、 融资租赁
按租赁资产的公允价值与最低租赁付款额的现值两者中较低者作为租入资产的入账价值，租入
资产的入账价值与最低租赁付款额之间的差额为未确认融资费用，在租赁期内按实际利率法摊销。
最低租赁付款额扣除未确认融资费用后的余额以长期应付款列示。
(二十四) 股利分配
现金股利于股东大会批准的当期，确认为负债。
(二十五) 企业合并
1、 同一控制下的企业合并
合并方支付的合并对价和合并方取得的净资产均按账面价值计量。合并方取得的净资产账面价
值与支付的合并对价账面价值的差额，调整资本公积。资本公积不足以冲减的，调整留存收益。
为进行企业合并发生的直接相关费用于发生时计入当期损益。
2、 非同一控制下的企业合并
购买方的合并成本和购买方在合并中取得的可辨认净资产按购买日的公允价值计量。合并成本
大于合并中取得的被购买方于购买日可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；合并成本小
于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。
为进行企业合并发生的直接相关费用计入企业合并成本。
(二十六) 非货币性资产交换
非货币性资产交换是指交易双方主要以存货、固定资产、无形资产和长期股权投资等非货币性
资产进行的交换，该交换不涉及或只涉及少量的货币性资产(即补价)。
如果非货币性资产交换具有商业实质，并且换入资产或换出资产的公允价值能够可靠地计量，
以换出资产的公允价值(如果有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠除外)和应支付的相关
税费作为换入资产的成本，公允价值与换出资产账面价值的差额计入当期损益。如果非货币性资产
交换不具备上述条件，则按照换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入资产的成本，不确
认损益。
非货币性资产交换同时换入多项资产的，如果该交换具有商业实质，并且换入资产的公允价值
能够可靠计量的，按照换入各项资产的公允价值占换入资产公允价值总额的比例对换入资产的成本
总额进行分配，确定各项换入资产的成本；如该交换不具有商业实质，或者虽然具有商业实质但换
入资产的公允价值不能可靠计量的，按照换入各项资产的原账面价值占换入资产原账面价值总额的
比例，对换入资产的成本总额进行分配，确定各项换入资产的成本。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
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(二十七) 合并财务报表的编制方法
合并财务报表的合并范围包括母公司及子公司。
从取得子公司的实际控制权之日起，本公司开始将其予以合并；从丧失实际控制权之日起停止
合并。集团内所有重大往来余额、交易及未实现利润在合并财务报表编制时予以抵销。子公司的股
东权益中不属于母公司所拥有的部分作为少数股东权益在合并财务报表中股东权益项下单独列示。
子公司所有者权益中不属于母公司的份额作为少数股东权益，在合并资产负债表中所有者权益项目
下以“少数股东权益”项目列示。子公司当期净损益中属于少数股东权益的份额，在合并利润表中净
利润项目下以“少数股东损益”项目列示。少数股东分担的子公司的亏损超过了少数股东在该子公司
期初所有者权益中所享有的份额，如果公司章程或协议规定少数股东有义务承担并且有能力予以弥
补的，冲减少数股东权益，否则冲减归属于母公司股东权益。该子公司以后期间实现的利润，在弥
补了母公司股东权益承担的属于少数股东的损失之前，全部归属于母公司的股东权益。
子公司与母公司采用的会计政策或会计期间不一致的，在编制合并财务报表时，按照母公司的
会计政策或会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。
对于因非同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并财务报表时，以购买日可辨认净资产
公允价值为基础对其个别财务报表进行调整；对于因同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合
并财务报表时，视同该企业合并于报告期最早期间的期初已经发生，从报告期最早期间的期初起将
其资产、负债、经营成果和现金流量纳入合并财务报表，且其合并日前实现的净利润在合并利润表
中单列项目反映。
(二十八) 分部报告
业务分部是指本公司内可区分的、能够提供单项或一组相关产品或劳务的组成部分，该组成部
分承担了不同于其他组成部分的风险和报酬。地区分部是指本公司内可区分的、能够在一个特定的
经济环境内提供产品或劳务的组成部分。该组成部分承担了不同于在其他经济环境内提供产品或劳
务的组成部分的风险和报酬。
本公司以业务分部为主要报告形式，以地区分部为次要报告形式。分部间转移价格参照市场价
格确定，间接归属于各分部的费用按照收入比例在不同的分部之间分配。
四、 税项
本公司本年度适用的主要税种及其税率列示如下：
税种 税率 税基
企业所得税 25% 应纳税所得额
增值税 17% 应纳税增值额(应纳税额按应纳税销售额乘以适用税率扣除当期
允计抵扣的进项税后的余额计算)
营业税 3%、5%、20% 应纳税营业额
城建税 7% 按应交增值税、营业税
教育附加 4.5%、5% 按应交增值税、营业税
全国人民代表大会于2007 年3 月17 日通过了《中华人民共和国企业所得税法》(“新所得税法”)，湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
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新所得税法将自2008 年1 月1 日起施行。本公司适用的企业所得税率自2008 年1 月1 日从33%调
整为25%。
五、 子公司、合并财务报表的范围、企业合并
（一）子公司和合并财务报表的范围
1、同一控制下的企业合并取得的子公司：
本公司持有权益比例 本公司表决权比例
注册地 注册资本 业务性质及经营范围
直接 间接 直接 间接
浙江金德
阀门有限
公司
浙江金华
市
4000 万元 管件阀门的生产、销售 90％ 90％
株洲金德
酒店有限
公司
湖南株洲
市
4922.48 万元
餐饮、住宿、干洗服务、房屋
租赁等 100% 100%
本期无合并财务报表范围的变更。
六、 合并财务报表项目附注
以下附注项目除非特别指出，年初指2009 年1 月1 日，期末指2009 年6 月30 日，上期指2008
年1-6 月份，本期指2009 年1-6 月份。
1． 货币资金
项目 期末余额 年初余额
现金 524,009.43 45,181.88
银行存款 66,633,254.65 63,567,480.51
其他货币资金 94,971.36 107,031.76
合计 67,252,235.44 63,719,694.15
货币资金中包括以下外币余额：
期末余额 年初余额
币种
外币金额 汇率 折合人民币 外币金额 汇率 折合人民币
美元 651.73 6.8319 4,452.55 651.57 6.83529 4,453.67
合计 651.73 6.8319 4,452.55 651.57 6.83529 4,453.67
2． 应收账款
（1）应收账款账龄及相应的坏账准备分析如下：
期末余额 年初余额
账龄
账面余额 占总额比例坏账准备 账面余额 占总额比例 坏账准备
一年以内 28,958,201.75 39.45% 29,734.44 46,320,510.52 59.09% 212,334.24
一到二年 39,763,365.64 54.17% 3,695,051.55 31,029,577.13 39.58% 3,102,957.71
二到三年 3,644,975.83 4.83% 1,093,492.75 108,474.70 0.14% 32,542.41
三年以上 1,037,534.55 1.55% 950,502.00 929,098.76 1.19% 896,284.11
合计 73,404,077.77 100.00% 5,768,780.74 78,387,661.11 100.00% 4,244,118.47
（2）应收账款按类别分析如下：湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
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期末余额 年初余额
项目
账面余额 占总额比
例
坏账准备
计提比
例
账面余额 占总额比
例
坏账准备 计提比
例
应收关联方款项 28,797,608.69 39.23% 25,087,086.21 32.00%
单项金额重大的
外部应收款
42,959,416.77 58.52% 4,770,004.21 11.10% 51,785,461.24 66.06% 3,301,192.22 6.37%
单项金额不重大
但组合风险较大
1,037,534.55 1.41% 950,502.00 91.61% 929,098.76 1.19% 896,284.11 96.47%
其他 609,517.76 0.84% 48,274.53 7.92% 586,014.90 0.75% 46,642.14 7.96%
合计 73,404,077.77 100.00% 5,768,780.74 78,387,661.11 100.00% 4,244,118.47
（3）单项金额重大的外部应收款项，是指金额50 万元及以上的应收款项，其中：42,959,416.77
元经单独测试未发生减值但按账龄风险组合计提了坏账准备4,770,004.21 元，计提比例为11.10%。
（4）应收关联方款项中28,797,608.69 元经单独测试未发生减值，未计提坏账准备。
（5）单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大的应收款项，是指单项金额
不重大但账龄3 年及以上的应收款项（但不包括内部应收款项和应收关联方款项）。
（6）截至2009 年6 月30 日止，应收账款中无持有本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东
的欠款。
（7）年末应收账款前五名债务人欠款金额合计为69,746,451.79 元，账龄为一年至两年以内，
占应收账款总额的95.02%，明细如下：
债务人名称 金额 账龄 占总额％
第一名 28,797,608.69 一到二年39.23%
第二名 14,692,802.63 一到二年20.02%
第三名 12,402,937.44 一到二年16.90%
第四名 12,322,304.07 一到二年16.79%
第五名 1,530,798.96 一到二年2.08%
合计 69,746,451.79 95.02%
3． 其他应收款
（1）其他应收款账龄及相应的坏账准备分析如下：
期末余额 年初余额
账龄
账面余额 占总额比例坏账准备 账面余额占总额比例 坏账准备
一年以内 213,002.20 33.63% 2,130.02 166,142.88 30.43% 2,291.43
一到二年 40,585.00 6.41% 4,058.50 22,200.00 4.07% 6,620.00
二到三年 22,200.00 3.50% 11,060.00 133,103.75 24.38% 125,243.75
三年以上 357,603.75 56.46% 239,853.75 224,500.00 41.12% 114,250.00
合计 633,390.95 100.00% 257,102.27 545,946.63 100.00% 248,405.18
（2）其他应收款按类别分析如下：
期末余额 年初余额
项目
账面余额 占总额比例坏账准备计提比例账面余额占总额比例坏账准备 计提比
例湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
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应收关联方款项
单项金额重大的外
部应收款
单项金额不重大但
组合风险较大 357,603.75 56.46% 239,853.75 67.07% 224,500.00 41.12% 114,250.00 50.89%
其他 275,787.20 43.54% 17,248.52 6.25% 321,446.63 58.88% 134,155.18 41.73%
合计 633,390.95 100.00% 257,102.27 545,946.63 100.00% 248,405.18
（3）单项金额重大的外部应收款项，是指金额50 万元及以上的应收款项。
（4）单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大的应收款项，是指单项金额
不重大但账龄3 年及以上的应收款项（但不包括内部应收款项和应收关联方款项）。
（5）截至2009 年6 月30 日止，其他应收款中无持有本公司5%(含5%)以上表决权股份的股
东的欠款。
（6）年末其他应收款前五名债务人欠款金额合计为532,187.10 元，占其他应收款总额的
84.02%，明细如下：
债务人名称 金额 账龄 占总额％
第一名 200,000.00 三年以上31.58%
第二名 137,534.02 一年以内21.71%
第三名 117,583.00 三年以上18.56%
第四名 47,069.58 一年以内7.43%
第五名 30,000.50 一年以内4.74%
合计 532,187.10 84.02%
4． 预付款项
期末余额 年初余额
账龄
账面余额 占总额比例 账面余额 占总额比例
一年以内 20,380,528.32 82.04% 20,821,815.02 88.96%
一到二年 1,876,980.51 7.56% 2,583,965.63 11.04%
二到三年 2,583,965.63 10.40%
合计 24,841,474.46 100.00% 23,405,780.65 100.00%
（1）预付款项中无持有本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位的款项。
（2）截至2009 年6 月30 日止，账龄超过一年的预付款项为4,460,946.14 元，主要为预付管材
款项，因为产品销量下降，影响材料购进致使该款项尚未结清。
（3）金额较大的预付账款（占期末预付账款总额的30%及以上）
5． 存货
债务人名称 期末余额 款项性质或内容
宁波东沅管业有限公司 15,871,959.03 预付材料款
6． 存货项目列示：湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
40
项目 期末余额 年初余额
成本：
原材料 10,202,675.30 7,724,301.37
在产品 5,973,350.69 5,241,032.44
库存成品 2,068,658.14 3,386,515.90
低值易耗品 68,468.00 152,778.54
合 计 18,313,152.13 16,504,628.25
本公司的存货经测试未发现存货成本高于其可变现净值的情况，因此未计提跌价准备。
7． 固定资产
项目 年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额
固定资产原价：
房屋建筑物 92,204,457.01 92,204,457.01
机器设备 37,112,747.05 23,334.95 37,136,082.00
运输工具 6,503,676.20 6,503,676.20
计算机及电子设备 5,071,554.83 5,071,554.83
固定资产装修 11,206,869.37 11,206,869.37
其他 3,114,108.27 4,700.00 3,118,808.27
合计 155,213,412.73 28,034.95 155,241,447.68
累计折旧：
房屋建筑物 29,095,148.53 1,203,235.58 30,298,384.11
机器设备 25,772,451.91 1,064,334.38 26,836,786.29
运输工具 4,113,219.55 301,191.89 4,414,411.44
计算机及电子设备 3,823,715.82 143,648.33 3,967,364.15
固定资产装修 9,420,234.25 420,562.71 9,840,796.96
其他 2,356,913.59 172,017.01 2,528,930.60
合计 74,581,683.65 3,304,989.90 77,886,673.55
减值准备：
房屋建筑物 212,189.31 212,189.31
机器设备 559,506.34 559,506.34
运输工具
计算机及电子设备
固定资产装修
其他
合计 771,695.65 771,695.65
净值： 79,860,033.43 76,583,078.48
（1）截至2009 年6 月30 日止，净值为53,602,457.59 元(原价77,742,574.08 元)的房屋、建筑
物作为88,400,000.00 元的短期借款(附注七.10)的抵押物中的一部分。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
41
（2）截至2009 年6 月30 日止，净值为226,651.14 元(原价23,799,527.51 元)的房屋、建筑物及
设备已提足折旧但仍在继续使用。
8． 在建工程
工程项目
工程名称
预算数 年初余额 本期增加额
本期转
入固定
资产
其他减少
数
期末余额
其中：借
款费用
资本化
金额
资金
来源
工程投
入占预
算的比
例
煤改汽工程 803,350.00 533,350.00 270,000.00 803,350.00 自筹 100.00%
合计 533,350.00 270,000.00 803,350.00
（1）工程投入已按预算支付完毕，但安装工程尚未完工。
（2）本公司无在建工程减值准备。
9． 无形资产
项目 年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额
原价
酒店土地使用权 1,983,764.76 1,983,764.76
合计 1,983,764.76 1,983,764.76
累计摊销
酒店土地使用权 930,568.00 33,062.76 963,630.76
合计 930,568.00 33,062.76 963,630.76
无形资产减值准备
合计
净值 1,053,196.76 1,020,134.00
截至2009 年6 月30 日止，摊余价值为1,020,134.00 元(原值1,983,764.76 元)的土地使用权，作
为88,400,000.00 元短期借款(附注七.10)的抵押物中的一部分。
10． 所有权受到限制的资产
所有权受到限制的资产 年初账面价值 本期增加额本期减少额 期末账面价值
用于抵押的资产
金德阀门房产 15,365,003.03 214,152.43 15,150,850.60
金德酒店房产 39,170,365.45 718,758.46 38,451,606.99
株国用(2008)第A0614 号土地使用证 1,053,196.76 33,062.76 1,020,134.00
合 计 55,588,565.24 965,973.65 54,622,591.59
11． 短期借款
（1）按类别列示：
类别 期末余额 年初余额
担保借款
－抵押 88,400,000.00 88,400,000.00
－保证 10,000,000.00 10,000,000.00湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
42
合计 98,400,000.00 98,400,000.00
截至2009年6月30日止，短期担保借款包括：
银行抵押借款8,840 万元(年初数为：8,840 万元)系由净值53,602,457.59 元(原价为77,742,574.08
元)的房屋、建筑物和机器设备(附注七.6)以及6,618.41 平方米土地使用权(原价为1,983,764.76 元、
净值为1,020,134.00 元)(附注七.8)作为抵押物。
银行保证借款1,000 万元(年初数为：1,000 万元)系由本公司和沈阳金德新型管业有限公司为本
公司控股子公司浙江金德阀门有限公司提供保证。
12． 应付账款
账龄 期末余额 年初余额
一年以内 8,273,709.83 11,080,842.52
一到二年 2,025,295.41 1,948,639.21
二到三年 1,328,265.52 791,139.13
三年以上 871,050.52 281,557.78
合计 12,498,321.28 14,102,178.64
截至2009 年6 月30 日止，无欠持有本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位款项。
13． 预收款项
账龄 期末余额 年初余额
一年以内 1,143,300.74 797,171.93
合计 1,143,300.74 797,171.93
截至2008 年12 月31 日止，无欠持有本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位款项。
14． 应付职工薪酬
项目 年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额
工资、奖金、津贴和补贴 1,043,890.86 4,084,209.86 4,224,905.29 903,195.43
医疗保险费 6,393.60 173,863.32 164,080.22 16,176.70
基本养老保险 23,815.20 494,295.40 466,221.74 51,888.86
失业保险费 43,429.48 46,936.82 32,810.23 57,556.07
工伤保险费 -6,420.33 23,960.85 13,297.65 4,242.87
生育保险费 588.85 11,680.17 10,954.64 1,314.38
住房公积金 170,588.52 26,717.00 15,852.00 181,453.52
工会经费和职工教育经费 333,241.43 104,874.96 63,242.84 374,873.55
合计 1,615,527.61 4,966,538.38 4,994,364.61 1,590,701.38
15． 应交税费
项目 期末余额 年初余额
应交企业所得税 3,134,634.25 2,319,089.92
应交增值税 163,959.89 243,228.37
应交营业税 94,707.07 113,559.84湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
43
应交城市维护建设税 14,185.46 24,765.85
应交教育费附加 25,191.75 17,271.61
其他 411,834.19 196,362.03
合计 3,844,512.61 2,914,277.62
16． 应付股利
投资者名称 期末余额 年初余额
法人股东 236,831.69 236,831.69
公司上市前未付股利 1,142,658.38 1,142,658.38
合计 1,379,490.07 1,379,490.07
本公司上市前股东变动频繁,导致公司上市前分配的部分股利一直无股东领取。
17． 其他应付款
账龄 期末余额 年初余额
一年以内 1,255,009.46 1,240,922.46
一到二年 61,597.99
二到三年 6,667.00
三年以上 55,202.25 48,535.25
合计 1,371,809.70 1,296,124.71
截至2009 年6 月30 日止，无欠持有本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东的单位款项。
18． 递延所得税资产
期末余额 年初余额
项目 递延所得税资产 可抵扣暂时性差异递延所得税资产 可抵扣暂时性差异
资产减值准备 1,699,394.67 6,797,578.66 1,316,054.79 5,264,219.30
合计 1,699,394.67 6,797,578.66 1,316,054.79 5,264,219.30
19． 资产减值准备
本期减少额
项目 年初余额 本期计提额
转 回 转 销
期末余额
一、坏账准备 4,492,523.65 1,533,359.36 6,025,883.01
二、固定资产减值准备 771,695.65 771,695.65
合计 5,264,219.30 1,533,359.36 6,797,578.66
20． 股本
本期增减 期末余额
股份类别 年初余额
股权分置 回购公积金转股发行新股 小计
一、有限售条件股份
1、发起人股份 18,755,610.00 18,755,610.00
其中：国家持有股份
境内法人持有股份 18,755,610.00 18,755,610.00湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
44
2、募集法人股
3、高管股份 2,535.00 2,535.00
有限售条件股份合计 18,758,145.00 18,758,145.00
二、无限售条件股份
1、境内上市的股份 54,106,790.00 54,106,790.00
2、境内上市的外资股
无限售条件股份合计 54,106,790.00 54,106,790.00
三、股份总额 72,864,935.00 72,864,935.00
21． 资本公积
项目 年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额
股本溢价 7,433,735.27 7,433,735.27
其他资本公积－ 3,853,842.55 3,853,842.55
其他 3,853,842.55 3,853,842.55
合计 11,287,577.82 11,287,577.82
22． 盈余公积
项目 年初余额 本期提取 本期减少额 期末余额
法定盈余公积金 1,638,787.91 1,638,787.91
合计 1,638,787.91 1,638,787.91
23． 未分配利润
项目 本期金额 上年金额
一、上年年末余额 42,414,549.12 41,744,016.06
加：会计政策变更
前期差错更正
二、本年年初余额 42,414,549.12 41,744,016.06
三、本期增减变动金额 -2,172,689.41 670,533.06
加：净利润 -2,172,689.41 670,533.06
减：利润分配
1、提取盈余公积
2、支付的普通股股利(对股东的分配)
3、其他
四、本期期末余额 40,241,859.71 42,414,549.12
24． 少数股东权益
归属于各子公司少数股东的少数股东权益
少数股东名称 期末余额 年初余额
浙江金德阀门有限公司 12,263,108.67 12,123,201.69湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
45
25． 营业收入和营业成本
（1）营业收入
项目 本期金额 上年金额
主营业务收入 36,231,256.95 106,261,972.41
合计 36,231,256.95 106,261,972.41
（2）营业成本
项目 本期金额 上年金额
主营业务成本 25,916,048.77 76,152,330.22
合计 25,916,048.77 76,152,330.22
（3）主营业务收入和主营业务成本（按产品或业务类别列示）
本期金额 上年金额
产品或业务类别
主营业务收入 主营业务成本 主营业务收入 主营业务成本
阀门管件收入 24,433,430.81 17,826,094.03 78,654,428.01 58,498,700.30
酒店客房收入 5,160,900.67 3,019,095.14 13,139,091.84 6,242,498.66
酒店餐饮收入 5,733,632.14 4,857,489.33 12,833,141.65 10,963,569.71
其他 903,293.33 213,370.27 1,635,310.91 447,561.55
合计 36,231,256.95 25,916,048.77 106,261,972.41 76,152,330.22
本公司前五名客户销售的收入总额为26,315,407.13 元，占本公司全部销售收入的72.63%。
26． 营业税金及附加
项目 本期金额 上年金额
营业税 591,337.63 1,380,377.23
城市维护建设税 135,969.73 446,073.57
教育费附加 94,164.56 326,980.06
合计 821,471.92 2,153,430.86
27． 财务费用
项目 本期金额 上年金额
利息支出－ 3,589,922.32 8,631,555.64
借款利息 3,589,922.32 8,631,555.64
票据贴现利息
减：利息收入 57,769.06 400,955.07
汇兑损失 29,193.08
减：汇兑收益 30.30
其他 13,923.25 25,177.33
合计 3,546,046.21 8,284,970.98
28． 资产减值损失湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
46
项目 本期金额 上年金额
坏账损失 1,533,359.36 2,478,024.77
合计 1,533,359.36 2,478,024.77
29． 投资收益
产生投资收益的来源 本期发生额 上年金额
长期股权投资转销收益 -16,000.00
合计 -16,000.0
30． 营业外收入及营业外支出
(1)营业外收入
项目 本期发生额 上年金额
处置固定资产利得 46,779.15
处置无形资产利得
政府补贴收入－ 660,000.00
扶持资金 660,000.00
合计 706,779.15
(2)营业外支出
项目 本期金额 上年金额
捐赠支出 4,000.00
处置固定资产损失 16,092.68
合计 20,092.68
31． 所得税费用
项目 本期金额 上年金额
当期所得税 891,231.89 3,128,789.73
递延所得税 -383,339.88 -616,011.16
合计 507,892.01 2,512,778.57
32． 每股收益
（1）基本每股收益
基本每股收益以归属于母公司普通股股东的合并净利润除以母公司发行在外普通股的加权平
均数计算：
项目 本期数 上年数
归属于母公司普通股股东的合并净利润 -2,172,689.41 670,533.06
发行在外普通股的加权平均数 72,864,935.00 72,864,935.00
基本每股收益 -0.03 0.009
(2)稀释每股收益
稀释每股收益以根据稀释性潜在普通股调整后的归属于母公司普通股股东的合并净利润除以
调整后的母公司发行在外普通股的加权平均数计算。本公司无稀释性的潜在普通股。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
47
33． 现金流量表附注
(1) 将净利润调节为经营活动现金流量
项目 本期数 上年数
净利润 -2,032,782.43 1,384,809.08
加：资产减值准备 1,533,359.36 2,478,024.77
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 3,304,989.90 7,183,742.99
无形资产摊销 33,062.76 66,125.52
长期待摊费用摊销
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失 -30,686.47
固定资产报废损失
公允价值变动损失
财务费用 3,589,922.32 8,631,555.64
投资损失 16,000.00
递延所得税资产减少 -383,339.88 -616,011.16
存货的减少 -1,808,523.88 1,056,006.88
经营性应收项目的减少 3,460,445.21 1,328,365.47
经营性应付项目的增加 -997,065.98 -5,496,279.56
其他
经营活动产生的现金流量净额 6,700,067.38 15,969,467.80
(2)现金等价物净变动情况
项目 本期数 上年数
现金的期末余额 67,252,235.44 63,719,694.15
减：现金的期初余额 63,719,694.15 62,341,616.69
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物期初余额
现金及现金等价物净增加额 3,532,541.29 1,378,077.46
(3)现金及现金等价物
项目 期末余额 年初余额
货币资金－ 67,252,235.44 63,719,694.15
库存现金 524,009.43 45,181.88
银行存款 66,633,254.65 63,567,480.51
其他货币资金 94,971.36 107,031.76
减：受到限制的存款
受到限制的其他货币资金
现金及现金等价物期末余额 67,252,235.44 63,719,694.15
(4)其他与经营活动有关的现金
现金流量表中收到的其他与经营活动有关的现金包括：湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
48
项目 本期数 上年数
利息收入 57,769.06 400,955.07
补贴收入 660,000.00
合计 57,769.06 1,060,955.07
现金流量表中支付的其他与经营活动有关的现金包括：
项目 本期数 上年数
董事会费 37,956.70 443,722.30
交通费 76,916.50 51,017.50
运输费 1,650.00 180,000.00
应酬费 155,532.59 557,602.90
办公费 212,377.75 210,308.27
邮电费 93,561.30 490,140.78
卫生绿化费 14,796.00 446,240.11
差旅费 28,427.00 49,350.00
审计、咨询费等 107,780.60
修理费 186,910.78 690,000.00
物耗费 265,768.39 409,227.34
保险费 36,124.00 122,227.61
其他 25,833.19 445,903.49
合计 1,135,854.20 4,203,520.90
34． 分部报告
(1)主要报告形式 —业务分部
A、本期及2009 年6 月30 日分部信息
项目 阀门管件业务 酒店业务 其他 抵销 合计
a、营业收入 24,433,430.81 11,797,826.14 36,231,256.95
其中：对外交易收入 24,433,430.81 11,797,826.14 36,231,256.95
分部间交易收入
b、营业费用 68,108.15 1,336,369.53 1,404,477.68
c、营业利润 1,980,626.20 -308,730.13 -3,196,786.49 -1,524,890.42
d、资产总额 203,177,693.05 55,202,664.30 133,856,832.92 -133,712,785.38 258,524,404.89
e、负债总额 80,474,606.42 6,053,403.77 82,560,613.60 -48,860,488.01 120,228,135.78
f、补充信息
折旧和摊销费用 1,366,407.53 1,716,072.18 255,572.95 3,338,052.66湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
49
资产减值损失 1,526,701.93 5,559.37 1,098.06 1,533,359.36
资本性支出 18,834.95 274,500.00 293,334.95
折旧和摊销等以外的
其他非现金费用
B、上年及2008 年12 月31 日分部信息
项目 阀门管件业务 酒店业务 其他 抵销 合计
a、营业收入 78,654,428.01 27,607,544.40 106,261,972.41
其中：对外交易收入 78,654,428.01 27,607,544.40 106,261,972.41
分部间交易收入
b、营业费用 577,513.87 2,782,031.35 3,359,545.22
c、营业利润 8,896,537.24 1,285,265.24 -6,970,901.30 3,210,901.18
d、资产总额 203,430,826.99 54,600,072.07 134,286,068.32 -131,483,145.26 260,833,822.12
e、负债总额 82,198,810.15 5,143,471.25 79,793,337.07 46,630,847.89 120,504,770.58
f、补充信息
折旧和摊销费用 2,783,178.59 3,978,373.29 488,316.63 7,249,868.51
资产减值损失 2,621,671.12 -143,896.35 250.00 2,478,024.77
资本性支出 19,505.00 622,159.00 641,664.00
折旧和摊销等以外的
其他非现金费用
47,285.91 802272.64 849,558.55
(2)次要报告形式—地区分部
对外交易收入 本期数 上年数
湖南地区 11,797,826.14 27,607,544.40
浙江地区 24,433,430.81 78,654,428.01
合计 36,231,256.95 106,261,972.41
资产总额 期末余额 上年余额
湖南地区 55,346,711.84 57,402,995.13
浙江地区 203,177,693.05 203,430,826.99
合计 258,524,404.89 260,833,822.12
35． 租赁
经营租赁租出资产
项目 期末金额 年初金额
房屋、建筑物 1,881,145.79 1,903,993.71
七、 母公司财务报表主要项目附注
1． 其他应收款湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
50
（1）其他应收款账龄及相应的坏账准备分析如下：
期末余额 年初余额
账龄
账面余额 占总额比例坏账准备 账面余额 占总额比例 坏账准备
一年以内 41,959,134.02 99.99% 1,375.34 41,982,627.52 99.99% 277.28
一到二年
二到三年
三年以上 4,500.00 0.01% 4,250.00 4,500.00 0.01% 4,250.00
合计 41,963,634.02 100.00% 5,625.34 41,987,127.52 100.00% 4,527.28
（2）其他应收款按类别分析如下：
期末数 年初数
项目
账面余额
占总额比
例
坏账准
备
计提比
例
账面余额
占总额比
例
坏账准
备
计提比
例
内部应收款项 41,821,600.00 99.66% 41,954,900.00 99.92%
单项金额重大的外部应收款
单项金额不重大但组合风险较
大 4,500.00 0.01% 4,250.00 94.44% 4,500.00 0.01% 4,250.00 94.44%
其他 137,534.02 0.33% 1,375.34 1.00% 27,727.52 0.07% 277.28 1.00%
合计 41,963,634.02 100.00% 5,625.34 41,987,127.52 100.00% 4,527.28
（3）单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大的应收款项，是指单项金额
不重大但账龄3 年及以上的应收款项（但不包括内部应收款项和应收关联方款项）。
（4）截至2009 年6 月30 日止，其他应收款中无持有本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东
的欠款。
（5）年末其他应收款前四名债务人欠款金额合计为41,963,634.02 元，占其他应收款总额的100%，
明细如下：
债务人名称 金额 账龄 占总额％
第一名 41,821,600.00 一年以内 99.66%
第二名 137,534.02 一年以内 0.33%
第三名 4,000.00 三年以上 0.01%
第四名 500.00 三年以上
合计 41,963,634.02 100%
2． 长期股权投资
项目 期末余额 年初余额
子公司(1) 84,852,297.37 84,852,297.37
合计 84,852,297.37 84,852,297.37
本公司无境外投资，故不存在长期投资变现及收益汇回的重大限制。
（1）对子公司投资及减值准备湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
51
子公司名称 初始投资成本 追加投资年初余额 本期增加额 本期减少额 期末余额
浙江金德阀门有
限公司
35,627,425.52 35,627,425.52 35,627,425.52
株洲金德酒店有
限公司
49,224,871.85 49,224,871.85 49,224,871.85
合计 84,852,297.37 84,852,297.37 84,852,297.37
减值准备
投资净额 84,852,297.37 84,852,297.37 84,852,297.37
3． 营业收入和营业成本
（1）营业收入
项目 本期金额 上年金额
主营业务收入 20,483,614.24
其他业务收入
合计 20,483,614.24
（2）营业成本
项目 本期金额 上年金额
主营业务成本 13,108,555.69
其他业务成本
合计 13,108,555.69
（3） 主营业务收入和主营业务成本（按产品或业务类别列示）
产品或业务 本期金额 上年金额
类别 主营业务收入 主营业务成本 主营业务收入 主营业务成本
酒店客房 9,975,646.48 4,608,936.20
酒店餐饮 9,140,235.35 8,167,576.74
其他 1,367,732.41 332,042.75
合计 20,483,614.24 13,108,555.69
本期无主营业务收入与主营业务成本主要系2008 年将金德酒店分公司业务转由新成立的子公
司株洲金德酒店有限公司经营所致。
八、 关联方关系及其交易
1、 本公司关联方认定标准
下列各方构成本公司的关联方：
（1）本公司的母公司。
（2）本公司的子公司。
（3）与本公司受同一母公司控制的其他企业。
（4）对本公司实施共同控制的投资方。湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
52
（5）对本公司施加重大影响的投资方。
（6）本公司的合营企业。
（7）本公司的联营企业。
（8）本公司的主要投资者个人及与其关系密切的家庭成员。主要投资者个人，是指能够控制、
共同控制一个企业或者对一个企业施加重大影响的个人投资者。
（9）本公司或其母公司的关键管理人员及与其关系密切的家庭成员。关键管理人员，是指有
权力并负责计划、指挥和控制企业活动的人员；与主要投资者个人或关键管理人员关系密切的家庭
成员，是指在处理与企业的交易时可能影响该个人或受该个人影响的家庭成员。
（10）本公司主要投资者个人、关键管理人员或与其关系密切的家庭成员控制、共同控制或施
加重大影响的其他企业。
2、 本公司的母公司
（1）本公司的母公司基本情况
公司名称 注册地 组织机构代码 业务性质
深圳市赛洛实业发展有限公司
深圳市 79660519-4
投资、国内商业、货物、技
术进出口
本企业的最终控制方为杨文清先生。
（2）本公司的母公司注册资本及其变化
公司名称 年初余额 本期增加额本期减少额 期末余额
深圳市赛洛实业发展有限公司 196,480,000.00 196,480,000.00
（3）本公司的控股公司对本公司的持股比例和表决权比例
公司名称 年初数 期末数
持股比例 表决权比例 持股比例 表决权比例
深圳市赛洛实业发展有限公司 20.91% 20.91% 20.91% 20.91%
3、 本公司的子公司
本公司持有权益比例 本公司表决权比例
注册地 注册资本 业务性质及经营范围
直接 间接 直接 间接
浙江金德阀门有限公
司 金华市 4000 万元 管件阀门的生产、销售90.00% 90.00%
株洲金德酒店有限公
司 株洲市 4922.48 万元
餐饮、住宿、干洗服务、
房屋租赁等 100.00% 100.00%
4、 其他关联方
公司名称 组织机构代码 与本公司的关系
金德铝塑复合管有限公司 41072423-9 受同一实际控制人控制
金元(湖南)化学建材有限公司 73053621-0 受同一实际控制人控制
金元(株洲)新型管业有限公司 73051274-5 受同一实际控制人控制
浙江金德卫浴有限公司 79098367-X 受同一实际控制人控制湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
53
沈阳金德新型管业有限公司 00162060-7 受同一实际控制人控制
在报告期内，原控股股东沈阳宏元集团有限公司仍为公司的实际控制人，本公司的主要关联交
易均系与受沈阳宏元集团有限公司共同控制的公司之间进行。
5、 关联交易
(1)定价政策
本公司销售给关联方的产品以及从关联方购买原材料的价格按市场价格作为定价基础。
(2)销售货物
关联方名称 本期金额 上年金额
金德铝塑复合管有限公司 22,209,195.31 58,047,372.85
金元(湖南)化学建材有限公司 1,440,597.30 6,787,329.10
合计 23,649,792.61 64,834,701.95
本期本公司向关联方销售占销售总额的65.27%(上期为：64.15%)。
(3)租赁费
关联方名称 本期金额 上年金额
金元(株洲)新型管业有限公司 90,000.00 90,000.00
本期本公司向关联方支付租赁费占支付租赁费总额的100.00%(上期为：100.00%)。
(4)接受担保
本公司本期接受沈阳金德新型管业有限公司提供的借款担保1,000 万元。占担保总额的
100.00%)。
6、 关联方应收、应付款项余额
期末余额 年初余额
项目 金额
余额所占
总额的比
例％ 金额
余额所占
总额的比
例％
条款和
条件
是否
取得
或提
供担
保
应收账款
金德铝塑复合管
有限公司
28,797,608.69 39.23 25,087,086.21 32.00
货到付
款
否
合计 28,797,608.69 39.23 25,087,086.21 32.00
预付账款
浙江金德卫浴有
限公司
3,398,811.63 11.59
否
合计 3,398,811.63 11.59
预收款项
金元(湖南)化学
建材有限公司
456,691.77 39.95 257.07 0.03
消费后
多付款
否
合计 456,691.77 39.95 257.07 0.03
其他应付款
金元(株洲)新型
管业有限公司
90,000.00 6.56湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
54
合计 90,000.00 6.56 否
十、承诺事项
截至2009 年6 月30 日止，本公司无需要披露的重大承诺事项。
十一、或有事项
截至2009 年6 月30 日止，本公司无需要披露的重大或有事项。
十二、资产负债表日后事项
截至本财务报告日止，本公司无需要披露的重大资产负债表日后事项。
十三、其他重要事项
本公司控股股东深圳市赛洛实业发展有限公司正在筹划公司控股股权变更暨重大资产重组事
宜，经公司申请公司股票于2009 年7 月21 日起停牌。除上述事项外，本公司无需要披露的其他重
大事项。
十四、扣除非经常性损益后的净利润
项目 本期数 上年数
（一）非经常性损益
1、非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 30,686.47
2、越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免
3、计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合
国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外
660,000.00
4、计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
5、企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时
应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
6、非货币性资产交换损益
7、委托他人投资或管理资产的损益
8、因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
9、债务重组损益
10、企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
11、交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
12、同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
13、与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
14、除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金
融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金
融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
55
15、单独进行减值测试的应收款项减值准备转回
16、对外委托贷款取得的损益
17、采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生
的损益
18、根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对
当期损益的影响
19、受托经营取得的托管费收入
20、除上述各项之外的其他营业外支出 4,000.00
21、其他符合非经常性损益定义的损益项目
非经常性损益合计 686,686.47
22、扣除非经营性损益相应的所得税 171,671.62
23、扣除非经营性损益应扣除的少数股东权益 48,293.05
非经营性损益影响净利润合计 466,721.80
（二）归属于母公司股东者的净利润 -2,172,689.41 670,533.06
（三）扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润 -2,172,689.41 203,811.26
十五、其他财务补充资料
净资产收益率和每股收益明细表
项目 净资产收益率(%) 每股收益(人民币元/股)
全面摊薄 加权平均 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润 -1.72 -1.72 -0.03 -0.03
扣除非经常性损益后归属于公司普
通股股东的净利润
-1.72 -1.72 -0.03 -0.03
本期净资产收益率计算表
项目 序号 本期数
归属于母公司股东的净利润 (1) -2,172,689.41
归属于母公司股东的非经常性损益 (2)
归属于母公司股东、扣除非经常性损益后的净利润 (3)＝(1)－(2) -2,172,689.41
归属于母公司股东的期末净资产 (4) 126,033,160.44
全面摊簿净资产收益率(Ⅰ) (5)＝(1)÷(4) -1.72%
全面摊簿净资产收益率(Ⅱ) (6)＝(3)÷(4) -1.72%
归属于母公司股东的期初净资产 (7) 128,205,849.85
回购或现金分红等减少的、归属于母公司股东的净资产 (8)
归属于母公司股东的、减少净资产下一月份起至报告期期末的
月份数
(9)
报告期月份数 (10) 6
归属于母公司的净资产加权平均数 (11)＝(7)＋(1)÷2－(8)×
(9)÷(10)
127,119,505.15
加权平均净资产收益率(Ⅰ) (12)=(1)÷(11) -1.71%
加权平均净资产收益率(Ⅱ) (13)=(3)÷(11) -1.71%
本期每股收益计算表湖南金德发展股份有限公司2009 年半年度报告
56
项目 序号 本期数
归属于母公司股东的净利润 (1) -2,172,689.41
归属于母公司股东的非经常性损益 (2)
归属于母公司股东、扣除非经常性损益后的净利润 (3)＝(1)－(2) -2,172,689.41
期初股份总数 (4) 72,864,935.00
公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数(Ⅰ) (5)
增加股份(Ⅰ)下一月份起至报告期期末的月份数 (6)
报告期月份数 (7) 12
发行在外的普通股加权平均数 (8)=(4)+(5)×(6)÷(7) 72,864,935.00
基本每股收益(Ⅰ) (9)=(1)÷(8) -0.03
基本每股收益(Ⅱ) (10)=(3)÷(8) -0.03
稀释每股收益(Ⅰ) (11)=(9) -0.03
稀释每股收益(Ⅱ) (12)=(10) -0.03
八、备查文件目录
（一）载有董事长签名的半年度报告正本；
（二）载有公司法定代表人、主管会计工作的负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报告
正本；
（三）报告期内在中国证监会指定报刊上公开披露过的所有文件文本；
（四）公司备查文件完整，存放于公司董事会秘书处。
湖南金德发展股份有限公司
公司法定代表人（签章）：杜红云
主管会计工作的公司负责人（签章）：单晓红
会计机构负责人（签章）：单晓红
二○○九年八月十一日
