浙江利欧股份有限公司2008年第一季度季度报告
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2 没有董事、监事、高级管理人员对本报告内容的真实性、准确性、完整性无法保证或存在异议。
1.3 公司全体董事亲自出席了本次审议季度报告的董事会。
1.4 公司第一季度财务报告未经会计师事务所审计。
1.5 公司负责人王相荣、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）陈林富声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
单位：（人民币）元
本报告期末 上年度期末 增减变动（％）
总资产 806,301,757.92 643,580,876.89 25.28%
所有者权益（或股东权益） 430,829,587.44 413,051,125.84 4.30%
股本 75,280,000.00 75,280,000.00 0.00%
每股净资产 5.72 5.49 4.19%
本报告期 上年同期 增减变动（％）
营业总收入 274,558,656.56 185,727,099.15 47.83%
净利润 17,778,461.60 12,678,715.03 40.22%
经营活动产生的现金流量净额 -31,613,812.16 8,755,529.51 -461.07%
每股经营活动产生的现金流量净额 -0.42 0.16 -362.50%
基本每股收益 0.24 0.23 4.35%
稀释每股收益 0.24 0.23 4.35%
净资产收益率 4.13% 9.19% -5.06%
扣除非经常性损益后的净资产收益率 3.91% 8.88% -4.97%
非经常性损益项目 年初至报告期期末金额
非流动资产处置损益 6,437.53
计入当期损益的政府补助（与公司业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 300,000.00
其他营业外收支净额 963,316.42
减：企业所得税影响数 -317,438.49
归属于少数股东的税后非经常性损益 -6,792.64
合计 945,522.82
注：1、净资产收益率、扣除非经常性损益后的净资产收益率按全面摊薄法计算。
2、每股收益按照《公开发行证券公司信息披露编报规则第9号――净资产收益率和每股收益的计算及披露（2007 年
修订）》的规定计算。
3、净资产收益率和扣除非经常性损益后的净资产收益率的增减变动百分比为两期数的差值。
2.2 报告期末股东总数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
股东总数 8,855
前10名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
交通银行－易方达科讯股票型证券投资基金 842,140 人民币普通股
中国银行－易方达平稳增长证券投资基金 499,925 人民币普通股
藏爱明 164,700 人民币普通股
中国工商银行－易方达价值成长混合型证券投资基金 164,689 人民币普通股
杨勇 139,600 人民币普通股
李锋 118,300 人民币普通股
中国银行－易方达积极成长证券投资基金 100,000 人民币普通股
王琴玲 92,799 人民币普通股
张学敏 90,384 人民币普通股
北京天宇祥越投资咨询有限公司 89,821 人民币普通股
上述股东关联关系或一致行动的说明 1、易方达科讯股票型证券投资基金、易方达平稳增长证券投资基金、易方达价值成长混合型证券投资基金、易方达积极成长证券投资基金均为易方达基金管理有限公司旗下基金；2、公司未知其他股东间是否存在关联关系，也未知其他股东是否属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》中规定的一致行动人。
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
项目 本报告期末 上年度期末 变动幅度（%） 说明
应收票据 509,729.75 4,000,000.00 -87.26 应收票据背书转让
应收账款 176,513,325.79 122,254,586.11 44.38 母公司业务规模扩大导致应收账款增加；控股子公司浙江大农实业有限公司应收账款金额较大。
预付款项 62,037,706.25 30,460,751.81 103.66 随着公司业务规模的扩大及受原材料涨价因素的影响，公司原材料、配件和设备采购额增大，预付款增加；另外，浙江大农实业有限公司向浙江大农机械有限公司预付原材料及产品采购款，导致预付款项的合并报表数增幅较大。
存货 196,283,556.57 133,372,898.66 47.17 在业务转移过程中，浙江大农实业有限公司将浙江大农机械有限公司的存货暂估入账，导致存货的合并报表数增幅较大。
在建工程 8,080,737.28 5,242,208.91 54.15 公司对基建项目的投入增加
递延所得税资产 2,440,361.74 1,791,728.50 36.20 公司坏账准备金计提增加
短期借款 47,781,184.00 21,161,698.02 125.79 公司业务规模扩大，短期借款增加
应付账款 203,196,293.44 113,190,014.68 79.52 在业务转移过程中，浙江大农实业有限公司将浙江大农机械有限公司的存货暂估入账，同时将对应的金额计入"应付账款"，导致应付账款的合并报表数增幅较大
应交税费 -3,868,294.46 -12,181,159.21 68.24 增值税留抵税金减少，应交所得税余额增加
应付利息 95,554.83 41,930.11 127.89 因银行借款增加，应付利息增加
项目 本报告期 上年同期 变动幅度（%） 说明
营业总收入 274,558,657.56 185,727,099.15 47.83 母公司的营业收入增幅较大；另外，浙江大农实业有限公司的营业收入纳入合并报表
营业成本 223,227,361.57 148,427,633.34 50.39 一是公司业务规模扩大导致营业成本上升；二是原材料价格上涨及工人工资上调所致；三是控股子公司的营业成本纳入合并报表所致。
营业税金及附加 293,534.65 709,395.80 -58.62 增值税免抵税额减少
销售费用 14,596,454.83 8,608,861.46 69.55 公司业务规模扩大，园林机械产品销量增幅较大，包装费用大幅增长
管理费用 9,828,161.01 7,486,873.94 31.27 一是母公司业务规模扩大，管理费用相应增长；二是控股子公司的管理费用纳入合并报表。
财务费用 -682,375.41 1,655,166.38 -141.23 一是公司本期利息支出减少；二是公司办理外汇收入远期结汇取得汇兑收益126.05万元。
营业外收入 1,274,986.19 274,598.05 364.31 一季度，公司租赁温岭市利恒机械有限公司厂房的租赁费为84.69万元，因该厂房尚未取得房产证，根据协议，公司勿需支付租金，计入营业外收入
营业外支出 343,078.03 577,176.68 -40.56 去年同期公司向温岭市慈善总会捐款36万元，本期未有该项支出
净利润（净亏损以"-"号填列） 18,243,831.56 12,678,715.03 43.89 一是母公司业务规模增长，利润总额增加；二是控股子公司的净利润纳入合并报表；三是适用25％的企业所得税税率，税率较去年同期降低。
归属于母公司所有者的净利润 17,778,461.60 12,678,715.03 40.22
项目 本报告期 上年同期 变动幅度（%） 说明
销售商品、提供劳务收到的现金 241,466,006.14 178,154,642.59 35.54 公司业务规模扩大，营业收入大幅增加
购买商品、接受劳务支付的现金 240,924,354.93 164,622,943.39 46.35 一是公司业务规模扩大，原材料价格上涨，采购金额大幅上升；二是控股子公司的采购金额较大，导致合并报表数额较大。
支付给职工以及为职工支付的现金 16,182,732.31 9,136,016.47 77.13 一是随着公司业务规模的扩大，员工数量增加，同时，公司负担的单位员工的工资、福利支出上升，导致该部分现金流增加；二是控股子公司的数据纳入合并报表所致。
支付的各项税费 1,792,989.00 3,798,888.41 -52.80 税款支付减少
支付其他与经营活动有关的现金 43,127,745.14 26,333,089.81 63.78 一是公司业务规模扩大；二是用于票据结算的保证金数额增加。
经营活动产生的现金流量净额 -31,613,812.16 8,755,529.51 -461.07 一季度，浙江大农实业有限公司经营活动产生的现金流量净额为-4,859万元，导致合并报表的该项指标降幅较大。
每股经营活动产生的现金流量净额 -0.42 0.16 -362.50 原因同上，另外，公司股本由去年同期的5,628万股增加为7,528万股。
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 75,509.41 229,211.52 -67.06 本期，公司的资产处置活动减少
取得借款收到的现金 51,914,508.80 101,802,694.30 -49.00 本期，公司银行借款减少
偿还债务支付的现金 25,153,085.97 81,729,438.70 -69.22 公司已于2007年归还了大部分银行借款，本期偿还的银行借款减少
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 677,475.00 1,570,535.24 -56.86 本期银行利息支出减少
汇率变动对现金及现金等价物的影响 1,260,468.77 0 - 公司办理外汇收入远期结汇取得汇兑收益1,260,468.77元。
期末现金及现金等价物余额 101,809,345.42 19,232,988.31 429.35 2007年4月，公司首次公开发行人民币普通股，募集资金2.4亿元，目前尚未使用完毕
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√ 适用 □ 不适用
1、本公司于2007年11月18日与浙江大农机械有限公司（"大农机械"）签署了《合作重组协议书》，本公司与大农机械共同出资设立新公司。详情请见公司于2007年11月20日刊登在《证券时报》、《上海证券报》和巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）上的《浙江利欧股份有限公司对外投资公告》 （公告编号：2007-032）。2007年12月25日，浙江大农实业有限公司（"大农实业"）注册成立，注册资本为9,300万元，注册地址为浙江省台州市路桥区横街镇下云村，法定代表人为王洪仁。本公司以现金方式出资1,860万元，作为对大农实业的第一期出资。自2008年1月1日起，浙江大农机械有限公司（"大农机械"）已将其业务转移至大农实业，大农实业开始了实际运作。目前，大农机械正在办理其作为出资的土地、厂房的过户手续，在大农机械将其作为出资的土地、房产过户给大农实业后，本公司将以现金4,650万元投入大农实业，作为本公司对大农实业的二期出资。2、本公司于2008年3月27日与无锡太博泵业有限公司的控股股东和实际控制人俞杏娟签订了《关于收购无锡太博泵业有限公司之意向书》，拟出资受让俞杏娟持有的太博泵业的股权。详情请见公司于2008年3月28日在《证券时报》、《上海证券报》和巨潮资讯网(www.cninfo.com.cn)上刊登的《关于签订收购无锡太博泵业有限公司之意向书的公告》（公告编号：2008-013）。截至本报告披露日，本事项还处在尽职调查、资产评估等前期工作阶段，双方尚未签订正式的收购协议书。
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√ 适用 □ 不适用
公司自然人股东、实际控制人王相荣承诺：1、自公司首次向社会公开发行股票并上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其所持有的公司股份，也不由公司回购其所持有的股份。2、在公司任职期间，每年转让的股份不超过其所持有的公司股份总数的百分之二十五，且离职后半年内不转让其所持有的公司股份。3、避免同业竞争的承诺。报告期内严格履行承诺。公司自然人股东王壮利承诺：1、自公司首次向社会公开发行股票并上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其所持有的公司股份，也不由公司回购其所持有的股份。2、在公司任职期间，每年转让的股份不超过其所持有的公司股份总数的百分之二十五，且离职后半年内不转让其所持有的公司股份。报告期内严格履行承诺。公司自然人股东张灵正、颜土富承诺：1、自公司首次向社会公开发行股票并上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理其所持有的公司股份，也不由公司回购其所持有的股份。2、在公司任职期间，每年转让的股份不超过其所持有的公司股份总数的百分之二十五，且离职后半年内不转让其所持有的公司股份。报告期内严格履行承诺。公司自然人股东王珍萍承诺：1、自公司首次向社会公开发行股票并上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其所持有的公司股份，也不由公司回购其所持有的股份。报告期内严格履行承诺。公司法人股东温岭中恒投资有限公司承诺：1、自公司首次向社会公开发行股票并上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其所持有的公司股份，也不由公司回购其所持有的股份。报告期内严格履行承诺。
3.4 对2008年1-6月经营业绩的预计
2008年1-6月预计的经营业绩 归属于母公司所有者的净利润比上年同期增长30%以上
归属于母公司所有者的净利润比上年同期增长30%-40%
2007年1-6月经营业绩 归属于母公司所有者的净利润： 22,759,207.95元
业绩变动的原因说明 公司主营业务收入增长导致净利润增加；同时，浙江大农实业有限公司纳入合并报表也导致归属于母公司所有者的净利润增加。
3.5 证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
§4 附录
4.1 资产负债表
编制单位：浙江利欧股份有限公司 2008年03月31日 单位：（人民币）元
项目 期末数 期初数
合并 母公司 合并 母公司
流动资产：
货币资金 116,730,095.42 114,810,998.55 142,606,450.25 124,006,031.75
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据 509,729.75 509,729.75 4,000,000.00 4,000,000.00
应收账款 176,513,325.79 157,238,428.35 122,254,586.11 122,254,586.11
预付款项 62,037,706.25 61,021,641.36 30,460,751.81 30,460,751.81
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
其他应收款 3,628,855.65 36,001,250.41 4,264,800.52 4,264,800.52
买入返售金融资产
存货 196,283,556.57 127,964,021.03 133,372,898.66 133,372,898.66
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计 555,703,269.43 497,546,069.45 436,959,487.35 418,359,068.85
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 1,000,000.00 19,600,000.00 1,000,000.00 19,600,000.00
投资性房地产
固定资产 182,406,467.75 150,726,967.61 150,780,119.53 150,780,119.53
在建工程 8,080,737.28 8,080,737.28 5,242,208.91 5,242,208.91
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 55,457,588.39 46,237,103.08 46,528,999.27 46,528,999.27
开发支出
商誉
长期待摊费用 1,213,333.33 1,213,333.33 1,278,333.33 1,278,333.33
递延所得税资产 2,440,361.74 2,206,010.84 1,791,728.50 1,791,728.50
其他非流动资产
非流动资产合计 250,598,488.49 228,064,152.14 206,621,389.54 225,221,389.54
资产总计 806,301,757.92 725,610,221.59 643,580,876.89 643,580,458.39
流动负债：
短期借款 47,781,184.00 47,781,184.00 21,161,698.02 21,161,698.02
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据 105,140,376.31 103,098,729.75 88,007,638.80 88,007,638.80
应付账款 203,196,293.44 126,537,166.03 113,190,014.68 113,190,014.68
预收款项 11,184,338.04 10,744,295.64 9,417,196.00 9,417,196.00
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 4,428,665.10 3,907,989.91 5,018,021.74 5,018,021.74
应交税费 -3,868,294.46 -3,341,909.23 -12,181,159.21 -12,181,159.21
应付利息 95,554.83 95,554.83 41,930.11 41,930.11
其他应付款 6,248,683.26 6,243,486.46 5,074,410.91 5,073,992.41
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债
其他流动负债
流动负债合计 374,206,800.52 295,066,497.39 229,729,751.05 229,729,332.55
非流动负债：
长期借款
应付债券
长期应付款 800,000.00 800,000.00 800,000.00 800,000.00
专项应付款
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 800,000.00 800,000.00 800,000.00 800,000.00
负债合计 375,006,800.52 295,866,497.39 230,529,751.05 230,529,332.55
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 75,280,000.00 75,280,000.00 75,280,000.00 75,280,000.00
资本公积 221,195,772.25 221,195,772.25 221,195,772.25 221,195,772.25
减：库存股
盈余公积 20,292,329.22 20,292,329.22 20,292,329.22 20,292,329.22
一般风险准备
未分配利润 114,061,485.97 112,975,622.73 96,283,024.37 96,283,024.37
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合计 430,829,587.44 429,743,724.20 413,051,125.84 413,051,125.84
少数股东权益 465,369.96
所有者权益合计 431,294,957.40 429,743,724.20 413,051,125.84 413,051,125.84
负债和所有者权益总计 806,301,757.92 725,610,221.59 643,580,876.89 643,580,458.39
4.2 利润表
编制单位：浙江利欧股份有限公司 2008年1-3月 单位：（人民币）元
项目 本期 上年同期
合并 母公司 合并 母公司
一、营业总收入 274,558,656.56 250,410,638.82 185,727,099.15 185,727,099.15
其中：营业收入 274,558,656.56 250,410,638.82 185,727,099.15 185,727,099.15
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 252,196,180.18 229,861,175.67 166,887,930.92 166,887,930.92
其中：营业成本 223,227,361.57 204,094,372.97 148,427,633.34 148,427,633.34
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 293,534.65 293,534.65 709,395.80 709,395.80
销售费用 14,596,454.83 13,684,796.34 8,608,861.46 8,608,861.46
管理费用 9,828,161.01 8,569,749.33 7,486,873.94 7,486,873.94
财务费用 -682,375.41 -675,470.74 1,655,166.38 1,655,166.38
资产减值损失 4,933,043.53 3,894,193.12
加：公允价值变动收益（损失以"-"号填列）
投资收益（损失以"-"号填列） 150,000.00 150,000.00 180,000.00 180,000.00
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
汇兑收益（损失以"-"号填列）
三、营业利润（亏损以"-"号填列） 22,512,476.38 20,699,463.15 19,019,168.23 19,019,168.23
加：营业外收入 1,274,986.19 1,274,575.68 274,598.05 274,598.05
减：营业外支出 343,078.03 285,497.36 577,176.68 577,176.68
其中：非流动资产处置损失 1,791.41 1,791.41
四、利润总额（亏损总额以"-"号填列） 23,444,384.54 21,688,541.47 18,716,589.60 18,716,589.60
减：所得税费用 5,200,552.98 4,995,943.11 6,037,874.57 6,037,874.57
五、净利润（净亏损以"-"号填列） 18,243,831.56 16,692,598.36 12,678,715.03 12,678,715.03
归属于母公司所有者的净利润 17,778,461.60 16,692,598.36 12,678,715.03 12,678,715.03
少数股东损益 465,369.96
六、每股收益：
（一）基本每股收益 0.24 0.22 0.23 0.23
（二）稀释每股收益 0.24 0.22 0.23 0.23
4.3 现金流量表
编制单位：浙江利欧股份有限公司 2008年1-3月 单位：（人民币）元
项目 本期 上年同期
合并 母公司 合并 母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 241,466,006.14 233,714,026.23 178,154,642.59 178,154,642.59
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 13,912,919.18 13,912,919.18 14,675,785.84 14,675,785.84
收到其他与经营活动有关的现金 15,035,083.90 14,233,811.86 19,816,039.16 19,816,039.16
经营活动现金流入小计 270,414,009.22 261,860,757.27 212,646,467.59 212,646,467.59
购买商品、接受劳务支付的现金 240,924,354.93 186,090,954.32 164,622,943.39 164,622,943.39
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 16,182,732.31 14,878,806.82 9,136,016.47 9,136,016.47
支付的各项税费 1,792,989.00 1,777,083.12 3,798,888.41 3,798,888.41
支付其他与经营活动有关的现金 43,127,745.14 42,137,997.53 26,333,089.81 26,333,089.81
经营活动现金流出小计 302,027,821.38 244,884,841.79 203,890,938.08 203,890,938.08
经营活动产生的现金流量净额 -31,613,812.16 16,975,915.48 8,755,529.51 8,755,529.51
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金 150,000.00 150,000.00 180,000.00 180,000.00
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 75,509.41 75,509.41 229,211.52 229,211.52
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 225,509.41 225,509.41 409,211.52 409,211.52
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 24,615,418.68 23,523,824.69 19,896,275.59 19,896,275.59
投资支付的现金
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 33,000,000.00
投资活动现金流出小计 24,615,418.68 56,523,824.69 19,896,275.59 19,896,275.59
投资活动产生的现金流量净额 -24,389,909.27 -56,298,315.28 -19,487,064.07 -19,487,064.07
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金
取得借款收到的现金 51,914,508.80 51,914,508.80 101,802,694.30 101,802,694.30
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 51,914,508.80 51,914,508.80 101,802,694.30 101,802,694.30
偿还债务支付的现金 25,153,085.97 25,153,085.97 81,729,438.70 81,729,438.70
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 677,475.00 677,475.00 1,570,535.24 1,570,535.24
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 25,830,560.97 25,830,560.97 83,299,973.94 83,299,973.94
筹资活动产生的现金流量净额 26,083,947.83 26,083,947.83 18,502,720.36 18,502,720.36
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 1,260,468.77 1,260,468.77
五、现金及现金等价物净增加额 -28,659,304.83 -11,977,983.20 7,771,185.80 7,771,185.80
加：期初现金及现金等价物余额 130,468,650.25 111,868,231.75 11,461,802.51 11,461,802.51
六、期末现金及现金等价物余额 101,809,345.42 99,890,248.55 19,232,988.31 19,232,988.31
4.4 审计报告
审计意见： 未经审计
浙江利欧股份有限公司
董事长：王相荣
二零零八年四月二十六日
