保定天鹅股份有限公司
2009年
半年度报告全文
二零零九年八月二十四日保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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重 要 提 示
1、公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完
整性承担个别及连带责任。
2、没有董事、监事、高级管理人员声明对半年度报告内容的真实性、准确性、
完整性无法保证或存在异议。
3、所有董事均出席董事会。
4、本公司董事长王东兴先生、财务总监、计财处处长钱利君女士声明：保证半
年度报告中财务报告的真实、完整。
5、公司半年度财务报告未经会计师事务所审计。保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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目 录
重 要 提 示.................................................................. 1
第一节 公司基本情况简介.................................................... 3
第二节 主要财务数据和指标.................................................. 4
第三节 股本变动和主要股东持股情况.......................................... 4
第四节 董事、监事、高级管理人员情况........................................ 7
第五节 管理层讨论与分析.................................................... 8
第六节 重要事项........................................................... 11
第七节 财务报告............................................................ 16
会计报表附注............................................................... 27
第八节 备查文件目录........................................................ 57保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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第一节 公司基本情况简介
1、 公司法定中文名称：保定天鹅股份有限公司
缩写：保定天鹅
公司法定英文名称：BAO DING SWAN CO. LTD.
缩写：BAO DING SWAN
2、公司法定代表人：王东兴
3、董事会秘书及董事会证券事务代表的姓名、联系地址、电话、传真及电子信箱；
股票简称 保定天鹅
股票代码 000687
上市证券交易所 深圳证券交易所
董事会秘书 证券事务代表
姓名 李斌 张春岭
联系地址 保定市新市区盛兴西路1369号 保定市新市区盛兴西路1369号
电话 0312-3322326 0312-3322262
传真 0312-3131755 0312-3131755
电子信箱 bdswan@bd-swan.cn bdswan@bd-swan.cn
4、公司注册地址：保定市新市区盛兴西路1369号
公司办公地址：保定市新市区盛兴西路1369号
邮政编码：071055
公司国际互联网网址：http//www.bd-swan.com
电子信箱：bdswan@bd-swan.cn
5、信息披露报纸名称：证券时报、上海证券报
中国证监会指定国际互联网址：http://www.cninfo.com.cn
公司半年度报告备置地点：公司董事会秘书处
6、股票上市交易所：深圳证券交易所
股票简称：保定天鹅
股票代码：000687
7、其它有关资料：
公司首次注册登记日期：1997年2月1日
公司首次注册登记地点：保定市金迪路59号
公司变更注册登记地点：保定市新市区盛兴西路1369号
公司变更注册登记日期：2006年6月12日
企业法人营业执照注册号：130000000008164保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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第二节 主要财务数据和指标
2.1 主要财务数据和指标
2.1.1 主要会计数据和财务指标
本报告期末 上年度期末
本报告期末比上年度期
末增减（％）
总资产 1,628,353,192.41 1,405,512,475.26 15.85%
归属于上市公司股东的所有者权益 1,227,295,692.62 969,207,287.40 26.63%
股本 641,600,000.00 641,600,000.00 0.00%
归属于上市公司股东的每股净资产
（元/股）
1.913 1.511 26.60%
报告期（1－6 月） 上年同期
本报告期比上年同期增
减（％）
营业总收入 363,542,988.00 425,912,291.10 -14.64%
营业利润 63,910,155.32 18,889,959.09 238.33%
利润总额 64,291,108.89 19,271,427.28 233.61%
归属于上市公司股东的净利润 62,366,336.39 19,591,191.40 218.34%
归属于上市公司股东的扣除非经常
性损益后的净利润
61,985,382.82 19,209,723.21 222.68%
基本每股收益（元/股） 0.097 0.031 212.90%
稀释每股收益（元/股） 0.097 0.031 212.90%
净资产收益率（%） 5.08% 1.38% 3.70%
经营活动产生的现金流量净额 62,638,122.05 -40,502,093.51 254.63%
每股经营活动产生的现金流量净额
（元/股）
0.098 -0.063 254.97%
2.2.2 非经常性损益项目
非经常性损益项目 金额 附注（如适用）
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 380,953.57
合计 380,953.57 -
第三节 股本变动和主要股东持股情况
一、 股份变动情况及原因
报告期内，公司没有资本公积转增股本、配股、增发新股、可转换公司债券转股、实施股权激励计划保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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等其他原因引起的股份总数及结构变动。
报告期内，因股权分置改革国有股限售解禁，大股东保定天鹅化纤集团所持股份在二级市场减持，
持股比例略有下降，截止到报告期末大股东持股为315014559股，占公司股份总数的49.10%。
其他有限售条件的内资持股减少原因是，高管王力先生退休，所持有的限售股解禁。
本次变动前 本次变动增减（+，-） 本次变动后
数量 比例
发行
新股
送股
公积金
转股
其他 小计 数量 比例
一、有限售条件股份 308,355,876 48.06% 0 0 0 -9,418 -9,418 308,346,458 48.06%
1、国家持股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00%
2、国有法人持股 308,340,000 48.06% 0 0 0 308,340,000 48.06%
3、其他内资持股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00%
其中：境内非国有
法人持股
0 0.00% 0 0 0
境内自然人持股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00%
4、外资持股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00%
其中：境外法人持股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00%
境外自然人持股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00%
5、高管股份 15,876 0.00% 0 0 0 -9,418 -9,418 6,458 0.00%
二、无限售条件股份 333,244,124 51.94% 0 0 0 9,418 9,418 333,253,542 51.94%
1、人民币普通股 333,244,124 51.94% 0 0 0 9,418 9,418 333,253,542 51.94%
2、境内上市的外资
股
0 0.00% 0 0 0 0 0 0 0.00%
3、境外上市的外资
股
0 0.00% 0 0 0 0 0 0 0.00%
4、其他 0 0.00% 0 0 0 0 0 0 0.00%
三、股份总数 641,600,000 100.00% 0 0 0 0 0 641,600,000 100.00%
二、股东情况介绍
1、截止2009年6月30日，本公司在册股东总数64525名（户）。
2、公司前十名股东及前十名无限售条件股东持股情况
单位：股
股东总数 64,525
前10 名股东持股情况
股东名称 股东性质 持股比例 持股总数
持有有限售条件
股份数量
质押或冻结的
股份数量
保定天鹅化纤集团
有限公司
国有法人 49.10% 315,014,559 308,340,000 223,280,
000
陈泓 境内自然人 1.13% 7,236,110 0 0
林曙光 境内自然人 0.37% 2,404,300 0 0
王超英 境内自然人 0.35% 2,267,000 0 0
曲征 境内自然人 0.34% 2,211,623 0 0
愈基田 境内自然人 0.31% 1,999,836 0 0保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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王莉 境内自然人 0.30% 1,902,337 0 0
顾艳东 境内自然人 0.23% 1,500,000 0 0
深圳市天澳进出口
有限公司
其他 0.20% 1,300,000 0 0
刘域 境内自然人 0.20% 1,288,300 0 0
前10 名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
陈泓 7,236,110 人民币普通股
林曙光 2,404,300 人民币普通股
王超英 2,267,000 人民币普通股
曲征 2,211,623 人民币普通股
愈基田 1,999,836 人民币普通股
王莉 1,902,337 人民币普通股
顾艳东 1,500,000 人民币普通股
深圳市天澳进出口有限公司 1,300,000 人民币普通股
刘域 1,288,300 人民币普通股
周平 1,080,000 人民币普通股
上述股东关联关系或一致
行动的说明
1、控股股东与前十位中的其它股东之间不存在关联关系，不属于《上市公
司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。公司前10 名股东
中的第2— 10 位为无限售条件股东，本公司未知其之间关系。
2、本公司前十名股东中无作为战略投资者或一般法人参与配售新股而成为
前十名股东的
注：保定天鹅化纤集团有限公司持有本公司股份315014559股，占公司股份总数的49.10%。为公司第
一大股东，也是唯一一家持有本公司5%以上股份的股东，其中有限售条件的股份为308340000股。
2005年3月14日，保定天鹅化纤集团有限公司将其持有的本公司国家股11164万股（当时占该公司所持
国家股的49.99%，占公司总股本的34.80%）向中国建设银行股份有限公司保定五四西路支行一年期的贷款
提供质押，质押自2005年3月14日开始，有关质押登记手续已办理完毕。于2005年3月18日在《证券时报》、
《上海证券报》公开披露。2008年度由于资本公积金转赠股本11164万股变动为22328万股质押。报告期内，
3 月23 日，接到本公司控股股东保定天鹅化纤集团有限公司的通知，因天鹅集团与中国建设银行股份有
限公司石家庄金泉支行借款合同纠纷一案，建设银行提出财产保全，天鹅集团所持本公司被质押22，328 万
股有限售条件的流通股（占总股本的34.80%）被司法冻结。
三、前10名有限售条件股东持股数量及限售条件
单位：股
序
号
有限售条件
股东名称
持有的有限
售条件股份
数量
可上市
交易时间
新增可上市
交易股份数
量
限售条件
2006.12.25 16040000
保定天鹅
化纤集团
有限公司
2007.12.25 32080000
在其持有的股份获得上市流通
权之日起，至少在十二个月内不在深
圳证券交易所上市交易或者转让；在
前项规定期满后，通过证券交易所挂
牌交易出售原非流通股股份，出售数
量占该公司股份总数的比例在十二保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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2008.12.25 308340000
量占该公司股份总数的比例在十二
个月内不得超过百分之五，在二十四
个月内不得超过百分之十。控股股东
特别承诺不低于最近一期经审计的
每股净资产价格在二级市场减持股
份。
六、本报告期内公司控股股东或实际控制人未发生变动
第四节 董事、监事、高级管理人员情况
一、报告期内公司董事、监事、高级管理人员持股变动情况
姓名 职务
年初持
股数
本期增持
股份数量
本期减持
股份数量
期末持股
数
其中：持有
限制性股
票数量
期末持有
股票期权
数量
王东兴 董事长 0 0 0 0 0 0
王三元 董事 3,588 0 0 3,588 2,691 0
于志强 董事 5,024 0 0 5,024 3,768 0
陈同乐 董事 0 0 0 0 0 0
钱利君 董事 财务总监 0 0 0 0 0 0
李斌
董事 董事会秘
书
0 0 0 0 0 0
章永福 独立董事 0 0 0 0 0 0
许双全 独立董事 0 0 0 0 0 0
叶永茂 独立董事 0 0 0 0 0 0
高殿才 监事会主席 0 0 0 0 0 0
凌保航 监事 0 0 0 0 0 0
崔志强 监事 0 0 0 0 0 0
刘德娟 监事 0 0 0 0 0 0
吕桂茹 监事 0 0 0 0 0 0
张志宏 总经理 0 0 0 0 0 0
郑宗强 副总经理 0 0 0 0 0 0
李建伟 副总经理 0 0 0 0 0 0
刘志超 副总经理 0 0 0 0 0 0
报告期内，高管持股未发生变化。
二、报告期内公司董事、监事、高级管理人员新聘或解聘情况
1、董事变动情况
报告期内，由于独立董事郑植艺先生任期已满6年，根据有关规定辞去独立董事职务，公司董事会提
名并经股东大会通过，聘任叶永茂先生接任独立董事职务。
2、监事变动情况
因工作需要，公司监事刘淑云女士辞去监事职务，聘任崔志强先生为公司监事。保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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第五节 管理层讨论与分析
一、报告期内经营情况讨论与分析
报告期内,我国纺织行业经受了多方面的严峻考验，从国际经济环境看,金融危机虽逐步触底,但其影
响仍未完全消除，外部需求依然低迷,出口增速明显放缓。同时由于金融危机影响，国内生产总值增速出
现回落,原材料价格由于需求不旺，价格明显下降，我们在采购上及时把握市场波动，大大降低了采购成
本，从而降低了产品成本。在销售方面我们继续坚持精品战略，并且不断加大生产和销售力度，一直占领
着国内外的高端市场，今年产品价格一直处于逐步攀升态势，但下游需求的疲软仍然影响化纤企业盈利情
况。由于国际国内市场的纺织品需求大幅度衰减，致使许多纺织和化纤企业开工状况仍得不到有效改善，
市场景气没有完全恢复，化纤产品价格和效益的回升还需要等待。
企业面临上述困难，在管理上精益求精，通过加强安全生产和财务监管，狠抓节能减排、实现节能降
耗，加强品牌建设和项目规划，规范物资采购和强化市场销售等一系列有效手段，使各项成本大幅度下降，
报告期内经营状况比去年有明显好转，同时，由于减持长江证券少量股权，报告期内实现净利润6236.6
万元。
二、报告期内公司财务状况、经营成果分析：
1、报告期内公司财务状况、经营成果分析：
单位：万元
2009 年1—6 月 2008 年度
项 目
金额 占利润总额比例％
金额
占利润总额比例
％
增减（％）
营业利润 63,910,155.32 99.41 -139,618,938.96 101.24
下降1.83
个百分点
期间费用 36,788,683.53 57.22 125,371,252.62 -90.91
增加
148.13 个
百分点
投资收益
86,916,580.86 135.20 20,423,960.59 -14.81
增加
150.016
个百分点
营业外收入 710,592.77 1.11 2,339,858.31 -16.97 增加
18.08 个保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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百分点
营业外支出 329,639.20 0.51 626,569.38 -0.45
增加0.96
个百分点
利润总额 64,291,108.89 100 -137,905,650.03 100
--
2、增减变动原因：
增减变动的主要的原因：
①本期营业利润在利润总额中所占比例比上年度降低1.83 个百分点，主要是由于公司上年度营业利润
和利润总额均为负数且数额较大，而本期利润为正数且数额相对较小所致。
②本期期间费用在利润总额中所占比例比上年度增加148.13 个百分点，主要是由于公司上年度利润
总额为负数且数额较大，而本期利润为正数且数额相对较小所致。
③本期投资收益在利润总额中所占比例比上年度上升150.016 个百分点，主要是由于本期公司出售部分
所持长江证券取得收益和长江证券分红所致。
④本期营业外收入在利润总额中所占比例比上年度上升18.08 个百分点，主要是公司上年度利润总额为
负数且数额较大，而本期利润为正数且数额相对较小所致。
⑤本期营业外支出在利润总额中所占比例比上年度上升0.96 个百分点，主要是公司上年度利润总额为负
数且数额较大，而本期利润为正数且数额相对较小所致。
3、公允价值的确定
公司可供出售金融资产，按取得时该金融资产公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。持
有期间取得的利息或现金股利，确认为投资收益。在资产负债表以公允价值计量，因公允价值变动形成的
利得或损失直接计入资本公积。存在活跃市场的，采用活跃市场的报价确认其公允价值；不存在活跃市场
的，采用估值技术确定。公司持有的长江证券股权存在活跃的股票市场，按深圳证券交易所该股票的期末
收盘价 17.51 元计量。
三、报告期内主营业务范围及其经营状况
1、按行业、产品、地区说明报告期内公司主营业务收入、主营业务利润的构成情况。
1）、营业收入分行业、产品情况表
单位：（人民币）万元
主营业务分行业情况
分行业或分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）
营业收入比上
年同期增减（%）
营业成本比上
年同期增减（%）
毛利率比上年同
期增减（%）保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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纤维素纤维制造业 35186 35134 0.15 -15.74 -11.85
减少4.4 个百分
点
主营业务分产品情况
粘胶长丝 27679 27536 0.51 -9.95 -7.88
减少2.24 个百分
点
浆粕 6119 6044 1.22 -33.13 -28.67-
减少6.18 个百分
点
氨纶 1389 1554 -11.86 -25.80 4.09
减少32.1 个百分
点
2）主营业务分地区情况
单位：（人民币）万元
地区 营业收入 营业收入比上年增减（%）
华东地区 14,470.00 1.14%
华南地区 2,567.00 58.10%
华北地区 4,748.00 -4.15%
其他地区 8,329.00 -19.23%
出口 5,072.00 -51.99%
合计 35,186.00 -15.74%
其中：关联交易 0.00
2、对净利润产生重大影响的其他经营业务活动
本报告期没有对净利润产生重大影响的其他经营业务活动。
3、本报告期公司参股长江证券股份有限公司的投资收益对公司净利润影响达到10%以上。
本报告期内，经2009 年3 月18 日召开的公司第四届董事会第十八次会议审议通过，并经2009 年4 月
3 日召开的公司2009 年第一次临时股东大会批准，授权董事会择机出售公司所持40,254,986 股长江证券
股份。截止2009 年6 月25 日，公司通过证券交易系统累计出售5,706,179 股，通过该交易在扣除成本及
相关税费后产生的利润为83,335,340.42 元,另外收到长江证券分红3,454,880.70 元。
4、在经营中出现的问题与困难及解决方案
1）、粘胶长丝属劳动密集型企业，近几年随着原材料及水、电、汽能源的持续涨价，公司的这方面生产
成本不断提高。公司通过狠抓内部管理，不断努力降低成本，尤其是能耗方面，今年上半年实现4.88吨标
准煤/吨丝，比去年同期5.76吨标准煤/吨丝下降15.3%。
2）、面对激烈的行业竞争，在常规粘胶纤维品种已无太大发展空间的背景下，公司立足于传统优势，拓
展高端市场，扩大精品丝产能，逐步从中、低端市场退出，集中精力以最短的时间实现产品品质的跨越。
建立严格的质量管理体系，利用质量优势，提升抵抗市场风险的能力。以精品丝生产为突破口，追求高附
加值，实现优质优价，在国际高端市场竞争中，“天鹅”牌人造丝以其优异的产品质量、适中的价位显示
出巨大的市场竞争优势，越来越被国际高端客户认可和接受，不断挤占全球第一品牌德国 “恩卡”的市
场份额。公司将通过不断努力，进一步提升产品质量，力争达到并保持粘胶长丝国际一流品牌地位。
3）、针对公司产品品种较单一、核心竞争能力有待进一步提升问题，公司已经或将要加快启动一批储
备项目。（1）2500吨连续纺改造项目已经进入前期准备。（2）新疆天鹅浆粕软水制备项目已经竣工投产，保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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今后可同时生产短丝浆粕和长丝浆粕，可为公司本部提供低成本长丝浆粕,降低公司的能源消耗，提高企
业的市场竞争力。（3）从公司内外部环境的实际情况出发，将继续推进Lyocell纤维项目，继续积极与技
术供应方协商、洽谈，控制投资规模，最大限度的降低项目建设风险，择机启动该项目。
同时，在现有项目储备不足以满足企业实现又好又快发展需要的前提下，公司加快规划、储备一批符
合国家产业政策、技术含量高、附加值高，同时投资少、见效快、能耗低的中长期项目，尽快解决公司结
构转型问题，以实现企业可持续发展。
公司还将继续积极开展科研开发，增强技术储备，在现有纤维生产工艺基础上，开发具有自主知识产
权的核心技术和产品，加快技术创新成果向产业化和市场化转型步伐，向科学技术要效益。公司与中科院
合作研发的以离子液体为溶剂的再生纤维素纤维的制备技术项目，小试已经成功，现正准备中试，争取项
目早日获得突破性进展，为下一步项目产业化建设奠定基础。该项目如能成功，将使公司在拥有自主知识
产权的同时，对传统的粘胶工艺进行重大革新、实现纤维素生产全绿色过程具有重要意义。
四、报告期内投资情况
报告期内公司无募集资金和非募集资金项目，也无前期募集资金延续到本期使用的情况。
五、公司曾公开披露过中期报告预盈公告，与实际情况相符。
未曾公开披露过本年度经营计划。
六、2009年中期财务报告未经审计。
第六节 重要事项
一、公司治理实际状况
报告期内公司严格按照《公司法》、《证券法》和《深圳证券交易所股票上市规则》（2006年修订）《公
司章程》、《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》以及其他有关法律、法规，进行
公司治理工作。公司在完善法人治理结构，加强公司规范化运作，履行信息披露义务，维护股东权益方面
做了大量工作，取得了较好的成效。
报告期内，证监会派出机构河北证监局对公司治理情况进行了专项的检查，公司全力配合进行了整改
活动，检查情况和整改报告已披露于巨潮资讯网、《证券时报》、《上海证券报》供广大投资者批评指正。
本年度公司治理的实际情况与中国证监会发布的有关上市公司治理的规范性文件基本不存在差异，并保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
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将一如既往地按照有关法律、法规要求规范运作，不断推进公司治理工作。
二、2009年中期公司不进行利润分配，也不进行公积金转增股本。
三、本报告期内公司无重大诉讼、仲裁事项：
四、公司报告期内及以前期间发生但持续到报告期的重大资产收购、出售及资产重组事项。
1、报告期内本公司从控股股东—保定天鹅化纤集团有限公司（以下简称“天鹅集团”）处获悉，保
定市人民政府国有资产监督管理委员会（以下简称“保定市国资委”）2009 年3 月4 日发函给天鹅集团，
其主要内容如下：“保定市国资委于 2009 年3 月3 日收到高新集团来函告知，因国务院国有资产监督管
理委员会加快了央企布局调整、结构重组的步伐，中国高新集团公司的主业发展方向将进行调整，不再涉
足纺织行业。因此，与天鹅集团的重组工作无法继续推进。《保定市政府工作报告》2009 年工作落实方
案中，已把推进天鹅集团实施战略重组作为工作要点。保定市国资委经与中国恒天集团公司初步接触，认
为其作为中央企业之一，主营纺织领域，与天鹅集团产业结构相近，由其继续推进对天鹅集团重组，将有
利于促进天鹅集团健康、持续发展，具体进展情况将及时告知天鹅集团。”鉴于来函已说明天鹅集团与高
新集团重组事宜已终止，另保定市国资委正在启动天鹅集团与中国恒天集团公司的重组事宜。
公司2009 年8 月19 日接到天鹅集团的通知，通报了中国恒天集团有限公司（以下称“恒天集团”）
拟重组天鹅集团有关事项进展情况：目前，重组双方互相尽职调查已经结束。在此基础上，恒天集团已于
2009年8 月18 日召开了总经理办公会，会议研究了重组天鹅集团的相关工作，并决定提交董事会审议。
本公司实际控制人保定市国资委已于2009 年8 月19 日召开了主任办公会议，会议研究并通过了天鹅集团
与恒天集团战略重组相关事宜，决定呈报保定市人民政府审批。双方还需就本次重组的具体事项进行协商
并履行相关决策程序后才能签订重组协议，之后并需报有权机关部门批准。此事项可能引起本公司实际控
制人的变更，以及可能对本公司产生实质性影响，现阶段未涉及上市公司重组。此事项尚具有不确定性，
有关该事项的进展情况，本公司将及时履行披露义务。
2、为进一步做大做强公司，继续保持行业领先地位，去年12 月拟定收购湖南合力化纤有限责任公司
51%股权。现尽职调查工作已经结束，双方就重组的下一步工作正在磋商之中。
五、报告期内控股股东及其子公司占用公司资金情况
报告期内控股股东及其子公司没有占用公司资金的情况。
六、重大关联交易
（一）购销商品、提供劳务关联交易
1.销售货物产生的关联交易：
交易金额（元）
占当期销货百分比
关联方
企业名
称
与本公司
关系
交易
类型
2009 年1-6 月 2008 年1-6 月
2009 年
1-6 月
2008 年
1-6 月
定
价
政
策
结
算
方
式保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
13
销售
电汽
385,102.64 3,576,019.21 3.30% 43%
市
场
价
同
城
结
算
保定天
鹅化纤
集团有
限公司
母公司
销售
零星
材料
3,512.35 9,122.05 0.30% 0.10%
市
场
价
同
城
结
算
保定里
奇天鹅
化工有
限公司
.
销售
电汽
5,052 - 0.04% -
市
场
价
同
城
结
算
保定天
鹅物业
管理有
限公司
同一母公
司
销售
电汽
5,451,079.56 1,863,141.95 46.68% 22.40%
市
场
价
同
城
结
算
2.购买商品产生的关联交易
交易金额（元）
占当期采购百分比
关联方
企业名
称
与本公司
关系
交易
类型
2009 年1-6 月 2008 年1-6 月
2009 年
1-6 月
2008 年
1-6 月
定
价
政
策
结
算
方
式
购买
配件
1,700,646.12 2,459,432.97 0.77% 1%
市
场
价
同
城
结
算
保定天
鹅化纤
集团有
限公司
母公司
购买
设备
- 45,000 0.23%
市
场
价
同
城
结
算
保定里
奇天鹅
化工有
限公司
联营公司
购买
材料
1,908,735.04 1,330,358.97 0.86% 0.54%
市
场
价
同
城
结
算
保定高
普新技
术开发
有限公
司
同一母公
司
购买
材料
96,367.52 - 0.04%
市
场
价
同
城
结
算
（二）、其他关联交易
根据本公司与控股股东保定天鹅化纤集团有限公司签署的协议，本公司租赁控股股东的土地，报告
期内按规定计算应支付此项费用金额为1,346,501.10 元。
根据本公司的子公司保定氨纶有限公司与本公司控股股东保定天鹅化纤集团有限公司签署的协议，氨保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
14
纶公司租赁本公司控股股东的厂房、库房及部分成套设备，报告期内按规定计算应支付此项费用金额为
106738.50 元。
根据本公司的子公司保定氨纶有限公司与保定天鹅盛兴技术工程服务有限公司签署的协议，氨纶公司
租赁保定天鹅盛兴公司七条国产氨纶生产线，报告期内按规定计算应支付此项费用金额为528000 元。
八、重大合同履行情况
1、公司没有在报告期内发生或以前期间发生但延续到报告期的重大交易、托管、承包、租赁其他公司
资产或其他公司托管、承包、租赁公司资产的事项。
2、公司不存在报告期内发生或以前期间发生但延续到报告期的重大担保合同及可能承担连带清偿责任
的担保事项。
3、公司不存在报告期内发生或以前期间发生但延续到报告期的重大委托他人进行现金资产管理的事项。
九、公司或持有公司股份5%以上股东— — 保定天鹅化纤集团在2005年股改时承诺，股改完成
后，其持有的股份获得上市流通权起，至少在12个月内不在深交所上市交易或转让，在规定
期满后通过交易所出售数量占该公司比例在12个月内不得超过5%，24个月内不超过10%；大
股东并且特别承诺不低于最近一期经审计的每股净资产在二级市场减持股份。
十、报告期内公司、董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人、收购人没有受有
权机关调查、司法纪检部门采取强制措施、被移送司法机关或追究刑事责任，没有受中国证
监会稽查、中国证监会行政处罚、证券市场禁入、通报批评、认定为不适当人选、被其他行
政管理部门处罚及证券交易所公开谴责的情形。
十一、原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况
股东
名称
特殊承诺 履约情
况
承诺履行
情况
保定天
鹅化纤
集团有
限公司
1．集团公司承诺将遵守法律、法规和规章的规定，履行法定承诺义务。
2．集团公司承诺：“本公司保证不履行或者不完全履行承诺的，赔偿其
他股东因此而遭受的损失。”
3．集团公司承诺：“不低于最近一期经审计的每股净资产价格在二级市
场减持股份。”
4．集团公司声明：“本公司将忠实履行承诺，承担相应的法律责任。除
履行中 完全履行保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
15
非受让人同意并有能力承担承诺责任，本公司将不转让所持有的股份。”
十二、报告期内重要事项信息披露索引
公告名称 公告日期 报刊网站
关于天鹅集团重组相关事项进展情况公告 2009-03-05 上海证券报、证券时报、巨潮资讯网
第四届董事会第十八次会议决议公告 2009-03-19 上海证券报、证券时报、巨潮资讯网
限售股份持有人出售股份情况的公告 2009-03-20 上海证券报、证券时报、巨潮资讯网
关于控股股东股权司法冻结的公告 2009-03-25 上海证券报、证券时报、巨潮资讯网
2009年度第一次临时股东大会公告 2009-04-04 上海证券报、证券时报、巨潮资讯网
2008年年度报告、2009年一季度报告 2009-04-21 上海证券报、证券时报、巨潮资讯网
职工代表监事变动报告、内控制度自我评价报
告、召开年度股东大会通知
2009-04-21 上海证券报、证券时报、巨潮资讯网
股东减持股份公告 2009-05-26 上海证券报、证券时报、巨潮资讯网
业绩预告公告 2009-06-27 上海证券报、证券时报、巨潮资讯网
十三、持有其他上市公司股权情况
单位：（人民币）元
证券代码 证券简称 初始投资金额
占该公司
股权比例
期末账面值 报告期损益
报告期所有者
权益变动
000783 长江证券 63,840,000.00 2.06% 604,949,610.57 86,790,221.12 195,722,068.83
合计 63,840,000.00 2.06% 604,949,610.57 86,790,221.12 195,722,068.83
十四、独立董事对公司关联方资金占用和对外担保情况的专项说明和独立意见
根据中国证监会和国务院国资委联合发布的《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外
担保若干问题的通知》（证监发[2003]56 号）、《关于规范上市公司对外担保行为的通知》（证监发[2005]120
号）等规范性文件的要求，我们作为公司的独立董事，本着对公司及全体股东负责的态度，按照实事求是
的原则，对公司对外担保的情况进行了认真的核查和必要的问询，现发表专项说明及独立意见如下：
经审查我们一致认为，截止2009 年6 月30 日，公司不存在关联方非经营性资金占用的情况、公司没
有对外担保事项也不存在违规担保和逾期担保事项，公司董事会审慎对待和严格控制对外担保发生的或有
债务风险，公司对外担保严格按照国家法律，法规和公司章程的相关规定规范执行，符合上述规范性文件
中关于对外担保的相关要求。
十五、持股5%以上股东没有自愿追加延长股份限售期、设定或提高最低减持价格等股份限售
承诺的情况。
十六、本报告期接待投资者实地调研、电话沟通和书面问询情况。
接待时间 接待地点 接待方式 接待对象 谈论的主要内容及提供的资料
2009 年03 月30 日 公司董秘办 电话沟通 投资者 公司重组事宜
2009 年06 月19 日 公司董秘办 电话沟通 投资者 公司中期业绩保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
16
第七节 财务报告
中期财务报告未经审计。
资产负债表
编制单位：保定天鹅股份有限公司 2009 年06 月30 日 单位：（人民币）元
期末余额 年初余额 项目
合并 母公司 合并 母公司
流动资产：
货币资金 90,389,260.87 81,595,418.56 37,469,740.11 34,697,397.87
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据 36,961,184.00 33,358,972.60 36,405,319.69 29,264,695.69
应收账款 27,822,523.70 23,698,637.80 17,808,141.61 12,989,224.45
预付款项 11,607,659.47 2,321,613.80 30,175,061.86 23,392,946.99
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款 12,938,247.15 64,432,699.68 12,782,020.29 62,857,325.33
买入返售金融资产
存货 240,006,924.11 204,184,820.29 282,992,116.67 243,007,796.47
一年内到期的非流动资
产
其他流动资产
流动资产合计 419,725,799.30 409,592,162.73 417,632,400.23 406,209,386.80
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产 604,949,610.57 604,949,610.57 353,036,227.22 353,036,227.22
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 5,666,760.43 55,166,760.43 5,540,400.69 55,040,400.69
投资性房地产
固定资产 523,705,096.00 434,286,468.56 557,472,636.09 460,579,431.50
在建工程 6,629,491.24 174,509.82 194,249.82 194,249.82
工程物资 469,283.40 469,283.40 476,933.41 476,933.41
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 54,731,132.73 53,512,278.03 56,812,384.98 55,579,734.09
开发支出
商誉保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
17
长期待摊费用
递延所得税资产 12,476,018.74 12,684,566.57 14,347,242.82 14,492,362.74
其他非流动资产
非流动资产合计 1,208,627,393.11 1,161,243,477.38 987,880,075.03 939,399,339.47
资产总计 1,628,353,192.41 1,570,835,640.11 1,405,512,475.26 1,345,608,726.27
流动负债：
短期借款 84,000,000.00 84,000,000.00 180,000,000.00 180,000,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据
应付账款 42,108,873.24 31,722,925.53 50,645,570.54 36,108,391.76
预收款项 18,895,377.19 12,481,047.25 9,764,854.79 4,763,706.74
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 13,442,622.30 11,950,853.88 13,006,376.00 12,059,810.62
应交税费 2,733,923.20 3,382,875.23 6,910,218.93 3,822,352.91
应付利息 347,250.00 347,250.00
应付股利
其他应付款 99,233,560.90 57,476,923.64 100,267,381.67 58,714,500.68
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负
债
其他流动负债 2,627,903.50 2,627,903.50 2,642,534.50 2,642,534.50
流动负债合计 263,042,260.33 203,642,529.03 363,584,186.43 298,458,547.21
非流动负债：
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债 137,539,746.41 137,539,746.41 72,299,056.80 72,299,056.80
其他非流动负债
非流动负债合计 137,539,746.41 137,539,746.41 72,299,056.80 72,299,056.80
负债合计 400,582,006.74 341,182,275.44 435,883,243.23 370,757,604.01
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 641,600,000.00 641,600,000.00 641,600,000.00 641,600,000.00
资本公积 707,652,874.22 674,418,300.38 511,930,805.39 478,696,231.55
减：库存股
盈余公积 16,314,722.79 16,314,722.79 16,314,722.79 16,314,722.79
一般风险准备
未分配利润 -138,271,904.39 -102,679,658.50 -200,638,240.78 -161,759,832.08
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益
合计
1,227,295,692.62 1,229,653,364.67 969,207,287.40 974,851,122.26保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
18
少数股东权益 475,493.05 421,944.63
所有者权益合计 1,227,771,185.67 1,229,653,364.67 969,629,232.03 974,851,122.26
负债和所有者权益总计 1,628,353,192.41 1,570,835,640.11 1,405,512,475.26 1,345,608,726.27
利润表
编制单位：保定天鹅股份有限公司 2009 年1-6 月 单位：（人民币）元
本期金额 上期金额 项目 合并 母公司 合并 母公司
一、营业总收入 363,542,988.00 290,138,234.52 425,912,291.10 315,562,285.14
其中：营业收入 363,542,988.00 425,912,291.10
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 386,549,413.54 315,927,034.56 427,400,673.92 318,679,950.04
其中：营业成本 362,195,740.30 288,077,991.69 385,961,743.48 286,226,970.32
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备
金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 1,515,741.49 1,187,400.33 732,874.84 92,664.64
销售费用 1,397,552.62 476,216.60 3,519,614.50 800,696.80
管理费用 29,535,003.58 27,772,709.99 27,481,687.01 24,081,884.84
财务费用 5,856,127.33 5,643,900.64 6,966,016.05 6,268,159.07
资产减值损失 -13,950,751.78 -7,231,184.69 2,738,738.04 1,209,574.37
加：公允价值变动收益
（损失以“-”号填列）
投资收益（损失以“-”
号填列）
86,916,580.86 86,916,580.86 20,378,341.91 20,378,341.91
其中：对联营企业
和合营企业的投资收益
126,359.74 126,359.74 3,865.85 3,865.85
汇兑收益（损失以“-”
号填列）
三、营业利润（亏损以“-”
号填列）
63,910,155.32 61,127,780.82 18,889,959.09 17,260,677.01
加：营业外收入 710,592.77 79,761.77 716,763.70 114,327.66
减：营业外支出 329,639.20 319,572.84 335,295.51 229,163.78
其中：非流动资产处置
损失
四、利润总额（亏损总额以
“-”号填列）
64,291,108.89 60,887,969.75 19,271,427.28 17,145,840.89
减：所得税费用 1,871,224.08 1,807,796.17 -322,627.85 -302,393.59
五、净利润（净亏损以“-”
号填列）
62,419,884.81 59,080,173.58 19,594,055.13 17,448,234.48
归属于母公司所有者62,366,336.39 59,080,173.58 19,591,191.40 17,448,234.48保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
19
的净利润
少数股东损益 53,548.42 2,863.73
六、每股收益：
（一）基本每股收益 0.097 0.031
（二）稀释每股收益 0.097 0.031
现金流量表
编制单位：保定天鹅股份有限公司 2009 年1-6 月 单位：（人民币）元
本期金额 上期金额 项目
合并 母公司 合并 母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现
金
250,748,731.72 176,953,614.53 301,782,170.47 239,316,829.80
客户存款和同业存放款项净
增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净
增加额
收到原保险合同保费取得的
现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加
额
收取利息、手续费及佣金的现
金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的
现金
1,339,165.84 497,034.33 615,241.31 276,444.18
经营活动现金流入小计 252,087,897.56 177,450,648.86 302,397,411.78 239,593,273.98
购买商品、接受劳务支付的现
金
86,780,159.86 32,123,669.20 237,769,690.76 187,950,331.04
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净
增加额
支付原保险合同赔付款项的
现金
支付利息、手续费及佣金的现
金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的
现金
70,028,036.58 66,465,697.32 71,819,282.29 68,078,229.78
支付的各项税费 20,617,337.67 13,059,538.41 9,961,573.16 3,393,589.66
支付其他与经营活动有关的现
金
12,024,241.40 10,156,218.52 23,348,959.08 16,493,828.70
经营活动现金流出小计 189,449,775.51 121,805,123.45 342,899,505.29 275,915,979.18
经营活动产生的现金流量净62,638,122.05 55,645,525.41 -40,502,093.51 -36,322,705.20保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
20
额
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 9,049,375.09 9,049,375.09
取得投资收益收到的现金 86,790,221.12 86,790,221.12 246,983.06 246,983.06
处置固定资产、无形资产
和其他长期资产收回的现金净
额
12,800.00 12,800.00
处置子公司及其他营业单
位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现
金
投资活动现金流入小计 95,852,396.21 95,852,396.21 246,983.06 246,983.06
购建固定资产、无形资产
和其他长期资产支付的现金
3,265,665.57 2,294,569.00 7,501,674.60 5,377,205.43
投资支付的现金
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单
位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现
金
投资活动现金流出小计 3,265,665.57 2,294,569.00 7,501,674.60 5,377,205.43
投资活动产生的现金流量净
额
92,586,730.64 93,557,827.21 -7,254,691.54 -5,130,222.37
三、筹资活动产生的现金流
量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股
东投资收到的现金
取得借款收到的现金 30,000,000.00 30,000,000.00 126,000,000.00 126,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现
金
35,664.39 35,664.39 131,743.38 131,743.38
筹资活动现金流入小计 30,035,664.39 30,035,664.39 126,131,743.38 126,131,743.38
偿还债务支付的现金 126,000,000.00 126,000,000.00 92,000,000.00 92,000,000.00
分配股利、利润或偿付利
息支付的现金
6,340,996.32 6,340,996.32 4,191,740.00 4,191,740.00
其中：子公司支付给少数
股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现
金
筹资活动现金流出小计 132,340,996.32 132,340,996.32 96,191,740.00 96,191,740.00
筹资活动产生的现金流量净
额
-102,305,331.93 -102,305,331.93 29,940,003.38 29,940,003.38
四、汇率变动对现金及现金等
价物的影响
五、现金及现金等价物净增加
额
52,919,520.76 46,898,020.69 -17,816,781.67 -11,512,924.19
加：期初现金及现金等价物余
额
37,469,740.11 34,697,397.87 45,313,261.89 37,506,524.86
六、期末现金及现金等价物余90,389,260.87 81,595,418.56 27,496,480.22 25,993,600.67保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
21
额保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
22
合并所有者权益变动表
编制单位：保定天鹅股份有限公司 2009 半年度 单位：（人民币）元
本期金额 上年金额
归属于母公司所有者权益 归属于母公司所有者权益
项目 实收资
本（或
股本）
资本公
积
减：库
存股
盈余公
积
一般风
险准备
未分配
利润
其他
少数股
东权益
所有者
权益合
计
实收资
本（或
股本）
资本公
积
减：库
存股
盈余公
积
一般风
险准备
未分配
利润
其他
少数股
东权益
所有者
权益合
计
一、上年年末余额
641,60
0,000.0
0
511,93
0,805.3
9
16,314,
722.79
-200,6
38,240.
78
421,94
4.63
969,62
9,232.0
3
320,80
0,000.0
0
1,723,0
70,458.
24
16,314,
722.79
-64,91
0,153.0
7
662,30
8.90
1,995,9
37,336.
86
加：会计政策变更 0.00 0.00
前期差错更正
其他
二、本年年初余额
641,60
0,000.0
0
511,93
0,805.3
9
16,314,
722.79
-200,6
38,240.
78
421,94
4.63
969,62
9,232.0
3
320,80
0,000.0
0
1,723,0
70,458.
24
0.00
16,314,
722.79
-64,91
0,153.0
7
662,30
8.90
1,995,9
37,336.
86
三、本年增减变动金额
（减少以“-”号填列）
195,72
2,068.8
3
62,366,
336.39
53,548.
42
258,14
1,953.6
4
320,80
0,000.0
0
-918,2
84,629.
71
19,591,
191.00
2,863.7
3
-577,8
90,574.
98
（一）净利润
62,366,
336.39
53,548.
42
62,419,
884.81
19,591,
191.00
2,863.7
3
19,594,
054.73
（二）直接计入所有者
权益的利得和损失
195,72
2,068.8
3
195,72
2,068.8
3
-597,4
84,629.
71
-597,4
84,629.
71
1．可供出售金融资
产公允价值变动净额
360,70
7,548.3
360,70
7,548.3
-812,2
44,980.
-812,2
44,980.保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
23
7 7 02 02
2．权益法下被投资
单位其他所有者权益变
动的影响
3．与计入所有者权
益项目相关的所得税影
响
-164,9
85,479.
54
-164,9
85,479.
54
214,76
0,350.3
1
214,76
0,350.3
1
4．其他 0.00 0.00
上述（一）和（二）小
计
195,72
2,068.8
3
0.00
62,366,
336.39
53,548.
42
258,14
1,953.6
4
-597,4
84,629.
71
0.00 0.00
19,591,
191.00
2,863.7
3
-577,8
90,574.
98
（三）所有者投入和减
少资本
1．所有者投入资本
2．股份支付计入所
有者权益的金额
3．其他
（四）利润分配
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准
备
3．对所有者（或股
东）的分配
4．其他
（五）所有者权益内部
结转
320,80
0,000.0
0
-320,8
00,000.
00
1．资本公积转增资 320,80 -320,8保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
24
本（或股本） 0,000.0
0
00,000.
00
2．盈余公积转增资
本（或股本）
3．盈余公积弥补亏
损
4．其他
四、本期期末余额
641,60
0,000.0
0
707,65
2,874.2
2
16,314,
722.79
-138,2
71,904.
39
475,49
3.05
1,227,7
71,185.
67
641,60
0,000.0
0
804,78
5,828.5
3
0.00
16,314,
722.79
-45,31
8,962.0
7
665,17
2.63
1,418,0
46,761.
88
母公司所有者权益变动表
编制单位：保定天鹅股份有限公司 2009 半年度 单位：（人民币）元
本期金额 上年金额
项目 实收资本
（或股本）
资本公积 减：库存股 盈余公积
未分配利
润
所有者权
益合计
实收资本
（或股本）
资本公积 减：库存股盈余公积
未分配利
润
所有者权
益合计
一、上年年末余额
641,600,00
0.00
478,696,23
1.55
16,314,722
.79
-161,759,8
32.08
974,851,12
2.26
320,800,00
0.00
1,689,835,
884.40
16,314,722
.79
-48,528,79
2.78
1,978,421,8
14.41
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年年初余额
641,600,00
0.00
478,696,23
1.55
0.00
16,314,722
.79
-161,759,8
32.08
974,851,12
2.26
320,800,00
0.00
1,689,835,
884.40
0.00
16,314,722
.79
-48,528,79
2.78
1,978,421,8
14.41
三、本年增减变动金额
（减少以“-”号填列）
195,722,06
8.83
59,080,173
.58
254,802,24
2.41
320,800,00
0.00
-918,284,6
29.71
17,448,234
.48
-580,036,3
95.23
（一）净利润
59,080,173
.58
59,080,173.
58
17,448,234
.48
17,448,234.
48
（二）直接计入所有者 195,722,06 195,722,06 -597,484,6 -597,484,6保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
25
权益的利得和损失 8.83 8.83 29.71 29.71
1．可供出售金融资
产公允价值变动净额
360,707,54
8.37
360,707,54
8.37
-812,244,9
80.02
-812,244,9
80.02
2．权益法下被投资
单位其他所有者权益变
动的影响
3．与计入所有者权
益项目相关的所得税影
响
-164,985,4
79.54
-164,985,4
79.54
214,760,35
0.31
214,760,35
0.31
4．其他 0.00 0.00
上述（一）和（二）小
计
195,722,06
8.83
0.00 0.00
59,080,173
.58
254,802,24
2.41
-597,484,6
29.71
0.00 0.00
17,448,234
.48
-580,036,3
95.23
（三）所有者投入和减
少资本
1．所有者投入资本
2．股份支付计入所
有者权益的金额
3．其他
（四）利润分配
1．提取盈余公积
2．对所有者（或股
东）的分配
3．其他
（五）所有者权益内部
结转
320,800,00
0.00
-320,800,0
00.00
1．资本公积转增资
本（或股本）
320,800,00
0.00
-320,800,0
00.00
2．盈余公积转增资保定天鹅股份有限公司2009 年半年度报告全文
26
本（或股本）
3．盈余公积弥补亏
损
4．其他
四、本期期末余额
641,600,00
0.00
674,418,30
0.38
0.00
16,314,722
.79
-102,679,6
58.50
1,229,653,3
64.67
641,600,00
0.00
771,551,25
4.69
0.00
16,314,722
.79
-31,080,55
8.30
1,398,385,4
19.18- 27 -
会计报表附注
二○○九年六月三十日
(无特别指明本报表附注货币单位为人民币元)
一、公司概况
保定天鹅股份有限公司(以下简称“本公司”或“公司”)，是经河北省人民政府股份制领导
小组办公室冀股办(1996)39号文批准，由保定天鹅化纤集团有限公司作为发起人，以社会募
集方式设立的
股份有限公司。本公司于1997年2月1日在河北省工商局办理注册登记正式成立，注册资
本为29500万元。经中国证监会石家庄证券特派员办事处“证监石办字[1999]10号”文同意，并
经中国证监会“证监公司字[1999]134号”文核准，本公司以1998年末总股本29500万元为基数，
于2000年1月向全体股东配售股份，变更后注册资本为32080万元。
经河北省人民政府国有资产监督管理委员会下发的冀国资字[2005]665 号文批复，公司
已于2005 年12 月26 日完成了股权分置改革工作。股权分置改革完成后，本公司的总股本
仍为32080 万元，根据2007 年年度股东大会决议和修改后的公司章程规定，本公司申请增
加注册资本人民币320,800,000.00 元，由资本公积转增股本，转增基准日期为2008 年3 月
13 日，变更后注册资本为人民币641,600,000.00 元。上述转增股本业经中喜会计师事务所予
以验证，并出具中喜验字[2008]第01019 号验资报告。
2008年控股股东保定天鹅化纤集团共减持98万股，期末持股数降为34042万股，占公司
股份总数的53.06%，减持后保定天鹅化纤集团仍为本公司控股股东。
本公司行业性质为纤维素纤维制造业，主要产品为粘胶长丝；主要经营：粘胶纤维制造、
销售；粘胶纤维的原辅材料的加工、销售；合作生产、来料加工、来样加工；粘胶纤维的深
加工；技术开发、技术服务、技术咨询、技术转让；经营本企业自产产品和技术的出口业务
和本企业所需的原辅材料、机械设备、零配件及技术的进口业务（国家限定公司经营和禁止
进出口的商品及技术除外）。
本公司注册地址：河北保定市新市区盛兴西路1369号。法定代表人：王东兴。
二、遵循企业会计准则的声明
本公司承诺编制的报告期各财务报表符合《企业会计准则》的要求，真实、完整地反映
了本公司报告期间的财务状况、经营成果和现金流量等有关信息。
三、会计报表编制基础
本公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，依据财政部于2006年2月15
日颁布的《企业会计准则》、应用指南及准则解释等规定进行确认和计量，并在以下第四项
“主要会计政策和会计估计”的基础上编制财务报表。
四、主要会计政策和会计估计
1、会计期间：
本公司自每年公历1月1日起至12月31日止为一个会计期间。
2、记账本位币：- 28 -
本公司以人民币为记账本位币。
3、记账基础和计量属性：
本公司以权责发生制为记账基础进行会计确认、计量和报告。除交易性金融资产、可供
出售金融资产、非同一控制下的企业合并、具有商业目的的非货币性资产交换、债务重组、
投资者投入非货币资产等以公允价值计量外，其它均以历史成本为计量属性。
4、外币业务核算方法：
公司发生的外币经济业务，按交易日的即期汇率的近似汇率折合人民币记账，月末对外
币账户的余额按月末市场汇率进行调整，所发生的汇兑损益属于资本性支出的计入资产的价
值，属于收益性支出的计入当期损益。
5、现金等价物的确定标准：
本公司持有的期限短(从购买日起，三个月到期)、流动性强、易于转换为已知金额现金、
价值变动风险很小的投资确定为现金等价物。
6、金融资产和金融负债的核算方法：
⑴ 金融资产、金融负债的分类
金融资产在初始确认时划分为四类：①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产，包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产；②持
有至到期投资；③贷款和应收款项；④可供出售金融资产。
金融负债在初始确认时划分为两类：①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负
债，包括交易性金融负债和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债；②其
他金融负债。
⑵ 金融工具确认依据和计量方法
① 当本公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。当收取该金
融资产现金流量的合同权利终止、金融资产已转移且符合规定的终止确认条件的金融资产应
当终止确认。当金融负债的现时义务全部或部分已解除的，终止确认该金融负债或其一部分。
② 本公司对金融资产的计量方式按下述规定执行：
a、本公司对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按取得时的公允价值
作为初始确认金额，相关交易费用计入当期损益。持有期间取得的利息或现金股利，确认为
投资收益。资产负债表日以公允价值计量，因公允价值变动形成的利得或损失计入当期损益。
该金融资产处置时其公允价值与初始入账金额之间的差额确认为投资收益，同时调整公允价
值变动损益；
b、公司可供出售金融资产，按取得时该金融资产公允价值和相关交易费用之和作为初
始确认金额。持有期间取得的利息或现金股利，确认为投资收益。资产负债表日以公允价值
计量，因公允价值变动形成的利得或损失直接计入资本公积。该金融资产处置时其取得价款
与账面价值之间的差额确认为投资收益，同时原计入资本公积的公允价值变动额转入投资收
益；
c、公司对外销售商品或提供劳务形成的应收款项按双方合同或协议价款作为初始确认
金额。收回或处置应收款项时，取得的价款与账面价值之间的差额计入当期损益。
d、公司持有至到期投资，按取得时该金融资产公允价值和相关交易费用之和作为初始
确认金额，持有期间按实际利率及摊余成本计算确认利息收入计入投资收益。该金融资产处- 29 -
置时其取得价款与账面价值之间的差额确认为投资收益。
③ 公司以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，取得时以公允价值计量，
相关交易费用直接计入当期损益，持有期间按公允价值进行后续计量；其他金融负债，取得
时按公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。持有期间按实际利率法，以摊余成本
计量。
⑶ 金融资产和金融负债公允价值的确定
存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用活跃市场中的报价确认其公允价值；不存在
活跃市场的，采用估值技术确定其公允价值；初始取得或源生的金融资产或承担的金融负债，
以市场交易价格为基础确定其公允价值。
⑷ 金融资产减值准备测试及提取方法
资产负债表日公司对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资
产的账面价值进行检查，有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备。对单项金
额重大的金融资产单独进行减值测试，对单项金额不重大的金融资产，可以单独进行减值测
试，或包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。
对贷款、持有至到期投资按预计未来现金流量现值与账面价值的差额计提减值准备；计
提后如有客观证据表明其价值已恢复，原确认的减值损失可予以转回计入当期损益。
可供出售的金融资产发生减值时，即使该金融资产没有终止确认，原直接计入所有者权
益的因公允价值下降形成的累计损失，应予以转出计入当期损益。其中，属于可供出售债务
工具的，在随后发生公允价值回升时，原减值准备可转回计入当期损益，属于可供出售权益
工具投资，其减值准备不得通过损益转回。
7、坏账准备核算方法：
⑴ 本公司对单项金额重大的应收款项，单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值
低于其账面价值的差额，确认减值损失，计提坏账准备；单项金额不重大的和未经单独测试
的应收款项，采用账龄分析法，按应收款项的账龄和规定的提取比例确认减值损失，计提坏
账准备。
⑵ 坏账准备的计提范围包括应收账款和其他应收款（不含应收财政所得税返还）。
⑶ 坏账准备计提方法采用账龄分析法，其中对控股子公司款项按5.5%计提坏账准备，
其他计提比例为：
账龄 比例
一年以内 5.5%
1～2年 10%
2～3年 20%
3～4年 60%
4～5年 80%
5年以上 100%
⑷ 坏账损失的确认标准：因债务人破产或者死亡，以其破产财产或者遗产清偿后，仍
然不能收回的应收款项；因债务人逾期未履行偿债义务且具有明显特征表明无法收回的应收
款项。确实不能收回的款项，报经董事会或其授权者批准后，作为坏账损失，并冲销提取的
坏账准备。- 30 -
8、存货核算方法：
⑴ 存货分类为：原材料、库存商品、委托加工物资、在产品、低值易耗品等。
⑵ 存货的取得、发出计价：入库采用实际成本计价, 发出采用加权平均法核算。
⑶ 低值易耗品的摊销：采用一次摊销法核算。
⑷ 公司的存货盘存采用期末永续盘存制度。
⑸ 存货跌价准备确认标准和计提方法：公司在中期期末或年度终了，根据存货全面清
查的结果，按单个存货项目的成本高于其可变现净值的差额计提存货跌价准备。可变现净值
按估计的市价扣除至完工时将要发生的成本及销售费用和税金确定。
9、投资性房地产的核算方法：
⑴ 确认依据：投资性房地产，是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地
产。投资性房地产同时满足下列条件的予以确认：
A、该投资性房地产包含的经济利益很可能流入公司；
B、该投资性房地产的成本能够可靠计量。
⑵ 计量方法：取得的投资性房地产，按照取得时的成本进行初始计量。
⑶ 后续计量：在资产负债表日如存在确凿证据表明其公允价值能够持续可靠取得的，
采用公允价值计量模式，否则采用成本模式对投资性房地产进行后续计量，采用成本模式计
量的建筑物的后续计量，适用《企业会计准则第4 号— 固定资产》；采用成本模式计量的土
地使用权的后续计量，适用《企业会计准则第6 号— 无形资产》。
10、长期股权投资的核算方法：
⑴ 本公司对企业合并形成的长期股权投资，按照下列规定确定其初始投资成本：
A 、同一控制下的企业合并，公司以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合
并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初
始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债
务账面价值之间的差额，调整资本公积（资本溢价或股本溢价）；资本公积（资本溢价或股
本溢价）余额不足冲减的，调整留存收益。
公司以发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面
价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。按照发行股份的面值总额作为股本，长期
股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，调整资本公积；资本公积不足
冲减的，调整留存收益。
B、非同一控制下企业合并，以购买日为取得对购买方控制权而付出的资产、发生或承
担的负债以及发行的权益性证券的公允价值作为初始投资成本。如果购买成本的公允价值
大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值的份额，其差额作为商誉；如果购买成
本的公允价值小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值的份额，首先对取得的被
购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核；经复
核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当
期损益。
⑵ 本公司对非企业合并形成的长期股权投资，以支付现金取得的，按照实际支付的购
买价款作为初始投资成本；发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为
初始投资成本；投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值作为初始投- 31 -
资成本，合同或协议约定价值不公允的除外；具有商业实质且其公允价值能够可靠计量的
非货币资产交换取得的长期股权投资，以其公允价值和支付的相关税费作为该项投资的初
始投资成本，换出资产账面价值与公允价值的差额计入当期损益；以债务重组方式取得的
长期股权投资，以其公允价值作为初始投资成本，公允价值与重组债务账面价值之间的差
额计入当期损益。
⑶ 长期股权投资后续计量及收益确认
本公司对被投资单位控制或不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场没有报价，
公允价值不能可靠计量的采用成本法核算。本公司对被投资单位具有共同控制或重大影响
的采用权益法核算。公司确认投资收益时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的
公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确定。
公司对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，其初始投资成本大于投资
时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；
长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，
其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。
⑷ 期末公司按成本法核算的、在活跃市场没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股
权投资，按照其账面价值与按照类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现
值之间的差额，确认减值损失；其他长期股权投资存在减值迹象的，期末可收回金额低于其
账面价值的，按被投资单位可收回金额低于长期投资账面价值的差额，计提长期投资减值准
备。
11、固定资产计价和折旧方法：
⑴ 固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一
年的有形资产（作为投资性房地产的房屋建筑物除外）；同时与该固定资产有关的经济利益
很可能流入企业，该固定资产的成本能够可靠地计量。
⑵ 固定资产分类：房屋建筑物、机器设备、运输工具等。
⑶ 固定资产计价：本公司对固定资产的计价按照下列规定确定。
A、外购及自行建造的固定资产按实际成本计价，购建成本由该项资产达到预定可使用
状态前所发生的必要支出构成。以一笔款项购入多项没有单独标价的固定资产，按照各项固
定资产公允价值比例对总成本进行分配，分别确定各项固定资产的成本。
B、投资者投入固定资产的成本，按照投资合同或协议约定的价值确定，但合同或协议
约定价值不公允的除外。
C、通过非货币性资产交换（该项交换具有商业实质）取得的固定资产，其成本以该项
固定资产的公允价值和应支付的相关税费作为入账成本。
D、以债务重组取得的固定资产，对接受的固定资产按其公允价值入账。
⑷ 固定资产折旧：采用直线法，按分类折旧法计提折旧，残值率为3%-5%，各类固定
资产折旧年限及折旧率如下：
类别 折旧年限(年) 年折旧率(%)
房屋建筑物 8～35 2.71～12.13
机器设备 12～15 6.33～8.08- 32 -
运输工具 8 11.88～12.13
其 他 12 7.92～8.08
⑸ 固定资产减值准备：
在资产负债表日，当发生下列情况时，如果固定资产的可收回金额低于其账面价值，公
司按照固定资产的可收回金额与其账面价值之间的差额计提减值准备：固定资产市价大幅度
下跌，其跌幅大大高于因时间推移或正常使用而预计的下跌，并且预计在近期内不可能恢复；
公司所处经营环境，如技术、市场、经济或法律环境，或者产品营销市场在当期发生或在近
期发生重大变化，并对公司产生负面影响；同期市场利率等大幅度提高，进而很可能影响公
司计算固定资产可收回金额的折现率，并导致固定资产可收回金额大幅度降低；固定资产陈
旧过时或发生实体损坏等；固定资产预计使用方式发生重大不利变化，如公司计划终止或重
组该资产所属的经营业务、提前处置资产等情形，从而对企业产生负面影响；其他有可能表
明资产已发生减值的情况。其中，固定资产的可收回金额是指资产的公允价值减去处置费用
后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之中的较高者。
12、在建工程核算方法：
⑴ 本公司在建工程按各项工程所发生的实际支出核算。在固定资产达到可使用状态前
发生的工程借款利息和有关费用计入工程成本。
⑵ 结转固定资产的时点为所购建的固定资产在达到预定可使用状态之日起结转固定资
产，次月开始计提折旧，若尚未办理竣工决算手续，则先预估价值结转固定资产并计提折旧，
办理竣工决算手续后按实际成本调整原估计价值，但不再调整原已计提折旧额。
⑶ 在建工程减值准备：期末对在建工程进行全面检查，有证据表明该工程确实发生了
减值，则对该项工程计提减值准备，在建工程减值损失一经确认，在以后会计期间不转回。
13、无形资产计价和摊销：
⑴ 核算内容：无形资产是指公司拥有或控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产，
同时与该无形资产有关的经济利益很可能流入企业，该无形资产的成本能够可靠地计量。主
要包括专利权、非专利技术、商标权、著作权、特许权、土地使用权（作为投资性房地产的
土地使用权除外）等。
⑵ 无形资产计价：
A、外购无形资产的成本，按使该项资产达到预定用途所发生的实际支出计价。
B、内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益；开发阶段的支出，能
够符合资本化条件的，确认为无形资产成本。
C、投资者投入的无形资产，按照投资合同或协议约定的价值作为成本，但合同或协议
约定价值不公允的除外。
D、接受债务人以非现金资产抵偿债务方式取得的无形资产，或以应收债权换入的无形
资产，按换入无形资产的公允价值入账。
E、非货币性交易投入的无形资产，以该项无形资产的公允价值和应支付的相关税费作
为入账成本。
F、土地使用权的核算：公司取得的土地使用权确认为无形资产，按实际成本进行初始
计量。公司购入的土地使用权用于建造对外出售的房屋建筑物，相关的土地使用权计入所建
造的房屋建筑物成本；公司外购的房屋建筑物，实际支付价款中包含土地以及建筑物价值，- 33 -
将支付的价款按照合理的方法在土地和地上建筑物之间进行分配，如果确实无法进行合理分
配的，则全部作为固定资产核算。
⑶ 无形资产摊销方法：使用寿命有限的无形资产自可供使用时起在使用寿命内按直线
法摊销计入损益。无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法进行摊销。使用寿命不确定的
无形资产不进行摊销。
⑷ 无形资产减值准备：年末公司检查各项无形资产预计给企业带来未来经济利益的能
力，对预计可收回金额低于其账面价值的，按单项预计可收回金额并将其与账面价值的差额
计提减值准备。无形资产减值损失一经确认，在以后会计期间不转回。
14、商誉：
非同一控制下的企业合并，本公司对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产
公允价值的份额的差额，确认为商誉。
15、借款费用核算方法：
⑴ 借款费用资本化的确认原则：借款费用包括因借款而发生的利息、折价或溢价的摊销
和辅助费用，以及因外币借款而发生的汇兑差额。购建或者生产符合资本化条件的资产而借
入的专门借款或占用了一般借款发生的借款利息以及专门借款发生的辅助费用，在所购建或
者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之前，根据其资本化率计算
的发生额予以资本化。除此以外的其它借款费用在发生时计入当期损益。
⑵ 资本化期间：借款费用只有同时满足以下三个条件时开始资本化：
① 资产支出已经发生；
② 借款费用已经发生；
③ 为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
⑶ 暂停资本化期间：符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生的非正常中断、
且中断时间连续超过3 个月的，暂停借款费用的资本化。在中断期间发生的借款费用确认为
费用，计入当期损益，直至资产的购建或者生产活动重新开始。如果中断是所购建或者生产
的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态必要的程序，借款费用的资本化继
续进行。
⑷ 借款费用资本化金额及利率的确定：公司为购建或者生产符合资本化条件的资产借
入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用，减去尚未动用的借款资金存入银行取
得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定；公司为购建或者生产符合资
本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平
均数与一般借款的加权平均利率计算确定应予资本化利息金额。
16、长期待摊费用摊销方法：
长期待摊费用以实际发生的支出入账，开办费在开始正常生产经营当月一次摊入当期费
用，其他长期待摊费用按项目的受益期或五年内平均摊销。
17、预计负债：
公司与或有事项相关义务同时满足以下条件的确认为预计负债：
⑴ 该义务是企业承担的现时义务；
⑵ 履行该义务很可能导致经济利益流出企业；
⑶ 该义务的金额能够可靠地计量。- 34 -
公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，于资产负债表日对预
计负债进行复核，按照当前最佳估计数对账面价值进行调整。
18、职工薪酬：
职工薪酬，是指公司为获得职工提供的服务而给予各种形式的报酬以及其他相关支出。
职工薪酬包括职工工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、医疗保险费、养老保险费、失业
保险费、工伤保险费和生育保险费等社会保险费、住房公积金、工会经费和职工教育经费、
非货币性福利、解除劳动关系给予的补偿金等。公司在职工为其提供服务的会计期间，将应
付的职工薪酬确认为负债，除因解除劳动关系外，根据职工提供服务的受益对象，计入相关
费用或资产。
公司即将实施已制定的正式解除劳动关系计划或提出自愿裁减建议且公司不能单方面
撤回解除劳动关系计划或裁减建议的，公司确认由此而产生的预计负债，同时计入当期费用。
19、政府补助核算方法：
公司在能够满足政府补助所附条件且能够收到政府补助时确认政府补助。其中：
⑴ 政府补助为货币性资产的，按收到或应收的金额计量，政府补助为非货币性资产的，
按公允价值计量，如公允价值不能可靠取得，则按名义金额1 元计量。
⑵ 与资产相关的政府补助，应确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均分配，
计入当期损益，其中，按名义金额计量的政府补助直接计入当期损益。与收益相关的政府补
助，用于补偿以后期间的相关费用或损失的，应确认为递延收益，并在确认相关费用的期间
计入当期损益，用于补偿已发生的相关费用或损失的，直接计入当期损益。
20、收入确认原则：
⑴ 销售商品收入确认原则：公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；
公司不再对该商品实施继续管理权和实际控制权；收入的金额能够可靠地计量；相关经济利
益很可能流入企业；相关的已发生或将要发生的成本能够可靠地计量时，确认收入的实现。
⑵ 提供劳务收入确认原则：公司在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，
采用完工百分比法确认提供劳务收入。
公司采用以下方法确定提供劳务交易的完工进度：①已完工作的测量；②己经提供的劳
务占应提供的劳务总量的比例；③已发生的成本占估计总成本的比例。
⑶ 让渡资产使用权收入确认：利息收入金额，按照他人使用本公司货币资金的时间和
实际利率计算确定；使用费收入金额，按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。
21、所得税的会计处理方法：
⑴ 递延所得税资产、负债的确认：
本公司所得税的会计核算采用资产负债表债务法核算。
本公司对资产、负债的账面价值与其计税基础之间产生的可抵扣暂时性差异，以很可能
取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时性差异产生的递延
所得税资产。对已确认的递延所得税资产，当预计到未来期间很可能无法获得足够的应纳税
所得额用以抵扣递延所得税资产时，减记递延所得税资产的账面价值。因无法取得足够的应
纳税所得额利用可抵扣暂时性差异而减记递延所得税资产账面价值的，继后期间根据新的环
境和情况判断能够产生足够的应纳税所得额利用可抵扣暂时性差异，使得递延所得税资产包
含的经济利益能够实现的，相应恢复递延所得税资产的账面价值。- 35 -
本公司对资产、负债的账面价值与其计税基础之间产生的应纳税暂时性差异，除下列交
易中产生的递延所得税负债以外，确认所有递延所得税负债：
① 商誉的初始确认。
② 同时具有下列特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：
A．该项交易不是企业合并；
B．交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）。
⑵ 递延所得税资产、负债的计量：
在资产负债表日，对于递延所得税资产和递延所得税负债，根据税法规定，按照预期收
回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。适用税率发生变化的，对已确认的递延所得税
资产和递延所得税负债进行重新计量，除直接在所有者权益中确认的交易或者事项产生的递
延所得税资产和递延所得税负债以外，将其影响数计入变化当期的所得税费用。
本公司将当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列
情况产生的所得税：企业合并；直接在所有者权益中确认的交易或事项。
22、利润分配方法：
公司实现的净利润按下列顺序分配：
⑴ 弥补以前年度亏损；
⑵ 提取法定公积金10%；
⑶ 支付普通股股利。
23、合并会计报表编制方法：
⑴ 合并范围：本公司将全部子公司纳入合并财务报表的合并范围。
⑵ 合并会计报表编制方法： 本公司按《企业会计准则第33 号－合并财务报表》及相
关会计准则编制合并会计报表, 以母公司和子公司财务报表为基础，按照权益法调整对子公
司的长期股权投资后，对母公司与子公司、子公司相互之间内部往来、内部交易及权益性投
资项目全部抵销后编制。当子公司所采用的会计政策与本公司不一致时，按照本公司的会计
政策对子公司财务报表进行必要的调整；按照调整后的财务报表为基础进行合并编制。
⑶ 超额亏损的处理：
子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的
份额，如果该子公司章程或协议规定少数股东有义务承担，并且少数股东有能力予以弥补的，
该项余额冲减少数股东权益；否则该项余额冲减母公司的所有者权益。该子公司以后期间实
现的利润，在弥补了由母公司所有者权益所承担的属于少数股东的损失之前，全部归属于母
公司的所有者权益。
⑷ 当期增加或减少子公司的合并报表处理：
母公司在报告期内因同一控制下企业合并增加的子公司，将该子公司合并当期期初至报
告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；并依据《企业会计准则第20 号－企业合并》
的相关规定，在合并当期编制资产负债表时，对合并资产负债表的期初数进行调整，同时对
比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体在以前期间一直存在。因非同一控制
下企业合并增加的子公司，编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初数，并将
该子公司购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表。
母公司在报告期内处置子公司，编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初- 36 -
数，并将该子公司期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表。
五、纳入合并范围子公司情况
1．本公司通过同一控制下企业合并取得的子公司的情况如下：
公司名称 注册地
业
务性质
注册资本
期末实际
投资额
实质上构
成对子公
司的净投
资余额
持股
比例
表决权
比例
保定天鹅
氨纶有限
责任公司
保定市新
市区盛兴
西路1369
号
生产销售
熔融纺氨
纶长丝
2972.36
万
24,580,719.
88
-132,243.69 100% 100%
保定天鹅氨纶有限责任公司（以下简称：保定氨纶）是本公司与香港正业机械服务有限
公司（以下简称：香港正业）于2000年4月18日共同出资设立，注册资本400万美元，其中
本公司出资300万美元，占注册资本的75%，香港正业出资100万美元，占注册资本的25%。
2001 年11 月本公司与控股股东保定天鹅化纤集团有限公司签署了《资产置换协议书》，根
据协议将本公司持有保定氨纶公司的75%股权与天鹅集团享有合法所有权的房屋建筑物进
行置换，置换后天鹅集团持有保定氨纶75%股权。2007年6月和11月，香港正业将其持有的
保定氨纶25%股权转让给天鹅集团，至此天鹅集团持有保定氨纶100%股权。
2007年11月14日，天鹅集团经保定市人民政府国有资产监督管理委员批准后将其持有的
保定氨纶全部股权对外公开转让， 转让定价为2007 年6 月30日经评估后的净资产
24,580,719.88元，本公司经董事会批准参与竞拍并竞拍成功，于2007年12月27日支付了全部
收购款。
保定氨纶本期实现营业收入13,913,619.91 元，净利润-2,077,515.96 元，现金净流入
268,906.07 元。
保定氨纶行业性质为化纤行业，注册地址：保定市新市区盛兴西路1369 号；法定代表
人：李建伟。公司主要经营：生产熔融纺氨纶长丝，包覆包芯丝，销售本公司生产的产品。
2．本公司以支付现金方式取得的子公司的情况如下：
公司名称 注册地
业务性
质
注册资本
期末实际
投资额
实质上构成
对子公司的
净投资余额
持股
比例
表决权
比例
新疆天鹅
浆粕有限
责任公司
奎屯市阿
克苏东路
177 号
生产销售
棉浆粕
5000 万
49,500,000.
00
41,772,518.06 99% 99%
新疆天鹅浆粕有限责任公司（以下简称：新疆浆粕）是由本公司、乌鲁木齐市诚泰隆工
贸有限公司于2005 年4 月27 日共同出资设立，注册资本3000 万元，其中本公司出资2985
万元，占注册资本的99.5%。企业法人营业执照注册号：6540031000527。2007 年3 月6 日，
新疆浆粕增加注册资本2000 万元，变更注册资本为5000 万元，其中本公司追加投资1965
万元，乌鲁木齐市诚泰隆工贸有限公司追加投资35 万元。追加投资后，本公司出资额占公
司注册资本的99％，乌鲁木齐市诚泰隆工贸有限公司占公司注册资本的1％。- 37 -
新疆浆粕本期实现营业收入61,636,815.16 净利润5,354,842.75 元，现金净流入5,752,594
元。
新疆浆粕行业性质为化纤行业，注册地址：奎屯市阿克苏东路177 号；法定代表人：王
秉哲。公司主要经营：棉浆粕系列产品的生产、销售及来料加工。棉浆粕系列产品原辅材料
的收购、销售。
六、会计政策和会计估计变更以及会计差错更正
1、本年无会计政策及会计估计变更事项。
2、本年无会计差错更正事项。
七、税项
1、增值税：
依据《增值税暂行条例》，分别按销售收入的17%和13%计算销项税, 符合规定的进项税
从销项税中抵扣。2007年7月1日起，粘胶长丝出口退税率按照离岸价的5%，自2008年11月1
日起出口退税率提高为14%，另一种主要产品绣花线期初出口退税率按照离岸价的11%，
2008年8月1日出口退税率提高到13%，2008年11月1日起出口退税率提高为14%。
2、城建税和教育费附加：
城建税按应交流转税的7%计缴；教育费附加，母公司和控股子公司保定氨纶按应交流
转税的4%计缴，控股子公司新疆浆粕按3%计缴。
3、所得税：
上年企业所得税按25%计缴，本期企业所得税按25%计缴。
4、其他说明：
本公司的子公司新疆浆粕享受新疆地方如下税收优惠政策：
⑴ 依据奎屯市人民政府奎政办函〔2003〕121 号文“关于重新认定奎屯经济技术开发区
优惠政策的批复”规定：1、疆外投资占25%以上，新办经营期10 年以上的生产性企业，自
生产经营之日起，5 年内免征企业所得税、车船使用税和房产税，期满后至2010 年减按15
％的税率征收企业所得税；5 年内缴纳的城市维护建设税给予全额财政补贴。建设期内免征
土地使用税。2、新办经营期在10 年以上的生产性企业，实际出资额在1000 万元（含1000
万元）以上的或被认定为高新技术企业的，自生产经营之日起，第1 年至第3 年给予相当于
缴纳增值税开发区财政留用部分（25％）的100％的财政补贴。上述企业扩大生产规模、新
上项目，形成新的生产能力，所缴纳的增值税，可根据投资额按比例享受3 年开发区财政留
用部分的财政补贴。
⑵ 本公司控股子公司新疆浆粕依据上述文件进行了减免税申请，奎屯市地方税务局于
2007 年1 月12 日出具奎地税函〔2008〕13 号《关于免征天鹅浆粕有限责任公司2005 年4
月至2010 年3 月房产税、车船使用税及建设期内土地使用税的批复》，同意免征子公司新疆
浆粕2005 年4 月至2010 年3 月房产税、车船使用税及建设期内土地使用税。奎屯市国家税
务局于2006 年10 月23 日出具奎国税减免字（2007）第827 号《减、免税批准通知书》，批
准自2006 年1 月1 日起至2010 年12 月31 日减征我公司企业所得税，减征幅度为100％。
⑶ 奎屯市经济技术开发区财政局对新疆浆粕2008 年所缴纳的城建税、增值税已按上述
有关规定进行了部分返还。
八、合并会计报表主要项目注释(单位：人民币元)：- 38 -
1．货币资金：
2009 年6 月30 日 2008 年12 月31 日
项 目
原币金额 折合人民币 原币金额 折合人民币
现金 353,145.32 353,145.32 146,435.02 146,435.02
其中：人民币 353,145.32 353,145.32 146,435.02 146,435.02
银行存款 74,945,921.12 90,036,115.55 36,234,243.56 37,213,930.37
其中：人民币 66,452,727.76 66,452,727.76 36,068,942.82 36,068,942.82
美元 2,579,012.02 17,621,403.,37 159,910.86 1,092,926.76
欧元 5,532.24 53,335.21 5,389.86 52,060.66
瑞士法郎 0.02 0.13 0.02 0.13
其他货币资金 5,908,649.08 5,908,649.08 109,374.72 109,374.72
合 计 75,299,066.44 90,389,260.87 36,490,053.30 37,469,740.11
说明：2009年6月30日美元对人民币汇率为6.8319元，欧元对人民币汇率为9.6408元，瑞
士法郎对人民币汇率为6.3228元，2008年12月31日美元对人民币汇率为6.8346元，欧元对人
民币汇率为9.659元，瑞士法郎对人民币汇率为6.5元。
2．应收票据：2009年6月30日应收票据余额36,961,184.00 元，全部是银行承兑汇票。
3．应收账款、其他应收款 ：
⑴ 应收账款：期末净额27,822,523.70 元；期初净额17,808,141.61 元。
① 按帐龄披露
账龄 2009年6月30日
比例
(%)
坏账准备
2008年12月31
日
比例
(%)
坏账准备
1 年以
内
27,804,603.65 91.95 1,529,253.21 18,298,969.32 93.51 1,006,443.31
1～2年 1,206,567.00 3.99 120,656.70 1,529.89 0.01 152.99
2～3年 550,611.86 1.82 110,122.37 641,018.48 3.28 128,203.70
3～4年 142,711.22 0.47 122,268.95 93,261.55 0.48 92,599.15
4～5年 1,656.00 0.01 1,324.80 3,807.60 0.02 3,046.08
5 年以
上
532,367.97 1.76 532,367.97 528,560.37 2.70 528,560.37
合计 30,238,517.70 100.00 2,415,994.00 19,567,147.21 100.00 1,759,005.60
② 按风险种类披露
2009 年6 月30 日
项 目 金额 比例 坏账准备
单项金额重大的应收款项 4,283,826.80 14.17% 235,610.47
单项金额不重大但按信用风险特征组合
后该组合的风险较大的应收款项
91,605.55 0.30% 91,605.55
其他不重大应收款项 25,863,085.35 85.53% 2,088,777.98- 39 -
合 计 30,238,517.70 100.00% 2,415,994.00
2008 年12 月31 日
项 目 金额 比例 坏账准备
单项金额重大的应收款项 6,473,385.44 33.08% 356,036.20
单项金额不重大但按信用风险特征组合
后该组合的风险较大的应收款项
91,605.55 0.47% 91,605.55
其他不重大应收款项 13,002,156.22 66.45% 1,311,363.85
合 计 19,567,147.21 100.00% 1,759,005.60
注：单项金额重大的应收款项按单项明细不小于300万元款项作为标准。
说明：
ⅰ 无持有本公司5%以上股份的股东欠款。
ⅱ 期末应收账款前五名欠款单位余额合计12,031,546.98 元，账龄全部为一年以内，占
总额比例为39.79%。
ⅲ 期末余额包含外币计量金额为1,676,365.32美元，折合人民币11,452,760.24元。
ⅳ 本公司单项金额重大的应收款项，经单独减值测试，无客观证据表明上述金额重大
的应收账款存在未来现金流量的现值低于其账面价值的情况，故本公司对其采用帐龄分析法
计提坏账准备；本公司下属子公司保定氨纶应收账款－保定华富针织有限公司帐龄为3-4
年，由于该公司已进入破产清算，所以对该部分应收账款全额计提了坏账准备。
⑵ 其他应收款：期末净额12,938,247.15 元；期初净额12,782,020.29 元。
① 按帐龄披露
账龄
2009年6月30
日
比例
(%)
坏账准
备
2008年12月31
日
比例(%) 坏账准
备
1 年以
内
2,467,578.94 17.61 135,716.83 2,274,807.13 16.21 125,114.40
1～2 年 84,005.31 0.60 8,281.56 112,962.52 0.81 11,296.25
2～3 年 146,336.10 1.04 29,267.22 146,336.10 1.04 29,267.22
3～4 年 58,119.50 0.41 34,871.70 58,119.50 0.41 34,871.70
4～5 年 985,000.00 7.03 788,000.00 985,000.00 7.02 788,000.00
5 年以
上
10,270,552.71 73.31 77,208.10 10,455,351.89 74.51 262,007.28
合计 14,011,592.56 100.00 1,073,345.41 14,032,577.14 100.00 1,250,556.85
说明：
② 按风险种类披露
2009 年6 月30 日
项 目 金额 比例 坏账准备
单项金额重大的其他应收款项 10,193,344.61 72.75%
单项金额不重大但按信用风险特征组合
后该组合的风险较大的其他应收款项
其他不重大其他应收款项 3,818,247.95 27.25% 1,073,345.41
合 计 14,011,592.56 100.00% 1,073,345.41
2008 年12 月31 日金额
项 目 金额 比例 坏账准备- 40 -
单项金额重大的其他应收款项 10,193,344.61 72.64%
单项金额不重大但按信用风险特征组合
后该组合的风险较大的其他应收款项
其他不重大其他应收款项 3,839,232.53 27.36% 1,250,556.85
合 计 14,032,577.14 100.00% 1,250,556.85
注：单项金额重大的其他应收款项按单项明细不小于300 万元款项作为标准
说明：
ⅰ 无持有本公司5%以上股份的股东欠款。
ⅱ 期末其他应收款前五名欠款单位余额合计12,226,706.61 元，占总额比例为87.26%。
ⅲ 其他应收款－应收所得税返还余额为10,193,344.61 元。款项帐龄为5 年以上，未计
提坏账准备。
ⅳ 期末余额无外币计量金额。
ⅴ 本公司单项金额重大的其他应收款项，经单独减值测试，无客观证据表明上述金额
重大的其他应收款存在未来现金流量的现值低于其账面价值的情况，故按本公司会计政策未
对其计提坏账准备。
4．预付账款：
账龄 2009 年6 月30 日 比例(%) 2008 年12 月31 日 比例(%)
1 年以内 8,485,373.73 73.10 29,961,548.14 99.29
1— 2 年 3,122,285.74 26.90 213,513.72 0.71
2— 3 年
3 年以上
合计 11,607,659.47 100.00 30,175,061.86 100.00
说明：
(1) 无持有本公司5%以上股份的股东欠款。
(2) 期末预付账款前五名欠款单位余额合计6,252,598.08 元，占总额比例为53.87%。
5．存货：期末净额240,006,924.11 元； 期初净额282,992,116.67 元。
2009年6月30日 2008年12月31日
项目
金额 存货跌价 金额 存货跌价
原材料 102,346,604.00 5,043,005.71 127,191,577.71 5,043,049.32
在产品 14,491,524.73 0 13,151,950.37 -
库存商品 128,859,297.64 8,164,294.10 168,136,166.07 22,602,250.12
委托加工物资 7,516,797.55 0 2,157,721.96 -
合计 253,214,223.92 13,207,299.81 310,637,416.11 27,645,299.44
说明：
期末冲回库存商品存货跌价准备14,437,956.02 元，主要是因为库存商品期末成本降低，
售价上升。
6．可供出售金融资产：
项目 2009 年6 月30 日 2008年12月31日
长江证券股份有限公司 604,949,610.57 353,036,227.22
合计 604,949,610.57 353,036,227.22- 41 -
说明：
⑴ 本公司期末实际持有长江证券34,548,807股，长江证券（股票代码"000783"）期末
收盘价17.51元。
⑵ 期末可供出售金融资产增加较多，主要是由于所持长江证券期末股票价格大幅上涨
所致。
7．长期股权投资：
2008年12月31日 2009年6月30日
项目
金额
减值准
备
本期增加 本期减少
金额 减值准备
联营投资 2,180,400.69 126,359.74 2,306,760.43
其他投资 3,360,000.00 3,360,000.00
合计 5,540,400.69 126,359.74 5,666,760.43
其中：
⑴ 按权益法核算的长期股权投资：
被投资单位
名称
初始投资金
额
投资余额
持股
比例
表决权
比例
期末净资产
总额
本期主营收
入总额
本期净利
润
保定里奇天
鹅化工有限
公司
2,455,113.77
2,306,760.4
3
27％ 27％ 8,508,338.87 3,801,913.71 467,999.05
合计
2,455,113.77
2,306,760.4
3
8,508,338.87 3,801,913.71
467,999.05
说明：
① 保定里奇天鹅化工有限公司会计政策尚未执行2006 年2 月15 日财政部发布的<企业
会计准则第1 号－存货>等38 项具体准则。
③ 保定里奇天鹅化工有限公司行业性质为化工行业，注册地址：保定市新市区盛兴西
路1369 号；法定代表人：王东兴。公司主要经营：生产纺织化纤用助剂、油剂、浆料、染
整助剂、皮革助剂，销售本公司生产的产品。
⑵ 其他长期股权投资：
被投资单位名称 投资金额
长江证券股份有限公司 3,360,000.00
合计 3,360,000.00
说明：2006年12月，本公司与广东粤财信托投资有限公司签订《粤财信托·长江证券股
权激励计划之股权储备集合财产信托合同》，合同信托股权为本公司持有的长江证券（上市
前）300万股，约定信托期限两年，信托期间，如长江证券董事会制订并批准实施长江证券
股权激励计划，本公司必须将本信托计划的本公司全部信托股权和相关收益，以每股1.18元
的转让价格，转让给长江证券股权激励方案中确定的激励对象或代激励对象持有股权的主
体。信托期满，如长江证券未能实施股权激励计划，则信托期间本公司信托财产的全部损益
均由本公司享有或承担。2008年双方又将上述协议延期为5年。- 42 -
由于该托管股权预计转让的可能性较大，期末本公司未将其列入可供出售金融资产核
算，如信托期满，不需转让时再作相应调整。
8．固定资产及累计折旧：
项目 2008 年12 月31
日
本期增
加
本期减
少
2009年6月30日
固定资产原值：
房屋、建筑物 303,567,926.33 303,567,926.33
机器设备 1,192,384,870.32 816,634.57
6,772,070.95
1,186,429,433.94
运输设备 30,397,340.17 268,533.00 - 30,665,873.17
合计
1,526,350,136.82
1,085,167.57
6,772,070.95
1,520,663,233.44
累计折旧：
房屋、建筑物 64,849,309.92 5,815,469.55 0 70,664,779.47
机器设备 776,909,332.26 22,794,707.98 1,610,441.61 798,093,598.63
运输设备 27,241,836.65 1,073,429.90 0.00 28,315,266.55
合计 869,000,478.83 29,683,607.43 1,610,441.61 897,073,644.65
固定资产净值 657,349,657.99 623,589,588.79
固定资产减值准
备
99,877,021.90 7,470.89 0 99,884,492.79
固定资产净额 557,472,636.09 523,705,096.00
说明：期末，本公司无受限制的固定资产。
9．在建工程：
工程名称
预算
数
期初数 本期增加
本期转入
固定资产
其他减少
数
期末数
资金
来源
项目
进度
软水制备
工程
- 1,224,563.58
1,224,563.5
8
自筹 61%
锅炉节能
改造
- 5,230,417.84
5,230,417.8
4
自筹 73%
CS2 库消
防设施改
造
144,509.82 0 144,509.82 自筹 99%
其他工程 49,740.00 0 19,740.00 30,000.00 自筹
合计 194,249.82 6,454,981.42 - 19,740.00
6,629,491.2
4
说明：
⑴ 本期无利息资本化金额。
10．工程物资：
类别 2009年6月30日 2008年12月31日
专用材料 98,300.21 102,979.70
专用设备 370,983.19 373,953.71- 43 -
合计 469,283.40 476,933.41
11．无形资产：
种类
取得
方式
原始金额
2008 年12
月31 日
本期
增加
本期
摊销
累计摊销
额
2009 年6 月
30 日
剩余
年限
110 伏变电站 自建 26,752,000.
00
8,025,636.0
0
1,337,598.0
0
20,063,962.
00
6,688,038.0
0
30 月
土地使用权 购买 46,144,336.
00
41,529,902.
36
461,443.38
5,075,877.0
2
41,068,458.
98
534
月
信息管理软
件
购买 2,188,627.0
0
638,349.48 109,431.36
1,659,708.8
8
528,918.12 29 月
Office 及操作
系统软件
购买 130,000.00 99,666.76 6,499.98 36,833.22 93,166.78 86 月
地下管桥 自建 4,698,865.0
0
4,228,978.3
4
93,977.34 563,864.00
4,135,001.0
0
264
月
ERP 软件 购买 292,620.00 236,534.50 14,631.00 70,716.50 221,903.50 91 月
人事管理系
统
购买 234,500.00 214,958.30 11,725.02 31,266.72 203,233.28
104
月
金蝶软件升
级
购买 630,000.00
593,250.00
31,500.00 68,250.00
561,750.00
107
月
经济评价系
统
购买 13,000.00 12,458.35 649.98 1,191.63 11,808.37
109
月
土地使用权 购买 1,336,952.1
2
1,232,650.8
9
13,796.19 118,097.42
1,218,854.7
0
514
月
合计
82,420,900.
12
56,812,384.
98
2,081,252.2
5
27,689,767.
39
54,731,132.
73
12．递延所得税资产：
项目 2009 年6 月30 日 2008 年12 月31 日
坏账准备的影响 804,612.98 681,158.48
固定资产减值准备影响 8,723,011.69 8,721,143.96
存货跌价准备影响 2,948,394.07 4,944,940.38
合计 12,476,018.74 14,347,242.82
13．资产减值准备：
本期减少额
项目
2008 年
12 月31 日
本期计提
额 转回
转
销
2009 年6 月
30 日
一、坏帐准备 3,009,562.45 479,776.96 - - 3,489,339.41
二、存货跌价准备 27,645,299.44 14,437,999.63 13,207,299.81
三、可供出售金融资产减值
准备
四、持有至到期投资减值准
备- 44 -
五、长期股权投资减值准备
六、投资性房地产减值准备
七、固定资产减值准备 99,877,021.90 7,470.89 99,884,492.79
八、工程物资减值准备
九、在建工程减值准备 2,940,250.96 2,940,250.96
十、生产性生物资产减值准
备
十一、油气资产减值准备
十二、无形资产减值准备
十三、商誉减值准备
十四、其他
合计 133,472,134.7
5 487,247.85 14,437,999.63
119,521,382.9
7
14．短期借款：
借款类别 2009年6月30日 2008年12月31日
担保借款 84,000,000.00 114,000,000.00
2009年6月30日借款余额明细：
贷款单位 金额 借款日 借款期限(月) 保证方式
中国银行保定市裕华支行 30,000,000.00 2009-01-23 12 最高额质押
中国银行保定市裕华支行 12,000,000.00 2008-07-01 12 最高额质押
中国银行保定市裕华支行 22,000,000.00 2008-07-30 12 最高额质押
中国银行保定市裕华支行 20,000,000.00 2008-07-03 12 最高额质押
合 计 84,000,000.00
说明：
⑴ 上述84,000,000.00元为最高额质押贷款，最高贷款额度为130,000,000.00元。以本公司所
持有的长江证券2600万股股票提供质押担保，担保合同号为冀—08—2009—002质。
15．应付账款：
2009年6月30日 2008年12月31日
42,108,873.24 50,645,570.54
说明：
⑴ 期末应付账款前五名单位余额合计7,806,294.53 元，占总额比例18.54%。
⑵ 应付账款中应付意大利挪意沃莱西那工程有限公司设备款1,710,119.03 元。公司
2500T/Y 粘胶长丝连续纺一期工程引进意大利挪意沃莱西那工程有限公司连续纺生产线，该
生产线设备虽整体设计先进，自控程度高，但仍有局部缺陷，生产的产品某些技术指标未能
达到合同要求，因此，公司未支付设备尾款1,710,119.03 元。
⑶ 应付持本公司5%以上股份股东的款项见注释十、(三)。
16．预收账款：
2009年6月30日 2008年12月31日
18,895,377.19 9,764,854.79- 45 -
说明：
⑴ 期末预收账款前五名单位余额合计9,365,365.47 元，占总额比例为49.56%。
⑵ 无欠持本公司5%以上股份的股东的款项。
17．应付职工薪酬：
项目 2008年12月31日 本期增加 本期减少 2009年6月30日
工资 320,537.82 39,149,946.35 39,059,881.91 410,602.26
职工福利 - 316,706.48 316,706.48 0
社会保险费 190,605.74 16,932,365.60 16,790,582.80 332,388.54
住房公积金 11,150.00 5,245,493.00 5,128,774.00 127,869.00
工会经费 756,171.41 783,088.33 624,122.54 915,137.20
职工教育经费 11,586,121.03 46,895.87 37,621.60 11,595,395.30
其他 141,790.00 0 80,560.00 61,230.00
合计 13,006,376.00 62,474,495.63 62,038,249.33 13,442,622.30
18．应交税费：
税种 2009年6月30日 2008年12月31日
增值税 -554,526.53 3,191,937.53
所得税 -532,112.65 -532,112.65
城建税 13,624.87 242,879.58
个人所得税 9,129.45 6,059.75
土地使用税 - 73,057.59
房产税 777,342.42 777,342.42
教育费附加 3,020,465.64 3,151,054.71
合计 2,733,923.20 6,910,218.93
19．应付利息：
2009年6月30日 2008年12月31日
347,250.00
20．其他应付款：
2009年6月30日 2008年12月31日
99,233,560.90 100,267,381.67
说明：
⑴ 应付持本公司5%以上股份股东的款项见注释十、(三)。
⑵ 期末余额主要包括应付供热公司汽费30,265,452.10 元。
21．其他流动负债
项 目 2009年6月30日 2008年12月31日
科技支撑项目 1,706,000.00 1,706,000.00
污水处理工程资金 500,000.00 500,000.00
新产品开发费补贴 200,000.00 200,000.00
ERP信息化二期工程 221,903.50 236,534.50
合 计 2,627,903.50 2,642,534.50- 46 -
说明：
⑴ 其他流动负债科目列示的均为政府补助形成的递延收益款项。
⑵ ERP 信息化二期工程拨款293,956.00 元，其中本期摊销进入营业外收入14,631 元。
⑶ 科技支撑项目为本公司参与中科院化学研究所承担的十一五国家科技支撑计划“清
洁生产与循环经济关键技术开发与应用”项目中的“再生纤维素纤维的清洁生产新工艺开发”
课题，依据该课题预算书，本公司预算总经费1500万元，其中申请国家经费拨款200万元，
目前已收到中科院化学研究所拨款170.6万元。
⑷ 污水处理工程基金为保定市财政局为支持本公司2万吨/天污水处理改扩建工程拨付
的污水处理工程资金。
⑸ 新产品开发费补贴是保定市科学技术局依托本公司从事“汉麻杆芯粘胶长丝的开发”
项目给予的科研经费，该项目研究正在进行中。
22．递延所得税负债
项 目 2009年6月30日 2008年12月31日余额
长江证券公允价值影响 137,539,746.41 72,299,056.80
合计 137,539,746.41 72,299,056.80
说明：期末递延所得税负债增加较多，是因为本公司可供出售金融资产期末受股价影响
增加较多所致。
23．股本：
2008年12月31日 本期增加 本期减少 2009年6月30日
641,600,000.00 641,600,000.00
说明：控股股东保定天鹅化纤集团期末持股为315,014,559股，占公司股份总数的
49.10%。
24．资本公积：
项目 2008年12月31日 本期增加 本期减少 2009年6月30日
股本溢价 290,330,381.14 290,330,381.14
其他资本公积 221,600,424.25 360,707,548.37 164,985,479.54 417,322,493.08
合计 511,930,805.39 360,707,548.37 164,985,479.54 707,652,874.22
说明：
⑴ 其他资本公积增加是因为因为可供出售金融资产长江证券本期公允价值增加
360,707,548.37元，；其他资本公积减少是因为可供出售金融资产形成的递延所得税负债增加
164,985,479.54元。
⑵ 其他资本公积期末余额中包含原制度资本公积转入金额4,697,669.53元。
25．盈余公积：
项目 2008年12月31日 本期增加 本期减少 2009年6月30日
法定盈余公积 16,314,722.79 16,314,722.79
合计 16,314,722.79 16,314,722.79
26． 未分配利润：
期初未分配利润 -200,638,240.78
加：本期归属于母公司净利润 62,366,336.39- 47 -
减：提取法定盈余公积
按董事会预案分配现金股利
期末归属于母公司未分配利润 -138,271,904.39
27．营业收入和营业成本：
⑴ 主营业务收入和其他业务收入
项目 2009年1-6月 2008年1-6月
主营业务收入 351,864,640.80 417,593,353.12
其他业务收入 11,678,347.20 8,318,937.98
合计 363,542,988.00 425,912,291.10
⑵ 主营业务成本和其他业务成本
项目 2009年1-6月 2008年1-6月
主营业务成本 351,343,658.09 378,478,824.80
其他业务成本 10,852,082.26 7,482,918.68
合计 362,195,740.35 385,961,743.48
⑶ 2008年度主营业务收入及主营业务成本
分项 主营业务收入金额 主营业务成本金额 主营业务利润
粘胶长丝出口 57,218,950.14 54,836,282.08 2,382,668.06
粘胶长丝内销 219,566,725.43 220,526,108.35 -959,382.92
浆粕收入 61,186,561.89 60,440,772.19 745,789.70
氨纶收入 13,892,403.34 15,540,495.47 -1,648,092.13
合计 351,864,640.80 351,343,658.09 520,982.71
28．营业税金及附加：
项目 计缴标准 2009年1-6月 2008年1-6月
城市建设维护税 应交增值税的7% 985,457.20 501,189.04
教育费附加 应交增值税的4%、3% 530,284.29 231,685.80
合计 1,515,741.49 732,874.84
29．管理费用：本期管理费用29,535,003.58 元，上期管理费用27,481,687.01 元。
30．财务费用：
类别 2009年1-6月 2008年1-6月
利息支出 4,711,572.58 3,988,780.39
减：利息收入 82,412.55 180,750.17
减：汇兑收益 -98,636.28 1,953,443.36
金融机构手续费 942,844.81 949,250.12
出口业务结汇银行手续费 185,486.21 255,292.35
合计 5,856,127.33 6,966,016.05
31．投资收益：
项目 2009年1-6月 2008年1-6月
联营公司收益 126,359.74 3,865.85
股票分红收益 3454,880.70 20,374,476.06- 48 -
出售股票 83,335,340.42
合计 86,916,580.86 20,378,341.91
说明：本期投资收益增加较多，主要是出售部分长江证券股票取得收益86,916,580.86
元。
32．资产减值损失：
项目 2009年1-6月 2008年1-6月
坏账损失 479,776.96 1,875,192.61
存货跌价损失 -14,437,999.63 863,545.43
固定资产减值准备 7,470.89
合计 -13,950,751.78 2,738,738.04
33．营业外收入：
项目 2009年1-6月 2008年1-6月
处置固定资产利得 - 13,030.00
政府补助收益 14,661.77 615,342.04
罚款收入 5,100.00 -
其他 690,831.00 88,391.66
合计 710,592.77 716,763.70
34．营业外支出：
项目 2009年1-6月 2008年1-6月
固定资产报废损失 249,096.25 226,682.89
罚款 71,612.95 107,856.22
其他 8,930.00 756.40
合计 329,639.20 335,295.51
35．所得税费用：
项目 2009年1-6月 2008年1-6月
本期所得税费用 - 344,043.34
递延所得税费用 1,871,224.08 -666,671.19
合计 1,871,224.08 -322,627.85
说明：本期所得税费用增加较多，是因为本期递延所得税资产减少，而上期递延所得税
资产增加所致。
36．现金流量表补充资料
⑴ 补充资料：将净利润调节为经营活动现金流量
1、将净利润调节为经营活动现金流量 2009年1-6月 2008年1-6月
净利润 62,419,884.81 19,594,055.13
加：资产减值准备 -13,950,751.78 2,738,738.04
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物
资产折旧 30,150,920.33
30,055,551.46
无形资产摊销 2,074,567.50 2,036,647.74
长期待摊费用摊销 0 -- 49 -
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的
损失（收益以“－”号填列） 0
226,682.89
固定资产报废损失（收益以“－”号填列） 0 -
公允价值变动损失（收益以“－”号填列） 0 -
财务费用（收益以“－”号填列） 5,856,127.33 6,966,016.05
投资损失（收益以“－”号填列） -86,916,580.86 -20,378,341.91
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） 1,871,224.08 -666,671.19
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） 0 -
存货的减少（增加以“－”号填列） 54,437,006.94 -29,134,885.18
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填
列） 11,340,292.69
-28,867,822.52
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填
列） -4,644,568.99
-23,074,927.75
其他 0 -
经营活动产生的现金流量净额 62,638,122.05 -40,502,093.51
2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3、现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 90,389,260.87 27,496,480.22
减：现金的期初余额 37,469,740.11 45,313,261.89
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 52,919,520.76 -17,816,781.67
九、母公司会计报表主要项目注释
1．应收账款：期末净额12,989,224.45 元；期初净额16,388,711.29 元。
⑴ 按帐龄披露
账龄
2009年6月30日
金额
比例
(%)
坏账准备
2008年12月31
日金额
比例
(%)
坏账准备
1 年以
内 23,440,703.22 90.92
1,289,238.68
13,199,586.08 91.82
725,977.23
1～2年 1,206,567.00 4.68 120,656.70 1,529.89 0.01 152.99
2～3年 550,611.86 2.14 110,122.37 641,018.48 4.46 128,203.70
3～4年 51,105.67 0.20 30,663.40 1,656.00 0.01 993.60
4～5年 1,656.00 0.00 1,324.80 3,807.60 0.03 3,046.08
5 年以
上 532,367.97 2.06
532,367.97
528,560.37 3.67
528,560.37
合计 25,783,011.72 100 2,084,373.92 14,376,158.42 100.00 1,386,933.97- 50 -
⑵ 按风险种类披露
2009 年6 月30 日
项 目 金额 比例 坏账准备
单项金额重大的应收款项 4,283,826.80 16.61% 235,610.47
单项金额不重大但按信用风险特征组合
后该组合的风险较大的应收款项
其他不重大应收款项 21,499,184.92 83.39% 1,848,763.45
合 计 25,783,011.72 100.00% 2,084,373.92
2008 年12 月31 日
项 目 金额 比例 坏账准备
单项金额重大的应收款项 3,087,588.64 21.48% 169,817.38
单项金额不重大但按信用风险特征组合
后该组合的风险较大的应收款项
其他不重大应收款项 11,288,569.78 78.52% 1,217,116.59
合 计 14,376,158.42 100.00% 1,386,933.97
注：单项金额重大的应收款项按单项明细不小于300 万元款项作为标准
说明：
① 无持有本公司5%以上股份的股东欠款。
② 期末应收账款前五名欠款单位余额合计10,991,275.29元，账龄全部为一年以内，占总
额比例为42.63%。
③ 期末余额包含外币计量金额为1,676,365.32美元，折合人民币11,452,760.24元。
④ 本公司单项金额重大的应收款项，经单独减值测试，无客观证据表面上述金额重大
的应收账款存在未来现金流量的现值低于其账面价值的情况，故本公司对其采用帐龄分析法
计提坏账准备。
2．其他应收款：期末净额64,432,699.68 元；期初净额62,857,325.33 元。
⑴ 按帐龄披露
账龄
2009年6月30日
金额
比例
(%) 坏账准备
2008年12月31
日
金额
比例
(%)
坏账准备
1 年以
内
56,962,964.24 83.15 3,132,963.03 55,268,323.15 82.46 3,039,757.78
1～2 年 80,041.31 0.12 8,004.13 108,998.52 0.16 10,899.85
2～3 年 146,336.10 0.21 29,267.22 146,336.10 0.22 29,267.22
3～4 年 58,119.50 0.09 34,871.70 58,119.50 0.09 34,871.70
4～5 年 985,000.00 1.44 788,000.00 985,000.00 1.47 788,000.00
5 年以
上
10,270,552.71 14.99 77,208.10 10,455,351.89 15.60 262,007.28
合计 68,503,013.86 100.00 4,070,314.18 67,022,129.16 100.00 4,164,803.83
⑵ 按风险种类披露
项 目 2009 年6 月30 日- 51 -
金额 比例 坏账准备
单项金额重大的其他应收款项 65,424,258.73 95.51% 3,132,963.03
单项金额不重大但按信用风险特征组合
后该组合的风险较大的其他应收款项 0 0
其他不重大其他应收款项 3,078,755.13 4.49% 937351.15
合 计 68,503,013.86 100.00% 4,070,314.18
2008 年12 月31 日
项 目 金额 比例 坏账准备
单项金额重大的其他应收款项 63,911,908.73 95.36% 2,954,521.03
单项金额不重大但按信用风险特征组合
后该组合的风险较大的其他应收款项
其他不重大其他应收款项 3,110,220.43 4.64% 1,210,282.80
合 计 67,022,129.16 100.00% 4,164,803.83
注：单项金额重大的其他应收款项按单项明细不小于300 万元款项作为标准
说明：
① 无持有本公司5%以上股份的股东欠款。
② 期末其他应收款前五名欠款单位余额合计66,857,620.73 元，占总额比例为97.60%，
账龄1 年以内55,230,914.12 元，4-5 年985,000.00 元，5 年以上10,193,344.61 元。
③ 其他应收款－应收所得税返还余额为10,193,344.61 元。款项帐龄为5 年以上，未计
提坏账准备。
④ 期末其他应收款下属子公司新疆天鹅余额为55,230,914.12 元。
⑤ 期末余额无外币计量金额。
⑥ 本公司单项金额重大的其他应收款项，经单独减值测试，无客观证据表面上述金额
重大的其他应收款存在未来现金流量的现值低于其账面价值的情况，故本公司对其采用帐龄
分析法计提坏账准备。
3．长期股权投资
2008年12月31日金额 2009年6月30日金额
项目
金额
减值准
备
本期增加 本期减少
金额 减值准备
子公司投资 49,500,000.00 49,500,000.00
联营投资 2,180,400.69 126,359.74 2,306,760.43
其他投资 3,360,000.00 3,360,000.00
合计 55,040,400.69 126,359.74 55,166,760.43
其中：
⑴ 按成本法核算的长期股权投资
被投资单位名称 投资金额 占被投资单位注册资本比例(%)
新疆天鹅浆粕公司 49,500,000.00 99.00
保定天鹅氨纶有限公司 0.00 100.00
合计 49,500,000.00
说明：
① 长期股权投资－保定氨纶有限公司期末余额为0.00元，原因见五、1。- 52 -
⑵ 按权益法核算的长期股权投资
被投资单位
名称
初始投资金
额
投资余额
持股
比例
表决权
比例
期末净资产
总额
本期主营收
入总额
本期净利
润
保定里奇天
鹅化工有限
公司
2,455,113.77
2,306,760.4
3
27％ 27％ 8,508,338.87 3,801,913.71 467,999.05
合计
2,455,113.77 2,306,760.4
3
8,508,338.87 3,801,913.71
467,999.05
说明：
保定里奇天鹅化工有限公司行业性质为化工行业，注册地址：保定市新市区盛兴西路
1369 号；法定代表人：王东兴。公司主要经营：生产纺织化纤用助剂、油剂、浆料、染整
助剂、皮革助剂，销售本公司生产的产品。
⑶ 其他长期股权投资
被投资单位名称 投资金额 占被投资单位注册资本比例(%)
长江证券股份有限公司 3,360,000.00
合计 3,360,000.00
说明：2006年12月，本公司与广东粤财信托投资有限公司签订《粤财信托·长江证券股
权激励计划之股权储备集合财产信托合同》，合同信托股权为本公司持有的长江证券（上市
前）300万股，约定信托期限两年，信托期间，如长江证券董事会制订并批准实施长江证券
股权激励计划，本公司必须将本信托计划的本公司全部信托股权和相关收益，以每股1.18元
的转让价格，转让给长江证券股权激励方案中确定的激励对象或代激励对象持有股权的主
体。信托期满，如长江证券未能实施股权激励计划，则信托期间本公司信托财产的全部损益
均由本公司享有或承担。2008年双方又将上述协议期限延期为5年。
由于该托管股权预计转让的可能性较大，期末本公司未将其列入可供出售金融资产核
算，如信托期满，不需转让时再作相应调整。
4．营业收入和营业成本
⑴ 主营业务收入和其他业务收入
项目 2009年1-6月 2008年1-6月
主营业务收入 276,785,675.57 307,371,004.49
其他业务收入 13,352,558.95 8,191,280.65
合计 290,138,234.52 315,562,285.14
⑵ 主营业务成本和其他业务成本
项目 2009年1-6月 2008年1-6月
主营业务成本 275,362,390.43 278,817,773.99
其他业务成本 12,715,601.31 7,409,196.33
合计 288,077,991.74 286,226,970.32
5．投资收益
项目 2009年1-6月 2008年1-6月
联营公司收益 126,359.74 3,865.85- 53 -
股票分红收益 3454,880.70 20,374,476.06
出售股票 83,335,340.42
合计 86,916,580.86 20,378,341.91
说明：本期投资收益增加较多，主要是出售长江证券股票取得收益83,335,340.42 元。
十、关联方关系及其交易
(一)关联方关系
⑴ 存在控制关系的关联方
企业名称 注册地址 主营业务 与本公司关系 经济性质 法人代表
保定天鹅化纤
集团有限公司
保定市新市区盛
兴西路1369号
涤纶长丝生产销售
及粘胶长丝出口
母公司 国有 王东兴
新疆天鹅浆粕
有限责任公司
奎屯市阿克苏东
路177号
棉浆粕生产销售及
来料加工
子公司 有限公司 王秉哲
保定天鹅氨纶
有限责任公司
保定市新市区盛
兴西路1369号
生产销售熔融纺氨
纶长丝
子公司 有限公司 李建伟
⑵ 存在控制关系的关联方的注册资本及其变化
企业名称 期初数 本期增加 本期减少 期末数
保定天鹅化纤集团有限公司 181,531,245.85 181,531,245.85
新疆天鹅浆粕有限责任公司 50,000,000.00 50,000,000.00
保定天鹅氨纶有限责任公司 29,723,600.00 29,723,600.00
⑶ 不存在控制关系的关联方关系的性质
企业名称 与本公司关系
保定金纶纺织有限责任公司 同一母公司
保定天鹅化纤集团经贸有限公司 同一母公司
保定里奇化工有限公司 联营企业
保定天鹅盛兴技术工程服务有限公司 同一母公司
保定高普新技术开发有限公司 同一母公司
(二)关联交易
（Ⅰ）购销商品、提供劳务关联交易
1.销售货物产生的关联交易：
关联交易金额（元） 占当期销货百分比
方企
业名
称
与本公司
关系
交易
类型 2009 年1-6
月
2008 年1-6 月
2009 年
1-6 月
2008 年
1-6 月
定
价
政
策
结
算
方
式
保定
天鹅
化纤
集团
母公司
销售
电汽
385,102.64 3,576,019.21 3.30% 43%
市
场
价
同
城
结
算- 54 -
有限
公司
销售
零星
材料
3,512.35 9,122.05 0.30% 0.10%
市
场
价
同
城
结
算
保定
里奇
天鹅
化工
有限
公司
.
销售
电汽
5,052 - 0.04% -
市
场
价
同
城
结
算
保定
天鹅
物业
管理
有限
公司
同一母公
司
销售
电汽
5,451,079.5
6
1,863,141.95 46.68% 22.40%
市
场
价
同
城
结
算
2.购买商品产生的关联交易
关联交易金额（元） 占当期采购百分比
方企
业名
称
与本公司
关系
交易
类型 2009 年1-6
月
2008 年1-6 月
2009 年
1-6 月
2008 年
1-6 月
定
价
政
策
结
算
方
式
购买
配件
1,700,646.1
2
2,459,432.97 0.77% 1%
市
场
价
同
城
结
算
保定
天鹅
化纤
集团
有限
公司
母公司
购买
设备
- 45,000 0.23%
市
场
价
同
城
结
算
保定
里奇
天鹅
化工
有限
公司
联营公司
购买
材料
1,908,735.0
4
1,330,358.97 0.86% 0.54%
市
场
价
同
城
结
算
保定
高普
新技
术开
发有
限公
司
同一母公
司
购买
材料
96,367.52 - 0.04%
市
场
价
同
城
结
算
（Ⅱ）、其他关联交易- 55 -
根据本公司与控股股东保定天鹅化纤集团有限公司签署的协议，本公司租赁控股股东
的土地，报告期内按规定计算应支付此项费用金额为1,346,501.10 元。
根据本公司的子公司保定氨纶有限公司与本公司控股股东保定天鹅化纤集团有限公司
签署的协议，氨纶公司租赁本公司控股股东的厂房、库房及部分成套设备，报告期内按规定
计算应支付此项费用金额为106738.50 元。
根据本公司的子公司保定氨纶有限公司与保定天鹅盛兴技术工程服务有限公司签署的
协议，氨纶公司租赁保定天鹅盛兴公司七条国产氨纶生产线，报告期内按规定计算应支付此
项费用金额为528000 元。
(三)期末往来款项余额：
项目 2009年6月30日 2008年12月31日
应付账款：
保定里奇天鹅化工有限公司 707,471.69 465,442.00
保定高普新技术开发有限责任公司 340,584.00 527,834.00
其他应付款：
保定天鹅化纤集团有限公司 5370.54 45,654,791.91
天鹅盛兴技术服务公司 1,090,304.23 402,700.00
(四)其他应说明事项：
⑴ 根据本公司与母公司保定天鹅化纤集团有限公司签署的协议，本公司租赁集团公司
的土地，报告期内公司按规定应支付此项费用为1,346,501.1元。
⑵ 根据本公司2001年11月与母公司保定天鹅化纤集团有限公司签署的《资产置换协议
书》的备忘录，未纳入置换资产的准备拆除的老生产线房屋建筑物，继续由保定天鹅股份有
限公司使用，直至拆除为止。保定天鹅化纤集团有限公司不向保定天鹅股份公司收取租金。
在拆除前，房屋修缮费用由保定天鹅股份公司负责支付。
⑶ 根据子公司保定氨纶与母公司保定天鹅化纤集团有限公司签署的协议，保定氨纶租
赁集团公司厂房、库房及部分配套设备，报告期内公司按规定应支付此项费用为106,738.50
元。
⑷ 根据子公司保定氨纶与保定天鹅盛兴技术工程服务有限公司签署的协议，保定氨纶
租赁保定天鹅盛兴公司七条国产氨纶生产线，报告期内公司按规定应支付此项费用为
690,000.00元。
十一、或有事项
由于本公司销售给客户苏州东吴丝织厂有限责任公司的产品出现一定质量问题，2007年
客户向本公司索赔649,351.67美元，按期末汇率折合人民币4,743,254.21元，预计该赔偿全额
支付的可能性极大，本公司于2007年期末全额计提了预计负债，本期尚未支付该笔赔偿款，- 56 -
按期末汇率折合人民币4,438,058.93元。
十二、承诺事项
无
十三、期后事项
无
十四、其他重要事项
本公司控股股东保定天鹅化纤集团有限公司，于2005 年3 月14 日，将其持有的本公司
的国家股22330 万股(占公司总股本的69.60%)中的11164 万股(占该公司所持国家股的
49.99%，占公司总股本的34.80%)，向中国建设银行股份有限公司保定五四西路支行一年期
的贷款提供质押。截至2008 年12 月31 日，11164 万国家股仍在质押中，质押部分的比例
占该公司股改完成之后所持国家股的65.21%，占公司总股本的34.80%。
十五、非经常性损益对净利润的影响
项目 2009年6月30日 2008年6月30
营业外收支净额 380,953.57 381,468.19
十六、财务报表的批准：
本公司财务报表于2009 年8 月25 日经董事会批准对外公布。
保定天鹅股份有限公司- 57 -
第八节 备查文件目录
一 、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表；
二 、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件；
三 、报告期内在中国证监会指定报刊上公开披露过的所有文件正本及公告原稿；
公司备查文件完整，存放于公司董事会秘书处。
董事长： 王东兴
保定天鹅股份有限公司董事会
二〇〇九年八月二十四日
