酒鬼酒股份有限公司2008年第一季度季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2 没有董事、监事、高级管理人员对本报告内容的真实性、准确性、完整性无法保证或存在异议。
1.3 所有董事均已出席
1.4 公司第一季度财务报告未经会计师事务所审计。
1.5 公司负责人杨波、主管会计工作负责人杨建军及会计机构负责人（会计主管人员）钟希文声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
单位：（人民币）元
本报告期末 上年度期末 增减变动（％）
总资产 1,210,750,172.86 1,316,729,039.50 -8.05%
所有者权益（或股东权益） 580,438,035.46 577,007,972.26 0.59%
每股净资产 1.9153 1.9040 0.59%
本报告期 上年同期 增减变动（％）
净利润 3,430,063.20 -2,836,828.63 220.91%
经营活动产生的现金流量净额 -60,636,604.46 54,027,387.20 -212.23%
每股经营活动产生的现金流量净额 -0.20 0.178 -212.36%
基本每股收益 0.0113 -0.01 220.91%
稀释每股收益 0.0113 -0.01 220.91%
净资产收益率 0.59% -0.49% 1.08%
扣除非经常性损益后的净资产收益率 0.52% -0.49% 1.01%
非经常性损益项目
单位：（人民币）元
非经常性损益项目 年初至报告期期末金额
营业外收入 588,769.92
营业外支出 -156,228.14
合计 432,541.78
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
股东总数 32,087
前10名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
海通-汇丰-MERRILL LYNCH INTERNATIONAL 3,136,727 人民币普通股
钟幸华 1,800,022 人民币普通股
中信建投-渣打银行-ING BANK N.V 1,796,415 人民币普通股
国泰君安-建行-香港上海汇丰银行有限公司 1,142,382 人民币普通股
傅冠通 1,102,180 人民币普通股
赵善良 800,000 人民币普通股
阚为民 756,000 人民币普通股
丁伟 536,600 人民币普通股
上海阿拉丁投资管理有限公司 423,500 人民币普通股
廖成芳 396,880 人民币普通股
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
一、资产负债构成变动情况分析
单位：人民币元
项目 期末余额 期初余额 绝对增减额 增减比例
金额 占资产总额比率（%） 金额 占资产总额比率（%）
货币资金 39,822,169.34 3.29% 137,256,342.21 10.42% -97,434,172.87 -70.99
应收票据 7,758,640.00 0.64% 12,382,838.00 0.94% -4,624,198.00 -37.34
应收账款 21,847,624.39 1.80% 17,979,438.25 1.37% 3,868,186.14 21.51
预付账款 4,006,164.01 0.33% 6,506,162.11 0.49% -2,499,998.10 -38.43
其他应收款 100,885,030.72 8.33% 93,582,279.69 7.11% 7,302,751.03 7.80
存货 385,893,805.87 31.87% 391,138,547.56 29.71% -5,244,741.69 -1.34
流动资产合计 560,213,434.33 46.27% 658,845,607.82 50.04% -98,632,173.49 -14.97
长期股权投资 4,722,762.90 0.39% 4,722,762.90 0.36% -0.00 -0.00
固定资产 331,287,425.47 27.36% 336,549,852.38 25.56% -5,262,426.91 -1.56
无形资产 312,432,437.16 25.80% 314,778,703.40 23.91% -2,346,266.24 -0.75
资产总计 1,210,750,172.86 100.00% 1,316,729,039.50 100.00% -105,978,866.64 -8.05
短期借款 59,000,000.00 4.87% 86,920,000.00 6.60% -27,920,000.00 -32.12
预收账款 41,136,806.65 3.40% 73,293,804.46 5.57% -32,156,997.81 -43.87
应交税费 115,032,644.05 9.50% 125,633,428.27 9.54% -10,600,784.22 -8.44
其他应付款 335,307,703.03 27.69% 359,883,464.00 27.33% -24,575,760.97 -6.83
流动负债合计 603,202,279.62 49.82% 711,655,883.87 54.05% -108,453,604.25 -15.24
长期借款 16,023,665.78 1.32% 16,978,991.37 1.29% -955,325.59 -5.63
非流动负债合计 27,109,857.78 2.24% 28,065,183.37 2.13% -955,325.59 -3.40
负债合计 630,312,137.40 52.06% 739,721,067.24 56.18% -109,408,929.84 -14.79
资产负债率 52.06% 56.18% 减少4.12个百分点
1、 货币资金较年初减少97,434,172.87元，减少70.99%，主要是归还银行借款2792万元和归还大股东中皇有限公司3000万元及交纳税费3257万元所致。
2、 应收票据比年初减少37.34%，主要是用票据支付货款减少。
3、 短期借款较期初减少2792万元，减幅32.12%，系归还归还中国银行吉首分行借款所致。
4、 预收帐款比年初减少32,156,997.81元，减幅43.87%，系去年年底收款本期发货减少所致。
二、合并利润表分析
单位：人民币元
项 目 本期数 上年同期数 绝对增减额 增减比例
营业总收入 78,663,003.37 60,233,733.15 18,429,270.22 30.60
销售费用 24,855,895.74 9,005,687.76 15,850,207.98 176.00
财务费用（收益以"-"号填列） 1,155,692.42 5,752,552.95 -4,596,860.53 -79.91
营业利润（亏损以"-"号填列） 3,002,401.84 -2,798,066.02 5,800,467.86 207.30
利润总额（亏损总额以"-"号填列） 3,434,943.62 -2,822,634.96 6,257,578.58 221.69
净利润（净亏损以"-"号填列） 3,430,063.20 -2,822,634.96 6,252,698.16 221.52
1、 销售总收入同比增长30.6%，主要系公司向市场推出新产品增加销售所致。
2、 销售费用同比上升176%，净增加1585万元，主要系公司增加广告投入及增加2008年元旦春节促销费所致。
3、 财务费用同比减少79.91%，主要系同比银行贷款规模减少所致。
4、 营业利润、利润总额及净利润同比大幅增加，主要系销售总收入同比增长、新产品盈利能力增加所致。
三、合并现金流量表分析
单位：人民币元
项目 2008年一季度 2007年一季度 绝对增减额 增减比例
销售商品、提供劳务收到的现金 48,318,317.06 27,336,317.00 20,982,000.06 76.76
收到的其他与经营活动有关的现金 1,470,588.29 71,500,279.71 -70,029,691.42 -97.94
支付给职工以及为职工支付的现金 10,185,777.90 4,291,484.96 5,894,292.94 137.35
支付的各项税费 32,577,897.66 6,400,483.69 26,177,413.97 408.99
支付的其他与经营活动有关的现金 52,766,447.24 21,400,044.84 31,366,402.40 146.57
1、 销售商品、提供劳务收到的现金同比增加76.76%，主要系报告期销售回款同比增加所致。
2、 收到的其他与经营活动有关的现金同比减少97.94%，主要系公司去年同期收到了大股东中皇有限公司5000万元借入资金及向自治州财政局临时借款2000万元所致。
3、 支付给职工以及为职工支付的现金同比增加137.35%，主要系公司2007年12月工效挂钩考核工资及奖金在2008年1月份发放所致。
4、 支付的各项税费同比增加408.99%，主要系报告期交税及归还往年欠税所致。
5、 支付的其他与经营活动有关的现金同比增加146.57%，主要系报告期归还大股东中皇有限公司3000万元借款所致。
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
□ 适用 √ 不适用
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√适用 □ 不适用
公司股权分置改革方案已于自2008年1月11日实施，公司第一大股东中皇有限公司承诺：所持有限售条件的股份累计可上市流通数量97,445,444股，自获得流通权之日起，在三十六个月内不上市交易或者转让；第二大股东中国长城资产管理公司承诺：所持有限售条件的股份累计可上市流通数量32,382,085股，自获得流通权之日起，在二十四个月内不上市交易；其他七家非流通法人股东承诺：所持有限售条件的股份累计可上市流通数量44,522,471股，自获得流通权之日起，在十二个月内不上市交易或者转让。
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□ 适用 √ 不适用
3.5 其他需说明的重大事项
□ 适用 √ 不适用
3.5.1 证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
3.5.2 持有其他上市公司股权情况
□ 适用 √ 不适用
3.5.3 报告期接待调研、沟通、采访等活动情况表
接待时间 接待地点 接待方式 接待对象 谈论主要内容及提供的资料
1月 深圳市 交流沟通 个人股东周女士、黄先生等5人次 公司生产经营情况
2月 公司总部 交流沟通参观公司 国泰基金研究员周先生，个人股东孙先生等三批共8人次 公司生产经营情况
3月 公司总部 现场交流参观公司 泰信基金研究员陈先生、中投证券研究员黄先生，上海鼎锋高先生，个人股东翁先生、单先生等共四批15人次 公司生产经营情况
1-3月 公司总部 电话交流 每天不间断接待机构及个人股东电话问询 公司生产经营情况
§4 附录
4.1 资产负债表
编制单位：酒鬼酒股份有限公司 2008年03月31日 单位：（人民币）元
项目 期末数 期初数
合并 母公司 合并 母公司
流动资产：
货币资金 39,822,169.34 5,933,854.21 137,256,342.21 111,256,157.82
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据 7,758,640.00 12,382,838.00
应收账款 21,847,624.39 37,302,517.45 17,979,438.25 6,844,468.12
预付款项 4,006,164.01 2,180,072.39 6,506,162.11 2,440,863.45
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
其他应收款 100,885,030.72 87,281,091.19 93,582,279.69 87,661,983.29
买入返售金融资产
存货 385,893,805.87 336,861,232.06 391,138,547.56 337,281,545.45
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计 560,213,434.33 469,558,767.30 658,845,607.82 545,485,018.13
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 4,722,762.90 265,942,318.39 4,722,762.90 266,056,769.18
投资性房地产
固定资产 331,287,425.47 325,400,255.55 336,549,852.38 330,447,033.69
在建工程 2,041,642.00 2,041,642.00 1,779,642.00 1,779,642.00
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 312,432,437.16 309,380,211.86 314,778,703.40 311,204,199.86
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产
其他非流动资产 52,471.00 52,471.00 52,471.00 52,471.00
非流动资产合计 650,536,738.53 902,816,898.80 657,883,431.68 909,540,115.73
资产总计 1,210,750,172.86 1,372,375,666.10 1,316,729,039.50 1,455,025,133.86
流动负债：
短期借款 59,000,000.00 59,000,000.00 86,920,000.00 86,920,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据
应付账款 23,872,198.54 11,133,798.59 31,061,783.19 14,497,955.10
预收款项 41,136,806.65 3,411,467.68 73,293,804.46 45,716.32
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 27,991,652.35 26,075,833.82 29,151,452.10 26,756,465.01
应交税费 115,032,644.05 136,509,559.14 125,633,428.27 149,443,545.07
应付利息 861,275.00 861,275.00 5,711,951.85 5,711,951.85
其他应付款 335,307,703.03 424,511,852.91 359,883,464.00 455,774,790.89
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债
其他流动负债
流动负债合计 603,202,279.62 661,503,787.14 711,655,883.87 739,150,424.24
非流动负债：
长期借款 16,023,665.78 16,023,665.78 16,978,991.37 16,978,991.37
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债 11,086,192.00 11,086,192.00 11,086,192.00 11,086,192.00
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 27,109,857.78 27,109,857.78 28,065,183.37 28,065,183.37
负债合计 630,312,137.40 688,613,644.92 739,721,067.24 767,215,607.61
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 303,050,000.00 303,050,000.00 303,050,000.00 303,050,000.00
资本公积 759,982,797.95 759,982,797.95 759,982,797.95 759,982,797.95
减：库存股
盈余公积 195,586,740.00 126,850,576.72 195,586,740.00 126,850,576.72
一般风险准备
未分配利润 -678,181,502.49 -506,121,353.49 -681,611,565.69 -502,073,848.42
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合计 580,438,035.46 683,762,021.18 577,007,972.26 687,809,526.25
少数股东权益
所有者权益合计 580,438,035.46 683,762,021.18 577,007,972.26 687,809,526.25
负债和所有者权益总计 1,210,750,172.86 1,372,375,666.10 1,316,729,039.50 1,455,025,133.86
4.2 利润表
编制单位：酒鬼酒股份有限公司 2008年1-3月 单位：（人民币）元
项目 本期 上年同期
合并 母公司 合并 母公司
一、营业总收入 78,663,003.37 32,889,714.85 60,233,733.15 29,776,791.84
其中：营业收入 78,644,241.37 32,876,352.85 60,233,733.15 29,776,791.84
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 75,660,601.53 36,701,209.13 61,892,484.35 37,966,365.51
其中：营业成本 22,026,840.82 9,087,768.78 22,685,714.29 9,679,394.98
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 9,623,055.58 8,936,974.83 8,230,074.83 7,896,654.19
销售费用 24,855,895.74 280,257.83 9,005,687.76 120,320.00
管理费用 17,999,116.97 17,171,489.46 16,218,454.52 14,863,169.66
财务费用 1,155,692.42 1,224,718.23 5,752,552.95 5,406,826.68
资产减值损失
加：公允价值变动收益（损失以"-"号填列）
投资收益（损失以"-"号填列） -114,450.79 -1,139,314.82 -1,139,314.82
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 -114,450.79
汇兑收益（损失以"-"号填列）
三、营业利润（亏损以"-"号填列） 3,002,401.84 -3,925,945.07 -2,798,066.02 -9,328,888.49
加：营业外收入 588,769.92 24,940.00 37,078.00 29,603.00
减：营业外支出 156,228.14 146,500.00 61,646.94 61,646.94
其中：非流动资产处置损失
四、利润总额（亏损总额以"-"号填列） 3,434,943.62 -4,047,505.07 -2,822,634.96 -9,360,932.43
减：所得税费用 4,880.42
五、净利润（净亏损以"-"号填列） 3,430,063.20 -4,047,505.07 -2,822,634.96 -9,360,932.43
归属于母公司所有者的净利润 3,430,063.20 -4,047,505.07 -2,836,828.63 -9,360,932.43
少数股东损益 14,193.67
六、每股收益：
（一）基本每股收益 0.0113 -0.0134 -0.01 -0.03
（二）稀释每股收益 0.0113 -0.0134 -0.01 -0.03
4.3 现金流量表
编制单位：酒鬼酒股份有限公司 2008年1-3月 单位：（人民币）元
项目 本期 上年同期
合并 母公司 合并 母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 48,318,317.06 4,288,091.36 27,336,317.00 5,552,972.13
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 66,192.88 66,192.88
收到其他与经营活动有关的现金 1,470,588.29 1,470,532.64 71,500,279.71 71,404,952.00
经营活动现金流入小计 49,788,905.35 5,758,624.00 98,902,789.59 77,024,117.01
购买商品、接受劳务支付的现金 14,895,387.01 6,122,562.86 12,783,388.90 3,130,505.85
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 10,185,777.90 7,662,584.90 4,291,484.96 3,377,505.03
支付的各项税费 32,577,897.66 27,969,803.85 6,400,483.69 4,157,494.49
支付其他与经营活动有关的现金 52,766,447.24 32,528,407.59 21,400,044.84 10,987,035.18
经营活动现金流出小计 110,425,509.81 74,283,359.20 44,875,402.39 21,652,540.55
经营活动产生的现金流量净额 -60,636,604.46 -68,524,735.20 54,027,387.20 55,371,576.46
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 12,228.00 12,228.00
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 12,228.00 12,228.00
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 1,286,504.00 1,286,504.00 2,209,727.00 2,209,727.00
投资支付的现金 2,000,000.00 2,000,000.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 1,146.40
投资活动现金流出小计 1,286,504.00 1,286,504.00 4,210,873.40 4,209,727.00
投资活动产生的现金流量净额 -1,286,504.00 -1,286,504.00 -4,198,645.40 -4,197,499.00
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金
取得借款收到的现金
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 69.89
筹资活动现金流入小计 69.89
偿还债务支付的现金 29,033,876.41 29,033,876.41 7,156,498.51 7,156,498.51
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 5,987,188.00 5,987,188.00 6,369,053.79 6,363,878.55
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金 490,000.00 490,000.00
筹资活动现金流出小计 35,511,064.41 35,511,064.41 13,525,552.30 13,520,377.06
筹资活动产生的现金流量净额 -35,511,064.41 -35,511,064.41 -13,525,482.41 -13,520,377.06
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 -97,434,172.87 -105,322,303.61 36,303,259.39 37,653,700.40
加：期初现金及现金等价物余额 137,256,342.21 111,256,157.82 5,532,623.31 1,005,627.17
六、期末现金及现金等价物余额 39,822,169.34 5,933,854.21 41,835,882.70 38,659,327.57
4.4 审计报告
审计意见： 未经审计
