焦作市保和堂投资有限公司
                        关于问询函的回复



中国证券监督管理委员会四川监管局：

    焦作市保和堂投资有限公司（以下简称“保和堂”）于近日收到贵局《关于
对升达林业产业股份有限公司实际控制人变更事项的问询函》 川证监公司【2017】
第 74 号），现对问询函中涉及的有关问题回复如下：

    一、目前升达林业存在重大资产重组交易方业绩承诺未履行、控股子公司
涉及重大诉讼等问题，如何保障上市公司及中小股东利益，请你公司进行说明
并提供保和堂说明。

【回复】：

    保和堂认为，升达林业目前存在的业绩承诺履行事项和重大诉讼事项，其中
重大诉讼事项已得到妥善解决，法院正在办理解除募集资金账户冻结的事情，对
于业绩承诺事项保和堂也高度关注，若保和堂与升达集团的交易顺利完成，单洋
先生成为升达林业的实际控制人后，将继续督促业绩承诺方履行业绩补偿义务，
并加强公司经营管理，维护和保障升达林业和广大中小投资者的利益。

    二、保和堂于 2017 年 2 月 23 日注册成立，注册资本 1 亿元，尚未足额缴
纳出资。升达集团完成工商变更登记后，保和堂未能完全履行增资义务。请公
司提供保和堂说明，就与升达集团签订《焦作市保和堂投资有限公司与四川升
达林产工业集团有限公司及江昌政、江山、董静涛、向中华、杨彬之增资协议》，
提示违约风险，说明违约责任。请公司提供华西证券对包括但不限于上述因素
是否导致实际控制人变更存在重大不确定性的核查意见。
【回复】：

    根据保和堂、升达集团及其股东签署的增资协议的约定，保和堂拟承接升达
集团 22 亿元负债，其中 0.8 亿元债权人是保和堂股东衢州本草精华投资合伙企
业（有限合伙）。目前保和堂正在积极推进与北京唐港投资管理有限公司、中国
信达资产管理股份有限公司、中信银行河南分行等多家金融机构的合作，保和堂
将尽最大努力确保增资协议的正常履行。




    特此说明。

                                            焦作市保和堂投资有限公司

                                                  2017 年 11 月 14 日