美尚生态景观股份有限公司 2018 年度财务决算报告 2018 年度在公司管理层的正确领导和全体员工的共同努力下,企业效益实 现了稳步增长,取得了良好的经营业绩。根据中天运会计师事务所(特殊普通 合伙)审计的公司截止 2018 年 12 月 31 日的财务状况和 2018 年度的经营成 果,结合公司生产经营中的具体情况,现将公司的财务决算情况汇报如下: 一、2018 年度财务报表审计情况 公司 2018 年财务报表及相关报表附注已经中天运会计师事务所(特殊普通 合伙)审计,出具了中天运[2019]审字第 90307 号标准无保留意见的审计报 告。会计师的审计意见是:美尚生态景观股份有限公司财务报表在所有重大方 面按照企业会计准则的规定编制,公允反映了美尚生态景观股份有限公司 2018 年 12 月 31 日的财务状况以及 2018 年度的经营成果和现金流量。 二、2018 年度主要财务指标 单位:人民币元 项目 2018 年 2017 年 同比增减 营业收入 2,298,868,545.31 2,303,651,536.77 -0.21% 归属于上市公司股东的净利润 386,782,235.90 284,117,005.76 36.13% (元) 归属于上市公司股东的 305,249,112.57 282,815,891.51 7.93% 扣除非经常性损益的净利润(元) 经营性活动产生的现金流量净额 163,568,677.20 -196,384,521.67 183.29% (元) 基本每股收益(元/股) 0.6488 0.4777 35.82% 稀释每股收益(元/股) 0.6438 0.4728 36.17% 加权平均净资产收益率 12.54% 10.38% 2.16% 2018 年末 2017 年末 本年末比上年末增减 资产总额(元) 8,202,293,509.51 6,917,122,637.24 18.58% 归属于上市公司股东的净资产 3,211,817,444.17 2,895,955,308.76 10.91% (元) 三、2018 年财务状况分析 1、资产结构 单位:人民币元 项目 期末余额 期初余额 同比增减 货币资金 1,451,072,119.77 1,344,474,386.80 7.93% 应收账款及应收票 1,916,435,869.31 1,987,625,170.33 -3.58% 据 预付款项 27,839,171.99 17,713,434.36 57.16% 其他应收款 115,656,788.88 119,693,772.26 -3.37% 存货 1,475,169,724.17 1,284,177,792.74 14.87% 其他流动资产 45,376,309.27 16,037,631.99 182.94% 可供出售金融资产 10,000,000.00 10,000,000.00 0.00% 长期应收款 2,010,955,956.10 1,147,117,390.60 75.31% 投资性房地产 17,989.21 55,651.93 -67.68% 固定资产 79,787,276.18 67,378,393.40 18.42% 在建工程 1,665,197.12 3,840,818.80 -56.64% 无形资产 386,460.39 537,075.09 -28.04% 商誉 732,472,613.54 793,217,393.67 -7.66% 长期待摊费用 5,677,938.59 9,760,138.02 -41.83% 递延所得税资产 58,683,554.55 48,836,520.14 20.16% 其他非流动资产 271,096,540.44 66,657,067.11 306.70% 资产总计 8,202,293,509.51 6,917,122,637.24 18.58% 2018 年末,公司资产总额为 820,229.35 万元,比上年 691,712.26 万元增 长 18.58%,资产变动的主要原因系: (1)2018 年预付款项期末余额为 2,783.92 万元,较上年末增长 57.16%, 主要系报告期内预付的工程款及材料款增加所致; (2)2018 年其他流动资产期末余额为 4,537.63 万元,较上年末增长 182.94%,主要系报告期内增值税预交及留抵税额增加所致; (3)2018 年长期应收款期末余额为 201,095.60 万元,较上年末增长 75.31%,主要系报告期内 PPP 及 EPC 项目确认收入增加所致; (4)2018 年在建工程期末余额为 166.52 万元,较上年末减少 56.64%,主 要系报告期内苗圃配套设施及精品苗圃景观道路结转固定资产所致; ( 5 ) 2018 年 长 期待 摊 费 用期 末 余 额为 567.79 万 元 ,较 上 年 末减少 41.83%,主要系报告期内正常摊销所致; (6)2018 年其他非流动资产期末余额为 27,109.65 万元,较上年末增长 306.70%,主要系报告期内支付 PPP 项目公司资本金增加所致。 2、负债结构 负债中主要项目增减变化如下: 单位:人民币元 项目 期末余额 期初余额 同比增减 短期借款 808,808,082.95 969,715,480.87 -16.59% 应付票据及应付账款 2,198,380,261.87 1,522,232,601.87 44.42% 预收款项 29,388,197.66 28,420,317.49 3.41% 应付职工薪酬 50,551,178.66 45,233,303.80 11.76% 应交税费 85,519,645.73 65,666,111.80 30.23% 其他应付款 238,777,068.44 246,247,348.44 -3.03% 一年内到期的非流动负债 280,231,116.14 247,057,835.00 13.43% 其他流动负债 244,350,937.65 172,314,301.13 41.81% 长期借款 217,512,429.20 223,794,820.34 -2.81% 应付债券 796,352,815.85 497,342,644.05 60.12% 递延收益 1,645,643.78 1,654,746.52 -0.55% 负债合计 4,951,517,377.93 4,019,679,511.31 23.18% 2018 年末,公司负债总额为 495,151.74 万元,比上年 401,967.95 万元增 长 23.18%,负债变动的主要原因系: (1)2018 年应付票据及应付账款余额为 219,838.03 万元,较上年末增长 44.42%,主要系报告期内公司应付的工程款、材料款及采用银行承兑汇票方式 支付相关款项增加所致; (2)2018 年应交税费余额为 8,551.96 万元,较上年末增长 30.23%,主要 系报告期内利润增加导致相应的税费增加所致; ( 3 ) 2018 年 其 他 流 动 负 债 余 额 为 24,435.09 万 元 , 较 上 年 末 增 长 41.81%,主要系报告期内确认的未达到纳税时点的待转销项税增加所致; (4)2018 年应付债券余额为 79,635.28 万元,较上年末增长 60.12%,主 要系报告期内公司发行 PPP 专项债券所致; 3、股东权益结构 单位:人民币元 项目 期末余额 期初余额 同比增减 股本 600,796,977.00 600,857,480.00 -0.01% 资本公积 1,533,121,070.32 1,526,797,765.88 0.41% 减:库存股 116,180,431.68 68,885,748.42 68.66% 其他综合收益 -24,154.60 -175,467.05 86.23% 盈余公积 67,689,417.15 54,343,734.83 24.56% 未分配利润 1,126,414,565.98 783,017,543.52 43.86% 归属于母公司所有者权益合计 3,211,817,444.17 2,895,955,308.76 10.91% 少数股东权益 38,958,687.41 1,487,817.17 2518.51% 所有者权益合计 3,250,776,131.58 2,897,443,125.93 12.19% 2018 年末股东权益总额为 325,077.61 万元,比上年 289,744.31 万元增长 12.19% , 其 中 归 属 于 母 公 司 股 东 权 益 总 额 为 321,181.74 万 元 , 比 上 年 289,595.53 万元增长 10.91%,股东权益变动的主要原因系: (1)2018 年末库存股余额为 11,618.04 万元,较上年末增长 68.66%,主 要系重大资产重组金点园林未达到承诺业绩,根据《盈利预测补偿协议》补偿 义务人龙俊、石成华、余洋应收回待注销的股份; ( 2 ) 2018 年 末 未 分 配 利 润 余 额 为 112,641.46 万 元 , 较 上 年 末 增 长 43.86%,主要系报告期内经营所得增加所致; ( 3 ) 2018 年 末 少 数 股 东 权 益 余 额 为 3,895.87 万 元 , 较 上 年 末 增 长 2518.51%,主要系报告期内 PPP 项目公司政府方注册资金投入增加所致。 四、2018 年经营成果分析 单位:人民币元 项目 本期金额 上期金额 同比增减 营业总收入 2,298,868,545.31 2,303,651,536.77 -0.21% 营业成本 1,511,261,411.75 1,675,361,647.39 -9.79% 税金及附加 5,170,226.02 4,388,247.23 17.82% 管理费用 124,823,883.29 117,693,760.82 6.06% 研发费用 36,864,514.12 12,683,189.22 190.66% 财务费用 94,411,057.80 39,666,396.87 138.01% 资产减值损失 149,274,471.16 112,359,546.68 32.85% 营业外收入 82,650,068.33 1,524,844.04 5320.23% 利润总额 459,280,628.57 343,246,787.97 33.80% 净利润 386,753,106.14 284,145,097.52 36.11% 归属于上市公司所有者的净利润 386,782,235.90 284,117,005.76 36.13% 2018 年 , 公 司 实 现 营 业 总 收 入 229,8836.85 万 元 , 实 现 利 润 总 额 45,928.06 万元,实现净利润 38,675.31 万元,比上年 28,414.51 万元增长 36.11%,其中:归属于上市公司所有者的净利润 38,678.22 万元,比上年 28,411.70 万元增长 36.13%,主要原因:报告期内,(1)公司生态修复业务创 新突破实现稳健增长,充分发挥与全资子公司绿之源在生态修复业务上的协同 效应与业务优势,大型矿山修复项目“莒县矿山生态治理修复工程第一批项目 投融资、设计、施工一体化总承包”顺利落地,通过研究相关政策,创新商业 合作模式,解决政府资金难题,公司回款更有保障,实现合作共赢。可复制的 商业模式能快速应于其他项目中,解决了矿山修复完全依赖政府财政资金瓶颈 问题,为公司加速开拓巨大的矿山修复市场提供了有力的保障。(2)全资子公 司金点园林成功实现了从地产园林侧重到市政园林为主的转型,地产园林业务 占比逐年降低,综合毛利率逐步上升;(3)公司严抓项目风控体系、创新商业 合作模式、推出创新生态产品、强化应收账款管理,有效增强回款能力。 (1)2018 年研发费用 3,686.45 万元,较上年增长 190.66%,主要系报告 期内公司及绿之源业务的研发人员工资及研发耗材投入增加所致; (2)2018 年财务费用 9,441.11 万元,较上年增长 138.01%,主要系报告 期债券规模增加及融资成本增加所致; (3)2018 年资产减值损失 14,927.45 万元,较上年增长 32.85%,主要系 对金点园林重大资产重组产生的商誉计提资产减值损失 6,074.48 万元所致; (4)2018 年营业外收入 8,265.01 万元,较上年增长 5320.23%,主要系重 大资产重组金点园林未达到承诺业绩,根据《盈利预测补偿协议》,补偿义务人 龙俊、石成华、余洋应补偿给公司的款项所致。 五 、2018 年现金流量分析 单位:人民币元 项目 本期金额 上期金额 同比增减 经营活动产生的现金流量净额 163,568,677.20 -196,384,521.67 183.29% 投资活动产生的现金流量净额 -232,151,735.13 -120,805,375.62 -92.17% 筹资活动产生的现金流量净额 26,776,139.44 868,959,313.18 -96.92% 现金及现金等价物净增加额 -41,783,157.81 551,728,659.67 -107.57% 期末现金及现金等价物净余额 1,264,257,318.41 1,306,040,476.22 -3.20% 2018 年 公 司 现 金 及 现 金 等 价 物 净 增 加 额 为 -4,178.32 万 元 , 比 上 年 55,172.87 万元减少 107.57%,主要原因系: (1)2018 年经营活动产生的现金流量净额为 16,358.87 万元,较上年增 长 183.29%,主要系报告期内公司加强回款管理所致; (2)2018 年投资活动产生的现金流量净额为-23,215.17 万元,较上年减 少 92.17%,主要系报告期内增加投资 PPP 项目资本金所致; (3)2018 年筹资活动产生的现金流量净额为 2,677.61 万元,较上年减少 96.92%,主要系报告期内公司为优化融资结构偿还贷款增加所致; (4)2018 年现金及现金等价物净增加额为-4,178.32 万元,较上年减少 107.57%,主要系报告期内筹资活动产生的现金流量净额变化所致。 美尚生态景观股份有限公司 董事会 2019 年 4 月 22 日