万向钱潮股份有限公司2007年半年度报告全文
重要提示
本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
公司董事长鲁冠球、总经理周建群、财务经理翁焕祥声明：保证半年度报告中财务报告的真实、完整。
公司半年度财务报告已经浙江天健会计师事务所审计并出具标准审计报告。
一、公司基本情况
(一)基本情况简介
1、中文名称：万向钱潮股份有限公司
英文名称：WANXIANG QIANCHAO CO.,LTD.
英文简称：wxqc
2、公司股票上市交易所：深圳证券交易所
股票简称：万向钱潮
股票代码：000559
3、公司注册及办公地址：浙江省杭州市萧山区
邮政编码：311215
公司互联网网址：http://www.wxqc.com.cn
公司电子信箱：wxqc@wanxiang.com.cn
4、公司法定代表人：鲁冠球
5、公司董事会秘书：许小建
联系电话：0571-82832999
传 真：0571-82602132
电子信箱：wxqc@wanxiang.com.cn
联系地址：浙江省杭州市萧山区
6、公司选定的信息披露报纸：
《证券时报》、《上海证券报》
信息披露网站：http://www.cninfo.com. cn
公司中报备置地点：公司行政部
7、其他有关资料：
企业法人营业执照注册号：3300001001190
税务登记号码：330181142923441
公司聘请的会计师事务所：浙江天健会计师事务所有限公司
办公地址：浙江省杭州市西溪路128号耀江金鼎广场
（二）、主要财务数据和指标
单位：人民币元
本报告期末比上年度
本报告期末 上年度期末
期末增减（％）
调整前 调整后 调整前 调整后
总资产 4,908,313,898.05 5,178,436,349.56 5,165,535,457.53 -5.33% -4.97%
所有者权益（或股
1,692,458,362.04 1,763,739,740.12 1,743,099,406.27 -4.04% -2.91%
东权益）
每股净资产 1.650 1.720 1.70 -4.04% -2.91%
本报告期比上年同期
报告期（1－6月） 上年同期
增减（％）
调整前 调整后 调整前 调整后
营业利润 233,239,026.80 127,314,756.72 142,817,261.43 83.20% 63.31%
利润总额 244,973,926.53 135,668,003.49 144,443,716.10 80.57% 69.60%
净利润 126,018,200.11 75,097,829.31 85,861,974.36 67.81% 46.77%
扣除非经常性损益
119,910,487.86 73,761,108.57 84,905,710.21 62.57% 41.23%
后的净利润
基本每股收益 0.123 0.073 0.084 67.81% 46.77%
稀释每股收益 0.123 0.073 0.084 67.81% 46.77%
净资产收益率 7.45% 4.53% 2.92%
经营活动产生的现
194,712,252.99 152,170,718.08 27.96%
金流量净额
每股经营活动产生
0.190 0.148 27.96%
的现金流量净额
扣除的非经常性损益项目和金额
单位：人民币元
非经常性损益项目 金额
非流动资产处置损益 3,534,358.27
计入当期损益的政府补助（与公司业务密切相关，按照
8,559,151.76
国家统一标准定额或定量享受除外）
其他营业外收支净额 -358,610.30
企业所得税影响数 -3,406,132.39
少数股东所占份额 -2,221,055.09
合计 6,107,712.25
利润表附表
（根据中国证监会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号》的要求计算的净资产收益率和每股收益）
净资产收益率（%） 每股收益(元/股)
报告期利润 全面摊薄 加权平均 基本每股收益 稀释每股收益
上年 上年 上年 上年
本期数 同期数 本期数 同期数 本期数 同期数 本期数 同期数
归属于公司普通股股东的净
利润
7.45 4.66 7.25 4.62 0.123 0.083 0.123 0.083
扣除非经常性损益后归属于
公司普通股股东的净利润 7.08 4.60 6.91 4.57 0.117 0.082 0.117 0.082
二、股本变动及主要股东持股情况
1、报告期内公司股份总数变动情况表
报告日期：2007年6月30日 单位：股
本次变动前 本次变动增减（+，-） 本次变动后
发行 送 公积金
数量 比例 其他 小计 数量 比例
新股 股 转股
一、有限售条件股份 557,390,375 54.35% -43,833,739-43,833,739 513,556,636 50.07%
1、国家持股
2、国有法人持股 38,486,370 3.75% -38,486,370-38,486,370 0 0.00%
3、其他内资持股 518,904,005 50.60% -5,347,369 -5,347,369 513,556,636 50.07%
其中：境内非国有法
511,774,179 49.90% 511,774,179 49.90%
人持股
境内自然人持股 7,129,826 0.70% -5,347,369 -5,347,369 1,782,457 0.17%
4、外资持股
其中：境外法人持股
境外自然人持股
二、无限售条件股份 468,196,990 45.65% 43,833,739 43,833,739 512,030,729 49.93%
1、人民币普通股 468,196,990 45.65% 43,833,739 43,833,739 512,030,729 49.93%
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数 1,025,587,365 100.00% 1,025,587,365 100.00%
备注：①公司于2007年4月26日刊登《关于解除股份限售的提示性公告》，本次有限售条件的流通股上市数量为38,486,370股，上市流通日为2007年5月8日；
②根据中国证监会《上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则》（证监公司[2007]56号）规定：董事、监事和高级管理人员可减持股份数量为上年末持有股份数量的25%，因此本公司董事长可减持股份数量为5,941,52股；
③原公司高管徐连法、阮胜利所持高管股4,753,217股解冻。
2、有限售条件股份可上市交易时间
单位：股
限售期满新增可上有限售条件股无限售条件股
时间 说明
市交易股份数量 份数量余额 份数量余额
公司第一大股东万向
2009-4-21 511,774,179 1,025,587,365集团公司持有的股份
承诺的限售期已满。
3、前10名有限售条件股东持股数量及限售条件
单位：股
序 有限售条件股持有的有限售可上市交易新增可上市交
限售条件
号 东名称 条件股份数量 时间 易股份数量
在获得流通权后三十
1万向集团公司 511,774,179 2009-04-21 511,774,179六个月内不通过证券
交易所上市交易。
4、前10名股东、前10名无限售条件股东持股情况表
单位：股
股东总数 57,721
前10名股东持股情况
持有有限售条 质押或冻结
股东名称 股东性质 持股比例 持股总数
件股份数量 的股份数量
境内非国有
万向集团公司 61.05% 626,103,795 511,774,179
法人
中国农业银行－中邮核
境内非国有
心优选股票型证券投资 4.07% 41,694,481
法人
基金
中国汽车工业投资开发
国有法人 2.41% 24,685,615
公司
中国工程与农业机械进
国有法人 0.98% 10,010,879
出口总公司
中汽凯瑞贸易有限公司 国有法人 0.44% 4,506,685
中国人寿保险股份有限
境内非国有
公司－分红－个人分红 0.39% 4,049,947
法人
-005L-FH002深
全国社保基金一零二组 境内非国有
0.36% 3,712,883
合 法人
中国建设银行－中信红
境内非国有
利精选股票型证券投资 0.34% 3,500,000
法人
基金
鲁冠球 境内自然人 0.23% 2,376,609 1,782,457
徐连法 境内自然人 0.23% 2,376,609
前10名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
万向集团公司 114,329,616 人民币普通股
中国农业银行－中邮核心优选股票型证
41,694,481 人民币普通股
券投资基金
中国汽车工业投资开发公司 24,685,615 人民币普通股
中国工程与农业机械进出口总公司 10,010,879 人民币普通股
中汽凯瑞贸易有限公司 4,506,685 人民币普通股
中国人寿保险股份有限公司－分红－个
4,049,947 人民币普通股
人分红-005L-FH002深
全国社保基金一零二组合 3,712,883 人民币普通股
中国建设银行－中信红利精选股票型证
3,500,000 人民币普通股
券投资基金
鲁冠球 2,376,609 人民币普通股
徐连法 2,376,609 人民币普通股
以上股东中鲁冠球系万向集团公司董事局主席兼任本公司董事长，其他
上述股东关联关系或一
股东之间本公司未知是否存在关联关系，也未知其是否存在一致行动人
致行动的说明
情况。
5、报告期内，公司控股股东没有发生变化。
三、董事、监事、高级管理人员情况
1、报告期内公司董事、监事、高级管理人员持有公司的股票未发生变动。
2、报告期内董事、监事和高级管理人员新聘或解聘情况。
2007年3月28日召开公司第五届董事会第五次会议，聘任李平一同志为公司副总经理。
四、管理层讨论与分析
（一）、公司报告期内主要经营情况：
1、经营情况讨论与分析：
根据公司“建设成为一流汽车系统零部件供应商”的长远发展愿景目标和“管理信息化、发展品牌化、服务网络化、资本市场化、合作全球化”的经营方针，2007年公司继续按照“调整、完善、提高”的六字方针，进一步深化实施了以“抓终端、抓核心、抓关键”的集约化经营调整工作和产品与市场的转型升级工作，采取了联合一切可以联合的力量，利用一切可以利用的资源，调动一切可以调动的积极因素的策略，集中力量向国内外主流市场开拓发展。
2、主营业务范围及经营情况：
公司专业生产底盘及悬架系统、汽车制动系统、汽车传动系统、轮毂单元、轴承、精密件、工程机械零部件等汽车系统零部件及总成，是目前国内最大的独立汽车系统零部件专业生产基地之一。2007年上半年实现主营业务收入214,944.81万元，净利润12,601.82万元，分别比去年同期增长20.22%、67.81%。
3、公司主营业务收入分行业、分产品经营情况：
单位：人民币万元
主营业务分行业情况
营业收入比 营业成本比 毛利率比上
毛利率
分行业或分产品 营业收入 营业成本 上年同期增 上年同期增 年同期增减
（%）
减（%） 减（%） （%）
汽车零部件制造业 295,835.71 253,899.64 14.18% 27.28% 26.08% 0.82%
物资贸易 29,031.90 27,680.77 4.65% 14.17% 13.42% 0.64%
主营业务分产品情况
传动系统 137,564.35 121,386.17 11.76% 24.38% 26.68% -1.60%
轴承系统 86,171.39 73,036.64 15.24% 51.86% 48.94% 1.66%
底盘系统 72,099.96 59,476.82 17.51% 10.78% 5.22% 4.36%
物资贸易 29,031.90 27,680.77 4.65% 14.17% 13.42% 0.64%
4、公司主营业务收入地区分布情况：
单位：人民币元
地区分布 主营业务收入 主营业务收入比上年同期增减（％）
东北地区 112,739,104.07 -0.60%
华中地区 286,862,937.44 50.89%
西南地区 80,259,971.49 46.13%
华北地区 143,342,925.77 12.98%
西北地区 78,464,980.23 24.25%
华南地区 457,955,185.09 45.52%
华东地区 2,089,051,001.23 21.78%
小 计 3,248,676,105.32 25.99%
抵 销 1,224,290,033.56 38.36%
合 计 112,739,104.07 19.53%
5、报告期内本公司主营业务及其结构、主营业务盈利能力未发生重大变化。
6、报告期内无其他对报告期净利润产生重大影响的其他经营业务活动。
7、报告期内对参股公司万向财务有限公司（下称“万向财务”）的投资收益超过了本公司净利润的10%。
万向财务简介及经营情况：万向财务是经中国人民银行批准于2002年8月成立的非银行金融机构，依法接受中国银行业监督管理委员会的监管，主要经营金融业务，本公司持有该公司20.56%。2007年1-6月份该公司实现净利润104165260.06元。
（二）、公司投资情况
1、募集资金投资情况：报告期内无募集资金或以前期间募集资金的使用延续至报告期内的情况发生。
2、非募集资金投资情况：报告期内未发生重大非募集资金投资项目。
五、重要事项
1、公司治理结构情况：
公司按照《公司法》、《证券法》和《上市公司治理准则》等法律法规的要求，不断完善公司法人治理结构，规范运作。报告期内，公司根据中国证监会《关于开展加强上市公司治理专项活动有关事项的通知》、《上市公司信息披露管理办法》等规范性文件要求，修改完善了《公司章程》，保证公司运作规范，进一步完善公司治理。
2、公司2006年度利润分配方案实施情况：
2006年度利润分配方案实施情况：经股东大会决议，公司2006年度利润分配方案以总股本1,025,587,365股为基数，向全体股东每10股派发现金红利2元（含税，扣税后社会公众股中的个人股东投资基金实际每10股派发现金红利1.80元）。本次分配的股权登记日为4月27日，除息日为4月30日。利润实施公告刊登于4月25日《证券时报》和《上海证券报》上。
3、公司2007年半年度利润分配方案：2007年半年度利润不分配，也不进行资本公积金转增股本。
4、公司投资其他上市公司、参股商业银行、证券公司、保险公司、信托公司和期货公司等金融企业股权，以及参股拟上市公司等投资情况。
单位：（人民币）元
占该公司 报告期所有者
所持对象名称 初始投资金额 持有数量（股） 期末账面值 报告期损益
股权比例 权益变动
万向财务有限
150,000,000.00 162,000,000.00 20.56% 250,758,045.80 21,414,294.16 29,566,499.13
公司
合计 150,000,000.00 162,000,000.00 -250,758,045.80 21,414,294.16 29,566,499.13
5、报告期内公司无重大诉讼、仲裁事项发生。
6、报告期内公司无重大收购兼并、资产重组事项：
7、报告期内日常关联交易事项：
（1）销售产品发生的关联交易
关联交易方：万向进出口有限公司
关联交易内容：产品销售
定价原则：严格按市场经营规则进行，定价遵循市场公允价格，原则上不偏离市场独立第三方的价格。
交易金额：392,344,042.56元。
结算方式：现金
（2）采购设备发生的关联交易
关联交易方：万向进出口有限公司
关联交易内容：进口机器设备采购
定价原则：严格按市场经营规则进行，定价遵循市场公允价格，原则上不偏离市场独立第三方的价格。
交易金额：2,920,000.00元。
结算方式：现金
（3）采购设备发生的关联交易
关联交易方：万向租赁有限公司
关联交易内容：机器设备采购
定价原则：严格按市场经营规则进行，定价遵循市场公允价格，原则上不偏离市场独立第三方的价格。
交易金额：7,624,000.00元。
结算方式：现金
（4）金融服务发生的关联交易
关联交易方：万向财务有限公司
关联交易内容：货币存款
定价原则：严格按市场经营规则进行，定价遵循市场公允价格，原则上不偏离市场独立第三方的价格。
货币存款金额：252,904,371.53元。
（5）其他关联交易事项见2007年中期会计报表附注。
8、重大合同及其履行情况：
①报告期内公司未发生托管、承包、租赁其他公司资产或其他公司托管、承包、租赁本公司资产的情况。
②报告期内，公司及控股子公司没有发生为公司控股股东及其所属企业提供担保事项。报告期末公司对外担保余额为22,729万元（全部为对控股子公司的担保）。控股子公司之间的担保详见附注。
单位：万元
公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）
担保对象发生日期（协议签署 是否为关联方
担保金额担保类型 担保期 是否履行完毕
名称 日） 担保（是或否）
报告期内担保发生额合计 0.00
报告期末担保余额合计（A） 0.00
公司对控股子公司的担保情况
报告期内对控股子公司担保发生额合计 0.00
报告期末对控股子公司担保余额合计（B） 22,729.00
公司担保总额情况(包括对控股子公司的担保)
担保总额（A+B） 22,729.00
担保总额占公司净资产的比例 13.43%
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保
0.00
的金额（C）
直接或间接为资产负债率超过70％的被担
9,000.00
保对象提供的债务担保金额（D）
担保总额超过净资产50％部分的金额（E） 0.00
上述三项担保金额合计*（C+D+E） 9,000.00
③报告期内公司未发生对外委托现金资产管理事项，也无以前委托现金资产管理事项。
④报告期内公司与关联方发生的资金往来均为正常经营性资金往来，不存在将资金直接或间接地提供给关联方使用的各种情形。
⑤报告期内，公司或持股5%以上（含5%）的股东除股权分置改革以外没有其他承诺事项。
股东名称 特殊承诺 履约情况 承诺履行情况
万向集团公司 追送股份 未达到履约条件 正常
在获得流通权后36个月不上市
万向集团公司 履约中 正常
流通
在公司股权分置改革方案实施
后的两个月内，为避免公司股
价非理性波动，万向集团公司
在公司流通股价格低于3.5元
时，将通过证券交易所在不高
万向集团公司 已履约 正常
于3.5元/股的条件下以集中竞
价交易方式分期分批择机增持
不少于6255万股公司流通股股
份。在达到该等增持数量要求
后，万向集团公司仍将以不高
于3.5元的价格在该两个月内
择机酌量增持万向钱潮流通股
股份。
9、财务报告审计情况：公司半年度财务报告已经浙江天健会计师事务所审计并出具标准审计报告。审计注册会计师：傅芳芳、程志刚。审计费用为50.70万元。
10、报告期内，公司及董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人、收购人无受有权机关调查、司法纪检部门采取强制措施、被移送司法机关或追究刑事责任、中国证监会稽查、中国证监会行政处罚、证券市场禁入、通报批评、证券市场禁入、认定为不适当人选、被其他行政管理部门处罚及证券交易所公开谴责的情况
11、报告期接待调研、沟通、采访等活动情况表
接待时间 接待地点 接待方式 接待对象 谈论的主要内容及提供的资料
2007年02月02日 本公司 实地调研 瑞银证券 行业发展状况及公司经营情况
2007年04月06日 本公司 实地调研 摩根士丹利行业发展状况及公司经营情况
2007年05月23日 本公司 实地调研 天相投资等行业发展状况及公司经营情况
六、财务报告
审 计 报 告
浙天会审[2007]第号
万向钱潮股份有限公司全体股东：
我们审计了后附的万向钱潮股份有限公司（以下简称万向钱潮公司）财务报表，包括2007年6月30日的资产负债表和合并资产负债表，2007年1-6月的利润表和合并利润表，2007年1-6月的现金流量表和合并现金流量表，2007年1-6月的股东权益变
一、管理层对财务报表的责任
按照企业会计准则的规定编制财务报表是万向钱潮公司管理层的责任。这种责任包括：(1)设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报；(2)选择和运用恰当的会计政策；(3)作出合理的会计估计。
二、注册会计师的责任
我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
三、审计意见
我们认为，万向钱潮公司财务报表已经按照企业会计准则的规定编制，在所有重大方面公允反映了万向钱潮公司2007年6月30日的财务状况以及2007年1-6月的经营成果和现金流量。
浙江天健会计师事务所有限公司 中国注册会计师
中国 杭州 中国注册会计师
报告日期：2007年8月18日
会计报表
资产负债表
编制单位：万向钱潮股份有限公司 2007年06月30日 单位：（人民币）元
期末数 期初数
项目
合并 母公司 合并 母公司
流动资产：
货币资金 632,153,867.20 277,783,603.19 931,333,022.80 541,244,805.53
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据 276,986,224.62 80,466,564.66 332,709,675.16 96,399,347.53
应收账款 621,485,767.37 151,617,875.71 547,560,600.70 121,062,242.50
预付款项 114,113,912.24 173,244,650.89 61,112,191.47 85,365,399.17
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息 683,510.00 906,417.00
应收股利 4,106,085.08 4,106,085.08
其他应收款 7,230,060.42 20,269,890.05 8,015,927.05 2,075,506.09
买入返售金融资产
存货 841,327,050.03 154,258,275.74 841,260,185.76 149,278,359.39
一年内到期的非流动资产 17,000,000.00 57,000,000.00
其他流动资产 262,400,000.00 383,400,000.00
流动资产合计 2,493,296,881.88 1,141,830,455.32 2,721,991,602.94 1,440,838,162.29
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资 137,000,000.00 124,000,000.00
长期应收款
长期股权投资 252,781,848.00 1,036,944,889.97 223,215,348.87 1,061,277,812.14
投资性房地产
固定资产 1,909,439,598.33 459,717,060.28 1,951,011,766.99 493,435,976.02
在建工程 89,329,359.61 8,862,373.60 94,684,238.97 14,511,938.51
工程物资 35,073,362.45 9,611,847.79 44,500,521.00 15,911,750.16
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 100,850,900.75 8,011,187.84 99,739,425.10 8,052,885.39
开发支出
商誉
长期待摊费用 872,784.78
递延所得税资产 18,262,270.27 6,530,262.75 19,552,708.65 7,998,639.77
其他非流动资产 9,279,676.76 9,967,060.23
非流动资产合计 2,415,017,016.17 1,666,677,622.23 2,443,543,854.59 1,725,189,001.99
资产总计 4,908,313,898.05 2,808,508,077.55 5,165,535,457.53 3,166,027,164.28
流动负债：
短期借款 1,203,669,801.00 790,700,000.00 1,304,500,000.00 850,000,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据 320,399,573.66 229,570,000.00 393,864,491.85 363,673,673.35
应付账款 712,249,785.68 96,373,537.19 674,483,727.78 92,337,470.78
预收款项 19,743,890.93 4,636,622.26 16,111,194.77 2,790,571.82
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 130,850,822.44 57,031,144.15 177,927,655.15 67,918,514.41
应交税费 72,279,482.95 12,963,154.40 72,020,818.49 15,019,803.57
应付利息 2,162,822.00 1,385,912.50 1,955,539.00 1,265,800.00
其他应付款 64,241,357.93 7,961,106.17 62,600,821.16 22,404,532.20
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债 45,905,000.00 124,191,000.00
其他流动负债 42,490,211.79 3,750,000.00 39,650,000.00 4,050,000.00
流动负债合计 2,613,992,748.38 1,204,371,476.67 2,867,305,248.20 1,419,460,366.13
非流动负债：
长期借款 90,000,000.00 58,000,000.00
应付债券
长期应付款 2,568,164.80 2,821,748.80
专项应付款
预计负债
递延所得税负债 6,495,552.40 6,495,552.40 6,461,576.09 6,461,576.09
其他非流动负债 1,072,891.56 1,072,891.56
非流动负债合计 100,136,608.76 6,495,552.40 68,356,216.45 6,461,576.09
负债合计 2,714,129,357.14 1,210,867,029.07 2,935,661,464.65 1,425,921,942.22
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 1,025,587,365.00 1,025,587,365.00 1,025,587,365.00 1,025,587,365.00
资本公积 123,703,180.83 124,681,501.25 95,244,952.17 96,223,272.59
减：库存股
盈余公积 265,704,988.21 265,704,988.21 265,704,988.21 265,704,988.21
一般风险准备
未分配利润 277,462,828.00 181,667,194.02 356,562,100.89 352,589,596.26
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合计 1,692,458,362.04 1,597,641,048.48 1,743,099,406.27 1,740,105,222.06
少数股东权益 501,726,178.87 486,774,586.61
所有者权益合计 2,194,184,540.91 1,597,641,048.48 2,229,873,992.88 1,740,105,222.06
负债和所有者权益总计 4,908,313,898.05 2,808,508,077.55 5,165,535,457.53 3,166,027,164.28
利润表
编制单位：万向钱潮股份有限公司 2007年1-6月 单位：（人民币）元
本期 上年同期
项目
合并 母公司 合并 母公司
一、营业总收入 2,149,448,075.52 694,301,591.92 1,787,889,119.83 584,257,651.93
其中：营业收入 2,149,448,075.52 694,301,591.92 1,787,889,119.83 584,257,651.93
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 1,936,935,959.41 685,403,130.44 1,660,574,363.11 548,635,306.03
其中：营业成本 1,695,905,768.66 606,324,628.02 1,447,869,530.82 493,554,620.15
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净
额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 10,690,285.54 2,292,235.94 7,953,070.84 2,060,836.39
销售费用 70,248,693.13 12,881,877.47 61,164,246.31 11,859,256.58
管理费用 97,144,093.61 27,388,409.10 100,845,175.52 21,703,179.21
财务费用 36,254,392.00 22,247,838.60 34,218,303.49 15,671,535.48
资产减值损失 26,692,726.47 14,268,141.31 8,524,036.13 3,785,878.22
加：公允价值变动收益（损失
以“-”号填列）
投资收益（损失以“-”
20,726,910.69 34,875,943.16 15,502,504.71 59,075,217.45
号填列）
其中：对联营企业和合
21,414,294.16 21,414,294.16 16,189,888.18 16,189,888.18
营企业的投资收益
汇兑收益（损失以“-”号
填列）
三、营业利润（亏损以“-”号
233,239,026.80 43,774,404.64 142,817,261.43 94,697,563.35
填列）
加：营业外收入 14,687,548.35 3,315,458.34 4,299,605.09 232,202.45
减：营业外支出 2,952,648.62 782,495.77 2,673,150.42 885,545.61
其中：非流动资产处置损失 202,907.96 57,377.25 33,907.31
四、利润总额（亏损总额以“-”
244,973,926.53 46,307,367.21 144,443,716.10 94,044,220.19
号填列）
减：所得税费用 68,669,871.52 12,112,296.45 41,112,200.38 18,658,025.92
五、净利润（净亏损以“-”号
176,304,055.01 34,195,070.76 103,331,515.72 75,386,194.27
填列）
归属于母公司所有者的净
126,018,200.11 85,861,974.36
利润
少数股东损益 50,285,854.90 17,469,541.36
六、每股收益：
（一）基本每股收益 0.123 0.033 0.084 0.074
（二）稀释每股收益 0.123 0.033 0.084 0.074
现金流量表
编制单位：万向钱潮股份有限公司 2007年1-6月 单位：（人民币）元
本期 上年同期
项目
合并 母公司 合并 母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的
2,466,369,550.06 778,359,034.07 1,574,978,323.51 467,720,924.68
现金
客户存款和同业存放款项
净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金
净增加额
收到原保险合同保费取得
的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加
额
处置交易性金融资产净增
加额
收取利息、手续费及佣金的
现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 1,452,734.46 39,805,811.25
收到其他与经营活动有关
194,859,461.79 86,142,985.43 41,066,714.92
的现金
经营活动现金流入小计 2,662,681,746.31 818,164,845.32 1,661,121,308.94 508,787,639.60
购买商品、接受劳务支付的 1,854,422,875.56 857,058,582.02 1,047,050,449.05 318,624,402.41
现金
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项
净增加额
支付原保险合同赔付款项
的现金
支付利息、手续费及佣金的
现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支
167,581,062.11 43,396,540.98 157,643,973.79 45,961,584.51
付的现金
支付的各项税费 194,288,474.50 42,840,250.99 110,271,664.65 26,259,732.60
支付其他与经营活动有关
251,677,081.15 44,028,922.05 193,984,503.37 67,997,736.19
的现金
经营活动现金流出小计 2,467,969,493.32 987,324,296.04 1,508,950,590.86 458,843,455.71
经营活动产生的现金
194,712,252.99 -169,159,450.72 152,170,718.08 49,944,183.89
流量净额
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 342,000,000.00
取得投资收益收到的现金 20,340,000.00 87,923,977.30 12,180,000.00 75,724,229.83
处置固定资产、无形资产和
39,100,802.72 30,534,403.34 12,301,572.52 2,041,948.77
其他长期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单
位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关
59,092,780.90 48,659,654.63 94,463,768.10 37,523,166.29
的现金
投资活动现金流入小计 118,533,583.62 509,118,035.27 118,945,340.62 115,289,344.89
购建固定资产、无形资产和
121,888,353.54 41,207,359.05 113,864,060.70 15,721,108.40
其他长期资产支付的现金
投资支付的现金 194,000,000.00 77,900,000.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单
位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关
94,621,045.00 73,021,045.00 113,000,000.00 40,000,000.00
的现金
投资活动现金流出小计 216,509,398.54 308,228,404.05 226,864,060.70 133,621,108.40
投资活动产生的现金
-97,975,814.92 200,889,631.22 -107,918,720.08 -18,331,763.51
流量净额
三、筹资活动产生的现金流
量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东
投资收到的现金
取得借款收到的现金 1,401,700,000.00 960,700,000.00 942,150,000.00 840,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关
22,353,187.15 12,046,830.32 81,335,600.00
的现金
筹资活动现金流入小计 1,424,053,187.15 960,700,000.00 954,196,830.32 921,335,600.00
偿还债务支付的现金 1,556,500,000.00 1,020,000,000.00 1,015,119,000.00 980,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息
281,097,834.96 230,725,208.80 116,002,978.55 59,398,458.83
支付的现金
其中：子公司支付给少数股
东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关
18,121,561.15 14,150,009.82 1,274,379.50
的现金
筹资活动现金流出小计 1,855,719,396.11 1,250,725,208.80 1,145,271,988.37 1,040,672,838.33
筹资活动产生的现金
-431,666,208.96 -290,025,208.80 -191,075,158.05 -119,337,238.33
流量净额
四、汇率变动对现金及现金等价
36,440.63
物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 -334,893,330.26 -258,295,028.30 -146,823,160.05 -87,724,817.95
加：期初现金及现金等价物
663,436,912.97 405,911,487.19 684,908,150.30 481,639,205.65
余额
六、期末现金及现金等价物余额 328,543,582.71 147,616,458.89 538,084,990.25 393,914,387.70
所有者权益变动表（一）
编制单位：万向钱潮股份有限公司 2007年06月30日 单位：（人民币）元
本期金额
项目 归属于母公司所有者权益
少数股东权益 所有者权益合计
实收资本（或股本） 资本公积 减：库存股 盈余公积 一般风险准备 未分配利润 其他
一、上年年末余额 1,025,587,365.00 87,325,369.45 327,767,297.66 323,059,708.01 485,496,720.88 2,249,236,461.00
加：会计政策变更 7,919,582.72 -62,062,309.45 33,502,392.88 1,277,865.73 -19,362,468.12
前期差错更正
二、本年年初余额 1,025,587,365.00 95,244,952.17 265,704,988.21 356,562,100.89 486,774,586.61 2,229,873,992.88
三、本年增减变动金额（减
28,458,228.66 -79,099,272.89 14,951,592.26 -35,689,451.97
少以“-”号填列）
（一）净利润 126,018,200.11 50,285,854.90 176,304,055.01
（二）直接计入所有者权
28,458,228.66 28,458,228.66
益的利得和损失
1．可供出售金融资产
公允价值变动净额
2．权益法下被投资单
位其他所有者权益变动的 28,458,228.66 28,458,228.66
影响
3．与计入所有者权益
项目相关的所得税影响
4．其他
上述（一）和（二）小计 28,458,228.66 126,018,200.11 50,285,854.90 204,762,283.67
（三）所有者投入和减少
资本
1.所有者投入资本
2．股份支付计入所有
者权益的金额
3．其他
（四）利润分配 -205,117,473.00 -35,334,262.64 -240,451,735.64
1．提取盈余公积
2.提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）
-205,117,473.00 -35,334,262.64 -240,451,735.64
的分配
4．其他
（五）所有者权益内部结
转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
四、本期期末余额 1,025,587,365.00 123,703,180.83 265,704,988.21 277,462,828.00 501,726,178.87 2,194,184,540.91
所有者权益变动表（二）
编制单位：万向钱潮股份有限公司 2007年06月30日 单位：（人民币）元
上年金额
归属于母公司所有者权益 少数股东权益
项目
一般风险准 所有者权益合计
实收资本（或股本） 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 其他
备
一、上年年末余额 1,025,587,365.00 72,842,643.60 300,254,271.86 233,333,932.75 490,528,381.27 2,122,546,594.48
加：会计政策变更 -1,001,202.74 -51,080,360.03 15,153,641.17 -250,133.63 -37,178,055.23
前期差错更正 -1,095,005.74 -4,380,022.97 -2,574,068.65 -8,049,097.36
二、本年年初余额 1,025,587,365.00 71,841,440.86 248,078,906.09 244,107,550.95 487,704,178.99 2,077,319,441.89
三、本年增减变动金额（减
615,876.92 35,582,606.11 -17,665,313.76 18,533,169.27
少以“-”号填列）
（一）净利润 86,861,974.36 16,469,541.36 103,331,515.72
（二）直接计入所有者权
615,876.92 615,876.92
益的利得和损失
1．可供出售金融资产公
允价值变动净额
2．权益法下被投资单位
1,031,461.05 1,031,461.05
其他所有者权益变动的影响
3．与计入所有者权益项
目相关的所得税影响
4．其他 -415,584.13 -415,584.13
上述（一）和（二）小计 615,876.92 86,861,974.36 16,469,541.36 103,947,392.64
（三）所有者投入和减少
资本
1.所有者投入资本
2．股份支付计入所有者
权益的金额
3．其他
（四）利润分配 -51,279,368.25 -34,134,855.12 -85,414,223.37
1．提取盈余公积
2.提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）
-51,279,368.25 -34,134,855.12 -85,414,223.37
的分配
4．其他
（五）所有者权益内部结
转
1．资本公积转增资本
（或股本）
2．盈余公积转增资本
（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
四、本期期末余额 1,025,587,365.00 72,457,317.78 248,078,906.09 279,690,157.06 470,038,865.23 2,095,852,611.16
会计报表附注
一、公司基本情况
万向钱潮股份有限公司（以下简称公司或本公司）系经原浙江省股份制试点工作协调小组浙股[1992]第1号文批准，于1994年1月8日在浙江省工商行政管理局登记注册，取得注册号为3300001001190的《企业法人营业执照》，现有注册资本1,025,587,365.00元，股份总数1,025,587,365股（每股面值1元），股票代码000559。其中有限售条件的流通股份A股513,556,636股，无限售条件的流通股份A股512,030,729股。
本公司属机械制造行业。经营范围：汽车零部件及相关机电产品的开发、制造和销售，实业投资开发，金属材料、建筑材料的销售，技术咨询服务。主要产品：汽车零部件。
二、财务报表的编制基准与方法
本公司自2007年1月1日起执行财政部2006年2月公布的《企业会计准则》，即本报告所载2007年6月30日（2007年1月1日至2007年6月30日）之财务信息按本财务报表附注三“公司采用的重要会计政策和会计估计”所列各项会计政策和会计估计编制。根据中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露规范问答第7号——新旧会计准则过渡期间比较财务会计信息的编制和披露》（证监会计字[2007]10号），本报告所载比较数据系按照中国证券监督管理委员会证监发[2006]136号文规定的原则确定2007年1月1日的资产负债表期初数，并以此为基础，根据《企业会计准则第38号——首次执行企业会计准则》第五条至第十九条，按照追溯调整的原则，编制可比资产负债表和可比利润表。
三、公司采用的重要会计政策和会计估计
(一)遵循企业会计准则的声明
本公司编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了企业的财务状况、经营成果和现金流量等有关信息。
(二)财务报表的编制基础
本公司财务报表以持续经营为编制基础。
(三)会计期间
会计年度自公历1月1日起至12月31日止。本报告所载财务信息的会计期间为2007年1月1日起至2007年6月30日止。
(四)记账本位币
采用人民币为记账本位币。
(五)会计计量属性
财务报表项目以历史成本计量为主。以公允价值计量且其变动记入当期损益的金融资产和金融负债、可供出售金融资产、衍生金融工具、投资性房地产及生物资产等以公允价值计量；采购时超过正常信用条件延期支付的存货、固定资产等，以购买价款的现值计量；发生减值损失的存货以可变现净值计量，其他减值资产按可收回金额（公允价值与现值孰高）计量；盘盈资产等按重置成本计量。
(六)现金等价物的确定标准
现金等价物是指企业持有的期限短（一般是指从购买日起3个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
(七)外币折算
对发生的外币业务，采用交易发生日的即期汇率折合人民币记账。对各种外币账户的外币期末余额，外币货币性项目按资产负债表日即期汇率折算，发生的差额计入当期损益；以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日的即期汇率折算；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额作为公允价值变动损益。
(八)金融工具的确认和计量
1．金融资产和金融负债的分类
金融资产在初始确认时划分为以下四类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产）、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。
金融负债在初始确认时划分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债（包括交易性金融负债和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债）、其他金融负债。
2．金融资产和金融负债的确认依据和计量方法
公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
公司按照公允价值对金融资产进行后续计量，且不扣除将来处置该金融资产时可能发生的交易费用，但下列情况除外：(1)持有至到期投资以及贷款和应收款项采用实际利率法，按摊余成本计量；(2)在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量。
公司采用实际利率法，按摊余成本对金融负债进行后续计量，但下列情况除外：(1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，按照公允价值计量，且不扣除将来结清金融负债时可能发生的交易费用；(2)与在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融负债，按照成本计量；(3)不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同，或没有指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数与初始确认金额扣除按照实际利率法摊销的累计摊销额后的余额两项金额之中的较高者进行后续计量。
3．金融资产转移的确认依据和计量方法
公司已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给了转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产，并将收到的对价确认为一项金融负债。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：(1)放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产；(2)未放弃对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)所转移金融资产的账面价值；(2)因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额之和。金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：(1)终止确认部分的账面价值；(2)终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额之和。
4．主要金融资产和金融负债的公允价值确定方法
存在活跃市场的金融资产或金融负债，以活跃市场的报价确定其公允价值；不存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用估值技术（包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等）确定其公允价值；初始取得或源生的金融资产或承担的金融负债，以市场交易价格作为确定其公允价值的基础。
5．金融资产的减值测试和减值准备计提方法
资产负债表日对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产进行减值测试。对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试；对单项金额不重大的金融资产，单独进行减值测试；单独测试未发生减值的金融资产（包括单项金额重大和不重大的金融资产），包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。
按摊余成本计量的金融资产，期末有客观证据表明其发生了减值的，根据其账面价值与预计未来现金流量现值之间的差额计算确认减值损失，短期应收款项的预计未来现金流量与其现值相差很小的，在确定相关减值损失时，不对其预计未来现金流量进行折现。在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，或与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产发生减值时，将该权益工具投资或衍生金融资产的账面价值，与按照类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失。可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度下降且预期下降趋势属于非暂时性时，确认其减值损失，并将原直接计入所有者权益的公允价值累计损失一并转出计入减值损失。
(九)应收款项坏账准备的计提方法
对于单项金额重大且有客观证据表明发生了减值的应收款项（包括应收账款和其他应收款），根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额计提坏账准备；对于单项金额非重大以及经单独测试后未减值的单项金额重大的应收款项（包括应收账款、其他应收款、应收商业承兑汇票、预付账款和长期应收款），根据相同账龄应收款项组合的实际损失率为基础，结合现时情况确定报告期各项组合计提坏账准备的比例。确定具体提取比例为：账龄1年以内（含1年，以下类推）的，按其余额的5%计提；账龄1-2年的，按其余额的6%计提；账龄2-3年的，按其余额的50%计提；账龄3年以上的，按其余额的100%计提。
(十)存货的确认和计量
1．存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。
2．发出存货采用加权平均法。
3．资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。产成品、商品和用于出售的材料等直接用于出售的商品存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的材料存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。
4．存货的盘存制度为永续盘存制。
5．包装物、低值易耗品采用一次转销法进行摊销，其他周转材料采用一次转销法进行摊销。
(十一)长期股权投资的确认和计量
1．长期股权投资初始投资成本的确定：
(1)同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
(2)非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值和各项直接相关费用作为其初始投资成本。
(3)除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；投资者投入的，按照投资合同或协议约定的价值作为其初始投资成本（合同或协议约定价值不公允的除外）。
2．对实施控制的长期股权投资采用成本法核算，在编制合并财务报表时按照权益法进行调整；对不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，采用成本法核算；对具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。
3．资产负债表日，以成本法核算的、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，有客观证据表明其发生减值的，按照类似投资当时市场收益率对预计未来现金流量折现确定的现值低于其账面价值之间的差额，计提长期投资减值准备；其他投资，当存在减值迹象时，按本财务报表附注三(十六)3所述方法计提长期投资减值准备。
4．确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的依据：按照合同约定，与被投资单位相关的重要财务和经营决策需要分享控制权的投资方一致同意的，认定为共同控制；对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定的，认定为重大影响。
(十二)投资性房地产的确认和计量
1．投资性房地产包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权、已出租的建筑物。
2．投资性房地产按照成本进行初始计量，采用成本模式进行后续计量。
3．对成本模式计量的投资性房地产，采用与固定资产和无形资产相同的方法计提折旧或进行摊销。
4．以成本模式计量的投资性房地产，在资产负债表日有迹象表明投资性房地产发生减值的，按本财务报表附注三(十六)3所述方法计提投资性房地产减值准备。
(十三)固定资产的确认和计量
1．固定资产是指同时具有下列特征的有形资产：(1)为生产商品、提供劳务、出租或经营管理持有的；(2)使用寿命超过一个会计年度。
2．固定资产同时满足下列条件的予以确认：(1)与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业；(2)该固定资产的成本能够可靠地计量。与固定资产有关的后续支出，符合上述确认条件的，计入固定资产成本；不符合上述确认条件的，发生时计入当期损益。
符合下列一项或数项标准的，认定为融资租赁：(1)在租赁期届满时，租赁资产的所有权转移给承租人；(2)承租人有购买租赁资产的选择权，所订立的购买价款预计将远低于行使选择权时租赁资产的公允价值，因而在租赁开始日就可以合理确定承租人将会行使这种选择权；(3)即使资产的所有权不转移，但租赁期占租赁资产使用寿命的大部分[通常占租赁资产使用寿命的75%以上（含75%）]；(4)承租人在租赁开始日的最低租赁付款额现值，几乎相当于租赁开始日租赁资产公允价值[90%以上（含90%）]；出租人在租赁开始日的最低租赁收款额现值，几乎相当于租赁开始日租赁资产公允价值[90%以上（含90%）]；(5)租赁资产性质特殊，如果不作较大改造，只有承租人才能使用。
3．固定资产按照成本进行初始计量。融资租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产的公允价值与最低租赁付款额的现值中较低者入账，按自有固定资产的折旧政策计提折旧。
4．固定资产折旧采用年限平均法。各类固定资产的使用寿命、预计净残值（除下属中外合资经营企业预计净残值率为原值的10%外，其他固定资产净残值率为原值的3%、5%）和年折旧率如下：
固定资产类别 使用寿命（年) 预计净残值 年折旧率(%)
房屋及建筑物 8-40 3%、5% 12.125-2.25
通用设备 5-18 3%、5% 19.40-5.00
专用设备 8-15 3%、5% 12.125-6.00
运输工具 5-10 3%、5% 19.40-9.00
其他设备 5 3%、5% 19.40-18.00
5．因开工不足、自然灾害等导致连续3个月停用的固定资产确认为闲置固定资产（季节性停用除外）。闲置固定资产采用和其他同类别固定资产一致的折旧方法。
6．资产负债表日，有迹象表明固定资产发生减值的，按本财务报表附注三(十六)3所述方法计提固定资产减值准备。
(十四)在建工程的确认和计量
1．在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。
2．在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使用状态但尚未办理竣工结算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。
3．资产负债表日，有迹象表明在建工程发生减值的，按本财务报表附注三(十六)3所述方法计提在建工程减值准备。
(十五)无形资产的确认和计量
1．无形资产按成本进行初始计量。
2．根据无形资产的合同性权利或其他法定权利、同行业情况、历史经验、相关专家论证等综合因素判断，能合理确定无形资产为公司带来经济利益期限的，作为使用寿命有限的无形资产；无法合理确定无形资产为公司带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产。
3．对使用寿命有限的无形资产，估计其使用寿命时通常考虑以下因素：(1)运用该资产生产的产品通常的寿命周期、可获得的类似资产使用寿命的信息；(2)技术、工艺等方面的现阶段情况及对未来发展趋势的估计；(3)以该资产生产的产品或提供劳务的市场需求情况；(4)现在或潜在的竞争者预期采取的行动；(5)为维持该资产带来经济利益能力的预期维护支出，以及公司预计支付有关支出的能力；(6)对该资产控制期限的相关法律规定或类似限制，如特许使用期、租赁期等；(7)与公司持有其他资产使用寿命的关联性等。
4．使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。使用寿命不确定的无形资产不摊销，但每年均对该无形资产的使用寿命进行复核，并进行减值测试。
5．资产负债表日，检查无形资产预计给公司带来未来经济利益的能力，按本财务报表附注三
(十六)3所述方法计提无形资产减值准备。
6．内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：（1）完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；（2）具有完成该无形资产并使用或出售的意图；（3）无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，可证明其有用性；（4）有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；（5）归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
(十六)资产减值
1．在资产负债表日判断资产（除存货、在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资、采用公允价值模式计量的投资性房地产、消耗性生物资产、建造合同形成的资产、递延所得税资产、融资租赁中出租人未担保余值和金融资产以外的资产）是否存在可能发生减值的迹象。有迹象表明一项资产可能发生减值的，以单项资产为基础估计其可收回金额；难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组或资产组组合为基础确定其可收回金额。
2．可收回金额根据单项资产、资产组或资产组组合的公允价值减去处置费用后的净额与该单项资产、资产组或资产组组合的预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。
3．单项资产的可收回金额低于其账面价值的，按单项资产的账面价值与可收回金额的差额计提相应的资产减值准备。资产组或资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认其相应的减值损失，减值损失金额先抵减分摊至资产组或资产组组合中商誉的账面价值，再根据资产组或资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值；以上资产账面价值的抵减，作为各单项资产（包括商誉）的减值损失，计提各单项资产的减值准备。
4．上述资产减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回。
(十七)借款费用的确认和计量
1．借款费用资本化的确认原则
公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。符合资本化条件的资产是指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。
2．借款费用资本化期间
(1)当同时满足下列条件时，开始资本化：1)资产支出已经发生；2)借款费用已经发生；3)为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
(2)暂停资本化：若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连续超过3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建或者生产活动重新开始。
(3)停止资本化：当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资本化。
3．借款费用资本化金额
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率（加权平均利率），计算确定一般借款应予资本化的利息金额。在资本化期间内，每一会计期间的利息资本化金额不超过当期相关借款实际发生的利息金额。外币专门借款本金及利息的汇兑差额，在资本化期间内予以资本化。专门借款发生的辅助费用，在所购建或生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之前发生的，予以资本化；在达到预定可使用或者可销售状态之后发生的，计入当期损益。一般借款发生的辅助费用，在发生时计入当期损益。
(十八)股份支付的确认和计量
1．股份支付包括以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。
2．以权益结算的股份支付换取职工提供服务的，以授予职工权益工具的公允价值计量。以权益结算的股份支付换取其他方服务的，若其他方服务的公允价值能够可靠计量的，按照其他方服务在取得日的公允价值计量；其他方服务的公允价值不能可靠计量但权益工具公允价值能够可靠计量的，按照权益工具在服务取得日的公允价值计量。以现金结算的股份支付，按照承担的以股份或其他权益工具为基础计算确定的负债的公允价值计量。
3．权益工具的公允价值按照以下方法确定：(1)存在活跃市场的，按照活跃市场中的报价确定；(2)不存在活跃市场的，采用估值技术确定，包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。
4．确定可行权权益工具最佳估计数的依据：根据最新取得的可行权职工数变动等后续信息进行估计。
(十九)收入确认原则
1．销售商品
销售商品在同时满足商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；公司不再保留通常与所有权相联系的继续管理权，也不再对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利益很可能流入；相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销售收入的实现。
2．提供劳务
提供劳务交易的结果在资产负债表日能够可靠估计的（同时满足收入的金额能够可靠地计量、相关经济利益很可能流入、交易的完工进度能够可靠地确定、交易中已发生和将发生的成本能够可靠地计量），采用完工百分比法确认提供劳务的收入，并按已经发生的成本占估计总成本的比例确定提供劳务交易的完工进度。提供劳务交易的结果在资产负债表日不能够可靠估计的，若已经发生的劳务成本预计能够得到补偿，按已经发生的劳务成本金额确认提供劳务收入，并按相同金额结转劳务成本；若已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿，将已经发生的劳务成本计入当期损益，不确认劳务收入。
3．让渡资产使用权
让渡资产使用权在同时满足相关的经济利益很可能流入、收入金额能够可靠计量时，确认让渡资产使用权的收入。利息收入按照他人使用本企业货币资金的时间和实际利率计算确定；使用费收入按有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。
(二十)企业所得税的确认和计量
1．根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。
2．确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。
3．资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。
(二十一)合并财务报表的编制方法
母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以母公司和其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，按照权益法调整对子公司的长期股权投资后，由母公司按照《企业会计准则第33号——合并财务报表》编制。
(二十二)重要会计政策和会计估计变更说明
1．如本财务报表附注二所述，本公司自2007年1月1日起执行财政部2006年2月公布的《企业会计准则》，并对2006年度财务报表进行了追溯调整。2006年年初运用新会计政策追溯计算的会计政策变更累计影响数为-37,178,055.23元，详见本财务报表附注十七（四）之说明。
2．本公司对应收商业承兑汇票、预付账款原不计提坏账准备，根据公司董事会五届四次会议决议，本期改用账龄分析法计提坏账准备，计提比例详见本财务报表附注三(九)之说明。此项会计估计变更共计减少合并利润总额8,507,075.78元。
四、税（费）项
(一)法定税率
1．增值税
按4%、13%、17%的税率计缴。
2．营业税
按3%、5%的税率计缴。
3．城市维护建设税
按应缴流转税税额的5%、7%计缴。
4．房产税
从价计征的，按房产原值一次减除30%后余值的1.2%计缴；从租计征的，按租金收入的12%计缴。
5．教育费附加
按应缴流转税税额的3%计缴。
6．地方教育附加
按应缴流转税额的1%、2%计缴。
7．企业所得税
(1)本公司企业所得税按33%的税率计缴。
控股子公司浙江万向系统有限公司下属海南分公司根据《国务院关于鼓励投资开发海南岛的规定》（国发[1998]26号）规定，企业所得税按15%的税率计缴。控股子公司浙江万向系统有限公司下属柳州工厂根据柳州市阳和工业新区国家税务局柳市阳国税函[2006]5号文规定，2005年至2009年免征企业所得税。
控股子公司杭州万向传动轴有限公司系设立在经国家批准的经济技术开发区内的生产型外商投资企业，企业所得税按16.5%的税率计缴。
控股子公司万向钱潮(桂林)汽车底盘部件有限公司根据桂林市地方税务局桂市地税函[2006] 31号批复，享受西部大开发税收优惠政策，2005年至2010年企业所得税减按15%的税率计缴。
控股孙公司合肥万向钱潮汽车零部件有限公司根据安徽省长丰县国家税务局长国税函[2005]35号规定，从获利年度起，享受二免三减半的所得税优惠政策。本年为优惠期的第三年，减按16.5%的税率计缴。
控股子公司杭州钱潮精密件有限公司根据杭州市萧山国家税务局《关于确认外商投资企业杭州精密件有限公司享受定期减免税优惠资格的批复》(萧国税外[2005]355号)批准，从获利年度起，享受二免三减半的企业所得税优惠政策。本年为优惠期的第三年，减按16.5%的税率计缴。
其余控股子（孙）公司企业所得税按33%的税率计缴。
(2)本期所得税税率、税率优惠政策未发生变化。
(二)本期无税负减免。
五、企业合并及合并财务报表
(一)控制的重要子公司
1．通过企业合并取得的子公司
(1)通过同一控制下的企业合并取得的子公司
子公司 注册 组织机构 业务 注册资本 经营
全称 地 代码 性质 (万元) 范围
浙江万向系统有限公司 浙江杭州萧山 74583876-4 工业制造业 20,000 汽车系统总成制造销售
钱潮轴承有限公司 浙江杭州萧山 14345077-0 工业制造业 15,000 轴承制造销售
浙江万向精工有限公司 浙江杭州萧山 14345078-9 工业制造业 16,260 汽车轴承制造销售
杭州万向传动轴有限公司 浙江杭州萧山 60930279-7 工业制造业 USD1,436 传动轴制造销售
万向钱潮(桂林)汽车底盘部件
广西区桂林市 19886279-9 工业制造业 2,000 汽车零部件制造销售
有限公司
湖北万向汽车零部件有限公司 湖北省石首市 75100713-1 工业制造业 6,000 汽车零部件制造销售
浙江大鼎贸易有限公司 浙江杭州萧山 14358417-0 商品流通业 1,000 钢材设备等销售
万向集团萧山铸锻造有限公司 浙江杭州萧山 72102009-5 工业制造业 10,000 精密铸锻件制造销售
淮南钱潮轴承有限公司 安徽省淮南市 73494000-X 工业制造业 4,000 轴承制造与销售
江苏钱轴轴承有限公司 江苏省镇江市 14163728-3 工业制造业 2,105.70 汽车轴承制造销售
淮南钱潮轴承部件有限公司 安徽省淮南市 75488517-5 工业制造业 1,000 轴承及相关配件制造销售
合肥万向钱潮汽车零部件有限 电涡流制动器与传动轴等制
安徽省长丰县 75680941-6 工业制造业 1,750
公司 造销售
续上表：
至本期末实际 实质上构成对子公 持股比例(%) 表决权 实际
子公司全称
投资额 司的净投资余额 比例(%) 控制人
浙江万向系统有限公司 107,929,239.70 51.00 51.00 万向集团公司
钱潮轴承有限公司 111,682,496.21 60.00 60.00 万向集团公司
浙江万向精工有限公司 109,108,900.90 60.00 60.00 万向集团公司
杭州万向传动轴有限公司 89,964,286.49 67.00 67.00 万向集团公司
万向钱潮(桂林)汽车底盘部件有
48,125,817.11 80.00 80.00 万向集团公司
限公司
湖北万向汽车零部件有限公司 33,427,401.35 55.00 55.00 万向集团公司
浙江大鼎贸易有限公司 6,638,515.19 50.00 50.00 万向集团公司
万向集团萧山铸锻造有限公司 96,800,468.86 100.00[注2] 100.00 万向集团公司
淮南钱潮轴承有限公司 61,894,451.97 100.00[注3] 100.00 万向集团公司
江苏钱轴轴承有限公司 36,977,705.50 100.00[注4] 100.00 万向集团公司
淮南钱潮轴承部件有限公司 10,298,579.87 100.00[注5] 100.00 万向集团公司
合肥万向钱潮汽车零部件有限
20,135,683.28 100.00[注6] 100.00 万向集团公司
公司
(2)通过非同一控制下的企业合并取得的子公司
子公司 注册 组织机构 业务 注册资本 经营
全称 地 代码 性质 (万元) 范围
江西万向昌河汽车底盘系统有限公司 江西省景德镇 74605452-3 工业制造业 4,450 汽车底盘系统制造销售
哈尔滨万向哈飞汽车底盘系统有限公司 黑龙江省哈尔滨市 52267151-4 工业制造业 6,000 汽车零部件制造销售
河南万向系统制动器有限公司 河南省原阳县 71912481-3 工业制造业 3,000 制动器制造销售
武汉万向汽车制动器有限公司 湖北省武汉市 71458421-2 工业制造业 2,880 汽车零部件制造销售
许昌万向钱潮远东有限公司 河南省许昌市 17444398-7 工业制造业 1,199.68 万向节总成制造销售
续上表：
至本期末实际投资 实质上构成对子公 持股比例(%) 表决权 商誉(负商
子公司全称
额 司的净投资余额 比例(%) 誉)的金额
江西万向昌河汽车底盘系统有限公司 28,409,604.82 64.719 64.719
哈尔滨万向哈飞汽车底盘系统有限公司 40,083,534.39 65.00 65.00
河南万向系统制动器有限公司 104,606,473.50 80.00[注7] 80.00
武汉万向汽车制动器有限公司 26,555,695.12 60.00[注7] 60.00
许昌万向钱潮远东有限公司 15,603,558.35 73.77 73.77
2．通过其他方式取得的子公司
子公司 注册 组织机构 业务 注册 经营
全称 地 代码 性质 资本 范围
杭州钱潮精密件有限公司 浙江杭州萧山 77080018-6 工业制造业 USD1,278 汽车零部件制造销售
萧山万向舍勒精密万向节有限公司 浙江杭州萧山 72276909-X 工业制造业 USD100 精密万向节制造销售
宁波钱潮汽车配件有限公司 浙江杭州萧山 77234712-7 工业制造业 1,000 汽车零部件制造销售
哈尔滨万向汽车部件有限公司 黑龙江省哈尔滨市 79307966-X 工业制造业 3,000 汽车零部件制造销售
续上表：
至本期末实际 实质上构成对子公司 持股比例(%) 表决权比例
子公司全称
投资额 的净投资余额 (%)
杭州钱潮精密件有限公司 80,428,759.65 75.00 75.00
萧山万向舍勒精密万向节有限公司 6,207,600.00 75.00 75.00
宁波钱潮汽车配件有限公司 9,909,876.99 100.00[注8] 100.00
哈尔滨万向汽车部件有限公司 20,246,498.46 99.98[注9] 99.98
[注1]：上述公司以下分别简称万向系统公司、钱潮轴承公司、万向精工公司、万向传动轴公司、桂林部件公司、湖北部件公司、大鼎贸易公司、淮南轴承公司、江苏钱轴公司、淮南部件公司、合肥万向公司、昌河底盘公司、哈飞底盘公司、河南制动器公司、武汉制动器公司、钱潮许昌公司、钱潮精密件公司、万向舍勒公司、万向铸锻造公司、宁波汽配公司、哈尔滨部件公司。
[注2]：万向铸锻造公司系由本公司与万向系统公司共同投资，其中本公司持有其95%股份，万向系统公司持有其5%股份，按比例计算本公司实际拥有其97.55%的权益。
[注3]：淮南轴承公司系钱潮轴承公司的全资子公司，按比例计算本公司实际拥有其60%的权益。
[注4]：江苏钱轴公司系由钱潮轴承公司与淮南轴承公司共同投资，其中钱潮轴承公司持有其95%的股份，淮南轴承公司持有其5%的股份，按比例计算本公司实际拥有其60%的权益。
[注5]：淮南部件公司系淮南轴承公司的全资子公司，按比例计算本公司实际拥有其60%的权益。
[注6]：合肥万向公司系万向传动轴公司和本公司共同投资，其中万向传动轴公司持有95%的股份，本公司持有其5%的股份，按比例计算本公司实际拥有其68.65%的权益。
[注7]：河南制动器公司、武汉制动器公司系万向系统公司的控股子公司，按比例计算本公司实际拥有其40.80%、30.60%的权益。
[注8]：宁波汽配公司系由本公司与万向铸锻造公司共同投资，其中本公司持有其90%股份，万向铸锻造公司持有其10%股份，按比例计算本公司实际拥有其99.755%的权益。
[注9]：哈尔滨部件公司系哈飞底盘公司的控股子公司，按比例计算本公司实际拥有其64.987%的权益。
(二)母公司持有其半数或半数以下股份的子公司，纳入合并财务报表范围的原因
本公司持有大鼎贸易公司50%的股权，根据大鼎贸易公司的章程及股东会决议，本公司在该公司董事会有三分之二的投票表决权，且该公司总经理和财务经理由本公司派出,实质控制该公司的财务和经营政策，故将该公司纳入合并报表范围。
六、利润分配
无利润分配。
七、合并财务报表项目注释
说明：本报告的期初数指2007年1月1日财务报表数，期末数指2007年6月30日财务报表数，本期指2007年1月1日－2007年6月30日，上年同期指2006年1月1日－2006年6月30日。
(一)合并资产负债表项目注释
1.货币资金 期末数632,153,867.20
(1)明细情况
项 目 期末数 期初数
现 金 266,411.02 530,977.91
银行存款 424,598,216.69 712,626,980.06
其他货币资金 207,289,239.49 218,175,064.83
合 计 632,153,867.20 931,333,022.80
(2)其他说明
1)公司期末银行存款中包括存放于万向财务有限公司（以下简称万向财务公司）的定期存款94,300,000.00元，活期存款146,404,371.53元，共计240,704,371.53元。
2)其他货币资金均系商业票据保证金存款，其中存放于万向财务公司的保证金存款12,200,000.00元。
(3)货币资金——外币货币资金
期末数 期初数
项 目 原币及金额 汇率 折人民币金额 原币及金额 汇率 折人民币金额
银行存款 USD 278,769.05 7.6155 2,122,965.70 USD 250,798.57 7.8087 1,958,410.79
小 计 2,122,965.70 1,958,410.79
(4)变动幅度超过30%（含30%）或占资产总额5%以上（含5%）原因说明
货币资金期末数较期初数减少32.12%，主要系本期归还银行借款较多所致。
2.应收票据 期末数276,986,224.62
(1)明细情况
期末数 期初数
种 类 账面余额 坏账准备 账面价值 账面余额 坏账准备 账面价值
银行承兑汇票259,553,308.58 259,553,308.58 276,916,861.00 276,916,861.00
商业承兑汇票 18,350,437.94 917,521.90 17,432,916.04 55,792,814.16 55,792,814.16
合 计 277,903,746.52 917,521.90 276,986,224.62 332,709,675.16 332,709,675.16
(2)已用于质押的票据情况说明
出票单位 出票日 到期日 金 额
东风渝安车辆有限公司 2007年4月20日 2007年10月20日 1,000,000.00
一汽解放青岛汽车厂 2007年5月11日 2007年11月11日 2,000,000.00
东风渝安车辆有限公司 2007年4月20日 2007年10月20日 470,000.00
资阳市南骏汽车有限责任公司 2007年4月24日 2007年10月24日 300,000.00
平顶山市神行汽车贸易有限公司 2007年2月25日 2007年8月25日 1,530,000.00
安徽安凯福田曙光车桥有限公司 2007年2月7日 2007年8月6日 1,700,000.00
江西昌河汽车合肥公司 2007年2月1日 2007年8月1日 1,900,000.00
河南平高电气股份有限公司 2007年2月9日 2007年8月9日 100,000.00
云南昌河汽车销售有限公司 2007年2月25日 2007年8月25日 264,960.00
漳州泉泰汽车贸易有限公司 2007年3月14日 2007年9月14日 275,000.00
成都倍特车业有限公司 2007年2月12日 2007年8月12日 311,064.00
四川昌河蓝天汽车销售服务有限公司2007年4月29日 2007年10月29日 1,000,000.00
小 计 10,851,024.00
(3)期末已背书但尚未到期的票据1,117,560,593.19元，到期日为2007年7月3日至2007年12月29日。
(4)无持有本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东票据。
(5)期末应收关联方票据占应收票据余额的0.48%。
(6)应收票据坏账准备详见本财务报表附注三（九）之说明。
3.应收账款 期末数621,485,767.37
(1)明细情况
期末数 期初数
项 目 账面余额 比例(%) 坏账准备账面价值 账面余额 比例(%) 坏账准备 账面价值
单项金额重大
单项金额不重大
但信用风险较大10,894,787.70 1.64 8,954,626.21 1,940,161.49 10,697,274.60 1.83 6,335,641.05 4,361,633.55
其他不重大 654,525,698.47 98.36 34,980,092.59 619,545,605.88 573,256,017.97 98.17 30,057,050.82 543,198,967.15
合 计 665,420,486.17 100.00 43,934,718.80 621,485,767.37 583,953,292.57 100.00 36,392,691.87 547,560,600.70
(2)账龄分析
期末数 期初数
账 龄 账面余额 比例(%) 坏账准备 账面价值 账面余额 比例(%) 坏账准备 账面价值
1年以内 637,969,504.64 95.87 31,898,475.23 606,071,029.41 563,386,092.02 96.48 28,169,304.60 535,216,787.42
1－2年 13,525,413.30 2.04 811,524.81 12,713,888.49 11,160,608.64 1.91 669,636.52 10,490,972.12
2-3年 5,401,698.94 0.81 2,700,849.47 2,700,849.47 3,705,682.32 0.63 1,852,841.16 1,852,841.16
3年以上 8,523,869.29 1.28 8,523,869.29 5,700,909.59 0.98 5,700,909.59
合 计 665,420,486.17 100.00 43,934,718.80 621,485,767.37 583,953,292.57 100.00 36,392,691.87 547,560,600.70
(3)期末应收账款中欠款金额前5名的欠款金额总计为141,969,288.44元，占应收账款账面余额的21.34%，其账龄均为一年以内。
(4)本期无持有本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东账款。
(5)期末应收关联方账款占应收账款余额的3.41%。
(6)不符合终止确认条件的应收账款发生转移的金额为9,969,801.00元，详见本财务报表附注十三（二）3之说明。
(7)应收账款——外币应收账款
期末数 期初数
币 种 原币金额 汇率 折人民币金额 原币金额 汇率 折人民币金额
美元 172,145.44 7.6155 1,310,973.60 122,075.80 7.8087 953,253.30
小 计 1,310,973.60 953,253.30
(8)其他说明
1)本期全额计提坏账准备，或计提坏账准备的比例较大的计提比例及理由的说明
根据债务单位的财务状况、现金流量以及应收账款的收回可能性等情况，本公司对账龄2-3年的应收账款，按其余额的50%计提；对账龄3年以上的应收账款，按其余额的100%计提。
2)截至2007年6月30日，本公司涉及诉讼但法院尚未判决的应收账款账面余额为231,078.00元。
3)本期因债务单位破产或年限过长收回困难等原因，报经批准后核销确实无法收回的应收账款302,534.53元。
4.预付款项 期末数114,113,912.24
(1)账龄分析
期末数 期初数
账 龄 账面余额 比例(%)坏账准备 账面价值 账面余额 比例(%) 坏账准备账面价值
1年以内 107,241,115.49 88.12 5,362,055.77 101,879,059.72 58,987,812.05 96.52 58,987,812.05
1-2年 12,355,784.69 10.15 741,347.08 11,614,437.61 1,258,643.31 2.06 1,258,643.31
2-3年 1,240,829.83 1.02 620,414.92 620,414.91 865,736.11 1.42 865,736.11
3年以上 865,736.11 0.71 865,736.11
合 计 121,703,466.12 100.00 7,589,553.88 114,113,912.24 61,112,191.47 100.00 61,112,191.47
(2)账龄1年以上重要预付款项主要为预付设备购置款，因设备尚未到货而未结算。
(3)无预付持有本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东款项。
(4)期末预付关联方款项占预付款项余额的7.22%。
(5)预付款项坏账准备详见本财务报表附注三（九）之说明。
(6)变动幅度超过30%（含30%）或占资产总额5%以上（含5%）原因说明预付款项期末数较期初数增加86.73%，主要系预付设备采购款增加所致。
5.其他应收款 期末数7,230,060.42
(1)明细情况
期末数 期初数
项 目 账面余额 比例(%) 坏账准备 账面价值 账面余额 比例(%) 坏账准备 账面价值
单项金额重大 1,300,000.00 11.06 65,000.00 1,235,000.00
单项金额不重大
但信用风险较大
其他不重大 11,817,874.72 100.00 4,587,814.30 7,230,060.42 10,449,987.86 88.94 3,669,060.81 6,780,927.05
合 计 11,817,874.72 100.00 4,587,814.30 7,230,060.42 11,749,987.86 100.00 3,734,060.81 8,015,927.05
(2)账龄分析
期末数 期初数
账 龄 账面余额 比例(%)坏账准备 账面价值 账面余额 比例(%)坏账准备 账面价值
1年以内 6,458,503.40 54.65 322,925.17 6,135,578.23 6,720,690.85 57.20 336,034.54 6,384,656.31
1-2年 351,326.00 2.97 21,079.56 330,246.44 1,566,493.44 13.33 93,989.61 1,472,503.83
2-3年 1,528,471.50 12.94 764,235.75 764,235.75 317,533.83 2.70 158,766.92 158,766.91
3年以上 3,479,573.82 29.44 3,479,573.82 3,145,269.74 26.77 3,145,269.74
合 计 11,817,874.72 100.00 4,587,814.30 7,230,060.42 11,749,987.86 100.00 3,734,060.81 8,015,927.05
(3)金额较大的其他应收款
单位名称 期末数 款项性质及内容
镇江市丹徙区辛丰镇财政所 1,150,000.00 暂借款
小 计 1,150,000.00
(4)期末其他应收款中欠款金额前5名的欠款金额总计为2,200,520.61元，占其他应收款账面余额的18.62%，其账龄均为一年以内。
(5)无持有本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东款项。
(6)期末应收关联方款项占其他应收款余额的3.70%。
(7)期末其他应收款无用于债务担保情况。
(8)其他说明
本期全额计提坏账准备，或计提坏账准备的比例较大的计提比例及理由的说明
根据债务单位的财务状况、现金流量以及其他应收款的收回可能性等情况，本公司对账龄2-3年的其他应收款，按其余额的50%计提；账龄3年以上的其他应收款，按其余额的100%计提。
6.存货 期末数841,327,050.03
(1)明细情况
期末数 期初数
项 目 账面余额 跌价准备 账面价值 账面余额 跌价准备 账面价值
原材料 124,405,357.80 5,900,836.47 118,504,521.33 145,312,318.26 6,289,261.60 139,023,056.66
在产品 235,176,166.26 1,052,784.76 234,123,381.50 258,834,079.72 911,685.30 257,922,394.42
库存商品 499,460,521.08 13,788,784.14 485,671,736.94 455,071,809.77 12,581,065.10 442,490,744.67
委托加工物资 2,827,341.68 2,827,341.68 1,499,429.96 1,499,429.96
包装物 42,531.48 42,531.48 80,759.88 80,759.88
低值易耗品 157,537.10 157,537.10 243,800.17 243,800.17
合 计 862,069,455.40 20,742,405.37 841,327,050.03 861,042,197.76 19,782,012.00 841,260,185.76
(2)存货跌价准备
1)明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
转回 转销
原材料 6,289,261.60 3,551,124.70 3,939,549.83 5,900,836.47
在产品 911,685.30 141,099.46 1,052,784.76
库存商品 12,581,065.10 4,243,065.34 3,035,346.30 13,788,784.14
小 计 19,782,012.00 7,935,289.50 6,974,896.13 20,742,405.37
2)计提存货跌价准备的依据
期末公司对部分积压时间较长的原材料、在产品和部分库存商品预计售价下降而导致其可变现净值低于成本的存货，按单个存货的可变现净值低于其成本的差额提取存货跌价准备。
7.长期股权投资 期末数252,781,848.00
(1)明细情况
期末数 期初数
项 目 账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
对联营企业投资 250,758,045.80 250,758,045.80 221,191,546.67 221,191,546.67
其他股权投资 7,440,000.00 5,416,197.80 2,023,802.20 7,440,000.00 5,416,197.80 2,023,802.20
合 计 258,198,045.80 5,416,197.80 252,781,848.00 228,631,546.67 5,416,197.80 223,215,348.87
(2)权益法核算的长期股权投资
1)明细情况
①期末余额构成明细情况
被投资 持股 成 损益 其他权 期末
单位名称 比例 本 调整 益变动 数
万向财务公司20.558% 162,000,000.00 29,946,567.05 58,811,478.75 250,758,045.80
小 计 162,000,000.00 29,946,567.05 58,811,478.75 250,758,045.80
②本期增减变动明细情况
被投资 期初 本期成本 本期损益 本期分得现金 本期其他权益 期末
单位名称 数 增减额 调整增减额 红利额 变动增减额 数
万向财务公司 221,191,546.67 21,414,294.16 20,340,000.00 28,492,204.97 250,758,045.80
小 计 221,191,546.67 21,414,294.16 20,340,000.00 28,492,204.97 250,758,045.80
(3)成本法核算的长期股权投资
被投资 持股 初始 期初 本期 本期 期末
单位名称 比例 金额 数 增加 减少 数
中汽财务有限公司 2.60% 6,000,000.00 6,000,000.00 6,000,000.00
南京长安汽车有限公司 0.24% 1,440,000.00 1,440,000.00 1,440,000.00
小 计 7,440,000.00 7,440,000.00 7,440,000.00
(4)长期股权投资减值准备
1)明细情况
被投资单位名称 期初数 本期增加 本期减少 期末数
中汽财务有限公司 5,140,000.00 5,140,000.00
南京长安汽车有限公司 276,197.80 276,197.80
小 计 5,416,197.80 5,416,197.80
2)计提原因和依据的说明
本公司及控股子公司对由于被投资单位经营状况恶化等原因，导致长期投资可回收金额低于账面价值，按单项投资可回收金额低于长期投资账面价值的差额提取长期投资减值准备。
8.固定资产 期末数1,909,439,598.33
(1)明细情况
原价
类 别 期初数 本期增加 本期减少 期末数
房屋及建筑物 507,484,879.29 26,732,930.59 225,000.00 533,992,809.88
通用设备 190,917,404.31 7,610,879.40 5,685,252.07 192,843,031.64
专用设备 2,254,353,035.72 42,138,672.19 17,277,145.13 2,279,214,562.78
运输工具 16,739,846.89 2,042,217.04 1,017,166.15 17,764,897.78
其他设备 1,188,659.00 822,834.33 2,011,493.33
小 计 2,970,683,825.21 79,347,533.55 24,204,563.35 3,025,826,795.41
累计折旧
类 别 期初数 本期增加 本期减少 期末数
房屋及建筑物 99,704,997.38 9,634,611.73 22,092.04 109,317,517.07
通用设备 69,564,415.40 3,144,313.22 295,134.78 72,413,593.84
专用设备 837,316,498.21 94,163,847.68 11,599,953.28 919,880,392.61
运输工具 7,281,443.31 1,097,695.05 459,560.26 7,919,578.10
其他设备 622,020.58 166,549.44 788,570.02
小 计 1,014,489,374.88 108,207,017.12 12,376,740.36 1,110,319,651.64
减值准备
类 别 期初数 本期增加 本期减少 期末数
通用设备 990,461.89 990,461.89
专用设备 5,182,683.34 63,042.60 168,642.39 5,077,083.55
小 计 5,182,683.34 1,053,504.49 168,642.39 6,067,545.44
账面价值
类 别 期初数 本期增加 本期减少 期末数
房屋及建筑物 407,779,881.91 26,507,930.59 9,612,519.69 424,675,292.81
通用设备 121,352,988.91 1,925,627.33 3,839,640.33 119,438,975.91
专用设备 1,411,853,854.17 24,861,527.06 82,458,294.61 1,354,257,086.62
运输工具 9,458,403.58 1,025,050.89 638,134.79 9,845,319.68
其他设备 566,638.42 822,834.33 166,549.44 1,222,923.31
合 计 1,951,011,766.99 55,142,970.20 96,715,138.86 1,909,439,598.33
(2)本期增加中包括从在建工程完工转入55,709,248.68元。
(3)期末固定资产无用于债务担保。
(4)暂时闲置固定资产
类 别 账面原值 累计折旧 减值准备 账面价值
通用设备 2,348,541.09 1,129,761.69 990,461.89 228,317.51
专用设备 30,882,681.95 27,669,824.36 865,227.49 2,347,630.10
小 计 33,231,223.04 28,799,586.05 1,855,689.38 2,575,947.61
(5)融资租入固定资产
类 别 账面原值 累计折旧 减值准备 账面价值
专用设备 19,452,022.15 16,782,798.90 2,669,223.25
小 计 19,452,022.15 16,782,798.90 2,669,223.25
(6)固定资产减值准备详见本财务报表附注九之说明。
(7)未办妥产权证书的固定资产的情况说明
1)截至2007年6月30日，万向集团公司投入或转让给本公司及控股子公司的未办理过户手续的房产原价为46,819,967.88元（账面价值为37,393,820.93元）。
2)截至2007年6月30日，公司及控股子公司尚未办妥房产证的自建房产原价为195,895,235.23元（账面价值为175,395,414.13元）。
9.在建工程 期末数89,329,359.61
(1)明细情况
期末数 期初数
工程名称 账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
第三代轿车轮毂技改项目 28,246,456.18 28,246,456.18 19,840,148.90 19,840,148.90
锻造中心一期技改项目 297,230.00 297,230.00 57,230.00 57,230.00
年产6400万套精密轴承
技术技改项目 13,018,353.92 13,018,353.92 1,649,120.00 1,649,120.00
桂林汽车底盘新厂区工程 107,700.00 107,700.00 107,700.00 107,700.00
河南新厂区建设工程 1,447,205.00 1,447,205.00 1,752,960.00 1,752,960.00
湖北部件新厂区建设工程 22,136,902.26 22,136,902.26
柳州新厂房建设工程 3,218,722.91 3,218,722.91 92,297.91 92,297.91
轴承3号区块土建工程 308,926.60 308,926.60
淮南二期工程建设项目 15,111,400.00 15,111,400.00 12,271,220.00 12,271,220.00
8万支转向节扩能 1,640,000.00 1,640,000.00 1,640,000.00 1,640,000.00
N类轴承项目 3,801,295.35 498,541.75 3,302,753.60 3,801,295.35 3,801,295.35
零星工程 23,439,538.00 500,000.00 22,939,538.00 31,526,437.95 500,000.00 31,026,437.95
合计 90,327,901.36 998,541.75 89,329,359.61 95,184,238.97 500,000.00 94,684,238.97
(2)在建工程增减变动情况
工程投
本期转入固定 本期其他减 预算数 入占预
工程名称 期初数 本期增加 期末数 资金来源
资产 少 (万元) 算比例
(%)
第三代轿车轮毂技改 其他来源/
19,840,148.90 10,572,120.48 2,165,813.20 28,246,456.18 15,830 141.17
项目 银行借款
锻造中心一期技改项
57,230.00 728,000.00 488,000.00 297,230.00 其他来源 16,440 68.46
目
年产6400万套精密轴 其他来源/
1,649,120.00 11,369,233.92 13,018,353.92 48,032 4.43
承技术技改项目 银行借款
桂林汽车底盘新厂区
107,700.00 107,700.00 其他来源 3,200 101.63
工程
其他来源/
河南新厂区建设工程 1,752,960.00 694,245.00 1,000,000.00 1,447,205.00 11,535 10.84
银行借款
湖北部件新厂区建设 其他来源/
22,136,902.26 5,826,888.52 27,891,005.78 72,785.00 3,019 114.82
工程 银行借款
柳州新厂房建设工程 92,297.91 3,126,425.00 3,218,722.91 其他来源 1,000 43.36
轴承3号区块土建工
308,926.60 308,926.60 其他来源 4,835 18.78
程
淮南二期工程建设项 其他来源/
12,271,220.00 2,840,180.00 15,111,400.00 2,500 60.44
目 银行借款
8万支转向节扩能 1,640,000.00 1,640,000.00 其他来源 2,720 83.09
N类轴承项目 3,801,295.35 3,801,295.35 其他来源 5,000 37.37
零星工程 31,526,437.95 18,075,926.17 24,855,503.10 1,307,323.02 23,439,538.00 其他来源
合计 95,184,238.97 53,233,019.09 55,709,248.68 2,380,108.02 90,327,901.36
(3)借款费用资本化金额
工程名称 期初数 本期增加 本期转入 本期 期末数 资本化率
固定资产 其他减少
湖北部件新厂
区建设工程 511,235.00 183,600.00 694,835.00 6.12%
精密轴承技术技改项目 211,875.02 211,875.02 6.75%
小 计 511,235.00 395,475.02 694,835.00 211,875.02
(4)在建工程减值准备
1)明细情况
工程名称 期初数 本期增加 本期减少 期末数
零星工程 500,000.00 500,000.00
N类轴承项目 498,541.75 498,541.75
小 计 500,000.00 498,541.75 998,541.75
2)计提原因和依据的说明
期末，公司对部分长期停工未投入使用的工程项目按其估计可收回金额与账面价值差额计提在建工程减值准备998,541.75元。
10.工程物资 期末数35,073,362.45
(1)明细情况
期末数 期初数
项 目 账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
专用材料 1,207,711.05 1,207,711.05 2,014,784.30 2,014,784.30
专用设备 33,865,651.40 33,865,651.40 42,485,736.70 42,485,736.70
合 计 35,073,362.45 35,073,362.45 44,500,521.00 44,500,521.00
(2)期末，未发现工程物资存在明显减值迹象，故未计提减值准备。
11.无形资产 期末数100,850,900.75
(1)明细情况
原价
种 类 期初数 本期增加 本期减少 期末数
土地使用权 96,372,023.81 3,189,220.00 99,561,243.81
专有技术 3,367,401.29 175,000.00 3,542,401.29
小 计 99,739,425.10 3,364,220.00 103,103,645.10
累计摊销
种 类 期初数 本期增加 本期减少 期末数
土地使用权 890,300.78 890,300.78
专有技术 1,362,443.57 1,362,443.57
小 计 2,252,744.35 2,252,744.35
账面价值
种 类 期初数 本期增加 本期减少 期末数
土地使用权 96,372,023.81 3,189,220.00 890,300.78 98,670,943.03
专有技术 3,367,401.29 175,000.00 1,362,443.57 2,179,957.72
合 计 99,739,425.10 3,364,220.00 2,252,744.35 100,850,900.75
(2)未办妥产权证书的无形资产的情况说明
1)截至2007年6月30日，万向集团公司投入或转让给本公司及控股子公司的未办理过户手续的土地使用权原价为1,344,563.22元（账面价值为1,329,903.79元）。
2)截至2007年6月30日，公司及控股子公司尚未办妥土地使用权证的土地使用权原价为23,979,150.00元（账面价值为23,863,396.30元）。
(3)期末，未发现无形资产存在明显减值迹象，故未计提减值准备。
12.递延所得税资产 期末数18,262,270.27
(1)明细情况
项 目 期末数 期初数
各项资产计提的减值损失 17,731,257.78 18,880,036.20
预提费用性质的负债 516,428.65 647,004.89
开办费 14,583.84 25,667.56
合 计 18,262,270.27 19,552,708.65
(2)引起暂时性差异的资产和负债项目对应的暂时性差异金额
项 目 暂时性差异金额
各项资产计提的减值损失 77,103,772.91
预提费用性质的负债 3,029,312.33
开办费 58,335.37
小 计 80,191,420.61
13.其他非流动资产 期末数9,279,676.76
(1)明细情况
项 目 期末数 期初数
原股权投资借方差额 9,279,676.76 9,967,060.23
合 计 9,279,676.76 9,967,060.23
(2)金额较大的其他非流动资产的内容说明
系本公司之控股子公司万向系统公司2004年收购辽宁曙光汽车集团股份有限公司及河南省汽车制动器厂持有的河南制动器公司股权的收购溢价款之摊余金额。
14.短期借款 期末数1,203,669,801.00
借款条件 期末数 期初数
信用借款 25,000,000.00 215,000,000.00
保证借款 993,000,000.00 791,000,000.00
质押借款 9,969,801.00
商业承兑汇票贴现款[注] 175,700,000.00 298,500,000.00
合 计 1,203,669,801.00 1,304,500,000.00
[注]：均系以附追索权的商业承兑汇票向银行贴现而取得的款项，该等商业承兑汇票共计175,700,000.00元，系本公司及控股子公司之间开具，在本公司合并财务报表中已作合并抵消。
15.应付票据 期末数320,399,573.66
(1)明细情况
种 类 期末数 期初数 本年度内将到期的金额
银行承兑汇票 320,399,573.66 356,830,201.92 320,399,573.66
商业承兑汇票 37,034,289.93
合 计 320,399,573.66 393,864,491.85 320,399,573.66
(2)无持有本公司5%以上(含5%)表决权股份的股东票据。
16.应付账款 期末数712,249,785.68
(1)应付持有本公司5%以上(含5%)表决权股份的股东账款
股东名称 期末数 期初数
万向集团公司 57,155.35 14,168.60
小 计 57,155.35 14,168.60
(2)账龄超过1年的大额应付账款未偿还原因及期后偿还情况的说明
期末账龄超过1年的大额应付款项金额共计62,251,761.92元，其中发票未到设备暂估款14,688,911.59元，应付未付供应商材料采购款47,562,850.33元。
17.预收款项 期末数19,743,890.93
(1)无预收持有本公司5%以上(含5%)表决权股份的股东款项。
(2)账龄超过1年的预收款2,302,114.40元，均系未结清的销货尾款。
18.应付职工薪酬 期末数130,850,822.44
(1)明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
工资、奖金、津贴和补贴 67,055,152.27 135,394,563.75 145,137,593.96 57,312,122.06
职工福利 49,662,775.80 49,662,775.80
职工奖福基金 4,487,135.66 844,117.58 739,920.60 4,591,332.64
社会保险费 27,620,653.61 33,610,391.66 24,006,582.96 37,224,462.31
工会经费 16,036,006.93 2,228,582.11 1,075,386.45 17,189,202.59
职工教育经费 13,065,930.88 2,014,373.08 546,601.12 14,533,702.84
合 计 177,927,655.15 174,092,028.18 221,168,860.89 130,850,822.44
(2)无拖欠性质职工薪酬。
19.应交税费 期末数72,279,482.95
种 类 期末数 期初数
增值税 8,169,667.27 16,022,124.27
营业税 1,536,456.26 2,380,748.70
城市维护建设税 1,114,449.13 976,641.28
企业所得税 46,917,396.37 43,983,601.04
代扣代缴个人所得税 9,170,879.07 2,673,542.26
房产税 1,341,445.16 1,946,671.79
土地使用税 1,604,371.11 1,488,270.72
车船使用税 4,408.95 2,375.38
教育费附加 1,041,652.56 1,245,519.67
地方教育附加 489,642.31 315,704.60
水利建设基金 723,563.78 605,630.01
地方综合基金 154,087.82 274,356.54
地方税费 11,463.16 105,632.23
合 计 72,279,482.95 72,020,818.49
20.应付利息 期末数2,162,822.00
项 目 期末数 期初数
短期借款 2,033,694.45 1,872,664.00
长期借款 129,127.55 82,875.00
合 计 2,162,822.00 1,955,539.00
21.其他应付款 期末数64,241,357.93
(1)明细情况
项 目 期末数 期初数
押金保证金 4,940,082.20 2,185,355.06
拆借款 5,588,521.35 7,790,459.35
应付暂收款 11,116,381.14 9,037,000.26
其他 42,596,373.24 43,588,006.49
合 计 64,241,357.93 62,600,821.16
(2)持有本公司5%以上(含5%)表决权股份的股东款项
股东名称 期末数 期初数
万向集团公司 9,108,372.74 9,031,954.26
小 计 9,108,372.74 9,031,954.26
(3)金额较大的其他应付款性质或内容的说明
单位名称 期末数 款项性质及内容
万向集团公司 9,108,372.74 暂收款
小 计 9,108,372.74
(4)账龄超过1年的大额其他应付款主要是暂收的保证金、押金。
22.一年内到期的非流动负债 期末数45,905,000.00
(1)明细情况
项 目 期末数 期初数
长期借款 44,000,000.00 120,000,000.00
长期应付款 1,905,000.00 4,191,000.00
合 计 45,905,000.00 124,191,000.00
(2)一年内到期的非流动负债——长期借款
贷款单位 借款条件 期末数
中国银行新乡劳动路支行 保证借款 10,000,000.00
万向财务公司 保证借款 34,000,000.00
小 计 44,000,000.00
(3)一年内到期的非流动负债——长期应付款
项 目 期末数 期限
应付融资租赁款 1,905,000.00 2003年6月-2007年11月
小 计 1,905,000.00
(4)变动幅度超过30%（含30%）或占资产总额5%以上（含5%）原因说明一年内到期的非流动负债期末数较期初数减少63.04%，主要系银行长期借款到期归还所致。
23.其他流动负债 期末数42,490,211.79
(1)明细情况
项 目 期末数 期初数
递延收益 42,490,211.79 39,650,000.00
合 计 42,490,211.79 39,650,000.00
(2)金额较大的其他流动负债说明
其他流动负债均为收到的与资产相关的政府补助款，其中：
1）根据国家发展改革委员会发改高技[2004]2037号文件，本公司收到重点研发试验设施专项资金300万元；根据浙江省发展改革委员会和浙江省财政厅浙发改高技[2006]760号文件，本公司收到汽车底盘系统集成研发项目专项资金75万元；根据国家发展改革委员会和财政部发改投资[2003]2178号文件，万向精工公司收到第三代轿车轮毂单元国债项目拨款660万元、万向系统公司收到轿车前独立悬架系统国债项目资金1,400万元；以上合计2,435万元，截至2007年6月30日，上述项目尚未验收。
2）控股子公司钱潮许昌公司根据与许昌县人民政府签订的协议，本期收到购买土地补助3,159,930.00元，本期累计摊销递延收益19,718.21元。
3）控股子公司桂林部件公司根据桂林市人民政府市政办[2005]100号文件和市政[2005]51号文件，公司收到桂林市财政局下拨的搬迁补偿款1,500万元。
24.长期借款 期末数90,000,000.00
(1)明细情况
贷款单位 借款条件 期末数 期初数
中国银行新乡支行 保证借款 50,000,000.00 50,000,000.00
中国银行镇江分行 保证借款 15,000,000.00
万向财务公司 信用借款 25,000,000.00
万向财务公司 保证借款 8,000,000.00
合 计 90,000,000.00 58,000,000.00
(2)变动幅度超过30%（含30%）或占资产总额5%以上（含5%）原因说明长期借款期末数较期初数增加55%，主要系本期借入款项增加所致。
25.长期应付款 期末数2,568,164.80
(1)明细情况
项 目 期末数 期初数
职工劳动关系提留款 2,568,164.80 2,821,748.80
合 计 2,568,164.80 2,821,748.80
(2)长期应付款项具体情况说明
控股子公司桂林部件公司在改制时根据桂林市劳动和社会保障局[2003]36号文件提留尚需支付的职工安置费等款项共计3,457,929.80元。本期实际支付253,584.00元，累计支付889,765.00元，期末尚余2,568,164.80元。
26.递延所得税负债 期末数6,495,552.40
(1)明细情况
项 目 期末数 期初数
权益法核算下，按投资比例享有的
被投资单位除净损益以外所有者权益 6,495,552.40 6,461,576.09
的其他变动额
合 计 6,495,552.40 6,461,576.09
(2)引起暂时性差异的资产和负债项目对应的暂时性差异金额
项 目 暂时性差异金额
权益法核算下，按投资比例享有的
被投资单位除净损益以外所有者权益 25,982,209.61
的其他变动额
小 计 25,982,209.61
27.其他非流动负债 期末数1,072,891.56
(1)明细情况
项 目 期末数 期初数
待转销汇兑损益 1,072,891.56 1,072,891.56
合 计 1,072,891.56 1,072,891.56
(2)金额较大的其他非流动负债说明
其他非流动负债均系万向传动轴公司1994年汇率并轨时调整外币资本汇率差异形成的待转销汇兑损益，合同约定于该公司清算时处理。
28.股本 期末数1,025,587,365.00
(1)明细情况
本期增减变动(+,-)
期初数 期末数
项 目
公积
发行 送
金转 其他 小计
数量 比例% 新股 股
股 数量 比例%
(一) 1．国家持股
有 2．国有法人持股 38,486,370 3.75 -38,486,370 -38,486,370
限 3．其他内资持股 518,904,005 50.60 -5,347,369 -5,347,369 513,556,636 50.17
售 其中：
条 境内法人持股 511,774,179 49.90 511,774,179 49.90
件 境内自然人持股 7,129,826 0.70 -5,347,369 -5,347,369 1,782,457 0.17
股 4．外资持股
份 其中：
境外法人持股
境外自然人持股
有限售条件股份合计 557,390,375 54.35 -43,833,739 -43,833,739 513,556,636 50.17
(二) 1．人民币普通股 468,196,990 45.65 43,833,739 43,833,739 512,030,729 49.83
无限 2．境内上市的外资股
售条 3．境外上市的外资股
件股 4．其他
份
已流通股份合计 468,196,990 45.65 43,833,739 43,833,739 512,030,729 49.83
(三)股份总数 1,025,587,365 100.00 1,025,587,365 100.00
(2)公司前10名股东中原非流通股股东持有股份的限售条件的说明
截至2007年6月30日，公司前10名股东中原非流通股股东持有的有限售条件的股份为万向集团公司持有的511,774,179股，其承诺的限售条件详见本财务报表附注十六（五）之说明。
(3)股份结构变动说明
本期有限售条件股份国有法人持股减少38,486,370股，均系本期中国汽车工业投资开发公司等四家原非流通股股东限售到期转为无限售条件股份。有限售条件股份境内自然人持股减少5,347,369股，均为原高级管理人员持股本期解除限售转入无限售条件股份。
29.资本公积 期末数123,703,180.83
(1)明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
股本溢价 45,359,664.62 45,359,664.62
其他资本公积 49,885,287.55 28,458,228.66 78,343,516.21
合 计 95,244,952.17 28,458,228.66 123,703,180.83
(2)本期其他资本公积增加28,458,228.66元，系因联营企业万向财务公司除净损益以外的所有者权益变动项目增加，本公司按持股比例计算而相应增加资本公积28,458,228.66元。
30.盈余公积 期末数265,704,988.21
(1)明细情况
项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
法定盈余公积 259,047,142.95 259,047,142.95
任意盈余公积 6,657,845.26 6,657,845.26
合 计 265,704,988.21 265,704,988.21
(2)期初数变动情况的说明
盈余公积期初数与比上年期末数减少62,062,309.45元，其中：1）因执行新会计准则而追溯调整以前年度留存收益而相应减少期初盈余公积3,109,438.26元；2）在原合并财务报表中，对子公司计提的盈余公积本公司按所拥有的份额相应计提，现对此不再进行计提，并转回原在合并报表中补提的盈余公积58,952,871.19元。
31.未分配利润 期末数277,462,828.00
(1)明细情况
项 目 金 额
期初数 356,562,100.89
本期增加 126,018,200.11
本期减少 205,117,473.00
期末数 277,462,828.00
(2)其他说明
1)未分配利润本期增加系本期实现净利润归属于母公司部分转入所致。
2)根据公司2006年度股东大会批准的2006年度利润分配方案，按照2006年实现的净利润及以前年度留存收益分配现金股利205,117,473.00元，共计减少未分配利润205,117,473.00元。
3)未分配利润期初数较上年期末数增加33,502,392.88元，其中：
①因执行新会计准则，追溯调整减少期初留存收益25,450,478.31元，其中：减少年初未分配利润28,559,916.57元，转回年初盈余公积3,109,438.26元。
②转回原在合并报表中本公司按拥有的份额而计提的子公司盈余公积58,952,871.19元，相应增加年初未分配利润。
(二)合并利润表项目注释
1.营业收入/营业成本 本期数2,149,448,075.52/1,695,905,768.66
(1)明细情况
营业收入
项 目 本期数 上年同期数
主营业务收入 2,024,386,071.76 1,693,692,567.69
其他业务收入 125,062,003.76 94,196,552.14
合 计 2,149,448,075.52 1,787,889,119.83
营业成本
项 目 本期数 上年同期数
主营业务成本 1,593,874,860.92 1,370,152,778.15
其他业务成本 102,030,907.74 77,716,752.67
合 计 1,695,905,768.66 1,447,869,530.82
(2)主营业务收入/主营业务成本
项 目 本期数 上年同期数
收 入 成 本 利 润 收 入 成 本 利 润
传动系统1,325,726,002.70 1,169,748,466.25 155,977,536.45 1,059,435,949.82 918,378,873.20 141,057,076.62
轴承 861,713,933.99 730,366,419.14 131,347,514.85 567,425,628.02 490,375,282.53 77,050,345.49
底盘系统 720,999,603.12 594,768,229.51 126,231,373.61 650,837,024.02 565,279,200.02 85,557,824.00
雨刮器 22,478,341.65 19,648,618.41 2,829,723.24 24,258,619.06 20,610,451.91 3,648,167.15
橡胶件 27,439,202.91 24,464,621.14 2,974,581.77 22,312,160.72 19,198,935.75 3,113,224.97
物资贸易 290,319,020.95 276,807,693.86 13,511,327.09 254,278,393.02 244,066,023.15 10,212,369.87
小计 3,248,676,105.32 2,815,804,048.31 432,872,057.01 2,578,547,774.66 2,257,908,766.56 320,639,008.10
抵消 1,224,290,033.56 1,221,929,187.39 2,360,846.17 884,855,206.97 887,755,988.41 -2,900,781.44
合计 2,024,386,071.76 1,593,874,860.92 430,511,210.84 1,693,692,567.69 1,370,152,778.15 323,539,789.54
(3)销售收入前五名情况
项 目 本期数 上年同期数
向前5名客户销售的收入总额 400,207,833.41 663,979,371.96
占当年营业收入比例(%) 19.77 39.20
2.营业税金及附加 本期数10,690,285.54
(1)明细情况
项 目 本期数 上年同期数
营业税 356,428.78 14,476.87
城市维护建设税 5,978,529.89 4,475,652.16
教育费附加 2,754,609.37 3,171,205.37
地方教育附加 1,339,121.64
地方综合基金 261,595.86 291,736.44
合 计 10,690,285.54 7,953,070.84
(2)变动幅度超过30%（含30%）或占利润总额10%（含10%）以上的原因说明
营业税金及附加本期数较上年同期增加34.42%，主要系本期营业收入的增长导致营业税金及附加的增长。
3.资产减值损失 本期数26,692,726.47
(1)明细情况
项 目 本期数 上年同期数
坏账损失 17,205,390.73 7,162,629.11
存货跌价损失 7,935,289.50 1,361,407.02
固定资产减值损失 1,053,504.49
在建工程减值损失 498,541.75
合 计 26,692,726.47 8,524,036.13
(2)变动幅度超过30%（含30%）或占利润总额10%（含10%）以上的原因说明
资产减值损失本期数较上年同期增加2.13倍，主要系本期开始对预付款项、应收商业承兑汇票计提坏账准备等因素所致。
4.投资收益 本期数20,726,910.69
(1)明细情况
项 目 本期数 上年同期数
权益法核算的调整被投资 21,414,294.16 16,189,888.18
单位损益净增减的金额
其他流动资产摊销 -687,383.47 -687,383.47
合 计 20,726,910.69 15,502,504.71
(2)本公司不存在投资收益汇回的重大限制。
(3)变动幅度超过30%（含30%）或占利润总额10%（含10%）以上的原因说明
投资收益本期数较上年同期增加39.90%，主要是联营企业万向财务公司本期实现净利润增加，本公司按权益法相应的计提投资收益增加所致。
5.营业外收入 本期数14,687,548.35
(1)明细情况
项 目 本期数 上年同期数
固定资产处置利得 3,737,266.23 790,424.26
政府补助 8,559,151.76 1,620,159.53
罚没、赔偿收入 1,284,819.17 1,328,403.19
无法支付款项 576,331.15
其 他 529,980.04 560,618.11
合 计 14,687,548.35 4,299,605.09
(2)变动幅度超过30%（含30%）或占利润总额10%（含10%）以上的原因说明
本期营业外收入较上年同期增加2.42倍，主要系本期取得的政府补助收入及固定资产处置利得增加所致。
6.营业外支出 本期数2,952,648.62
项 目 本期数 上年同期数
固定资产处置损失 202,907.96 57,377.25
水利建设专项资金 1,651,631.24 1,100,532.24
捐赠支出 10,500.00
罚款、赔偿支出 1,026,542.13 1,173,306.82
其 他 61,067.29 341,934.11
合 计 2,952,648.62 2,673,150.42
7.所得税 本期数68,669,871.52
(1)明细情况
项 目 本期数 上年同期数
当期所得税费用 67,379,433.14 44,667,790.92
递延所得税费用 1,290,438.38 -3,555,590.54
合 计 68,669,871.52 41,112,200.38
(2)变动幅度超过30%（含30%）或占利润总额10%（含10%）以上的原因说明
本期所得税费用较上年同期增加67%，主要是本期营业利润的增长导致利润总额大幅增加，相应增加本期所得税费用。
(三)合并现金流量表项目注释
1.收到的价值较大的其他与经营活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
各类保证金收回 171,694,201.44 63,866,495.26
经营性暂付款的减少和经营性暂收款的增加 9,617,233.35 13,792,878.09
其他业务收入 3,097,744.88 4,097,896.23
营业外收入 10,450,282.12 3,509,180.83
小 计 194,859,461.79 85,266,450.41
2.支付的价值较大的其他与经营活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
存出各类保证金 160,808,376.10 68,440,000.00
期间费用 82,623,682.07 90,183,946.84
其他业务成本 2,004,931.38 3,097,896.23
营业外支出 1,098,109.42 2,615,773.17
经营性暂付款的增加和经营性暂收款的减少 5,141,982.18 29,646,887.13
小 计 251,677,081.15 193,984,503.37
3.收到的价值较大的其他与投资活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
定期存款到期收回 43,021,045.00 70,900,000.00
收回暂借款 5,150,000.00 15,283,865.98
银行存款利息收入 10,921,735.90 4,979,902.12
收回国债项目资金 3,300,000.00
小 计 59,092,780.90 94,463,768.10
4.支付的价值较大的其他与投资活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
本期定期存款增加 89,621,045.00 108,000,000.00
支付暂借款 5,000,000.00 5,000,000.00
小 计 94,621,045.00 113,000,000.00
5.收到的价值较大的其他与筹资活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
收到暂借款 2,500,000.00 10,589,630.32
债权保理取得借款 19,853,187.15
财政贴息款 1,457,200.00
小 计 22,353,187.15 12,046,830.32
6.支付的价值较大的其他与筹资活动有关的现金
项 目 本期数 上年同期数
归还债权保理借款 9,883,386.15
支付融资租赁租金 2,286,000.00 2,286,000.00
归还暂借款 5,952,175.00 10,589,630.32
支付股改费用 1,274,379.50
小 计 18,121,561.15 14,150,009.82
7．现金流量表补充资料详见本财务报表附注十六（四）之说明。
八、母公司财务报表项目注释
说明：本报告的期初数指2007年1月1日财务报表数，期末数指2007年6月30日财务报表数，本期指2007年1月1日－2007年6月30日，上年同期指2006年1月1日－2006年6月30日。
(一)母公司资产负债表项目注释
1.应收账款 期末数151,617,875.71
(1)明细情况
期末数 期初数
项 目 账面余额 比例(%) 坏账准备 账面价值 账面余额 比例(%) 坏账准备 账面价值
单项金额重大
单项金额不重大
但信用风险较大 2,636,619.32 1.62 2,636,619.32 2,636,619.32 2.03 2,636,619.32
其他不重大 159,727,225.41 98.38 8,109,349.70 151,617,875.71 127,471,602.22 97.97 6,409,359.72 121,062,242.50
合 计 162,363,844.73 100.00 10,745,969.02 151,617,875.71 130,108,221.54 100.00 9,045,979.04 121,062,242.50
(2)账龄分析
期末数 期初数
账 龄 账面余额 比例(%) 坏账准备 账面价值 账面余额 比例(%)坏账准备 账面价值
1年以内 157,762,196.82 97.17 7,888,109.84 149,874,086.98 126,275,581.10 97.05 6,313,779.05 119,961,802.05
1-2年 1,730,169.17 1.07 103,810.15 1,626,359.02 1,141,886.12 0.88 68,513.17 1,073,372.95
2-3年 234,859.42 0.14 117,429.71 117,429.71 54,135.00 0.04 27,067.50 27,067.50
3年以上 2,636,619.32 1.62 2,636,619.32 2,636,619.32 2.03 2,636,619.32
合 计 162,363,844.73 100.00 10,745,969.02 151,617,875.71 130,108,221.54 100.00 9,045,979.04 121,062,242.50
(3)期末应收账款中欠款金额前5名的欠款金额总计为37,563,787.27元，占应收账款账面余额的23.14%，其账龄均为1年以内。
(4)无持有本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东账款。
(5)期末应收关联方账款占应收账款余额的22.01%。
2.其他应收款 期末数20,269,890.05
(1)明细情况
期末数 期初数
项 目 账面余额 比例(%) 坏账准备 账面价值 账面余额 比例(%)坏账准备 账面价值
单项金额重大
单项金额不重大
但信用风险较大 184,609.94 0.85 184,609.94 353,923.95 13.89 353,923.95
其他不重大 21,424,585.50 99.15 1,154,696.45 20,269,890.05 2,194,639.69 86.11 119,133.60 2,075,506.09
合 计 21,609,195.44 100.00 1,339,305.39 20,269,890.05 2,548,563.64 100.00 473,057.55 2,075,506.09
(2)账龄分析
期末数 期初数
账 龄 账面余额 比例(%) 坏账准备账面价值 账面余额 比例(%)坏账准备 账面价值
1年以内 21,074,044.49 97.53 1,053,702.22 20,020,342.27 2,139,317.69 83.94 106,965.88 2,032,351.81
1-2年 168,812.01 0.78 10,128.72 158,683.29 35,212.00 1.38 2,112.72 33,099.28
2-3年 181,729.00 0.84 90,864.50 90,864.50 20,110.00 0.79 10,055.00 10,055.00
3年以上 184,609.94 0.85 184,609.94 353,923.95 13.89 353,923.95
合 计 21,609,195.44 100.00 1,339,305.39 20,269,890.05 2,548,563.64 100.00 473,057.55 2,075,506.09
(3)期末其他应收款中欠款金额前5名的欠款金额总计为16,076,215.62元，占其他应收款账面余额的74.39%，其账龄均为1年以内。
(4)无持有本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东账款。
(5)期末应收关联方款项占其他应收款余额的91.78%。
(6)变动幅度超过30%（含30%）或占资产总额5%以上（含5%）原因说明
其他应收款期末数较期初数增加8.81倍，主要系本公司对控股子公司的往来款增加所致。
3.长期股权投资 期末数1,036,944,889.97
(1)明细情况
期末数 期初数
项 目 账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
对子公司投资 785,326,844.17 785,326,844.17 839,226,265.47 839,226,265.47
对合营企业投资 250,758,045.80 250,758,045.80 221,191,546.67 221,191,546.67
其他股权投资 6,000,000.00 5,140,000.00 860,000.00 6,000,000.00 5,140,000.00 860,000.00
合 计 1,042,084,889.97 5,140,000.00 1,036,944,889.97 1,066,417,812.14 5,140,000.00 1,061,277,812.14
(2)对子公司投资
1)明细情况
被投资 持股 初始 期初 本期 本期 期末
单位名称 比例 金额 数 增加 减少 数
万向系统公司 51% 102,000,000.00 120,891,743.49 12,962,503.79 107,929,239.70
万向昌河 64.719% 28,726,718.71 28,409,604.82 28,409,604.82
万向哈飞公司 65% 39,000,000.00 41,919,388.02 1,835,853.63 40,083,534.39
钱潮轴承公司 60% 91,054,558.75 120,744,302.09 9,061,805.88 111,682,496.21
万向精工公司 60% 100,209,600.00 120,237,330.07 11,128,429.17 109,108,900.90
万向传动轴公司 67% 77,691,700.00 89,964,286.49 89,964,286.49
钱潮精密件公司 75% 79,267,950.00 86,878,894.19 6,450,134.54 80,428,759.65
万向桂林公司 80% 46,080,000.00 48,125,817.11 48,125,817.11
湖北万向公司 55% 49,500,000.00 33,427,401.35 33,427,401.35
万向舍勒公司 75% 6,207,600.00 6,207,600.00 6,207,600.00
许昌万向公司 72.73% 9,607,700.00 15,603,558.35 15,603,558.35
万向铸锻造公司 95% 109,517,310.99 102,625,233.23 5,824,764.37 96,800,468.86
宁波钱潮公司 90% 9,000,000.00 15,242,668.61 5,332,791.62 9,909,876.99
浙江大鼎公司 50% 4,081,628.49 7,941,653.49 1,303,138.30 6,638,515.19
合肥万向公司 5% 875,000.00 1,006,784.16 1,006,784.16
小 计 752,819,766.94 839,226,265.47 53,899,421.30 785,326,844.17
2)实际投资比例与注册资本中比例不一致的具体情况和原因说明
控股子公司许昌万向公司注册资本1,199.68万元，截至2007年6月30日实收资本为1,216.89万元，公司股东许昌远东传动轴有限公司2004年对该公司增资17.2万元，该公司尚未办理验资手续和工商变更登记手续。公司期末占该公司注册资本比例为73.77%，实际投资比例为72.73%。
(3)对联营企业投资
1)明细情况
①期末余额构成明细情况
被投资 持股 成 损益 其他权 期末
单位名称 比例 本 调整 益变动 数
万向财务公司 20.558% 162,000,000.00 29,946,567.05 58,811,478.75 250,758,045.80
小 计 162,000,000.00 29,946,567.05 58,811,478.75 250,758,045.80
②本期增减变动明细情况
被投资 期初 本期成本 本期损益 本期分得现金 本期其他权益 期末
单位名称 数 增减额 调整增减额 红利额 变动增减额 数
万向财务公司 221,191,546.67 21,414,294.16 20,340,000.00 28,492,204.97 250,758,045.80
小 计 221,191,546.67 21,414,294.16 20,340,000.00 28,492,204.97 250,758,045.80
(4)其他股权投资
被投资 持股 初始 期初 本期 本期 期末
单位名称 比例 金额 数 增加 减少 数
中汽财务有限公司 2.60% 6,000,000.00 6,000,000.00 6,000,000.00
小 计 6,000,000.00 6,000,000.00 6,000,000.00
(5)长期股权投资减值准备
1)明细情况
被投资单位名称 期初数 本期增加 本期减少 期末数
中汽财务有限公司 5,140,000.00 5,140,000.00
小 计 5,140,000.00 5,140,000.00
2)计提原因和依据的说明
本公司对由于被投资单位经营状况恶化等原因，导致长期投资可回收金额低于账面价值，按单项投资可回收金额低于长期投资账面价值的差额提取长期投资减值准备。
(二)母公司利润表项目注释
1.营业收入/营业成本 本期数694,301,591.92/606,324,628.02
(1)明细情况
营业收入
项 目 本期数 上年同期数
主营业务收入 648,100,236.28 539,361,577.78
其他业务收入 46,201,355.64 44,896,074.15
合 计 694,301,591.92 584,257,651.93
营业成本
项 目 本期数 上年同期数
主营业务成本 575,324,247.18 457,653,889.30
其他业务成本 31,000,380.84 35,900,730.85
合 计 606,324,628.02 493,554,620.15
(2)主营业务收入/主营业务成本
项 目 本期数 上年同期数
收 入 成 本 利 润 收 入 成 本 利 润
传动系统 585,448,053.66 518,211,626.13 67,228,883.92 517,049,417.06 438,454,953.55 78,594,463.51
轴承 5,918,633.91 5,847,013.77 71,620.14
底盘系统 29,294,345.80 26,800,986.15 2,493,359.65
橡胶件 27,439,202.91 24,464,621.14 2,982,125.38 22,312,160.72 19,198,935.75 3,113,224.97
合 计 648,100,236.28 575,324,247.18 72,775,989.105 539,361,577.78 457,653,889.30 81,707,688.48
(3)销售收入前五名情况
项 目 本期数 上年同期数
向前5名客户销售的收入总额 109,508,388.03 261,446,702.37
占当年营业收入比例(%) 16.90 48.47
2.投资收益 本期数34,875,943.16
(1)明细情况
项 目 本期数 上年同期数
委托贷款投资收益 13,461,649.00 14,609,725.00
权益法核算的调整被投资
单位损益净增减的金额 21,414,294.16 44,465,492.45
合 计 34,875,943.16 59,075,217.45
(2)本公司不存在投资收益汇回的重大限制。
(3)变动幅度超过30%（含30%）或占利润总额10%（含10%）以上的原因说明
投资收益本期数较上年同期减少40.96%，主要系本期开始本公司对子公司的投资改按成本法核算而减少对子公司的投资收益减少所致。
九、资产减值准备
(一)明细情况
本期减少
项 目 期初数 本期计提 期末数
转回 转销
坏账准备 40,126,752.68 17,205,390.73 302,534.53 57,029,608.88
存货跌价准备 19,782,012.00 7,935,289.50 6,974,896.13 20,742,405.37
长期股权投资减值准备 5,416,197.80 5,416,197.80
固定资产减值准备 5,182,683.34 1,053,504.49 168,642.39 6,067,545.44
在建工程减值准备 500,000.00 498,541.75 998,541.75
合 计 71,007,645.82 26,692,726.47 7,446,073.05 90,254,299.24
(二)计提原因和依据的说明
资产减值准备的计提原因和依据详见本财务报表附注二（十六）之说明。
十、资产证券化的会计处理
本公司未发生资产证券化业务。
十一、关联方关系及其交易
说明：本报告的期初数指2007年1月1日财务报表数，期末数指2007年6月30日财务报表数，本期指2007年1月1日－2007年6月30日，上年同期指2006年1月1日－2006年6月30日。
(一)关联方认定标准说明
根据《企业会计准则第36号——关联方披露》，一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，以及两方或两方以上同受一方控制、共同控制或重大影响的，构成关联方。
根据《上市公司信息披露管理办法》（中国证券监督管理委员会令第40号），将特定情形的关联法人和关联自然人也认定为关联方。
(二)关联方关系
1.母公司及最终控制方
组织机 业务 与本公 注册 对本公司持 对本公司表
公司名称 注册地
构代码 性质 司关系 资本 股比例(%) 决权比例(%)
万向集团公司 浙江杭州 14291193-4 实业投资 母公司 4.5亿元 61.05 61.05
2.子公司信息详见本财务报表附注五（一）之说明。
3.联营企业
1)基本情况
组织机构 合计持股比 合计表决
被投资单位名称 注册地 业务性质 注册资本
代码 例(%) 权比例(%)
万向财务有限公司 浙江杭州 74290300-6 金融 788,000,000 20.558 20.558
2)财务信息
期末资产 期末负债 期末净资产 本期营业收入总
被投资单位名称 本期净利润
总额 总额 总额 额
万向财务有限公司 5,631,066,473.43 4,411,307,519.27 1,219,758,954.16 174,113,465.15 104,165,260.06
万向财务公司2007年1-6月财务报表业经浙江东方会计师事务所有限公司审计，并由其出具标准无保留意见的《审计报告》(浙东会审[1007]1143号)。
4.其他关联方
关联方名称 组织机构代码 与本公司的关系
万向进出口有限公司（万向进出口公司） 25571062-9 同受万向集团公司控制
万向资源有限公司（万向资源公司） 76300777-X 同受万向集团公司控制
万向硅峰电子股份有限公司（万向硅峰公司） 70461921-5 同受万向集团公司控制
万向租赁有限公司（万向租赁公司） 14294130-8 同受万向集团公司控制
浙江纳德物业管理有限公司（纳德物业公司） 25569169-1 同受万向集团公司控制
万向电动汽车有限公司（万向电动车公司） 73686972-9 同受万向集团公司控制
浙江万向太阳能有限公司（万向太阳能公司） 78826825-5 同受万向集团公司控制
江苏森威精锻有限公司（江苏林威公司） 78599943-1 同受万向集团公司控制
浙江普通服务市场有限公司（普通市场公司） 74509833-X 同受万向集团公司控制
万向美国公司 同受万向集团公司控制
纳德酒店股份有限公司（纳德酒店） 14291162-7 同受万向集团公司控制
(三)关联方交易情况
1.母公司报表的关联方交易情况
(1)采购货物
关联方 本期数 上年同期数
占营业成 定价 占营业成
名称 定价
金额 金额
本的比例 政策 本的比例 政策
市价
万向铸锻造公司 106,639,580.15 18.54% 市价 104,708,198.64 22.88%
宁波汽配公司 71,561,427.47 12.44% 市价 20,366,642.10 4.45% 市价
钱潮许昌公司 48,480,152.39 8.43% 市价 43,076,457.18 9.41% 市价
大鼎贸易公司 38,886,825.80 6.76% 市价 31,714,420.27 6.93% 市价
武汉制动器公司 46,838,615.87 8.14% 市价 13,122,933.57 2.87% 市价
钱潮精密件公司 13,493,075.41 2.35% 市价 11,312,133.74 2.47% 市价
万向系统公司 1,306,410.52 0.23% 市价 10,982,352.92 2.40% 市价
万向舍勒公司 5,184,348.50 0.90% 市价
万向传动轴公司 4,640,128.36 0.81% 市价 4,260,165.83 0.93% 市价
江苏钱轴公司 2,410,154.25 0.42% 市价 1,944,227.76 0.42% 市价
湖北部件公司 576,313.85 0.10% 市价 3,934,506.77 0.86% 市价
钱潮轴承公司 83,929.71 0.01% 市价 52,516.03 0.01% 市价
桂林部件公司 12,978.63 市价 32,896.33 0.01% 市价
市价
万向进出口公司 506,014.84 0.11%
小 计 340,113,940.91 59.13% 246,013,465.98 53.75%
(2)销售货物
关联方 本期数 上年同期数
占营业收 定价 占营业收 定价
名称 金额 金额
入的比例 政策 入的比例 政策
万向系统公司 84,953,877.52 13.11% 市价 55,703,149.40 10.33% 市价
81,638,307.19 12.60% 市价 31.10% 市价
万向进出口公司 167,727,209.59
万向舍勒公司 48,689,367.01 7.51% 市价
钱潮许昌公司 24,041,008.51 3.71% 市价 11,827,282.67 2.19% 市价
万向精工公司 23,590,042.20 3.64% 市价 20,115,243.64 3.73%
武汉制动器公司 14,986,116.61 2.31% 市价 4,092,976.78 0.76% 市价
万向传动轴公司 11,611,869.26 1.79% 市价 16,258,281.32 3.01% 市价
哈飞底盘公司 9,194,259.80 1.42% 市价 10,626,277.24 1.97% 市价
合肥万向公司 6,447,183.66 0.99% 市价 3,543,169.56 0.66%
宁波汽配公司 5,799,882.34 0.89% 市价 12,802,321.08 2.37% 市价
昌河底盘公司 3,641,756.53 0.56% 市价 6,191,013.92 1.15%
市价
2,686,208.18 0.41%
普通市场公司
桂林部件公司 530,601.58 0.08% 市价 274,178.58 0.05% 市价
江苏钱轴公司 424,814.76 0.07% 市价 454,578.76 0.08% 市价
钱潮轴承公司 212,527.36 0.03% 市价 16,354.53 市价
小 计 318,447,822.51 49.13% 309,632,037.07 57.40%
(3)关联方未结算项目金额
期末数 期初数
项目及关联方名称
余额 坏账准备 余额 坏账准备
1)应收票据
万向传动轴公司 20,700,000.00 1,035,000.00
万向系统公司 7,937,672.70 4,364,990.90
淮南轴承公司 5,210,000.00
万向传动轴公司 5,100,000.00
合肥万向公司 1,500,000.00
武汉制动器公司 1,000,000.00
江苏钱轴公司 100,000.00
河南制动器公司 170,000.00
钱潮轴承公司 5,000,000.00
小 计 41,717,672.70 1,035,000.00 9,364,990.90
2)应收账款
万向系统公司 30,239,977.16 1,511,998.86 26,891,042.08 1,344,552.10
哈飞底盘公司 896,528.03 44,826.40 2,154,047.18 107,702.36
万向舍勒公司 883,538.89 44,176.94
钱潮轴承公司 737,173.22 44,230.39
合肥万向公司 675,231.53 33,761.58 123,726.11 6,186.31
桂林部件公司 647,412.85 32,636.73 120,724.67 6,036.23
万向传动轴公司 607,120.67 30,356.03 4,200.98 210.05
江苏钱轴公司 521,707.27 31,302.43 349,688.10 17,484.41
昌河底盘公司 279,525.56 13,976.28 1,492,126.32 74,606.32
万向精工公司 133,103.15 6,655.16
万向进出口公司 93,178.80 4,658.94 885,853.33 44,292.67
普通市场公司 16,701.00 835.05
小 计 35,714,497.13 1,798,579.74 32,038,109.77 1,601,905.50
3)其他应收款
万向舍勒公司 13,616,216.80 680,810.84 32,914.98 1,645.75
钱潮轴承公司 4,826,841.76 241,342.09 13,760.00 688.00
万向精工公司 745,970.53 37,298.53 1,611,453.03 80,572.65
湖北部件公司 358,222.81 17,911.14 314,237.81 15,711.89
万向系统公司 177,137.71 8,856.89
昌河底盘公司 44,418.48 2,220.92 45,771.48 2,288.57
万向进出口公司 26,179.33 1,308.97
小 计 19,794,987.42 989,749.38 2,018,137.30 100,906.86
4)预付款项
万向铸锻造公司 117,405,331.18 5,870,266.56 28,550,046.85
大鼎贸易公司 16,473,534.40 823,676.72 473,534.40
湖北部件公司 1,868,901.99 93,445.10 1,551,994.31
宁波汽配公司 897,776.23 44,888.81 50,005,333.17
江苏钱轴公司 214,333.90 10,716.70
2,240.00
万向租赁公司 44,800.00
479.09
纳德物业公司 9,581.88 51,582.05
万向进出口公司 143,680.24
小 计 136,914,259.58 6,845,712.98 80,776,171.02
5)应付票据
万向铸锻造公司 40,000,000.00 170,000,000.00
大鼎贸易公司 16,000,000.00
钱潮许昌公司 2,480,000.00 20,000.00
宁波汽配公司 500,000.00 1,750,000.00
江苏钱轴公司 400,000.00
武汉制动器公司 4,347,634.82
小 计 59,380,000.00 176,117,634.82
6)应付账款
武汉制动器公司 7,871,701.39 3,916,514.76
钱潮许昌公司 5,685,644.71
大鼎贸易公司 4,132,069.92 2,725,269.82
万向系统公司 1,479,120.84 1,563,150.12
万向租赁公司 1,114,983.50 3,841,483.50
江苏钱轴公司 267,033.90 127,800.00
万向进出口公司 259,334.34 234,514.68
钱潮精密件公司 207,298.55 51,538.44
纳德酒店 183,524.00
万向电动车公司 73,596.80 73,596.80
万向集团公司 46,119.20
小 计 21,320,427.15 12,533,868.12
7)预收款项
万向进出口公司 2,710,534.71 1,005,011.12
江苏钱轴公司 135,401.25
小 计 2,845,935.96 1,005,011.12
8)其他应付款
宁波汽配公司 4,991,855.12 4,991,855.11
万向集团公司 180,422.98 168,717.89
纳德酒店 106,873.90
万向系统公司 93,263.15 1,704,777.29
钱潮精密件公司 2,481.99 680,595.19
钱潮轴承公司 2,208,180.31
万向精工公司 1,955,408.07
万向传动轴公司 1,673,376.02
万向铸锻造公司 1,544,341.39
江苏钱轴公司 1,543,257.45
万向太阳能公司 203,282.95
大鼎贸易公司 129,546.51
小 计 5,374,897.14 16,803,338.18
9)工程物资
万向进出口有限公司 9,395,444.87
万向租赁有限公司 1,852,500.00
小 计 11,247,944.87
(4)其他关联方交易
1)万向财务公司为本公司提供的金融服务业务
万向财务公司系经中国人民银行批准成立的非银行金融机构，其为本公司提供金融服务，有关服务业务收费按市场费率标准收取。本期本公司与万向财务公司发生的有关金融服务业务情况如下：
①本期公司通过万向财务公司转账结算资金的情况如下：
类别 期初 本期增加 本期减少 期末
银行存款
其中：活期存款 51,900,095.86 3,969,702,117.56 3,947,524,588.94 74,077,624.48
定期存款 30,000,000.00 131,000,000.00 90,000,000.00 71,000,000.00
其他货币资金
其中：商业票据保证金10,000,000.00 10,000,000.00
合计 91,900,095.86 4,100,702,117.56 4,037,524,588.94 155,077,624.48
公司上述转帐资金共取得存款利息收入1,971,434.17元。
②本期公司向万向财务公司取得信用借款30,000.00万元，均已归还，共计支付借款利息335,137.50元。
③商业票据的开具及贴现情况
本期，本公司通过万向财务公司开具商业承兑汇票20,000,000.00元，已由子公司用于贴现。
④本期公司通过万向财务公司向其他控股子公司发放的委托贷款情况如下：
委托贷款 期初数 本期增加 本期减少 期末数
短期借款
383,400,000.00 144,000,000.00 265,000,000.00 262,400,000.00
长期借款
181,000,000.00 50,000,000.00 77,000,000.00 154,000,000.00
合 计 564,400,000.00 194,000,000.00 342,000,000.00 416,400,000.00
本期万向财务公司共计向本公司支付委托贷款利息13,684,556.00元，同时本公司向子公司返还利息2,337,636.00元。
2)提供劳务
①根据本公司与万向进出口有限公司签订的《技术开发（委托）合同》，本公司受托开发Delphi底盘系统，本期向其收取技术开发费2,210,000.00元。
②本期公司向子公司提供技术服务，共计收取技术开发费3,937,838.04元。
3)担保
①本公司为关联方提供担保的情况
A．截至2007年6月30日，本公司为关联方提供保证担保的情况（单位：万元）
担保借 担保票 担保贴现票
被担保单位 贷款金融机构 借款到期日 备注
款余额 据余额 据借款余额
最高额保证8,000万元
万向系统公司 民生银行萧山支行 4,000 310 2007.12.12
2,730
钱潮轴承公司 民生银行萧山支行 4,050 2007.12.28 最高额保证5,000万元
最高额保证4,000万元
万向精工公司 广发银行杭州分行 4,000 2008.04.30
万向精工公司 深发展滨江支行 5,000 2008.03.28 最高额保证5,000万元
万向传动轴公司 民生银行萧山支行 5,369 3,590 2007.12.29 最高额保证5,000万元
小 计 13,000 9,729
B．截至2007年6月30日，本公司无为关联方提供抵押、质押担保的情况。
②关联方为本公司提供担保的情况
A．截至2007年6月30日，关联方为本公司提供保证担保的情况（单位：万元）
担保借 担保票据
关联方名称 贷款金融机构 借款到期日 备注
款余额 余额
万向集团公司 华夏银行杭州分行 6,000 4,000 2008.04.02 最高额保证1.2亿元
最高额保证5亿元
万向集团公司 中信银行杭州分行 50,000 2008.06.28
最高额保证3亿元
万向集团公司 兴业银行萧山支行 13,000 2007.07.05
最高额保证1.5亿元
万向集团公司 民生银行萧山支行 8,000 6,600 2007.12.28
万向集团公司 工行浙江省分行 980 2007.07.03 最高额保证5亿元
钱潮轴承公司 光大银行萧山支行 9,260 2007.12.28 最高额保证1亿元
小 计 77,000 20,840
B．截至2007年6月30日，关联方无为本公司提供抵押、质押担保的情况。
4)租赁
①根据万向集团公司与本公司签订的《土地租用合同》，公司租用万向集团公司土地，本期支付万向集团公司土地租金427,800.00元。
②根据本公司与控股子公司签订的相关《房屋建筑物租用合同》，本期公司共计向子公司收取房屋租金1,660,049.04元，其中武汉制动器公司463,260.00元，钱潮精密件公司1,080,000.00元，宁波汽配公司116,789.04元。
5)商标许可使用
根据万向集团公司与本公司签订的相关《商标许可使用合同》，公司有偿使用万向集团公司的注册商标四项，本期已支付给万向集团公司商标使用费21,600.00元。
6)让渡资金
本期本公司向子公司钱潮轴承公司借出资金16,000,000.00元，截至2007年6月30日，已收回11,173,258.24元，未计收利息。
7)设备转让
本期本公司向万向舍勒公司按账面价值转让生产设备，设备转让款16,412,247.84元。
2.合并报表的关联方交易情况
(1)采购货物
关联方 本期数 上年同期数
占营业成 定价 占营业成 定价
名称 金额 金额
本的比例 政策 本的比例 政策
万向资源公司 14,265,368.77 0.90% 市价 16,909,445.02 1.23% 市价
万向进出口公司 13,464,423.09 0.84% 市价 13,969,625.36 1.02% 市价
江苏森威公司 10,016,067.18 0.63% 市价
万向硅峰公司 3,955,042.73 0.29% 市价
合 计 37,745,859.04 2.37% 34,834,113.11 2.54%
(2)销售货物
关联方 本期数 上年同期数
占营业收 定价 占营业收 定价
名称 金额 金额
入的比例 政策 入的比例 政策
万向进出口公司 392,344,042.56 19.38% 市价 395,971,493.62 23.38% 市价
普通市场公司 33,364,036.56 1.65% 市价 7,691,659.98 0.45% 市价
合 计 425,708,079.12 21.03% 403,663,153.60 23.83%
(3)关联方未结算项目金额
期末数 期初数
项目及关联方名称
余额 坏账准备 余额 坏账准备
1)应收票据
普通市场公司 1,330,000.00
小 计 1,330,000.00
2)应收账款
万向进出口公司 16,254,485.45 812,724.27 8,835,185.99 441,759.30
普通市场公司 5,127,211.47 256,360.57 1,966,706.33 98,335.32
江苏森威公司 1,283,985.50 64,199.28
小 计 22,665,682.42 1,133,284.12 10,801,892.32 540,094.62
3)其他应收款
万向进出口公司 332,579.33 16,628.97
万向电动车公司 65,439.36 3,271.97
万向太阳能公司 23,629.36 1,181.47
小 计 421,648.05 21,082.41
4)预付款项
万向进出口公司 8,411,313.38 420,565.67 7,227,100.32
万向租赁公司 272,733.30 16,364.00 4,959,496.00
万向资源公司 86,650.00 4,332.50 771,329.10
小 计 8,770,696.68 441,262.17 12,957,925.42
5)应付票据
万向租赁公司 289,800.00 781,900.00
万向资源公司 21,000,000.00
小 计 289,800.00 21,781,900.00
6)应付账款
万向租赁公司 9,718,959.49 12,683,588.39
江苏森威公司 4,430,207.66
万向资源公司 2,513,839.64 680,528.56
万向进出口公司 1,713,641.45 466,196.98
万向美国公司 230,843.96
普通市场公司 224,720.20 90,448.49
纳德酒店 183,524.00
万向电动车公司 73,596.80 73,596.80
万向集团公司 57,155.35 14,168.60
纳德物业公司 10,162.66 121,555.11
小 计 19,156,651.21 14,130,082.93
7)预收款项
万向进出口公司 7,664,162.50 5,360,577.41
万向美国公司 581,573.08
小 计 7,664,162.50 5,942,150.49
8)其他应付款
万向集团公司 9,108,372.74 9,031,954.26
纳德酒店 111,691.21
纳德物业公司 4,117.00 310,000.00
万向太阳能公司 203,282.95
万向美国公司 1,952,175.00
小 计 9,224,180.95 11,497,412.21
9)一年内到期的长
期负债
万向租赁公司 1,905,000.00 4,191,000.00
小 计 1,905,000.00 4,191,000.00
10)工程物资(预付大
型设备款)
万向进出口公司 17,728,152.88
万向租赁公司 5,429,496.70
小 计 23,157,649.58
(4)其他关联方交易
1)采购设备
关联方 本期数 上年同期数
名称 金额 定价政策 金额 定价政策
万向进出口公司 2,920,000.00 市价 37,937,723.90 市价
万向租赁公司 7,624,000.00 市价 38,533,430.78 市价
小 计 10,544,000.00 76,471,154.68
2）万向财务公司为本公司及控股子公司提供的金融服务业务如下：
①本期公司及控股子公司通过万向财务公司转账结算资金的情况如下：
类别 期初 本期增加 本期减少 期末
银行存款
其中：活期存款 250,922,801.89 6,286,112,912.49 6,390,631,342.85 146,404,371.53
定期存款 47,700,000.00 182,100,000.00 135,500,000.00 94,300,000.00
其他货币资金
其中：商业票据保证金132,197,273.34 2,825,000.00 122,822,273.34 12,200,000.00
合计 430,820,075.23 6,471,037,912.49 6,648,953,616.19 252,904,371.53
公司上述转帐资金共取得存款利息收入2,776,201.71元。
②本期公司及控股子公司向万向财务公司借款的情况如下：
类别 期初 本期增加 本期减少 期末
短期借款
其中：信用借款 25,000,000.00 325,000,000.00 335,000,000.00 15,000,000.00
担保借款 25,000,000.00 12,000,000.00 13,000,000.00
长期借款
其中：信用借款 25,000,000.00 25,000,000.00
担保借款 8,000,000.00 8,000,000.00
一年内到期的长期负债
其中：保证借款 80,000,000.00 46,000,000.00 34,000,000.00
信用借款 30,000,000.00 30,000,000.00
合计 168,000,000.00 350,000,000.00 431,000,000.00 87,000,000.00
公司及子公司本期向万向财务有限公司长短期借款共计支付借款利息5,386,697.00元。
③商业票据的开具及贴现情况
本期，本公司及控股子公司通过万向财务公司开具商业承兑汇票54,000,000.00元，期末已在合并报表中予以抵销；向万向财务公司贴现的银行承兑汇票金额为278,419,297.00元；向万向财务公司贴现的商业承兑汇票金额为57,000,000.00元，期末已贴现尚未到期的商业承兑汇票金额为54,000,000.00元；上述通过万向财务公司贴现的商业汇票共计支付贴现利息3,272,117.33元。
④本期公司通过万向财务公司向其他控股子公司发放的委托贷款情况详见本财务报表附注十一(三)1.(4)1)④之说明。
3)提供劳务
①本公司本期向万向进出口公司收取技术开发费2,210,000.00元。
②本期控股子公司共计向万向进出口有限公司收取新产品研发费792,400.00元。其中钱潮轴承公司307,400.00元；万向精工公司445,000.00元；万向系统公司40,000.00元。
4)担保
①本公司为关联方提供担保的情况
A．截至2007年6月30日，本公司为子公司担保情况见本财务报表附注十一(三)1.(4)3)①A之说明。
B．截至2007年6月30日，控股子公司间相互提供保证担保情况（单位：元）
被担保单 贷款金融机
担保单位 担保借款余额 担保票据余额 债务到期日 备注
位 构
光大银行萧 最高额保证1
钱潮轴承公司 10,000,000.00 62,250,000.00 2007.12.29
万向系统 山支行 亿元
公司 万向财务公 武汉制动器公 最高额保证
3,000,000.00 2007.09.05
司 司 800万元
万向财务公 万向传动轴公 保证金额
44,000,000.00 2007.12.30
万向精工 司 司 4,400万元
公司 光大银行萧 最高额保证
万向系统公司 50,000,000.00 2008.06.26
山支行 5,000万元
淮南钱潮 淮南徽行络 最高额保证
钱潮轴承公司 26,000,000.00 2007.12.18
轴承 经支行 7,800万元
江苏钱轴 中行镇江支 保证金额
钱潮轴承公司 15,000,000.00 2012.04.28
轴承 行 3,000万元
最高额保证
万向系统公司 20,000,000.00 15,000,000.00 2008.04.04
河南制动 中行新乡劳 3000万元
器公司 动路支行 保证金额
万向精工公司 60,000,000.00 2009.12.30
6,000万元
武汉制动 招行武汉偱 不可撤销担
万向系统公司 31,020,409.35 2007.12.27
器公司 礼门支行 保4,500万元
小 计 202,000,000.00 134,270,409.35
C．截至2007年6月30日，控股子公司间无相互提供抵押、质押担保情况。
②关联方为本公司提供担保的情况
A．截至2007年6月30日，关联方万向集团公司为本公司提供保证担保情况详见本财务报表附注十一（三）1(4)3)②A之说明。
B．截至2007年6月30日，关联方无为本公司提供抵押、质押担保的情况。
5)租赁
①根据万向集团公司与本公司及控股子公司签订的相关《土地租用合同》，公司及控股子公司租用万向集团公司土地，每亩租金1.2万元/年至1.48万/年。本期已支付给万向集团公司土地租金共计4,404,291.80元。2006年度支付土地租金共计8,699,815.28元。
②根据控股子公司万向铸锻造公司与万向租赁有限公司签订的《租赁合作协议》，万向租赁有限公司将热模锻压力机、电火花成型机等共计34台（套）铸锻造设备租赁给万向铸锻造公司，租期自2003年6月起至2007月11月，租金总额20,193,000.00元。本期万向铸锻造公司已支付租金2,286,000.00元，尚余应付租金1,905,000.00元。
③根据控股子公司钱潮轴承公司与万向电动汽车有限公司签订的《房屋租赁协议》，钱潮轴承公司将公司万向三号工业园区四号主厂房面积为21,500平方米的房屋，租赁给万向电动汽车有限公司，租期从2005年8月起算，本期共计收到租金442,475.52元。
④根据控股子公司钱潮轴承公司与万向电动汽车有限公司签订的《餐饮中心房屋租赁协议》，钱潮轴承公司向万向电动汽车有限公司提供员工食堂就餐及停车等配套设施，租期从2005年10月起算，月租金2,600.00元，本期共计收到租金15,600.00元。
⑤根据控股子公司钱潮轴承公司与浙江万向太阳能有限公司签订的《餐饮中心房屋租赁协议》，钱潮轴承公司向浙江万向太阳能有限公司提供万向三号工业园区四号部门厂房及水电、绿化、停车等配套设施，租期从2007年1月起算，月综合费用16,647.00元(不含水电)，本期共计收到租金66,580.00元。
6)商标许可使用
根据万向集团公司与本公司及控股子公司签订的相关《商标许可使用合同》，公司及控股子公司有偿使用万向集团公司的注册商标12项。本期按约定共计支付给万向集团公司商标使用费64,800.00元。
十二、股份支付
本公司无股份支付事项。
十三、或有事项
(一)已贴现/转让商业承兑汇票
截至2007年6月30日，未到期已贴现的商业承兑汇票共计175,700,000.00元；未到期已背书转让的商业承兑汇票共计126,457,643.54元。
(二)公司提供的各种债务担保
1．截至2007年6月30日，本公司及控股子公司无为其他外部单位提供债务担保情况。
2．截至2007年6月30日，本公司财产无抵押情况。
3．截至2007年6月30日，本公司财产质押情况如下：
被担保单位 质押物 质押权人 质押物账面金额 担保债务余额 债务到期日 备注
银行保证金 光大银行萧 开具银行
本公司 26,720,000.00 56,600,000.00 2007.12.08
存款 山支行 承兑汇票
银行保证金 民生银行萧 开具银行
本公司 26,400,000.00 66,000,000.00 2007.12.28
存款 山支行 承兑汇票
银行保证金 华夏银行杭 开具银行
本公司 4,000,000.00 40,000,000.00 2007.07.02
存款 州分行 承兑汇票
银行保证金 万向财务公 开具商业
本公司 10,000,000.00 20,000,000.00 2007.07.12
存款 司 承兑汇票
银行保证金 民生银行萧 开具银行
万向系统公司 1,240,000.00 3,100,000.00 2007.08.06
存款 山支行 承兑汇票
银行保证金 光大银行萧 开具银行
万向系统公司 32,532,000.00 62,250,000.00 2007.12.29
存款 山支行 承兑汇票
万向系统公司芜 银行保证金 交行芜湖支 开具银行
15,865,962.00 15,865,962.00 2007.12.29
湖工厂 存款 行 承兑汇票
交行芜湖开
万向系统公司 应收账款 9,969,801.00 9,969,801.00 2007.08.09 短期借款
发区支行
银行保证金 民生银行萧 开具银行
钱潮轴承公司 10,800,000.00 22,000,000.00 2007.12.28
存款 山支行 承兑汇票
银行保证金 广发杭州分 开具银行
万向精工公司 20,000,000.00 20,000,000.00 2007.11.29
存款 行 承兑汇票
银行保证金 深发展滨江 开具银行
万向精工公司 12,100,000.00 12,100,000.00 2007.12.27
存款 支行 承兑汇票
银行保证金 民生银行萧 开具银行
万向传动轴公司 18,998,000.00 32,990,000.00 2007.12.20
存款 山支行 承兑汇票
银行保证金 万向财务公 开具商业
万向传动轴公司 1,000,000.00 5,000,000.00 2007.07.13
存款 司 承兑汇票
银行保证金 淮南徽行经 开具银行
淮南轴承公司 7,800,000.00 26,000,000.00 2007.12.19
存款 络支行 承兑汇票
银行保证金 万向财务公 开具商业
合肥万向公司 1,200,000.00 6,000,000.00 2007.07.12
存款 司 承兑汇票
银行承兑汇 中行景市昌 开具银行
昌河底盘公司 3,851,024.00 3,271,300.00 2007.12.08
票 南支行 承兑汇票
银行保证金 浦发银行哈 开具银行
哈飞底盘公司 8,923,536.56 8,923,536.56 2007.12.13
存款 尔滨支行 承兑汇票
河南制动器公司 银行承兑汇 中行新乡支 7,000,000.00 9,297,356.47 2007.12.06 开具银行
票 行 承兑汇票
银行保证金 中行新乡支 开具银行
河南制动器公司 7,500,000.00 15,000,000.00 2007.11.30
存款 行 承兑汇票
银行保证金 招行偱礼门 开具银行
武汉制动器公司 9,306,122.81 31,020,409.35 2007.12.27
存款 支行 承兑汇票
小 计 235,206,446.37 465,388,365.38
4．本公司为关联方提供的担保事项详见本财务报表附注十一(三）1(4)3)①之说明。
(三)截至2007年6月30日，本公司无重大未决诉讼事项。
十四、承诺事项
（一）根据2006年11月28日召开的公司2006年度临时股东大会审议同意，本公司拟在经中国人民银行批准之日起的十二个月内在中国境内发行期限不超过365天，待偿还余额不超过6亿元人民币的短期融资券。截至本报告日，有关短期融资券的发行工作尚在进行之中。
（二）根据2007年6月5日公司董事会审议同意，本公司拟以现金7800万元按每股1.50元认购万向财务公司新增股份中的5,200万股，增资完成后，万向财务公司注册资本将增加到100,000万元，本公司持有万向财务公司的股权比例由目前的20.558%增加到21.40%。2007年8月10日，万向财务公司股东已签署万向财务公司《增资认购协议》。截至本报告日，有关万向财务公司增资事宜尚在报批过程中。
十五、资产负债表日后事项中的非调整事项
无资产负债表日后事项中的非调整事项。
十六、其他重要事项
(一)公司本期无债务重组事项。
(二)公司本期无非货币性资产交换事项。
(三)公司融资租入固定资产详见本财务报表附注七（一）8(5)之说明。
(四)与现金流量表相关的信息
1.现金流量表补充资料
补充资料 本期数 上年同期数
(1)将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 176,304,055.01 103,331,515.72
加：资产减值准备 19,415,295.81 1,361,407.02
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 108,207,017.12 101,732,559.94
无形资产摊销 2,252,744.35 1,817,093.64
长期待摊费用摊销 872,784.78 103,838.38
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失(收益 -3,534,358.27 -736,066.83
以“－”号填列)
固定资产报废损失(收益以“－”号填列)
公允价值变动损失(收益以“－”号填列)
财务费用(收益以“－”号填列) 30,005,623.67 34,218,303.49
投资损失(收益以“－”号填列) -21,414,294.16 -15,502,504.71
递延所得税资产减少(增加以“－”号填列) 1,290,438.38 -3,555,590.94
递延所得税负债增加(减少以“－”号填列)
存货的减少(增加以“－”号填列) -1,027,257.64 26,692,773.05
经营性应收项目的减少(增加以“－”号填列) -40,484,414.52 192,852,584.03
经营性应付项目的增加(减少以“－”号填列) -77,175,381.54 95,559,972.95
其他
经营活动产生的现金流量净额 194,712,252.99 152,170,718.08
(2)不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
(3)现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 328,543,582.71 538,084,990.25
减：现金的期初余额 663,436,912.97 684,908,150.30
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -334,893,330.26 -146,823,160.05
2.现金和现金等价物
项 目 本期数 上年同期数
(1)现金 328,543,582.71 538,084,990.25
其中：库存现金 266,411.02 747,535.95
可随时用于支付的银行存款 328,277,171.69 537,337,454.30
可随时用于支付的其他货币资金
(2)现金等价物：
其中：三个月内到期的债券投资
(3)期末现金及现金等价物余额 328,543,582.71 538,084,990.25
其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物
不属于现金及现金等价物的货币资金情况的说明：
期末银行存款中不能随时支取的投资性定期存款96,321,045.00元；期末其他货币资金207,289,239.49元，均系无法随时用于支付的银行承兑汇票保证金存款。
(五)政府补助
本期，公司及控股子公司取得收益性政府补助8,559,151.76元，包括：本公司根据杭政办
[2004]1号文收到杭州市政府采购发电机补助款61,250.00元、根据浙科发计[2006]255号文收到浙江省科技厅技术研发资金600,000.00元、根据浙财建字[2006]203号文收到浙江省财政厅技术性贸易壁垒技术攻关专项资金250,000.00元、根据浙财教字[2007]24号文收到浙江省财政厅科技项目补助经费500,000.00元、根据财企[2006]363号文收到财政部出口机电产品研究开发资金300,000.00元、根据杭科计[2006]96号文、杭财企一[2006]384号文收到的技术创新奖励100,000.00元、其他零星补助款80,000.00元；万向系统公司根据浙财企字[2006]285号文收到浙江省财政厅先进制造业基地财政专项资金730,000.00、其他零星补助款112,400.00元；河南制动器公司根据发改办工业[2004]2261号文收到财政部国债资金640,000.00元；武汉制动器公司根据财税[2001]204号文收到增值税退税款406,342.80元、其他零星补助款60,000.00元；钱潮轴承公司收到发电机补助款等389,158.96元；淮南钱潮公司收到中小企业挖潜改造资金500,000.00元、其他补助款650,000.00元；江苏钱轴公司收到丹徒区财政局新产品开发补助款500,000.00元；万向传动轴公司根据浙财企字[2007]14号文收到浙江省财政厅出口机电研发资金240,000.00元、根据浙财教字[2007]24号文收到浙江省财政厅科技项目补助经费200,000.00元、发电机补贴等65,000.00元；合肥万向公司收到零星补助款5,000.00元；桂林部件公司收到补助款500,000.00元；湖北部件公司根据鄂科技发计[2006]85号文收到湖北省财政厅科技经费200,000.00元；钱潮许昌公司收到许昌县政府财政补助款180,000.00元；宁波汽配公司收到宁波大榭经济开发区财政局财政补助款1,290,000.00元。
(六)万向集团公司股改承诺事项
根据本公司2006年4月12日召开的股权分置改革相关股东会议审议通过的股权分置改革方案，全体非流通股股东为其持有的非流通股获得流通权向流通股股东作出对价安排，流通股东每10股获付2.5股共计95,065,363股。股权分置改革方案实施A股股权登记日为2006年4月20日，对价股份上市日为2006年4月21日。
原非流通股股东将严格遵守法律、法规和规章的规定，履行法定的承诺义务。除法定承诺外，万向集团公司还做出如下特别承诺及保证：
1.在本次股权分置改革方案通过并实施后的两个月内，在本公司流通股价格低于3.5元，增持价格不高于3.5元的条件下，万向集团公司将增持不少于6,255万股本公司流通股(即使得万向集团公司持股比例达到股权分置改革方案实施后首个交易日总股本的56%的比例)，增持具体方式为在前述条件下分期分批择机增持；在达到该等增持数量要求后，万向集团公司仍将以不高于3.5元的价格在该两个月内择机酌量增持本公司流通股股份。同时承诺在增持计划完成后的六个月内不出售所增持的股份。截至2007年6月30日，万向集团公司通过证券交易市场累计增持本公司流通股114,329,616股。
2.方案实施前万向集团公司所持的非流通股股权，在获得流通权后三十六个月内不通过证券交易所上市交易。万向集团公司同时承诺并保证：如有违反承诺的出售本公司股份的行为，则出售股份所得收入划归本公司所有。
3．万向集团公司同时做出追加对价的安排的承诺：在本次股权分置改革实施后，若出现以下情况之一者，万向集团公司将向追加对价股权登记日收市后登记在册的无限售条件的流通股股东安排追加对价一次，追加对价总计为19,013,072股(追加一次对价安排完成后，本承诺自动失效)。第一种情况：2006年本公司经审计后的扣除非经常性损益后的净利润低于1.5亿元或年度财务报告被会计师事务所出具非标准意见或其未能在法定期限内披露2006年年度报告；第二种情况：2007年本公司经审计后的扣除非经常性损益后的净利润低于1.725亿元(即2006年基数的115%)或年度财务报告被会计师事务所出具非标准意见或未能在法定期限内披露2007年年度报告。如果发生以上触发追加对价的情况，万向集团公司将提请公司在当年年报公布后的5个交易日内公告确定追加对价的股权登记日，该股权登记日将不迟于该年报公布后的第10个交易日。在该股权登记日的次一交易日即安排相应追加对价的实施，即由万向集团公司将19,013,072股按该股权登记日收市日登记在册的无限售条件流通股股东持股比例支付给无限售条件流通股股东。若在本次股权分置改革实施日之后至追加对价股权登记日之间因公司派送红股、资本公积转增原因导致公司总股本发生变化，则相应调整追加对价安排对应的股份数量。
十七、其他补充资料
(一)根据中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司的信息披露规范问答第1号——非经常性损益》（2007修订）的规定，本公司非经常性损益发生额情况如下（收益为＋，损失为-）：
项 目 本期数 上年同期数
非流动资产处置损益 3,534,358.27 733,047.01
越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助（与公司业务密切相关，按照国家统一标准定额或定
量享受除外） 8,559,151.76 1,620,159.53
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费（经国家有关部门批准设立的
有经营资格的金融机构对非金融企业收取的资金占用费除外）
企业合并的合并成本小于合并时应享有被合并单位可辨认净资产公允价值产生
的损益
非货币性资产交换损益
委托投资损益
因不可抗力因素，如自然灾害而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
与公司主营业务无关的预计负债产生的损益
其他营业外收支净额 -358,610.30 -726,751.87
其他非经常性损益项目
小 计 11,734,899.73 1,626,454.67
减：企业所得税影响数（所得税减少以“－”表示） 3,406,132.39 5,377.41
少数股东所占份额 2,221,055.09 664,813.11
非经常性损益净额 6,107,712.25 956,264.15
(二)根据中国证券监督管理委员会《公开发行证券公司信息编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2007修订）的规定，本公司全面摊薄和加权平均计算的净资产收益率及基本每股收益和稀释每股收益如下：
1.明细情况
净资产收益率（%） 每股收益(元/股)
报告期利润 全面摊薄 加权平均 基本每股收益 稀释每股收益
上年 上年 上年 上年
本期数 同期数 本期数 同期数 本期数 同期数 本期数 同期数
归属于公司普通股股东的净
利润
7.45 4.66 7.25 4.62 0.123 0.083 0.123 0.083
扣除非经常性损益后归属于
公司普通股股东的净利润 7.08 4.60 6.90 4.57 0.117 0.082 0.117 0.082
2.每股收益的计算过程
基本每股收益=P S
S=S0+S1+Si Mi M0－Sj Mj M0－Sk
其中：P为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利润；S为发行在外的普通股加权平均数；S0为期初股份总数；S1为报告期因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；Si为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj为报告期因回购等减少股份数；Sk为报告期缩股数；M0报告期月份数；Mi为增加股份下一月份起至报告期期末的月份数；Mj为减少股份下一月份起至报告期期末的月份数。
本期每股收益=126,018,200.11 1,025,587,365=0.123
本期扣除非经常性损益后每股收益=119,910,487.86 1,025,587,365=0.117
(三)根据中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露规范问答第7号——新旧会计准则过渡期间比较财务会计信息的编制和披露》（证监会计[2007]10号）的规定，本公司2006年1－6月净利润差异调节表如下：
项目 金额
2006年1－6月净利润（原会计准则） 75,097,829.31
追溯调整项目影响合计数 12,331,303.15
其中：股权投资差额摊销 2,681,396.36
联营企业万向财务公司按新准则调整影响 6,094,316.25
递延所得税费用 3,555,590.54
加：少数股东损益 15,902,383.26
2006年1－6月净利润（新会计准则） 103,331,515.72
其中：归属于母公司股东之净利润 86,861,974.36
少数股东损益 16,469,541.36
假定全面执行新会计准则的备考信息
其他项目影响合计数 3,260,511.01
其中：福利费计提余额冲回 3,260,511.01
加：少数股东损益 1,486,453.18
2006年1－6月模拟净利润 108,078,479.91
其中：归属于母公司股东之净利润 89,122,485.37
(四)本财务报表附注三（二十二）所述之会计政策变更事项对本公司2006年1月1日股东权益影响如下：
项目 金额
2006年1月1日股东权益（原会计准则） 1,626,543,184.50
长期股权投资差额 -48,759,137.92
其中：同一控制下企业合并形成的长期股权投资差额 -48,759,137.92
企业合并
其中：同一控制下企业合并商誉的账面价值
根据新准则计提的商誉减值准备
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以及
可供出售金融资产
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
金融工具分拆增加的权益
衍生金融工具
所得税 10,290,796.83
其他（万向财务公司执行新准则）调整 1,540,419.49
按照新会计准则调整的少数股东权益 487,704,178.99
2006年1月1日股东权益（新会计准则） 2,077,319,441.89
（五）利润表调整项目表
项目 调整前 调整后
营业成本 1,370,152,778.15 1,447,869,530.82
销售费用 61,164,246.31 61,164,246.31
管理费用 109,369,211.65 100,845,175.52
公允价值变动收益
投资收益 6,726,792.10 15,502504.71
净利润 75,097,829.31 85,861,974.36
七、备查文件包括下列文件：
1、载有董事长亲笔签名的半年度报告文本；
2、载有法定代表人、主管会计工作的负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表；
3、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件；
4、报告期内在中国证监会指定报刊上公开披露过的所有公司文件的正本及公告原稿。
万向钱潮股份有限公司
董事会
二〇〇七年八月二十日
