国元证券股份有限公司
                       2018 年度风险控制指标报告


     2018年，国元证券股份有限公司（以下简称“本公司”或“公
司”）切实贯彻监管要求，动态监控净资本、流动性等风险控制
指标，全面开展净资本和流动性敏感性分析和压力测试，确保风
险控制指标持续达到监管部门规定的标准。
     一、报告期内风险控制指标的具体情况和达标情况
     （一）报告期内，本公司风险控制指标具体情况
                                                                      单位：元
         项       目           2018年12月31日      2017年12月31日      预警标准

核心净资本                    14,983,898,788.38   15,519,521,129.56

附属净资本                     1,499,962,327.45    2,099,915,527.20

净资本                        16,483,861,115.83   17,619,436,656.76

净资产                        23,552,023,089.93   24,290,195,782.19

各项风险资本准备之和           6,246,645,957.30    4,797,050,724.85

表内外资产总额                51,981,600,562.23   49,699,725,376.20

风险覆盖率（%）                   263.88%             367.30%          ≥120.00%

资本杠杆率（%）                   29.28%               31.30%           ≥9.60%

流动性覆盖率（%）                 167.32%             398.83%          ≥120.00%

净稳定资金率（%）                 127.83%             134.96%          ≥120.00%

净资本/净资产（%）                69.99%               72.54%          ≥24.00%

净资本/负债（%）                  59.40%               70.63%           ≥9.60%

净资产/负债（%）                  84.87%               97.37%          ≥12.00%
自营权益类证券及其衍生品/
                                   3.44%               8.77%           ≤80.00%
净资本（%）
自营非权益类证券及其衍生品/
                                  117.18%              67.10%          ≤400.00%
净资本（%）
    （二）报告期内，本公司风险控制指标达标情况
    报告期内，本公司以净资本和流动性为核心的各项风险控制
指标均持续符合监管标准，没有发生触及监管标准的情况。
    二、报告期内风险控制指标动态监控情况
    根据《证券公司风险控制指标管理办法》、《证券公司风险
控制指标计算标准规定》、《证券公司风险控制指标动态监控系
统指引》的要求，公司风险监管部、财务会计部、资金计划部相
互配合，设立专人专岗，对净资本、流动性等风险控制指标进行
动态监控，及时掌握风险控制指标的变动情况。每月末，公司按
照监管要求及时上报月度净资本计算表、风险资本准备计算表、
表内外资产总额计算表、流动性覆盖率计算表、净稳定资金率计
算表和风险控制指标监管报表。当出现净资本、流动性等风险控
制指标与上月相比发生不利变化超过20%的情形时，公司在该情
形发生之日起3个工作日内，及时向监管机构上报书面报告，说
明基本情况和变化原因。本公司风险控制指标动态监控机制，能
够及时监控以净资本、流动性为核心的各项风险控制指标的变动
情况，并根据变化情况采取有效措施，以确保各项风险控制指标
在任一时点都符合监管要求。
    三、报告期内风险控制指标敏感性分析和压力测试情况
   （一）净资本敏感性分析和压力测试情况
    报告期内，本公司针对财务预算草案、IPO 及债券承销项目、
报价回购业务、可转换债券申购、公司各项业务可增加规模等事
项,采用情景分析压力测试方法，测试多种风险因素同时变化的
压力情景下公司风险控制指标的达标情况，全年共提交 22 次专
项压力测试报告。
    根据中国证券业协会的统一要求，报告期内本公司共开展2
次综合压力测试。依据统一情景压力测试方案，结合自身业务特
点，以基期数据为基准，在充分预计整体风险的基础上，审慎、
合理设定相关压力情景，对相关时点的业务开展、财务状况及净
资本等风险控制指标进行综合压力测试，评估未来压力情景下公
司整体风险状况及风险承受能力。
   （二）流动性敏感性分析和压力测试情况
    报告期内，公司根据《证券公司流动性风险管理指引》（2016
年修订）的要求，针对重要的业务操作和经营行为进行 81 次专
项压力测试，并按照协会要求，对公司整体流动性状况进行了 4
次综合压力测试。公司严格按照协会流动性压力测试的规定，根
据市场状况、公司业务和经营的实际情况，审慎、合理地设定压
力测试情景，全面地测试相关业务和经营行为对公司流动性风险
监管指标和公司整体流动性状况的影响。相关测试对流动性风险
的事前防范、公司业务和经营决策对发挥了积极的作用，公司流
动性风险压力测试工作整体有效。
    四、净资本补足机制建立情况
    本公司建立了净资本补足机制，在董事会制定并通过实施的
《财务管理制度》、《国元证券风险控制指标管理办法》中规定，
当公司净资本等各项风险控制指标达到预警标准时，公司将采用
压缩风险性较高的投资经营品种或规模、追讨往来账项、转让长
期股权投资、处置有形或无形资产、加大提取任意盈余公积、减
少或暂停利润分配、发行次级债或债转股、募集资本金等方式补
充净资本，以确保净资本等各项风险控制指标持续符合监管部门
的要求。


                            国元证券股份有限公司董事会
                                二〇一九年三月二十四日