证券代码：600241 股票简称：时代万恒 编号：临 2019－070
辽宁时代万恒股份有限公司
关于回复上海证券交易所对公司募集资金补流
相关事项问询函的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗
漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
辽宁时代万恒股份有限公司（以下简称“公司”、 “本公司”）
于 2019 年 10 月 17 日收到上海证券交易所《关于对辽宁时代万恒股
份有限公司募集资金补流相关事项的问询函》（上证公函【2019】2865
号）（以下简称“《问询函》”）。现就《问询函》询问逐项回复如下：
一、 根据公告，公司拟永久补流的节余募集资金占募集资金净
额比例为 41.05%。此前，公司曾对上述募投项目建设进行延期。截
至 2019 年 6 月 30 日，募投项目达产后尚未实现盈利，亏损 1711 万
元，而根据发行方案，项目达产后预计年利润总额为 2.39 亿元。请
你公司结合上述项目的前期立项的论证情况、锂电池行业的整体运行
情况和项目实际运营情况，说明该项目立项的审慎性和可行性，说明
项目投资进度和效益不及预期的原因和相关资产的后续安排，分析并
说明募投项目亏损的原因。
公司回复：
（一）项目立项的审慎性和可行性
1、公司前期对建设锂电池项目的论证
（1）锂离子电池是国家鼓励项目
2011 年 3 月 27 日国家发改委发布《产业结构调整指导目录（2011
年本）》（2013 年修订），其中鼓励类之“十九、轻工”之“16、锂二
硫化铁、锂亚硫酰氯等新型锂原电池；锂离子电池、氢镍电池、新型
结构（卷绕式、管式等）密封铅酸电池等动力电池；储能用锂离子电
池和新型大容量密封铅酸电池；超级电池和超级电容量”。
（2）锂离子电池行业前景广阔
随着锂离子电池在电动交通工具（电动汽车）、电动工具、储能
电站、个人消费类电子产品领域的广泛应用，锂离子电池行业有着广
阔的发展空间。
（3）公司自身产业升级转型的需要
近年来，公司大力推进产业转型升级，把二次电池制造确定为核
心主业，从服装贸易和房地产行业转入到新能源电池制造行业，实施
高能锂离子动力电池项目是公司推进产业转型升级的战略举措。
（4）充分发掘和放大并购资产的价值
公司 2015 年并购了九夷能源，九夷能源的核心团队有着丰富的
二次电池制造经验，具有很高的技术研发、工艺流程重组和设备改造
能力，并且有多年的锂离子电池制造技术的积累。另外，九夷能源以
国际一流产品和清晰的市场策略，与多个世界知名企业保持了良好的
合作关系并建立了客户平台，这些高水准客户，不但有镍氢电池的需
求而且全都有锂离子电池方面的需求，基于上述合作关系，较容易帮
助公司锂电池产品在这些客户中开展新产品测试，这将大大降低公司
锂电池产品进入高端市场的难度，为公司锂电池产品打开销路提供便
利。
2、论证过程
九夷锂能高能锂离子动力电池项目于 2015 年底聘请具有甲级工
程咨询资质的沈阳铝镁设计研究院有限公司编制可研报告，于 2016
年初经内部论证通过，于 2016 年 3 月在辽宁省第 111 次省长办公会
论证通过并批准实施。
公司于 2016 年 6 月 16 日召开第六届董事会第二十二次会议（临
时会议），和第六届监事会第十一次会议（临时会议），均审议通过了
《关于公司非公开发行股票募集资金使用的可行性分析报告的议案》，
独立董事发表了确认意见。2016 年 9 月 19 日，公司召开了 2016 年
第二次临时股东大会，会议通过了《关于公司非公开发行股票募集资
金使用的可行性分析报告的议案》。
募投项目前期的论证审慎，审批程序完整，具备可行性。
（二）项目投资进度和效益不及预期的原因
1、公司募集资金于 2017 年 12 月到账，筹划募投项目至募集资
金到位的时间跨度较长，2017 年受环保因素影响使得项目部分供应
商其下游配件供应商无法及时交货，导致公司整体进度延迟，公司项
目生产线于 2019 年 5 月全面调试完毕并正式投入生产，正式投产时
间延后。
2、项目投资建设的两条生产线是目前国内比较先进的高速自动
化生产线，公司在驾驭全自动高速生产线方面经验不足，造成在全线
联机调试及设备生产效率提升方面进度延迟，且公司自动化生产线造
价高，设备计提折旧额较高，导致固定成本较高。
3、国内前期建设的大量锂电池产能集中释放，市场竞争加剧，
公司产品销售价格承压。
4、由于锂电池近几年事故频发，客户普遍加长和加严对锂电池
产品的认证周期。目前，国外客户对于锂电池的单体测试及组合测试
均需 3-6 个月；国内客户对于锂电池单体测试时间在 3 个月左右、组
合测试在 2 个月左右。可见，如果顺利通过客户认证签下正式订单，
国外客户、国内客户分别需要一年及 5 个月时间而公司原来预计时间
分别为 5 个月及 2 个月。由于公司的锂电池产品验证周期长于预期，
公司采取以销定产的经营策略，上述验证周期较长导致订单量不足、
产能尚未释放。
综上原因导致项目投资进度延后，效益不及预期且目前仍处于亏
损状态。
（三）相关资产的后续安排
1、公司于 2019 年初通过飞利浦公司的产品验证并从 4 月份开始
稳定供货，预计全年发货 700 万只。2019 年初与德国 BMZ 公司签订 5
年长期采购框架协议，截至目前，公司尚未接到德国 BMZ 公司的采购
订单，公司将根据在手合同及订单积极组织生产。
2、公司将积极推介公司产品，参与产业内的全球性展会，发掘
长期客户的产品需求，由公司核心销售人员带队走访国内外知名客户，
加大针对国内外大中型客户的产品推销力度，带动产品订单的增长。
3、公司计划引进更多锂电池相关技术团队，提高公司整体的技
术研发能力及设备改造能力，优化公司的工艺流程，组织技术人员提
高生产设备的运行稳定性、技术工人与产品的融合性，提高核心设备
的产能利用率，使设备的产能逐步释放。
4、公司将积极邀请客户参观生产线并进行验厂，年内陆续组织
产品的送检工作，进一步改善公司目前订单量不足的现状。
5、项目可能存在的风险：九夷锂能尚存在以下风险，
（1）如果九夷锂能推销工作受各种因素影响，未能改善目前订
单不足现状，可能导致九夷锂能持续亏损情况发生。
（2）在可预见的未来三年（2019 年、2020 年、2021 年），如果
九夷锂能经营状况未得到有效改善，经营业绩持续亏损，其资产可能
存在减值的风险。
（四）募投项目亏损的原因
截至目前，公司募投项目处于亏损状态，募投项目亏损原因参见
本公告“回复一”之“（二）项目投资进度和效益不及预期的原因”。
二、公告称，锂电池投资热度下降导致设备价格降低，同时公司
以招投标方式组织工程建设及设备采购工作，使募投项目成本大幅降
低。请你公司列示项目形成的资产，量化说明公司在项目推进过程中
与预算存在差异的具体明细及原因，公司是否对相关项目可能面临的
实施难度、市场前景变化风险进行了审慎评估，并充分披露相关风险。
公司回复：
（一）列示项目形成的资产，量化说明公司在项目推进过程中与
预算存在差异的具体明细及原因：
1、列示项目形成的资产、与预算存在差异的具体明细：
单位：元
募投项目
募投项目 实际总投资 占概算比例
编号 项目 比概算增减（±）
概算总投资 （含自有资金及 （%）
非资本性支出）
1 工程费用 817,748,600.00 570,290,063.02 -247,458,536.98 -30.26
1.1 主要生产系统 769,410,100.00 530,083,963.52 -239,326,136.48 -31.11
1.1.1 生产车间 730,800,200.00 494,469,082.07 -236,331,117.93 -32.34
1.1.2 研发中心中试车间 38,609,900.00 35,614,881.46 -2,995,018.54 -7.76
1.2 公用生产系统 21,308,600.00 22,243,058.66 934,458.66 4.39
1.2.1 变电所 4,190,900.00 7,462,359.66 3,271,459.66 78.06
1.2.2 压缩空气系统 2,209,600.00 2,561,533.34 351,933.34 15.93
1.2.3 制氮系统 332,400.00 247,211.43 -85,188.57 -25.63
1.2.4 水泵房 2,033,800.00 2,841,930.31 808,130.31 39.73
1.2.5 总平面、道路、竖向 5,610,000.00 6,747,604.92 1,137,604.92 20.28
1.2.6 综合管网 6,631,900.00 1,767,181.00 -4,864,719.00 -73.35
1.2.7 厂区围墙大门 300,000.00 615,238.00 315,238.00 105.08
1.3 行政福利生产系统 27,029,900.00 17,963,040.83 -9,066,859.17 -33.54
1.3.1 综合楼 27,029,900.00 17,963,040.83 -9,066,859.17 -33.54
2 工程建设其他费用 62,129,600.00 86,294,148.48 24,164,548.48 38.89
3 基本预备费 43,993,900.00 -43,993,900.00 -100.00
合计 923,872,100.00 656,584,211.49 -267,287,888.51 -28.93
2、与预算存在差异的具体原因：
项目概算投资 923,872,100.00 元，实际总投资 656,584,211.49
元，较概算节约 267,287,888.51 元，占概算比例 28.93%。主要原因
如下：
（1）主要生产系统概算投资 769,410,100.00 元，实际投资
530,083,963.52 元，较概算节约 239,326,136.48 元，占概算比率
31.11%。主要节约概算项目有生产车间一般土建工程、生产车间给排
水工程、工艺设备及安装工程、给排水设备及安装工程、通风设备及
安装工程。其中：
①生产车间一般土建工程概算投资 74,773,400.00 元，实际投资
61,531,136.67 元，较概算节约 13,242,263.33 元，占概算比率 17.71%，
主要因为生产车间建筑工程采用总承包形式进行招标，降低了工程成
本。
②生产车间给排水工程概算投资 3,037,700.00 元，实际投资
1,925,247.41 元，较概算节约 1,112,452.59 元，占概算比率 36.62%，
主要因为生产车间建筑工程采用总承包形式进行招标，降低了工程成
本。
③工艺设备及安装（含引进设备）工程概算投资 564,780,900.00
元，实际投资 361,678,613.69 元，较概算节约 203,102,286.31 元，
占概算比率 35.96%，主要因为:1）锂电项目建设周期较长，期间锂
电行业投资热度下降，设备市场价格有所降低，节约了部分设备投资；
2）主要工艺设备装配线、卷绕机、投料设备、涂布机、辊压机、分
切机、烘干设备、充放电设备、物流设备，公司通过国际、国内招标
争取了相对优厚的付款条件，大幅降低了采购成本；3）由于锂电池
制造属于国家鼓励类项目，进口的 2 条装配线大部分设备获得免进口
关税的资格。
④ 通 风 设 备 及 安 装 概 算 投 资 81,548,400.00 元 ， 实 际 投 资
65,296,742.30 元，较概算节约 16,251,657.70 元，占概算比率 19.93%，
主要因为生产车间建筑工程采用总承包形式进行招标，降低了工程成
本。
（2）行政福利生产系统概算投资 27,029,900.00 元，实际投资
17,963,040.83 元，较概算节约 9,066,859.17 元，占概算比率 33.54%，
主要因为生产车间建筑工程采用总承包形式进行招标，降低了工程成
本。
（3）工程建设其他费用概算投资 62,129,600.00 元，实际投资
86,294,148.48 元，超出概算 24,164,548.48 元，占概算比率 38.89%，
其中：主要超预算项目为施工用电费，超预算金额为 15,822,127.20
元。
（二）是否对相关项目可能面临的实施难度、市场前景变化风险
进行了审慎评估并充分披露相关风险。
公司在募投项目的论证设计过程中，结合当时的行业环境和市场
竞争状况等进行了项目实施的可行性和必要性进行了审慎评估；公司
在募投项目推进过程中，亦紧密跟踪锂电行业变化和市场变化等，合
理安排项目投入。公司在非公开发行申请过程及非公开发行上市后对
相关风险进行了充分披露：
1、非公开发行申请过程中的相关披露：
公司在前期立项时公司根据当时的市场环境和竞争格局已审慎
考虑了募投项目建设的必要性和可行性。公司在非公开发行预案中的
“本次发行的相关风险说明”章节均已充分提示相关风险：
（1）市场风险
具体风险提示如下：“本次发行募集资金净额用于高能锂离子动
力电池项目。该项目必要性及可行性充分，市场前景良好，建成投产
后将为公司在锂离子电池市场获得竞争优势奠定基础。但是，锂离子
电池属于高技术产品，目前行业技术和应用市场处于成长和变化阶段，
公司将面临产品和技术更新、阶段性产能过剩、客户开发不能满足产
品销售需要等市场风险。”
（2）竞争风险
具体风险提示如下：“锂离子电池作为当代最有前景的绿色二次
电池，是国际研发应用的热点，具有非常广阔的民用、军用领域应用
空间。国内外许多企业都在增加投入、加快研发速度，导致市场竞争
愈发激烈。虽然公司通过本次非公开发行募集资金能够扩大产能、加
快生产技术升级，但未来将可能面临一定的竞争风险。”
（3）政策变化的风险
具体风险提示如下：“锂离子电池行业的相关产品需求与国家发
展战略、产业调控政策紧密联系，顺应国家节能环保政策方向，具有
非常广阔的民用、军用领域应用空间，因此国家出台了一系列政策法
规支持该产业的发展。该类政策导向具有长期性、持续性、国际化的
明显特点。未来政策的发展具有不确定性，相关政策的调整变化仍将
对包括本公司在内的行业相关企业的生产和经营构成一定影响。”
（4）募集资金投资项目风险
具体风险提示如下：“公司在确定相关募集资金投资项目之前对
项目技术成熟性及先进性进行了充分调研论证，但相关结论均是基于
当前的公司发展战略、国内外市场环境和国家产业政策等条件做出的。
在项目实施过程中，可能存在各种不可预见因素或不可抗力因素，导
致项目不能按时按质完工，或者项目投产后不能达到预期的收入和利
润的风险。”
2、非公开发行上市后相关披露：
（1）定期报告中的风险披露：
公司在《2017 年年度报告》中“第四节 经营情况讨论与分析”
之“三、公司关于公司未来发展的讨论与分析”之“（四）可能面对
的风险”章节均已充分提示公司新能源电池制造业务存在行业政策变
动的风险、竞争加剧的风险、革命性替代技术出现的风险、生产技术
创新失败的风险等。
公司在《2018 年半年度报告》中“第四节 经营情况讨论与分析”
之“二、其他披露事项”之“（二）可能面对的风险”章节均已充分
提示公司锂离子动力电池方面存在竞争加剧的风险、行业政策变动的
风险、革命性替代技术出现的风险、生产技术创新失败的风险等，电
池业务尚潜在受中美贸易战影响的风险。
公司在《2018 年年度报告》中“第四节 经营情况讨论与分析”
之“三、公司关于公司未来发展的讨论与分析”之“（四）可能面对
的风险”章节均已充分提示公司锂离子电池经营业绩存在尚不确定的
风险等。
公司在《2019 年半年度报告》中“第四节 经营情况讨论与分析”
之“二、其他披露事项”之“（二）可能面对的风险”章节均已充分
提示公司锂电池经营业绩存在不确定性的风险。
（2）其他披露：
公司在审议通过延期、募投项目结项并将节余募集资金永久补充
流动资金的相关议案后，及时、充分地进行了信息披露；在中期报告
和年度报告中亦按照相关规定分别披露了半年度和年度募集资金存
放与实际使用情况的专项报告，履行了充分、必要的信息披露义务。
三、公司于 2018 年 10 月决议将不超过 2.96 亿元的闲置募集
资金临时补流，目前仍有 2.31 亿元未归还。同时，公司长期使用大
额闲置募集资金购买理财产品。请你公司说明闲置募集资金补流的具
体用途和购买理财产品的交易明细。
公司回复：
（一）公司闲置募集资金补流具体用途
1、向控股子公司提供生产经营用流动资金 7,196 万元，其中向
九夷锂能提供流动资金 5,850 万元（截止 2019 年 9 月 30 日已累计提
供流动资金 17,526 万元）、向时代万恒投资有限公司提供流动资金
1,346 万元。
2、偿还流动资金贷款 13,000 万元。
3、满足母公司日常经营支出 5,061 万元，其中费用类支出 1,187
万元、支付流动资金贷款利息 1,555 万元，贸易采购支出 2,319 万元。
4、以上支出合计约为25,257万元，其余4,343万元为货币资金余
额。
（二）购买理财产品的交易明细
1、购买理财产品的具体情况
公司召开了第六届董事会第三十三次会议（临时会议），审议通
过了《关于使用部分闲置募集资金购买保本型理财产品的议案》。公
司在确保不影响公司募集资金投资计划正常进行和募集资金安全的
情况下，对最高额度不超过人民币 1.8 亿元（含 1.8 亿元）的部分闲
置募集资金进行购买保本型理财产品，用于投资安全性高、流动性好、
有保本约定、短期的单项理财产品，公司独立董事、监事会均发表了
明确同意意见，购买理财产品主要详情如下：
产品名称：中国建设银行“乾元-周周利”开放式资产组合型保
本人民币理财产品
产品性质：保本浮动收益型产品
风险评级：无风险或风险极低、提供本金保护
产品期限：无固定期限
购买金额：18,000 万元
产品起始日：2017 年 12 月 26 日
在保证公司使用募集资金的项目所需资金和保证募集资金安全
的前提下，为提高暂时闲置的募集资金的使用效率，合理利用闲置的
募集资金，增加公司收益，为公司和股东谋取较好的投资回报，公司
召开了第六届董事会第三十五次会议（临时会议）及 2018 年第一次
临时股东大会，审议通过了《关于追加使用部分闲置募集资金购买保
本型理财产品的议案》。公司拟在确保不影响公司募集资金投资计划
正常进行和募集资金安全的情况下，追加对最高额度不超过人民币 3
亿元（含 3 亿元）的部分闲置募集资金进行现金管理，用于投资安全
性高、流动性好、有保本约定、短期的单项理财产品，理财期限自理
财协议签订之日起不超过一年，公司独立董事、监事会均发表了明确
同意意见，购买理财产品主要详情如下：
产品名称：中国建设银行“乾元-周周利”开放式资产组合型保
本人民币理财产品
产品性质：保本浮动收益型产品
风险评级：无风险或风险极低、提供本金保护
产品期限：无固定期限
购买金额：25,000 万元
产品交易日：2018 年 2 月 13 日
2、赎回理财产品的具体情况
公司于 2018 年 6 月 29 日发布《辽宁时代万恒股份有限公司使用
闲 置 募 集 资 金 购 买 理 财 产 品 部 分 赎 回 的 公 告 》（ 公 告 编 号 ： 临
2018-051），2018 年 6 月 27 日，公司赎回该理财产品的部分本金 8,000
万元，取得收益 97.65 万元，公司累计进行委托理财的金额为 35,000
万元。
公司于 2018 年 10 月 19 日发布《辽宁时代万恒股份有限公司使
用闲置募集资金购买理财产品部分赎回的公告》（公告编号：临
2018-070），2018 年 10 月 17 日，公司提前赎回理财产品本金 23,000
万元，取得收益 568.53 万元，本金及收益均已存入公司募集资金专
用账户中，公司使用暂时闲置募集资金进行现金管理余额为 12,000
万元。
公司于 2018 年 10 月 26 日发布《辽宁时代万恒股份有限公司使
用闲置募集资金购买理财产品部分赎回的公告》（公告编号：临
2018-072），2018 年 10 月 24 日，公司提前赎回理财产品本金 6,600
万元，取得收益 190.50 万元，本金及收益均已存入公司募集资金专
用账户中，公司使用暂时闲置募集资金进行现金管理余额为 5,400 万
元。
公司于 2018 年 12 月 21 日发布《辽宁时代万恒股份有限公司使
用闲置募集资金购买理财产品部分赎回的公告》（公告编号：临
2018-082），2018 年 12 月 19 日，公司提前赎回理财产品本金 2,000
万元，取得收益 68.47 万元，本金及收益均已存入公司募集资金专用
账户中，公司使用暂时闲置募集资金进行现金管理余额为 3,400 万元。
公司于 2019 年 3 月 8 日发布《辽宁时代万恒股份有限公司使用
闲 置 募 集 资 金 购 买 理 财 产 品 部 分 赎 回 的 公 告 》（ 公 告 编 号 ： 临
2019-012），2019 年 3 月 6 日，公司提前赎回理财产品本金 3,400 万
元，取得收益 145.15 万元，本金及收益均已存入公司募集资金专用
账户中，公司使用暂时闲置募集资金进行现金管理余额为 0 万元。
3、理财产品主要交易明细情况
（1）购买理财产品主要交易明细情况
购买金额
序号 产品名称 产品类型 购买日 是否履行程序
（万元）
中国建设银行“乾元-周 保本浮动收
1 18,000 2017 年 12 月 26 日 是
周利”开放式资产组合型 益型产品
保本人民币理财产品
中国建设银行“乾元-周
保本浮动收
2 周利”开放式资产组合型 25,000 2018 年 2 月 13 日 是
益型产品
保本人民币理财产品
合计 43,000
2、赎回理财产品主要交易明细情况
赎回金额
序号 产品名称 产品类型 赎回日 收益（万元）
（万元）
中国建设银行“乾元-周
保本浮动收
1 周利”开放式资产组合型 8,000 2018 年 6 月 27 日 97.65
益型产品
保本人民币理财产品
中国建设银行“乾元-周
保本浮动收
2 周利”开放式资产组合型 23,000 2018 年 10 月 17 日 568.53
益型产品
保本人民币理财产品
中国建设银行“乾元-周
保本浮动收
3 周利”开放式资产组合型 6,600 2018 年 10 月 24 日 190.50
益型产品
保本人民币理财产品
中国建设银行“乾元-周
保本浮动收
4 周利”开放式资产组合型 2,000 2018 年 12 月 19 日 68.47
益型产品
保本人民币理财产品
中国建设银行“乾元-周
保本浮动收
5 周利”开放式资产组合型 3,400 2019 年 3 月 6 日 145.15
益型产品
保本人民币理财产品
合计 43,000 1,070.30
四、根据公告，公司此次拟用于永久补流的剩余募集资金 3.21
亿元中，包含尚未归还的用于临时补流的募集资金 2.32 亿元和尚未
支付的工程设备款、质保金等 8943.92 万元。请补充披露相关补流
资金的具体后续安排，说明公司拟采取的保障措施，以确保相关资金
用于上市公司的经营和发展。
公司回复：
（一）请补充披露相关补流资金的具体后续安排
截止目前，公司使用闲置募集资金临时补充流动资金余额为 2.32
亿元，已经全额用于向控股子公司提供生产经营用流动资金 7,196 万
元、偿还流动资金贷款 13,000 万元、满足母公司日常经营支出 2,954
万元。
基于以上情况，公司目前因控股子公司九夷锂能处于正式投产初
期，流动资金需求较大（截止 2019 年 9 月 30 日公司已累计向其提供
流动资金 17,526 万元）、林业子公司亏损加之公司本部日常运营费用
支出所需，无法先行归还临时补流 2.32 亿元到募集资金专户后，再
履行永久补流的程序。
（二）说明公司拟采取的保障措施，以确保相关资金用于上市公
司的经营和发展
公司本次节余募集资金用于永久补流后，将以自身运营资金保障
剩余尚未支付的工程设备款、质保金等 8943.92 万元款项的支付安
全，同时公司将严格按照内控制度的要求和公司内部财务、审计制度
的规定，严控资金使用过程，定期检查资金使用情况，确保公司资金
的使用规范，确保相关资金全部用于支持公司经营和发展。
公司承诺将募投项目节余资金永久补充流动资金后十二个月内
不进行高风险投资及为除控股子公司外的他人提供财务资助。
五、公告称，节余募集资金用于永久补流后，尚未归还的临时补
流资金 2.31 亿元将不再履行归还程序。请你公司说明上述事项是否
违反《上市公司募集资金管理办法》第十五条的相关规定，请保荐机
构明确发表意见。
公司回复：
（一）请你公司说明上述事项是否违反《上市公司募集资金管理
办法》第十五条的相关规定
《上市公司募集资金管理办法》第十五条的相关规定：“上市公
司以闲置募集资金暂时用于补充流动资金的，单次补充流动资金时间
不得超过 12 个月。”
公司《关于使用部分闲置募集资金临时补充流动资金的议案》已
于 2018 年 10 月 29 日经公司第六届董事会第四十一次会议（临时会
议）和第六届监事会第二十五次会议（临时会议）审议通过，同意公
司使用部分闲置募集资金临时补充公司流动资金，时间不超过 12 个
月，公司独立董事、保荐机构发表明确同意意见，公司在董事会会议
后 2 个交易日内报告上海证券交易所并公告。
公司用于临时补充流动资金的募集资金均用于与公司主营业务
相关的生产经营使用，未用于新股配售、申购，或者用于股票及其衍
生品种、可转换公司债券等的交易。
截至目前，公司募投项目已经实施完毕，但由于公司使用闲置募
集资金临时补充流动资金余额 2.32 亿元，已经全额用于向控股子公
司提供生产经营用流动资金 7,196 万元、偿还流动资金贷款 13,000
万元、满足母公司日常经营支出 2,954 万元，且因控股子公司九夷锂
能处于正式投产初期，流动资金需求较大（截止 2019 年 9 月 30 日公
司已累计向其提供流动资金 17,526 万元）、林业子公司亏损加之公司
本部日常运营费用支出所需，导致公司资金压力较大，无法先行归还
临时补流 2.32 亿元到募集资金专户后，再履行永久补流的程序。
公司节余募集资金永久补充流动资金事项，可能会有合规方面的
风险，请投资者予以关注。
公司 2019 年 10 月 11 日第七届董事会第六次会议和第七届监事
会第三次会议审议通过了《关于公司非公开发行募投项目结项并将节
余募集资金永久补充流动资金的议案》，尚未归还的临时补流资金将
不再履行归还程序。
（二）请保荐机构明确发表意见
保荐机构查阅了《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资
金管理和使用的监管要求》、《上海证券交易所上市公司募集资金管理
办法（2013 年修订）》、查阅了董事会关于使用部分募集资金临时补
充流动资金的决议、访谈了公司董事会秘书及财务总监、核查了临时
补充流动资金的具体用途等。
经核查，公司《关于使用部分闲置募集资金临时补充流动资金的
议案》已于 2018 年 10 月 29 日经公司第六届董事会第四十一次会议
（临时会议）和第六届监事会第二十五次会议（临时会议）审议通过，
同意公司使用部分闲置募集资金临时补充公司流动资金，时间不超过
12 个月，公司独立董事、保荐机构发表明确同意意见，公司在董事
会会议后 2 个交易日内报告上海证券交易所并公告。
经核查，截至目前，公司临时补充的流动资金已全部用于向控股
子公司提供流动资金、偿还流动资金贷款及满足母公司日常经营支出，
均与公司主营业务相关。由于公司控股子公司九夷锂能处于正式投产
初期，流动资金需求较大（截止 2019 年 9 月 30 日公司已累计向其提
供流动资金 17,526 万元）、林业子公司亏损加之公司本部日常运营费
用支出所需，无法先行归还临时补流 2.32 亿元到募集资金专户后，
再履行永久补流的程序。考虑到目前募投项目已经实施完毕，尚未归
还的临时补充流动资金未影响募投项目的正常进行，公司于 2019 年
10 月 11 日第七届董事会第六次会议和第七届监事会第三次会议审议
通过了《关于公司非公开发行募投项目结项并将节余募集资金永久补
充流动资金的议案》，尚未归还的临时补流资金将不再履行归还程序。
经核查，保荐机构认为：募投项目已经实施完毕，尚未归还的临
时补充流动资金未影响募投项目的正常进行，公司对上述资金不再履
行归还程序的事项已经公司董事会、监事会审议通过，独立董事发表
明确同意意见，尚需股东大会批准，此行为没有损害中小投资者的利
益。
六、请你公司全体董事、监事及高级管理人员明确说明在上述
募投项目的实施、推进等相关事项过程中所做的工作并就本人是否勤
勉尽责发表意见。请独立董事就本次结项并将剩余募集资金永久补充
流动资金事项是否有利于上市公司中小股东利益发表明确意见。
公司回复：
（一）公司全体董事、监事及高级管理人员明确说明在上述募投
项目的实施、推进等相关事项过程中所做的工作并就本人是否勤勉尽
责发表意见。
公司董事、监事及高级管理人员认为：
作为辽宁时代万恒股份有限公司（以下简称“公司”）董事、监
事及高级管理人员，我们按照中国证监会、上海证券交易所关于募集
资金投资项目管理的相关规则及《公司章程》等制度，根据各自职责
权限，就公司 2017 年非公开发行股票募投项目的实施、推进等相关
事项履行了相应的职责。
我们自担任公司董事、监事及高级管理人员以来，就募投项目开
展的具体工作如下：公司董事会、监事会审议通过《关于公司非公开
发行股票方案的议案》，独立董事发表独立意见；董事会、监事会审
议通过《关于以募集资金置换预先投入募投项目自筹资金的议案》，
独立董事发表独立意见；董事会、监事会审议通过《关于公司募集资
金年度存放与实际使用情况的专项报告》；董事会、监事会审议通过
《关于使用部分闲置募集资金购买保本型理财产品的议案》，独立董
事发表独立意见；董事会、监事会审议通过《关于追加使用部分闲置
募集资金购买保本型理财产品的议案》，独立董事发表独立意见；董
事会、监事会审议通过《关于调整募集资金投资项目投产进度的议案》，
独立董事发表独立意见；董事会、监事会审议通过《关于使用部分闲
置募集资金临时补充流动资金的议案》，独立董事发表独立意见；董
事会、监事会审议通过《关于公司非公开发行募投项目结项并将节余
募集资金永久补充流动资金的议案》，独立董事发表独立意见。
综上，我们认为：就公司募集资金项目相关工作我们均已做到勤
勉尽责。
（二）独立董事就本次结项并将剩余募集资金永久补充流动资金
事项是否有利于上市公司中小股东利益发表明确意见。
公司独立董事认为：本次结项并将剩余募集资金永久补充流动资
金事项有利于提高募集资金的使用效率，不会影响募投项目的运行，
不会对公司生产经营产生不利影响，不存在损害公司及全体股东利益
的情形。
具体的独立董事意见已经于 2019 年 10 月 12 日公开披露。
特此公告。
辽宁时代万恒股份有限公司董事会
2019 年 10 月 26 日
