民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
证券代码：000416 证券简称：民生投资 公告编号：2011-08
民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）。投资者
欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。
1.2 除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议
未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名
无 无 无 无
1.3 公司年度财务报告已经山东汇德会计师事务所审计并被出具了标准无保留意见的审计报告。
1.4 公司负责人马志军、主管会计工作负责人陈良栋及会计机构负责人(会计主管人员)李玉英声明：
保证年度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况简介
2.1 基本情况简介
股票简称 民生投资
股票代码 000416
上市交易所 深圳证券交易所
注册地址 青岛市崂山区株洲路 151 号
注册地址的邮政编码 266000
办公地址 青岛市市南区闽江二路 2 号综合办公楼二楼
办公地址的邮政编码 266071
公司国际互联网网址 无
电子信箱 mstz000416@126.com
2.2 联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 冯栋 杜心强
联系地址 青岛市市南区闽江二路 2 号综合办公楼二楼 青岛市市南区闽江二路 2 号综合办公楼二楼
电话 0532－80770826 0532－80770826
传真 0532－80770821 0532－80770821
电子信箱 mstz000416@126.com mstz000416@126.com
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
§3 会计数据和业务数据摘要
3.1 主要会计数据
单位：元
2010 年 2009 年 本年比上年增减（％） 2008 年
营业总收入（元） 707,991,002.49 629,153,649.19 12.53% 628,586,641.73
利润总额（元） 40,640,801.25 103,349,621.77 -60.68% 75,158.81
归属于上市公司股东
14,333,735.69 65,310,427.48 -78.05% -12,103,485.59
的净利润（元）
归属于上市公司股东
的扣除非经常性损益 11,047,501.78 1,082,010.37 921.02% 6,642,625.21
的净利润（元）
经营活动产生的现金
56,499,021.95 91,197,551.26 -38.05% 11,690,159.97
流量净额（元）
本年末比上年末增减
2010 年末 2009 年末 2008 年末
（％）
总资产（元） 992,436,394.73 979,508,825.61 1.32% 836,610,042.34
归属于上市公司股东
719,023,947.62 704,690,211.93 2.03% 639,379,784.45
的所有者权益（元）
股本（股） 531,871,494.00 531,871,494.00 0.00% 531,871,494.00
3.2 主要财务指标
单位：元
2010 年 2009 年 本年比上年增减（％） 2008 年
基本每股收益（元/股） 0.0269 0.1228 -78.09% -0.0228
稀释每股收益（元/股） 0.0269 0.1228 -78.09% -0.0228
扣除非经常性损益后的基本
0.0208 0.0020 940.00% 0.0125
每股收益（元/股）
加权平均净资产收益率（%） 2.01% 9.72% 减少 7.71 个百分点 -1.88%
扣除非经常性损益后的加权
1.55% 0.16% 增加 1.39 个百分点 1.03%
平均净资产收益率（%）
每股经营活动产生的现金流
0.11 0.17 -35.29% 0.022
量净额（元/股）
本年末比上年末增减
2010 年末 2009 年末 2008 年末
（％）
归属于上市公司股东的每股
1.35 1.32 2.27% 1.20
净资产（元/股）
非经常性损益项目
√ 适用 □ 不适用
单位：元
非经常性损益项目 金额 附注（如适用）
非流动资产处置损益 -52,060.73
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 2,828,967.32
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 2,721,600.00
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金 -71,360.19
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融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易
性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益
其他符合非经常性损益定义的损益项目（股票分红） 792,363.00
少数股东权益影响额 -1,224,455.95
所得税影响额 -1,708,819.54
合计 3,286,233.91 -
3.3 境内外会计准则差异
□ 适用 √ 不适用
§4 股本变动及股东情况
4.1 股份变动情况表
单位：股
本次变动前 本次变动增减（+，-） 本次变动后
发行 送 公积金
数量 比例 其他 小计 数量 比例
新股 股 转股
一、有限售条件股份 120,172,168 22.59% -119,981,428 -119,981,428 190,740 0.04%
1、国家持股
2、国有法人持股
3、其他内资持股 120,172,168 22.59% -119,981,428 -119,981,428 190,740 0.04%
其中：境内非国有法人持股 120,172,168 22.59% -119,981,428 -119,981,428 190,740 0.04%
境内自然人持股
4、外资持股
其中：境外法人持股
境外自然人持股
5、高管股份
二、无限售条件股份 411,699,326 77.41% 119,981,428 119,981,428 531,680,754 99.96%
1、人民币普通股 411,699,326 77.41% 119,981,428 119,981,428 531,680,754 99.96%
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数 531,871,494 100.00% 531,871,494 100.00%
限售股份变动情况表
单位：股
年初限售股 本年解除限 本年增加 年末限
股东名称 限售原因 解除限售日期
数 售股数 限售股数 售股数
1、中国泛海控股集团有限公司 119,981,428 119,981,428 0 0 无 2010.6.10
本年末限售股 190,740 股为实
实物股票
2、其他 190,740 0 0 190,740 物股票，拟解除限售时间：实
未注销
物股票注销后。
合计 120,172,168 119,981,428 0 190,740 － －
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4.2 前 10 名股东、前 10 名无限售条件股东持股情况表
单位：股
股东总数 39,842
前 10 名股东持股情况
持有有限售条件 质押或冻结的
股东名称 股东性质 持股比例 持股总数
股份数量 股份数量
1、中国泛海控股集团有限公司 境内非国有法人 22.56% 119,981,428
2、中关村证券股份有限公司 境内非国有法人 3.15% 16,773,897 16,496,912
3、李娟 境内自然人 0.81% 4,327,019
4、王银祥 境内自然人 0.66% 3,500,000
5、罗晓娟 境内自然人 0.63% 3,365,500
6、徐雪梅 境内自然人 0.61% 3,241,639
7、朱映君 境内自然人 0.60% 3,198,873
8、唐丽珠 境内自然人 0.53% 2,820,200
9、李暄娇 境内自然人 0.48% 2,575,028
10、殷伟民 境内自然人 0.44% 2,327,018
前 10 名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
1、中国泛海控股集团有限公司 119,981,428 人民币普通股
2、中关村证券股份有限公司 16,773,897 人民币普通股
3、李娟 4,327,019 人民币普通股
4、王银祥 3,500,000 人民币普通股
5、罗晓娟 3,365,500 人民币普通股
6、徐雪梅 3,241,639 人民币普通股
7、朱映君 3,198,873 人民币普通股
8、唐丽珠 2,820,200 人民币普通股
9、李暄娇 2,575,028 人民币普通股
10、殷伟民 2,327,018 人民币普通股
公司未知前 10 名无限售流通股股东是否存在关联关系，也未知上述股东是否属于
上述股东关联关系或一致行动的说明
《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
4.3 控股股东及实际控制人情况介绍
4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况
□ 适用 √ 不适用
4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍
公司控股股东的情况介绍：
中国泛海控股集团有限公司，注册资本为人民币 605,828.3462 万元；法定代表人：卢志强；成立日期：1988 年 4 月。
公司主要经营范围：科技、文化、教育、房地产、基础设施项目及产业的投资；资本经营、资产管理；酒店及物业管理；通
讯、办公自动化、建筑装饰材料及设备的销售；与上述业务相关的经济、技术、管理咨询。
公司的实际控制人为卢志强先生，现任全国政协常委、全国工商联副主席、泛海集团有限公司董事长兼总裁、中国泛海
控股集团有限公司董事长兼总裁、泛海（能源）投资股份有限公司董事长、泛海建设集团股份有限公司董事长、中国民生银
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行股份有限公司副董事长、海通证券股份有限公司董事、联想控股有限公司董事。
4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
卢志强
77.14％
泛海控股有限公司
100.00％
泛海集团有限公司
96.7％
中国泛海控股集团有限公司
22.56％
民生投资管理股份有限公司
§5 董事、监事和高级管理人员
5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
报告期内 是否在股
从公司领 东单位或
年 年初持 年末持 变动
姓名 职务 性别 任期起始日期 任期终止日期 取的报酬 其他关联
龄 股数 股数 原因
总额（万 单位领取
元） 税前） 薪酬
马志军 董事长 男 39 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 3.40 是
徐建兵 副董事长 男 48 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 0.00 是
张更生 董事总经理 男 45 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 63.61 否
冯栋 董事董秘副总 男 38 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 50.60 否
陈良栋 董事财务总监 男 39 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 40.20 否
冯壮勇 董事 男 42 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 0.00 是
张新民 独立董事 男 48 2009 年 06 月 23 日 2011 年 01 月 06 日 0 0 无 9.60 否
刘洪渭 独立董事 男 48 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 9.60 否
刘仲川 独立董事 男 37 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 9.60 否
余政 监事会主席 男 50 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 4.80 是
赵英伟 监事会副主席 男 39 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 4.80 是
刘庚 监事 男 50 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 4.80 是
任江岩 监事 女 45 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 14.26 否
庞建华 监事 男 29 2011 年 01 月 10 日 2014 年 01 月 10 日 0 0 无 10.63 否
刘建萍 董事 女 40 2009 年 06 月 23 日 2010 年 03 月 08 日 0 0 无 1.20 是
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兰立鹏 监事会主席 男 47 2009 年 06 月 23 日 2011 年 01 月 06 日 0 0 无 4.80 是
合计 - - - - - 0 0 - 231.90 -
董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□ 适用 √ 不适用
5.2 董事出席董事会会议情况
以通讯方式 是否连续两次
现场出席次 委托出席次
董事姓名 具体职务 应出席次数 参加会议次 缺席次数 未亲自出席会
数 数
数 议
马志军 董事 6 3 3 0 0 否
余政 董事长 6 3 3 0 0 否
赵英伟 董事 6 3 3 0 0 否
张更生 董事总经理 6 3 3 0 0 否
冯栋 董事董秘副总 6 3 3 0 0 否
陈良栋 董事财务总监 6 3 3 0 0 否
张新民 独立董事 6 1 3 2 0 否
刘洪渭 独立董事 6 3 3 0 0 否
刘仲川 独立董事 6 3 3 0 0 否
连续两次未亲自出席董事会会议的说明
无
年内召开董事会会议次数 6
其中：现场会议次数 3
通讯方式召开会议次数 3
现场结合通讯方式召开会议次数 0
§6 董事会报告
6.1 管理层讨论与分析
公司 2010 年主要从事商品零售业务，以及在公司股东大会授权范围内通过购买银行理财产品、基金、股票等利用闲置资
金进行短期理财和委托贷款、购买信托产品等对外投资业务。
公司报告期内实现营业收入 70,799.10 万元,同比增长 12.53％，归属于母公司股东的净利润 1,433.37 万元，同比减少
78.05％。
公司商品零售业务经受了大型零售商持续扩张冲击，在区域市场面临的竞争日趋激烈，报告期内实现主营业务收入
68,167.91 万元，同比增长 12.99％。
报告期内，公司根据证券市场运行状况制定投资策略，严格控制投资规模，努力防范投资风险。由于报告期股票投资规
模较小，公司交易性金融资产公允价值变动收益和投资收益较上年同比大幅减少，2010 年度业绩同比大幅下降。
6.2 主营业务分行业、产品情况表
单位：万元
主营业务分行业情况
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营业收入比上 营业成本比上 毛利率比上年增减
分行业或分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）
年增减（%） 年增减（%） （%）
商品零售 68,167.91 60,462.50 11.30% 12.99% 13.17% 减少 0.15 个百分点
主营业务分产品情况
公司无占营业收入或营业
0.00 0.00 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%
利润总额 10％以上的产品。
6.3 主营业务分地区情况
因公司在其他地区无销售公司及分支机构，故未按地区分项列示报告期主营业务收入及主营业务利润的构成情况。
6.4 采用公允价值计量的项目
√ 适用 □ 不适用
单位：元
本期公允价值 计入权益的累计 本期计提
项目 期初金额 期末金额
变动损益 公允价值变动 的减值
金融资产：
其中：1.以公允价值计量且其变动计入当
18,020,933.65 -623,546.69 85,985,390.20
期损益的金融资产
其中：衍生金融资产
2.可供出售金融资产
金融资产小计 18,020,933.65 -623,546.69 85,985,390.20
金融负债
投资性房地产
生产性生物资产
其他
合计 18,020,933.65 -623,546.69 85,982,390.20
6.5 募集资金使用情况对照表
□ 适用 √ 不适用
变更募集资金投资项目情况表
□ 适用 √ 不适用
6.6 非募集资金项目情况
□ 适用 √ 不适用
6.7 董事会对公司会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响的说明
□ 适用 √ 不适用
6.8 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
□ 适用 √ 不适用
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6.9 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案
本公司 2010 年经审计的母公司净利润为 10,977,580.26 元，提取盈余公积 1,097,758.03 元，加年初未分配利润 134,706,301.25
元，可供分配的利润为 144,586,123.48 元。考虑到公司目前处于产业结构调整期，正在积极开发新的投资领域和投资项目，董
事会提议公司 2010 年度利润不分配，也不进行资本公积金转增股本。
考虑到公司目前处于产业结构调整期，正在积极开发新的投资领域和投资项目，董事会决定公司 2010 年度利润不分配，
也不进行资本公积金转增股本。
公司最近三年现金分红情况表
单位：元
分红年度合并报表中归 占合并报表中归属于上
分红年度 现金分红金额（含税） 属于上市公司股东的净 市公司股东的净利润的 年度可分配利润
利润 比率
2009 年 0.00 65,310,427.48 0.00% 134,706,301.25
2008 年 0.00 -12,103,485.59 0.00% 74,423,617.39
2007 年 0.00 4,168,847.29 0.00% 86,515,246.15
最近三年累计现金分红金额占最近年均净利润的比例（%） 0.00%
公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案
√ 适用 □ 不适用
本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案的原因 公司未分配利润的用途和使用计划
考虑到公司目前处于产业结构调整期，正在积极开发新的
投资领域和投资项目，董事会决定公司 2010 年度利润不分配， 用于投资发展新项目。
也不进行资本公积金转增股本。
§7 重要事项
7.1 收购资产
□ 适用 √ 不适用
7.2 出售资产
□ 适用 √ 不适用
7.1、7.2 所涉及事项对公司业务连续性、管理层稳定性的影响。
7.3 重大担保
□ 适用 √ 不适用
7.4 重大关联交易
7.4.1 与日常经营相关的关联交易
□ 适用 √ 不适用
7.4.2 关联债权债务往来
□ 适用 √ 不适用
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7.4.3 大股东及其附属企业非经营性资金占用及清偿情况表
□ 适用 √ 不适用
7.5 委托理财
□ 适用 √ 不适用
7.6 承诺事项履行情况
上市公司及其董事、监事和高级管理人员、公司持股 5%以上股东及其实际控制人等有关方在报告期内或持续到报告期内的
以下承诺事项
√ 适用 □ 不适用
承诺事项 承诺人 承诺内容 履行情况
股改承诺 无 无 无
本次权益变动完成后 12 个月内，中国泛
中国泛海控股集 海控股集团有限公司持有的民生投资的
收购报告书或权益变动报告书中所作承诺 该承诺已履行完毕。
团有限公司 119,981,428 股股份（占公司总股本的
22.56%）将不转让或者上市交易。
重大资产重组时所作承诺 无 无 无
发行时所作承诺 无 无 无
其他承诺（含追加承诺） 无 无 无
7.7 重大诉讼仲裁事项
□ 适用 √ 不适用
7.8 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明
7.8.1 证券投资情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
占期末证券
初始投资金额 期末持有数量
序号 证券品种 证券代码 证券简称 期末账面值 总投资比例 报告期损益
（元） （股）
（%）
1 股票 600229 青岛碱业 348.27 75 452.25 0.00% -74.25
2 股票 000917 电广传媒 16,145,942.55 800,000 19,519,998.55 22.70% 5,335,111.35
3 股票 601169 北京银行 17,806,665.43 1,230,700 14,079,207.42 16.37% -3,904,155.63
4 股票 600015 华夏银行 8,365,644.30 800,000 8,719,996.30 10.14% 354,352.00
5 股票 600036 招商银行 34,088,999.49 2,584,300 33,104,872.21 38.50% -984,127.28
6 股票 600000 浦发银行 11,885,233.36 852,370 10,560,863.47 12.28% -1,324,369.89
期末持有的其他证券投资 0.00 - 0.00 0.00% 0.00
报告期已出售证券投资损益 - - - - 480,325.30
合计 88,292,833.40 - 85,985,390.20 100% -42,938.40
证券投资情况说明
公司证券投资已经公司第六届董事会第十九次会议审议通过，并经公司 2009 年度第一次临时股东大会批准。报告期内，
公司在股东大会授权范围内严格执行证券投资制度，明确投资理财管理规范和流程，采取有效措施加强投资决策、投资执行
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
和风险控制等环节的控制力度，防范、控制投资风险。公司本报告期的证券投资对业绩影响为 54.08 万元。
7.8.2 持有其他上市公司股权情况
□ 适用 √ 不适用
7.8.3 持有拟上市公司及非上市金融企业股权情况
□ 适用 √ 不适用
7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
报告期买入股份 报告期卖出股份
股份名称 期初股份数量 期末股份数量 使用的资金数量 产生的投资收益
数量 数量
青岛碱业 75 0 0 75 0 0.00
华夏银行 0 1,266,260 466,260 800,000 13,267,097 473,292.77
招商银行 0 2,584,300 0 2,584,300 34,101,934 -12,935.00
浦发银行 0 852,370 0 852,370 11,977,431 -4,312.54
电广传媒 860,500 0 60,500 800,000 0 1,687.75
北京银行 130,000 1,100,700 0 1,230,700 15,474,992 -5,829.47
7.8.5 其他综合收益细目
单位：元
项目 本期发生额 上期发生额
1．可供出售金融资产产生的利得（损失）金额
减：可供出售金融资产产生的所得税影响
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计
2．按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所
享有的份额
减：按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所
享有的份额产生的所得税影响
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计
3．现金流量套期工具产生的利得（或损失）金额
减：现金流量套期工具产生的所得税影响
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
转为被套期项目初始确认金额的调整额
小计
4．外币财务报表折算差额
减：处置境外经营当期转入损益的净额
小计
5．其他
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
减：由其他计入其他综合收益产生的所得税影响
前期其他计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计
合计 0.00 0.00
§8 监事会报告
√ 适用 □ 不适用
(一)监事会工作情况
报告期内，公司监事会共召开了 5 次会议。
1、公司监事会六届十三次会议于 2010 年 3 月 9 日在公司会议室召开，会议审议通过了如下决议：
⑴审议通过了《公司 2009 年度总经理业务报告》；
⑵审议通过了《公司 2009 年度监事会工作报告》；
⑶审议通过了《关于计提商誉减值准备的议案》；
⑷审议通过了《公司 2009 年度财务决算报告》；
⑸审议通过了《公司 2009 年年度报告及报告摘要》；
⑹审议通过了《公司 2009 年度利润分配预案及资本公积金转增股本预案》；
⑺审议通过了《民生投资管理股份有限公司 2009 年度内部控制自我评价报告》。
会议决议公告刊登在 2010 年 3 月 11 日的《证券时报》上。
2、公司监事会六届十四次会议于 2010 年 4 月 21 日以通讯方式召开，会议审议通过了公司 2010 年第一季度季度报告全
文及正文。
3、公司监事会六届十五次会议于 2010 年 8 月 12 日以通讯方式召开，会议审议通过了公司 2010 年半年度报告及报告摘
要。
4、公司监事会六届十六次会议于 2010 年 10 月 26 日以通讯方式召开，会议审议通过了公司 2010 年第三季度季度报告全
文及正文。
5、公司监事会六届十七次会议于 2010 年 12 月 22 日以通讯方式召开，会议审议通过了《关于公司监事会换届选举的议
案》。
会议决议公告刊登在 2010 年 12 月 24 日的《证券时报》上。
(二)监事会对 2010 年度公司有关事项的独立意见
1、公司依法运作情况
根据《公司法》、《公司章程》等法律、法规的有关规定，公司监事会对公司报告期内股东大会、董事会的召集召开程序、
决议事项，董事会对股东大会决议的执行情况，公司高级管理人员执行职务以及公司的管理制度等进行了监督，监事会认为：
公司能够严格按照《公司法》、《公司章程》等规定规范运作，建立并不断完善内部控制制度。公司决策程序符合法律法规的
要求。公司董事会能够认真执行、按时完成股东大会的各项决议，及时、真实、完整地履行信息披露义务。未发现公司董事、
高级管理人员在执行公司职务时违反法律、法规、《公司章程》或损害公司利益的行为。公司、董事会及董事未受到中国证监
会稽查、中国证监会行政处罚、通报批评和证券交易所的公开谴责。
2、检查公司财务情况
监事会对 2010 年度公司的财务状况、财务管理等进行了认真细致地监督、检查和审核。公司财务制度健全、财务运作规
范、财务状况良好。山东汇德会计师事务所有限公司为公司出具的（2011）汇所审字第 5-117 号标准无保留意见的审计报告，
客观、真实地反映了公司的财务状况、经营成果和现金流量。
3、对年度报告的书面审核情况
监事会对公司董事会编制的公司 2010 年年度报告进行了审核，并提出书面审核意见。该年度报告所载资料客观、真实、
准确，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
4、公司募集资金使用情况
公司近三年未募集资金，也无前期募集资金延续到本期使用的情况。
5、收购、出售资产情况
公司报告期内无收购、出售资产事项。
6、公司关联交易情况
公司报告期无重大关联交易事项。
7、关于公司内部控制自我评价的独立意见
根据深圳证券交易所《上市公司内部控制指引》、《关于做好上市公司 2010 年度报告工作的通知》的有关规定，公司监事
11
民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
会审阅了《民生投资管理股份有限公司 2010 年内部控制自我评价报告》，并发表意见如下：
公司根据中国证监会、深圳证券交易所的有关规定，遵循内部控制的基本原则，结合公司实际情况建立健全了覆盖公司
各个环节的内部控制制度，内部控制重点活动的执行能够得到充分有效地监督。2010 年，公司未有违反深圳证券交易所《上
市公司内部控制指引》及公司内部控制制度的情形发生。公司董事会关于公司内部控制的自我评价全面、真实、准确，反映
了公司内部控制的实际情况。监事会同意公司 2010 年度内部控制自我评价报告。
§9 财务报告
9.1 审计意见
财务报告 是
审计意见 标准无保留审计意见
审计报告编号 （2011）汇所审字第 5-117 号
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 民生投资管理股份有限公司全体股东
我们审计了后附的民生投资管理股份有限公司（以下简称民生投资）财务报表，包括 2009
年 12 月 31 日的资产负债表和合并资产负债表，2009 年度的利润表和合并利润表，2009 年度
引言段
的现金流量表和合并现金流量表，2009 年度的股东权益变动表和合并股东权益变动表，以及
财务报表附注。
按照企业会计准则的规定编制财务报表是民生投资管理层的责任。这种责任包括：（1）
管理层对财务报表的责任段 设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而
导致的重大错报；（2）选择和运用恰当的会计政策； （3）作出合理的会计估计。
我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会
计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，
计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。审计工作涉及实施审
计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的
注册会计师责任段 判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我
们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的
有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理
性，以及评价财务报表的总体列报。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发
表审计意见提供了基础。
我们认为，民生投资财务报表已经按照企业会计准则的规定编制，在所有重大方面公允
审计意见段
反映了民生投资 2010 年 12 月 31 日的财务状况以及 2010 年度的经营成果和现金流量。
非标意见
审计机构名称 山东汇德会计师事务所有限公司
审计机构地址 青岛东海西路 39 号世纪大厦 26-27 层
审计报告日期 2011 年 4 月 18 日
注册会计师姓名
王晖、孙涌
9.2 财务报表
9.2.1 资产负债表
编制单位：民生投资管理股份有限公司 2010 年 12 月 31 日 单位：元
期末余额 年初余额
项目
合并 母公司 合并 母公司
流动资产：
货币资金 645,207,480.48 497,054,655.84 689,855,642.37 543,033,979.01
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产 85,985,390.20 85,985,390.20 18,020,933.65 18,020,933.65
应收票据
应收账款 551,286.72 200,262.90
预付款项 18,409,362.74 90,000.00 18,314,120.51
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款 5,703,914.82 102,024.09 10,399,264.17 1,733,032.98
买入返售金融资产
存货 27,244,933.83 25,326,574.28
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 7,200,000.00
流动资产合计 783,102,368.79 583,232,070.13 762,116,797.88 569,987,945.64
非流动资产：
发放委托贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 1,297,859.24 63,452,026.70 652,823.00 63,452,026.70
投资性房地产
固定资产 140,012,041.97 53,361,303.08 147,757,872.20 55,848,052.64
在建工程 1,105,563.00
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 7,916,462.92 8,256,797.58
开发支出
商誉 45,118,522.41 45,118,522.41
长期待摊费用 6,070,528.43 7,885,640.15
递延所得税资产 7,813,047.97 6,218,471.67 7,720,372.39 6,086,316.61
其他非流动资产
非流动资产合计 209,334,025.94 123,031,801.45 217,392,027.73 125,386,395.95
资产总计 992,436,394.73 706,263,871.58 979,508,825.61 695,374,341.59
流动负债：
短期借款
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
交易性金融负债
应付票据 21,080,000.00 18,400,000.00
应付账款 130,259,249.05 126,274,326.65
预收款项
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 1,272,058.76 669,480.72 1,460,071.73 898,875.72
应交税费 7,506,208.88 273,923.41 5,562,203.27 149,491.97
应付利息
应付股利
其他应付款 25,869,729.65 29,836.73 21,673,771.00 12,923.44
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债
其他流动负债 4,236,357.77 4,236,357.77 4,236,357.77 4,236,357.77
流动负债合计 190,223,604.11 5,209,598.63 177,606,730.42 5,297,648.90
非流动负债：
长期借款 40,781,236.00 58,906,244.00
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 40,781,236.00 58,906,244.00
负债合计 231,004,840.11 5,209,598.63 236,512,974.42 5,297,648.90
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 531,871,494.00 531,871,494.00 531,871,494.00 531,871,494.00
资本公积 10,533,600.04 5,879,389.41 10,533,600.04 5,879,389.41
减：库存股
专项储备
盈余公积 18,717,266.06 18,717,266.06 17,619,508.03 17,619,508.03
一般风险准备
未分配利润 157,901,587.52 144,586,123.48 144,665,609.86 134,706,301.25
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合计 719,023,947.62 701,054,272.95 704,690,211.93 690,076,692.69
少数股东权益 42,407,607.00 38,305,639.26
所有者权益合计 761,431,554.62 701,054,272.95 742,995,851.19 690,076,692.69
负债和所有者权益总计 992,436,394.73 706,263,871.58 979,508,825.61 695,374,341.59
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
9.2.2 利润表
编制单位：民生投资管理股份有限公司 2010 年 1-12 月 单位：元
本期金额 上期金额
项目
合并 母公司 合并 母公司
一、营业总收入 707,991,002.49 1,153,810.00 629,153,649.19 382,300.00
其中：营业收入 707,991,002.49 1,153,810.00 629,153,649.19
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 671,493,146.88 1,886,442.81 609,296,956.71 3,685,733.53
其中：营业成本 606,078,816.60 535,721,863.26
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 4,632,404.58 63,969.30 3,938,999.56 21,217.65
销售费用 26,189,384.50 28,313,938.70
管理费用 42,153,921.39 9,182,797.66 46,749,502.05 11,785,388.83
财务费用 -7,308,535.85 -7,265,397.71 -8,098,595.67 -7,884,907.03
资产减值损失 -252,844.34 -94,926.44 2,671,248.81 -235,965.92
加：公允价值变动收益（损失以“-”号填列） -623,546.69 -623,546.69 22,510,367.15 22,510,367.15
投资收益（损失以“-”号填列） 1,989,585.74 10,344,549.50 51,833,086.07 58,603,600.95
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 645,036.24 429,485.12
汇兑收益（损失以“-”号填列）
三、营业利润（亏损以“-”号填列） 37,863,894.66 8,988,370.00 94,200,145.70 77,810,534.57
加：营业外收入 2,933,436.95 2,549,091.17 9,284,133.90 9,042,850.00
减：营业外支出 156,530.36 16,370.00 134,657.83 16,636.04
其中：非流动资产处置损失 132,382.39 24,244.98 16,636.04
四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 40,640,801.25 11,521,091.17 103,349,621.77 86,836,748.53
减：所得税费用 11,205,097.82 543,510.91 25,762,209.83 19,855,988.69
五、净利润（净亏损以“-”号填列） 29,435,703.43 10,977,580.26 77,587,411.94 66,980,759.84
归属于母公司所有者的净利润 14,333,735.69 10,977,580.26 65,310,427.48 66,980,759.84
少数股东损益 15,101,967.74 12,276,984.46
六、每股收益：
（一）基本每股收益 0.0269 0.1228
（二）稀释每股收益 0.0269 0.1228
七、其他综合收益
八、综合收益总额 29,435,703.43 10,977,580.26 77,587,411.94 66,980,759.84
归属于母公司所有者的综合收益总额 14,333,735.69 10,977,580.26 65,310,427.48 66,980,759.84
归属于少数股东的综合收益总额 15,101,967.74 12,276,984.46
本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0.00 元。
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
9.2.3 现金流量表
编制单位：民生投资管理股份有限公司 2010 年 1-12 月 单位：元
本期金额 上期金额
项目
合并 母公司 合并 母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 820,699,832.22 1,154,015.70 728,881,087.22
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 27,309,620.29 10,088,173.00 70,948,967.73 6,844,969.85
经营活动现金流入小计 848,009,452.51 11,242,188.70 799,830,054.95 6,844,969.85
购买商品、接受劳务支付的现金 709,913,053.81 619,988,902.12
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 21,397,689.44 3,798,340.97 22,091,579.85 3,653,368.65
支付的各项税费 29,074,967.88 611,698.07 35,665,645.76 14,225,912.82
支付其他与经营活动有关的现金 31,124,719.43 3,240,719.09 30,886,375.96 5,330,880.95
经营活动现金流出小计 791,510,430.56 7,650,758.13 708,632,503.69 23,210,162.42
经营活动产生的现金流量净额 56,499,021.95 3,591,430.57 91,197,551.26 -16,365,192.57
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 9,050,700.68 9,050,700.68 1,361,681,889.80 1,361,681,889.80
取得投资收益收到的现金 16,200,000.00
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 144,055.00 13,400.00
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金 10,693,150.68 10,693,150.68
投资活动现金流入小计 9,194,755.68 25,250,700.68 1,372,388,440.48 1,372,375,040.48
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 3,072,022.40 101,645,801.61
投资支付的现金 74,821,454.42 74,821,454.42 926,880,643.22 926,880,643.22
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
16
民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
投资活动现金流出小计 77,893,476.82 74,821,454.42 1,028,526,444.83 926,880,643.22
投资活动产生的现金流量净额 -68,698,721.14 -49,570,753.74 343,861,995.65 445,494,397.26
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金
取得借款收到的现金 65,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 65,000,000.00
偿还债务支付的现金 18,125,008.00 6,093,756.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 14,323,454.70 11,663,408.35 175,724.69
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 11,000,000.00 8,800,000.00
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 32,448,462.70 17,757,164.35 175,724.69
筹资活动产生的现金流量净额 -32,448,462.70 47,242,835.65 -175,724.69
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 -44,648,161.89 -45,979,323.17 482,302,382.56 428,953,480.00
加：期初现金及现金等价物余额 689,855,642.37 543,033,979.01 207,553,259.81 114,080,499.01
六、期末现金及现金等价物余额 645,207,480.48 497,054,655.84 689,855,642.37 543,033,979.01
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
9.2.4 合并所有者权益变动表 表（一）
编制单位：民生投资管理股份有限公司 2010 年度 单位：元
本年金额
项 目 归属于母公司的股东权益
少数股东权益 股东权益合计
股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 母公司股东权益合计
一、上年年末余额 531,871,494.00 10,533,600.04 17,619,508.03 144,665,609.86 704,690,211.93 38,305,639.26 742,995,851.19
1.会计政策变更
2.前期差错更正
二、本年年初余额 531,871,494.00 10,533,600.04 17,619,508.03 144,665,609.86 704,690,211.93 38,305,639.26 742,995,851.19
三、本年增减变动金额（减少以“-”号填列） 1,097,758.03 13,235,977.66 14,333,735.69 4,101,967.74 18,435,703.43
（一）本年净利润 14,333,735.69 14,333,735.69 15,101,967.74 29,435,703.43
（二）其他综合收益
上述(一)(二)小 计 : 14,333,735.69 14,333,735.69 15,101,967.74 29,435,703.43
（三）所有者投入资本
1. 所有者本期投入资本
2.本年购回库存股
3.股份支付计入所有者权益的金额
（四）本年利润分配 1,097,758.03 -1,097,758.03 -11,000,000.00 -11,000,000.00
1.提取盈余公积 1,097,758.03 -1,097,758.03
2.对所有者（或股东）的分配 -11,000,000.00 -11,000,000.00
3.其他
（五）所有者权益内部结转
1.资本公积转增资本
2.盈余公积转增资本
3.盈余公积弥补亏损
四、本年年末余额 531,871,494.00 10,533,600.04 18,717,266.06 157,901,587.52 719,023,947.62 42,407,607.00 761,431,554.62
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
表（二）
编制单位：民生投资管理股份有限公司 2010 年度 单位：元
上年金额
项 目 归属于母公司的股东权益
少数股东权益 股东权益合计
股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 母公司股东权益合计
一、上年年末余额 531,871,494.00 10,533,600.04 10,921,432.05 86,053,258.36 639,379,784.45 34,828,654.80 674,208,439.25
1.会计政策变更
2.前期差错更正
二、本年年初余额 531,871,494.00 10,533,600.04 10,921,432.05 86,053,258.36 639,379,784.45 34,828,654.80 674,208,439.25
三、本年增减变动金额（减少以“-”号填列） 6,698,075.98 58,612,351.50 65,310,427.48 3,476,984.46 68,787,411.94
（一）本年净利润 65,310,427.48 65,310,427.48 12,276,984.46 77,587,411.94
（二）其他综合收益
上述(一)(二)小 计 : 65,310,427.48 65,310,427.48 12,276,984.46 77,587,411.94
（三）所有者投入资本
1. 所有者本期投入资本
2. 本年购回库存股
3. 股份支付计入所有者权益的金额
（四）本年利润分配 6,698,075.98 -6,698,075.98 -8,800,000.00 -8,800,000.00
1.提取盈余公积 6,698,075.98 -6,698,075.98
2. 对所有者（或股东）的分配 -8,800,000.00 -8,800,000.00
3.其他
（五）所有者权益内部结转
1.资本公积转增资本
2.盈余公积转增资本
3.盈余公积弥补亏损
四、本年年末余额 531,871,494.00 10,533,600.04 17,619,508.03 144,665,609.86 704,690,211.93 38,305,639.26 742,995,851.19
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
9.2.5 母公司所有者权益变动表 表（一）
编制单位：民生投资管理股份有限公司 2010 年度 单位：元
本年金额
项 目
股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 股东权益合计
一、上年年末余额 531,871,494.00 5,879,389.41 17,619,508.03 134,706,301.25 690,076,692.69
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额 531,871,494.00 5,879,389.41 17,619,508.03 134,706,301.25 690,076,692.69
三、本年增减变动金额 1,097,758.03 9,879,822.23 10,977,580.26
（一）净利润 10,977,580.26 10,977,580.26
（二）其他综合收益
上述（一）和（二）小计 10,977,580.26 10,977,580.26
（三）所有者投入和减少资本
1.所有者投入资本
2.股份支付计入所有者权益的金额
3.其他
（四）利润分配 1,097,758.03 -1,097,758.03
1.提取盈余公积 1,097,758.03 -1,097,758.03
2.股东的分配
3.其他
（五）所有者权益内部结转
1.资本公积转增股本
2.盈余公积转增股本
3.盈余公积弥补亏损
4.其他
四、本年年末余额 531,871,494.00 5,879,389.41 18,717,266.06 144,586,123.48 701,054,272.95
20
民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
表（二）
编制单位：民生投资管理股份有限公司 2010 年度 单位：元
上年金额
项 目
股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 股东权益合计
一、上年年末余额 531,871,494.00 5,879,389.41 10,921,432.05 74,423,617.39 623,095,932.85
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额 531,871,494.00 5,879,389.41 10,921,432.05 74,423,617.39 623,095,932.85
三、本年增减变动金额 6,698,075.98 60,282,683.86 66,980,759.84
（一）净利润 66,980,759.84 66,980,759.84
（二）其他综合收益
上述（一）和（二）小计 66,980,759.84 66,980,759.84
（三）所有者投入和减少资本
1.所有者投入资本
2.股份支付计入所有者权益的金额
3.其他
（四）利润分配 6,698,075.98 -6,698,075.98
1.提取盈余公积 6,698,075.98 -6,698,075.98
2.股东的分配
3.其他
（五）所有者权益内部结转
1.资本公积转增股本
2.盈余公积转增股本
3.盈余公积弥补亏损
4.其他
四、本年年末余额 531,871,494.00 5,879,389.41 17,619,508.03 134,706,301.25 690,076,692.69
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民生投资管理股份有限公司 2010 年年度报告摘要
9.3 与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的具体说明
□ 适用 √ 不适用
9.4 重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响
□ 适用 √ 不适用
9.5 与最近一期年度报告相比，合并范围发生变化的具体说明
□ 适用 √ 不适用
民生投资管理股份有限公司董事会
二〇一一年四月十八日
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