上海阳晨投资股份有限公司2003年半年度报告
二零零三年八月二十七日
目录
重要提示
一、公司简介
二、股本变动及主要股东持股情况
三、董事、监事、高级管理人员情况
四、管理层讨论与分析
五、重要事项
六、财务报告（未经审计）
七、备查文件目录
八、附录
上海阳晨投资股份有限公司2003年半年度报告正文
重要提示
本公司董事会及董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
本半年度报告经公司第三届董事会第四次会议审议通过。
董事黄明达、独立董事颜学海未出席本次董事会会议，分别授权委托董事蔡敬
伟、独立董事马贤明出席会议并行使表决权。
公司董事长祝世寅先生、总经理沈扬华先生、财务总监曲霞女士及会计机构负责
人（会计主管人员）刘志华先生声明：保证半年度报告中财务会计报告的真实、完
整。
公司半年度财务会计报告未经审计。
一、 公司简介
1、公司法定中文名称：上海阳晨投资股份有限公司
公司法定英文名称：SHANGHAI YOUNG SUN INVESTMENT CO., LTD.
英文名称缩写：SYSI
2、公司股票上市交易所：上海证券交易所
股票简称：阳晨B股 股票代码：900935
3、公司注册地址：上海市桂箐路2号 邮政编码：200233
公司办公地址：上海市徐家汇路555号10楼 邮政编码：200023
公司电子信箱： young_sun_inv@hotmail.com
4、公司法定代表人：祝世寅
5、公司董事会秘书：仲 辉
联系地址：上海市徐家汇路555号(广东发展银行大厦10楼)
电话及传真：(021)63901001 邮政编码：200023
电子信箱：ZH900935@hotmail.com
6、公司选定的信息披露报纸名称：《上海证券报》、《香港文汇报》
登载公司季度报告的中国证监会指定国际互联网网址：http://www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点：公司董事会秘书室
7、主要财务数据和指标（合并报表）（未经审计）
财务指标 2003年1-6月
（未经审计）
净利润（元） 7,259,707
扣除非经常性损益后的净利润（元） 7,260,227
每股收益(元/每股) 0.0392
净资产收益率（%） 2.477
扣除非经常性损益后加权
平均净资产收益率（%） 2.477
每股经营活动产生的现金
流量净额（元/每股） 0.04
财务指标 2003年6月30日
每股净资产（元） 1.58
调整后的每股净资产（元） 1.58
股东权益（不含少数股东权益）（元） 293,071,893
财务指标 2002年1-6月
（经审计）
净利润（元） 5,715,693
扣除非经常性损益后的净利润（元） 5,754,984
每股收益(元/每股) 0.0308
净资产收益率（%） 2.000
扣除非经常性损益后加权
平均净资产收益率（%） 2.000
每股经营活动产生的现金
流量净额（元/每股） 0.06
财务指标 2002年12月31日
每股净资产（元） 1.54
调整后的每股净资产（元） 1.54
股东权益（不含少数股东权益）（元） 285,812,187
扣除的非经常损益为营业外收支净额，金额为-777元，扣税后调整净利润520元。
二、 股本变动及主要股东持股情况
（一）股本变动情况
报告期内公司股本结构未发生变化。
截止2003年6月30日，公司股东总户数10586户。
（二）报告期内前十名股东持股情况
股东名称 持股数（股） 持股比例％
1、上海国有资产经营有限公司 105300000 56.83
2、CBNY S/A PNC/SKANDIA SELECT 3708558 2.00
FUND/CHINA EQUITY AC
3、华 夏 证 券 有 限 公 司 1500000 0.81
上 海 业 务 部
4、CHIN,Wai Chung 1444920 0.78
5、SHENYIN WANGUO NOMINEES (H.K.) LTD. 1398352 0.76
6、孙亚军 845000 0.46
7、王漪 814500 0.44
8、ORE BURNS (AUSTRALIA) PTY. LIMITED 700000 0.38
9、李国万 598018 0.32
10、郁玉生 454000 0.25
股东名称 股份性质
1、上海国有资产经营有限公司 国家股
2、CBNY S/A PNC/SKANDIA SELECT B股
FUND/CHINA EQUITY AC
3、华 夏 证 券 有 限 公 司 B股
上 海 业 务 部
4、CHIN,Wai Chung B股
5、SHENYIN WANGUO NOMINEES (H.K.) LTD. B股
6、孙亚军 B股
7、王漪 B股
8、ORE BURNS (AUSTRALIA) PTY. LIMITED B股
9、李国万 B股
10、郁玉生 B股
注：1、持有公司5％（含5％）股份以上的股东为上海国有资产经营有限公司，所
持股份为国家股，持股数量105,300,000股，占公司总股本的56.83%，在报告期内无增
减变动，也未发生质押、冻结等情况。
2、公司前10名股东之间不存在关联关系；
三、 董事、监事、高级管理人员情况
（一）报告期内，公司董事、监事、高级管理人员均未持有本公司股票
（二）报告期内，公司董事、监事、高级管理人员新聘或解聘情况
1、报告期内，公司无董事、监事、高级管理人员新聘或解聘情况
四、管理层讨论与分析
（一）报告期内经营成果及财务状况比较与分析：
1、报告期经营成果与去年同期相比的增减变动情况：
单位：元
财务指标 报告期 去年同期 增减幅度（%）
主营业务收入 21,035,700 82,128,129 -74.39
主营业务利润 8,594,983 21,478,362 -59.98
净利润 7,259,707 5,715,693 +27.01
现金及现金等价物
净增加（减少）额 -153,165,929 -894,327 +17026.38
分析说明：
（1） 主营业务收入比去年同期下降74.39%，主要原因是公司2002年底完成重大
资产重组，本报告期主营业务及其结构与前一报告期发生完全变化，所以主营业务收
入与上年同期没有可比性。
（2） 主营业务利润与去年同期相比下降59.98%，主要原因公司2002年底完成重
大资产重组，本报告期主营业务及其结构与前一报告期发生完全变化，所以主营业务
成本与上年同期没有可比性。
（3） 净利润比去年同期增加27.01%，得益于主营业务毛利率的贡献，由于重大
资产重组后的2003年主营业务及其结构与前一报告期发生完全变化，与去年同期无可
比性。
（4） 现金及现金等价物减少额比去年同期增加17026.38%，主要是因为主营业务
及其结构与前一报告期发生完全变化，同时公司重大资产重组后，本报告期为公司经
营结构调整的集中时间，对外投资增加所致。
2、财务状况与期初相比的增减变动情况：
单位：元
财务指标 报告期末 报告期初 增减幅度（%）
总资产 335,075,964 358,695,177 -6.58
股东权益 293,071,893 285,812,187 2.54
分析说明：
（1） 总资产减少6.58%，主要是因为上半年归还短期贷款3300万元。
（2） 股东权益增加的主要原因是报告期内增加的净利润所致。
（二） 报告期经营情况：
1、公司主营业务范围及其经营状况
（1）公司主营业务范围：
城市污水处理等环保项目和其他市政基础设施项目的投资、经营、管理及相关的
咨询服务、财务顾问等。
（2）公司的经营状况
2002年底公司重大资产重组后，从2003年开始主营业务由原来的生产销售工程机
械、打桩机、工程钻机、水文水井钻机以及上述机械配件等转为城市污水处理等环保
项目和其他市政基础设施项目的投资、经营、管理及相关的咨询服务、财务顾问等这
一全新经营范围。在新经营范围的第一个正式运营期间，形成了稳定、良好的经营态
势，本报告期内公司通过对2002年底向上海市城市排水有限公司收购其下属龙华水质
净化厂、长桥水质净化厂和闵行水质净化厂的污水处理业务的整合，顺利实现预期经
营目标，上半年实现主营业务收入21,035,700元，主营业务利润8,594,983元，主营业
务利润率40.85%。报告期内公司通过加强内部管理，使成本和期间费用得到有效控
制，主营业务在短期内形成较好的经营效果，为进一步做大做强主业打好基础。报告
期内公司通过对外投资获得了良好投资回报。因此，通过上半年的积极运作，公司的
经营发展进入良性发展通道，为进一步提高公司的经营效果、完善公司的经营结构提
供了较有力的保障。
2、公司主营业务构成及变化情况：
产品分类 本期主营业务 占主营业务收入的%
收入(元) 本期 去年同期
污水处
理服务 21,035,700 100 无可比性
收入
产品分类 本期主营业务 占主营业务成本的%
成本(元) 本期 去年同期
污水处
理服务 11,383,674 100 无可比性
收入
2002年底公司重大资产重组后，从2003年开始主营业务由原来的生产销售工程机
械、打桩机、工程钻机、水文水井钻机以及上述机械配件等转为城市污水处理等环保
项目和其他市政基础设施项目的投资、经营、管理及相关的咨询服务、财务顾问等。
主营业务内容发生了完全的变化，故与去年同期无可比性。
3、报告期内无对公司净利润产生重大影响的其他业务活动。
4、来源于单个参股公司的投资收益对公司净利润影响达到10%以上的公司情况介
绍。
报告期内公司计入参股企业唐山港陆钢铁有限公司按约定预分的投资收益2,666,
666元， 该公司主营业务是生产和销售PC钢棒、优碳钢、弹簧钢等钢材。根据唐山港
陆钢铁有限公司2003上半年的财务报告（未经审计）显示唐山港陆钢铁有限公司上半
年实现净利润90,234,728元，上半年净资产收益率为14.45%。
（三）报告期内投资情况：
①2003年4月21日，公司2002年度股东大会审议批准关于投资8000万元参股唐山港
陆钢铁有限公司的议案。该项投资已于2003年5月7日办理完成股权转让手续，投资收
益从2003年5月起开始计算。2003年5-6月投资收益为266.67万元。
②2003年4月21日，公司2002年度股东大会审议批准关于投资4900万元与上海国有
资产经营有限公司共同投资设立投资咨询公司的议案。该投资咨询公司已于2003年6月
30日办理完成工商注册手续。
（四）实际经营成果与计划对比：
上半年公司克服SARS的影响及污水处理业务中污泥运费上涨和新增紫外线消毒等
因素的影响,积极挖掘成本降低潜力，努力提高生产效率，使得2003年上半年经营成果
完成得比较理想。
（五）在上半年公司良好经营成果的基础上，公司年度计划未有修改和调整。
五、重要事项
（一）公司治理
报告期内，公司严格按照中国证监会有关文件的要求，进一步完善公司治理结
构，董事会下属的各专门委员会相继设立，公司董事会通过了《独立董事工作细
则》、《董事会战略委员会议事规则》、《董事会审计委员会议事规则》、《董事会
提名委员会议事规则》、《董事会薪酬与考核委员会议事规则》、《公司控股股东行
为规范》、《公司关联交易决策制度》、《公司总经理工作细则》、《公司董事会秘
书工作细则》、《公司信息披露管理办法》、《公司财务会计管理内控制度》、《公
司会计核算体系》，公司监事会通过了《公司监事会议事规则》。
（二）2003年中期，公司不分红、不送股及不用资本公积转增股本。
（三）公司无在报告期内发生或以前期间发生持续到报告期的重大诉讼、仲裁事
项。
（四）公司在报告期内发生或以前期间发生持续到报告期的重大资产收购、出售
或处置以及企业收购兼并事项。
2003年3月20日，公司第三届董事会第二次会议审议通过了关于投资8000万元参股
唐山港陆钢铁有限公司的议案（此事项已披露于2003年3月20日《上海证券报》、《香
港文汇报》）。2003年4月21日，上述议案经公司2002年度股东大会审议批准（此事项
已披露于2003年4月22日《上海证券报》、《香港文汇报》）。该项投资已于2003年5
月7日办理完成股权转让手续，投资收益从2003年5月起开始计算。
2003年3月20日，公司第三届董事会第二次会议审议通过了关于投资4900万元与上
海国有资产经营有限公司共同投资设立投资咨询公司的议案（此事项已披露于2003年
3月20日《上海证券报》、《香港文汇报》）。2003年4月21日，上述议案经公司2002
年度股东大会审议批准（此事项已披露于2003年4月22日《上海证券报》、《香港文汇
报》）。该投资咨询公司已于2003年6月30日办理完成工商注册手续。
（五）公司无在报告期内发生或以前期间发生持续到报告期的重大关联交易事
项。
（六）重大合同及其履行情况
1、公司无在报告期内发生或以前期间发生持续到报告期的托管、承包、租赁其它
公司资产或其它公司托管、承包、租赁本公司资产的事项。
2、公司无在报告期内发生或以前期间发生持续到报告期的对外担保事项。
3、公司无在报告期内发生或以前期间发生持续到报告期的委托他人进行现金资产
管理的事项，未来也没有委托理财的计划。
（七）公司或持有公司5%以上（含5%）的股东无在报告期内发生或以前期间发生
持续到报告期的对公司经营成果、财务状况可能产生重要影响的承诺事项。
（八）报告期内，公司没有发生未曾在临时报告中披露过的其他重要事项。
六、财务报告（未经审计）
（一）会计报表（附件一）
（二）会计报表附注（附件二）
七、备查文件目录
（一）载有董事长亲笔签名的半年度报告文本。
（二）载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的会
计报表。
（三）报告期内公司董事会在中国证监会指定报刊上公开披露过的所有公司文件
文本。
（四）公司章程文本。
（五）其他有关资料。
八、附录
附件：财务报告
上海阳晨投资股份有限公司
董事长：祝世寅
二ΟΟ三年八月二十七日
附件二：
上海阳晨投资股份有限公司
会计报表附注
二零零三年六月三十日
人民币元
一、 公司简介
本公司经批准,于1995年7月28日以发行80,000,000股人民币特种股票 - “B”股
募集方式成立,并于1995年7月30日在上海市工商行政管理局注册,成为一家中外股份有
限公司。企业法人营业执照注册号为企股沪总字第020353号,经营范围为生产销售工程
机械、打桩机、机械施工钻机、水文水井钻机、地质勘探设备、矿山机械和上述机械
配件以及与上述有关的技术输出和输入及咨询服务。
本公司于2002年12月31日将原有主要业务及相应的大部分资产和负债分别转让给
上海国有资产经营有限公司和上海金泰工程机械有限公司；同时公司向上海市城市排
水有限公司收购其下属龙华水质净化厂、长桥水质净化厂和闵行水质净化厂与污水处
理相关的资产和土地使用权。
资产重组后，本公司不再经营原业务，主营业务变更为城市污水处理等环保项目
和其他市政基础设施的投资、经营、管理及相关的咨询服务、财务顾问等业务。
二、 公司主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法
1． 会计制度
本会计报表所载财务信息是根据下列主要会计政策和会计估计编制，它们是根据
《企业会计准则》和《企业会计制度》及其相关的补充规定以及财政部等颁布的有关
准则、制度和规定拟定的。
2． 会计年度
本公司会计年度采用公历制,即每年自1月1日起至12月31日止为一个会计年度。
3． 记账本位币
本公司以人民币为记账本位币。
4． 记账基础和计价原则
本公司的会计核算以权责发生制为记账基础。本公司的各项资产在取得时按照实
际成本计量。其后,各项财产如果发生减值,按照《企业会计制度》的规定计提相应减
值准备。
上海阳晨投资阳晨投资股份有限公司
会计报表附注 (续)
二零零三年六月三十日
人民币元
二、 公司主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法 (续)
5．外币业务核算方法
本公司发生非本位币经济业务时,采用交易当日之市场汇价折合为本位币记账。结
算日,货币性项目中的非本位币金额概按期末市场汇价进行调整,由此产生的货币换算
差异,除因购建固定资产而借贷的资金所产生的汇兑损益,于在建期间资本化外,均列作
当年财务费用。
6． 现金等价物
现金等价物是指本公司持有的期限短于三个月、流动性强、易于转换为已知金额
的现金、价值变动风险小的投资。
7． 坏账核算方法
本公司采用备抵法核算坏账损失,分别提取特别坏账准备及一般坏账准备。
特别坏账准备,是指管理层对个别应收账款的可收回程度作出判断并计提相应的坏
账准备。
一般坏账准备,是指除特别坏账准备之外,管理层对剩余的应收账款余额根据账龄
计提的坏账准备。
凡因债务人破产,依照法律清偿程序后确实无法收回的应收款项;债务人死亡,既无
遗产可供清偿,又无义务承担人,确实无法收回的应收款项;债务人逾期未能履行清偿义
务,而且具有明显特征表明无法收回的应收款项确认为坏账损失。
8. 存货核算方法
存货划分为原材料、在产品、产成品和低值易耗品。各种存货按取得时的实际成
本记账。存货的日常核算采用实际成本核算,存货发出采用加权平均法计价。低值易耗
品采用分期摊销法核算。存货的盘存制度采用永续盘存制。
二、 公司主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法 (续)
8. 存货核算方法 (续)
存货在期末时按成本与可变现净值孰低计量,对于存货遭受损毁、全部或部分陈旧
过时和销售价格低于成本等原因造成的存货成本不可收回的部分,提取存货跌价准备。
可变现价值,是指本公司在正常生产经营过程中,以估计售价减去估计完工成本以及销
售所必需的估计费用后的价值。
9． 长期投资核算方法
长期股权投资按投资时实际支付的价款或评估、协议确定的价值记账。本公司对
被投资单位具有控制、共同控制或重大影响的,采用权益法核算;其他的股权投资采用
成本法核算。
长期股权投资采用权益法时,投资成本与应享有被投资单位所有者权益份额之间的
差额,作为股权投资差额,借方差额在合同规定的投资期限内摊销,无投资期限的,按不
超过10年的期限摊销,贷方差额计入资本公积。
长期投资由于市价持续下跌或被投资单位经营状况变化等原因导致其可收回金额
低于投资的账面价值,并且这种降低的价值在可预计的未来期间不可恢复,该可收回金
额低于长期投资账面价值的差额,提取长期投资减值准备。
10． 固定资产计价和折旧方法
固定资产是指使用期限超过一年的房屋、建筑物、机器、运输工具及其他与生产
经营有关的工器具等,以及不属于经营的主要设备,但单位价值在人民币2,000元以上,
使用期限超过二年的物品。固定资产按取得之实际成本计价,购建固定资产使其达到可
供使用状态前所发生之借款利息及因借款产生的外币汇兑损益予以资本化;有关重大扩
充、更换及翻新、技术改造而增加的价值作为资本支出,列入固定资产。经常性修理及
维护支出列为当年费用;固定资产盘盈、盘亏、报废、毁损及转让出售等资产处理净损
益计入当年营业外收入或支出。
二、 公司主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法 (续)
10． 固定资产计价和折旧方法 (续)
固定资产折旧采用直线法平均提列,并根据固定资产类别、估计使用年限确定其折
旧率如下：
类别 估计使用年限 年折旧率
土地、房屋及建筑物 10 - 45 2.15% - 9.7%
机器设备 12 - 14 6.9% - 8.1%
运输工具 10 - 12 8.1% - 9.7%
电子设备 3 - 5 20% - 33.3%
固定资产一般按月提取折旧,当月增加的固定资产,从下月起计提折旧;当月减少的
固定资产,从下月起不提折旧。
固定资产在期末时按照账面价值与可收回金额孰低计量,对可收回金额低于账面价
值的差额,计提固定资产减值准备。
已计提减值准备的固定资产在计提折旧时,按照该项固定资产的账面价值(即固定
资产原价减去累计折旧和已计提的减值准备),以及尚可使用年限重新计算确定折旧率
和折旧额;如果已计提减值准备的固定资产价值又得以恢复,该项固定资产的折旧率和
折旧额的确定方法,按照固定资产价值恢复后的账面价值,以及尚可使用年限重新计算
确定折旧率和折旧额。因计提固定资产减值准备而调整固定资产折旧率和折旧额时,对
未计提固定资产减值准备已计提的累计折旧不作调整。
11． 在建工程核算方法
在建工程是指购建固定资产之工程前期准备和工程达到预定可使用状态前之建筑
工程和安装工程支出,包括工程直接材料、直接工资、待安装设备、工程建筑安装费、
工程管理费和工程试运转净损益及借款利息、汇兑损益。在建工程自达到预定可使用
状态起转列固定资产。
二、 公司主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法 (续)
11． 在建工程核算方法 (续)
期末，对在建工程逐项进行检查，将可收回金额低于其账面价值的差额作为在建
工程减值准备，计入当期损益。在建工程减值准备按单项工程计提。
12． 借款费用的核算方法
借款费用是指因借款发生的利息支出、汇兑损失等费用。与购建固定资产有关的
借款，在固定资产达到预定可使用状态前发生的借款费用计入有关固定资产的购建成
本，每一会计期间借款费用的资本化金额按截至当期末止的购建固定资产累计支出加
权平均数及资本化率确定；固定资产达到预定可使用状态后，其借款费用计入当期财
务费用，与购建固定资产无关的借款费用在发生时计入当期财务费用。
13． 无形资产计价和摊销方法
无形资产以取得成本减累计摊销后的净额列示。无形资产按照估计受益期限平均
摊销。
无形资产在期末时按照账面价值与可收回金额孰低计量,对可收回金额低于账面价
值的差额,计提无形资产减值准备。
14． 长期待摊费用摊销方法
长期待摊费用以成本减累计摊销后的净额列示,并按受益期限平均摊销。
15． 收入确认原则
在商品交易中,本公司已将商品所有权上的重要风险和报酬转移给买方,本公司不
再对该商品实施继续管理权和实际控制权,相关的收入已经收到或取得了收款的证据,
并且与销售该商品有关的成本能够可靠地计量时,确认营业收入的实现。
二、 公司主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法 (续)
15． 收入确认原则 (续)
在提供劳务中,按照完工百分比法确认相关的劳务收入。如提供的劳务合同在同一
年度内开始并完成,按完成劳务并且收到价款或取得收款的证据时确认营业收入的实
现。
营业收入按销货发票金额(不含凭以计算增值税之销项税额)列账,发生的销货退回
直接冲减营业收入。
利息收入乃按让渡现金使用权的时间及适用实际利率计算确定。
16． 经营租赁
凡租赁公司仍实际上保留资产所有收益及风险拥有权之租约均视作经营租赁处
理。经营租赁之租金支出已按租约年期采用直线法计入利润表内。
17. 所得税的会计处理方法
所得税的会计处理采用应付税款法，按照当期计算的应交所得税确认为当期所得
税费用。
18． 合并会计报表的编制方法
本公司执行财政部颁布的《合并会计报表暂行规定》。本合并报表系根据本公司
及其控股子公司和拥有超过50%以上股权之投资联营公司的会计报表编制。于本会计年
度收购和出售附属公司的经营业绩分别由实际收购日起和出售日止计算。
三、 税项
本公司主要税项及其税率列示如下：
1． 营业税 根据国家税务法规,本公司按营业收入的5%计缴营业
税。
2． 土地使用税 根据国家税务法规,本公司依实际占用的土地面积计缴
每平方米规定税额的土地使用税。
3． 房产税 根据国家税务法规,本公司拥有产权的房屋按政府规定
的比例计缴房产税。
4． 企业所得税 根据中国有关税务法规规定,本公司适用之企业所得税
率为15%。附属公司所得税适用税率为33%。
5． 个人所得税 本公司职工应交个人所得税由本公司依国家规定代为
扣缴。
四、 会计报表主要项目注释
1. 货币资金
2003-6-30 2002-12-31
现金 14,881
银行存款
人民币存款 11,744,747 140,929,507
美元存款 13,251,800 37,247,850
合计 25,011,428 178,177,357
其中美元存款1,600,000美元，折合人民币13,251,800元（2002年：4,500,000美
元）
2．应收账款
应收账款的账龄情况如下：
2003-6-30 比例 坏账准备
1年以内 212,821 100%
1-2年
2-3年
3年以上
合计 212,821 100%
2002-12-31 比例 坏账准备
1年以内
1-2年
2-3年
3年以上
合计
本账户余额中并无持本公司5%以上股份的主要股东款项。
应收账款前五名的金额合计为人民币212,821元,占公司应收账款的比例为100%。
3．应收股利
2003-6-30 比例 2002-12-31 比例
1年以内 2,666,666 100%
合计 2,666,666 100%
是应收唐山港陆钢铁有限公司5-6月投资收益。本公司7月份已收到唐山港陆钢铁
有限公司股利266万元。
四、 会计报表主要项目注释 (续)
4． 其他应收款
其他应收款的账龄情况如下：
2003-6-30 比例 坏账准备
1年以内 2,553,793 100% -
合计 2,553,793 100%
2002-12-31 比例 坏账准备
1年以内 2,304,231 100% -
合计 2,304,231 100%
本账户余额中并无持本公司5%以上股份的主要股东的款项。
其他应收款前五名的金额合计为人民币2,553,793元(2002: 2,304,231元),占集团
其他应收账款的比例为100%(2002: 100%)。
5. 待摊费用
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末余额
高温劳防费 - 25,372 25,372
养路费 14,947 6,822 8,125
汽车保险费 14,078 14,078
合计 54,397 6,822 47,575
6. 长期投资
(1)明细项目
项目 期初数 减值准备 本期增加 减值准备
长期股权投资 129,000,000
项目 期末数 减值准备
长期股权投资 129,000,000
（2）其他股权投资
被投资单位 投资金额 占被投资单位
(万元) 注册资本比例
唐山港陆钢铁 8,000 23.73%
有限公司
上海阳龙投资 4,900 49%
咨询有限公司
合计 12,900
四、 计报表主要项目注释 (续)
(3)权益法核算的其他股权投资
被投资单位 初始投资额 累计追 本期被投资 累计分得 本期累计
加投资 单位权益增减 现金红利 增减额
上海阳龙投资
咨询有限公司 49,000,000
截止2003年6月30日,上海阳龙投资咨询有限公司正办理工商登记事宜，所以本期
权益无增减变化。
（4）对唐山港陆钢铁有限公司未采用权益法核算的说明根据《企业会计准则-投
资》及《企业会计制度》的规定，投资企业直接拥有被投资单位20%或以上的表决权资
本，但实质上对被投资单位不具有控制、共同控制和重大影响的，应采用成本法核
算。由于我公司对唐山港陆钢铁有限公司未委派董事会成员和管理人员，也没有对该
公司有重大影响的其他情形，所以对该笔股权投资我公司按成本法核算。
7、固定资产 (续)
单位:元
原值 期初数 本期增加 本期减少 期末余额
土地、房屋及
建筑物 163,995,843 102,999,000 60,996,843
管道沟槽 9,367,570 9,367,570
机器设备 7,154,407 7,154,407
电子设备 213,736 213,736
合计 180,517,820 213,736 102,999,000 77,732,556
累计折旧
土地、房屋及
建筑物 1,439,742 1,439,742 2,879,484
管道沟槽 406,833 406,833 813,666
机器设备 457,656 457,656 915,312
电子设备 21,115 21,115
合计 2,304,231 2,325,346 4,629,577
净值
土地、房屋及
建筑物 162,556,101 58,117,359
管道沟槽 8,960,737 8,553,904
机器设备 6,696,751 6,239,095
电子设备 192,621
合计 178,213,589 773,102,979
本期固定资产新增213,736元是公司购入,本期减少固定资产102,999,000元是将土
地使用权调整入无形资产.
四、 会计报表主要项目注释 (续)
8. 无形资产
种类 取得方式 原始金额 期初数 本期增加 本期摊销
土地使用权 购入 102,999,000 102,999,000 720,993 102,278,007
种类 期末
数剩余摊
销年限
土地使用权 49.5-50
9. 长期待摊费用
办公室装修 办公家具 网络布线 合计
期初余额 - - - -
本期增加额 88,081 95,718 41,418 225,217
本期摊销额 (8,808) (9,572) (4,142) (22,522)
期末余额 79,273 86,146 37,276 202,695
剩余摊销年限 4.5年 4.5年 4.5年 4.5年
10. 短期借款
借款类别 2003-6-30 2002-12-31
担保借款 33,000,000
该笔贷款本期已偿还。
11、 付账款、预收账款
以上各账户余额中并无持本公司5%以上股份的主要股东的款项。
12、 他应付款
其他应付款包括应付公司控股股东上海国有资产经营有限公司2,701,426元。
四、 表主要项目注释 (续)
13、应交税金
2002-6-30 2001-12-31
营业税 1,051,785 -
企业所得税 2,262,244 -
个人所得税 240 -
合计 3,314,269 -
14、预提费用
2002-6-30 2001-12-31
预提土地出让金 30,899,700 30,899,700
预提绿化及保安费 423,000
检修费 21,000
合计 31,343,700 30,899,700
15、股本
本公司注册及实收股本共计人民币185,300,000元,股份种类及其结构比例如下：
2003-6-30 2002-12-31
股数 比例 股数 比例
尚未流通股份
国家股 105,300,000 56.8% 105,300,000 56.8%
已流通股份
境内上市外资股 80,000,000 43.2% 80,000,000 43.2%
股份总数 185,300,000 100% 185,300,000 100%
四、 会计报表主要项目注释 (续)
16、资本公积
2003-6-30 2002-12-31
国家股折股差额 90,846,994 90,846,994
股本溢价 8,763,210 92,025,421
旧汽车更新定额补贴 6,300 6,300
99,616,503 182,878,715
17、盈余公积
2003-6-30 2002-12-31
法定盈余公积 - 1,791,366
法定公益金 895,683 895,683
895,683 2,687,049
本期资本公积减少83,262,212元，盈余公积减少1,791,366元，是用于弥补以前年
度亏损。
18、未分配利润
期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
-85,053,577 92,313,284 7,259,707
本期增加92,313,284元，其中资本公积转入83,262,212元，盈余公积转入1,791,
366元，本期利润7,259,707元。
19. 主营业务收入及主营业务成本
本期发生额
主营业务收入 主营业务成本
污水处理服务 21,035,700 11,383,674
机械制造业
建筑工程业
集团内行业间抵减
21,035,700 11,383,674
上年同期发生额
主营业务收入 主营业务成本
污水处理服务
机械制造业 80,964,829 59,328,487
建筑工程业 1,163,300 1,384,931
集团内行业间抵减 - (83,424)
82,128,129 60,629,994
由于2002年底公司进行重大资产重组，主营业务收入构成与去年同期相比发生重
大变化。
四、 会计报表主要项目注释 (续)
20. 财务费用
本期发生额 上年同期发生额
利息支出 28,845 1,510,518
减: 利息收入 855,268 700,528
汇兑损失 220 21,543
其他 492 18,743
合计 -825,711 850,276
21. 投资收益/(损失)
本期发生额 上年同期发生额
长期股权投资收益 2,666,666 115,408
国债投资收益 180
长期投资减值准备 (31,000)
2,666,666 84,588
五、 联方关系及其交易
1． 存在控制关系的关联方
与本 经济性 法定
企业名称 注册地址 主营业务 企业关 质或类型 代表人
系
上海国有 上海市中山 资产经营、产 国家股 有限责任公 祝世寅
资产经 东一路27号 权交易、投资 持有人 司
营有限 咨询
公司
上海市国有资产经营有限公司持有本公司56.8%表决权股份，是公司的控股股东。
所有与上海市国有资产经营有限公司存在控制关系的企业均为与本公司存在共同控制
（或重大影响）的关联公司。
上海阳晨投资股份有限公司
会计报表附注(续)
二零零三年六月三十日
人民币元
五、联方关系及其交易（续）
2. 存在控制关系的关联方的注册资本及其变化
企业
名称 期初数 本期增加数 本期减少数 期末数
金额(万元) 金额(万元) 金额(万元) 金额(万元) 金额(万元)
上海国有资产经营
有限公司 250,000 - - 250,000
3. 存在控制关系的关联方所持股份或权益变化
企业名称 期初数 本期增加数 本期减少数
金额(万元) % 金额(万元) % 金额(万元) %
上海国有资产
经营有限公司 10,530 56.8 - - - -
企业名称 期末数
金额(万元) %
上海国有资产
经营有限公司 10,530 56.8
六、 资产负债表日后事项
截止2003年6月30日本公司不存在需要披露的资产负债表日后事项。
七、 或有事项
截止2003年6月30日本公司不存在需要披露的或有事项。
八、 承诺事项
截止2003年6月30日本公司不存在需要披露的承诺事项
上海阳晨投资股份有限公司
补充资料
二零零三年六月三十日
人民币元
一、净资产收益率和每股收益
报告期利润 净资产收益率 每股收益
全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均
主营业务利润 0.03 0.03 0.05 0.05
营业利润 0.02 0.02 0.02 0.02
净利润 0.02 0.02 0.04 0.04
扣除非经常性损益
后的净利润 0.02 0.02 0.04 0.04
上海阳晨投资股份有限公司二00三年度会计报表
现金流量表
会股地年03表
编制单位：上海阳晨投资股份有限公司 2003年1-6月 金额单位：元
项目 2003年1-6月
2002年1-6月 母公司金额 合并金额
一，营业活动产生的现金流量：
销售商品，提供劳务收到的现金 21,941,600 100,455,951 102,191,688
收取的租金 91,164 91,164
收到的税费返还
收到的其他与经营活动有关的现金 4,000 2,064,006 2,064,006
现金流入小计 21,945,600 102,611,121 104,346,858
购买商品，接受劳务支付的现金 12,112,793 67,522,012 69,084,672
经营租赁所支付的租金
支付给职工以及为职工支付的现金 266,573 12,291,846 12,466,848
支付的各种税费 5,219,430 5,385,812
支付的其他与经营活动有关的现金 1,581,774 6,435,563 6,246,372
现金流出小计 13,961,140 91,468,851 93,183,704
经营活动产生的现金流量净额 7,984,460 11,142,270 11,163,154
二，投资活动产生的现金流量
收回投资所收到的现金 1,000 1,000
取得投资收益所收到的现金 180 180
处置固定资产，无形资产和其他
长期资产而收到的现金净额 42,499 42,499
收到的利息收入 884,113 697,737 697,737
减少三个月以上的定期存款所收到的现金 8,784,238 8,784,238
现金流入小计 884,113 9,525,654 9,525,654
购建固定资产，无形资产和其他
长期资产所支付的现金净额 5,170 3,004,595 3,050,974
投资所支付的现金 129,000,000
增加三个月以上定期存款所支付的现金
现金流出小计 129,005,170 3,004,595 3,050,974
投资活动产生的现金流量净额 -128,121,057 6,521,059 6,474,680
2002年1-6月
项目 2003年1-6月 母公司金额 合并金额
三，筹资活动产生的现金流量：
借款所收到的现金 46,000,000 46,000,000
收到的其他与筹资活动有关的现金
现金流入小计 46,000,000 46,000,000
偿还债务所支付的现金 33,000,000 63,000,000 63,000,000
偿还利息所支付的现金 28,845 1,510,518 1,510,518
支付的其他与筹资活动有关的现金 267 0 0
现金流出小计 33,029,112 64,510,518 64,510,518
筹资活动产生的现金流量净额 -33,029,112 -18,510,518 -18,510,518
四，汇率变动对现金的影响 -220 -21,643 -21,643
五，现金及现金等价物净增加额 -153,165,929 -868,832 -894,327
2002年1-6月
补充资料 2003年1-6月 母公司金额 合并金额
(1)将净利润调节为经营活动的现金流量
净利润 7,259,707 5,632,144 5,715,693
加：计提的资产减值准备 -422,198 -39,123
固定资产折旧 2,325,346 5,496,984 5,685,416
无形资产摊销 720,993 481,536 481,536
长期待摊费用摊销 22,521 350,427 350,427
待摊费用减少 -47,573
预提费用增加 444,000
处置固定资产，无形资产和其他
长期资产的收益 54,379 54,379
财务费用 -825,711 834,424 834,424
投资损失(减：收益) -2,666,666 724,277 -115,588
存货的减少(减：增加) -6,951,667 -6,950,865
经营性应收项目的减少(减：增加) -345,020 -1,533,753 -916,318
经营性应收项目的增加(减：减少) 1,096,863 6,475,717 6,063,173
经营活动产生的现金流量净额 7,984,460 11,142,270 11,163,154
(2)现金及现金等价物增加情况：
货币资金的年末余额 25,011,428 80,275,026 81,068,887
减：三个月以上定期存款的年末余额 42,613,027 42,613,027
信用保证金的年末余额 1,037,826 1,037,826
货币资金的年初余额 178,177,357 88,890,270 89,709,626
加：三个月以上定期存款的年初余额 51,397,265 51,397,265
信用保证金的年初余额
现金及现金等价物净增加额 -153,165,929 -868,832 -894,327
董事长： 总经理： 财务总监：
上海阳晨投资股份有限公司二00三年度会计报表
利润及利润分配表
会股地年02表
编制单位：上海阳晨投资股份有限公司 2003年1-6月 单位：元
项目 附注五 2002年1-6月
2003年1-6月 母公司 合并
一，主营业务收入 19 21,035,700 80,964,829 82,128,129
减：主营业务成本 19 11,383,674 59,328,487 60,629,994
减：主营业务税金及附加 1,057,043 19,773
二，主营业务利润 8,594,983 21,636,342 21,478,362
加：其他业务利润 686,883 686,883
减：营业费用 2,508,213 2,508,213
管理费用 2,564,633 11,507,859 12,035,992
财务费用 20 -825,711 853,167 850,276
三，营业利润(亏损以“-”填列) 6,856,061 7,453,986 6,770,764
加：投资收益(亏损以“-”填列) 21 2,666,666 -755,277 84,588
补贴收入
营业外收入 36,760 36,760
减：营业外支出 777 82,985 82,985
四，利润总额 9,521,950 6,652,484 6,809,127
减：所得税 2,262,243 1,020,340 1,093,434
五，净利润 18 7,259,707 5,632,144 5,715,693
加：年初未弥补亏损 18 -89,369,883 -90,454,614
六，年末未分配利润 18 7,259,707 -83,737,739 -84,738,921
董事长： 总经理： 财务总监：
上海阳晨投资股份有限公司二00三年度会计报表
资产负债表
会股地年01表
编制单位：上海阳晨投资股份有限公司 2003年6月30日 金额单位：元
资产 注释号 期未数 期初数
流动资产：
货币资金 1 25,011,428 178,177,357
应收票据
应收帐款 2 212,821
应收股利 3 2,666,666
其他应收款 4 2,553,793 2,304,231
预付帐款
存货
待摊费用 5 47,575
应收关联公司款
流动资产合计 30,492,283 180,481,588
长期投资
长期股权投资 6 129,000,000
长期债券投资
长期投资合计 129,000,000
固定资产
固定资产原价 7 77,732,556 180,517,820
减：累计折旧 7 4,629,577 2,304,231
固定资产净值 7 73,102,979 178,213,589
减：固定资产减值准备 7
固定资产净额 7 73,102,979 178,213,589
在建工程
固定资产合计 73,102,979 178,213,589
无形资产及其他资产
无形资产 8 102,278,007
长期待摊费用 9 202,695
无形资产及其他资产合计 102,480,702
资产总计 335,075,964 358,695,177
负债和股东权益 注释号 期未数 期初数
流动负债：
短期借款 10 33,000,000
应付帐款 11 1,100,306 4,247,850
预收帐款 11 3,505,900
应付工资 5,703
应付福利费 14,534
应交税金 13 3,314,269
其他应交款 5,259
其他应付款 12 12,974 2,600,000
预提费用 14 31,343,700 30,899,700
一年内到期的长期负债
应付控股公司款 12 2,701,426 2,135,440
应付关联公司款
流动负债合计 42,004,071 72,882,990
长期负债
长期借款
长期应付款
长期负债合计
负债合计 42,004,071 72,882,990
股东权益：
股本 15 185,300,000 185,300,000
资本公积 16 99,616,503 182,878,715
盈余公积 17 895,683 2,687,049
其中：法定公益金 17 895,683 895,683
未分配利润 18 7,259,707 -85,053,577
股东权益合计 293,071,893 285,812,187
负债和股东权益总计 335,075,964 358,695,177
董事长： 总经理： 财务总监：
