中信证券股份有限公司
关于北京慧辰资道资讯股份有限公司
2021 年上半年度持续督导跟踪报告
中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”或“保荐机构”）作为北京
慧辰资道资讯股份有限公司（以下简称“慧辰股份”或“公司”）首次公开发行
股票 并在科创板上市项目的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》
《上海证券交易所上市公司持续督导工作指引》《上海证券交易所科创板股票
上市规则》《科创板上市公司持续监管办法（试行）》等相关规定，负责慧辰
股份上市后的持续督导工作，并出具本持续督导半年度跟踪报告。本持续督导
半年度跟踪报告释义与公司 2021 年半年度报告一致。
一、持续督导工作情况
序号 工作内容 实施情况
建立健全并有效执行持续督导工作制
保荐机构已建立健全并有效执行了持续
1 度，并针对具体的持续督导工作制定相
督导制度，并制定了相应的工作计划。
应的工作计划。
根据中国证监会相关规定，在持续督导 保荐机构已与慧辰股份签订承销及保荐
工作开始前，与上市公司签署持续督导 协议，该协议明确了双方在持续督导期
2
协议，明确双方在持续督导期间的权利 间的权利和义务，并报上海证券交易所
义务，并报上海证券交易所备案。 备案。
保荐机构通过日常沟通、定期或不定期
通过日常沟通、定期回访、现场走访、 回访、现场检查等方式，了解慧辰股份
3
尽职调查等方式开展持续督导工作。 业务情况，对慧辰股份开展了持续督导
工作。
持续督导期间，按照有关规定对上市公
司违法违规事项公开发表声明的，应于 2021 年上半年，慧辰股份在持续督导期
4 披露前向上海证券交易所报告，并经上 间未发生按有关规定须保荐机构公开发
海证券交易所审核后在指定媒体上公 表声明的违法违规情况。
告。
持续督导期间，上市公司或相关当事人
出现违法违规、违背承诺等事项的，应
自发现或应当自发现之日起五个工作日
2021 年上半年，慧辰股份在持续督导期
5 内向上海证券交易所报告，报告内容包
间未发生违法或违背承诺事项。
括上市公司或相关当事人出现违法违
规、违背承诺等事项的具体情况，保荐
人采取的督导措施等。
1
督导上市公司及其董事、监事、高级管 2021 年上半年，保荐机构督导慧辰股
理人员遵守法律、法规、部门规章和上 份及其董事、监事、高级管理人员遵守
6 海证券交易所发布的业务规则及其他规 法律、法规、部门规章和上海证券交易
范性文件，并切实履行其所做出的各项 所发布的业务规则及其他规范性文件，
承诺。 切实履行其所做出的各项承诺。
督导上市公司建立健全并有效执行公司
保荐机构督促慧辰股份依照相关规定健
治理制度，包括但不限于股东大会、董
7 全完善公司治理制度，并严格执行公司
事会、监事会议事规则以及董事、监事
治理制度。
和高级管理人员的行为规范等。
督导上市公司建立健全并有效执行内控
制度，包括但不限于财务管理制度、会 保荐 机构对慧辰股 份的内控 制度的设
计核算制度和内部审计制度，以及募集 计、实施和有效性进行了核查，慧辰股
8 资金使用、关联交易、对外担保、对外 份的内控制度符合相关法规要求并得到
投资、衍生品交易、对子公司的控制等 了有效执行，能够保证公司的规范运行。
重大经营决策的程序与规则等。
督导上市公司建立健全并有效执行信息
披露制度，审阅信息披露文件及其他相 保荐机构督促慧辰股份严格执行信息披
9 关文件，并有充分理由确信上市公司向 露制度，审阅信息披露文件及其他相关
上海证券交易所提交的文件不存在虚假 文件。
记载、误导性陈述或重大遗漏。
对上市公司的信息披露文件及向中国证
监会、上海证券交易所提交的其他文件
进行事前审阅，对存在问题的信息披露
文件及时督促公司予以更正或补充，公
司不予更正或补充的，应及时向上海证
保荐机构对慧辰股份的信息披露文件进
券交易所报告；对上市公司的信息披露
10 行了审阅，不存在应及时向上海证券交
文件未进行事前审阅的，应在上市公司
易所报告的问题事项。
履行信息披露义务后五个交易日内，完
成对有关文件的审阅工作，对存在问题
的信息披露文件应及时督促上市公司更
正或补充，上市公司不予更正或补充的，
应及时向上海证券交易所报告。
关注上市公司或其控股股东、实际控制
人、董事、监事、高级管理人员受到中
2021 年上半年，慧辰股份及其控股股
国证监会行政处罚、上海证券交易所纪
11 东、实际控制人、董事、监事、高级管
律处分或者被上海证券交易所出具监管
理人员未发生该等事项。
关注函的情况，并督促其完善内部控制
制度，采取措施予以纠正。
持续关注上市公司及控股股东、实际控
2021 年上半年，慧辰股份及其控股股
制人等履行承诺的情况，上市公司及控
12 东、实际控制人不存在未履行承诺的情
股股东、实际控制人等未履行承诺事项
况。
的，及时向上海证券交易所报告。
2
关注公共传媒关于上市公司的报道，及
时针对市场传闻进行核查。经核查后发
现上市公司存在应披露未披露的重大事 2021 年上半年，经保荐机构核查，慧
13 项或与披露的信息与事实不符的，及时 辰股份不存在应及时向上海证券交易所
督促上市公司如实披露或予以澄清；上 报告的问题事项。
市公司不予披露或澄清的，应及时向上
海证券交易所报告。
发现以下情形之一的，督促上市公司做
出说明并限期改正，同时向上海证券交
易所报告：（一）涉嫌违反《上市规则》
等相关业务规则；（二）证券服务机构
及其签名人员出具的专业意见可能存在
虚假记载、误导性陈述或重大遗漏等违 2021 年上半年，慧辰股份未发生相关情
14
况。
法违规情形或其他不当情形；（三）公
司出现《保荐办法》第七十一条、第七
十二条规定的情形；（四）公司不配合
持续督导工作；（五）上海证券交易所
或保荐人认为需要报告的其他情形。
制定对上市公司的现场检查工作计划，
保荐机构已制定了现场检查的相关工作
15 明确现场检查工作要求，确保现场检查
计划，并明确了现场检查工作要求。
工作质量。
上市公司出现下列情形之一的，保荐机
构、保荐代表人应当自知道或者应当知
道之日起 15 日内进行专项现场核查：
（一）存在重大财务造假嫌疑；（二）
控股股东、实际控制人、董事、监事或
2021 年上半年，慧辰股份不存在需要
16 者高级管理人员涉嫌侵占上市公司利
专项现场检查的情形。
益；（三）可能存在重大违规担保；
（四）资金往来或者现金流存在重大
异 常 ； （五）上海证券交易所或者保
荐机构认为应当进行现场核查的其他事
项。
二、保荐机构和保荐代表人发现的问题及整改情况
无。
三、重大风险事项
（一）经营风险
1、行业竞争加剧的风险
近年来，随着数据分析技术的不断进步，数据分析行业和从业企业也呈现快
速发展态势；同时，国内行业相关发展政策陆续出台，数据产业发展、行业推广、
应用基础等重要环节的宏观政策环境已经基本形成，鼓励新兴企业进入市场，预
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计行业整体竞争情况可能逐步加剧。
在市场竞争逐步加剧的环境下，有可能导致产品和服务价格的下降，公司将
面临毛利率下滑、市场占有率无法持续提高等风险。如公司未能持续提升产品技
术水平和服务能力，将会给公司业务拓展带来不利影响。
2、客户流失或客户付费能力降低的风险
随着行业竞争程度日益激烈，公司面临客户流失的风险。如果核心客户流失，
将对公司业绩产生不利影响。
若我国整体经济增长速度显著放缓，或客户所处行业的竞争格局发生变化，
使得部分行业的客户自身业务规模增长放缓或盈利能力下降，则存在客户付费能
力下降的风险，也将对公司收入规模增长及业务拓展形成负面影响。
3、人才资源风险
数据分析行业是以知识、经验、技能为基础的专业研究领域，属于人才密集
型行业，人才是公司生存和长期发展的保障，是研究工作质量保障的必备条件。
如果公司无法对核心团队进行有效激励以保证核心人员的积极性和创造性，
将存在核心人员流失的风险。
同时，优秀的研发人员和营销、管理等专业人员队伍是公司可持续发展的关
键因素之一。随着公司业务和资产规模的不断扩大及募集资金投资项目的实施，
未来公司对于高素质人才的需求将更加迫切，如不能持续稳定和提升现有人才队
伍，并及时引进满足公司发展需要的人才，将可能对公司生产经营产生不利影响。
4、公司规模扩大带来的管理风险
公司成立于2008年，随着业务的稳步发展，规模不断扩大，员工持续增加。
公司上市后，公司的资产规模将持续增长，且随着募集资金投资项目的逐步实施，
公司的人员、数据采购、产品销售规模将逐渐扩大，客户和服务领域将更加广泛，
技术创新要求将进一步加快。如果公司的资源配置和管理体系无法及时进行调整
或相关调整不能完全满足公司规模扩张后的相关要求，将导致公司现有的管理架
构和流程无法完全适应规模扩张带来的变化，对公司的经营业绩产生不利影响。
（二）数据使用合规的风险
公司为客户提供数据分析产品和解决方案，在业务经营过程中涉及数据采集、
4
数据处理和数据分析。为了向客户提供更加精准的分析服务，在客户和受访人许
可的情况下，公司会采集受访人必要的数据进行记录和分析。
《中华人民共和国网络安全法》《数据安全管理办法（征求意见稿）》等相关
法律法规及立法趋势，针对数据的汇集与分析应用等行为，例如即时位置状态、
交易和浏览行为等信息聚合，对企业的数据合规工作提出了较高的要求，主要包
括个人信息保护及信息数据安全等方面。因公司所处的数据分析行业系新兴发展
行业，行业内的监管政策和个人隐私保护政策仍具有不确定性且日益加强，在未
来公司业务开展中，仍不能完全避免因立法或监管政策的发展变化而引发数据合
规方面的潜在法律风险。
此外，一旦公司员工违反公司内部相关制度要求，或数据合作方、客户因违
反协议约定或基于其他自身原因造成了数据的不当泄露或使用，或因遭到恶意软
件、病毒的影响或受到大规模黑客攻击造成数据泄露、损失，将可能因侵犯个人
隐私而受到主管部门处罚或被用户投诉，或因侵犯个人隐私及个人信息相关权益
导致诉讼或仲裁等纠纷，进而可能会对公司声誉及业务开展造成不利影响，从而
影响公司的经营业绩。
（三）核心竞争力风险
公司所处行业属于知识密集型行业。技术发展对于行业发展具有重要的推动
作用。目前，信息技术、互联网技术等处于快速发展过程中。以大数据、人工智
能、机器学习为依托的新技术、新方法层出不穷。新技术、新方法能够进一步优
化数据分析流程、提升数据分析效率、降低成本，提高数据分析结论的有效性，
同时也对行业从业人员知识水平和持续学习能力提出了更高要求。能够快速学习
并掌握新的技术和方法，并在此基础上改良公司现有技术、方法，是公司保持自
身竞争能力的关键。
若公司相关人员无法快速学习并掌握新技术、新方法，或公司不能及时引进
新的人才以满足需求，则公司将面临在后续的发展过程中落后于竞争对手风险，
可能对公司业务发展产生不利影响。
（四）税收优惠政策变化的风险
公司2013年、2016年和2019年通过高新技术企业资格认定，从2013年开始享
受15%的所得税税率优惠政策，到期日为2022年12月1日。《高新技术企业认定管
5
理办法》规定：高新技术企业资格自颁发证书之日起有效期为三年，企业应在期
满前提出复审申请，通过复审的高新技术企业资格有效期为三年。如果公司在资
格到期之后未能通过高新技术企业复审，则将无法享受所得税优惠政策，公司以
后年度的净利润将受到影响。
四、重大违规事项
2021 年上半年，公司不存在重大违规事项。
五、主要财务指标的变动原因及合理性
（一）主要会计数据
单位：元
本报告期（1-6 本报告期比上年
主要会计数据 上年同期 变动原因分析
月） 同期增减(%)
营业收入 206,512,691.34 147,785,533.53 39.74 主要系公司业务规模
归属于上市公司股 扩大以及信唐普华并
14,045,457.19 11,099,121.31 26.55 入合并范围所致
东的净利润
归属于上市公司股
主要系公司业务规模
东的扣除非经常性 8,977,642.09 11,087,402.69 -19.03
拓展使员工薪酬增加
损益的净利润
且社保减免政策被免
经营活动产生的现
-58,366,001.82 -25,428,575.45 除所致
金流量净额
本报告期末比上
本报告期末 上年度末
年度末增减(%)
归属于上市公司股
1,237,482,713.53 1,231,214,111.34 0.51 -
东的净资产
总资产 1,449,978,825.78 1,429,050,602.03 1.46 -
（二）主要财务指标
本报告期比上年同
主要财务指标 本报告期（1－6 月） 上年同期
期增减(%)
基本每股收益（元／股） 0.189 0.199 -5.03
稀释每股收益（元／股） 0.189 0.199 -5.03
扣除非经常性损益后的基本每股收 益
0.121 0.199 -39.20
（元／股）
加权平均净资产收益率（%） 1.14 1.84 减少 0.70 个百分点
扣除非经常性损益后的加权平均净 资
0.73 1.84 减少 1.11 个百分点
产收益率（%）
研发投入占营业收入的比例（%） 10.96 9.54 增加 1.42 个百分点
（三）主要会计数据和财务指标的说明
6
2021 年上半年公司实现营业收入 20,651.27 万元，较上年同期增长 39.74%；
归属于母公司所有者净利润为 1,404.55 万元，较上年同期增长 26.55%，主要
系公司业务规模扩大以及信唐普华并入合并范围使公司收入及净利润增加所致；
归属于母公司所有者扣除非经常性损益的净利润为 897.76 万元，较上年同期
减少 19.03%，主要系公司业务规模拓展，员工薪酬增加所致。
六、核心竞争力的变化情况
（一）公司的核心竞争力
公司的核心竞争力表现为在数据科学技术和垂直行业专有数据模型相融合
的基础上，形成的以专有模型与技术化系统为核心驱动的数据分析能力。经过
多年行业、技术与人才综合积累，在基于数据的业务分析产品研发与应用方面，
公司已经探索出可行的技术化道路，研发出了大量行业数据分析技术和垂直领
域专有数据模型，如面向商业消费体验的分析方法与技术模型、面向商业营销
的个性化用户分析与推荐技术模型和面向农业、环保、物流供应链等物联网相
关应用场景数据的智能分析优化技术等，并形成相关的数字化应用软件与/或
行业解决方案，满足客户业务需求，得到了各行业头部企业的认可。
1、在数据分析领域深耕多年，对行业有着深刻的理解和较强的技术实现
能力
公司在数据处理、自然语言理解、机器学习等最新数据科学技术方面具有
专业技术能力，同时具备垂直业务领域的专业业务分析方法的体系化认知理解，
通过将上述两方面优势经过多年的积累和融合，形成了如下技术优势：
（1）相关数据分析技术能将数据科学技术与行业方法论有效融合，在业
务深度与处理能力方面均满足客户专业需求；
（2）具备多维度数据（业务相关数据与传统消费者态度小数据等）、异
构数据（结构化数据与非结构化数据）的综合分析与应用技术能力，能够结合
实际情况在低成本与良好效果方面达到统一；
（3）公司基于数据的业务分析技术与产品研发，已实现闭环的技术化驱
动道路，研发的大量行业数据分析技术和数据应用模型，如面向商业消费体验
的分析方法与技术模型、面向商业营销的个性化用户分析与推荐技术模型和面
向农业、环保等物联网相关数据应用的智能分析技术等，已进行相关专利和软
7
著申请，形成了系列软件化、云服务模式为核心的产品，并在实际业务服务中
使用，成为支撑公司业务服务的基础核心能力，已固化为公司的核心技术竞争
力，并不断优化和迭代，在实际业务中不断驱动和提升业务服务领域与竞争力。
2、优秀的团队构成，具备优秀的技术研发能力和企业管理能力
公司核心技术人员马亮和王驰分别毕业于清华大学和北京邮电大学计算机
系，并获得博士学位，在数据建模、数据处理、机器学习和人工智能算法等数
据科学技术领域具有深厚的专业背景，并具备多年理论和实践经验的积累；核
心技术人员韩丁针对公司业务中的核心分析服务场景，建立了核心分析的方法
体系。公司核心技术人员和主要研发人员通过将数据科学技术与垂直领域专业
数据分析方法模型进行有效融合，并在实际业务使用过程中持续对算法和模型
进行优化，形成了独特的技术体系，受到了行业头部企业的一致认可。
公司管理团队主要来自国际领先研究咨询公司以及行业内著名企业，对行
业具有深刻的理解，在数据分析模型构建和研究方法论等方面具有丰富的行业
经验。公司管理团队可以准确把握数据分析行业的发展趋势，并制定公司相应
的外部发展计划和内部管理制度。
3、优质的客户资源促进了公司技术水平的提升
公司的主要客户包括世界 500 强、大型国企和政府类机构，商业领域以世
界 500 强客户为主，且公司相关世界 500 强客户数量和质量均在同行业公司中
具有优势。世界 500 强企业通常为某个领域的龙头企业，对所处行业有着深刻
的理解，且拥有丰富的业务数据，其数据维度多、数据量大且属性复杂，所以
对数据分析企业所提供的数据分析服务的行业专业性、技术能力、分析质量和
服务水平具有较高要求。公司长期为上述企业提供数据分析服务，从侧面印证
了公司的技术实力和业务水平在同行业中处于领先地位。
4、公司通过多年的技术积累，具有先发转型优势
公司从 2012 年开始，推进专业分析模型与数据科学技术综合驱动的数据
业务服务模式，积极研发面向多维数据与数据科学技术驱动的分析技术与软件
系统，率先实现了对包括企业内外部数据、消费者态度与行为数据和行业数据
的多维度数据的分析，通过体系化的数据分析软件产品和相关数字化平台系统，
有效发现客户实际业务中遇到的问题，并给出具有针对性的数字化解决方案，
8
形成公司独特的技术、产品、服务优势。
随着“XMfactory 体验工厂”客户体验管理数字化产品、DMengine 场景化
数字营销引擎产品及农业数字化 SaaS 产品的推出，公司业务将经过验证的模
型通过标准化、模块化的方式予以产品化变革，为服务对象向腰部客户的下探
以及业务的标准化扩张提供了有效的支撑。
（二）核心竞争力变化情况
2021 年 1-6 月，公司的核心竞争力未发生重大变化。
七、研发支出变化及研发进展
（一）研发支出变化情况
单位：元
本报告期（1－6 月） 上年同期 变化幅度
费用化研发投入 18,497,393.12 14,098,729.70 31.20%
资本化研发投入 4,140,390.23 - -
研发投入合计 22,637,783.35 14,098,729.70 60.57%
研发投入总额占营业收入比例（%） 10.96 9.54 1.42%
研发投入资本化的比重（%） 18.29 - 18.29%
（二）研发进展
1、在研项目情况
9
单位：元
序 预计总投资规 本期投入金 累计投入金
项目名称 进展或阶段性成果 拟达到目标 技术水平 具体应用前景
号 模 额 额
研发面向新能源车 在新能源车/车联
新能源车物 项目已于 2021 年 6 月结项，已完
物联网大数据应用 网充电服务领
联网服务大 成相关分析算法模型开发，申报 处于行业的
1 2,750,000.00 1,726,644.74 2,733,525.14 场景（如建设规划 域，提升相关服
数据分析技 1 项专利（申报中，已获得受理 平均水平
与服务推荐）数据 务商的数据智能
术研发二期 通知书）
分析算法 化应用能力
基于物联网 相关的数据 环保治理领域，
研发进行中，已完成应用于污水 研发完成污水治理
的生态环保 优化模型与 涉及水务治理、
治理与区域污染监管的部分软件 运营/区域污染监管
2 大数据分析 26,500,000.00 1,545,220.95 2,405,368.17 大数据处理 区域污染监管与
产品，相应申报软件著作权 2 执法等场景的相关
核心技术产 能力处于行 执法的智能化管
项，软件产品证书 2 项 大数据分析产品
品研发二期 业领先水平 理
研发进行中，根据种子用户试用 相关数据分
研发面向农业资源 农业生产服务、
农业数字化 的反馈意见，对农业资源数字化 析模型与产
数字化管理与养殖 养殖（如生猪）
3 智能技术产 26,000,000.00 1,762,308.76 2,923,042.82 与养殖管理基本版软件进行了优 品应用能力
标准化管理的数字 领域的数字化与
品 化升级及功能扩展；获得软件著 处于行业领
化软件产品 标准化服务
作权 4 项，软件产品证书 4 项 先水平
相关数据分
物流供应链 研发进行中，已完成供应商管理 研发可分析行业性 农业生产、大中
析模型与产
大数据分析 平台的详细需求与原型设计，后 （如农业/商业）供 型商业企业的供
4 7,000,000.00 2,524,064.51 6,937,351.47 品应用能力
技术系统研 续进入代码开发与测试，预计今 应链特性的数据化 应链的管理与优
处于行业领
发 年 12 月前上线 1.0 版 分析软件产品 化服务
先水平
研发进行中，已完成自动化研究 研发得到面向商业 多个商业细分领
分析软件平台（X 平台）1.0 版本 多维数据的应用场 相关数据分 域（快消、通
行业数据智
开发，正在申报软件著作权；已 景（如消费体验管 析模型处于 信、汽车与医疗
5 能分析产品 29,750,000.00 4,675,045.93 4,675,045.93
完成用户数据整合、分析及自动 理、服务营销与医 行业领先水 等）的业务全业
研发二期
化营销软件平台（O 平台）的原 疗行业专业分析） 平 务流程的数字化
型框架设计，预计今年 12 月前上 的智能化数据分析 建设
线 1.0 版；面向医疗的数据标签 产品与 SAAS 云产
动化分析平台（V 平台），完成 品服务能力
需求设计阶段
研发进行中，对于旅游城市地区 在地区/景区 在各地区的全域
多维数据智能分析
的全域旅游产品：根据公测结 的多维大数 旅游智能管理、
智慧旅游大 募投项目下子项
果，进行反馈修改，已完成产品 据可视化分 景区数字化服务
6 数据产品研 10,000,000.00 2,378,964.03 4,346,241.86 目，研发面向旅游
定型 V1.0 版；对于农业文旅软件 析能力方面 与科学运营方
发二期 行业数据的分析模
服务平台：已完成相关代码开 处于行业领 面，具有广泛用
型与应用产品
发，生成 V0.9 内测版本 先水平 途
政府区域经 项目已于 2021 年 6 月结项，已完 研发服务城市经济 地区经济发展、
济大数据分 成相关数据算法模型与软件产品 管理与招商引资的 处于行业平 政府公共管理、
7 5,000,000.00 1,528,918.59 3,389,760.05
析模型产品 研发，已申报 1 项软件产品证 多维数据智能分析 均水平 招商引资的科学
研发二期 书，正在申报 1 项软件著作权 模型与决策产品 化决策服务
研发服务金融信用
研发进行中，已完成数据分析服 多维数据评估应用
相关数据分 金融服务机构、
金融多维数 务底层技术支撑平台 V1.0 版本迭 的基础支撑评估与
析模型处于 银行等的数据化
8 据分析服务 2,000,000.00 1,222,515.39 1,953,694.48 代升级、重点人员评级等 3 款数 对应服务产品，满
行业领先水 信用征信评估与
平台研发 据产品，已上线并对外提供服 足金融信用多维数
平 画像分析
务，申报获得软件著作权 2 项 据采集接入与对外
服务
研发进行中，主要完成政府旅游
管理（全域旅游综合管控、智慧 研发面向服务政府
相关产品应 面向各地政府服
数字政府及 分析）与农村数字化相关（演艺 与乡村振兴相关场
用能力处于 务相关的地区旅
9 数字乡村信 4,000,000.00 1,526,136.81 2,635,527.18 管理和游客服务平台）产品的初 景（如农村旅游）
行业领先水 游发展与农村产
息服务体系 步研发和测试，完成 V1.0 版本， 的数字化能力的软
平 业振兴
后续需要对部分产品进一步优化 件产品
和完善
信唐普华工 研发进行中，工业综合分析平台 研发面向城市规模 省、市、区级工
处于行业平
10 业云服务平 2,050,000.00 1,150,714.36 1,150,714.36 和企业综合服务两个平台的产品 的工业云服务平台 信局对辖区大量
均水平
台建设项目 需求方案设计完成；企业综合服 相关产品，能够实 工业企业的运行
务平台的详细设计与部分核心功 现全市工业数据集 状况的实时监管
能模块已完成； 中/共享与业务分析 与产业发展分析
全国各烟草厂家/
烟草行业消 研发进行中。已完成慧品吸智能
研发基于烟草消费 相关产品处 销售专卖局的相
费大数据智 品吸软件的功能升级（ 1.0.5 版）
11 2,000,000.00 371,026.26 627,573.40 数据的烟草行业智 于行业领先 关产品研发与销
能分析与应 开发，有 3 项软件著作权正在申
能分析软硬件产品 水平 售服务方面，具
用研发 请中
有较广泛用途
在各商业领域大
研发进行中，整体完成了研发需 在一期基础上，研
CRM 大数 量企业的会员服
求梳理， SCRM 系统基本版本和 发能够服务 SCRM
据精准营销 处于行业平 务优化/SCRM 营
12 9,000,000.00 2,205,246.98 2,205,246.98 数据分析产品相关的需求。相关 模式的数据化营销
核心技术研 均水平 销提升与运营服
数据分析产品的原型需求已确认 与运营数据分析产
发二期 务领域，具有广
三个初步基本方向 品
泛用途
合
/ 126,050,000.00 22,616,807.31 35,983,091.84 / / / /
计
2、核心技术及其先进性以及报告期内的变化情况
公司目前共有 4 项核心技术，分别是商业消费服务数据化分析技术、个性化
用户分析与智能应用技术、业务运营效能分析与应用优化技术和生态环保的数据
化分析与治理技术。四项核心技术根据领域/应用场景特点，包含 21 项核心技术
子项。
核心技术 序号 核心技术子项 先进性/独创性
1 消费者行为大数据画像分析技术
2 基于在线交互的用户兴趣分析技术
相关技术能力良好，受
3 消费者态度与体验数据采集与分析方法 到行业内主要客户认
商业消费服
可，其中技术子项：消
务数据化分 4 消费决策心理分析技术
费行为大数据画像技术
析技术
5 产品竞争特性分析技术 的分析方法，具备较强
的独创性
6 商圈/区域性经营特性分析技术
7 多源结构化数据融合技术
8 用户个性化分析技术
个性化用户
相关技术能力良好，受
分析与智能 9 用户个性化行为预测与服务推荐技术
到行业内主要客户认可
应用技术
10 医生用药特性倾向分析
11 旅游景区分析与业务智能推荐技术
12 政府经济运行微观分析模型
13 软件研发投入评估分析技术
14 数据分析过程质量管理技术 各细分技术能力达到服
业务运营效 15 行业知识快速抽取与识别技术 务行业平均水平以上，
能分析与应 其中技术子项：基于物
用优化技术 16 工业生产设备运行分析与自动控制技术 联网的节能降耗分析优
17 基于物联网的节能降耗分析与优化技术 化技术，具备领先性
18 大数据应用建设效能提升技术
19 典型业务场景数据化识别分析技术
20 农业数字化分析技术
生态环保的
生态环保的数据化溯源与预测分析与治理决策 相关技术能力良好，受
数据化分析 21
技术 到行业内主要客户认可
与治理技术
3、报告期内获得的研发成果
报告期内，公司持续加大研发投入，主要围绕商业与 CRM 数据分析、农业
数字化、环保大数据、新能源与物联网相关数据分析等方向，新增取得了相关软
件著作权、软件产品与专利证书，截止报告期末，公司拥有发明专利 10 项、实用
13
新型专利 1 项、软件著作权 136 项。
2021 年 1-6 月新增 累计数量
申请数（个） 获得数（个） 申请数（个） 获得数（个）
发明专利 2 2 19 10
实用新型专利 - - - 1
软件著作权 22 16 117 136
合计 24 18 136 147
八、新增业务进展是否与前期信息披露一致（如有）
不适用。
九、募集资金的使用情况
14
单位：元
募集资金总额 578,185,025.50 本年度投入募集资金总额 18,429,117.02
变更用途的募集资金总额
已累计投入募集资金总额 68,028,409.80
变更用途的募集资金总额比例（%）
截至期末 截至期
项 目 达 项目可
已变更项 截至期 累计投入 末投入 是否
募集资金 截至期末累 到 预 定 行性是
目，含部 调整后投 末承诺 本年度投 金额与承 进 度 本年度实 达到
承诺投资项目 承诺投资 计投入金额 可 使 用 否发生
分 变 更 资总额 投入金 入金额 诺投入金 （%） 现的效益 预计
总额 ② 状 态 日 重大变
（如有） 额① 额的差额 ④=②/ 效益
期 化
③=②-① ①
AIOT 行业应 -
381,785,7 381,785,7 381,785, 7,373,988. 13,339,646. 不适
用解决方案云 无 368,446,0 3.49 2023-12 不适用 否
00.00 00.00 700.00 55 35 用
平台项目 53.65
基于多维度数 -
150,797,0 150,797,0 150,797, 11,055,12 26,699,270. 不适
据的智能分析 无 124,097,7 17.71 2023-12 不适用 否
00.00 00.00 000.00 8.47 08
29.92 用
平台
用于收购股权 27,989,49 27,989,49 27,989,4 27,989,493. 不适
100 不适用 不适用 否
支付对价 3.37 3.37 93.37 37 用
-
560,572,1 560,572,1 560,572, 18,429,11 68,028,409.
合计 - 492,543,7 - - - -
93.37 93.37 193.37 7.02 80
83.57
AIOT 募投研发项目投资进度慢主要为以下原因导致：
1、实际项目实施周期的因素。募投规划中，涉及物联网/云计算的基础支撑硬件/网络相关投入占比
较大，该类投入按规划主要服务于相关研发项目（基于物联网和云端服务环境的各类行业产品研
发）建设内容中，建设产品对应的云服务基础支撑体系能力。按研发规划，项目前期大多聚焦模型
算法与对应软件产品功能的研发测试（主要以研发人员的相关投入为主），后期才会陆续进行相关
未达到计划进度原因（分具体募投项目）
云服务基础支撑能力的建设，此时才会实施完成相关基础支撑硬件与网络的相关投入。
2、疫情等原因导致的相关投入的更合理控制。基于募投规划，基础支持软硬件购置费用中，服务环
保等多行业（石化、能源）场景产品相关的物联网硬件投入占绝大部分。在相关的研发项目实际执
行过程中，因受 2020 年疫情影响，业务环境发生一些变化，2020 年第二季度开始相关行业客户的实
际产品服务需求与采购意愿都出现了暂停和部分延后。为了降低募投投入风险和期间运营成本，软
件研发类的人员投入继续进行，而原计划在此期间进行的相关硬件网络体系投入建设，因为涉及金
额较大，因此研发方面优先完成主要部分。剩余大部分的研发进度则基于如下调整策略实施：大部
分延后投入，根据后续相关行业实际服务需求意愿情况与新应用场景发展（农业方向等）趋势再投
入。另一部分，改由合作产品研发的合作方来前期投入。因此实际募投相关阶段中，相关硬件投入
远低于规划。
综合以上 2 点原因，导致 AIOT 募投的当前实际投入要低于预期。后续将按募投各研发项目的实施周
期规划，以及环保与新的物联网应用场景需求（如农业与政府类服务等）研发的实施，将在 2022 年
加快原规划的物联网与云计算相关投入。
项目可行性发生重大变化的情况说明 不适用
2020 年 12 月 17 日，公司第三届董事会第五次会议、第三届监事会第四次会议分别审议通过了《关
于使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金的议案》，同意公司以募集资金置换截至 2020 年
募集资金投资项目先期投入及置换情况 11 月 30 日预先投入募投项目的自筹资金人民币 20,790,587.35 元。同时，公司独立董事对上述公司
使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金的事项发表了明确的同意意见。公司本次募集资金
置换的时间距募集资金到账时间未超过 6 个月，符合相关法律法规的要求。
用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 本期不存在以闲置募集资金暂时补充流动资金的情况
2020 年 7 月 29 日，公司召开第二届董事会第二十五次会议、第二届监事会第十二次会议，审议通过
了《关于使用暂时闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司在不影响募集资金投资计划正常
进行的前提下，使用额度不超过人民币 5.40 亿元（含本数）的暂时闲置募集资金进行现金管理，购
对闲置募集资金进行现金管理，投资相关产品情况 买安全性高、流动性好、具有合法经营资格的金融机构销售的有保本约定的理财产品（包括但不限
于保本型理财产品、结构性存款、定期存款、通知存款、大额存单等）。使用期限不超过 12 个月，
自公司董事会审议通过之日起 12 个月之内有效。在前述额度及使用期限范围内，资金可以循环滚动
使用。
用超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款情况 本期不存在以超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款的情况
募集资金结余的金额及形成原因 本期募集资金尚在投入过程中，不存在募集资金结余的情况
1、2020 年 10 月 20 日召开的公司第三届董事会第二次会议以及第三届监事会第二次会议审议通过了
《关于使用超募资金收购北京信唐普华科技有限公司 22%股权的议案》，同意公司使用超募资金
27,989,493.37 元(含利息收入)收购信唐普华 22%的股权。公司独立董事对该事项发表了明确同意的独
募集资金其他使用情况 立意见。截至 2021 年 6 月 30 日，前述超募资金已支付完毕。
2、2021 年 2 月 24 日，公司召开的第三届董事会第六次会议和第三届监事会第五次会议审议通过了
《关于增加部分募投项目实施主体、实施地点及募集资金专户的议案》，公司独立董事发表了明确
同意的独立意见，公司保荐机构中信证券股份有限公司出具了明确的核查意见，同意公司新增募投
项目“基于多维度数据的智能分析平台项目”的实施主体，并对应增加募投项目的实施地点，以及新
增开设对应的募集资金专户。2021 年 3 月 5 日，公司完成设立全资子公司慧辰智数作为公司募投项
目之一“基于多维度数据的智能分析平台项目”新增实施主体。2021 年 3 月 24 日，公司及慧辰智数、
招商银行股份有限公司武汉金融港支行、中信证券股份有限公司正式签署了《募集资金专户存储四
方监管协议》。
十、控股股东、实际控制人、董事、监事和高级管理人员的持股及减持情
况
单位：万股
报告期内
期初直接 期末直接 期初间接 期末间接
姓名 职位 股份增减
持股 持股 持股 持股
变动量
董事长、
赵龙 0 0 1,364.10 1,364.10 0
总经理
副董事
刘晓葵 长、副总 0 0 192.83 192.83 0
经理
余秉轶 副总经理 0 0 241.67 241.67 0
李永林 董事 0 0 0.00 0.00 0
董事、核
马亮 心技术人 0 0 34.97 34.97 0
员
江一 独立董事 0 0 0.00 0.00 0
马少平 独立董事 0 0 0.00 0.00 0
洪金明 独立董事 0 0 0.00 0.00 0
何晓曼 监事 0 0 0.00 0.00 0
张海平 监事 0 0 7.50 7.50 0
武云川 监事 0 0 0 0 0
董事、副
何伟 0 0 325.19 325.19 0
总经理
财务负责
徐景武 人、董事 0 0 15.25 15.25 0
会秘书
何侃臣 副总经理 0 0 0.45 0.45 0
核心技术
王驰 0 0 0.60 0.60 0
人员
核心技术
韩丁 0 0 24.10 24.10 0
人员
十一、本所或者保荐机构认为应当发表意见的其他事项
截至本持续督导跟踪报告出具之日，不存在保荐机构认为应当发表意见的
其他事项。
18