中国国际金融股份有限公司、中邮证券有限责任公司
关于中国邮政储蓄银行股份有限公司
首次公开发行限售股上市流通的核查意见
中国国际金融股份有限公司、中邮证券有限责任公司（以下简称“保荐机
构”）作为中国邮政储蓄银行股份有限公司（以下简称“邮储银行”、“公司”）首
次公开发行股票并上市的持续督导保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理
办法》、《上海证券交易所股票上市规则》等相关规定，对邮储银行首次公开发行
限售股票上市流通的事项进行了审慎核查，核查情况及核查意见如下：
一、首次公开发行股份及上市后股本变动情况
（一）首次公开发行股份情况
经中国证券监督管理委员会《关于核准中国邮政储蓄银行股份有限公司首次
公开发行股票的批复》（证监许可﹝2019﹞1991 号）核准，并经上海证券交易所
同意，邮储银行向社会发行人民币普通股（A 股）5,172,164,200 股（超额配售选
择权行使前），并于 2019 年 12 月 10 日在上海证券交易所上市。
2020 年 1 月 8 日，超额配售选择权全额行使，在初始发行 5,172,164,200 股股
票的基础上额外发行 775,824,000 股股票，约占初始发行股份数量的 15%，本次发
行的最终发行股数为 5,947,988,200 股。
邮储银行首次公开发行股票前总股本为 81,030,574,000 股，首次公开发行股票
并全额行使超额配售选择权后总股本为 86,978,562,200 股。其中有限售条件 A 股数
量 为 64,148,402,903 股，占 公司总 股本 的 73.75%，无限 售 条件 A 股数 量为
2,973,992,297 股，占公司总股本的 3.42%。
本次上市流通的限售股为邮储银行首次公开发行 A 股限售股，共计
7,395,338,218 股，占公司股本总数的 8.50%，共涉及 12 名股东（包括 4 名首次公
1
开发行前内资股股东及 8 名首次公开发行战略配售的投资者）。该部分限售股锁
定期为自邮储银行 A 股股票于上海证券交易所上市之日起 12 个月，将于 2020 年
12 月 10 日锁定期届满并上市流通。
（二）公司上市后股本变动情况
本次限售股形成后至今，除行使超额配售选择权之外，邮储银行未发生因分
配、公积金转增导致股本数量变化。
截至本核查意见披露日，公司的总股本为 86,978,562,200 股，其中尚未解除限
售的股份数量为 63,243,272,000 股（包含本次解除限售股份 7,395,338,218 股），占
总股本的 72.71%。
二、申请解除股份限售股东的相关限售承诺或安排及履行情况
（一）申请解除股份限售股东的限售承诺或安排
1、首次公开发行前内资股股东
根据《上海证券交易所股票上市规则》及《中国邮政储蓄银行股份有限公司
首次公开发行 A 股股票并上市招股说明书》，本次申请解除股份限售的首次公开
发行前内资股股东受限于如下限售安排：
“自本次发行上市之日起 12 个月内，本公司不转让或者委托他人管理本公司
在本次发行上市前已直接或间接持有的发行人股份，也不由发行人回购该部分股
份。”
2、首次公开发行战略配售投资者
根据《中国邮政储蓄银行股份有限公司首次公开发行股票发行安排及初步询
价公告》，本次申请解除股份限售的首次公开发行战略配售投资者受限于如下限
售安排：
“本次发行战略投资者获配的股票将锁定不低于 12 个月。锁定期自本次发行
股票在上交所上市交易之日起开始计算。”
（二）限售承诺或安排的履行情况
2
截至本核查意见披露日，本次申请解除股份限售的股东严格履行了上述限售
承诺或安排，不存在未履行相关承诺或安排而影响本次限售股上市流通的情况。
三、本次上市流通的限售股情况
（一）本次限售股上市流通数量：7,395,338,218 股
（二）本次限售股上市流通日期：2020 年 12 月 10 日
（三）限售股上市流通情况
本次限售股上市流通情况如下：
剩余有
持有有限售 有限售条件 限售条
序 本次上市流通 限售期
股东名称 条件股份数 股份持股比 件股份
号 股数量（股） （月）
量（股） 例 股数
（股）
1 中国人寿保险股份有限公司 3,341,900,000 3.84% 3,341,900,000 12 0
2 中国电信集团有限公司 1,117,223,218 1.28% 1,117,223,218 12 0
浙江蚂蚁小微金融服务集团股份
3 738,820,000 0.85% 738,820,000 12 0
有限公司
中国建设银行股份有限公司－易
方达 3 年封闭运作战略配售灵活
4 461,009,000 0.53% 461,009,000 12 0
配置混合型证券投资基金
（LOF）
中国银行股份有限公司－招商 3
5 年封闭运作战略配售灵活配置混 424,837,000 0.49% 424,837,000 12 0
合型证券投资基金（LOF）
中国工商银行股份有限公司－南
6 方 3 年封闭运作战略配售灵活配 343,983,000 0.40% 343,983,000 12 0
置混合型证券投资基金（LOF）
中国工商银行股份有限公司－汇
添富 3 年封闭运作战略配售灵活
7 271,640,000 0.31% 271,640,000 12 0
配置混合型证券投资基金
（LOF）
中国工商银行股份有限公司－华
8 夏 3 年封闭运作战略配售灵活配 212,773,000 0.24% 212,773,000 12 0
置混合型证券投资基金（LOF）
中国银行股份有限公司－嘉实 3
9 年封闭运作战略配售灵活配置混 177,311,000 0.20% 177,311,000 12 0
合型证券投资基金（LOF）
深圳市腾讯网域计算机网络有限
10 128,530,000 0.15% 128,530,000 12 0
公司
中央企业贫困地区产业投资基金
11 124,118,000 0.14% 124,118,000 12 0
股份有限公司
12 全国社保基金一一三组合 53,194,000 0.06% 53,194,000 12 0
合计 7,395,338,218 7,395,338,218 7,395,338,218 - 0
3
（四）本次限售股上市流通前后股本变动情况
本次限售股上市流通前后，公司股本变动情况如下：
单位：股 本次上市前 变动数 本次上市后
1、国有法人持有股份 60,431,175,000 -4,583,241,218 55,847,933,782
有限售条
件的流通 2、其他内资持有股份 2,812,097,000 -2,812,097,000 0
股份
有限售条件的流通股份合计 63,243,272,000 -7,395,338,218 55,847,933,782
A股 3,879,123,200 7,395,338,218 11,274,461,418
无限售条
件的流通 H 股 19,856,167,000 0 19,856,167,000
股份
无限售条件的流通股份合计 23,735,290,200 7,395,338,218 31,130,628,418
股份总额 86,978,562,200 0 86,978,562,200
四、保荐机构核查意见
经核查，保荐机构认为：
（一）公司本次限售股份上市流通符合《中华人民共和国公司法》、《中华
人民共和国证券法》、《上海证券交易所股票上市规则》等相关法律法规和规范
性文件的要求；
（二）本次解除限售股份股东均已严格履行了相关承诺或安排；
（三）本次解除限售股份数量、上市流通时间等均符合有关法律、行政法规、
部门规章、有关规则和股东承诺或安排；
（四）截至本核查意见出具之日，公司对本次限售股份解禁的相关信息披露
真实、准确、完整。
保荐机构对公司本次限售股解禁上市流通事项无异议。
（以下无正文）
4
（本页无正文，为《中国国际金融股份有限公司、中邮证券有限责任公司关于
中国邮政储蓄银行股份有限公司首次公开发行限售股上市流通的核查意见》之
签章页）
保荐代表人： _____________ _____________
许 佳 李懿范
中国国际金融股份有限公司
2020 年【】月【】日
5
（本页无正文，为《中国国际金融股份有限公司、中邮证券有限责任公司关于
中国邮政储蓄银行股份有限公司首次公开发行限售股上市流通的核查意见》之
签章页）
保荐代表人： _____________ _____________
李 勇 谢 民
中邮证券有限责任公司
2020 年【】月【】日
6
