目 录
一、审计报告……………………………………………………… 第 1—5 页
二、财务报表……………………………………………………… 第 6—13 页
（一）合并资产负债表…………………………………………… 第 6 页
（二）母公司资产负债表………………………………………… 第 7 页
（三）合并利润表………………………………………………… 第 8 页
（四）母公司利润表……………………………………………… 第 9 页
（五）合并现金流量表…………………………………………… 第 10 页
（六）母公司现金流量表………………………………………… 第 11 页
（七）合并所有者权益变动表…………………………………… 第 12 页
（八）母公司所有者权益变动表………………………………… 第 13 页
三、财务报表附注……………………………………………… 第 14—77 页
审 计 报 告
天健审〔2020〕2368 号
浙江中马传动股份有限公司全体股东：
一、审计意见
我们审计了浙江中马传动股份有限公司（以下简称中马传动公司）财务报表，
包括 2019 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2019 年度的合并及母公司
利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所有者权益变动表，以及相关
财务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，
公允反映了中马传动公司 2019 年 12 月 31 日的合并及母公司财务状况，以及 2019
年度的合并及母公司经营成果和现金流量。
二、形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注
册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。
按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于中马传动公司，并履行了职业道
德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审
计意见提供了基础。
三、关键审计事项
关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事
项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不
对这些事项单独发表意见。
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(一) 收入确认
1. 事项描述
相关信息披露详见财务报表附注三（二十一）及五（二）1。
中马传动公司的营业收入主要来源于销售汽车变速器总成及齿轮类产品。
2019 年度，中马传动公司财务报表所示营业收入项目金额为人民币 94,638.68
万元。
公司内销产品在购货方领用或验收并完成结算时确认收入，外销产品在根据
合同约定将产品报关、离港并取得提单时确认收入。
由于营业收入是中马传动公司关键业绩指标之一，且公司本期实施的限制性
股票与股票期权激励计划需要进行业绩考核，可能存在中马传动公司管理层（以
下简称管理层）通过不恰当的收入确认以达到特定目标或预期的固有风险。因此，
我们将收入确认确定为关键审计事项。
2. 审计应对
针对收入确认，我们实施的审计程序主要包括：
(1) 了解与收入确认相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是
否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；
(2) 检查主要的销售合同，识别与商品所有权上的主要风险和报酬转移相关
的条款，评价收入确认政策是否符合企业会计准则的规定；
(3) 对营业收入及毛利率实施实质性分析程序，识别是否存在重大或异常波
动，并查明波动原因；
(4) 选取客户样本函证应收款项余额及年度结算额，评价交易的真实性；
(5) 抽查结算或对账记录，以及报关单、提单等单据，并获取海关电子口岸
数据与账面核对；
(6) 抽取资产负债表日前后记录的交易流水，核对结算单证，评价收入是否
记录于恰当的会计期间。
(二) 应收账款坏账减值
1. 事项描述
相关信息披露详见财务报表附注三（九）及五（一）3。
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截至 2019 年 12 月 31 日，中马传动公司财务报表所示应收账款项目账面余
额为人民币 31,696.13 万元，坏账准备为人民币 1,866.09 万元，账面价值为人
民币 29,830.04 万元。
由于应收账款金额重大，且应收账款减值测试涉及重大管理层判断，我们将
应收账款减值确定为关键审计事项。
2. 审计应对
针对应收账款减值，我们实施的审计程序主要包括：
(1)了解并评价了管理层信用政策及应收账款管理相关的内部控制的设计和
执行并对控制的运行有效性进行了测试；
(2)分析公司应收账款坏账准备会计估计的合理性，包括确定应收账款组合
的依据、金额重大的判断、单独计提坏账准备的判断等；
(3)通过分析公司应收账款的账龄和客户信誉情况，执行应收账款函证程序
及检查期后回款情况，评价应收账款坏账准备计提的合理性；
(4)分析计算资产负债表日坏账准备与应收账款金额之间的预期信用损失
率，比较前期坏账准备计提数和实际发生数，分析应收账款坏账准备计提是否充
足。
四、其他信息
管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财
务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表
任何形式的鉴证结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考
虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致
或者似乎存在重大错报。
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报
告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。
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五、管理层和治理层对财务报表的责任
管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并
设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的
重大错报。
在编制财务报表时，管理层负责评估中马传动公司的持续经营能力，披露与
持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终
止运营或别无其他现实的选择。
中马传动公司治理层（以下简称治理层）负责监督中马传动公司的财务报告
过程。
六、注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报
获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但
并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能
由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用
者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀
疑。同时，我们也执行以下工作：
(一) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实
施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见
的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制
之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重
大错报的风险。
(二) 了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。
(三) 评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理
性。
(四) 对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审
计证据，就可能导致对中马传动公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是
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合 并 资 产 负 债 表
2019年12月31日
会合01表
编制单位：浙江中马传动股份有限公司 单位：人民币元
注释 负债和所有者权益 注释
资 产 期末数 上年年末数 期末数 上年年末数
号 (或股东权益) 号
流动资产： 流动负债：
货币资金 1 363,859,088.09 269,080,669.46 短期借款
结算备付金 向中央银行借款
拆出资金 拆入资金
交易性金融资产 2 160,000,000.00 交易性金融负债
以公允价值计量且其变动 以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产 计入当期损益的金融负债
衍生金融资产 衍生金融负债
应收票据 54,689,264.17 应付票据 15 108,840,000.00 165,738,734.78
应收账款 3 298,300,400.96 239,228,605.24 应付账款 16 224,992,295.01 180,627,057.71
应收款项融资 4 86,356,585.69 预收款项 17 1,314,829.79 1,081,302.03
预付款项 5 3,411,608.45 766,780.39 合同负债
应收保费 卖出回购金融资产款
应收分保账款 吸收存款及同业存放
应收分保合同准备金 代理买卖证券款
其他应收款 6 6,884.17 1,939,258.69 代理承销证券款
买入返售金融资产 应付职工薪酬 18 11,623,518.78 8,809,683.94
存货 7 171,613,963.09 155,339,887.78 应交税费 19 6,554,957.84 3,171,947.88
合同资产 其他应付款 20 4,373,121.74 4,346,316.17
持有待售资产 应付手续费及佣金
一年内到期的非流动资产 应付分保账款
其他流动资产 8 298,522,747.95 持有待售负债
流动资产合计 1,083,548,530.45 1,019,567,213.68 一年内到期的非流动负债 21 40,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计 357,698,723.16 403,775,042.51
非流动负债：
保险合同准备金
长期借款 22 40,058,055.56
应付债券
其中：优先股
永续债
租赁负债
非流动资产： 长期应付款
发放贷款和垫款 长期应付职工薪酬
债权投资 预计负债 23 4,942,500.00 4,444,940.00
可供出售金融资产 递延收益 24 12,014,022.92 4,271,631.65
其他债权投资 递延所得税负债 13 17,480,887.34 11,455,070.79
持有至到期投资 其他非流动负债 25 27,863,000.00
长期应收款 非流动负债合计 102,358,465.82 20,171,642.44
长期股权投资 负债合计 460,057,188.98 423,946,684.95
其他权益工具投资 所有者权益(或股东权益)：
其他非流动金融资产 实收资本(或股本) 26 306,098,000.00 298,648,000.00
投资性房地产 其他权益工具
固定资产 9 628,484,351.03 637,203,883.05 其中：优先股
在建工程 10 63,481,505.53 32,671,894.18 永续债
生产性生物资产 资本公积 27 663,437,953.60 641,601,043.82
油气资产 减：库存股 28 27,863,000.00
使用权资产 其他综合收益
无形资产 11 105,756,854.06 108,580,238.28 专项储备
开发支出 盈余公积 29 102,678,582.36 95,194,389.96
商誉 一般风险准备
长期待摊费用 12 3,398,211.76 1,515,420.23 未分配利润 30 400,304,971.60 377,759,509.47
递延所得税资产 13 6,935,515.47 8,892,213.15 归属于母公司所有者权益合计 1,444,656,507.56 1,413,202,943.25
其他非流动资产 14 13,108,728.24 28,718,765.63 少数股东权益
非流动资产合计 821,165,166.09 817,582,414.52 所有者权益合计 1,444,656,507.56 1,413,202,943.25
资产总计 1,904,713,696.54 1,837,149,628.20 负债和所有者权益总计 1,904,713,696.54 1,837,149,628.20
法定代表人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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母 公 司 资 产 负 债 表
2019年12月31日
会企01表
编制单位：浙江中马传动股份有限公司 单位:人民币元
注释
资 产 期末数 期初数 负债和所有者权益 注释号 期末数 期初数
号
流动资产： 流动负债：
货币资金 358,946,437.59 269,080,669.46 短期借款
交易性金融资产 160,000,000.00 交易性金融负债
以公允价值计量且其变动 以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产 计入当期损益的金融负债
衍生金融资产 衍生金融负债
应收票据 54,689,264.17 应付票据 108,840,000.00 165,738,734.78
应收账款 1 298,300,400.96 239,228,605.24 应付账款 224,992,295.01 180,627,057.71
应收款项融资 86,356,585.69 预收款项 1,314,829.79 1,081,302.03
预付款项 3,332,528.45 766,780.39 合同负债
其他应收款 2 1,184.17 1,939,258.69 应付职工薪酬 11,623,518.78 8,809,683.94
存货 171,613,963.09 155,339,887.78 应交税费 6,542,457.84 3,171,947.88
合同资产 其他应付款 4,373,121.74 4,346,316.17
持有待售资产 持有待售负债
一年内到期的非流动资产 一年内到期的非流动负债 40,000,000.00
其他流动资产 298,522,747.95 其他流动负债
流动资产合计 1,078,551,099.95 1,019,567,213.68 流动负债合计 357,686,223.16 403,775,042.51
非流动负债：
长期借款 40,058,055.56
应付债券
其中：优先股
非流动资产： 永续债
债权投资 租赁负债
可供出售金融资产 长期应付款
其他债权投资 长期应付职工薪酬
持有至到期投资 预计负债 4,942,500.00 4,444,940.00
长期应收款 递延收益 12,014,022.92 4,271,631.65
长期股权投资 3 5,000,000.00 递延所得税负债 17,480,887.34 11,455,070.79
其他权益工具投资 其他非流动负债 27,863,000.00
其他非流动金融资产 非流动负债合计 102,358,465.82 20,171,642.44
投资性房地产 负债合计 460,044,688.98 423,946,684.95
固定资产 628,484,351.03 637,203,883.05 所有者权益(或股东权益)：
在建工程 63,481,505.53 32,671,894.18 实收资本(或股本) 306,098,000.00 298,648,000.00
生产性生物资产 其他权益工具
油气资产 其中：优先股
使用权资产 永续债
无形资产 105,756,854.06 108,580,238.28 资本公积 663,437,953.60 641,601,043.82
开发支出 减：库存股 27,863,000.00
商誉 其他综合收益
长期待摊费用 3,398,211.76 1,515,420.23 专项储备
递延所得税资产 6,935,515.47 8,892,213.15 盈余公积 102,678,582.36 95,194,389.96
其他非流动资产 13,108,728.24 28,718,765.63 未分配利润 400,320,041.10 377,759,509.47
非流动资产合计 826,165,166.09 817,582,414.52 所有者权益合计 1,444,671,577.06 1,413,202,943.25
资产总计 1,904,716,266.04 1,837,149,628.20 负债和所有者权益总计 1,904,716,266.04 1,837,149,628.20
法定代表人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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合 并 利 润 表
2019年度
会合02表
编制单位：浙江中马传动股份有限公司 单位：人民币元
注释
项 目 本期数 上年同期数
号
一、营业总收入 946,386,784.09 884,043,461.35
其中：营业收入 1 946,386,784.09 884,043,461.35
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 873,735,529.21 831,166,069.20
其中：营业成本 1 759,258,667.27 722,578,147.58
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
税金及附加 2 6,764,916.88 7,854,619.35
销售费用 3 26,654,247.53 25,529,409.03
管理费用 4 50,530,302.08 48,004,496.80
研发费用 5 32,405,429.01 35,367,205.31
财务费用 6 -1,878,033.56 -8,167,808.87
其中：利息费用 1,862,403.94 2,141,865.40
利息收入 3,362,589.28 9,427,976.18
加：其他收益 7 6,231,057.36 2,642,353.37
投资收益（损失以“-”号填列） 8 10,668,235.62 9,923,645.48
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
以摊余成本计量的金融资产终止确认收益
汇兑收益（损失以“-”号填列）
净敞口套期收益（损失以“-”号填列）
公允价值变动收益（损失以“-”号填列）
信用减值损失（损失以“-”号填列） 9 -5,526,000.32
资产减值损失（损失以“-”号填列） 10 -546,923.99 -2,928,743.42
资产处置收益（损失以“-”号填列） 11 196,229.17 61,274.22
三、营业利润（亏损以“-”号填列） 83,673,852.72 62,575,921.80
加：营业外收入 12 84,433.72 147,543.11
减：营业外支出 13 941,582.01 762,507.94
四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 82,816,704.43 61,960,956.97
减：所得税费用 14 7,989,849.90 5,913,130.41
五、净利润（净亏损以“-”号填列） 74,826,854.53 56,047,826.56
（一）按经营持续性分类：
1.持续经营净利润（净亏损以“-”号填列） 74,826,854.53 56,047,826.56
2.终止经营净利润（净亏损以“-”号填列）
（二）按所有权归属分类：
1.归属于母公司所有者的净利润（净亏损以“-”号填列） 74,826,854.53 56,047,826.56
2.少数股东损益（净亏损以“-”号填列）
六、其他综合收益的税后净额
归属于母公司所有者的其他综合收益的税后净额
（一）不能重分类进损益的其他综合收益
1.重新计量设定受益计划变动额
2.权益法下不能转损益的其他综合收益
3.其他权益工具投资公允价值变动
4.企业自身信用风险公允价值变动
5.其他
（二）将重分类进损益的其他综合收益
1.权益法下可转损益的其他综合收益
2.其他债权投资公允价值变动
3.可供出售金融资产公允价值变动损益
4.金融资产重分类计入其他综合收益的金额
5.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益
6.其他债权投资信用减值准备
7.现金流量套期储备（现金流量套期损益的有效部分）
8.外币财务报表折算差额
9.其他
归属于少数股东的其他综合收益的税后净额
七、综合收益总额 74,826,854.53 56,047,826.56
归属于母公司所有者的综合收益总额 74,826,854.53 56,047,826.56
归属于少数股东的综合收益总额
八、每股收益：
（一）基本每股收益 0.25 0.19
（二）稀释每股收益 0.25 0.19
法定代表人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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母 公 司 利 润 表
2019年度
会企02表
编制单位：浙江中马传动股份有限公司 单位：人民币元
注释
项 目 本期数 上年同期数
号
一、营业收入 1 946,386,784.09 884,043,461.35
减：营业成本 1 759,258,667.27 722,578,147.58
税金及附加 6,752,416.88 7,854,619.35
销售费用 26,654,247.53 25,529,409.03
管理费用 50,527,134.08 48,004,496.80
研发费用 2 32,405,429.01 35,367,205.31
财务费用 -1,877,135.06 -8,167,808.87
其中：利息费用 1,862,403.94 2,141,865.40
利息收入 3,361,682.78 9,427,976.18
加：其他收益 6,231,057.36 2,642,353.37
投资收益（损失以“-”号填列） 3 10,668,235.62 9,923,645.48
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
以摊余成本计量的金融资产终止确认收益
净敞口套期收益（损失以“-”号填列）
公允价值变动收益（损失以“-”号填列）
信用减值损失（损失以“-”号填列） -5,525,700.32
资产减值损失（损失以“-”号填列） -546,923.99 -2,928,743.42
资产处置收益（损失以“-”号填列） 196,229.17 61,274.22
二、营业利润（亏损以“-”号填列） 83,688,922.22 62,575,921.80
加：营业外收入 84,433.72 147,543.11
减：营业外支出 941,582.01 762,507.94
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 82,831,773.93 61,960,956.97
减：所得税费用 7,989,849.90 5,913,130.41
四、净利润（净亏损以“-”号填列） 74,841,924.03 56,047,826.56
（一）持续经营净利润（净亏损以“-”号填列） 74,841,924.03 56,047,826.56
（二）终止经营净利润（净亏损以“-”号填列）
五、其他综合收益的税后净额
（一）不能重分类进损益的其他综合收益
1.重新计量设定受益计划变动额
2.权益法下不能转损益的其他综合收益
3.其他权益工具投资公允价值变动
4.企业自身信用风险公允价值变动
5.其他
（二）将重分类进损益的其他综合收益
1.权益法下可转损益的其他综合收益
2.其他债权投资公允价值变动
3.可供出售金融资产公允价值变动损益
4.金融资产重分类计入其他综合收益的金额
5.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益
6.其他债权投资信用减值准备
7.现金流量套期储备（现金流量套期损益的有效部分）
8.外币财务报表折算差额
9.其他
六、综合收益总额 74,841,924.03 56,047,826.56
法定代表人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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合 并 现 金 流 量 表
2019年度
会合03表
编制单位：浙江中马传动股份有限公司 单位：人民币元
注释
项 目 本期数 上年同期数
号
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 485,178,222.85 506,318,762.49
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
代理买卖证券收到的现金净额
收到的税费返还 11,722,239.92 7,395,561.22
收到其他与经营活动有关的现金 1 116,155,576.81 61,234,393.50
经营活动现金流入小计 613,056,039.58 574,948,717.21
购买商品、接受劳务支付的现金 344,370,585.55 283,693,860.72
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
拆出资金净增加额
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 92,583,575.00 93,081,166.88
支付的各项税费 19,485,008.53 30,889,591.25
支付其他与经营活动有关的现金 2 88,653,105.51 135,178,204.66
经营活动现金流出小计 545,092,274.59 542,842,823.51
经营活动产生的现金流量净额 67,963,764.99 32,105,893.70
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 1,857,800.00 1,201,342.38
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金 3 890,668,235.62 1,630,580,796.07
投资活动现金流入小计 892,526,035.62 1,631,782,138.45
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 53,418,800.30 115,469,941.87
投资支付的现金
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 4 650,000,000.00 1,490,000,000.00
投资活动现金流出小计 703,418,800.30 1,605,469,941.87
投资活动产生的现金流量净额 189,107,235.32 26,312,196.58
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 27,863,000.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金
取得借款收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 27,863,000.00
偿还债务支付的现金
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 46,659,254.50 66,027,858.73
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 46,659,254.50 66,027,858.73
筹资活动产生的现金流量净额 -18,796,254.50 -66,027,858.73
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 470,081.95 161,994.00
五、现金及现金等价物净增加额 238,744,827.76 -7,447,774.45
加：期初现金及现金等价物余额 70,599,260.33 78,047,034.78
六、期末现金及现金等价物余额 309,344,088.09 70,599,260.33
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母 公 司 现 金 流 量 表
2019年度
会企03表
编制单位：浙江中马传动股份有限公司 单位：人民币元
项 目 本期数 上年同期数
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 485,178,222.85 506,318,762.49
收到的税费返还 11,722,239.92 7,395,561.22
收到其他与经营活动有关的现金 116,154,670.31 61,234,393.50
经营活动现金流入小计 613,055,133.08 574,948,717.21
购买商品、接受劳务支付的现金 344,370,585.55 283,693,860.72
支付给职工以及为职工支付的现金 92,583,575.00 93,081,166.88
支付的各项税费 19,485,008.53 30,889,591.25
支付其他与经营活动有关的现金 88,620,289.51 135,178,204.66
经营活动现金流出小计 545,059,458.59 542,842,823.51
经营活动产生的现金流量净额 67,995,674.49 32,105,893.70
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 1,857,800.00 1,201,342.38
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金 890,668,235.62 1,630,580,796.07
投资活动现金流入小计 892,526,035.62 1,631,782,138.45
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 53,363,360.30 115,469,941.87
投资支付的现金 5,000,000.00
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 650,000,000.00 1,490,000,000.00
投资活动现金流出小计 708,363,360.30 1,605,469,941.87
投资活动产生的现金流量净额 184,162,675.32 26,312,196.58
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 27,863,000.00
取得借款收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 27,863,000.00
偿还债务支付的现金
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 46,659,254.50 66,027,858.73
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 46,659,254.50 66,027,858.73
筹资活动产生的现金流量净额 -18,796,254.50 -66,027,858.73
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 470,081.95 161,994.00
五、现金及现金等价物净增加额 233,832,177.26 -7,447,774.45
加：期初现金及现金等价物余额 70,599,260.33 78,047,034.78
六、期末现金及现金等价物余额 304,431,437.59 70,599,260.33
法定代表人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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合 并 所 有 者 权 益 变 动 表
2019年度
会合04表
编制单位：浙江中马传动股份有限公司 单位：人民币元
本期数 上年同期数
归属于母公司所有者权益 归属于母公司所有者权益
项 目 少数股东 少数股东
实收资本 其他权益工具 减： 其他综 专项 一般风 所有者权益合计 实收资本 其他权益工具 减： 其他综 专项 一般风 所有者权益合计
资本公积 盈余公积 未分配利润 权益 资本公积 盈余公积 未分配利润 权益
（或股本） 优先 永续 其 库存股 合收益 储备 险准备 （或股本） 优先 永续 其 库存股 合收益 储备 险准备
股 债 他 股 债 他
一、上年年末余额 298,648,000.00 641,601,043.82 95,194,389.96 377,759,509.47 1,413,202,943.25 213,320,000.00 726,929,043.82 89,589,607.30 391,312,465.57 1,421,151,116.69
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业合并
其他
二、本年年初余额 298,648,000.00 641,601,043.82 95,194,389.96 377,759,509.47 1,413,202,943.25 213,320,000.00 726,929,043.82 89,589,607.30 391,312,465.57 1,421,151,116.69
三、本期增减变动金额（减少以“-
7,450,000.00 21,836,909.78 27,863,000.00 7,484,192.40 22,545,462.13 31,453,564.31 85,328,000.00 -85,328,000.00 5,604,782.66 -13,552,956.10 -7,948,173.44
”号填列）
（一）综合收益总额 74,826,854.53 74,826,854.53 56,047,826.56 56,047,826.56
（二）所有者投入和减少资本 7,450,000.00 21,836,909.78 27,863,000.00 1,423,909.78
1. 所有者投入的普通股 7,450,000.00 20,413,000.00 27,863,000.00
2. 其他权益工具持有者投入资本
3. 股份支付计入所有者权益的金额 1,423,909.78 1,423,909.78
4. 其他
（三）利润分配 7,484,192.40 -52,281,392.40 -44,797,200.00 5,604,782.66 -69,600,782.66 -63,996,000.00
1. 提取盈余公积 7,484,192.40 -7,484,192.40 5,604,782.66 -5,604,782.66
2. 提取一般风险准备
3. 对所有者（或股东）的分配 -44,797,200.00 -44,797,200.00 -63,996,000.00 -63,996,000.00
4. 其他
（四）所有者权益内部结转 85,328,000.00 -85,328,000.00
1. 资本公积转增资本（或股本） 85,328,000.00 -85,328,000.00
2. 盈余公积转增资本（或股本）
3. 盈余公积弥补亏损
4. 设定受益计划变动额结转留存收益
5. 其他综合收益结转留存收益
6. 其他
（五）专项储备
1. 本期提取
2. 本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 306,098,000.00 663,437,953.60 27,863,000.00 102,678,582.36 400,304,971.60 1,444,656,507.56 298,648,000.00 641,601,043.82 95,194,389.96 377,759,509.47 1,413,202,943.25
法定代表人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
第 12 页 共 77 页
母 公 司 所 有 者 权 益 变 动 表
2019年度
会企04表
编制单位：浙江中马传动股份有限公司 单位：人民币元
本期数 上年同期数
项 目 其他权益工具 其他权益工具
实收资本 减： 其他综 专项 实收资本 减： 其他综 专项
资本公积 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计 资本公积 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
（或股本） 优先 永续 其 库存股 合收益 储备 （或股本） 优先 永续 其 库存股 合收益 储备
股 债 他 股 债 他
一、上年年末余额 298,648,000.00 641,601,043.82 95,194,389.96 377,759,509.47 1,413,202,943.25 213,320,000.00 726,929,043.82 89,589,607.30 391,312,465.57 1,421,151,116.69
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额 298,648,000.00 641,601,043.82 95,194,389.96 377,759,509.47 1,413,202,943.25 213,320,000.00 726,929,043.82 89,589,607.30 391,312,465.57 1,421,151,116.69
三、本期增减变动金额（减少以“-
7,450,000.00 21,836,909.78 27,863,000.00 7,484,192.40 22,560,531.63 31,468,633.81 85,328,000.00 -85,328,000.00 5,604,782.66 -13,552,956.10 -7,948,173.44
”号填列）
（一）综合收益总额 74,841,924.03 74,841,924.03 56,047,826.56 56,047,826.56
（二）所有者投入和减少资本 7,450,000.00 21,836,909.78 27,863,000.00 1,423,909.78
1. 所有者投入的普通股 7,450,000.00 20,413,000.00 27,863,000.00
2. 其他权益工具持有者投入资本
3. 股份支付计入所有者权益的金额 1,423,909.78 1,423,909.78
4. 其他 27,863,000.00 -27,863,000.00
（三）利润分配 7,484,192.40 -52,281,392.40 -44,797,200.00 5,604,782.66 -69,600,782.66 -63,996,000.00
1. 提取盈余公积 7,484,192.40 -7,484,192.40 5,604,782.66 -5,604,782.66
2. 对所有者（或股东）的分配 -44,797,200.00 -44,797,200.00 -63,996,000.00 -63,996,000.00
3. 其他
（四）所有者权益内部结转 85,328,000.00 -85,328,000.00
1. 资本公积转增资本（或股本） 85,328,000.00 -85,328,000.00
2. 盈余公积转增资本（或股本）
3. 盈余公积弥补亏损
4. 设定受益计划变动额结转留存收益
5. 其他综合收益结转留存收益
6. 其他
（五）专项储备
1. 本期提取
2. 本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 306,098,000.00 663,437,953.60 27,863,000.00 102,678,582.36 400,320,041.10 1,444,671,577.06 298,648,000.00 641,601,043.82 95,194,389.96 377,759,509.47 1,413,202,943.25
法定代表人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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浙江中马传动股份有限公司
财务报表附注
2019 年度
金额单位：人民币元
一、公司基本情况
浙江中马传动股份有限公司（以下简称公司或本公司）系在浙江中马汽车变速器有限公
司基础上采用整体变更方式设立的股份有限公司，于 2005 年 12 月 15 日在温岭市工商行政
管理局登记注册，总部位于浙江省温岭市。公司现持有统一社会信用代码为
91331000782935301K 的营业执照，注册资本 30,609.80 万元，股份总数 30,609.80 万股（每
股面值 1 元）。其中，有限售条件的流通股份（A 股）21,136 万股,无限售条件的流通股份
（A 股）9,473.80 万股。公司股票已于 2017 年 6 月 13 日在上海证券交易所挂牌交易。
本公司属汽车、摩托车零部件行业。经营范围：齿轮、传动部件、汽车变速器、摩托车
配件制造、销售，太阳能光伏发电、售电服务（凭许可证经营），货物进出口、技术进出口。
主要产品：汽车变速器、汽车齿轮、摩托车齿轮及农机齿轮。
本财务报表业经公司 2020 年 4 月 20 日五届三次董事会批准对外报出。
本公司将中马传动科技（重庆）有限公司纳入本期合并财务报表范围，情况详见本财务
报表附注六和七之说明。
二、财务报表的编制基础
(一) 编制基础
本公司财务报表以持续经营为编制基础。
(二) 持续经营能力评价
本公司不存在导致对报告期末起 12 个月内的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况。
三、重要会计政策及会计估计
重要提示：本公司根据实际生产经营特点针对金融工具减值、固定资产折旧、无形资产
摊销、收入确认等交易或事项制定了具体会计政策和会计估计。
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(一) 遵循企业会计准则的声明
本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状
况、经营成果和现金流量等有关信息。
(二) 会计期间
会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
(三) 营业周期
公司经营业务的营业周期较短，以 12 个月作为资产和负债的流动性划分标准。
(四) 记账本位币
采用人民币为记账本位币。
(五) 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
1. 同一控制下企业合并的会计处理方法
公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表
中的账面价值计量。公司按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值
份额与支付的合并对价账面价值或发行股份面值总额的差额，调整资本公积；资本公积不足
冲减的，调整留存收益。
2. 非同一控制下企业合并的会计处理方法
公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差
额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首
先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行
复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差
额计入当期损益。
(六) 合并财务报表的编制方法
母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以母公司及
其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由母公司按照《企业会计准则第 33 号—
—合并财务报表》编制。
(七) 现金及现金等价物的确定标准
列示于现金流量表中的现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物是
指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
(八) 外币业务折算
外币交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率折算为人民币金额。资产负债表日，
第 15 页 共 77 页
外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购建
符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；以历史
成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其人民币金额；以
公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损
益或其他综合收益。
(九) 金融工具
1. 金融资产和金融负债的分类
金融资产在初始确认时划分为以下三类：(1) 以摊余成本计量的金融资产；(2) 以公允
价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；(3) 以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融资产。
金融负债在初始确认时划分为以下四类：(1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融负债；(2) 金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融
负债；(3) 不属于上述(1)或(2)的财务担保合同，以及不属于上述(1)并以低于市场利率贷
款的贷款承诺；(4) 以摊余成本计量的金融负债。
2. 金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件
(1) 金融资产和金融负债的确认依据和初始计量方法
公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或
金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和
金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交
易费用计入初始确认金额。但是，公司初始确认的应收账款未包含重大融资成分或公司不考
虑未超过一年的合同中的融资成分的，按照交易价格进行初始计量。
(2) 金融资产的后续计量方法
1) 以摊余成本计量的金融资产
采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系
的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确
认减值时，计入当期损益。
2) 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资
采用公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益
计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益
的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。
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3) 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资
采用公允价值进行后续计量。获得的股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损
益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得
或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。
4) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
采用公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和股利收入)计入当期损益，
除非该金融资产属于套期关系的一部分。
(3) 金融负债的后续计量方法
1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值
计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债以公允价值进行后续计量。因公
司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公
允价值变动金额计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。此类金融
负债产生的其他利得或损失（包括利息费用、除因公司自身信用风险变动引起的公允价值变
动）计入当期损益，除非该金融负债属于套期关系的一部分。终止确认时，将之前计入其他
综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。
2) 金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债
按照《企业会计准则第 23 号——金融资产转移》相关规定进行计量。
3) 不属于上述 1)或 2)的财务担保合同，以及不属于上述 1)并以低于市场利率贷款的
贷款承诺
在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：① 按照金融工具的减值
规定确定的损失准备金额；② 初始确认金额扣除按照相关规定所确定的累计摊销额后的余
额。
4) 以摊余成本计量的金融负债
采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金
融负债所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销时计入当期损益。
(4) 金融资产和金融负债的终止确认
1) 当满足下列条件之一时，终止确认金融资产：
① 收取金融资产现金流量的合同权利已终止；
② 金融资产已转移，且该转移满足《企业会计准则第23号——金融资产转移》关于金
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融资产终止确认的规定。
2) 当金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除时，相应终止确认该金融负债（或
该部分金融负债）。
3. 金融资产转移的确认依据和计量方法
公司转移了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，终止确认该金融资产，并将转
移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；保留了金融资产所有权上几乎所有的
风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上
几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：(1) 未保留对该金融资产控制的，终止确认
该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；(2) 保留了对该
金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关
负债。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：(1) 所
转移金融资产在终止确认日的账面价值；(2) 因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入
其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以
公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。转移了金融资产的一部分，
且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认
部分和继续确认部分之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的
差额计入当期损益：(1) 终止确认部分的账面价值；(2) 终止确认部分的对价，与原直接计
入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。
4. 金融资产和金融负债的公允价值确定方法
公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相
关金融资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：
(1) 第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的
报价；
(2) 第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入
值，包括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；
除报价以外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市
场验证的输入值等；
(3) 第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由
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可观察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使
用自身数据作出的财务预测等。
5. 金融工具减值
(1) 金融工具减值计量和会计处理
公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动
计入其他综合收益的债务工具投资、租赁应收款、分类为以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融负债以外的贷款承诺、不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
或不属于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债
的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。
预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用
损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所
有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用
减值的金融资产，按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。
对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后
整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。
对于不含重大融资成分或者公司不考虑不超过一年的合同中的融资成分的应收账款，公
司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。
对于租赁应收款、包含重大融资成分的应收账款，公司运用简化计量方法，按照相当于
整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。
除上述计量方法以外的金融资产，公司在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认
后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期
信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工
具未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。
公司利用可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负
债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始
确认后是否已显著增加。
于资产负债表日，若公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信
用风险自初始确认后并未显著增加。
公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当
以金融工具组合为基础时，公司以共同风险特征为依据，将金融工具划分为不同组合。
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公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金
额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该
金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益
的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。
(2) 按组合评估预期信用风险和计量预期信用损失的金融工具
项 目 确定组合的依据 计量预期信用损失的方法
参考历史信用损失经验，结合
当前状况以及对未来经济状
况的预测，通过违约风险敞口
其他应收款——账龄组合 账龄
和未来12个月内或整个存续
期预期信用损失率，计算预期
信用损失
(3) 按组合计量预期信用损失的应收款项
1) 具体组合及计量预期信用损失的方法
项 目 确定组合的依据 计量预期信用损失的方法
应收银行承兑汇票 参考历史信用损失经验，结合
当前状况以及对未来经济状
票据类型 况的预测，通过违约风险敞口
应收商业承兑汇票 和整个存续期预期信用损失
率，计算预期信用损失
参考历史信用损失经验，结合
当前状况以及对未来经济状
应收账款——账龄组合 账龄 况的预测，编制应收账款账龄
与整个存续期预期信用损失
率对照表，计算预期信用损失
2) 应收账款——信用风险特征组合的账龄与整个存续期预期信用损失率对照表
应收账款
账 龄
预期信用损失率(%)
1 年以内（含，下同） 5.00
1-2 年 10.00
2-3 年 50.00
3 年以上 100.00
3) 对于单项风险特征明显的应收款项，根据应收款项类似信用风险特征（债务人根据
合同条款偿还欠款的能力），按历史款项损失情况及债务人经济状况预计可能存在的损失情
况，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。
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6. 金融资产和金融负债的抵销
金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件的，
公司以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：(1) 公司具有抵销已确认金额的法定权利，
且该种法定权利是当前可执行的；(2) 公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿
该金融负债。
不满足终止确认条件的金融资产转移，公司不对已转移的金融资产和相关负债进行抵销。
(十) 存货
1. 存货的分类
存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生
产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。
2. 发出存货的计价方法
发出存货采用月末一次加权平均法。
3. 存货可变现净值的确定依据
资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于可变现净
值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计
售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在
正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计
的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有
合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进
行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。
4. 存货的盘存制度
存货的盘存制度为永续盘存制。
5. 周转材料的摊销方法
按照一次转销法进行摊销。
(十一) 长期股权投资
1. 共同控制、重要影响的判断
按照相关约定对某项安排存在共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权
的参与方一致同意后才能决策，认定为共同控制。对被投资单位的财务和经营政策有参与决
策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，认定为重大影响。
2. 投资成本的确定
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(1) 同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或
发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并
财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合
并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，
调整留存收益。
公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，判断是否属于
“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计
处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日，根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制
方合并财务报表中的账面价值的份额确定初始投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成
本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价
值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
(2) 非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其
初始投资成本。
公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，区分个别财务
报表和合并财务报表进行相关会计处理：
1) 在个别财务报表中，按照原持有的股权投资的账面价值加上新增投资成本之和，作
为改按成本法核算的初始投资成本。
2) 在合并财务报表中，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各
项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，对于购买日之
前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账
面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其
他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益。但由于被投资方重
新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。
(3) 除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始
投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；
以债务重组方式取得的，按《企业会计准则第 12 号——债务重组》确定其初始投资成本；
以非货币性资产交换取得的，按《企业会计准则第 7 号——非货币性资产交换》确定其初始
投资成本。
3. 后续计量及损益确认方法
对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期
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股权投资，采用权益法核算。
4. 通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权的处理方法
(1) 个别财务报表
对处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。对于剩余股权，
对被投资单位仍具有重大影响或者与其他方一起实施共同控制的，转为权益法核算；不能再
对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的，确认为金融资产，按照《企业会计准则第
22 号——金融工具确认和计量》的相关规定进行核算。
(2) 合并财务报表
1) 通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权，且不属于“一揽子交易”的
在丧失控制权之前，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日
开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价），资本溢价不足冲减的，
冲减留存收益。
丧失对原子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新
计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子
公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投
资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，应当在丧失控制权
时转为当期投资收益。
2) 通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权，且属于“一揽子交易”的
将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制
权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表
中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
(十二) 固定资产
1. 固定资产确认条件
固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会
计年度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确
认。
2. 各类固定资产的折旧方法
类 别 折旧方法 折旧年限(年) 残值率(%) 年折旧率(%)
房屋及建筑物 年限平均法 5-20 5 4.75-19.00
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通用设备 年限平均法 5-10 5 9.50-19.00
专用设备 年限平均法 10 5 9.50
运输工具 年限平均法 5 5 19.00
其他设备 年限平均法 5-10 5 9.50-19.00
3. 融资租入固定资产的认定依据、计价方法和折旧方法
符合下列一项或数项标准的，认定为融资租赁：(1) 在租赁期届满时，租赁资产的所有
权转移给承租人；(2) 承租人有购买租赁资产的选择权，所订立的购买价款预计将远低于行
使选择权时租赁资产的公允价值，因而在租赁开始日就可以合理确定承租人将会行使这种选
择权；(3) 即使资产的所有权不转移，但租赁期占租赁资产使用寿命的大部分[通常占租赁
资产使用寿命的 75%以上（含 75%）]；(4)承租人在租赁开始日的最低租赁付款额现值，几
乎相当于租赁开始日租赁资产公允价值[90%以上（含 90%）]；出租人在租赁开始日的最低
租赁收款额现值，几乎相当于租赁开始日租赁资产公允价值[90%以上（含 90%）]；(5) 租
赁资产性质特殊，如果不作较大改造，只有承租人才能使用。
融资租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产的公允价值与最低租赁付款额的现值中较
低者入账，按自有固定资产的折旧政策计提折旧。
(十三) 在建工程
1. 在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程
按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。
2. 在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使
用状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成
本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。
(十四) 借款费用
1. 借款费用资本化的确认原则
公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资
本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。
2. 借款费用资本化期间
(1) 当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1) 资产支出已经发生；2) 借款费
用已经发生；3) 为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开
始。
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(2) 若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连
续超过 3 个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资
产的购建或者生产活动重新开始。
(3) 当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费
用停止资本化。
3. 借款费用资本化率以及资本化金额
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的
利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存
入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息
金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专
门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化
的利息金额。
(十五) 无形资产
1. 无形资产包括土地使用权、专利权及非专利技术等，按成本进行初始计量。
2. 使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预
期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体年限如
下：
项 目 摊销年限(年)
土地使用权 50
专利权 5
软件 5
3. 内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开
发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：(1) 完成该无形资产以使其能够使
用或出售在技术上具有可行性；(2) 具有完成该无形资产并使用或出售的意图；(3) 无形资
产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身
存在市场，无形资产将在内部使用的，能证明其有用性；(4) 有足够的技术、财务资源和其
他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；(5) 归属于该无
形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
公司划分内部研究开发项目研究阶段支出和开发阶段支出的具体标准：
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(十六) 部分长期资产减值
对长期股权投资、固定资产、在建工程等长期资产,在资产负债表日有迹象表明发生减
值的，估计其可收回金额。对因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论
是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行
减值测试。
若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当
期损益。
(十七) 长期待摊费用
长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在 1 年以上（不含 1 年）的各项费用。长期待摊
费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目
不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。
(十八) 职工薪酬
1. 职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。
2. 短期薪酬的会计处理方法
在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损
益或相关资产成本。
3. 离职后福利的会计处理方法
离职后福利分为设定提存计划和设定受益计划。
(1) 在职工为公司提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负
债，并计入当期损益或相关资产成本。
(2) 对设定受益计划的会计处理通常包括下列步骤：
1) 根据预期累计福利单位法，采用无偏且相互一致的精算假设对有关人口统计变量和
财务变量等作出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的所属期间。同时，
对设定受益计划所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本；
2) 设定受益计划存在资产的，将设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价
值所形成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，
以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产；
3) 期末，将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为服务成本、设定受益计划净负债
或净资产的利息净额以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动等三部分，其
中服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新
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计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不
允许转回至损益，但可以在权益范围内转移这些在其他综合收益确认的金额。
4. 辞退福利的会计处理方法
向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入
当期损益：(1) 公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；
(2) 公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。
5. 其他长期职工福利的会计处理方法
向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定
进行会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，为
简化相关会计处理，将其产生的职工薪酬成本确认为服务成本、其他长期职工福利净负债或
净资产的利息净额以及重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动等组成项
目的总净额计入当期损益或相关资产成本。
(十九) 预计负债
1. 因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的义务成为
公司承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该义务的金额能够可靠
的计量时，公司将该项义务确认为预计负债。
2. 公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在
资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。
(二十) 股份支付
1. 股份支付的种类
包括以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。
2. 实施、修改、终止股份支付计划的相关会计处理
(1) 以权益结算的股份支付
授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在授予日按照权益工具的
公允价值计入相关成本或费用，相应调整资本公积。完成等待期内的服务或达到规定业绩条
件才可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以
对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服
务计入相关成本或费用，相应调整资本公积。
换取其他方服务的权益结算的股份支付，如果其他方服务的公允价值能够可靠计量的，
按照其他方服务在取得日的公允价值计量；如果其他方服务的公允价值不能可靠计量，但权
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益工具的公允价值能够可靠计量的，按照权益工具在服务取得日的公允价值计量，计入相关
成本或费用，相应增加所有者权益。
(2) 以现金结算的股份支付
授予后立即可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在授予日按公司承担负债
的公允价值计入相关成本或费用，相应增加负债。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件
才可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对
可行权情况的最佳估计为基础，按公司承担负债的公允价值，将当期取得的服务计入相关成
本或费用和相应的负债。
(3) 修改、终止股份支付计划
如果修改增加了所授予的权益工具的公允价值，公司按照权益工具公允价值的增加相应
地确认取得服务的增加；如果修改增加了所授予的权益工具的数量，公司将增加的权益工具
的公允价值相应地确认为取得服务的增加；如果公司按照有利于职工的方式修改可行权条件，
公司在处理可行权条件时，考虑修改后的可行权条件。
如果修改减少了授予的权益工具的公允价值，公司继续以权益工具在授予日的公允价值
为基础，确认取得服务的金额，而不考虑权益工具公允价值的减少；如果修改减少了授予的
权益工具的数量，公司将减少部分作为已授予的权益工具的取消来进行处理；如果以不利于
职工的方式修改了可行权条件，在处理可行权条件时，不考虑修改后的可行权条件。
如果公司在等待期内取消了所授予的权益工具或结算了所授予的权益工具（因未满足可
行权条件而被取消的除外），则将取消或结算作为加速可行权处理，立即确认原本在剩余等
待期内确认的金额。
(二十一) 收入
1. 收入确认原则
(1) 销售商品
销售商品收入在同时满足下列条件时予以确认：1) 将商品所有权上的主要风险和报酬
转移给购货方；2) 公司不再保留通常与所有权相联系的继续管理权，也不再对已售出的商
品实施有效控制；3) 收入的金额能够可靠地计量；4) 相关的经济利益很可能流入；5) 相
关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量。
(2) 提供劳务
提供劳务交易的结果在资产负债表日能够可靠估计的（同时满足收入的金额能够可靠地
计量、相关经济利益很可能流入、交易的完工进度能够可靠地确定、交易中已发生和将发生
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的成本能够可靠地计量），采用完工百分比法确认提供劳务的收入，并按已经发生的成本占
估计总成本的比例确定提供劳务交易的完工进度。提供劳务交易的结果在资产负债表日不能
够可靠估计的，若已经发生的劳务成本预计能够得到补偿，按已经发生的劳务成本金额确认
提供劳务收入，并按相同金额结转劳务成本；若已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿，
将已经发生的劳务成本计入当期损益，不确认劳务收入。
(3) 让渡资产使用权
让渡资产使用权在同时满足相关的经济利益很可能流入、收入金额能够可靠计量时，确
认让渡资产使用权的收入。利息收入按照他人使用本公司货币资金的时间和实际利率计算确
定；使用费收入按有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。
2. 收入确认的具体方法
公司主要销售汽车变速器、汽车齿轮、摩托车齿轮及农机齿轮等产品。内销产品收入确
认需满足以下条件：公司已根据合同约定将产品交付给购货方，且产品销售收入金额已确定，
已经收回货款或取得了收款凭证且相关的经济利益很可能流入，产品相关的成本能够可靠地
计量。外销产品收入确认需满足以下条件：公司已根据合同约定将产品报关，取得提单，且
产品销售收入金额已确定，已经收回货款或取得了收款凭证且相关的经济利益很可能流入，
产品相关的成本能够可靠地计量。
(二十二) 政府补助
1. 政府补助在同时满足下列条件时予以确认：(1) 公司能够满足政府补助所附的条件；
(2) 公司能够收到政府补助。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府
补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。
2. 与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法
政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政
府补助。政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或
其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助，
冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在
相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，
直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未
分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。
3. 与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法
除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。对于同时包含
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与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，难以区分与资产相关或与收益相关的，整体
归类为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用
或损失的，确认为递延收益，在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关
成本；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。
4. 与公司日常经营活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相
关成本费用。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。
(二十三) 递延所得税资产、递延所得税负债
1. 根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项
目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收
回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。
2. 确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。
资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂
时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。
3. 资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法
获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价
值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。
4. 公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列
情况产生的所得税：(1) 企业合并；(2) 直接在所有者权益中确认的交易或者事项。
(二十四) 租赁
1. 经营租赁的会计处理方法
公司为承租人时，在租赁期内各个期间按照直线法将租金计入相关资产成本或确认为当
期损益，发生的初始直接费用，直接计入当期损益。或有租金在实际发生时计入当期损益。
公司为出租人时，在租赁期内各个期间按照直线法将租金确认为当期损益，发生的初始
直接费用，除金额较大的予以资本化并分期计入损益外，均直接计入当期损益。或有租金在
实际发生时计入当期损益。
2. 融资租赁的会计处理方法
公司为承租人时，在租赁期开始日，公司以租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付
款额现值中两者较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账
价值，其差额为未确认融资费用，发生的初始直接费用，计入租赁资产价值。在租赁期各个
期间，采用实际利率法计算确认当期的融资费用。
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公司为出租人时，在租赁期开始日，公司以租赁开始日最低租赁收款额与初始直接费用
之和作为应收融资租赁款的入账价值，同时记录未担保余值；将最低租赁收款额、初始直接
费用及未担保余值之和与其现值之和的差额确认为未实现融资收益。在租赁期各个期间，采
用实际利率法计算确认当期的融资收入。
(二十五) 分部报告
公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分
部是指同时满足下列条件的组成部分：
1. 该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；
2. 管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；
3. 能够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。
(二十六) 重要会计政策变更
企业会计准则变化引起的会计政策变更
1. 本公司根据财政部《关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知》(财会
〔2019〕6 号)、《关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知》(财会〔2019〕16
号)和企业会计准则的要求编制 2019 年度财务报表，此项会计政策变更采用追溯调整法。
2018 年度财务报表受重要影响的报表项目和金额如下：
原列报报表项目及金额 新列报报表项目及金额
应收票据 54,689,264.17
应收票据及应收账款 293,917,869.41
应收账款 239,228,605.24
应付票据 165,738,734.78
应付票据及应付账款 346,365,792.49
应付账款 180,627,057.71
管理费用 48,004,496.80 管理费用 48,004,496.80
研发费用 35,367,205.31 研发费用 35,367,205.31
2. 本公司自 2019 年 1 月 1 日起执行财政部修订后的《企业会计准则第 22 号——金融
工具确认和计量》《企业会计准则第 23 号——金融资产转移》《企业会计准则第 24 号——
套期保值》以及《企业会计准则第 37 号——金融工具列报》（以下简称新金融工具准则）。
根据相关新旧准则衔接规定，对可比期间信息不予调整，首次执行日执行新准则与原准则的
差异追溯调整本报告期期初留存收益或其他综合收益。
新金融工具准则改变了金融资产的分类和计量方式，确定了三个主要的计量类别：摊余
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成本；以公允价值计量且其变动计入其他综合收益；以公允价值计量且其变动计入当期损益。
公司考虑自身业务模式，以及金融资产的合同现金流特征进行上述分类。权益类投资需按公
允价值计量且其变动计入当期损益，但在初始确认时可选择按公允价值计量且其变动计入其
他综合收益(处置时的利得或损失不能回转到损益，但股利收入计入当期损益)，且该选择不
可撤销。
新金融工具准则要求金融资产减值计量由“已发生损失模型”改为“预期信用损失模型”，
适用于以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产、
租赁应收款。
(1) 执行新金融工具准则对公司 2019 年 1 月 1 日财务报表的主要影响如下：
资产负债表
项 目 新金融工具准则
2018 年 12 月 31 日 2019 年 1 月 1 日
调整影响
应收票据 54,689,264.17 -54,689,264.17
应收款项融资 54,689,264.17 54,689,264.17
其他流动资产 298,522,747.95 -290,000,000.00 8,522,747.95
交易性金融资产 290,000,000.00 290,000,000.00
其他应付款 4,346,316.17 -57,706.12 4,288,610.05
一年内到期的非流动负债 40,000,000.00 57,706.12 40,057,706.12
(2) 2019 年 1 月 1 日，公司金融资产和金融负债按照新金融工具准则和按原金融工具
准则的规定进行分类和计量结果对比如下表：
原金融工具准则 新金融工具准则
项 目
计量类别 账面价值 计量类别 账面价值
货币资金 贷款和应收款项 269,080,669.46 摊余成本 269,080,669.46
以公允价值计量且
其变动计入当期损 290,000,000.00
其他流动资产 贷款和应收款项 298,522,747.95 益的金融资产
摊余成本 8,522,747.95
以公允价值计量且
应收票据 贷款和应收款项 54,689,264.17 其变动计入其他综 54,689,264.17
合收益的金融资产
应收账款 贷款和应收款项 239,228,605.24 摊余成本 239,228,605.24
其他应收款 贷款和应收款项 1,939,258.69 摊余成本 1,939,258.69
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应付票据 其他金融负债 165,738,734.78 摊余成本 165,738,734.78
应付账款 其他金融负债 180,627,057.71 摊余成本 180,627,057.71
其他应付款 其他金融负债 4,346,316.17 摊余成本 4,288,610.05
一年内到期的非
其他金融负债 40,000,000.00 摊余成本 40,057,706.12
流动负债
(3) 2019 年 1 月 1 日，公司原金融资产和金融负债账面价值调整为按照新金融工具准
则的规定进行分类和计量的新金融资产和金融负债账面价值的调节表如下：
按原金融工具准则列 按新金融工具准则
项 目 示的账面价值（2018 重分类 重新计量 列示的账面价值
年 12 月 31 日） （2019 年 1 月 1 日）
A. 金融资产
a. 摊余成本
货币资金 269,080,669.46 269,080,669.46
应收票据 54,689,264.17 -54,689,264.17
应收账款 239,228,605.24 239,228,605.24
其他应收款 1,939,258.69 1,939,258.69
其他流动资产 298,522,747.95 -290,000,000.00 8,522,747.95
以摊余成本计量的
863,460,545.51 -344,689,264.17 518,771,281.34
总金融资产
b. 以公允价值计量且其变动计入当期损益
交易性金融资产 290,000,000.00 290,000,000.00
以公允价值计量且
其变动计入当期损 290,000,000.00 290,000,000.00
益的总金融资产
c. 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益
应收款项融资 54,689,264.17 54,689,264.17
以公允价值计量且其
变动计入其他综合收 54,689,264.17 54,689,264.17
益的总金融资产
B. 金融负债
a. 摊余成本
应付票据 165,738,734.78 165,738,734.78
应付账款 180,627,057.71 180,627,057.71
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其他应付款 4,346,316.17 -57,706.12 4,288,610.05
一 年内到 期的非流
40,000,000.00 57,706.12 40,057,706.12
动负债
以 摊余成 本计量的
390,712,108.66 390,712,108.66
总金融负债
(4) 2019 年 1 月 1 日，公司原金融资产减值准备期末金额调整为按照新金融工具准则
的规定进行分类和计量的新损失准备的调节表如下：
按原金融工具准则
计提损失准备/按 按新金融工具准则
项 目 或有事项准则确认 重分类 重新计量 计提损失准备
的预计负债（2018 （2019 年 1 月 1 日）
年 12 月 31 日）
应收账款 13,024,906.87 13,024,906.87
其他应收款 194,344.78 194,344.78
3. 本公司自 2019 年 6 月 10 日起执行经修订的《企业会计准则第 7 号——非货币性资
产交换》，自 2019 年 6 月 17 日起执行经修订的《企业会计准则第 12 号——债务重组》。
该项会计政策变更采用未来适用法处理。
四、税项
(一) 主要税种及税率
税 种 计税依据 税 率
增值税 销售货物或提供应税劳务 [注]
城市维护建设税 应缴流转税税额 5%
教育费附加 应缴流转税税额 3%
地方教育附加 应缴流转税税额 2%
企业所得税 应纳税所得额 15%
[注]：根据财政部、国家税务总局、海关总署《关于深化增值税改革有关政策的公告》
（财政部、国家税务总局、海关总署公告 2019 年第 39 号），自 2019 年 4 月 1 日起纳税人
发生增值税应税销售行为或者进口货物，原适用 16%和 10%税率的，税率分别调整为 13%、
9%；原适用 16%税率且出口退税率为 16%的出口货物，出口退税率调整至 13%；原适用 10%
税率且出口退税率为 9%的出口货物、跨境应税行为，出口退税率调整至 9%。2019 年 12 月
31 日前（含 2019 年 4 月 1 日前），纳税人出口前款所涉货物劳务、发生前款所涉跨境应税
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行为，适用增值税免退税办法的，购进时已按调整前税率征收增值税的，执行调整前的出口
退税率，购进时已按调整后税率征收增值税的，执行调整后的出口退税率。
公司货物销售收入 2019 年 1-3 月按 16%的税率计缴，自 2019 年 4 月 1 日起按 13%的税
率计缴；公司房屋出租收入适用 5%的征收率缴纳增值税。公司出口货物享受“免、抵、退”
税政策，2019 年度 1-6 月退税率为 16%，7-12 月退税率为 13%。
(二) 税收优惠
1. 根据全国高新技术企业认定管理工作领导小组办公室《关于浙江省 2018 年高新技术
企业备案的复函》（国科火字〔2019〕70 号），本公司被认定为高新技术企业，2019 年度
企业所得税按 15%税率计缴。
2. 根据《国家税务总局关于深入实施西部大开发战略有关企业所得税问题的公告》（国
家税务总局公告 2012 年第 12 号），本公司子公司中马传动科技（重庆）有限公司在报告期
内 2019 年度享受西部大开发企业所得税优惠政策，减按 15%税率缴纳企业所得税。
五、财务报表项目注释
说明：本财务报表附注的期初数指财务报表上年年末数按新金融工具准则调整后的
2019 年 1 月 1 日的数据。
(一) 合并资产负债表项目注释
1. 货币资金
(1) 明细情况
项 目 期末数 期初数
库存现金 110,987.85 50,003.19
银行存款 309,233,100.24 170,549,257.14
其他货币资金 54,515,000.00 98,481,409.13
合 计 363,859,088.09 269,080,669.46
(2) 其他说明
期末货币资金中包含银行承兑汇票保证金 54,515,000.00 元；期初货币资金中包含银行
承兑汇票保证金 85,753,367.39 元、信用证保证金 12,728,041.74 元、不可提前赎回的结构
性存款 1 亿元。
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2. 交易性金融资产
项 目 期末数 期初数[注]
分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的
160,000,000.00 290,000,000.00
金融资产
其中：理财产品 160,000,000.00 290,000,000.00
合 计 160,000,000.00 290,000,000.00
[注]：期初数与上期期末余额（2018 年 12 月 31 日）差异详见本财务报表附注三(二十
六) 2(1)之说明。
3. 应收账款
(1) 明细情况
1) 类别明细情况
期末数
种 类 账面余额 坏账准备
账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
单项计提坏账准备 4,735,062.48 1.49 2,437,007.63 51.47 2,298,054.85
按组合计提坏账准备 312,226,228.12 98.51 16,223,882.01 5.20 296,002,346.11
合 计 316,961,290.60 100.00 18,660,889.64 5.89 298,300,400.96
(续上表)
期初数
种 类
账面余额 坏账准备
账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
单项计提坏账准备
按组合计提坏账准备 252,253,512.11 100.00 13,024,906.87 5.16 239,228,605.24
合 计 252,253,512.11 100.00 13,024,906.87 5.16 239,228,605.24
2) 期末单项计提坏账准备的应收账款
单位名称 账面余额 坏账准备 计提比例(%) 计提理由
沈阳兴远东汽车零部件有限公司 138,952.77 138,952.77 100.00 预计全部无法收回
云南力帆骏马车辆有限公司 2,792,523.12 1,396,261.56 50.00 预计部分无法收回
江苏九龙汽车制造有限公司 1,803,586.59 901,793.30 50.00 预计部分无法收回
小 计 4,735,062.48 2,437,007.63 51.47
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3) 采用组合计提坏账准备的应收账款
期末数
项 目
账面余额 坏账准备 计提比例(%)
信用风险特征组合 312,226,228.12 16,223,882.01 5.20
小 计 312,226,228.12 16,223,882.01 5.20
确定组合依据的说明：应收账款以款项实际发生的月份为基准进行账龄分析，先发生的
款项，在资金周转的时候优先结清。
用于确定本期坏账准备计提金额所采用的输入值、假设等信息说明：参考历史信用损失
经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用
损失率对照表，计算预期信用损失。
4) 信用风险特征组合中，采用账龄损失率对照表计提坏账准备的应收账款
期末数
账 龄
账面余额 坏账准备 计提比例(%)
1 年以内 307,360,359.77 15,368,017.99 5.00
1-2 年 4,440,426.56 444,042.66 10.00
2-3 年 27,240.86 13,620.43 50.00
3 年以上 398,200.93 398,200.93 100.00
小 计 312,226,228.12 16,223,882.01 5.20
(2) 坏账准备变动情况
本期增加 本期减少
项 目 期初数 期末数
计提 收回 其他 转回 核销 其他
单项计提坏账准备 2,437,007.63 2,437,007.63
按组合计提坏账准备 13,024,906.87 3,192,975.14 6,000.00 16,223,882.01
小 计 13,024,906.87 5,629,982.77 6,000.00 18,660,889.64
(3) 本期无核销的应收账款。
(4) 应收账款金额前 5 名情况
占应收账款余额
单位名称 账面余额 坏账准备
的比例(%)
长城汽车 133,374,136.29 42.08 6,668,706.81
福田汽车 42,642,373.12 13.45 2,132,118.66
BorgWarner TorqTransfer Systems Inc 15,273,415.46 4.82 763,670.77
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万都底盘部件（苏州）有限公司 11,089,212.44 3.50 554,460.62
厦门金龙旅行车有限公司 10,265,358.31 3.24 513,267.92
小 计 212,644,495.62 67.09 10,632,224.78
4. 应收款项融资
(1) 明细情况
1) 类别明细
期末数
项 目 公允价值
初始成本 利息调整 应计利息 账面价值 减值准备
变动
应收票据 86,356,585.69 86,356,585.69
合 计 86,356,585.69 86,356,585.69
(续上表)
期初数[注]
项 目 公允价值
初始成本 利息调整 应计利息 账面价值 减值准备
变动
应收票据 54,689,264.17 54,689,264.17
合 计 54,689,264.17 54,689,264.17
[注]：期初数与上期期末余额（2018 年 12 月 31 日）差异详见本财务报表附注三(二十
六)2(1)之说明。
(2) 期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据情况
期末终止
项 目
确认金额
银行承兑汇票 221,124,112.22
小 计 221,124,112.22
银行承兑汇票的承兑人是商业银行，由于商业银行具有较高的信用，银行承兑汇票到期
不获支付的可能性较低，故本公司将已背书或贴现的银行承兑汇票予以终止确认。但如果该
等票据到期不获支付，依据《票据法》之规定，公司仍将对持票人承担连带责任。
5. 预付款项
(1) 账龄分析
账 龄 期末数 期初数
第 38 页 共 77 页
坏账 坏账
账面余额 比例(%) 账面价值 账面余额 比例(%) 账面价值
准备 准备
1 年以内 3,104,654.65 91.00 3,104,654.65 596,315.31 77.77 596,315.31
1-2 年 196,501.31 5.76 196,501.31 56,328.13 7.34 56,328.13
2-3 年 27,352.37 0.80 27,352.37 60,876.83 7.94 60,876.83
3 年以上 83,100.12 2.44 83,100.12 53,260.12 6.95 53,260.12
合 计 3,411,608.45 100.00 3,411,608.45 766,780.39 100.00 766,780.39
(2) 预付款项金额前 5 名情况
占预付款项余额
单位名称 账面余额
的比例(%)
杭州虎眼智能科技有限公司 618,000.00 18.11
宁波市北仑豪业精密模具有限公司 370,492.00 10.86
台州市恒惺软件有限公司 324,000.00 9.50
浙江辉旺机械科技股份有限公司 270,000.00 7.91
台州市汉盛空气系统设备有限公司 200,000.00 5.86
小 计 1,782,492.00 52.25
6. 其他应收款
(1) 明细情况
1) 类别明细情况
期末数
种 类 账面余额 坏账准备
账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
单项计提坏账准备
按组合计提坏账准备 97,246.50 100.00 90,362.33 92.92 6,884.17
其中：其他应收款 97,246.50 100.00 90,362.33 92.92 6,884.17
合 计 97,246.50 100.00 90,362.33 92.92 6,884.17
(续上表)
期初数
种 类 账面余额 坏账准备
账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
单项计提坏账准备
第 39 页 共 77 页
按组合计提坏账准备 2,133,603.47 100.00 194,344.78 9.11 1,939,258.69
其中：其他应收款 2,133,603.47 100.00 194,344.78 9.11 1,939,258.69
合 计 2,133,603.47 100.00 194,344.78 9.11 1,939,258.69
2) 采用组合计提坏账准备的其他应收款
期末数
组合名称
账面余额 坏账准备 计提比例(%)
账龄组合 97,246.50 90,362.33 92.92
其中：1 年以内 7,246.50 362.33 5.00
3 年以上 90,000.00 90,000.00 100.00
小 计 97,246.50 90,362.33 92.92
(2) 账龄情况
项 目 期末账面余额
1 年以内 7,246.50
3 年以上 90,000.00
小 计 97,246.50
(3) 坏账准备变动情况
1) 明细情况
第一阶段 第二阶段 第三阶段
项 目 整个存续期预期 整个存续期预 合 计
未来 12 个月
信用损失(未发生 期信用损失(已
预期信用损失
信用减值) 发生信用减值)
期初数 100,015.57 4,329.21 90,000.00 194,344.78
期初数在本期
--转入第二阶段
--转入第三阶段
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 -99,653.24 -4,329.21 -103,982.45
本期收回
本期转回
第 40 页 共 77 页
本期核销
其他变动
期末数 362.33 90,000.00 90,362.33
(4) 其他应收款款项性质分类情况
款项性质 期末数 期初数
押金保证金 96,000.00 90,000.00
其他 1,246.50 1,251.80
出口退税 1,879,059.50
备用金 163,292.17
合 计 97,246.50 2,133,603.47
(5) 其他应收款金额前 5 名情况
占其他应收款
单位名称 款项性质 账面余额 账龄 坏账准备
余额的比例(%)
中国石油化工股份有限公
押金保证金 90,000.00 3 年以上 92.55 90,000.00
司浙江台州石油分公司
重庆市永川区兴永建设发
押金保证金 6,000.00 1 年以内 6.17 300.00
展有限公司
其他 其他 1,246.50 1 年以内 1.28 62.33
小 计 97,246.50 100.00 90,362.33
7. 存货
(1) 明细情况
期末数 期初数
项 目
账面余额 跌价准备 账面价值 账面余额 跌价准备 账面价值
原材料 12,110,691.67 12,110,691.67 8,742,595.12 8,742,595.12
在产品 16,972,231.44 16,972,231.44 18,511,515.28 18,511,515.28
库存商品 79,879,181.27 407,688.46 79,471,492.81 74,526,151.30 1,453,682.65 73,072,468.65
发出商品 41,393,163.06 344,387.89 41,048,775.17 35,301,601.19 827,018.14 34,474,583.05
委托加工物资 2,962,080.87 2,962,080.87 2,411,898.67 2,411,898.67
周转材料 19,048,691.13 19,048,691.13 18,126,827.01 18,126,827.01
第 41 页 共 77 页
合 计 172,366,039.44 752,076.35 171,613,963.09 157,620,588.57 2,280,700.79 155,339,887.78
(2) 存货跌价准备
1）明细情况
本期增加 本期减少
项 目 期初数 期末数
计提 其他 转回或转销 其他
库存商品 1,453,682.65 202,536.10 1,248,530.29 407,688.46
发出商品 827,018.14 344,387.89 827,018.14 344,387.89
小 计 2,280,700.79 546,923.99 2,075,548.43 752,076.35
2）确定可变现净值的具体依据、本期转回或转销存货跌价准备的原因
确定可变现净值的具 本期转回存货跌价准备 本期转销存货跌价准
项目
体依据 的原因 备的原因
估计售价或合同价减去估
库存商品 计的销售费用和相关税费 账面成本高于可变现净值 实现销售
后的金额
估计售价或合同价减去估
发出商品 计的销售费用和相关税费 账面成本高于可变现净值 实现销售
后的金额
8. 其他流动资产
项 目 期末数 期初数[注]
待抵扣增值税进项税 4,234,796.51
预缴所得税 4,287,951.44
合 计 8,522,747.95
[注]：期初数与上期期末余额（2018 年 12 月 31 日）差异详见本财务报表附注三(二十
六)2(1)之说明。
9. 固定资产
(1) 明细情况
项 目 房屋及建筑物 通用设备 专用设备 运输工具 其他设备 合 计
账面原值
期初数 385,271,426.73 3,481,111.27 589,681,151.51 8,220,337.62 28,749,177.24 1,015,403,204.37
第 42 页 共 77 页
本期增加金额 473,145.76 727,781.49 67,760,995.23 887,682.67 1,566,522.12 71,416,127.27
1) 购置 727,781.49 50,042,524.17 887,682.67 17,699.12 51,675,687.45
2) 在建工程转入 473,145.76 17,718,471.06 1,548,823.00 19,740,439.82
本期减少金额 13,989,307.23 286,513.26 278,389.15 14,554,209.64
1) 处置或报废 13,989,307.23 286,513.26 278,389.15 14,554,209.64
期末数 385,744,572.49 4,208,892.76 643,452,839.51 8,821,507.03 30,037,310.21 1,072,265,122.00
累计折旧
期初数 96,346,801.34 2,477,692.06 257,171,790.49 5,983,544.11 16,219,493.32 378,199,321.32
本期增加金额 21,888,344.59 393,188.74 52,949,174.99 628,687.29 2,049,896.77 77,909,292.38
1) 计提 21,888,344.59 393,188.74 52,949,174.99 628,687.29 2,049,896.77 77,909,292.38
本期减少金额 12,030,654.25 32,972.58 264,215.90 12,327,842.73
1) 处置或报废 12,030,654.25 32,972.58 264,215.90 12,327,842.73
期末数 118,235,145.93 2,870,880.80 298,090,311.23 6,579,258.82 18,005,174.19 443,780,770.97
账面价值
期末账面价值 267,509,426.56 1,338,011.96 345,362,528.28 2,242,248.21 12,032,136.02 628,484,351.03
期初账面价值 288,924,625.39 1,003,419.21 332,509,361.02 2,236,793.51 12,529,683.92 637,203,883.05
(2) 其他说明
期末，已有账面原值 249,250,561.56 元的固定资产用于抵押担保。
10. 在建工程
(1) 明细情况
期末数 期初数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
六档手动变速器项目 13,769,401.76 13,769,401.76
厂房基础设施改造工程 800,000.00 800,000.00
新建厂房项目 63,481,505.53 63,481,505.53 18,102,492.42 18,102,492.42
合 计 63,481,505.53 63,481,505.53 32,671,894.18 32,671,894.18
(2) 重要在建工程项目本期变动情况
第 43 页 共 77 页
工程名称 预算数(万元) 期初数 本期增加 转入固定资产 其他减少 期末数
厂房基础设施改造工程 210.00 800,000.00 1,221,968.76 2,021,968.76
六档手动变速器项目 1,400.00 13,769,401.76 97,345.13 13,866,746.89
新能源减速器总装线项目 630.00 3,851,724.17 3,851,724.17
新建厂房项目 9,800.00 18,102,492.42 45,379,013.11 63,481,505.53
合 计 32,671,894.18 50,550,051.17 19,740,439.82 63,481,505.53
(续上表)
工程累计投入 利息资本 本期利息 本期利息
工程名称 工程进度(%) 资金来源
占预算比例(%) 化累计金额 资本化金额 资本化率(%)
厂房基础设施改造工程 100.00 100.00 自有资金
六档手动变速器项目 99.00 100.00 募集资金
新能源减速器总装线项目 61.00 61.00 募集资金
新建厂房项目 65.00 70.00 自有资金
合 计
11. 无形资产
(1) 明细情况
项 目 土地使用权 专利权 软件 合 计
账面原值
期初数 121,950,146.00 3,800.00 5,284,803.78 127,238,749.78
本期增加金额 809,646.03 809,646.03
1) 购置 809,646.03 809,646.03
本期减少金额
期末数 121,950,146.00 3,800.00 6,094,449.81 128,048,395.81
累计摊销
期初数 16,029,007.23 3,800.00 2,625,704.27 18,658,511.50
本期增加金额 2,724,367.08 908,663.17 3,633,030.25
1) 计提 2,724,367.08 908,663.17 3,633,030.25
本期减少金额
第 44 页 共 77 页
期末数 18,753,374.31 3,800.00 3,534,367.44 22,291,541.75
账面价值
期末账面价值 103,196,771.69 2,560,082.37 105,756,854.06
期初账面价值 105,921,138.77 2,659,099.51 108,580,238.28
(2) 其他说明
期末已有账面原值 69,416,747.00 元的土地使用权用于抵押担保。
12. 长期待摊费用
项 目 期初数 本期增加 本期摊销 其他减少 期末数
可长期使用周转器具 1,515,420.23 2,877,997.16 995,205.63 3,398,211.76
合 计 1,515,420.23 2,877,997.16 995,205.63 3,398,211.76
13. 递延所得税资产、递延所得税负债
(1) 未经抵销的递延所得税资产
期末数 期初数
项 目 可抵扣 递延 可抵扣 递延
暂时性差异 所得税资产 暂时性差异 所得税资产
资产减值准备 19,412,965.99 2,911,944.90 15,305,607.66 2,295,841.15
产品质量保证 4,942,500.00 741,375.00 4,444,940.00 666,741.00
递延收益 12,014,022.92 1,802,103.44 4,271,631.65 640,744.75
可弥补亏损 9,867,280.84 1,480,092.13 35,259,241.68 5,288,886.25
合 计 46,236,769.75 6,935,515.47 59,281,420.99 8,892,213.15
(2) 未经抵销的递延所得税负债
期末数 期初数
项 目 应纳税 递延 应纳税 递延
暂时性差异 所得税负债 暂时性差异 所得税负债
固定资产加计扣除 116,539,248.93 17,480,887.34 76,367,138.58 11,455,070.79
合 计 116,539,248.93 17,480,887.34 76,367,138.58 11,455,070.79
(3) 未确认递延所得税资产明细
项 目 期末数 期初数
可抵扣暂时性差异 90,362.33 194,344.78
第 45 页 共 77 页
小 计 90,362.33 194,344.78
14. 其他非流动资产
项 目 期末数 期初数
预付长期资产款 13,108,728.24 28,718,765.63
合 计 13,108,728.24 28,718,765.63
15. 应付票据
项 目 期末数 期初数
银行承兑汇票 108,840,000.00 165,738,734.78
合 计 108,840,000.00 165,738,734.78
16. 应付账款
(1) 明细情况
项 目 期末数 期初数
材料采购款 202,472,026.20 161,052,604.45
工程及设备款 20,909,918.12 18,315,493.17
劳务、服务款 1,610,350.69 1,258,960.09
小 计 224,992,295.01 180,627,057.71
2) 期末无账龄 1 年以上重要的应付账款。
17. 预收款项
(1) 明细情况
项 目 期末数 期初数
货款 1,314,829.79 1,081,302.03
合 计 1,314,829.79 1,081,302.03
(2) 期末无账龄 1 年以上重要的预收款项。
18. 应付职工薪酬
第 46 页 共 77 页
(1) 明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
短期薪酬 7,866,128.98 90,811,033.70 87,511,266.01 11,165,896.67
离职后福利—设定提存计划 943,554.96 4,601,041.21 5,086,974.06 457,622.11
合 计 8,809,683.94 95,412,074.91 92,598,240.07 11,623,518.78
(2) 短期薪酬明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
工资、奖金、津贴和补贴 7,192,246.01 79,699,004.46 76,198,728.22 10,692,522.25
职工福利费 3,741,661.57 3,741,661.57
社会保险费 553,882.97 3,284,529.13 3,485,037.68 353,374.42
其中：医疗保险费 422,954.36 2,312,722.24 2,514,763.60 220,913.00
工伤保险费 78,832.53 717,601.48 689,250.17 107,183.84
生育保险费 52,096.08 254,205.41 281,023.91 25,277.58
住房公积金 2,796,219.96 2,796,219.96
工会经费和职工教育经费 120,000.00 1,289,618.58 1,289,618.58 120,000.00
小 计 7,866,128.98 90,811,033.70 87,511,266.01 11,165,896.67
(3) 设定提存计划明细情况
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
基本养老保险 910,990.50 4,442,223.53 4,911,388.03 441,826.00
失业保险费 32,564.46 158,817.68 175,586.03 15,796.11
小 计 943,554.96 4,601,041.21 5,086,974.06 457,622.11
19. 应交税费
项 目 期末数 期初数
房产税 3,751,355.69 1,845,035.39
增值税 1,953,595.06
土地使用税 440,611.74 1,101,529.38
城市维护建设税 119,130.64 773.60
代扣代缴个人所得税 84,196.91 69,531.84
第 47 页 共 77 页
教育费附加 71,478.38 464.16
残疾人保障金 48,124.40 133,568.97
地方教育附加 47,652.26 309.45
印花税 38,812.76 20,735.09
合 计 6,554,957.84 3,171,947.88
20. 其他应付款
(1) 明细情况
项 目 期末数 期初数[注]
费用 3,130,485.77 2,974,840.23
押金保证金 781,285.23 984,013.73
其他 461,350.74 329,756.09
小 计 4,373,121.74 4,288,610.05
[注]：期初数与上期期末余额（2018 年 12 月 31 日）差异详见本财务报表附注三(二十
六)2(1)之说明。
(2) 期末无账龄 1 年以上重要的其他应付款。
21. 一年内到期的非流动负债
项 目 期末数 期初数[注]
一年内到期的长期借款 40,057,706.12
合 计 40,057,706.12
[注]：期初数与上期期末余额（2018 年 12 月 31 日）差异详见本财务报表附注三(二十
六)2(1)之说明。
22. 长期借款
项 目 期末数 期初数
抵押借款 40,058,055.56
合 计 40,058,055.56
第 48 页 共 77 页
23. 预计负债
项 目 期末数 期初数 形成原因
产品质量保证 4,942,500.00 4,444,940.00 三包服务
合 计 4,942,500.00 4,444,940.00
24. 递延收益
(1) 明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数 形成原因
政府补助 4,271,631.65 8,935,700.00 1,193,308.73 12,014,022.92 与资产相关的政府补助
合 计 4,271,631.65 8,935,700.00 1,193,308.73 12,014,022.92
(2) 政府补助明细情况
本期新增 本期计入当期损益 与资产相关/与收
项 目 期初数 期末数
补助金额 金额[注] 益相关
机器人购置奖励费 97,675.67 15,027.03 82,648.64 与资产相关
温岭经信局创新补贴款 208,127.69 35,563.52 172,564.17 与资产相关
信息化建设补助资金 237,775.24 92,159.54 145,615.70 与资产相关
技改项目资金资助 2,185,601.50 278,214.00 1,907,387.50 与资产相关
第二批技改补助资金 1,542,451.55 178,345.92 1,364,105.63 与资产相关
光伏项目补助资金 2,779,000.00 236,330.74 2,542,669.26 与资产相关
技改项目资金补助 5,781,500.00 354,243.38 5,427,256.62 与资产相关
2019 年机器人购置奖励费 375,200.00 3,424.60 371,775.40 与资产相关
合 计 4,271,631.65 8,935,700.00 1,193,308.73 12,014,022.92
注：政府补助本期计入当期损益金额情况详见本财务报表附注合并财务报表项目注释其
他之政府补助说明。
25. 其他非流动负债
项 目 期末数 期初数
限制性股票回购义务 27,863,000.00
合 计 27,863,000.00
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26. 股本
(1) 明细情况
本期增减变动（减少以“—”表示）
项 目 期初数 期末数
发行新股 小计
股份总数 298,648,000 7,450,000 306,098,000
(2) 其他说明
根据公司第五届董事会第一次会议决议及 2019 年第一次临时股东大会决议，公司于
2019 年 11 月 21 日授予 79 名激励对象合计 7,450,000 股限制性股票与 7,450,000 份股票期
权，增资后公司股本为 306,098,000 股。限制性股票授予价格 3.74 元/股，共收到增资款
27,863,000.00 元，其中计入股本 7,450,000.00 元，计入资本公积（股本溢价）20,413,000.00
元。同时就回购义务确认负债（作为库存股处理），确认库存股 27,863,000.00 元，其他非
流动负债 27,863,000.00 元。此项增资经本所验证并出具《验资报告》（天健验〔2019〕428
号）。
27. 资本公积
(1) 明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
资本溢价（股本溢价） 641,601,043.82 20,413,000.00 662,014,043.82
其他资本公积 1,423,909.78 1,423,909.78
合 计 641,601,043.82 21,836,909.78 663,437,953.60
(2) 其他说明
1) 本期资本溢价（股本溢价）增加 20,413,000.00 元详见本财务报表附注五之股本说
明。
2) 本期其他资本公积增加 1,423,909.78 元系确认本年股份支付，详见本财务报表附注
十一之股份支付说明。
28. 库存股
(1) 明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
第 50 页 共 77 页
限制性股票 27,863,000.00 27,863,000.00
合 计 27,863,000.00 27,863,000.00
(2) 其他说明
详见本财务报表附注五之股本说明。
29. 盈余公积
(1) 明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
法定盈余公积 95,194,389.96 7,484,192.40 102,678,582.36
合 计 95,194,389.96 7,484,192.40 102,678,582.36
(2) 其他说明
本期增加系根据公司章程规定，按母公司 2019 年度实现的净利润提取 10%的法定盈余
公积。
30. 未分配利润
项 目 本期数 上年同期数
期初未分配利润 377,759,509.47 391,312,465.57
加：本期净利润 74,826,854.53 56,047,826.56
减：提取法定盈余公积 7,484,192.40 5,604,782.66
应付普通股股利 44,797,200.00 63,996,000.00
期末未分配利润 400,304,971.60 377,759,509.47
(二) 合并利润表项目注释
1. 营业收入/营业成本
本期数 上年同期数
项 目
收入 成本 收入 成本
主营业务收入 933,482,935.41 754,095,818.32 870,254,843.58 717,615,783.34
其他业务收入 12,903,848.68 5,162,848.95 13,788,617.77 4,962,364.24
合 计 946,386,784.09 759,258,667.27 884,043,461.35 722,578,147.58
第 51 页 共 77 页
2. 税金及附加
项 目 本期数 上年同期数
城市维护建设税 1,072,437.13 759,013.47
教育费附加 643,470.50 455,408.08
地方教育附加 428,962.02 303,605.38
印花税 276,380.27 241,641.52
房产税 3,861,980.70 3,869,795.57
土地使用税 440,611.73 2,203,058.74
环境保护税 41,074.53 22,096.59
合 计 6,764,916.88 7,854,619.35
3. 销售费用
项 目 本期数 上年同期数
运输费 16,408,672.58 15,247,117.76
三包服务费 5,475,618.32 5,303,264.16
仓储费 1,778,187.63 1,994,409.74
职工薪酬 1,932,049.31 1,570,586.39
差旅费 506,200.76 703,145.46
其他 553,518.93 710,885.52
合 计 26,654,247.53 25,529,409.03
4. 管理费用
项 目 本期数 上年同期数
职工薪酬 23,187,044.90 23,992,898.23
折旧与摊销 10,368,067.09 6,149,612.63
业务招待费 3,228,609.89 3,216,530.77
差旅及用车费 2,422,818.65 2,295,871.15
修理费 1,976,371.05 2,377,745.53
第 52 页 共 77 页
专业机构服务费 1,945,609.36 1,708,390.90
办公费 1,638,454.19 1,803,031.68
环保绿化费 1,532,124.29 1,604,125.33
税费 505,287.15 516,000.93
搬迁费 477,912.14 1,260,000.71
股份支付 1,423,909.78
其他 1,824,093.59 3,080,288.94
合 计 50,530,302.08 48,004,496.80
5. 研发费用
项 目 本期数 上年同期数
职工薪酬 17,970,432.93 16,118,256.38
物料投入 9,366,171.63 11,220,009.80
折旧与摊销 4,938,652.82 6,124,346.48
委外试制费 1,844,660.19
其他 130,171.63 59,932.46
合 计 32,405,429.01 35,367,205.31
6. 财务费用
项 目 本期数 上年同期数
利息支出 1,862,403.94 2,141,865.40
利息收入 -3,362,589.28 -9,427,976.18
汇兑损益 -620,307.34 -1,278,621.67
手续费支出 242,459.12 396,923.58
合 计 -1,878,033.56 -8,167,808.87
7. 其他收益
计入本期非经常
项 目 本期数 上年同期数
性损益的金额
第 53 页 共 77 页
与资产相关的政府补助 1,193,308.73 480,412.54 1,193,308.73
与收益相关的政府补助 5,037,748.63 2,161,940.83 5,037,748.63
合 计 6,231,057.36 2,642,353.37 6,231,057.36
本期计入其他收益的政府补助情况详见本财务报表附注五（四）3 之说明。
8. 投资收益
计入本期非经常
项 目 本期数 上年同期数
性损益的金额
理财产品的投资收益 10,668,235.62 9,923,645.48 10,668,235.62
合 计 10,668,235.62 9,923,645.48 10,668,235.62
9. 信用减值损失
项 目 本期数
坏账损失 -5,526,000.32
合 计 -5,526,000.32
10. 资产减值损失
项 目 本期数 上年同期数
坏账损失 -744,805.52
存货跌价损失 -546,923.99 -2,183,937.90
合 计 -546,923.99 -2,928,743.42
11. 资产处置收益
计入本期非经常
项 目 本期数 上年同期数
性损益的金额
固定资产处置利得 196,229.17 61,274.22 196,229.17
合 计 196,229.17 61,274.22 196,229.17
12. 营业外收入
计入本期非经常性
项 目 本期数 上年同期数
损益的金额
第 54 页 共 77 页
罚没收入 71,070.64
非流动资产处置利得 70,634.20
其他 84,433.72 5,838.27 84,433.72
合 计 84,433.72 147,543.11 84,433.72
13. 营业外支出
计入本期非经常性
项 目 本期数 上年同期数
损益的金额
非流动资产毁损报废损失 688,225.51 432,160.74 688,225.51
对外捐赠 50,000.00 20,000.00 50,000.00
其他 203,356.50 310,347.20 203,356.50
合 计 941,582.01 762,507.94 941,582.01
14. 所得税费用
(1) 明细情况
项 目 本期数 上年同期数
当期所得税费用 7,335.67 348.88
递延所得税费用 7,982,514.23 5,912,781.53
合 计 7,989,849.90 5,913,130.41
(2) 会计利润与所得税费用调整过程
项 目 本期数 上年同期数
利润总额 82,816,704.43 61,960,956.97
按母公司适用税率计算的所得税费用 12,422,505.66 9,294,143.55
调整以前期间所得税的影响 7,335.67 348.88
不可抵扣的成本、费用和损失的影响 176,767.75 410,547.57
研发费用加计扣除 -3,704,730.61 -3,806,061.31
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性
-1,112,233.10
差异的影响
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异
200,204.53 14,151.72
或可抵扣亏损的影响
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所得税费用 7,989,849.90 5,913,130.41
(三) 合并现金流量表项目注释
1. 收到其他与经营活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
收回银行保证金 98,481,409.13 48,673,499.26
收到政府补助 13,092,225.14 2,068,692.69
收到利息收入 3,362,589.28 9,427,976.18
房租收入 920,705.67 904,012.20
其他 298,647.59 160,213.17
合 计 116,155,576.81 61,234,393.50
2. 支付其他与经营活动有关的现金
项目 本期数 上年同期数
费用类支出 33,406,233.18 36,115,904.71
支付银行保证金 54,515,000.00 98,481,409.13
手续费支出 242,459.12 396,923.58
其他 489,413.21 183,967.24
合 计 88,653,105.51 135,178,204.66
3. 收到其他与投资活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
理财产品本金及利息 890,668,235.62 1,630,580,796.07
合 计 890,668,235.62 1,630,580,796.07
4. 支付其他与投资活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
理财产品本金 650,000,000.00 1,490,000,000.00
合 计 650,000,000.00 1,490,000,000.00
第 56 页 共 77 页
5. 现金流量表补充资料
(1) 现金流量表补充资料
补充资料 本期数 上年同期数
1) 将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 74,826,854.53 56,047,826.56
加：资产减值准备 6,072,924.31 2,928,743.42
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资
77,909,292.38 64,999,181.30
产折旧
无形资产摊销 3,633,030.25 3,578,462.95
长期待摊费用摊销 995,205.63 134,102.43
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的
-196,229.17 -61,274.22
损失(收益以“－”号填列)
固定资产报废损失(收益以“－”号填列) 688,225.51 361,526.54
公允价值变动损失(收益以“－”号填列)
财务费用(收益以“－”号填列) 1,242,096.60 753,237.06
投资损失(收益以“－”号填列) -10,668,235.62 -10,580,796.07
递延所得税资产减少(增加以“－”号填列) 1,956,697.68 -5,542,289.26
递延所得税负债增加(减少以“－”号填列) 6,025,816.55 11,455,070.79
存货的减少(增加以“－”号填列) -16,820,999.30 -3,776,344.24
经营性应收项目的减少(增加以“－”号填列) -106,945,051.75 -136,034,735.20
经营性应付项目的增加(减少以“－”号填列) 27,820,227.61 47,843,181.64
其他 1,423,909.78
经营活动产生的现金流量净额 67,963,764.99 32,105,893.70
2) 现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 309,344,088.09 70,599,260.33
减：现金的期初余额 70,599,260.33 78,047,034.78
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 238,744,827.76 -7,447,774.45
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(2) 现金和现金等价物的构成
项目 期末数 期初数
1) 现金 309,344,088.09 70,599,260.33
其中：库存现金 110,987.85 50,003.19
可随时用于支付的银行存款 309,233,100.24 70,549,257.14
可随时用于支付的其他货币资金
2) 现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
3) 期末现金及现金等价物余额 309,344,088.09 70,599,260.33
(3) 不涉及现金收支的商业汇票背书转让金额
项 目 本期数 上期数
背书转让的商业汇票金额 468,932,188.51 490,358,583.42
其中：支付货款 406,629,525.39 417,318,882.49
支付固定资产等长期资产购置款 62,302,663.12 73,039,700.93
(4) 现金流量表补充资料的说明
期末货币资金中包含银行承兑汇票保证金 54,515,000.00 元；期初货币资金中包含银行
承兑汇票保证金 85,753,367.39 元、信用证保证金 12,728,041.74 元、不可提前赎回的结构
性存款 1 亿元，不属于现金及现金等价物。
(四) 其他
1. 所有权或使用权受到限制的资产
项目 期末账面价值 受限原因
货币资金 54,515,000.00 银行承兑汇票保证金
固定资产 174,021,741.16 抵押担保
无形资产 58,333,434.43 抵押担保
合计 286,870,175.59
2. 外币货币性项目
项目 期末外币余额 折算汇率 期末折算成人民币余额
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货币资金
其中：美元 909,454.34 6.9762 6,344,535.37
日元 553,000.00 0.064086 35,439.56
欧元 7,665.00 7.8155 59,905.81
应收账款
其中：美元 3,582,225.58 6.9762 24,990,322.09
应付账款
其中：美元 224.64 6.9762 1,567.13
3. 政府补助
(1) 明细情况
1) 与资产相关的政府补助
总额法
期初 本期新增 期末 本期摊销
项 目 本期摊销 说明
递延收益 补助 递延收益 列报项目
根据《关于下达 2015 年度工业机
机器人购置 器人购置项目奖励资金的通知》
97,675.67 15,027.03 82,648.64 其他收益
奖励费 （温经信〔2016〕24 号），公司
收到补助款 139,000.00 元。
根据《关于下达 2015 年浙江省省
级企业技术中心创新能力建设项
创新补贴款 208,127.69 35,563.52 172,564.17 其他收益 目计划的通知》（浙经信技术
〔2015〕181 号），公司收到补助
款 300,000.00 元。
根据《关于下达 2016 年温岭市信
信息化建设 息化发展财政专项资金的通知》
237,775.24 92,159.54 145,615.70 其他收益
补助资金 （温经信〔2016〕110 号），公司
收到补助款 400,000.00 元。
根据《关于下达 2017 年度第二批
技改项目资 技改项目资助资金的通知》（温经
2,185,601.50 278,214.00 1,907,387.50 其他收益
金资助 信〔2017〕111 号），公司收到补
助款 2,487,000.00 元。
根据《关于下达 2018 年度第一批
技改项目资 技改项目资助资金的通知》（温经
1,542,451.55 178,345.92 1,364,105.63 其他收益
金补助 信〔2017〕76 号），公司收到补
助款 1,601,900.00 元。
光伏项目补 2,779,000.00 236,330.74 2,542,669.26 其他收益 根据温岭市人民政府《关于印发<
第 59 页 共 77 页
助资金 关于促进温岭市光伏产业健康发
展的实施意见>的通知》（温政发
〔2017〕37 号）,公司收到光伏补
助资金合计 2,779,000.00 元。
根据温岭市经济和信息化局、温岭
市财政局《关于对浙江中马传动股
技改项目资 份有限公司技改项目予以资金补
5,781,500.00 354,243.38 5,427,256.62 其他收益
金补助 助的通知》（温经信〔2019〕91
号），公司收到技改补助资金合计
5,781,500.00 元。
根据温岭市经济和信息化局、温岭
2019 年 机 市财政局《关于下达 2019 年度第
器人购置奖 375,200.00 3,424.60 371,775.40 其他收益 一批工业机器人购置项目补助资
励费 金的通知》（温经信〔2019〕171
号）公司收到 375,200.00 元。
小 计 4,271,631.65 8,935,700.00 1,193,308.73 12,014,022.92
2) 与收益相关，且用于补偿公司已发生的相关成本费用或损失的政府补助
项 目 金额 列报项目 说明
根据《浙江省人民政府关于做好当前和今后一个时期促进就业工作
的实施意见》（浙政发〔2018〕50 号）、《台州市人民政府关于做
2018 年度社保费返还 3,348,702.14 其他收益
好当前和今后一个时期促进就业工作的通知》（台发〔2019〕8 号），
公司收到 3,348,702.14 元补助款
退回 2018 年土地使用税
881,223.49 其他收益 温岭市地方税务局核定减免
当月抵扣本年应交税
根据《台州市政府质量奖评审管理实施细则（2018 年修订）》、《台
州市政府质量奖评审管理实施细则（2018 年修订）》有关规定，经
台州市质量奖 500,000.00 其他收益
市政府质量奖评审委员会审议，对提名“2018 年度台州市政府质量
奖提名奖进行奖励”，公司收到 500,000.00 元奖励款
根据《中共温岭市委温岭市人民政府关于进一步推进产业优化升级
市经信局精细化管理补 振兴实体经济的若干意见》（温市委发〔2018〕38 号）文件规定，
150,000.00 其他收益
贴款 进一步推进产业优化升级，对认定为 2019 年度温岭市精细化管理
企业进行补助，公司收到 150,000.00 元奖励款
科技局 2018 年国家高新 根据《温岭市科技新政三十条》（温市委办〔2017〕53 号文件），
100,000.00 其他收益
技术企业奖励款 对重新认定为国家高新技术企业奖励 100,000.00 元
根据《高水平建设工匠人才队伍三年行动计划（2018—2020）》（温
市委办〔2018〕31 号）、《台州市人才新政三十条》（台市委发〔2017〕
2018 年度杰出工匠补助 105 号）、《关于实施浙江省“百千万”高技能领军人才培养工程
40,000.00 其他收益
款 的通知》（浙人社发〔2018〕118 号）等文件精神，对当选为杰出
工匠、优秀技能人才的单位予以培养补助资金，企业收到 40,000.00
元补助款
2018 年度省百千万优秀 根据《高水平建设工匠人才队伍三年行动计划（2018—2020）》（温
10,000.00 其他收益
技能人才培养经费补贴 市委办〔2018〕31 号）、《台州市人才新政三十条》（台市委发〔2017〕
第 60 页 共 77 页
款 105 号）、《关于实施浙江省“百千万”高技能领军人才培养工程
的通知》（浙人社发〔2018〕118 号）等文件精神，对当选为杰出
工匠、优秀技能人才的单位予以培养补助资金，企业收到 10,000.00
元补助款
根据温环发〔2019〕17 号文件，为提高重点污染源刷卡排污系统运
温岭环保局补贴款 3,773.00 其他收益 维水平，增强污染物排放总量精细化管理能力，对企业发放刷卡排
污系统第三方运维补助资金，公司收到 3,773.00 元补助金
根据温岭市人民政府《关于进一步引导和鼓励高校毕业生到基层工
作的通知》（温市委办发〔2018〕25 号，用人单位参与人力社保部
外出招聘补贴 3,000.00 其他收益
门统一组织的赴省内外高校及人才市场引才活动的，给予每家每年
不超过 3,000.00 元的外出招聘补贴，公司收到 3,000.00 元补贴
其他 1,050.00
小计 5,037,748.63
(2) 本期计入当期损益的政府补助金额为 6,231,057.36 元。
六、合并范围的变更
其他原因的合并范围变动
合并范围增加
公司名称 股权取得方式 股权取得时点 出资额 出资比例
中马传动科技（重庆）有限公司 新设 2019 年 11 月 8 日 5,000,000.00 100%
七、在其他主体中的权益
(一) 子公司的基本情况
持股比例(%)
子公司名称 主要经营地 注册地 业务性质 取得方式
直接 间接
中马传动科技（重庆）
重庆 重庆 制造业 100 设立
有限公司
八、与金融工具相关的风险
本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得平衡，将风险对本公司经营业绩的
负面影响降至最低水平，使股东和其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本
公司风险管理的基本策略是确认和分析本公司面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和
进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围内。
第 61 页 共 77 页
本公司在日常活动中面临各种与金融工具相关的风险，主要包括信用风险、流动风险及
市场风险。管理层已审议并批准管理这些风险的政策，概括如下。
(一) 信用风险
信用风险，是指金融工具的一方不能履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。
1. 信用风险管理实务
(1) 信用风险的评价方法
公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。
在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，公司考虑在无须付出不必要的额外成本或努
力即可获得合理且有依据的信息，包括基于历史数据的定性和定量分析、外部信用风险评级
以及前瞻性信息。公司以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，
通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定
金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况。
当触发以下一个或多个定量、定性标准时，公司认为金融工具的信用风险已发生显著增
加：
1) 定量标准主要为资产负债表日剩余存续期违约概率较初始确认时上升超过一定比例；
2) 定性标准主要为债务人经营或财务情况出现重大不利变化、现存的或预期的技术、
市场、经济或法律环境变化并将对债务人对公司的还款能力产生重大不利影响等。
(2) 违约和已发生信用减值资产的定义
当金融工具符合以下一项或多项条件时，公司将该金融资产界定为已发生违约，其标准
与已发生信用减值的定义一致：
1) 债务人发生重大财务困难；
2) 债务人违反合同中对债务人的约束条款；
3) 债务人很可能破产或进行其他财务重组；
4) 债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况
下都不会做出的让步。
2. 预期信用损失的计量
预期信用损失计量的关键参数包括违约概率、违约损失率和违约风险敞口。公司考虑历
史统计数据(如交易对手评级、担保方式及抵质押物类别、还款方式等)的定量分析及前瞻性
信息，建立违约概率、违约损失率及违约风险敞口模型。
3. 金融工具损失准备期初余额与期末余额调节表详见本财务报表附注五（一）3 及五
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（一）6 之说明。
4. 信用风险敞口及信用风险集中度
本公司的信用风险主要来自货币资金和应收款项。为控制上述相关风险，本公司分别采
取了以下措施。
1. 货币资金
本公司将银行存款和其他货币资金存放于信用评级较高的金融机构，故其信用风险较低。
2. 应收款项
本公司定期对采用信用方式交易的客户进行信用评估。根据信用评估结果，本公司选择
与经认可的且信用良好的客户进行交易，并对其应收款项余额进行监控，以确保本公司不会
面临重大坏账风险。
由于本公司仅与经认可的且信用良好的第三方进行交易，所以无需担保物。信用风险集
中按照客户进行管理。截至 2019 年 12 月 31 日，本公司存在一定的信用集中风险，本公司
应收账款的 65.33 %(2018 年 12 月 31 日：50.33%)源于余额前五名客户。本公司对应收账款
余额未持有任何担保物或其他信用增级。
本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面价值。
(二) 流动风险
流动风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金
短缺的风险。流动风险可能源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于对方无法偿还
其合同债务；或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预期的现金流量。
为控制该项风险，本公司综合运用票据结算、银行借款等多种融资手段，并采取长、短
期融资方式适当结合，优化融资结构的方法，保持融资持续性与灵活性之间的平衡。本公司
已从多家商业银行取得银行授信额度以满足营运资金需求和资本开支。
金融负债按剩余到期日分类
期末数
项 目
账面价值 未折现合同金额 1 年以内 1-3 年 3 年以上
应付票据 108,840,000.00 108,840,000.00 108,840,000.00
应付账款 224,992,295.01 224,992,295.01 224,992,295.01
其他应付款 4,373,121.74 4,373,121.74 4,373,121.74
长期借款 40,058,055.56 44,726,447.92 44,726,447.92
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其他非流动负债 27,863,000.00 27,863,000.00 27,863,000.00
小 计 406,126,472.31 410,794,864.67 366,068,416.75 44,726,447.92
(续上表)
期初数[注]
项 目
账面价值 未折现合同金额 1 年以内 1-3 年 3 年以上
应付票据 165,738,734.78 165,738,734.78 165,738,734.78
应付账款 180,627,057.71 180,627,057.71 180,627,057.71
其他应付款 4,288,610.05 4,288,610.05 4,288,610.05
一年内到期的非流动负债 40,057,706.12 40,868,273.83 40,868,273.83
小 计 390,712,108.66 391,522,676.37 391,522,676.37
[注]：期初数与上期期末余额（2018 年 12 月 31 日）差异详见本财务报表附注三(二十
六)2(1)之说明。
(三) 市场风险
市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险。
市场风险主要包括利率风险和外汇风险。
1. 利率风险
利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。
固定利率的带息金融工具使本公司面临公允价值利率风险，浮动利率的带息金融工具使本公
司面临现金流量利率风险。本公司根据市场环境来决定固定利率与浮动利率金融工具的比例，
并通过定期审阅与监控维持适当的金融工具组合。本公司面临的现金流量利率风险主要与本
公司以浮动利率计息的银行借款有关。
截至2019年12月31日，本公司不存在以浮动利率计息的银行借款。
2. 外汇风险
外汇风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。
本公司于中国内地经营，且主要活动以人民币计价。因此，本公司所承担的外汇变动市场风
险不重大。
本公司期末外币货币性资产和负债情况见本财务报表附注合并财务报表附注五（四）2
之说明。
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九、公允价值的披露
(一) 以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值明细情况
期末公允价值
项 目 第一层次公允 第二层次公允 第三层次公允
合 计
价值计量 价值计量 价值计量
持续的公允价值计量
1. 交易性金融资产和其他非流动金融资产
分类为以公允价值计量且其变动计入当期损
160,000,000.00 160,000,000.00
益的金融资产
2. 应收款项融资
分类为以公允价值计量且其变动计入其他综
86,356,585.69 86,356,585.69
合收益的金融资产
持续以公允价值计量的资产总额 246,356,585.69 246,356,585.69
(二) 持续和非持续第三层次公允价值计量项目市价的确定依据
本公司持有的分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
160,000,000.00 元，系公司本期购买且尚未到期的银行理财产品及结构性存款，银行理财
产品及结构性存款的公允价值按照其历史成本确定公允价值。
十、关联方及关联交易
(一) 关联方情况
本公司最终控制方是吴良行、吴江父子。
温岭中泰投资有限公司（以下简称温岭中泰）、中马集团有限公司（以下简称中马集团）
分别持有本公司 30.56%、25.99%的股权，吴江持有温岭中泰 100%的股权，吴良行和吴江分
别持有中马集团 58.00%和 6.00%的股权。同时，吴良行和吴江分别直接持有公司 6.86%、3.20%
的股权。故认定吴良行、吴江父子系公司实际控制人。
(二) 关联交易情况
1. 本期无购销商品、提供和接受劳务的关联交易。
2. 本期无关联租赁情况。
3. 关联担保情况
本公司作为被担保方
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担保 担保 担保是否已
担保方 类型 担保金额
起始日 到期日 经履行完毕
银行承兑汇票 19,810,000.00 2019/7/24 2020/1/24 否
吴江
银行承兑汇票 18,000,000.00 2019/11/25 2020/5/25 否
4. 关键管理人员报酬
项目 本期数 上年同期数
关键管理人员报酬 547.11 万元 573.08 万元
(三) 关联方应收应付款项
1. 期末无应收关联方款项。
2. 期末无应付关联方款项。
十一、股份支付
(一) 股份支付总体情况
2019 年 11 月 21 日，公司第五届董事会第一次会议决议及 2019 年第一次临时股东大会，
审议通过了《关于向激励对象授予股票期权与限制性股票的议案》，同意以 2019 年 11 月
21 日为授予日，向 79 名激励对象授予 745 万份股票期权，745 万股限制性股票。股票期权
行权价格为 7.48 元/股，限制性股票授予价格为 3.74 元/股。限制性股票激励计划的股票来
源为公司向激励对象定向发行公司 A 股普通股，激励对象可根据本计划规定的条件认购限制
性股票与股票期权，激励计划的最长有效期为 4 年，限制性股票、股票期权分三次解锁，三
次解锁比例为 40%、30%、30%，若股票期权行权期和限制性股票解除限售期对应年度（上年
度）业绩考核不合格，激励对象对应期间的股票期权份额和限制性股票数量不可行权和解除
限售，由公司注销和按授予价格回购后注销。
本激励计划授予限制性股票与股票期权的解除限售期及各期解除限售时间安排如下表
所示：
解除限售安排 解除限售时间 解除限售比例
自授予登记完成之日起 12 个月后的首个交易日
第一个解除限售期/行权期 起至授予登记完成之日起 24 个月内的最后一个 40%
交易日当日止
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自授予登记完成之日起 24 个月后的首个交易日
第二个解除限售期/行权期 起至授予登记完成之日起 36 个月内的最后一个 30%
交易日当日止
自授予登记完成之日起 36 个月后的首个交易日
第三个解除限售期/行权期 起至授予登记完成之日起 48 个月内的最后一个 30%
交易日当日止
(二) 以权益结算的股份支付情况
授予日权益工具公允价值的确定方法 2019 年 11 月 21 日公司股票收盘价 7.08 元/股
根据可以行权人数变动、业绩完成情况等后续
可行权权益工具数量的确定依据
信息，修正预计可行权的股票数量
本期估计与上期估计有重大差异的原因
以权益结算的股份支付计入资本公积的累计
1,423,909.78
金额
本期以权益结算的股份支付确认的费用总额 1,423,909.78
十二、承诺及或有事项
截至资产负债表日，公司不存在需要披露的重大承诺事项及或有事项。
十三、资产负债表日后事项
(一) 分配现金股利
根据 2020 年 4 月 20 日公司第五届董事会第三次会议审议通过的 2019 年度利润分配方
案，公司以截至 2019 年 12 月 31 日止的总股本 306,098,000 股为基数，向全体股东每 10
股派发现金股利 2.00 元人民币（含税），共计派发现金股利 61,219,600.00 元人民币（含
税）。
(二) 新型冠状病毒感染的肺炎疫情的影响
新型冠状病毒感染的肺炎疫情(以下简称新冠疫情)于 2020 年 1 月在全国爆发。为防控
新冠疫情，全国各地政府均出台了新冠疫情防控措施。为抗击肺炎疫情，本公司坚决贯彻落
实党中央、国务院和所在地区疫情防控相关决策部署，完善防控机制和措施安排，结合公司
实际情况在做好防疫工作的同时坚决保证公司生产平稳运行。
本公司将继续密切关注肺炎疫情发展情况，评估和积极应对其对本公司财务状况、经营
成果等方面的影响。截至本财务报表批准报出日，该评估工作尚在进行当中。预计肺炎疫情
对本公司的持续经营无重大影响。
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十四、其他重要事项
（一） 分部信息
1. 确定报告分部考虑的因素
公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分
部是指同时满足下列条件的组成部分：
(1) 该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；
(2) 管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；
(3) 能够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。
本公司以产品分部和地区分部为基础确定报告分部，主营业务收入、主营业务成本按产
品类别和最终实现销售地进行划分。因公司原材料,固定资产等存在共同使用的情况，公司
尚不能准确的划分直接归属于某一分部的经营资产和负债。
2. 报告分部的财务信息
地区分部
项目 境内 境外 合计
主营业务收入 855,311,119.65 78,171,815.76 933,482,935.41
主营业务成本 703,061,509.50 51,034,308.82 754,095,818.32
产品分部
项 目 主营业务收入 主营业务成本
汽车变速器 568,947,110.17 439,359,727.94
汽车齿轮 229,984,062.90 190,399,914.48
摩托车齿轮 121,104,095.93 115,803,454.82
农机齿轮 13,447,666.41 8,532,721.08
合 计 933,482,935.41 754,095,818.32
十五、母公司财务报表主要项目注释
(一) 母公司资产负债表项目注释
1. 应收账款
(1) 明细情况
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1) 类别明细情况
期末数
种 类 账面余额 坏账准备
账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
单项计提坏账准备 4,735,062.48 1.49 2,437,007.63 51.47 2,298,054.85
按组合计提坏账准备 312,226,228.12 98.51 16,223,882.01 5.20 296,002,346.11
合 计 316,961,290.60 100.00 18,660,889.64 5.89 298,300,400.96
(续上表)
期初数
种 类
账面余额 坏账准备
账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
单项计提坏账准备
按组合计提坏账准备 252,253,512.11 100.00 13,024,906.87 5.16 239,228,605.24
合 计 252,253,512.11 100.00 13,024,906.87 5.16 239,228,605.24
2) 期末单项计提坏账准备的应收账款
单位名称 账面余额 坏账准备 计提比例(%) 计提理由
沈阳兴远东汽车零部件有限公司 138,952.77 138,952.77 100.00 预计全部无法收回
云南力帆骏马车辆有限公司 2,792,523.12 1,396,261.56 50.00 预计部分无法收回
江苏九龙汽车制造有限公司 1,803,586.59 901,793.30 50.00 预计部分无法收回
小 计 4,735,062.48 2,437,007.63 51.47
3) 采用组合计提坏账准备的应收账款
期末数
项 目
账面余额 坏账准备 计提比例(%)
信用风险特征组合 312,226,228.12 16,223,882.01 5.20
小 计 312,226,228.12 16,223,882.01 5.20
确定组合依据的说明：应收账款以款项实际发生的月份为基准进行账龄分析，先发生的
款项，在资金周转的时候优先结清。
用于确定本期坏账准备计提金额所采用的输入值、假设等信息说明：参考历史信用损失
经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用
损失率对照表，计算预期信用损失。
4) 信用风险特征组合中，采用账龄损失率对照表计提坏账准备的应收账款
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期末数
账 龄
账面余额 坏账准备 计提比例(%)
1 年以内 307,360,359.77 15,368,017.99 5.00
1-2 年 4,440,426.56 444,042.66 10.00
2-3 年 27,240.86 13,620.43 50.00
3 年以上 398,200.93 398,200.93 100.00
小 计 312,226,228.12 16,223,882.01 5.20
(2) 坏账准备变动情况
本期增加 本期减少
项 目 期初数 期末数
计提 收回 其他 转回 核销 其他
单项计提坏账准备 2,437,007.63 2,437,007.63
按组合计提坏账准备 13,024,906.87 3,192,975.14 6,000.00 16,223,882.01
小 计 13,024,906.87 5,629,982.77 6,000.00 18,660,889.64
(3) 本期无核销的应收账款。
(4) 应收账款金额前 5 名情况
占应收账款余额
单位名称 账面余额 坏账准备
的比例(%)
长城汽车 133,374,136.29 42.08 6,668,706.81
福田汽车 42,642,373.12 13.45 2,132,118.66
BorgWarner TorqTransfer Systems Inc 15,273,415.46 4.82 763,670.77
万都底盘部件（苏州）有限公司 11,089,212.44 3.50 554,460.62
厦门金龙旅行车有限公司 10,265,358.31 3.24 513,267.92
小 计 212,644,495.62 67.09 10,632,224.78
2. 其他应收款
(1) 明细情况
1) 类别明细情况
期末数
种 类 账面余额 坏账准备
账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
单项计提坏账准备
第 70 页 共 77 页
按组合计提坏账准备 91,246.50 100.00 90,062.33 98.70 1,184.17
其中：其他应收款 91,246.50 100.00 90,062.33 98.70 1,184.17
合 计 91,246.50 100.00 90,062.33 98.70 1,184.17
(续上表)
期初数
种 类 账面余额 坏账准备
账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
单项计提坏账准备
按组合计提坏账准备 2,133,603.47 100.00 194,344.78 9.11 1,939,258.69
其中：其他应收款 2,133,603.47 100.00 194,344.78 9.11 1,939,258.69
合 计 2,133,603.47 100.00 194,344.78 9.11 1,939,258.69
2) 采用组合计提坏账准备的其他应收款
期末数
组合名称
账面余额 坏账准备 计提比例(%)
账龄组合 91,246.50 90,062.33 98.70
其中：1 年以内 1,246.50 62.33 5.00
3 年以上 90,000.00 90,000.00 100.00
小 计 91,246.50 90,062.33 98.70
(2) 账龄情况
项 目 期末账面余额
1 年以内 1,246.50
3 年以上 90,000.00
小 计 91,246.50
(3) 坏账准备变动情况
1) 明细情况
第一阶段 第二阶段 第三阶段
项 目 整个存续期预期 整个存续期预 合 计
未来 12 个月
信用损失(未发生 期信用损失(已
预期信用损失
信用减值) 发生信用减值)
期初数 100,015.57 4,329.21 90,000.00 194,344.78
期初数在本期
第 71 页 共 77 页
--转入第二阶段
--转入第三阶段
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 -99,953.24 -4,329.21 -104,282.45
本期收回
本期转回
本期核销
其他变动
期末数 62.33 90,000.00 90,062.33
(4) 其他应收款款项性质分类情况
款项性质 期末数 期初数
押金保证金 90,000.00 90,000.00
其他 1,246.50 1,251.80
出口退税 1,879,059.50
备用金 163,292.17
合 计 91,246.50 2,133,603.47
(5) 其他应收款金额前 5 名情况
占其他应收款
单位名称 款项性质 账面余额 账龄 坏账准备
余额的比例(%)
中国石油化工股份有限公
押金保证金 90,000.00 3 年以上 98.63 90,000.00
司浙江台州石油分公司
其他 其他 1,246.50 1 年以内 1.37 62.33
小 计 91,246.50 100.00 90,062.33
3. 长期股权投资
(1) 明细情况
期末数 期初数
项 目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
对子公司投资 5,000,000.00 5,000,000.00
第 72 页 共 77 页
合 计 5,000,000.00 5,000,000.00
(2) 对子公司投资
本期计提 减值准备
被投资单位 期初数 本期增加 本期减少 期末数
减值准备 期末数
中马传动科技（重庆）有限公司 5,000,000.00 5,000,000.00
小 计 5,000,000.00 5,000,000.00
(二) 母公司利润表项目注释
1. 营业收入/营业成本
本期数 上年同期数
项 目
收入 成本 收入 成本
主营业务收入 933,482,935.41 754,095,818.32 870,254,843.58 717,615,783.34
其他业务收入 12,903,848.68 5,162,848.95 13,788,617.77 4,962,364.24
合 计 946,386,784.09 759,258,667.27 884,043,461.35 722,578,147.58
2. 研发费用
项 目 本期数 上年同期数
职工薪酬 17,970,432.93 16,118,256.38
物料投入 9,366,171.63 11,220,009.80
折旧与摊销 4,938,652.82 6,124,346.48
委外试制费 1,844,660.19
其他 130,171.63 59,932.46
合 计 32,405,429.01 35,367,205.31
3. 投资收益
项 目 本期数 上年同期数
理财产品的投资收益 10,668,235.62 9,923,645.48
合 计 10,668,235.62 9,923,645.48
十六、其他补充资料
第 73 页 共 77 页
(一) 非经常性损益
1. 非经常性损益明细表
项目 金额 说明
非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 -491,996.34
越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符
合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补 6,231,057.36
助除外）
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投
资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益 10,668,235.62
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损
益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有以公
允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、金融负债产生
的公允价值变动收益，以及处置以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产、金融负债和可供出售金融资产取得的投
资收益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变
动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调
整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -168,922.78
其他符合非经常性损益定义的损益项目
第 74 页 共 77 页
小 计 16,238,373.86
减：企业所得税影响数（所得税减少以“－”表示） 2,466,225.70
少数股东权益影响额(税后)
归属于母公司所有者的非经常性损益净额 13,772,148.16
(二) 净资产收益率及每股收益
1. 明细情况
加权平均净资产 每股收益(元/股)
报告期利润
收益率(%) 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润 5.28 0.25 0.25
扣除非经常性损益后归属于公司
4.31 0.20 0.20
普通股股东的净利润
2. 加权平均净资产收益率的计算过程
项 目 序号 本期数
归属于公司普通股股东的净利润 A 74,826,854.53
非经常性损益 B 13,772,148.16
扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B 61,054,706.37
归属于公司普通股股东的期初净资产 D 1,413,202,943.25
发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产 E 27,863,000.00
新增净资产次月起至报告期期末的累计月数 F 1
回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产 G 44,797,200.00
减少净资产次月起至报告期期末的累计月数 H 9
外币报表折算差额增加归属于母公司的净资产 I1
增减净资产次月起至报告期期末的累计月数 J1
公司发行限制性股票确认的股份支付增加归属
I2 1,423,909.78
于母公司的净资产
其他
增减净资产次月起至报告期期末的累计月数 J2 1
公司授予限制性股票回购义务减少归属于母公
I3 27,863,000.00
司的净资产
增减净资产次月起至报告期期末的累计月数 J3 1
报告期月份数 K 12
L= D+A/2+ E×F/K-G×
加权平均净资产 1,417,137,129.66
H/K±I×J/K
第 75 页 共 77 页
加权平均净资产收益率 M=A/L 5.28%
扣除非经常损益加权平均净资产收益率 N=C/L 4.31%
3. 基本每股收益和稀释每股收益的计算过程
(1) 基本每股收益的计算过程
项 目 序号 本期数
归属于公司普通股股东的净利润 A 74,826,854.53
非经常性损益 B 13,772,148.16
扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B 61,054,706.37
期初股份总数 D 298,648,000
因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数 E
发行新股或债转股等增加股份数 F
增加股份次月起至报告期期末的累计月数 G
因回购等减少股份数 H
减少股份次月起至报告期期末的累计月数 I
报告期缩股数 J
报告期月份数 K 12
L=D+E+F×
发行在外的普通股加权平均数 298,648,000
G/K-H×I/K-J
基本每股收益 M=A/L 0.25
扣除非经常损益基本每股收益 N=C/L 0.20
(2) 稀释每股收益的计算过程
项 目 序号 本期数
归属于公司普通股股东的净利润 A 74,826,854.53
稀释性潜在普通股对净利润的影响数 B
稀释后归属于公司普通股股东的净利润 C=A-B 74,826,854.53
非经常性损益 D 13,772,148.16
稀释后扣除非经常性损益后的归属于公司普通股股东的
E=C-D 61,054,706.37
净利润
发行在外的普通股加权平均数 F 298,648,000.00
认股权证、股份期权、可转换债券等增加的普通股加权
G 70,310.94
平均数
第 76 页 共 77 页
稀释后发行在外的普通股加权平均数 H=F+G 298,718,310.94
稀释每股收益 M=C/H 0.25
扣除非经常损益稀释每股收益 N=E/H 0.20
浙江中马传动股份有限公司
二〇二〇年四月二十日
第 77 页 共 77 页