证券代码：301073           证券简称：君亭酒店         公告编号：2022-036


                   浙江君亭酒店管理股份有限公司
2022 年度向特定对象发行 A 股股票摊薄即期回报及填补措施及
                           相关承诺的公告

    本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假
记载、误导性陈述或重大遗漏。



    浙江君亭酒店管理股份有限公司（以下简称“公司”）拟向特定对象发行股
票，根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作
的意见》（国办发[2013]110 号）、《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若
干意见》（国发[2014]17 号）和中国证监会《关于首发及再融资、重大资产重组
摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会公告[2015]31 号）等相关文件的规
定，鉴于本次向特定对象发行股票完成后，公司即期收益存在被摊薄的风险，为
保护中小投资者合法权益，公司制定了关于填补被摊薄即期回报的措施，相关主
体对公司填补回报措施能够得到切实履行作出了承诺。

    一、本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响

    （一）财务测算主要假设和说明

    1、假设宏观经济环境、证券市场情况没有发生重大不利变化，公司经营环
境、产业政策、行业发展状况等未发生重大不利变化；
    2、假设本次发行于 2022 年 12 月末实施完成（该完成时间仅为假设用于测
算相关数据，最终以经中国证监会核准后实际发行完成时间为准）；
    3、假设本次向特定对象发行 A 股股票数量为 2,416.20 万股，且不考虑发行
费用的影响。本次向特定对象发行 A 股股票最终发行股数和实际到账的募集资
金规模将根据监管部门核准、发行认购情况以及发行费用等情况最终确定。
    4、以本预案公告日公司总股本 12,081.00 万股为测算基础，仅考虑本次向特
定对象发行股份的影响，不考虑后续利润分配、资本公积转增股本或其他因素导
致股本发生的变化。
    5、公司 2021 年度归属于母公司股东的净利润为 3,691.76 万元、扣除非经常
性损益后归属于母公司股东的净利润为 3,116.61 万元。公司 2022 年扣除非经常
性损益后归属于母公司股东的净利润与 2021 年相比分三种情况进行预测：（1）
较上年持平；（2）较上年增长 10%；（3）较上年增长 20%。该假设分析并不构
成对公司的盈利预测，投资者不应据此进行投资决策，投资者据此进行投资决策
造成损失的，公司不承担赔偿责任。
    6、本测算未考虑本次发行募集资金到账后，对公司生产经营、财务状况（如
财务费用、投资收益）等的影响；
    上述假设仅为测算本次发行股票摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响，
不代表公司对未来经营情况及趋势的判断，亦不构成公司盈利预测；公司实际经
营情况受国家政策、行业发展等多种因素影响而存在不确定性；投资者不应据此
进行投资决策，投资者据此进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任。

    （二）对公司主要财务指标的影响

    基于上述假设前提，公司测算了本次发行对 2022 年度公司主要财务指标的
影响，具体情况如下：

                                2021 年度/2021 年末          2022 年度/2022 年末
            项目
                                    本次发行前           本次发行前        本次发行后
期末总股数（股）                         80,540,000        120,810,000      144,972,000
本次募集资金总额（万元）                                51,700.00
本次发行股份数量上限（万股）                            2,416.20
预计本次发行完成时间                               预计 2022 年 12 月
假设情形一：公司 2022 年归属于母公司股东的净利润和扣除非经常性损益后归属于母公司
                            股东的净利润较 2021 年持平
归属于母公司股东的净利润（万
                                           3,691.76           3,691.76         3,691.76
元）
归属于母公司股东的净利润（万
                                           3,116.61           3,116.61         3,116.61
元）（扣除非经常性损益后）
加权平均净资产收益率（%）                     11.32                 7.32           7.32
扣除非经常性损益后加权平均净
                                                 9.55               6.18           6.18
资产收益率（%）
基本每股收益（元/股）                            0.56               0.31           0.31
稀释每股收益（元/股）                            0.56               0.31           0.31
基本每股收益（元/股）（扣除非
                                                 0.48               0.26           0.26
经常性损益后）
稀释每股收益（元/股）（扣除非
                                             0.48            0.26           0.26
经常性损益后）
假设情形二：公司 2022 年归属于母公司股东的净利润和扣除非经常性损益后归属于母公司
                          股东的净利润较 2021 年增长 10%
归属于母公司股东的净利润（万
                                          3,691.76       4,060.94       4,060.94
元）
归属于母公司股东的净利润（万
                                          3,116.61       3,428.27       3,428.27
元）（扣除非经常性损益后）
加权平均净资产收益率（%）                   11.32            8.05           8.05
扣除非经常性损益后加权平均净
                                             9.55            6.79           6.79
资产收益率（%）
基本每股收益（元/股）                        0.56            0.34           0.34
稀释每股收益（元/股）                        0.56            0.34           0.34
基本每股收益（元/股）（扣除非
                                             0.48            0.28           0.28
经常性损益后）
稀释每股收益（元/股）（扣除非
                                             0.48            0.28           0.28
经常性损益后）
假设情形三：公司 2022 年归属于母公司股东的净利润和扣除非经常性损益后归属于母公司
                          股东的净利润较 2021 年增长 20%
归属于母公司股东的净利润（万
                                          3,691.76       4,430.11       4,430.11
元）
归属于母公司股东的净利润（万
                                          3,116.61       3,739.93       3,739.93
元）（扣除非经常性损益后）
加权平均净资产收益率（%）                   11.32            0.09           0.09
扣除非经常性损益后加权平均净
                                             9.55            0.07           0.07
资产收益率（%）
基本每股收益（元/股）                        0.56            0.37           0.37
稀释每股收益（元/股）                        0.56            0.37           0.37
基本每股收益（元/股）（扣除非
                                             0.48            0.31           0.31
经常性损益后）
稀释每股收益（元/股）（扣除非
                                             0.48            0.31           0.31
经常性损益后）
    注：上述基本每股收益、稀释每股收益与加权平均净资产收益率均按照《公开发行证券
的公司信息披露编报规则第 9 号—净资产收益率和每股收益的计算及披露》的规定计算。

    二、对于本次发行摊薄即期回报的风险提示

    本次发行完成后，随着募集资金的到位，公司净资产规模和总股本将有所增
加。由于本次募集资金到位后从投入使用至募投项目投产和产生效益需要一定周
期，在募投项目产生效益之前，股东回报仍然依赖于公司现有的业务基础。因此，
本次发行完成后，短期内公司每股收益、净资产收益率指标可能出现一定幅度的
下降。特此提醒投资者关注本次发行股票可能摊薄即期回报的风险。

    三、关于本次发行的必要性和合理性的说明

    （一）项目实施的必要性

    1、规模竞争是酒店集团发展的必经之路
    近年来我国酒店行业发展迅速，出现了以锦江酒店、华住集团和首旅酒店等
为代表的行业龙头民族酒店集团。由于酒店管理行业的特殊性质，特别是行业集
团化发展下主流的轻资产模式，规模竞争是酒店集团企业发展的必经之路。规模
化经营首先提升酒店企业市场份额、降低单位营运成本、扩大品牌影响力和客源
基础，此外由于单店经营的酒店企业的规模限制使其很容易到达发展瓶颈，在未
来数年内，中高端酒店行业将出现若干家具有领先规模优势的酒店集团或酒店品
牌。因此，规模竞争将是公司实现中高端酒店行业的领军者和国际知名的民族酒
店集团这一战略目标的发展必经之路。
    相比国内龙头酒店集团，公司专注于中高端酒店细分领域且规模相对较小，
相对传统酒店集团龙头企业排名相对靠后，本次募投项目建设完成后，公司将快
速跻身国内民族饭店集团前列。
    2、公司市场竞争地位与品牌影响力有待巩固和提升
    公司于 2022 年 4 月收购君澜酒店及景澜酒店品牌，酒店品牌矩阵得到完善，
公司业务由中高端精选服务酒店拓展至高端度假酒店，管理酒店数量快速增长，
市场份额有效提升。目前，公司已形成“君亭”、“君澜”、“景澜”三大产品系列
近 10 个品牌的完整中高端品牌矩阵，实现了包括商旅及度假全服务酒店产品的
覆盖。
    但公司旗下已开业酒店数量在中高端酒店领域内与龙头酒店集团相比仍有
较大差距。公司目前在中高端酒店细分领域具有较高的市场地位和品牌影响力，
但是从行业发展趋势来看，公司的竞争地位和品牌影响力仍有较大的发展空间。
在中高端酒店行业快速发展的大背景下，具有领先的市场竞争地位和品牌影响力
将会极大提升公司的发展速度与发展质量。为达到上述目标并实现跨越式发展，
公司必须不断投资建设新的中高端精选服务酒店，完善在全国范围内酒店布局并
增强区域优势。通过本次募投项目建设，公司酒店区域布局将更加完善，酒店产
品层次更加丰富，品牌内涵更加深化，市场竞争力将得到大幅提升。本次募投项
目是推进公司发展战略的重要布局，公司将进一步提升全国市场占有率，酒店数
量大幅增长，在国内中高端酒店的竞争地位快速提升，具有非常重大的战略意义。
    3、直营酒店是公司战略发展的压舱石，公司需进一步提高盈利规模
    直营酒店运营是公司主要的收入及盈利来源，也是公司在激烈的市场竞争中
行稳致远的关键举措。通过多年的深耕经验与市场布局，公司旗下直营酒店“君
亭”、“Pagoda 君亭”、“夜泊”等多品牌已经形成了成熟的选址、设计开发、运
营体系与中高端连锁酒店投资模型，在中高端酒店领域形成了相对领先的市场知
名度。尽管近年来受到新冠疫情等外部不利因素冲击，公司旗下的直营酒店通过
灵活调整运营思路呈现了良好的抗风险能力，是公司盈利能力的关键保障及长远
战略发展的压舱石。
    此外，公司旗下的直营酒店已经成为公司布局各区域市场的旗舰店与桥头堡，
为公司开发新品酒店及拓展酒店管理业绩提供了宝贵窗口效应与实践经验。
    目前公司相对龙头酒店集团的盈利规模仍相对较小，公司需通过提升直营酒
店规模及优化现有直营酒店盈利能力从而进一步提供盈利规模。
    4、升级部分现有酒店装修及设施，增强公司持续发展动力
    公司部分存量酒店门店数量开业较早。一方面，随着时间的推移，部分门店
出现了基础设施设备有待更新、内部装修有待提升等问题。另一方面，随着酒店
市场需求特点的不断转变、客源市场的逐步细分，客人除对酒店的硬件设施有较
高的要求外，对服务的感受也变得更为细致。此外，在新兴消费升级的趋势下，
酒店运营管理对于新媒体、新信息系统、智能服务、卫生环保等要求与日俱增。
上述需求客观上对公司酒店门店营业布局、店面形象、经营业态提出了更高要求。
    本次募投项目实施后，将进一步推进公司酒店设施升级，增强公司持续发展
动力，提升公司的市场竞争力及盈利能力。
    5、疫情加速行业结构性调整，公司需保持相对竞争优势
    从需求端而言，疫情使得居民旅游出行和商务出行模式及消费行为变化。居
民旅游出行方面，潜在的出境游转向国内游，国内度假游趋向城市郊区和周边等
短程旅游市场，休闲、亲子、度假等产品受到欢迎，住宿客人关注健康、品质、
安全、健康。另外，旅行出游日益大众化，随着我国社会经济的发展，人们在日
常生活当中开始追求精神层面的享受，越来越多人开始利用节假日或者工作之余
以旅游的方式来放松自我，短时旅居也成为近年来国人兴起的新兴生活方式。高
性价比、有特色的内资精品酒店成为居民酒店消费的新趋势。商务出行方面，商
旅出行对酒店智能化、无接触式服务需求的增加，酒店的功能配套、空间结构布
局、服务流程都提出了新的更高要求。目前境内外间的度假旅行及商务差旅频次
降低，由出境旅游转化国内旅游的这部分消费者，对住宿业态的创新和服务品质
要求高，使得国内中高端酒店迎来新的结构性发展机会。
    从供给端而言，本次的疫情危机又为行业整合与中高端酒店的发展提供了新
的机会，落后、不符合发展要求的企业加速出清，酒店的品牌化率和连锁率将加
速提升。同时，经历此次新冠肺炎疫情，酒店行业会加速洗牌和淘汰。疫情爆发
以后，管理健全、防疫卫生条件好、综合实力强的中高端酒店集团则会获得更大
的竞争优势。此外，受疫情影响，酒店优质物业及其租金价格等均会出现阶段性
投资机会，有利于领先品牌酒店集团逆势扩张布局。
    近年来，锦江酒店、首旅酒店、华住集团纷纷布局新设立中高端酒店，将存
量酒店改造升级为中高端酒店，公司需要通过继续提高现有直营酒店数量规模而
在中高端酒店领域继续保持相对竞争优势。

    （二）项目实施的可行性

    1、后疫情时代，旅游业将快速复苏
    2022 年 1 月 20 日，国务院印发《“十四五”旅游业发展规划》。针对旅游业
中短期内的发展，《规划》提出：深化旅游业供给侧结构性改革，注重需求侧管
理；在疫情防控常态化条件下创新提升国内旅游，在国际疫情得到有效控制前提
下分步有序促进入境旅游、稳步发展出境旅游；推动文化和旅游深度融合，建设
一批富有文化底蕴的世界级旅游景区和度假区，打造文化特色鲜明的国家级旅游
休闲城市和街区，加快红色游、乡村游等主题旅游发展。
    根据文旅部公布数据，2021 年全年国内旅游总人次约为 32.46 亿人次，同比
增长 12.75%，恢复至 2019 年同期的 54.05%。国内旅游收入（旅游总消费）约
为 2.92 万亿元，恢复到 2019 年的 51.00%，比上年同期增加 0.69 万亿元。
    在新冠疫情常态化的背景下，随着疫情防控的科学化及疫苗、特效药的逐渐
普及，预计我国旅游业中长期仍将保持稳步的回升趋势。根据中国旅游研究院预
计，综合考虑宏观经济、疫情影响和市场因素，预计 2022 年国内旅游人数 39.80
亿人次，国内旅游收入 3.81 万亿元，同比分别增长 16%和 27%，分别恢复至 2019
年同期水平近七成。预计出入境旅游人数同比增长达 2 成，恢复至 2019 年的
2-3 成。
    此外，柏林国际旅游交易会（ITB Berlin）依据德国市场调查机构斯塔蒂斯
塔（Statista）的移动市场展望（MMO）发布了未来全球旅游市场预测。预测显
示，2023 年以后全球旅游业将全面复苏，到 2025 年将比 2019 年增长 23%左右，
从而创历史新高。
    2、后疫情时代的消费升级趋势为公司跨越发展提供前所未有的好时机
    截至 2020 年我国人均 GDP 达到 12,551 美元，对比美日等发达国家发展历
程可以看出人均 GDP 一万美元是一个重要门槛，我国居民消费能力的提高将使
得消费需求，从过去粗放式重“量”轻“质”向更多元化、品质化、个性化的消
费习惯转变。2021 年全年人均旅游消费约为 899.28 元，较 2020 年同期增加
125.14 元，恢复至 2019 年同期的 94.33%。随着经济的持续发展，我国已进入到
大众消费的新时代，大众需求、平民消费成为这个时代最为突出的特点。受益于
居民收入水平的提升，与过去消费结构相比，我国城乡居民消费结构正在由生存
型消费向精神型消费升级、由物质型消费向服务型消费升级、由传统消费向新型
消费升级，并且这一升级的趋势越来越明显，速度越来越快。在消费升级的推动
下，消费者对于住宿消费同样在不断升级，消费者越来越看重基础住宿功能体验
之上的附加价值。主流消费群体消费需求的改变带动了酒店业的转型升级，推动
了酒店业围绕消费升级进行酒店产品、服务和品牌的全面升级。
    当前，虽然国际疫情形势依然严峻，但我国已进入防疫正常化阶段，未来随
着经济的稳步复苏以及正常商务、休闲活动的展开，我国酒店行业有望走出疫情
影响，重回增长状态，根据 Research and Markets 数据显示，预计我国酒店行业
市场规模将从 2020 年的 576.2 亿美元增长至 2027 年的 1,311.5 亿美元，2020-2027
年的复合增长率达 12.47%，增量上涨空间巨大。
    3、民族酒店品牌崛起大势所趋，精品内资酒店成为“新国货”
    疫情中断国际外循环，文化自信增强，国内新兴客源体系正逐步打破国际品
牌会员体系垄断。2020 年疫情影响下，中高端客流中的国际客流和商旅客流呈
现断崖式下跌，国际外循环被切断，对国际品牌的优势领域形成冲击，同时在国
内经济内循环的大背景下，新兴的客源体系逐步形成，给本土酒店品牌发展带来
机遇。长期角度，随着消费代际的转换，民族文化自信更强的 90 后、00 后的消
费群体逐步成为市场主力，更愿意尝试带有本土文化特色的本土酒店品牌。
    相对于传统的外资星级酒店，精品内资酒店在服务客户需求方面更加灵活更
加贴近国人个性化需求，在投资开发方面运营效率及投资成本上具备比较优势。
从中长期来看，民族酒店品牌崛起是大势所趋。
    4、公司具有丰富的人才储备及酒店设计开发经验
    在人才储备方面，公司自成立以来就非常重视人才团队的建设工作，目前的
管理层及一线团队具有多年中高端酒店设计、开发、运营、投资方面的经验，在
中国酒店业具备良好的口碑形象，且团队经历了长时间的磨合发展，相互间合作
高效。团队成员对中高端酒店的深耕使得公司的产品设计、服务设计、平面功能
布局一直处于业内较高水平。
    在酒店开发经验方面，公司深耕中高端精选酒店领域多年，目前已经形成了
“传统星级酒店改造”、“城市高端商业综合体及社区商业配套酒店”、“城市
文化街区及特色小镇配套酒店”等酒店开发技术，具备定制化的项目设计、开发
能力，可充分提高物业投资回报。同时，公司在酒店项目产品开发过程中，创新
性的推行酒店品牌溢出、高坪效设计、传统物业整体升级改造、目标消费者需求
定制设计等理念，得到酒店业主、同业和消费者的较高认可。
    5、公司具备良好的客户资源及品牌优势
    公司以长三角城市群为核心发展区域，并逐步向全国范围重点城市有序
拓展。公司以高品质酒店“服务至上”为关键特征，形成了“产品精远、文
化精选及服务内容精选”的服务体系，凭借酒店开发设计优势、服务体系优
势、酒店集团品牌优势、客户资源优势和管理团队等核心竞争优势。
    目前，公司已形成“君亭”、“君澜”、“景澜”三大产品系列近 10 个品牌
的完整中高端品牌矩阵，实现了包括商旅及度假全服务酒店产品的覆盖。公司
凭借君亭酒店品牌优势和“产品精选、文化精选及服务内容精选”的君亭式服务
体系已经积累了大量的客户资源。公司在集团协议客户、会员客户及在线旅游渠
道（OTA）等方面都积累了大量的资源。在集团协议客户方面，在与阿里巴巴、
携程等大客户强化合作的基础上，积极与广发银行、滴滴、春秋航空、英孚、南
航、万达等进行会员推广合作；在会员客户方面，公司自建的“君亭四季会”会
员体系已经开始为公司快速积累忠诚度客户。公司目前已经积累了较大规模的客
户资源，这对公司的可持续盈利能力提供了有力的保障

    四、本次募集资金投资项目与公司现有业务的关系

    公司主要业务为中高端精选服务连锁酒店的运营及管理。本次募集资金投向
将围绕主营业务展开，募投项目包括“新增直营酒店投资开发项目”和“现有酒
店装修升级项目”。本次发行募集资金投资项目完成后，公司的经营规模、利润
规模将得到进一步扩张，有助于增强市场竞争力、提升盈利能力，为公司实现中
长期战略发展目标奠定基础。因此，本次募集资金投资项目符合公司整体战略发
展的需要。

    五、公司募投项目在人员、技术、市场等方面的储备情况

    （一）人员储备

    公司核心团队均具有多年中高端酒店设计、开发、运营、投资方面的经验，
在中国酒店业具备良好的口碑形象，且团队经历了长时间的磨合发展，相互间合
作高效。公司管理团队具备多年的中高端或高星级酒店运营和管理经验，在行业
内具备较高的认可度和知名度。公司的管理团队优势为公司的快速发展奠定了良
好基础。公司将根据业务发展需要，继续推进人员招聘培养计划，不断增强人员
储备，确保满足募集资金投资项目的顺利实施。

    （二）技术储备

    公司深耕中高端精选酒店领域多年，在中高端有限设施和精选服务酒店产品
在设计上打破了传统酒店一成不变的“工业化”标准设计观念，结合地域文化和
人文习惯对不同酒店进行开发设计，使每一家“君亭酒店”既有基于品质要求的
统一标准， 同时又具有体现地域特色的差异特性，以此创造更多的市场附加值。
目前已经形成了“传统星级酒店改造”、“城市高端商业综合体及社区商业配套酒
店”、“城市文化街区及特色小镇配套酒店”等酒店开发技术。公司在酒店项目产
品开发过程中，创新性的推行酒店品牌溢出、高坪效设计、传统物业整体升级改
造、目标消费者需求定制设计等理念，得到酒店业主、同业和消费者的较高认可。
从具体情况出发，瞄准中高端精选服务酒店，坚守“产品内容精选、文化精选及
服务内容精选”理念，目前公司拥有例如上海柏阳君亭酒店（传统星级酒店改造）、
合肥银泰君亭酒店（城市高端商业综合体及社区商业配套酒店）及南京夜泊秦淮
君亭酒店（城市文化街区及特色小镇配套酒店）等业界知名的案例。公司凭借在
酒店开发设计的独特优势，积累了优质酒店物业储备、品牌宣传广度和消费者高
度评价，为公司发展奠定了良好的发展基础。
    公司积极把握中高端精选酒店行业“服务至上”的关键特征，形成了“产品
精选、文化精选及服务内容精选”的君亭式服务体系。正因君亭酒店在服务的投
入和重视，公司旗下各酒店在顾客好评率、客户投诉率和第三方平台客户评分等
指标上均表现良好。君亭酒店服务体系上的核心竞争力为公司在产品同质化、服
务刻板化的行业竞争中脱颖而出提供了强大保障。

    （三）市场储备

    公司凭借君亭酒店品牌优势和“产品精选、文化精选及服务内容精选”的君
亭式服务体系已经积累了大量的客户资源。公司在集团协议客户、会员客户及在
线旅游渠道（OTA）等方面都积累了大量的资源。在集团协议客户方面，在与阿
里巴巴、携程等大客户强化合作的基础上，积极与广发银行、滴滴、春秋航空、
英孚、南航、万达等进行会员推广合作；在会员客户方面，公司自建的“君亭四
季会”会员体系已经开始为公司快速积累忠诚度客户。合并“君澜”、“景澜”品
牌后，继续打通联合各品牌会员体系，规模得以跨越式发展，这对公司的可持续
盈利能力提供了有力的保障。

    六、公司对本次发行摊薄即期回报采取的具体填补措施

    考虑到本次向特定对象发行股票对普通股股东即期回报摊薄的影响，为保护
投资者利益，填补本次向特定对象发行股票可能导致的即期回报减少，公司承诺
将采取多项措施保证募集资金有效使用，有效防范即期回报被摊薄的风险，并提
高未来的回报能力，具体如下：

    （一）加强对募集资金监管，保证募集资金合理合法使用

    为确保募集资金的使用规范、安全、高效，公司制定了《募集资金管理制度》，
对募集资金存储、使用、管理和监督等内容进行明确规定。公司将严格遵守《募
集资金管理制度》的相关要求，将募集资金存放于董事会决定的专项账户中集中
管理，并积极配合监管银行和保荐机构对募集资金使用的检查和监督，以保证募
集资金合理规范使用，合理防范募集资金使用风险。

    （二）加快募集资金使用进度，提高资金使用效率

    本次募集资金投资项目符合国家产业政策、行业发展趋势和公司未来整体战
略发展方向，有利于扩大公司业务规模、提升公司整体服务能力、提高公司研发
实力和综合竞争力。在募集资金到位后，公司董事会将确保资金能够按照既定用
途投入，并全力加快募集资金的使用进度，提高资金的使用效率，确保募集资金
投资项目能够按期建成并实现预期收益。

    （三）加快发展公司主营业务，提升公司盈利能力

    公司主营业务为从事中高端精选服务连锁酒店的运营及管理。为进一步提升
公司股东回报水平，公司未来将继续深耕中高端精选服务连锁酒店领域，充分发
挥公司综合竞争优势，进一步强化市场开拓力度、加大业务覆盖区域，提高公司
盈利水平和盈利能力，在公司募集资金投资项目实现预期效益之前，努力降低本
次发行对投资者即期回报的摊薄程度。

    （四）加强经营管理和内部控制，提升经营效率

    公司已建立起由股东大会、董事会、监事会和经营管理层组成的公司治理架
构，形成了权力机构、决策机构、监督机构和执行机构之间权责明确、运作规范、
相互协调、相互制衡的运行机制，保证了公司各项经营活动的正常有序进行。
    未来公司将进一步提高经营和管理水平，完善并强化经营决策程序，全面有
效地提升公司经营效率和控制公司经营风险。

    （五）进一步完善利润分配制度，强化投资者的回报机制

    本次发行完成后，公司将严格执行《公司章程》及《未来三年（2022-2024
年）股东分红回报规划》所规定的利润分配政策，重视对投资者的合理回报，确
保利润分配政策的连续性与稳定性，有效地维护和增加对股东的回报水平。
    七、上市公司控股股东、实际控制人、董事、高级管理人员对公司填补回
报措施能够得到切实履行作出具体承诺

    （一）公司控股股东及实际控制人出具的承诺

    为确保公司填补回报措施能够得到切实履行，公司控股股东、实际控制人作
出如下承诺：
    1、不越权干预公司经营管理活动，不侵占公司利益；
    2、切实履行公司制定的有关填补即期回报措施及本承诺，如违反本承诺或
拒不履行本承诺给公司或股东造成损失的，本人愿意依法承担对公司或者投资者
的补偿责任；
    3、自本承诺出具日至公司本次发行实施完毕前，若中国证监会、深圳证券
交易所就填补回报措施及其承诺作出另行规定或提出其他要求的，且上述承诺不
能满足中国证监会、深圳证券交易所该等规定时，本人承诺届时将按照最新规定
出具补充承诺。
    本人若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，本人同意按照中国证监会和深圳
证券交易所等证券监督管理机构发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或
采取相关管理措施。

    （二）公司董事、高级管理人员出具的承诺

    为确保公司填补回报措施能够得到切实履行，公司全体董事、高级管理人员
作出如下承诺：
    1、本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采
用其他方式损害公司利益；
    2、本人承诺对本人的职务消费行为进行约束；
    3、本人承诺不动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动；
    4、本人承诺将积极促使由董事会或薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公
司填补回报措施的执行情况相挂钩；
    5、本人承诺如公司未来制定、修改股权激励方案，本人将积极促使股权激
励方案的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；
    6、自本承诺出具日至公司本次发行实施完毕前，若中国证监会、深圳证券
交易所作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的监管规定的，且上述承诺不能
满足中国证监会、深圳证券交易所该等规定时，本人承诺届时将按照最新规定出
具补充承诺；
    7、本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的任
何有关填补回报措施的承诺，若本人违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失
的，本人愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任。
    作为填补回报措施相关责任主体之一，若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，
本人同意按照中国证监会和深圳证券交易所等证券监管机构按照其制定或发布
的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关监管措施。




                                         浙江君亭酒店管理股份有限公司
                                                                董事会
                                                       2022 年 6 月 7 日