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《关于对南宁糖业股份有限公司的年报问询函》
中有关财务问题的专项说明
瑞华专函字【2019】45040005 号
深圳证券交易所公司管理部：
根据贵部《关于对南宁糖业股份有限公司的年报问询函》（公司部年报问询
函〔2019〕第 46 号）（以下简称“《问询函》”）的要求，对《问询函》中涉
及的财务会计问题，瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“会计师”、
“我们”）进行了认真核查，现将有关情况说明如下：
问题 2：你公司于 2015 年 12 月向广西富方投资有限公司（以下简称“富方
投资”）收购其持有的广西环江远丰糖业有限责任公司（以下简称“环江远丰”）
75%股权，富方投资承诺环江远丰 2016-2018 年度净利润数额分别不低于 10 万
元、50 万元、100 万元，而环江远丰 2016-2018 年实现净利润分别为-2,632 万
元、-2,783 万元和-6,241 万元，未完成业绩承诺。年报显示，2016-2017 年你
公司未对该商誉计提减值准备，2018 年你公司对该商誉一次性计提 1.49 亿元
减值准备。根据你公司对我部 2017 年年报问询函的回复，你公司在 2017 年度
对该商誉减值测试参数进行选择时，预计 2018 年-2020 年白糖销售价格为固定
值 6,500 元/吨，而公开数据显示，2018 年 1-3 月白糖现货价格呈现下跌趋势，
1-3 月平均价格为 6,073 元/吨，与你公司预计值相差近 500 元/吨。请你公司：
（2）详细说明 2018 年你公司商誉减值的具体测算及参数选择过程，包括但不
限于预计白糖销售价格、销售量、毛利率、净现金流量、折现率等参数的选取
依据及合理性，请年审会计师进行核查并发表明确意见。
1
（一）公司回复说明
1、通过测算包含商誉的资产组的预计未来现金流量现值进行商誉减值测试
计算公式：
n
Ri Rn
P i
-期初营运资金 （1）
i 1 (1 r ) r (1 r ) n
式中：
Ri：未来第 i 年的预期收益（税前现金流）；
Rn：收益期的预期收益（税前现金流）；
r：税前折现率；
n：未来预测收益期。
R=EBIT＋折旧摊销-资产性更新投资-营运资金增加额
EBIT 为息税前利润，其计算公式如下：
EBIT=营业收入－营业成本－营业税金及附加－营业费用－管理费用
具体计算过程如下：
单位：万元
项目名称 2019 年 2020 年 2021 年 2022 年 2023 年 永续期
一、营业收入 11,359.94 14,929.89 19,733.15 24,256.91 29,501.64 29,501.64
其中：主营业务收入 11,359.94 14,929.89 19,733.15 24,256.91 29,501.64 29,501.64
其他业务收入 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
减：营业成本 11,909.93 14,472.16 18,079.34 20,710.82 24,861.22 24,861.22
其中：主营业务成本 11,909.93 14,472.16 18,079.34 20,710.82 24,861.22 24,861.22
其他业务成本 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
毛利率 -4.84% 3.07% 8.38% 14.62% 15.73% 15.73%
营业税金及附加 68.41 100.56 151.50 192.53 222.96 222.96
营业费用 260.45 276.27 290.28 304.86 320.32 320.32
管理费用 1,458.11 1,470.91 1,483.96 1,497.28 1,510.86 1,510.86
财务费用
资产减值准备 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
加：公允价值变动收益
投资收益 0.00 0.00 0.00
二、营业利润 -2,336.96 -1,390.01 -271.92 1,551.42 2,586.29 2,586.29
加：营业外收入
减：营业外支出
三、利润总额 -2,336.96 -1,390.01 -271.92 1,551.42 2,586.29 2,586.29
减：所得税 387.85 646.57 646.57
四、净利润 -2,336.96 -1,390.01 -271.92 1,163.56 1,939.72 1,939.72
加：折旧 706.09 706.09 706.09 706.09 706.09 706.09
摊销 134.58 135.88 34.57 34.57 34.57 34.57
2
财务费用 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
减：资本性支出
追加营运资金 -1,547.94 280.34 410.06 259.99 468.97 -
资产更新 503.63 503.63 503.63 503.63 503.63 740.66
五、净现金流量（税前） -451.98 -1,332.02 -444.94 1,528.45 2,354.35 2,586.29
六、净现金流量（税后） -451.98 -1,332.02 -444.94 1,140.60 1,707.78 1,939.72
折现率 0.1026 0.1026 0.1026 0.1026 0.1026 0.1026
年限 1 2 3 4 5 5
折现系数 0.9069 0.8226 0.7460 0.6766 0.6136 5.9811
现值 -409.92 -1,095.66 -331.94 1,034.15 1,444.73 15,468.95
现值合计 16,110.31
期初营运资金 3,081.33
预计未来现金流量现值 13,028.98
2、相关参数预测
（1）食糖售价的预测
食糖的销售为现货交易，价格随行就市，公司主要参考郑州白糖期货、南宁、
柳州等主要食糖交易市场的现货价格、广西主要产糖集团的销售价格综合确定。
预测期的食糖价格如下：
年份 2019 年 2020 年 2021 年 2022 年 2023 年
含税单价（元/吨） 5,500.00 5,800.00 6,000.00 6,400.00 6,400.00
由于我国食糖产不足需、贸易依存度较高，糖价受到国际市场波动的影响，
2018 年受国际市场供大于求压力传导，2018 年国内糖价连续走低，2018 年广西
区糖价平均只有 5,500 元/吨，已低于制糖成本。
根据囯际糖业组织（ISO)2018 年 8 月的预测，2018/19 年度全球糖产量将小
幅增长至 1.85 亿吨，全球消费量增长至 1.78 亿吨，全球糖市将供应过剩 675 万
吨。由于巴西和欧盟的糖减产，囯际糖业组织（ISO）于 2019 年 2 月 28 日发布
的报告称，全球 2018/19 年度糖产量预计在 1.7868 亿吨，低于之前的预估，已
将全球 2018/19 年度糖市供应过剩量下调至只有 64.10 万吨，因此 2019 年的市
场基本面不太可能再支撑 2018 年的市场价格。而由于巴西和欧盟相继减产，
2019/20 年度全球糖市将出现短缺。
国内方面看，广西、海南产量预计略增，云南、广东持平，而甜菜糖可能增
长较多。总体看，18/19 榨季国内食糖产量处于小幅增产阶段，但仍是供小于求
的局面。
通过加强进口食糖配额内外的管控和采取贸易保障措施，2018 年国内食糖
3
市场抵住了国际的超低糖价，在国际糖价在 10 美分/磅价位时，国内糖价仍坚持
住了约 5500 元/吨的水平。考虑到 2019 年全球供应仍过剩，但过剩量已大大降
低，2019 年 2 月份，国际食糖均价已回升至每磅 12.95 美分，国际糖价回暖，使
得市场信心有所恢复，预计 2019 年糖价最起码也可保持在 2018 年的水平。中国
农业农村部的 2018 年 12 月份食糖供需报告预测，2018/19 年度国内食糖价格为
5200-5700 元/吨，因此预计 2019 年糖价按 2018 年广西主要制糖集团含税平均售
价约 5500 元/吨确定。
2019 年多家机构发布报告，预计 2019/20 年度全球糖市将出现短缺，或导
致供不足需。
国际糖业组织（ISO )2019 年 2 月报告预计 2019 年三大主产国食糖产量下滑：
印度预计将连续两个年度成为全球最大的糖生产国，但因降雨量大幅下降、且作
物感染白蛆病，马哈拉施特拉邦预计今年产量大幅下降。ISO 称泰国糖业公司预
计 2018/19 榨季食糖产量为 1350 万吨、较上榨季下降 120 万吨。而巴西将更多
地生产乙醇，亦将导致糖产量减少，供应缺口预计为 200 万吨。
糖贸易商苏克顿金融亦预计全球 2019/20 年度糖供应缺口扩张至 400 万吨，
因印度、泰国和欧盟产量预计下降。其在巴西的贸易商 Eduardo Sia 在会议上称，
泰国 2019/20 年度糖产量预计减少 10%至 1200 万吨；印度产量预计在 2600 或
2700 万吨，低于 2018/19 年度的预期产量 3170 万吨。
ADM 公司认为，2019/2020 年度，全球市场由供应过剩转为供应不足，存在
约 200 万吨的缺口
分析机构 Green Pool 在 2019/2020 年度的首份报告中预估，全球市场供应恐
短缺 136 万吨。该机构认为，供应短缺主要由泰囯、巴基斯坦和印度产量减少所
致。
我国食糖产不足需，供应缺口主要依赖进口，且内外价差较大，导致国际糖
价对国内糖价具有较强的引导作用，未来国内糖价仍将紧跟国际糖价走势。2020
年在全球食糖步入减产周期，供应偏紧的情况下，国际糖市大概率进入牛市周期，
国内糖市也不例外。如通过加强进口食糖管控以及加大打击食糖走私力度，有效
减少外糖流入，国内糖市供应会处于偏紧格局，预计国内糖价会回升。因此预计
2020 年、2021 年糖价逐步恢复到前 2 年、前 3 年的平均水平，参考广西制糖集
团价格并结合企业实际确定 2020 年价格为 5800 元、2021 年为 6000 元。
4
2022 年以后糖价的预测是基于以下考虑：
进口、走私、国储、消费是影响的食糖价格主要因素。
由于前几年外糖大量进口和走私糖对国内食糖行业造成很大负面影响，中国
海关统计数据显示，2011 年，糖进口量突然上涨 65.31%，达到 291.94 万吨。之
后的几年在此基础上继续急剧增长，不断突破原有的进口水平，相应地，自 2011
年-2015 年以来糖价持续走低，国内市场价格一度大幅低于国产食糖销售成本，
一度出现全行业亏损的局面。
为了扭转颓势，2016 年以来，从政策、行业自律方面制定各项措施，稳定
糖价，一是进口政策，对进口糖加强了管控，我国对配额外的进口额外增加关税，
以保护国内蔗农利益。商务部对进口食糖实施保障措施，2017 年 5 月 22 日起，
在 50%配额外关税的基础上，加征关税，并逐年递减，实施期限为 3 年。具体为：
2017 年 5 月 22 日—2018 年 5 月 21 日，加征 45%的关税；2018 年 5 月 22 日—2019
年 5 月 21 日，加征 40%的关税；2019 年 5 月 22 日—2020 年 5 月 21 日，加征
35%的关税。目前，我国食糖进口关税为 90%，配额外无进口利润。即使 5 月 21
日之后，关税下调到 85%，仍无进口利润，进口关税的增加导致进口量预期减少；
加大对走私糖的打击力度，缉私常态化，走私糖大幅度下降；国家继续对制糖企
业食糖实施临时收储政策。2016/2017 榨季的食糖进口量由 2015/2016 榨季的 380
万吨降到 228 万吨，走私量由 260 万吨降到 200 万吨，在国家大力打击下，走私
糖规模将持续缩小，2018/19 年度或在 100-150 万吨。政府加强走私打击，并加
征配额外关税，有效减少了外糖流入，国内糖市供应会处于偏紧格局，这些措施
对国内糖市来说是长期利好的。
同时根据边际成本定价逻辑，市场需要给生产企业利润，市场价格高于生产
成本才合理，成本是糖价的支撑，这仍将是市场的共识。
根据广西的相关政策，糖料收购价是与糖价联动的，售价下降，收购价下
调，糖价上升，收购价提高，2017 年下半年开始机制糖市场价格下跌，由于政
府制定的机制糖销售参考价及甘蔗采购价格存在滞后性，2017/2018 榨季的机制
糖销售参考价仍为 6,800 元/吨，糖料蔗采购价 500 元/吨（而种植成本只在 400
元/吨左右），折合食糖销售完税成本在 6000-6200 元/吨之间，机制糖销售参考
价已明显偏离市场价格。导致企业无利润可言，甚至亏损。这样的机制是不可持
续的，18/19 榨季广西区甘蔗收购价格按 490 元/吨（对应的联动糖价为 6660 元/
5
吨）。由于预测期甘蔗收购价按 490 元考虑，基于为维持制糖企业的正常生产经
营及合理利润空间考虑，糖价按 6400 元/吨考虑，这样才能支撑企业持续发展。
（2）销量的预测
食糖作为大宗商品、期货品种和国家战略物资，需求量庞大，我国自产糖一
直无法满足国内需求，需要进口大量的糖， 各机构对全国食糖消费供应、进出
口糖及年度平均市场价格情况如下：
2016/17 榨季 2015/16 榨季 2014/15 榨季
全国食糖产量（万吨） 929 870 1,056
全国食糖消费数量（万吨） 1,728 1,710 1,690
全国进口糖数量（万吨） 229 306 485
全国出口糖数量（万吨） 16 15 7
平均市场价格（元/吨） 6,621 5,889 5,147
进出口糖数据来源：YNTW 云南糖网、国家统计局；全国食糖产量及消费数
量数据来源：广西糖业年报（2016/17 年制糖期）
从以上数据可以看出，按榨季统计的全国食糖产量远小于食糖消费数量，每
年出口糖金额很小，全国消费量与国内食糖生产量存在较大缺口，无论国内食糖
市场价格如何波动，每年均需进口食糖才可满足消费需求。一般制糖企业销售机
制糖价格在市场价格范围内即可销售完毕，不存在滞销的情况，食糖销售与否取
决于制糖企业对食糖价格的走势判断与接受程度。只要甘蔗供应有保障，生产出
产品就有市场，因此销量的预测即是对生产量的预测。
机制糖产量=甘蔗量×产糖率
1）甘蔗量的预测
甘蔗量主要参考历史年度种植面积的基础上并考虑未来的发展规划而定。
通过查阅企业的生产统计报表，历史入榨甘蔗量及糖产量如下表：
6
07/08 榨 08/09 榨 09/10 榨 10/11 榨 11/12 榨 12/13 榨 13/14 榨 14/15 榨 15/16 榨 16/17 榨 17/18 榨
项目
季 季 季 季 季 季 季 季 季 季 季
入榨蔗
629,584.66 601,410.82 464,571.94 467,646.45 420,015.16 444,704.46 468,873.56 414,514.01 226,384.79 254,051.01 167,230.90
量（吨）
产糖量
72,464.40 69,511.60 57,291.80 52,395.60 44,143.59 49,050.90 54,704.59 46,798.63 25,241.90 29,114.25 18,846.92
（吨）
产糖率 11.51% 11.56% 12.33% 11.20% 10.51% 11.03% 11.67% 11.29% 11.15% 11.46% 11.27%
种植面
215,261 172,373 148,606 138,877 131,810 116,860 112,944 60,570.40 40,911 61,166
积(亩)
经了解，环江县坡度 15 度以下适宜种植甘蔗的坡地面积约 25 万亩，种植甘
蔗涉及 103 个行政村，672 个自然屯（组），以往年度蔗区甘蔗生产发展持续稳
步发展，2007/2008 年榨季，甘蔗进厂量达到历史最高点 63 万吨，种植面积约
22 万亩。2012 年-2015 年由于糖市不景气，加上工厂蔗款兑现不及时，影响了
农民种植甘蔗积极性，造成甘蔗种植严重下滑。2015 年底，南宁糖业收购远丰
后，及时注入资金，使历年拖欠的蔗款得到兑现，进厂原料蔗款及时支付，得到
群众的信任，稳定了甘蔗种植面积再继续下滑的趋势。
并通过实施以下发展措施增加甘蔗种植：1、2015 年－2017 年公司出台了甘
蔗 500 元/吨三年不变的保底价扶持政策，同时承诺甘蔗进厂 10 天左右兑付蔗款，
种植户在一定程度上增加了收入，群众对种植甘蔗吃了定心丸，在甘蔗田间管理
上增加了投入，亩产量有所提高；2、政府精准扶贫和退桉还蔗的项目，有利于
甘蔗的发展；3、在全县范围内，甘蔗密集蔗区，新增计划设立若干个甘蔗收购
点，方便群众就近出售甘蔗，解决了农民的售蔗难问题，刺激群众种蔗热情。招
聘坡（屯）级甘蔗协管员，及时为蔗区蔗农在种、管、收方面提供服务，对甘蔗
种植实施更精细化的管理并取得了成效；4、加大蔗区非甘蔗地种蔗的扶持力度，
结合农民工返乡创业，大力扶持甘蔗种植大户种植甘蔗，增加甘蔗种植面积，投
给农户的种植补贴预计从以前年度的不足 100 万，逐年增加到 500 万；5、加快
甘蔗“双高”糖料蔗基地建设，制定切实可行的政策及提供有利的条件，以点带
面，全面发展甘蔗种植，以提高原料自给率。自南宁糖业收购以来，对蔗区进行
了多次现场会、电视新闻、宣传单、赶圩日等多种形式对新远丰公司的甘蔗发展
政策宣传。制糖产业也得到环江县政府大力支持，通过提供贴息贷款和种植补助
资金支持公司发展，蔗区的甘蔗种植有了恢复性增长，由 16/17 榨季的 4.09 万
亩，增加到 17/18 榨季的 6.2 万亩，增幅达 51%。同时，预测国内食糖价格的上
升有助于提高糖农的种植积极性，增加糖料种植面积从而增加食糖产量，据此预
7
计未来几年的种植面积和甘蔗量如下：
项目 2019 年 2020 年 2021 年 2022 年 2023 年
甘蔗量（万吨） 20 25 32 37 45
种植面积(万亩) 5.00 6.20 8.00 9.20 11.00
亩产 4.00 4.05 4.05 4.05 4.05
远丰糖业的前 11 年平均产糖率约 11.36%，最高达到 12.33%。据了解，以往
年度远丰糖业对蔗区的管理不够到位，甘蔗存放在蔗田的时间过长，导致甘蔗尾
巴发黑、甘蔗新鲜度下降，产糖率受到一定的影响。未来将加强蔗区管理，技术
人员下村进行甘蔗种植、田间管理培训；通过预测预报，利用通讯平台指导农户
科学防治病虫害，淘汰旧品种，加大优良品种种植面积，考虑气候因素的影响，
未来产糖率按前四年平均值 11.29%取值。
2）毛利率
根据企业的甘蔗发展规划，未来将采取多种措施增加甘蔗种植面积，以提高
原料自给率，这样原料成本与往年相比会有一定的降低，同时糖厂的规模效应很
明显，投料越接近设计产能，对成本的降低影响很大，另由于未来大力发展“高
产高糖”糖料，提高产糖率，产糖率的提高对于成本降低的影响更是显著。因此
预测期内的毛利率随着产量的增加而提高。
具有制糖概念的上市公司为南宁糖业、贵糖股份、中粮糖业。2007 年—2017
年，上述企业机制糖的毛利率百分比列表如下：
2007 年 2008 年 2009 年 2010 年 2011 年 2012 年 2013 年 2014 年 2015 年 2016 年 2017 年 平均
南宁糖业 23.35 16.3 22.72 24.86 23.78 13.56 12.59 7.04 14.3 14.62 9.52 16.60
贵糖股份 19.35 7.6 11.53 29.03 31.07 12.19 4.92 5.17 16.09 6.72 13.1 14.25
中粮糖业 35.18 23.07 14.98 30.84 24.74 19.53 6.88 5.43 7.67 16.9 19.9 18.65
随着企业经营规划的落实，毛利率会逐年恢复到合理水平，通过对比可比上
市公司的毛利率指标，永续期毛利率为 15.73%在行业平均水平内，预测期毛利
率是合理的。
3）营业税金及附加
包括城建税 5%、教育附加 3%、地方教育附加 2%、土地使用税、房产税等。
应交增值税为销项税与可抵扣成本进项税的差额，城建税、教育费附加以应交增
值税为基数，水利基金、土地使用税、房产税等根据规定税率计算。
4）销售费用
销售费用主要包括运费、仓储费、装卸费、包装物等。这些费用与经营业务
8
存在较密切的联系，主要根据公司目前经营销售情况和变化趋势估算。
5）管理费用
管理费用包括工资、社保费用、折旧费、修理费、办公费、差旅费、业务招
待费和其他费用等。
工资根据企业的薪酬管理制度确定；折旧、摊销费根据企业的折旧、摊销
政策计算得出；其他与业务量增长有关的费用，根据公司的实际情况，结合企业
未来发展规划和成本费用控制计划，结合历史年度管理费用构成及管理费用与营
业收入的比率估算。
6）折旧预测
固定资产主要包括房屋建筑物（构筑物）、机器设备以及办公设备、运输设
备等。固定资产按取得时的实际成本计价。本次评估，按照企业执行的固定资产
折旧政策，以固定资产账面原值、预计使用期、折旧率等估算未来经营期的折旧
额。
7）摊销预测
摊销主要为土地使用权和长期待摊费用摊销。按照企业的摊销政策估算未来
各年度的摊销额。
8）追加资本预测
追加资本=资产更新+营运资金增加额
资产更新=固定资产更新
①资产更新投资估算
按照收益预测的前提和基础，未来各年只需满足维持现有生产经营能力所必
需的更新投资支出。为保持永续经营，永续期每年的资产更新支出等于折旧加摊
销。
②营运资金增加额估算
营运资金增加额=当期营运资金-上期营运资金
其中：营运资金=最低现金持有量+存货+应收款项-应付款项
本次评估基于企业的具体情况，假设为保持企业的正常经营，所需的最低现
金保有量为企业一个月的完全付现成本费用。其中：
年付现成本总额=销售成本总额+期间费用总额-非付现成本总额
应收款项=营业收入总额/应收账款周转率
9
其中，应收款项主要包括应收账款、应收票据、预付账款以及与经营业务相
关的其他应收账款等诸项。
存货=营业成本总额/存货周转率
应付款项=营业成本总额/应付账款周转率
其中，应付款项主要包括应付账款、应付票据、预收账款、应付工资等以及
与经营业务相关的其他应付账款等诸项。
存货周转天数按前两年平均数取值，因 2018 年糖价持续下跌，公司认为当
时的食糖价格不能合理反映市场现状，因此采取了减缓销售进度的策略，故 2018
年食糖库存较大，占有较多营运资金。食糖作为大宗商品，需求量庞大，我国自
产糖一直无法满足国内需求，需要进口大量的糖，一般制糖企业销售机制糖价格
在市场价格范围内即可销售完毕，不存在滞销的情况，食糖销售与否取决于制糖
企业对食糖价格的走势判断与接受程度。制糖行业的生产具有“季产年销”的特
征，在榨季集中进行生产，销售则在全年 12 个月进行，故存货周转率按前 2 年
平均取值，存货周转天数 30 天左右；企业近年的销售均是款到发货，没有赊销，
故应收款项周转率参照前 2 年平均确定；应付款项的资金主要是甘蔗收购款，按
公司蔗款兑付机制，一般在 10 天左右兑付，前 2 年平均值在 10 天左右，故按前
2 年平均数取值。各周转率选取基本符合公司的经营实际情况。
9）折现率的确定
①税后折现率
本次评估在确定税后折现率时，首先考虑以该资产的市场利率为依据，该资
产的利率无法从市场获得的，使用替代利率估计。在估计替代利率时，本次评估
参照加权平均资金成本(WACC)确定。采用资本加权平均成本模型(WACC)确定税
后折现率 的计算公式如：
（1）
式中：
Wd：同行业可比公司的债务比率；
wd
( E D) （2）
We：同行业可比公司的股权资本比率；
we
( E D) （3）
re：股权资本成本，按资本资产定价模型（CAPM）确定股权资本成本；
10
re r f e ( rm r f ) （4）
式中：
rf：无风险报酬率；
rm：市场预期报酬率；
ε：评估对象的特性风险调整系数；
βe：被评估企业权益资本的预期市场风险系数；
②税前折现率
根据《企业会计准则第 8 号—资产减值》的规定，为了资产减值测试中估算
资产预计未来现金流量现值时所使用的折现率应当是反映当前市场货币时间价
值和资产特定风险的税前利率。如果用于估计折现率的基础是税后的，应当将其
调整为税前的折现率。
由于在预计资产的未来现金流量时均以税前现金流量作为预测基础的，而用
于估计折现率的基础是税后的，应当将其调整为税前的折现率，以便于与资产未
来现金流量的估计基础相一致。具体方法为以税后折现结果与前述税前现金流为
基础，通过单变量求解方式，锁定税前现金流的折现结果与税后现金流折现结果
一致，并根据税前现金流的折现公式倒求出对应的税前折现率：
（5）
式中：
Rai：未来第 i 年的预期收益（税后现金流）；
Ran：收益期的预期收益（税后现金流）；
：税后折现率；
n：未来预测收益期；
具体计算：
①无风险收益率 rf，参照国家近五年发行的中长期国债利率的平均水平，按
照十年期以上国债利率平均水平确定无风险收益率 rf 的近似，即 rf= 3.86%。
②市场期望报酬率 rm，一般认为，股票指数的波动能够反映市场整体的波
动情况，指数的长期平均收益率可以反映市场期望的平均报酬率。通过对上证综
合指数自 1992 年 5 月 21 日全面放开股价、实行自由竞价交易后至 2018 年 12
月 31 日期间的指数平均收益率进行测算，得出市场期望报酬率的近似，即：rm
=9.45%。
11
③e 值
e 值取自沪深可比公司，通过换算得到评估对象权益资本预期风险系数的
估计值e=0.8688。
④权益资本成本 re
本次估算考虑到评估值对象与相应的宏观、行业、地域、特定市场、特定市
场主体的风险因素等方面与可比上市公司的差异性所可能产生的特性个体风险，
设特性风险系数ε=1.2%；最终由式(4)得到评估对象的权益资本成本 re= 0.0992。
⑤资本结构按照同行业资本结构平均值确定税后折现率，按式(1)得到的
WACC=0.0817。
将上述参数代入公式（5），得到税前折现率估算结果为 10.26%
折现率采用反推的思路主要是参照国际会计准则认可的税前现金流/税前折
现率=税后现金流/税后折现率的理论，折现率选取是合理的。
（3）减值测试过程
根据中联资产评估集团有限公司对 2018 年公司商誉减值进行测试并出具中
联评报字（2019）第 373 号评估报告，与环江远丰商誉及相关资产组在评估基
准日的预计未来现金流量现值为 13,028.98 万元（不含期初营运资金）。我们的
测试是根据商誉相关的资产组账面价值加上完全商誉价值之和与商誉减值测试
报告中环江远丰商誉及相关资产组在评估基准日的预计未来现金流量现值相减
后计算商誉减值金额。具体计算过程如下：
项目 行次 金额（元） 其中：归属于母公司
远丰公司公允价值调整后账面净资产 1=2+3+4-5 -309,262,642.31 -231,946,981.73
其中：经营性资产（注） 2 49,945,095.00 37,458,821.25
非经营性资产 3 59,572,421.95 44,679,316.46
期初营运资金 4 30,814,671.38 23,111,003.54
付息负债 5 449,594,830.64 337,196,122.98
远丰公司商誉 6 278,449,373.55 208,837,030.16
经营性资产账面价值与商誉合计 7=2+6 328,394,468.55 246,295,851.41
纳入评估范围的与商誉相关资产评估
值(不含营运资金的预计未来现金流量 8 130,289,800.00 97,717,350.00
现金）
商誉减值金额 9-8-7 198,104,668.55 148,578,500.94
商誉金额 10=6-9 80,344,705.00 60,258,529.22
注：与商誉相关的资产组范围确定为远丰公司的经营性资产（包括全部固定
资产，扣除非经营用的商业土地后的无形资产和长期待摊费用—甘蔗基地复垦
12
费），不包含非经营性资产及有息负债。
2、会计师的核查过程及核查意见
公司聘请了中联资产评估集团有限公司对 2018 年公司商誉减值进行测试并
出具中联评报字（2019）第 373 号评估报告，我们核查了该评估报告具体测算及
参数选择过程，包括但不限于预计白糖销售价格、销售量、毛利率、净现金流量、
折现率等参数的选取依据，未发现存在不合理的情形。
问题 3：年报披露，由于环江远丰 2016 -2017 年均未达成业绩承诺，交易
对手富方公司应就该业绩补偿款及逾期滞纳金支付 5,498 万元，而富方公司及
其实际控制人方镇河未能履行合同义务。你公司其他应收款显示对富方公司的
其他应收款余额为 3,176 万元，减值准备金额为 3,176 万元。请你公司说明其
他应收款余额 3,176 万元与富方投资应付业绩补偿款及逾期滞纳金金额不一致
的原因及合理性。请年审会计师进行核查并发表明确意见。
1、公司回复说明
根据公司 2018 年报附注“十一、承诺及或有事项”之“2、或有事项”中披
露：
根据环江远丰公司 2016 年度、2017 年度审计结果，环江远丰公司均未达到当年度承诺
净 利 润 的 60% ， 已 触 发 2016 年 度 、 2017 年 度 的 业 绩 补 偿 机 制 。 两 年 补 偿 金 额 合 计
51,119,210.07 元。同时，根据《盈利预测与业绩补偿协议》的约定，富方公司应向本公司
支 付 业 绩 补 偿 款 逾 期 滞 纳 金 3,865,575.71 元 。 就 该 业 绩 补 偿 款 及 逾 期 滞 纳 金 （ 共 计
54,984,785.78 元）的支付，本公司多次向富方公司、方镇河提出主张，但富方公司、方镇
河均未能履行其合同义务。
本公司为了保护公司及广大股东的利益，已委托律师于 2018 年 5 月 22 日向南宁市中级
人民法院提起民事诉讼，该案于 2018 年 5 月 22 日被立案受理。
公司 2018 年其他应收款-广西富方投资有限公司（以下简称“富方公司”）
期末余额 31,762,205.95 元，与上述附注披露公司 2-18 年 5 月 22 日民事诉讼起
诉金额项目明细对比如下表：
2018 年末其他应收富方 2018 年报附注披露
项目 公司金额 起诉书金额
代富方公司支付往来款 2,382,500.00
2015 年 12 月亏损补偿款 12,951,119.84 12,951,119.84
13
2016 年业绩补偿款 16,428,586.11 16,428,586.11
2017 年业绩补偿款 21,739,504.12
至 2018 年 5 月 17 日止逾期滞纳金 3,865,575.71
合计 31,762,205.95 54,984,785.78
环江远丰公司 2015 年 12 月及 2016 年度经审计实现的净利润未达到承诺净
利润，公司按照业绩承诺及对赌条款对公司 2015 年 12 月应向富方公司收取的亏
损补偿款及 2016 年度应向富方公司收取的业绩补偿款进行账务处理，计入了其
他应收款，截止 2018 年末，该笔应收款累计计提坏账准备 31,762,205.95 元。
2017 年末，公司根据前期调查摸底，预计环江远丰原实际控制人富方公司
除环江远丰 25%的股权外，无其他可供执行的资产进行业绩补偿，且富方公司所
持环江远丰公司 25%股权评估价值低于公司 2017 年末公司应收富方公司的 3,176
万元，公司分析认为，2017 年业绩补偿款 21,739,504.12 元很可能无法收回，不
符合“（四）相关的经济利益很可能流入企业”的收入确认条件，故在 2017 年
度未对富方投资当年应补偿业绩款计提其他应收款。
2018 年 5 月公司为了保护公司及广大股东的利益，委托律师向南宁市中级
人民法院提起民事诉讼，诉状中计算的逾期滞纳金利息 386.56 万元，由于上述
公司未确认 2017 年业绩补偿的原因，公司亦未确认该逾期滞纳金。
2、会计师的核查过程及核查意见
公司其他应收款余额 3,176 万元与富方投资应付业绩补偿款及逾期滞纳金金
额不一致的原因如上所述，我们认为公司 2018 年其他应收富方公司余额与公司
2018 年附注中或有事项披露的诉讼事项引用的富方公司应付业绩补偿款及逾期
滞纳金金额不一致具有合理性。
问题 4： 公开数据显示，2017 年白糖现货价格由最高点 6,910 元/吨下
滑至最低点 6,220 元/吨左右，2018 年白糖现货价格进一步下跌至 5,110 元/吨
左右。你公司 2017 年度对存货科目计提跌价准备 86.80 万元，其中，库存商品
计提 30.50 万元；2018 年度对存货科目计提跌价准备 1.82 亿元，其中，库存商
品计提 6,992.88 万元，消耗性生物资产计提 3,348.77 万元，发出商品计提
1,147.38 万元，其他项目计提 5,715.14 万元，其他项目为转承包自营甘蔗种植
合同涉及的成本金额。请你公司：（1）结合白糖价格变动情况，分析说明是否
14
存在 2017 年存货跌价准备计提不足的情形；（2）补充披露 2018 年对库存商品、
消耗性生物资产、发出商品计提的跌价准备金额的具体测算过程及相关参数选
择依据，并说明 2018 年度存货跌价准备计提是否符合会计准则的相关规定；（3）
说明转承包自营甘蔗种植合同的具体内容及计提跌价准备金额的具体测算过程
及相关参数依据。请年审会计师进行核查并发表明确意见。
（一）公司回复说明
1、结合白糖价格变动情况，分析说明是否存在 2017 年存货跌价准备计提
不足的情形；
2017 年，南宁地区食糖现货含税价格在 2 月达到 6,910 元/吨的高位，从 2017
年下半年开始逐渐回落，2017 年 12 月平均含税市场价格为 6,368 元/吨，2018
年仍未上涨，1 至 5 月平均含税市场价格为 5,897 元/吨。
2017 年，公司平均含税销售单价、库存机制糖数量明细情况如下：
项 目 2017 年/2017 年 12 月 31 日
2017 年 12 月食糖平均含税市场价格（元/吨） 6,368
南宁糖业 2017 年平均含税销售单价（元/吨） 6,696
南宁糖业库存机制糖数量（万吨） 10.15
市场价格数据来源：GSMN 广西糖网
从公司机制糖销售单价及食糖现货价格走势来看，2017 年下半年开始食糖
价格下跌，2017 年 12 月市场价格为全年最低，公司在调整了销售策略后，期末
库存食糖数量达到 10.15 万吨。机制糖属于大宗商品，消耗量大且需进口，一般
不存在滞销的情况，期末库存机制糖的积存主要为公司出于销售价格影响的考虑
所做的销售政策调整。公司对机制糖按单个存货项目的成本与可变现净值孰低法
计提存货跌价准备， 2017 年 12 月公司机制糖平均含税售价为 6,422 元/吨（换
算为不含税价格为 5,489.74 元/吨），食糖平均市场含税价格 6,368 元/吨（换算
为不含税价格为 5,442.73 元/吨）（数据来源：GSMN 广西糖网），公司结存的
机制糖平均成本 4,669.93 元/吨，可变现净值高于存货的成本，不存在减值情况。
2、补充披露 2018 年对库存商品、消耗性生物资产、发出商品计提的跌价
准备金额的具体测算过程及相关参数选择依据，并说明 2018 年度存货跌价准备
计提是否符合会计准则的相关规定；
2018 年末，公司库存商品、消耗性生物资产、发出商品明细分类如下：
15
单位：万元
2018 年 12 月 31 日
项目 原值 跌价准备 净值
库存商品 34,572.06 7,081.13 27,490.93
其中：机制糖 30,755.96 6,981.87 23,774.09
甘蔗糖蜜 1,847.40 3.50 1,843.90
机制纸及其他 1,968.70 95.77 1,872.93
消耗性生物资产 6,842.74 3,348.76 3,493.98
发出商品 8,530.49 1,147.38 7,383.11
其中：机制糖 8,362.36 1,147.38 7,214.98
机制纸及其他 168.13 - 168.13
各项存货跌价损失的具体计算过程为：
公司根据过往销售经验、销售定价方式、产品类别及产品库龄等因素制定存
货跌价准备的计提政策。对 2018 年末存货跌价准备的具体测试情况如下：
（1）库存商品
①机制糖
公司期末机制糖的库龄均在一年之内，单位成本为 5,089.38 元/吨，2018 年
12 月公司机制糖的不含税平均售价为 4,551.30 元/吨，库存机制糖的单位成本高
于 2018 年 12 月公司机制糖的不含税平均售价。公司按单个存货项目的成本与可
变现净值孰低法计提存货跌价准备，根据估计的售价减去预计的销售费用和税费
后计算可变现净值，对账面成本高于可变现净值部分，计提存货跌价准备，经测
试，公司机制糖减值 6,981.87 万元。
②甘蔗糖蜜
公司期末库存甘蔗糖蜜平均单位成本为 623.51 元/吨（其中子公司大桥制糖
公司成本为 640 元/吨），2018 年 12 月公司甘蔗糖蜜的不含税平均售价为 683.5
元/吨（其中子公司大桥制糖公司平均售价为 646.67 元/吨），大桥制糖公司按单
个存货项目的成本与可变现净值孰低法计提存货跌价准备，根据估计的售价减去
预计的税费后计算可变现净值，对账面成本高于可变现净值部分，计提存货跌价
准备，经测试，大桥制糖公司甘蔗糖蜜减值 3.50 万元。
③机制纸
公司对机制纸按单个存货项目的成本与可变现净值孰低法计提存货跌价准
备，经测试，期末计提的减值准备余额为 95.77 万元。
（2）消耗性生物资产
16
截至 2018 年 12 月 31 日，尚未砍收的甘蔗种植面积约 2.31 万亩，根据 2018
年 12 月已砍收面积的平均产量 2.81 吨/亩估算，未砍收的甘蔗种植面积产量约
6.5 万吨，按 520 元/吨的甘蔗收购价预估销售收入为，与账面成本进行对比，经
测试，公司消耗性生物资产减值 3,348.76 万元。
（3）发出商品
公司的发出商品主要为机制糖，公司期末根据合同发出机制糖，单位成本为
5,105.28 元/吨，2018 年 12 月公司发出机制糖的不含税平均售价为 4,545.25
元/吨，发出商品机制糖的单位成本高于 2018 年 12 月公司机制糖的不含税平均
售价。公司按单个存货项目的成本与可变现净值孰低法计提存货跌价准备，根据
合同售价减去预计的销售费用和税费后计算可变现净值，对账面成本高于可变现
净值部分，计提存货跌价准备，经测试，公司发出商品机制糖减值 1,147.38 万
元。
公司认为，2018 年度存货跌价准备计提符合会计准则的相关规定。
3、说明转承包自营甘蔗种植合同的具体内容及计提跌价准备金额的具体测
算过程及相关参数依据。
2018 年末，公司转承包自营甘蔗种植合同计提跌价准备金额明细如下：
单位：万元
2018 年 12 月 31 日
项目 原值 跌价准备 净值
转包合同 28,163.56 5,715.14 22,448.42
其中：香山种植公司 26,307.62 5,435.59 20,872.03
东江种植公司 1,855.94 279.55 1,576.39
2018 年度，全资子公司香山种植公司、东江种植公司与种植大户或专业公
司签订甘蔗种植承包经营合同，将公司原自营甘蔗基地（含地上农作物甘蔗）发
包给种植大户或专业公司，合同约定承包期间基地上的甘蔗归承包者所有，由承
包者销售给南宁糖业股份有限公司，香山种植公司、东江种植公司根据承包经营
合同向承包者收取承包费，18/19 榨季总计应收承包收入 29,931.23 万元，会计
上按开榨时间分四个月(2018 年 12 月-2019 年 3 月)平均计入其他业务收入，发包
前香山种植公司、东江种植公司已发生的甘蔗种植管护成本（土地租金、蔗种、
种蔗人工）等由香山种植公司、东江种植公司承担。18/19 榨季转包总成本为
37,551.42 万元，会计上按分四个月(2018 年 12 月-2019 年 3 月)平均计入其他业
17
务成本，于 2018 年 12 月结转其他业务成本 9,387.86 万元，期末余额 28,163.56
万元，列报于存货项目，在 2018 年 12 月 31 日，公司对账面成本高于可变现净
值部分，计提存货跌价准备。具体计算过程如下：
期末账面总成本 可变现净值
项目 （摊销期间 2019 （应于 2019 年 1-3 月确 账面成本与可变现
年 1-3 月） 认 18/19 榨季承包收入） 净值的差额
转包合同 28,163.56 22,448.42 5,715.14
其中：香山种植公司 26,307.62 20,872.03 5,435.59
东江种植公司 1,855.94 1,576.39 279.55
（二）会计师的核查过程及核查意见：
我们执行存货的监盘程序，检查存货的数量及状况等；查询 2018/2019 榨季
糖料蔗收购价格情况，查询广西糖网机制糖价格行情，检查分析管理层考虑这些
因素对南宁糖业存货可能产生存货跌价的风险；取得南宁糖业存货的跌价准备计
算表，执行存货减值测试程序，检查分析可变现净值的合理性，评估存货跌价准
备计提的准确性。
经核查，我们认为公司不存在 2017 年存货跌价准备计提不足的情形；公司
本期计提的存货跌价准备是充分的，符合会计准则的相关规定。
问题 5：年报显示，你公司报告期对固定资产计提减值准备 2,032 万元，2017
年同期计提金额为 93 万元，同比增长 2,085%。请你公司补充披露固定资产减值
测试及参数选择过程，并说明相关参数选择的原因及合理性。请年审会计师进
行核查并发表明确意见。
（一）公司回复说明
公司报告期计提固定资产减值准备的单位为：南宁天然纸业有限公司计提
2008.51 万元，南宁美恒安兴纸业有限公司计提 23.87 万元。
1、天然纸业公司原来将资产整体对外出租，2018 年租期结束，承租方因环
保和市场压力不愿续租，天然纸业拟将设备转让处置后转型改做仓储业务，但
2018 年还未实际转型，造成资产闲置、固定资产组可回收价值低于账面价值而
出现减值。根据中通诚资产评估有限公司出具的《南宁糖业股份有限公司以财务
报告为目的而涉及南宁天然纸业有限公司存货及固定资产组减值测试项目资产
评估报告》（中通评报字【2019】32021 号），固定资产组在评估基准日 2018 年
12 月 31 日账面净值 5,530.50 万元，可回收价值 3,521.99 万元，减值 2,008.51
18
万元，故公司在报告期对天然纸业固定资产计提了减值。固定资产组的减值测试
及评估方法、参数选择过程说明如下：
根据中国资产评估协会《以财务报告为目的的评估指南》(中评协〔2017〕
45 号)，执行以财务报告为目的评估业务，应当根据评估对象、价值类型、资料
收集情况和资料来源等相关条件，参照会计准则关于评估对象和计量方法的有关
规定，选择评估方法。
本次评估固定资产组所选择的价值类型是资产组可回收价值，可回收价值等
于资产预计未来现金流量的现值或者公允价值减去处置费用的净额孰高者。资产
组预计未来现金流量的现值通常采用收益法；被评估资产组的市场价值(公允价
值)通常可采用收益法、市场法和成本法三种资产评估基本方法加以计算。因此
根据本次评估对象的特点、价值类型、资料收集情况、数据来源等相关条件，参
照会计准则关于评估对象和计量方法的有关规定，固定资产选择评估方法过程如
下：
I．房屋建筑物类资产
天然纸业于 2018 年 11 月获批复停止造纸生产同时转型仓储业务，根据企业
的转型方案，拟将造纸设备尽快转让，清空场地，将厂房改造为仓储出租，获得
经营收入。目前房屋建筑物类有三种类型：一是与机器设备连接紧密的厂房和构
筑物，如拆除机器设备，这些厂房和构筑物将受到严重破坏，不具备修复和继续
使用的条件；二是没有安装机器设备的厂房、办公室及配套设施，可以直接对外
出租；三是安装有机器设备的厂房，需要将设备拆除变卖完毕，进行简单整改，
方可达到出租条件。
(1)对拆除清空设备后受到严重破坏无法合理利用的房屋建筑物类资产
对于拆除清空设备后受到严重破坏无法合理利用的房屋建筑物类资产，按报
废资产处理，其可回收价值为：
可回收价值=(房屋建筑物类资产残值-处置费用)
其中：
房屋建筑物和构筑物资产残值＝建安工程造价×残值率
管道沟槽资产残值＝废金属材料单价×可回收金属材料的重量
处置费用包括清理及拆除房屋建筑物、构筑物、管道和沟槽涉及的人工费、
机械费、清理运输费及相关税费等。
19
(2)拆除清空设备后可合理利用的房屋建筑物类资产
经分析，房屋建筑物类所占用的土地使用权终止于 2054 年 12 月 26 日，自
评估基准日起尚可使用年限为 36.01 年，对于可合理利用的房屋建筑物类资产，
经向产权持有单位了解生产厂房内设备类资产的处置周期和场地清空并简单改
造的周期后，本次评估假设在评估基准日后 1 年内可完成场地清空改造并达到出
租状态，因此可采用收益法，房屋建筑物的可回收价值为出租年限内的出租收益
折现至评估评估基准日，加上出租收益期末房屋的残值折现到评估基准日之和，
确定期末房产的可回收价值。
收益法是预计估价对象未来的正常净收益，选用适当的资本化率将其折现到
估价时点后累加，以此估算估价对象的客观合理价格或价值的方法。计算公式如
下：
V =A÷(r＂-s)×{1-[(1+s)÷(1+r＂)]n-1}÷(1+r＂)1+[(预测期末房屋建
筑物类资产残值-处置费用)÷(1+r＂)n]
其中：V—为房产可回收价值
A—为房产开始出租第一年的纯收益
s—租金年增长率
r＂—房屋资本化率
n—为预测期数(预测期数根据房屋建筑物尚可使用年限和土地剩余
使用年限孰短原则确定)
房产每年的纯收益=房产租金年收入－房产年运营费用
房产租金年收入=房地产租金年收入－土地租金年收入
土地租金年收入=建筑物占地面积×单位土地租金年收益
单位土地租金年收益 A=P×r′÷[1-1÷(1+r′)n]
p—土地使用权单位价值
r′—土地还原率
n—土地剩余使用年限
土地使用权价值可通过市场比较法测算。市场法是根据替代原则，将待估宗
地与属同一供需圈在较近时期内，已经发生交易的类似土地交易实例进行比较，
对待估宗地的交易情况、估价期日、区域因素、个别因素及使用年期进行条件差
异修正，得出比准价格来确定土地价格的方法，其计算公式为：
20
V=VB×A×B×D×E×K
式中：V—待估宗地的土地使用权价格
VB—比较实例价格
A—待估宗地交易情况指数/比较实例宗地交易情况指数
B—待估宗地估价期日地价指数/比较实例宗地交易日期地价指数
D—待估宗地区域因素条件指数/比较实例宗地区域因素条件指数
E—待估宗地个别因素条件指数/比较实例宗地个别因素条件指数
K—年期修正系数
K=[1-1/(1+r′) m]/ [1-1/(1+r′) n]
式中：r′—土地还原率
m—待估宗地的使用年期
n—比较实例的使用年期
II 设备类资产
天然纸业于 2018 年 11 月获批复停止造纸生产同时转型仓储业务，根据企业
的转型方案，拟将造纸设备尽快转让，清空场地，将厂房改造为仓储出租，获得
经营收入。
(1)对于拆除后尚能使用的设备类(机器设备和电子设备)资产
可回收价值=公允价值-处置费用
处置费用包括设备的清理费用(包括拆除设备发生的人工费用、机械费用、
清理运输费)和处置设备时所需缴纳的增值税
由于产权持有单位没有提供拟转让处置资产的拆除方案，本次评估设定设备
拆除、运输等所需发生的费用由买方负责。
评估人员根据评估目的、价值类型、机器设备的特点，现场调查获取的评估
基础资料和市场调查的情况进行了分析，并选择适宜的评估方法。
经分析，因设备类资产拟进行转让处置，故不适用收益法评估；②因当地二
手设备资产交易市场不活跃，难以获取足够数量的具有相似性、可比性的资产销
售资料，故不宜采用市场法评估；因委估资产的资产名称、规格型号等历史资料
相对比较完整，现时资产与历史资产具有相同性和可比性，形成资产价值的耗费
是必须的，同时，由于委估机器设备资产有较为清晰的账面记录以及最初取得的
相关凭据，因此，依照本次评估的目的及可收集到的资料，采用成本法确定设备
21
的市场价值(公允价值)。
成本法是用现时条件下重新购置或建造一个全新状态的被评估资产所需的
全部成本，减去被评估资产已发生的实体性贬值、功能性贬值和经济性贬值，得
到的差额作为被评估资产的评估值的一种资产评估方法。
成本法的基本计算公式为：
市场价值(公允价值)=重置成本-实体性贬值-功能性贬值-经济性贬值
委估设备类资产因生产经营原因，于 2018 年 3 月开始处于闲置状态，与目
前市场上流通的设备在技术性能上差别不大，评估采用的是更新重置成本，而且
委估设备类资产只是因为企业生产经营的需要而拟将其转让处置，因此不考虑功
能性贬值和经济性贬值，则：
市场价值(公允价值)=重置成本×成新率
可回收价值=公允价值-处置费用=重置成本×成新率-处置费用
①重置成本的确定
根据本次评估目的，委托方拟移地转让处置设备，本次评估是在假设委估设
备移地按原用途继续使用的前提下进行估算，因此重置成本不包括设备运杂费、
安装费、基础费、调试费、设计费、管理费、资金成本等。
重置成本=设备购置价(含税价)
②成新率的确定
由于委估的设备大部分已停用，评估人员无法观察到其运行状态，因此评估
中主要采用使用年限法确定设备的成新率。
使用年限法是根据委估设备预计尚可使用年限与其总使用年限的比率确定
成新率，其计算公式为：
尚可使用年限
年限法成新率 ×100%
已使用年限 尚可使用年限
③处置费用包括设备的清理费用(包括拆除设备发生的人工费用、机械费用、
清理运输费)和处置设备时所需缴纳的增值税，由于电子设备为简易安装设备，
故不考虑清理费用。
根据评估人员向南宁市废旧回收公司电话询价，拆除兼运费的价格为
300-350 元/吨，没有具体重量的设备按账面价值的比例进行计算。
根据(财税〔2008〕170 号规定，2008 年 12 月 31 日以前未纳入扩大增值税
抵扣范围试点的纳税人，销售自己使用过的 2008 年 12 月 31 日以前购进或者自
22
制的固定资产，按照简易办法征收增值税；纳税人销售自己使用过的 2009 年 1
月 1 日以后购进或者自制的固定资产(进项税已抵扣)，按照适用税率征收增值
税。
根据财税[2014]57 号文件规定，一般纳税人销售自己使用过的固定资产、
销售旧货，按照简易办法依照 3%征收率减按 2%征收增值税。
(2)对于尚能正常使用的车辆
经分析，①因车辆拟进行转让处置，故不适用收益法评估；②因当地二手车
辆资产交易市场活跃，可以获取足够数量的具有相似性、可比性的资产销售资料，
故可以采用市场法评估；因委估车辆生产年代较早且车辆更新换代较快，相同或
似类车型已停产，现时资产与历史资产没有相同性和可比性，故不适用收益法评
估；因此，依照本次评估的目的及可收集到的资料，采用市场法确定车辆的市场
价值(公允价值)。
市场法，是通过分析最近市场上和委估资产类似的车辆的成交价格，并对被
评估对象和参照物之间的差异进行调整，由此确定被评估车辆价值的方法。即通
过比较分析相似的市场参照物与被评估车辆的可比因素差异，并对这些因素逐项
做出调整，由此确定被评估车辆的价值。
可回收价值＝市场价值(公允价值)－处置费用=二手车市场价值-处置费用
处置费用包括设备的清理费用(包括拆除设备发生的人工费用、机械费用、
清理运输费)和处置设备时所需缴纳的增值税，由于车辆为不需安装设备，故不
考虑清理费用。
根据(财税〔2013〕106 号)文件规定，一般纳税人销售自己使用过的本地区
试点实施之日以前购进或者自制的固定资产，按照简易办法征收增值税。
根据财税[2014]57 号文件规定，一般纳税人销售自己使用过的固定资产、
销售旧货，按照简易办法依照 3%征收率减按 2%征收增值税。
(3)对于拆除后不能继续使用但有回收价值的资产
由于委托方没有提供对搬迁资产的拆除方案，本次评估设定设备拆除、清理
运输费等所需发生的费用由买方负责。拆除后不能继续使用的资产，但可以作为
废旧材料进行变现处置。因此，可通过废旧物资回收市场回收废旧材料的现行价
格来确定此部份资产的可回收价值。评估公式为：
可回收价值=公允价值-处置费用=可回收废旧材料价格-处置费用
23
=可回收废旧材料单价×可回收材料重量 -处置费用
清理费用的价格为拆除费兼运费的价格为 300-350 元/吨，没有具体重量的
设备按账面价值的比例进行计算。
根据财税[2014]57 号文件规定，一般纳税人销售自己使用过的固定资产、
销售旧货，按照简易办法依照 3%征收率减按 2%征收增值税。
(4)对于拆除后不能继续使用且无回收价值的资产，直接评估为 0。
2、控股子公司美恒安兴纸业公司 2015 年因面临土地收储而长期停产，2018
年拟对设备进行转让处置，经中联资产评估有限公司对美恒安兴纸业公司 2018
年 9 月 30 日的设备资产用成本法逐项进行评估，出具了《南宁美恒安兴纸业有
限公司设备和存货转让评估项目资产评估报告》（中联评报字[2018]第 2196 号），
确定评估值为 510.51 万元，与 2018 年末账面价值 534.38 万元相差 23.87 万元，
美恒安兴纸业公司于 2018 年末计提固定资产减值准备 23.87 万元。
（二）会计师的核查过程及核查意见
公司聘请了中通诚资产评估有限公司出具对天然纸业公司存货及固定资产
组进行评估，出具了《南宁糖业股份有限公司以财务报告为目的而涉及南宁天然
纸业有限公司存货及固定资产组减值测试项目资产评估报告》，聘请中联资产评
估集团有限公司对美恒安兴纸业公司 2018 年 9 月 30 日的设备资产用成本法逐项
进行评估，出具了《南宁美恒安兴纸业有限公司设备和存货转让评估项目资产评
估报告》（中联评报字[2018]第 2196 号），我们核查了该评估报告具体测算及参
数选择过程，未发现存在不合理的情形。
问题 6：你公司年报“或有事项”中披露 2018 年 2 月你公司接到南宁仲裁
委员会的应诉通知书。安兴纸业有限公司（以下简称“安兴纸业”）向南宁仲裁
委员会诉你公司及南宁振宁工业投资管理有限责任公司单方面停止对合营企业
南宁美恒安兴纸业有限公司的经营，要求你公司赔偿经济损失及律师费合计
1,387.25 万元，目前案件尚未审理。基于谨慎性原则，你公司已计提预计负债
1,387.25 万元，同时计营业外支出 1387.25 万元。请你公司：（2）结合《企业
会计准则第 13 号—或有事项》的有关规定，说明在安兴纸业仲裁案件尚未审理
的情形下，将前述 1,387.25 万元计入营业外支出的原因及合理性；请年审会计
师进行核查并发表明确意见。
24
1、公司回复说明
2018 年 8 月 2 日，公司接到南宁仲裁委员会的应诉通知书【（2018）南仲
受字 702 号】，申请人安兴纸业有限公司向南宁仲裁委员会诉被申请人南宁糖业、
振宁工投，请求裁决解除申请人与被申请人于 2004 年 3 月 12 日签订的《合资经
营企业南宁美恒安兴纸业有限公司合同》以及赔偿因合同纠纷造成的损失约为
1,387.25 万元。
本案属于合资合同纠纷，南宁糖业、振宁工投公司、安兴公司三方确实正式
签署了《合资合同》，现申请人认为公司违反了三方签订的《合资合同》的约定，
应承担的具体违约责任尚需仲裁委员会裁定，公司管理层分析认为，基于谨慎性
原则，按请求数额全部计提申请人提出的赔偿数额 1,387.25 万元。
2、会计师的核查过程及核查意见
我们查询了本次诉讼的相关资料（包括仲裁申请书、应诉通知书、延期举证
申请书等）并向代理本次案件的律师函证，获悉南宁糖业、振宁工投公司、安兴
公司三方确实签署了《合资合同》，现申请人认为南宁糖业违反了三方签订的《合
资合同》的约定。公司管理层分析认为，基于谨慎性原则，按请求数额全部计提
申请人提出的赔偿数额 1,387.25 万元。
我们认为公司的上述会计处理符合会计准则的规定。
问题 7：关于应收账款。年报“或有事项”部分显示，你公司分别于 2014
年 12 月 8 日、2015 年 3 月 16 日与广州市广顺隆进出口有限公司（以下简称“广
顺隆”）签订了《产品赊销协议》，广顺隆向你公司开出商业承兑汇票进行货款
结算，后其因资金周转困难，截止你公司年报披露日，广顺隆尚欠你公司
3,747.33 万元的商业承兑汇票没有承兑，已造成违约，你公司于 2018 年 6 月
13 日向法院提起诉讼。同时，年报“重要会计政策及会计估计-应收票据及应收
账款”部分显示，你公司将金额为人民币 100 万元以上的应收款项确认为单项
金额重大的应收款项，你公司对广顺隆的应收账款金额为 3,747.33 万元，你公
司未将其纳入期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款，且该笔应收
账款的减值金额为 112.41 万元。请你公司：（1）说明对广顺隆 3,747.33 万元
应收账款的分类是否与你公司会计政策一致；（2）结合广顺隆多年未还款的情
况，说明仅对该笔应收账款计提 112.41 万元减值准备的原因及合理性，是否存
在应收账款减值计提不充分的情形。请年审会计师进行核查并发表明确意见。
25
1、公司回复说明
广顺隆公司与我公司签订《产品赊销协议》的同时，广顺隆公司、广西南宁
浦玺鼎贸易有限公司（以下简称“南宁浦玺鼎”）、广西南宁保久富电子科技有
限责任公司（以下简称“南宁保久富”）、广州市海云管线安装技术开发有限公
司（以下简称“广州海云管线”）分别与我公司签订了《赊销抵押担保合同》，
用房产抵押为赊销提供担保，并办理抵押登记。公司委托北京中同华资产评估有
限公司对抵押的房产评估，出具了《南宁糖业股份有限公司财产保全涉及的抵押
人抵押的 15 项不动产市场价值项目资产评估报告》（中同华评报字（2019）第
060340 号），2018 年 12 月 31 日抵押物评估值为 3,937.41 万元，公司起诉广顺
隆后，向法院申请查封了以上抵押物，公司测算抵押物评估值扣除处置费用后高
于应收欠款，由于公司为第一顺位抵押权人，因此公司未将该笔欠款单独计提坏
账准备，按账龄分析法对该笔欠款计提坏账准备，公司认为计提 112.41 万元坏
账准备是合理的。
2、会计师的核查过程及核查意见
我们查询了应收广顺隆公司债权的相关资料，包括《产品赊销协议》、《赊
销抵押担保合同》、评估报告等资料，未发现存在不合理的情形。
问题 8：2016 年至 2018 年末，你公司账面货币资金分别为 14.2 亿元、14.4
亿元和 7.15 亿元，占总资产比例分别为 21%，19%和 12%，同期有息负债余额（短
期借款+一年内到期的流动负债+长期借款+应付债券）分别为 36.73 亿元、47.70
亿元、43.59 亿元，占总资产比例为 54.72%、64.56%和 74.95%，财务费用中利
息支出为 1.83 亿元、2.06 亿元和 2.60 亿元。请你公司列表说明你公司货币资
金存放地点、存放类型、利率水平、是否存在抵押/质押/冻结等权利限制。请
年审会计师进行核查并发表明确意见。
（一）公司回复说明
26
1、2016 年末货币资金情况如下表
单位：元
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
南宁糖业股份有限公 人民
1,996.61 无
司 币
南宁糖业股份有限公 人民
38.10 无
司制糖造纸厂 币
南宁侨虹新材料股份 人民
2,439.62 无
有限公司 币
广西侨旺纸模制品有 人民
628.08 无
限责任公司 币
广西南糖房地产有限 人民
492.26 无
责任公司 币
南宁糖业股份有限公 人民
677.16 无
司糖纸加工分公司 币
南宁糖业股份有限公 人民
147.38 无
司东江糖厂 币
南宁云鸥物流有限责 人民
3,676.89 无
任公司 币
南宁糖业宾阳大桥制 人民
360.19 无
糖有限责任公司 币
广西南蒲纸业有限公 人民
1,488.39 无
司 币
广西环江远丰糖业有 人民
77.40 无
限责任公司 币
南宁美恒安兴纸业有 人民
1,342.69 无
限公司 币
库存现金小计 13,364.77
27
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
广西南糖房地产有限 中信银行南宁市人 人民
7291410182600036884 31,438.20 活期 无
责任公司 民支行 币
南宁糖业股份有限公 中信银行南宁市广 人民
7291410182600030436 10,655,393.70 活期 无
司 园路支行 币
南宁糖业股份有限公 中信银行南宁市广 人民
7291410182600044514 25,752.90 活期 无
司 园路支行 币
南宁糖业股份有限公 中国银行南宁市星 人民
619757498217 42,752,182.39 活期 无
司 光大道支行 币
南宁侨虹新材料股份 中国银行南宁市里 人民
617157483831 55,000,000.00 1.82% 无
有限公司 建支行 币
广西舒雅护理用品有 中国银行南宁市里 人民
626257483828 8,199,428.92 活期 无
限公司 建支行 币
南宁侨虹新材料股份 中国银行南宁市里 人民
617157483831 990,164.23 活期 无
有限公司 建支行 币
南宁糖业股份有限公 中国银行南宁市埌 人民
626262959620 51,142.99 活期 无
司 东支行 币
南宁云鸥物流有限责 中国银行南宁市江 人民
624964654456 139,509.70 活期 无
任公司 南中支行 币
南宁糖业宾阳大桥制 中国银行南宁市宾 人民
622368580734 49,721.57 活期 无
糖有限责任公司 阳支行 币
广西舒雅护理用品有 中国银行南宁里建
623663802531 美元 16.32 6.9370 113.21 活期 无
限公司 支行
南宁糖业股份有限公 中国银行广西壮族 人民
615857497820 32,836,746.79 活期 无
司 自治区分行 币
南宁糖业股份有限公 中国银行广西壮族 人民
615859218701 18,881.91 活期 无
司 自治区分行 币
南宁侨虹新材料股份 中国银行广西壮族 626257497842 人民 466,987.66 活期 无
28
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
有限公司 自治区分行 币
广西舒雅护理用品有 中国银行广西壮族
623657495945 美元 51,870.27 6.9370 359,824.06 活期 无
限公司 自治区分行
中国银行股份有限
南宁糖业股份有限公 人民
公司南宁市武鸣支 626262375157 530,295.56 活期 无
司香山糖厂 币
行
南宁云鸥物流有限责 中国农业银行南宁 人民
20029101040015201 2,031,714.37 活期 无
任公司 邕宁支行 币
南宁糖业股份有限公 中国农业银行南宁 人民
20-019101040008000 104,094,321.30 活期 无
司 市江南支行营业室 币
南宁天然纸业有限公 中国农业银行南宁 人民
036501040003522 176,024.76 活期 无
司 华侨投资区支行 币
南宁侨虹新材料股份 中国农业银行南宁 人民
20-036501040002631 35,000,000.00 1.82% 无
有限公司 东盟经济园区支行 币
广西舒雅护理用品有 中国农业银行南宁 人民
036501040002433 1,673,298.83 活期 无
限公司 东盟经济园区支行 币
广西环江远丰糖业有 中国农业银行环江 人民 法院
519101040003089 1,657,554.40 活期 1,657,554.40
限责任公司 县支行 币 冻结
广西环江远丰糖业有 中国农业银行环江 人民
519101040009144 43,934.43 活期 无
限责任公司 县支行 币
中国农业银行股份
广西侨旺纸模制品有 人民
有限公司南宁金凯 20019501040003077 955,461.91 活期 无
限责任公司 币
路支行
中国农业银行股份
广西侨旺纸模制品有 人民
有限公司大沙田支 20029201040017650 8,052,171.35 活期 无
限责任公司 币
行
广西侨旺纸模制品有 中国农业银行股份 20029214040000337 美元 18,775.10 6.9370 130,242.87 活期 无
29
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
限责任公司 有限公司大沙田支
行
南宁侨虹新材料股份 中国农业银行东盟 人民
20-036501040002631 1,928,348.04 活期 无
有限公司 经济园区支行 币
南宁糖业股份有限公 中国民生银行南宁 人民
5501014210000147 28,905,273.08 活期 无
司 分行 币
南宁糖业股份有限公 中国建设银行武鸣 人民
45050159725800000054 91,962,100.00 活期 无
司 支行 币
南宁糖业股份有限公 中国建设银行南宁 人民
45001604953050501365 696,022.60 活期 无
司制糖造纸厂 市亭洪路支行 币
广西南糖房地产有限 中国建设银行南宁 人民
45001604953059686868 38,794.36 活期 无
责任公司 市亭洪路支行 币
南宁云鸥物流有限责 中国建设银行南宁 人民
45001604953059161688 5,329,451.46 活期 无
任公司 市亭洪路支行 币
南宁糖业股份有限公 中国建设银行南宁 人民
45001604953050501332 105,513,106.80 活期 无
司 市亭洪路支行 币
南宁糖业股份有限公 中国建设银行南宁 人民
45001604953059501568 1,287,468.08 活期 无
司第一纸业分公司 市亭洪路支行 币
南宁美恒安兴纸业有 中国建设银行南宁 人民 法院
45001604953050700076 507,453.30 活期 208,240.00
限公司 市亭洪路支行 币 冻结
南宁糖业股份有限公 中国建设银行股份 人民
45001597258050505393 56,921.33 活期 无
司香山糖厂 有限公司武鸣支行 币
中国工商银行南宁
广西舒雅护理用品有 人民
武鸣县东盟经济园 2102117819100005235 17,791.61 活期 无
限公司 币
区支行
南宁糖业股份有限公 中国工商银行南宁 人民
2102117009221001256 4,189,657.11 活期 无
司东江糖厂 市武鸣支行 币
30
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
南宁糖业股份有限公 中国工商银行南宁 人民
2102106009221003670 1,636,210.52 活期 无
司制糖造纸厂 市江南支行 币
南宁云鸥物流有限责 中国工商银行南宁 人民
2102106019221025644 880,631.03 活期 无
任公司 市江南支行 币
南宁糖业股份有限公 中国工商银行南宁 人民
2102106009221022057 143,384,937.52 活期 无
司 市江南支行 币
广西南糖房地产有限 中国工商银行江南 人民
2102106019245136561 336,288.54 活期 无
责任公司 支行 币
广西环江远丰糖业有 中国工商银行环江 人民 法院
21148450193000516411641 857.88 活期 857.88
限责任公司 县支行 币 冻结
南宁糖业股份有限公 中国工商银行南宁 人民
2102116009300003813 6,029,580.54 活期 无
司蒲庙造纸厂 市邕宁支行 币
南宁美恒安兴纸业有 中国工商银行南宁 人民
2102116019300037346 255,726.07 活期 无
限公司 市邕宁支行 币
南宁糖业股份有限公 中国工商银行南宁 人民
2102117009221001132 2,055,184.73 活期 无
司香山糖厂 市武鸣支行 币
南宁糖业股份有限公 中国工商银行南宁 人民
2102106209221000189 5,786,679.71 活期 无
司明阳糖厂 市机场支行 币
南宁糖业宾阳大桥制 中国工商银行宾阳 人民
125,473,770.64 活期 无
糖有限责任公司 县支行 2102121009300014774 币
南宁糖业股份有限公 人民
招商银行南宁分行 771900011810668 27,030,547.24 活期 无
司 币
南宁糖业股份有限公 兴业银行南宁桃源 人民
552020100100007864 60,645,835.66 活期 无
司 支行 币
南宁糖业股份有限公 兴业银行南宁桃源 人民
552020100100186433 97,643.13 活期 无
司 支行 币
南宁糖业股份有限公 兴业银行南宁桃源 552020100100053098 人民 81,409.57 活期 无
31
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
司明阳糖厂 支行 币
南宁糖业股份有限公 武鸣区信用合作联 人民
1930012040000023 1,557,282.25 活期 无
司东江糖厂 社东江分社 币
南宁云鸥物流有限责 上海浦东发展银行 人民
63060154700002529 45,852,814.03 活期 无
任公司 南宁江南支行 币
南宁糖业股份有限公 上海浦东发展银行 人民
63060154500000019 10,028,305.21 活期 无
司 南宁江南支行 币
南宁糖业股份有限公 上海浦东发展银行 人民
63060154500000192 193,112.10 活期 无
司 南宁江南支行 币
广西南糖房地产有限 上海浦东发展银行 人民
63010155000003118 167,048.44 活期 无
责任公司 南宁分行营业部 币
南宁市邕宁区农村
南宁糖业股份有限公 人民
信用合作联社青秀 189312010100855876 4,377,533.66 活期 无
司 币
信用社
南宁市邕宁区农村
南宁糖业股份有限公 人民
信用合作联社明阳 186312010100288568 3,096,905.63 活期 无
司明阳糖厂 币
分社
南宁市邕宁区农村
南宁糖业股份有限公 人民
信用合作联社伶俐 1835012040000012 19,133,315.70 活期 无
司伶俐糖厂 币
信用社
南宁市邕宁区农村
南宁糖业股份有限公 人民
信用合作联社伶俐 1835012040000609 3,158,815.74 活期 无
司伶俐糖厂 币
信用社
南宁糖业股份有限公 南宁市邕宁区农村 人民
187312010106718268 14,596.15 活期 无
司蒲庙造纸厂 信用合作联社 币
广西南糖房地产有限 南宁市邕宁区农村 人民
189312010102344788 327,269.83 活期 无
责任公司 信用合联作社金湖 币
32
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
信用社
南宁市武鸣区农村
南宁糖业股份有限公 人民
信用合作联社营业 1906012040000082 3,678,934.21 活期 无
司香山糖厂 币
部
南宁糖业股份有限公 南宁市区农村信用 人民
172612010125304888 201.13 活期 无
司明阳糖厂 合作联社营业部 币
南宁糖业股份有限公 南宁市区农村信用 人民
1726012040000711 109,675,987.14 活期 无
司 合作联社 币
南宁糖业股份有限公 南宁交通银行南宁 人民
451060705018160018994 36,782.27 活期 无
司伶俐糖厂 分行长湖路分理处 币
广西南糖房地产有限 人民
民生银行南宁分行 600189794 968,177.17 活期 无
责任公司 币
南宁糖业股份有限公 交通银行南宁市桃 人民
451060500018180586472 598,575.06 活期 无
司东江糖厂 源支行 币
南宁糖业股份有限公 交通银行南宁市桃 人民
4501060500018180509440 12,405,067.42 活期 无
司香山糖厂 源支行 币
南宁侨虹新材料股份 交通银行南宁市国
451060100145100000464 美元 19,085.03 6.9370 132,392.85 活期 无
有限公司 际业务部
南宁糖业股份有限公 交通银行南宁市福 人民
451060501010141014256 3,825,507.91 活期 无
司 建园支行 币
南宁侨虹新材料股份 交通银行南宁市福 人民
451060501018000016181 2,177,996.45 活期 无
有限公司 建园支行 币
南宁云鸥物流有限责 交通银行南宁市福 人民
451060501018160035061 159,236.32 活期 无
任公司 建园支行 币
南宁糖业股份有限公 交通银行南宁市长 人民
451060705018160109312 108.00 活期 无
司蒲庙造纸厂 湖支行 币
广西环江远丰糖业有 环江县农业发展银 20345272400100000027821 人民 3,351,092.39 活期 法院 3,351,092.39
33
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
限责任公司 行 币 冻结
广西环江远丰糖业有 环江县农业发展银 人民 法院
20345272400100000036051 4,000,000.00 活期 4,000,000.00
限责任公司 行 币 冻结
广西环江远丰糖业有 环江县农业发展银 人民
20345272400100000026691 7,827.00 活期 无
限责任公司 行 币
广西环江远丰糖业有 环江县农村信用合 人民
7186012040000132 1,354,107.84 活期 无
限责任公司 作联社 币
南宁糖业股份有限公 人民
华夏银行南宁分行 6230200001801700000151 13,811,634.26 活期 无
司 币
广西南糖房地产有限 国家开发银行广西 人民
45101560045449290000 177,564.52 活期 无
责任公司 分行 币
南宁糖业股份有限公 人民
桂林银行南宁分行 660200014160100010 138,869,558.84 活期 无
司 币
南宁糖业股份有限公 广西北部湾银行南 人民
0201012020016003 10,893,475.36 活期 无
司 宁市江南支行 币
南宁糖业股份有限公 广西北部湾银行南 人民
800030692168688 290,741.04 活期 无
司 宁市江南支行 币
南宁糖业股份有限公 广西北部湾银行南 人民
800030692100042 41,053,245.25 活期 无
司 宁市江南支行 币
广西舒雅护理用品有 广西北部湾银行南 人民
800050775700019 212,208.70 活期 无
限公司 宁市江南支行 币
南宁糖业宾阳大桥制 广西北部湾银行南 人民
98,025.92 活期 无
糖有限责任公司 宁市江南支行 800101364266661 币
南宁天然纸业有限公 广西北部湾银行南 人民
2302012020000169 4,005,591.39 活期 无
司 宁市东盟支行 币
广西侨旺纸模制品有 广西北部湾银行南 人民
800061397288883 15,480.83 活期 无
限责任公司 宁金凯支行 币
34
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
南宁侨虹新材料股份 广西北部湾银行南 人民
02010120200042038 530,824.47 活期 无
有限公司 宁江南支行 币
南宁糖业股份有限公 光大银行南宁东葛 人民
087888120100301005191 31,160,016.03 活期 无
司 支行 币
南宁糖业股份有限公 人民
东亚银行南宁分行 166000000225400 5,068,035.98 活期 无
司 币
南宁糖业宾阳大桥制 宾阳县农村信用合 人民
6,073,374.16 活期 无
糖有限责任公司 作联社大桥信用社 116012010108253165 币
南宁糖业宾阳大桥制 宾阳北部湾村镇银 人民
6,390,828.69 活期 无
糖有限责任公司 行 800101364288888 币
银行存款小计 1,408,979,595.90 9,217,744.67
南宁糖业股份有限公 中粮期货-期货保证 人民 期货
无 10,268,818.68 无 10,268,950.00
司 金 币 冻结
南宁糖业股份有限公 华信期货-期货保证 人民 期货
无 3,000,000.00 无 3,000,000.00
司 金 币 冻结
南宁侨虹新材料股份 交通银行广西区分
451000100146140000100 美元 170.42 6.9370 1,182.20 活期 无
有限公司 行营业部
其他货币资金小计 13,270,000.88 13,268,950.00
合计 1,422,262,961.55 22,486,694.67
2、公司 2017 年末货币资金情况如下表：
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
南宁糖业股份有
人民币 2,329.37 无
限公司
35
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
南宁糖业股份有
限公司制糖造纸 人民币 38.10 无
厂
南宁侨虹新材料
人民币 2,477.85 无
股份有限公司
广西侨旺纸模制
人民币 3,569.40 无
品股份有限公司
广西南糖房地产
人民币 2.06 无
有限责任公司
南宁糖业股份有
限公司糖纸加工 人民币 69.16 无
分公司
南宁云鸥物流有
人民币 1,001.31 无
限责任公司
南宁糖业宾阳大
桥制糖有限责任 人民币 427.15 无
公司
广西南蒲纸业有
人民币 1,488.39 无
限公司
广西环江远丰糖
人民币 34.40 无
业有限责任公司
南宁美恒安兴纸
人民币 4,457.08 无
业有限公司
库存现金小计 15,894.27
广西南糖房地产 中信银行南宁市人民支
7291410182600036884 人民币 31,133.02 活期 无
有限责任公司 行
南宁糖业股份有 中信银行南宁市广园路 7291410182600030436 人民币 13,844,913.09 活期 无
36
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
限公司 支行
南宁糖业股份有 中信银行南宁市广园路
7291410182600044514 人民币 25,831.31 活期 无
限公司 支行
南宁糖业股份有 中国银行南宁市星光大
619757498217 人民币 596,900.79 活期 无
限公司 道支行
南宁侨虹新材料 中国银行南宁市里建支
617157483831 人民币 504,500.19 活期 无
股份有限公司 行
南宁糖业股份有 中国银行南宁市埌东支
626262959620 人民币 50,413.85 活期 无
限公司 行
南宁云鸥物流有 中国银行南宁市江南中
624964654456 人民币 161,602.97 活期 无
限责任公司 支行
南宁侨虹新材料 中国银行南宁东盟经济
617173280399 美元 483.33 6.5342 3,158.17 活期 无
股份有限公司 园区支行
南宁糖业股份有 中国银行广西壮族自治
615857497820 人民币 7,759,461.66 活期 无
限公司 区分行
南宁侨虹新材料 中国银行广西壮族自治
626257497842 人民币 557,321.85 活期 无
股份有限公司 区分行
南宁糖业股份有 中国银行南宁市武鸣支
626262375157 人民币 530,130.60 活期 无
限公司香山糖厂 行
广西舒雅护理用 中国银行南宁市东盟经
626257483828 人民币 10,053,586.31 活期 无
品有限公司 济技术开发区支行
广西舒雅护理用 中国银行南宁市东盟经
623663802531 美元 16.57 6.5342 108.27 活期 无
品有限公司 济技术开发区支行
广西舒雅护理用 中国银行广西壮族自治
623657495945 美元 22,591.37 6.5342 147,616.53 活期 无
品有限公司 区分行营业部
南宁糖业宾阳大
人民币 48,871.06 活期 无
桥制糖有限责任 中国银行宾阳支行 622368580734
37
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
公司
南宁云鸥物流有 中国农业银行南宁邕宁
20029101040015201 人民币 2,564.84 活期 无
限责任公司 支行
南宁糖业股份有 中国农业银行南宁市江
20-019101040008000 人民币 26,363,145.32 活期 无
限公司 南支行营业室
南宁天然纸业有 中国农业银行南宁华侨
036501040003522 人民币 406,904.46 活期 无
限公司 投资区支行
广西环江远丰糖 中国农业银行环江县支
519101040003089 人民币 636,419.33 活期 无
业有限责任公司 行
广西环江远丰糖 中国农业银行环江县支
519101040009144 人民币 17,480,460.58 活期 无
业有限责任公司 行
广西侨旺纸模制 中国农业银行股份有限
20019501040003077 人民币 25,088.97 活期 无
品股份有限公司 公司南宁金凯路支行
中国农业银行股份有限
广西舒雅护理用
公司南宁东盟经济园区 036501040002433 人民币 1,031,683.23 活期 无
品有限公司
支行
广西侨旺纸模制 中国农业银行股份有限
20029201040017650 人民币 4,565,786.80 活期 无
品股份有限公司 公司大沙田支行
广西侨旺纸模制 中国农业银行股份有限
20029214040000337 美元 536,470.38 6.5342 3,505,404.75 活期 无
品股份有限公司 公司大沙田支行
南宁侨虹新材料 中国农业银行东盟经济
20-036501040002631 人民币 595,162.38 活期 无
股份有限公司 园区支行
南宁糖业宾阳大
桥制糖有限责任 中国农业银行宾阳县支 人民币 165,371.37 活期 无
公司 行 20086101040015284
南宁糖业股份有
中国民生银行南宁分行 5501014210000147 人民币 55,506,777.88 活期 无
限公司
38
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
南宁糖业股份有
中国建设银行武鸣支行 45050159725800000054 人民币 105,386,346.53 活期 无
限公司
南宁糖业股份有
中国建设银行南宁市亭
限公司制糖造纸 45001604953050501365 人民币 107,854.87 活期 无
洪路支行
厂
广西南糖房地产 中国建设银行南宁市亭
45001604953059686868 人民币 199,646.54 活期 无
有限责任公司 洪路支行
南宁云鸥物流有 中国建设银行南宁市亭
45001604953059161688 人民币 6,622,672.82 活期 无
限责任公司 洪路支行
南宁糖业股份有 中国建设银行南宁市亭
45001604953050501332 人民币 13,192,970.31 活期 无
限公司 洪路支行
南宁糖业股份有
中国建设银行南宁市亭
限公司第一纸业 45001604953059501568 人民币 315,752.14 活期 无
洪路支行
分公司
南宁美恒安兴纸 中国建设银行南宁市亭
人民币 243,365.03 活期 无
业有限公司 洪路支行 45001604953050700076
南宁糖业股份有 中国建设银行股份有限
45001597258050505393 人民币 8,444,948.02 活期 无
限公司香山糖厂 公司武鸣支行
南宁糖业股份有 中国建设银行股份有限
45050159725800000062 人民币 19,027,931.83 活期 无
限公司东江糖厂 公司武鸣支行
南宁糖业股份有 中国工商银行南宁市武
2102117009221001256 人民币 1,200,559.91 活期 无
限公司东江糖厂 鸣支行
南宁糖业股份有
中国工商银行南宁市江
限公司制糖造纸 2102106009221003670 人民币 1,401,047.52 活期 无
南支行
厂
南宁云鸥物流有 中国工商银行南宁市江
2102106019221025644 人民币 568,940.09 活期 无
限责任公司 南支行
39
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
南宁糖业股份有 中国工商银行南宁市江
2102106009221022057 人民币 172,538,387.07 活期 无
限公司 南支行
广西南糖房地产 中国工商银行南宁市江
2102106019245136561 人民币 71,146.56 活期 无
有限责任公司 南支行
南宁糖业股份有
中国工商银行股份有限
限公司蒲庙造纸 2102116009300003813 人民币 3,031,568.31 活期 无
公司南宁市邕宁支行
厂
南宁美恒安兴纸 中国工商银行股份有限
人民币 70,865.64 活期 无
业有限公司 公司南宁市邕宁支行 2102116019300037346
南宁糖业股份有 中国工商银行股份有限
2102117009221001132 人民币 6,315,861.35 活期 无
限公司香山糖厂 公司南宁市武鸣支行
南宁南糖香山甘
中国工商银行股份有限
蔗种植有限责任 2102117009300036330 人民币 1,000,121.68 活期 无
公司南宁市武鸣支行
公司
南宁糖业股份有 中国工商银行股份有限
2102106209221000189 人民币 441,488.11 活期 无
限公司明阳糖厂 公司南宁市机场支行
南宁糖业宾阳大
桥制糖有限责任 中国工商银行宾阳县支 人民币 4,360,384.15 活期 无
公司 行 2102121009300014774
南宁糖业股份有
招商银行南宁分行 771900011810668 人民币 0.00 活期 无
限公司
南宁糖业股份有
招商银行南宁东葛支行 771900011810606 人民币 2,429,813.39 活期 无
限公司
南宁糖业股份有
兴业银行南宁桃源支行 552020100100007864 人民币 24,701,665.37 活期 无
限公司
南宁糖业股份有
兴业银行南宁桃源支行 552020100100186433 人民币 97,810.40 活期 无
限公司
40
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
南宁糖业股份有
兴业银行南宁桃源支行 552020100100053098 人民币 44,308.98 活期 无
限公司
南宁糖业股份有 武鸣区信用合作联社东
1930012040000023 人民币 384,768.12 活期 无
限公司东江糖厂 江分社
南宁云鸥物流有 上海浦东发展银行南宁
63060154700002529 人民币 11,608,507.33 活期 无
限责任公司 江南支行
南宁糖业股份有 上海浦东发展银行南宁
63060154500000019 人民币 4,672,629.56 活期 无
限公司 江南支行
南宁糖业股份有 上海浦东发展银行南宁
63060154500000192 人民币 193,700.15 活期 无
限公司 江南支行
广西南糖房地产 上海浦东发展银行南宁
63010155000003118 人民币 167,406.74 活期 无
有限责任公司 分行营业部
南宁糖业股份有 南宁市邕宁区农村信用
189312010100855876 人民币 412,985.50 活期 无
限公司 合作联社青秀信用社
南宁糖业股份有 南宁市邕宁区农村信用
186312010100288568 人民币 1,912,117.43 活期 无
限公司明阳糖厂 合作联社明阳分社
南宁糖业股份有 南宁市邕宁区农村信用
1835012040000012 人民币 3,909,059.55 活期 无
限公司伶俐糖厂 合作联社伶俐信用社
南宁糖业股份有 南宁市邕宁区农村信用
1835012040000609 人民币 1,292,766.34 活期 无
限公司伶俐糖厂 合作联社伶俐信用社
广西南糖房地产 南宁市邕宁区农村信用
189312010102344788 人民币 328,429.53 活期 无
有限责任公司 合联作社金湖信用社
南宁糖业股份有 南宁市武鸣区农村信用
1906012040000082 人民币 4,345,802.18 活期 无
限公司香山糖厂 合作联社营业部
南宁南糖东江甘
南宁市武鸣区农村信用
蔗种植有限责任 1930 1201 0103 7227 55 人民币 1,000,126.39 活期 无
合作联社东江分社
公司
41
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
南宁糖业股份有 南宁市区农村信用合作
172612010125304888 人民币 1,330.22 活期 无
限公司明阳糖厂 联社营业部
南宁糖业股份有 南宁市区农村信用合作
1726012040000711 人民币 112,755,621.59 活期 无
限公司 联社
南宁糖业股份有 南宁交通银行南宁分行
451060705018160018994 人民币 36,292.97 活期 无
限公司伶俐糖厂 长湖路分理处
广西南糖房地产
民生银行南宁分行 600189794 人民币 8,375,994.13 活期 无
有限责任公司
南宁糖业股份有 交通银行南宁市桃源支
451060500018180586472 人民币 1,094,135.98 活期 无
限公司东江糖厂 行
南宁糖业股份有 交通银行南宁市桃源支
4501060500018180509440 人民币 5,809,362.57 活期 无
限公司香山糖厂 行
南宁侨虹新材料 交通银行南宁市国际业
451060100145100000464 美元 109,372.47 6.5342 714,661.59 活期 无
股份有限公司 务部
南宁糖业股份有 交通银行南宁市福建园
451060501010141014256 人民币 23,565,377.17 活期 无
限公司 支行
南宁云鸥物流有 交通银行南宁市福建园
451060501018160035061 人民币 1,485,349.49 活期 无
限责任公司 支行
南宁侨虹新材料 交通银行广西区分行营
451060501018000016181 人民币 12,656,823.87 活期 无
股份有限公司 业部
广西环江远丰糖
环江县农业发展银行 20345272400100000027821 人民币 355,952.39 活期 无
业有限责任公司
广西环江远丰糖
环江县农业发展银行 20345272400100000026691 人民币 25,855.43 活期 无
业有限责任公司
广西环江远丰糖 环江县农村信用合作联
7186012040000132 人民币 4,372,301.18 活期 无
业有限责任公司 社
南宁糖业股份有 华夏银行南宁分行 6230200001801700000151 人民币 14,313,706.79 活期 无
42
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
限公司
广西南糖房地产
国家开发银行广西分行 45101560045449290000 人民币 177,404.29 活期 无
有限责任公司
南宁糖业股份有 桂林银行南宁中华路支
660200014160100048 人民币 154,536,618.19 活期 无
限公司 行
南宁糖业股份有
桂林银行南宁分行 660200014160100010 人民币 178,176,141.91 活期 无
限公司
南宁云鸥物流有
桂林银行南宁分行 660200089177300010 人民币 1,770,236.99 活期 无
限责任公司
南宁糖业股份有 广西北部湾银行南宁市
0201012020016003 人民币 74,463,274.87 活期 无
限公司 江南支行
南宁糖业股份有 广西北部湾银行南宁市
800030692168688 人民币 391,574.72 活期 无
限公司 江南支行
南宁糖业股份有 广西北部湾银行南宁市
800030692100042 人民币 706,848.74 活期 无
限公司 江南支行
南宁糖业宾阳大
桥制糖有限责任 广西北部湾银行南宁市 人民币 335,007.21 活期 无
公司 江南支行 800101364266661
广西舒雅护理用 广西北部湾银行南宁市
800050775700019 人民币 731,772.84 活期 无
品有限公司 江南支行
南宁天然纸业有 广西北部湾银行南宁市
2302012020000169 人民币 5,001,457.58 活期 无
限公司 东盟支行
广西侨旺纸模制 广西北部湾银行南宁金
800061397288883 人民币 14,253.46 活期 无
品股份有限公司 凯支行
南宁侨虹新材料 广西北部湾银行南宁东
80029991700023 人民币 32,095.25 活期 无
股份有限公司 盟支行
南宁糖业股份有 光大银行南宁东葛支行 087888120100301005191 人民币 758,259.74 活期 无
43
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
限公司
南宁糖业股份有
光大银行南宁东葛支行 78880188000156330 人民币 106,705,967.50 活期 无
限公司
南宁糖业股份有
东亚银行南宁分行 166000000225400 人民币 5,113,363.02 活期 无
限公司
南宁糖业宾阳大
桥制糖有限责任 宾阳县农村信用合作联 人民币 34,359,742.83 活期 无
公司 社大桥信用社 116012010108253165
南宁糖业宾阳大
桥制糖有限责任 人民币 6,187,522.54 活期 无
公司 宾阳北部湾村镇银行 800101364288888
南宁糖业宾阳大
桥制糖有限责任 人民币 5,506,483.85 活期 无
公司 宾阳北部湾村镇银行 800101364226666
银行存款小计 1,307,174,865.92
南宁糖业股份有 期货
中粮期货-期货保证金 无 人民币 10,638,314.00 390,222.00
限公司 冻结
南宁糖业股份有
华信期货-期货保证金 无 人民币 3,133,779.55 无
限公司
南宁糖业股份有 保证
桂林银行南宁分行 660200014160100039 人民币 3,040,000.00 活期 3,040,000.00
限公司 冻结
南宁侨虹新材料 交通银行广西区分行营
451000100146140000100 美元 170.50 6.5342 1,114.08 活期 无
股份有限公司 业部
南宁侨虹新材料 中国银行南宁市东盟经 保证
617173280548 美元 500,023.61 6.5342 3,267,254.27 活期 3,267,254.27
股份有限公司 济技术开发区支行 冻结
南宁侨虹新材料 中国银行南宁市东盟经 保证
617173417393 美元 17,400,338.33 6.5342 113,697,290.72 活期
冻结
113,697,290.72
股份有限公司 济技术开发区支行
44
账户余额 年利 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种
原币 汇率 记账本位币 率 类型 金额
其他货币资金小计 133,777,752.62 120,394,766.99
合计 1,440,968,512.81 120,394,766.99
3、公司 2018 年末货币资金情况如下表：
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
人民
南宁糖业股份有限公司 4,694.03 无
币
南宁糖业股份有限公司 人民
3,450.59 无
明阳糖厂 币
南宁糖业股份有限公司 人民
38.10 无
制糖造纸厂 币
南宁侨虹新材料股份有 人民
1,557.47 无
限公司 币
广西侨旺纸模制品股份 人民
1,938.60 无
有限公司 币
广西南糖房地产有限责 人民
90.32 无
任公司 币
南宁糖业股份有限公司 人民
2,370.16 无
糖纸加工分公司 币
南宁云鸥物流有限责任 人民
7,204.81 无
公司 币
南宁糖业宾阳大桥制糖 人民
2,728.55 无
有限责任公司 币
人民
广西南蒲纸业有限公司 1,488.39 无
币
45
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
广西环江远丰糖业有限 人民
72.31 无
责任公司 币
南宁美恒安兴纸业有限 人民
254.68 无
公司 币
库存现金小计 25,888.01
南宁糖业股份有限公司 中信银行南宁市广 人民 活
8113001014400117827 1,100.14 无
明阳糖厂 园路支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中信银行南宁市广 人民 活
8113001014000117336 999,689.90 无
伶俐糖厂 园路支行 币 期
中信银行南宁市广 人民 活
南宁糖业股份有限公司 7291410182600030436 19,594,702.61 无
园路支行 币 期
中信银行南宁市广 人民 活
南宁糖业股份有限公司 7291410182600044514 26,529.24 无
园路支行 币 期
中国银行南宁市星 人民 活
南宁糖业股份有限公司 619757498217 94,466.82 无
光大道支行 币 期
南宁侨虹新材料股份有 中国银行南宁市里 人民 活
617157483831 4,152,925.50 无
限公司 建支行 币 期
中国银行南宁市埌 人民 活
南宁糖业股份有限公司 626262959620 709.17 无
东支行 币 期
南宁云鸥物流有限责任 中国银行南宁市江 人民 活
624964654456 416,953.16 无
公司 南中支行 币 期
中国银行南宁东盟
南宁侨虹新材料股份有 活
经济园区支行美元 617173280399 美元 441.85 6.8632 3,032.50 无
限公司 期
户
中国银行广西壮族 人民 活
南宁糖业股份有限公司 615857497820 7,151,447.61 无
自治区分行 币 期
46
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
南宁侨虹新材料股份有 中国银行广西壮族 人民 活
626257497842 467,498.92 无
限公司 自治区分行 币 期
中国银行股份有限
南宁糖业股份有限公司 人民 活
公司南宁市武鸣支 626262375157 631,696.77 无
香山糖厂 币 期
行
中国银行股份有限
广西舒雅护理用品有限 人民 活
公司南宁市东盟经 626257483828 2,131,532.24 无
公司 币 期
济技术开发区支行
中国银行股份有限
广西舒雅护理用品有限 活
公司南宁市东盟经 623663802531 美元 16.57 6.8632 113.72 无
公司 期
济技术开发区支行
中国银行股份有限
广西舒雅护理用品有限 活
公司广西壮族自治 623657495945 美元 22,525.87 6.8632 154,599.55 无
公司 期
区分行营业部
南宁糖业宾阳大桥制糖 人民 活
48,619.16 无
有限责任公司 中国银行宾阳支行 622368580734 币 期
南宁云鸥物流有限责任 中国农业银行南宁 人民 活
20029101040015201 42,173.93 无
公司 邕宁支行 币 期
中国农业银行南宁 人民 活
南宁糖业股份有限公司 20-019101040008000 3,071,364.71 无
市江南支行营业室 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国农业银行南宁 人民 活
20019501040008241 8,658.24 无
明阳糖厂 金凯支行 币 期
中国农业银行南宁 人民 活
南宁天然纸业有限公司 036501040003522 363,137.68 无
华侨投资区支行 币 期
广西环江远丰糖业有限 中国农业银行环江 人民 活
519101040003089 4,273,092.18 无
责任公司 县支行 币 期
广西环江远丰糖业有限 中国农业银行环江 519101040009144 人民 6,236,023.00 活 无
47
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
责任公司 县支行 币 期
中国农业银行股份
广西侨旺纸模制品股份 人民 活
有限公司南宁金凯 20019501040003077 5,142,579.84 无
有限公司 币 期
路支行
中国农业银行股份
南宁糖业股份有限公司 人民 活
有限公司南宁恒泰 20034301040003545 466,402.01 无
香山糖厂 币 期
支行
中国农业银行股份
广西舒雅护理用品有限 人民 活
有限公司南宁东盟 036501040002433 775,476.61 无
公司 币 期
经济园区支行
中国农业银行股份
广西侨旺纸模制品股份 人民 活
有限公司大沙田支 20029201040017650 6,286,574.56 无
有限公司 币 期
行
中国农业银行股份
广西侨旺纸模制品股份 活
有限公司大沙田支 20029214040000410 美元 279.28 6.8632 1,916.76 无
有限公司 期
行
南宁侨虹新材料股份有 中国农业银行东盟 人民 活
20-036501040002631 314,868.58 无
限公司 经济园区支行 币 期
南宁糖业宾阳大桥制糖 中国农业银行宾阳 人民 活
20,218.49 无
有限责任公司 县支行 20086101040015284 币 期
中国民生银行南宁 人民 活
南宁糖业股份有限公司 5501014210000147 10,430,386.22 无
分行 币 期
中国建设银行武鸣 人民 活
南宁糖业股份有限公司 45050159725800000054 533,969.35 无
支行 币 期
南宁云鸥物流有限责任 中国建设银行南宁 人民 活
45001604953059161688 8,157,425.71 无
公司 市亭洪路支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国建设银行南宁 45001604953050501365 人民 348,191.19 活 无
48
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
制糖造纸厂 市亭洪路支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国建设银行南宁 人民 活
45050160495300000207 412,561.57 无
香山糖厂 市亭洪路支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国建设银行南宁 人民 活
45050160495309556888 2,422.71 无
明阳糖厂 市亭洪路支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国建设银行南宁 人民 活
45050160495309555666 99,244.12 无
东江糖厂 市亭洪路支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国建设银行南宁 人民 活
45001604953059501568 722,372.81 无
第一纸业分公司 市亭洪路支行 币 期
中国建设银行南宁 人民 活
南宁糖业股份有限公司 45001604953050501332 17,797,095.70 无
市亭洪路支行 币 期
南宁美恒安兴纸业有限 中国建设银行南宁 人民 活
45001604953050700076 31,613.72 无
公司 市亭洪路支行 币 期
广西南糖房地产有限责 中国建设银行南宁 人民 活
45001604953059686868 146,651.34 无
任公司 市亭洪路支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国建设银行股份 人民 活
45001597258050505393 960,140.63 无
香山糖厂 有限公司武鸣支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国建设银行股份 人民 活
45050159725800000062 10,011,249.51 无
东江糖厂 有限公司武鸣支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国工商银行南宁 人民 活
2102117009221001256 13,498,652.73 无
东江糖厂 市武鸣支行 币 期
南宁云鸥物流有限责任 中国工商银行南宁 人民 活
2102106019221025644 2,838,981.87 无
公司 市江南支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国工商银行南宁 人民 活
2102106009221003670 863,063.46 无
制糖造纸厂 市江南支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 中国工商银行南宁 2102106009221022057 人民 61,486,274.14 活 无
49
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
市江南支行 币 期
广西南糖房地产有限责 中国工商银行南宁 人民 活
2102106019245136561 581,238.34 无
任公司 市江南支行 币 期
中国工商银行股份
南宁糖业股份有限公司 人民 活
有限公司南宁市邕 2102116009300003813 649,012.66 无
蒲庙造纸厂 币 期
宁支行
中国工商银行股份
南宁美恒安兴纸业有限 人民 活
有限公司南宁市邕 2102116019300037346 7,241.59 无
公司 币 期
宁支行
中国工商银行股份
南宁糖业股份有限公司 人民 活
有限公司南宁市武 2102117009221001132 5,123,985.54 无
香山糖厂 币 期
鸣支行
中国工商银行股份
南宁南糖香山甘蔗种植 人民 活
有限公司南宁市武 2102117009300036330 2,614,116.66 无
有限责任公司 币 期
鸣支行
中国工商银行股份
南宁糖业股份有限公司 人民 活
有限公司南宁市机 2102106209221000189 683,314.56 无
明阳糖厂 币 期
场支行
南宁糖业宾阳大桥制糖 中国工商银行宾阳 人民 活
9,025,917.30 无
有限责任公司 县支行 2102121009300014774 币 期
招商银行南宁东葛 人民 活
南宁糖业股份有限公司 771900011810606 5,232,412.37 无
支行 币 期
兴业银行南宁桃源 人民 活
南宁糖业股份有限公司 552020100100007864 36,335,811.79 无
支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 兴业银行股份有限 人民 活
552020100100053098 47,334.83 无
明阳糖厂 公司南宁桃源支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 兴业银行股份有限 552010100100691321 人民 1,345,239.82 活 无
50
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
香山糖厂 公司南宁分行 币 期
南宁南糖香山甘蔗种植 人民 活
兴业银行 552010100100669944 216,667.41 无
有限责任公司 币 期
南宁糖业股份有限公司 武鸣区信用合作联 人民 活
1930012040000023 10,085,945.06 无
东江糖厂 社东江分社 币 期
南宁侨虹新材料股份有 武鸣区农村信用合 人民 活
194612010110714981 1,016,067.52 无
限公司 作联社 币 期
南宁云鸥物流有限责任 上海浦东发展银行 人民 活
63060154700002529 200.00 无
公司 南宁江南支行 币 期
上海浦东发展银行 人民 活
南宁糖业股份有限公司 63060154500000019 3,950,801.56 无
南宁江南支行 币 期
南宁侨虹新材料股份有 上海浦东发展银行 人民 活
63080078801800000211 120.04 无
限公司 南宁高新支行 币 期
人民 活
南宁糖业股份有限公司 平安银行南宁分行 15000095081245 1,000,741.63 无
币 期
南宁市邕宁区农村
南宁云鸥物流有限责任 人民 活
信用合作联社营业 187312010161050578 113,385.05 无
公司 币 期
部
南宁市邕宁区农村
人民 活
南宁糖业股份有限公司 信用合作联社青秀 189312010100855876 20,739,367.81 无
币 期
信用社
南宁市邕宁区农村
南宁糖业股份有限公司 人民 活
信用合作联社明阳 186312010100288568 924,196.53 无
明阳糖厂 币 期
分社
南宁市邕宁区农村
南宁糖业股份有限公司 人民 活
信用合作联社伶俐 1835012040000012 1,051,545.16 无
伶俐糖厂 币 期
信用社
51
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
南宁市邕宁区农村
南宁糖业股份有限公司 人民 活
信用合作联社伶俐 1835012040000609 1,030,520.13 无
伶俐糖厂 币 期
信用社
南宁市武鸣区农村
南宁糖业股份有限公司 人民 活
信用合作联社营业 1906012040000082 30,138,346.15 无
香山糖厂 币 期
部
南宁市武鸣区农村
南宁南糖香山甘蔗种植 人民 活
信用合作联社营业 190612010151413938 7,570,960.10 无
有限责任公司 币 期
部
南宁市武鸣区农村
南宁南糖东江甘蔗种植 人民 活
信用合作联社东江 1930 1201 0103 7227 55 985,668.03 无
有限责任公司 币 期
分社
南宁糖业股份有限公司 南宁市区农村信用 人民 活
172612010125304888 889.30 无
明阳糖厂 合作联社营业部 币 期
南宁市区农村信用 人民 活
南宁糖业股份有限公司 1726012040000711 102,842,264.82 无
合作联社 币 期
南宁侨虹新材料股份有 人民 活
民生银行南宁分行 611665883 376,672.38 无
限公司 币 期
广西南糖房地产有限责 人民 活
民生银行南宁分行 600189794 944,338.70 无
任公司 币 期
南宁糖业股份有限公司 交通银行南宁市桃 人民 活
4501060500018180509440 2,034,011.85 无
香山糖厂 源支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 交通银行南宁市桃 人民 活
451060500018180586472 4,216,182.77 无
东江糖厂 源支行 币 期
南宁南糖香山甘蔗种植 交通银行南宁市桃 人民 活
451060500018180742506 2,014,055.57 无
有限责任公司 源支行 币 期
南宁侨虹新材料股份有 交通银行南宁市国 451060100145100000464 美元 52,970.81 6.8632 363,549.26 活 无
52
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
限公司 际业务部 期
南宁云鸥物流有限责任 交通银行南宁市福 人民 活
451060501018160035061 2,873,550.70 无
公司 建园支行 币 期
交通银行南宁市福 人民 活
南宁糖业股份有限公司 451060501010141014256 5,888,480.97 无
建园支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 交通银行南宁市分 人民 活
451060705018160018994 36,002.37 无
伶俐糖厂 行长湖路分理处 币 期
南宁侨虹新材料股份有 交通银行广西区分 人民 活
451060501018000016181 978,728.97 无
限公司 行营业部 币 期
广西环江远丰糖业有限 环江县农业发展银 2034527240010000002782 人民 活
323,917.18 无
责任公司 行 1 币 期
广西环江远丰糖业有限 环江县农业发展银 2034527240010000002669 人民 活
27,855.53 无
责任公司 行 1 币 期
广西环江远丰糖业有限 环江县农村信用合 人民 活
7186012040000132 862,061.47 无
责任公司 作联社 币 期
人民 活
南宁糖业股份有限公司 华夏银行南宁分行 6230200001801700000151 5,789,064.34 无
币 期
桂林银行南宁中华 人民 活
南宁糖业股份有限公司 660200014160100048 561,255.59 无
路支行 币 期
人民 活
南宁糖业股份有限公司 桂林银行南宁分行 660200014160100010 109,111,319.62 无
币 期
南宁糖业宾阳大桥制糖 桂林银行南宁宾阳 人民 活
2,117,614.96 无
有限责任公司 支行 660201093113900010 币 期
南宁云鸥物流有限责任 桂林银行股份有限 人民 活
660200089177300010 1,435,296.95 无
公司 公司南宁分行 币 期
南宁糖业股份有限公司 桂林银行股份有限 660200093292900010 人民 831,437.95 活 无
53
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
香山糖厂 公司南宁分行 币 期
南宁云鸥物流有限责任 广西北部湾银行南 人民 活
800108575900017 1,604.64 无
公司 宁市邕宁支行 币 期
广西北部湾银行南 人民 活
南宁糖业股份有限公司 0201012020016003 25,898,812.63 无
宁市江南支行 币 期
广西北部湾银行南 人民 活
南宁糖业股份有限公司 800030692168688 392,775.73 无
宁市江南支行 币 期
广西北部湾银行南 人民 活
南宁糖业股份有限公司 800030692166880 42,496.91 无
宁市江南支行 币 期
南宁糖业宾阳大桥制糖 广西北部湾银行南 人民 活
4,661,886.63 无
有限责任公司 宁市江南支行 800101364266661 币 期
南宁侨虹新材料股份有 广西北部湾银行南 人民 活
02010120200042038 26,135,880.06 无
限公司 宁市江南支行 币 期
广西舒雅护理用品有限 广西北部湾银行南 人民 活
800050775700019 5,006,865.97 无
公司 宁市江南支行 币 期
广西北部湾银行南 人民 活
南宁天然纸业有限公司 2302012020000169 2,344,557.74 无
宁市东盟支行 币 期
广西侨旺纸模制品股份 广西北部湾银行南 人民 活
800061397288883 13,291.85 无
有限公司 宁金凯支行 币 期
南宁侨虹新材料股份有 广西北部湾银行南 人民 活
80029991700023 73,111.47 无
限公司 宁东盟支行 币 期
人民 活
南宁糖业股份有限公司 广发银行南宁分行 9550880207713700176 50.15 无
币 期
光大银行南宁东葛 人民 活
南宁糖业股份有限公司 087888120100301005191 18,747,516.97 无
支行 币 期
南宁糖业股份有限公司 光大银行南宁东葛 78880188000156330 人民 522,177.87 活 无
54
账户余额 年 受限情况
持有单位 开户银行 银行账号 币种 利
原币 汇率 记账本位币 类型 金额
率
支行 币 期
人民 活
南宁糖业股份有限公司 东亚银行南宁分行 166000000225400 8,981,228.53 无
币 期
南宁糖业宾阳大桥制糖 宾阳县农村信用合 人民 活
22,234,484.22 无
有限责任公司 作联社大桥信用社 116012010108253165 币 期
南宁糖业宾阳大桥制糖 宾阳北部湾村镇银 人民 活
10,545,294.34 无
有限责任公司 行黎塘支行 800101364288888 币 期
南宁糖业宾阳大桥制糖 宾阳北部湾村镇银 人民 活
427,073.81 无
有限责任公司 行 800101364226666 币 期
银行存款小计 701,346,218.79
中粮期货-期货保证 人民
南宁糖业股份有限公司 无 38,280.00 无 无
金 币
南宁侨虹新材料股份有 交通银行广西区分 活
451000100146140000100 美元 170.58 6.8632 1,170.72 无
限公司 行营业部 期
中国银行南宁市东
南宁侨虹新材料股份有 活 保证
盟经济技术开发区 617173417393 美元 2,003,800.62 6.8632 13,752,484.42 13,752,484.42
限公司 期 冻结
支行
其他货币资金小计 13,791,935.14 13,752,484.42
合计 715,164,041.94 13,752,484.42
（二）会计师的核查过程及核查意见
我们核查了 2016 -2018 年末银行函证回函，银行对账单等资料，未发现存在不合理的情形。
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