国泰君安证券股份有限公司
关于青岛海尔生物医疗股份有限公司
2021 年半年度持续督导跟踪报告
根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《上海证券交易所科创板股票上市
规则》、《上海证券交易所上市公司持续督导工作指引》等有关法律、法规的规
定，国泰君安证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”）作为青岛海尔生物医疗
股份有限公司（以下简称“海尔生物”和“公司”）持续督导工作的保荐机构，负
责海尔生物上市后的持续督导工作，并出具本持续督导半年度跟踪报告。
一、保荐机构和保荐代表人发现的问题及整改情况
无。
二、重大风险事项
公司目前面临的风险因素主要如下：
（一）经营风险
1、原材料供应风险
公司采用 JIT 供货模式，将供应商的原材料供应与生产计划直接关联，如果出
现供应商停止供货、延期供应，或者原材料价格上涨、品质下降等情况，公司生产
计划、生产成本和产品稳定性将可能受到影响。
针对上述风险，公司将采取以下措施：一是优化供应链运输途径和运输方式。
二是拓宽供应商网络，增加原材料供应渠道；三是加强新产品研发，增强原材料的
可替代性。
2、经销商销售模式风险
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公司采取以经销为主、直销为辅的销售模式。经销商独立于公司，且其经营计
划系根据自身业务目标和风险偏好自主确定，如果经销商出现经营不善、从事不正
当竞争乃至于商业贿赂等违法违规行为、在指定地区外向用户销售产品、自身经营
资质不全或到期后未及时续期等行为，或者经销商未能充分推销公司产品，可能对
公司产品销售造成不利影响，并可能使公司面临被主管部门处罚的风险。
针对上述风险，公司对经销商严格管理，要求经销商必须拥有相应的医疗器械
资质和专业的服务团队，确保能够为终端客户提供优质的服务。同时，公司建立了
完善的经销商管理体系，按照经销商对公司的收入贡献以及专业服务能力等标准筛
选和调整经销商，确保经销商队伍的专业和服务能力。未来，公司将继续通过提供
培训、技术支持、市场推广活动等方式支持经销商以实现公司销售收入的持续增
长。
3、研发风险
公司产品具有技术标准高的特点，需要持续投入研发，推动产品、功能和方案
升级。公司主要围绕低温存储性能优化、物联网技术融合以及丰富产品线等方面持
续进行研发投入，新产品在研发过程中面临一定的技术风险。
针对上述风险，公司建立了全流程的研发体系，搭建了自有的研发设计平台，
进行新品立项、研发项目执行的全流程跟踪管理；吸引大量研发专业人才，确保研
发项目顺利进行。研发需求来源于用户，研发过程也通过不断与用户交互，抓住用
户痛点、把握研发方向，确保每一个研发项目取之于用户，用之于用户，极大的降
低了研发成果的推广风险。
（二）行业监管风险
医疗器械行业受到严格监管，我国对医疗器械行业进行分类监管并施行许可制
度。公司产品的生产和销售直接受到医疗器械行业监管政策的影响。如果未来相关
监管政策发生变化，如出台新的行业准入、资质管理等方面的要求，可能导致公司
产品无法满足监管要求，或需要申请新的经营资质等，这将对公司的生产经营带来
不利影响。
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针对上述风险，公司一方面坚持在合法合规经营的基础上加强行业政策风险管
理能力，积极研究行业政策和潜在的市场机会，认真做好战略规划，积极应对行业
监管政策的变化风险。另一方面持续提高经营管理水平，不断完善公司管理体系。
加大新产品的研发力度，增强应对行业风险的能力。此外公司积极加强全球市场布
局，进一步拓展海外销售渠道，充分降低因行业政策变化引起的经营风险。
（三）宏观环境风险
出口外销业务是公司销售业务的重要组成部分。公司出口收入主要以美元等外
币结算，同时公司存在向境外供应商采购原材料且以外币结算的情形。倘若未来人
民币汇率出现较大幅度波动，而公司未能采取有效措施减少影响，可能会对公司经
营业绩产生不利影响。
针对上述风险，公司将根据汇率波动情况，选择适当时点进行结汇来降低汇率
波动风险的影响。必要时，公司将采取套期保值或人民币结算来锁定或者降低外汇
波动带来的汇兑损失。
新冠肺炎疫情若不能得到及时控制，或将导致包括中国在内的全球经济发展受
限，从而对公司经营发展造成不利影响。
除上述因素外，公司不存在其他重大风险事项。
三、重大违规事项
2021 年上半年，公司不存在重大违规事项。
四、主要财务指标的变动原因及合理性
2021 年上半年，公司主要财务数据及指标如下所示：
主要会计数据 2021 年 1-6 月 2020 年 1-6 月 增减变动幅度（%）
营业收入（元） 927,954,150.02 594,633,258.54 56.05
归属于上市公司股东的
573,077,466.11 154,861,046.09 270.06
净利润（元）
归属于上市公司股东的
214,999,373.27 117,825,969.05 82.47
扣除非经常性损益的净
3
利润（元）
经营活动产生的现金流
216,874,817.07 232,798,396.85 -6.84
量净额（元）
主要会计数据 2021 年 6 月末 2020 年末 增减变动幅度（%）
归属于上市公司股东的
3,247,598,089.13 2,775,877,783.68 16.99
净资产（元）
总资产（元） 4,548,820,465.63 3,942,599,032.83 15.38
主要财务指标 2021 年 1-6 月 2020 年 1-6 月 增减变动幅度（%）
基本每股收益（元/股） 1.81 0.49 269.39
稀释每股收益（元/股） 1.81 0.49 269.39
扣除非经常性损益后的
0.68 0.37 83.78
基本每股收益（元/股）
加权平均净资产收益率
18.93 6.14 增加 12.79 个百分点
（%）
扣除非经常性损益后的
加权平均净资产收益率 7.1 4.67 增加 2.43 个百分点
（%）
研发投入占营业收入的
9.98 9.86 增加 0.12 个百分点
比例（%）
上述主要财务数据及指标的变动原因如下：
公司营业收入同比增长 56.05%，主要原因是公司抓住生物安全新机会，物联
网解决方案业务及传统业务均保持高增长。
公司归属于上市公司股东的净利润、归属于上市公司的扣除非经常性损益的净
利润分别同比增长 270.06%和 82.47%，主要原因是公司经营规模增长及处置联营
企业取得投资收益所致。
基本每股收益同比增长 269.39%、稀释每股收益同比增长 269.39%，主要原因
是报告期内净利润增长所致。
综上，公司 2021 年上半年主要财务数据及指标变动具备合理性。
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五、核心竞争力的变化情况
公司是基于物联网转型的生物安全领域的综合解决方案服务商，主要为生物样
本库、药品及试剂安全、血液安全、疫苗安全等场景提供覆盖-196℃至 8℃全温度
范围内的生物医疗低温存储解决方案；同时，基于用户需求的数字化升级迭代，提
供创新性的物联网场景综合解决方案。
2021 年上半年，公司继续聚焦物联网生物安全科技生态的战略目标，坚持以
用户最佳体验为中心，围绕物联网升级、全球化布局、综合化方案的方向，吸引利
益攸关方共创生态，推动物联网方案业务快速复制，保持海外业务高速发展，加快
生物安全综合解决方案持续拓展。报告期内，公司多个场景全面提速，市场竞争力
稳步提升，生物安全版图进一步拓展。
综上所述，2021 年上半年，公司核心竞争力未发生不利变化。
六、研发支出变化及研发进展
（一）研发支出及变化情况
2021 年上半年，公司继续加大研发投入。2021 年上半年，公司研发费用为
0.93 亿元，较 2020 年同期增加 3,393 万元，增幅 57.86%。
（二）研发进展
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2021 年，公司持续加大在生物安全综合解决方案的研发布局力度，取得系列
具有良好应用意义的研发成果。报告期内新申请专利 140 件，获得授权 93 件，截
止到 2021 年 6 月底，公司共拥有 448 项专利，共 19 项 357 个产品获得二级、三级
医疗器械认证，并取得 31 项软件著作权。报告期内，公司医疗检测技术中心相继
获得 TV 莱茵目击实验室资质和国家认可实验室 CNAS 资质证书，检测技术中心
可依据国内国际 23 个标准、100 余个项目，开展性能、环境、安规及电磁兼容等
全方面检测，夯实研发基础，更好地支撑品质保障和技术攻关，上半年在突破行业
关键技术方面成果丰富：自主研发的“高效、抗扰斯特林制冷机控制系统及其在超
低温冰箱的应用”、“基于物联网技术的疫苗安全移动接种系统”两项科技成果相
继被中国轻工业联合会鉴定达到国际领先水平；Ubiquitous Biobank 样本云平台入
选“2020 青岛新型智慧城市数字经济类典型案例”；“云眼”生物实验室解决方
案获评“山东新型智慧城市建设优秀解决方案”；“疫苗安全接种与全周期可追溯
智慧管理解决方案”入选国家工信部物联网项目榜单。
七、新增业务进展是否与前期信息披露一致
公司围绕现有场景持续进行拓展和延伸。公司于 2020 年 11 月完成对重庆三大
伟业制药有限公司（简称“重庆三大伟业”）90%股权的收购，丰富了血液安全场
景生态。重庆三大伟业持续发展物联网采浆综合解决方案，结合公司智慧血液存储
方案打造的智慧浆站场景在华兰、莱士、中生等血液制品公司落地，符合收购预
期。
八、募集资金的使用情况及是否合规
截至 2021 年 6 月末，公司累计使用首次公开发行募集资金金额为人民币
352,787,925.55 元，划转发行费用人民币 4,670,375.54 元，收到募集资金银行存款
利息收入、现金管理投资收益扣减手续费净额为人民币 28,717,332.84 元，使用闲
置募集资金购买理财产品人民币 740,000,000.00 元，公司首次公开发行募集资金余
额为人民币 62,285,105.89 元。
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截至 2021 年 6 月 30 日，公司及下属子公司募集资金专项账户的存储情况如
下：
单位：人民币元
开户公司 开户银行 银行账户 金额
海尔生物 中国银行股份有限公司青岛市分行 233839980798 20,560,203.31
海尔生物 中国银行股份有限公司青岛市分行 223439986381 36,327,383.57
中国建设银行股份有限公司青岛海尔路
海特生物 37150198551000000893 5,397,519.01
支行
合计 - - 62,285,105.89
2021 年上半年，公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上海证券交易所
科创板股票上市规则》以及中国证券监督管理委员会相关法律法规的规定和要求使
用募集资金，并及时、真实、准确、完整履行相关信息披露工作，不存在违规使用
募集资金的情形。
九、控股股东、实际控制人、董事、监事和高级管理人员的持
股、质押、冻结及减持情况
公 司控股股东为 青岛海尔 生物医疗控股有限公司 ，其直接持有公司股票
100,591,463 股，本年度持股数未发生增减变动。
公司实际控制人为海尔集团公司，其通过间接控股和委托表决合计控制公司
41.86%股份所对应的表决权，本年度间接控股数量及委托表决权数量未发生变
动。
2021 年上半年，公司股东天津海盈康企业管理合伙企业（有限合伙）和天津
海创盈康企业管理合伙企业（有限合伙）持股数量减少，部分董监高和核心技术人
员作为其有限合伙人，对公司的间接持股发生变动：董事、总经理刘占杰，董事刘
钢，监事宋妤杰分别减少 57.74 万股、1.32 万股、1.61 万股；首席财务官莫瑞娟，
董事会秘书黄艳莉，副总经理陈海涛、王广生、王稳夫分别减少 0.72 万股、0.66
万股、5.16 万股、5.68 万股、2.03 万股；核心技术人员张江涛、刘吉元、巩燚、滕
培坤分别减少 5.68 万股、2.13 万股、2.03 万股、1.07 万股。
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公司控股股东、实际控制人和董事、监事和高级管理人员持有的股份均不存在
质押、冻结的情形。
十、上海证券交易所或保荐机构认为应当发表意见的其他事项
无。
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（本页无正文，为《国泰君安证券股份有限公司关于青岛海尔生物医疗股份有限公
司 2021 年半年度持续督导跟踪报告》之签章页）
保荐代表人：
魏 鹏 徐华辰
国泰君安证券股份有限公司
2021 年 8 月 31 日
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