证券代码：600058         证券简称：五矿发展          公告编号：临 2023-12
债券代码：115080         债券简称：23 发展Y1


     五矿发展股份有限公司关于公司及下属子公司
               开展套期保值业务的公告

   本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大

遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。



重要内容提示：
  为降低大宗商品市场价格波动对公司经营造成的影响，防范汇率
     风险，2023 年公司及下属子公司拟利用金融工具的套期保值功
     能，对与生产经营相关的现货商品、外汇风险敞口择机开展套期
     保值业务，通过套期保值对冲现货交易风险，提升公司及下属子
     公司的风险防御能力，确保稳健经营。
  2023 年，公司开展商品套期保值业务品种包括铁矿石、硅铁、
     螺纹钢、热轧卷板、动力煤、焦煤、焦炭、锰硅、不锈钢等；开
     展外汇套期保值业务包括但不限于外汇远期、外汇期权等。
  预计 2023 年度公司及下属子公司开展与生产经营相关的商品套
     期保值业务的交易保证金和权利金（含预计占用的金融机构授信
     额度、为应急措施所预留的保证金）上限为 7.8 亿元人民币；预
     计 2023 年度公司及下属子公司开展外汇套期保值业务的任一交
     易日持有的最高合约价值不超过 13.2 亿美元或等值外币。
  本次交易已经公司第九届董事会第十一次会议审议通过，独立董
     事已发表独立意见。本次交易尚需提交公司 2022 年度股东大会
     审议。
    一、套期保值情况概述
    （一）交易目的
    为降低大宗商品市场价格波动对公司经营造成的影响，防范汇率
风险，2023 年公司及下属子公司拟利用金融工具的套期保值功能，
对与生产经营相关的现货商品、外汇风险敞口择机开展套期保值业务，
通过套期保值对冲现货交易风险，提升公司及下属子公司的风险防御
能力，确保稳健经营。
    （二）交易基本情况
    1、交易品种
    商品套期保值业务品种：铁矿石、硅铁、螺纹钢、热轧卷板、动
力煤、焦煤、焦炭、锰硅、不锈钢等。
    外汇套期保值业务包括但不限于外汇远期、外汇期权等。
    2、套期保值规模
    商品套期保值业务：公司对 2023 年现货采购量、销售量进行预
估，并在此基础上根据具体业务情况开展套期保值业务，预计 2023
年度公司及下属子公司开展与生产经营相关的商品套期保值业务的
交易保证金和权利金（含预计占用的金融机构授信额度、为应急措施
所预留的保证金）上限为 7.8 亿元人民币，套期保值业务采用滚动建
仓方式，资金在上述额度内可循环使用。
    外汇套期保值业务：公司将根据外币敞口风险的情况开展套期保
值业务，预计 2023 年度公司及下属子公司开展外汇套期保值业务的
任一交易日持有的最高合约价值不超过 13.2 亿美元或等值外币。
    （三）资金来源
    公司自有资金及金融机构授信额度，不涉及募集资金。
    （四）交易方式
    公司使用境内外期货、掉期和场外或场内期权等衍生品工具进行
商品套期保值业务。境内包含上海期货交易所、大连商品交易所、郑
州商品交易所及拥有相关资质的金融机构的期货、期权、场外期权合
约；境外包含新加坡交易所的铁矿石期货、掉期合约。公司使用境内
外远期、期权等衍生品工具进行外汇套期保值业务，均在公司合作银
行开展操作。
    （五）授权期限
    自股东大会审议通过之日起 12 个月内有效。

    二、审议程序
    本次交易已经公司第九届董事会第十一次会议审议通过，独立董
事已发表独立意见。本次交易尚需提交公司股东大会审议。

    三、套期保值风险分析及风险控制措施
       （一）风险分析
       公司及下属子公司开展套期保值业务以对冲市场风险为目的，严
守套期保值原则，但仍可能面临一定的风险，主要如下：
    1、市场风险
    公司开展套期保值业务时，将受到国际及国内政治经济政策和经
济形势、汇率波动等多种因素影响，如市场行情变动幅度较大或期货
价格与现货价格走势背离，可能产生套期保值效果未能达到预期的风
险。
    2、流动性风险
    因市场成交量不足或缺乏愿意交易的对手，可能导致未能在理想
的时点完成交易的风险。
    3、资金风险
    在期货市场价格出现巨幅变化时，可能产生未及时补充保证金而
被强行平仓造成实际损失的风险。
    4、信用风险
    在合约期限内合作金融机构出现倒闭、市场失灵等重大不可控风
险情形或其他情形，导致公司合约到期时不能以合约价格交割原有合
约，即合约到期无法履约而带来的风险。
    5、技术风险
    从交易成交到最终结算完成交易，可能存在因系统崩溃、网络故
障、通讯故障等导致损失的风险。
    6、政策风险
    期货市场政策法规发生重大变化，可能引起市场波动或无法交易
等风险。
    （二）公司采取的风险控制措施
    针对上述风险，公司及下属子公司拟采取如下风险控制措施：
    1、密切跟踪市场走势
    密切跟踪市场行情变化，关注价格走势，通过期货系统实现对套
期保值交易的动态监控，及时执行风险预警、止损机制，适时调整套
期保值方案及现货策略，尽可能降低风险。
    2、完善管理制度
    为规范公司套期保值业务决策、操作及管理程序，公司结合实际
情况，制定了《五矿发展股份有限公司套期保值业务管理制度》，明
确了公司开展套期保值业务的组织机构及职责、各项管理内容及要求。
公司将根据内外部监管要求变化及公司经营需要，适时修订、完善该
项制度。
    3、规范套期保值业务操作
    严守套期保值原则，严禁投机，套期保值业务与现货经营情况相
匹配，严格按照公司管理流程操作执行；优先选择信誉良好、实力雄
厚、客户众多的交易所会员单位作为商品套期保值业务的代理机构。
    4、加强账户资金监管
    严格控制套期保值规模，依据账户风险程度，及时平衡、调拨账
户可用资金，防范账户持仓风险，确保资金安全。
    5、提升业务能力
    加强相关人员的专业知识培训，不断提高套期保值业务人员的专
业素养，提升公司套期保值业务的整体水平。
    6、加强监督检查
    严格遵守国家有关法律法规规定，定期对套期保值业务的规范性、
内控机制的有效性进行监督检查，并按相关规则要求适时履行信息披
露义务。

    四、套期保值业务对公司的影响及相关会计处理
    公司及下属子公司开展套期保值业务是以正常生产经营为基础，
以具体经营业务为依托，有利于规避商品价格波动和防范汇率风险，
有利于公司稳健经营。
    公司根据财政部发布的《企业会计准则第 22 号—金融工具确认
和计量》《企业会计准则第 24 号—套期会计》《企业会计准则第 37
号—金融工具列报》《企业会计准则第 39 号—公允价值计量》等相
关规定及其指南，对套期保值业务进行相应的会计处理。

    五、独立董事意见
    在保证正常生产经营的前提下，公司及下属子公司根据实际情况
及市场变化开展套期保值业务，合理规避价格波动所带来的经营风险，
具有必要性和可行性。公司建立有相应的业务审批流程和风险控制制
度，对防控套期保值业务风险起到保障作用。公司开展套期保值业务
的决策程序符合相关法律法规的规定，不存在损害公司及中小股东利
益的情形。同意公司及下属子公司开展与生产经营相关的商品及外汇
套期保值业务，同意《五矿发展股份有限公司关于开展套期保值业务
的可行性分析报告》。同意将本议案提交公司股东大会审议。
特此公告。


             五矿发展股份有限公司董事会
                二〇二三年三月三十一日