江苏吴江农村商业银行股份有限公司
                    2019-2021年资本管理规划
    江苏吴江农村商业银行股份有限公司（以下简称“本行”）为加强资本管理，
提升资本使用效率，保持较高的资本充足水平和资本管理质量，有效支持战略发
展需要，促进本行高质量可持续发展，更好地回报股东和社会，根据相关监管规
定和本行未来发展战略及业务规划，特制定《江苏吴江农村商业银行股份有限公
司2019-2021年资本管理规划》。

       一、资本管理规划的整体原则

    （一）积极把握和适应经济发展新常态

    面对更加复杂多变的经济金融形势，银行业坚持稳中求进的总基调，加强供
给侧结构性改革，全面落实支持实体经济发展政策要求，促进经济金融高质量、
有效率、公平、可持续发展。为此，资本规划需要合理预估未来三年业务发展
速度、盈利留存等内生资本的可获得性，兼顾自身的经营情况与相应的资本需
求。

    （二）有效满足监管要求

    考虑到外部资本监管要求日益严格、宏观审慎监管体系中对资本充足的要求
进一步提高，未来资本需求呈提升态势，本行将结合各方考虑因素，通过多种渠
道优化资本结构，完善融资渠道，逐步提升资本实力和充足率水平。

    （三）风险管理能力与资本充足水平相适应

    在通过内部资本充足评估确定资本附加要求的基础上，本行应确保规划期间
的资本充足率与经营状况、战略导向及风险变化趋势相匹配，并据此拟定资本管
理措施，为资本管理和资本充足率目标的顺利实现提供保障，进一步推动资本管
理方式方法的优化升级。

    （四）平衡股东综合回报与业务持续健康发展




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    本行于2016年11月29日在上海证券交易所上市，依法履行法律义务和社会责
任，努力提升股东回报，同时在满足监管机构对资本充足率规定的前提下，兼顾
公司的长远利益以及全体股东的整体利益，不断提高资本使用效率。

    二、资本管理规划目标

    结合《商业银行资本管理办法（试行）》及本行经营管理现状，本行2019-2021
年间资本充足率目标如下：

    核心一级资本充足率不低于9.5%，一级资本充足率不低于10.5%，资本充足
率不低于12%，确保未来三年保持较高的资本充足水平，若出现宏观经济显著下
行、资本监管标准提高等情况，预留一定百分点缓冲可有效保持本行资本充足率
水平相对稳健。如监管机构调整商业银行最低资本充足率要求，本行的资本充足
率目标应随监管机构要求进行相应调整。

    三、资本管理规划考虑要素

    （一）宏观经济环境

    近年来，我国经济步入新常态，金融市场化改革进程加快，银行业经营环境
正在发生深刻变化。面对利率、汇率市场的逐步完善，资本市场的深刻变革，本
行需积极紧抓战略机遇，牢牢把握金融服务实体经济的本质要求，帮助企业控制
风险和转型升级，实现在宏观背景下各经营指标的均衡协调发展。

    在创新发展和战略转型的关键时期，资本实力对本行发展前景的重要性将日
益凸显。拓宽资本补充渠道，提升本行的资本充足水平，进而满足各项业务持续
稳健发展和资产规模适度扩张的资本需求，对本行提升竞争力水平、提高盈利能
力、实现业务发展目标具有重要意义。

    （二）区域经济环境

    苏州市吴江区地处长三角经济区核心地带，是我国经济最为发达的地区之一。
2017年，全区实现地区生产总值1,788.98亿元，增长7.1%；2017年末全区金融机
构本外币存款总额2,633.24亿元，本外币贷款总额2,508.96亿元，金融业发展迅
速。近年来，吴江地区积极引导金融与现代产业融合发展，加快形成产业优化升


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级的金融体系；不断调整和优化银行信贷结构，增加和扩大实体企业信贷资金的
比重及其规模以及中长期信贷资金的比例及投放数量。同时，在本行业务及影响
力主要集中于吴江地区的前提下，应抓住资产规模扩张的机遇，将业务优势有效
扩张至外域市场。

    （三）国内外监管环境

    国内外监管机构对商业银行资本充足率的要求日趋强化。《商业银行资本管
理办法（试行）》及宏观审慎监管体系中对于资本充足水平的要求进一步提升，
在银行的风险资产和资本定义的计算规则方面更加严格，如何满足资本充足率要
求，已经成为商业银行必须考虑和解决的战略问题。同时，监管、货币及财政等
一系列政策的出台，使商业银行在资本补充、资本运用方面需有更具前瞻性的规
划，以获取业务经营的主动性。

    （四）本行战略发展需要

    本行作为一家上市银行，目前仍处于快速发展阶段。为了实施新一轮发展战
略规划，以创新驱动发展、以变革引领转型、扎实做好实体经济金融服务，切实
提升经营发展质效，实现业务的健康可持续发展，都将消耗资本金。所以及时补
充资本，提高风险抵御能力，进而满足综合化、多元化经营步伐及资产规模适度
扩张的资本需求，对提升竞争力水平、提高服务实体经济能力、实现业务发展目
标具有重要意义。

    （五）响应乡村振兴战略

    本行作为农村金融机构，积极践行十九大报告提出的“乡村振兴战略”，在
支农支小、普惠金融、精准扶贫等方面成效显著。保持合理的资本充足率为本行
三农业务的进一步发展提供支撑，有利于本行把更多金融资源配置到农村经济社
会发展的重点领域和薄弱环节，更好满足乡村振兴多样化的金融需求。

    （六）支持实体经济发展

    本行始终坚持服务实体经济、服务中小企业的定位，秉承绿色金融、普惠金
融、科技金融的发展理念，回归本源，持续支持环保行业、先进制造业、战略型



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新兴产业、创新创业以及转型升级等优质企业的发展，更好地服务国家战略重点
支持的行业和企业，积极引导各项资源流向实体经济。

    未来，本行将严格按照上市银行标准，以更加开阔的思路和视野，继续深入
推进业务持续发展及多元化经营。本行除自身收益留存积累外，仍需要考虑外源
性资本补充，为本行提升整体竞争能力、持续快速发展奠定基础。

    四、未来三年资本补充方案

    （一）未来三年的资本补充压力

    根据《商业银行资本管理办法（试行）》的规定，截至2018年6月30日，本行
核心一级资本充足率、一级资本充足率和资本充足率分别为10.90%、10.90%、
12.05%。自2016年11日本行成功登陆上海证券交易所，鉴于本行各项业务持续较
快发展以及日趋严格的监管要求，本行仅依靠内源补充难以维持健康的资本充足
程度，未来几年，本行将面临较大的资本补充压力。

    （二）未来三年的资本补充规划

    本行资本补充以满足未来三年（2019年-2021年）发展战略和资本监管要求
为目标，并遵循以下原则：

    1、优先以利润补充资本。本行将持续推动业务全面发展，通过更好的服务
实体经济，提高盈利水平，加大利润留存，同时根据相关法律法规及《公司章程》、
《股东回报规划》，在保护股东和投资者利益的前提下，制定稳健的现金分红政
策，积极回报股东。

    2、适时补充一级资本。本行将根据相关法律法规及资本市场情况，在未来
适时发行普通股、可转债、优先股等符合监管规定的资本工具补充一级资本，增
强本行的风险抵抗能力。

    3、择机补充二级资本。本行将在监管许可的范围内，通过择机发行二级资
本债券等方式补充二级资本，进一步提高资本充足水平，完善资本结构。

    4、拓展创新融资渠道。本行将根据相关法规及监管要求，合理选择其他创
新融资方式，提升本行资本充足水平。


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    五、资本管理措施

    （一）加强资本规划管理，确保资本充足稳定

    本行将以资本规划为纲领，将资本充足率目标纳入年度预算体系、资产负债
管理政策以及风险偏好，实现从资本规划到资本预算、资本配置的有效传导。同
时按期滚动编制中长期资本规划，并根据宏观环境、监管要求、市场形势、业务
发展等情况的变化，及时对资本规划进行动态调整，确保资本水平与未来业务发
展和风险状况相适应。

    （二）加大资产结构调整，提高资本运用效率

    本行将始终坚持服务“三农”和实体经济的市场定位，适时调整和优化表内
外资产结构，加强风险资产的管理，在业务发展中适当提高风险缓释水平，减少
资本占用，用好用足资本资源，通过资本配置引导业务部门和各级机构调整资产
结构，以资本约束资产增长，提高资本运用效率。

    （三）完善资本充足评估，提高应急处置能力

    建立内部资本充足评估程序，充分识别、计量、监测和报告主要风险状况，
确保资本水平与面临的主要风险及风险管理水平相适应。充分考虑市场和监管政
策变动的可能性，完善资本压力测试情景，建立应急情境下的跨部门协调工作机
制，提高资本管理的精细化水平。

    （四）优化经济资本考核，增强资本节约意识

    进一步加强全面风险管理，充分运用风险调整后的资本收益率管理工具，优
化经济资本在各业务条线的合理配置，调整业务结构和和客户结构，实现资本水
平和风险水平在各业务维度的合理匹配。将经济资本管理嵌入到绩效考核中，引
导各级机构树立资本约束意识，确保资本成本概念和资本管理理念融入到经营管
理的各个环节。

    （五）规范募集资金使用，提高资本管理水平

    商业银行业务具有一定特殊性，募集资金用于补充资本而非具体募投项目，
因此其使用和效益情况无法单独衡量。本行将加强对募集资金的管理，合理有效


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使用募集资金，着力提升资本使用效率，引导各级机构树立资本约束意识，实现
资本的优化配置。

    （六）统筹战略发展规划，合理分配公司利润

    本行将着眼于长远和可持续发展，综合考虑本行实际经营情况、本行的成长
性、未来业务发展能力、资本补足能力、股东意愿以及对股东的合理回报等因素，
建立对投资者持续、稳定、科学的回报规划与机制，从而对股利分配作出制度性
安排，以保证股利分配政策的连续性和稳定性。本行的利润分配政策需符合银行
业监管部门对于银行股利分配相关要求。




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