思源电气股份有限公司 2020 年年度报告摘要 证券代码:002028 证券简称:思源电气 公告编号:2021-010 思源电气股份有限公司 2020 年年度报告摘要 一、重要提示 本年度报告摘要来自年度报告全文,为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划,投资 者应当到证监会指定媒体仔细阅读年度报告全文。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 非标准审计意见提示 □ 适用 √ 不适用 董事会审议的报告期普通股利润分配预案或公积金转增股本预案 √ 适用 □ 不适用 是否以公积金转增股本 □ 是 √ 否 公司经本次董事会审议通过的普通股利润分配预案为:以 763,138,782 股为基数,向全体股东每 10 股派发现金红利 2 元(含税),送红股 0 股(含税),不以公积金转增股本。 董事会决议通过的本报告期优先股利润分配预案 □ 适用 √ 不适用 二、公司基本情况 1、公司简介 股票简称 思源电气 股票代码 002028 股票上市交易所 深圳证券交易所 联系人和联系方式 董事会秘书 姓名 杨哲嵘 办公地址 上海市闵行区华宁路 3399 号 电话 021-61610958 电子信箱 IR@SIEYUAN.COM 2、报告期主要业务或产品简介 公司主营业务为输配电设备的研发、生产、销售及服务。公司是目前输配电设备行业中少数几家具备 电力系统一次设备(传统机械类电力设备)、二次设备(控制类电力设备)、电力电子装置等产品的研发、 制造和解决方案能力的厂家之一。公司有着20多年的行业经验,积累了丰富且成熟的产品开发和制造经验, 对行业的现状和发展有着深刻的理解和把握,参与了多项国家标准和行业标准的制定,拥有多项行业领先 的核心技术,目前在同行业处于领先地位。 1/6 思源电气股份有限公司 2020 年年度报告摘要 目前公司主要产品有550kV及以下GIS、220kV及以下变电站继电保护设备和监控系统、750kV及以下SF6 断路器和隔离开关、1000kV及以下电力电容器成套装置、1000kV及以下电流和电压互感器、500kV及以下 直流断路器、220kV及以下变压器、66kV及以下中性点接地成套装置、66kV及以下电抗器、动态无功补偿、 有源滤波装置、整流器、油色谱及在线监测系统等。公司主要收入来源于上述设备的销售及EPC业务。由 于行业特点,公司主要产品的个性化设计或客户订制程度较高,因此公司采用以销定产的生产模式,通常 是按订单生产(MTO)或按订单设计(ETO),交付周期包括设计、制造、物流运输、验收等。公司工程总 承包(EPC)业务涵盖工程设计、设备采购、土建施工、安装调试等环节,EPC业务交付周期相对较长。国 内输配电设备市场中采购方较为集中,客户主要为国家电网公司、南方电网公司、五大发电集团及其下属 企业、地方电力公司及轨道交通、石油、工矿企业。海外市场中欧洲、北美洲等电力发达地区输配电设备 运行多年,有较大的改造更换空间;东南亚、中东、非洲等地区电力基础设施建设落后,存在较大的新建 业务机会。 3、主要会计数据和财务指标 (1)近三年主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 单位:元 2020 年 2019 年 本年比上年增减 2018 年 营业收入 7,372,519,863.93 6,380,095,191.01 15.56% 4,806,616,779.94 归属于上市公司股东的净利润 933,328,869.23 557,564,271.47 67.39% 294,624,697.54 归属于上市公司股东的扣除非 846,586,145.25 489,869,085.28 72.82% 197,500,259.32 经常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 817,566,779.38 831,389,944.00 -1.66% 174,319,434.25 基本每股收益(元/股) 1.23 0.73 68.49% 0.39 稀释每股收益(元/股) 1.23 0.73 68.49% 0.39 加权平均净资产收益率 16.15% 11.62% 4.53% 6.61% 2020 年末 2019 年末 本年末比上年末增减 2018 年末 资产总额 11,075,215,294.54 8,845,146,505.02 25.21% 7,579,165,654.89 归属于上市公司股东的净资产 6,521,275,317.99 5,042,214,012.32 29.33% 4,569,855,450.35 (2)分季度主要会计数据 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 864,949,666.57 2,065,809,238.99 2,136,974,687.42 2,304,786,270.95 归属于上市公司股东的净利润 88,170,272.11 372,821,450.82 371,640,038.51 100,697,107.79 归属于上市公司股东的扣除非经 71,220,710.41 354,219,369.38 353,182,365.02 67,963,700.44 常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 -570,401,089.37 246,312,160.98 188,292,607.53 953,363,100.24 单位:元 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 2/6 思源电气股份有限公司 2020 年年度报告摘要 4、股本及股东情况 (1)普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前 10 名股东持股情况表 单位:股 报告期末普 年度报告披露日 报告期末表决权 年度报告披露日前一 通股股东总 60,053 前一个月末普通 39,914 恢复的优先股股 0 个月末表决权恢复的 0 数 股股东总数 东总数 优先股股东总数 前 10 名股东持股情况 持有有限售条 质押或冻结情况 股东名称 股东性质 持股比例 持股数量 件的股份数量 股份状态 数量 董增平 境内自然人 17.23% 131,444,820 98,583,615 陈邦栋 境内自然人 12.63% 96,383,042 72,287,281 李霞 境内自然人 3.46% 26,380,000 0 杨小强 境内自然人 3.34% 25,463,791 0 中央汇金资产管理有限责任公司 国有法人 3.03% 23,111,760 0 全国社保基金一一一组合 境内非国有法人 2.93% 22,391,209 0 香港中央结算有限公司 境外法人 2.26% 17,244,831 0 汤兰芳 境内自然人 0.75% 5,732,387 0 冯美娟 境内自然人 0.62% 4,740,000 0 冯建华 境内自然人 0.39% 3,000,000 0 上述股东关联关系或 董增平和陈邦栋通过签署《一致行动人协议》为一致行动人。除此之外,公司未知前十名股东之 一致行动的说明 间是否存在关联关系,也未知是否存在《上市公司收购管理办法》中规定的一致行动人的情况。 公司股东杨小强除通过普通证券账户持有 25,439,791 股外,还通过申万宏源西部证券有限公司 参与融资融券业务股 客户信用交易担保证券账户持有 24,000 股,实际合计持有 25,463,791 股。公司股东冯美娟除通 东情况说明(如有) 过普通证券账户持有 2,240,000 股外,还通过海通证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户 持有 2,500,000 股,实际合计持有 4,740,000 股。 (2)公司优先股股东总数及前 10 名优先股股东持股情况表 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无优先股股东持股情况。 (3)以方框图形式披露公司与实际控制人之间的产权及控制关系 3/6 思源电气股份有限公司 2020 年年度报告摘要 5、公司债券情况 公司是否存在公开发行并在证券交易所上市,且在年度报告批准报出日未到期或到期未能全额兑付的 公司债券:否 三、经营情况讨论与分析 1、报告期经营情况简介 2020年,公司全体员工在董事会领导下,坚持以客户为中心的服务理念,发扬群体奋斗精神,以“使 电能传输与分配更安全、更可控、更高效”为企业使命,积极开拓市场,强化内部管理,不断优化流程, 全面提升产品质量,服务品质和质量管理水平,公司在订单获取、新市场突破、新产品开发、营业收入、 净利润和经营活动现金流等方面均取得了可喜的成绩。 报告期内,公司新增订单84.60亿元(不含税),与上年同期相比增长4.17%;实现营业总收入73.73亿 元,与上年同期相比增长15.56%;实现净利润为9.33亿元,与上年同期相比增长67.39%;经营活动产生的 现金流量净额为8.18亿元,与上年同期相比下降1.66%。 报告期内,公司在积极防范疫情的同时,立足大循环、促进双循环,加速复工复产,科学安排生产和 一线服务。公司坚持深耕和拓展国内市场,巩固并提升主流产品在电网客户的市场份额,同时积极发展发 电、轨道交通、石化、冶金等行业市场。公司秉承“成就客户、以质取胜”的经营理念,报告期内,成功 中标±800kV白鹤滩—江苏特高压直流工程,该工程是世界上首次研发柔直+常规的混合级联特高压直流输 电技术。公司产品在国家“十三五”规划拉林铁路重点工程、“云端上的电网”阿里与藏中电网联网工程 等重点项目实现交付,在张北可再生能源柔性直流示范工程、±800kV乌东德多端直流示范工程、云贵互 联通道工程等重点项目成功投运,赢得了客户的信任和良好的口碑,进一步巩固了思源的产品地位和品牌 影响力。 报告期内,新冠疫情肆虐全球,全球主要经济体经济均出现负增长。公司海外市场新增订单15亿元, 同比略有下降。公司仍然持续坚持在海外市场的投入。公司多款产品在西班牙、意大利、乌克兰、泰国、 越南、孟加拉、科威特、南非、秘鲁等多个国家市场实现突破。公司多款产品通过了法国、英国、西班牙、 乌克兰、泰国、哈萨克斯坦、埃及、墨西哥、智利等多个国家的资质认证。报告期末公司仍有33个EPC总 包项目处于项目执行阶段,报告期内有6个EPC总包项目获得完工证明。 报告期内,公司坚持以客户为中心,分别针对各个与客户交互环节按月度进行匿名调研。针对调查结 果以及客户反馈的问题,积极地进行改善,以期提升公司各个运营环节的质量和效率,从而提升客户满意 度。报告期内,客户满意度评分达到98.25分,充分表明公司的产品质量与服务得到了客户的高度认可和 评价。 报告期内,在供应链建设方面,通过陆续重构供应链整体解决方案,持续优化计划策略、采购策略, 不断完善风险应对措施,实现了快速、高质量、低成本和柔性的全球供应链协同运作,增强综合竞争优势, 确保合同良好交付。公司发展与供应商战略合作关系,坚持以客观标准作为评价依据,全面采用招标流程、 确保了采购业务过程的公平、公正。公司推行供应商零部件批准程序,对供应商开展质量辅导,提升了零 部件质量和交付及时率。2020年面对疫情影响,及时调整采购策略,加大海外物料安全库存储备,有效保 障了供应链的生产交付。在生产计划环节,主动关注市场需求,持续优化计划策略和库存策略,以产品交 付计划驱动各环节执行活动,实现预测和产品交付的协同。公司推进生产自动化、信息化建设,坚持开展 精益改善活动,坚持安全、质量领先的管理方针,进一步提升了公司产品的质量和成本竞争力。 报告期内,公司积极推进业务与人力资源一体化建设,优化组织架构,激活组织与员工,持续提升组 织能力和人力资源效率,进一步加强国际化业务能力,提升公司整体一致性。通过战略绩效管理,实现战 略有效落地;进一步加强任职资格、岗位聘用及岗位动态管理工作,使优秀人才脱颖而出;加强跨职能部 门团队绩效管理,提升员工的履职能力;基于公司战略和任职资格要求逐步建立培训课程体系,牵引员工 成长;通过员工核心价值观及干部“四敢一勇”的考核落地,提升员工敬业度,加强干部队伍建设,打造 具有高度凝聚力和战斗力的员工队伍。 4/6 思源电气股份有限公司 2020 年年度报告摘要 公司继续围绕“向全球客户提供一流的电力设备与服务”的愿景,坚持产品与技术创新,加大拓展市 场,争取完成2021年各项战略业务目标,为股东创造良好回报,为客户创造价值。 2、报告期内主营业务是否存在重大变化 □ 是 √ 否 3、占公司主营业务收入或主营业务利润 10%以上的产品情况 √ 适用 □ 不适用 单位:元 营业收入比上年 营业利润比上 毛利率比上年 产品名称 营业收入 营业利润 毛利率 同期增减 年同期增减 同期增减 开关类产品 3,378,114,751.41 1,026,733,599.75 30.39% 23.88% 21.84% -0.51% 线圈类产品 1,450,031,545.86 464,549,900.04 32.04% 5.77% -2.65% -2.77% 无功补偿类 1,088,644,361.86 281,526,252.87 25.86% 19.20% 20.21% 0.22% 智能设备类 793,100,975.59 309,685,476.67 39.05% 47.05% 40.50% -1.82% 4、是否存在需要特别关注的经营季节性或周期性特征 □ 是 √ 否 5、报告期内营业收入、营业成本、归属于上市公司普通股股东的净利润总额或者构成较前一报告期 发生重大变化的说明 √ 适用 □ 不适用 报告期公司净利润9.94亿元,较上年同期增加4.18亿元,同比增长72.6%,归属于母公司股东的净利 润9.33亿元,较上年同期增加3.76亿元,同比增长67.39%,主要原因如下: 1)2020年公司实现营业总收入73.73亿元,与上年同期相比增加9.92亿元,毛利较上年同期增加2.88 亿元; 2)2020年公司营业税金及附加4,622万元,较上年同期增加1,124万元,主要是收入增加所致; 3)2020年公司销售费用4.10亿元,较上年同期减少2.61亿元,主要是自2020年起,为销售产品发生 的运输服务费用2.55亿元调整计入履约成本; 4)2020年公司管理费用2.04亿元,较上年同期减少4,687万元,主要是因疫情原因,国家为减轻企业 负担阶段性减免社保费用; 5)2020年公司研发投入4.25亿元,较上年同期增加3,831万元,主要为公司为持续发展增加研发投入; 6)2020年公司财务费用4,100万元,较上年同期增加3,336万元,主要为汇率变动影响; 7)2020年其他收益、投资收益、公允价值变动损益、信用减值损失、资产减值损失、资产处置收益、 营业外收支等项目合计较上年同期对税前利润影响-2,950万元。 综上对税前利润影响4.83亿元,对税后净利润影响4.18亿元,对归属于母公司股东的净利润影响3.76 亿元。 6、面临退市情况 □ 适用 √ 不适用 5/6 思源电气股份有限公司 2020 年年度报告摘要 7、涉及财务报告的相关事项 (1)与上年度财务报告相比,会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况说明 √ 适用 □ 不适用 1、重大会计政策变更 会计政策变更的内容和原因 审批程序 备注(受重要影响的报表项目名称和金额) 财政部于2017年7月5日发布了《企业 董事会批准 2020年1月1日应收账款调减600,671,013.03元, 会 计 准 则 第 14 号 — 收 入 (2017 年 修 2020年1月1日存货调增19,909,033.07元, 订)》(财会〔2017〕22号)(以下简称 2020年1月1日合同资产调增600,671,013.03元, “新收入准则”)。经公司管理层批 2020年1月1日预收款项调减590,607,225.40元, 准,于2020年1月1日起开始执行前述 2020年1月1日合同负债调增567,470,277.18元, 新收入准则。 2020年1月1日其他流动负债调增43,045,981.29元。 2020年1月1日起,将产品运送至客户指定的地点并承担相关的运输费用为 本公司履行合同发生的必要活动,其费用调整计入履约成本,金额2.55亿 元。 2、无重大会计估计变更 (2)报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无重大会计差错更正需追溯重述的情况。 (3)与上年度财务报告相比,合并报表范围发生变化的情况说明 √ 适用 □ 不适用 本期纳入合并财务报表范围的子公司有38户,同上期相比,新增2家境内子公司江苏如高配网输变电 设备有限公司(新设)、上海源胧软件有限公司(新设)。 根据公司第七届董事会第三次会议决议,公司审议通过了公司控股子公司江苏省如高高压电器有限公 司计划投资1.1亿元设立全资配网子公司江苏如高配网输配电设备有限公司。江苏如高配网输配电设备有 限公司于2020年7月成立,江苏省如高高压电器有限公司持股100%,2020年实缴出资1,000万元。 根据公司董事长决定,公司子公司上海思源光电有限公司于2020年使用自有资金100万元设立全资子 公司上海源胧软件有限公司,持股100%,2020年实缴出资100万元。 思源电气股份有限公司 二〇二一年四月十六日 6/6