江苏恒宝股份有限公司2007年半年度报告
第一节 重要提示
一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
二、没有董事、监事、高级管理人员对半年度报告内容的真实性、准确性和完整性无法保证或存在异议。
三、公司全体董事亲自出席了本次审议半年度报告的董事会。
四、公司半年度财务报告未经会计师事务所审计。
五、公司负责人钱云宝、主管会计工作负责人吴龙云及会计机构负责人卢学慧声明：保证半年度报告中财务报告的真实、完整。
第二节 公司基本情况
一、公司基本情况
（一）中文名称：江苏恒宝股份有限公司
英文名称：JiangSu HengBao Co.,LTD.
中文简称：恒宝股份
英文简称：HengBao Co.,LTD.
（二）公司法定代表人：钱云宝
（三）公司董事会秘书及证券事务代表
董事会秘书 证券事务代表
姓名 张建明 无
联系地址 江苏省丹阳市横塘工业区 无
电话 0511-6644409 无
传真 0511-6644324 无
电子信箱 zhangjm01@hengbao.com 无
（四）公司注册地址：江苏省丹阳市横塘工业区
办公地址：江苏省丹阳市横塘工业区
邮政编码：212355
公司国际互联网址：http://www.hengbao.com
电子信箱：hengbao@hengbao.com
（五）公司选定的信息披露报纸：《证券时报》
登载半年度报告的网站网址：http://www.cninfo.com.cn
公司半年度报告备查地址：深圳证券交易所、江苏省丹阳市横塘工
业区公司证券部
（六）公司股票上市交易所：深圳证券交易所
股票简称：恒宝股份 股票代码：002104
（七）其他有关资料：
公司首次注册登记日期：2000年9月28日
公司注册登记地点：江苏省工商行政管理局
公司企业法人营业执照注册号：3200002101203
公司税务登记证号码：321181253710940
公司聘请的会计师事务所：立信会计师事务所有限公司
会计师事务所的办公地址：上海市南京东路61号四楼
二、主要财务数据和指标
（一）主要会计数据和财务指标（单位：人民币元）
本报告期末比上年度期
本报告期末 上年度期末
末增减（％）
总资产 531,137,715.41 544,018,748.09 -2.37
所有者权益（或股东权益） 396,549,702.29 388,366,051.45 2.11
每股净资产 2.025 3.371 -39.93%
本报告期比上年同期增
本报告期（1-6月） 上年同期
减（％）
营业总收入 154,346,045.12 130,938,258.62 17.88
营业利润 25,181,183.48 19,069,400.53 32.05
利润总额 29,371,472.82 23,435,281.73 25.33
净利润 19,703,650.84 15,632,064.04
26.05
扣除非经常性损益后的净利润 18,850,541.16 15,407,495.42 22.35
基本每股收益 0.10 0.18 -44.44
稀释每股收益 0.10 0.18 -44.44
净资产收益率 4.97% 11.32% -6.35
经营活动产生的现金流量净额 -31,089,188.93 8,640,734.85 -459.80
每股经营活动产生的现金流量净额 -0.159 0.100 -259.00
（二）非经常性损益项目（单位：人民币元）
非经常性损益项目 年初至报告期期末金额
1、扣除公司日常依据企业会计制度规定计提的资产减值准
1,349,641.32
备后的其他各项营业外收入支出
2、所得税影响额 -496,531.64
合 计 853,109.68
第三节 股本变动及股东情况
一、股份变动情况表
单位：股
本次 本次
本次变动增减（+，-）
变动前 变动后
项 目
发行 送 公积金转
数量 比例 其他 小计 数量 比例
新股 股 股
一、有限售条件股份 92,160,000 80.00% 60,480,000 -5,760,000 54,720,000 146,880,000 75%
1、国家持股
2、国有法人持股 1,018,987 0.88% -1,018,987 -1,018,987 0 0%
3、其他内资持股 91,098,626 79.08% 60,480,000 -4,698,626 55,781,374 146,880,000 75%
其中：境内非国有法人持股 4,698,626 4.08% -4,698,626 -4,698,626 0 0%
境内自然人持股 86,400,000 75.00% 60,480,000 60,480,000 146,880,000 75%
4、外资持股 42,387 0.04% -42,387 -42,387 0 0%
其中： 境外法人持股 42,387 0.04% -42,387 -42,387 0 0%
境外自然人持股
二、无限售条件股份 23,040,000 20.00% 20,160,000 5,760,000 25,920,000 48,960,000 25%
1、人民币普通股 23,040,000 20.00% 20,160,000 5,760,000 25,920,000 48,960,000 25%
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数 115,200,000 100.00% 80,640,000 0.00 80,640,000 195,840,000 100%
二、前10名股东和前10名无限售条件股东持股情况表
股东总数 20,917
前10名股东持股情况（单位：股）
持有有限售条 质押或冻结
股东名称 股东性质 持股比例 持股总数
件股份的数量 的股份数量
钱云宝 30.0000% 58,752,000 58,752,000
境内自然人 0
钱平 境内自然人 19.6875% 38,556,000 38,556,000 0
江浩然 境内自然人 15.6375% 30,624,480 30,624,480 0
胡三龙 境内自然人 7.3500% 14,394,240 14,394,240 0
中国银行－嘉实主题精选混合型证
其他 2.4754% 4,847,824 0 未知
券投资基金
潘梅芳 境内自然人 1.8750% 3,672,000 3,672,000 0
中国工商银行－嘉实策略增长混合
其他 1.7582% 3,443,175 0
未知
型证券投资基金
曹志新 境内自然人 0.4500% 881,280 881,280 0
陈炘健 境内自然人 0.3481% 681,790 0
未知
吴建仁 境内自然人 0.1755% 343,790 0 未知
前10名无限售条件股东持股情况(单位:股)
股东名称 持有流通股数量 股份种类
中国银行－嘉实主题精选混合型证券投资基金 4,847,824
人民币普通股
中国工商银行－嘉实策略增长混合型证券投资基金 3,443,175 人民币普通股
陈炘健 681,790 人民币普通股
吴建仁 343,790 人民币普通股
蒋洪燕 327,800 人民币普通股
汪六娌 280,000 人民币普通股
文月红 260,000 人民币普通股
史建国 258,765 人民币普通股
魏亚莉 233,000 人民币普通股
泰康人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品 人民币普通股
207,527
-019L-CT001深
公司前十名股东中，胡三龙先生为公司控股股东钱云宝先生配偶之兄长，其他股东
上述股东关联关系或一致
之间不存在关联关系；前十名无限售条件股东之间，未知是否存在关联关系，也
行动的说明
未知是否属于一致行动人。
三、前10名有限售条件股东持股数量及限售条件（单位：股）
序 有限售条件 持有的有限售 可上市交易 新增可上市交
限售条件
号 股东名称 条件股份数量 时间 易股份数量
自公司股票上市之日起36个月内不转让，之
1 钱云宝 58,752,000 2010-01-10 58,752,000后任职期间一年内最多转让其持有股份的25
％，离职后半年内不转让其持有的股份
2008-01-10 32,130,000 2005年利润分配增加的股份自工商变更登记
之日起36个月内不转让，其他股份自公司股
2 钱平 38,556,000 票上市之日起一年内不转让，之后任职期间一
2009-04-20 6,426,000
年内最多转让其持有股份的25％，离职后半
年内不转让其持有的股份
2008-01-10 25,520,400 2005年利润分配增加的股份自工商变更登记
之日起36个月内不转让，其他股份自公司股
3 江浩然 30,624,480 票上市之日起一年内不转让，之后任职期间一
2009-04-20 5,104,080
年内最多转让其持有股份的25％，离职后半
年内不转让其持有的股份
2008-01-10 11,995,200 2005年利润分配增加的股份自工商变更登记
4 胡三龙 14,394,240 之日起36个月内不转让，其他股份自公司股
2009-04-20 2,399,040
票上市之日起一年内不转让
2008-01-10 3,060,000 2005年利润分配增加的股份自工商变更登记
5 潘梅芳 3,672,000 之日起36个月内不转让，其他股份自公司股
2009-04-20 612,000
票上市之日起一年内不转让
2008-01-10 734,400 2005年利润分配增加的股份自工商变更登记
之日起36个月内不转让，其他股份自公司股
6 曹志新 881,280 票上市之日起一年内不转让，之后任职期间一
2009-04-20 146,880
年内最多转让其持有股份的25％，离职后半
年内不转让其持有的股份
四、控股股东及实际控制人变更情况
报告期内公司控股股东及实际控制人未发生变化。
第四节 董事、监事和高级管理人员情况
一、董事、监事和高级管理人员持有本公司股票变动情况
单位：股
年初持股 本期增持 本期减持
姓名 职务 期末持股数 变动原因
数 股份数量 股份数量
钱云宝 董事长 34,560,000 24,192,000 0 58,752,000 转增股本
江浩然 董事、总裁 18,014,400 12,610,080 0 30,624,480 转增股本
赵长健 董事、副总裁 0 0 0 0
曹志新 董事、副总裁 518,400 362,880 0 881,280 转增股本
胡海涛 董事、副总裁 0 0 0 0
钟迎九 董事 0 0 0 0
李慧芬 独立董事 0 0 0 0
吴龙云 独立董事 0 0 0 0
任明辉 独立董事 0 0 0 0
钱平 监事会主席 22,680,000 15,876,000 0 38,556,000 转增股本
黄安平 监事 0 0 0 0
杨贞杰 监事 0 0 0 0
王亚君 副总裁 0 0 0 0
张建明 副总裁、董事会秘书 0 0 0 0
汤晓琴 代理财务总监 0 0 0 0
合计 75,772,800 53,040,960 0 128,813,760
注：公司于2007年6月收到汤晓琴女士辞去公司代理财务总监职务的辞职报告，公司已于2007年7月26日召开第三届董事会第二次会议，同意汤晓琴女士辞去公司代理财务总监职务，并聘任吴龙云先生为公司副总裁及财务总监。
二、报告期内公司董事、监事和高级管理人员的新聘和解聘情况
（一）2007年1月30日，公司召开第二届董事会第十次会议，同意朱龙林辞去公司副经理职务。
（二）2007年2月11日，公司召开第二届董事会第二次临时会议，同意黄强辞去公司副经理及财务总监职务，聘任汤晓琴为公司代理财务总监。
（三）2007年4月28日，公司召开2006年度股东大会，对公司董事会和监事会进行了换届选举，会议采取累积投票制选举钱云宝、江浩然、赵长健、曹志新、胡海涛、钟迎九、李慧芬、吴龙云、任明辉为公司第三届董事会成员，其中李慧芬、吴龙云、任明辉为第三届董事会独立董事。会议采取累积投票制选举钱平、黄安平为公司第三届监事会股东代表监事。
（四）2007年4月27日，公司召开职工代表大会，选举杨贞杰为公司第三届监事会职工代表监事。
（五）2007年4月28日，公司召开第三届董事会第一次会议，选举钱云宝为公司第三届董事会董事长；聘任江浩然为公司总裁；聘任赵长健、曹志新、胡海涛、王亚君、张建明为公司副总裁；聘任汤晓琴为公司代理财务总监；聘任张建明兼任公司董事会秘书。
（六）2007年6月28日，公司收到独立董事吴龙云因工作变动辞去公司独立董事职务的辞呈。根据《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》等相关法律法规及规章制度的规定，上市公司董事会成员中应当至少包括三分之一独立董事。鉴于上述相关规定，吴龙云的辞呈需在新任独立董事填补其缺额后方可生效。
第五节 董事会报告
一、报告期内公司经营情况
（一）公司总体经营情况
报告期公司各项业务持续增长。实现营业收入15,434.60万元、营业利润2,518.12万元、净利润1,970.37万元，分别比去年同期增长17.88%、32.05%、26.05%。
报告期公司积极开展产品研发工作，顺应市场需要的金融IC卡、信息安全、3G通讯等产品研发进展顺利，有的已处于测试阶段、有的已顺利入围相应行业；公司产品生产以"提高质量、降本增效"为中心，采取了质量考核、成本控制、经营活动分析等控制措施，取得了较好成效；公司狠抓市场营销，上半年充实了营销队伍，拓展了业务区域，实现了国际业务的突破。
公司在"第九届中国国际智能卡和电子标签技术展示暨采购洽谈会"上获得了中国智能卡产业最高荣誉奖项"SMART奖"，成为"最受欢迎卡片供应商"。
（二）公司主营业务及其经营状况
1、主营业务的范围
公司经营范围：磁卡、IC卡、电子标签、票证、票据、电脑票据、磁卡存折、密码信封的印制、制造。制图纸、IC卡读写机具、电子信息设备及产品、办公自动化设备及产品（卫星地面接收设施除外）的开发、制造，承接各类信息系统集成工程及技术服务（以上范围国家有专项规定的办理审批手续取得资质后经营）；自营和代理各类商品和技术的进出口（国家限定公司经营或禁止进出口的商品和技术除外）。
公司主营磁条卡、密码卡和IC卡等卡类产品及其相关操作系统（COS）和票证产品的研发、生产和销售。
2、公司主营业务及其经营状况
（1）分行业、分产品经营情况（单位：人民币万元）
主营业务收入 主营业务成本
主营业务 主营业务 毛利率比上年同期
毛利率（％） 比上年同期增 比上年同期增
收入 成本 增减（％）
减（％） 减（％）
分行业
工业 13,694.52 8,758.91 36.04 15.62 11.40 7.20
信息系统集成工程及技术服
务等 1,740.08 1,334.25 23.32 39.33 49.75 -18.62
合计 15,434.60 10,093.16 34.61 17.88 15.30 4.40
分产品
银行磁条卡 4,297.30 1,970.23 54.15 72.86 101.62 -10.78
通信密码卡 2,797.60 1,380.36 50.66 1.02 -7.21 9.46
通信IC卡 5,519.17 4,847.41 12.17 4.37 0.90 33.02
卡基 30.00 20.79 30.70 208.01 233.17 -14.48
票证 1,050.45 540.12 48.58 -18.67 -8.03 -10.91
信息、软件产品及其服务 1,740.08 1,334.25 23.32 39.33 49.75 -18.62
合计 15,434.60 10,093.16 34.61 17.88 15.30 4.40
报告期内公司无向控股股东及其子公司销售产品和提供劳务的关联交易。
（2）主营业务分地区情况（单位：人民币万元）
地区 营业收入 比上年同期增减（％）
北京 6,595.56 27.66
江苏 1,179.62 0.94
上海 1,389.93 49.52
其他 6,269.49 7.62
合计 15,434.6 17.88
（3）报告期内，公司主营业务及其结构、主营业务市场、主营业务成本构成未发生显著变化。
（4）报告期内，公司主营业务盈利能力与上年相比未发生显著变化。
（5）报告期内，公司利润构成与上年相比未发生显著变化。
3、报告期公司利润构成情况（单位：人民币元）
项目 2007年1-6月 2006年1-6月 增减变动(+/-) 变动%
营业收入 154,346,045.12 130,938,258.62 23,407,786.50 17.88
销售费用 7,218,328.61 5,631,920.21 1,586,408.40 28.17
管理费用 14,176,203.11 14,284,092.79 -107,889.68 -0.76
财务费用 338,334.56 2,700,025.87 -2,361,691.31 -87.47
营业利润 25,181,183.48 19,069,400.53 6,111,782.95 32.05
营业外收入 5,383,488.08 5,474,253.05 -90,764.97 -1.66
净利润 19,703,650.84 15,632,064.04 4,071,586.80 26.05
（1）报告期公司销售收入、营业利润分别比去年同期增长17.88%、32.05%，主要是因为公司磁条卡销售额同比增长72.86％，通信IC卡产品销售毛利同比增长33.02％；
（2）报告期公司财务费用比去年同期有较大降低，主要是因为公司归还了6,230.00万元银行借款，导致财务费用降低了87.47％；同时公司加强内部管理，管理费用同比降低了0.76％；
（3）报告期公司销售费用比去年同期有较大增长，主要是因为公司加大国内外市场开发力度，增加市场投入所致。
4、报告期公司财务状况（单位：人民币元）
项 目 2007.06.30 2007.01.01 增减变动 变动％
资产总额 531,137,715.41 544,018,748.09 -12,881,032.68 -2.37
负债总额 114,823,835.88 136,240,089.72 -21,416,253.84 -15.72
股东权益 416,313,879.53 407,778,658.37 8,535,221.16 2.09
应收账款 83,648,135.25 29,957,200.28 53,690,934.97 179.23
存货 31,378,463.45 38,395,493.24 -7,017,029.79 -18.28
固定资产 131,324,441.10 137,358,846.11 -6,034,405.01 -4.39
无形资产 22,128,280.75 22,417,364.68 -289,083.93 -1.29
银行借款 30,000,000.00 82,300,000.00 -52,300,000.00 -63.55
（1）报告期公司应收账款同比增长179.23％，主要是因为营业收入同比增长17.88％相应增加了应收账款，以及应收款项账期原因。
（2）报告期公司存货同比减少18.28％，主要是因为公司加强了存货管理，减少了存货的库存量。
（3）报告期公司银行借款同比减少较多，主要是因为公司归还了6,230.00万元银行借款所致。
5、报告期公司现金流量情况（单位：人民币元）
项目 2007年1-6月 2006年1-6月 增减变动 增减％
经营活动产生的现金流量净额 -31,089,188.93 8,640,734.85 -39,729,923.78 -459.8
投资活动产生的现金流量净额 -27,585,061.61 -62,638,134.34 35,053,072.73 55.96
筹资活动产生的现金流量净额 -64,243,455.75 39,918,587.07 -104,162,042.82 -260.94
现金流量净增加额 -122,926,519.63 -14,078,812.42 -108,847,707.21 773.13
（1）报告期公司经营活动产生的现金流量净额同比去年同期有较大幅度减少，主要是因销售收入增加相应支付的税费增加、人员增加相应支付的人工成本增加以及支付其他与经营有关往来款增加等共同影响所致。
（2）报告期公司投资活动产生的现金流量净额比去年同期有较大增长，主要是因为公司于2006年1-6月份在北京金融街购买研发、办公用房，在江苏丹阳购买生产及募投项目用房、用地发生支出，而2007年1-6月没有这些支出的原因。
（3）报告期公司筹资活动产生的现金流量净额比去年同期有了较大幅度减少，主要是归还了6,230.00万元银行借款，增加了"江苏省科技厅微处理器IC卡操作系统开发及产业化项目"的专项借款1,000.00万元，以及支付2006年度现金分红1,152万元等共同影响形成。
（三）报告期内无来源于单个参股公司的投资收益对公司净利润影响达到10%以上（含10%）的情况。
（四）公司经营中的问题与困难及解决方案
过去的半年公司营业额增长了17.88%，利润总额增长了25.33%。这表明公司的业绩一直保持着良好的发展势头，但是这样的成绩与公司的要求和目标还有不小差距。由于我们对制卡行业在2006年以来发生的急剧变化估计不够，进入国际市场后，国外商务运作的经验尚需进一步积累，这些都将对我们的经营产生一定的影响。
公司管理层对完成全年目标进行了认真的总结和分析，将采取加大产品研发投入，整合、完善市场经营体系，大力开拓国际市场等措施，以确保公司既定目标的顺利实现。
（五）执行新会计准则后发生的会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和经营成果的影响：
1、根据《企业会计准则第2号--长期股权投资》的规定，公司将原政策下对子公司采用权益法核算变更为采用成本法核算，此变更将影响母公司当期损益9.72万元，但本事项不影响公司合并报表。
2、根据《企业会计准则38号-首次执行企业会计准则》应用指南的规定,首次执行日公司的控股子公司江苏恒宝智能识别技术有限公司的开办费余额,应当在首次执行日后第一个会计期间内全部确认为管理费用,此变更增加公司当期管理费用73.59万元。
3、根据《企业会计准则第9号--职工薪酬》的规定，公司不再按工资总额计提福利费，此变更增加公司当期利润总额162.22万元。
4、根据《企业会计准则第18号--所得税》的规定，公司将现行政策下的应付税款法变更为资产负债表债务法，此变更减少本期所得税费用总额175.46万元。
（六）公司对2007年前三季度经营业绩的预计对2007年前三季度
公司预计2007年前三季度净利润比上年同期增长幅度小于30%
经营业绩的预计
2006年前三季度的
净利润（未按新会计准则调整） 28,751,093.94元
经营业绩
业绩变动的原因说明 主营收入增长幅度高于成本费用增长幅度。
二、公司投资情况
（一）募集资金使用情况
1、募集资金具体使用情况（单位：人民币万元）
报告期内已使用募集资金总额 3,996.74
募集资金总额 22,379.69
已累计使用募集资金总额 9,702.21
是否 原计 报告期内实 是否
报告期 累计已 实际投 项目建成时 是否符 项目可行性
已变 划投 现的收益（以 符合
承诺项目 内投入 投入金 资进度 间或预计建 合预计 是否发生重
更项 入总 利润总额计 计划
金额 额 （%） 成时间 收益 大变化
目 额 算） 进度
智能IC卡操作系
统开发及产业化项 否 4,072 508.66 4,263.00 104.69 49.38 2007.06 是 是 否
目
IC卡模块封装生
否 7,113 2,996.70 3,297.09 46.35 0 2008.07 是 是 否
产线建设项目
PKI卡、USB-KEY
安全产品研发生产 否 3,181 491.38 1,841.73 57.90 0 2008.06 是 是 否
项目
电子标签生产线建
否 8,095 0 300.39 3.71 0 2009.03 是 是 否
设项目
合计 - 22,461 3,996.74 9,702.21 43.20 49.38 - - - -
分项目说明未达到计划进度或预计收益的
无
情况和原因
项目可行性发生重大变化的情况说明 无
公司募集资金投资项目之一IC卡模块封装生产线建设项目公司原计划在丹阳市横塘工业区购
置土地建设新厂区作为项目实施地，经公司第二届董事会第十一次会议审议通过，公司将该项
募集资金项目实施地点变更情况 目实施厂房与公司原库房进行置换，决定对原厂区1,100平方米仓库进行改造实施本项目。公
司已于2007年3月22日在《证券时报》和巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）上刊登了《关
于变更募集资金投资项目实施地点的公告》。
募集资金项目实施方式调整情况 无
募集资金项目先期投入及置换情况 本报告期从募集资金中置换出来先期投入自筹资金5,705.47万元。
用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 无
截止2007年6月30日，公司实际使用募集资金9,702.21万元，募集资金余额应为12,677.48万元，
募集资金专用账户存款总额为15,014.87万元，与尚未使用的募集资金余额差异为2,337.39万
项目实施出现募集资金结余的金额及原因
元，主要系公司本期以自筹资金投入募投项目2,277.67万元，以及募集资金专用账户取得存款
利息59.72万元所致。
尚未使用的募集资金用途、去向以及募集资
无
金其他使用情况
2、募集资金专户存储制度的执行情况
报告期内，公司严格按照《募集资金管理办法》的规定和要求，对募集资金的存放和使用进行有效的监督和管理，以确保募集资金用于募集资金投资项目的建设。在使用募集资金时，公司严格履行相应的审批手续，在一次或12个月内累计从专户中支取金额超过1,000万元或募集资金总额的百分之五时公司及时知会保荐机构，并随时接受保荐代表人的监督。
截至2007年6月30日止，公司募集资金专户银行存款余额为15,014.87万元，全部存放在中国农业银行丹阳支行横塘分理处,银行账号为324001040004563。
3、变更项目情况
报告期内，公司未发生募集资金投资项目的变更。
（二）非募集资金项目投资情况
1、支持多标准的金融IC卡芯片模块开发和产业化项目：本项目总投资2,800万元，实施时间自2006年2月至2008年7月，截至本报告期末共完成投资1,934.24万元。产品已完成研发，正在进行第三方测试，生产设备正在安装调试。
2、支持多种3G移动标准的智能卡操作系统项目：本项目总投资2,900万元，实施时间自2006年4月至2008年4月，截至本报告期末共完成投资1,373.55万元。产品已完成研发，正在进行运营商试点测试，生产设备已安装调试完毕。
三、公司董事会日常工作情况
（一）董事会的会议情况及决议内容
报告期内公司共召开6次董事会会议，具体情况如下：
1、公司于2007年1月30日在北京公司会议室召开了第二届董事会第十次会议，会议审议通过了《关于增加注册资本的提案》、《关于修改公司章程的提案》、《关于调整公司组织机构的议案》、《关于同意公司高级管理人员朱龙林先生辞去副经理职务的议案》、《关于聘请上海立信长江会计师事务所为公司审计机构的议案》、《关于调整公司北京房屋折旧年限的议案》、《关于核销吉通网络通信股份有限公司坏帐的议案》、《关于设立募集资金管理专户及签署三方监管协议的议案》、《江苏恒宝股份有限公司募集资金管理办法的议案》和《关于用募集资金置换已预先投入募集资金投资项目的自筹资金的议案》。
该次会议决议公告刊登于2007年2月1日《证券时报》和公司指定信息披露网站巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）上。
2、公司于2007年2月11日在北京公司会议室召开了第二届董事会第二次临时会议，会议审议通过了《关于黄强辞去公司副经理及财务总监职务的议案》和《关于聘任汤晓琴为公司代理财务总监的议案》。
该次会议决议公告刊登于2007年2月13日《证券时报》和公司指定信息披露网站巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）上。
3、公司于2007年3月20日在北京公司会议室召开了第二届董事会第十一次会议，会议审议通过了《2006年度总裁工作报告》、《2006年度董事会工作报告》、《2006年年度报告及摘要》、《2006年度财务决算报告》、《2007年度财务预算方案》、《2006年度利润分配预案》、《关于募集资金年度使用情况的专项说明》、《关于变更募集资金投资项目实施地点的议案》、《江苏恒宝股份有限公司银行卡安全管理规定的议案》、《关于董事会换届选举的议案》、《关于调整首次公开发行人民币普通股（A股）股票有关股利分配政策的提案》和《关于召开2006年度股东大会的提案》。
该次会议决议公告刊登于2007年3月22日《证券时报》和公司指定信息披露网站巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）上。
4、公司于2007年4月16日以通讯方式召开了第二届董事会第三次临时会议，会议审议通过了《2007年第一季度报告》。
该次会议决议公告刊登于2007年4月18日《证券时报》和公司指定信息披露网站巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）上。
5、公司于2007年4月28日在丹阳公司三楼会议室召开了第三届董事会第一次会议，会议审议通过了《关于选举第三届董事会董事长的议案》、《关于聘任公司总裁的议案》、《关于聘任公司副总裁及财务总监的议案》、《关于聘任公司董事会秘书的议案》、《关于设立董事会专门委员会的议案》。
该次会议决议公告刊登于2007年5月8日《证券时报》和公司指定信息披露网站巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）上。
6、公司于2007年6月28日以通讯方式召开了第三届董事会第一次临时会议，会议审议通过了《关于修订<股东大会议事规则>的议案》、《关于修订<董事会议事规则>的议案》、《关于修订董事会专门委员会议事规则的议案》、《关于修订<募集资金管理办法>的议案》和《关于修订<信息披露事务管理制度>的议案》。
该次会议决议公告刊登于2007年6月30日《证券时报》和公司指定信息披露网站巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）上。
（二）董事会对股东大会的执行情况
1、2007年4月28日公司2006年度股东大会通过《关于修改公司章程的议案》《关于增加注册资本的议案》，并授权董事会办理注册资本等的相关工商变更登记手续。
公司已于2007年6月19日完成相关工商变更登记手续。
2、2007年4月28日公司2006年度股东大会通过2006年度利润分配方案：以公司2006年12月31日总股本11,520万元为基数，向全体股东每10股转增7股，派发现金1.00元（含税）。
利润分配方案已按股东大会决议于2007年6月21日实施完毕。
（三）公司投资者关系管理
报告期内，公司严格按照《投资者关系管理办法》，认真做好投资者关系管理工作。
1、公司指定董事会秘书为公司投资者关系管理负责人，负责接待投资者来访、电话咨询等投资者关系工作。公司热情接待每位来访的投资者，详细回复投资者来电、电子邮件等，就公司的生产经营、未来发展等投资者关心的问题，与投资者进行沟通交流，最大限度地保证投资者与公司信息交流的顺畅。
2、报告期内，公司通过指定信息披露报纸《证券时报》和网站巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）准确及时地披露了公司应披露的信息。
3、2007年4月5日，公司通过深圳证券信息有限公司提供的投资者关系互动平台举行了2006年年度报告网上说明会。公司董事长、总裁、董事会秘书、独立董事吴龙云、代理财务总监和保荐代表人参加了本次年度报告网上说明会，并在线与广大投资者进行了广泛的沟通和交流，回答了投资者所关心的问题，使广大投资者更加深入的了解了公司经营和发展状况。
（四）报告期内，公司董事会及董事没有受到中国证监会的稽查、中国证监会的行政处罚、通报批评，也没有被其他行政管理部门处罚及证券交易所公开谴责的情况，公司董事、管理层有关人员没有被采取司法强制措施的情况。
（五）公司董事按照深圳证券交易所《中小企业板块上市公司董事行为指引》履行职责的情况
1、董事会成员履职情况
公司董事严格遵守《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、《深圳证券交易所股票上市规则》和《中小企业板块上市公司董事行为指引》等相关法律法规和规章制度，诚实守信地履行董事职责，维护公司及股东尤其是中小股东的合法权益。
报告期内，公司独立董事勤勉尽责，忠实履行职务，积极参加董事会和股东大会，认真审议各项议案，对公司董事和高级管理人员的任免等事项均发表了独立意见，对公司董事会决策的科学性、客观性、公正性起到了积极的作用。
2、报告期内董事出席董事会会议情况
报告期内董事会会议召开次数 6次
是否连续两次未亲
董事姓名 职务 亲自出席次数 委托出席次数 缺席次数
自出席会议
钱云宝 董事长 6 0 0 否
江浩然 董事、总裁 6 0 0 否
赵长健 董事、副总裁 6 0 0 否
曹志新 董事、副总裁 6 0 0 否
胡海涛 董事、副总裁 5 1 0 否
钟迎九 董事 2 0 0 否
李慧芬 独立董事 6 0 0 否
吴龙云 独立董事 5 1 0 否
任明辉 独立董事 2 0 0 否
注：钟迎九和任明辉于2007年4月28日公司召开的2006年度股东大会选举为公司第三届董事会成员，其他董事均为第二届和第三届董事会成员，故其出席次数与其他董事存在差异。
第六节 重要事项
一、公司治理状况
报告期内，公司按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》等相关法律、法规和规章的要求，以及中小企业板上市公司的相关规定，修订了《公司章程》、三会议事规则、《信息披露事务管理制度》、《募集资金管理办法》等各项规章制度，建立了较为完善的法人治理结构，并依法规范运作。公司在实际运作中没有违反相关规定或与相关规定不一致的情况，公司治理基本符合相关法律法规和规范性文件的要求。
报告期内，公司按照中国证券监督管理委员会发布的证监公司字〔2007〕28号文《开展加强上市公司治理专项活动有关事项的通知》和江苏证监局的相关要求，对公司治理情况进行了全面自查。在今后的工作中，公司将按照相关法律法规和深圳证券交易所的要求，不断完善公司法人治理结构，进一步规范公司运作，提高公司治理水平。
二、报告期实施的利润分配方案执行情况
根据公司2006年度股东大会决议，公司2006年度利润分配方案为：以公司2006年12月31日总股本11,520万元为基数，向全体股东每10股转增7股，派发现金1.00元（含税），共计发放现金11,520,000元（含税）。资本公积金转增股本后公司总股本增至19,584万股。本次利润分配方案实施股权登记日为2007年6月20日；除权除息日为2007年6月21日，新增无限售条件流通股份上市日为2007年6月21日；股息发放日为2007年6月21日。
公司已于2007年6月13日在公司指定信息披露报纸《证券时报》和网站巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）上刊登了《2006年度利润分配及转增股本实施公告》。
上述利润分配方案已于2007年6月21日实施完毕。
三、公司2007年中期不进行利润分配和资本公积金转增股本。
四、报告期内，公司未发生重大诉讼、仲裁事项，也无以前期间发生但持续到报告期的重大诉讼、仲裁事项。
五、报告期内，公司未发生重大资产收购、出售及资产重组等事项。
六、报告期内，公司未发生重大关联交易事项。
七、报告期内，公司无对外担保事项。
公司独立董事对公司本报告期的对外担保情况发表了如下独立意见：
根据中国证监会证监发(2003)56号《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的通知》、《关于规范上市公司对外担保行为的通知》（证监发〔2005〕120号）等的规定和要求，我们作为江苏恒宝股份有限公司(以下简称“公司”)的独立董事，本着对公司、全体股东及投资者负责的态度，按照实事求是的原则对公司控股股东及其它关联方占用资金的情况和公司对外担保情况进行了认真负责的核查和落实，发表独立意见如下：
1、公司不存在为股东、股东的控股子公司、股东的附属企业及本公司持股50%以下的其他关联方、任何非法人单位或个人提供担保的情况。
2、2007年1-6月公司无任何形式的对外担保，也无以前期间发生但延续到报告期的对外担保事项。
3、公司不存在控股股东及其它关联方非正常占用公司资金的情况。
独立董事：李慧芬 王建章 任明辉
二OO七年七月三十日
八、报告期内重大合同
（一）重要借款合同
截止2007年6月30日，公司借款余额为3,000万元，500万元及以上的借
款合同如下：
单位：万元
借款银行 借款种类 起讫日期 期限 月利率（％） 金额
中国农业银 中短期 2006.03.09-2007.09.08 18个月 0.00528 1500
行丹阳支行
中短期 2006.03.13-2007.09.12 18个月 0.00528 500
横塘分理处
中国银行丹
中短期 2007.01.19-2008.07.15 18个月 0.00525 1000
阳支行
（二）报告期内，公司未发生且未有以前期间发生但延续到报告期的重大托管、承包、租赁等事项。
（三）报告期内，公司未发生且未有以前期间发生但延续到报告期的重大担保事项。
（四）报告期内，公司未发生且未有以前期间发生但延续到报告期的重大委托他人进行现金资产管理的事项。
九、报告期内，公司无证券投资事项，未持有非上市金融企业和拟上市公司股权。
十、报告期内，公司与控股股东及其他关联方之间不存在违规占用资金及违规担保情况。
十一、公司或持股5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
（一）首次公开发行股票前持有公司5%以上股份的股东承诺：在作为江苏恒宝股份有限公司股东期间，不会在中国境内或境外，以任何方式（包括但不限于单独经营、通过合资经营或拥有另一公司或企业的股份及其他权益）直接或间接参与任何与江苏恒宝股份有限公司构成竞争的任何业务或活动，也不会在与江苏恒宝股份有限公司有竞争关系的企业或组织内任职。截至报告期末，未发现同业竞争情况。
（二）公司控股股东钱云宝（持股3,456万股）承诺：自公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其持有的发行人股份，也不由发行人回购其持有的股份。该承诺正在履行中。
（三）公司其他股东钱平、江浩然、胡三龙、潘梅芳和曹志新承诺：其所持有的股份中，因2005年度利润分配增加的股份（合计864万股），自工商变更之日（2006年4月20日）起三十六个月内不转让；其他股份（合计4,320万股）自公司股票上市交易之日起一年内不转让。该承诺正在履行中。
（四）担任公司董事、监事、高级管理人员的股东钱云宝、钱平、江浩然、曹志新还承诺：除前述锁定期外，在其任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的百分之二十五；离职后半年内，不转让其所持有的本公司股份。该承诺正在履行中。
公司2006年度股东大会通过2006年度利润分配方案：以公司2006年12月31日总股本11,520万元为基数，向全体股东每10股转增7股，派发现金1.00元（含税），该利润分配方案已于2007年6月21日实施完毕。上述承诺中因实施利润分配方案增加的股份，同样履行上述承诺。
十二、公司信息披露
报告期内，公司已披露的重要信息索引：
公告编号 披露日期 公告内容 信息披露报纸
2007-001 2007年2月1日 关于签订募集资金三方监管协议的公告 《证券时报》
关于用募集资金置换已预先投入募集资金投资项目
2007-002 2007年2月1日 《证券时报》
的自筹资金的公告
2007-003 2007年2月1日 第二届董事会第十次会议决议公告 《证券时报》
2007-004 2007年2月1日 第二届监事会第十次会议决议公告 《证券时报》
2007-005 2007年2月13日 第二届董事会第二次临时会议决议公告 《证券时报》
2007-006 2007年2月27日 2006年度业绩快报 《证券时报》
2007-007 2007年3月13日 澄清公告 《证券时报》
2007-008 2007年3月22日 第二届董事会第十一次会议决议公告 《证券时报》
2007-009 2007年3月22日 召开2006年度股东大会通知 《证券时报》
2007-010 2007年3月22日 第二届监事会第十一次会议决议公告 《证券时报》
2007-011 2007年3月22日 关于变更募集资金投资项目实施地点的公告 《证券时报》
2007-012 2007年3月22日 关于募集资金年度使用情况的专项说明的公告 《证券时报》
2007-013 2007年3月22日 2006年度报告摘要 《证券时报》
2007-014 2007年4月3日 关于举行2006年年度报告网上说明会的公告 《证券时报》
2007-015 2007年4月5日 网下配售股份上市流通的提示性公告 《证券时报》
2007-016 2007年4月18日 2007年度第一季度报告正文 《证券时报》
2007-017 2007年4月18日 第二届董事会第三次临时会议决议公告 《证券时报》
2007-018 2007年4月18日 第二届监事会第十二次会议决议公告 《证券时报》
2007-019 2007年4月18日 关于召开2006年度股东大会的补充通知 《证券时报》
2007-020 2007年5月8日 2006年度股东大会决议公告 《证券时报》
2007-021 2007年5月8日 关于选举职工代表监事的公告 《证券时报》
2007-022 2007年5月8日 第三届董事会第一次会议决议公告 《证券时报》
2007-023 2007年5月8日 第三届监事会第一次会议决议公告 《证券时报》
2007-024 2007年6月13日 2006年度利润分配及转增股本实施公告 《证券时报》
2007-025 2007年6月27日 股票交易异常波动公告 《证券时报》
2007-026 2007年6月30日 第三届董事会第一次临时会议决议公告 《证券时报》
2007-027 2007年6月30日 第三届监事会第一次临时会议决议公告 《证券时报》
2007-028 2007年6月30日 独立董事辞职公告 《证券时报》
注：上述公告同时刊登于公司指定信息披露网站巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）上。
第七节 财务报告
本公司半年度财务报告未经会计师事务所审计。
一、会计报表
资 产 负 债 表
编制单位：江苏恒宝股份有限公司 2007年6月30日 单位：人民币元
期末数 年初数
项目
合并 母公司 合并 母公司
流动资产：
货币资金 183,008,904.22 179,896,432.55 305,935,423.85 290,026,406.17
交易性金融资产
应收票据
应收账款 78,541,131.36 66,217,427.39 27,951,921.16 24,753,139.60
预付款项 44,687,285.17 43,808,966.09 7,514,229.08 5,785,123.37
应收利息
应收股利
其他应收款 35,846,850.71 31,952,560.41 2,762,945.54 2,393,912.78
存货 31,378,463.45 28,515,390.31 38,395,493.24 38,367,993.24
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计 373,462,634.91 350,390,776.75 382,560,012.87 361,326,575.16
非流动资产：
可供出售的金融资产
持有至到期投资
长期股权投资 35,109,857.07 35,109,857.07
固定资产 131,324,441.10 129,155,753.04 137,358,846.11 135,731,765.95
投资性房地产
在建工程 2,252,250.49 2,252,250.49
工程物资
固定资产清理
无形资产 22,128,280.75 22,018,947.43 22,417,364.68 22,302,031.36
开发支出
商誉
长期待摊费用 69,555.92 69,555.92 930,129.17 196,888.22
递延所得税资产 1,900,552.24 1,897,719.79 752,395.26 749,580.88
其他非流动资产
非流动资产合计 157,675,080.50 190,504,083.74 161,458,735.22 194,090,123.48
资产总计 531,137,715.41 540,894,860.49 544,018,748.09 555,416,698.64
期末数 年初数
负债和所有者权益（或股东权益）
合并 母公司 合并 母公司
流动负债：
短期借款 62,300,000.00 62,300,000.00
交易性金融负债
应付票据 1,005,749.00
应付帐款 43,773,291.19 37,646,796.69 24,052,306.86 23,731,842.86
预收款项 2,489,893.15 2,440,158.15 1,135,026.31 1,085,291.31
应付职工薪酬 1,710,246.42 1,148,513.26 3,195,384.25 2,660,924.77
应交税费 11,341,134.35 9,969,132.60 2,306,743.19 1,040,470.41
应付利息
应付股利
其他应付款 2,319,110.30 40,049,502.78 1,472,163.41 35,461,371.21
一年内到期的非流动负债 20,000,000.00 20,000,000.00 20,000,000.00 20,000,000.00
其他流动负债 18,523,859.94 18,523,859.94 15,500,000.00 15,500,000.00
流动负债合计 100,157,535.35 129,777,963.42 130,967,373.02 161,779,900.56
非流动负债:
长期借款 10,000,000.00 10,000,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债 4,666,300.53 4,666,300.53 5,272,716.70 5,272,716.70
其他非流动负债
非流动负债合计 14,666,300.53 14,666,300.53 5,272,716.70 5,272,716.70
负债合计 114,823,835.88 144,444,263.95 136,240,089.72 167,052,617.26
所有者权益(或股东权益)：
股本 195,840,000.00 195,840,000.00 115,200,000.00 115,200,000.00
资本公积 115,267,816.47 115,267,816.47 195,907,816.47 195,907,816.47
减:库存股
盈余公积 17,087,802.42 15,315,244.12 17,087,802.42 15,315,244.12
未分配利润 68,354,083.40 70,027,535.95 60,170,432.56 61,941,020.79
归属于母公司所有者权益 396,549,702.29 396,450,596.54 388,366,051.45 388,364,081.38
少数股东权益 19,764,177.24 19,412,606.92
所有者权益(或股东权益)合计 416,313,879.53 396,450,596.54 407,778,658.37 388,364,081.38
负债和所有者权益(股东权益)总计 531,137,715.41 540,894,860.49 544,018,748.09 555,416,698.64
法定代表人：钱云宝 主管会计机构负责人：吴龙云 会计机构负责人：卢学慧
利 润 表
编制单位:江苏恒宝股份有限公司 2007年1-6月 单位:人民币元
本期 上年同期
项 目
合并 母公司 合并 母公司
一、营业收入 154,346,045.12 136,945,226.77 130,938,258.62 118,449,250.51
减：营业成本 100,931,649.23 87,589,080.68 87,535,726.90 78,625,958.63
营业税金及附加 1,682,166.85 1,365,538.39 1,099,029.02 1,066,588.04
销售费用 7,218,328.61 6,639,898.64 5,631,920.21 4,895,842.00
管理费用 14,176,203.11 12,454,328.98 14,284,092.79 9,172,672.73
财务费用 338,334.56 361,330.01 2,700,025.87 2,713,021.37
资产减值损失 4,818,179.28 3,920,263.04 618,063.30 1,492,246.46
加: 投资收益(损失以"-”号填列）
二、营业利润(亏损以"-"号填列） 25,181,183.48 24,614,787.03 19,069,400.53 20,482,921.28
加：营业外收入 5,383,488.08 5,383,488.08 5,474,253.05 5,474,253.05
减：营业外支出 1,193,198.74 1,193,198.74 1,108,371.85 1,107,134.88
其中:非流动资产处置损失
三、利润总额（亏损总额以"-"号填列） 29,371,472.82 28,805,076.37 23,435,281.73 24,850,039.45
减：所得税费用 9,316,251.66 9,198,561.21 7,866,173.37 7,866,173.37
四、净利润（净亏损以"-"号填列） 20,055,221.16 19,606,515.16 15,569,108.36 16,983,866.08
归属于母公司所有者的净利润 19,703,650.84 19,606,515.16 15,632,064.04 16,983,866.08
少数股东损益 351,570.32 -62,955.68
五、每股收益：
（一）基本每股收益 0.10 0.18
（二）稀释每股收益 0.10 0.18
法定代表人：钱云宝 主管会计机构负责人：吴龙云 会计机构负责人：卢学慧
现金流量表
编制单位:江苏恒宝股份有限公司 2007年1-6月 单位:人民币元
本期 上年同期
项 目
合并 母公司 合并 母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 126,175,980.67 117,174,194.13 143,354,151.66 113,048,949.73
收到的税费用返还 2,840,648.02 2,840,648.02 3,008,253.05 3,008,253.05
收到的其他与经营活动有关的现金 6,441,153.73 19,956,952.22 175,982.89 22,433,551.07
经营活动现金流入小计 135,457,782.42 139,971,794.37 146,538,387.60 138,490,753.85
购买商品、接受劳务支付的现金 87,894,989.57 74,917,086.57 106,625,287.63 93,210,258.57
支付给职工以及为职工支付的现金 14,663,261.26 13,737,743.84 11,274,919.19 9,136,402.92
支付的各项税费 18,552,953.64 18,273,530.56 7,574,898.43 7,426,767.94
支付的其它与经营活动有关现金 45,435,766.88 51,338,465.89 12,422,547.50 12,265,519.92
经营活动现金流出小计 166,546,971.35 158,266,826.86 137,897,652.75 122,038,949.35
经营活动产生的现金流量净额 -31,089,188.93 -18,295,032.49 8,640,734.85 16,451,804.50
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金
取得投资收益所收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的
现金净额
收到的其他与投资有关的现金
投资活动现金流入小计
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的
27,585,061.61 27,582,672.04 62,638,134.34 61,947,229.58
现金
投资所支付的现金
支付的其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 27,585,061.61 27,582,672.04 62,638,134.34 61,947,229.58
投资活动产生的现金流量净额 -27,585,061.61 -27,582,672.04 -62,638,134.34 -61,947,229.58
三、筹资活动有关的现金流量：
吸收投资所收到的现金
借款所收到的现金 10,000,000.00 10,000,000.00 156,000,000.00 156,000,000.00
收到的其他与筹资活动有关的现金 651,546.07 651,546.07 14,000,000.00 13,680,000.00
筹资活动现金流入小计 10,651,546.07 10,651,546.07 170,000,000.00 169,680,000.00
偿还债务所支付的现金 62,300,000.00 62,300,000.00 127,300,000.00 127,300,000.00
分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 12,566,822.26 12,566,822.26 2,781,412.93 2,781,412.93
支付的其他与筹资活动有关的现金 28,179.56 28,179.56
筹资活动现金流出小计 74,895,001.82 74,895,001.82 130,081,412.93 130,081,412.93
筹资活动产生的现流量净额 -64,243,455.75 -64,243,455.75 39,918,587.07 39,598,587.07
四、汇率变动对现金的影响额 -8,813.34 -8,813.34
五、现金及现金等价物净增加额 -122,926,519.63 -110,129,973.62 -14,078,812.42 -5,896,838.01
加:期初现金及现金等价物余额 305,935,423.85 290,026,406.17 64,320,498.18 38,843,005.25
六、期末现金及现金等价物余额 183,008,904.22 179,896,432.55 50,241,685.76 32,946,167.24
本期 上年同期
补充资料
合并 母公司 合并 母公司
1.净利润 19,703,650.84 19,606,515.16 15,632,064.04 16,983,866.08
加：少数股东损益 351,570.32 -62,955.68
加：计提的资产减值准备 4,818,179.28 3,920,263.04 618,063.30 1,492,246.46
固定资产折旧 8,357,041.51 8,199,903.44 7,911,021.80 7,735,376.68
无形资产摊销 329,083.93 323,083.93 162,007.98 161,674.64
长期待摊费用摊销 860,573.25 127,332.30 127,332.30 127,332.30
待摊费用减少（减：增加） -248,972.87 -50,026.23
预提费用增加（减：减少）
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失
（减：收益）
固定资产报废损失
财务费用 994,187.51 994,187.51 2,839,357.06 2,839,357.06
投资损失（减：收益）
递延所得税资产减少（减：增加） -1,148,156.98 -1,148,138.91 297,647.84 261,469.37
递延所得税负债增加减：减少） -606,416.17 -606,416.17 351,096.44 351,096.44
存货的减少（减：增加） 7,017,029.79 9,852,602.93 -6,391,377.42 -6,330,489.78
经营性应收项目的减少（减：增加） -124,109,189.31 -112,909,777.92 -51,308,027.84 -44,172,046.61
经营性应付项目的增加（减：减少） 52,343,257.10 53,345,412.20 38,713,477.90 37,051,948.09
其他
经营活动产生的现金流量净额 -31,089,188.93 -18,295,032.49 8,640,734.85 16,451,804.50
2.不涉及现金收支的投资和筹资活动：
债务转资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3.现金及现金等价物净增加情况：
183,008,904.22 179,896,432.55 50,241,685.76 32,946,167.24
现金的期末余额
减：现金的期初余额 304,929,674.85 290,026,406.17 64,320,498.18 38,843,005.25
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额 1,005,749.00
现金及现金等价物净增加额 -122,926,519.63 -110,129,973.62 -14,078,812.42 -5,896,838.01
法定代表人：钱云宝 主管会计机构负责人：吴龙云 会计机构负责人：卢学慧
所 有 者 权 益 变 动 表
编制单位:江苏恒宝股份有限公司 2007年1-6月 单位:人民币元
本期金额
归属母公司所有者权益
项目 减： 少数股东权
所有者权益合计
股本 资本公积 库存 盈余公积 未分配利润 益
股
一、上年年末余额 115,200,000.00 195,907,816.47 17,087,802.42 64,691,598.31 19,411,762.61 412,298,979.81
加：会计政策变更 -4,521,165.75 844.31 -4,520,321.44
前期差错更正
二、本年年初余额 115,200,000.00 195,907,816.47 17,087,802.42 60,170,432.56 19,412,606.92 407,778,658.37
三、本年增减变动金额 80,640,000.00 -80,640,000.00 8,183,650.84 351,570.32 8,535,221.16
（一）净利润 19,703,650.84 351,570.32 20,055,221.16
（二）直接计入所有者权
益的利得和损失
1、可供出售金融资产公允
价值变动净额
2、权益法下被投资单位其
他所有者权益变动得影响
3、与计入所有者权益项目
相关的所得税影响
4、其他
上述（一）（二）小计 19,703,650.84 351,570.32 20,055,221.16
（三）所有者投入和减少
资本
1、所有者投入资本
2、股份支付计入所有者权
益的金额
3、其他
（四）利润分配 -11,520,000.00 -11,520,000.00
1、提取盈余公积
2、提取一般风险准备
3、对所有者（或股东的分
-11,520,000.00 -11,520,000.00
配）
4、其他
（五）所有者权益内部结
80,640,000.00 -80,640,000.00
转
1、资本公积转增股本 80,640,000.00 -80,640,000.00
2、盈余公积转增股本
3、盈余公积弥补亏损
4、其他
四、本期期末余额 195,840,000.00 115,267,816.47 17,087,802.42 68,354,083.40 19,764,177.24 416,313,879.53
上年金额
归属母公司所有者权益
项目 少数股东权
减：库 所有者权益合计
股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 益
存股
一、上年年末余额 72,000,000.00 910,916.47 12,572,158.68 41,668,858.93 19,199,506.29 146,351,440.37
加：会计政策变更
前期差错更正
二、本年年初余额 72,000,000.00 910,916.47 12,572,158.68 41,668,858.93 19,199,506.29 146,351,440.37
三、本年增减变动金额 43,200,000.00 194,996,900.00 4,515,643.74 23,022,739.38 212,256.32 265,947,539.44
（一）净利润 41,938,383.12 212,256.32 42,150,639.44
（二）直接计入所有者权
益的利得和损失
1、可供出售金融资产公允
价值变动净额
2、权益法下被投资单位其
他所有者权益变动得影响
3、与计入所有者权益项目
相关的所得税影响
4、其他
上述（一）（二）小计 41,938,383.12 212,256.32 42,150,639.44
（三）所有者投入和减少
28,800,000.00 194,996,900.00 223,796,900.00
资本
1、所有者投入资本 28,800,000.00 28,800,000.00
2、股份支付计入所有者权
益的金额
3、其他 194,996,900.00 194,996,900.00
（四）利润分配 4,515,643.74 -4,515,643.74
1、提取盈余公积 4,515,643.74 -4,515,643.74
2、提取一般风险准备
3、对所有者（或股东的分
配）
4、其他
（五）所有者权益内部结
14,400,000.00 -14,400,000.00
转
1、资本公积转增股本
2、盈余公积转增股本
3、盈余公积弥补亏损
4、其他 14,400,000.00 -14,400,000.00
四、本年年末余额 115,200,000.00 195,907,816.47 17,087,802.42 64,691,598.31 19,411,762.61 412,298,979.81
法定代表人：钱云宝 主管会计机构负责人：吴龙云 会计机构负责人：卢学慧
二、财务报表附注
财务报表附注
一、公司简介：
江苏恒宝股份有限公司前身是江苏恒宝实业发展有限公司，经江苏省人民政府于2000年9月28日以苏政复[2000]187号文批准依法整体变更为江苏恒宝股份有限公司，设立时股本为人民币4,000万元，由钱云宝等7位自然人共同发起设立。公司于2000年9月28日取得江苏省工商行政管理局核发注册号为3200002101203（1/2）的企业法人营业执照。
根据2004年7月9日公司2004年第一次临时股东大会决议，原股东张义荣、徐钦鸿、钱科文和陈玉涛将其持有公司的部分股权转让给江浩然、潘梅芳和曹志新。股权转让后公司注册资本仍为人民币4,000万元，钱云宝等6位自然人为股东。
根据公司2004年度股东大会决议和修改后章程的规定，并经江苏省人民政府于2005年6月24日以苏政复（2005）45号《关于同意江苏恒宝股份有限公司增资扩股批复》同意，公司将2004年度实际未分配利润，以2004年末4,000万元股本为基数按每10股送8股转增资本人民币3,200万元，变更后的注册资本为人民币7,200万元。钱云宝等6位自然人仍为股东。
根据公司2005年度股东大会决议和修改后章程的规定，公司将2005年度实际未分配利润，以2005年末7,200万元股本为基数按每10股送2股转增注册资本人民币1,440万元，变更后的注册资本为人民币8,640万元。钱云宝等6位自然人仍为股东。
根据公司2005年度股东大会决议，并经中国证券监督管理委员会证监发行字[2006]157号文核准，公司于2006年12月25日向社会公开发行人民币普通股（A股）人民币2,880万股,变更后的注册资本为人民币11,520万元。公司于2007年1月10日在深圳证券交易所上市，股票代码：002104。
根据公司2006年度股东大会决议，公司将2006年度实际未分配利润，以2006年末11,520万元股本为基数，向全体股东每10股派发现金1.00元（含税），同时以资本公积向全体股东每10股转增7股，转增注册资本人民币8,064万元，变更后的注册资本为人民币19,584万元。钱云宝等6位自然人仍为股东。
公司的经营范围是：磁卡、IC卡、电子标签、票证、票据、电脑票据、磁卡存折、密码信封的印制、制造。制图纸、IC卡读写机具、电子信息设备及产品、办公自动化设备及产品（卫星地面接收设施除外）的开发、制造，承接各类信息系统集成工程及技术服务（以上范围国家有专项规定的办理审批手续取得资质后经营）；自营和代理各类商品和技术的进出口（国家限定公司经营或禁止进出口的商品和技术除外）。
二、本公司采用的主要会计政策、会计估计和合并财务报表的编制方法
（一）遵循企业会计准则的声明
本公司声明编制的财务报表符合《企业会计准则》的要求，真实、完整地反映了本公司的财务状况、经营成果和现金流量等财务信息。
（二）财务报表编制基础
本公司以持续经营为基础,根据实际发生的交易和事项,按照《企业会计准则》及其应用指南进行确认和计量，在此基础上编制财务报表。
（三）会计年度
本公司采用公历年制，即从公历每年1月1日起至12月31日止为一个会计年度。
（四）记账本位币
本公司以人民币作为记账本位币。
（五）记账基础
本公司以以权责发生制为记账基础。
（六）外币业务的核算方法
对于发生的外币交易，在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率将外币金额折算为记账本位币金额；在资产负债表日外币货币性项目，按照下列规定对外币货币性项目和外币非货币性项目进行处理：（1）外币货币性项目，采用资产负债表日即期汇率折算。因资产负债表日即期汇率与初始确认时或者前一资产负债表日即期汇率不同而产生的汇兑差额，计入当期损益；（2）以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其记账本位币金额。与购建固定资产有关的外币专门借款产生的汇兑损益，按《企业会计准则-借款费用》的原则处理。
（七）现金等价物的确定标准
本公司将期限短（指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额的现金、价值变动风险很小的投资作为现金等价物。
（八）金融资产和金融负债的核算方法
（1）金融资产和金融负债的分类
金融资产包括交易性金融资产、指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到期投资、贷款、应收款项、可供出售金融资产等。金融负债包括交易性金融负债、指定以公允价值计量且变动计入当期的金融负债。
（2）金融工具确认依据和计量方法
①、当本公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。当收取该金融资产现金流量的合同权利终止、金融资产已转移且符合规定的终止确认条件的金融资产应当终止确认。当金融负债的现时义务全部或部分已解除的，终止确认该金融负债或其中一部分。
②本公司初始确认的金融资产或金融负债，按照公允价值计量。对于以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
③本公司按照公允价值对金融资产进行后续计量，且不扣除将来处置该金融资产时可能发生的交易费用。但是，下列情况除外：
a、持有至到期投资和应收款项，采用实际利率法，按摊余成本计量；
b、在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该项权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量；
c、对因持有意图或能力发生改变，或公允价值不再能够可靠计量等情况，使金融资产不再适合按照公允价值计量时，公司改按成本计量，该成本为重分类日该金融资产的公允价值。
④本公司采用实际利率法，按摊余成本对负债进行后续计量，但下列情况除外：
a、以公允价值计量且变动计入当期损益的金融负债，按照公允价值计量，且不扣除将来结清金融负债时可能发生的交易费用；
b、因持有意图或能力发生改变，或公允价值不再能够可靠计量等情况，金融负债不再适合按照公允价值计量时，公司改按成本计量，该成本为重分类日该金融负债的账面价值；
c、与在活跃的市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融负债，按照成本计量；
d、不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务预算担保合同，或没有指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，应当在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：
（a）按照或有事项准则确定的金额；
（b）初始确认金额扣除按照收入确认准则确定的累计摊销后的余额。
⑤本公司对金融资产或金融负债公允价值变动形成的利得或损失，除与套期保值有关外，按照下列规定处理：
a、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，公允价值变动形成的利得或损失，计入当期损益；
b、可供出售金融资产公允价值变动形成的利得或损失，除减值损失和外币货币性金融资产形的汇总差额外，计入资本公积，在该金额资产终止确认时转出，计入当期损益。
⑥本公司对以摊余成本计量的金融资产或金融负债，除与套期保值有关外，在终止确认、发生减值或摊销时产生的利得或损失，计入当期损益。
⑦本公司在相同会计期间将套期工具和被套期项目的公允价值变动的抵销结果计入当期损益。
（3）金融资产、金融负债的公允价值的确定
存在活跃市场的金融资产或金融负债，以活跃市场的报价确定其公允价值，活跃市场的报价包括易于定期从交易所、经纪商、行业协会、定价服务机构等获得的价格，且代表了在公平交易中实际发生的市场交易额的价格：不存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用估值技术确定其公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融资产或金融负债的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。
（4）金融资产的减值准备
期末，本公司对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产的账面价值进行检查，有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备。计提减值准备时，对单项金额重大的进行单独减值测试；对单项金额不重大的，在具有类似信用风险特征的金融资产组中进行减值测试。
主要金融资产计提减值准备方法分别如下：
①可供出售金融资产能以公允价值可靠计量的，以公允价值低于账面价值部分计提减值准备，计入当期损益；可供出售金融资产以公允价值不能可靠计量的，以预计未来现金流量（不包括尚未发生的信用损失）现值低于账面价值部分计提减值准备，计入当期损益。可供出售金融资产发生减值时，即使该金融资产没有终止确认，原直接计入所有者权益的因公允价值下降形成的累计损失，应当予以转出，计入当期损益。
②持有至到期的投资以预计未来现金流量（不包括尚未发生的未来信用损失）现值低于账面价值部分计提减值准备，计入当期损益。
（九）金融资产转移的确认与计量
（1）金融资产转移的确认：企业下列情况下将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方时，确认金融资产的转移，终止确认该金融资产。
①企业以不附追索权方式出售金融资产；
②金融资产部分转移的计量：金融资产部分转移，应将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并按终止确认部分的账面价值与终止确认部分收到的对价和原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额的差额计入当期损益。原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额，应当按照金融资产终止确认部分和未终止确认部分的相对公允价值，对该累计额进行了分摊后确定。
（十）应收款项坏账准备的确认标准、计提方法
（1）坏账准备核算方法和计提比例：
①对公司的的坏账损失，采用备抵法核算。
②对单项金额重大的应收款项单独进行减值测试，有客观证据表明其发生了减值的，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损失，计提坏账准备。对单项金额非重大的应收款项，与经单独测试后未减值的应收款项一起，按账龄划分为若干组合，再按这些应收款项组合余额的一定比计算确定减值损失，计提坏账准备。根据以前年度与之相同或相类似的应收款项组合的实际损失率为基础，结合现时情况确定本期各项组合计提坏账准备的比例，据此计算本期应计年提的坏账准备。对合并会计报表范围内的应收款项不提取坏账准备。
本公司按账龄组合确定计提坏账准备的比例如下：
应收款项账龄 提取比例
1年以内 5%
1年~2年 20%
2年~3年 50%
3年以上 100%
对有确凿证据表明不能收回的应收款项，或收回的可能性不大的（如债务单位破产、资不抵债、现金流量严重不足、发生严重自然灾害等导致停产而在短期内无法偿付债务的），以及其它足以证明应收款项可能发生损失的证据，可全额提取坏账准备。
（2）坏账的确认标准：
对有确凿证据表明确实无法收回的应收款项，如债务单位破产、资不抵债、现金流量严重不足、发生严重自然灾害等，根据公司的管理权限，经股东大会或董事会批准确认为坏账，冲销提取的坏账准备。
（十一）存货核算方法
（1）存货的分类：本公司存货主要包括原材料、包装物及低值易耗品、库存商品、生产成本等；
（2）存货的计价：本公司存货在取得时按实际成本计价，发出或领用采用加权平均法计价；
（3）包装物及低值易耗品采用一次摊销法摊销；
（4）存货盘存采用永续盘存制；
（5）存货跌价准备的核算方法：采用按存货期末结存成本与可变现净值孰低计价，在对存货进行清查时，如确实存在毁损、陈旧或售价低于成本的情况，按单个存货项目的实际成本高于其可变现净值的差额，在中期期末或年终时提取存货跌价损失准备。
（十二）长期股权投资
（1）初始计量：
企业合并形成的长期股权投资，按照下列规定确定其初始投资成本：
①同一控制下的企业合并，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的对价之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的调整留存收益。
②非同一控制下的企业合并，合并成本为购买方在购买日取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益证券的公允价值；如果是通过多次交换交易分步实现的企业合并，合并成本为每一单项交易成本之和；购买方为进行企业合并而发生的各项直接相关费用计入企业合并成本；在合并合同为每一单项交易成本之和；购买方为进行企业合并而发生的各项直接相关费用计入企业合并成本；在合并合同或协议中对可能影响合并成本的未来事项作出约定的，如果说在购买日估计未来事项很可能发生并且对合并成本的影响金额能够可靠计量的，购买方应当将其计入合并成本。除企业合并形成的长期股权投资以外，其他方式取得的长期股权投资，应当按照下列规定确定其初始投资成本：
a、以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。实际支付的价款中包含的已宣告但尚未领取的现金股利，作为应收项目单独核算；
b、以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本；
c、投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值作为初始投资成本，但合同或协议约定价值不公允的除外；
d、通过非货币性资产交换取得的长期股权投资，如果该交换具有商业实质且换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量，其长期股权投资成本以换出资产的公允价值计量；如果该交换不具有商业实质且换入资产或换出资产的公允价值不能可靠计量，则长期股权投资成本以换出资产的账面价值计量。
e、通过债务重组取得的长期股权投资，将放弃债权而享有的股份的公允价值确认为对债务人的投资，重组债权的账面余额与长期股权投资的公允价值之间的差额，记入当期损益；债权人已计提坏账准备的，先将该差额冲减减值准备，不足冲减的部分，记入当期损益。
（2）后续计量
①对子公司的投资采用成本法进行核算，编制合并财务报表时按照权益法进行调整。
②如果对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，采用成本法核算。
③对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。
（3）投资收益的确认
①采用成本法核算的单位，在被投资单位宣告分派利润或现金股利时，确认投资收益。
②采用权益法核算的单位，中期期末或年度终了，按分享或分担的被投资单位实现的净利润或发生的净亏损的份额，确认投资损益。
③处置股权投资时，将股权投资的账面价值与实际取得的价款的差额，作为当期投资的损益。采用权益法核算的长期股权投资，因被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动而计入所有者权益的，处置该项投资时应当将原计入所有者权益的部分按相应比例转入当期损益。长期股权投资减值准备的计提见资产减值相关会计政策。减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。
（十三）固定资产及折旧
（1）固定资产是指使用年限在一年以上，能为生产商品提供劳务、出租或经营管理而持有的有形资产，包括房屋建筑物、机器设备、电子设备、运输设备及其他设备。
（2）固定资产计价方法：公司改制时股东投入的固定资产，按评估确认的价值入账；本公司成立后新增的固定资产，分别以下情况计价：
a、外购的固定资产，按实际支付的买价、增值税、进口关税等相关税费，以及为使固定资产达到预定可使用状态所发生的可直接归属于该资产的其他支出，如场地整理费、运输费、装卸费、安装费和专业人员服务费等作为入账价值；
b、自行建造的固定资产，按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出作为入账价值；
c、接受债务人以非现金资产抵偿债务方式取得的固定资产，以其公允价值计价；以非货币性交易换入的固定资产，如果该交换具有商业实质且换入或换出资产的公允价值能够可靠计量的，以其公允价值计价，如果该交换不具有商业实质且换入资产或换出资产的公允价值不能可靠计量的，以换出资产的账面价值计价。
d、融资租赁的固定资产，按租赁开始日租赁资产的原账面价值与最低租赁付款额的现值两者中较低者作为入账价值；
e、盘盈的固定资产按如下规定确定其入账价值；
①同类或类似固定资产存在活跃市场的，按同类或类似固定资产的市场价格估计的金额，加上应支付的相关税费作为入账价值；
②同类或类似固定资产不存在活跃市场的，按该盘盈的固定资产的预计未来现金流量现值作为入账价值。
f、接受捐赠的固定资产，捐赠方提供了有关凭据的，按凭据上标明的金额加上应支付的相关税费，作为入账价值。捐赠方没有提供有关凭据的，按如下顺序确定其入账价值：
①同类或类似固定资产存在活跃市场的，按同类或类似固定资产的市场价格估计的金额，加上应支付的相关税费作为入账价值；
②同类或类似固定资产不存在活跃市场的，按该接受捐赠的固定资产的预计未来现金流量现值作为入账价值。
（3）固定资产折旧计提方法：本公司固定资产折旧采用直线法，按分类折旧率计算折旧，各类折旧率如下：
固定资产类别 预计使用年限 预计净残值率 年折旧率
房屋及建筑物 20年-50年 5% 4.75%-1.90%
专用设备 10年 5% 9.50%
通用设备 5年 5% 19.00%
运输设备 5年 5% 19.00%
（4）固定资产减值准备
固定资产期末按可收回金额低于账面价值的差额计提固定资产减值准备。固定资产减值准备按单项资产计提。当存在下列情况之一时，按照该项固定资产帐面价值全额计提固定资产减值准备：
a、长期闲置不用，在可预见的未来不会再使用，且已无转让价值的固定资产；
b、由于技术进步等原因，已不可使用的固定资产；
c、虽然尚可使用，但使用后产生大量不合格产品的固定资产；
d、已遭到毁损以致于不再具有使用价值和转让价值的固定资产；
e、其他实质上已经不再有使用价值的固定资产。
（十四）在建工程
（1）、在建工程指为建造或修理固定资产而进行的各项建筑和安装工程。包括新建、改扩建、大修理工程等所发生的实际支出，以及改扩建工程等转入的固定资产净值。
（2）在建工程按工程项目分类核算，采用实际成本计价，在各项工程式达到预定可使用状态之前发生的借款费用计入该工程成本。在工程完工验收合格交付使用的当月结转固定资产。对已达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的，自达到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或工程实际成本等，按估计的价值确定转入固定资产的成本，并计提折旧；待办理竣工决算后，按实际成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折旧额。
（十五）无形资产的计价及其摊销
（1）无形资产的计价
①外购的无形资产，按照其购买价款、相关税费以及直接归属于使该资产达到预定用途所发生的实际成本入账；
②投资者投入的无形资产，按投资合同或协议约定的价值计价；
③企业内部研究开发的无形资产，在研究阶段发生的支出计入当期损益，在开发阶段发生的支出，在满足下列条件时，作为无形资产成本入账：
a、开发的无形资产在完成后，能够直接使用或者出售，且运用该无形资产生产的产品存在市场，能够为企业带来经济利益（或该无形资产自身存在市场且出售后有足够的技术支持）。
b、该无形资产的开发支出能够可靠的计量。
（2）无形资产摊销方法
使用寿命有限的无形资产，自该无形资产可供使用时起在使用寿命期内平均摊销。使用寿命不确定的无形资产不予摊销。无形资产摊销金额为其成本扣除预计残值后的金额。已计提减值准备的无形资产，还需扣除已计提的无形资产减值准备累计金额。
（十六）长期待摊费用摊销政策
长期待摊费用根据具体内容按预计受益期限分期平均摊销。
（十七）借款费用
（1）借款费用包括借款利息、折价或者溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑差额等。借款费用同时满足下列条件的，才能开始资本化：
①资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；
②借款费用已经发生；
③为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。其他的借款利息、折价或溢价的摊销和汇兑差额，在发生当期确认费用。
（2）资本化金额的确定
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定。为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。专门借款发生的辅助费用，在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之前发生的，应当在发生时根据其发生额予以资本化，计入符合资本化条件的资产的成本；在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之后发生的，应当在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。
（3）资本化率的确定
①为购建固定资产而借入一笔专门借款，资本化率为该项借款的利率；
②为购建固定资产借入一笔以上的专门借款，资本化率为这些借款的加权平均利率。
（4）暂停资本化
若资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续超过3个月的，应当暂停借款费用的资本化。在中断期间发生的借款费用应当确认为费用，计入当期损益，直至资产的购建或者生产活动重新开始。
（5）停止资本化
购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用应当停止资本化。在符合资本化条件的资产达到预定可使用用或者可销售状态之后所发生的借款费用，应当在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。购建或者生产的资产的各部分分别完工，但必须等到整体完工后才可使用或者可对外销售的，应当在该资产整体完工时停止借款费用的资本化。
（十八）预计负债
与或有事项相关的义务同时符合以下条件时，公司将其列为预计负债：
（1）、该义务是企业承担的现时义务；
（2）、该义务履行很可能导致经济利益流出企业；
（3）、该义务金额可以可靠地计量。
（十九）职工薪酬
职工薪酬，是指公司为获得职工提供的服务而给予各种形式的报酬以及其他相关支出。职工薪酬包括职工工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、医疗保险费、养老保险费、失业保险费、工伤保险费和生育保险费等社会保险费、住房公积金、工会经费和职工教育经费、非货币性福利、解除劳动关系给予的补偿金等。公司在职工为其提供服务的会计期间，将应付的职工薪酬确认为负债，除因解除劳动关系外，根据职工提供服务的受益对象，计入相关费用或资产。
（二十）收入确认原则
（1）产品销售收入，在下列条件均能满足时予以确认：公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；公司既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利益很可能流入企业；相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量。
（2）提供劳务收入，在下列条件均能满足时予以确认：收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利益很可能流入企业；交易的完工进度能够可靠地确定；交易中已发生或将发生的成本能够可靠地计量。
（3）让渡资产使用权收入：与交易相关的经济利益能够流入企业；收入的金额能够可靠地计量；
（4）采用售后回购方式销售商品的，收到的款项应确认为负债；回购价格大于原售价的，差额应在回购期间按期计提利息，计入财务费用。有确凿证据表明售后回购交易满足销售商品商品收入确认条件的，销售的商品按售价确认收入，回购的商品作为购进商品处理；
（5）采用售后租回方式销售商品的，售后租回交易认定为经营租赁的，对售价与资产账面价值之间的差额予以递延，并在租赁期内按照与确认租金费用相一致的方法进行分摊，作为租金费用的调整。有确凿证据表明售后租回交易是按照公允价值达成的，售价与资产账面价值之间的差额应当计入当期损益。
（二十一）政府补助
政府补助是指公司从政府无偿取得货币性资产或非货币性资产，但不包括政府作为公司所有者投入的资本。政府补助分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。与资产相关的政府补助，确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均分配，计入当期损益。与收益相关的政府补贴，如果政府补贴用于补偿公司以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关费用的期间，计入当期损益；如果政府补贴用于补偿公司已发生的相关费用或损失的，直接计入当期损益。已确认的政府补助需要返还的，当存在相关递延收益时，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益；不存在递延收益时，直接计入当期损益。
（二十二）资产减值
资产减值，是指资产的可收回金额低于其账面价值。企业应当在资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象。当资产存在减值迹象时，估计其可收回金额，资产的可收回金额低于其账面价值的，将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都应当进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产等资产减值准备的计提依据、确定方法：
（1）本公司在资产负债表日判断长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产等资产是否存在可能发生减值的迹象。存在下列迹象的，表明资产可能发生了减值：
①资产的市价当期大幅下跌，其跌幅明显高于因时间的推移或者正常使用而预计的下跌。
②企业经营所处的经济、技术或者法律等环境以及资产所处的市场在当期或者将在近期发生重大变化，从而对企业产生不利影响。
③市场利率或者其他市场投资报酬率在当期已经提高，从而影响企业计算资产预计未来现金流量现值的折现率，导致资产可收回金额大幅度降低。
④有证据表明资产已经陈旧过时或者其实体已经损坏。
⑤资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置。
⑥企业内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期，如资产所创造的净现金流量或者实现的营业利润（或者亏损）远远低于（或者高于）预计金额等。
⑦其他表明资产可能已经发生减值的迹象。
（2）资产存在减值迹象的，估计其可收回金额。可收回金额应当根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值，只要有一项超过了资产的账面价值，就表明资产没有发生减值，不需再估计另一项金额。资产的公允价值减去处置费用后的净额，根据公平交易中销售协议价格减去可直接归属于该资产处置费用的金额确定。不存在销售协议但存在资产活跃市场的，按照该资产的市场价格减去处置费用后的金额确定。资产的市场价格通常应当根据资产的买方出价确定。在不存在销售协议和资产活跃市场的情况下，当以可获取的最佳信息为基础，估计资产的公允价值减去处置费用后的净额，该净额可以参考同行业类似资产的最近交易价格或者结果进行估计。按照上述规定仍然无法可靠估计资产的公允价值减去处置费用后的净额的，以该资产预计未来现金流量的现值作为其可收回金额。资产预计未来现金流量的现值，按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行折现后的金额加以确定。预计资产未来现金流量的现值，应当综合考虑资产的预计未来现金流量、使用寿命和折现率等因素。
（3）可收回金额的计量结果表明，资产的可收回金额低于其账面价值的，将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用应当在未来期间作相应调整，以使该资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除预计净残值）。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。
（4）表明一项资产可能发生减值的，一般以单项资产为基础估计其可收回金额。难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。在认定资产组时，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他资产或者资产组的现金流入为依据。同时，在认定资产组时，考虑管理层管理生产经营活动的方式和对资产的持续使用或者处置的决策方式等。
（二十三）递延所得税资产的确认依据
（1）资产、负债的账面价值与其计税基础存在可抵扣暂时性差异的，以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产。但是，同时具有下列特征的交易中因资产或负债的初始确认所产生的递延所得税资产不予确认：
①该项交易不是企业合并；
②交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额。
（2）对与子公司、联营企来及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列条件的，确认相应的递延所得税资产：
①暂时性差异在可预见的未来很可能转回；
②未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额。
（3）对于能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，以很可能获得用来抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。
（4）资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额时，减记的金额转回。
（二十四）所得税费用的会计处理方法
所得税费用的会计处理采用资产负债表债务法。
（二十五）合并财务报表的编制方法
（1）合并范围的确定原则
合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定。控制是指本公司能够决定被投资单位的财务和经营政策，并能据以从被投资单位的经营活动中获取利益的权力。本公司对其他单位投资占被投资单位有表决权资本总额50%（不含50%）以上，或虽不足50%但有实质控制权的，全部纳入合并范围。
（2）合并财务报表所采用的会计方法
合并财务报表系根据《企业会计准则第33号-合并财务报表》的规定，以母公司和纳入合并范围的子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，按照权益法调整对子公司的长期股权投资，在抵销母公司权益性资本投资与子公司所有者权益中母公司所持有的份额和公司内部之间重大交易及内部往来后编制而成。少数股东权益，在合并资产负债表中所有者权益项目下以"少数股东权益"项目列示。少数股东损益，在合并利润表中净利润项目下以"少数股东收益"项目列示。母公司在报告期内因同一控制下企业合并增加的子公司，将该子公司合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表。因非同一控制下企业合并增加的子公司，将该子公司购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表。母公司在报告期内处置子公司，将该子公司期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表。
（3）子公司会计政策
控股子公司执行的会计政策与本公司一致。
（二十六）会计政策和会计估计变更以及会计差错更正
1、会计政策变更
2007年1月1日起，本公司执行国家颁布的企业会计准则体系及其指南。根据《企业会计准则第38号---首次执行企业会计准则》和"通知"的有关规定，结合本公司的自身特点和具体情况，调整事项如下：
（1）所得税
根据《企业会计准则第18号-所得税》的相关规定，本公司对下列情况计算递延所得税资产或递延所得税负债。(1)按照现行会计准则的规定，制定了公司的会计政策，据此公司计提了应收款项坏帐准备,由此产生递延所得税资产752,395.26元；（2）根据江苏省地方税务局苏地税函[2003]48号文件以及镇江市地方税务局镇地税发[2003]93号文件，公司部分进口生产设备（账面原值合计9,364.82万元），从2002年度起报税时按双倍余额递减法计算折旧，由此产生递延所得税负债5,272,716.70元。由于上述原因将减少2007年1月1日留存收益4,520,321.44元，其中归属于母公司的所有者权益减少4,521,165.75元、归属于少数股东的权益增加844.31元。
（2）少数股东权益
公司2006年12月31日按现行会计准则编制的合并报表中子公司少数股东应享有的权益为19,411,762.61元，新会计准则下计入股东权益，由此增加了2007年1月1日股东权益19,411,762.61元；此外，由于子公司因应收款项坏帐准备原因产生的递延所得税资产相应增加股东权益中归属于少数股东权益844.31元。
三、税项
（一）流转税及附加
1、流转税
应税项目 税种 税率
产品销售收入 增值税 17%
材料转让收入 增值税 17%
电信增值业务及其他电信业务收入 营业税 5%
2、城市维护建设税
按流转税税额的7%计算和缴纳。
3、教育费附加
按流转税税额的4%计算和缴纳。
（二）企业所得税
1、本公司按照《中华人民共和国企业所得税暂行条例》的规定缴纳企业所得税，税率为33%。
2、根据江苏省地方税务局苏地税函[2003]48号文件以及镇江市地方税务局镇地税发[2003]93号文件，公司部分进口生产设备（账面原值合计9,364.82万元），从2002年度起报税时按双倍余额递减法计算折旧。
3、公司下属子公司北京恒宝信息技术有限公司根据《北京市新技术产业开发试验区暂行条例》和《关于企业所得税若干优惠政策的通知》财税字【94】001号及京国税发【2002】162号文件的相关规定并经北京市海淀区国家税务局同意，按照15%征收企业所得税，享受"免二减三"政策，2007年度减半征收，实际税率为7.5%。
4、公司根据财政部、国家税务总局、海关总署财税[2000]25号文件《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有关税收政策问题的通知》的相关规定，软件产品按17％的法定税率征收增值税后，对其增值税实际税负超过3％的部分享受即征即退政策。
四、控股子公司及合营企业
公司所控制的所有子公司、合营企业情况及其合并范围（金额单位：人民币万元）：
被投资单位全称 注册资本 经营范围 母公司实 母公 合并范 是
（万元） 际投资额 司控 围内控 否
(万元) 股比 股比例 合
例 并
江苏恒宝软件技术有 1,000 软件开发,系 700 70% 70% 是
限公司 统集成
北京恒宝信息技术有 1,600 软件开发,系 960 60% 60% 是
限公司 统集成
江苏恒宝智能识别技 1,000 电子标签等 800 80% 80% 是
术有限公司
五、合并财务报表主要项目注释(如无特别注明，以下货币单位为人民币元)
（一）货币资金
期末数 年初数
现金 2,569,660.12 1,037,113.99
银行存款 180,439,244.10 303,892,560.86
其他货币资金 0.00 1,005,749.00
183,008,904.22 305,935,423.85
1、银行存款
期末数 年初数
人民币活期存款 56,439,244.10 243,892,560.86
定期存款 124,000,000.00 60,000,000.00
180,439,244.10 303,892,560.86
2、其他货币资金
期末数 年初数
银行承兑汇票保证金 0.00 1,005,749.00
0.00 1,005,749.00
（二）应收账款
１、应收账款期末余额按账龄列示如下：
期末数
占应收账款 坏账准备
账龄 金额 坏账准备
总额的比例 计提比例
1年以内 79,913,051.75 95.53% 5% 3,995,652.59
1至2年 3,266,821.50 3.91% 20% 653,364.30
2至3年 20,550.00 0.02% 50% 10,275.00
3年以上 447,712.00 0.54% 100% 447,712.00
合计 83,648,135.25 100.00% 5,107,003.89
年初数
占应收账款 坏账准备
账龄 金额 坏账准备
总额的比例 计提比例
1年以内 29,013,583.58 96.85% 5% 1,450,679.18
1至2年 473,427.20 1.58% 20% 94,685.44
2至3年 20,550.00 0.07% 50% 10,275.00
3年以上 449,639.50 1.50% 100% 449,639.50
合计 29,957,200.28 100.00% 2,005,279.12
2、期末应收账款中前5名客户的欠款金额合计2,900.45万元，占应收账款总额的34.67%。
3、期末应收账款中无持本公司5％以上（含5％）表决权股份的股东单位欠款。
4、应收账款期末比年初增加5,369.09万元，增加原因为：2007年公司销售收入增加相应增加了应收账款，同时由于账期的原因，应收账款同比大幅增加。
（三）其他应收款
1、其他应收款按账龄列示如下：
期末数
占其他应收款 坏账准备
账龄 金额 坏账准备
总额的比例 计提比例
1年以内 37,629,106.01 98.48% 5% 1,881,455.30
1至2年 89,000.00 0.23% 20% 17,800.00
2至3年 56,000.00 0.15% 50% 28,000.00
3年以上 436,324.59 1.14% 100% 436,324.59
38,210,430.60 100.00% 2,363,579.89
年初数
占其他应收款 坏账准备
账龄 金额 坏账准备
总额的比例 计提比例
1年以内 2,743,278.49 80.45% 5% 136,807.84
1至2年 158,906.11 4.66% 20% 31,781.22
2至3年 308,700.00 9.05% 50-100% 279,350.00
3年以上 199,186.32 5.84% 100% 199,186.32
3,410,070.92 100.00% 647,125.38
2、期末其他应收款中欠款金额前五名的累计总欠款金额为3,197.60万元，占其他应收款总金额的比例为83.68％。
3、期末其他应收款中无持本公司5％以上（含5％）表决权股份的股东单位欠款。
（四）预付账款
1、预付账款余额按账龄列示如下：
期末数 期初数
账龄 金额 占预付账款总 金额 占预付账款总额的
额的比例 比例
1年以内 42,931,202.08 97.72% 6,729,666.41 97.82%
1至2年 888,651.97 2.02% 35,410.00 0.51%
2至3年 114,556.96 0.26% 114,556.96 1.67%
43,934,411.01 100.00% 6,879,633.37 100.00%
2、期末预付帐款中无持本公司5％以上（含5％）表决权股份的股东单位欠款。
（五）存货
期末数 期初数
余额 存货跌价准备 余额 存货跌价准备
原材料 23,285,257.55 0.00 22,017,321.64 0.00
包装物 117,207.34 0.00 110,429.99 0.00
库存商品 6,197,092.26 0.00 13,086,218.11 0.00
在产品 1,778,906.30 0.00 3,181,523.50 0.00
合计 31,378,463.45 0.00 38,395,493.24 0.00
（六）待摊费用
类别 年初数 本期增加数 本期摊销数 期末数 期末结存原因
保险费 158,099.09 142,029.88 176,433.18 123,695.79 受益期
租赁费 122,885.03 148,777.57 86,573.00 185,089.60 受益期
国际信用卡组
353,611.59 444,088.77 受益期
织年费等 633,687.29 543,210.11
合计 634,595.71 924,494.74 806,216.29 752,874.16
（七）固定资产及累计折旧
原值 年初数 本期增加 本期减少 期末数
房屋及建筑物 84,623,933.32 735,204.53 0.00 85,359,137.85
通用设备 14,823,444.78 263,738.21 0.00 15,087,182.99
运输设备 4,370,278.50 0.00 0.00 4,370,278.50
专用设备 131,790,622.30 1,323,693.76 0.00 133,114,316.06
235,608,278.90 2,322,636.50 0.00 237,930,915.40
累计折旧 年初数 本期增加 本期减少 期末数
房屋及建筑物 13,776,871.32 1,450,733.43 0.00 15,227,604.75
通用设备 8,993,053.82 448,011.70 0.00 9,441,065.52
运输设备 2,679,796.59 238,678.67 0.00 2,918,475.26
专用设备 72,799,711.06 6,219,617.71 0.00 79,019,328.77
98,249,432.79 8,357,041.51 0.00 106,606,474.30
本期无在建工程转入固定资产情况。
（八）在建工程
本期转入
工程名称 年初数 本期增加数 期末数 资金来源
固定资产
IC卡模块封装生产 - 2,252,250.49 - 2,252,250.49 募集资金
线建设项目
（九）无形资产
1、无形资产明细如下：
项 目 取得方式 原值 剩余摊销年限
土地使用权 购入 22,315,396.00 519-990个月
技术转让费 购入 650,000.00 14个月
计算机软件 购入 228,940.00 41个月
其他 购入 212,638.00 49-110个月
23,406,974.00
2、无形资产本期变动情况如下：
项 目 年初数 本期增加 本期摊销 累计摊销 期末数
土地使用权 21,888,944.98 40,000.00 227,258.31 613,709.33 21,701,686.67
技术转让费 217,272.64 65,181.84 497,909.20 152,090.80
计算机软件 109,070.59 15,073.80 134,943.21 93,996.79
其他 202,076.47 21,569.98 32,131.51 180,506.49
22,417,364.68 40,000.00 329,083.93 1,278,693.25 22,128,280.75
（十）长期待摊费用
1、长期待摊费用明细如下：
项目 预计摊销年限 原始发生额 剩余摊销年限
电话初装费 5年 23,560.00 18个月
人寿保险 2年 499,905.00 3个月
开办费 733,240.95
合计 1,256,705.95
2、长期待摊费用本年变动情况如下：
项目 年初数 本年增加额 本年摊销额 累计摊销额 期末数
电话初装费 9,423.92 2,356.02 16,492.10 7,067.90
人寿保险 187,464.30 124,976.28 437,416.98 62,488.02
开办费 733,240.95 733,240.95 733,240.95 -
合计 930,129.17 860,573.25 1,187,150.03 69,555.92
（十一）递延所得税资产
项目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额
递延所得税资产 752,395.26 1,148,156.98 1,900,552.24
（十二）资产减值准备
本期减少数
因资产 其他原
项目 期初余额 本期增加数 价值回 因转出 合 期末余额
升转回 数 计
数
一、坏帐准备 2,652,404.50 4,818,179.28 7,470,583.78
其中：应收账款 2,005,279.12 3,101,724.77 5,107,003.89
其他应收款 647,125.38 1,716,454.51 2,363,579.89
二、短期投资跌价准备
三、存货跌价准备
四、长期投资减值准备
五、固定资产减值准备
六、无形资产减值准备
七、在建工程减值准备
八、委托贷款减值准备
合计 2,652,404.50 4,818,179.28 7,470,583.78
（十三）应付票据
期末数 年初数
银行承兑汇票 0.00 1,005,749.00
（十四）应付账款
期末数 年初数
43,773,291.19 24,052,306.86
期末余额中无欠持本公司5％以上（含5％）表决权股份的股东款项。
（十五）预收账款
期末数 年初数
2,384,940.92 977,439.33
期末余额中无预收持本公司5％以上（含5％）表决权股份的股东款项。
（十六）应付职工酬薪
项目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额
工资 0.00 11,980,700.18 11,980,700.18 0.00
职工福利费 1,915,268.56 55,073.13 1,506,987.25 463,354.44
社会保险费 0.00 1,641,829.29 1,650,100.69 -8,271.40
住房公积金 -22,876.00 207,892.00 238,653.00 -53,637.00
工会经费 228,634.15 164,504.03 280,013.64 113,124.54
职工教育经费 1,074,357.54 138,592.24 17,273.94 1,195,675.84
合计 3,195,384.25 14,188,590.87 15,673,728.70 1,710,246.42
（十七）其他应付款
期末数 年初数
2,319,110.30 1,472,163.41
期末余额中无欠持本公司5％以上（含5％）表决权股份的股东款项。
（十八）应交税费
项目 期末数 年初数 执行的法定税率
增值税 3,133,873.29 -1,322,794.89 17％
营业税 1,380,879.99 1,123,623.78 5％
企业所得税 5,412,663.36 2,074,487.40 33％、7.5％
城市维护建设税 328,648.78 84,660.68 按应缴流转税的7%
个人所得税 107,841.03 86,022.90 按税法规定
房产税 - 189,329.60 按房屋原值减扣除数的
1.2%或租金的12%
其他 977,227.90 71,413.72
11,341,134.35 2,306,743.19
（十九）预提费用
项目 结存原因 期末数 年初数
借款利息 尚未支付利息 104,952.23 157,586.98
（二十）一年内到期的长期负债
借款条件 期 末 数 年 初 数 已到期末偿还原因
抵押借款 20,000,000.00 20,000,000.00 0.00
（二十一）其他流动负债
期末数 年初数
江苏省科技厅微处理器IC卡操作 12,786,291.23 12,500,000.00
系统开发及产业化项目财政拨款
信息产业部支持多标准的金融IC 891,600.00 1,000,000.00
卡芯片模块开发及产业项目财政
拨款
江苏省信息产业厅电子政务PKI卡 1,549,996.30 2,000,000.00
操作系统COSV1.0项目财政拨款
江苏省信息产业厅支持多种3G移 1,295,972.41
动通信标准的智能卡操作系统
江苏省发改委智能IC卡操作系统 1,000,000.00
开发及产业化
国家信息产业部基于OTA技术的 1,000,000.00
TD-SCDMA终端和USIM卡
合计 18,523,859.94 15,500,000.00
（二十二）股本
本期变动增(+)、减（－）
年初数 比例％ 送股 首次发 其他 小计 期末数 比例％
行新股
1、非流通股份
2、有限售条件的流通股份
境内自然人持有股份 86,400,000.00 75.00% 60,480,000 60,480,000 146,880,000 75.00%
3、无限售条件的流通股份
社会公众股 28,800,000.00 25.00% 20,160,000 20,160,000 48,960,000 25.00%
4、股份总数 115,200,000.00 100.00% 80,640,000 80,640,000 195,840,000 100.00％
根据公司2005年度股东大会决议和修改后章程的规定，公司将2005年度实际未分配利润，以2005年末7,200万元股本为基数按每10股送2股增加注册资本人民币1,440万元，变更后的注册资本为人民币8,640万元。
根据公司2005年度股东大会决议，并经中国证券监督管理委员会于2006年12月14日以证监发行字[2006]157号文"关于核准江苏恒宝股份有限公司首次公开发行股票的通知"核准，同意公司向社会公开发行人民币普通股股票2,880万股，每股发行价为人民币8.43元。2006年12月29日公司收到主承销商光大证券股份有限公司汇入的募股资金23,078.40万元（已扣除承销商发行费用1,200万元），减除其他上市费用人民币698.71万元，实际募集资金净额为人民币22,379.69万元，其中注册资本人民币2,880万元，溢价人民币19,499.69万元计入资本公积。
根据公司2006年度股东大会决议，公司以2006年12月31日总股本11,520万元为基数，以资本公积金向全体股东每10股转增7股，转增8,064万股后公司总股本增至19,584万股。
上述股本业经立信会计师事务所有限公司验证并出具信长会师报字（2007）第11606号验资报告。公司正在办理工商营业执照的变更手续。
（二十三）资本公积
项 目 年初数 本期增加 本期减少 期末数
股本溢价 194,996,900.00 - 80,640,000.00 114,356,900.00
其他资本公积 910,916.47 - - 910,916.47
合计 195,907,816.47 - 80,640,000.00 115,267,816.47
（二十四）盈余公积
项 目 年初数 本期增加 本期减少 期末数
法定盈余公积 17,087,802.42 - - 17,087,802.42
（二十五）未分配利润
项 目 金 额
年初未分配利润 60,170,432.56
加：本期净利润 19,703,650.84
减：提取法定盈余公积
转作股本的普通股股利 11,520,000.00
期末未分配利润 68,354,083.40
（二十六）主营业务收入、主营业务成本
业务分部
2007年1-6月
项目 主营业务收入 主营业务成本 主营业务毛利
工业 136,945,226.77 87,589,080.68 49,356,146.09
信息系统集成工程及技术服务等 17,400,818.35 13,342,568.55 4,058,249.80
小计 154,346,045.12 100,931,649.23 53,414,395.89
公司内各业务分部相互抵销
合计 154,346,045.12 100,931,649.23 53,414,395.89
2006年1-6月
项目 主营业务收入 主营业务成本 主营业务毛利
工业 118,449,250.51 78,625,958.63 39,823,291.88
信息系统集成工程及技术服务等 12,489,008.11 8,909,768.27 3,579,239.84
小计 130,938,258.62 87,535,726.90 43,402,531.72
公司内各业务分部相互抵销
合计 130,938,258.62 87,535,726.90 43,402,531.72
2007年1-6月
项目 主营业务收入 主营业务成本 主营业务毛利
银行磁条卡 42,973,005.85 19,702,271.53 23,270,734.32
通讯密码卡 27,975,986.95 13,803,591.84 14,172,395.11
IC卡 55,191,738.85 48,474,144.73 6,717,594.12
卡基 300,000.01 207,873.07 92,126.94
信息、软件产品及其服务 17,400,818.35 13,342,568.55 4,058,249.80
票证 10,504,495.11 5,401,199.51 5,103,295.60
合计 154,346,045.12 100,931,649.23 53,414,395.89
2006年1-6月
项目 主营业务收入 主营业务成本 主营业务毛利
银行磁条卡 24,859,721.56 9,771,945.47 15,087,776.09
通讯密码卡 27,693,567.67 14,875,614.29 12,817,953.38
IC卡 52,848,927.38 48,039,599.91 4,809,327.47
卡基 97,379.95 62,419.22 34,960.73
信息、软件产品及其服务 12,489,008.11 8,909,768.27 3,579,239.84
票证 12,949,653.95 5,876,379.74 7,073,274.21
合计 130,938,258.62 87,535,726.90 43,402,531.72
2007年1-6月份公司向前五名客户销售总额为5,326.60元，占公司本期主营业务收入的34.51%。
（二十七）营业税金及附加：
项 目 计缴标准 2007年1-6月 2006年1-6月
营业税 5% 287,839.49 26,303.86
城建税 7% 889,127.75 683,033.82
教育费附加 4% 505,199.61 389,691.34
合 计 1,682,166.85 1,099,029.02
（二十八）财务费用
类 别 2007年1-6月 2006年1-6月
利息支出 994,187.51 2,839,357.06
减：利息收入 683,991.32 175,982.89
汇兑损失
减：汇兑收益 8,813.34
其 他 36,951.71 36,651.70
合 计 338,334.56 2,700,025.87
（二十九）营业外收入
内 容 2007年1-6月 2006年1-6月
政府项目补助 2,542,840.06 2,466,000.00
增值税退税 2,840,648.02 3,008,253.05
合计 5,383,488.08 5,474,253.05
根据财政部、国家税务总局、海关总署财税[2000]25号文件《关于鼓励软件产业和集成电路产业发展有关税收政策问题的通知》的相关规定，税务机关对公司软件产品按17％的法定税率征收增值税后，对其增值税实际税负超过3％的部分给予享受即征即退政策。本期公司实际收到增值税返还284.06万元。
根据《企业会计准则38号-首次执行企业会计准则》的规定与资产相关的政府补助，确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均分配，计入当期损益。与收益相关的政府补贴，如果政府补贴用于补偿公司以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关费用的期间，计入当期损益；如果政府补贴用于补偿公司已发生的相关费用或损失的，直接计入当期损益。本期实际确认与政府补助相关的营业外收入254.28万元。
（三十）营业外支出
类 别 2007年1-6月 2006年1-6月
捐赠 365,000.00 404,000.00
罚款支出 4,539.00
综合基金 753,198.74 651,470.88
建农基金等 75,000.00 17,400.00
其 他 30,961.97
合 计 1,193,198.74 1,108,371.85
（三十一）所得税费用
项目 2007年1-6月 2006年1-6月
本期所得税费用 11,070,824.81 8,514,917.65
递延所得税费用 -1,754,573.15 -648,744.28
合计 9,316,251.66 7,866,173.37
（三十二）收到的其他与经营活动有关的现金
项 目 金 额
利息收入 683,991.32
收到往来款等 5,757,162.41
合计 6,441,153.73
（三十三）支付的其他与经营活动有关的现金
项 目 金 额
支付营业费用 4,116,216.29
支付管理费用 7,149,979.82
企业间往来款等 34,169,570.77
合计 45,435,766.88
六、母公司财务报表主要项目注释(单位：人民币元)
（一）应收账款
1、账龄分析
账龄 期末数
占应收账
款总额的
余额 比例 坏账准备 计提比例
1年以内 67,166,723.36 95.09% 3,358,336.17 5%
1~2年 2,998,456.50 4.25% 599,691.30 20%
2~3年 20,550.00 0.03% 10,275.00 50%
3年以上 447,712.00 0.63% 447,712.00 100%
合计 70,633,441.86 100.00% 4,416,014.47
账龄 年初数
占应收账
款总额的
余额 比例 坏账准备 计提比例
1年以内 25,856,971.41 97.39% 1,292,848.57 5%
1~2年 223,427.20 0.84% 44,685.44 20%
2~3年 20,550.00 0.08% 10,275.00 50%
3年以上 449,639.50 1.69% 449,639.50 100%
合计 26,550,588.11 100.00% 1,797,448.51
2、期末应收账款中欠款金额前五名的累计总欠款金额为2,900.45万元，占应收账款总金额的41.06％。
3、期末应收账款中无持本公司5％以上（含5％）表决权股份的股东欠款。
（二）其他应收款
1、其他应收款按账龄分析如下：
账龄 期末数
占其他应
收款总额
余额 的比例 坏账准备 计提比例
1年以内 33,561,853.06 99.11% 1,678,092.65 5%
1~2年 51,000.00 0.15% 10,200.00 20%
2~3年 56,000.00 0.17% 28,000.00 50%
3年以上 192,166.07 0.57% 192,166.07 100%
33,861,019.13 100.00% 1,908,458.72
账龄 期初数
占其他
应收款
总额的 计提比
余额 比例 坏账准备 例
1年以内 2,368,881.99 78.94% 103,444.10 0-5%
1~2年 123,906.11 4.13% 24,781.22 20%
279,350.00 50-100
2~3年 308,700.00
10.29% %
3年以上 199,186.32 6.64% 199,186.32 100%
3,000,674.42 100.00% 606,761.64
2、期末其他应收款中欠款金额前五名的累计总欠款金额为3,197.60万元，占其他应收款总金额的比例为94.43％。
3、期末其他应收款中无持本公司5％以上（含5％）表决权股份的股东单位欠款。
（三）长期投资
项 目 期 末 数 期 初 数
账面余额 减值准备 账面余额 减值准备
长期股权投资 35,109,857.07 0.00 35,109,857.07 0.00
（四）主营业务收入及主营业务成本
主营业务收入 主营业务成本
项目
2007年1-6月 2006年1-6月 2007年1-6月 2006年1-6月
工业 136,945,226.77 118,449,250.51 87,589,080.68 78,625,958.63
七、关联方关系及其交易：
（一）存在控制关系的关联方情况：
1、控制本公司的关联方情况：
自然人：钱云宝，持有公司30％股权，系公司董事长。
2、受本公司控制的关联方情况：
（1）存在控制关系的关联方的注册资本及其变化（单位：万元）
企 业 名 称 年 初 数 本期增加 本期减少 期 末 数
江苏恒宝软件技术有限公司 1,000.00 0.00 0.00 1,000.00
北京恒宝信息技术有限公司 1,600.00 0.00 0.00 1,600.00
江苏恒宝智能识别技术有限 1,000.00 0.00 0.00 1,000.00
公司
（2）存在控制关系的关联方所持股份及其变化（单位：万元）
企业名称 年初数 本期增加 本期减少 期 末 数
金额 ％ 金 ％ 金 ％ 金 ％
额 额 额
江苏恒宝软件技术有限公司 700.00 70 0.00 0 0.00 0 700.00 70
北京恒宝信息技术有限公司 960.00 60 0.00 0 0.00 0 960.00 60
江苏恒宝智能识别技术有限 0.00 0 0.00 0
800.00 80 800.00 80
公司
（二）关联方往来
无。
（三）关联方交易
无。
八、或有事项
报告期公司无其他应披露的或有事项。
九、承诺事项
报告期公司无其他应披露的承诺事项。
十、资产负债表日后事项：
截止报告日无重大资产负债表日后非调整事项。
十一、其他事项说明：
报告期公司无其他应披露的其他事项。
十二、补充资料
1、资产收益率和每股收益
净资产收益率 每股收益（人民币元）
2007年6月30日
全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均
净利润 4.97% 5.02% 0.10 0.13
扣除非经营性损益后的净利润 4.75% 4.80% 0.10 0.12
净资产收益率 每股收益（人民币元）
2006年6月30日
全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均
净利润 11.32% 12.00% 0.18 0.20
扣除非经营性损益后的净利润 11.15% 11.82% 0.18 0.19
2、2006年1-6月利润表调整项目（单位:元）
项目 调整前 调整后
管理费用 11,683,822.97 14,284,092.79
营业利润 22,287,733.65 19,069,400.53
营业外收入 3,008,253.05 5,474,253.05
所得税费用 8,514,917.65 7,866,173.37
净利润 15,585,186.26 15,632,064.04
3、2006年1-6月净利润差异调节表（单位：元）
项 目 合并金额
2006年1-6月净利润（原会计准则） 15,585,186.26
加：追溯调整项目影响合计数 -103,588.84
其中：管理费用 -3,218,333.12
营业外收入 2,466,000.00
所得税费用 648,744.28
减：追溯调整项目影响少数股东损益 -150,466.62
2006年1-6月净利润（新会计准则） 15,632,064.04
假定全面执行新会计准则的备考信息
加：其他项目影响合计数 1,035,988.69
其中：营业成本 629,849.86
管理费用 712,836.06
营业费用 203,565.85
所得税费用 -510,263.08
加：追溯调整项目影响少数股东损益 -150,466.62
加：原中期财务报表列示的少数股东损益 87,510.94
2006年1-6月模拟净利润 16,605,097.05
4、按原会计制度列报的所有者权益调整为按企业会计准则列报的所有者权益
（1）2006年1月1日的所有者权益调整情况
项目 调整前 调整后
股本 72,000,000.00 72,000,000.00
资本公积 910,916.47 910,916.47
盈余公积 12,572,158.68 12,572,158.68
未分配利润 41,668,858.93 37,010,473.56
合计 127,151,934.08 122,493,548.71
（2）2006年6月30日的所有者权益调整情况
项目 调整前 调整后
股本 86,400,000.00 86,400,000.00
资本公积 910,916.47 910,916.47
盈余公积 12,572,158.68 12,572,158.68
未分配利润 42,854,045.19 38,242,537.60
合计 142,737,120.34 138,125,612.75
第八节 备查文件
一、载有董事长签名的2007年半年度报告文本。
二、载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报告文本。
三、报告期内在中国证监会指定报刊《证券时报》上公开披露过的所有文件的正本及公告的原稿。
四、备查文件置备于公司证券部供投资者查阅。
江苏恒宝股份有限公司
董事长：钱云宝
二OO七年七月三十日
