厦门合兴包装印刷股份有限公司2008年第三季度季度报告全文
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
1.2 没有董事、监事、高级管理人员对本报告内容的真实性、准确性、完整性无法保证或存在异议。
1.3 公司全体董事亲自出席了本次审议季度报告的董事会。
1.4 公司第三季度财务报告未经会计师事务所审计。
1.5 公司负责人许晓光、主管会计工作负责人严希阔及会计机构负责人（会计主管人员）蔡丽容声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
单位：（人民币）元
2008.9.30 2007.12.31 增减幅度（％）
总资产 653,622,653.32 393,678,969.52 66.03%
股东权益 379,051,430.10 116,907,911.16 224.23%
股本 100,000,000.00 75,000,000.00 33.33%
每股净资产 3.79 1.56 142.95%
2008年7-9月 比上年同期增减（％） 2008年1-9月 比上年同期增减（％）
营业总收入 177,340,491.93 45.20% 477,866,177.74 50.11%
净利润 14,541,339.72 66.54% 36,962,880.67 58.29%
经营活动产生的现金流量净额 - - -6,467,531.27 55.95%
每股经营活动产生的现金流量净额 - - -0.06 67.00%
基本每股收益 0.15 50.00% 0.42 27.27%
稀释每股收益 0.15 50.00% 0.42 27.27%
净资产收益率 3.84% -4.46% 9.75% -12.45%
扣除非经常性损益后的净资产收益率 3.15% -5.16% 9.04% -13.13%
非经常性损益项目
单位：（人民币）元
非经常性损益项目 2008年1-9月金额
计入当期损益的政府奖励 3,378,600.00
捐赠款 -837,000.00
其他 158,850.22
合计 2,700,450.22
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
股东总数 8,245
前10名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
张季平 644,102 人民币普通股
李月美 550,200 人民币普通股
陈炎标 456,796 人民币普通股
谈龙彬 440,004 人民币普通股
上海万可实业有限公司 368,189 人民币普通股
中泰信托投资有限责任公司－中泰汉华信托计划 321,000 人民币普通股
张谨 310,000 人民币普通股
夏光淳 297,800 人民币普通股
施生 263,747 人民币普通股
李恒智 245,612 人民币普通股
§3 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
1、货币资金较上年期末增长193.62%，主要原因是募集资金到账所致。2、应收账款较上年期末增长39.56%，主要原因是销售增加所致。3、预付款项较上年期末增长178.77%，主要原因是募投项目相关预付款增加所致。 4、其他应收款较上年期末增长48.07%，主要原因是销售增长带来的业务借款，履约保证金及待摊费用待抵扣税金增加所致。5、存货较上年期末增长63.27%，主要原因是新设子公司投产前期备货，以及现有子公司产量增加存货小幅增加所致。6、在建工程较上年期末增长333.85%，主要原因是实施募投项目建设所致。 7、无形资产较上年期末增长276.17%，主要原因是征用募投项目土地转入所致。 8、递延所得税资产较上年期末增长51.39%，主要原因是计提应收款项的坏账准备额增加所致。 9、应付账款较上年期末增长39.68%，主要原因是产销规模扩大，采购量相应增加所致。10、应付职工薪酬较上年期末增加84.78%，主要原因是新设子公司职工增加所致。 11、其他应付款较上年期末增加887.41%，主要原因是收购福建长信、湖北合兴及南京合兴三家子公司各25%股权款尚未付清所致。 12、一年内到期的非流动负债较上年期末增加71.62%及长期借款较上年期末减少92.77%，主要原因是长期借款中到期期限少于一年的部分转入短期借款所致。13、资本公积较上年期末增长2529.49%，主要原因是募集资金到位转入所致。 14、盈余公积较上年期末增长78.19%及未分配利润较上年期末增长111.56%，主要原因是利润大幅增长所致。 15、少数股东权益较上年期末减少91.57%，主要原因是收回福建长信、湖北合兴及南京合兴三家子公司各25%外部股权及上述三家子公司利润分配所致。 16、营业收入较上年同期增长50.11%，主要原因是业绩大幅增长所致。 17、营业成本较上年同期增长50.14%，主要原因是销售大幅度增加，成本相应增加所致。 18、营业税金及附加较上年同期增长143.32%，主要原因是营业收入大幅度增加所致。 19、销售费用较上年同期增长45.82%，主要原因是业绩增长所致。 20、资产减值损失较上年同期增长335.94%，主要原因是应收款项增加，相应计提坏账准备额增加所致。21、营业利润较上年同期增长63.17%，主要原因是营业收入增长所致。 22、营业外收入较上年同期增长3198.58%，主要原因是收到政府上市奖励230万元。 23、营业外支出较上年同期增加1084.99%，主要原因是汶川地震捐款所致。 24、利润总额较上年同期增长72.79%，主要原因是销售收入及营业外收入增长所致。 25、所得税费用较上年同期增长145. 62%，主要原因是利润总额大幅增长所致。 26、净利润较上年同期增长67.42%及归属于母公司所有者的净利润较上年同期增长58.29%，主要原因是报告期利润总额增长所致。27、少数股东损益较上年同期增长161.57%，主要原因是福建长信、湖北合兴及南京合兴三家子公司业绩增长，少数股东收益相应增加所致。28、经营活动产生的现金流量净额较上年同期增加55.95%，主要原因是销售回款增加所致。29、投资活动产生的现金流量净额较上年同期减少377.04%，主要原因是实施募投项目及收购股权投入资金所致。
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√ 适用 □ 不适用
1、报告期内，公司不存在向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况；2、报告期内，公司大股东及其一致行动人未提出股份增持计划；3、日常经营重大合同的签署和履行情况； （1）2008年7月7日，公司与青岛海尔零部件采购有限公司签订了供货框架协议，《厦门合兴包装印刷股份有限公司关于签订供货框架协议的公告》已披露于2008年7月10日公司指定信息披露媒体《证券时报》及巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）上。协议所涉及供货合作的区域包括青岛、合肥、武汉、重庆（含贵州）；截止报告期末，武汉地区已由子公司湖北合兴包装印刷有限公司供货；合作区域合肥、重庆、遵义已完成新公司前期设立工作，所设合肥合兴包装印刷有限公司、重庆合信包装印刷有限公司、遵义合信包装有限公司三家均为公司全资子公司，即将从事后续生产经营；青岛地区子公司前期筹备设立工作在进展中。 （2）经公司2008年8月11日第一届董事会第十二次会议审议通过《关于下属子公司股权收购的议案》，相关公告已披露于2008年8月12日公司指定信息披露媒体《证券时报》及巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）上，公司授权全资子公司香港世凯威有限公司（以下简称"世凯威"）与嘉盈投资有限公司（以下简称"嘉盈投资"）签订《股权转让协议书》并报审批机关办理股权变更相关手续。截止报告期末，世凯威已于2008年8月18日与嘉盈投资签订了《股权转让协议书》；截止本报告公告日，所涉及股权转让的湖北合兴、福建长信、南京合兴三家子公司均已完成了工商变更相关手续。4、根据中国证监会证监公司字[2007]28号《关于开展加强上市公司治理专项活动有关事项的通知》，厦证监发[2007]号310号《关于切实做好公司治理专项活动整改提高工作的通知》，公司针对通知内容结合实际情况，开展了专项治理情况自查活动，并严格对照公司法、证券法等有关法律法规，以及《公司章程》等内部规章制度，对公司治理情况进行了认真的自查，《合兴包装公司治理自查报告和整改计划》已刊登于2008年7月28日《证券时报》和巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）；截止本报告期末，整改计划中所承诺整改事项均已全部完成。
3.3 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√ 适用 □ 不适用
（1）公司法人股股东汇信投资、宏立投资、新福源工贸承诺：自本公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理已直接和间接持有的股份公司的股份，也不由股份公司收购该部分股份。 （2）本公司的实际控制人许晓光、许晓荣、许天津、吕秀英承诺：自本公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理已直接和间接持有的股份公司的股份，也不由股份公司收购该部分股份。 （3）通过汇信投资、宏立投资间接持有发行人股权的高级管理人员许晓光、许晓荣承诺：本人在任职期间每年转让的股份不超过本人直接或间接持有股份公司股份总数的25%；本人离职后半年内，不转让本人直接或间接持有的股份公司股份。 截止本报告期末，以上承诺事项在严格执行中，无违反上述承诺的行为发生。
3.4 对2008年度经营业绩的预计
单位：（人民币）元
2008年度预计的经营业绩 归属于母公司所有者的净利润比上年增长30%以上
归属于母公司所有者的净利润比上年增长40%-70%。
2007年度经营业绩 2007年度归属于母公司所有者的净利润： 35,091,737.19
业绩变动的原因说明 2008年度产销规模与去年相比有大幅增长。
3.5 证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
§4 附录
4.1 资产负债表
编制单位：厦门合兴包装印刷股份有限公司 2008年09月30日 单位：（人民币）元
项目 期末数 期初数
合并 母公司 合并 母公司
流动资产：
货币资金 179,808,433.92 90,843,960.17 61,239,435.75 26,945,881.60
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据 355,740.00 355,740.00
应收账款 163,914,240.93 58,555,371.69 117,447,948.97 47,695,148.05
预付款项 19,200,624.41 8,267,303.95 6,887,698.79 202,462.41
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
其他应收款 6,902,154.72 31,962,271.28 4,661,568.64 12,648,843.10
买入返售金融资产
存货 91,166,301.44 29,650,424.09 55,838,591.76 21,515,555.83
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计 460,991,755.42 219,279,331.18 246,430,983.91 109,363,630.99
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 200,391,575.72 84,687,568.66
投资性房地产
固定资产 153,271,476.67 51,437,601.87 136,088,034.80 47,517,289.00
在建工程 1,196,282.43 526,596.13 275,738.60
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 36,442,307.02 24,681,013.02 9,687,696.54 4,992,937.42
开发支出
商誉
长期待摊费用 109,352.51 132,073.64
递延所得税资产 1,611,479.27 942,439.53 1,064,442.03 679,397.68
其他非流动资产
非流动资产合计 192,630,897.90 277,979,226.27 147,247,985.61 137,877,192.76
资产总计 653,622,653.32 497,258,557.45 393,678,969.52 247,240,823.75
流动负债：
短期借款 55,430,000.00 55,430,000.00 47,220,000.00 45,720,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据 54,826,036.20 25,330,000.00 62,340,585.91 34,450,000.00
应付账款 83,970,443.09 21,873,646.21 60,115,673.15 19,286,388.46
预收款项 940,441.45 303,294.18 1,044,567.07 8,339.00
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 907,954.37 491,369.80
应交税费 5,582,059.40 2,730,039.54 5,589,381.68 2,433,905.63
应付利息
其他应付款 21,814,305.23 14,097,460.58 2,209,243.20 1,058,490.20
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债 45,650,000.00 15,000,000.00 26,600,000.00 26,600,000.00
其他流动负债
流动负债合计 269,121,239.74 134,764,440.51 205,610,820.81 129,557,123.29
非流动负债：
长期借款 3,300,000.00 3,300,000.00 45,650,000.00 15,000,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 3,300,000.00 3,300,000.00 45,650,000.00 15,000,000.00
负债合计 272,421,239.74 138,064,440.51 251,260,820.81 144,557,123.29
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 100,000,000.00 100,000,000.00 75,000,000.00 75,000,000.00
资本公积 208,094,498.63 214,139,858.90 7,913,860.36 5,101,429.02
减：库存股
盈余公积 5,136,138.12 5,007,300.26 2,882,434.15 2,760,101.59
一般风险准备
未分配利润 65,820,793.35 40,046,957.78 31,111,616.65 19,822,169.85
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合计 379,051,430.10 359,194,116.94 116,907,911.16 102,683,700.46
少数股东权益 2,149,983.48 25,510,237.55
所有者权益合计 381,201,413.58 359,194,116.94 142,418,148.71 102,683,700.46
负债和所有者权益总计 653,622,653.32 497,258,557.45 393,678,969.52 247,240,823.75
4.2 本报告期利润表
编制单位：厦门合兴包装印刷股份有限公司 2008年7-9月 单位：（人民币）元
项目 本期 上年同期
合并 母公司 合并 母公司
一、营业总收入 177,340,491.93 56,723,314.13 122,136,813.93 46,852,133.70
其中：营业收入 177,340,491.93 56,723,314.13 122,136,813.93 46,852,133.70
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 162,612,518.69 51,426,729.97 111,533,986.03 42,336,329.86
其中：营业成本 143,256,244.51 44,727,223.49 98,248,636.18 35,873,210.24
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 145,791.24 28,156.38 57,869.99 19,023.60
销售费用 6,954,618.86 1,841,137.97 4,559,105.71 1,574,932.85
管理费用 8,144,451.50 3,086,009.87 6,067,512.63 2,721,665.23
财务费用 1,306,480.42 997,314.12 1,737,028.56 1,172,902.88
资产减值损失 2,804,932.16 746,888.14 863,832.96 974,595.06
加：公允价值变动收益（损失以"-"号填列）
投资收益（损失以"-"号填列） 10,031,221.25
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
汇兑收益（损失以"-"号填列）
三、营业利润（亏损以"-"号填列） 14,727,973.24 15,327,805.41 10,602,827.90 4,515,803.84
加：营业外收入 2,615,316.00 2,427,590.61 52,661.02 2,653.63
减：营业外支出 14,617.88 1,530.00 61,734.28 1,850.00
其中：非流动资产处置损失
四、利润总额（亏损总额以"-"号填列） 17,328,671.36 17,753,866.02 10,593,754.64 4,516,607.47
减：所得税费用 1,969,111.23 1,390,315.46 477,066.98 451,892.74
五、净利润（净亏损以"-"号填列） 15,359,560.13 16,363,550.56 10,116,687.66 4,064,714.73
归属于母公司所有者的净利润 14,541,339.72 8,731,601.62
少数股东损益 818,220.40 1,385,086.04
六、每股收益：
（一）基本每股收益 0.15 0.10
（二）稀释每股收益 0.15 0.10
4.3 年初到报告期末利润表
编制单位：厦门合兴包装印刷股份有限公司 2008年1-9月 单位：（人民币）元
项目 本期 上年同期
合并 母公司 合并 母公司
一、营业总收入 477,866,177.74 148,845,304.40 318,334,259.93 152,611,954.48
其中：营业收入 477,866,177.74 148,845,304.40 318,334,259.93 152,611,954.48
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 433,034,357.29 135,518,041.72 290,859,077.52 137,426,588.42
其中：营业成本 383,922,852.27 115,773,297.47 255,718,402.79 119,502,674.69
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 408,444.48 64,364.87 167,861.53 67,012.98
销售费用 18,954,890.62 5,271,218.42 12,380,931.45 5,382,601.67
管理费用 20,147,361.48 8,001,329.31 16,361,601.26 7,823,890.12
财务费用 6,116,168.53 4,945,350.91 5,430,932.61 4,177,102.62
资产减值损失 3,484,639.91 1,462,480.74 799,347.88 473,306.34
加：公允价值变动收益（损失以"-"号填列）
投资收益（损失以"-"号填列） 10,031,221.25
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
汇兑收益（损失以"-"号填列）
三、营业利润（亏损以"-"号填列） 44,831,820.45 23,358,483.93 27,475,182.41 15,185,366.06
加：营业外收入 3,612,028.10 2,469,452.40 109,668.82 8,127.39
减：营业外支出 911,577.88 622,980.00 76,926.80 2,598.52
其中：非流动资产处置损失
四、利润总额（亏损总额以"-"号填列） 47,532,270.67 25,204,956.33 27,507,924.43 15,190,894.93
减：所得税费用 4,644,450.16 2,732,969.73 1,890,940.07 1,802,239.08
五、净利润（净亏损以"-"号填列） 42,887,820.51 22,471,986.60 25,616,984.36 13,388,655.85
归属于母公司所有者的净利润 36,962,880.67 23,351,838.06
少数股东损益 5,924,939.83 2,265,146.30
六、每股收益：
（一）基本每股收益 0.42 0.25 0.33 0.19
（二）稀释每股收益 0.42 0.25 0.33 0.19
4.4 年初到报告期末现金流量表
编制单位：厦门合兴包装印刷股份有限公司 2008年1-9月 单位：（人民币）元
项目 本期 上年同期
合并 母公司 合并 母公司
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 405,939,432.13 140,441,706.82 257,105,449.19 128,152,684.33
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 24,565.21
收到其他与经营活动有关的现金 12,715,631.54 22,167,056.70 13,398,608.91 33,974,880.90
经营活动现金流入小计 418,679,628.88 162,608,763.52 270,504,058.10 162,127,565.23
购买商品、接受劳务支付的现金 324,470,993.85 119,714,471.85 211,860,123.76 88,342,144.62
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 45,417,503.09 18,181,409.58 30,861,814.39 16,632,562.01
支付的各项税费 25,312,232.66 10,427,773.96 13,788,635.61 10,121,427.04
支付其他与经营活动有关的现金 29,946,430.55 20,361,126.11 28,676,941.26 7,121,430.62
经营活动现金流出小计 425,147,160.15 168,684,781.50 285,187,515.02 122,217,564.29
经营活动产生的现金流量净额 -6,467,531.27 -6,076,017.98 -14,683,456.92 39,910,000.94
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 21,530,000.00
取得投资收益收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 74,650.40 274,650.40
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金 1,534,344.60
投资活动现金流入小计 74,650.40 274,650.40 23,064,344.60
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 61,490,938.91 30,682,270.01 30,237,089.77 2,624,441.00
投资支付的现金 23,703,657.63 115,657,664.69 32,171,100.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 10,671,100.00
支付其他与投资活动有关的现金 2,180.00 2,180.00
投资活动现金流出小计 85,196,776.54 146,342,114.70 40,908,189.77 34,795,541.00
投资活动产生的现金流量净额 -85,122,126.14 -146,067,464.30 -17,843,845.17 -34,795,541.00
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 239,585,000.00 239,585,000.00 6,791,144.50
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金
取得借款收到的现金 112,470,000.00 112,470,000.00 186,037,014.84 114,537,014.84
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 7,223,405.84 6,433,326.92
筹资活动现金流入小计 352,055,000.00 352,055,000.00 200,051,565.18 120,970,341.76
偿还债务支付的现金 127,560,000.00 126,060,000.00 177,477,014.84 140,477,014.84
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 11,078,426.62 5,996,430.70 7,878,040.02 6,510,921.17
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金 4,003,946.66 1,631,603.59
筹资活动现金流出小计 142,642,373.28 133,688,034.29 185,355,054.86 146,987,936.01
筹资活动产生的现金流量净额 209,412,626.72 218,366,965.71 14,696,510.32 -26,017,594.25
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 -58,203.63 -55,663.26 -9,145.10 -11,108.03
五、现金及现金等价物净增加额 117,764,765.68 66,167,820.17 -17,839,936.87 -20,914,242.34
加：期初现金及现金等价物余额 37,054,373.64 20,068,881.60 38,517,670.38 28,159,297.60
六、期末现金及现金等价物余额 154,819,139.32 86,236,701.77 20,677,733.51 7,245,055.26
4.5 审计报告
审计意见： 未经审计
厦门合兴包装印刷股份有限公司
法人代表：许晓光
2008年10月21日
