民生证券股份有限公司

                      关于深圳市易尚展示股份有限公司

                      非公开发行限售股解禁的核查意见


      民生证券股份有限公司（以下简称“民生证券”或“本保荐机构”）作为深
圳市易尚展示股份有限公司非公开发行股票（以下简称“易尚展示”或“公司”）
的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交易所股票上
市规则》、《深圳证券交易所中小企业板上市公司规范运作指引》等有关规定，本
保荐机构对易尚展示非公开发行限售股解禁的情况进行了认真、审慎的核查，现
发表核查意见如下：

       一、公司非公开发行股票及股本变动情况
       （一）非公开发行股票情况
      2018 年 3 月，经中国证券监督管理委员会证监许可[2017]1706 号文核准，
公司通过非公开发行 A 股股票方式发行 A 股股票 11,755,613 股，发行价格为每
股 37.70 元，募集资金总额为人民币 443,186,610.10 元，扣除各项发行费用后，
募集资金净额为人民币 428,790,383.67 元。以上募集资金已经大华会计师事务所
（特殊普通合伙）于 2018 年 3 月 9 日出具了《深圳市易尚展示股份有限公司非
公开发行人民币普通股（A 股）募集资金验资报告》（大华验字[2018]000129 号）
审验确认。上述非公开发行完成后，公司股本增加为 15,460.0613 万股。
       （二）非公开发行限售股锁定期情况
      本次发行股票的发行价格为 37.70 元/股，发行数量为 11,755,613 股，募集资
金总额为 443,186,610.10 元，发行对象及其获配股数、认购金额的具体情况如下：
                                                                               锁定期
序号     投资者名称   配售对象名称      获配股数（股）    获配金额（元）
                                                                               （月）
  1      刘梦龙       刘梦龙                  7,768,876       292,886,625.20       36
                      华富基金-天津
         华富基金管
                      信托优选定增 6          1,336,870        50,399,999.00       12
  2      理有限公司
                      号资产管理计划
         民生加银基   民生加银华鑫信
                                              2,649,867        99,899,985.90       12
  3      金管理有限   托智选 8 号资产
                                                                                    锁定期
序号     投资者名称         配售对象名称    获配股数（股）    获配金额（元）
                                                                                    （月）
         公司               管理计划
总计                                             11,755,613       443,186,610.10           -

       二、申请解除股份限售的股东履行承诺情况
       本次申请解除股份限售的股东为：华富基金管理有限公司、民生加银基金管
理有限公司。申请解除股份限售的股东履行的相关承诺如下：本次发行的股票，
自本次发行结束且新增股份上市之日起锁定12个月。
       截至本核查意见出具之日，本次解除股份限售的股东严格履行了上述承诺。
本次申请解除股份限售的股东不存在非经营性占用公司资金的情形，公司不存在
对其进行违规担保的等损害公司利益情形。

       三、本次限售股份可上市流通安排
       1、本次限售股份可上市流通日期为2019年3月26日。
       2、本次解除限售股份总数为3,986,737股，占公司总股本的2.58%。
       3、本次申请解除股份限售的股东为2名，证券账户总数为2户。
       4、股份解除限售及上市流通具体情况如下：
                                               所持限售股份总数       本次解除限售数量
序号      股东名称           证券账户名称
                                                   （股）                 （股）
                       华富基金－民生银行
          华富基金
                       －天津信托－天津信
  1       管理有限                                       1,336,870                 1,336,870
                       托优选定增 6 号集合
            公司
                       资金信托计划
                       民生加银基金－建设
          民生加银     银行－华鑫国际信托
  2       基金管理     －华鑫信托智选 8 号               2,649,867                 2,649,867
          有限公司     证券投资集合资金信
                       托计划
                     合计                                3,986,737                 3,986,737

       5、上述股东实际减持股份时还需遵守《公司法》、《证券法》、《深圳证
券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级
管理人员减持股份实施细则》等相关规定。
     四、本次解除限售股份上市流通后，公司股本结构变化情况

               本次限售股份上市流通前                     本次限售股份上市流通后
                                           本次变动
 股份性质
               数量（股）    比例（%）                    数量（股）    比例（%）
                                          （增+，减-）
一、限售条件
流通股/非流     54,150,894        35.03     -3,986,737     50,164,157        32.45
    通股
 高管锁定股     41,212,781        26.66               0    41,212,781        26.66
 首发后限售
                11,755,613         7.60     -3,986,737      7,768,876         5.03
     股
 股权激励限
                 1,182,500         0.76               0     1,182,500         0.76
   售股
二、无限售流
               100,449,719        64.97     +3,986,737    104,436,456        67.55
通股
三、总股份     154,600,613       100.00               0   154,600,613       100.00


     五、保荐机构核查意见

    经核查，本保荐机构认为：易尚展示本次限售股份解除限售的数量、上市流
通时间均符合相关法律法规的要求；本次解除限售股份股东均严格履行了非公开
发行时所作的承诺；本次解除限售股份流通上市的信息披露真实、准确、完整。
本保荐机构对易尚展示本次限售股份上市流通申请无异议。
    （以下无正文）
   （此页无正文，为《民生证券股份有限公司关于深圳市易尚展示股份有限公
司非公开发行限售股解禁的核查意见》之签章页）




   保荐代表人：
                     杨   超                         赵    锋




                                                民生证券股份有限公司
                                                      年        月   日