安信证券股份有限公司
关于珠海中富实业股份有限公司
变更部分募集资金投向之保荐意见
安信证券股份有限公司（以下简称“安信证券”、或“保荐机构”）作为珠海中富
实业股份有限公司（以下简称“珠海中富”或“公司”）2010年度非公开发行股票的保
荐机构，根据中国证券监督管理委员会《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深
圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所主板上市公司规范运作指引》等
规定，就珠海中富拟变更部分募集资金投资项目的有关事宜进行了核查，具体核查
情况如下：
一、变更部分募集资金投向的概述
根据中国证券监督管理委员会于2010年10月27日签发的证监发行字[2010]1494
号文《关于核准珠海中富实业股份有限公司非公开发行股票的批复》，珠海中富实
业股份有限公司(以下简称“公司”)于2010年11月向境内投资者非公开发行人民币
普通股(A股) 68,000,000股，每股发行价格为7.10元，募集资金总额为482,800,000
元。扣除发行费用14,042,560元后，实际募集资金净额为468,757,440元，上述资金
于2010年11月30日到账，业经普华永道中天会计师事务所有限公司予以验证并出具
普华永道中天验字 (2010) 第382号验资报告。
（一）2010年度非公开发行股票募集资金投入情况：
根据公司2010年《非公开发行A股股票预案》，非公开发行股票募集资金全部用
于扩展公司主营业务，具体拟投向以下4大类项目：
1、瓶胚线扩建项目，拟投资金额43,519万元。
2、吹瓶线扩建项目，拟投资金额12,410万元。
3、灌装线扩建项目，拟投资金额11,695万元。
4、信息系统改造项目，拟投资金额1,200万元。
根据2010年非公开发行股票实际募集资金净额及公司在《关于本次非公开发行
股票募集资金使用可行性报告》中的承诺，鉴于实际募集资金净额少于项目对募集
资金需求总额，故公司按募投项目所列顺序依次投入,不足部分由公司及控股子公司
自筹解决。2010年非公开发行股票实际募集资金净额468,757,440元投入项目情况如
下：
（1）瓶胚线扩建项目拟投入43,519万元。 单位：万元
序 计划募集资金 截止 2011 年 5 月 预计继续投 预计节余
实施的具体内容 金额
号 投入金额 4 日未用金额（a） 入金额(b) (c=a-b)
1 重庆乐富包装有限公司新建瓶胚线 759 312.952 97.094 215.858
2 珠海市中富瓶胚有限公司扩建瓶胚线 1,060 971.664 857.036 114.628
3 合肥中富容器有限公司扩建瓶胚线 2,250 1,281.646 242.089 1,039.558
4 杭州中富容器有限公司扩建瓶胚线 11,000 6,455.872 3,587.63 2,868.242
5 沈阳中富容器有限公司扩建瓶胚线 10,290 10,290 4,158.285 6,131.715
6 北京中富容器有限公司扩建瓶胚线 4,620 1,450.947 793.55 657.397
7 天津中富瓶胚有限公司扩建瓶胚线 340 63.35 63.35 -
8 珠海中富实业股份有限公司增加瓶胚模具 10,000 9,018.61 6,495.348 2,523.263
9 珠海中富实业股份有限公司热灌装瓶减重 3,200 2,259.43 2,000 259.43
合计 43,519 32,104.471 18,294.381 13,810.09
（2）吹瓶线扩建项目投入3,356.744万元。截至2010年12月31日该项目募集资
金全部投入完毕。 单位：万元
序 计划募集资金 截止 2010 年 12 月
实施的具体内容 节余金额
号 投入金额 31 日已用金额
1 福州嘉富包装有限公司新建吹瓶线 1,866.75 1,866.75 0
2 合肥中富容器有限公司扩建吹瓶线 1,489.99 1,489.99 0
合计 3,356.744 3,356.744 0
因为实际募集资金净额比原计划少，所以吹瓶线扩建项目、灌装线扩建项目及
信息系统改造项目所需资金缺口由公司自筹解决。
（二）拟变更的部分募集资金安排
本次拟变更项目的名称为瓶胚线扩建项目，该项目募集资金总额为43,519万
元，占总募集资金净额的92.84%，扣除项目已投入金额及预计继续投入金额共
29,708.91万元，预计节余金额13,810.09万元，占该项目总金额的31.73%。根据市
场需求变化情况并结合公司产能布局，计划将瓶胚线扩建项目中预计节余金额
13,810.09万元变更投向，具体投向以下3大类项目：
1、新增瓶胚线扩建项目，拟以募集资金投入3,450.09万元。
2、吹瓶线扩建项目，拟以募集资金投入6,660万元。
3、灌装线扩建项目，拟以募集资金投入3,700万元。
上述新增瓶胚线扩建项目、吹瓶线扩建项目及灌装线扩建项目中部分资金拟通
过对公司7家下属控股子公司（北京大兴中富饮料容器有限公司、珠海市中富瓶胚有
限公司、北京中富容器有限公司、沈阳中富容器有限公司、杭州中富容器有限公司、
佛山中富容器有限公司、重庆乐富包装有限公司）增资的方式实施。上述7家控股子
公司的另一股东Beverage Packaging Investment Limited 和公司控股股东Asia
Bottles(HK) Company Limited 同为Asia Bottles Company Limited (Cayman
Islands)实际控制的公司，故该增资事项构成关联交易。
公司 2009年度股东大会已审议批准公司对包括珠海市中富瓶胚有限公司、北京
中富容器有限公司、沈阳中富容器有限公司、杭州中富容器有限公司、重庆乐富包
装有限公司在内的8家控股子公司增资事项。但鉴于：（1）本次使用募集资金对珠
海市中富瓶胚有限公司和北京中富容器有限公司新增资金额加上实际（含预计）投
资金额已超出股东大会批准的增资额度；（2）北京大兴中富饮料容器有限公司和佛
山中富容器有限公司增资事项属于新增。2011年5月20日召开的第七届董事会2011
年第五次会议审议通过《对外投资暨关联交易的议案》，同意公司对珠海市中富瓶
胚有限公司、北京中富容器有限公司和北京大兴中富饮料容器有限公司、佛山中富
容器有限公司增资。
二、变更部分募集资金投向的原因
（一）原募投项目计划投资情况
根据公司《非公开发行股票预案》及实际募集资金净额的情况，鉴于实际募集
资金净额少于项目对募集资金需求总额，故公司按募投项目所列顺序依次投入,其中
43,519万元投入瓶胚线扩建项目，实际投资情况如下：单位：万元
序 计划募集资金 截止 2011 年 5 月 预计继续投 预计节余
实施的具体内容 金额
号 投入金额（a） 4 日已用金额(b) 入金额(c) (d=a-b-c)
1 重庆乐富包装有限公司新建瓶胚线 759 446.048 97.094 215.858
2 珠海市中富瓶胚有限公司扩建瓶胚线 1,060 88.336 857.036 114.628
3 合肥中富容器有限公司扩建瓶胚线 2,250 968.354 242.089 1,039.558
4 杭州中富容器有限公司扩建瓶胚线 11,000 4,544.128 3,587.63 2,868.242
5 沈阳中富容器有限公司扩建瓶胚线 10,290 0 4,158.285 6,131.715
6 北京中富容器有限公司扩建瓶胚线 4,620 3,169.053 793.55 657.397
7 天津中富瓶胚有限公司扩建瓶胚线 340 276.65 63.35 -
8 珠海中富实业股份有限公司增加瓶胚模具 10,000 981.39 6,495.348 2,523.263
9 珠海中富实业股份有限公司热灌装瓶减重 3,200 940.57 2,000 259.43
合计 43,519 11,414.529 18,294.381 13,810.09
截至 2011 年 5 月 4 日，未使用募集资金余额为 32,104.471 万元，存储于募集
资金专户及使用账户中，预计再继续投入 18,294.381 万元，预计可节余 13,810.09
万元。
（二）原募投项目实施情况及终止的原因
1、瓶胚线扩建项目的实施情况
在募集资金到位前，公司以自筹资金7,997.92万元先行投入瓶胚线扩建项目，
自筹资金预先投入募集资金投资项目情况已经立信大华会计师事务所立信大华核字
[2010]2411号《以自筹资金预先投入募投项目的鉴证报告》审验确认,安信证券股份
有限公司对公司以募集资金置换预先已投入自筹资金出具了专项核查意见。截止
2010年12月31日，该项目共使用募集资金7,997.92万元，占原计划使用金额43,519
万元的18.38%。截至2011年5月4日，该项目共使用募集资金11,414.529万元，占原
计划使用金额43,519万元的26.23%，尚未使用的募集资金32,104.471万元存放在募
集资金专户及使用账户中，预计将继续以募集资金18,294.381 万元投入该项目。
2、变更部分募集资金投向的主要原因
鉴于瓶胚线扩建项目部分实施单位所在的市场环境发生变化，以及技术进步设
备效率提高流程优化，项目投资金额减少，致使计划投入该项目的部分募集资金需
变更投向。通过变更部分募集资金投向，公司可以达到以下目的：
（1）提高募集资金的使用效率，提升公司整体效益
通过改变部分募集资金的投向，从而达到充分利用募集资金，提高募集资金收
益，提升公司整体利益的目的。
（2）巩固公司主营业务，增强市场竞争力
公司拟将部分募集资金投向新增瓶胚线扩建项目，吹瓶线扩建项目及灌装线扩
建项目，一方面为了满足公司主要合作客户市场拓展而增加的设备投资，充分发挥
现有产能，前瞻性地进行产能调度配置，务求充分满足当前及未来一段时间的客户
需求，在配合主要合作客户市场发展需要的同时，稳定和拓展公司市场份额，尽可
能达到降低双方成本及有利市场竞争的双赢格局；另一方面为了满足饮料包装市场
未来持续较快增长的需要，拓展公司市场份额和提升公司市场竞争力。
为保障股东的利益，本着谨慎投资、合理使用募集资金的原则以及对公司和股
东负责的态度，为使募集资金使用符合公司经营发展实际情况需要，公司决定变更
该项目的部分募集资金投向。
三、新募投项目基本情况说明
（一）新募投项目基本情况和投资计划
在珠海、北京、沈阳、杭州、重庆、佛山、乌鲁木齐等地增设瓶胚生产线、吹
瓶生产线和饮料灌装生产线，资金主要用于购置机器设备及配套流动资金，扩大生
产规模,投资计划如下： 单位：万元
序 拟用募集资金投入金额
项目 设备投资(b) 配套流动资金(c)
号 （a=b+c）
1 新增瓶胚线扩建项目 3,450.09 2,787.361 662.729
2 吹瓶线扩建项目 6,660 5,746.412 913.588
3 灌装线扩建项目 3,700 2,944.482 755.518
合计 13,810.09 11,478.254 2,331.836
1、新增瓶胚线扩建项目
在珠海、北京扩建瓶胚生产线，资金投入主要用于购置瓶胚机及其配套设备。
具体情况如下： 单位：万元
序 计划募集资金 实施 厂房
实施的具体内容 备注
号 投入金额 地点 情况
现有 原瓶胚线扩建项目
1 珠海市中富瓶胚有限公司瓶胚线置换 463.873 珠海
厂房 实施主体追加投资
现有 原瓶胚线扩建项目
2 北京中富容器有限公司扩建瓶胚线 2,466.217 北京
厂房 实施主体追加投资
现有
3 北京大兴中富饮料容器有限公司扩建瓶胚线 520 北京 -
厂房
合计 3,450.09 - - -
该项目总投资额3,450.09万元，其中固定资产投资2,787.361万元，配套流动
资金662.729万元。结合各具体实施地的实际情况，由上市公司对控股子公司增资方
式实施。
2、吹瓶线扩建项目
在沈阳、杭州、佛山和重庆扩建吹瓶生产线，资金投入主要用于购置吹瓶机及
其配套设备，具体情况如下： 单位：万元
序 计划募集资 实施地
实施的具体内容 厂房情况 备注
号 金投入金额 点
原瓶胚线扩建
1 沈阳中富容器有限公司扩建吹瓶线 1,680 沈阳 现有厂房
项目实施主体
原瓶胚线扩建
2 杭州中富容器有限公司扩建吹瓶线 1,930 杭州 新建厂房
项目实施主体
3 佛山中富容器有限公司扩建吹瓶线及整厂搬迁 1,350 佛山 租赁 -
上市公司采购吹瓶线出租给重庆中富联体容器有
4 1,700 重庆 现有厂房 -
限公司
合计 6,660 - - -
本项目总投资额6,660万元，其中固定资产投资5,746.412万元，配套流动资金
913.588万元。结合各具体实施地的实际情况，由上市公司对控股子公司增资或出租
设备方式实施。
3、灌装线扩建项目
在重庆和乌鲁木齐扩建灌装生产线，资金投入主要用于购置灌装线设备，具体
情况如下： 单位：万元
序 计划募集资金 实施 厂房
实施的具体内容 备注
号 投入金额 地点 情况
租赁 原瓶胚线扩建
1 重庆乐富包装有限公司灌装线扩建项目 900 重庆
项目实施主体
上市公司采购灌装线出租给新疆中富包装有限 乌鲁 现有
2 2,800 -
公司 木齐 厂房
合计 3,700 - - -
该项目总投资额3,700万元，其中固定资产投资2,944.482万元，配套流动资金
755.518万元。结合各具体实施地的实际情况，由上市公司对控股子公司增资或出租
设备方式实施。
三、保荐机构意见
经上述核查，安信证券认为：珠海中富本次部分募集资金投向变更，主要为实
施地点、实施方式或实施主体的变更，未改变该募集资金投资项目的实施内容，变
更后的项目仍为公司主业；本次募集资金投资项目变更不存在变相改变募集资金投
向和损害股东利益的情形；本次变更将有利于公司推进募集资金投资项目实施进度。
此外，本次部分募集资金投资项目变更事项尚需提交公司股东大会审议批准后方可
实施。
以下无正文，为《安信证券股份有限公司关于珠海中富实业股份有限公司变更部分
募集资金投向之保荐意见》
保荐代表人签字：
成井滨 肖江波
安信证券股份有限公司
2011年5月20日
