股票简称：龙头股份 股票代码：600630
上海龙头(集团)股份有限公司2006年度报告摘要
1重要提示
1.1本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于http://www.sse.com.cn。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。
1.2公司全体董事出席董事会会议。
1.3立信会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
1.4公司负责人朱勇先生，主管会计工作负责人朱建忠先生，会计机构负责人（会计主管人员）张咏村女士声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。
2公司基本情况简介
2.1基本情况简介
股票简称 龙头股份
股票代码 600630
上市交易所 上海证券交易所
上海市崂山东路571弄2号2503室;上海市肇嘉浜路736
注册地址和办公地址
号
邮政编码 200030
公司国际互联网网址 http://www.shanghaidragon.com.cn
电子信箱 longtou@shanghaidragon.com.cn
2.2联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 朱建忠 何徐琳
联系地址 上海市肇嘉浜路736号 上海市肇嘉浜路736号
电话 021-34061116 021-34061116
传真 021-54666630 021-54666630
电子信箱 ltdsh@shanghaidragon.com.cn ltdsh@shanghaidragon.com.cn
3会计数据和财务指标摘要
3.1主要会计数据
单位:元币种:人民币
本年比上年增减
主要会计数据 2006年 2005年 2004年
(%)
主营业务收入 3,493,666,423.70 3,362,653,832.08 3.90 3,321,088,432.78
利润总额 29,468,493.72 -3,421,255.14 961.34 -330,366,059.90
净利润 24,574,125.83 13,138,830.80 87.03 -295,784,876.38
扣除非经常性损益
-84,727,829.76 -37,508,182.33 -125.89 -277,100,027.87
的净利润
经营活动产生的现
80,054,534.69 367,915,075.96 -78.24 298,072,190.84
金流量净额
本年末比上年末
2006年末 2005年末 2004年末
增减(%)
总资产 3,229,662,395.53 3,687,571,916.64 -12.42 4,069,062,141.65
股东权益（不含少数
1,382,591,209.43 1,366,603,515.30 1.17 1,350,100,709.43
股东权益）
3.2主要财务指标
单位:元币种:人民币
主要财务指标 2006年 2005年 本年比上年增减(%) 2004年
每股收益 0.058 0.031 87.10 -0.696
最新每股收益
净资产收益率（%） 1.777 0.961 增加0.82个百分点 -21.908
扣除非经常性损益的净利润为
-6.128 -2.745 减少3.38个百分点 -20.524
基础计算的净资产收益率（%）
每股经营活动产生的现金流量
0.188 0.866 -78.29 0.702
净额
2006年末 2005年末 本年末比上年末增减(%) 2004年末
每股净资产 3.254 3.217 1.15 3.178
调整后的每股净资产 3.126 3.090 1.17 3.025
扣除非经常性损益项目
√适用□不适用
单位:元币种:人民币
非经常性损益项目 金额
处置长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产、其他长期资
12,319,631.93
产产生的损益
各种形式的政府补贴 2,331,903.67
短期投资收益，（不包括经国家有关部门批准设立的有经营资格的
496,632.62
金融机构获得的短期投资收益）
扣除公司日常根据企业会计制度规定计提的资产减值准备后的其他
109,140,147.45
各项营业外收入、支出
以前年度已经计提各项减值准备的转回 4,345,546.80
所得税影响数 -19,197,245.59
减:少数股东承担 134,661.29
合计 109,301,955.59
3.3国内外会计准则差异
□适用√不适用
4股本变动及股东情况
4.1股份变动情况表
单位:股
本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后
公积
比例 发行 送 比例
数量 金转 其他 小计 数量
(%) 新股 股 (%)
股
一、有限售条件股份
1、国家持股 190,874,197 44.93 -63,063,000 -63,063,000 127,811,197 30.08
2、国有法人
持股
3、其他内资
42,887,400 10.09 42,887,400 10.09
持股
其中：
境内法人持
42,887,400 10.09 42,887,400 10.09
股
境内自然人
持股
4、外资持股
其中：
境外法人持
股
境外自然人
持股
有限售条件
233,761,597 55.02 -63,063,000 -63,063,000 170,698,597 40.18
股份合计
二、无限售条件流通股份
1、人民币普
191,100,000 44.98 63,063,000 63,063,000 254,163,000 59.82
通股
2、境内上市
的外资股
3、境外上市
的外资股
4、其他
无限售条件
流通股份合 191,100,000 44.98 63,063,000 63,063,000 254,163,000 59.82
计
三、股份总
424,861,597 100.00 424,861,597 100.00
数
4.2股东数量和持股情况
单位:股
报告期末股东总数 68,154
前十名股东持股情况
持有有限售
质押或冻结的股份
股东名称 股东性质 持股比例(%) 持股总数 条件股份数
数量
量
上海纺织（集团）有限公司 国有股东 30.08 127,811,197 127,811,197 0
上海国际信托投资有限公司 其他 3.57 15,156,000 15,156,000 0
中国平安人寿保险股份有限公司
其他 0.99 4,194,434 0 0
－传统－普通保险产品
合肥科创投资管理有限公司 其他 0.85 3,600,000 3,600,000 0
陈升华 其他 0.71 3,020,000 0 0
中国纺织机械股份有限公司 其他 0.57 2,401,729 2,400,000 0
上海申达股份有限公司 其他 0.56 2,400,000 2,400,000 0
上海天迪科技投资发展有限公司 其他 0.56 2,400,000 2,400,000 0
上海金陵股份有限公司 其他 0.56 2,400,000 2,400,000 0
上海南上海商业房地产有限公司 其他 0.51 2,160,000 2,160,000 0
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
中国平安人寿保险股份有限公司－传
4,194,434 人民币普通股
统－普通保险产品
陈升华 3,020,000 人民币普通股
中国银行－华夏大盘精选证券投资基
1,999,916 人民币普通股
金
林锦霞 1,419,566 人民币普通股
孙善宝 1,207,201 人民币普通股
刘峥 787,000 人民币普通股
上海建冶科技工程股份有限公司 578,800 人民币普通股
鲍仕强 518,610 人民币普通股
韩建 450,000 人民币普通股
王翔 425,400 人民币普通股
上述股东关联关系或一致行动关系的
未知上述流通股股东之间是否存在关联关系或一致行动。
说明
4.3控股股东及实际控制人情况介绍
4.3.1控股股东及实际控制人变更情况
□适用√不适用
4.3.2控股股东及实际控制人具体情况介绍
(1)法人控股股东情况
控股股东名称：上海纺织(集团)有限公司
法人代表：席时平
注册资本：980,761.43万元
成立日期：2001年12月17日
主要经营业务或管理活动：资产经营与管理、实业投资、纺织产品制造、销售、技术业务、经营贸易
4.3.3公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
5董事、监事和高级管理人员
5.1董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
单位:股币种:人民币
报告期
变 内从公
性年 年初持 年末持 股份增 动 司领取
姓名 职务 任期起始日期 任期终止日期
别龄 股数 股数 减数 原 的报酬
因 总额(万
元)税后
董事
朱勇 男44 2004年6月16日 2007年6月16日
长
副董
薛伟 男64 2004年6月16日 2007年6月16日 70,035 93,147 23,112 注 30.60
事长
吴光玉 董事 女51 2004年6月16日 2007年6月16日
郭超 董事 男36 2006年6月15日 2007年6月16日
独立
史建三 男52 2004年6月16日 2007年6月16日 3.20
董事
独立
陆红军 男58 2004年6月16日 2007年6月16日 3.20
董事
独立
周端 男57 2004年6月16日 2007年6月16日 3.20
董事
独立
曹惠民 男53 2004年6月16日 2007年6月16日 3.20
董事
董事、
程颖 总经 男43 2006年5月11日 2007年6月16日 7.52
理
董事、
凌建华 人事 女53 2004年6月16日 2007年6月16日 42,000 55,860 13,860 注 22.87
总监
苏寿南 董事 男69 2004年6月16日 2007年6月16日 42,000 55,860 13,860 注 15.35
监事
黄昭仁 男62 2004年6月16日 2007年6月16日
长
封亚培 监事 男47 2005年4月21日 2007年6月16日
包炜堂 监事 男62 2004年6月16日 2007年6月16日
周燕敏 监事 女51 2006年6月9日 2007年6月16日 30,012 39,916 9,904 注 17.86
黄震球 监事 男58 2006年6月9日 2007年6月16日 4.67
副总
戴自毅 男53 2006年10月23日 2007年6月16日 16.19
经理
副总
黄杰 男42 2004年6月16日 2007年6月16日 30,000 39,900 9,900 注 34.10
经理
品牌
黎玲玲 女53 2006年10月23日 2007年6月16日 30,000 53,200 23,200 注 19.98
总监
副总
王卫民 男38 2004年12月24日 2007年6月16日 30.68
经理
董事
会秘
朱建忠 书、财 男47 2006年4月9日 2007年6月16日 15.41
务总
监
副总
朱险峰 男31 2006年10月23日 2007年6月16日 20.46
经理
合计 / / / / / /
注：公司董事、高管报告期持有股数变动原因为：公司股改10送3.3股，其中公司高管“黎玲玲”持有股数变动原因为：股改10送3.3股，且二级市场购入部分。
6董事会报告
6.1管理层讨论与分析
（一）报告期内公司经营情况的回顾
2006年，根据董事会既定的战略目标，公司经营层围绕"抓突破"、"抓创新"、"抓管理"、"抓效益"的工作主线，克服人民币持续升值、银根收紧、退税政策变化等不利因素，经过经营管理层与全体员工的共同努力，从加强管控力度，创新品牌运作，整合外贸系统，强化管理等六方面的工作，实现了2006年度经营业绩持续增长。2006年公司完成主营业务收入349,367万元，比上年同期增长3.90%；利润总额2947万元，比上年同期增加了3,289万元。报告期净利润2,457万元，与去年同期相比增长86.99%。
报告期内，主要做了以下工作：
1、顺利完成了股权分置改革
2006年是中国证券市场的股改年，在董事会、公司股改工作小组的努力下，经过近半年的辛勤努力，股权分置改革工作顺利完成，为公司下一步发展带来了新的发展机遇。
2、进一步加强了与投资者的关系
报告期，公司以股权分置改革的成功实施为契机，进一步加强与投资者关系管理工作。建立了不定期的沟通机制，举行了数次规模不同的恳谈会，期间共接待了20多次机构投资者的来访、调研。通过与投资者的广泛沟通、交流，公司价值和市场形象得到了进一步的提升，实现了与投资者的和谐共赢。
3、加速推进品牌发展
2006年，公司继续以品牌建设为核心，积极探索品牌发展的创新运作模式，梳理现有的及潜在的品牌资源，制订品牌发展规划，明确了针织、家纺、服饰各业务板块的核心品牌在市场中的战略分工与定位。
2006年公司在品牌形象、终端建设、国际合作方面都取得了积极的成果。品牌形象方面，通过以公司统一的品牌企业形象集中参展，“品牌万里行”等活动，极大地推动公司品牌运营企业形象的塑型；公司旗下“三枪”、“海螺”、“民光”等七个品牌荣获上海市“畅销品牌”，其中“海螺”还获得了2006年度中国“最具市场竞争力品牌”。
终端建设方面，重点推进了品牌通路的试点改造，重新设计了三枪、民光、海螺等品牌新的终端视觉形象，视觉形象改造试点的成功，为今年各品牌终端形象整体改造的全面实施提供了实践依据与指导。渠道建设方面，品牌网点从5070个增加到5856个，增幅为15.54%，其中：专卖店增加23%，专柜增加43%。
国际合作方面，2006年公司成功地与意大利Rica Lewis品牌合资成立上海龙意服饰有限公司，实现了国际合作“零”的突破；同时，公司与意大利第一内衣品牌Pompea涵盖品牌、贸易、机器及生产等层面的全方位合作业已顺利启动；与国际家纺品牌Zucchi的战略合作也进行了双方互访。
4、进一步加强管理工作
根据公司品牌发展战略对制造系统的配置要求，2006年公司进一步加强制造业的基础管理工作，立足降本，聚焦效益，积极推动制造系统向精细化、市场化的方向发展。2006年公司全面推行广义"5S"管理，以专业化的管理理念、标准化的管理方法指导生产、经营和管理。实施中，各子公司、企业充分发动每个员工管理创新的主观能动性，注重对关键措施落实情况与实施效果的跟踪，重点抓实效。
同时，公司继续加强制造系统生产布局的优化调整。三枪工业城针织大楼扩建项目完成审批手续，2006年底正式打桩开工。目前分散在制造局路、南汇等地的织造、漂染、成衣生产等设备将全部集中至三枪工业城，形成完整生产链的同时，降低生产成本，提高制造系统的市场化竞争能力。
此外，公司利用市政动迁机遇，有序加快了员工结构优化和分流工作，为2007年进一步积极稳妥做好这项工作积累了经验。
公司还正式启动了集团内采购工作的集约化管理，以生产用燃煤为试点运作集中采购，在获得近200万元年生产成本下降的同时,通过创新采购管理模式，为后续其他品项的集中采购提供了一套符合市场化、专业化要求的规范制度与标准作业流程，并已延伸运用至制造系统的日常采购管理作业中。公司以此为标杆的健全和加强内部控制体系建设工作得到全面推进。
（二）对公司未来发展的展望
公司通过对战略目标的推进、外贸系统的整合、管理的强化、资产结构的调整，公司资产质量和品牌形象都得到了一定的提高与改善，但纵观国际、国内宏观环境，我们认为公司所处的行业竞争环境依然严峻，企业核心竞争力和盈利能力还有待提高。
1、所处行业发展趋势及公司面临的市场竞争格局
公司所处的纺织行业受到传统的成本优势下滑和人民币持续升值的双重压力。人民币汇率的持续走高对于出口业务的影响显著；一些发展中国家积极采取措施促进本国纺织工业发展，使中国的成本优势逐步削弱。
2、公司未来发展机遇，发展战略和新年度经营计划
公司将继续以品牌经营和国际贸易为核心业务，以价值创新为突破，加速资源集聚、管理整合，推进总部建设和事业部运作，实现公司可持续发展，力争成为国内一流、国际知名的纺织品品牌企业。
股改后国内资本市场迎来前所未有的良好发展态势，为公司充分利用资本市场配置资源优势实现快速发展提供了非常好的机遇。公司拥有包括房产物业、通路物流、国际贸易等各类资源，这些都必须有效的加以整合利用，为公司的发展战略服务。结合Rica Lewis及Pompea项目的成功推进，充分利用国际合作资源，来做大国际贸易和做精品牌。
3、资金需求和使用计划
2006年公司黄陂南路地块动迁工作，共获得了4.35亿元动迁补偿款。按照协议规定,2006年获得动迁补偿资金2.97亿元，2007年公司计划将剩余的1.38亿元动迁补偿资金用于制造局路总部建设、品牌形象终端建设及员工结构优化和分流工作。
4、公司面临的风险因素的分析
公司面临国际和国内纺织行业环境严峻的考验。国际环境上，国际贸易顺差的持续上升，人民币面临着巨大升值压力，都将对出口业务量与利润的实现形成冲击与制约。国内环境上，部分商品出口退税率的调整，对国内企业出口结构与出口增速带来明显的影响。最终，反映为企业出口业务的成本上升、利润缩水、效益下降。另外纺织行业的成本增加也影响着中国纺织企业的国际竞争力。
面对外贸环境带来的严峻形势，公司将积极发扬"前店后厂"贸易优势，提高国际营销水平和效益。2007年公司将以制造业为依托，从依靠品牌经营的"单轮驱动"转向品牌和国际贸易齐头并进的"双轮驱动"，将重点推进以下几项工作：
1)加速推进外贸一体化运作，建立公共服务平台，降低管理运行业务成本，充分利用公司"前店后厂"贸易优势，拉动基地生产。
2)突破汇率升值、出口退税、原料上涨等困难，研究新形势下外贸业务增长方式，挖掘交易成本潜力，同时改变盈利模式，提高非价格竞争力。
3)花大力气运作好亚洲采购中心CPS的订单业务，使之成为外贸板块中的利润增长点；另一方面，进一步开辟业务新领域，扩大出口同时，充分利用国际品牌，做大进口业务。
4)针对灵活多样贸易方式增加后的新情况，提高全员风险意识，更多地开拓新渠道，实现出口市场多元化，克服外贸业务风险。
5)充分研究和运用金融工具，最大程度地减少汇率风险。同时，改变单一美元结算方式，综合运筹外汇现汇账户，减少汇差损失和财务费用。
6)加强内控风险制度建设，加强业务人员国际金融知识培训，增强运用各种金融工具能力，提高交易全过程的风险防范能力。
6.1.1执行新企业会计准则后，公司可能发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响情况
√适用□不适用
根据财政部第33号令的要求，上市公司自2007年1月1日起执行新的《企业会计准则》应用指南，在对三十八项具体会计准则进行审慎考虑并参照财政部对新企业会计准则——应用指南的进一步解读后，公司对现有会计政策、会计估计进行调整，新增了一项投资性房地产会计核算方法，重新修订了短期投资等十二项会计核算方法。
根据《企业会计准则第38号——首次执行企业会计准则》，公司在编制2007年度财务报告时，可能因新企业会计准则影响而调整期初所有者权益：
1、截止2006年12月31日，公司账面存在未摊销完毕的同一控制下企业合并形成的长期股权投资差额2,857万元，根据新企业会计准则，减少期初所有者权益2,857万元。该部分长期股权投资差额分别为受让以下公司股权形成：上海纺织装饰用品科技研究所2,453万元，上海华纶印染有限公司205万元，上海针织科学技术研究所134万元，上海海螺进出口有限公司18万元，上海海螺（集团）时装有限公司17万元，上海凤凰毯业有限公司30万元。
2、公司是1998年6月重组的上市公司，员工身份均为长期合同的固定身份，未进行市场化方式转制，根据新企业会计准则，对2007年即将发生的员工分流成本，可以在2007年期初留存收益中进行追溯调整。经过测算，预计减少期初所有者权益8,518.40万元。
3、截止2006年12月31日，公司账面存在未摊销完毕的非同一控制下企业合并形成的长期股权投资差额121万元，根据新企业会计准则，减少期初所有者权益121万元。该长期股权投资差额为受让上海锦乐纺织品装饰品有限公司外方股权形成。
4、公司2006年12月31日账面持有的金融资产，根据新企业会计准则，其公允价值大于账面价值部分，增加期初所有者权益26万元。
5、公司根据现有会计政策计提的资产减值准备，根据新企业会计准则，将资产账面价值小于资产计税基础的差额计算递延所得税资产，增加期初所有者权益418万元。
6、因少数股东权益作为所有者权益项目列示，增加期初所有者权益4,182万元。
公司自2006年来，“扁平化、实体化、专业化、集约化”的战略管控模式得以加速推进，部分生产用建筑物如建国西路41217平方米建筑物已经于2006年7月起整体出租用于时尚产业的经营，制造局路26320平方米建筑物也已经从2006年规划用于办公、纺织品牌经营和部分出租，并已经组织实施。
为了审慎使用公允价值模式，本公司将建国西路物业按照新企业会计准则中3号准则“投资性房地产——成本模式”计量，净资产尚未得到与公允价值模式更加一致的反映。
上述差异事项和影响事项可能因财政部对新企业会计准则的进一步详解而相应调整。
6.2主营业务分行业、产品情况表
单位:元币种:人民币
主营业务 主营业务 主营业务成 主营业务利润
分行业或分产
主营业务收入 主营业务成本 利润率 收入比上 本比上年增 率比上年增减
品
(%) 年增减(%) 减(%) (%)
分行业
增加4.38个百
工业 1,223,361,176.45 1,032,816,890.93 15.58 -5.33 -10.00
分点
减少2.38个百
商业 3,371,232,161.67 3,130,926,827.91 7.13 3.09 5.80
分点
增加34.15个
房地产业 15,544,163.27 5,221,909.71 66.41 456.60 176.01
百分点
小计 4,610,137,501.39 4,168,965,628.55
减：内部抵销 1,116,471,077.69 1,117,703,354.96
减少1.18个百
合计 3,493,666,423.70 3,051,262,273.59 12.66 3.90 5.31
分点
分产品
减少6.80个百
针织品 1,680,224,927.51 1,374,274,799.83 18.21 14.28 24.65
分点
增加1.99个百
家用纺织品 957,950,796.61 889,614,314.47 7.13 15.55 13.13
分点
增加3.05个百
服装服饰 336,870,853.10 299,665,160.68 11.04 6.60 3.06
分点
增加0.33个百
印染产品 145,802,536.43 139,552,274.49 4.29 -9.80 -10.11
分点
增加2.64个百
其他 372,817,310.05 348,155,724.12 6.61 -36.34 -38.09
分点
小计 3,493,666,423.70 3,051,262,273.59
减：内部抵销 0 0
减少1.18个百
合计 3,493,666,423.70 3,051,262,273.59 12.66 3.90 5.31
分点
6.3主营业务分地区情况
单位:元币种:人民币
地区 主营业务收入 主营业务收入比上年增减（％）
东北地区 23,223,579.63 -23.15
华北地区 57,217,042.25 9.71
华东地区 4,487,474,057.18 2.29
西北地区 29,012,979.98 10.02
西南地区 31,986,670.70 -9.64
华中地区 33,595,135.02 -12.21
华南地区 84,964,402.81 -18.48
中美洲
小计 4,747,473,867.57
减：内部抵销 1,253,807,443.87
合计 3,493,666,423.70 3.90
6.4募集资金使用情况
□适用√不适用
变更项目情况
□适用√不适用
6.5非募集资金项目情况
□适用√不适用
6.6董事会对会计师事务所"非标意见"的说明
□适用√不适用
6.7董事会本次利润分配或资本公积金转增预案
根据立信会计师事务所有限公司信会师报字（2007）第10598号文审计确认，公司2006年实现净利润24,574,125.83元，加年初未分配利润-117,287,628.63，减提取法定盈余公积34,933,142.25元，期末未分配利润-127,646,645.05元，本期不进行利润分配。
公司本报告期盈利但未提出现金利润分配预案
□适用√不适用
7重要事项
7.1收购资产
□适用√不适用
7.2出售资产
□适用√不适用
7.3重大担保
√适用□不适用
单位:万元币种:人民币
公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）
担保 担保 是否履 是否为关
担保对象 发生日期 担保期限
金额 类型 行完毕 联方担保
连带责 2002年12月20日～
中华第一棉纺针织厂① 见备注1 6,629 否 是
任担保 2003年10月25日
连带责 2003年6月12日～
中华第一棉纺针织厂② 见备注1 1,510 否 是
任担保 2005年1月8日
连带责 2006年4月20日～
上海埃通电气股份有限公司 2006年4月20日 950 否 否
任担保 2007年4月20日
连带责 2006年12月27日～
上海东纺日化销售有限公司 2006年12月27日 500 否 否
任担保 2007年7月5日
报告期内担保发生额合计 -645
报告期末担保余额合计 9,589
公司对控股子公司的担保情况
报告期内对控股子公司担保发生额合计 -5,350
报告期末对控股子公司担保余额合计 33,605
公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保）
担保总额（见备注2） 43,194
担保总额占公司净资产的比例(%) 31.24
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额 8,139
直接或间接为资产负债率超过70％的被担保对象提供的债务担保
0
金额
担保总额超过净资产50％部分的金额 0
上述三项担保金额合计 8,139
⑴、①②“中华第一棉纺针织厂”为公司控股股东的子公司，对其的担保属于关联担保。其形成的原因，是由于原“上海中华第一棉纺针织厂”是公司全资子公司的长期对外投资，公司对其的担保属于公司内部担保。经2003年6月16日股东大会审议通过将“中华第一棉纺针织厂”的全部投资转让给公司大股东——上海纺织（集团）有限公司，因此形成了上述关联担保。
⑵、报告期，公司担保总额为43,194万元，剔除对全资子公司担保33,605万元，公司实际担保为9,589万元,占净资产6.94%。
7.4重大关联交易
7.4.1与日常经营相关的关联交易
□适用√不适用
7.4.2关联债权债务往来
□适用√不适用
7.4.3 2006年资金被占用情况及清欠进展情况
□适用√不适用
报告期内新增资金占用情况
□适用√不适用
截止2006年末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案
□适用√不适用
7.5委托理财
7.6承诺事项履行情况
7.6.1原非流通股东在股权分置改革过程中做出的承诺事项及其履行情况
√适用□不适用
股东名称 承诺事项 承诺履行情况
持有的非流通股股份自股改方
上海纺织（集团）有限公司 案实施之日起，36个月内不上市 严格履行承诺
交易或者转让
持有的非流通股股份自股改方
募集法人股股份 案实施之日起，12个月内不上市 严格履行承诺
交易或者转让
报告期末持股5%以上的原非流通股股东持有的无限售条件流通股数量增减变动情况
□适用√不适用
7.6.2未股改公司的股改工作时间安排说明
□适用√不适用
7.7重大诉讼仲裁事项
□适用√不适用
7.8其他重大合同
√适用□不适用
7.8.1重大拆迁合同
公司全资子公司上海三枪(集团)有限公司所属上海针织九厂位于上海市市中心黄陂南路888号、永年路245、247号、徐家汇路144弄54-58号、马当路417弄24号、马当路417弄42号的五块地块,共计22亩余土地及附属建筑物,已被纳入市政动迁及旧区改造。
为支持市政轨道交通九号线（二期）工程的建设，2006年6月8日，经公司第五届董事会第十四次会议审议通过，同意公司及公司全资子公司上海三枪(集团)有限公司和上海三枪(集团)有限公司所属上海针织九厂与上海轨道交通申松线发展有限公司轨道交通九号线(二期)工程签订《轨道交通九号线马当路站工程单位拆迁协议(卢拆单第024号)》、《轨道交通九号线马当路站工程单位拆迁协议(卢拆单第025号)》、《轨道交通九号线马当路站扩大工程单位拆迁协议(卢65拆单第001号)》、《轨道交通九号线马当路站扩大工程单位拆迁协议(卢65拆单第002号)》四项协议。
上述四项协议累计将获得动迁安置补偿总额43,500万元，截至2006年12月31日，公司累计收取协议补偿款29,660万元，其中市政动迁补偿款11,140.11万元，商业动迁补偿款18,519.89万元。支付上述动迁地块及相关建筑物、构筑物、设施设备、员工安置等补偿安置费用后，本年结转营业外收入109,981,928.78元。
7.8.2重大租赁合同
公司于2006年8月16日召开第五届董事会第十五次董事会议,会议审议通过了《关于审议建国西路厂房项目租赁的议案》。公司所属全资子公司上海三枪(集团)有限公司与上海尚街投资管理有限公司(以下简称“尚街投资”)签署《房屋租赁合同》,将位于建国西路283号房屋整体出租给“尚街投资”。因“尚街投资”为公司控股股东——上海纺织
(集团)有限公司及上海解放传媒投资有限公司和上海欣凯实业有限公司共同投资组建，根据《上海证券交易所上市规则》有关规定,此次房屋租赁构成关联交易。出租的土地位于建国西路283号,该土地用途为工业，占地面积11617平方米(17.43亩)、建筑面积41217平方米。土地租赁期为15年，租赁期自2006年7月1日起至2021年6月30日止，其中装修免租期为8个月,即从2007年3月1日起收取租金。整体租赁的租金单价为1.35元/平方米 天，年租金为2,030.96万元。从第二个合同年起,租金单价将在上一合同年租金单价的基础上以3%的年率递增。该地块出租后，预计年净利润贡献1,359.72万元（已剔除房产税、营业税及附加、所得税），2007年预计当年新增净利润1,133.10万元。
8监事会报告
8.1监事会对公司依法运作情况的独立意见
本报告期内，公司依法进行运作，公司的决策程序合法，现任公司董事、经理执行公司职务中，未发现有违反法律、法规、《公司章程》或损害公司利益的行为。
8.2监事会对检查公司财务情况的独立意见
本报告期内，公司年度报告的编制符合法律、法规、公司章程和公司内部管理制度的各项规定；年度报告的内容和格式符合中国证监会和证券交易所的各项规定，所包含的信息从各个方面真实地反映出公司当年度的经营管理和财务状况。
8.3监事会对公司最近一次募集资金实际投入情况的独立意见
公司于2001年3月实施的配股方案，共筹集资金42,335万元，但受2004年利润亏损的影响，公司2005年银行贷款资金比上一年度减少了35,632万元，致使公司资金较为紧张，为了避免募集资金的闲置，公司于2006年4月9日第五届董事会第十一次会议审议通过了《关于变更2001年部分募集资金投向的议案》，公司将剩余募集资金4900.58万元用于补充流动资金。监事会认为此次变更募集资金投资项目的决策程序符合法律法规和《公司章程》的规定，本次变更部分募集资金投向，将有利于提高募集资金的使用效率,盘活资产、降低财务费用。不存在损害公司和中小股东利益的情况。截止报告期，2001年募集资金已全部使用完毕。
8.4监事会对公司关联交易情况的独立意见
2006年度公司所涉《关于审议建国西路厂房项目租赁的议案》监事会认为此次交易属关联交易。该交易根据上海房屋销售（集团）有限公司对建国西路283号地块出具的租赁估值报告为定价依据，并在合同中注意回避交易的风险。董事会在表决中公司关联董事回避表决，程序合规、合法。该关联交易业务属正常的经营业务。交易各方遵循市场原则，价格公允、合理，未发现任何损害上市公司和广大中小股东权益的情况。
9财务报告
9.1审计意见
财务报告 □未经审计 √审计
审计意见 √标准无保留意见 □非标意见
审计意见全文
审计报告
信会师报字(2007)第10598号
上海龙头（集团）股份有限公司：
我们审计了后附的上海龙头（集团）股份有限公司财务报表，包括2006年12月31日的资产负债表和合并资产负债表、2006年度的利润及利润分配表和合并利润及利润分配表，以及2006年度现金流量表和合并现金流量表以及财务报表附注。
一、管理层对财务报表的责任
按照企业会计准则和《企业会计制度》的规定编制财务报表是上海龙头（集团）股份有限公司管理层的责任。这种责任包括：（1）设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报；（2）选择和运用恰当的会计政策；（3）作出合理的会计估计。
二、注册会计师的责任
我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。我们认为，上海龙头（集团）股份有限公司财务报表已经按照企业会计准则和《企业会计制度》的规定编制，在所有重大方面公允反映了上海龙头（集团）股份有限公司2006年12月31日的财务状况以及2006年度的经营成果和现金流量。
9.2披露比较式合并及母公司的资产负债表、利润表及利润分配表和现金流量表
资产负债表
2006年12月31日
编制单位:上海龙头(集团)股份有限公司
单位:元币种:人民币
合并 母公司
项目
期末数 期初数 期末数 期初数
流动资产：
货币资金 316,756,061.55 483,543,119.71 46,835,667.78 168,469,465.55
短期投资 2,475,193.12 9,366,851.54
应收票据 3,404,008.92 3,587,223.43 1,200,000.00 1,679,800.00
应收股利 927,712.62 2,400,000.00 5,488,072.15 7,888,072.15
应收利息 43,200.00
应收账款 313,590,253.71 392,768,995.75 967,458.47 3,305,774.43
其他应收款 160,188,211.92 128,959,060.20 670,664,550.21 577,528,047.19
预付账款 102,794,527.83 98,806,890.22 40,204,416.01 31,222,815.44
应收补贴款 51,886,075.56 37,099,279.55 14,680,212.44 11,031,142.64
存货 1,106,885,550.00 1,172,106,025.43 4,876,713.72 3,172,441.90
待摊费用 10,443,572.74 9,860,698.77 12,781.81 15,180.00
一年内到期的长期债权投资
其他流动资产
流动资产合计 2,069,351,167.97 2,338,541,344.60 784,929,872.59 804,312,739.30
长期投资：
长期股权投资 276,100,067.71 313,675,015.00 1,183,864,534.52 1,131,361,281.99
长期债权投资 1,000,000.00 1,000,000.00
长期投资合计 277,100,067.71 314,675,015.00 1,183,864,534.52 1,131,361,281.99
其中：合并价差(贷差以“-”号表示，
29,775,924.39 32,180,278.55
合并报表填列)
其中：股权投资差额(贷差以“-”号表
31,907.48 5,404,559.61
示，合并报表填列)
固定资产：
固定资产原价 1,077,668,043.63 1,347,070,185.41 6,923,437.84 6,762,144.71
减：累计折旧 347,335,924.74 433,765,342.73 4,060,784.30 4,546,789.87
固定资产净值 730,332,118.89 913,304,842.68 2,862,653.54 2,215,354.84
减：固定资产减值准备 14,508,178.73 100,693,540.65
固定资产净额 715,823,940.16 812,611,302.03 2,862,653.54 2,215,354.84
工程物资
在建工程 38,939,174.84 50,317,587.91
固定资产清理
固定资产合计 754,763,115.00 862,928,889.94 2,862,653.54 2,215,354.84
无形资产及其他资产：
无形资产 122,227,372.28 164,024,278.40 15,317,347.00 15,582,473.50
长期待摊费用 6,220,672.57 7,402,388.70
其他长期资产
无形资产及其他资产合计 128,448,044.85 171,426,667.10 15,317,347.00 15,582,473.50
递延税项：
递延税款借项
资产总计 3,229,662,395.53 3,687,571,916.64 1,986,974,407.65 1,953,471,849.63
负债及股东权益：
流动负债：
短期借款 1,180,512,658.00 1,392,808,002.09 277,581,463.25 250,000,000.00
应付票据 45,268,859.65 43,440,813.40
应付账款 189,251,484.98 230,691,133.01 7,169,520.44 12,647,267.17
预收账款 113,883,547.01 165,859,792.61 15,646,393.13 17,378,278.52
应付工资 5,012,993.28 2,218,234.59
应付福利费 11,227,740.57 9,560,376.30 1,198,181.16 806,022.82
应付股利 1,476,056.62 1,550,936.62 1,476,056.62 1,550,936.62
应交税金 11,223,385.33 15,278,536.65 177,594.13 10,326.46
其他应交款 524,614.01 1,191,590.03 12,733.92 513.73
其他应付款 216,744,258.98 337,707,179.27 249,289,970.87 257,749,656.32
预提费用 1,756,383.77 2,333,711.43 381,725.00 322,672.33
预计负债
一年内到期的长期负债 2,000,000.00 2,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计 1,778,881,982.20 2,204,640,306.00 552,933,638.52 540,465,673.97
长期负债：
长期借款 20,500,000.00 50,500,000.00
应付债券
长期应付款 2,491,875.63
专项应付款 5,865,933.22 11,916,680.13
其他长期负债
长期负债合计 26,365,933.22 64,908,555.76
递延税项：
递延税款贷项
负债合计 1,805,247,915.42 2,269,548,861.76 552,933,638.52 540,465,673.97
少数股东权益(合并报表填列) 41,823,270.68 51,419,539.58
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 424,861,597.00 424,861,597.00 424,861,597.00 424,861,597.00
减：已归还投资
实收资本（或股本）净额 424,861,597.00 424,861,597.00 424,861,597.00 424,861,597.00
资本公积 968,551,336.90 972,171,463.80 968,551,336.90 972,171,463.80
盈余公积 143,637,115.11 108,703,972.86 19,019,008.93 16,553,536.89
其中：法定公益金 61,486,022.41 16,283,884.73
减：未确认投资损失(合并报表填列) 26,812,194.53 21,845,889.73
未分配利润 -127,646,645.05 -117,287,628.63 21,608,826.30 -580,422.03
拟分配现金股利
外币报表折算差额(合并报表填列)
股东权益合计 1,382,591,209.43 1,366,603,515.30 1,434,040,769.13 1,413,006,175.66
负债和股东权益总计 3,229,662,395.53 3,687,571,916.64 1,986,974,407.65 1,953,471,849.63
公司法定代表人:朱勇先生 主管会计工作负责人:朱建忠先生 会计机构负责人:张咏村女士
利润及利润分配表
2006年1-12月
编制单位:上海龙头(集团)股份有限公司 单位:元币种:人民币
合并 母公司
项目
本期数 上年同期数 本期数 上年同期数
一、主营业务收入 3,493,666,423.70 3,362,653,832.08 334,011,514.72 309,574,168.90
减：主营业务成本 3,051,262,273.59 2,897,299,727.52 321,170,955.70 297,236,503.58
主营业务税金及附加 5,734,697.20 5,459,839.45 38,442.69 4,789.90
二、主营业务利润（亏损以“-”号填列） 436,669,452.91 459,894,265.11 12,802,116.33 12,332,875.42
加：其他业务利润（亏损以“-”号填列） 28,647,341.04 18,831,007.30 1,525,137.98 2,977,478.62
减:营业费用 224,883,083.53 271,336,737.56 3,925,811.35 3,391,076.51
管理费用 266,596,499.65 182,863,461.97 31,419,820.63 12,793,981.26
财务费用 71,819,909.89 89,413,279.74 4,871,686.77 11,086,734.25
三、营业利润（亏损以“-”号填列） -97,982,699.12 -64,888,206.86 -25,890,064.44 -11,961,437.98
加：投资收益（损失以“-”号填列） 1,989,677.81 16,381,081.08 50,293,409.76 14,677,122.45
补贴收入 2,331,903.67 4,671,780.33
营业外收入 121,650,275.67 47,464,560.76 252,221.29 487.00
减：营业外支出 -1,479,335.69 7,050,470.45 846.24 6,918.06
四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 29,468,493.72 -3,421,255.14 24,654,720.37 2,709,253.41
减：所得税 10,435,597.26 9,013,241.98 12,731.78
减：少数股东损益(合并报表填列) -524,924.57 -20,200,789.54
加：未确认投资损失(合并报表填列) 5,016,304.80 5,372,538.38
五、净利润（亏损以“-”号填列） 24,574,125.83 13,138,830.80 24,654,720.37 2,696,521.63
加：年初未分配利润 -117,287,628.63 -303,914,156.23 -580,422.03 -171,252,570.76
其他转入 183,193,172.46 168,245,279.26
六、可供分配的利润 -92,713,502.80 -107,582,152.97 24,074,298.34 -310,769.87
减：提取法定盈余公积 34,933,142.25 9,705,475.66 2,465,472.04 269,652.16
提取法定公益金
提取职工奖励及福利基金(合并报表填列)
提取储备基金
提取企业发展基金
利润归还投资
七、可供股东分配的利润 -127,646,645.05 -117,287,628.63 21,608,826.30 -580,422.03
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利
转作股本的普通股股利
八、未分配利润(未弥补亏损以“-”号填列) -127,646,645.05 -117,287,628.63 21,608,826.30 -580,422.03
补充资料：
1.出售、处置部门或被投资单位所得收益
2.自然灾害发生的损失
3.会计政策变更增加(或减少)利润总额
4.会计估计变更增加(或减少)利润总额
5.债务重组损失
6.其他
公司法定代表人:朱勇先生 主管会计工作负责人:朱建忠先生 会计机构负责人:张咏村女士
现金流量表
2006年1-12月
编制单位:上海龙头(集团)股份有限公司 单位:元币种:人民币
项目 合并数 母公司数
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 3,922,969,822.21 344,582,184.72
收到的税费返还 232,515,643.83 29,713,301.54
收到的其他与经营活动有关的现金 563,924,727.78 24,509,269.23
经营活动现金流入小计 4,719,410,193.82 398,804,755.49
购买商品、接受劳务支付的现金 3,646,463,170.29 378,712,119.45
支付给职工以及为职工支付的现金 185,680,728.52 10,410,841.47
支付的各项税费 92,742,846.51 641,979.39
支付的其他与经营活动有关的现金 714,468,913.81 65,582,074.04
经营活动现金流出小计 4,639,355,659.13 455,347,014.35
经营活动产生的现金流量净额 80,054,534.69 -56,542,258.86
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金 26,982,165.26 1,606,806.63
其中：出售子公司收到的现金
取得投资收益所收到的现金 29,083,961.15 2,400,000.00
处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的 47,506,390.36 323,900.00
收到的其他与投资活动有关的现金 11,347,426.52
投资活动现金流入小计 114,919,943.29 4,330,706.63
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的 52,694,390.77 1,571,697.00
投资所支付的现金 26,000,000.00 3,500,000.00
支付的其他与投资活动有关的现金 3,281,181.95
投资活动现金流出小计 81,975,572.72 5,071,697.00
投资活动产生的现金流量净额 32,944,370.57 -740,990.37
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资所收到的现金
其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金
借款所收到的现金 1,434,907,863.25 333,141,463.25
收到的其他与筹资活动有关的现金 347,800.00
筹资活动现金流入小计 1,435,255,663.25 333,141,463.25
偿还债务所支付的现金 1,627,750,336.53 376,432,700.00
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 82,881,504.11 17,053,421.07
其中：支付少数股东的股利 857,140.00
支付的其他与筹资活动有关的现金 4,446,826.30 3,936,776.30
其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金
筹资活动现金流出小计 1,715,078,666.94 397,422,897.37
筹资活动产生的现金流量净额 -279,823,003.69 -64,281,434.12
四、汇率变动对现金的影响 -2,225,198.49 -69,114.42
五、现金及现金等价物净增加额 -169,049,296.92 -121,633,797.77
补充材料
1、将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 24,574,125.83 24,654,720.37
加：少数股东损益(亏损以“-”号填列) -524,924.57
减：未确认的投资损失 5,016,304.80
加：计提的资产减值准备 -14,106,178.90 11,645,872.68
固定资产折旧 59,562,031.56 780,019.59
无形资产摊销 6,519,367.10 337,526.50
长期待摊费用摊销 1,181,716.13
待摊费用减少（减：增加） -582,873.97 2,398.19
预提费用增加（减：减少） -258,362.22
处理固定资产、无形资产和其他长期资产的损失
-7,206,151.61 -251,921.29
(减:收益)
固定资产报废损失 -19,522.00
财务费用 83,175,018.75 17,106,708.16
投资损失（减：收益） 2,276,300.48 -50,293,409.76
递延税款贷项（减：借项）
存货的减少（减：增加） 33,269,552.90 -1,704,271.82
经营性应收项目的减少(减：增加) 34,921,421.34 -31,331,814.95
经营性应付项目的增加(减：减少) -138,220,731.33 -27,488,086.53
其他(预计负债的增加) 510,050.00
经营活动产生的现金流量净额 80,054,534.69 -56,542,258.86
2．不涉及现金收支的投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3、现金及现金等价物净增加情况：
现金的期末余额 300,163,813.72 46,835,667.78
减：现金的期初余额 469,213,110.64 168,469,465.55
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -169,049,296.92 -121,633,797.77
公司法定代表人:朱勇先生 主管会计工作负责人:朱建忠先生 会计机构负责人:张咏村女士
9.3如果与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化，提供具体说明。
与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法未发生变化
9.4重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响。
本报告期无重大会计差错更正
9.5如果与最近一期年度报告相比，合并范围发生如下变化：
本年新增合并单位1家，原因为：
单位名称 原因
上海锦乐纺织装饰品有限公司 本年持续经营
本年减少合并单位6家，原因为：
单位名称 原因
上海赛纳森床上用品有限公司 本年清算关闭
上海毛巾被单公司经营分公司 本年清算关闭
上海梦妮莱纺织装饰用品厂 本年清算关闭
上海幸福纺织印染有限公司 关停并转
上海金山海光被单厂 关停并转
上海东纺宝洁产品专营有限公司 原持股份本年转让
9.6新旧会计准则股东权益差异调节表
重要提示
本公司于2007年1月1日起开始执行财政部于2006年颁布的《企业会计准则》，目前本公司正在评价执行新企业会计准则对本公司财务状况、经营成果和现金流量所产生的影响，在对其进行审慎考虑或参照财政部对新企业会计准则的进一步解读后，本公司在编制2007年度财务报告时可能对编制“新旧会计准则股东权益差异调节表”（以下简称“差异调节表”）时所采用相关会计政策或重要认定进行调整，从而可能导致差异调节表中列报的2007年1月1日股东权益（新会计准则）与2007年度财务报告中列报的相应数据之间存在差异。
上述差异事项和影响事项可能因财政部对新企业会计准则的进一步详解而相应调整。
会计师事务所对新旧会计准则股东权益差异调节表的审阅意见：
我们审阅了后附的上海龙头（集团）股份有限公司（以下简称龙头股份）新旧会计准则股东权益差异调节表（以下简称“差异调节表”）。按照《企业会计准则第38号—首次执行企业会计准则》和“关于做好与新会计准则相关财务会计信息披露工作的通知”（证监发[2006]136号，以下简称“通知”）的有关规定编制差异调节表是龙头股份管理层的责任。我们的责任是在实施审阅工作的基础上对差异调节表出具审阅报告。
根据“通知”的有关规定，我们参照《中国注册会计师审阅准则第2101号－财务报表审阅》的规定执行审阅业务。该准则要求我们计划和实施审阅工作，以对差异调节表是否不存在重大错报获取有限保证。审阅主要限于询问公司有关人员差异调节表相关会计政策和所有重要的认定、了解差异调节表中调节金额的计算过程、阅读差异调节表以考虑是否遵循指明的编制基础以及在必要时实施分析程序，审阅工作提供的保证程度低于审计。我们没有实施审计，因而不发表审计意见。
根据我们的审阅，我们没有注意到任何事项使我们相信差异调节表没有按照《企业会计准则第38号—首次执行企业会计准则》和“通知”的有关规定编制。
股东权益调节表
单位:元币种:人民币
项 注
项目名称 金额
目 释
2006年12月31日股东权益（现行会计准则） 1,382,591,209.43
1 长期股权投资差额 -28,566,808.48
其中：同一控制下企业合并形成的长期股权投资
-28,566,808.48
差额
其他采用权益法核算的长期股权投资贷方
差额
2 拟以公允价值模式计量的投资性房地产
3 因预计资产弃置费用应补提的以前年度折旧等
4 符合预计负债确认条件的辞退补偿 -85,184,000.00
5 股份支付
6 符合预计负债确认条件的重组义务
7 企业合并 -1,209,115.91
其中：同一控制下企业合并商誉的账面价值 -1,209,115.91
根据新准则计提的商誉减值准备
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
8 280,850.69
产以及可供出售金融资产
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负
9
债
10 金融工具分拆增加的收益
11 衍生金融工具
12 所得税 4,175,013.30
14 少数股东权益 41,823,270.68
13 其他 1,824,806.46
2007年1月1日股东权益（新会计准则） 1,315,735,226.17
公司法定代表人:朱勇先生 主管会计工作负责人:朱建忠先生 会计机构负责人:张咏村女士
董事长：朱勇
上海龙头（集团）股份有限公司
2007年3月29日